Размещено на http://www.allbest.ru/

Размещено на http://www.allbest.ru/

МИНОБРНАУКИ РОССИИ

Федеральное государственное бюджетное образовательное учреждение высшего образования

«ИВАНОВСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ ЭНЕРГЕТИЧЕСКИЙ УНИВЕРСИТЕТ ИМЕНИ В.И. ЛЕНИНА»

Факультет экономики и управления

Кафедра менеджмента и маркетинга

КУРСОВАЯ РАБОТА

по дисциплине «Финансовое планирование» на тему:

Финансовый план предприятия ПАО «Ф-Строй»

Выполнила: студентка гр. 4-53

Соколова О.В.

Руководитель: зав. каф. МиМ д.э.н., профессор

Макашина О.В.

Иваново 2016



Содержание

• Введение
• 1. Характеристика предприятия ПАО «Ф-Строй»
• 1.1 Данные для разработки бюджета предприятия
• 2. Разработка финансового плана
• 3. Экономический анализ прогнозных показателей
• Заключение
• Библиографический список

• Введение
• финансовый баланс хозяйственный
• В современных экономических условиях каждому предприятию необходимо четко и эффективно планировать свою финансовую деятельность. Финансовое состояние - это важнейшая характеристика экономической деятельности компании во внешней среде. Стабильное финансовое состояние компании недостижимо без тщательного планирования всех финансовых ресурсов и процессов предприятия, внешних и внутренних связей. В условиях рыночной экономики составление грамотного финансового плана - залог успешной деятельности предприятия. Процесс управления предприятием представляет собой непрерывную разработку управленческих решений и применение их на практике. От эффективности разработки этих решений в значительной степени зависит успешность деятельности предприятия. Поэтому руководителям компаний необходимо знать, что составление финансовых планов предприятия - одно из условий успешного функционирования фирмы, он способствует достижению стратегической цели фирмы, помогает выбрать наиболее экономически эффективный вариант её дальнейшего развития.
• Финансовое планирование охватывает важнейшие стороны деятельности предприятия; оно обеспечивает необходимый предварительный контроль за образованием и использованием материальных, трудовых и денежных ресурсов, создает необходимые условия для улучшения финансового состояния предприятия. Методология финансового планирования и прогнозирования построена на рассмотрении баланса, материалах, необходимых для составления финансового плана. Сложность и взаимосвязанность происходящих в условиях современной экономики процессов создают новые предпосылки для более серьезной разработки финансового планирования.
• Актуальность рассмотренных вопросов, связанных с финансовым планированием, отражена в нынешних российских условиях осуществления экономической действительности.
• Цель курсовой работы - разработка финансового плана небольшой производственной компании ПАО «Ф-Строй». Бюджет будет составлен на предстоящий период (год), на квартальной основе.
• Для достижения цели были поставлены и решены следующие задачи:

1. рассмотрены особенности отрасли и характеристики деятельности предприятия;

2. дан краткий анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия;

3. разработан финансовый план предприятия;

4. составлен прогноз балансового отчета компании.

Информационные источники: учебные пособия, ресурсы сети Интернет, курс лекций по дисциплине «Финансовое планирование».



1. Характеристика предприятия ПАО «Ф-Строй»

Торгово-производственная компания «Ф-Строй» является Публичным Акционерным Обществом и ведет свою деятельность в соответствии с Уставом Общества, законом «Об акционерных обществах» и иными законодательными актами РФ.

В соответствии с законом «Об акционерных обществах», Уставом ПАО «Ф-Строй» определены следующие органы, осуществляющие управление в Компании:

1. общее собрание акционеров;

2. совет директоров (наблюдательный совет);

3. единоличный исполнительный орган (генеральный директор);

4. коллегиальный исполнительный орган (исполнительная дирекция, правление).

Торгово-производственная компания «Ф-Строй» производит и реализует искусственный каменный строительный материал- бетонные блоки.

Бетонные блоки - это универсальный строительный материал, пескобетонный и пескоцементный блоки широко применяются в любых сферах строительства - высокопрочных цоколей и фундаментов, промышленных зданий, домов, дач, хозяйственных блоков. При использовании бетонных блоков не требуется сварка каркасов из арматуры, заливка бетона широкого применения. Блоки являются популярным материалом для возведения стен также благодаря своей цене и универсальности в разгрузке и доставке, в кладке каменщиками, при их применении уменьшается расходов кладочного раствора, использование блоков ведет к снижению трудоемкости и к снижению затрат в целом на строительство. Блоки характеризуются высокой прочностью, низким водопоглощением. Блоки из пескобетона значительно дешевле кирпича, что позволяет значительно экономить средства.

Продажа бетонных блоковот компании «Ф-Строй» это не только гарантия качества на всю предлагаемую продукцию, но и строгое соблюдение всех договорных сроков.

Компания отгружает как крупные, так и мелкие партии, причем собственное производство позволяет поддерживать качество производимой продукции на высоком уровне.

1.1 Данные для разработки бюджета предприятия

Строительство - одна из самых динамично развивающихся отраслей. Но для того чтобы возводить здания нужны значительные инвестиции, а вот для производства стройматериалов не всегда требуется крупный капитал. Один из самых недорогих способов заработка в данной сфере - это производство строительных блоков. При этом строительные материалы востребованы, и спрос с каждым годом только увеличивается.

Уровень конкуренции в регионе можно охарактеризовать как невысокий. Большинство предприятий ориентированы на крупных заказчиков, и частным клиентам уделяется недостаточно внимания. Именно на эту категорию и ориентировано производство компании.

Небольшое производство бетонных блоков размещается на окраине города Иваново в промышленной зоне, для чего приобретено помещение площадью 60 м2. Административные помещения не предусмотрены, так как в них нет необходимости.

Компания располагает следующими основными средствами: бетономеситель, вибропресс, конвейер, погрузчик, автомобиль.

Для производства бетонных блоков требуется следующее сырье:цемент, наполнитель (керамзит, щебень, строительн6ый мусор), песок.

Система оплаты подразумевает, что покупатели оплачивают 60% в квартале продажи, 38% в следующем квартале. Оставшиеся2% предполагается признать невозвратными долгами.

В целях обеспечения бесперебойного производственного процесс целесообразно формирование запаса готовой продукции в размере 25% от размера продаж предыдущего периода.

Сырье закупается в размере 25% от потребности следующего квартала.

60% сырья оплачивается в квартале покупки, остальные 40% в следующем квартале.

Предприятие использует линейный способ амортизации, срок полезного использования оборудования составляет 20 лет, норма амортизации составляет 8% ежеквартально.

Переменные торговые и административные расходы составляют на единицу продукции 45 руб., постоянные 320000 руб. ежеквартально. Оплачиваются в квартале, в котором были понесены.

Предприятие намерено поддерживать кассовый остаток на конец каждого периода (квартала) в размере 100 %, существующего на начало планируемого периода (квартала). В случае дефицита денежных средств предприятие может взять в банке кредит при ставке 18 % годовых. Кредитование имеет место в начале квартала, а погашение долга - в конце квартала. Погашение может быть произведено по частям. Проценты за пользование кредитом должны быть подсчитаны и выплачены на момент оплаты долга. Предприятие ежегодно платит налог на прибыль в размере 20 %, производя ежеквартальные отчисления.

Для оценки успешности составленного финансового плана предприятия необходимо провести анализ основных экономических показателей функционирования фирмы на данный момент, и по результатам составления финансового плана, выявить отклонения рассчитываемых коэффициентов.

Для краткой экономической оценки исследуемого предприятия необходимо рассчитать основные показатели его деятельности. В данной курсовой работе будут учитываться коэффициенты, связанные с ликвидностью и платежеспособностью ПАО «Ф-Строй». Для этого нам понадобится бухгалтерский баланс предприятия (Таблица 1).

Проведём анализ финансовой устойчивости. Коэффициент финансовой устойчивости - коэффициент равный отношению собственного капитала и долгосрочных обязательств к валюте баланса. Данными для его расчета служит бухгалтерский баланс. коэффициенты финансовой устойчивости, характеризуют независимость по каждому элементу активов предприятия и по имуществу в целом, дают возможность измерить, достаточно ли устойчива компания в финансовом отношении.

Коэффициент автономии (независимости)

Где СК - величина собственного капитала;

ВБ - валюта баланса.

К автономии = 112620,8/ 119143,2= 0,94

Нормативным общепринятым значением показателя считается значение коэффициента автономии больше 0,5. Значение коэффициента равно 0,94, что свидетельствует об избыточной доле собственного капитала в структуре пассивов компании.

Коэффициент обеспеченности собственными средствами

Где СК - величина собственного капитала;

ВА - внеоборотные активы;

ОА - оборотные активы.

К об. собств. ср. = (112620,8- 24463,2) / 94680,0= 0,93

По нормативным критериям значение этого коэффициента должно составлять не менее 0,1, у данного предприятия он принимает значение 0,93, что свидетельствует о том, что у организации достаточно собственных средств для финансирования текущей деятельности.

Доля оборотных средств в активах

Где ТА - величина текущих активов;

А - сумма активов.

Д. об. с. в акт. = 24463,2/ 119143,2= 0,21

По нормативам значение этого коэффициента должно быть не ниже 0,5. У данного предприятия оно равняется 0,21, что ниже предела нормативного значения.

Доля оборотных средств в активах как показатель используется для сравнительного анализа предприятий одной отрасли в части формирования оборотных активов.

Коэффициент текущей ликвидности

К т.л.=

Данный коэффициент рассчитывается как отношение текущих активов к текущим обязательствам предприятия. Это говорит о том, что на один рубль текущих обязательств приходится 3,75 рублей текущих активов.

Таблица 1. Балансовый отчет компании от 31.12.15

Активы	Пассивы и акционерный капитал
Оборотные средства:		Краткосрочные обязательства:
Денежные средства	10520,0	Счета к оплате	2314,4
Дебиторская задолженность	9994,0	Налог, подлежащий оплате	4208,0
Материальные запасы	498,6
Товарные запасы	3450,6
ИТОГО оборотных средств	24463,2	ИТОГО краткосрочных обязательств	6522,4
Основные средства:		Собственный капитал:
Земля	52600,0	Обыкновенные акции	73640,0
Здания, оборудование	105200,0	Нераспределенная прибыль	38980,8
Накопленный износ	63120,0
	94680,0		112620,8
ИТОГО АКТИВОВ	119143,2	ИТОГО ПАССИВОВ	119143,2



2. Разработка финансового плана

Для производства бетонных блоков необходимы такие материальные затраты, как цемент, песок, наполнитель. Для дальнейшего планирования необходимо иметь данные о расходе необходимого сырья на единицу продукции, а так же о цене материалов. Для удобства необходимые данные представим в виде таблицы (табл. 2).

Таблица 2. Расход сырья на единицу продукции

Материал	На 1 ед.	Цена 1 ед. материала, руб.
Цемент	5,0	15,0
Наполнитель	8,0	6,0
Песок	3,5	8,0

Основываясь на величине продаж предыдущего периода, ожидаемый объем продаж в 1 квартале прогнозируемого периода приблизительно составит 803 штуки. Далее ожидается увеличение объема продаж Компания считает целесообразным обозначить темп изменения объема продаж в квартал в размере 3-4 %. Результаты планирования объема продаж представим в виде таблицы (Таблица 5).

Цена продажи одного бетонного блока составляет 80 рублей.

Таблица 3. План сбыта на год, заканчивающийся 31.12.16 года

	I квартал	II квартал	III квартал	IV квартал	ИТОГО
Планируемые продажи	803,0	816,0	829,0	842,0	3290
Цена продажи одного изделия	80,0	80,0	80,0	80,0	80
Общий объем продаж	64240,0	65280,0	66320,0	67360,0	263200
НДС начисленный	11563,2	11750,4	11937,6	12124,8	47376

Поскольку прогнозируемый объем продаж в плановом периоде может колебаться (сезонность, периодичность, общий рост или спад продаж), на этапе разработки производственного бюджета целесообразно выработать стратегию использования ресурсов организации для реализации необходимого уровня продаж. Для рассматриваемого предприятия предполагается, что наиболее оптимальной является величина запаса готовой продукции на конец периода в размере 10 % от объема продаж следующего квартала. Запас готовой продукции на начало периода равен конечному запасу предыдущего периода.

Таблица 4. Производственный план на год, заканчивающийся 31.12.16 года

	I квартал	II квартал	III квартал	IV квартал	ИТОГО
Планируемые продажи	803,0	816,0	829,0	842,0	3290,0
Жел. запас гот. продукции на конец периода	81,6	82,9	84,2	85,5	85,5
Запас на начало периода	80,3	81,6	82,9	84,2	80,3
Количество единиц, подлежащих изготовлению	804,3	817,3	830,3	843,3	3295,2

При составлении сметы прямых затрат на материалы следует учесть, что желательный запас сырья и материалов на конец каждого квартала определен в размере 10% количества, необходимого в следующем квартале.

Таблица 5. Смета прямых затрат на материалы на год, заканчивающийся 31.12.16 года

	I квартал	II квартал	III квартал	IV квартал	ИТОГО
Подлежит изготовлению единиц изделия	804,30	817,30	830,30	843,30	3295,20
Потребность в материале на единицу изделия	2,05	2,05	2,05	2,05	2,05
Потребность в материале для производства	1648,82	1675,47	1702,12	1728,77	6755,16
Желательный запас материала на коне периода	251,32	255,32	259,31	275,13	275,13
Запас материала на начало периода	247,32	251,32	255,32	259,31	247,32
Материалы, подлежащие закупке	1652,81	1679,46	1706,11	1744,58	6782,97
Цена единицы материала	2,9	2,9	2,9	2,9	2,9
Стоимость закупки	4793,16	4870,44	4947,73	5059,28	19670,61

Бюджет затрат на материалы составляется с учетом сроков и порядка погашения кредиторской задолженности за материалы. На рассматриваемом предприятии все платежи за покупаемое сырье будут осуществляться по принципу: 45 % квартальных закупок оплачиваются в квартале закупки, 55% оплачивается в следующем квартале. В табл. 6 представлен график ожидаемых выплат денежных средств за приобретаемые материалы.

Таблица 6. График выплат денежных средств на год, заканчивающийся 31.12.16 года

	I кв	II кв	III кв	IV кв	ИТОГ
Счета к оплате	2314,4				2314,4
Закупки:
1 квартала	2396,58	2396,58			4793,16
2 квартала		2435,22	2435,22		4870,44
3 квартала			2473,86	2473,86	4947,73
4 квартала				2529,64	2529,64
ИТОГО выплат	4710,98	4831,80	4909,08	5003,50	19455,37

Таблица 7. Бюджет прямых затрат на оплату труда на год, заканчивающийся 31.12.16 года

	I квартал	II квартал	III квартал	IV квартал	ИТОГО
Подлежит изготовлению единиц	804,3	817,3	830,3	843,3	3295,2
Прямые затраты труда (час / ед.)	4,5	4,50	4,5	4,5	4,5
ИТОГО часов	3619,3	3677,8	3736,3	3794,8	14828,4
Стоимость прямых затрат труда в час	5,5	5,57	5,5	5,573	5,573
Общая стоимость прямых затрат труда	20170,6	20496,6	20822,6	21148,7	82638,6



Таблица 8. Смета социальных отчислений на год, заканчивающийся 31.12.16 года

	I квартал	II квартал	III квартал	IV квартал	ИТОГО
Общая стоимость прямых затрат труда	20170,6	20496,7	20822,7	21148,7	82638,7
Заработная плата управленческого персонала	8000,0	8000,0	8000,0	8000,0	32000,0
общая	28170,6	28496,7	28822,7	29148,7	114638,7
Ставка отчислений, %	30,0	30,0	30,0	30,0	30,0
Итого социальные отчисления	8451,2	8549,0	8646,8	8744,6	34391,6

Таблица 9. Смета НДФЛ на год, заканчивающийся 31.12.16 года

	I квартал	II квартал	III квартал	IV квартал	ИТОГО
Общая стоимость прямых затрат труда	20170,6	20496,7	20822,7	21148,7	82638,7
Заработная плата управленческого персонала	8000,0	8000,0	8000,0	8000,0	32000,0
Налоговая база	28170,6	28496,7	28822,7	29148,7	114638,7
НДФЛ к уплате	3662,2	3704,6	3747,0	3789,3	14903,0

Таблица 10. Смета общезаводских накладных расходов на год, заканчивающийся 31.12.16

	I кв	II кв	III кв	IV кв	ИТОГ
Запланированные прямые затраты труда в часах	3619,3	3677,8	3736,3	3794,8	14828,4
Переменная ставка накладных расходов	2,1	2,1	2,1	2,1	2,1
Переменные планируемые накладные расходы	7419,6	7539,5	7659,5	7779,4	30398,2
Постоянные планируемые накладные расходы	6080,0	6080,0	6080,0	6080,0	24320
Общие накладные расходы	13499,6	13619,5	13739,5	13859,4	54718,2
Амортизация	4839,2	4839,2	4839,2	4839,2	19356,8
Выплаты денежных средств по накладным расходам	8660,4675	8780,3	8900,3	9020,2	35361,4



Таблица11. Расчет стоимости изготовления

	Цена за единицу	Количество единиц	ИТОГО
Основные произвожственные материалы	2,9	2,1	5,9
Затраты труда	5,5	4,5	25,1
Переменная ставка накладных расходов	2,1	4,5	9,2
Общая переменная стоимость изготовления			40,3

Таблица 12. Смета товарно-материальных запасов на конец периода

	Единицы	Цена за единицу	ИТОГО
Основные производственные материалы	275,1	2,9	797,8
Годовая продукция	86	40,2	3441,2

Таблица13. Смета торговых и административных расходов на год, заканчивающийся 31.12.16

	I кв	II кв	III кв	IV кв	ИТОГ
Ожидаемая продажа (ед)	803	816	829	842	3290
Переменные торговые и административные расходы на единицу	4	4	4	4	4
Прогнозные торговые и административные расходы	3212	3264	3316	3368	13160
Постоянные общие торговые и административные расходы	10500	10500	10500	10500	42000
Общие торговые и административные расходы	13712	13764	13816	13868	55160

Таблица 14. Кассовый план на год, заканчивающийся 31.12.16.

	I кв	II кв	III кв	IV кв	ИТОГ
Кассовый остаток на начало периода	10520,0	20443,92	36358,2	31676,59	10520,00
Плюс: поступления от покупателей	61386,1	63787,2	64806,4	65825,6	255805,2
ИТОГО денежных средств в наличии	71906,0	84231,1	101164,	97502,19	266325,2
Минус выплаты:
Основные производств.материалы	4710,98	4831,80	4909,08	5003,50	19455,37
Продолжение таблицы 14
Труд производственных рабочих	20170,6	20496,6	20822,6	21148,7	82638,6
Общезаводские накладные расходы	8660,4	8780,3	8900,3	9020,2	35361,4
Торговые и административные	13712,0	13764,0	13816,0	13868,0	55160,0
Закупка оборудования			21040,0		21040,0
Налог на прибыль	420				4208,0
ИТОГО выплат	51462,0	47872,8	69488,1	49040,4	217863,4
Излишки (дефицит) денежных средств	20443,9	36358,2	31676,6	48461,7	48461,7
Финансирование:
Кредитование
Погашение долгов
Проценты
ИТОГО финансирования
Кассовый остаток на конец года	20443,9	36358,2	31676,6	48461,7	48461,7

Таблица 15. Прогнозный отчет о прибылях на год, заканчивающийся 31.12.16

Продажи		263200,0
Минус переменные расходы:
Переменная стоимость продаж	132417,5
Переменные торговые и административные расходы	13160,0	145577,6
Маржинальная прибыль		117622,4
Минус постоянные расходы:
Общезаводские накладные расходы	24320,0
Торговые и административные расходы	42000,0	66320,0
Чистая производственная прибыль		51302,4
Расходы на выплату процентов
Прибыль до налогообложения		51302,4
Налог		15390,7
Чистая прибыль		35911,7

Таблица 16. Балансовый отчет компании от 31.12.16

Активы	Пассивы и акционерный капитал
Оборотные средства:		Краткосрочные обязательства:
Денежные средства	48461,74	Счета к оплате	2529,6
Дебиторская задолженность	17388,8	Налог, подлежащий оплате	15390,7
Материальные запасы	797,8
Товарные запасы	3441,2
ИТОГО оборотных средств	70089,6	ИТОГО краткосрочных обязательств	17920,3
Основные средства:		Собственный капитал:
Земля	52600,0	Обыкновенные акции	73640,0
Здания, оборудование	126240,0	Нераспределенная прибыль	74892,5
Накопленный износ	82476,8
ИТОГО АКТИВОВ	166452,8	ИТОГО ПАССИВОВ	166452,8



3. Экономический анализ прогнозных показателей

Для того чтобы выяснить, достигнуты ли поставленные цели, необходимо провести анализ финансово-хозяйственной деятельности компании.

Проведем анализ тех коэффициентов, которые были рассчитаны по данным исходного баланса.

Коэффициент автономии (независимости)

Где СК - величина собственного капитала;

ВБ - валюта баланса.

К автономии = 148532,51/166452,88 = 0,88

Коэффициент автономии уменьшился, тем самым приблизившись к оптимальному значению. Такое значение коэффициента свидетельствует о стабильности и независимости от внешних кредиторов предприятия.

Коэффициент обеспеченности собственными средствами

Где СК - величина собственного капитала;

ВА - внеоборотные активы;

ОА - оборотные активы.

К об. собств. ср. = (148532,51- 70089,67)/261316= 0,3

По нормативным критериям значение этого коэффициента должно составлять не менее 0,1, данный показатель уменьшился с 0,93 до 0,3, что говорит о более сбалансированной структуре активов предприятия.

Доля оборотных средств в активах

Где ТА - величина текущих активов;

А - сумма активов.

Д. об. с. в акт. = 70089,67/ 166452,87= 0,42

Данный показатель увеличился с 0,21 до 0,42, что является положительной тенденцией. Настоящее значение приближено к норме.

Коэффициент абсолютной ликвидности

Кабс.л.= 70089,67/17920,37= 3,8

На конец планового периода значение коэффициента абсолютной ликвидности осталось на прежнем уровне, изменившись на 0,05. Данное изменение показателя является положительным, но свидетельствует о необходимости дальнейшей корректировки структуры пассивов.

Оценив, полученные показатели можно сделать вывод о том, что в результате внедрения разработанного плана повышение положительно повлияло на финансовые показатели предприятия. Рассматриваемые коэффициенты приняли оптимальное значение, финансовая стабильность рассматриваемого предприятия является устойчивой.



Заключение

Финансовое планирование - это планирование всех доходов и направлений расходования денежных средств предприятия для обеспечения развития предприятия. Финансовое планирование осуществляется посредством составления финансовых планов разного содержания и назначения в зависимости от задач и объектов планирования.

Эффективное планирования и прогнозирование результатов деятельности характеризует абсолютную эффективность хозяйствования предприятия.Необходимо добиться такого положения, чтобы вся деятельность предприятия в комплексе была бы рентабельна и обеспечивала бы денежные поступления в объеме, удовлетворяющем заинтересованные в результатах работы предприятия группы лиц (владельцев, кредиторов и пр.). Описание ожидаемых результатов экономической деятельности в будущий период имеет место при составлении бюджетов (планов) предприятия. Поэтому финансовое планирование должно проводиться на постоянной основе, поскольку ситуация на рынке меняется динамично. Как и всякий другой процесс, финансовое планирование ПАО «Ф-Строй» завершается практическим внедрением планов и контролем за их выполнением.

В процессе выполнения курсовой работы решены следующие задачи:

1) рассмотрены особенности отрасли и характеристики деятельности предприятия;

2) проведёнкраткий анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия по данным 2015 года;

3) разработан финансовый план предприятия на 2016 год;

4) составлен прогнозный баланс и на его основе произведена оценка эффективности разработанной системы бюджетов.

Последовательное выполнение всех этапов составления финансовых планов способствует контролю за показателями своего финансового состоянияи принятию соответствующих решений.

Библиографический список

1. Налоговый кодекс Российской Федерации (НК РФ) от 31.07.1998 N 146-ФЗ (принят ГД ФС РФ 16.07.1998; действующая редакция от 15.02.2016).

2. Макашина О.В., Грубова Ю.В. Управление маркетинговой и финансовой политикой предприятия: Учеб. пособие / ФГБОУВПО «Ивановский государственный университет имени В.И. Ленина». -Иваново, 2012. - 92 с.

Размещено на Allbest.ru

...