Размещено на http://allbest.ru

Содержание

Введение

Глава 1. Теоретические основы исследования

1.1 Понятие, цели и задачи собственного капитала

1.2 Структура собственного капитала и его формирование

Глава 2. Оценка организации учета и анализ собственного капитала ООО «Сарепта»

2.1 Организационно-правовая характеристика

2.2 Анализ структуры собственного капитала и источников его формирования

2.3 Анализ наличия и движения собственного капитала

2.4 Анализ финансовой устойчивости

2.5 Анализ рентабельности капитала

Глава 3. Рекомендации по совершенствованию учета собственного капитала и увеличению его доходности

3.1 Рекомендации по увеличению уставного капитала и созданию резервного капитала

3.2 Обоснование необходимости прироста собственного капитала

3.3 Совершенствование бухгалтерской отчетности

Заключение

Список литературы



Введение

Актуальность темы исследования. Одним из важнейших объектов учёта по праву считается собственный капитал. Именно этот показатель финансовой отчётности даёт представление о масштабах компании, успешности её развития, а в сопоставлении с другими показателями - о её финансовом положении.

В современном российском учёте многие из составляющих элементов собственного капитала - категории сравнительно новые. Уставный капитал по своей природе в условиях рыночных отношений имеет новую сущность, по-разному проявляет себя в организациях различных форм собственности. Добавочный капитал как учётный показатель спорен по своей структуре и не соответствует международным стандартам и практике ведущих стран. Особое значение в условиях рынка приобретает понятие резервного капитала. Неоднозначны подходы к учёту формирования и использования нераспределённой прибыли. Из этого следует, что понимание сущности этих категорий, методика их учёта и отражение информации об их состоянии в финансовой отчётности находятся только на стадии становления.

Многие положения, приведённые в современных источниках, не дают ответа на возникающие вопросы, а высказанные по ним мнения во многом противоречивы. В частности, на практике возникают проблемы, связанные с учётом формирования уставного капитала, изменением его величины и структуры, а также аналитическим учётом нераспределённой прибыли. Ответы на эти вопросы охватывают не все аспекты и не однозначны по трактовке. Проблематичность обусловлена, с одной стороны, сложностью и важностью экономической и учётной категории «собственный капитал» и, с другой стороны, новизной элементов собственного капитала для теории и практики российского учёта в условиях рынка.

Недостаточная разработанность теоретических и практических аспектов учёта собственного капитала в условиях рынка, в том числе учёта уставного, добавочного, резервного капиталов и нераспределённой прибыли, дискуссионность отдельных положений позволяют считать тему исследования актуальной и обозначить цели и задачи работы.

Степень изученности темы исследования. Первые теоретические разработки, во многом определившие последующее развитие бухгалтерского учёта и анализа собственного капитала, принадлежат Б. Котрульи, Л. Пачоли, Ж. Савари, И. Шеру, Ж. Дюмарше, О. Шмаленбаху.

Решением этой весьма сложной и многоаспектной проблемы занимались многие российские экономисты первой четверти XX века - Н.С. Аринушкин, А.А. Афанасьев, Н.А. Блатов, Р.Я. Вейцман, A.M. Ґалаґан, A.M. Гинзбург, М.Н. Израэлит, Н.А. Кипарисов, Н.С. Лунский, И.Р. Николаев, А.П. Рудановский, Е.Е. Сивере, Г.Ф. Шершеневич, а также зарубежные авторы И. Буррий, П. Герстнер, Дж. Заппа, А. Кальмес, Ф. Ляйтнер, Г. Никлиш, Г. Симон, В. Патон, Дж. Понти и другие.

Вопросам бухгалтерского учёта и анализа собственного капитала в современных условиях посвятили свои работы такие отечественные учёные и практики, как А.С. Бакаев, П.С. Безруких, СМ. Бычкова, М.В. Власова, К.М. Гарифуллин, В.Г. Гетьман, Л.Т. Гиляровская, Д.А. Ендовицкий, В.Б. Ивашкевич, В.В. Ковалёв, Л.И. Куликова, М.И. Кутер, А.Д. Ларионов, М.В. Мельник, Е.А. Мизиковский, О.А. Миронова, С.А. Николаева, В.Д. Новодворский, В.Ф. Палий, В.В. Патров, В.И. Петрова, О.В. Соловьёва, Я.В. Соколов, Л.В. Сотникова, А.Н. Хорин, А.А. Шапошников, А.Д. Шеремет, В.Г. Широбоков, Л.З. Шнейдман и другие.

Не менее интересны аспекты теоретического и методологического исследования бухгалтерского учёта и анализа собственного капитала, нашедшие отражение в трудах таких зарубежных учёных, как О. Амат, X. Андерсон, И. Бетге, Д. Блейк, М.Ф. Ван Бреда, Ф. Вуд, Дж. Галаси, X. Гернон, С. Зефф, Д. Колдуэлл, Я. Лемаршан, Г. Миик, М.Р. Мэтьюс, Г. Мюллер, Б. Нидлз, Ф. Обербрикманн, М.Х.Б. Перера, Дж. Рис, Ж. Ришар, Э.С. Хендриксен, Д. Шнайдер, Р. Энтони.

Вместе с тем, несмотря на достаточно широкий круг авторов, занимающихся данной проблемой, многие вопросы бухгалтерского учёта и анализа собственного капитала остаются малоизученными и дискуссионными.

Целью написания данной работы является исследования бухгалтерского учёта и анализа собственного капитала на примере ООО «Сарепта».

В рамках поставленной цели необходимо решить следующие конкретные задачи:

- изучить понятие, цели и задачи собственного капитала;

- изучить структуру и формирование собственного капитала;

- пронализировать организацию учета и анализа собственного капитала в ООО «Сарепта».

- предложить рекомендации по совершенствованию учета собственного капитала и увеличению его доходности в ООО «Сарепта».

Объект исследования - ООО «Сарепта».

Предмет исследования - бухгалтерский учёт и анализ собственного капитала на примере ООО «Сарепта».

Информационной базой исследования является: научная литература отечественных и зарубежных специалистов; диссертации, монографии и научные статьи, интернет-ресурсы, а также данные исследуемой организации.

Решение поставленных задач осуществлено с использованием следующих методов: системного, общенаучного и статистического подходов, анализа и синтеза.

Структура курсовой работы соответствует ее целям и задачам. Работа состоит из введения, 3 глав, заключения и списка литературы.



Глава 1. Теоретические основы исследования

1.1 Понятие, цели и задачи собственного капитала

Собственный капитал представляет собой совокупность материальных ценностей и денежных средств, финансовых вложений и затрат на приобретение прав и привилегий, необходимых для осуществления ее хозяйственной деятельности.

Основные задачи учета собственных средств предприятия сводятся к следующим:

правильное отражение формирования собственного капитала предприятия;

отражение изменения величины и структуры собственного капитала;

отражение иммобилизации собственных средств и выявление причин ее возникновения.

Наибольший интерес представляет функционирующий (активный) капитал, который оказывает самое непосредственное влияние на экономическое, техническое и финансовое состояние предприятия. Структура функционирующего капитала представлена на рисунке 1.1.

Рисунок 1.1 Структура функционирующего капитала



Рассмотрим каждый составляющий элемент функционирующего капитала. В основной капитал входят:

1. Основные средства, предоставляющие собой совокупную стоимость движимого и недвижимого имущества в течение длительного времени находящегося в данной организации. Кроме того, к основным средствам относятся арендованные основные средства с правом последующего выкупа или в конце аренды по условиям договора переходящие в собственность арендатора. Основные средства создают материально-техническую базу предприятия и обеспечивают условия производственно-хозяйственной деятельности.

Учет наличия и движения основных средств, принятых на баланс организации, ведется на активном счете 01 «Основные средства». Основные средства в коммерческих организациях могут поступать в порядке оплаты акции и/или вклада учредителей акционеров.

2. Нематериальные активы - это долгосрочные затраты организации на приобретение права пользования земельными участками, природными ресурсами, интеллектуальной собственностью, авторскими правами, различных лицензий и других привилегированных прав. К ним относятся затраты на торговые марки, товарные знаки, «цена фирмы» и другие аналогичные расходы.

Нематериальные активы могут быть вынесены учредителями в счет их вклада в Уставный капитал, могут поступать безвозмездно или приобретаться в процессе деятельности организации.

Нематериальные активы, внесенные учредителями в счет их вкладов в Уставный капитал учитываются по цене договоренности сторон.

Учет наличия и движения объектов нематериальных активов ведется на специальном счете 04 «Нематериальные активы».

3. Капитальные вложения - это затраты организации в объекты, которые впоследствии будут приняты к бухгалтерскому учету в качестве основных средств, земельных участков и объектов природопользования, нематериальных активов.

Они учитываются обособлено от основных средств на отдельных счетах бухгалтерского учета.

4. Финансовые вложения - это затраты на долевое участие в Уставном капитале других организаций, на приобретение акций и облигаций на долговременной основе.

Кроме того, это и долгосрочные займы, выданные другим организациям под долговые обязательства.

Затраты по финансовым вложениям погашаются в зависимости от характера и вида. Долгосрочные займы погашаются в сроки, установленные договорами.

Акции и облигации можно продать по биржевом курсу другим организациям и полностью вернуть деньги в оборот, а вот затраты на долевое участие в уставном капитале других организаций вернуть полностью весьма трудно, только при ликвидации предприятия (если останется ликвидируемое имущество для погашения паевых взносов в уставный капитал).

Второй составной частью функционирующего капитала является оборотный капитал, куда входят:

1. Производственные запасы - это запасы, предназначенные для обработки, переработки или использования в производстве либо для хозяйственных нужд, средств труда, которые в соответствии с установленным порядком включаются в состав средств в обороте, а также операций, связанных с их заготовлением (приобретением).

Производственные запасы целиком потребляются в каждом цикле и полностью переносят свою стоимость на стоимость произведенной продукции.

Синтетический учет производственных запасов ведется на счете 10 «Материалы», к которому открываются субсчета.

2. Денежные средства - сумма денег в кассе, на расчетных, текущих и иных счетах в банках, денежные переводы, другие наличные денежные средства, предназначенные для обобщения информации о наличии и движении готовой продукции (продуктов производства) и товаров.

1.2 Структура собственного капитала и его формирование

Как отмечалось выше, собственный капитал - это чистая стоимость имущества, определяемая как разница между стоимостью активов (имущества) организации и его обязательствами.

Собственный капитал может состоять из уставного, добавочного и резервного капитала, нераспределенной прибыли (непокрытого убытка), целевого финансирования. Собственный капитал отражен в первом разделе пассива баланса.

Целевое финансирование - это средства, предназначены для обобщения информации о движении средств, предназначенных для осуществления мероприятий целевого назначения, средств, поступивших от других организаций и лиц, бюджетных средств.

Средства целевого назначения, полученные в качестве источников финансирования тех или иных мероприятий, отражаются по кредиту счета 86 «Целевое финансирование» в корреспонденции со счетом 76 «Расчеты с разными дебиторами и кредиторами».

Использование целевого финансирования отражается по дебету счета 86 «Целевое финансирование» в корреспонденции со счетами: 20 «Основное производство» или 26 «Общехозяйственные расходы» - при направлении средств целевого финансирования на содержание некоммерческой организации; 83 «Добавочный капитал» - при использовании средств целевого финансирования, полученного в виде инвестиционных средств; 98 «Доходы будущих периодов» - при направлении коммерческой организацией бюджетных средств на финансирование расходов.

Аналитический учет по счету 86 «Целевое финансирование» ведется по назначению целевых средств и в разрезе источников поступления их.

Нераспределенная прибыль - часть чистой прибыли, не распределенная между акционерами (учредителями), использованная на накопление имущества хозяйствующего субъекта. Действующее законодательство предоставляет предприятиям (независимо от многообразия форм собственности) право оперативно маневрировать поступающей в их распоряжение прибылью по результатам хозяйственной деятельности после начисления причитающихся к уплате налоговых платежей в бюджет.

Сумма чистой прибыли отчетного года списывается заключительными оборотами декабря в кредит счета 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)» в корреспонденции со счетом 99 «Прибыли и убытки». Сумма чистого убытка отчетного года списывается заключительными оборотами декабря в дебет счета 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)» в корреспонденции со счетом 99 «Прибыли и убытки».

Направление части прибыли отчетного года на выплату доходов учредителям (участникам) организации по итогам утверждения годовой бухгалтерской отчетности отражается по дебету счета 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)» и кредиту счетов 75 «Расчеты с учредителями» и 70 «Расчеты с персоналом по оплате труда». Аналогичная запись делается при выплате промежуточных доходов.

Списание с бухгалтерского баланса убытка отчетного года отражается по кредиту счета 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)» в корреспонденции со счетами: 80 «Уставный капитал» - при доведении величины уставного капитала до величины чистых активов организации; 82 «Резервный капитал» - при направлении на погашение убытка средств резервного капитала; 75 «Расчеты с учредителями» - при погашении убытка простого товарищества за счет целевых взносов его участников и др. Аналитический учет по счету 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)» организуется таким образом, чтобы обеспечить формирование информации по направлениям использования средств. При этом в аналитическом учете средства нераспределенной прибыли, использованные в качестве финансового обеспечения производственного развития организации и иных аналогичных мероприятий по приобретению (созданию) нового имущества и еще не использованные, могут разделяться.

Чистая прибыль - это часть балансовой прибыли, оставшаяся в распоряжении организации после уплаты налогов на прибыль (доход) и отчислений на использованную прибыль.

Рассмотренная выше методика формирования балансовой стоимости «Нераспределенная прибыль отчетного года» позволяет сделать вывод, что этот показатель в течение года характеризует часть собственного капитала предприятия, являющуюся источником финансирования за счет прибыли определенных направлений текущей деятельности предприятия.

Как уже отмечалось, часть стоимости имущества организации формируется за счет собственного капитала, другая часть - за счет обязательств организации перед другими организациями, физическими лицами, своими работниками (заемных средств). Обязательствами организаций являются кратко- и долгосрочные кредиты банка, кредиторская задолженность, займы и обязательства по распределению.

Краткосрочные ссуды организации получает на срок до 1 года под запасы товарно-материальных ценностей, расчетные документы в пути и другие нужды, а долгосрочные - на срок от 1 года на внедрение новой техники, организацию и расширение производства, механизацию производства и другие цели.

Под кредиторской понимают задолженность данной организации другим организациям, которые называются кредиторами. Кредиторов, задолженность которым возникла в связи с покупкой у них материальных ценностей, называют поставщиками, а кредиторов, которым предприятие должно по нетоварным операциям, - прочими кредиторами.

Займы - это полученные от других организаций займы под векселя и другие обязательства, а также средства от выпуска и продажи акций и облигаций организации.

Обязательства по распределению включают в себя задолженности рабочим и служащим по заработной плате, а органам социального страхования и налоговым органам - по платежам в бюджет в связи с тем, что момент возникновения долга предприятия не совпадает со временем его уплаты. Обязательства по распределению по своему экономическому содержанию существенно отличаются от других привлеченных средств, так как образуются путем начисления, а не поступают со стороны.

Уставный капитал представляет собой объединение вкладов собственников предприятия в его имущество в денежном выражении в размерах, определяемых убедительными документами в целях осуществления хозяйственной деятельности.

Уставный капитал относится к наиболее устойчивой части собственного капитала предприятия. Его величина, как правило, не подвергается изменениям в течение года на предприятиях, не изменивших своей формы собственности.

Формирование уставного капитала в акционерных обществах закрытого и открытого типа контролируется на основании учетных записей в журнале - ордере 12. Сальдо по счету 80 «Уставный капитал» должно соответствовать размеру уставного капитала, зафиксированному в учредительных документах организации. Записи по счету 80 «Уставный капитал» производятся при формировании уставного капитала, а также в случаях увеличения и уменьшения капитала лишь после внесения соответствующих изменений в учредительные документы организации.

После государственной регистрации организации ее уставный капитал в сумме вкладов учредителей (участников), предусмотренных учредительными документами, отражается по кредиту счета 80 «Уставный капитал» в корреспонденции со счетом 75 «Расчеты с учредителями».

Фактическое поступление вкладов учредителей проводится по кредиту счета 75 «Расчеты с учредителями» в корреспонденции со счетами по учету денежных средств и других ценностей. Аналитический учет по счету 80 «Уставный капитал» организуется таким образом, чтобы обеспечивать формирование информации по учредителям организации, стадиям формирования капитала и видам акций.

Возникающее в результате приведенных выше записей дебетовое сальдо по счету 75 «Расчеты с учредителями» на отдельные отчетные даты означает числящуюся за акционерами (участниками) задолженность, когда ими еще не внесена полная сумма произведенной подписки на акции или объявленных в учредительных документах размеров в уставный капитал.

Одна из важных задач финансового контроля (бухгалтерского и аудиторского) - строгое соблюдение принципа стабильности величины уставного капитала, ее соответствия размеру, зафиксированному в учредительных документах предприятия. Балансовая статья «Уставный капитал» раздела I пассива баланса должна быть тождественна зафиксированной в Уставе предприятия сумме.

Резервный капитал включает ту часть собственного капитала предприятия, которая предназначена для покрытия непредвиденных потерь (убытков), а также для выплаты доходов инвесторов, когда не хватает прибыли на эти цели. По существу - это страховой фонд, формируемый в соответствии с законодательством и учредительными документами предприятия. Отчисления в резервный капитал из прибыли отражаются по кредиту счета 82 «Резервный капитал» в корреспонденции со счетом 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)».

Использование средств резервного капитала учитывается по дебету счета 82 «Резервный капитал» в корреспонденции со счетами: 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)» - в части сумм резервного фонда, направляемых на покрытие убытка организации за отчетный год; 66 «Расчеты по краткосрочным кредитам и займам» или 67 «Расчеты по долгосрочным кредитам и займам» - в части сумм, направляемых на погашение облигаций акционерного общества. Осуществляя бухгалтерский, аудиторский и налоговый контроль за движением средств резервного фонда, необходимо обратить внимание на строгое соблюдение условий формирования этого фонда, а также на правильность отражения этих операций в учете, бухгалтерской и налоговой отчетности. бухгалтерский финансовый отчетность капитал

Добавочный капитал. По кредиту счета 83 «Добавочный капитал» отражаются: прирост стоимости внеоборотных активов, выявляемый по результатам переоценки их, - в корреспонденции со счетами учета активов, по которым определился прирост стоимости; сумма разницы между продажной и номинальной стоимостью акций, вырученной в процессе формирования уставного капитала акционерного общества (при учреждении общества, при последующем увеличении уставного капитала) за счет продажи акций по цене, превышающей номинальную стоимость, - в корреспонденции со счетом 75 «Расчеты с учредителями».

Суммы, отнесенные в кредит счета 83 «Добавочный капитал», как правило, не списываются. Дебетовые записи по нему могут иметь место лишь в случаях: погашения сумм снижения стоимости внеоборотных активов, выявившихся по результатам его переоценки, - в корреспонденции со счетами учета активов, по которым определилось снижение стоимости; направления средств на увеличение уставного капитала - в корреспонденции со счетом 75 «Расчеты с учредителями» либо счетом 80 «Уставный капитал»; распределения сумм между учредителями организации - в корреспонденции со счетом 75 «Расчеты с учредителями». Аналитический учет по счету 83 «Добавочный капитал» организуется таким образом, чтобы обеспечить формирование информации по источникам образования и направлениям использования средств.



Глава 2. Оценка организации учета и анализ собственного капитала ООО «Сарепта»

2.1 Организационно-правовая характеристика

ООО «Сарепта» является крупнейшим предприятием России по переработке семян подсолнечника и косточек фруктовых плодов. Комбинат основан в 1894 году.

Комбинат преобразован из государственного предприятия в открытое акционерное общество и действует на основании Устава, утвержденного решением Общего собрания, в соответствии с Указом Президента РФ №721 от 01.07.92г. «Об организационных мерах по преобразованию государственных предприятий в акционерные общества». Общество осуществляет свою деятельность в соответствии с действующим законодательством РФ и Уставом.

Юридической базой функционирования предприятия является Гражданский Кодекс РФ, Федеральный Закон РФ №208 - ФЗ от 26.12.95г. «Об акционерных обществах».

ООО «Сарепта» является юридическим лицом и создано без ограничения срока деятельности, имеет в собственности имущество, учитываемое на самостоятельном балансе, может от своего имени приобретать и осуществлять имущественные и личные неимущественные права, нести обязанности, быть истцом и ответчиком в суде.

Общество осуществляет свою деятельность на коммерческой основе в целях получения прибыли.

Основными видами деятельности Общества являются:

- промышленная, торговая, посредническая деятельность,

- закупочная и сбытовая деятельность,

- строительство и эксплуатация пищевых предприятий.

Производство предприятия состоит из основных цехов: маслоэкстракционного, сырьевого, майонезно-рафинационного и косточкового, вспомогательных и обслуживающих производств и участков. Производственная структура ООО «Сарепта» представлена на рисунке 1.1. Тип построения производственной структуры предприятия - предметный.

Рисунок 2.1 - Производственная структура ООО «Сарепта»

Производственная деятельность комбината направлена на переработку различных видов масличного сырья (семян подсолнечника), получение растительных масел, майонеза и попутной продукции - шрота.

Выпускаемая продукция - масло подсолнечное прессовое нерафинированное, рафинированное, дезодорированное, фасованное, шрот подсолнечный, майонез, масла косточковых культур, крошки косточковой.

Предприятие по технологическим условиям относится к предприятиям с непрерывным процессом производства. На сегодняшний день на комбинате сложилась обстановка, при которой из-за отсутствия собственных оборотных средств, отсутствия льготных кредитов на покупку масличного сырья, предприятие перерабатывает семена на давальческой основе, в связи с чем производство стало носить сезонный характер.

В условиях рыночной экономики важнейшим фактором нормативного функционирования производства является, как уже было сказано выше - управленческая деятельность, которая обеспечивается информацией, удовлетворяющим требованиям менеджеров и ее подчиненностью потребностям организационной структуры предприятия. Организационные структуры управления отличаются большим многообразием и зависят от множества факторов.

Области хозяйственной деятельности можно представить рисунком 2.2.

Рисунок 2.2 - Области хозяйствования деятельности ООО «Сарепта»



Полная организационная структура предприятия зависит от следующих факторов:

- характера производства и его отраслевых особенностей, состава выпускаемой продукции, технологии изготовления, масштаба и типа производства, уровня технической оснащенности предприятия;

- форм организации управления;

- соответствия структуры аппарата управления и иерархической структуры производства;

- соотношения между отраслевой (по продукту) и территориальной (по региону) формами управления;

- уровня механизации и автоматизации управленческих работ, квалификации работников, эффективности их труда.

Руководство ООО «Сарепта» изучив выше перечисленные факторы, сугубо индивидуальные свои условия, разработали и приняли линейно - функциональную структуру управления.

Это форма управления в которой комбинируется линейное и функциональное управление, что позволяет сочетать централизацию и децентрализацию в управлении.

Ответственность за производство, сбыт, финансы и другое возлагается на функциональных управляющих, которые подчиняются высшему руководству, линейный персонал может сконцентрировать свое внимание на текущей деятельности.

Недостатками данной структуры являются:

- отсутствие гибкости во взаимоотношениях работников аппарата управления из-за применения формальных правил, в результате затрудняется и замедляется передача информации, что сказывается на скорости и своевременности принятия управленческих решений;

- необходимость согласования действий функциональных служб резко увеличивает объем работы руководителя организации и его заместителей, чрезмерно централизует оперативное управление производством.

Принятая на ООО «Сарепта» организационная структура соответствует общим правилам:

1 Удовлетворение потребностей персонала разных уровней управления в необходимой для принятия решений информации. Управленческий учет как система должен быть организован на предприятиях в трех уровнях: нулевом, первом, последующих.

2 Обоснованность по отношению к каждому производственному подразделению, где возникают затраты принципа «затраты - объем переработки сырья - прибыль».

Затраты можно признать в достаточной степени обоснованными, если производственные мощности подразделений будут иметь оптимальную загрузку.

3 Обобщение информации по центрам возникновения затрат, ответственности и рентабельности. Обязательным в свободном учете является отражение собственных затрат подразделений, величины трансфертных цен на материальные ресурсы и готовую продукцию, уровня прибыли.

4 Контроль за объемом производства, собственными затратами и прибылью каждого подразделения базируются на использовании планов и смет.

Построение учета затрат в соответствии с организационной структурой позволяет связать деятельность работы всего предприятия.

2.2 Анализ структуры собственного капитала и источников его формирования

Состояние и изменение собственного и заемного капитала, а также структуры заемного капитала имеет большое значение для инвесторов. Динамика источников имущества предприятия представлена в таблице 2.1.

Как показывают данные таблицы 2.1 в структуре источников финансирования организации за три года произошли некоторые изменения. В 2012 году резко увеличилась доля заемного капитала в совокупном капитале организации (с 18,76% до 40,48% или на 21,72 процентных пункта). Соответственно, на столько же снизилась доля собственного капитала.

Это произошло в результате значительного увеличения суммы краткосрочных обязательств на 50502 тыс. руб., а они возросли за счет увеличения суммы кредиторской задолженности.

Все вышесказанное характеризует отрицательную тенденцию 2012 года. Положительным моментом в этом периоде можно назвать увеличение собственного капитала на 33850 тыс. руб. за счет прибыли отчетного года, и соответствующее увеличение ее доли в собственном капитале на 30,61%.

За 2013 год доля собственного капитала увеличилась на 8,11%. Соответственно, на столько же снизилась доля заемного капитала. Это снижение произошло за счет уменьшения краткосрочных обязательств на 27726 тыс. руб., а они снизились за счет суммы кредиторской задолженности на 70,95% (38448 тыс. руб.).

В составе заемных средств обозначились прочие обязательства, но они не повлияли на увеличение заемного капитала. Величина собственного капитала уменьшилась на 17936 тыс. руб.

Это произошло в результате снижения нераспределенной прибыли в 2013 году.

Темпы роста источников финансирования в 2012 году превышают темпы роста источников финансирования в 2013 году.

В анализируемом периоде произошел перелом в соотношении собственного и заемного капитала в пользу собственного (81,12%).



Таблица 2.1

Динамика источников имущества ООО «Сарепта»

Показатели	Абсолютные значения, тыс. руб.	Абсолютные отклонения, тыс. руб.	Темп роста, %
	2011	2012	2013	2012 к 2011	2013 к 2012	2012 к 2011	2013 к 2012
Всего источников финансирования	75298	159650	113988	+84352	-45662	212,04	71,40
из них: 1 Собственный капитал	61169	95019	77083	+33850	-17936	155,34	81,12
-в % ко всему капиталу	81,24	59,51	67,62	-21,73	8,11	-	-
2 Заемный капитал, всего	14129	64631	36905	+50502	-27726	457,44	57,10
- в % ко всему капиталу	18,76	40,48	32,38	+21,72	-8,1	-	-
в том числе: 2.1 Долгосрочные кредиты и займы	-	-	-	-	-	-	-
-в % ко всему заемному капиталу	-	-	-	-	-	-	-
2.2 Краткосрочные обязательства, всего	14129	64631	36905	+50502	-27726	457,44	57,10
-в % ко всему заемному капиталу	-	-	-	-	-	-	-
в том числе: 2.2.1 Краткосрочные кредиты и займы	-	-	-	-	-	-	-
-в % ко всему заемному капиталу	-	-	-	-	-	-	-
2.2.2 Кредиторская задолженность	14129	64631	26183	50502	-38448	457,44	40,51
-в % ко всему заемному капиталу	-	-	70,95	-	+70,95	-	-
2.2.3 Прочие обязательства	-	-	10722	-	+10722	-	-
-в % ко всему заемному капиталу	-	-	29,05	-	+29,05	-	-



Положительно для организации то, что в среднем собственный капитал увеличился, а отрицательно - самый высокий темп роста наблюдается по кредиторской задолженности (457,4%).

Для анализа собственного капитала используются коэффициенты деловой активности, которые представлены в таблице 2.2.

Данные таблицы 2.2 показывают, что в период с 2011 г. по 2013 г. ресурсоотдача увеличилась.

Таблица 2.2

Коэффициенты деловой активности

Наименование коэффициента	Способ расчета	2011 г.	2012 г.	2013 г.	Абсолютные отклонения 2013 г. к 2011 г.
1 Коэффициент общей оборачиваемости капитала (ресурсоотдача)		1,50	1,85	2,16	+0,66
2 Коэффициент отдачи собственного капитала (коэффициент оборачиваемости собственного капитала)		2,02	3,12	3,19	+1,17
3 Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности		8,75	4,58	9,38	+0,63

Значит, в организации быстрее совершался полный цикл производства и обращения, приносящий прибыль.

Коэффициент оборачиваемости собственного капитала незначительно увеличился в 2013 г. по сравнению с 2012 г. - на каждый рубль инвестированных собственных средств приходится лишь 0,07 тыс. руб. выручки от реализации. Произошло расширение кредиторской задолженности на 0,63 пункта.

Для анализа структуры собственного капитала, выявления причин изменения отдельных его элементов и оценки этих изменений за анализируемый период составим таблицу 2.3.

Таблица 2.3

Динамика структуры собственного капитала

Источники капитала	2011 г.	2012 г.	2013 .	Абсолютные отклонения 2013 г к 2011 г.	Темп роста, % 2013 г. к 2011 г.
	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%
Уставный капитал	83	0,14	83	0,09	83	0,11	-	-0,03	-
Добавочный капитал	57802	94,50	57802	60,83	57802	74,99	-	-19,51	-
Резервный капитал	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Фонд социальной сферы	3284	5,37	8049	8,47	-	-	-3284	-5,37	-
Нераспределенная прибыль отчетного года	-	-	29084	30,61	6358	8,25	-22726	-22,36	21,86
Нераспределенная прибыль прошлых лет	-	-	-	-	12839	16,66	+12839	+16,66	-
Итого собственный капитал	61169	-	95018	-	77082	-	+15913	-	126,01

Как видно из таблицы 2.3 за анализируемый период произошли значительные изменения в структуре собственного капитала

Если в 2011 г. он состоял на 94,50% из добавочного капитала и на 0,14% из уставного, то к концу 2013 г. его состав значительно расширился за счет остатка нераспределенной прибыли.

Размер уставного капитала за анализируемый период не изменился и остался равным 83 т.р., однако его удельный вес в составе источников собственного капитала снизился с 0,14% до 0,11%.

Сумма добавочного капитала также осталась неизменной и равна 57802 тыс. руб.

Произошло снижение удельного веса добавочного капитала на 19,51%, за счет образования дополнительных источников формирования собственного капитала:

нераспределенной прибыли отчетного года в размере 6358 тыс. руб.

нераспределенной прибыли прошлых лет в размере 12839 тыс. руб.

Эти дополнительные источники значительно повлияли на увеличение собственного капитала предприятия. Их удельный вес в его структуре составил соответственно: 8,25% и 16,66%

Структура капитала анализируемого предприятия не несет в себе большого риска для инвесторов, так как предприятие работает преимущественно на собственном капитале.

2.3 Анализ наличия и движения собственного капитала

Для того чтобы проанализировать состояние и движение собственного капитала необходимо составить аналитическую таблицу 2.4.

Таблица 2.4

Анализ движения собственного капитала

Наименование статей	Коэффициент поступления	Коэффициент выбытия
	2011 г.	2012 г.	2013 г.	2011 г.	2012 г.	2013 г.
Уставный капитал	-	-	-	-	-	-
Добавочный капитал	-	-	-	0,18	-	-
Резервный капитал	-	-	-	-	-	-
Нераспределенная прибыль прошлых лет	-	-	2,78	-	0,21	1,61
Фонды социальной сферы	1,02	-	-	-	0,21	-
Резервы предстоящих расходов и платежей	-	-	1,07	-	-	-
Оценочные резервы	-	-	-	-	-	-

Для расчета коэффициентов поступления и выбытия применялись формулы:



По данным таблицы 2.4 видно, что на предприятии практически отсутствует движение капитала. Значения коэффициентов выбытия значительно превышают значения коэффициентов поступления.

Это говорит о том, что на предприятии заморожен процесс наращивания капитала. Наращивание средств происходит только по статье нераспределенная прибыль прошлых лет (+2,78 пункта).

Анализ собственных средств предприятия предполагает определение фактического размера средств и факторов, влияющих на их динамику.

Таблица 2.5

Расчет наличия собственного капитала

Показатели	2011 г.	2012 г.	2013 г.	Абсолютные отклонения 2013 г. к 2011 г.
1 Уставный капитал	83	83	83	-
2 Добавочный капитал	57802	57802	57802	-
3 Резервный капитал	-	-	-	-
4 Фонд социальной сферы	3284	8049	-	-3284
5 Нераспределенная прибыль отчетного года	-	29084	6358	+6358
6 Нераспределенная прибыль прошлых лет	-	-	12839	+12839
Итого источников собственных средств	61169	95018	77082	+15913
1 Нематериальные активы	584	296	296	-288
2 Основные средства	48726	51909	62559	+13833
3 Незавершенное строительство	11042	25063	22306	+11264
4 Долгосрочные финансовые вложения	1,7	1,7	-	-
5 Прочие внеоборотные активы	-	-	-	-
6 Убыток	-	-	-	-
Итого исключается	60352	77268	85161	+24809
Собственные оборотные средства	817	17750	8079	+7262

По данным таблицы 2.5 за анализируемый период собственные оборотные средства предприятия выросли на 7262 тыс. руб. и составили в 2013 г. - 8079 тыс. руб.

Положительный показатель собственных оборотных средств говорит об увеличении получаемой предприятием прибыли. Отрицательное влияние на сумму собственных оборотных средств оказало увеличение показателя незавершенного строительства на 11264 тыс. руб.

2.4 Анализ финансовой устойчивости

Задачей анализа финансовой устойчивости является оценка величины и структуры активов и пассивов. Это необходимо, чтобы ответить на вопросы: насколько организация независима с финансовой точки зрения, растет или снижается уровень этой независимости и отвечает ли состояние его активов и пассивов задачам ее финансово-хозяйственной деятельности.

Показатели, которые характеризуют независимость по каждому элементу активов и по имуществу в целом, дают возможность измерить, достаточно ли устойчива анализируемая организация в финансовом отношении.

Одним из важных факторов устойчивости финансового состояния предприятия является соотношение запасов и величин собственных и заемных источников их формирования. Анализ обеспеченности запасов источниками проводится на основе таблицы 2.6.



Таблица 2.6

Расчет обеспеченности запасов источниками их формирования

Показатели	2011 г.	2012 г.	2013 г.	Абсолютные отклонения 2013 г. к 2011 г.
1 Собственный капитал	61169	95018	77082	+15913
2 Внеоборотные активы	60355	77270	85162	+24807
3 Убыток	-	-	-	-
4 Наличие собственных оборотных средств	-817	-17750	+8079	+7262
5 Долгосрочные пассивы	-	-	-	-
6 Наличие долгосрочных источников формирования запасов	-817	-17750	+8079	+7262
7 Краткосрочные кредиты и заемные средства	-	-	-	-
8 Общая величина основных источников формирования запасов	-817	-17750	+8079	+7262
9 Общая величина запасов	17442	63107	18138	+696
10 Излишек (+) или недостаток (-) собственных оборотных средств	-18256	-80857	-10059	-8197
11 Излишек (+) или недостаток (-) долгосрочных источников формирования запасов	-18256	-80857	-10059	-8197
12 Излишек (+) или недостаток (-) общей величины основных источников формирования запасов	-18256	-80857	-10059	-8197

Как показывают данные таблицы 2.6 на анализируемом предприятии существует недостаток собственных оборотных средств, долгосрочных источников формирования запасов, общей величины основных источников формирования запасов и в начал и в конце анализируемого периода,

Из этого следует, что у предприятия кризисное финансовое состояние, при котором оно находится на грани банкротства и полностью зависит от заемных источников финансирования.

В данной ситуации денежные средства, дебиторская задолженность предприятия и прочие оборотные активы не покрывают его кредиторской задолженности.

Единственным источником формирования запасов является собственные средства предприятия, которых не хватает для финансирования материальных оборотных средств, в результате пополнения запасов за счет средств, образующихся при замедлении погашения кредиторской задолженности.

Традиционные методы оценки финансовой устойчивости состоят в расчете коэффициентов, которые определяются на основе структуры баланса предприятия. Исходя из данных баланса ООО «Сарепта» за период с 2011 г. по 2013 г. коэффициенты, характеризующие финансовую устойчивость имеют следующие значения.

Как показывают данные таблицы 2.7 динамика коэффициента капитализации свидетельствует о достаточности финансовой устойчивости организации, так как для этого необходимо, чтобы этот коэффициент был не выше 1,5. Рост коэффициента капитализации составил 0,27.

На величину данного показателя влияют следующие факторы: высокая оборачиваемость, стабильный спрос на реализуемую продукцию, налаженные каналы снабжения и сбыта, низкий уровень постоянных затрат.

Коэффициент финансовой независимости на анализируемом предприятии упал на 0,152 пункта, но выше критической точки, что свидетельствует о благоприятной финансовой ситуации. Этот вывод подтверждает и значение коэффициента финансирования. Хотя по сравнению с 2011 г. он упал на 2,73 пункта.

Коэффициент обеспеченности собственными источниками финансирования показывает в какой степени материальные запасы имеют источником покрытия собственные оборотные средства.



Таблица 2.7

Значение коэффициентов, характеризующих финансовую устойчивость ООО «Сарепта»

Показатели	Способ расчета	Нормальное ограничение	2011 г.	2012 г.	2013 г.	Абсолютные отклонения 2013 г. к 2011 г.
1 Коэффициент финансовой независимости			0,828	0,595	0,676	-0,152
2 Коэффициент финансирования			4,82	1,47	2,09	-2,73
3 Коэффициент капитализации		Не выше 1,5	0,21	0,68	0,48	+0,27
4 Коэффициент обеспеченности собственными источниками финансирования		Нижняя граница: 0,1; оптимальное значение:	0,36	0,22	-0,28	-0,64
5 Коэффициент финансовой устойчивости			0,83	0,59	0,68	-0,15

У ООО «Сарепта» этот коэффициент очень низок: собственными оборотными средствами покрывалось в конце 2011 г. лишь 36,4% оборотных активов.

Хотя это значительно выше показателя за 2013 г. (-0,28). Это говорит о том, что в 2013 г. предприятие нуждалось в собственных оборотных средствах и зависит от заемных средств, которых не имеет.

Предприятие обладает достаточной финансовой устойчивостью, так как показатель финансовой устойчивости выше критического (0,6), но ниже чем в 2011 г. на 0,15 пункта.



2.5 Анализ рентабельности капитала

Рентабельность собственного капитала является одним из основных показателей эффективности функционирования предприятия, вся деятельность которого должна быть направлена на увеличение суммы собственного капитала.

Рентабельность продаж определяется по формуле:

где

П^Р - прибыль от продаж;

В - объем реализованной продукции.

Чистая рентабельность определяется по формуле:

где

П^Ч - чистая прибыль;

В - объем реализованной продукции.

Таблица 2.8

Динамика влияния факторов на рентабельность

Факторы, влияющие на рентабельность	2011 г.	2012 г.	2013 г.	Абсолютные отклонения 2013 г. к 2011 г.
1 Выручка от продажи	123584	295976	245675	+122091
2 Себестоимость	100853	252924	233646	+132793
3 Коммерческие расходы	-	-	-	-
4 Управленческие расходы	-	-	-	-
5 Рентабельность (убыточность) продаж	18,39	14,54	4,89	-13,50
6 Проценты к получению	-	-	-	-
7 Проценты к уплате	-	-	-	-
8 Доходы от участия в других организациях	-	-	-	-
9 Прочие операционные доходы	-	-	-	-
10 Прочие операционные расходы	-	-	-	-
11 Прочие внереализационные доходы	7408	13549	9860	+2452
12 Прочие внереализационные расходы	2427	5249	254	-2173
13 Налог на прибыль	7668	10851	6979	-689
14 Чрезвычайные доходы	-	-	-	-
15 Чрезвычайные расходы	-	-	-	-
16 Чистая рентабельность (убыточность)	16,22	13,68	5,69	-10,26

По данным таблицы 2.8 видно, что в отчетном году увеличилась выручка от реализации (+122091 тыс. руб.), себестоимость продукции (+132793 тыс. руб.) и внереализационные доходы (+2452 тыс. руб.), но уровень рентабельности продаж по сравнению с 2011 г. упал на 13,5%, чистая рентабельность на 10,26%.

Деятельность организации в 2013 г. была убыточнее чем в 2011 г.

Кроме коэффициентов рентабельности продаж и чистой рентабельности для анализа собственного капитала используют следующие показатели: рентабельность всего капитала, рентабельность собственного капитала, рентабельность финансовых вложений.

По данным таблицы 2.9 видно, что рентабельность уменьшились по всем показателям.

Так 4,89% прибыли приходится на единицу проданной продукции, что на 13,5% меньше чем в 2011 г. 5,96% прибыли остается у предприятия после выплаты налогов - на 10,25% меньше чем в 2011 г.

На 11,53% уменьшился размер чистой прибыли, приходящейся на единицу выручки и составил 5,95%.

Экономическая рентабельность показывает, что на предприятии снизилась эффективность использования имущества на 11,53% (=12,84%).

Так же снизилась эффективность использования собственного капитала и составила 18,98% по сравнению с 2011 г. - 29,42%. 5,15% прибыли от продаж приходится на 1 рубль затрат (-17,39%).

Произошло ухудшение в использовании капитала, вложенного в деятельность предприятия на длительный срок.

Таблица 2.9

Показатели рентабельности

...

Показатели	Способ расчета	2011 г.	2012 г.	2013 г.	Абсолютные отклонения 2013 г. к 2011 г.
1 Рентабельность продаж		18,39	14,54	4,89	-13,5
2 Бухгалтерская рентабельность от обычной деятельности		16,21	13,68	5,96	-10,25

Подобные документы

• Учёт собственного капитала

  Роль и значение бухгалтерского учета и анализа собственного капитала в рыночных условиях, задачи учета и пути его совершенствования. Характеристика элементов функционирующего капитала. Структура и формирование собственного капитала, его показатели.
  
  контрольная работа [33,2 K], добавлен 23.02.2010
  

• Учет собственного капитала

  Состав и структура собственного капитала. Принципы организации и задачи учета собственного капитала. Краткая экономическая характеристика ООО "Галлоп". Раскрытие информации о собственном капитале в отчетности. Автоматизация учета собственного капитала.
  
  курсовая работа [46,4 K], добавлен 08.04.2012
  

• Бухгалтерский учет собственного капитала организации и его совершенствование

  Учет формирования и увеличения уставного капитала. Бухгалтерский учет добавочного и резервного капитала организации. Порядок учета нераспределенной прибыли. Анализ собственного капитала ООО "Флорастар", его состава, структуры и финансовой устойчивости.
  
  дипломная работа [603,0 K], добавлен 01.06.2014
  

• Бухгалтерский учет собственного капитала

  Организация учета собственного капитала: понятие, сущность, структура, принцип размещения. Анализ учета собственного капитала ООО "Пассаж", его документального оформления. Характеристика состава и структуры собственного капитала, его экономический анализ.
  
  курсовая работа [121,3 K], добавлен 29.11.2011
  

• Учет собственного капитала

  Цели и задачи учета собственного капитала, источники его формирования. Состав собственных средств. Краткая характеристика ТОО "Джи Ауреус" и основы построения бухгалтерского учета. Особенности экономического анализа и аудита собственного капитала.
  
  курсовая работа [110,6 K], добавлен 20.11.2014
  

• Бухгалтерский учет собственного капитала предприятия

  Порядок формирования уставного и добавочного капитала, учет нераспределенной прибыли. Документальное оформление, бухгалтерский учет собственного капитала ООО "Вектор". Комплексный экономический анализ состава и структуры собственного капитала предприятия.
  
  курсовая работа [59,6 K], добавлен 09.11.2010
  

• Анализ собственного капитала

  Основные источники формирования собственного капитала, последствия их изменений для финансовой устойчивости предприятия. Гарантия защиты капитала, кредитов и возмещение убытков. Отчет о прибылях и убытках. Расчёт рентабельности оборотного капитала.
  
  курсовая работа [250,1 K], добавлен 20.05.2015
  

• Анализ финансовой отчетности предприятия

  Проведение горизонтального и вертикального анализа динамики активов, собственного и заемного капитала организации. Расчет показателей ликвидности, платежеспособности, финансовой устойчивости и рентабельности предприятия по данным бухгалтерского баланса.
  
  контрольная работа [87,9 K], добавлен 29.04.2011
  

• Порядок формирования в бухгалтерском учете показателей, характеризующих изменение собственного капитала организации

  Нормативное регулирование бухгалтерской отчетности. Состав собственного капитала организации и характеристика показателей, включаемых в Отчет об изменении капитала. Порядок его заполнения. Общие требования к бухгалтерской отчетности организаций в России.
  
  курсовая работа [70,3 K], добавлен 25.03.2009
  

• Учет собственного капитала организации

  Понятие собственного капитала, его классификация. Нормативное регулирование бухгалтерского учета собственного капитала. Формирование уставного капитала, учет добавочного и резервного капитала, нераспределенной прибыли. Пути совершенствования учета.
  
  курсовая работа [40,7 K], добавлен 07.11.2013
  

• Учет собственного капитала и анализ эффективности его использования

  Понятие, сущность, структура, классификация и принцип размещения собственного капитала предприятия. Порядок формирования и учет уставного капитала. Особенности учета резервного капитала. Анализ и аудит эффективности использования собственного капитала.
  
  дипломная работа [143,0 K], добавлен 18.09.2010
  

• Учёт собственного капитала предприятия

  Особенности порядка отражения в бухгалтерском учете операций по формированию уставного каптала. Анализ отражения информации о собственном капитале в финансовой отчетности. Порядок учета нераспределенной прибыли и резервного капитала на предприятии.
  
  курсовая работа [85,0 K], добавлен 06.05.2015
  

• Учет и анализ собственного капитала организации

  Понятие собственного капитала, роль и структура, задачи, информационная база анализа. Формирование и учет уставного и добавочного капитала организации, расчетов с учредителями, прочих фондов. Рекомендации по совершенствованию эффективности использования.
  
  дипломная работа [154,2 K], добавлен 22.01.2015
  

• Учет собственного капитала организации

  Нормативное регулирование бухгалтерского учета собственного капитала. Формирование собственного капитала коммерческой организации. Бухгалтерский, налоговый учет собственного капитала "Новосибирского авиационного производственного объединения им. Чкалова".
  
  курсовая работа [86,1 K], добавлен 06.01.2016
  

• Анализ финансовой отчетности ОАО "Норильский никель"

  Краткая характеристика организации "Норильский никель" в свете отраслевой принадлежности. Анализ и структура баланса, оценка динамики долгосрочных кредитов и займов. Анализ коэффициента оборачиваемости активов. Рентабельность собственного капитала.
  
  практическая работа [25,7 K], добавлен 16.01.2010
  

• Учет собственного капитала

  Теоретические и правовые основы учета собственного капитала. Организационно-экономическая характеристика СПК «Батьківщина» и ее анализ. Организация учета собственного капитала. Пути совершенствования учета собственного капитала их характеристика.
  
  курсовая работа [58,5 K], добавлен 12.01.2009
  

• Основные принципы и этапы составления бухгалтерской финансовой отчетности

  Понятие и роль принципов бухгалтерской отчетности, их классификация. Характеристика элементов бухгалтерской отчетности: активов, обязательств и собственного капитала, доходов и расходов. Способы оценки принципов в международных и российских стандартах.
  
  курсовая работа [41,9 K], добавлен 17.01.2012
  

• Элементный и структурный состав бухгалтерской (финансовой) отчетности

  Нормативное регулирование формирования бухгалтерской отчетности. Особенности построения Бухгалтерского баланса в соответствии с МСФО. Состав собственного капитала. Методы формирования Отчета о движении денежных средств. Искажения бухгалтерской отчетности.
  
  курсовая работа [1,2 M], добавлен 11.10.2013
  

• Учет и аудит собственного капитала предприятия

  Сущность, структура и нормативная база собственного капитала, особенности его формирования на предприятиях разных форм. Принципы учета и отражения в финансовой отчетности динамики активов и пассивов компании. Методика аудита уставных документов.
  
  дипломная работа [166,5 K], добавлен 15.11.2010
  

• Основы учета собственного капитала

  Исследования процессов трансформации отношений собственности. Теоретические и правовые основы учета собственного капитала. Понятие, классификация собственного капитала и задачи организации его учета. Пути совершенствования учета на СПК "Батьківщина".
  
  дипломная работа [131,7 K], добавлен 29.03.2009
  

• главная
• рубрики
• по алфавиту
• вернуться в начало страницы
• вернуться к началу текста
• вернуться к подобным работам