Учет, анализ и аудит собственного капитала организации

Дебет счета 50 «Касса»,51 «Расчетный счет» - кредит счета 75 «Расчеты с учредителями», субсчет «Расчеты по выделенному имуществу» - на сумму внесенных денежных средств.

Увеличение уставного фонда государственного или муниципального предприятия допускается только после его формирования в полном объеме и осуществляется за счет дополнительно передаваемого имущества собственником организации, а также доходов, полученных в результате деятельности такого предприятия. Решение об увеличение уставного фонда может быть принято собственником только на основании данных утвержденных бухгалтерской отчетности предприятия за истекший финансовый год. Размер уставного фонда с учетом размера его резервного фонда не может превышать стоимость чистых активов такого предприятия.

Уменьшение уставного фонда является обязательным, если по окончании финансового года стоимость чистых активов предприятия окажется меньше размера его уставного фонда. В течение 30 дней с даты принятия решения об уменьшение своего уставного фонда предприятия обязано в письменной форме уведомить всех известных ему кредиторов об уменьшении уставного фонда и его новом размере..

Уменьшение уставного фонда- дебет счета 80 «Уставный капитал», субсчет « Уставный форд» - кредит счета 75 «Расчеты с учредителями», субсчет «Расчеты по выделенному имуществу».

Учет уставного капитала в обществах с ограниченной ответственностью.

Уставный капитал в обществах с ограниченной ответственностью (ООО) определяется номинальной стоимостью долей его участников. Размер уставного капитала ООО должен быть не менее 100 МРОТ на дате представления документов для государственной регистрации ООО. На момент государственной регистрации уставный капитал должен быть оплачен учредителями не менее чем на половину (денежными средствами). Для регистрирующих органов свидетельствами об оплате служит справка об открытии временного расчетного счета и копия платежного поручения.

Сумма вкладов участников, предусмотренных учредительными документами, отражается записью; дебет счета 75 «Расчеты с учредителями» - кредит счета 80 «Уставный капитал»

Фактическое поступление вкладов после их регистрации и принятия к учету будет отражен записью; дебет счета 08 «Вложения в внеоборотные активы»,10 «Материалы»,41 «Товары»,43 «Готовая продукция»,50 «Касса»,51 «Расчетный счет», 58 «Финансовые вложения» - кредит счета 75 «Расчеты с учредителями» на внесенные денежные средства и другое имущество.

Оценка не денежных вкладов в уставный капитал ООО утверждается общим советом его участников при единогласном согласии всех участников. Если размер не денежного вклада, вносимого участником в уставный капитал ООО, превышает 200 МРОТ, то такой вклад должен подвергаться оценке независимого оценщика.

Увеличение уставного капитала ООО возможно за счет его имущества, дополнительных вкладов.

Изменение уставного капитала приобретает юридическую силу для участников ООО после государственной регистрации изменений в учредительных документах.

Увеличение уставного капитала возможно и в связи с принятием в ООО третьего лица. Номинальная стоимость доли, приобретаемой каждым третьим лицом, принимаемых обществом должна быть равна или меньше стоимости вклада.

Уставный капитал может быть уменьшен путем снижения номинальной стоимости долей всех участников общества и (или) погашения долей, принадлежащих обществу.

Обязательным является уменьшением уставного капитала при неполной его оплате в течение года с момента регистрации и в случаи если стоимость чистых активов по окончании второго и каждого последующего финансового года окажется меньше зарегистрированного уставного капитала доведение величины уставного капитала до величины чистых активов отражается бухгалтерской записью; дебет счета 80 «Уставный капитал» - кредит счета 84 «Нераспределенная прибыль или убыток.

В определенных законом случаях ООО может приобретать доли в своем уставном капитале. Учет приобретенных долей осуществляется на специальном субсчете 81»Собственные акции»

Сменам учредителей в ООО возможна в двух случаях: когда один из участников решает продать свою долю или часть ее, либо учредитель покидает общество. Общество обязано выплатить выходящему участнику стоимость его доли.

2.2 Учет добавочного капитала

Добавочный капитал организации представляет собой часть собственного капитала организации, которая выделена в качестве самостоятельного объекта бухгалтерского учета.

Добавочный капитал в отличии от уставного капитал не подразделяется на доли, внесенные конкретными участниками. Он показывает общую собственность всех участников.

Добавочный капитал складывается из следующих составляющих;

- эмиссионного дохода, возникающего при реализации акции по цене, которая превышает их номинальную стоимость, и дополнительной эмиссии акций;

- прироста стоимости имущества по переоценке;

- курсовые разницы, образовавшиеся при внесении учредителями вкладов в уставный капитал организации.

Добавочный капитал учитывается на пассивном счете 83 «Добавочный капитал». К этому счету могут быть открыты следующие субсчета:

83-1 «Прирост стоимости имущества по переоценке»

83-2 «Эмиссионный доход»

83-3 «курсовые разницы»

При переоценки имущества его стоимость может увеличиваться или уменьшаться. Увеличение стоимости имущества при переоценке внеоборотных активов отражаются по дебету счетов 01 «Основные средства» и кредиту счета 83 «Добавочный капитал». Уменьшение стоимости внеоборотных активов при переоценки, осуществляемой за счет добавочного капитала, отражается по дебету счета 83 «Добавочный капитал». и кредиту счетов по учету имущества (01 «Основные средства»).

Акционерные общества при продаже акций на фондовом рынке обычно реализую их по рыночной цене, превышающей ее номинальную стоимость, называется эмиссионный доход.

Сумма разницы между продажной стоимостью и номинальной стоимостью акций при продаже по цене превышающей их номинальную стоимость, отражается по кредиту счета 83 «Добавочный капитал» в корреспонденции со счетом 75 «Расчеты с учредителями» (субсчет 75-1 «Расчеты по вкладам в уставный (складочный капитал)»).

Так как эмиссионный доход связан с продажей акций, то он может формироваться только у акционерных обществ.

Положительная курсовая разница, связанная с формированием уставного капитала организации, отражается в учете по дебету счета 75 «Расчеты с учредителями» и кредиту счета 83 «Добавочный капитал»

Суммы, отнесенные в кредит счета 83 «Добавочный капитал», как правило не списываются. капитал учет резервный рентабельность

Уменьшение добавочного капитала допускается лишь в случаи:

-погашение сумм снижения стоимости внеоборотных активов, выявившихся по результатам их переоценки;

- направление средств добавочного капитала на увеличение уставного капитала организации;

- распределение средств добавочного капитала между учредителями организации;

- возникновение отрицательной курсовой разницы, связанной с формированием уставного капитала;

Погашение сумм снижения стоимости основных средств отражается по дебету счета 83 «Добавочный капитал» в корреспонденции с кредитом счета 01»Основные средства» Направление средств добавочного капитала не увеличение уставного капитала организации отражается по дебету счета 83«Добавочный капитал» в корреспонденции со счетом 75 «Расчеты с учредителями», либо счетом 80»Уставный капитал»

Распределение средств добавочного капитала между учредителями организации отражается по дебету счета 83 «Добавочный капитал» в корреспонденции со счетом 75 «Расчеты с учредителями».

Отрицательная курсовая разница, связанная с формированием уставного капитала организации отражается в учете по кредиту счета 75 «Расчеты с учредителями» и дебету счета 83 «Добавочный капитал».

Аналитический учет по счету 83 «Добавочный капитал» должен быть организован таким образом, чтобы обеспечить формирование информации по источникам образования и направлениям средств добавочного капитала.

2.3 Учет резервного капитала

Резервный капитал создается для покрытия убытков организации, а также погашения облигаций организации и выкупа собственных акций в случаи отсутствия иных средств. Резервный капитал не может быть использован для иных целей.

Создание резервного капитала организации осуществляется в соответствии с законодательством РФ и учредительными документами организации. Образование резервного капитала осуществляется за счет чистой прибыли организации.

Такие организации, как общество с ограниченной ответственностью и унитарные предприятия, могут создавать или не создавать резервный капитал.

Эти организации могут создавать резервный капитал (фонд) в порядке и в размерах, которые предусмотрены их уставами.

Создание резервного капитала в обязательном порядке предусмотрено только для акционерных обществ.

Установлено, что акционерные общества создают резервный капитал в размере, предусмотренном уставом общества, но не менее 5 % от его уставного капитала.

При этом верхняя граница резервного капитала акционерного общества может быть больше 5% от его уставного капитала, так как нормативными документами ограничение верхней границы не предусмотрено.

Резервный капитал акционерного общества формируется путем обязательных ежегодных отчислений до достижения им размера, установленного уставом общества.

Размер ежегодных отчислений предусматривается уставом организации, но не может превышать 5% от ежегодной чистой прибыли до достижения размера, установленного уставом общества.

Учет резервного капитала ведется на пассивном счете 82 «Резервный капитал».

Отчисления в резервный капитал из чистой прибыли организации отражаются по кредиту счета 82 «Резервный капитал» в корреспонденции со счетом 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)».

Использование средств резервного капитала, направляемых на покрытие убытка организации за счет отчетный год, отражаются по дебету счета 82 «Резервный капитал» в корреспонденции со счетом 84 «Нераспределенная прибыль».

Использование средств резервного капитала, направляемых на погашение облигаций акционерного общества, отражаются по дебету счета 82 «Резервный капитал» в корреспонденции со счетом 66 «Расчеты по краткосрочным кредитам и займам» или со счетом 67 «Расчеты по долгосрочным кредитам и займам».

Счет 66 «Расчеты по краткосрочным кредитам и займам» применяется при погашении облигаций акционерного общества, выпущенных для привлечения краткосрочных займов, а счет 67 «Расчет по долгосрочным кредитам и займам» - при погашении облигаций, выпущенных для привлечения долгосрочных займов.

Погашении облигации может осуществляться не только денежными средствами, но и иным имуществом, в соответствии с решением об их выпуске.

Организации, создающие резервный капитал по своему усмотрении, могут его использовать на различные цели, в том числе;

- выплату доходов по облигациям и дивидендам по акциям в случаи отсутствия прибыли (кредитуя счета 70 «Расчеты с персоналом по оплате труда» и 75 «Расчеты с учредителями»)

- увеличения уставного капитала (кредитуя счет 80 «Уставный капитал»)

- покрытие различных непредвиденных расходов (кредитуя счета расходов).

В бухгалтерском учете основные операции, отражающие создание и использование резервного капитала, отражаются следующим образом;

Таблица 2.2 - Корреспонденция счетов.

№ п/п	Содержание хозяйственных операций	Корреспондирующие счета
		дебет	кредит
1	Произведены отчисления в резервный капитал организации за счет чистой прибыли	84	82
2	Средства резервного капитала направлены на погашение облигаций акционерного общества, выпущенных для привлечения краткосрочных займов	82	66
3	Средства резервного капитала направлены на погашение облигаций акционерного общества, выпущенных для привлечения долгосрочных займов	82	67
4	Отражено погашение убытка организации за счет средств резервного капитала	82	84

В бухгалтерском балансе по группе статей «Резервный капитал» (строка 430) отражается сумма остатков резервного капитала на конец отчетного года, как в целом, так и с подразделениями на следующие виды;

- резервы, образованные в соответствии с законодательством

- резервы, образованные в соответствии с учредительными документами организации.

При журнально-ордерной форме учета синтетического и аналитического учета резервного капитала осуществляют в журнале-ордере №12. В данном отчетном регистре на основании данных из других учетных регистров и документов первичного учета отражают операции по образованию, пополнению и использованию резервного капитала. На оборотной стороне журнала ордера приведены аналитические данные по направлению использования капитала и его остатках на начало и коней месяца. Эти данные используют при составлении отчета о движении капитала.

2.4 Учет нераспределенной прибыли

Составляющей собственного капитала организации является прибыль, полученная по итогам финансово-хозяйственной деятельности. По окончании финансового года организация, получившая прибыль от финансово-хозяйственной деятельности, обязана уплатить налог на прибыль. Прибыль, полученная организацией, после уплаты налога учитывается в составе нераспределенной прибыли.

Результатами деятельности организации могут быть;

- получение прибыли

- получение убытка

- отсутствие прибыли или убытка.

Если по результатам года получен положительный результат, то организация будет иметь дело с нераспределенной прибылью. При отрицательном результате организация имеет дело с непокрытым убытком.

Обобщение информации о наличии и движение сумм нераспределенной прибыли или непокрытого убытка организации осуществляется на активно-пассивном счете 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)». На этом счете накапливается сумма невыплаченных дивидендов (доходов учредителей) либо нераспределенной прибыли, которая остается в обороте организации.

Сумма чистой прибыли или чистого убытка формируется в течении отчетного периода на счете 99 «Прибыли и убытки» в порядке, установленном правилами бухгалтерского и налогового учета.

В рамках реформации баланса по окончании отчетного года заключительным оборотами декабря сумма чистой прибыли списывается со счета 99 «Прибыли и убытки» в кредит счета 84 «Нераспределенная прибыль».

Для целей учета и распределения сумм нераспределенной прибыли отчетного года к счету 84 «Нераспределенная прибыль» рекомендуется открывать отдельный субсчет, например, субсчет 84-1 «Нераспределенная прибыль (убыток)» отчетного периода.

На начало нового отчетного года сумма нераспределенной прибыли закончившегося отчетного года в балансе отдельно не показывается.. эта сумма присоединяется к сумме нераспределенной прибыли прошлых лет или непокрытого убытка прошлых лет, учитываемых на отдельном субсчете, например, на субсчете 84-2 «Нераспределенная прибыль (убыток) прошлых лет».

Распределение суммы чистой прибыли осуществляется на основании решений компетентного органа организации: общего собрания акционеров в акционерном обществе, собрания участников в обществе с ограниченной ответственностью.

Чистая прибыль организации может быть направлена на;

-на выплату дивидендов (доходов) учредителям (участникам)организации;

- на формирование резервного капитала организации

- на покрытие убытка прошлых лет.

Направление части нераспределенной прибыли отчетного года на выплату доходов учредителям (участникам) организации по итогам утверждения годовой отчетности отражается по дебету счета 84 «Нераспределенная прибыль» в корреспонденции со счетами;

- счета 75 «Расчеты с учредителями» (субсчет 75-2 «Расчеты по выплате доходов»)- при выплате дивидендов учредителям, не являющимися работниками организации

- счет 70 «Расчеты с персоналом по оплате труда» -при выплате дивидендов учредителям, являющимися работниками организации.

Аналогичные записи делаются при выплате промежуточных доходов.

Отчисления в резервный капитал из чистой прибыли организации отражаются по кредиту счета 82 «Резервный капитал» в корреспонденции со счетом 84 «Нераспределенная прибыль»

Покрытие убытков прошлых лет за счет чистой прибыли отчетного года отражается по дебету и кредиту соответствующих субсчетов 1,2 счета 84.

Сумма чистого убытка отчетного года списывается заключительными оборотами декабря со счета 99 «Прибыль и убытки» в дебет счета 84 «Нераспределенная прибыль».

Списание с бухгалтерского баланса убытка отчетного периода отражается по кредиту счета 84 «Нераспределенная прибыль» в корреспонденции с дебитом:

- счета 80 «Уставный капитал»- при доведении величины уставного капитала до величины чистых активов организации;

- счет82 «Резервный капитал» - при направлении на погашение убытка средств резервного капитала;

- счета 75 «Расчеты с учредителями» -при погашении убытка простого товарищества за счет целевых взносов его участников.

В бухгалтерском учете основные операции отражаются следующим образом;

Таблица 2.3 - Корреспонденция счетов

№ п/п	Содержание хозяйственных операций	Корреспондирующие счета
		дебет	кредит
1	Начислены доходы (дивиденды) от участия в капитале организации (учредителям, состоящие в штате организации)	84	70
2	Начислены доходы (дивиденды) учредителям за счет чистой прибыли учредителям, не состоящие в штате организации	84	75-2
3	Часть чистой прибыли направлена на увеличение уставного капитала	84	80
4	Произведены отчисления в резервный капитал из чистой прибыли	84	82
5	Убыток прошлых лет покрыт за счет прибыли отчетного года	54-1	84-2
6	Заключительными оборотами декабря определена сумма чистого убытка отчетного года	84	99
7	Отражено уменьшение уставного капитала с целью приведения его в соответствие с размером чистых активов организации	80	84
8	Отражено погашение убытка за счет средств резервного капитала	82	84
9	Заключительными оборотами декабря определена сумма чистой прибыли отчетного года	99	84

Аналитический учет по счет 84«Нераспределенная прибыль» должен быть организован таким образом, чтобы обеспечить формирование информации направлениям использования средств. В аналитическом учете средства нераспределенной прибыли, использованные в качестве финансового обеспечения производственного развития организации и иных аналогичных мероприятий по приобретению (созданию) нового имущества и еще не использованные могут разделяться.

В бухгалтерском балансе нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) отражается по строке 470 раздела «Капитал и резервы».

2.5 Аудит собственного капитала

Организация аудиторской проверки в ЗАО «Атекс».

ЗАО «Атекс» является субъектом малого предпринимательства и не подлежит обязательному аудиту. Но в 2007 году руководство ЗАО «Атекс» решило провести инициативный аудит финансовой отчётности организации. Прежде чем заключить договор об аудиторской проверке аудитор провёл предварительное планирование и знакомство с организацией. После этого аудитор определил объём предстоящих работ, примерно оценил их стоимость и составил письмо-обязательство.

Отправленное письмо обязательство документально подтверждает согласие на проведение аудита. Письмо - обязательство было отправлено директору ЗАО «Атекс» Новгородцеву Д.В.

Взаимоотношения между ЗАО «Атекс» и аудитором Серова А.А. регулируются договором на оказание аудиторских услуг.

Аудитор Серова А.А. определила основные мероприятия, проводимые в ходе аудита:

· Планирование аудита;

· Составление программы аудита ЗАО «Атекс»;

· Расчёт аудиторского риска и уровня существенности;

· Получение аудиторских доказательств;

· Документирование аудита;

· Составление рабочих документов;

· Обобщение выводов, формирование и выражение мнения о бухгалтерской отчётности ЗАО «Атекс»

В ЗАО «Атекс» в соответствии с учредительными документами существует ревизор, которому на время аудита передана часть функций по поддержанию системы внутреннего контроля.

Также в ЗАО «Атекс» была проведена:

· арифметическая проверка правильности бухгалтерских записей,

· проведение сверок расчётов,

· проверка правильности осуществления документооборота и наличия разрешительных записей руководства;

· проведение периодических плановых и внезапных инвентаризаций кассовой наличности, бланков строгой отчётности, ценных бумаг, товарно-материальных ценностей на предмет выяснения соответствия данных бухгалтерского учёта фактическому наличию;

· использование для целей контроля информации из источников, расположенных вне данного экономического субъекта;

· осуществление мер, направленных на физическое ограничение доступа несанкционированных лиц к активам ЗАО «Атекс»;

· Исследование динамики хозяйственных показателей, сравнение плановых и сметных хозяйственных показателей с фактически имевшими место и выяснение причин выявленных расхождений.

Составление плана и программы аудита.

В соответствии со стандартами аудиторской деятельности был разработан план и программа аудита финансового состояния ЗАО «Атекс». На предварительном планировании были изучены основные источники информации об ЗАО «Атекс»:

· Устав ЗАО «Атекс»;

· Документы о регистрации организации;

· Протоколы заседаний директоров, учредителей, собраний акционеров;

· Документы, регламентирующие учётную политику ЗАО «Атекс»;

· Бухгалтерская отчётность ЗАО «Атекс»;

· Документы планирования деятельности ЗАО «Атекс»;

· Контракты, договоры;

· Отчёты аудиторов, консультантов;

· Внутрифирменные инструкции;

· Материалы налоговых проверок;

· Сведения, полученные из бесед с руководством ЗАО «Атекс».

Разработка общего плана и программы аудита финансового состояния ЗАО «Атекс» осуществляется на основе предварительного планирования.

Общий план аудита ЗАО «Атекс»

Проверяемая организация: ЗАО «Атекс»

Период аудита: 01.12.2007 - 31.12.2007

Количество человеко-часов: 320

Руководитель аудиторской группы: Серова А.А.

Состав аудиторской группы: Серова А.А., Прохорова Н.В.

Планируемый аудиторский риск: 4 %

Планируемый уровень существенности: 29 %

Таблица 2.4 - План аудита ЗАО «Атекс»

№ п/п	Планируемые виды работ	Период проведения	Исполнитель	Примечание
1	Проверка достоверности учета и отчетности уставного капитал	01.12 - 02.12	Серова А.А.
2	Проверка достоверности учета и отчет данных РК и резервов	02.12 - 14.12	Прохорова Н.В.
3	Проверка учета ДК	03.12 - 16.12	Серова А.А.

Таблица 2.5 - Программа аудита ЗАО «Атекс»

№ п/п	Перечень аудиторских процедур	Период проведения	Исполнитель	Рабочая документация	Примечание
1	Проверка достоверности учета и отчет данных УК: 1.Соответ размера УК данным учредит докумен и законод. РФ 2 Полнота и правильность формирования УК 3.Изменялась ли величина УК	01.12 - 02.12	Серова А.А.	1.Устав, законодательные акты РФ (ФЗ №208 Об АО»	1.Нарушений не выявлено
2	Проверка достоверности учетн и отчет данных РК и резервов: 1.Соответствие размера РК данным учредительных документов 2.Правильность формирования РК 3.Правильность использования РК 4.Правильность отражения в учете	02.12 - 14.12	Прохорова Н.В.	Устав, законодательные акты РФ, Законодательство РФ, статьи «Резервы предстоящих расходов»	Нарушений не выявлено
	Проверка учета ДК 1. Правильность образования ДК 2.Обоснованное использование средств	03.12 - 16.12	Серова А.А.	Устав, законодательные акты РФ, Законодательство РФ	Нарушений не выявлено

Общая программа аудита ЗАО «Атекс»

Проверяемая организация: ЗАО «Атекс»

Период аудита: 01.12.2007 - 31.12.2007

Количество человеко-часов: 320

Руководитель аудиторской группы: Серова А.А.

Состав аудиторской группы: Серова А.А. , Прохорова А.В.

Планируемый аудиторский риск: 4 %

Планируемый уровень существенности: 29 %

Далее в ходе аудита ЗАО «Атекс» были проведены следующие процедуры:

· Проверка документов;

· Наблюдение;

· Запрос;

· Подтверждение;

· Пересчёт показателей;

· Аналитические процедуры;

· Инвентаризация;

· Прослеживание;

· Устный опрос персонала;

· Составление альтернативного баланса;

3. Анализ собственного капитала ЗАО «Атекс»

3.1 Анализ динамики и структуры источников капитала

От степени оптимальности соотношения собственного и заемного капитала во многом зависит финансовое положение ЗАО «Атекс» и его устойчивость.

Таблица. 3.1 - Анализ динамики и структуры источников капитала на ЗАО «Атекс».

Источник капитала	Наличие средств, тыс.руб.	Структура средств, %
	2006г	2007г	+/-	2006г	2007г	+/-
Собственный капитал	2723	2708	-15	32,5	20,6	-11,9
Заемный капитал	5659	10440	+4781	67,5	79,4	+11,9
Всего	8382	13148	4766	100	100	-

Из таблицы видно, что на данном предприятии основной удельный вес в источниках формирования активов занимает заемный капитал. За отчетный период его доля увеличилась на 11,9 %, а собственного капитала соответственно уменьшилась на 11,9 %.

В процессе последующего анализа необходимо более детально изучить динамику и структуру собственного капитала, выяснить причины изменения отдельных их слагаемых и дать оценку этих изменений за отчетный период.

Таблица 3.2 - Динамика структуры собственного капитала на ЗАО «Атекс»

Элементы собственного капитала	Наличие средств, тыс.руб.	Структура средств, %
	2006г	2007г	+/-	2006г	2007г	+/-
Уставный капитал	525	525	-	19,3	19,4	0,1
Резервный капитал	93	93	-	3,4	3,4	0,
Добавочный капитал	926	926	-	34	34,2	0,2
Нераспределенная прибыль	1179	1164	-15	43,3	43	-0,3
Всего	2723	2708	15	100	100	-

Данные таблицы показывают изменения в размере и структуре собственного капитала; значительно увеличилась сумма и доля уставного и добавочного капитала при одновременном уменьшении нераспределенной прибыли. Общая сумма собственного капитала за отчетный год уменьшилась на 15 тыс., руб

Факторы изменения собственного капитала нетрудно установить по данным формы №3 «Отчета об изменениях капитала» и данным аналитического учета, отражающим движение уставного, резервного и добавочного капитала, нераспределенной прибыли.

Таблица.3.3 - Движение фондов и других средств на ЗАО «Атекс».

Показатели	УК	ДК	РК	НП	итого
Остаток на начало года	525	926	93	1179	2723
Поступления	-	-	-	-	-
Использование	-	-	-	15	15
Остаток на конец года	525	926	93	1164	2708
Абсолютное изменение	0	0	0	-15	-15
Тр	100	100	100	98,73	99,45
Коэф поступл	-	-	-	-	-
Коэф выбытия	-	-	-	0,013	0,013

Т роста=(остаток на н.г*100)/остаток на к.г

Т роста=(1164*100)/1179=98,73

Данные расчеты показывают, что коэффициент выбытия превышает коэффициент поступления, это значит, что в ЗАО «Атекс» идет процесс снижения собственного капитала, что отрицательно скажется на будущем производственном процессе. Также следует проанализировать величину чистых активов.

ЧАо=(стр300)-(стр590+стр610+стр620+стр630+стр650+стр660);

ЧА0= 8382-(50+132+5211+247)=8382-5640=2742;

ЧА1= (стр300)-(стр590+стр610+стр620+стр630+стр650+стр660);

ЧА1= 13148-(50+52+5597+4722)=13148-10421=2727;

ДЧА=2742-2727=-15

Проведем факторный анализ изменения чистых активов.

ЧА0=стр3000 - (стр5900+стр6100+стр6200 +стр6600);

ЧА0=8382 - (50+132+5211+247)=8382-5640=2742= х1;

ЧАусл= стр3001- (стр5900+стр6100+стр6200+ стр6600);

ЧАусл= 13148-(50+132+5211+247)=13148-5640=7508 =х2;

ЧАусл= стр3001 - (стр5901+стр6100+стр6200+ стр6600);

ЧАусл= 13148-(50+132+5211+247)=13148-5640=7508)=х3;

ЧАусл= стр3001- (стр5901+стр6101+стр6200+ стр6600);

ЧАусл= 13148- (50+52+5211+247)=13148-5560=7588= х4;

ЧАусл= стр3001- (стр5901+стр6101+стр6201+стр6600;

ЧАусл= 13148-(50+52+5597+247)=13148-5946-7202=х5;

ЧАусл= стр3001- (стр5901+стр6101+стр6201+стр6601);

ЧАусл= 13148- (50+52+5597+4722)=13148-10421=2727=х6;

Х2-Х1=7508-2742=4766;

Х3-Х2=7508-7508=0;

Х4-Х3=7588-7508=80;

Х5-Х4=7202-7588=-386;

Х6-Х5=2727-7202=-4475;

ДЧА=4766+0+80-386-4475=-15.

Из приведенных расчетов видно, что величина чистых активов меньше величины собственного капитала, данное обстоятельство свидетельствует о том, что ЗАО «Атекс» обязано объявить и зарегистрировать уменьшение уставного капитала.

Таблица.3.4 - Расчет коэффициентов общей финансовой независимости организации, тыс. руб.

№	Показатели	Методика расчета	2006г.	2007г.	Изменения (+/-)
1	2	3	4	5	6
1	Капитал и резервы	490	2723	2708	-15
2	Доходы будущих периодов	640	19	19	-
3	Уточненная величина собственного капитала	стр.1+стр.2	2742	2727	-15
4	Валюта баланса	700	8382	13148	4766
5	Коэффициент общей финансовой независимости	стр.1/стр.4	0,32	0,21	-0,11
6	Уточненный коэффициент общей финансовой независимости	стр3/стр.4	0,33	0,21	-0,12

Проведем факторный анализ коэффициента общей финансовой независимости.

К0 = стр10 / стр40 =2723/8382=0,32=х1;

Кусл =стр11 /стр40 =2708/8382=0,32=х2;

К1 =стр11 / стр41 =2708/13148=0,21=х3;

х2 -х1 =0,32-0,32=0;

х3 -х2 =0,21-0,32=-0,11

Расчеты показывают, что коэффициент общей финансовой независимости снизился на 0,11 вследствие снижения капитала на 15 тыс.руб. (2723-2708)

Рассчитаем собственный капитал в обороте (СКО).

СКО=СК-ВА

СКО н.г.=2723-1519=1204;

СКО к.г.=2708-1442=1266;

ДСКО= 1266-1204=62;

СКО в уточненном виде виде можно рассчитать по следующей формуле:

СКОут.=(СК+ДБП)-(ВА-К)=СК+ДБП-ВА+К

СКОут н.г.=2723+19-1519=1223;

СКОут к.г.=2708+19-1442=1285;

ДСКО ут= 1285-1223=62.

Вывод: СКО на конец года увеличился на 62 тыс.руб (1266-1204) по сравнению с началом года.

Таблица 3.5 - Расчет собственного капитала в обороте организации и коэффициентов финансовой независимости в части формирования оборотных активов, в том числе затрат, тыс. руб.

№	Показатели	Методика расчета	2006г.	2007г.	Изменения (+/-)
1	2	3	4	5	6
1	Капитал и резервы	490	2723	2708	-15
2	Обязательства	590+690	5659	4772	-837
3	Кредиты и займы под внеоборотные активы	-	-	-	-
4	Доходы будущих периодов	640	19	19	-
5	Внеоборотные активы	190	1519	1442	-77
6	Оборотные активы	290	6863	11706	4843
7	Запасы	210	2773	3903	1130
8 8.1 8.2	СКО 1 способ 2 способ	стр.1-стр.5. стр.6-стр.2	1204 1204	1266 6934	62 5730
9	СКОут 1 способ	стр.1+стр4-стр.5+стр.3	1223	2508	1285
10	Коэффициент финансовой независимости в части оборотных активов	стр.8.1/стр.6	0,18	0,11	-0,07
11	К2 ут	9.1/6	0,18	0,21	0,03
12	К3ут	9.1/7	0,44	0,64	0,2

Из таблицы мы видим, что в ЗАО «Атекс» по сравнению с предыдущим периодом в отчетном периоде произошло увеличение оборотных активов на 4843, запасов - 1130тыс.руб., СКО - 5730 тыс.руб. Хотя обязательства в свою очередь снизились на 837 тыс.руб.

Таблица 3.6 - Показатели финансовой устойчивости ЗАО «Атекс»

Показатели	Расчет	2006г	2007г	Изменения (+/-)
Коэффициент финансовой устойчивости	Стр490+сумма стр.640,650+стр590	0,33	0,21	-0,12
	Стр.700 баланса
Коэффициент финансовой активности	Стр490+стр590-стр640,650 баланса	2,06	3,82	+1,76
	Стр.490+640+650 баланса
Коэффициент автономии		0,33	0,21	-0,12
	Стр490.+стр.640,650
	Стр700
Коэффициент маневренности СК	Стр490+стр.640,650-стр190 баланса	0,45	0,47	+0,02
	Стр490стр.640,650
Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными обор.средствами	Стр490+стр.640,650-стр190	0,18	0,11	-0,07
	Стр290
Индекс постоянного актива	Стр190	0,55	0,53	-0,02
	Стр490 баланса+стр.640,650
Коэффициент финансирования	Стр490+стр.640,650	0,49	0,26	-0,23
	Стр590+стр630баланса-стр.640,650

3.2 Анализ рентабельности капитала

Рентабельность капитала формируется как отношение прибыли к различным показателям авансированных средств. Авансированные средства - это активы предприятия, инвестиционный капитал ( собственный капитал +долгосрочные обязательства), акционерный капитал (собственный) капитал.

Рч/А> Рч/ИК> Рч/СК,

Где Рч -чистая прибыль;

А - активы организации;

ИК - инвестиционный капитал;

Ск - собственный капитал.

Данный показатели специфичны тем, что отвечают интересам всех участников бизнеса администрацию предприятия интересует отдача всех активов (всего капитала), собственников и учредителей - отдача на собственный капитал.

Рассмотрим факторную модель рентабельности собственного капитала и проанализируем влияние факторов на е изменение способом цепных подстановок, используя данные формы №1 «Бухгалтерский баланс» и №2 «Отчет о прибылях и убытках»:

Рск= Рч / СК= Рч / N*N / Кап.*Кап./СК,

Где: N- выручка от продажи;

Кап. -сумма капитала (валюта баланса).

1) Рско = Рч0 / N0 * N0 / Кап.0 *Кап.0 / СК0 = 38 / 499 * 499 / 8382 * 8382 / 2723 *100% =1,40%

2) Рск1 = Рч1 / N1 * N1 / Кап.1 *Кап.1 / СК1 =37 / 507 * 507 / 13148 * 13148 / 2708 * 100%= 1,37%

ДРск =1,37-1,40= -0,03%

3) Русл.1 = Рч1 / N1 * N0 / Кап.0 *Кап.0 / СК0= 37 / 507 * 499 / 8382 * 8382 / 2723 * 100%=1,34%

ДР1=1,34-1,40=-0,06%

4) Русл.2 = Рч1 / N1 * N1 / Кап.1 *Кап.0 / СК0= 37 / 507 * 507 / 8382 * 13148/2723 * 100%= 2,13%

Д Русл.2=2,13-1,34=0,79%

5) Д Р3=Р1 - Русл.2=1,37-2,13=-0,76%

Составим баланс факторов:

1,37-1,40=1,34-2,13+0,76;

-0,03=-0,03.

Вывод: факторный анализ показывает, что рентабельность собственного капитала на конец отчетного года по сравнению с началом уменьшился на 0,03%. На данное уменьшение повлияло два фактора: уменьшение рентабельности продаж (0,06%); уменьшения соотношения заемного и собственного капитала (0,76%)

Сравнение рентабельности собственного капитала (СК) с величиной рентабельности всего капитала позволяет видеть влияние заемного капитала (ЗК) на прибыль предприятия.

Из расчетов видно, что влияние заемного капитала на прибыль больше влияние собственного капитала на -0,14% - (-0,55%) = 0,41%.

5. Коэффициент отдачи собственного капитала, показывает сколько тыс.руб. выручки приходится на 1тыс.руб вложенного капитала (D5):



1. Коэффициент обеспеченности собственными ресурсами (L)

Расчеты показывают, что обеспеченность собственными ресурсами увеличилась на (0,88-0,79)= 0,09

Заключение

В переходный период предприятий Российской Федерации к рыночной экономике совершенствуется не только политически, сколько экономические отношения в обществе, вместе с ними совершенствуется система бухгалтерского учёта. Бухгалтерам приходится за короткое время осваивать совершенно неизвестные термины, операции, технологии. Помочь рядовому бухгалтеру не растеряться в текущей ситуации, не просто не потерять свою квалификацию, а наоборот овладевать новыми знаниями по своей профессии дело очень не простое.

Собственный капитал -- это чистая стоимость имущества, определяемая как разница между стоимостью активов (имущества) организации и его обязательствами. Собственный капитал может состоять из уставного, добавочного и резервного капитала, нераспределенной прибыли (непокрытого убытка).. Собственный капитал отражен в первом разделе пассива баланса Уставный капитал относится к наиболее устойчивой части собственного капитала предприятия. Его величина, как правило, не подвергается изменениям в течение года на предприятиях, не изменивших своей формы собственности. Формирование уставного капитала в акционерных обществах закрытого и открытого типа контролируется на основании учетных записей в журнале - ордере 12. Сальдо по счету 80 «Уставный капитал» должно соответствовать размеру уставного капитала, зафиксированному в учредительных документах организации.

Резервный капитал включает ту часть собственного капитала предприятия, которая предназначена для покрытия непредвиденных потерь (убытков), а также для выплаты доходов инвесторов, когда не хватает прибыли на эти цели.

Добавочный капитал, как источник средств предприятия образуется в результате переоценке имущества или продаже акций выше номинальной их стоимости.

Учёт собственного капитала требует особого внимания, так как эта часть учёта наиболее подвержены изменениям.

Формирование уставного капитала открытого акционерного общества происходит в два этапа: в период проведения подписки, которая начинается после регистрации проспекта эмиссии, и после ее завершения и регистрации отчета об итогах выпуска, поэтому целесообразно использовать субсчета открываемые к счету 80 «Уставный капитал» : 80-1 «Объявленный капитал»м - для учета акций на момент регистрации проспекта эмиссии; 80-2 «Подписной капитал» - для учета акций, по которым проведена подписка; 80-3 «Оплаченный капитал»- для учета средств, внесенных участниками, и стоимости реализованных в свободной продаже акций; 80-4 «Изъятый капитал»- для учета стоимости акций, изъятых из обращения путем выкупа у акционеров.

Добавочный капитал учитывается на пассивном счете 83 «Добавочный капитал». К этому счету могут быть открыты следующие субсчета:

83-1 «Прирост стоимости имущества по переоценке»

83-2 «Эмиссионный доход»

83-3 «курсовые разницы»

Учет резервного капитала ведется на пассивном счете 82 «Резервный капитал».

Отчисления в резервный капитал из чистой прибыли организации отражаются по кредиту счета 82 «Резервный капитал» в корреспонденции со счетом 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)».

Обобщение информации о наличии и движение сумм нераспределенной прибыли или непокрытого убытка организации осуществляется на активно-пассивном счете 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)». На этом счете накапливается сумма невыплаченных дивидендов (доходов учредителей) либо нераспределенной прибыли, которая остается в обороте организации.

Для целей учета и распределения сумм нераспределенной прибыли отчетного года к счету 84 «Нераспределенная прибыль» рекомендуется открывать отдельный субсчет, например, субсчет 84-1 «Нераспределенная прибыль (убыток)» отчетного периода.

В соответствии со стандартами аудиторской деятельности был разработан план и программа аудита финансового состояния ЗАО «Атекс». На предварительном планировании были изучены основные источники информации об ЗАО «Атекс»:

В данной дипломной работе нами было представлено исследование эффективности использования собственного капитала ЗАО «Атекс». Проделанная работа позволяет сделать некоторые выводы. Что на данном предприятии основной удельный вес в источниках формирования активов занимает заемный капитал. За отчетный период его доля увеличилась на 11,9% а собственного соответственно уменьшилась на 11,9%

Основные изменения в размере и структуре собственного капитала; значительно увеличилась сумма и доля уставного и добавочного капитала при одновременном уменьшении нераспределенной прибыли. Общая сумма собственного капитала за отчетный год уменьшилась на 15 тыс., руб

Произошло увеличение оборотных активов на 4843тыс.руб, запасов - 1130тыс.руб ; СКО - 5730тыс.руб. Хотя обязательства в свою очередь снизились на 837тыс.руб.

Данные аналитического учета, отражающим движение уставного, резервного и добавочного капитала, нераспределенной прибыли показывают, что коэффициент выбытия превышает коэффициент поступления, это значит, что в ЗАО «Атекс» идет процесс снижения собственного капитала, что отрицательно скажется на будущем производственном процессе.

Список используемых источников

1. Гражданский кодекс Российской Федерации. Часть вторая от 26.01.1996 (ред. от 26.06.2007 №14-ФЗ (принят 22.12.1995)

2. Налоговый кодекс Российской Федерации. Часть вторая от 05.08.2000 №117-ФЗ (ред. от 24.06.2007)

3. Трудовой кодекс Российской Федерации

4. Федеральный закон от 21.11.1996 №129-ФЗ (ред. от 03.11.2006) «О бухгалтерском учете» (принят ГД ФС РФ 23.02.96)

5. Федеральный закон от 26.12. 1995 г. (ред. от 05.02.2007) №208-ФЗ «Об акционерных обществах» (принят ГД ФС РФ 24.11.1995)

6. Федеральный закон от 02.02.1998 г №14-ФЗ (ред. от 27.07.2006, с изм. От 18.12.2006) «Об обществах с ограниченной ответственностью» принят ГД ФС РФ 14.01.1998)

7. Федеральный закон от 08.08.2001 №129-ФЗ (ред. от 05.02.2007) «О государственной регистрации юридических и физических лиц и индивидуальных предпринимателей» (принят ГД ФС РФ от 13.07.2001)

8. Федеральный закон от 14.11.2002 №161-ФЗ (ред. от 08.12.2003, с измен. от 18.12.2006) «О государственных и муниципальных унитарных предприятиях» (принят ГД ФС РФ 11.10.2006)

9. Федеральный закон от 22.04.1996г. №39-ФЗ (ред. от 17.05.2007) «О рынке ценных бумаг»( принят 20.03.1996)

10. Федеральный закон от 26.10.2002 №127-ФЗ (ред. от 05.02.2007, с измен. 26.04.2007) «О несостоятельности (банкротстве), принят ГД ФС РФ 27.09.2002

11. Федеральный закон от 07.08.2001г. № 119-ФЗ (ред. от 03.11.2006 г.) «Об аудиторской деятельности» (принят ГД ФС РФ 13.07.2001 г.).

12. Закон РФ от 09. 07. 1993 N 5351-1 (ред. от 20. 07. 2004) «Об авторском праве и смежных правах» .

13. Закон РФ «О товарных знаках, знаках обслуживания и наименованиях мест происхождения товаров» № 3520-1 от 23.09.1992 г. (ред. от 11.12.2002 г., с изм. от 24.12.2002 г.).

14. Положение по бухгалтерскому учету «Учетная политика организации» ПБУ 1/98 (Приказ Минфина РФ от 09.12.1998 г. № 60н , ред. от 30.12.1999 г.).

15. Положение по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность организации» ПБУ 4/99 (Приказ Минфина РФ от 06.07.1999 №43-н (ред. от 18.09.2006))

16. Положение по бухгалтерскому учету «Учет государственной помощи» ПБУ 13/2000 (Приказ Минфина РФ от 16.10.2000 № 92-н (ред. от 18.09.2006))

17. Приказ МФ РФ «О формах бухгалтерской отчетности организаций» от 22.07.2003 г. № 67н (ред. от 18.09.2006 г.).

18. Приказ Минфина РФ от 31.10.2000 г. № 94н (ред. от 18.09.2006 г.) «Об утверждении плана счетов бухгалтерского учета финансово хозяйственной деятельности организаций и инструкции по его применению».

19. Постановление Правительства РФ от 23.09.2002 г. № 696 (ред. от 25. 08. 2006 г.) «Об утверждении федеральных правил (стандартов) аудиторской деятельности».

20. Абрютина М.С., Грачев А.В. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия. М.: Дело и сервис; 2005г.

21. Агеева Ю.Б., Агеева А.Г. Аудиторская проверка: практическое пособие для аудитора и бухгалтера.- М.: Бератор- Пресс, 2005г..

22. Анализ хозяйственной деятельности предприятия / Под ред. Ермолович. - Минск: Интерпрессервис, 2005г.

23. Анализ хозяйственной деятельности предприятия.

Ковалев В. В.М : «Проспект»; 2005г.

24. Аудит. Учебник для вузов / В.И. Подольского, А.А. Савин, Я.В. Сотникова и др.; Под ред. проф. В.И. Подольского. - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: ЮНИТИ-ДАНА. Аудит, 2006.

25. Аудит / Под ред. В. И. Подольского. - М.: Аудит, ЮНИТИ, 2005г.

26. Бабаева Ю. А. Бухгалтерский учет. Учебник. М.: Издательство: ТК Велби, Проспект, 2005г..

27. Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа: Учеб. - 4-е изд. - М.: Финансы и статистика, 2006г.

28. Бариленко В.И., Кузнецов СИ., Плотникова Л.К., Иванова О.В. Анализ финансовой отчетности /Под. Ред. В.И. Бариленко; М.: Кнорус, 2004 г.

29. Басовский Л.Е., Басовская Е.Н. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности; Учеб. Пособие. - М.: ИНФРА - М, 2004г.

30. Бердникова Т.Б. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия. - М.: Инфра-М, 2005.

31. Бернстайн Л.А. Анализ финансовой отчетности: теория, практика и интерпритация: Пер. с англ./Науч. ред. перевода чл. кор. РАН ИИ.Елисеева; гл. ред. сер. проф. Я.В. Соколов. - М.: Финансы и статистика, 2005.

32. Бланк И.А. Финансовый менеджмент: Учебный курс. - К.: Ника-Центр, 2005г.

33. Богатая И.Н., Хаковская Н.И. «Аудит». Серия «высшее образование» - Ростов Н/Д: Феникс, 2004г.

34. Богаченко В. М. Бухгалтерский учет / В. М. Богаченко, Н. А. Кириллова. - Ростов н/Д: Феникс, 2004г.

35. Вестник ИПБ: Выпуск 3. Справочник корреспонденций счетов бухгалтерского учета / под ред. А. С. Бакаева. - М.: Институт профессиональных бухгалтеров России: Информациональное агенство «ИПБ - БИНФА», 2004г.

36. Гиляровская Л.Т., Д.В. Лысенко, Д.А. Эндовицкий Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности. - М.: ТК велби, издательство проспект, 2006г.

37. Глушков И.Е. Бухгалтерский (налоговый, финансовый, управленческий) учет на современном предприятии. - М.: КноРус, 2005г.

38. Гогина ГН., Никифорова Е.В. Бухгалтерская (финансовая) отчетность организаций и ее анализ. Монография. - Самара: Самар. гуманит. академия, 2004.

39. Донцова Я.В., Никифорова НА. Анализ финансовой отчетности. - М.: Дело и сервис, 2006.

40. Ерофеева В. А., Пискунов В. А., Битюкова Т. А. Аудит.: Учебное пособие. - М.: Высшее образование, 2008г.

41. Калина А.В., Конева М.И., Ященко В.А. Современный экономический анализ и прогнозирование: Учеб. - метод. Пособ. - 3-е изд. - К.: МАУП, 2006г.

42. Ковалева О.В., Константинов Ю.П. Аудит: Учебное пособие / Под ред. О.В. Ковалев - М.: Издательство ПРИОР, 2005г.

43. Ковалев В.В., Петров В.В. Как читать баланс. 5-е изд., перераб. и доп. - М.: Финансы и статистика, 2005.

44. Ковалев В.В., Ковалев Вит.В. Учет, анализ и финансовый менеджмент: Учебно-методическое пособие.- М.: Финансы и статистика, 2006

45. Когденко В.Г. Практикум по экономическому анализу. Учебное пособиеМ.:Перспектива;2004г.

46. Комтианов П.И., Комтианов А.П. «Современная бухгалтерия и аудит на предприятиях и в банках».- М.: АПП. Джангар; 2004г.

47. Кондраков Н. П. Бухгалтерский учет: Учебник. - М.: ИНФРА -М, 2006г.

48. Костюк Г., Ширкина Е. Практический аудит. М.:Издательство: Юридический центр Пресс, 2004г.

49. Кочинев Ю.Ю. Аудит 2-е. изд. - СПб.: Питер, 2004г.

50. Кутер М.И. Теория бухгалтерского учета.М.: Финансы и статистика, 2004г.

51. Лапина О.Т. Годовой отчет за 2006г. с учетом требований налоговых органов. - М.: АКДИ Экономика и жизнь, 2006.

52. Любушин Н.П. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Учеб. пособ. - 2-е изд., перераб. и доп. - М.: ЮНИТИ - ДАНА, 2006г.

53. Любушин Н.П., Лещева В.Б., Дьякова В.Г. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия: Учеб. пособие для вузов - М.: ЮНИТИ - ДАНА, 2005г.

54. Любушин Н.П., Лещева В.Б., Сучкова Е.А. Теория экономического анализа: Учебно-метод. комплекс/Под ред. проф. Н.П. Любушина - М.: 2004г.

55. Лысенко Д.В. «Экономический анализ»: учебник - М.ТК Велби, издательство ПРОСПЕКТ, 2007 г.

56. Маркарьян Э.А. Экономический анализ хозяйственной деятельности: Изд. 2-е исправлено и дополнен - Ростов н/Д, Феникс, 2005г.

57. Мизиковский Е. А. Теория бухгалтерского учета. Издательство: Экономисть, 2004г.

58. Пупко Т.М. Аудит и ревизия: Учебник. - Мн.: Мисанта, 2004г.

59. Пястолов С.М. Экономический анализ деятельности предприятий. - М.: Академический проект, 2006г.

60. Ревизия и аудит: Учебное пособие / Н.П. Дробышевский. - Мн.: ООО «Мисанта»»; 2004г.

61. Ришап Ж. Аудит и анализ хозяйственной деятельности предприятия. Под ред. Л.П. Белых. Аудит; М: 2004г.

62. Савицкая Г. В. Методика комплексного анализа хозяйственной деятельности.М.; Инфра-М,2005г.

63. Савицкая Г.В. Экономический анализ. Учебник. 9-е издание, испр. М.: Новое знание, 2004.

64. Селезнева Н.Н. Финансовый анализ. - М.: ЮНИТИ - ДАНА, 2004г.

65. Селезнева Н.Н., Ионова А.Ф. Финансовый анализ. Учебное пособие для вузов. 2-е издание, перераб. и доп. М.: ЮНИТИ - Дана, 2005.

66. Сосненко Л.С. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: учебное пособие/Сосенко Л.С., Сосенко А.Ф., Черненко Е.Н., С...