Размещено на http://www.allbest.ru/

Институт экономики, управления и права

Кафедра бухгалтерского учета, анализа и финансов

РАСЧЕТНАЯ РАБОТА ПО ДИСЦИПЛИНЕ «КОМПЛЕКСНЫЙ ЭКОНОМИЧЕСКИЙ АНАЛИЗ ХОЗЯЙСТВЕННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ»

НА ТЕМУ: «АНАЛИЗ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ООО «НИЖЕГОРОДСКИЙ МЯСПИЩЕПРОМ -НН»



СОДЕРЖАНИЕ

1. ПОСТРОЕНИЕ АГРЕГИРОВАННОГО БАЛАНСА ООО «НИЖЕГОРОДСКИЙ МЯСПИЩЕПРОМ - НН»

2. АНАЛИЗ ИМУЩЕСТВА И ИСТОЧНИКОВ ПРЕДПРИЯТИЯ ООО «НИЖЕГОРОДСКИЙ МЯСПИЩЕПРОМ - НН»

3.АНАЛИЗ ЛИКВИДНОСТИ И ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТИ ООО «НИЖЕГОРОДСКИЙ МЯСПИЩЕПРОМ - НН»

4. АНАЛИЗ ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ ООО «НИЖЕГОРОДСКИЙ МЯСПИЩЕПРОМ - НН»

5.АНАЛИЗ ДЕЛОВОЙ АКТИВНОСТИ И РЕНТАБЕЛЬНОСТИ ООО «НИЖЕГОРОДСКИЙ МЯСПИЩЕПРОМ -НН»

6. КРАТКОСРОЧНЫЙ АНАЛИЗ БАНКРОТСТВА ООО «НИЖЕГОРОДСКИЙ МЯСПИЩЕПРОМ -НН»

7. ДОЛГОСРОЧНЫЙ АНАЛИЗ БАНКРОТСТВА ООО «НИЖЕГОРОДСКИЙ МЯСПИЩЕПРОМ -НН»

ПРИЛОЖЕНИЯ



1. ПОСТРОЕНИЕ АГРЕГИРОВАННОГО БАЛАНСА ООО «НИЖЕГОРОДСКИЙ МЯСПИЩЕПРОМ - НН»

имущество финансовый предприятие баланс

Построим агрегированный баланс из бухгалтерского баланса ООО «Нижегородский мяспищепром - НН».

Таблица 1

Агрегированный баланс ООО «Нижегородский мяспищепром -НН»

Актив	На начало, тыс. руб.	На конец, тыс. руб	Пассив	На начало, тыс. руб.	На конец, тыс. руб.
Внеоборотные активы	85315	81285	3.Собственный капитал	57202	59296
Оборотные активы	50240	74583	4. Заемный капитал	78353	96572
2.1. Запасы	33980	52620	4.1. Долгосрочные обязательства	39490	47322
2.2. Дебиторская задолженность	11778	16457	4.2. Краткосрочные заемные средства	9261	10992
2.3. Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения	59	232	4.3. Кредиторская задолженность	29602	38258
2.4. Прочие оборотные активы	4423	5274
Баланс	135555	155868	Баланс	135555	155868

Активы представляются: внеоборотными активами (иммобилизованные активы) общей суммой по I разделу бухгалтерского баланса и оборотные активы (мобилизованные активы) по статьям II раздела бухгалтерского баланса, где сумма НДС включена в сумму запасов, а также в дальнейшем прочие оборотные активы будут включены в дебиторскую задолженность.

Пассивы представляют: собственный капитал - общая сумма III раздела бухгалтерского баланса, заемный капитал состоящий из IV и V разделов бухгалтерского баланса.

2. АНАЛИЗ ИМУЩЕСТВА И ИСТОЧНИКОВ ПРЕДПРИЯТИЯ ООО «НИЖЕГОРОДСКИЙ МЯСПИЩЕПРОМ - НН»

На основании построенного агрегированного баланса проводится анализ имущества и источников предприятия. Таблица 2 - Анализ имущества ООО «Нижегородский мяспищепром -НН».

На первом этапе проводится анализ имущества (таблица 2)

Таблица 2

Анализ имущества ООО «Нижегородский мяспищепром - НН»

Актив	На начало, тыс.руб	На конец, тыс.руб.	Отклонение	Структура, %	Влияние структурных сдвигов, %
			Абсолютное изменение, тыс.руб.	Темп роста, %	Доля на начало года	Доля на конец	Изменения
Внеобортные активы	85315,00	81285,00	-4030,00	95,28	62,94	52,15	-10,79	-2,97
Оборотные активы	50240,00	74583,00	24343,00	148,45	37,06	47,85	10,79	17,96
2.1.Запасы	33980,00	52620,00	18640,00	154,86	25,07	33,76	8,69	13,75
2.2.Дебиторская задолженность	11778,00	16457,00	4679,00	139,73	8,69	10,56	1,87	3,45
2.3.Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения	59,00	232,00	173,00	393,22	0,04	0,15	0,11	0,13
2.4.Прочие оборотные активы	4423,00	5274,00	851,00	119,24	3,26	3,38	0,12	0,63
Баланс	135555,00	155868,00	20313,00	114,99	100,00	100,00	0,00	14,99

Вывод по имуществу: Имущество на конец анализируемого 20222 года увеличилось на 20313 тыс. руб. или на 14,99%. Данное увеличение в большей степени обусловлено ростом оборотных активов на 24343 тыс. руб. или на 48,45%. Их увеличение произошло за счет сильного роста запасов на 18640 тыс. руб. или на 54,86%, а также денежных средств и краткосрочных финансовых вложений на 173 тыс. руб. или на 293,22%. Другие составляющие оборотных активов также увеличиваются: дебиторская задолженность - 4679 тыс. руб. или 39,73%; прочие оборотные активы - 851 тыс. руб. или на 19,24%.

В общей сумме имущества преобладают внеоборотные активы, но на конец анализируемого периода их доля снизилась на 10,79% и составила 52,15%. Увеличение запасов негативно влияет на предприятие, скорее всего оно не успевает производить продукцию и запасы остаются на складе, что требует дополнительных расходов на содержание склада. Увеличение дебиторской задолженности тоже негативный фактор, так как у предприятия появляется либо больше должников, либо увеличиваются уже имеющиеся суммы.

На втором этапе проводится анализ источников предприятия.

Таблица 3

Анализ источников ООО «Нижегородский мяспищепром - НН»

Пассив	На начало, тыс. руб.	На конец, тыс. руб.	Отклонение	Структура, %	Влияние структурных сдвигов, %
			Абсолютное изменение, тыс. руб.	Темп роста, %	Доля на начало года	Доля на конец	Изменения
3.Собственный капитал	57202,00	59296,00	2094,00	103,66	42,20	38,04	-4,16	1,54
4.Заемный капитал	78353,00	96572,00	18219,00	123,25	57,80	61,96	4,16	13,44
4.1.Долгосрочные обязательства	39490,00	47322,00	7832,00	119,83	29,13	30,36	1,23	5,78
4.2.Краткосрочные заемные средства	9261,00	10992,00	1731,00	118,69	6,83	7,05	0,22	1,28
4.3.Кредиторская задолженность	29602,00	38258,00	8656,00	129,24	21,84	24,55	2,71	6,39
Баланс	135555,00	155868,00	20313,00	114,99	100,00	100,00	0,00	14,99

Вывод по источникам: Источники имущества на конец 2022 года увеличились на 20313 тыс. руб. или на 14,99%. Такое увеличение в большей степени произошло из - за сильные увеличения заемного капитала на 18219 тыс. руб. или на 23,25%. Все составляющие заемного капитала увеличились: долгосрочные обязательства - 7832 тыс. руб. или 19,83%; краткосрочные обязательства - 1731 тыс. руб. или 18,69%; кредиторская задолженность - 8656 тыс. руб. или 29,24%. Собственный капитал также увеличился, но в меньшей степени, чем заемный, на 2094 тыс. руб. или 3,66%.

Вывод: Из проведенного анализа имущества и источников предприятия можно сделать вывод, что предприятие функционирует за счет заемных средств. Увеличение краткосрочных заемных средств и кредиторской задолженности отрицательный фактор, так как у предприятия увеличиваются долги. Увеличение денежных средств обосновывается увеличением заемного капитала. Хотя предприятие и увеличивает собственный капитал, но необходимо рассчитываться по долгам. Также сравнивая кредиторскую и дебиторскую задолженность, видно, что кредиторская задолженность в несколько раз превышает дебиторскую задолженность, это говорит о том, что предприятие работает на отрицательной финансовой устойчивости.

3. АНАЛИЗ ЛИКВИДНОСТИ И ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТИ ООО «НИЖЕГОРОДСКИЙ МЯСПИЩЕПРОМ - НН»

Анализ ликвидности позволит определить степень покрытия обязательств предприятия его активами или же готовности предприятия к погашению своей краткосрочной задолженности. Для анализа ликвидности строится ликвидный баланс, в котором все активы группируются по степени ликвидности:

А1 - наиболее ликвидные активы (денежные средства и краткосрочные финансовые вложения)

А2 - быстрореализуемые активы (дебиторская задолженность)

А3 - медленно реализуемые активы (запасы)

А4 - труднореализуемые (внеоборотные активы)

А пассив формируется по степени срочности:

П1 - Наиболее срочные обязательства (кредиторская задолженность)

П2 - краткосрочные пассивы (краткосрочные кредиты и займы)

П3 - долгосрочные пассивы (долгосрочные кредиты)

П4 - постоянные пассивы (капитал и резервы)

Таблица 4

Ликвидный баланс ООО «Нижегородский мяспищепром - НН»

Актив	На начало года, тыс. руб.	На конец года, тыс. руб.	Пассив	На начало года, тыс. руб.	На конец года, тыс. руб.	Излишек/ недостаток баланса, тыс. руб.
						Излишек / недостаток на начало года	Излишек/недостаток на конец года
А1	59	232	П1	29602	38258	-29543	-38026
А2	16201	21731	П2	9261	10992	6940	10739
А3	33980	52620	П3	39490	47322	-5510	5298
А4	85315	81285	П4	57202	59296	28113	21989
Баланс	135555	155868	Баланс	135555	155868	х	х

На начало года: На конец года:

А1 <П1 А1 <П1

А2> П2 А2> П2

А3 <П3 А3> П3

А4> П4 А4> П4

Условия ликвидности предприятия на начало не выполняются, так как А1 <П1 и А3 <П3. А на конец года только А1 <П1, но несмотря на исключение, условия также не выполняется. Из этого можно сделать вывод, что предприятие является не ликвидным.

После анализа ликвидности предприятия оценивается его платежеспособность с помощью коэффициентов.

Таблица 5

Коэффициенты платежеспособности ООО «Нижегородский мяспищепром - НН»

Показатели	Нормативное значение	На начало года	На конец года	Изменение
Коэффициент абсолютной ликвидности (Кал)	0,200-0,500	0,002	0,005	0,003
Коэффициент критической ликвидности (Ккл)	1,000	0,420	0,450	0,030
Коэффициент текущей ликвидности (Ктл)	2,000	1,290	1,510	0,220
Общий показатель ликвидности (L)	>1,000	0,400	0,500	0,100

На начало года (2021):

Расчеты на конец года (2022) проводятся аналогично.

На текущий момент предприятие не платежеспособное и неликвидное, но вероятность увеличения платежеспособности присутствует, т.к. к концу 2022 года А3 стало больше, чем П3. Наблюдается перспективная ликвидность, потому что имеется возможность продажи запасов.

При оценке коэффициентов ликвидности мы видим, что все показатели улучшили свои значения и немного приблизились к нормативным.

Коэффициент абсолютной ликвидности показывает платежеспособность предприятия на дату составления баланса. К сожалению этот показатель очень низкий у предприятия, что может негативно повлиять на отношение с контрагентами.

Коэффициент критической ликвидности показывает платежеспособность на период одного оборота дебиторской задолженности, увеличился на 0,03, но несмотря на увеличение показатель также имеет достаточно низкое значение, что отрицательно характеризует предприятие для банкиров и кредиторов.

Коэффициент текущей ликвидности показывает платежеспособность предприятия на период одного оборота всех оборотных средств. Этот показатель увеличился на 0,22, что свидетельствует о улучшении платежеспособности предприятия, но также имеет низкое значение, как и остальные коэффициенты, что для покупателей и держателей акций отрицательно характеризует предприятие.

4. АНАЛИЗ ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ ООО «НИЖЕГОРОДСКИЙ МЯСПИЩЕПРОМ - НН»

Проведём анализ финансовой устойчивости организации ООО «Нижегородский мяспищепром - НН» и определим тип финансовой устойчивости. Уже при анализе имущества и источников было видно, что кредиторская задолженность больше дебиторской задолженности, что свидетельствует об отрицательной финансовой устойчивости.



Таблица 6

Абсолютные показатели финансовой устойчивости ООО «Нижегородский мяспищепром - НН»

Показатели	На начало года, тыс. руб.	На конец года, тыс. руб.	Изменения
			Абсолютное, тыс. руб.	Относительное, %
1.Собственный капитал	57202,00	59296,00	2094,00	103,66
2.Внеоборотные активы	85315,00	81285,00	-4030,00	95,28
3.Собственные оборотные средства (СОС)	-28113,00	-21989,00	6124,00	78,22
4.Долгосрочные обязательства	39490,00	47322,00	7832,00	119,83
5.Чистый оборотный капитал (ЧОК)	11377,00	25333,00	13956,00	222,67
6.Краткосрочные заемный средства	9261,00	10992,00	1731,00	118,69
7.Общая величина основных источников	20638,00	36325,00	15687,00	176,01
8.Запасы	33980,00	52620,00	18640,00	154,86
9.Излишек (недостаток) СОС	-62093,00	-55969,00	6124,00	90,14
10.Излишек (недостаток) ЧОК	-22603,00	-8647,00	13956,00	38,26
11.Излишек (недостаток) ОВИ	-13342,00	2345,00	15687,00	-17,58
12.Тип финансовой устойчивости	Критическая финансовая устойчивость	Критическая финансовая устойчивость	х	х

На начало года (2021):

СОС=Собственный капитал-Внеоборотные активы=57202-85315 = -28113 тыс. руб.

ЧОК = СОС + Долгосрочные обязательства = -28113+39490 = 11377 тыс. руб.

ОВИ = ЧОК + Краткосрочные заемные средства = 11377+9261 = 20638 тыс. руб.

Излишек (недостаток) СОС = СОС - Запасы = -28113-33980 = -62093 тыс. руб. (недостаток)

Излишек (недостаток) ЧОК = ЧОК - Запасы = 11377-33980 = - 22603 тыс. руб. (недостаток)

Излишек (недостаток) ОВИ = 20638-33980 = -13342 тыс. руб. (недостаток)

Определяем тип финансовой устойчивости:

1) СОС ? Запасов

2) ЧОК ? Запасов

3) ОВИ ? Запасов

Расчёты на конец года аналогичные.

На основании проведённого анализа в ООО «Нижегородский мяспищепром -НН» наблюдается критический тип финансовой устойчивости, как на начало, так и на конец года. Предприятие имеет кредиты и займы, непогашенные в срок, а также просроченную кредиторскую и дебиторскую задолженности. Данная ситуация означает, что предприятие не может вовремя расплатиться со своими кредиторами.

В условиях инфляции анализ абсолютных показателей не всегда реально отражает ситуацию в организации. Определим относительные показатели для оценки финансовой устойчивости организации ООО «Нижегородский мяспищепром - НН»

Таблица 7

Относительные показатели финансовой устойчивости ООО «Нижегородский мяспищепром - НН»

Показатели	Нормы	На начало года	На конец года	Изменение
Коэффициент автономии	?0,50	0,42	0,38	-0,04
Коэффициент зависимости	>0,00	2,37	2,63	0,26
Коэффициент соотношения заемного и собственного капитала	<1,00	1,37	1,63	0,26
Коэффициент обеспеченности запасов	?0,50	-0,83	-0,42	0,41
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами	?0,10	-0,56	-0,29	0,26
Коэффициент маневренности	?0,50	-0,49	-0,37	0,12
Коэффициент покрытия инвестиций	?0,75	0,71	0,68	-0,03

На начало года (2021):

Расчеты на конец год аналогичные.

Все относительные показатели не соответствуют нормативной величине, также большинство показателей к концу года ухудшаются.

Снижение коэффициента автономии говорит о том, что доля собственного капитала в общей величине источников снижается, в то же время рост коэффициента зависимости свидетельствует о увеличении зависимости предприятия от внешних источников финансирования.

Коэффициент соотношения заемного капитала и собственного капитала увеличивается. Показывает сколько рублей заемных средств приходится на каждый собственный рубль из чего следует, что у предприятия увеличивается количество заемных средств, приходящихся на каждый собственный рубль.

Коэффициент покрытия инвестиций снижается, что свидетельствует о снижении долгосрочных источников в общей сумме источников.

Значение коэффициента маневренности отрицательный и снижается. Таким образом, можно сказать, что собственные источники предприятия не мобильны и источники, предназначенные для финансирования оборотных активов, не занимают долю в общей величине собственного капитала.

Коэффициент обеспеченности собственными средствами также отрицательный и снижается, и свидетельствует о том, что оборотные активы покрыты только заемными источниками.

Значение коэффициента отрицательное, но оно снижается и показывает, что материальные запасы также обеспечены заемными источниками.

По данным анализа организация характеризуется зависимой от кредиторов, где доля заёмных средств составляет 61,96% во всей структуре капитала - заёмные средства преобладают над собственными средствами почти в два раза.

5. АНАЛИЗ ДЕЛОВОЙ АКТИВНОСТИ И РЕНТАБЕЛЬНОСТИ ООО «НИЖЕГОРОДСКИЙ МЯСПИЩЕПРОМ -НН»

Рассчитаем показатели деловой активности ООО «Нижегородский мяспищепром - НН».

Таблица 8

Анализ показателей деловой активности

Показатели	На начало	На конец	Изменение
1. Коэффициент оборачиваемости капитала	1,027	1,066	0,039
2.Коэффициент оборачиваемости оборотных активов	2,770	2,227	-0,543
3. Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности	11,817	8,458	-3,360
4.Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности	4,702	3,638	-1,064
5.Продолжительность одного оборота капитала, дни	351,000	338,000	-12,832
6.Продолжительность одного оборота оборотных активов, дни	130,000	162,000	31,682
7.Продолжительность одного оборота дебиторской задолженности, дни	30,000	43,000	12,102
8. Продолжительность одного оборота кредиторской задолженности, дни	77,000	99,000	22,388

На начало года (2021):

На конец периода показатели рассчитываются аналогично.

На основании проведенного анализа показателей деловой активности видим, что у предприятия наблюдалось увеличение эффективности использования капитала: коэффициент оборачиваемости вырос с 1,027 на начало года до 1,066 на конец года. Однако эффективность использования оборотных активов снизилась: коэффициент оборачиваемости упал с 2,770 до 2,227. Также наблюдалось снижение оборачиваемости как по дебиторской, так и по кредиторской задолженности. В частности, оборачиваемость дебиторской задолженности снизилась на 3,36, а кредиторской - на 1,064.

Продолжительность одного оборота капитала уменьшилась на 12.832 дня, что свидетельствует об увеличении эффективности использования капитала. На начало года капитал оборачивался раз в 351 день, на конец года раз в 338 дней.

Продолжительность одного оборота оборотных активов увеличилась на 31.682 дня. Если на начало года оборотные активы оборачивались раз в 130 дней, то на конец года уже раз в 162 дня. Это может указывать на менее эффективное управление активами или на увеличение объема активов.
Продолжительность одного оборота дебиторской задолженности увеличилась с 30 до 43 дней. Это значит, что клиентам требуется больше времени для оплаты счетов.

Наконец, продолжительность одного оборота кредиторской задолженности возросла с 77 до 99 дней. Это может быть связано с увеличением сроков оплаты от поставщиков или с замедлением оплаты счетов компанией.

Таким образом, несмотря на рост эффективности использования капитала, в целом, показатели эффективности работы с активами и обязательствами ухудшились. Предприятие должно проанализировать эти изменения в продолжительности оборота капитала и его компонентов и принять меры для улучшения управления оборотными активами. Возможные корректировки в управлении запасами, дебиторской и кредиторской задолженностью могут помочь повысить операционную эффективность и финансовое состояние предприятия.

Рассчитаем показатели рентабельности ООО «Нижегородский мяспищепром - НН» для оценки эффективности использования активов для получения прибыли.

Таблица 9

Анализ показателей рентабельности

Показатели	На начало года	На конец года	Изменения
Рентабельность капитала (общая рентабельность), %	2,34	1,72	-0,62
Рентабельность продаж, %	9,40	11,75	2,34
Рентабельность собственного капитала, %	4,79	3,53	-1,26
Рентабельность продукции, %	-	-	-

На начало года (2021):

На конец года (2022):

На основе проведенного анализа рентабельности предприятия видно, что в целом, рентабельность компании за год снизилась.

Рентабельность капитала за анализируемый период сократилась, это может указывать на ухудшение эффективности использования капитала в течение года.

Рентабельность продаж увеличивается на конец года, что является положительным изменением. Это связано с улучшением эффективности управления затратами или с увеличением прибыли от продаж.

Рентабельность собственного капитала снижается к концу анализируемого периода, что свидетельствует о снижении эффективности использования собственного капитала.

Рентабельность продукции единственный показатель, который является отрицательным, так как себестоимость продаж в 2021 и в 2022 отрицательна, то есть себестоимость оказалась выше выручки. Рассчитывать этот показатель не имеет экономического смысла. У компании идут убытки от производства продукции.

Предоставленные данные показывают смешанную картину эффективности компании. В то время как рентабельность продаж выросла, рентабельность капитала и собственного капитала снизились, а рентабельность продукции остается отрицательной. Это может указывать на проблемы в управлении капиталом компании и неэффективное использование ресурсов. Для улучшения финансового положения компании необходимо провести анализ ее операционной деятельности и принять соответствующие меры для повышения рентабельности и снижения убытков от производства продукции. Общая тенденция в данных показывает, что компания столкнулась с ухудшением финансовых результатов в отчетном периоде.

6. КРАТКОСРОЧНЫЙ АНАЛИЗ БАНКРОТСТВА ООО «НИЖЕГОРОДСКИЙ МЯСПИЩЕПРОМ -НН»

Дадим краткосрочную оценку банкротства (согласно методической рекомендации по оценке финансового состояния и ФЗ «О банкротстве»).

На основании проведенных расчетов в главе 3, получаем, что коэффициент текущей ликвидности на начало года равен 1,29, а на конец - 1,51 (его нормативное значение ? 2).

Также на основании расчетов в главе 4, получаем, что коэффициент обеспеченности собственными средствами на начало года равен -0,56, а на конец равен -0,29 (его нормативное значение ? 0,1).

Оба коэффициента не соответствуют нормативным значениям, поэтому рассчитаем коэффициент восстановления платежеспособности:

Данный коэффициент получился меньше 1. Это означает, что платежеспособность в ближайшие 6 месяцев не будет восстановлена. Рассчитаем коэффициент утраты платежеспособности:

Коэффициент также получился меньше 1. Значит в ближайшие 3 месяца платежеспособность организации будет утрачена.

Несмотря на то, что краткосрочный прогноз показал, что организация потеряет свою платежеспособность, все же необходимо провести долгосрочный анализ банкротства. Долгосрочный прогноз позволяет оценить возможные риски и принять меры для предотвращения банкротства в долгосрочной перспективе. Кроме того, долгосрочный прогноз может показать, что организация имеет потенциал для улучшения своей финансовой ситуации и избежания банкротства в долгосрочной перспективе, если будут приняты определенные меры.



7. ДОЛГОСРОЧНЫЙ АНАЛИЗ БАНКРОТСТВА ООО «НИЖЕГОРОДСКИЙ МЯСПИЩЕПРОМ -НН»

Проведём долгосрочный анализ банкротства ООО «НИЖЕГОРОДСКИЙ МЯСПИЩЕПРОМ -НН» по расчетам следующих моделей: модель Альтмера, модель Таффлера и Тишоу, модель Зайцевой, Модель Ковалева, иркутская модель, модель Сайфуллина - Кадыкова.

Модель Альтмана.

На начало года (2021):

Расчет показателей на конец года аналогичный.

Таблица 10

Расчет значений по модели Альтмана

Показатели	На начало года	На конец года
Х1	0,02	0,02
Х2	1,08	1,14
Х3	0,73	0,61
Х4	0,02	0,01
Х5	0,09	0,17
Z	1,54	1,59

Модель Тафлера и Тишоу.

Расчет показателей на конец года аналогичный.

Таблица 11

Расчет значений по модели Тафлера и Тишоу

Показатели	На начало года	На конец года
К1	0,07	0,06
К2	0,39	0,51
К3	0,30	0,34
К4	1,08	1,14
Z	0,32	0,34

Модель Зайцевой.

2020 год:

2021 год:

2022 год:

Модель Ковалева.

Таблица 12

Расчет значений по модели Ковалева.

Показатели	На начало года	На конец года
Х1	1,37	1,05
Х2	0,65	0,76
Х3	0,73	0,61
Х4	0,08	0,06
Х5	4,70	5,87
Z	113,47	117,40

Иркутская модель.

Расчеты на конец года аналогичные.

Таблица 13

Расчет значений по Иркутской модели.

Показатели	На начало года	На конец года
Х1	0,23	0,34
Х2	0,05	0,04
Х3	0,02	0,01
Х4	-0,02	-0,01
R	1,93	2,87

Модель Сайфулина - Кадыкова.

Расчеты на конец года аналогичные.



Таблица 14

Расчет значений по модели Сайфулина - Кадыкова

Показатели	На начало года	На конец года
К1	-0,56	-0,29
К2	1,29	1,51
К3	2,77	2,23
К4	9,40	11,75
К5	4,79	3,53
R	8,26	8,56

Рассчитав все показатели по каждой модели и определив значения для прогнозирования банкротства сведем их в сравнительную таблицу.

Таблица 15

Сравнительная таблица показателей прогнозирования банкротства

Модель	Нормативное значение	На начало года	На конец года	Вероятность банкротства
Альтмана	?1,23	1,54	1,59	банкротство не грозит
Тафлера и Тишоу	?0,30	0,32	0,34	банкротство не грозит
Зайцевой	К1 =0,00	0,00	0,00	вероятность банкротства возможна
	К2=1,00	2,51	2,32
	К3=7,00	658,69	167,51
	К4=0,00	0,00	0,00
	К5=0,70	1,37	1,63
	К6	0,36	0,45
	К	132,71	34,59
Ковалева	?100,00	113,50	117,40	банкротство не грозит
Иркутская	?0,42	1,93	2,87	вероятность банкротства минимальная
Сайфулина - Кадыкова	?1,00	8,26	8,56	банкротство не грозит

На основании данных анализа банкротства по различным методикам, можно сделать вывод о том, что финансовое состояние организации улучшилось за год. Большинство показателей превышают нормативные значения, что свидетельствует о повышении финансовой устойчивости компании. Например, коэффициенты Альтмана, Тафлера и Тишоу, Ковалева, Иркутской модели и Сайфулиной-Кадыковой на конец года превышают установленные нормативные значения.

А вот рассчитанные показатели по модели Зайцевой свидетельствуют о вероятности банкротства организации, так как больше показателей превышает нормативные значения.

Таким образом, на основании долгосрочного анализа банкротства можно сделать вывод о том, что организация в целом показывает улучшение своего финансового состояния и имеет потенциал для стабильной работы в будущем.

Из проведенного анализа краткосрочного и долгосрочного прогнозов можно сделать вывод, что краткосрочный прогноз банкротства может быть хуже, чем долгосрочный, поскольку краткосрочные факторы, такие как недостаток ликвидности или неспособность погасить текущие обязательства, могут сильно влиять на финансовое состояние компании в ближайшем будущем. В то же время, долгосрочный прогноз банкротства может учитывать более широкий спектр факторов, таких как тенденции рынка, конкурентная среда и общее финансовое состояние организации, что может привести к более точной оценке ее перспектив на долгосрочную перспективу.



ПРИЛОЖЕНИЯ

ПРИЛОЖЕНИЕ 1

Бухгалтерский баланс

На 31 декабря 2022 г.

Наименование показателя	Код строки	На 31 декабря 2022 г.	На 31 декабря 2021 г.	На 31 декабря 2020 г.
1	2	3	4	5
Актив
I. Внеоборотные активы
Нематериальные активы	1110	-	-	-
Результаты исследований и разработок	1120	-	-	-
Нематериальные поисковые активы	1130	-	-	-
Материальные поисковые активы	1140	-	-	-
Основные средства	1150	81 285	85 315	72 808
Доходные вложения в материальные ценности	1160	-	-	-
Финансовые вложения	1170	-	-	-
Отложенные налоговые активы	1180	-	-	-
Прочие внеоборотные активы	1190	-	-	-
Итого по разделу I	1100	81 285	85 315	72 808
II. Оборотные активы
Запасы	1210	52 451	33 950	37 926
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям	1220	169	30	67
Дебиторская задолженность	1230	16 457	11 778	10 131
Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов)	1240	-	-	-
Денежные средства и денежные эквиваленты	1250	232	59	86
Прочие оборотные активы	1260	5 274	4 423	47
Итого по разделу II	1200	74 583	50 240	48 257
БАЛАНС	1600	155 868	135 555	121 065
Пассив
III. Капитал и резервы
Уставный капитал (складочный капитал, уставный фонд, вклады товарищей)	1310	10	10	10
Собственные акции, выкупленные у акционеров	1320	(-) Здесь и в других формах отчетов вычитаемый или отрицательный показатель показывается в круглых скобках.	(-)	(-)
Переоценка внеоборотных активов	1340	-	-	-
Добавочный капитал (без переоценки)	1350	-	-	-
Резервный капитал	1360	-	-	-
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	1370	59 286	57 192	54 450
Итого по разделу III	1300	59 296	57 202	54 460
IV. Долгосрочные обязательства
Заемные средства	1410	47 322	39 490	16 930
Отложенные налоговые обязательства	1420	-	-	-
Оценочные обязательства	1430	-	-	-
Прочие обязательства	1450	-	-	-
Итого по разделу IV	1400	47 322	39 490	16 930
V. Краткосрочные обязательства
Заемные средства	1510	10 992	9 261	7 165
Кредиторская задолженность	1520	38 258	29 602	42 510
Доходы будущих периодов	1530	-	-	-
Оценочные обязательства	1540	-	-	-
Прочие обязательства	1550	-	-	-
Итого по разделу V	1500	49 250	38 863	49 675
БАЛАНС	1700	155 868	135 555	121 065



ПРИЛОЖЕНИЕ 2

Отчет о финансовых результатах

За 2022 г.

Наименование показателя	Код строки	За 2022 г.	За 2021 г.
1	2	3	4
Выручка4	2110	166 123	139 186
Себестоимость продаж	2120	(94 852)	(84 857)
Валовая прибыль (убыток)	2100	71 271	54 329
Коммерческие расходы	2210	(-)	(-)
Управленческие расходы	2220	(51 757)	(41 241)
Прибыль (убыток) от продаж	2200	19 514	13 088
Доходы от участия в других организациях	2310	-	-
Проценты к получению	2320	-	-
Проценты к уплате	2330	(6 341)	(2 310)
Прочие доходы	2340	69	670
Прочие расходы	2350	(10 557)	(8 277)
Прибыль (убыток) до налогообложения	2300	2 685	3 171
Налог на прибыль5	2410	(558)	(429)
в т.ч.: текущий налог на прибыль	2411	(558)	(429)
отложенный налог на прибыль6	2412	-	-
Прочее	2460	(33)	-
Чистая прибыль (убыток)	2400	2 094	2 742
Результат от переоценки внеоборотных активов, не включаемый в чистую прибыль (убыток) периода	2510	-	-
Результат от прочих операций, не включаемый в чистую прибыль (убыток) периода	2520	-	-
Налог на прибыль от операций, результат которых не включается в чистую прибыль (убыток) периода5	2530	-	-
Совокупный финансовый результат периода7	2500	2 094	2 742
Наименование показателя	Код строки	За 2022 г.	За 2021 г.
1	2	3	4
СПРАВОЧНО
Базовая прибыль (убыток) на акцию	2900	-	-
Разводненная прибыль (убыток) на акцию	2910	-	-

Примечания

³ Указывается номер соответствующего пояснения.

⁴ Выручка отражается за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов.

⁵ Отражается расход (доход) по налогу на прибыль.

⁶ Отражается суммарная величина изменений отложенных налоговых активов и отложенных налоговых обязательств заотчетный период.

⁷ Совокупный финансовый результат периода определяется как сумма строк "Чистая прибыль (убыток)", "Результат отпереоценки внеоборотных активов, не включаемый в чистую прибыль (убыток) периода" и "Результат от прочих операций, не включаемый в чистую прибыль (убыток) периода", "Налог на прибыль от операций, результат которых не включается в чистую прибыль (убыток) периода".

Размещено на Allbest.ru

...