Бизнес-план и его использование в финансовом менеджменте

Размещено на http://www.allbest.ru/

Размещено на http://www.allbest.ru/

Курсовая работа

Бизнес-план и его использование в финансовом менеджменте

Введение

финансовый планирование управление

Современная экономическая ситуация, связанная с переходом к рыночным отношениям, диктует предприятиям новый подход к внутрифирменному планированию. Планирование необходимо любой организации, которая намеревается предпринимать какое-то действие в будущем. Предприятия вынуждены искать такие формы и модели планирования, которые обеспечивали бы максимальную эффективность принимаемых решений.

Оптимальным вариантом достижений таких решений является бизнес-план.

Некоторые предприятия добиваются успеха, другие терпят неудачи. Причин тому великое множество. И, хотя не существует панацеи, необходимо строго придерживаться мнения, что грамотное управление и планирование являются ключевыми элементами в успешном развитии бизнеса. Даже самая простая бизнес-идея выигрывает от тщательно проведенного планирования. И, хотя, эффективное планирование со всех точек зрения является почти необходимым условием для достижения успеха, оно не является достаточным условием.

По своей сути планирование определяет направления движения, а не пункт назначения. Планирование - это наиболее достоверная количественная оценка и интерпретация событий, которые могут произойти в будущем, в определенный момент времени. Наиболее вероятно, что информация будет меняться по мере того, как бизнес будет развиваться во времени. Но тот факт, что с изменением среды функционирования бизнеса вносятся изменения в информацию, не является причиной утверждать, что планирование является пустой тратой времени и управленческих усилий. Бизнес-план это документ, который описывает все основные аспекты коммерческого предприятия, анализирует все проблемы, с которыми оно может столкнуться, а также определяет способы решения этих проблем.

Овладение искусства составления бизнес-планов сегодня становится актуальным по нескольким причинам:

- в экономику идет новое поколение предпринимателей, многие из них никогда не руководили какой-либо коммерческой структурой, и поэтому очень плохо представляют весь круг ожидающих их проблем, особенно в рыночной экономике;

- хозяйственные проблемы меняются и ставят опытных руководителей перед необходимостью по-новому рассматривать свои будущие мероприятия, и готовиться к непривычному делу - борьбе с конкурентами, в которой не бывает мелочей;

- для получения инвестиций и подъема экономики необходимо уметь обосновывать свои заявки и доказывать инвесторам жизнеспособность и реальность своих планов.

При всем многообразии форм предпринимательства планирование применяется практически во всех областях коммерческой деятельности и для различных фирм; это необходимо для того, чтобы своевременно подготовиться, обойти потенциальные трудности и опасности.

Финансовый план, как никакой другой раздел бизнес-плана, важен не только для потенциальных инвесторов, но и для внутреннего использования, поэтому следует относиться с особой тщательностью к его составлению и постоянно его обновлять. Финансовые аспекты требуют особых знаний, прежде всего знаний бухгалтерского учета и анализа, поэтому для его подготовки, если предприятие настолько мало, что у него нет своего бухгалтера или он недостаточно квалифицирован, часто приглашаются специалисты из фирм по бухгалтерскому учету и финансовому менеджменту. В практике сложились достаточно строго формализованные требования к подготовке финансового плана, которые включают определенный набор финансовых плановых и отчетных документов деятельности предприятия (фирмы).

Исходя из этого, необходим анализ финансового плана бизнес-плана и выработка подходов к проблеме в условиях рыночной экономики. Вышеизложенное определяет актуальность рассматриваемой темы. Целью данной работы является разработка экономического обоснования целесообразности производства обществом с ограниченной ответственностью «Мальвина».

Данная работа включает в себя три основные главы.

В первой главе рассматриваются теоретические вопросы, относящиеся к значению и видам финансового планирования в условиях реформирования экономики Республики Беларусь.

Вторая глава посвящена бизнес-плану, его использованию в управлении финансами.

В третьей главе приводится анализ финансовой деятельности ООО «Мальвина», в качестве практического примера приведен финансовый план на производство новой для данного предприятия продукции.

Для написания курсовой работы были использованы теоретические и справочные материалы, а также научные статьи из журналов «Бухгалтерский учет», «Налоговый вестник», «Бухгалтерский учет и анализ», «Консультант», «Консультант бухгалтера», «Финансы. Учет. Аудит», «Главный бухгалтер» и др.

1. Использование бизнес-плана в управлении финансами

Бизнес-план появился у нас в начале 90-х годов и был принципиально отличным от действующих документов. Отнеслись к нему с прохладцей, многие поначалу не обратили на него внимание, другие, обратив, не придали должного значения. Придерживались привычных технико-экономических обоснований.

По мнению А.Н. Романова «бизнес-план, если к нему отнестись серьезно, требует знаний отечественного бизнеса, его глубин. Не все и не сразу стали разрабатывать, предъявлять и требовать бизнес-план» [12, с. 46].

В настоящее время проводятся семинары для предпринимателей по разработке бизнес-планов.

Сейчас уже многие предприятия разрабатывают бизнес-планы по собственным методикам и рекомендациям, разрабатывают подробные перечни вопросов, на которые следует ответить в данном документе.

В наше время бизнес-план становиться для предпринимателя все более важным документом. Ни одна компания не сможет выразить цели своего существования или получить финансирование без грамотно разработанного бизнес-плана. Если вы не представите грамотный бизнес-план, никто не будет серьезно рассматривать вашу идею.

Бизнес-план является рабочим инструментом, используемым во всех сферах предпринимательства. Он описывает процесс функционирования предприятия, показывает, каким образом его руководители собираются достичь своих целей и задач. Хорошо разработанный бизнес-план, помогает предприятию расти, завоевывать новые позиции на рынке, где оно функционирует, составлять перспективные планы своего развития, концепции производства новых товаров и услуг и выбирать рациональные способы их реализации. То есть в нем описываются основные аспекты будущего предприятия, с достаточной полнотой анализируются проблемы, с которыми оно столкнется (или не исключено, что столкнется) и самыми современными методами определяются способы решения этих проблем. Таким образом, основная цель бизнес-плана - достижение разумного и выполнимого компромисса между тем, чего фирма хочет и чего может достичь. План призван показать работникам и потенциальным инвесторам целостность предлагаемого курса, продемонстрировать, как одно вытекает из другого.

Бизнес-план призван ответить на три ключевых вопроса (Приложение А):

? Каково текущее состояние бизнеса?

? Каково желаемое состояние?

? Как наиболее эффективно достичь желаемого состояния?

Бизнес-план не является постоянным документом, он систематически обновляется, в него вносятся изменения, связанные как с переменами, происходящими внутри предприятия, так и изменениями на рынке, где действует предприятие, и в экономике в целом. Бизнес-план увязывает внутрифирменный и макроэкономический анализ.

В связи с тем, что бизнес-план представляет собой результат исследований и организационной работы, имеющей целью изучение конкретного направления деятельности предприятия (продукта или услуги) на определенном рынке в сложившихся организационно-экономических условиях, он опирается на:

- конкретный проект производства определенного товара (услуг) - создание нового типа изделий или оказание новых услуг (особенности удовлетворения потребностей и т.д.);

- всесторонний анализ производственно-хозяйственной и коммерческой деятельности, целью которого является выделение его слабых и сильных сторон, специфики и отличий от других аналогичных предприятий;

- изучение конкретных финансовых, технико-экономических и организационных механизмов, используемых в экономике для реализации конкретных задач.

Не будет большим преувеличением назвать бизнес-план основой управления, как коммерческим проектом, так и самим предприятием, осуществляющим этот проект. Ведь благодаря бизнес-плану у руководства появляется редкая возможность взглянуть на собственное предприятие как бы со стороны, может быть, даже глазами придирчивого эксперта. Да и сам процесс разработки бизнес-плана, включающего детальный анализ экономических и организационных вопросов, заставляет «собраться», мобилизоваться, сосредоточиться.

А.В. Трубицин считает, что «бизнес-план может быть подготовлен менеджером, предпринимателем, фирмой, группой фирм или консалтинговой организацией. Если у менеджера возникла идея освоить изготовление нового продукта, оказать новую услугу или просто новый метод организации и управления производством, он предлагает свою идею для бизнес-плана. Если он собирается реализовать свою концепцию самостоятельно (как самостоятельный предприниматель), он создает свой бизнес-план. Для разработки стратегии развития крупной фирмы создается развернутый бизнес-план. При его подготовке необходимо, прежде всего, решить, какая цель (или цели) преследуется. Необходимо сформулировать эту цель в письменном виде. Цели бизнес-плана могут быть различными, например, получение кредита, или привлечение инвестиций в рамках уже существующего предприятия, или определение направлений и ориентиров самого предприятия в мире бизнеса и т.д.» [13, с. 56].

Предприятия, работающие в стабильной ситуации и производящие продукты для достаточно устойчивого рынка при росте объемов производства, разрабатывают бизнес-план, направленный на совершенствование производства и поиск путей снижения его издержек. Однако все эти предприятия постоянно предусматривают мероприятия по модернизации производимой ими продукции (услуг) и формируют их в виде локальных бизнес-планов.

Предприятия, выпускающие продукцию при постоянном риске, прежде всего систематически работают над бизнес-планами по освоению новых видов продукции, по переходу на новые поколения изделий и т.д.

Если предприятие, наметив значительный рост производства вновь осваиваемых или традиционных продуктов, не имеет достаточно собственных мощностей для их производства, то оно может пойти либо путем привлечения капитальных вложений для создания новых мощностей, либо путем поиска партнеров, которым предприятие даст изготовление определенных узлов, деталей, выполнение технологических процессов, оно также разрабатывает соответствующий бизнес-план. Второй путь, как правило, обеспечивает ускоренное решение задач и требует меньше средств. В этом случае уже на стадии разработки бизнес-плана определяют требования к будущему производству.

Бизнес-план оценивает перспективную ситуацию как внутри фирмы, так и вне ее. Бизнес-анализ внешней среды и текущего состояния предприятия является необходимой предпосылкой разработки эффективного плана. Он нацелен на получение и обобщение объективной информации о состоянии предприятия, его соответствия требованиям внешней среды и внутренней организации. Структура бизнес анализа представлена в Приложении Б.

Анализ внешней среды представляет собой процесс, посредством которого, предприниматель или менеджер оценивает внешние опасности и возможности, которые могут затруднить или помочь достижению поставленных целей.

И.В. Липсиц самоанализ определяет как «методичную оценку всех сфер деятельности предприятия. Он направлен на выявление сильных и слабых сторон предприятия, призван помочь выявить те сферы, которые требуют более детального рассмотрения или совершенствования, а заодно посмотреть, какие задачи ставились в предыдущий период времени и были ли они выполнены, каковы были причины неудач» [9, с. 21].

Анализ необходим не только при составлении бизнес-плана, он полезен и в текущей деятельности. Многие западные фирмы регулярно (1-2 раза в год) проводят анализ своих позиций на рынке на определенную дату («моментальный снимок фирмы»).

Существует восемь различных причин, которые определяют характер бизнес-плана в зависимости от того, для кого он предназначен:

Бизнес-план для себя. Это своего рода самоконтроль: что необходимо для открытия дела? Достаточно ли реалистична идея?

Бизнес-план для получения кредита. В последнее время все больше и больше российских банков требуют от предпринимателей бизнес-план для принятия окончательного решения о выдаче (или не выдаче) кредита.

Бизнес-план для привлечения средств сторонних инвесторов. Инвесторами выступают: инвестиционные фонды, частные инвесторы или публичная эмиссия акций. Если вы привлекаете средства за счет публичной эмиссии акций вашей компании, бизнес-план, содержащий сведения о фирме, о стратегии маркетинга, продаж, производства и о финансовых перспективах, поможет вам успешнее продать компанию инвесторам. По мере того, как российский фондовый рынок развивается и стабилизируется, бизнес-планы будут приобретать все большее значение для осуществления публичной эмиссии ценных бумаг (и во всей видимости, станут основой проспекта эмиссии).

Бизнес-план для совместного предприятия или стратегического альянса с иностранным партнером. Иностранные компании, пережив эйфорию первых лет перестройки, теперь с большей осторожностью подходят к оценке потенциального партнера по совместному предприятию. И грамотный бизнес-план дает уверенность иностранному партнеру в серьезности вашего дела.

Бизнес-план для привлечения новых сотрудников. В наши годы трудно переманить профессионалов из других фирм, даже пообещав им более высокие заработки. Описание будущей деятельности фирмы дает потенциальному сотруднику информацию о перспективности и стабильности предлагаемой работы.

Бизнес-план для объединения с другой компанией. Он поможет увидеть выгодность сделки: положительные и отрицательные стороны совместной деятельности.

Бизнес-план для реорганизации дела и оптимизирования операций. По мере того, как небольшие компании растут, появляется необходимость создания стратегической (или тактической - в зависимости от ситуации) концепции развития.

Бизнес-план предусматривает решение следующих стратегических и тактических задач, стоящих перед предприятием, независимо от его функциональной ориентации:

- организационно-управленческая и финансово-экономическая оценка сегодняшнего состояния предприятия;

- выявление потенциальных возможностей предпринимательской деятельности предприятия, акцентируя внимание на сильных сторонах и не скрывая слабых;

- формирования инвестиционно-проектных целей этой деятельности на планируемый период.

В бизнес-плане обосновываются:

- общие и специфические детали функционирования предприятия в условиях конкретного рынка;

- выбор стратегии и тактики (методов) конкуренции;

- оценка финансовых, материальных, трудовых ресурсов, необходимых для достижения целей предприятия.

Бизнес-план дает объективное представление о стратегии и тактике развития производства и организации производственной деятельности, способах продвижения товара на рынок, прогнозирует цены, будущую прибыль, основные финансово-экономические результаты деятельности предприятия и вместе с тем определяет так называемые зоны риска, предлагает пути снижения этих рисков или, по крайней мере, их влияние на будущую прибыль.

Особенностью бизнес-плана как стратегического документа является его сбалансированность по постановке задач с учетом реальных финансовых возможностей предприятия. Чтобы бизнес-план был принят, он должен быть обеспечен необходимыми финансовыми ресурсами. Это в значительной мере определяет характер проектов (концепций), которые изучаются при разработке бизнес-плана. Включение самого проекта в бизнес-план становится возможным лишь в том случае, если определены источники его финансирования.

Бизнес-план должен быть представлен в форме, позволяющей заинтересованному лицу получить четкое представление о существе дела, степени своего участия в нем. Объем и степень конкретизации разделов бизнес-плана определяются спецификой и областью деятельности.

Таким образом, бизнес-план используется независимо от сферы деятельности, масштабов, собственности и организационно-правовой формы предприятия. В любом случае решаются как внутренние, связанные с управлением предприятием, так и внешние вопросы, обусловленные установлением контактов и взаимоотношений с другими предприятиями и организациями.

Бизнес-план выступает основой бизнес-предложения при переговорах с возможными инвесторами и будущими партнерами, используется при приглашении ключевых сотрудников, при подписании контрактов с персоналом фирмы. Он является не только внутренним документом фирмы, но и используется при установлении контактов. Это предъявляет определенные требования к его оформлению, форме и структуре.

Он должен быть представлен в форме, позволяющей заинтересованному лицу получить четкое представление о существе дела и перспективах своего участия в нем. Поэтому не существует жестко регламентированной формы его представления и структуры. Однако, как правило, в нем предусматриваются разделы, в которых раскрывается основная идея и цели бизнеса, характеризуется специфика продукта фирмы и удовлетворение им потребностей рынка, дается оценка рынка и устанавливается стратегия поведения фирмы на определенных рыночных сегментах, определяются организационная и производственная структуры, формируется финансовый проект дела, включая стратегию финансирования и предложения по инвестициям, описываются перспективы роста фирмы. Объем и степень конкретизации разделов плана определяется спецификой компании и области ее деятельности.

Бизнес-план может иметь следующую структуру: резюме; описание истории развития компании и анализ отрасли; описание продукта; маркетинг и продажи; производство и распределение; управление и контроль; анализ рисков проекта; финансовый план; приложения.

2. Финансовый план как основной раздел бизнес-плана

Общество с ограниченной ответственностью «Мальвина» планирует увеличить ассортимент продукции и начать производить одежду специального назначения с повышенной износостойкостью.

Для привлечения инвестиций был составлен бизнес-план на период с 2007 года по 2009 год, реализация которого предполагает расширение производства с использованием долгосрочного кредита на приобретение основных фондов сроком на 3 года с полным погашением в конце 2009 года.

Данные для расчета прироста устойчивых пассивов на 2007-2009 годы, тыс. руб.

Показатели	за 2006 год	за 2007 год	за 2008 год
1. Фонд оплаты труда	244037	248917,74	253797,2
2. Налоги	281507,16	290716,64	308443,68
3. Расходы на сырье материалы, топливо и другие услуги	554433,79	581416,83	623071,2
4. Проценты за кредит	68299,28	68299,28	45532,8

Таблица собственной разработки: составлена по данным общества с ограниченной ответственностью «Мальвина».

В разделе «Финансовый план» бизнес-плана обобщают все предшествующие материалы разделов бизнес-плана и представляют их в стоимостном выражении.

Финансовый план предполагает выполнение следующих расчетов:

- распределение чистой прибыли (планирование средств фондов накопления и потребление);

- баланс денежных доходов и расходов;

- расчет доходов и затрат;

финансовый план предприятия на планируемый год (баланс доходов и - расходов);

- прогнозный баланс активов и пассивов предприятия;

- расчет показателей финансово-экономической деятельности предприятия.

Распределение чистой прибыли планируемой получить за период с 2007 по 2009 годы (табл. 5) осуществлено исходя из отчислений в фонд накопления в размере 90% и фонд потребления - 10% чистой прибыли. Такое распределение обусловлено тем, что ООО «Мальвина» является новым предприятием, требующим развития своей материально-технической базы.

Сумма денежных средств на начало планируемого периода берется из отчетных балансов активов и пассивов предприятия, а на последующие планируемые периоды из предшествующего периода.

Планирование выручки от реализации осуществляется с учетом времени поступления денежных средств на счет предприятия за отгруженную продукцию (3 дня).

При планировании затрат на сторону следует учитывать так же, как и при планировании денежных средств, время их уплаты предприятием (продолжительность нормальной кредиторской задолженности поставщикам, бюджету и др.) - 3 дня - поставщикам, 15 дней бюджету и банку и 9 дней - оплате труда с начислениями.

Прирост устойчивых пассивов на 2007 г. рассчитывается следующим образом.

Кредиторская задолженность по оплате труда определяется по следующей формуле:

Кзп = ФОТ хД/360, (1)

где Кзп - кредиторская задолженность по оплате труда;

ФОТ - фонд оплаты труда;

Д - дни оплаты труда с начислениями

360 - количество дней в году.

Кредиторская задолженность по бюджету определяется по следующей формуле:

Кб = НЛ х Д/360, (2)

где НЛ - сумма налогов;

Д - дни погашения кредиторской задолженности бюджету и банку;

360 - количество дней в году.

Кредиторская задолженность поставщикам за сырье, материалы, топливо и прочие услуги определяется по следующей формуле:

Кп = СМ х Д/360, (3)

где СМ - общая сумма расходов на сырье, материалы, топливо и др. услуги;

Д - дни оплаты поставщикам;

360 - количество дней в году.

Кредиторская задолженность банку за пользование кредитом определяется по следующей формуле:

К% = СкрхД/360, (4)

где Скр - размер уплаты % за кредит;

Д - дни погашения кредиторской задолженности по бюджету и банку;

360 - количество дней в году.

Размер устойчивых пассивов в 2007 году - 25395,93 тыс. руб.

Кзп = 6100,93 тыс. руб.;

Кб = 11828,92 тыс. руб.;

Кп = 4620,28 тыс. руб.;

К% = 2845,8 тыс. руб.

Устойчивые пассивы на начало 2007 года = норматив оборотных средств на 2007 год = 3799,88 тыс. руб.

Прирост устойчивых пассивов в 2007 г. = 25395,93 - 3799,88 =21596,05 тыс. руб.

Размер устойчивых пассивов в 2008 году - 26488,06 тыс. руб.

Кзп = 6222,94 тыс. руб.;

Кб =12315,96 тыс. руб.;

Кп =5103,36 тыс. руб.;

К% =2845,80 тыс. руб.

Прирост устойчивых пассивов в 2008 году = 26488,06 - 25395,93 = 1092,13 тыс. руб.

Устойчивые пассивы в 2009 г. = 26165,14 тыс. руб.

Кзп = 6344,93 тыс. руб.;

Кб = 12851,82 тыс. руб.;

Кп = 5192,26 тыс. руб.;

К% = 1897,20 тыс. руб.

Прирост устойчивых пассивов в 2009 г. = 26165,14 -26488,06 = - 133,5.

Погашение долгосрочного кредита планируется в течении 2-х лет равными долями - 243926: 3 = 81308,67 тыс. руб.

Основными источниками формирования средств фонда накопления являются: амортизационные отчисления, отчисления от чистой прибыли, прирост устойчивых пассивов, долгосрочный кредит банка (только в 2007 г.). Средства этого фонда использовались на уплату процентов за пользование долгосрочным кредитом, на приобретение основных фондов (только в 2007 г. и в 2008 г.), на прирост оборотных средств (начиная с 2008 г.), на погашение долгосрочного кредита банка (согласно кредитному договору - начиная с 2008 г.)

Анализируя данные таблицы 5 можно заметить уменьшение остатков фонда накопления в 2009 г. до 57741,76 тыс. руб., что объясняется выплатой 2/3 кредита банка.

Фонд потребления в динамике увеличивается (с 11053,7 тыс. руб. - 2007 г. до 34693,25 тыс. руб. - в 2010 г.), т.к. использование средств этого фонда пока не планируется.

Данные предприятия ООО «Мальвина» показывают, что плановый баланс денежных средств положительный, т.е. предприятие не будет ощущать дефицита денежных средств в течение планируемого периода. В 2007 году для осуществления основной деятельности необходимо 1145511,29 тыс. руб. причем эта потребность возрастает до 1421164,29 - в 2009 г., что объясняется ростом объемов производства. Но т.к. имеется и остатки денежных средств после всех выплат, причем наблюдается положительная динамика их увеличения, то можно сделать вывод, что нет необходимости в привлечении дополнительных средств в виде краткосрочного кредита.

Таким образом, можно сделать вывод, что ООО «Мальвина» ликвидное.

Далее, составлена таблица, отражающая доходы и затраты на производство продукции, а также рентабельность продукции и продаж, показывающая предполагаемый уровень развития фирмы во времени.

Доходы и затраты ООО «Мальвина», тыс. руб.

Показатели	2007 г.	2008 г.	2009 г.
Доходы (выручка) от реализации без НДС	1056192,3	1104452,66	1152484,84
Полная себестоимость	880160,36	920377,22	960404,03
в т.ч. условно-переменные затраты	472344,91	504053,13	536654,56
условно-постоянные затраты	407815,45	416324,09	423749,47
Налоги, относимые на финансовый результат	5984,89	6207,36	6253,88
Балансовая прибыль	170047,18	177868,08	185826,93
Налог на прибыль	59516,51	62253,83	65039,43
Чистая прибыль	110530,67	115614,25	120787,5
Рентабельность продукции, % (п. 6 : п. 2 * 100%)	12,55	12,55	12,55
Рентабельность продаж, % (п. 6: п. 1* 100%)	10,46	10,46	10,46

Таблица собственной разработки: составлена по данным общества с ограниченной ответственностью «Мальвина».

План доходов и расходов на 3 года в соответствии с прогнозом тенденций развития отрасли отражает, что в течении 2007-2009 гг. предприятие несмотря на рост издержек будет получать устойчивую прибыль, рентабельность продукции и продаж в динамике увеличивается, что является положительной тенденцией.

С тем, чтобы проверить правильность учета планируемых источников средств и их распределения составляется финансовый план, т.е. баланс доходов и расходов - «шахматка» (табл. 8), в которой по горизонтали отражаются возможные источники средств (прибыль, амортизация и др.), а по вертикали - направление использования средств (платежи в бюджет, арендная плата и др.)

Таким образом, столбцы по вертикали показывают распределение средств по каждой статье доходной части финансового плана, а строки по горизонтали - величину поступлений средств из различных источников, направленных на покрытие отдельных статей расходов.

Финансовый план ООО «Мальвина» на 2007 год составлен правильно, т.к. общий итог по горизонтали равен общему итогу по вертикали и составил 1 481 034,51 тыс. руб.

Финансовый план ООО «Мальвина» (баланс доходов и расходов) на 2007 год, тыс. руб.

Источники средств и направления их использования	Прибыль	Амортизация	Отчисления от себестоимости	Прочие доходы	Кредиты банков	Фонд потребления	Фонд накопления	ИТОГО
Платежи в бюджет
- налог на прибыль	58994	*	*	*	*	*	-	58994
- НДС	*	*	*	200722	*	*	*	200722
Налоговые и не налоговые отчисления	*	*	7077,3	5984,8	*	*	*	7609,1
2. Арендная плата	-	-	25750	*	*	*	*	25750
3. Погашение банковских ссуд	*	*	*	*	*	*	*	-
4. Кап. вложения	*	*	*	*	243926	*	*	243926
5. Прирост оброт. ср	*	*	*	*	*	*	*	-
7. Расходы на социально-культурные мероприятия	*	*	*	-	*	*	*	-
8. Отчисления в фонд потребления	10956	*	*	*	*	*	*	10956
9. Отчисления в фонд накопления	98605	48785	*	-	*	*	*	147390
10. Отчисления в пенсионные фонд и фонд социального страхования, в фонд занятости, фонд медицинского страхования	*	*	67837	*	*	*	*	67837
11. Неиспользованные остатки фонда накопления на конец периода	*	*	*	*	*	10956	*	10956
12. Неиспользованные остатки фонда накопления на конец периода	*	*	*	*	*	*	100588	100588
13. Уплата процентов за долгосрочный кредит	*	*	*	*	*	*	68299	68299
14. Прочие затраты на производство продукции	*	*	723258	*	*	*	*	723258
ИТОГО:	168556	48785	823922	206707	243926	10956	168887	1481034

С целью оценки финансово-экономических результатов проекта составляется прогнозный баланс активов и пассивов предприятия ООО «Мальвина» на 2007-2009 г. (Приложение Д).

Основание финансово-экономической целесообразности реализации планируемого производства можно дать на основе анализа представленных в таблице 9 показателей, по которым определяется ликвидность, платежеспособность, финансовая устойчивость и стабильность предприятия, а главное - ожидаемый срок окупаемости проекта.

Финансово-экономические результаты деятельности ООО «Мальвина», тыс. руб.

Коэффициент	Годы	Средний показатель по отрасли
	2007	2008	2009
Коэффициенты ликвидности
- коэфф. абсолютной ликвидности	3,49	2,71	1,55	0,20
- коэфф. быстрой ликвидности	3,76	2,93	1,72	1,0
- коэф. покрытия баланса	5,81	3,59	2,12	2,0
Коэффициенты финансовой независимости и устойчивости
- общий (коэф. автономии)	0,31	0,36	0,74	0,6
- в части формирования запасов	8,22	5,62	2,94	0,7
- коэфф. финансовой устойчивости	0,45	0,59	2,84	1,25
Коэффициенты деловой активности
продолжительность оборачиваемости в днях:				Лучший по отрасли
а) запасов	7,2	7,2	7,2	то же
б) дебиторской задолженности	3,5	3,5	3,5	то же
в) кредиторской задолженности	10,3	10,2	10,1	то же
г) операционного цикла (а+б)	10,7	10,7	10,7	то же
д) финансового цикла (г-в)	0,4	0,5	0,6	то же
Фондоотдача основных средств, тыс. руб.	5,3	7	11	то же
Коэффициенты прибыли
- рентабельность продаж, %	10,4	10,4	10,4	то же
- рентабельность основной деятельности, %	12,5	12,5	12,5	то же
- рентабельность авансированного капитала, %	27	32	53	то же
Срок окупаемости проекта, лет	2,22	1,4	0,2	нормативный срок окупаемости

Данные таблицы показывают, что ООО «Мальвина» по состоянию на 2007 год имеет устойчивое финансовое состояние, т.к. все коэффициенты находятся в пределах нормативных. К 2009 году предприятие станет независимым от внешних кредиторов, т.к. планируется погашение долгосрочного кредита.

Показатели деловой активности также говорят об улучшении финансового состояния, т.к. имеется тенденция к сокращению оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженности, кроме того, прослеживается, что к 2009 году проект практически себя окупит.

Это дает основания сделать вывод, что реализация проекта по производству спец. одежды экономически целесообразно.

Заключение

В данной работе была произведена разработка экономического обоснования целесообразности получения долгосрочного кредита на производство одежды специального назначения с особо прочной износостойкостью ООО «Мальвина».

В работе была поставлена задача: ближе познакомиться с методикой подготовки и расчета финансового плана как основного раздела бизнес-плана по налаживанию производства новой продукции на примере ООО «Мальвина».

Если планирование правильно проводится и базируется на четком отслеживании событий, то оно становится мощным инструментом для бизнесмена, с помощью которого он имеет четкое представление о том, что происходит в среде его функционирования и какое влияние оказывает на его бизнес. Кроме того, бизнес-план - это важный документ о намерениях, благодаря которому банки, если они действуют мудро, могут усилить контроль над эффективностью использования их инвестиционных средств и определить признаки возникновения проблем еще до того, как они станут очевидными. Обязательным документом для участия в этих программах, является бизнес-план организаций, заинтересованных в таких программах. Инвесторы должны быть уверенны в доскональной проработке проекта и осведомлены о его эффективности.

Назначение бизнес-плана состоит в том, чтобы помочь руководству предприятия решить основные задачи, такие как:

- изучить емкость и перспективы развития будущего рынка сбыта;

- оценить те затраты, которые будут необходимы для изготовления и сбыта нужной этому рынку продукции, и соизмерить их с теми ценами, по которым можно будет продавать свои товары, чтобы определить потенциальную прибыльность задуманного дела;

- обнаружить возможные препятствия в реализации продукта или услуг;

- определить контрольные показатели, по которым можно будет регулярно определять подъем и спад производства.

Бизнес-план - специальный инструмент менеджмента, используемый в современной рыночной экономике независимо от масштабов, сферы деятельности и формы предпринимательства. Успех в обычной рыночной торговле, выход фирмы с новым продуктом на рынок без полного и ясного представления о перспективах предпринимаемого дела невозможны без разработки надежных предварительных ориентиров и реального плана действий.

При анализе финансового плана можно сделать вывод, что:

- в планируемом периоде (2007-2009 гг.) имеет место рост объемов производства на 5,5% и 10% соответственно;

- для успешной работы ООО «Мальвина» необходимы основные производственные фонды на сумму 243926 тыс. руб., для организации процесса производства в 2008 г. потребуются дополнительные затраты на покупку оборудования в размере 11730 тыс. руб.;

- норматив оборотных средств, в динамике, увеличивается, что объясняется ростом объемов выпуска продукции в 2008 и 2009 гг.;

- себестоимость выпуска также увеличивается, хотя себестоимость единицы продукции имеет тенденцию к снижению, что объясняется снижением доли условно-постоянных расходов;

- сущность ценовой политики предприятия заключается в вытеснении конкурента за счет снижения цены (цена на единицу продукции ниже средневзвешенной рыночной цены);

- проект достаточно рискован так, как планируемый уровень рентабельности лежит в зоне оптимистического риска и на 0,7% превышает среднеотраслевой показатель рентабельности.

В целом реализация проекта по производству одежды специального назначения с особо прочной износостойкостью экономически целесообразна. ООО «Мальвина» в будущем способно своевременно погашать свои обязательства перед кредиторами за счет средств, находящихся на расчетном счете, т.к. предприятие планирует получать устойчивую прибыль.

Список использованной литературы

Аникеев, С.А. Методика разработки плана маркетинга. Сер. «Практика маркетинга» / С.А. Аникеев. - М.: Форум, Информ-Студио, 2001. -146 с.

Балабанов, И.Т. Основы финансового менеджмента. Как управлять капиталом / И.Т. Балабанов. - М.: Финансы и статистика, 2003. - 208 с.

Винокуров, В.А. Организация стратегического управления на предприятии / В.А. Винокуров. - М.: Центр экономики и маркетинга, 2000. - 256 с.

Горохов, Н.Ю. Бизнес-планирование и инвестиционный анализ / Н.Ю. Горохов, В.В. Малев. - М.: Информационно-издательский дом Филинъ, 2002. - 312 с.

Грибалев, Н.П. Бизнес-план. Практическое руководство по составлению / Н.П. Грибалев, И.П. Игнотов. - С. Петербург: Белл, 2003. - 89 с.

Золотогоров, В.Г. Инвестиционное проектирование: учеб. Пособие / В.Г. Золотогоров. - Мн.: Экоперспектива, 1998. - 463 с.

Ковалев, В.В. Анализ финансового состояния и прогнозирование банкротства / В.В. Крвалев. - С. Петербург, 2004. - 147 с.

Котлер, Ф. Основы маркетинга / Ф. Котлер. - М.: Прогресс, 1996.

Липсиц, И.В. Бизнес-план - основа успеха / И.В. Липсиц. - М.: Машиностроение, 2002. - 165 с.

Маниловский, Р.Г. Бизнес-план. Методические материалы / Р.Г. Маниловский. - М.: Финансы и статистика, 2004. - 191 с.

Пелих, А.С. Бизнес-план / А.С. Пелих. - М.: Ось, 2000. - 208 с.

Романов, А.Н. Маркетинг в экономике / А.Н. Романов. - М.: Мисанта, 1997. - 298 с.

Трубицин, В.А. Успех и бизнес-план / В.А. Трубицин. - Ставрополь: ГП ИТФ Ставрополье, 2003. - 124 с.

Финансовое управление фирмой / В.И. Терехин [и др.]; под общ. ред. В.И. Терехин. - М.: ОАО «Изд-во «Экономика», 2001. - 224 с.

Хотинская, Г.И. Финансовый менеджмент: учеб. пособие / Г.И. Хотинская. - М.: Дело и Сервис, 2002. - 192 с.

Шеремет, А.Д. Методика финансового анализа: учеб.-метод. пособие для вузов / А.Д. Шеремет, Р.С. Сайфулин. - М.: Инфра-М, 2004. - 89 с.

Размещено на Allbest.ru

...