Аналіз ліквідності та прибутковості банківської системи України в умовах воєнного стану

Размещено на http://www.allbest.ru/

Львівський національний університет імені Івана Франка

Аналіз ліквідності та прибутковості банківської системи України в умовах воєнного стану

Грудзевич Уляна Ярославівна

кандидат економічних наук, доцент,

Дребот Наталія Петрівна

кандидат економічних наук, доцент

Анотація

Стаття присвячена актуальним питанням аналізу ліквідності та прибутковості банківської системи України в умовах воєнного стану. У процесі дослідження використано статистичний та порівняльний аналіз, здійснено оцінку динаміки середніх показників ліквідності та прибутковості по банківській системі, та по групі ощад- них банків. Проаналізовано та систематизовано заходи Національного банку України з метою підтримання фінансової стійкості банківської системи у тому числі забезпечення ефективної діяльності та ліквідності на макрорівні: регулювання норм обов'язкового резервування, застосування рефінансування, підходів до гаран- тування відшкодовування коштів фізичних осіб Фондом гарантування вкладів фізичних осіб; та на мікрорівні: застосування коефіцієнтів покриття ліквідністю та чистого стабільного фінансування. Оцінено, зміни показ- ників прибутку, рентабельності активів та рентабельності капіталу, та розглянуто їх залежність з показниками ліквідності, за окремими банками. Виявлено основні проблеми та шляхи зменшення профіциту ліквідності та забезпечення необхідної ефективності банківської системи України.

Ключові слова: ліквідність банківської системи, ліквідність банку, коефіцієнт покриття ліквідністю, коефіцієнт чистого стабільного фінансування, норма обов'язкового резервування, бланкове рефінансування банків, прибутковість банківської cистеми.

Abstract

ANALYSIS OF LIQUIDITY AND PROFITABILITY OF THE BANKING SYSTEM OF UKRAINE UNDER MARTIAL LAW

Grudzevuch Uljana, Drebot Natalia

Lviv Ivan Franko National University

The article is devoted to the topical issues of the analysis of liquidity and profitability of the banking system of Ukraine in the conditions of martial law. The problem of liquidity arose in the pre-war period, which was preceded by the period of the corona crisis, when Ukrainian banks proved their ability to work with fairly high liquidity indicators. However, banks constantly have to solve the "liquidity-profitability" dilemma, because by increasing their liquidity, commercial banks attract significant amounts of money to accounts, reducing their profits accordingly. In the research process, statistical and comparative analysis was used, the dynamics of the average indicators of liquidity and profitability in the banking system and in the group of savings banks were evaluated. Analyzed and systematized the measures of the National Bank of Ukraine aimed at maintaining the financial stability of the banking system, including ensuring effective activity and liquidity at the macro level: regulation of mandatory reserve norms, application of refinancing, new approaches to guaranteeing reimbursement of individuals' funds by the Individual Deposit Guarantee Fund; and at the micro level: the application of liquidity coverage ratios and net stable funding. Changes in profit indicators, profitability of assets and profitability of capital, and their dependence on liquidity indicators, for individual banks, were evaluated. It was revealed that a fairly high level of short-term liquidity was the factor that allowed the banking system to continue to function stably without significant losses. Bank liquidity increased significantly thanks to issue financing of the state budget and the inflow of international aid. Currently, one of the main problems is the liquidity surplus, which the National Bank of Ukraine plans to reduce due to the introduction of new requirements for mandatory reserves, which will stimulate the growth of time deposits. The growth of profit and profitability indicators in recent months gives reason to claim that the banking system was able to overcome the losses caused by the war, moreover, it has a significant reserve of financial stability.

Keywords: liquidity of the banking system, bank liquidity, liquidity coverage ratio, ratio of net stable financing, mandatory reserve ratio, blank refinancing of banks, profitability of the banking system.

Постановка проблеми

Питання ста- більності та фінансової стійкості банківської системи України нерозривно пов'язані з дослідженням таких показників як капітал, ліквідність, прибутковість, ризики банків і осо- бливої важливості вони набувають на сучас- ному етапі. Проблема ліквідності- виникла в довоєнний період, якому передував період коронокризи, коли банки України довели свою спроможність працювати прибутково з доволі високими показниками ліквідності. Саме доволі високий запас ліквідності забезпечив функціонування банківської системи України на сучасному етапі. Проте, перед банками також постає проблема: підвищуючи свою ліквідність, вони залучають на свої рахунки значні обсяги грошових коштів, відповідно зменшують свій прибуток, що в кінцевому результаті може призвести до неплатоспро- можності банківської установи не зважаючи на її здатність виконувати поточні зобов'язання.

Аналіз останніх досліджень і публікацій

Поняттям «ліквідність банківської системи», «ліквідності банку», «прибутковості банку» присвячено багато праць як вітчизняних, так і зарубіжних вчених. Зокрема, цими питан- нями займались такі науковці, як О. Дзюблюк, І. Івасів, О. Криклій, В. Міщенко, А. Мороз, Л. Примостка, М. Савлук. Досить активно питання ліквідності піднімалось в період запровадження нових стандартів Базеля III при регулюванні банківської діяльності, такими авторами, як Г. Карчева, В. Ткачук, О. Павлюк, О. Іваницька, А. Нікітін. черговий раз питання ліквідності набуло актуальності у період коронокризи і знайшло відобра- ження у працях А. Гулеватої, О. Лактіонової. Аналіз взаємозв'язку ліквідності та прибутко- вості представлений у працях А. Бурковської, В. Демиденко, О. Сирчин та інших.

Виділення невирішених раніше частин загальної проблеми. Оскільки більшість досліджень мають здебільшого теоретичний характер, тож особливу увагу слід приділити питанням застосування Національним бан- ком України заходів впливу з метою забез- печення фінансової стійкості банківської сис- теми в воєнний час в тому числі особливостям зміни ліквідності та прибутковості банківської системи.

Формулювання цілей статті (постановка завдання)

Метою дослідження є аналіз поточного стану ліквідності та прибутковості банківської системи, систематизація захо- дів НБУ щодо регулювання ліквідності бан- ківської системи України в умовах воєнного стану, визначенні пріоритетних напрямків регулювання ліквідності та оптимізації ефек- тивності діяльності банківських установ.

Виклад основного матеріалу дослідження

Поняття «ліквідності» і «прибутко- вості» в банківській діяльності є досить гли- боко розглянуті в економічній літературі і якщо сутність ліквідності визначена у Інструкції про порядок регулювання діяльності банків в Україні, як «здатність банку забезпечити своє- часне виконання своїх грошових зобов'язань, яка визначається збалансованістю між стро- ками і сумами погашення розміщених активів та строками і сумами виконання зобов'язань банку, а також строками та сумами інших дже- рел і напрямів використання коштів (надання кредитів, інші витрати)» [1], то прибутко- вість розуміють здебільшого, як сукупність показників, які характеризують ефектив- ність вкладень власного капіталу, ресурсів, ефективність здійснення активних операцій. Показники прибутковості є більш інформатив- ними для аналізу ефективності роботи банку, ніж абсолютна величина прибутку.

НБУ використовує різні інструменти впливу на ліквідність на мікро- та макрорівні. Зокрема, на макрорівні зазвичай використо- вуються операції рефінансування, операції на відкритому ринку, стабілізаційні позики, бор- гові операції, операції своп, операції з дер- жавними цінними паперами, введення певних адміністративних обмежень та встановлення мінімальних резервних вимог, на мікрорівні НБУ використовує коефіцієнти ліквідності, а саме: коефіцієнт покриття ліквідністю (LCR) та коефіцієнт чистого стабільного фінансу- вання (NSFR).

Практично у перші дні війни Національ- ний банк України оперативно відреагував на нові виклики для банківської системи та впро- вадив ряд заходів, з метою безперебійної роботи банків та мінімізації відпливу коштів з рахунків клієнтів банків. Серед них слід зазна- чити наступні [2]:

Незначно обмежено зняття клієнтами готівкових коштів (в обсязі 100000 грн в день, не враховуючи виплати заробітної плати та соціальних виплат). ліквідність прибутковість банківський

Розширено можливості підкріплення банків готівкою.

Запроваджене бланкове рефінансу- вання (без обмежень за сумою терміном до 1 року з можливістю пролонгації на 1 рік). Бланковим кредитуванням у перші дні війни скористалися 29 банків, найгарячіша фаза звернень банків до регулятора спостерігалася в кінці лютого - першій декаді березня забор- гованість за бланковими кредитами стано- вила 25 млрд грн. І якщо 25.02.2022 року НБУ з метою підтримання ліквідності банківської системи разом з стандартними інструментами рефінансування застосував бланкове рефі- нансування на загальну суму 51,5 млрд грн, то вже у липні заборгованість за бланковими кредитами значно скоротилась та становила близько 250 млн грн, а кредити рефінансу- вання строком більше 30 днів складали понад 5 млрд. грн. Потреба в кредитах рефінансу- вання поступово відпадала внаслідок профі- циту ліквідності у банківській системі та під- вищення НБУ ставки рефінансування до 27% річних.

Динаміка кредитів рефінансування, станом на 2022 рік відображена на рис. 1.

З початку 2023 р НБУ надав лише два кредити рефінансування: банку АТ «Перший інвестиційний банк» у розмірі 50 млн грн та АТ «Банк ѕ» у розмірі 140 млн грн.

Для забезпечення стійкості фінустанов було заборонено виплату дивідендів за 2021 рік; внесено зміни до правил оцінки бан- ками кредитного ризику для коректного відо- браження «кредитних канікул», що банки про- понують клієнтам.

У лютому 2022 року були ліквідовані АТ «Міжнародний резервний банк» і ПАТ «Промінвестбанк» - дочірні банки росій- ських фінансових корпорацій з державним капіталом. За даними НБУ на початок року вони володіли 2% чистих активів банківського сектору.

У квітні 2022 року, набрав чинності Закон України «Про внесення змін до деяких законів України щодо забезпечення стабільності сис- теми гарантування вкладів фізичних осіб», згідно якого впродовж дії воєнного стану в Україні та 3 місяців з дня його припинення чи скасування Фонд гарантування вкладів від- шкодовує кожному вкладнику банку кошти в повному розмірі вкладу, включаючи відсотки, нараховані станом на кінець дня, що пере- дує дню початку виведення банку з ринку. Після завершення тримісячного періоду з дня припинення чи скасування воєнного стану в

Рис. 1. Динаміка фактично наданих Національним банком України банкам кредитів на строк більше 30 календарних днів у 2022 році, тис грн

Джерело: складено на основі [3]

Україні Фонд гарантуватиме відшкодовування коштів в розмірі вкладу, включаючи відсотки , але не більше 600 тисяч гривень, незалежно від кількості рахунків в одному банку [4]. До того розмір гарантованого відшкодування становив 200 тис грн. Даним Законом перед- бачено, що АТ «Ощадбанк» стає учасником системи гарантування вкладів фізичних осіб. Вище вказані заходи дали змогу підтримати довіру населення до банківської системи і не допустили відтоку коштів з банків.

Ще одним важливим кроком з точки зору збільшення заощаджень у банках став дозвіл на купівлю населенням іноземної валюти (на суму еквівалентну 50000 грн, а згодом було дозволено купівлю валюти на суму еквіва- лентну 100000 грн) з подальшим розміщен- ням її на депозит, строком 3 та більше місяців [2]. У зв'язку з зниженням курсу валют і його наближення до офіційного курсу НБУ, вва- жаємо, що найближчим часом спостерігати- мемо зменшення вкладень коштів у валюту з подальшим розміщенням її на 3-місячний депозит.

Збереженню ліквідності у системі, також сприяє і зміна поведінки вкладників під впли- вом нових обставин. За даними НБУ, за 2022 рік банківські вклади в гривні зросли на 1/5 або майже на 0,2 трлн грн. Зокрема, депо- зити населення зросли на 30% (137 млрд грн) майже увесь цей приріст сформовано за рахунок збільшення вкладів на вимогу, що потенційно збільшує ризики ліквідності для окремих банківських установ. Аби змінити структуру вкладів у бік збільшення їх стро- ковості, ставки за такими заощадженнями мають бути на вищому рівні, ніж вони є на даний час [5].

Разом з тим, у 2022 році спостерігаємо скорочення вкладів населення у 27 україн- ських банках а найбільші відтоки за вкла- дами населення відбулись в Сенс Банку, який втратив 5,9 млрд грн (12%) цьому сприяла інформація про частку російського капіталу в банку та про можливу націоналізацію банку, і в Банку Південний, який втратив1,2 млрд грн (9%).

У той же час найбільші надходження коштів громадян припали на: Приватбанк, який збільшив депозитний портфель фізич- них осіб на рекордні 107,6 млрд грн (на 48%), а Ощадбанк - майже на 45 млрд грн (на 37%). Таке зростання у першу чергу зумовлене тим, що через ці державні банки здійснювались виплати зарплат військовослужбовцям та соцвиплати після 24 лютого, в той час як про- центні ставки за депозитами у цих банках є досить низькі [6].

Важливим інструментом, який НБУ вико- ристовує для підтримки ліквідності банку, є нормативи щодо формування обов'язкових резервів. Якщо впродовж 2016-2010 рр обов'язкові резерви були практично незмін- ними, то впродовж 2022-2023 рр цей інстру- мент переглядався декілька разів. Нещо- давно Національний банк України ухвалив рішення додатково підвищити з 11 березня 2023 року нормативи формування банками обов'язкових резервів (рішення правління Нацбанку № 71-рш від 23 лютого) (табл. 1).

Додаткове підвищення нормативів обов'яз- кового резервування банків за коштами на

Таблиця 1 Нормативи формування банками обов'язкових резервів

Джерело: складено на основі [7]

поточних рахунках фізичних осіб у першу чергу має сприяти зниженню профіциту лік- відності в банківській системі, який сконцен- трований в основному за цими рахунками. За оцінками Національного банку, загальний обсяг обов'язкових резервів, який повинні будуть формувати банки, зросте орієнтовно на 60 млрд грн. НБУ очікує, що зниження обсягу вільних коштів у банківській системі спонукатиме банки до активнішої конкуренції саме за строкові кошти фізичних осіб та до подальшого підвищення ставок за гривне- вими депозитами [7].

Національний банк пом'якшив ряд норма- тивів роботи комерційних банків, що дозво- лило, стабілізувати їх роботу, стимулювати змінити власні бізнес-моделі, а також скон- центрувати наявні ресурси на користь креди- тування важливих для української економіки галузей за підтримки держави, зокрема на фінансуванні сільськогосподарських підпри- ємств, що дало провести посівну та зібрати врожай у 2022 році.

Тривалий період до 2019 р. для оцінки ліквідності банківської системи використову- вали нормативи миттєвої (Н4), поточної (Н5) та короткострокової ліквідності (Н6). Фактичні значення даних нормативів суттєво переви- щували нормативні, що свідчило про надли- шок ліквідних коштів у банківській системі.

У 2019, імплементуючи вимоги Базеля ІІІ у практичну діяльність, впроваджено розраху- нок коефіцієнта покриття ліквідністю (LCR), який розраховують як за всіма валютами, так і за іноземною валютою, що у подальшому привело до того, що НБУ ліквідував Н4 та Н5, а при впровадженні NSFR-у березні 2022 при- пинили розрахунок Н6.

Аналізуючи динамку показників ліквідності банківської системи України, слід зупинитись на наступних моментах (табл. 2):

Станом на початок 2022 року найвищі зна- чення LCR та NSFR спостерігались у таких банків [9]:

LCRвв, Норматив коефіцієнта покриття ліквідністю за всіма валютами (не менше 100%): АТ «Альпарі Банк» - 4 854,95%, АТ «БТА Банк» - 3294,35%, АТ «Український банк реконструкції та розвитку» - 1235,51%. Cереднє значення по банківській системі ста- новило 464,06%;

LCRів, Норматив коефіцієнта покриття ліквідністю в іноземній валюті (не менше 100 %): АТ «Банк траст-капітал» - 3 796,78%, АТ «Альпарі Банк» - 2058,04%, Поліком- банк - 821,63%. Cереднє значення по банків- ській системі - 381,11%;

NSFR (не менше 90%) АТ «Банк Авангард» - 1123,23%, АТ «СЕБ корпора- тивний Банк» - 762,01%, АТ «Дойче Банк

Таблиця 2 Динаміка показників ліквідності та прибутковості банківської системи України

Джерело: складено на основі [8]

ДБУ» - 708,92%. Cереднє значення по банків- ській системі - 222,23%.

Впродовж 2022 року ліквідність банків залишалась доволі високою і всі ключові показники мали тенденцію до суттєвого зрос- тання, як по банківській системі, так і по групі ощадних банків. Якщо в середньому LCRвв зросла більше як в 3 рази по банківські сис- темі, то по групі ощадних банків у 1,38 раза. Більшість з банків, які вказані вище зберегли показники ліквідності. Зокрема, станом на 01.01.2023 року у Альпарі-банк LCRвв досяг- нув 68168,17%, LCRів - 14450,41%; у БТА банку LCRвв - 4798,76%. Суттєво переви- щують оптимальне значення LCRвв у таких банків як АТ «ОКСІ Банк», АТ «СЕБ корпора- тивний банк». У той же час найнижчі значення LCRвв у АТ «Банк Авангард» - 109,79% (тен- денція до зниження) та в АБ «Укргазбанк» - 142,73% (тенденція до підвищення). У групі ощадних банків на початок 2023 найвища ліквідність за показником LCRвв року була у АТ «А-Банк» - 1206,82%, найнижча у АТ «Банк Форвард» (на даний час визнаний неплато- спроможним).

LCRів - зростає за рік у 2,28 раза, при чому найвищі значення даного показника спостері- гались у травні-липні 2022 року. Зазначимо досить високі показники LCRів спостеріга- ються в таких банків: ПрАТ «Банк Фаміль- ний», АТ «Банк «ПОРТАЛ», АТ «Банк Траст- капітал», АТ «Кредитвест Банк», у яких даний показник в декілька разів вищий від норма- тивного.

Стосовно дотримання банками коефіцієнта чистого стабільного фінансування, то станом на 01.01.2023 року практично всі діючі банки дотримуються цього показника, найвищі зна- чення зафіксовано у таких банків, як АТ «СЕБ корпоративний банк» - 933,92% (тенденція до зростання), АТ «Альпарі -Банк» - 727,25%, ПрАТ «Банк Фамільний» - 685,06% (тенденція до зниження), найнижче значення спосте- рігаємо у групі ощадних банків у банку «Фор- вард» - 76,98% (банк неплатоспроможний).

Аналізуючи динаміку NSFR, як по групі ощадних банків, так і по банківській системі за 2022 р. суттєвих змін не відбулося. Станом на початок 2023 року цей показник становить по банківській системі 238,06%, по групі ощадних банків - 145,85%, що вище від оптимального значення і в черговий раз підтверджує профі- цит ліквідності у банківській системі України.

Прибуток банків станом на початок 2022 року був рекордним, у порівнянні з даними минулих років - 77 376 млн грн (табл. 3). Проте, у перші ж місяці він суттєво скоротився і банківська система залиша- лась збитковою впродовж березня-червня 2022 р. Найбільші збитки спостерігались у квітні 2022 року - 7426 млн грн, починаючи з липня ситуація вирівнялась, станом на сер- пень чистий прибуток становив 8434 млн грн. За воєнний рік дохідність банківської сис- теми впала втричі до 24,7 млрд грн. Кіль- кість збиткових структур зросла з 5 до 21 - із 67 діючих. Зі зменшенням прибутків знизи- лись і показники рентабельності активів та рентабельності капіталу, зокрема у порівнянні з даними на початок року рентабельність капі- талу та активів знизилась у понад 3 рази.

Серед найприбутковіших банків України у 2022 році АТ КБ «Приватбанк» з прибут- ком 30252 млн грн, що на 16% менше, ніж у 2021 році, значна частина прибутку зароблена банком на ОВДП, які йому надані урядом і будуть повернуті Кабміну у вигляді дивіден- дів; АТ «УкрСиббанк» - 3 534 млн грн (зрос- тання прибутку на 59%); АТ «Сітібанк» - 2819 млн грн (зростання прибутку на 38%).

Загальний розмір збитку 21 банку, які закінчили 2022 рік із мінусом, склав 20,8 млрд грн. Серед збиткових банків АТ «Сенс Банк» (-6965 млн грн) зниження на

Таблиця 3 Аналіз прибутку та показників рентабельності банківської системи України

Джерело: складено на основі [8]

310 %; та два державні банки - АТ «Укрек- сімбанк» (-6886 млн грн) та АБ «Укргазбанк» (-2757 млн грн). При цьому попередній рік Укрексімбанк та Укргазбанк закінчили з при- бутком - 2728 млн грн і 3771 млрд грн відпо- відно [6]. Фінансові проблеми у них пов'язані з погашенням великих корпоративних кредитів (у тому числі з боку держпідприємств) та фор- муванням резервів.

Банки, у яких спостерігались найвищі показники ліквідності здебільшого були збит- ковими. Так, за результатами 2022 року зби- ток Альпарі-банк - (-16 млн грн), БТА -банку - (- 34 млн грн).

Висновки

Загалом основні показники ліквідності та прибутковості банків, зазнали зниження в перші місяці війни. Проте, досить високий рівень короткострокової ліквідності був тим чинником, який дозволив банківській системі і надалі функціонувати стабільно без суттєвих втрат. Банківська ліквідність значно зросла завдяки емісійному фінансуванню державного бюджету та надходженню міжна- родної допомоги. На даний час однією з осно- вних проблем, є профіцит ліквідності, який Національний банк України планує знизити за рахунок впровадження нових вимог до обов'язкового резервування, що стимулюва- тиме зростання строкових депозитів.

Зростання показників прибутку та прибут- ковості в останні місяці дає підстави ствер- джувати що ті збитки, які були завдані у перші дні війни банківська система змогла подолати, більше того має значний запас фінансової стій- кості для розширення кредитування і відпо- відно до поступового відновлення економіки.

Список використаних джерел

1. Про порядок регулювання діяльності банків в Україні: Інструкція НБУ від 28.08.2001 № 368 із змінами та доповненнями.

2. Про роботу банківської системи в період запровадження воєнного стану: Постанова Правління Наці- онального банку України від 24 лютого 2022 року м. Київ № 18

3. Кредити надані Національним банком на строк більше 30 календарних днів.

4. Про внесення змін до деяких законів України щодо забезпечення стабільності системи гарантування вкладів фізичних осіб: Закон України від 1 квітня 2022 року № 2180-IX.

5. Українці у 2022 році збільшили вклади у банках на 30%.

6. Лисенко О. Укрсиб, Універсал, Приват та інші: банки, які здивували своїми результатами за 2022 рік.

7. Нацбанк знову підвищив вимоги до резервів банків за коштами на рахунках фізосіб.

8. Офіційний сайт Національного банку України / Наглядова статистика

9. Грудзевич У. Ліквідність та прибутковість банківської системи України у воєнний час. Сучасна пара- дигма публічного управління: Збірник тез ІV Міжнародної науково-практичної конференції (10-12 листопада 2022 р.) / За наук. ред. к.е.н., доцента Стасишина А.В. Львів: ЛНУ імені Івана Франка. 2022. С. 712-717.

References

1. Pro poriadok rehuliuvannia diialnosti bankiv v Ukraini [About the procedure for regulating the activity of banks in Ukraine] Instruktsiia Natsionalnoho banku Ukrainy vid 28.08.2001№ 368 iz zminamy ta dopovnenniamy - Instruc- tion of the National Bank of Ukraine. dated August 28, 2001. N 368.

2. Pro robotu bankivskoi systemy v period zaprovadzhennia voiennoho stanu [About the operation of the bank- ing system during the introduction of martial law] Postanova Pravlinnia Natsionalnoho banku Ukrainy vid 24 liutoho 2022 roku № 18 - Decree of the National Bank of Ukraine dated February 24, 2022. N 16.

3. Kredyty nadani Natsionalnym bankom na strok bilshe 30 kalendarnykh dniv. [Loans are provided by the National Bank for a period of more than 30 calendar days].

4. Pro vnesennia zmin do deiakykh zakoniv Ukrainy shchodo zabezpechennia stabilnosti systemy haran- tuvannia vkladiv fizychnykh osib. [On making changes to some laws of Ukraine regarding ensuring the stabil- ity of the deposit guarantee system of individuals]. Zakon Ukrainy vid 1 kvitnia 2022 roku № 2180-IX - Law of Ukraine N 2180-IX dated April 1, 2022].

5. Ukraintsi u 2022 rotsi zbilshyly vklady u bankakh na 30%. [Ukrainians increased bank deposits by 30% in 2022].

6. Lysenko O. (2023) Ukrsyb, Universal, Pryvat ta inshi: banky, yaki zdyvuvaly svoimy rezultatamy za 2022 rik. [Ukrsib, Universal, Privat and others: banks that surprised with their results for 2022].

7. Natsbank znovu pidvyshchyv vymohy do rezerviv bankiv za koshtamy na rakhunkakh fizosib. [The National Bank has again suspended the requirement for banks' reserves for funds in the accounts of individuals.].

8. Official website of the National Bank of Ukraine / Supervisory statistics.

9. Grudzevuch U. (2022) Likvidnist ta prybutkovist bankivskoi systemy Ukrainy u voiennyi chas [Liquidity and profitability of the banking system of Ukraine during wartime]. Ctasyshyn A. (Eds.), Suchasna paradyhma publich- noho upravlinnia: Zbirnyk tez IV Mizhnarodnoi naukovo-praktychnoi konferentsii [Modern paradigm of public man- agement: Collection of theses of the 4th International Scientific and Practical Conference] Lviv: Ivan Franko National University of Lviv.

Размещено на Allbest.ru