Размещено на http://www.allbest.ru/

"Активные и пассивные операции банков: современная практика"



Введение

Банки - центры, где в основном начинается и завершается деловое партнерство. От четкой грамотной деятельности банков зависит в решающей мере здоровье экономики. Без развитой сети банков, действующих именно на коммерческой основе, стремление к созданию реального и эффективного рыночного механизма остается лишь благим пожеланием.

Коммерческие банки осуществляют активные и пассивные операции. Эти операции, подобны двум противоположным сторонам диалектического единства. Без пассивных операций невозможны активные операции, а без активных операций становятся бессмысленными пассивные. Но все без исключения, проводимые банковские операции преследуют одну цель - увеличение доходов и сокращение расходов.

Что же касается данной курсовой работы, то в ней как раз и будут исследованы активные и пассивные операции коммерческих банков, потому что они имеют в деятельности коммерческих банков одно из первостепенных значений, так как процессы образования и привлечения кредитных ресурсов, их использования находятся в тесной взаимосвязи.

Целью данной курсовой работы является исследовать в теоретическом плане сущность и значение активных и пассивных операций коммерческих банков, а также проанализировать практику осуществления данных операций.

Исходя из цели работы, были поставлены следующие задачи:

определить сущность активных и пассивных операций коммерческих банков;

выяснить структуру активов активных и пассивов пассивных операций банков и кратко охарактеризовать основные из них;

изучить состояние банковского сектора Российской Федерации;



1. Пассивные операции коммерческих банков

1.1 Сущность и виды пассивных операций

Пассивные операции - операции по формированию банковских ресурсов. Они имеют большое значение для каждого коммерческого банка. Во-первых, ресурсная база во многом определяет возможности и масштабы активных операций, обеспечивающие получение доходов банка. Во-вторых, стабильность банковских ресурсов, их величина и структура служат важнейшими факторами надежности банка. А так же, цена полученных ресурсов оказывает влияние на размеры банковской прибыли.

Одна из важнейших особенностей структуры пассивов банка по сравнению с нефинансовыми предприятиями - низкая доля собственных ресурсов: обычно от 10 до 20%, в то время как на нефинансовых предприятиях она в среднем составляет от 40 до 50%.

Существует два основных источника ресурсов банка:

· владельцы банка (акционеры)

· вкладчики и другие кредиторы

Пассивные операции подразделяются на две группы. К первой группе относятся операции по формированию собственных ресурсов (собственного капитала), которые принадлежат акционерам банка и не требуют возврата. С помощью операций второй группы банк привлекает средства на время, т.е. образует заемные ресурсы. Эти средства принадлежат вкладчикам и банкам-кредиторам, перед которыми у банка возникают обязательства, поэтому эту группу нередко называют пассивными кредитными операциями.

К собственным средствам (собственному капиталу) коммерческого банка относятся его уставный и добавочный капитал, а также резервный фонд и нераспределенная прибыль. Собственные средства составляют основу деятельности коммерческого банка. Они формируются в момент создания банка и постепенно наращиваются в процессе его деятельности. За счет собственных средств банки покрывают не менее 10-20 % общей потребности в ресурсах, т.е. в отличие от нефинансовых организаций, банки работают преимущественно за счет привлеченных средств.

Привлеченные средства формируют преобладающую часть банковских ресурсов. Их размер и структура зависят от клиентской и продуктовой специализации банка, конъюнктуры банковского рынка, макроэкономической ситуации, политики Банка России и другие факторы. Основными способами привлечения ресурсов банками являются:

· открытие и ведение расчетных счетов предприятий, организаций и граждан, а также корреспондентских счетов банков-корреспондентов;

· привлечение во вклады и депозиты денежных средств физических и юридических лиц;

· выпуск собственных долговых обязательств;

· привлечение кредитов и займов от других банков, в том числе от Банка России.

Источники привлеченных средств делятся на депозитные и недепозитные. Основную часть привлеченных ресурсов банка составляют депозиты, т.е. денежные средства, внесенные в банк клиентами для хранения на определенные счета и используемые ими в соответствии с режимом счета и банковским законодательством. Недепозитные привлеченные средства - это средства, которые банк получает в виде займов (кредитов) с целью поддержания своей ликвидности и расширения ресурсной базы. Поэтому инициатива привлечения этих средств исходит от самого банка.

Данные об объемах привлеченных кредитной организацией средств организаций



Рис.

На данном графике мы видим, что по сравнению с 2009 годом, в 2010 году привлеченных кредитной организацией средств организаций, увеличился на 250 000 млн. рублей. Было 5 300 000 млн. рублей, а стало почти 5 550 000 млн. рублей.

1.2 Депозитные операции

Депозит - отражает экономические отношения, которые складываются между банком и его клиентами по поводу передачи средств банку во временное пользование. Уровень дохода по депозиту зависит от его вида, срока и размера. Привлечение средств в депозиты оформляется договором в письменной форме.

По категориям владельцев все банковские депозиты подразделяются на депозиты юридических лиц и вклады физических лиц, которые имеют различный правовой режим. В банках РФ на долю вкладов физических лиц приходится примерно 28% совокупных пассивов банковского сектора, и эта доля устойчиво растет.

По форме назначения сроков возврата депозиты принято подразделять на три группы:

1. депозиты до востребования, по которым договор заключается на условиях их выдачи по первому требованию. Преимуществом таких депозитов для их владельцев является высокая ликвидность данных депозитов (взнос и изъятие средств могут осуществляться в любое время без каких-либо ограничений), основным недостатком -- начисление процентов на остаток средств на счете в минимальном размере;

2. срочные депозиты, по которым договор заключается на условиях возврата депозита по истечении определенного срока. В зависимости от периода размещения различают депозиты на следующие сроки: один месяц, три месяца, от трех до шести месяцев, от шести месяцев до одного года и свыше одного года. Срочный депозит для клиента банка является не только потенциальными деньгами, но и капиталом. Он приносит владельцу определенный доход в виде процента, величина которого фиксируется в договоре и варьируется в зависимости от срока и суммы депозита. Со срочного депозита клиент банка может получить свои средства только по истечении его срока вместе с причитающимися процентами. Помимо срочных депозитов на твердый срок на практике получили распространение срочные депозиты, вносимые на условный срок, по истечении которого договор банковского вклада автоматически продлевается на тех же условиях. Разновидностью срочного депозита является также депозит с предварительным уведомлением об изъятии средств. Срок такого уведомления определяется договором и может варьироваться от пяти дней до нескольких месяцев в зависимости от срока депозита и его суммы;

3. условные депозиты, по которым договор заключен на иных, чем пере численные выше, условиях возврата, т.е. они возвращаются при наступлении определенных обстоятельств. К ним относятся целевые, страховые, накопительные и другие вклады.

Среди депозитов до востребования самым крупным источником привлечения банком ресурсов в свой оборот являются средства клиентов на расчетных и текущих счетах и счетах банков-корреспондентов. По своему экономическому содержанию эти счета отражают суть депозитов до востребования. Средства с таких счетов могут быть изъяты, переведены на счет другого лица без каких-либо ограничений в любое время по первому требованию их владельцев. По этой причине банк устанавливает по счетам до востребования минимальные процентные ставки. Режим работы данных счетов регулируется соответственно договорами банковского или корреспондентского счета. На этих счетах оседают временно свободные денежные средства хозяйствующих субъектов, бюджетов и бюджетных организаций, а также банков-корреспондентов по совершению операций, связанных с обслуживанием их деятельности. Подвижный характер остатков средств на расчетных (текущих) счетах юридических лиц и корреспондентских счетах банков-корреспондентов заставляет коммерческие банки, в целях снижения рисков ликвидности при выполнении требований владельцев этих счетов постоянно держать высоколиквидные активы (денежные средства в кассе банка и на корреспондентском счете в Расчетно-кассовом центре (РКЦ) Банка России, в ликвидных ценных бумагах). Вместе с тем юридические лица могут устойчивую величину своих временно свободных денежных средств разместить в банке на счетах срочных депозитов.

На 1 декабря 2012 г. объемы всех привлеченных средств физических лиц составили 10 250 426 млн. рублей.

Данные по объемам привлеченных кредитными организациями депозитов физических лиц. Таблица 2.



Рис.

Данный график показывает, что на 11 июня 2012 года депозиты физических лиц возросли на 1.5 млн. рублей, по сравнению с 2011 годом. На 11 июля и на 11 августа почти на 2 млн. рублей, а на 11 октября 2012 года на 2.5 млн. рублей, по сравнению с 2011 годом. Срочные и условные депозиты с точки зрения клиентов обладают низкой ликвидностью. Но относительно низкая ликвидность делает их привлекательными для банка, так как на основе срочных и условных депозитов формируется его наиболее устойчивая ресурсная база. Однако для банка это относительно дорогой источник ресурсов, что влияет на его доходы и рентабельность проводимых операций. В 2010 г. объем срочных депозитов организаций в совокупных пассивах банков составила 583 876 млн. рублей.

Другим способом привлечения средств банками для увеличения своих ресурсов является выпуск собственных долговых обязательств, к которым относятся: банковские сертификаты и банковские векселя. Сберегательный (депозитный) сертификат является ценной бумагой, удостоверяющей сумму вклада, внесенного в банк, и права вкладчика (держателя сертификата) на получение по истечении установленного срока суммы вклада и обусловленных в сертификате процентов в банке, выдавшем сертификат, или в любом его филиале. Депозитный сертификат может быть выдан только юридическим лицам, а сберегательный -- только физическим. Их владельцами могут быть резиденты и нерезиденты РФ. Сертификаты могут выпускаться банками, как в разовом порядке, так и сериями. Они бывают именными и на предъявителя. Сертификаты на предъявителя передаются из рук в руки простым вручением, а именные переходят из рук в руки по правилам простой цессии, если условиями выпуска сертификатов разрешается их передача. Все выпускаемые в Российской Федерации сертификаты должны быть срочными. Они могут быть только в валюте РФ и обращаться соответственно только на ее территории. Банк вправе размещать сертификаты только после составления и регистрации условий их выпуска и обращения в территориальном учреждении Банка России. Банковские сертификаты не могут использоваться как средство платежа в расчетах за товары и услуги, они выполняют лишь функцию средства накопления. По истечении срока действия сертификата его владельцу или держателю (при наличии цессии) банк возвращает сумму вклада и выплачивает доход, исходя из величины процентной ставки, установленной условиями выпуска и обращения сертификатов, срока и суммы вклада, внесенной на отдельный банковский счет. Банк не может в одностороннем порядке изменить обусловленную в сертификате ставку процентов, зафиксированную при выдаче указанных сертификатов.

Привлекательность депозитных и сберегательных сертификатов с фиксированным сроком для вкладчиков заключается в том, что они получают лучшую норму дохода, чем по депозитам с условными сроками, и в то же время могут вернуть себе деньги в любой момент, продав сертификат на вторичном рынке. Благодаря вторичному рынку сертификатов банки на их основе формируют так называемые безотзывные депозиты, т.е. депозиты, которые не будут отозваны до истечения установленного срока. Манипулируя ставкой доходности, назначаемой по сертификатам, банки могут быстро привлекать необходимые им дополнительные ресурсы и управлять своей ресурсной базой.



Рис.

По сравнению с 2009 годом, в 2010 году объем выпущенных сберегательных сертификатов вырос почти на 5,5 млн, а вот объем сберегательных сертификатов наоборот уменьшился. Как мы видим, объем выпущенных облигаций самый большой. В 2009 году он составлял 35 млн., а в 2010 он увеличился более, чем на 10 млн. и составил 45 млн.

Банковский вексель -- это ценная бумага, содержащая безусловное долговое обязательство векселедателя (банка) об уплате определенной суммы векселедержателю в конкретном месте в указанный срок. Выпуск и обращение векселей (в том числе банковских) регулируется Гражданским кодексом РФ (далее -- ГК РФ) и Федеральным законом от 11 марта 1997 г. № 48-ФЗ «О переводном и простом векселе» (далее -- Закон о векселе). Руководствуясь этими документами, банки сами разрабатывают условия выпуска и обращения векселей, которые в отличие от условий выпуска и обращения банковских сертификатов не регистрируются в Банке России.

Векселя отличаются высокой обращаемостью, они передаются из рук в руки путем передаточной надписи -- индоссамента, которая производится на обратной стороне векселя или приложенном к нему дополнительном листе (аллонже).

Банки выпускают простые векселя двух видов: процентные и дисконтные. По процентным векселям векселедержатель при их предъявлении банку к погашению получает процентный доход, рассчитанный исходя из процентной ставки, указанной в тексте векселя при его выписке банком, и фактического срока обращения данного векселя. Платеж по таким векселям должен назначаться сроком «по предъявлении» или «во столько-то времени после предъявления». По дисконтным векселям доход (дисконт) определяется как разница между номинальной стоимостью векселя, по которой он погашается, и ценой, по которой он был продан векселедержателю. В дисконтных векселях платеж должен быть назначен сроком «на определенную дату» или «во столько-то времени от составления».

Банковские векселя имеют ряд достоинств, расширяющих сферу их обращения, к числу которых относятся:

· простота их выпуска в обращение, обусловленная отсутствием государственной регистрации эмиссии векселей;

· облегченная обращаемость векселей путем их передачи по индоссаменту любым юридическим и физическим лицам.

· высокая ликвидность при достаточно значительном и фиксированном уровне дохода, достигаемая благодаря наличию развитого вексельного рынка;

· возможность использования векселя в качестве средства платежа в расчетах за товары и услуги между юридическими и физическими лицами и залога при оформлении клиентами кредитов в банках.

Банкам не запрещено выпускать и валютные векселя, что способствует аккумуляции кредитных ресурсов в иностранной валюте.

На 1 января 2009 г. объем выпущенных банками сберегательных сертификатов составил 11 093 млн. руб., а выпущенных векселей - 512 874 млн. руб. А на 1 января 2010 г. объем по сберегательным сертификатам составил 670 108 млн. руб., а выпущенных векселей - 15 306 121 млн. руб.

Данные о суммах средств юридических и физических лиц, привлеченных путем выпуска кредитной организацией векселей.

Рис.

На данном графике видно, что средств в иностранной валюте, путем выпуска векселей, преобладает на 16% средств в рублях.

1.3 Заемные операции

Основными недепозитнйми источниками привлечения ресурсов являются займы на финансовом и межбанковском рынках, а также кредиты Банка России.

Для привлечения ресурсов с финансового (фондового) рынка акционерные коммерческие банки выпускают собственные облигации.

Облигации коммерческих банков -- это ценные бумаги, удостоверяющие отношения займа между владельцем облигаций (кредитором) и банком (заемщиком), выпустившим их, и приносящие владельцу доход. Банки могут выпускать облигации различных видов: именные и на предъявителя; обеспеченные и без обеспечения; с ипотечным покрытием, процентные и дисконтные; конвертируемые и неконвертируемые в другие ценные бумаги; с единовременным погашением и погашением по сериям в определенные сроки.

Процедура эмиссии банковских облигаций значительно более сложная и длительная, чем при выпуске сертификатов и векселей. Только после полной оплаты уставного капитала банк может приступить к выпуску облигаций. Этот процесс включает подготовку проспекта облигаций и его регистрацию в Банке России. Банковские облигации могут размещаться путем их продажи за валюту РФ, а также путем замены на ранее выпущенные конвертируемые облигации и другие ценные бумаги. Объемы выпущенных банками облигаций на 1 января 2009 года составили 361 521 млн. руб., а на 1 января 2010 год заметен значительный рост - 522 678 млн. руб. В настоящее время российские банки эмитируют облигации главным образом для их размещения на европейском финансовом рынке (еврооблигации). Выпуск облигаций на внутреннем рынке сдерживается высокими затратами на его организацию и размещение облигаций. К тому же на международных финансовых рынках банки могут привлекать ресурсы по более низким ставкам, чем на внутреннем.

Межбанковские кредиты (займы) позволяют банкам перераспределять ресурсы между собой. Путем привлечения данных кредитов покрывается как планируемый дефицит ресурсов, вызванный расхождением в структуре активов и пассивов банка, так и непредвиденный разрыв между ними.

Межбанковские кредиты подразделяются на срочные и до востребования, которые могут быть предъявлены к возврату банком-кредитором в любой момент. В международной практике предельные сроки межбанковских кредитов варьируются от одного дня (даже от нескольких часов) до нескольких лет. Короткие межбанковские кредиты (сроком до нескольких дней) привлекаются банками-заемщиками, как правило, для регулирования собственной ликвидности, а более длительные (от одного месяца) -- для расширения ресурсной базы кредитования.

Межбанковские кредиты могут предоставляться в рублях и иностранной валюте следующими способами:

· в разовом порядке. В этом случае они оформляются отдельным кредитным договором, в котором предусматривается размер ссуды, ее срок, уровень процентной ставки, порядок начисления и уплаты процентов, ответственность сторон за несоблюдение условий договора и др.;

· на постоянной основе в форме открытия банком-кредитором кредитной линии на каждый конкретный банк-заемщик с установлением ему лимита кредитования в зависимости от его финансового состояния. В этом случае между банком-кредитором и банком-заемщиком оформляется генеральное соглашение о сотрудничестве на внутреннем и внешнем рынках межбанковских кредитов (МБК). Генеральное соглашение заключается на год с правом пролонгации. Сделки по МБК совершаются в основном через системы Reuters Dealing, SWIFT, что обеспечивает быстрое, оперативное перераспределение по горизонтали свободных кредитных ресурсов между банками. Сделки заключаются, как правило, на стандартные сроки: 1, 2, 3, 14, 17, 21, 30, 60 и 90 дней. В течение действия соглашения стороны каждый месяц предоставляют друг другу балансы и расчеты обязательных экономических нормативов, установленных Банком России, для оценки их финансового состояния. Процентная ставка за кредит дифференцируется в зависимости от сроков кредитования, а также от спроса и предложения кредитных ресурсов на рынке МБК;

· при наличии прямых корреспондентских отношений между банками в форме овердрафтов по корреспондентским счетам, т.е. для проведения платежей при отсутствии или недостаточности средств на счете банка-респондента за счет банка-корреспондента. Возможность предоставления такого кредита и условия кредитования (максимальный размер овердрафта, его продолжительность, процентная ставка и пр.) должны отражаться в договоре об установлении между банками прямых корреспондентских отношений.

Кредиты Банка России, который является кредитором последней инстанции для всех национальных банков, в зависимости от целевого назначения можно подразделить на три группы:

· первая группа -- это кредиты ликвидности, которые удовлетворяют потребность коммерческих банков в денежных средствах для завершения расчетов, т.е. выполнения своих срочных обязательств. К ним относятся внутридневный, однодневный (овернайт) и ломбардный кредиты.

· вторая группа -- это кредиты, которые удовлетворяют потребность коммерческих банков в капитале, вызванную отвлечением их ресурсов в убытки. Такие кредиты предоставляются банкам при чрезвычайных обстоятельствах (финансовых кризисах) и только по решениям Совета директоров Банка России. К ним относятся кредиты для повышения финансовой устойчивости банка, на реструктуризацию, для погашения обязательств перед вкладчиками, санационный и стабилизационный;

· третья группа -- это кредиты, предназначенные для расширения кредитных вложений коммерческих банков в реальный сектор экономики. К ним относятся кредиты, выдаваемые коммерческим банком в соответствии с положением Банка России от 14 июля 2005 г. № 273-П «О порядке предоставления Банком России кредитным организациям кредитов, обеспеченных залогом векселей, прав требования по кредитным договорам организаций или поручительствами кредитных организаций».

Наиболее развиты кредиты первой группы, т.е. кредиты для поддержания ликвидности. В настоящее время все кредиты этой группы предоставляются коммерческим банкам через главные территориальные управления Банка России, которым он устанавливает лимиты по каждой форме кредитования. Для получения таких кредитов банки должны быть отнесены к I или II категории финансовой устойчивости по методике Банка России;

· выполнять в полном объеме обязательные резервные требования;

· не иметь просроченной задолженности по ранее полученным от Банка России кредитам и процентам по ним, а также других просроченных денежных обязательств перед Банком России;

· иметь достаточное обеспечение по кредитам.

Каждый из кредитов этой группы предоставляется под залог (блокировку) ценных бумаг, включенных в Ломбардный список Банка России. Этот список утверждается Советом директоров Банка России и публикуется в средствах массовой информации. Достаточность обеспечения по кредитам ликвидности определяется каждым банком, самостоятельно исходя: а) из рыночной стоимости блокируемых ценных бумаг, скорректированной на поправочный коэффициент, установленный Банком России по каждому виду закладываемых ценных бумаг; б) суммы кредита, подлежащей возврату вместе с процентами по нему.

Однодневный расчетный кредит выдается коммерческому банку в конце операционного дня при отсутствии или недостаточности средств на его корреспондентском счете в РКЦ для выполнения своих обязательств (завершения расчетов). Кредит предоставляется сроком на один операционный день, пролонгации не подлежит. Не допускается и получение его в течение двух рабочих дней подряд.

Внутридневный кредит предоставляется банку сроком до конца операционного дня в рамках разрешенного ему дебетового сальдо по его корреспондентскому счету. Погашается он за счет текущих поступлений на счет банка или переоформляется в конце текущего дня в кредит овернайт (при недостаточности текущих поступлений на корреспондентский счет для его погашения).

Ломбардный кредит может предоставляться двумя способами:

· по заявкам банков -- в любой рабочий день по фиксированной процентной ставке, установленной Банком России; конкретный срок кредита указывается в заявке банка на его получение;

· результатам проведенного Банком России ломбардного кредитного аукциона -- после проведения аукциона по процентной ставке, определяемой его условиями и итогами аукциона; срок кредита указывается Банком России в официальном сообщении о проведении аукциона вместе с его условиями.

Для получения кредитов ликвидности коммерческий банк должен заключить с Банком России (в лице Главного территориального управления) генеральный кредитный договор на год, указав в нем, какими видами кредитов он будет пользоваться. Выданный кредит (однодневный, ломбардный) оформляется специальным извещением на имя банка, который в ответ должен представить в РКЦ Банка России срочное обязательство на погашение кредита в установленный срок в предоставленной ему сумме.

Кредиты третьей группы предоставляются финансово стабильным банкам, выполняющим требования Банка России по обязательным резервам, не имеющим просроченных денежных обязательств перед Банком России по ранее выданным кредитам. Срок этих кредитов -- до 180 дней, процентные ставки дифференцируются в зависимости от конкретных сроков кредитования. Так, по кредитам на срок до 90 календарных дней процентная ставка устанавливается на уровне 0,6 ставки рефинансирования, а по кредитам на срок от 91 до 180 календарных дней -- на уровне 0,75.

Обязательства, принимаемые в залог по кредитным договорам, должны быть выражены в валюте РФ, не обременены другими обязательствами залогодателя, иметь срок погашения не раньше чем через 30 календарных дней после наступления срока возврата кредитов Банку России. Относиться к первой или второй категории качества, не содержать ограничений на переход прав требований кредитора к другому лицу без согласия заемщика. Векселя, принимаемые в обеспечение, должны быть простыми, выписанными резидентами, иметь срок платежа «на определенный день» или «по предъявлении, но не ранее», не иметь в тексте ограничительных пометок, дата предъявления векселя к платежу должна наступать не раньше чем через 30 календарных дней после установленного срока возврата кредитов Банку России.



2. Активные операции коммерческих банков

2.1 Сущность и виды активных операций

Важнейшей сферой деятельности кредитных организаций является размещение собственных и привлеченных средств в активы с целью получения дохода, обеспечения ликвидности и финансовой устойчивости.

Активы -- совокупность имущественных средств хозяйствующего субъекта, которые сформированы за счет ресурсов и от которых ожидается получение экономической выгоды в будущем. Таким образом, активы состоят из имущества и прав кредитной организации.

Следует подчеркнуть, что прослеживается тесная связь между активами и пассивами банка. Например, осуществляя операции по размещению средств, менеджмент банка должен сохранять постоянный контроль над пассивами в части сроков их привлечения, наличия свободных ресурсов, стоимости заимствования, поскольку в противном случае это может привести к снижению доходов и прибыли, возникновению риска ликвидности и даже убыткам. Другими словами, действия кредитных организаций по инвестированию привлеченных средств являются целенаправленными и осознанными, осуществляются с целью достижения и поддержания сбалансированной финансовой устойчивости деятельности, получения доходов и прибыли, а сами активы представляют собой экономический потенциал банка.

Структура и качество активов банка определяют его ликвидность, доходность, а следовательно, финансовую надежность и устойчивость.

По экономическому содержанию все активы коммерческого банка можно разделить на четыре крупные категории.

1. Кассовая наличность и приравненные к ней средства (свободные резервы) -- это наличные деньги в кассе банка, остатки на корреспондентском счете в РКЦ Банка России, на корреспондентских счетах в других кредитных организациях. Свободные резервы представляют самый ликвидный вид активов банка. Однако, как правило, они или не приносят дохода, или дают минимальный доход.

2. Предоставленные кредиты и средства, размещенные в виде депозитов в других кредитных организациях, в том числе в Банке России. При размещении ресурсов в кредиты и депозиты у банка возникают фиксированные по суммам требования к заемщикам. Доход банка по кредитным операциям устанавливается при заключении сделки и выплачивается в виде процента.

3. Инвестиции -- это вложения ресурсов банка в ценные бумаги и другие финансовые активы (иностранную валюту, драгоценные металлы), а также долевое участие в совместной хозяйственной деятельности. Инвестируя средства в различные ценные бумаги и другие финансовые активы, банки преследуют разные цели. Так, например, покупая иностранную валюту, золото или ценные бумаги высокой степени надежности, банки увеличивают резерв своей ликвидности, поскольку указанные ценности могут быть быстро обращены в необходимые банку денежные средства. Для участия в управлении предприятием банки приобретают контрольные пакеты акций, делают прямые производственные инвестиции.

4. Материальные и нематериальные активы самого банка (внутренние инвестиции). К этой группе относятся вложения в банковские здания, оборудование и другое имущество, необходимое для работы банка. Данный вид активов связан для банка с постоянными расходами по их обслуживанию и характеризуется низкой степенью ликвидности.

Все перечисленные активы можно классифицировать по уровню доходности, степени риска и ликвидности для банка.

По уровню доходности активы банка делятся на две группы:

1. активы, приносящие доход (кредиты и инвестиции);

2. активы, не приносящие дохода (свободные резервы и материальные активы банка).

В зависимости от степени риска вложений все активы в соответствии с международными стандартами и нормативными актами Банка России подразделяются на пять групп с присвоением соответствующего коэффициента риска (в процентах), который характеризует степень вероятности потери того или иного актива:

1. безрисковые -- 0;

2. низкорисковые -- 10%;

3. средней степени риска -- 20%;

4. с повышенным риском -- 50%;

5. высокорисковые -- 100%.

К активам банка, свободным от риска, относятся средства на корреспондентском счете банка в РКЦ Банка России и резервном счете.

Во вторую группу риска входят, например, ссуды, гарантированные Правительством РФ; ссуды под залог драгоценных металлов в слитках; ссуды под залог государственных ценных бумаг. Максимальный риск (100%) имеют банковские активы пятой группы, к которым относятся вексельные кредиты, кратко- и долгосрочные ссуды клиентам, включая просроченные, дебиторские задолженности по хозяйственным операциям и капитальным вложениям банка, а также собственные здания банка.

Степень риска и доходности активов, как правило, находится в обратном соотношении с уровнем их ликвидности. С точки зрения ликвидности, т.е. быстроты превращения в наличные средства, в банковской практике различают:

высоколиквидные активы, т.е. активы, находящиеся непосредственно в денежной форме (резервы первой очереди) либо легко обращаемые в денежную форму (резервы второй очереди). К резервам первой очереди относятся кассовая наличность, остатки средств банков на корреспондентских счетах, а второй -- легкореализуемые государственные ценные бумаги (при наличии в стране ликвидного вторичного рынка);

краткосрочные ликвидные активы -- краткосрочные ссуды и корпоративные ценные бумаги, имеющие вторичный рынок;

труднореализуемые активы -- долгосрочные ссуды, ценные бумаги, не имеющие развитого вторичного рынка, доли участия в совместной деятельности;

низколиквидные активы -- вложения средств в основные фонды банка.

Активы банков РФ за 10 месяцев 2010 года выросли на 8,4%. Вклады банков за этот же период увеличились на 21,3%.

ТОП-20 крупнейших банков по активам на 01.01.2011

коммерческий банк имущественный

Таблица 1

Место (01.01.2011)	Место (01.01.2010)	Наименование банка	Активы(01.01.2011), руб.	Активы (01.01.2010), руб.	Активы - изменение (%)
1	1	ОАО"Сбербанк России"	8554871207	7088969577	20,7
2	2	ОАО Банк ВТБ	2799654800	2679318414	4,5
3	3	ГПБ (ОАО)	1809602309	1683296883	7,5
4	4	ОАО "Россельхозбанк"	1034167889	952938903	8,5
5	6	ВТБ 24 (ЗАО)	911563211	712459270	27,9
6	5	ОАО "Банк Москвы"	904002436	787827693	14,7
7	7	ОАО "АЛЬФА-БАНК"	808758217	586978944	37,8
8	8	ЗАО ЮниКредит Банк	667221583	504859792	32,2
9	9	ЗАО "Райффайзенбанк"	482050340	475162071	1,4
10	10	ОАО "Промсвязьбанк"	477085639	468250125	1,9
11	11	ОАО АКБ "РОСБАНК"	439776120	446997754	-1,6
12	13	ОАО "УРАЛСИБ"	408497246	376577256	8,5
13	16	ОАО "ТрансКредитБанк"	378544703	242259014	56,3
14	12	ОАО "МДМ Банк"	376339127	401150281	-6,2
15	14	"НОМОС-БАНК" (ОАО)	359041042	272198580	31,9
16	17	ОАО "Банк "Санкт-Петербург"	271261790	239165298	13,4
17	35	ОАО "АБ "РОССИЯ"	257124655	112475127	128,6
18	19	ЗАО КБ "Ситибанк"	251238603	191020420	31,5
19	15	ОАО "Банк ВТБ Северо-Запад"	249994237	255483287	-2,1
20	18	ОАО "АК БАРС" БАНК	240226619	226326732	6,1

По сравнению с предыдущим годом в ТОП-10 по активам на 01.01.2011 особых перестановок нет: четверка лидеров (ОАО "Сбербанк России", ОАО Банк ВТБ, ГПБ (ОАО), ОАО «Россельхозбанк») осталась на прежних позициях. Пятое место занял ВТБ 24, потеснив Банк Москвы. Наибольшие темпы прироста активов в 2010 году из топ-100 банков показали Банк «Россия» (прирост на 128,6%) за счет присоединения Газэнергопромбанка. Благодаря этому с 35 места в рэнкинге он поднялся на 17-е. Также в 2010 завершилась процедура санации банка «Петровский», что позволило показать прирост активов банку «ОТКРЫТИЕ» (прирост на 192,5%). "МЕЖДУНАРОДНЫЙ ФИНАНСОВЫЙ КЛУБ" вошел в 100 крупнейших российских банков, при этом его активы выросли на 158,2%.

Одновременно следует провести различие между активами и активными операциями коммерческого банка.

Активные операции кредитных организаций -- целенаправленные действия по размещению (использованию) собственных и привлеченных средств с целью получения доходов, поддержания ликвидности и финансовой устойчивости.

К основным активным операциям банков относятся: кредитные (ссудные) и инвестиционные. Ведущее место принадлежит кредитным операциям (кредиты составляют до 60% банковских активов). Доходы от их совершения занимают основной удельный вес в доходах банка.

Учитывая разнообразие активных операций, приведем их классификацию по следующ им критериям:

-- принципы учета в балансе;

-- регулятивные требования;

-- степень ликвидности;

-- уровень доходности;

-- рискованность;

-- срок размещения;

-- субъекты;

С позиции учета активные операции можно разделить на балансовые и внебалансовые. Подавляющая часть активных операций отражается в активе баланса кредитной организации, среди которых операции:

· ссудные;

· с ценными бумагами;

· в рамках корреспондентских отношений с другими банками;

· лизинговые;

· факторинговые;

· по участию в совместной деятельности и др.

В зависимости от такого критерия, как степень ликвидности, активные операции можно подразделить:

· на высоколиквидные;

· ликвидные;

· малоликвидные;

· неликвидные.

К высоколиквидным активам относятся первоклассные ликвидные средства или денежные средства в наличной и безналичной форме. В их числе: остатки средств в кассе, банкоматах, обменных пунктах, денежные средства в пути, средства, находящиеся на корреспондентском и депозитном счетах в Банке России, расчеты на организованном рынке ценных бумаг, драгоценные металлы, средства в банках-нерезидентах из числа группы развитых стран.

Ликвидные активы -- это такие активы, которые достаточно быстро могут быть обращены в денежные средства. К ним относят: вторичный резерв ликвидности -- высоколиквидные, как правило, ценные бумаги правительства или Банка России, часть ценных бумаг, находящихся в торговом портфеле банка (котирующиеся на организованном рынке, отличающиеся стабильностью цен), межбанковские кредиты и другие платежи в пользу банка, срок исполнения которых не превышает 30 дней.

Малоликвидными активами следует считать долгосрочные активы -- требования банка, сроки, исполнения которых превышают один год (инвестиции, кредиты й депозиты, сомнительная и просроченная задолженность).

Неликвидные активы -- это материальные активы, фонд обязательных резервов, безнадежные требования, убытки и некоторые другие.

Очевидно, что высокая доля ликвидных и малоликвидных активов снижает способность банка зарабатывать доxoды и прибыль и увеличивает риск деятельности кредитной организации. Одновременно: ем выше удельный вес высоколиквидных активов, тем выше способ-гость банка отвечать по своим обязательствам. С учетом этого банк должен формировать свои операции по размещению средств таким образом, чтобы срочность и риск активных операций соответствовали срочности и риску востребования обязательств клиентами.

Классификацию активных операций можно проводить и в зависимости от критерия «субъект». По данному критерию укрупнено активные операции подразделяются на операции:

по размещению средств во временное пользование другим субъектам;

осуществляемые самой кредитной организацией;

по размещению средств в органах и организациях государства и государственной собственности.

Операции по размещению средств во временное пользование другим субъектам соответственно могут быть предоставлены:

— негосударственным юридическим лицам:

финансовым организациям,

коммерческим предприятиям и организациям,

некоммерческим предприятиям и организациям;

физическим лицам:

частным предпринимателям,

гражданам;

нерезидента;

-- иностранным государствам,

банкам и финансовым организациям,

нефинансовым юридическим лицам,

физическим лицам.

Классификация активных операций по данному критерию позволяет более подробно анализировать структуру активов по субъектам, установить степень диверсификации активных операций и ее соответствие диверсификации в разрезе субъектов обязательств кредитной организации.

По следующему критерию классификации -- доходности активных операций все активы банка можно подразделить на две группы: активы, приносящие доход, и активы, не приносящие доход. Значительная доля активных операций коммерческих банков потенциально способна приносить доход. В эту долю входят прежде всего ссудные операции -- кредиты, предоставленные различным дебиторам банка, операции с ценными бумагами, активные депозитные операции, факторинг, лизинг и др. По некоторым оценкам, удельный вес активов, приносящих доход, должен находиться на уровне не менее 60%, но не более 80-85% по отношению ко всем активам банка. Нижний порог 60% означает, что при таком уровне активных операций доходы банка могут быть недостаточны для покрытия затрат по обслуживанию привлеченных ресурсов. Напротив, превышение порога 80--85%, с одной стороны, свидетельствует о потенциальной возможности кредитной организации зарабатывать доход и прибыль, укреплять капитальную базу, но одновременно означает, что риск проведения активных операций достаточно высок. В этой связи оценка степени рискованности активных операций должна быть уточнена с учетом их качества.

Понятие качества активных операций тесно связано с такими их характеристиками, как рискованность, ликвидность, доходность, диверсифицированность. Другими словами, качество -- это комплексная характеристика активных операций.

Очевидно, что высокое качество активов определяется не только их потенциальной способностью к возврату, но и способностью приносить доход, низким уровнем риска, т.е. высоким уровнем определенности их возврата. В этой связи можно выделить группы активных операций, которые в разной степени удовлетворяют данным критериям.

В первую группу активных операций входят активы с низким уровнем риска, высоким уровнем ликвидности, не приносящие либо приносящие незначительный доход коммерческому банку. К их числу относятся, прежде, всего:

денежные средства в кассе, пути, банкоматах, обменных пунктах;

остатки денежных средств на корреспондентском, депозитном счетах в Банке России;

расчеты на организованном рынке ценных бумаг;

драгоценные металлы, монеты, камни;

и остатки на счетах НОСТРО.

Не все из вышеперечисленных средств обладают высоким уровнем ликвидности. Например, это не относится к средствам в драгоценных металлах, камнях, поскольку рыночная стоимость данных активов постоянно изменяется и не всегда имеет устойчивую тенденцию к росту, рынок драгоценных металлов, к сожалению, в настоящее время не обладает высокой ликвидностью, объемы покупок и продаж невелики, а значит, этим операциям кредитных организаций присущ риск. Некоторые активы данной группы абсолютно ликвидны. Например, денежные средства в кассе и приравненные к ним, остатки на счетах в Банке России, но одновременно связаны с затратами (средства в кассе требуют затрат на их содержание, учет и т.д.), другие -- остатки на счетах в Банке России либо не приносят доход (остатки на корреспондентском счете), либо уровень их дохода незначительный (остатки на депозитном счете в Банке России). Данная группа активов обеспечивает способность банка по поддержанию ликвидности, но ограничивает доходность деятельности.

Другую группу активных операций отличает разумное сочетание доходности, риска и ликвидности. К ней следует отнести:

вложение средств в высоколиквидные долговые обязательства Российской Федерации;

ликвидные корпоративные ценные бумаги, обращающиеся на вторичном рынке;

учтенные векселя первоклассных, векселедателей, обращающиеся на вторичном рынке;

межбанковские кредиты, предоставленные кредитным организациям с высоким рейтингом надежности;

операции РЕПО;

кредиты в форме овердрафта.

Важным признаком диверсифицированности активов и пассивов является их срочность. В соответствии с данным критерием все активные операции можно подразделить на активы бессрочные и размещенные на срок. В соответствии с Планом счетов бухгалтерского учета в кредитных организациях выделены конкретные сроки обязательств клиентов перед банками:

до востребования;

до 30 дней;

от 31 до 90 дней;

от 91 до 180 дней;

от 181 до 360 дней;

свыше одного года до трех лет;

свыше трех лет.

Очевидно, что чем длиннее срок востребования актива, тем выше риск активной операции и ниже уровень ликвидности. В то же время в управлении банковской деятельностью принципиальное значение имеет сбалансированность активов и пассивов по срокам. В этой связи срочность обязательств, контрагентов и требований является предметом глубокого анализа и принятия управленческих решений при существенной их разбалансированности.

2.2 Кредитные операции

Кредитные операции -- это операции банков по размещению привлеченных ими ресурсов от своего имени и за свой счет на условиях возвратности, срочности и платности, составляющих незыблемые принципы банковского кредитования.

Основной удельный вес в структуре активных операций занимают ссудные операции -- 66,2%.

Расширение кредитных операций является основным фактором роста российской банковской системы. Кредиты, предоставленные банками нефинансовым организациям, составляли в 2009г. 13 389 222 млн. руб., а в 2010 - 14 711 701 млн. руб. Высокими темпами растут объемы кредитования физических лиц, их доля в совокупных активах банковского сектора в 2010 году достигла почти 21%. Кредиты предоставленные физическим лицам

Рис.



На этом графике мы видим, что на 1 января 2010 года объем уменьшился более, чем в 2 раза, по сравнению с 2009 годом. Но на 1 февраля 2009 и 2010 года происходил спад. Также, на протяжении двух лет мы наблюдаем увеличение объема предоставленных кредитов физическим лицам. А на 1 декабря 2010 года объем увеличился приблизительно в 2 раза, по сравнению с 2009 годом.

Структура и динамика ссудной задолженности кредитных организаций свидетельствует, что банки предоставляют кредиты в основном нефинансовому сектору экономики, т.е. предприятиям и организациям -- хозяйствующим субъектам рынка. Это одновременно означает, что деятельность кредитных организаций направлена на развитие производства в нашей стране. Такая же тенденция прослеживается и по операциям межбанковского кредитования. Доля этих операций постоянно растет и составляет 10,5% в структуре ссудной задолженности банковской системы. В то же время нарушение контрактных обязательств клиентов банка -- его дебиторов в части просроченной задолженности имеет незначительный удельный вес -- 1,2%.

Третья группа активных операций в сравнении с двумя названными является более рискованной, но одновременно приносит основной доход коммерческому банку. Соответственно уровень ликвидности этих операций низок. В состав данной группы активных операций включаются:

кредитные операции независимо от юридического статуса заемщика (физические и юридические лица);

учтенные в портфеле банка векселя;

инвестиционные ценные бумаги;

Таблица 7

межбанковские операции независимо от уровня финансовой устойчивости контрагентов.

Известно, что уровень риска кредитных операций самый высокий и составляет 100%, одновременно их доходность, как уже отмечалось, адекватна уровню риска и формирует основную часть финансового результата кредитной организации. С учетом уровня риска ликвидность данной категории активных операций невысока, а зачастую (в части проблемной ссудной задолженности) приближается к нулевой отметке.

Кредиты, предоставленные организациям 01.01.2011 Таблица 7.

В данной таблице, мы видим, что 1 место по предоставленным кредитам организациям занимает ОАО « Сбербанк России». По кредитам до востребования 1 место занял « Альфа Банк» - 292 093 тыс. рублей, а « Россельхозбанк» вообще не предоставил кредитов организациям до востребования. По кредитам организациям до 1 года, 1 место занял ОАО « Сбербанк России» - 1 071 360 573 тыс. рублей, а 7 место занял ОАО « Помсвязьбанк», обогнав ЗАО ЮниКредит Банк. По кредитам от 1 года до 3 лет, 1 место занял ОАО «Сбербанк» - 1 263 065 380 тыс. рублей.

2.3 Операции с ценными бумагами (фондовые)

Инвестиционные операции -- это операции по размещению ресурсов в ценные бумаги и другие финансовые активы с целью получения дохода

Инвестиции в ценные бумаги первоклассных эмитентов -- государственные долговые обязательства обладают невысоким уровнем риска, умеренной доходностью и достаточной ликвидностью. Такие же характеристики имеют корпоративные ценные бумаги крупнейших ведущих российских компаний (топливно-энергетические, телекоммуникационные и некоторые другие), обращающиеся на вторичном рынке. В то же время с учетом анализа тенденций в изменении их котировок, состояния ликвидности рынка долговых и долевых ценных бумаг банк может вносить коррективы с учетом текущей рыночной конъюнктуры. Это относится также к учтенным векселям первоклассных векселедателей, обращающимся на вторичном рынке.

Межбанковским операциям присущ кредитный риск, однако в силу их относительно (а иногда слишком) краткосрочного характера, с учетом финансовой устойчивости банка-контрагента уровень риска этих операций снижается, при этом достигается умеренная доходность и высокая ликвидность. Приблизительно схожими характеристиками обладают операции РЕПО и ссуды, предоставленные клиентам до востребования.

Репо (репорт) -- это финансовая операция, при которой одна сторона продает ценные бумаги другой стороне и одновременно берет на себя обязательства купить их на определенный день или по требованию второй стороны. Обязательству на обратную покупку соответствует обязательство на обратную продажу, которое берет на себя вторая сторона. Причем обратная покупка ценных бумаг осуществляется по цене, отличной от цены первоначальной продажи.

Разница между ценами продажи и покупки представляет тот доход, который должен получить коммерческий банк, выступающий в качестве покупателя ценных бумаг определяется величиной ставки репо. Ставки репо могут быть:

· фиксированные;

· плавающие.

Согласно российскому Закону «О банках и банковской деятельности» коммерческим банком разрешается:

· выпускать, покупать, продавать, хранить ценные бумаги, осуществлять иные операции с ними;

· оказывать брокерские и консультационные услуги»

· осуществлять расчеты по поручению клиентов» в том числе по операциям с ценными бумагами;

· управлять ценными бумагами по поручению клиента (доверительные или трастовые операции).

Указанные виды деятельности охватывают широкий круг возможных операций с ценными бумагами. Вместе с тем в силу отсутствия для банков России ограничений на проведение операции на фондовом рынке могут ими осуществляться некоторые виды предпринимательской деятельности. К таким видам деятельности относятся:

· брокерская деятельность;

· дилерская деятельность;

· депозитная деятельность;

· расчетно-клиринговая деятельность по переводу ценных бумаг и денежных средств в связи с операциями с ценными бумагами;

· деятельность по ведению и хранению реестра акционеров;

· деятельность по организации торговли ценными бумагами.

Таким образом, коммерческие банки на рынке ценных бумаг могут выступать в качестве его профессионального участника -- инвестиционного института. Рассмотрим более подробно экономический характер различных операций коммерческого банка с ценными бумагами. Все типы операций банков с ценными бумагами можно классифицировать по ряду признаков, отражающих как заинтересованность непосредственно, так и его контрагентов. Эмиссия банком собственных акций или же облигаций позволяет получить с минимальными издержками необходимые финансовые ресурсы для расширения сферы и объема предоставляемых услуг. Размещение выпуска собственных акций и облигаций может осуществляться путем продажи их как заранее узкому определенному кругу инвесторов, так и распространению на конкурсной основе большому числу инвесторов.

В ряде случаев для распространения собственных акций и облигаций банк может привлечь посредников, в качестве которых могут выступать фондовые брокеры и дилеры. На Западе чаще всего операциями по покупке или гарантированной покупке ценных бумаг при их первичном размещении для продажи публике занимаются андеррайтеры - инвестиционные институты или их группа. Они же принимают на себя риски, связанные с неразмещением ценных бумаг.

Самый большой интерес у банков в 2010 году вызвали вложения в ценные бумаги (+47% г/г до 5923 млрд рублей). Если смотреть в разбивке по инструментам, то крупные банки опережающими темпами нарастили портфель векселей (+88% г/г против +55% по сектору в целом) и акций (+73% г/г против +71% по сектору в целом). Вложения в корпоративные бонды выросли у них на 43% г/г против 45% по сектору в целом. Общая тенденция для сектора -- увеличение доли акций в портфеле.

Сравнение структуры портфелей ценных бумаг банков.

Таблица8

На этом фоне рост кредитного портфеля выглядит слабо: +11% г/г, до 22228 млрд рублей. Следует обратить внимание на ухудшение качества портфелей 30 крупнейших банков. Вероятно, недостаточное количество качественных заемщиков подталкивало банки к принятию более высоких кредитных рисков. Результатом стал опережающий рост просрочки у топ-30 относительно сектора в целом.

...