Основные характеристики финансового менеджмента: понятие и оценка эффективности

Размещено на http://www.allbest.ru/

Основные характеристики финансового менеджмента: понятие и оценка эффективности

А.А. Агадуллина, студент

Башкирский государственный университет

Аннотация

В статье проведен анализ основных характеристик финансового менеджмента. Изучен и проанализирован действующий приказ Министерства финансов РФ от 13.04.09г. №34н. «Об организации проведения мониторинга качества финансового менеджмента, осуществляемого главными распорядителями бюджетных средств». Представлено мнение по проблемным вопросам эффективности использования средств соответствующего бюджета администраторами бюджетных средств. финансовый менеджмент бюджет

Ключевые слова: финансовый менеджмент, финансовые ресурсы, бюджет, бюджетная система, главный распорядитель бюджетных средств, использование государственных и муниципальных финансовых ресурсов.

Финансовые ресурсы, сфокусированные в рамках распределения органов государственной власти и органов местного самоуправления, ограничены. При распределении данных средств возникает потребность в оценке эффективности их использования. В сфере государственных и муниципальных финансов оценка эффективности расходов осуществляется с помощью анализа «затраты -- выгоды» -- процесса, позволяющего принимать компетентные решения о распределении финансовых ресурсов. Данный процесс -- это логическое сопоставление вероятных затрат, связанное с проектом (программой) или мероприятием, и ожидаемого результата [4, с. 185]. В большинстве случаев, оценка происходит в денежном выражении, однако в сфере государственных и муниципальных финансов могут быть учтены и другие факторы. Так, в социальной сфере, объем выгоды от использования государственных и муниципальных финансовых ресурсов определяется уровнем жизни населения, изменением качества образования, снижением рисков заболеваемости и т.д. В результате, эффективность расходов бюджетных средств достаточно специфична, что проявляется в ряде характеристик.

Во-первых, эффективность использования государственных и муниципальных финансовых ресурсов имеет как экономическую, так и социальную составляющую. Например, повышение качества образования можно оценить с помощью таких показателей как трудоустройство выпускников, количество дипломов отличия, прием и выпуск студентов, число магистрантов (аспирантов) и др. [5, с. 117] Однако, данные показатели лишь косвенно характеризуют качество образования, что способствует получению некачественной информации о результатах оценки.

Во-вторых, расходы бюджетных средств нацелены на достижение долгосрочного эффекта: расходы на образование, здравоохранение и культуру представляют собой инвестиции органов государственной власти и органов местного самоуправления в развитие человеческого капитала, что выявляет необходимость оценки эффективности в долгосрочном плане.

В-третьих, использование государственных и муниципальных финансовых ресурсов влекут множество как положительных, так и отрицательных побочных эффектов (перемещенных выгод). Так, с одной стороны, строительство дорожного кластера способствует повышению эффективности бизнеса в близлежащих районах, а с другой -- ухудшает условия проживания в прилегающих районах[5, с. 120]. Поскольку побочные эффекты являются компонентом эффективности использования государственных и муниципальных финансовых ресурсов, то их учёт и оценка являются необходимостью.

Как было выяснено, оценка эффективности программ расходов необходима для распределения финансовых ресурсов. Поскольку построить объективную оценку эффективности использования государственных и муниципальных финансовых ресурсов достаточно сложно, на практике применяют стандартный механизм принятия решения в условиях неопределенности - процедура голосования, основанная на общественном выборе. Простым примером направления использования государственных и муниципальных финансовых ресурсов в РФ является практика применения бюджетного процесса - регламентируемая нормативно-правовыми актами деятельность органов государственной власти и органов местного самоуправления и иных участников бюджетного процесса по составлению и рассмотрению проектов бюджетов, утверждению и исполнению бюджетов, контролем за их исполнением, осуществлению бюджетного учёта, составлению, рассмотрению и утверждению бюджетной отчетности. В результате компетентные органы государственной власти и органов местного самоуправления принимают решения по социально-экономическому развитию государства, а также осуществляют контроль за её реализацией.

Таким образом, данный механизм предусматривает обеспечение эффективности использования государственных и муниципальных финансовых ресурсов с учетом соблюдения ряда факторов:

1. Достижение общественно значимых целей с помощью конкретизации государственных программ;

2. Конкурсная основа проведения отбора программ, которая способствует обеспечению прозрачности и эффективности расходов бюджетных средств;

3. Использование государственных и муниципальных финансовых ресурсов на программы не должны носить постоянного характера; при составлении бюджета на очередной финансовый год необходим учёт достигнутых результатов в отчетном финансовом году;

4. Программы использования государственных и муниципальных финансовых ресурсов должны быть доступными и прозрачными для общественного контроля. Таким образом, структура расходов бюджетов бюджетной системы должна быть в открытом доступе для общественности;

5. Получатели перемещенных выгод не должны иметь доступа для принятия решений по программам расходов, отбору получателей и оценке их результатов [6, с. 88].

С целью соблюдения данных условий необходимо осуществлять мониторинг качества финансового менеджмента главных распорядителей бюджетных средств на всех уровнях власти. Стоит отметить, что понятие «финансовый менеджмент» в бюджетном кодексе отсутствует. Данный проблема была решена Министерством финансов РФ: в приказе Министерства финансов РФ от 13.04.09г. №34н. «Об организации проведения мониторинга качества финансового менеджмента, осуществляемого главными распорядителями бюджетных средств» было введено определение мониторинга качества финансового менеджмента, осуществляемого главных распорядителей бюджетных средств [2]. Под финансовым менеджментом главными распорядителями бюджетных средств понимается совокупность процессов и процедур, обеспечивающих эффективность и результативность использования бюджетных средств, которые охватывают все элементы бюджетного процесса [2].

Существуют другие теоретические понятия финансового менеджмента:

- Управление денежными потоками, финансовыми операциями, которое призвано обеспечить привлечение и поступления денежных средств и их эффективное использование в соответствии с планами, программами и иными актами;

- Управление финансовыми потоками и финансовыми ресурсами (составляющее понятия «финансы»);

- Система методов и принципов разработки и реализации управленческих решений, которые связаны с формированием, распределением и использованием финансовых ресурсов экономического субъекта.

Финансовый менеджмент в частном секторе и в сфере государственных и муниципальных финансов имеет принципиальное различие. Ключевая цель финансового менеджмента у хозяйствующих субъектов - максимизация прибыли, а также увеличение рыночной стоимости компании. Главная цель в сфере государственных и муниципальных финансов: использование с максимальной отдачей финансовых ресурсов, принадлежащих всему обществу. В результате, различаются и задачи, решаемые для достижения данных целей. Если в частном секторе стремятся к максимизации прибыли, то в сфере государственных и муниципальных финансов - оказание большего количества качественных услуг населению. Компании решают проблему формирования объемов финансовых ресурсов исходя из плановых показателей, главный распорядитель бюджетных средств действует в пределах лимитов бюджетных обязательств и бюджетных ассигнований. Предприятие стремится минимизировать риски посредством увеличения прибыли, в государственных и муниципальных финансах управление рисками сконцентрировано в руках компетентных финансовых органов и др. Стоит отметить, что общим между частным сектором и сферой государственных и муниципальных финансов считается то, что эффективность использования главным распорядителем бюджетных средств является составной частью системы управления, с одной стороны, предприятия, а с другой -- ведомством или территории.

В РФ отсутствует целостная система финансового менеджмента и его нормативно-правовое регулирование. Однако, отдельные элементы финансового менеджмента внедряются в практику исполнения бюджетов, осуществления контроля и бюджетного планирования. Так, согласно статье 345 БК РФ под принципом эффективности использования бюджетных средств понимается достижение заданных результатов с использованием наименьшего объема средств или достижения наилучшего результата с использованием определенного объема средств. В целях реализации положений Бюджетного послания Президента Российской Федерации издан приказ № 34-н от 13.04.09 «Об организации проведения мониторинга качества финансового менеджмента, осуществляемого главными администраторами средств федерального бюджета».

В РФ начался переход к применению международных стандартов в системе государственных и муниципальных финансов при реализации функций финансового менеджмента.

Согласно приказу Министерства финансов РФ от 13.04.09г. существует следующий спектр показателей финансового менеджмента:

1. Доля бюджетных ассигнований, предоставляемых при планировании в программном виде (внедрение механизмов бюджетирования, который ориентирован на конкретный результат);

2. Качество ведения бюджетных смет (работа в рамках бюджетного планирования и исполнения бюджета);

3. Доля ассигнований по государственным заданиям (определение стоимости государственной услуги и обеспечение соответствия затрат к выгоде);

4. Соответствие учредительных документов получателей данным Сводного реестра (деятельность в рамках соответствующих нормативно- правовых актов)

5. Применение электронного документооборота главных распорядителей бюджетных средств с Федеральным казначейством (использование IT-технологий)

6. Сумма возврата из бюджета излишне взысканных сумм (качество бюджетных полномочий) [6, с. 193].

Таким образом, финансовый менеджмент -- управление финансовыми денежными операциями и потоками, которые призваны обеспечить привлечение и рациональное использование ресурсов в соответствии с целями и задачами компетентных органов управления. Оценка финансового может происходить как в денежном выражении, так и в иных социально - экономических показателях.

По мнению авторов, данные механизмы недостаточно определяют принципы бюджетной системы РФ. С целью обеспечения принципов прозрачности (ст. 36 БК РФ), эффективности использования бюджетных средств (ст. 34 БК РФ), а также достоверности бюджета (ст.37 БК РФ) необходима конкретная оценка использования государственных и муниципальных финансовых ресурсов. Считается, что применение экономико-математических моделей способствует получению достаточно объективной оценки финансового менеджмента в сфере государственных и муниципальных финансов.

Библиографический список

1. Бюджетный кодекс Российской Федерации: текст с изменениями и дополнениями на 2017 год. - Москва: Эксмо, 2017. - 384с.

2. Приказ № 34-н от 13.04.09 «Об организации проведения мониторинга качества финансового менеджмента, осуществляемого главными администраторами средств федерального бюджета»

3. МинФин РФ от 13.04.09г. №34н. «Об организации проведения мониторинга качества финансового менеджмента, осуществляемого главными распорядителями бюджетных средств». Интернет - ресурс. URL: http://minfin.ru/common/upload/library/2009/08/MFRF_Pr34n.rtf (дата обращения: 03.03.18)

4. Государственные и муниципальные финансы: учебное пособие / О.В. Малиновская, И.П. Скобелева, А.В. Бровкина. - 2-е изд., доп. и перераб. - М.: КНОРУС, 2016. - 468 с.

5. Карзаева Е. А. Депозит как способ обеспечения платежеспособности предприятия // Финансовый менеджмент. - 2016. - № 3. - С. 23-30.

6. Красоченков С., Федосеева Т. Перспективные направления развития российского рынка производных финансовых инструментов // Научные записки молодых исследователей. - 2016. - № 6. - С. 21-26.

7. Ларионова Е. А. Развитие российского рынка деривативов на современном этапе // Научный альманах. - 2016. - № 11-1 (25). - С. 197-201.

8. Супрун Е. В. Роль повышения эффективности формирования и использования финансовых ресурсов компании в обеспечении конкурентоспособности // Вестник Российского экономического университета имени Г. В. Плеханова. Вступление. Путь в науку. - 2016. - № 4 (16). - С. 90-99.

9. Чувакова А. С. Формирование системы целевых индикаторов и показателей эффективности бюджетных расходов как элемента бюджетной политики // Вестник Российского экономического университета имени Г. В. Плеханова. - 2016. - № 1 (85). - С. 53-58.

10. Archived project «Government Perfomance Project». Интернет - ресурс. URL: http://www.pewtrusts.org/en/archived-projects/governmentperformance-project. (Дата обращения: 03.03.2018).

Размещено на Allbest.ru