Размещено на http://www.allbest.ru/

Размещено на http://www.allbest.ru/

ФЕДЕРАЛЬНОЕ АГЕНТСТВО ЖЕЛЕЗНОДОРОЖНОГО ТРАНСПОРТА

Федеральное государственное бюджетное образовательное учреждение высшего профессионального образования

«Иркутский государственный университет путей сообщения»

(ФГБОУ ВПО ИрГУПС)

Факультет экономики и управления

Кафедра «Финансы и антикризисное регулирование»

Курсовая работа

По дисциплине «Финансы предприятий»

На тему: «Бизнес-план и его финансовые аспекты»

Выполнила: студентка группы УА-10-1

Уварова Яна

Проверила: доцент Халетская С.А.

Иркутск 2012

Содержание

Введение

1. Понятие и разделы бизнес плана

1.1 Понятие бизнес-плана

1.2 Составление бизнес-плана

1.2.1 Описание продукции

1.2.2 Анализ рынка сбыта

1.2.3 Производственный план

1.2.4 Маркетинговый план

1.2.5 Оценка рисков и страхования

1.2.6 План персонала

2. Финансовые аспекты бизнес-плана

Заключение

Библиографический список

Введение

Упорядоченную схему действий по достижению определенной цели называют «планом», следовательно, планирование есть непрерывный процесс поиска новых путей и методов оптимизации целевых действий за счет новых возможностей.

Актуальность темы данной курсовой работы состоит в том, что успех деятельности компании на рынке в значительной степени зависит от того способны ли ее руководство, менеджмент направить имеющиеся ресурсы на достижение цели и использовать их с максимальным эффектом.

Тема бизнес-планирования одинаково важна как для тех, кто только собирается создавать новое предприятие, так и для тех, кто уже не новичок в бизнесе, однако хочет расширить его объемы, видоизменить или дополнить направления своей деятельности.

Целью данной курсовой работы является выявление значимости бизнес-планирования в финансово-хозяйственной деятельности предприятия.

В соответствии с данной целью в исследовании поставлены следующие задачи:

1. Изучить теоретические основы бизнес-планирования, в том числе дать определение понятию бизнес-плана, исследовать его сущность и характерные черты;

2. Рассмотреть методологию бизнес-планирования в деятельности предприятия, в том числе структуру и особенности разработки бизнес-плана.

1. Понятие и разделы бизнес-плана

1.1 Понятие бизнес-плана

Бизнес-план - это документ, в котором описываются все направления производственного процесса предприятия, его возможные будущие проблемы и пути их решения. Он помогает заранее определить, стоит ли организовывать дело по производству данного товара или оказанию данной услуги.

Основными целями и задачами бизнес-плана являются:

а) обоснование предполагаемого направления развития предприятия и оценка результатов за определенный период времени;

б) возможность выявить курс действий и управления предприятием;

в) обоснование эффективности бизнеса, необходимое для получения инвестиций. В этом аспекте он служит мощным инструментом финансирования бизнеса;

г) реклама для предполагаемого нового направления развития бизнеса. Создавая деловую репутацию бизнес-план является своеобразной визитной карточкой организации, поэтому он должен составляться в строгом соответствии с определенными правилами;

д) предоставление возможности самообучения. В этом аспекте разработка бизнес- плана представляет собой непрерывный процесс выявления сильных и слабых сторон предприятия.

Каждая задача может быть решена только во взаимосвязи с другими. Основной центр бизнес-плана - концентрирование финансовых ресурсов для решения стратегических задач. Именно бизнес-план -важное средство для увеличения капитала фирмы. Процесс составления бизнес-плана позволяет тщательно проанализировать начатое дело во всех деталях. Бизнес-план служит основой бизнес-предложения при переговорах с будущими партнерами; он играет важную роль при приглашении на работу основного персонала фирмы.

1.2 Составление бизнес-плана

Бизнес-план состоит из нескольких последовательных этапов:

На первой стадии разработки бизнес-плана определяются источники необходимой для создания документа информации. Обычно в качестве последних могут выступать:

- исследования рынка предполагаемой продукции, определение основных тенденций его развития;

- исследования сырья, основных и вспомогательных производственных материалов, охватывающие имеющиеся и прогнозируемые запасы сырья и потребляемых ресурсов, необходимых для предприятия, а также имеющиеся и прогнозируемые тенденции в области изменения цен на такие материалы и ресурсы;

- исследование месторасположения предприятия и оценка его воздействия на окружающую среду;

-исследования оптимизации масштабов производства, как часть исследований по выбору технологии;

-исследования, посвященные выбору специализированного оборудования и пр.

Вторым этапом является определение целей разработки бизнес-плана. Цели определяются тем перечнем проблем, которые призван решать бизнес-план, и должны быть ясно и кратко сформулированы. В качестве целей могут, например, выступать, привлечение финансовых средств для запуска в производство технологически новой продукции, увеличение доли потребителей товаров компании среди участников рынка за счет привлечения новых групп покупателей и пр.

На третьем этапе разработки бизнес- плана необходимо определить его целевых читателей, поскольку выбор круга читателей определяет специфику содержания бизнес-плана, необходимость выделения тех или иных сторон деятельности фирмы, экономических показателей (например, фирма, ориентированная на финансирование в первую очередь при помощи выпуска и продажи акций должна подчеркнуть размеры дивидендов, порядок их выплат; если организация рассчитывает на получение банковского кредита в бизнес-плане необходимо указать величину процентов, имея в виду из типичные размеры на рынке вообще и на рынке банковских кредитов в частности.)

Четвертым этапом является установление общей структуры документа. В соответствии с общепринятыми правилами, бизнес-план должен включать следующие основные разделы :

- меморандум о конфиденциальности;

- резюме;

- описание предприятия и отрасли;

- описание продукции;

- план маркетинга;

- инвестиционный план;

- производственный план;

- организационный план;

- финансовый план и показатели эффективности бизнес-плана;

- анализ рисков (анализ чувствительности);

- выводы;

- приложения.

Иногда в зависимости от специфики предприятия или особенностей проектов, описанных в бизнес плане, допускаются изменения стандартной структуры документа.

Пятым этапом является непосредственно сбор информации для подготовки каждого из намеченных разделов бизнес-плана.

На этом этапе необходимо привлечь к работе специалистов, имеющих соответствующие знания и опыт для составления бизнес-плана. Это могут быть внутренние участники-работники организации, имеющие опыт и хорошее знание внутренней среды. Желательно привлечь также внешних консультантов, особенно для использования в сферах финансового прогнозирования и маркетинговых исследований рынка. Кроме финансистов, бухгалтеров, маркетологов в работу над бизнес-планом могут быть вовлечены эксперты широкого профиля (в том числе специализированные на макроэкономических проблемах), консультанты по управлению и пр.

Шестой этап - непосредственное написание бизнес-плана. В современной российской практике бизнес-планы создаются:

-специалистами предприятия или фирмы с привлечением соответствующего программного обеспечения, например, отечественной расчетно-аналитической системы Project Expert;

-консалтинговыми фирмами, специализирующимися на оказании подобных услуг и обладающих необходимыми возможностями и специалистами;

- инвесторами: коммерческими банками, фондами и пр. Необходимо отметить, что некоторые кредиторы настороженно относятся к бизнес- планам, разработанным фирмой-заемщиком, считая их недостоверными.

Наконец, на последнем, седьмом, этапе бизнес-план предлагается для анализа и критики незаинтересованному лицу. На основании высказанных замечаний производится окончательная доработка и усовершенствование документа.

Особенностью бизнес-плана как стратегического документа является его сбалансированность по постановке задач с учетом реальных финансовых возможностей фирмы. Чтобы бизнес-план был принят, он должен быть обеспечен необходимыми финансовыми ресурсами. Это в значительной степени определяет характер проектов (концепций), которые изучаются при разработке бизнес-плана. Эти проекты должны быть не только инновационными, т.е. отличаться научно-технической новизной, но и быть достаточно полно проработанными, показывать, какие затраты необходимы на их реализацию и что это экономически даст (какой доход принесет). Степень инновационности и рискованности проекта определяет способы привлечения капитала. В то же время эффективность бизнес-плана самого проекта напрямую зависит от определенности источников его финансирования. [8]

1.2.1 Описание продукции

В этом разделе приводится подробная характеристика производимой предприятием (предпринимателем) продукции или услуг, производится сравнение её с продукцией конкурентов по следующей схеме:

- характеристика товара;

- потребности, которые призван удовлетворять товар;

- особенности товара, его отличие от продукции конкурентов (например, более выгодные ценовые, технические или качественные параметры, особенность в упаковке, преимущества дизайна и пр.);

- авторские права, защищающие предлагаемые продукцию или услуги (авторские свидетельства, патенты);

- оценка конкурентоспособности цены на продукцию (услуги);

- время, в течение которого планируемый к выпуску продукт будет новинкой на рынке (примерная оценка с учётом ранее сложившихся тенденций);

-организация сервиса товара (продвижение, упаковка, доставка, льготы, скидки).

В данном разделе бизнес-плана не рекомендуется делать основной акцент только исключительно на достоинствах предлагаемой к производству продукции, а также попытаться выявить и оценить существующие недостатки и проблемные (узкие) места, которые в дальнейшем необходимо доработать.

При описании продукции необходимо также проанализировать, к какой категории можно отнести рыночный спрос на данный продукт. Выделяют шесть основных видов спроса в соответствии с его интенсивностью и динамикой развития:

а) первичный спрос - минимальный спрос, определяемый потребностями населения;

б) вторичный спрос - включает потребности более высокого порядка;

в) реализованный спрос - сопровождающийся покупкой товара;

г) ажиотажный спрос - характеризуется резким нарастанием объема покупок товара;

д) неудовлетворенный (отложенный) спрос - вызван отсутствием товара на рынке, способного удовлетворить существующую потребность;

е) формирующийся спрос - спрос, ориентированный на новые товары, готовящиеся к выходу на рынок.

В зависимости от того, к какому типу спроса относится конкретная продукция, будет строиться не только маркетинговая политика компании, но и будет зависеть конкурентоспособность продукции, ее потребительские свойства, комплектность и т.д. [3]

1.2.2 Анализ рынка сбыта

В этом разделе производится оценка рынка сбыта товара или услуг и доказывается, что предприятие сосредотачивает внимание на рынке сбыта, а не только на технической стороне выпуска продукции. Основные элементы такого анализа - это определение:

- целевого рынка (кто основные потребители продукции или услуг);

-ёмкости рынка (текущее состояние и прогнозы);

- динамика цен на аналогичную продукцию на рынке в течение нескольких последних лет;

- доли предприятия на рынке (текущее состояние и прогнозы);

- ниши на рынке, которую занимает (планирует занять) предприятие;

- основных покупателей продукции с их характеристикой;

От рынков сбыта зависят объем продаж, средний уровень цен, выручка от реализации продукции, сумма полученной прибыли и т.д.

При анализе рынка выделяют четыре категории товаров:

"звезды", которые приносят основную прибыль предприятию и способствуют экономическому росту;

"дойные коровы" - переживают период зрелости, в незначительной степени способствуют экономическому росту, не нуждаются в инвестициях, приносят прибыль, которая используется на финансирование "трудных детей";

"трудные дети" - это, как правило, новые товары, нуждающиеся в рекламе, в продвижении на рынок, не приносят пока прибыли, но в будущем могут стать "звездами";

"мертвый груз" или "неудачники" - нежизнеспособны, не способствуют экономическому росту, не приносят прибыли.

Такая группировка продукции предприятия позволит выбрать правильную стратегию, направленную на финансирование "трудных детей", которые в ближайшее время могут стать "звездами", в поддержке достаточного количества "звезд", которые призваны обеспечить долгую жизнь предприятия, и "дойных коров", способствующих финансированию "трудных детей".

При этом нужно учитывать, на какой стадии жизненного цикла находится каждый товар на отдельных сегментах рынка:

а) нулевая стадия характеризуется изучением и апробацией идеи разработки нового товара, а потом и самого товара;

б) первая стадия (выпуск товара на рынок и внедрение), на которой выясняется, будет ли товар иметь успех на рынке. Прибыль на этой стадии невысока, так как значительные средства идут на амортизацию исследований, продвижение товара на рынок;

в) вторая стадия (рост и развитие продаж), на которой товар начинает приносить прибыль, он быстро покрывает все издержки и становится источником прибыли, хотя требует еще больших затрат на рекламную поддержку его продвижения на рынке;

г) третья стадия (зрелость) - товар имеет стабильный рынок, пользуется спросом и приносит регулярный доход, т.е. находится в самом прибыльном периоде, так как не требует затрат на продвижение на рынок, а только на рекламную поддержку его "известности";

д) четвертая стадия (насыщение и спад), на которой сначала объем продаж существенно не изменяется, а затем резко сокращается по предсказуемым и непредсказуемым причинам: товар, не претерпевающий никаких изменений, надоедает потребителям, или же исчезает потребность, которую он призван был удовлетворять. Искусство состоит в том, чтобы вовремя уловить и предвосхитить спад спроса на изделие путем его совершенствования или замены другим.

Результаты анализа должны помочь руководству предприятия разработать ассортимент товаров в соответствии с его стратегией и требованиями рыночной конъюнктуры.

В процессе анализа необходимо выявить реальных и потенциальных конкурентов, провести анализ показателей их деятельности, определить сильные и слабые стороны их бизнеса, финансовые возможности, цели и стратегию конкурентов в области экспансии на рынке, технологии производства, качества продукции и ценовой политики. Это позволит предугадать образ поведения конкурентов и выбрать наиболее приемлемые способы борьбы с ними. [8]

1.2.3 Производственный план

Производственный план представляет собой полное описание производственного процесса, из которого следует, что предприятие в состоянии производить нужное количество товара с выполнением обязательств по срокам, может организовывать производство и имеет необходимые для этого ресурсы. Производственный план должен подробным образом описывать путь, посредством которого предприятие планирует эффективно производить продукцию или услуги и поставлять их потребителю. Необходимо отразить все этапы подготовительного периода в календарном плане (сетевом графике). Календарный план выполнения работ в рамках проекта должен включать прогноз сроков действий (мероприятий) и потребности в финансовых ресурсах для его реализации.

Этот раздел должен подробным образом описывать путь, посредством которого предприятие планирует эффективно производить продукцию или услуги и поставлять их потребителю. Необходимо отразить все этапы подготовительного периода в календарном плане (сетевом графике). Календарный план выполнения работ в рамках проекта должен включать прогноз сроков действий (мероприятий) и потребности в финансовых ресурсах для его реализации.

Производственный план должен отразить:

а) обеспеченность сырьём, оборудованием, комплектующими, энергией;

б) потребность и условия приобретения технологического и прочего оборудования;

в) потребность в участках земли, зданиях и сооружениях, коммуникациях;

г) потребность и условия поставки сырья, материалов, комплектующих, производственных услуг, контроль качества и дисциплины поставок;

д) требования к источникам энергии и их доступность;

е) требования к подготовке производства;

ж) возможности совершенствования технологии производства;

з) требования к контролю качества на всех этапах производства продукции.

Необходимо аргументировать выбор производственного процесса и охарактеризовать технико-экономические показатели согласно проектно-сметной документации. Подробным образом должен описываться путь, посредством которого предприятие планирует эффективно производить продукцию или услуги и поставлять их потребителю. Необходимо отразить все этапы подготовительного периода в календарном плане. Календарный план выполнения работ в рамках проекта должен включать прогноз сроков действий (мероприятий) и потребности в финансовых ресурсах для его реализации.

Примерная структура раздела:

а) общие сведения о предприятии;

б) план производства и эксплуатации;

в) объем производства;

г) смета текущих затрат;

д) расчет переменных издержек;

е) расчет постоянных издержек;

ж) себестоимость и цена продукции. [5]

1.2.4 Маркетинговый план

Маркетинг - система изучения и формирования потребительского спроса, которая обеспечивает максимальный сбыт продукции.

Маркетинг занимает ключевое место в предпринимательской деятельности. Предприниматель должен принимать решение на основе маркетингового подхода, производить то, что пользуется спросом, что можно продать, а не пытаться продать то, можешь произвести.

Маркетинговый план включает четыре структурные части:

а) конкурентный анализ;

б) формирование конкурентной (деловой) стратегии компании;

в) формирование программы маркетинга (инструментария маркетинга);

г) бюджет маркетинга

Конкурентный анализ

Конкурентный анализ может быть проведен с использованием различных методик. Его основное назначение объективная оценка конкурентоспособности компании и ее продукции по сравнению с прямыми конкурентами и продуктами-заменителями. На основании результата конкурентного анализа строится уже конкурентная (деловая) стратегия компании. финансовый маркетинговый план ликвидность

а) Анализ конкурентоспособности по системе 111-555 - данный метод разработан отечественными специалистами. В частности впервые данный метод был применен в 1996 г. экспертным институтом Торгово-промышленной палаты РФ под руководством к.э.н. Липсица И.В. в целях оценки конкурентоспособности российской экономики.

· Анализ проводится по трем факторам - конкурентоспособность продукции (компании), качество продукции, цена на продукцию.

· Каждый из трех факторов оценивается группой экспертов по оценочной шкале в интервале от 1 балла (наихудший бал по конкурентоспособности и качеству, лучший - по цене продукции) до 5 баллов (лучший по конкурентоспособности и качеству, худший - по ценен продукции). Средний балл - 3.

· В результате возможны традиционные сочетания оценок, характеризующие специфику производственной стратегии компании (551 - традиционное - высокая конкурентоспособность при высоком качестве и низкой цене; 555 - европейское; 511 - восточно-азиатское).

При оценке результатов стратегического анализа по системе 111-555 строятся диаграммы, наглядно показывающие зависимости трех анализируемых факторов. Например, качество - конкурентоспособность, цена - качество, цена - конкурентоспособность. [4]

б) Метод «конкурентного листа»

Может быть реализован двумя способами:

· экспертная оценка компании по сравнению с основными конкурентами на основании предложенного перечня показателей - позволяет дать качественную оценку конкурентоспособности компании по сравнению с конкурентами. Экспертами выставляются оценки в баллах (от «1» до «5» баллов) по данной компании и по основным конкурентам. Далее рассчитывается средний балл каждой компании и определяются их рейтинги. Преимущество данного подхода заключается в том, что экономится время на сбор информации и проверку ее достоверности;

· сопоставление реальных показателей, характеризующих деятельность компании и конкурентов - при применении данного метода сложность заключается в сборе достоверной информации о конкурентах, выраженных в стоимостных, удельных и финансовых показателях. На это может уйти много времени и ресурсов. Однако такой способ конкурентного анализа по методу «конкурентного листа» позволяет дать не только качественную, но и подробную количественную оценку конкурентных преимуществ компании по конкретным показателям.

Конкурентная (деловая) стратегия компании

Конкурентная (деловая) стратегия компании разрабатывается по отношению к внешним субъектам - конкурентам и предполагает постепенное наращивание конкурентных преимуществ. Успех в реализации конкурентной стратегии зависит от формирования действенной системы мониторинга и контроля за деятельностью конкурентов и активного использования методов исследования конкурентов и потребительского рынка.



Размещено на http://www.allbest.ru/

Размещено на http://www.allbest.ru/

Рис. 1 Модель пяти факторов конкурентоспособности компании М. Портера

Угроза вторжения новых конкурентов - новые конкуренты привносят на рынок новые производственные мощности, чтобы войти в рынок, занять свою долю рынка и получить доступ к существенным ресурсам. Насколько серьезной является угроза со стороны возможного появления на рынке новых конкурентов, зависит от наличия барьеров для входа и реакции существующих конкурентов.

Угроза появления продуктов-заменителей - подобно угрозе вторжения новых конкурентов продукты-заменители ограничивают потенциал отрасли. Теоретически, чем более привлекательно соотношение «цена-качество», «предлагаемое» продуктами-заменителями, тем жестче ограничение потенциала прибыли отрасли.

Экономический потенциал поставщиков - поставщики могут оказывать давление при заключении сделок, увеличивая цены или снижая качество предлагаемых товаров и услуг. Влияние поставщиков, таким образом, «выжимает» прибыль из отрасли, не способной справиться с повышением издержек при фиксированных ценах.

Экономический потенциал покупателей - потребители, подобно поставщикам, "выжимают" прибыль из отрасли, снижая цены, требуя высшего качества продукции и большего обслуживания, настраивая производителей друг против друга - в ущерб прибыли всей отрасли.

Соперничество среди существующих конкурентов сводится к стремлению всеми средствами добиться выгодного положения, используя тактику ценовой и неценовой конкуренции, продвижения товаров на рынок и интенсивную рекламу. Интенсивность и характер конкуренции зависят от множества факторов.

Эталонные конкурентные (деловые) стратегии:

· Стратегия лидерства в издержках - увеличение конкурентных преимуществ через минимизацию издержек на те товары и услуги, производимых компанией, на которые спрос неэластичен или характеризуется низкой эластичностью по цене.

· Стратегия специализации (дифференциации) - используется в условиях широкого разнообразия платежеспособного спроса и повышенных запросов покупателей к производимой продукции.

· Стратегия оптимальных издержек - привлечение покупателей с помощью предоставления большего количества благ за ту же цену.

· Сфокусированная стратегия - обслуживание достаточно узкой рыночной ниши.

Программа маркетинга (инструментарий маркетинга)

Инструментарий маркетинга включает четыре вида политики ("4P"):

· продуктовая политика (Product);

· ценовая политика (Price);

· сбытовая политика (Place);

· коммуникативная политики (политика продвижения товара на рынок) (Promotion).

а) Продуктовая политика (Product) - предполагает разработку товара (услуги), формирование ассортиментной политики, требований к качеству продукции, требований и характеристик комплексности продукции, требований к организации сервиса. При формировании продуктовой политики в рамках бизнес:

· Разработка товара (услуги);

· Принятие решения о запуске нового продукта на рынок с учетом его жизненного цикла;

· Формирование ассортиментной политики;

· Разработка требований к качеству продукции;

· Разработка характеристик комплексности продукции.

б) Ценовая политика (Price). Компания может использовать один из трех методов ценообразования:

· Формирование цены на основе себестоимости (минимальная цена);

· Формирование цены на основе анализа цен конкурентов (средняя цена);

· Формирование цены на основе более высокого качества и уникальных особенностей продукции - при отсутствии аналогов (максимальная цена).

Среди типовых стратегий ценообразования можно выделить следующие:

· Стратегия «снятия сливок» (обычно используется при ажиотажном спросе и предполагает установление более высокой цены);

· Стратегия дифференцированных цен (установление разных цен на однородные товары в зависимости от особенностей покупателя);

· Стратегия демпинговых цен (используется в целях выхода на новый рынок для получения конкурентных преимуществ);

· Стратегия неокругленных цен.

в) Сбытовая политика (Place):

Предполагает формирование и обоснование в маркетинговом плане основных каналов сбыта продукции, описание предпродажной подготовки, сервисного обслуживания, развитие сети дилеров и посредников.

Сбытовая политика компании должна быть направлена на расширение ее присутствия на рынке, на повышение гибкости сбыта продукции и на отработку каналов сбыта. При этом каналы сбыта могут быть трех разновидностей:

· прямые (производитель - потребитель);

· косвенные (производитель - опт - розница - потребитель);

· смешанные (по одним видам продукции - прямые каналы сбыта, по другим - косвенные каналы сбыта).

г) Коммуникационная политика (политика продвижения товара) (Promotion): Предполагает формирование системы ФОССТИС (системы формирования спроса и стимулирования быта), включающей: рекламное обеспечение; условия сервиса, формирование фирменного стиля, Public Relations. [6]

1.2.5 Оценка рисков и страхования

Введение любого бизнеса неизбежно связано с большим количеством рисков.

Как экономическая категория, риск предоставляет собой событие, которое может произойти или не произойти. В случае совершения такого события возможны три экономических результата:

· отрицательный (проигрыш, ущерб, убыток);

· нулевой;

· положительный (выигрыш, выгода, прибыль)

Риском можно управлять, то есть использовать различные меры, позволяющие в определённой степени прогнозировать наступление рискового события, и принимать меры к снижению степени риска.

Существуют следующие виды рисков, с которыми может столкнуться предприниматель в процессе ведения производственной деятельности:

- Чистые риски означают возможность получения отрицательного или нулевого результата.

- Спекулятивные риски выражаются в возможности получения как положительного, так и отрицательного результата. К ним относятся финансовые риски, являющиеся частью коммерческих рисков. К природно-естественным рискам относят риски, связанные с проявлением стихийных сил природы ( землетрясение, наводнение, бури и пр.)

- Транспортные риски - это риски, связанные с перевозками грузов транспортом.

- Политические риски связаны с политической ситуацией в стране и деятельностью государства.

Подробно необходимо остановиться на коммерческих рисках, суть которых заключается в опасности потерь в процессе финансово-хозяйственной деятельности предприятия. Они означают неопределённость результатов данной коммерческой сделки.

По структурному признаку коммерческие риски делятся на имущественные, производственные, торговые и финансовые.

Финансовые риски связаны с вероятностью потерь финансовых результатов и подразделяются на два вида: риски, связанные с покупательной способностью денег, и риски, связанные с вложением капитала (инвестиционные риски).

К рискам, связанным с покупательной способностью денег, относятся:

- Инфляционный риск - это риск того, что при росте инфляции, получаемые денежные доходы обесцениваются с точки зрения реальной покупательной способности быстрее, чем растут.

- Дефляционный риск - это риск того, что при росте дефляции происходит падение уровня цен, ухудшение экономических условий предпринимательства и снижение доходов.

- Валютные риски представляют собой опасность валютных потерь, связанных с изменением курса одной иностранной валюты по отношению к другой.

- Риски ликвидности - это риски, связанные с возможностью потерь при реализации ценных бумаг или других товаров из-за изменения оценки их качества и потребительской стоимости.

- Инвестиционные риски включает в себя следующие подвиды рисков: риск упущенной выгоды, риск снижения доходности, риск прямых финансовых потерь.

Криминальность среды, в которой вынуждены работать российские предприниматели - ещё одна специфическая особенность современного российского бизнеса.

В процессе прогнозирования рисков учитываются следующие основные моменты:

· Независимо от источника угрозы, её результаты, прежде всего, проявляются в финансовых потерях.

· Используя финансовые механизмы (прежде всего, страховой), можно ослабить негативные последствия действия угроз.

· Любые организационные мероприятия, осуществляемые с целью обезопасить свой бизнес являются инвестиционными и могут оцениваться в категориях «затраты - результат».

Существуют основные методы снижения рисков и их предотвращения:

а) Создание комплексной системы безопасности бизнеса;

б) Диверсификация - это распределение ресурсов по разным видам активов или по разным бизнесам;

в) Распределение рисков между участниками предпринимательской деятельности;

г) Создание резервов;

д) Страхование;

е) Хеджирование - это перенос риска, изменение конъектуры на третьих лиц. [1]

1.2.6 План персонала

Данный раздел бизнес-плана должен содержать информацию о будущем персонале предприятия (если бизнесмен не намерен работать в одиночку, что бывает крайне редко и малоэффективно). Поэтому крайне важен план персонала будущей фирмы.

Самое главное при наборе персонала - это квалификация специалистов. Необходимо заранее знать, какого профиля нужны специалисты, с каким образованием и опытом работы.

Необходимо также указать, какую заработную плату готов им платить предприниматель для успешного ведения дела.

Еще нужно указать, нужны специалисты на постоянную работу или лишь по совместительству. Предположительно указать, каким образом будет бизнесмен нанимать работников (обращаться в государственные центры занятости или обращаться в частные агенства по трудоустройству).

Если предприниматель собирается открывать предприятие на спонсорские средства или воспользоваться банковским кредитом, придется дать всю информацию о персонале, его квалификацию, полезность для фирмы и прежний опыт работы. Те, кто доверяет свои деньги, желают знать о предприятии все. Даже биографии его сотрудников.

Еще инвесторов и банкиров обычно интересует организационная схема предприятия. Кто чем конкретно будет заниматься, кто будет контролировать и координировать действия персонала. Иногда даже самые многообещающие проекты терпят крах из-за организационной неразберихи.

Поэтому необходим перечень служебных обязанностей каждого из работников фирмы. Целесообразно также оговорить вопрос материального стимулирования сотрудников, в том числе и руководящего (участие в распределении прибыли, премии и так далее). [9]

Размещено на http://www.allbest.ru/

Размещено на http://www.allbest.ru/

Рис. 2 Схема управления

Штатное расписание составляется на основе организационной структуры в табличной форме.

Таблица 1 - Организационная структура

	Должностной оклад	Количество сотрудников	Фонд оплаты труда
1. Директор
2. Главный бухгалтер
3. Бухгалтер
4. Инспектор отдела кадров

2. Финансовые аспекты бизнес-плана

Финансовый план

Финансовый план является самым важным разделом в бизнес-плане.

Основная цель финансового плана - рассмотрение вопросов финансового обеспечения деятельности компании и наиболее эффективного использования имеющихся денежных средств.

Он включает следующую информацию:

· Расчетные финансово-экономические показатели, заложенные в расчет эффективности инвестиционного проекта;

· Оценка текущего финансового состояния компании;

· План налоговых выплат и калькуляция бюджетного эффекта;

· Интегральные показатели коммерческой эффективности проекта;

· Итоговые таблицы.

Расчетные финансово-экономические показатели

К расчетным показателям относятся макроэкономические параметры, закладываемые в основу расчетов экономической эффективности проекта:

· Ставка рефинансирования (учетная ставка ЦБ);

· Курс валюты и динамика (прогноз) его изменения;

· Уровень инфляции и темпы изменения инфляции.

Оценка текущего финансового состояния компании

Оценка текущего финансового состояния компании осуществляется с помощью следующих групп финансовых показателей (коэффициентов)

· Коэффициенты ликвидности (платежеспособности);

· Коэффициенты кредитоспособности и финансовой устойчивости (оценка зависимости от наемного капитала);

· Коэффициенты деловой активности.

Анализ финансового состояния компании по этим группам показателей дает возможность оценить:

· финансовое положение компании;

· имущественное состояние компании;

· степень предпринимательского риска;

· потребность в дополнительных источниках финансирования.

При оценке финансового состояния компании используется следующая информация и следующие документы:

· Бухгалтерский баланс компании (форма №1) - указывается стоимость активов и пассивов на начало и конец года;

· Отчет о прибылях и убытках компании (форма №2) - фиксируется выручка, затраты и на производство и чистая прибыль;

· Отчет о движении денежных средств - фиксируется движение денежных средств в рамках производственной, инвестиционной и финансовой деятельности компании.

Таблица 2 - Разбивка баланса компании при оценке финансового состояния

Степень ликвидности	Статьи бухгалтерского баланса
Активы
А1	Денежные средства (наиболее ликвидные активы). К ним относятся все денежные средства (наличные и на счетах) и краткосрочные финансовые вложения.
А2	Быстро реализуемые активы. Они включают дебиторскую задолженность и прочие активы.
А3	Медленно реализуемые активы.
А4	Неликвидные активы (основные производственные средства, незавершенное производство и т.д.)
Пассивы
П1	Наиболее срочные пассивы. К ним относится кредиторская задолженность и прочие пассивы.
П2	Краткосрочные пассивы (краткосрочные кредиты)
П3	Долгосрочные пассивы (долгосрочные кредиты)
П4	Постоянные пассивы (собственный капитал, фонды потребления, расходы будущих периодов)

Баланс считается абсолютно ликвидным, если выполняются условия:

А1 >> П1

А2 >> П2

А3 >> П3

А4 << П4

Если выполняются первые три неравенства, т. е. текущие активы превышают внешние обязательства предприятия, то обязательно выполняется последнее неравенство, которое имеет глубокий экономический смысл: наличие у предприятия собственных оборотных средств; соблюдается минимальное условие финансовой устойчивости.

Невыполнение какого-либо из первых трех неравенств свидетельствует о том, что ликвидность баланса в большей или меньшей степени отличается от абсолютной.

Коэффициенты ликвидности (платежеспособности)

а) Коэффициент общей ликвидности (покрытия) - по нему судят об общем финансовом состоянии компании (о близости или отдаленности банкротства компании):

Кп = (А1 + А2 + А3) / (П1 + П2).

б) Коэффициент ликвидности - отношение оборотных активов (за исключением существующих запасов) к краткосрочной задолженности:

Кл = (А1 + А2 + А3 - Запасы) / (П1 + П2).

в) Коэффициент абсолютной ликвидности - отношение активов первой группы ликвидности (денежных средств) к краткосрочной заложенности:

Кал = А1 / (П1 + П2).

Таблица 3 - Нормативные (контрольные) показатели коэффициентов ликвидности

Коэффициенты	Степень ликвидности
	Высокая	Нормальная	Низкая	Неликвидная
КАЛ	>0,8	0,8 - 0,5	0,5 - 0,2	<0,2
КЛ	>1,6	1,6 - 1,2	1,2 - 0,8	<0,8
КП	>6,4	6,4 - 4,2	4,2 - 2,0	<2,0

Коэффициенты кредитоспособности

а) Коэффициент автономии - по нему судят о степени зависимости компании от заемных средств:

КА = Собственный капитал / Валюта баланса

б) Коэффициент маневренности:

КМ = Собственный оборотный капитал / Собственный Собственные оборотные средства (СОК) включает в себя текущие (оборотные) активы за минусом текущих пассивов (краткосрочной задолженности).

в) Коэффициент обеспеченности текущими активами:

КОТА = Собственный оборотный капитал / Оборотные активы

Таблица 4 - Нормативные (контрольные) показатели коэффициентов кредитоспособности:

Коэффициенты	Степень Кредитоспособности
	Высокая	Нормальная	Низкая	Неликвидная
КА	>0,5	0,5 - 0,35	0,35 - 0,2	<0,2
КМ	>0,5	0,5 - 0,35	0,35 - 0,2	<0,2
КОТА	>0,3	0,3 - 0,2	0,2 - 0,1	<0,1

Коэффициенты финансовой устойчивости

а) Коэффициент обеспеченности запасов собственным оборотным капиталом:

КОЗ = Собственный оборотный капитал / Запасы

б) Коэффициент соотношения заемных и собственных средств:

КС/З = Заемный капитал / Собственный капитал

в) Коэффициент структуры заемного капитала:

Размещено на http://www.allbest.ru/

Размещено на http://www.allbest.ru/

Рис.3 Анализ деловой активности

Показатели производственной активности

а) Показатели оборачиваемости активов:

а.1) Оборачиваемость всех активов (в среднем за год):

КОА = Выручка от реализации продукции / Итог актива баланса (ОА)

ОА - среднегодовая стоимость оборотных активов (рассчитывается как стоимость оборотных активов в начале года + стоимость оборотных активов в конце года, и разделенная на 2).

а.2) Продолжительность оборота оборотных активов:

ТООА = ООА / 360 = (ОА / Выручка) * 360

ООА - число оборотов оборотных активов.

а.3) Оборачиваемость запасов:

ОЗАП. = Произв. затраты / Запасы

ТОзап. = (Запасы / Произв. затраты)*360

ТОзап. может расти (положительная тенденция) только в случае роста производства, в остальных случаях рост показателя характеризует ухудшение использования запасов.

а.4) Показатели оборачиваемости кредиторской и дебиторской задолженности на предприятии:

ОКЗ. = Произв. затраты / КЗ

ТКЗ = (КЗ / Затраты (Себестоимость)) * 360

ОДЗ = Выручка / ДЗ

ТДЗ = (ДЗ / Выручка) * 360

· Ситуация считается благоприятно, когда кредиторская задолженность незначительно превышает дебиторскую, поскольку кредиторская задолженность является бесплатным дополнительным источником оборотных средств.

· При значительном превышении кредиторской задолженности возникает угроза банкротства.

· Дебиторская задолженность никогда не может быть =0 (только на монопольном рынке).

· Увеличенная дебиторская задолженность увеличивает оборот активов и улучшает коэффициенты ликвидности.

б) Показатели рентабельности:

б.1) Показатель рентабельности продаж:

РПр. = (Чистая прибыль / Выручка) * 100%

б.2) Показатель рентабельности активов:

РАкт. = (Прибыль / Чистая прибыль) * 100%

б.3) Показатель рентабельности собственного капитала:

РСк. = (Прибыль / СК) * 100%

б.4) Показатель рентабельности продукции:

РПрод. = (Прибыль / Затраты) * 100%

б.5) Показатель рентабельности производства:

РПроизв. = (Прибыль / Основные фонды) * 100%

В расчеты закладывается среднегодовая стоимость основных фондов.

Показатели рыночной активности

Показатель дивидендного выхода:

Див. выход = Дивиденды / Номинальная стоимость акций

Коэффициент курсовой стоимости:

ККс = Курсовая стоимость акций / Номинальная стоимость акций

Интегральные показатели коммерческой эффективности проекта

Таблица 4 - Интегральные показатели коммерческой эффективности инвестиционного проекта

Показатель	Обознач.	Суть	Формула расчета
Чистый дисконтированный доход	NPV (ЧДД)	Определяет разницу между суммой дисконтированных денежных поступлений по проекту и суммой дисконтированных затрат по проекту.	где: CFt - поступления денежных средств; I0 - первоначальное вложение средств; k - желаемая норма прибыльности (ставка дисконта)
Внутренняя норма рентабельности (доходности)	IRR (ВНД)	IRR - это тот коэффициент дисконтирования при котором NPV = 0, т.е., при которой проект не обеспечивает роста (проверочный дисконт).	где: CFt - поступления денежных средств; I0 - первоначальное вложение средств; k - желаемая норма прибыльности (ставка дисконта)
Индекс прибыльности	PI (ИП)	Показатель, показывающий, в какой мере возрастает доход в расчете на 1 рубль инвестиций.	где: CFt - поступления денежных средств; I0 - первоначальное вложение средств; k - желаемая норма прибыльности (ставка дисконта)
Период окупаемости	PB (ПО)	Показатель, определяющий срок, который понадобится для возмещения суммы первоначальных инвестиций.	где: CFt - поступления денежных средств; I0 - первоначальное вложение средств.

Итоговые таблицы финансового плана

К итоговым таблицам финансового плана относятся:

· Отчет о прибылях и убытках;

· План денежных поступлений и выплат;

· Баланс компании (проекта). [7]

Заключение

На основе данного курсового проекта можно сделать следующие выводы:

а) Каждая компания на любом этапе своего жизненного цикла должна ясно представлять потребность на будущее в финансовых, материальных, трудовых и интеллектуальных ресурсах, источники их получения, а также уметь четко рассчитывать эффективность их использования. Делать это без «специальных инструментов» в современном быстро развивающемся деловом мире просто невозможно. И одним из таких инструментов является бизнес-планирование, которое представляет собой процесс написания бизнес-плана, в котором могут принимать участие две заинтересованные стороны: инвестор, который хочет оценить эффективность вложения средств, и исполнители, в лице консультантов или персонала предприятия.

б) В связи с целями и задачами бизнеса, множеством требований и стандартов инвесторов и отсутствием единого общепринятого стандартов существуют различные структуры бизнес планов с той или иной степенью конкретизации, детализации его разделов. Наиболее общая и распространенная структура бизнес-плана выглядит следующим образом: резюме; характеристика предприятия; характеристика товаров (услуг); маркетинговый план; план производства; финансовый план; организационный план; оценка риска.

Библиографический список

1) Ахапкин, С.Д., Компас молодого предпринимателя.-М.Экономика,2002.-245с.

2) Горемыкин В.А Методы составления бизнес-плана.-М.:-2007.- №10.-175с.

3) Грибалёв Н.П, Игнатьев И.П. Бизнес план. Практическое руководство по составлению.-М.:-2005.-146с.

4) Как разработать бизнес-план. М.: Инфра-М, 1993.

5) Колпакиди Н.Н., Колпакиди, Д.В. Практические рекомендации по разработки бизнес-планов предпринимательских проектов.-Ирк.:-2009.-75с.

6) Маниловский Р.Г. Бизнес-план.-М.:финансы и статистика,1996.-76с.

7) Новицкая Е.М. Диагностика финансового состояния предприятия, 2011.-8с.

8) Понятие бизнес плана [Электронный ресурс]. - Режим доступа:

www. bestofinvest.ru. Загл. с экрана.

9) План персонала [Электронный ресурс]. - Режим доступа: www.malb.ru/biznesplan11.html/. Загл. с экрана.

Размещено на Allbest.ru

...