Политика управления денежными активами
Исследование понятия, цели и задач политики управления денежными активами. Определение и краткая характеристика ее основных этапов. Правила расчета минимальной потребности предприятия в денежных активах для поддержания устойчивой платежеспособности.
| Рубрика | Финансы, деньги и налоги |
| Вид | статья |
| Язык | русский |
| Дата добавления | 03.03.2018 |
| Размер файла | 14,6 K |
Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже
Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.
Размещено на http://www.allbest.ru
ПОЛИТИКА УПРАВЛЕНИЯ ДЕНЕЖНЫМИ АКТИВАМИ
Зеленкова Ксения Федоровна,
студент
Санкт-Петербургский государственный
экономический университет
В представленной научно-исследовательской работе рассмотрена «политика управления денежными активами», выделены основные этапы и дана их краткая характеристика, рассчитана минимальная потребность предприятия в денежных активах.
Для создания слаженного производственного процесса и повышения конкурентоспособности организации следует составить план управления денежными активами, так как нерациональное использование денежных средств приведет к такому неблагоприятному последствию как банкротство.
Актуальность статьи заключается в расчете минимально необходимое для предприятия количество денежных средств с помощью политики использования денежных активов, а также минимизировать убыль финансового потока для поддержания устойчивой платежеспособности.
Цель исследования -- нахождение такого размера финансовых средств, при наличии которого предприятие сможет полностью погашать свои обязательства без задержки срока их выплаты.
Задачи: управление денежный актив платежеспособность
· Определение этапов политики использования финансовых активов;
· Выявление оптимального количества денежных средств.
Политика управления денежными активами -- один из основных элементов политики использования активов в целом. Финансовые средства -- самая ликвидная составляющая оборотных активов, которая позволяет организовать их результативный оборот и оптимизировать остаток. Все эти операции проводятся в связи с необходимостью предприятия поддерживать свою финансовую стабильность.
Стадии создания политики управления денежными средствами:
1. Анализируется усредненная стоимость остатка финансов предприятия в базисном периоде (исследуется их движение во всех сферах работы предприятия: производство, инвестиции и прочая финансовая деятельность; представляются результаты выполненного анализа, остаток денежных активов проверяется на способность хозяйствующего субъекта к своевременному выполнению платежных обязательств).
2. Организуется непрерывного движения наличных и безналичных денежных знаков в организации (создается проекция прибытия и выбытия финансов, график поступления денежных средств и другие документы, которые обеспечивают все банковские операции).
3. Определяется размер необходимого для успешного функционирования предприятия запаса денежных активов, но без определения запаса финансовых инвестиций (до года) в валютном виде.
4. Выявляется соотношение местной и зарубежной валют. Используется для организаций, ведущих свою деятельность не только на территории фактического пребывания. На данном этапе акцентируется внимание на валютных активах, которые формируют финансовые ресурсы в иностранной валюте. Необходимо изучать специфику и размер операций на рынках, в частности, экспортном.
5. Устанавливаются границы допустимых колебаний финансовых потоков для каждого периода. Исследование спектра подобных сдвигов производится с учетом возможного изменения запаса финансов в процессе их движения, составляется платежный график, определяющий оплаты в течение конкретного периода. Это исследование позволяет обнаружить наибольший остаточный объем активов, учитывая несбалансированность потока платежей, а также установить усредненный объем остатка финансов на балансе компании.
6. Корректируется платежный поток, что позволяет добиться уменьшения остатка денежных средств. Этот этап -- важный элемент в рациональном распределении финансов: снизив величину их остатка, предприятие может снизить длительность операционного цикла.
7. Обеспечивается увеличение скорости оборота активов. Траектория предусматривает создание тех событий, в компетенцию которых входит снижение времени, в течение которого остаточный финансовый объем произведет оборот.
8. Повышается рентабельность использования усредненного остатка активов, который свободен в данный момент. Это позволяет исключить потери их временной стоимости, а достигается с помощью построения результативного пакета финансовых вложений на короткий срок.
9. Минимизируются потери от инфляции. Для каждого вида валюты разработана индивидуальная защита от последствий инфляции, которая имеет свои характерные черты. Для валюты местной -- рациональный выбор инструментов, способных создать тот темп активности инфляции, который будет ниже доходной нормы, для иностранной -- подбор менее подверженной инфляции валютной единицы.
Предприятию ООО «Карамель» необходим объем остатка финансов, рассчитанный по представленной ниже:
ДАк -- остаток денежных активов на конец отчетного периода;
ПРда -- планируемый объем платежного оборота по текущим хозяйственным операциям, предстоящим в текущем периоде;
ФРда -- фактический объем платежного оборота по текущим хозяйственным операциям в отчетном году;
Ода -- оборачиваемость денежных активов в отчетном периоде.
ДАmin = 185100 + (852400 -- 859600)/5,4 = 183766,7 тыс.руб
Правильно рассчитав необходимую потребность в финансовых активах и грамотно их перераспределив, предприятие обеспечивает свою платежеспособность. Изобретение рациональной стратегии применения финансов позволит компании повысить эффективность работы, увеличить конкурентное преимущество и вовремя расплачиваться с кредиторами.
Список литературы
1. Словарь терминов по курсу «Финансы, деньги и кредит / сост . - Электроизолятор: ГГХПИ, 2011. - 52 с.
2. Бухгалтерский учет, отчетность в малом и среднем бизнесе: Практическое пособие/ Под ред. Н.В. Кожарской, В.В. Кожарского. - Минск: Изд-во Гревцова, 2007. - 312с.
3. Финансовый менеджмент: Учебный курс/Под ред. Бланк И.А. - «Финансы и статистика»,2007- 656 стр.
4. Финансовый менеджмент: Учебник для вузов/ Под ред. Г. Б. Поляк - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2006. - 527 с.
5. Экономика предприятия: Учебник для вузов/ Под ред. проф. В.Я.Горфинкеля, проф. В. А. Швандара. - 4-е изд., перераб. и доп. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2006. - 670 с.
6. Экономика предприятия: Учебник/ Под ред. А. Е. Карлика и М. Л. Шухгальтера. - 2-е изд., перераб. и доп. - СПб.: 2009. - 464 с.
Размещено на Allbest.ru
...Подобные документы
Этапы разработки политики управления оборотными активами и краткосрочными обязательствами предприятия. Характеристика основных принципов управления запасами, товарно-материальными ценностями, дебиторской задолженностью и денежными активами фирмы.
контрольная работа [44,8 K], добавлен 31.01.2012Анализ состояния развития машиностроительной отрасли Беларуси. Технико-экономическая характеристика ОАО "Мозырский машиностроительный завод". Организация системы комплексного управления денежными активами и предполагаемые эффекты от данного мероприятия.
дипломная работа [1,8 M], добавлен 28.05.2013Цель и задачи управления оборотными и внеоборотными активами организации, интенсивность их обновления. Политика формирования оборотных активов. Управление денежными активами, запасами и дебиторской задолженностью. Анализ и контроль денежных активов.
дипломная работа [475,9 K], добавлен 25.10.2014Рассмотрение этапов управления денежными средствами. Характеристика стратегий дифференцированного, конкурентного и ассортиментного ценообразования. Изучение особенностей умеренной, агрессивной и консервативной типов политики управления текущими активами.
контрольная работа [28,6 K], добавлен 21.08.2010Понятие и сущность денежных потоков. Методы управления и планирования денежных потоков организации. Определение оптимального уровня денежных средств. Виды денежных авуаров, формируемых в составе оборотных активов. Этапы управления денежными активами.
дипломная работа [310,2 K], добавлен 13.01.2015Понятие денежных потоков, их классификация, роль в деятельности предприятия. Способы оптимизации управления ими. Основные направления притока и оттока финансов. Определение минимально необходимой потребности в денежных активах и их дифференциация.
курсовая работа [87,7 K], добавлен 11.02.2015Экономическое содержание денежных средств и их эквивалентов. Их роль в кругообороте оборотного капитала. Анализ финансового состояния и ликвидности предприятия. Оценка его денежных активов. Предложения по усовершенствованию эффективности управления ими.
дипломная работа [7,0 M], добавлен 01.12.2014Сущность, цели, задачи и принципы управления оборотными активами предприятия, показатели и оценка эффективности данного процесса. Организационно-экономическая характеристика предприятия, рекомендации по совершенствованию управления оборотными активами.
отчет по практике [107,3 K], добавлен 20.12.2011Комплексная характеристика и изучение состава денежных потоков предприятия. Методика управления денежными потоками и структурный анализ динамики денежных потоков на примере ООО "Артиум". Эффективность и совершенствование управления денежными потоками.
дипломная работа [438,0 K], добавлен 17.06.2011Характеристика денежных средств и их место в кругообороте средств предприятия. Цели, этапы и механизм управления денежными средствами на предприятии. Прогнозирование и оптимизация денежной наличности. Определение оптимального уровня денежных средств.
курсовая работа [122,2 K], добавлен 17.12.2014Ускорение оборота капитала предприятия. Понятие и сущность денежных потоков. Цель и задачи управления денежными потоками. Процесс управления денежными потоками предприятия. Основные формы осуществления расчетных операций хозяйствующих субъектов.
реферат [44,0 K], добавлен 16.12.2011Теоретические аспекты управления оборотными активами. Модели управления текущими активами и пассивами. Определение, состав оборотных активов и методика управления ими. Анализ управления оборотными активами на мясоперерабатывающем предприятии "Желен".
курсовая работа [59,1 K], добавлен 07.01.2011Теоретические основы управления денежными потоками на предприятии. Содержание и методика управления денежными средствами предприятия. Состав и анализ притоков и оттоков денежных средств по направлению деятельности, анализ взаимодействия денежных потоков.
курсовая работа [105,7 K], добавлен 08.11.2009Теоретическое исследование методов расчета и планирования денежных потоков предприятия. Комплексный финансовый анализ организации управления денежными потоками предприятия на примере ЗАО "Юником". Оценка возможности оптимизации движения денежных потоков.
дипломная работа [751,1 K], добавлен 07.06.2011Понятие и виды управления внеоборотными активами предприятия. Оценка эффективности управления внеоборотными активами предприятия на примере ООО трест "Камспецхимремкомплект". Расчет и анализ показателей, характеризующих эффективность управления активами.
курсовая работа [151,1 K], добавлен 22.12.2013Теоретические и методологические основы, общие и специфические особенности управления внеоборотными активами, их содержание и формы. Альтернативные технологии расчета показателей эффективности управления внеоборотными активами, финансовая безопасность.
дипломная работа [504,9 K], добавлен 13.10.2010Краткая характеристика предприятия, анализ его финансового состояния. Оценка эффективности управления активами. Основные направления совершенствования управления дебиторской задолженностью. Мероприятия по улучшению использования оборотных активов.
дипломная работа [351,6 K], добавлен 08.04.2014Оценка денежных потоков, их влияние на стоимость предприятия. Доходный подход к оценке бизнеса. Прогнозирование и расчет денежных потоков. Аспекты управления денежными потоками. Параметры управления внутри денежного потока, методы его оптимизации.
курсовая работа [109,2 K], добавлен 24.09.2012Сущность и концепция денежных потоков. Методические подходы к оценке потоков денежных средств. Мониторинг эффективности управления денежными потоками ООО "СК "Северная казна". Приоритетные направления повышения эффективности управления денежными потоками.
дипломная работа [599,8 K], добавлен 26.01.2012Элементы денежных активов, методы их анализа и этапы формирования политики управления ними. Управление собственным капиталом и активами. Оценка производственно-финансового левериджа и его взаимосвязи с производственными и финансовыми рисками компании.
курсовая работа [439,6 K], добавлен 02.02.2015
