Финансовая политика

Размещено на http://www.allbest.ru

ТЕМА: ФИНАНСОВАЯ ПОЛИТИКА

1. Сущность финансов, их функции. Финансовая система

В условиях рыночной экономики деньги не просто средство обмена. Деньги обретают самостоятельность, становятся составным элементом финансовой среды, которая представлена:

· финансовыми институтами (банки, страховые компании, пенсионные фонды);

· финансовыми рынками (денежный рынок, рынок капиталов);

· финансовыми активами (акции, облигации, векселя);

· фондами финансовых средств (налоги, сбережения, доходы, бюджеты).

Распределение и перераспределение финансовых активов между участниками финансовых операций происходит в процессе купли-продажи на финансовых рынках. Объектом купли-продажи на этих рынках служат финансовые активы. финансы бюджет долг налог

Финансы - это экономические отношения по поводу образования, распределения и использования денежных доходов экономических субъектов при посредстве централизованных и децентрализованных денежных фондов.

Сущность финансов раскрывается в их функциях. Финансы выполняют мобилизационную, распределительную, контрольную, фискальную функции.

Мобилизационная функция финансов означает аккумулирование в руках государства денежных ресурсов, необходимых для осуществления эффективною государственного регулирования рыночной экономики.

Распределительная функция финансов предполагает перераспределение национального дохода, который в конечном итоге делится на фонд накопления и фонд потребления. Государство обеспечивает субъектов национального хозяйства необходимыми финансовыми ресурсами, которые используются в форме денежных фондов целевого назначения.

Контрольная функция финансов предполагает контроль со стороны государства за своевременным поступлением финансовых средств экономическим субъектам и эффективностью использования этих средств.

Особое место занимает фискальная функция. Выполнение этой функции означает изъятие части доходов предприятий и граждан при помощи налогов. В связи с этим особое место в системе финансовых отношений занимают государственные финансы, которые формируются путем изъятия части доходов предприятий без товарного эквивалента. Государственные финансовые отношения имеют безвозмездный характер.

Государственная система финансов всегда представлена централизованными, децентрализованными финансами и финансами домохозяйств.

К централизованным финансам относятся государственная бюджетная система, государственный кредит, специальные внебюджетные фонды, фонды имущественного и личного страхования. Перечисленные фонды используются для регулирования национальной экономики в целом.

К децентрализованным финансам относятся финансы фирм и предприятий различных форм собственности. Финансы фирм и предприятий являются главным источником формирования финансовых ресурсов государства.

Финансы домохозяйств формируются за счет доходов, получаемых физическими лицами, совместно проживающими и ведущими общее хозяйство.

Каждый элемент финансовой системы выполняет соответствующие, присущие этому элементу функции.

Определяющее место в финансовой системе занимают государственные финансы. Принципом их построения является фискальный федерализм, для которого характерно четкое разграничение функций между различными уровнями системы. Так, в условиях федерального государства местные бюджеты не входят в бюджеты членов федерации, а бюджеты членов федерации нс включаются в государственный федеральный бюджет. По мере расширения масштабов национальных хозяйств происходит усиление значимости местных финансов.

Совокупность финансовых звеньев, обеспечивающих выполнение экономических функций государства, образует финансовую систему. Структурные элементы финансовой системы: государственный бюджет, местные финансы и специализированные правительственные фонды.

2. Государственный бюджет. Государственный долг

Государственный бюджет служит главным инструментом экономической, социальной и правовой деятельности государства. Поэтому содержание государственного бюджета выходит за пределы понятий «основной финансовый план», «смета доходов и расходов», «форма мобилизации денежных средств».

Государственный бюджет отражает специфику взаимоотношений центральных органов власти и территорий. При определении содержания государственного бюджета следует исходить из функции перераспределения доходов, образуемых в различных секторах экономики, и функции регулирующего воздействия государственного бюджета на рынок товаров и услуг.

Государственный бюджет выступает главным средством мобилизации и расходования денежных ресурсов государства, объединяет такие важнейшие составляющие, как налоги, кредит, государственные расходы. Через государственный бюджет происходит перераспределение национального дохода и валового внутреннего продукта. Доля государственного бюджета в соотношении с ВВП зависит от уровня развития национальных экономик. Так, в США доля бюджета составляет примерно 50% ВВП, для большинства менее развитых стран - 25%.

Доходы государственного бюджета представлены денежными средствами, основным источником которых являются налоги.

К налоговым доходам федерального бюджета относятся:

· федеральные налоги и сборы;

· таможенные пошлины, таможенные сборы и иные таможенные платежи;

· государственная пошлина.

Неналоговые доходы федерального бюджета формируются за счет:

· доходов от использования имущества, находящегося в государственной собственности;

· доходов от платных услуг, оказываемых бюджетными учреждениями, находящимися в ведении органов государственной власти Российской Федерации;

· доходов от продажи имущества, находящегося в государственной собственности;

· части прибыли унитарных предприятий, остающейся после уплаты налогов и иных обязательных платежей.

Расходы федерального бюджета - это денежные средства, предназначенные для финансирования социальных расходов, обороноспособности страны, обслуживания государственного долга; предоставления дотаций предприятиям государственного сектора; содержания аппарата управления государством; развития фундаментальной науки; охраны окружающей среды.

При формировании государственного бюджета необходимо обеспечить баланс доходов и расходов, соответствие финансовых интересов центрального правительства и местных властей.

Административная структура государственного бюджета России имеет следующий вид.



Доходы • налог на прибыль; • подоходный налог с физических лиц; • налог на добавленную стоимость; • акцизы; • доходы от внешнеэкономической деятельности.	Расходы • государственное управление; • правоохранительная деятельность и обеспечение национальной безопасности; • промышленность, энергетика, строительство; • сельское хозяйство и рыболовство; • социально-культурные мероприятия; • национальная оборона.

Налог на добавленную стоимость платит каждое работающее предприятие, в том числе убыточное; налог на прибыль - только успешно работающие.

Расходы на содержание школ, больниц и им подобных учреждений включены в раздел «социально-культурные мероприятия».

Выплаты из государственного бюджета принимают различные формы:

· ассигнования - выдача денежных средств из бюджета на текущее содержание предприятий и учреждений по утвержденным сметам;

· субсидии - нецелевой вид государственного денежного пособия, предоставляемого государством организациям, учреждениям;

· субвенции - целевой вид государственною финансового пособия местным органам власти и управления;

· дотации - целевой, адресный вид государственного пособия организациям, предприятиям для покрытия убытков.

Состояние государственного бюджета зависит от состояния его балансовых сторон, косвенно выражающих состояние национальной экономики в целом.

Нормальному состоянию государственною бюджета соответствует равенство расходной части бюджета доходной. Если расходы бюджета превышают доходы, то он является дефицитным, если доходы превышают расходы - государственный бюджет называют профицитным.

Дефицит государственного бюджета не является опасным для экономики на уровне 2-3% ВВП. Однако при превышении этого уровня нарушается функционирование финансовой системы в целом.

Для экономики промышленно развитых стран характерна тенденция роста государственных расходов. В основе этой тенденции - закон возрастающей государственной активности, который сформулировал еще в XIX в. немецкий экономист А. Вагнер.

В соответствии с законом Вагнера по мере развития рыночного хозяйства государственные услуги становятся наиболее высококачественным благом. Это означает, что рост спроса на государственные услуги опережает рост дохода домашних хозяйств. Соответствен но дол я государственных расходов в ВВП имеет тенденцию к росту.

Рост государственных расходов объясняется усложнением системы общественно-экономических отношений, возможностью возникновения социальных конфликтов. Сохранение правопорядка требует дополнительных расходов.

Бюджетный дефицит может быть профинансирован тремя способами:

· за счет эмиссии денег (монетизация дефицита);

· займов у населения своей страны (внутренний долг);

· займа у других стран или международных финансовых организаций (внешний долг).

Первый способ называют эмиссионным или денежным способом, второй и третий - долговыми способами.

Эмиссионный способ финансирования дефицита государственного бюджета приводит к увеличению денежной массы, т.е. это инфляционный способ финансирования.

Финансирование дефицита государственного бюджета за счет внутреннего займа в краткосрочном периоде не затрагивает стабильность денежной массы. Население покупает государственные ценные бумаги, потому что они высоколиквидны (их легко и быстро можно продать - это «почти деньги») и надежны (гарантированы государством). Однако в долгосрочном периоде долговое финансирование государственного бюджета может привести к еще большей инфляции, чем эмиссионное. Это объясняется тем, что население не будет покупать, государственные облигации, если по ним не будет выплачиваться процент. Выплата процентов по государственным облигациям называется обслуживанием государственного долга. Чем больше государственный долг, тем большая сумма государственного бюджета идет на обслуживание долга.

Возврат долга включает как сумму долга, так и проценты по долгу. В Российской Федерации в 2001 г. 20,4% государственного бюджета расходовалось на обслуживание долга, 20,5% - на выплату долга.

Идея о том, что долговое финансирование государственного бюджета может привести к еще большей инфляции, чем эмиссионное, была высказана американскими экономистами, лауреатами Нобелевской премии Т. Сарджентом и Н. Уоллисом. Финансирование долговым способом может привести к такому дефициту государственного бюджета, который заставит государство использовать эмиссионное финансирование, т.е. выпуск дополнительных денег. Это приведет к всплеску инфляции.

Недостатком долговою финансирования является эффект вытеснения частных инвестиций. Экономический смысл эффекта вытеснения заключается в том, что домашние хозяйства, осуществляя покупку государственных ценных бумаг, сокращают спрос на покупку ценных бумаг частных фирм. Это сокращает инвестиционные расходы, расширение производства и экономический рост.

Финансирование дефицита государственного бюджета с помощью внешнего займа может быть посредством получения кредитов у других стран или посредством международных финансовых организаций (Международного валютного фонда - МВФ, Мирового банка, Лондонского клуба, Парижского клуба и др.).

Сумма непогашенных дефицитов государственных бюджетов за весь период существования данной страны составляет государственный долг.

Показателем бремени государственного долга для экономики является отношение абсолютной величины долга D к объему ВВП:

Инструментами фискальной политики выступают государственные закупки товаров и услуг (это расходы государственного бюджета), налоги (основной источник доходов бюджета), трансферты (субсидии).

Рост государственных расходов означает предоставление государством какому-то субъекту рынка дополнительных доходов, которые он потратит на увеличение потребления С и на увеличение сбережений S. Прирост дохода каждого последующего субъекта рынка будет равен дополнительному доходу предыдущего субъекта, умноженному на предельную склонность к потреблению. Изменение совокупного дохода ДY будет равно

Известно, что величина мультипликатор автономных расходов. В данном случае мультипликатор показывает, насколько изменится совокупный доход ДY при изменении автономных расходов государства:

,

где С_а - автономные расходы государства.

Воздействие налогов на совокупный доход обратное. Рост налогов приводит к сокращению совокупного дохода, поскольку рост автономных налогов сокращает располагаемый доход. Соответственно потребление как часть располагаемого дохода уменьшается. Мультипликатор автономных расходов можно записать так:

где к_тТ - коэффициент мультипликатора налогов.

где ДT-- изменение налогов.

Процесс исполнения бюджета находится под контролем системы органов исполнительной и законодательной власти: Федерального казначейства, которое и исполняет бюджет, Департамента финансового контроля Минфина России, Счетной палаты РФ.

Федеральное казначейство контролирует перечисление средств федерального бюджета в субъекты РФ по всем целевым субсидиям, проверяет договоры, контракты, поступающие в органы Казначейства для осуществления выплаты, обоснованность указанных в них сумм.

Департамент финансового контроля Минфина России производит выборочные проверки по расходам федерального бюджета и целевых субсидий.

Счетная палата РФ проверяет соответствие фактических расходов статьям федерального бюджета, представляет в Государственную Думу отчет по результатам проверки исполнения закона о федеральном бюджете.

Финансовый резерв государственного бюджета используется для формирования стабилизационного фонда. Стабилизационный фонд позволяет застраховать экономику от перепадов внешней конъюнктуры. Стабилизационные фонды - обычная форма финансовых резервов в странах, имеющих денежные поступления от экспорта природных ресурсов. Иногда они добавляются в фонды будущих поколений. Фонды будущих поколений рассчитаны на их использование после того, как месторождение природных ресурсов будет исчерпано. Стабилизационные фонды созданы в Норвегии (Государственный нефтяной фонд), в Чили (медный стабилизационный фонд). В Кувейте и на Аляске существуют фонды будущих поколений.

Государственный долг

Государственный долг - общий объем непогашенных обязательств правительства.

Конверсия долга означает выпуск ценных бумаг (долговых обязательств) вместо ранее выпущенных в целях отсрочки долговых обязательств.

Отрицательное воздействие на состояние федерального бюджета России оказала резкая перестройка валютной политики в 1990-х гг. Переход от валютной монополии к рыночным принципам валютного регулирования произошел декларативно, без создания соответствующих институтов. В результате началась и продолжается до настоящего времени массовая утечка и невозврат валютной выручки. Между тем в мировой практике показателю внешнего долга уделяется особое внимание. Существование внешнего долга означает (при погашении этого долга) передачу части созданного национального продукта за рубеж. Поэтому важно проследить динамику внешнего долга, оценить степень устойчивости национальной валюты. Для этого необходимо использовать систему показателей (параметров) государственного долга, которая позволит сравнить внешний долг России с аналогичными показателями других стран.

Основными параметрами государственного долга принято считать: общую сумму внешнего долга; удельный вес отдельных стран в системе мирового долга; отношение внешнего долга к ВВП; величину внешнего долга надушу населения; отношение внешнего долга к экспорту.

Государственный внутренний долг России составил на 1 января 2003 г. 21,4 млрд. руб., а внешний долг - 122,5 млрд. долл. Весь государственный долг составил 36% ВВП. Это умеренный объем государственного долга.

Дефицит государственного бюджета оказывает отрицательное влияние на национальную экономику, поскольку на руках у населения накапливается избыток наличных средств, увеличивается спрос на товары отечественного и импортного производства, что в свою очередь приводит к росту цен и инфляции.

Бюджетный дефицит имеет оправданный характер, если он обусловлен стремлением государства обеспечить структурные сдвиги национальной экономики, требующие крупных сумм денежных средств для осуществления инвестиций.

Бюджетный дефицит в допустимых границах в большинстве развитых стран не рассматривается как отрицательный финансовый показатель. В долг живут многие развитые государства. Например, в США дефицит бюджета в 2003 г. составил 2,8% к уровню ВВП.

В Российской Федерации, начиная с 2000г., наблюдается тенденция сбалансированности бюджета. Именно в 2000г. появился первичный профицит (без учета государственного долга) федерального бюджета. Источником профицита является резкий скачок мировых цен на нефть. Профицит колеблется в пределах 1,5%.

Государственный долг, рост его нагрузки на экономику, в значительной мере определяет макроэкономическую стабильность в стране. Меры по реструктуризации и погашению государственного долга, снижению государственных внешних заимствований позволяют сократить долговую нагрузку на экономику. В составе расходов федерального бюджета в 2004 г. расходы, направляемые на обслуживание государственного долга, составили 287,6 млрд. руб. (1,9% ВВП).

Финансирование государственного долга осуществляется посредством денежно-кредитной эмиссии и государственных займов. Наиболее сильным средством является выпуск государственных ценных бумаг. Однако чрезмерная доходность, получаемая от продаж ценных бумаг, может привести государство к банкротству по его обязательствам либо к сокращению будущих расходов. Рост государственных заимствований в 1995-1996 гг. сопровождался в российской экономике сокращением производственных инвестиций, вымыванием частного капитала из реального сектора, поскольку реальная процентная ставка по государственным ценным бумагам колебалась от 80 до 120%. В то время как в мировой практике она составляет 8-10%.

В целях стабилизации экономики наиболее приемлемым методом финансирования государственного долга является денежная эмиссия, использование которой находится под строгим контролем правительства, гарантирующего эффективное использование эмитируемых денег.

Монетизация бюджетного дефицита означает увеличение доходов государства от печатания денег. Темпы роста денежной массы превышают темпы роста реального ВВП, в результате средний уровень цен повышается. Это означает уплату всеми субъектами рынка инфляционного налога, т.е. часть доходов населения перераспределяется в пользу государства через возросшие цены.

Эмиссионный способ финансирования бюджетного дефицита применялся в России в период становления рыночных отношений (1991-1992 гг.).

В последние годы бюджетная стратегия Правительства РФ направлена на обеспечение сбалансированного бюджета. При этом достигнут достаточно высокий уровень первичного профицита (превышением доходов над расходами) федерального бюджета.

Современное мировое хозяйство имеет ярко выраженный характер долговой экономики. Это объясняется более благоприятными внутриполитическими последствиями долговой политики по сравнению с практикой повышения налогов или дополнительной эмиссией денег. В то же время любой внутренний или внешний долг является тяжким бременем для экономики. В соответствии с Маастрихтским критерием долговая нагрузка для стран зоны евро не должна превышать 60% ВВП.

Размер государственного долга становится непосильным бременем для бюджетной системы, если процентные выплаты по долгу настолько велики, что становятся причиной дефицита госбюджета.

Особой формой использования финансовых ресурсов, привлекаемых для финансирования государственных расходов помимо бюджета, являются внебюджетные фонды. Внебюджетные фонды представлены:

· пенсионным фондом;

· фондом социального страхования;

· государственным фондом занятости населения;

· федеральным фондом обязательного медицинского страхования.

Средства, аккумулированные в этих фондах, предназначены для реализации конституционных прав граждан на социальное обеспечение и охрану здоровья. Порядок формирования и функционирования внебюджетных фондов устанавливает государство. Доходы государственных внебюджетных фондов формируются за счет обязательных платежей, установленных законодательством РФ, добровольных взносов физических и юридических лиц. Расходование средств государственных фондов осуществляется исключительно в соответствии с целевым назначением фондов.

3. Налоги: сущность и экономические функции

Государство с момента своего возникновения всегда нуждалось в средствах, объективно необходимых дня непрерывного функционирования национальной экономики. Именно поэтому в лице своих фискальных органов государство устанавливает обязательные платежи в бюджеты соответствующего уровня или во внебюджетные фонды.

Однозначной трактовки понятия налогов до настоящего времени не существует. В соответствии с Налоговым кодексом РФ (ст. 8), налог - это обязательный, индивидуально безвозмездный платеж, взимаемый с организации и физических лиц в форме отчуждения принадлежащих им на праве собственности, хозяйственного ведения или на праве оперативного управления денежных средств в целях финансового обеспечения деятельности государства и (или) муниципальных образований.

В налоговую систему наряду с налогами входят приравненные к ним сборы, которые взимаются с плательщиков при получении ими определенных прав, лицензий.

Величина налоговых поступлений (налоговое бремя) зависит от налоговой ставки и налоговой базы.

Налоговая ставка - размер взимаемого налога, налоговая база - величина, с которой взимается налог.

Налоговая система выполняет следующие функции:

· фискальную, сущность которой состоит в обеспечении финансирования государственных расходов;

· регулирующую, при помощи которой реализуются основные цели экономического развития, проводится структурная перестройка национальной экономики;

· социальную, смысл которой состоит в уменьшении разрыва между доходами различных социальных групп населения.

С помощью социально-ориентированной системы налогообложения государство осуществляет перераспределение национального дохода, укрепляет стабильность национальной экономики.

В зависимости от метода взимания налоги подразделяются на два основных вида: прямые и косвенные. Прямые налоги непосредственно взимаются с получателей доходов, т.е. это налоги на доход, имущество и т.д. Косвенные налоги - в сфере реализации продукции. Косвенными налогами облагаются расходы покупателей. Данный вид налога выступает как часть цены покупаемого товара. Особенность косвенных налогов заключается в том, что они уплачиваются не всеми юридическими и физическими липами, а лишь теми, кто покупает облагаемые косвенными налогами товары и услуги. Величина косвенных налогов не зависит от доходов покупателей.

Главная проблема системы налогообложения - обеспечение доходов государственного бюджета при одновременном стимулировании предпринимательской деятельности. Высокие налоги с участников рыночного хозяйства ведут к затуханию хозяйственной деятельности, а низкие - уменьшают доход государственного бюджета.

В связи с этим разрабатываются принципы налогообложения, соблюдение которых обеспечивает регулирование доходов и источников пополнения государственных бюджетов различных уровней. Основными принципами налогообложения доходов юридических и физических лиц являются следующие:

• всеобщность - охват налогами всех хозяйствующих субъектов, получающих доходы;

• обязательность и своевременность уплаты налогов - принудительный характер выплаты налога; уклонение от налогов должно быть невыгодным по сравнению с полным и своевременным погашением налоговых платежей;

• легитимность - законный характер платежей, размеры налогов и порядок взимания утверждаются в законодательном порядке;

• социальная справедливость - государственные налоги устанавливаются в соответствии с величиной доходов поскольку величина доходов (прибыли) не может быть одинаковой, то необходимо дифференцировать налоговые ставки. Однако этот принцип выполняется не всегда. Например, в Российской Федерации налог на прибыль предприятий производственной сферы установлен по единой ставке - 24%, с 2001 г. унифицирована ставка подоходного налога - 13%;

• налогообложение доходов должно быть однократным. В практике можно встретить двойное налогообложение. Так, акционерные общества платят налог с полученной прибыли. Впоследствии часть прибыли, полученная акционером в форме дивидендов, облагается налогом как доход физического лица;

• системы начисления налогов и уплаты налогов должны быть простыми и доступными для налогоплательщиков.

Структура налогообложения представлена следующими платежами:

• налогами с доходов предприятий, учреждений и населения;

• налогом на недвижимое и движимое имущество;

• налогом на сделки по передаче имущества в наследство и дарению, по операциям с ценными бумагами и вывозу товаров за границу.

Основой налоговых поступлений от полученных доходов является налоговая ставка - величина налога на единицу дохода.

Соотношение, между налоговой ставкой и доходом принято за основу системы налогообложения. Широко распространенными являются прогрессивная, регрессивная и пропорциональная системы налогообложения:

• прогрессивная - налоговая ставка повышается по мере нарастания дохода;

• регрессивная - налоговая ставка понижается по мере возрастания дохода;

• пропорциональная - налоговая ставка остается неизменной

• независимо от размера дохода.

В условиях прогрессивной системы облагаемый налогом доход распределяется на несколько уровней. Чем выше уровень дохода, тем больше будет налоговая ставка.

Регрессивная система налогообложения используется для стимулирования роста объема крупных покупок. Например, по мере роста расходов на покупку определенных товаров снижаются акцизные сборы.

Важным условием применения любой системы налогообложения является полный учет совокупного годового дохода, полученного юридическим и физическим лицом.

Годовой совокупный доход служит исходной базой для расчета налогооблагаемого дохода и установления налоговой ставки.

Налоги, уплачиваемые предприятием, дифференцируются по:

получателям;

характеру деятельности;

источникам выплат налогов.

По получателям выделяют три основных группы налогов: федеральные (налог на прибыль, налог на добавленную стоимость - НДС, таможенные пошлины, акцизы по отдельным видам товаров), региональные, муниципальные.

Налог на прибыль - основная форма участия предприятий в формировании бюджета, расходов на содержание социальной сферы, управления и обороны страны. Налог на добавленную стоимость является по существу косвенным налогом, который взимается сверх издержек и прибыли. Добавленная стоимость определяется путем исключения из выручки от реализации объема продукции текущих материальных затрат (сырья, материалов, полученных со стороны). Ставка НДС в Российской Федерации составляет 18%. Акцизы - косвенный налог, взимаемый с конечного потребления в виде надбавки к цене на товары и услуги. Налог вводится на товары, не входящие в группу товаров первой необходимости (алкоголь, табак и др.).

По источникам средств для выплаты налогов различаются:

• платежи из прибыли (налог на прибыль, таможенные пошлины);

• платежи, включаемые в издержки (налоги на имущество, земельный, дорожный, платежи за использование природных ресурсов);

• платежи, входящие в цену изделия сверх издержек и прибыли (косвенные налоги) - налог на добавленную стоимость, налог продаж, акцизы.

В 2000 г. в Российской Федерации для малых предприятий сферы торговли и бытовых услуг введен единый налог на вмененный доход. Под вмененным предполагается не фактический, а потенциальный доход. Ставка единого налога на вмененный доход - 20%. Вмененный доход - разница между ожидаемым валовым доходом и потенциальными необходимыми затратами.

На практике трудно определить оптимальную налоговую ставку (t). Критерием налогообложения должна быть эффективность, т.е. рост налоговых поступлений в бюджет должен сопровождаться стимулирующей функцией развития бизнеса. При высоких налоговых ставках государство может собрать меньше налоговых платежей, так как высокие налоги, например подоходные налоги на заработную плату, вынуждают предпринимателей платить, за труд большую цену, а работники при этом будут получать меньше. Желание трудиться снижается и у предпринимателей, и у наемных работников. На рис. 22.1 представлена модель, разработанная американским ученым А. Лаффером. Модель строится в координатах, где на оси абсцисс откладываются налоговые поступления Т, а на оси ординат - налоговые ставки (t).

Увеличение налоговой ставки до точки е ведет к росту налоговых поступлений Т_е, Однако более высокие ставки, превышающие T_е, приносят меньший доход. При стопроцентной ставке налоговые поступления прекращаются.

Размещено на http://www.allbest.ru

Важнейшей задачей экономической политики государства является соблюдение налоговой дисциплины, своевременная уплата налогов физическими и юридическими лицами. В связи с этим уместно напомнить высказывание А. Смита, который писал, что налоги для тех, кто их выплачивает, - признак не рабства, а свободы.

Большое значение для налогоплательщиков имеют налоговые льготы и налоговые вычеты. Налоговые льготы - это полное или частичное освобождение от налогов субъектов налогообложения. Налоговыми вычетами считается возможность сокращения налоговой базы (например, специальные налоговые вычеты в связи с обучением в образовательных учреждениях).

Налоги выступают косвенными регуляторами экономики. Прямое воздействие оказывают система государственных закупок товаров и услуг, а также трансферты.

Трансферты - выплаты государственных органов, не связанные с движением товаров и услуг. В основе выплаты трансфертов - перераспределение доходов, полученных от налогоплательщиков через пособия, пенсии, выплаты по социальному страхованию.

К числу основных налогов относятся подоходные налоги. В практике налогообложения используется взимание подоходного налога с физических и юридических лиц. В мировой практике подоходный налог с физических лиц относится к прямым налогам с прогрессивной ставкой налогообложения. Именно прогрессивная ставка налогообложения способствует снижению уровня неравенства в доходах. Для доказательства преимуществ прогрессивной системы налогообложения используется модель Лоренца. Прогрессивная система налогообложения уменьшает коэффициент Джини (рассмотрим в следующей лекции): линия неравномерного распределения доходов смещается влево (рис. 22.2).

Объектом подоходного налогообложения физических лиц является совокупный годовой доход, полученный за календарный год по месту основной работы гражданина, а также доходы, полученные за работу по совместительству.

Ситуации, сложившейся в России в условиях выхода из экономического кризиса, соответствует стимулирующая налоговая политика, поддерживающая деловую активность отечественных товаропроизводителей и спрос со стороны домашних хозяйств. Проводимая в России налоговая политика одновременно направлена на усиление воздействия налоговой системы на инновационную деятельность. От налогообложения освобождаются средства, направленные на проведение научно-исследовательских и опытно-конструкторских работ, а также прибыль, полученная от вновь созданного производства.

Размещено на http://www.allbest.ru

Оптимизация налоговой политики уже принесла выигрыш российской экономике. В результате принятия Налогового кодекса РФ снижено общее количество налогов.

Дальнейшее совершенствование налоговой системы в Российской Федерации предполагает использование в качестве налоговой составляющей природной ренты, акцент переносится на налогообложение природных ресурсов, сбор в казну всей рентной стоимости земли и природных ресурсов. В связи с этим требуется разработка оптимальной политики в области рентного налогообложения.

В соответствии с Налоговым кодексом РФ введен налог на добычу полезных ископаемых.

Особое место в поступлениях в федеральный бюджет занимают пошлины, которыми облагают импорт. Таким образом, происходит изъятие сверх доходов от высоких мировых цен. Установление пошлин диктует рыночная конъюнктура. Если мировые цены падают, то правительство снижает пошлины.

Таким образом, в России сделаны определенные шаги в направлении создания налоговой системы, отвечающей современным рыночным требованиям. Однако реформирование налоговой системы будет продолжаться. Правительство разработало план дальнейших налоговых преобразований на 2003-2005 гг. Основное направление бюджетно-налогового регулирования состоит в сокращении налоговой нагрузки в целях стимулирования экономического роста.

4. Финансовая политика государства

Понятие «политика» имеет отношение ко всем областям деятельности государства. Государство определяет основные направления экономической политики, представленной совокупностью организационных, экономических и правовых мер, обеспечивающих функционирование национального хозяйства.

Политика государства по мобилизации финансовых ресурсов, их распределению и использованию на основе финансового законодательства страны называется «финансовой политикой».

Финансовая политика складывается из двух направлений деятельности государства: в области налогообложения (фискальная политика) и в области регулирования бюджета (бюджетная политика).

Фискальная политика

Налогообложение - одна из основных функций финансовой политики государства. Налоговая политика представляет собой совокупность мер государства по формированию налоговой системы страны в целях обеспечения финансовых потребностей общества.

Цели фискальной политики определяют и обуславливают налоговые функции: фискальная, регулирующая, социальная, контрольная.

Основополагающая цель фискальной политики определяется фискальной и контролирующей функциями финансов и заключается в обеспечении государства финансовыми ресурсами. Данная финансовая цель реализуется в установлении правительством доли налогов в ВВП. В 2005 г. налоговая составляющая консолидированного бюджета России составляла 84%, неналоговые доходы - 7%, доходы целевых бюджетных фондов - 9%.

Вторая, не менее важная цель фискальной политики, определяется регулирующей функцией налогов. Данная цель - регулирование экономики - реализуется посредством установления крайних пределов налоговых ставок, соотношения прямых и косвенных налогов.

Третья цель налоговой политики направлена на снижение дифференциации в уровнях доходов населения. Это социальная цель. Реализуется данная цель через прогрессивное налогообложение, установление пределов налоговых изъятий для различных слоев населения.

Принципиальное отличие налоговой политики от функций налогов заключается в конкретности налоговой политики, соответствующей определенному периоду времени с учетом достигнутого уровня социально-экономических отношений национального хозяйства. Тогда как функции налогов выражают их внутреннюю сущность, поэтому остаются неизменными.

Основным инструментом всех видов налоговой политики остается регулирование налоговых ставок. Налоговые ставки определяются многими факторами в зависимости от приоритетных целей государства. Если экономическая политика направлена на развитие предпринимательства, то устанавливаются умеренные налоговые ставки. Это означает, что налоговые поступления в бюджет уменьшаются, социальные расходы будут заморожены или сохранятся. Стремление государства к повышению уровня защиты населения предполагает высокие станки налогов.

В переходных экономиках наблюдается сочетание различных разновидностей фискальной политики.

В зависимости от способов воздействия инструментов фискальной политики на экономику различают дискреционную и недискреционную политики.

Недискреционную политику называют автономной политикой или политикой встроенных стабилизаторов.

Дискреционная фискальная политика представляет собой законодательное изменение правительством налогов и государственных расходов в целях воздействия на реальный объем производства, обеспечение стабильности экономики.

Недискреционная форма фискальной политики основана на действии встроенных стабилизаторов, обеспечивающих автоматическое изменение поступлений в государственный бюджет.

Дискреционная фискальная политика - это активная фискальная политика государства, которая является основным инструментом политики антициклического регулирования.

Различают два вида дискреционной фискальной политики:

· рестриктивная (контрактивная);

· экспансионистская (стимулирующая).

Стимулирующая фискальная политика в период экономического спада складывается из:

· увеличения государственных расходов;

· снижения налогов;

· сочетания роста государственных расходов со снижением налогов.

Эффект увеличения государственных расходов аналогичен эффекту от роста инвестиций, поскольку возникает мультипликативное воздействие на величину реального дохода (ВВП). Государственные расходы так же, как и инвестиции, не зависят непосредственно от производства и не влияют на функцию потребления. Увеличение государственных расходов сопровождается бюджетным дефицитом. Такая фискальная политика фактически приводит к дефицитному финансированию.

Если происходит сокращение налогов при сохранении прежних государственных расходов, то в этом случае также будет иметь место мультипликативное воздействие на размер национального производства, но в меньшей мере, чем при росте государственных расходов. Снижение налоговых поступлений как результат снижения налоговых ставок приведет к дефициту государственного бюджета.

В условиях экономического подъема происходит «перегрев» экономики, наблюдаются инфляционные процессы, возникает избыточный спрос. В таких условиях правительство вынуждено проводить сдерживающую, или рестриктивную политику, которая предполагает:

· уменьшение государственных расходов;

· увеличение налогов.

Дискреционная фискальная политика имеет ограничения, прежде всего ограничения во времени. Крупномасштабные государственные программы от момента их принятия до момента полной реализации охватывают длительное время, проводятся в условиях экономического спада и глубокой депрессии. Однако в современных условиях наблюдается модификация делового цикла, в частности сокращается период спада, а депрессии вообще удается избежать. Принятая экспансионистская программа, например реализация проекта общественных работ, на которые государство выделяет значительные средства, может перейти из фазы экономического спада на период подъема экономики, усилив этим «перегрев» экономики.

Недискреционная фискальная политика основана на действии автоматических стабилизаторов, которые обеспечивают автоматическое увеличение поступлений в государственный бюджет в период роста экономики и автоматическое сокращение поступлений в бюджет в период спада. «Встроенные» стабилизаторы автоматически, без участия государства, реагируют на изменение рыночной ситуации. При этом величина встроенных стабилизаторов остается неизменной, но само наличие встроенных стабилизаторов автоматически стабилизирует экономику.

Основные встроенные стабилизаторы: подоходные налоги, втом числе налог на прибыль; косвенные налоги (в первую очередь налог на добавленную стоимость), пособие по безработице. Преимущество встроенных стабилизаторов состоит в том, что нет необходимости принятия специальных решений для введения их в действие. Например, если в экономике действует прогрессивная система налогообложения, то в фазе подъема по мере увеличения объема производства налоговые поступления возрастают. При спаде налоговые поступления сокращаются, возрастает интенсивность потоков трансфертных платежей (пособий по безработице).

В результате проведения фискальной политики достигаются краткосрочные и долгосрочные эффекты. Краткосрочный эффект выражается в создании эффективно функционирующей налоговой системы, позволяющей своевременно пополнять доходную часть бюджета. Долгосрочные эффекты выражаются в создании стимулов, обеспечивающих рост экономического потенциала.

Бюджетная политика. Существуют несколько концепций бюджетной политики. Основной вопрос, который вносит различное понимание бюджетной политики, - должен ли быть бюджет сбалансированным?

В соответствии с первой концепцией целью финансовой политики является ежегодно сбалансированный бюджет. В реальной действительности стремление к достижению этой цели приводит к снижению эффективности фискальной политики. Предположим, в период «перегрева» экономики правительство решает принять меры по прекращению роста цен, снизить инфляцию. В этих целях правительство может пойти на снижение ставок налога либо увеличить правительственные расходы. Можно сочетать эти меры. Однако в каждом случае произойдет усиление инфляции.

В период экономического спада наблюдается снижение доходов населения, налоговые поступления в государственный бюджет снижаются. В целях сбалансированности бюджета правительство должно либо повысить налоги, либо сократить государственные расходы. Обе меры приведут к сокращению совокупного спроса, росту безработицы, снижению доходов населения

В совокупности со второй концепцией бюджетной политики сбалансированность государственного бюджета должна соблюдаться в ходе экономического цикла.

В этих целях правительство разрабатывает антициклическую политику на длительный период с учетом состояния экономики на отдельных фазах цикла. В период экономического спада правительство сознательно идет на дефицит бюджета: снижает налоги и увеличивает государственные расходы. В период подъема правительство повышает налоги и уменьшает государственные расходы. Полученный профицит бюджета правительство может использовать для покрытия дефицита, возникшего в период спада. Данная концепция наиболее реалистична, может быть реализована на практике.

Третья концепция основана на предположении о сбалансированности экономики в целом как естественного состояния экономики. Сбалансированность бюджета имеет второстепенный характер. Достижение макроэкономической сбалансированности - главная цель экономики, состояние бюджета может быть различным, как с отрицательным, так и с положительным сальдо.

Налоговые поступления в бюджет в условиях макроэкономической стабильности возрастают, следовательно, возможный дефицит бюджета будет ликвидирован.

Бюджетная политика большинства стран ориентирована на приемлемость бюджетного дефицита. В целом разрабатываемые правительством финансовые мероприятия направлены на финансовое оздоровление экономики. Основная проблема заключается в эффективном использовании бюджетных средств, поскольку значительный дефицит может сопровождаться отрицательными последствиями в странах любого, в том числе высокого уровня.

Важнейшим направлением экономической реформы 1990-х гг. в России было формирование бездефицитного бюджета, сокращение и изменение приоритетов расходной части бюджета.

Проблема гиперинфляции решалась сжатием денежной массы. Непрекращающийся рост цен вынуждал предприятия из-за отсутствия денег переходить на бартер, который достигал до половины оборотных средств.

В результате в августе 1998 г. был объявлен дефолт (невыполнение обязательств) и, как следствие, реструктуризация долга.

После августовского кризиса начался новый этап реформирования всей финансовой и кредитно-денежной системы, в том числе государственного бюджета России.

5. Совместное равновесие на рынке благ и финансовых активов. Модель «IS--LM»

Совместное равновесие - ситуация, при которой на рынке благ и финансовых активов одновременно существует равновесие.

Модель «IS - LM» позволяет проследить влияние на состояние равновесия денежно-кредитной и фискальном политики.

Равновесие в масштабе экономики на всех связанных между собой рынках требует соблюдения равенства объемов сбережений и инвестиций. То обстоятельство, что инвестиции есть функция процента, а сбережения - функция дохода, вносит определенные трудности в процесс нахождения их равенства.

Взаимосвязь между сбережениями, инвестициями, процентом и доходом выражает модель IS. При помощи этой модели исследуются условия равновесия на рынке благ, в реальном секторе экономики. Кривая IS (Investment-Saving) представляет множество точек, в каждой из которых комбинация ставки процента и уровня реального дохода соответствует равновесному состоянию реального рынка. Условием равновесия на реальном рынке является равенство I=S (рис. 22.3).

Построение модели IS:

• в квадранте D изображена функция инвестиций, т.е. обратная пропорциональная зависимость между инвестициями и реальной ставкой;

• в квадранте С биссектриса, исходящая из начала координат, отражает равенство инвестиций и сбережений;

• в квадранте В расположена линия S, каждому уровню сбережений соответствует объем реального дохода Y;

• в квадранте А линия IS как результат взаимодействия между ставкой процента r и доходом Y.

Размещено на http://www.allbest.ru

Движение вдоль IS показывает, как должен измениться уровень дохода при изменении процентной ставки для того, чтобы на реальном рынке сохранилось равновесие.

Построение кривой LM:

· в квадранте А рост дохода с Y₁, до Y₂, увеличивает спрос на деньги, в результате происходит повышение процентной ставки с r₁ до r₂ (рис. 22.4);

· в квадранте В кривая LM показывает различные сочетания ставки процента r и реального дохода Y при которых денежный рынок находится в равновесии.

Для равновесного состояния необходимо, чтобы при увеличении процентной ставки реальный доход также возрастал. В то же время кривая LM, так же как IS, не является графиком функции реального дохода от ставки процента. Кривая LM показывает такое изменение дохода при изменении ставки процента, которое позволяет сохранять равновесие на денежном рынке.

Совместное равновесие на рынке благ и рынке денег достигается в точке пересечения IS и LM, которое достигается при сочетании значений величины дохода и ставки процента (рис. 22.5).

Размещено на http://www.allbest.ru

Модель «IS-LM» характеризует краткосрочный период, когда цены в экономике фиксированы.

Размещено на http://www.allbest.ru

На рис. 22.5 при заданном положении кривых «IS-LM» существуют единственно возможные значения реального дохода Y и процентной ставки r, когда реальный и денежный секторы экономики находятся в равновесии.

При помощи модели «IS--LM» можно рассмотреть влияние различных вариантов макроэкономической политики на изменение равновесного состояния экономики.

Последствия денежно-кредитной политики. Если правительство проводит стимулирующую денежно-кредитную политику (увеличивает предложение денег или снижает процентную ставку), то в модели «IS--LM» кривая LM смещается вправо. При неизменности цен реальные запасы денежных средств M/P возрастут. В соответствии с теорией предпочтения ликвидности процентная ставка понизится с r₁ до r₂ (рис. 22.6).

Последствия фискальной политики. Если правительство проводит стимулирующую фискальную политику (увеличивает государственные расходы, снижает налоги), то в модели «IS - LM» кривая IS смещается вправо на величину:

Размещено на http://www.allbest.ru

Равновесие перемещается из точки е₁ в точку е₂, доход возрастает с Y₁ до Y₂ (рис. 22.7).



Последствия стимулирующей фискальной политики: происходит увеличение процентной ставки, сокращение инвестиционных расходов. В связи с ростом государственных расходов наблюдается «эффект вытеснения частных инвестиций».

Снижение процентной ставки провоцирует предпочтения ликвидности. Владельцы сбережений видят в низкой процентной ставке признак роста цен на акции и облигации и отказываются их приобрести. Наблюдается рост наличных денег. Рост наличных денег приводит к возникновению «ликвидной ловушки» - ситуации, при которой процентная ставка приближается к минимальному значению (рис. 22.8).



Постепенно при отсутствии изменений процентной ставки товарный рынок перестает ощущать влияние денежного рынка. Рост инвестиций замедляется и при сохранении сложившейся ситуации возникает «инвестиционная ловушка».

В ситуации «инвестиционной ловушки» спрос на инвестиции абсолютно неэластичен по ставке процента. График IS принимает вид вертикали (рис. 22.9). Сдвиг кривой LM не изменяет объем реального дохода (при сдвиге от LM₁ до LM₂ при IS₁ -- доход Y₁). Только при увеличении государственных расходов и снижении налогов кривая IS сдвигается вправо до IS₂. В этой ситуации доход возрастает от Y₁ до Y₂.

...