Размещено на http://www.allbest.ru/

Введение

Актуальность темы. Управление рисками - ключевая задача банковского менеджмента. Особенностью управления банковскими рисками является то, что любые решения носят явно выраженный субъективный характер. кредитный банк риск процентный

Для того, чтобы свести к минимуму ошибки управления, лицу, принимающему решение необходимо иметь правильное представление об источниках возникновения рисков, знание основных взаимосвязей между характеристиками деятельности банка и состоянием внешней экономической среды.

Сказанное в равной степени относится как ко всей совокупности рисков, так и к их отдельным видам. Одним из рисков, с которыми приходится постоянно встречаться современному банку, наряду с кредитным риском и риском ликвидности, является процентный риск (риск процентной ставки). Работа по управлению последним представляет собой одно из стратегических направлений любого банка.

Нередко от умения банка управлять риском процентной ставки зависит само его существование - даже если у банка вообще отсутствуют проблемы с возвратностью вложенных средств (коммерческих и межбанковских кредитов), что, конечно, маловероятно.

Управление процентным риском является одним из важнейших звеньев управления банком в целом.

Поэтому необходимо представить полную картину отношений и связей, возникающих при управлении процентным риском, определить область применимости различных методик управления им.

Данная проблема является еще недостаточно теоретически разработанной и, как следствие, не всегда решается на практике. Дело в том, что по своей сущности процентный риск приобретает заметное влияние на деятельность банков только в условиях стабильной экономики, развитой инфраструктуры финансового рынка и, как следствие, жесткой конкуренции.

В неустойчивой же экономике, при высокой инфляции, банки обычно перекладывают процентный риск на клиентов, устанавливая большую разницу между ставками привлечения и размещения. Тем самым снижается платежеспособность клиентов, и, соответственно, увеличивается риск ликвидности банков.

Однако в последнее время повысился интерес казахстанских банкиров к процентному риску. Особенностью этого вида риска является то, что он по своей сути, требует сложных математических методов для охвата всех источников его возникновения, правильного измерения и адекватного реагирования.

В настоящее время существуют известные методики управления процентным риском в сфере рынка ценных бумаг, которые могут быть использованы при управлении процентным риском в банке. Необходимо отметить, что до настоящего времени основной проблемой казахстанских банков была проблема кредитного риска. Слабо развитая правовая база и недостаточно проработанные механизмы кредитования вели к существенным потерям.

Со временем были разработаны методики, позволяющие с высокой степенью надежности проводить кредитные операции. Кредитные риски у разных банков постепенно сглаживаются.

Поэтому в настоящее время главным направлением повышения эффективности работы банка является совершенствование его управления в целом. К такому управлению, в первую очередь, относится управление процентным риском. Именно от качественного управления им зависит сегодня конкурентоспособность и стабильность деятельности банка.

Таким образом, объектом данного исследования является деятельность АО «Каспийский банка» по управлению рисками.

Предметом исследования является процентный риск, а также деятельность АО «Каспийский банка» по управлению процентным риском.

Целью работы является разработка рекомендаций АО «Каспийский банк» по совершенствованию управления процентным риском, а именно по определению границ и условий применимости методик управления процентным риском в коммерческом банке.

Для достижения цели необходимо решить следующие задачи:

1. изучить сущность, особенность банковских рисков и место процентного риска в системе рисков;

2. определить теоретические основы использования различных методик оценки процентного риска (сфера действия, факторы и влияние) в коммерческом банке;

3. изучить существующие методики оценки и управления процентным риском;

4. рассмотреть особенности деятельности по управлению процентным риском в АО «Каспийский банк»

5. Определить эффективность отдельных методик управления процентным риском и разработать рекомендации по их использованию.

Данная работа имеет следующую структуру: введение, три главы, заключение.

Первая глава: определены виды рисков, сущность и место процентного риска в системе банковских рисков, методики оценки, а так же факторы, способствующие возникновению данного вида риска.

Вторая глава: рассмотрены принципы управления рисками и в частности процентным риском в АО «Каспийский банк», а также формы процентного риска, которые имеют место в данном кредитном учреждении, изучены существующие методики управления процентным риском, их достоинства и недостатки, а также сформирована схема управления процентным риском в банке,

Третья глава: осуществлено применение комплексной методики управления процентным риском на примере АО «Каспийский банк». На основе полученных данных предложены мероприятия с целью оптимизации структуры активов и пассивов. В итоге произведена оценка эффективности использования на практике предложенной схемы управления процентным риском.

Методологической основой написания работы являются: литература по банковскому делу, учебники, учебные пособия, закон о Национальном банке РК, Закон о банках и банковской деятельности.

Теоретической и методологической основой написания работы являются: труды отечественных и зарубежных авторов по данной тематике, законодательные акты РК, нормативно-правовые акты Национального банка РК, отчетные материалы банка.



1. Риски в банковской деятельности

1.1 Виды и классификация банковских рисков

Любой экономический субъект в своей деятельности сталкивается с событиями и факторами, которые он не в состоянии регулировать и точно предсказывать. Более того, это происходит при любой его деятельности и в каждый момент времени.

В современных теориях стало принято учитывать влияние таких неопределенностей на функционирование организаций и предлагать различные методы по снижению их неблагоприятного воздействия на результат. Таким образом, было введено понятие риска.

Риск - опасность неблагоприятного воздействия изменений различных факторов на результаты деятельности.

Классификация банковских рисков представлена в приложении 1.

Рассмотрим виды рисков более подробно.

В зависимости от сферы действия риски бывают общие и специализированные. Общие риски возникают у всех банков, а специализированные связаны с конкретными направлениями деятельности банков. Специализация рисков может проводиться по клиентам банка, по отраслям, по операциям, по функциональному назначению и т.д.

По характеру учёта банковские риски делятся на риски по балансовым и по забалансовым операциям.

Очень часто кредитный риск, возникающий по балан совым операциям, распространяется и на внебалансовые операции, например, при банкротстве предприятия. Важным является правильный учёт степени воз можных потерь от одной и той же деятельности, проходящей одновременно как по балансовым, так и по внебалансовым счетам [3].

По возможностям и методам регулирования риски бывают открытые и за крытые. Открытые риски не подлежат регулированию. Закрытые риски регу лируются путём проведения политики диверсификации, то есть путём широкого перераспределения кредитов в мелких суммах, предоставленных большому ко личеству клиентов при сохранении общего объёма операций банка; введения депозитных сертификатов; страхования кредитов и депозитов; проведения продуманной политики по управлению активами и пассивами и др.

По методам расчёта риски могут носить комплексный (общий) и частный характер. Комплексный риск рассчитывается для всей структуры баланса. Частный риск рассчитывается для конкретной операции или группе операций.

По влиянию на результаты деятельности риски бывают чистыми и спекулятивными. Чистые риски всегда влекут за собой потери для банка, а спекулятивные при различном развитии событий могут давать дополнительную прибыль.

В зависимости от сферы влияния или возникновения банковского риска они подразделяются на внешние и внутренние.

К внешним относятся риски, не связанные с деятельностью банка или конкретного клиента, политические, экономические и другие. Это потери, возникающие в результате начавшейся войны, революции, национализации, запрета на платежи за границу, консолидации долгов, введения эмбарго, от мены импортной лицензии, обострения экономического кризиса в стране, сти хийных бедствии.

Рассмотрим данные виды рисков подробно.

Рыночные риски, которые связаны с изменениями в перераспределительных отношениях. К рыночным рискам относятся изменение рыночной конъюнктуры, то есть резкое изменение цен, спроса и предложения, а так же возможные кризисные явления, как на внутренних рынках, так и на международных. Наиболее часто рассматриваемым риском среди рыночных является инфляционный [7].

Страновые риски - это возможность того, что в силу экономических или политических причин само государство или предприятия, функционирующие на его территории, не смогут выполнить свои обязательства. Эти риски разделяются на экономические и политические.

Экономические связаны с государственными реформами в экономике (налоговым, таможенным), а к политическим относятся запреты торговли и экономических отношений с отдельными регионами, государственные перевороты, национализация, отказы правительств в выполнении обязательств по политическим причинам.

К географическим рискам относят климатические, риски стихийных бедствий, экологические риски и прочие. Данные риски связаны с различными катаклизмами, возникающими в природе [1].

Внутренние риски в свою очередь делятся на потери по осно вой и по вспомогательной деятельности банка. Первые представляют самую распространённую группу рисков: кредитный, процентный, валютный и ры ночный риски. Вторые включают потери по формированию депозитов, риски по не основным видам деятельности, риски банковских злоупотреблений 10].

Рассмотрим основные виды внутренних банковских рисков более подробно.

1. Кредитный риск - вероятность потерь в связи с несвоевременным возвратом заемщиком основного долга и процентов по нему, либо полному не возврату средств. (1)

2. Процентный риск - возможность понести убытки вследствие непредвиденных, неблагоприятных для банка изменений процентных ставок и значительного уменьшения маржи, сведения ее к нулю или к отрицательному показателю. Процентный риск возникает в случаях, когда не совпадают сроки возврата предоставленных привлеченных средств или когда ставки по активным и пассивным операциям устанавливаются различными способами (фиксированные ставки против переменных и наоборот). В последнем случае примером может служить ситуация, когда средства заимствуются на короткий срок по переменным ставкам, а кредиты выдаются на длительный срок по фиксированным ставкам в расчете на то, что переменные ставки не превысят ожидаемый уровень. Таким образом, этот риск влияет на доходы банка, экономическую стоимость активов, обязательства и забалансовые инструменты.

Основные формы процентного риска, которому подвержены банки, следующие:

- риск установления новой цены, который возникает в связи с разницей сроков(для фиксированных процентных ставок) и установлением новой цены (для плавающих процентных ставок) банковских активов, пассивов и забалансовых позиций;

- риск кривой доходности, который возникает в связи с изменениями наклона и формы кривой доходности;

- базисный риск, который возникает в связи с несовершенной корреляцией заработанных и уплаченных по различным инструментам процентов;

- вариантность, возникающая в связи с прямо выраженными или подразумеваемыми опционами, встроенными во многие банковские активы и пассивы и забалансовые портфели [13].

3. Валютный риск - опасность валютных (курсовых) потерь, связанных с изменением курсов иностранных валют по отношению к национальной валюте [6].

4. Рыночный риск - означает возможные потери, непредвиденные расходы от изменения рыночной стоимости активов или пассивов, изменения степени их ликвидности. Особо подвержены такого рода риску вложения в ценные бумаги [4].

5. Риск по формированию депозитов (ресурсной базы) - вероятность увеличения расходов по привлечению ресурсов в случае изменения ситуации на финансовом рынке. Депозитная политика банка имеет цель обеспечить банк ресурсами на определенное время по определенной цене для осуществления определенных активных операций. Ее осуществление означает решение двух противоположных задач: стабильность ресурсной базы и минимизация расходов по ее формированию [1].

6. Риск структуры капитала - потери, связанные с тем, что активы и пассивы банка не согласованы по срокам. К примеру, банк вложивший значительные средства клиентов в кредитные операции со сроком погашения, превышающим сроки привлечения ресурсов при изменении ситуации на рынке может понести как дополнительные расходы (в случае удорожания ресурсов), так и оказаться банкротом из-за признания неплатежеспособным (критическое состояние на рынке ресурсов - массовое изъятие).

7. Риск банковских злоупотреблений - убытки, связанные с недостаточной квалифика цией банковского персонала, а так же с корыстными целями, которые преследуют его сотрудники.

8. Риск несбалансированной ликвидности - опасность потерь в случае неспособности банка покрыть свои обязательства по пассивам баланса требованиями по активам. Проявляется в процессе массового востребования вкладов клиентами банка (включая массовый досрочный отзыв средств со срочных и сберегательных вкладов). При этом следует различать внутреннюю и внешнюю ликвидность [2].

Таким образом, так как любой банк подвержен различным видам рисков, то соответственно становиться актуальной проблема эффективного управления рисками с целью их минимизации.

1.2 Система управления банковскими рисками

Стратегия управления рисками включает ряд этапов:

1. выявление факторов, увеличивающих и уменьшающих конкретный вид риска при осуществлении определенных банковских операций;

2. анализ выявленных факторов с точки зрения силы воздействия на риск;

3. оценка конкретного вида риска;

4. установление оптимального размера риска;

5. анализ отдельных операций с точки зрения соответствия приемлемому уровню риска;

6. разработка мероприятий по снижению риска.

Основной задачей регулирования рисков является поддержание приемлемых соотношений прибыльности с показателями безопасности и ликвидности в процессе управления активами и пассивами банка, то есть минимизация банковских потерь. Эффективное управление уровнем риска должно решать целый ряд проблем - от отслеживания (мониторинга) риска до его стоимостной оценки. Уровень риска, связанного с тем или иным событием, постоянно меняется из-за динамичного характера внешнего окружения банков. Это заставляет банк регулярно уточнять свое место на рынке, давать оценку риска тех или иных событий, пересматривать отношения с клиентами и оценивать качество собственных активов и пассивов, следовательно, корректировать свою политику в области управления рисками. Каждый банк должен думать о минимизации своих рисков. Это необходимо для его выживания. Минимизация рисков - это борьба за снижение потерь, иначе называемая управлением рисками. Все это предполагает разработку каждым банком собственной стратегии управления рисками, то есть основ политики принятия решений, таким образом, чтобы своевременно и последовательно использовать все возможности развития банка и одновременно удерживать риски на приемлемом и управляемом уровне.

Цели и задачи стратегии управления рисками в большой степени определяются постоянно изменяющейся внешней экономической средой, в которой приходится работать банку. В основу банковского управления рисками должны быть положены следующие принципы:

- прогнозирование возможных источников убытков или ситуаций, способных принести убытки, их количественное измерение;

- финансирование рисков, экономическое стимулирование их уменьшения;

- ответственность и обязанность руководителей и сотрудников, четкость политики и механизмов управления рисками;

- координируемый контроль рисков по всем подразделениям и службам банка и наблюдение за эффективностью процедур управления рисками;

- предотвращение (предупреждение) возникновения рисков или их минимизация- завершающий, важнейший этап процесса управления рисками [7].

Банк должен уметь выбирать такие риски, которые он может правильно оценить и которыми способен эффективно управлять. Решив принять определенный риск, банк должен быть готов управлять им, отслеживать его. Это требует владения навыками качественной оценки соответствующих процессов. К примеру, рассмотрим процентный риск.

По сфере влияния он является внутренним риском банка, так как происходящие изменения в процентных ставках для данного банка могут быть отрицательными, а для какого-нибудь другого - положительными. Это зависит от проводимой банком политики. Внешние же риски для всех субъектов влекут отрицательные последствия.

Процентный риск зависит от структуры баланса банка, несмотря на то, что инструменты, с помощью которых осуществляется управление процентным риском, могут отражаться на забалансовых счетах, в конечном итоге они оказывают свое действие через статьи балансовых счетов, поэтому процентный риск является балансовым риском. Этот риск является регулируемым (открытым) комплексным риском. Он носит спекулятивный характер, так как разное движение процентных ставок может повлечь как убытки, так и дополнительные прибыли.

Для того, чтобы это представить необходимо рассмотреть процентный риск в системе управления банком.

При управлении процентным риском необходимо решать такие проблемы, как определение причин и факторов риска, определение способов оценки, определения методов управления. Для этого надо сформировать четкое представление о том, какое место занимает процентный риск в системе управления банком. Создадим упрощенную модель управления банком, включающую перечисление основных рисков, над которыми осуществляется управление, особенности управления ими, отличие их от других рисков и их роль и влияние на общий результат деятельности.

Типичные внешние риски. Они не поддаются нормальной оценке и управлению. Они являются либо сугубо индивидуальными рисками для каждого банка. К примеру, политический риск у крупных банков совершенно иной, чем у мелких. Крупные банки могут им активно управлять, кроме того, для них прибыльность не является главной целью. Либо они являются для всех одинаково непредсказуемыми, например конъюнктурные и экологические.

Таким образом, очень сложно эти риски выделять в отдельную область исследования. Их влияние можно приблизительно оценить и, если это необходимо, вводить его в модели других рисков, как остаточные риски. Различным методикам оценки поддаются внутренние риски. Это кредитный, процентный, риск несбалансированной ликвидности, и валютный риск.

Кредитный риск возникает в отношениях между конкретным банком с конкретным клиентом. Причиной риска является неправильная оценка кредитоспособности клиента. Факторами риска является неправильный размер кредита, неверная форма выдачи кредита, недостаточное обеспечение и др. То есть размер риска зависит от проводимой банком работы с клиентом.

Соответственно для такой работы необходимые данные о состоянии клиента и в меньшей степени данные о самом банке. При кредитном риске всегда можно вычислить размер потерь. Так как известно, выполнил ли клиент договор или нет, и в каком объеме. Кроме того, для оценки кредитного риска банк не интересует, за счет каких средств он выдает кредит. Средневзвешенная сумма всех кредитных рисков представляет собой общий кредитный риск. В таком виде он входит в общую модель управления банковскими рисками.

Процентный риск во многом противоположен кредитному. Банк не уверен, вернет ли ему кредитор деньги, кредитор не знает, оставит ли банк плату за кредит на том же уровне и т.д. Все это примеры рисков в финансовой деятельности возникающих лично между участниками сделки. Однако, если другой банк будет предлагать более низкие ставки по кредитам, то заемщику станет невыгодно продолжать кредитоваться у старого банка, так как при этом он будет нести вмененные издержки. В этом случае результаты данного заемщика будут хуже, чем у других аналогичных, кредитуемых во втором банке. То есть, на результаты повлияет изменение окружающей среды, в отличие от первого случая, когда на результаты влияет изменение внутри самой системы банк - заемщик. Тогда для оценки процентного риска необходимо иметь представление об окружающей среде и о показателях в банке, на которые эта среда воздействует.

Процентный риск характеризует общую структуру операций банка, так как необходимо оценить влияние окружающей среды на всю систему - банк. При этом конкретные отношения с каждым заемщиком и кредитором отходят на второй план. Главными становятся агрегированные показатели.

Валютный риск во многом аналогичен процентному. Любое изменение курсов валют можно свести к изменению доходности средств, вложенных в ту или иную валюту. Изменение курсов влечет изменение доходности. Однако разница в том, что валюта является бессрочным активом, без даты погашения. Инструменты управления валютным риском во многом повторяют инструменты управления процентным риском.

Риск несбалансированной ликвидности связан с недостатком денежных средств у банка на конкретный момент времени. Если этот недостаток невелик, по сравнению со всеми активами банка, то его можно компенсировать на денежном рынке. Если происходит массовое востребование вкладов, а это происходит, как правило, только при финансовых кризисах, то банку придется прибегать к нестандартным методам регулирования. В этом случае будут задействованы специальные меры антикризисного выздоровления. В случае заимствования средств на денежном рынке для поддержания ликвидности влияние на конечный результат будет определяться уровнем процентных ставок на рынке. Но тогда для управления риском несбалансированной ликвидности надо пользоваться информацией, сходной при управлении процентным риском, а в отдельных случаях риск ликвидности можно свести к процентному риску.

Таким образом, получается две группы рисков, к которым применяются различные методы управления. Это риски частного характера, при которых оцениваются конкретные отношения между банком и клиентом, и комплексные риски, которые являются характеристиками работы банка, в общем, по сравнению с окружающей ситуацией.

Данная классификация является наиболее удобной при рассмотрении области действия и центров регулирования рисков, так как в основе разделения лежит признак воздействия на результаты деятельности банка.

Существуют е различия между частными и комплексными рисками. Частные риски возникают на момент начала действия операции. К примеру, кредитный риск возникает при заключении кредитного договора. До этого момента он не существует.

Комплексные риски возникают с момента образования банка и присутствуют на протяжении всей его деятельности.

Частные риски завершают свое действие по окончании конкретной операции. Из этого следует, что к комплексным рискам надо применять долговременные методы управления, которые бы были постоянными во времени, так как эти риски присутствуют непрерывно на всей деятельности банка.

К частным рискам могут применяться различные методы, например, разные предприятия, в зависимости от их особенностей, могут подвергаться разным методам оценки кредитоспособности. Для управления комплексными рисками необходимо анализировать всю деятельность банка в целом, по всем направлениям. Доступ к такой информации имеет только отдел активно-пассивных операций, аналитический отдел и другие отделы общего управления банком.

Таким образом, для управления процентным риском необходимо иметь агрегированную информацию о всей деятельности банка, связанной с вложением и привлечением средств. Эта информация должна пройти процесс обработки частных рисков, только после этого она является источником для оценки процентного риска. Необходимо также учитывать то, что на деятельность банка влияют различные факторы: экономическая ситуация, конъюнктура рынка, а так же окружающая среда. Рассмотрим данные факторы более подробно.

Для начала определим изучаемую систему, условия в которой она существует, ее элементы и связи между ними, то есть факторы, способствующие возникновению данного вида риска.

Процентный риск - опасность получения неблагоприятных результатов вследствие изменения процентных ставок.

Опасность получения неблагоприятных результатов для банка выражается в получении убытков или недополучении прибыли, либо в падении стоимости банка.

Необходимо обратить внимание на то, что прибыль банка не является независимым показателем. Она характеризует не только деятельность самого банка, но и рыночную ситуацию в целом.

Например, в период кризиса 1998 года, наверное, все банки получили убытки или значительное снижение прибыли, однако это не означает, что в этот год они работали хуже чем обычно. Во многих банках должны были произойти оздоровительные мероприятия.

Накопившиеся ошибки в управлении финансовыми институтами проявились в кризисе на рынке, в результате чего банки должны были бы пересмотреть свою политику в более продуманном направлении. То есть результаты деятельности банка тесно связаны с обще рыночной ситуацией. Значит, на результаты деятельности влияет как поведение самого банка, так и окружающая среда.

Таким образом, рассматриваем систему, состоящую из двух подсистем банка и окружающей среды. Окружающую среду принимаем неуправляемой подсистемой, а банк управляемой.

Единственная причина процентного риска это нестабильность процентных ставок (по определению). Поскольку процентный риск- это риск при котором доходы банка могут оказаться под негативным влиянием изменения процентных ставок и это может привести к потерям и убыткам банка.

Если бы ставки были постоянными или административно назначаемыми, то тогда не возникало бы опасности непредвиденных потерь. Но размер процентных ставок складывается иначе. Формула процентного риска носит название «модель Фишера» и имеет следующий вид:

i=r+p (1.1.1)

где i-рыночная ставка процента

r-реальная процентная ставка

p-ожидаемые темпы инфляции

Модель Фишера позволяет определить будущее движение темпов инфляции. При этом следует отличать номинальные и реальные процентные ставки.

Номинальная процентная ставка = Ожидаемая, реальная, безрисковая процентная ставка + Ожидаемый уровень инфляции + Риск-премия (риск несоблюдения срока, риск непогашения).

Реальная процентная ставка-это такой уровень процентной ставки, который необходим, чтобы заинтересовать потребителя сберегать часть его доходов.

Соответственно финансовый результат банка складывается в основном из разности между доходами по размещенным средствам и расходами по привлеченным.

P = P_A - C_П = i_A*A - i_П*П , (1.1.2)

где P - прибыль;

А - сумма активов;

П - сумма пассивов;

i_A и i_П - ставки по активам и пассивам соответственно.

В этом случае изменение ставок оказывает влияние на финансовый результат только в случае, если ставки по привлеченным и размещенным средствам имеют разное движение или когда активы и пассивы, разные по сумме, либо все это одновременно.

Получаем, что факторами процентного риска являются ценообразование на ресурсы и их количественное соотношение. Надо учесть, что все переменные в формуле (1.1.2) являются функциями от времени, следовательно, прибыль также является как бы функцией от времени.

Так как банк интересует не только сиюминутная прибыль, но и его существование во времени, то при управлении риском необходимо оптимизировать прибыль как функцию от времени (Р(t)).

Таким образом, в любом методе управления процентным риском должны присутствовать оценки влияния на риск следующих факторов: способ установления ставок на требования и обязательства и соотношение между привлеченными и размещенными средствами с учетом временного фактора.

Финансовый результат может выражаться не только прибылью, но и другими показателями.

В частности в дальнейшем в качестве такового будет рассматриваться стоимость банка, как финансовой организации. Так как все виды показателей финансового результата являются различными формулами одного события, то и факторы остаются прежними.

Деятельность по управлению процентным риском вынуждает банк ставить конкретные задачи по получению чистого дохода в виде процентов и измерять подверженность банка процентному риску.

Для этого используется либо метод разрыва (менеджмент), либо метод анализа длительности. Хотя оба метода дополняют друг друга, они различаются по учитываемым событиям, влияющим на изменение рыночной ситуации, и по способу измерения степени риска.

Анализ текущего уровня процентного риска, прогноз изменения структуры активов и пассивов (прежде всего, по срокам окончания договоров) и прогноз изменения рыночных ставок служат фундаментом стратегии и тактики управления процентным риском, на основе которых осуществляется текущее управление ресурсами банка.



2. Анализ качества системы управления риском в АО «Каспийский банк»

2.1 Общая характеристика АО «Каспийский банк»

Каспийский банк начал свою деятельность в тот момент, когда банковская система Казахстана переживала трудные времена. Республики Казахстан обладает огромным потенциалом для того, чтобы стать процветающим государством, но ей необходима поддержка здоровой и консервативной банковской системы. Каспийский банк убежден в том, что он сыграет свою роль, содействуя развитию казахстанской экономики.

За 10 лет работы Каспийский банк добился значительных результатов во всех сферах банковской деятельности и превратился в мощную финансовую группу компаний.

1995 году зарегистрировано ЗАО «Алматинский торговый - финансовый банк». 1997 году банк включен в 1-ю группу банков, работающих по международным стандартам.

С первых дней своего существования банк стремился стать универсальным банком, оказывающим клиентам весь спектр финансовых услуг, и определил свое место на рынке оказания банковских услуг, как Банк равных возможностей. Это означает равное предоставление банком высококачественных финансовых услуг и консультаций юридическим и физическим лицам независимо от размеров их финансовых потоков, отраслевой направленности юридических лиц и вида собственности. Каспийский банк уделяет большое внимание автоматизации банковских процессов. В 1998 году банк начинает кредитование предприятий малого и среднего бизнеса в рамках сотрудничества с ЕБРР и в качестве финансового оператора Германской кредитной линии.

В 1998 открытие филиалы в г. Атырау. и г. Астане. В этом же году начато реализация впервые в Казахстане всем желающим золотых слитков весом 10 и 20 г. с собственным логотипом.

С 1999 года банк начало выпуска международных платежных карточек Visa и Altun с собственным логотипом. Создана страховая компания «АТФ ПОЛИС».

В 2000 году размещен первый выпуск именных купонных именных купонных облигаций объемом 5 млн. долларов США. Создана лизинговая компания «АТФ Лизинг».

В 2001 году привлечен синдицированный заем на сумму 20 млн. долларов США. АО «Казпром банк» присоединен к АО «Каспийский банк».

В 2002 году увеличен собственный капитал до 5.9 млрд. тенге за счет размещения субординированных облигаций второй эмиссии. Изменено наименование с ОАО «Каспийский банк». Привлечен синдицированный заем на общую сумму 142 млн. долларов США.

С 2003 году АО «Банк Апогей» присоединен к АО «Каспийский банк». Привлечено 3 синдицированных займа на сумму 142 млн. долларов США.

2004 год:

- Руководство АО «Каспийский банк» презентовало новый подход к ведению бизнеса и представило новый фирменный стиль ведущего финансового института страны: «Каспийский банк - Банк для уверенного роста!»

- В Национальном Пресс-клубе состоялась Пресс-конференция, посвященная выпуску АО «Каспийский банк» международных облигаций на сумму $200 млн.

- Каспийский банк привлек очередной синдицированный заем, общий размер которого составил $75 млн. Этот синдицированный заем предоставлен сроком на год, при этом он является пролонгацией синидикации на $62млн., привлеченной ранее.

- В соответствии с законом «О кредитных бюро и формировании кредитных историй» создано первое в Казахстане кредитное бюро. Одним из учредителей ТОО «Первое кредитное бюро» выступило АО «Каспийский банк».

- Каспийский банк подписал Соглашение о Синдицированном Займе на сумму US$50 млн. сроком на 18 месяцев. Займ был организован Standard Bank London Limited, который также является единственным агентом в данном займе.

- Состоялось общее внеочередное собрание акционеров АО «Каспийский банк». Решением внеочередного общего собрания акционеров АО «Каспийский банк» досрочно прекращены полномочия прежнего состава совета директоров банка и избран новый состав из 5 человек, в который вошли: Исатаев Тимур Ризабекович, Мухамбетов Марат Мейрманович, Смагулов Нурлан Эркебуланович, Святов Серик Аманжолович, Бергалиев Тимур Максутович.

- 14 июля 2004 года в Национальном Пресс-клубе состоялась пресс-конференция. Темами пресс-конференции стали: «Завершение сделки по приобретению Каспийский банком 34,4% акций ОАО «Энергобанк» (Кыргызская Республика)» и «Активы Каспийский банка превысили $1 млрд».

- Казахстанская фондовая биржа включила международные облигации АО «Каспийский банк» первой эмиссии в официальный список ценных бумаг KASE

- Каспийский банк стал одним из основных акционеров «Открытого накопительного пенсионного фонда «Отан»».

- Банк разместил на международных рынках капитала дебютный выпуск еврооблигаций на общую сумму $100 млн. На облигации, выпущенные по правилам "S" (без права продажи институциональным инвесторам США), был установлен купон в размере 8,5% годовых. В качестве единственного организатора и гаранта размещения данной транзакции выступил ING bank.

- Рейтинговое агентство Moody's повысило долгосрочный депозитный рейтинг Каспийский банка до уровня Ba1 с прогнозом "стабильный".

- Каспийский банк получил новую Лицензию Национального Банка Республики Казахстан на проведение операций, предусмотренных банковским законодательством в национальной и иностранной валюте № 239 от 01 марта 2004 года.

- Состоялось внеочередное общее собрание акционеров. Итоги голосования на внеочередном общем собрании акционеров по вопросу Повестки дня: «Выпуск Глобальных Депозитарных Расписок (GDR).» Итог голосования: - единогласно.

- Закончена аудиторская проверка консолидированного бухгалтерского баланса банка и всех дочерних предприятий. Независимый аудит проводился «Эрнст энд Янг Казахстан».

- Филиал банка в г.Алматы прошел процедуру перерегистрации в органах юстиции.

- Филиалы банка в г. Аксай и в г.Актау прошли перерегистрацию в органах юстиции.

- Прошли процедуру перерегистрации в органах юстиции филиалы банка в городах Костанай, Рудный и Лисаковск.

- Прошли перерегистрацию в органах юстиции филиалы банка в городах Усть-Каменогорск, Павлодар, Астана, Караганда и Актобе.

- Филиал банка в г.Атырау прошел перерегистрацию в органах юстиции .

- Каспийский банк объявляет о внедрении новой услуги - программы «Партнер», проводимой совместно с СК «ПОЛИС» и ПФ «ОТАН». Программа «Партнер» предназначена для повышения качества обслуживания клиентов.

- Каспийский банк произвел выплату полугодового купонного вознаграждения по второму выпуску именных купонных субординированных облигаций в сумме 450 000 (четыреста пятьдесят тысяч) долларов США по средневзвешенному курсу ЗАО «Казахстанская фондовая биржа», сложившегося на 05.01.2004 г., в размере 142,91 тенге за доллар США.

С 2006 году размещен дебюный выпуск еврооблигаций на международных рынках капитала на общею сумму 100 млн. долларов США.

В 2007 открыто представительство в г. Москва.

Расширено сотрудничества с ЕБРР. Активы Каспийский банка достигли 2,5 млрд. долларов США. EUROMONEY признало Каспийский банк лидирующим финансовым институтом Республики Казахстан в корпоративном управлении и лучшим банком для малого и среднего бизнеса Казахстана.

21 июня 2008 года Bank Austria-Creditanstalt AG (подразделение UniCredit Group для коммерческих и банковских операций в Центральной и Восточной Европе) и частные акционеры АО "Каспийский банк" подписали соглашение о приобретении мажоритарного пакета акций Каспийский банка.

В ноябре 2008 г. Банк Австрии Кредитанштальт (ВА-СА), подразделение ЮниКредит Групп (UniCredit Group) для коммерческих банковских операций в Центральной и Восточной Европе, завершил процесс приобретения 91,8% от общего числа выпущенного акционерного капитала АО «Каспийский банк». Примерная цена сделки составила 2,117 млн. долларов США (около 1,452 млн. евро по текущему курсу)

Головной офис Каспийский банка находится в городе Алма-ате. На сегодняшний день АО «Каспийский банк» имеет довольно широкую сеть РКО и филиалов в городах Астана, Алмата, Караганда, Кокшетау, Костанай, Павлодар. Петропавловск, Рудный, Уральск, Усть-Каменогорск. Каспийский банк предоставляет банковские услуги своим клиентам такие как: открытие и введение банковских счетов юридических и физических лиц; прием депозитов юридических и физических лиц; кассовые операции, переводные операции, заемные операции, сейфовые операции; выпуск чековых книжек; организация обменных операций с иностранной валютой; выпуск и обслуживание платежных карточек локальных и международных платежных систем; и прочие банковские услуги.

Общая структура финансовой, расчетно-кассовой, представительской и внутри корпоративной сфер деятельности банка состоит из следующих пунктов:

- Работа с корпоративными клиентами;

- Политика работы с населением;

- Переводы денег и расчеты по пластиковым картам;

- Кредитный рынок;

- Валютный рынок;

- Ценные бумаги, депозиты;

- Услуги по операциям с ценными бумагами;

- Инвестиционная программа;

- Работа с персоналом;

- Спонсорская деятельность и так далее.

На сегодняшний день банк ставит перед собой большие задачи по дальнейшему развитию и совершенствованию имеющихся достижений, поиска и внедрения новых финансовых продуктов, способных удовлетворить потребности всех категорий клиентов.

Обзор финансовых результатов АО «Каспийский банк»

По итогам 2007 года активы банка выросли почти в 2 раза (на 3490млн. тенге.) и составили на 1 января 2008 года 7045 млн.тенге.. В течение 2007 года при проведении операций по размещению средств на депозиты в Банке РК Каспийский банк активно привлекал средства кредитных организаций. К концу года сумма по статье “Средства кредитных организаций” увеличилась в 4,3 раза и составила 1179 тенге, доля в пассивах увеличилась с 8% до 17%. В результате проведения операций по размещению средств на депозиты в Банке произошло увеличение сумм по статье “Денежные средства и счета в АО»Каспийский банк»” в 4,6 раза, объем средств достиг к концу года 2375.5 млн. тенге. Банк активизировал работу по инвестированию средств в реальный сектор экономики.

Благодаря росту клиентской базы удалось значительно увеличить объемы активных операций. Сумма выданных кредитов, включая межбанковские кредиты и вложения в векселя, выросла на 88% и по состоянию на 1 января 2007 года составила 3111 млн. тенге. В результате проведения краткосрочных депозитных операций с иностранными банками суммы по статье “Средства в кредитных организациях” увеличилась в 2,4 раза и достигли 638 млн. тенге. Объем вложений в государственные долговые обязательства снизился на 22% и составил 359 млн.тенге. на 1 января 2007 г. С целью уменьшения рыночных рисков в условиях нестабильности фондовых рынков портфель ценных бумаг для перепродажи по итогам года был уменьшен в 3,1 раза до 83.5 млн. тенге. Средства клиентов выросли на 73% и по состоянию на 1 января 2007 года достигли 3636.5 млн. тенге.

Банком был значительно увеличен объем средств, привлеченных за счет выпуска долговых обязательств - к концу года сумма увеличилась до 1518 млн. тенге., что в 4 раза превышает уровень начала года. Собственные источники выросли за год на 21% до 562,5 млн. тенге. Доходы Каспийский банка за 2006 год составили 2524,5 млн. тенге. Расходы в 2007 году составили 2283 млн. тенге. Работающие активы на 1 января 2008 года достигли 3570 млн. тенге. По итогам 2006 года рентабельность работающих активов составила 5,5%. Балансовая прибыль банка достигла 196,5 млн. тенге.

2.2 Организация управления рисками в АО «Каспийский банк»

Как правило главный принцип управления процентным риском заключается в том, чтобы стабилизировать, а затем систематически наращивать банковскую чистую процентную маржу.

Стратегия банка в области управления процентным риском выглядит как правило следующим образом:

- Определяется период- 1 квартал, 1 год и т.д.;

- Проводится работа по определению оптимального соотношения между активами и пассивами ( по суммам, по срокам, порядку погашения и цене);

- Выбирается статический или динамический подход при управлении процентным риском, либо банк предполагает комбинировать оба подхода.

Статический подход означает, что расчет разрыва между активами и пассивами банка, чувствительными к изменению уровня процентных ставок, производится исходя из абсолютных значений данных показателей в балансовой оценке. При этом зарубежные специалисты обычно делают два допуска:

a) балансовые данные остаются неизменными в течении всего периода;

b) процентные ставки по активам и пассивам изменяются параллельно (в одном направлении).

Динамический подход предполагает, что используются скорректированные данные с учетом динамики изменений, тренда. С этой целью применяют фактические данные на определенную дату, корректируют с учетом отклонений и получают прогнозную величину, которую и заносят в баланс. Последний становится статическим.

- Систематически проводится оценка позиции менеджмента для принятия необходимых оперативных решений.

- Учитываются все возможные денежные потоки (известные и прогнозируемые и неизвестные, т.е. потоки, которые мы можем спрогнозировать, имея информацию определенного вида или не имея информации, но предполагая возможные изменения)

- Проводится хеджирование процентного риска[5].

Анализируя процентный риск банка, необходимо выделять базовый риск и риск временного разрыва.

Базовый риск связан с изменением в структуре процентных ставок, он возникает в тех случаях, когда базовые процентные ставки, по которым банк привлек средства в депозиты, отличаются от ставок размещения этих ресурсов. Базовый риск возникает вследствие неопределенности в отношении будущих относительных изменений различных процентных ставок. Базовый риск резко возрастает, если банк привлекает средства по фиксированным ставкам, а инвестирует их по плавающим. В настоящее время в нашей стране относительно редко применяются депозиты и ссуды с плавающими процентными ставками. Однако базовый риск существует в связи с изменениями обменных курсов валют (это разновидность валютных рисков).

Риск временного разрыва возникает в тех случаях, когда банк привлекает и размещает ресурсы по одной и той же базовой ставке, но с некоторым временным разрывом даты их пересмотра.

В любом случае первостепенное значение имеет структура активов и пассивов по способам формирования ставок и по времени привлечения. Данная особенность лежит в основе всех методов управления процентным риском.

Таким образом, управление процентным риском включает управление как активами, так и обязательствами банка. Особенность этого управления состоит в том, что оно имеет границы. Управление активами ограничено, во-первых, требованиями ликвидности и кредитным риском портфеля активов банка и, во - вторых, ценовой конкуренцией со стороны других банков, которая ограничивает свободу банка в выборе цены кредита. Управление обязательствами затруднено, во-первых, ограниченным выбором и размером долговых инструментов, которые банк может успешно разместить среди своих вкладчиков и других кредиторов в любой момент времени; во-вторых, ценовой конкуренцией со стороны других банков, а также небанковских учреждений за имеющиеся средства. Задача управления процентным риском включает минимизацию этого риска в пределах прибыльности банка и целей ликвидности [13].

Ознакомившись с основными принципами управления процентным риском в банках, рассмотрим как организовано управление процентным риском в коммерческом банке «Каспийский банк» и определим какие формы данного риска имеют место в данном кредитном учреждении. Но для того, чтобы ознакомиться с этим вопросом нам необходимо иметь представление о том, как организована работа по управлению всеми рисками данного кредитного учреждения.

Поскольку управление рисками в АО «Каспийский банк», как и в любом другом коммерческом банке, является частью практического менеджмента, поэтому оно требует постоянной оценки и переоценки принятых решений.

Важнейшими элементами систем управления рисками в АО «Каспийский банк» являются:

a. - четкие и документированные принципы, правила и директивы по вопросам торговой политики банка, управления рисками, организации трудового процесса и используемой терминологии;

b. - создание специальных групп управления рисками, не зависимых от коммерческих подразделений банка; руководитель подразделения, ведающего рыночными рисками, отчитывается перед председателем правления банка, руководитель подразделения кредитных рисков - перед заместителем председателя правления, т.е. перед членами высшего руководства банка;

c. - установление лимитов рыночных и кредитных рисков и контроль за их соблюдением, а также агрегирование (объединение) рисков по отдельным банковским продуктам, контрагентам и регионам;

d. - определение периодичности информирования руководства банка о рисках. Как правило, такая информация представляется ежедневно, особенно по рыночным рискам;

e. - для всех типов рисков создаются специальные немногочисленные группы по управлению, не зависимые от коммерческих подразделений банка;

f. - все элементы системы контроля и управления рисками регулярно проверяются аудиторами, не зависящими от коммерческих служб банка.

Не первый год действует в банке служба внутреннего контроля подотчетная ЦБ РК, состав которой утверждается так же ЦБ РК. Однако несмотря на это АО «Каспийский банк» постоянно совершенствует и осуществляет разработку новых, более гибких и совершенных моделей и методов управления рисками. Этим как правило занимаются органы управления рисками.

В АО «Каспийский банк» два комитета по управлению рисками: кредитный комитет и комитет по управлению активами и пассивами банка.

Ответственность за реализацию политики, разрабатываемой кредитным комитетом, несет кредитный отдел.

Операционный отдел, отделы ценных бумаг, международных кредитов и расчетов, анализа банковской деятельности, маркетинговый несут ответственность за реализацию политики, разрабатываемой комитетом по управлению рисками, связанными с активами и пассивами. В состав первого комитета обычно входят: руководитель банка (председатель комитета), руководители кредитного и операционного отделов бухгалтерии, главный экономист или руководитель аналитического отдела, два или более других руководителей банка высшего уровня.

Функциями данного комитета являются:

- разработка и мониторинг состояния политики кредитов;

- разработка политики рейтинга кредитов;

- разработка критериев для получения новых кредитов;

- делегирование полномочий по выдаче кредитов;

- установление ограничений на ссуды;

- регулярная оценка риска всего портфеля кредитов, в т.ч. риска убытков по ссудам, перегруженности одного сектора, ликвидности портфеля;

- разработка политики списания невозвращенных ссуд;

- разработка политики отслеживания всех ссуд;

- разработка политики возврата ненадежных ссуд;

- разработка политики замораживания кредитов;

- разработка стандартов кредитной документации;

- пересмотр согласия на выдачу кредита;

- пересмотр политики определения стоимости кредитов;

- пересмотр внутри банковских инструкций в соответствии с юридическими нормами;

- разработка политики расширения и сужения кредитов, повышения их качества, в том числе обеспечения большей надежности, улучшения практики страхования, предоставления аккредитивов и гарантий, определения величины процентной маржи;

- разработка критериев оценки работы ссудной администрации.

В состав второго комитета включаются: руководитель банка (председатель комитета), руководители операционного и кредитного отделов, главный экономист или руководитель аналитического отдела, руководители службы финансового контроля и бухгалтерии, еще несколько руководителей высшего уровня.

Функциями данного комитета являются:

- разработка ограничений по финансовым рискам;

- разработка процентной политики;

- разработка ограничений по валютным рискам;

- разработка ограничений и политики по рискам за балансовых операций;

- разработка политики рисков, связанных с ценными бумагами;

- определение основных источников финансирования банка;

- управление рисками структуры капитала банка;

- контроль, за соблюдением банком законодательства в отношении рисков и разработка критериев оценки эффективности работы по управлению активами и пассивами банка и др.

Названные комитеты должны:

- создавать внутри банковские инструкции по управлению рисками;

- определять цели политики управления рисками и доводить их до сведения коллектива банка;

- при необходимости делегировать полномочия по реализации этой политики и контролю подразделениям и отдельным работникам банка;

- разрабатывать ограничения и стандарты на объемы, зоны, виды рисков, методы их оценки и регулирования.

Таким образом, мы кратко ознакомились с общей организацией деятельности по управлению всеми рисками в АО «Каспийский банк» , а также с органами, которые осуществляют непосредственный мониторинг и управление ими. А теперь ознакомимся с политикой «Каспийский банка» в области управления рисками.

В течение года банком регулярно осуществлялся оперативный и стратегический контроль рисков. Банк отслеживает стратегические риски, связанные с изменениями политической ситуации, действиями Центрального Банка и Правительства РК, общим состоянием экономики. Как уже было сказано выше в банке действует Управление внутреннего контроля. Главной задачей данного подразделения является управление и контроль всех рисков, сопровождающих деятельность банка.

В Управлении работают наиболее опытные и квалифицированные сотрудники. В связи с ростом объемов кредитных операций особое внимание уделялось мониторингу кредитных рисков. Управление кредитным риском в банке опиралось на жесткую систему оценки кредитоспособности заемщика, учитывающую все нюансы хозяйственной деятельности конкретного предприятия. В банке строго соблюдаются разработанные, в соответствии с международными стандартами, регламенты кредитной работы.

...