Банковский менеджмент

26. Управление ликвидностью КБ: системы централизованного и децентрализованного управления ликвидностью КБ

Ликвидность банков - основополагающий фактор их платежеспособности, который создает доверие публики к банковской системе.

Управление в РФ осуществляется на 2 уровнях: на уровне ЦБ (централизованное) и на уровне КБ (децентрализованное).

Централизованное управление заключается в установлении ЦБ единых для всех кредитных организаций нормативов ликвидности; осуществлении регулирования ликвидности с использованием различных инструментов (обязательное резервирование, система рефинансирования и др.); организации контроля за состоянием ликвидности кредитных организаций; применении мер воздействия к кредитным организациям, нарушающим нормативы ликвидности. Контроль осуществляется на основе отчетности о соблюдении экономических нормативов и о формировании фонда обязательных резервов, а также путем проведения инспекторских проверок кредитных организаций. Цель централизованного - поддержание ликвидности каждой кредитной организации.

Система управления ликвидностью в кредитной организации включает: комплекс организационных мер по анализу, оценке и контролю; обоснование методов и инструментов управления ликвидностью; выбор способа регулирования ликвидности. Цели: обеспечение своевременного и полного удовлетворения банком обязательств перед кредиторами, поддержание такой структуры активов и пассивов, которая обеспечивала бы оптимальное сочетание ликвидности и прибыльности КБ.

27. Управление ликвидностью КБ на основе экономических нормативов

Коэффициентный метод управления ликвидностью является наиболее простым и распространенным в РФ. Он включает определение состава и периодичности расчета показателей ликвидности и их предельных значений, анализ и оценку состояния показателей ликвидности на основе:

1) сравнения фактических значений с нормативными, предельными;

2) анализа динамики фактических значения показателей;

3) осуществления факторного анализа изменений фактических значений;

4) выбора способов устранения несоответствий, установленных на основе проведенного анализа;

5) формирования информационной базы для анализа.

Показатели ликвидности. 5 обязательных экономических нормативов:

1) Коэффициент мгновенной ликвидности (Н2) - не менее 0,15 (до 01.05.2004 - 0,2): Н2 = (ЛАм/ОВм)*100%, где ЛАм - высоколиквидные активы, ОВм - обязательства до востребования.

2) Коэффициент текущей ликвидности (Н3) - не менее 0,5 (до 01.05.2004 - 0,7): Н3 = ЛАт/ОВт*100%, где Лат - ликвидные активы текущие, ОВт - обязательства банка текущие (по счетам до востребования и на срок до 30 дней).

3) коэффициент долгосрочной ликвидности (Н4) - не более 1,2: Н4 = Крд / (К + ОД) * 100%, где Крд - кредитные требования с оставшимся сроком до даты погашения свыше 365 или 366 календарных дней; К - капитал; ОД - обязательства свыше 1 года.

4) коэффициент общей ликвидности (Н5) - не менее 0,2 (не рассчитывается с 01.05.2005): Н5 = Лат / (А - Ро) * 100%, где А - общая сумма всех активов (за минусом остатков на счетах); Ро - обязательные резервы банка.

5) коэффициент ликвидности по операциям с драгоценными металлами (H14) - не менее 0,1.

28. Механизм управления ликвидностью КБ на основе денежных потоков

Этот механизм включает:

1) измерение и оценку состояния ликвидности за определенные периоды времени;

2) анализ факторов, вызывавших данное состояние;

3) разработку различных сценариев регулирования ликвидности;

4) принятие мер по восстановлению ликвидности или дополнительному размещению ликвидных средств;

5) создание специальной информационной системы для измерения, анализа и регулирования ликвидности (ее основой является разработочная таблица - реструктурированный по схемам баланс).

В активах выделяют группы: денежные средства; счета в ЦБ; государственные долговые обязательства; средства в банках; чистые вложения в ценные бумаги для перепродажи; ссудная задолженность; проценты начисленные; средства, переданные в лизинг; основные средства; нематериальные активы и т.д.

Пассивы разбиваются на следующие группы: кредиты, полученные от ЦБ; средства банков; средства клиентов; выпущенные долговые обязательства; доходы будущих периодов; резервы на возможные потери по расчетам с дебиторами и т.д.

Составление разработочной таблицы позволяет на каждый период определить состояние ликвидности: активы соответствующего срока сопоставляются с пассивами и выявляется дефицит или избыток ликвидности.

Регулирование ликвидности осуществляется путем выбора либо способов устранения дефицита ликвидности, либо способов размещения свободных денежных средств.

29. Зарубежный опыт управления ликвидностью КБ

В зарубежной практике наибольшее распространение получил метод управления ликвидностью на основе денежных потоков. В настоящее время его стали использовать и в РФ. Составными элементами указанного метода управления ликвидностью являются: измерение и оценка состояния ликвидности, анализ ситуации, разработка сценариев регулирования ликвидности, принятие мер по восстановлению ликвидности или устранению его избытка, создание специальной информационной базы.

Регулирование ликвидности осуществляется либо путем выбора способов устранения дефицита ликвидности, либо способов размещения свободных денежных средств. В обоих случаях разрабатываются альтернативные сценарии, сравнительный анализ которых позволяет выбрать наиболее эффективный на данный период вариант решения. Принятие указанных решений обычно осуществляется коллегиальным органом, созданным для данной цели.

В соответствии с основными принципами теории коммерческих ссуд банку для обеспечения ликвидности необходимо связывать процесс кредитования с последовательными стадиями движения продукта от производства к потреблению.

Условием ликвидности согласно Теории перемещения выступает определенная доля в общей сумме активов и структура быстрореализуемых активов. По признаку ликвидности все активы подразделяют на: первичные резервы, вторичные резервы, ссуды, прочие ценные бумаги, здания, сооружения.

Теория ожидаемого дохода связывает ликвидность банка с кредитоспособностью клиентов, обеспеченной их будущей выручкой.

В последние годы в зарубежных странах управление ликвидностью базируется на Теории управления пассивами. Банк может решить проблему ликвидности путем улучшения качества депозитной базы. Критерием ее качества является увеличение доли устойчивой части депозитов, т.е. средств вкладчиков, не покидающих банк. Чем выше доля этой части привлеченных ресурсов, тем ликвидность банка выше.

30. Система управления прибылью банка

Прибыль КБ - внутренний источник его развития. Управление прибылью - важная составная часть банковского менеджмента, цель которой заключается в максимизации прибыли при допустимом уровне рисков и обеспечении ликвидности баланса.

Основные блоки управления:

1) определение подразделений банка, участвующих в процессе управления прибылью;

2) планирование доходов, расходов и прибыли банка;

3) применение способов оценки уровня прибыльности банковской деятельности;

4) определение методов текущего регулирования прибыли (финансового результата).

Управление осуществляется на различных уровнях: на уровне банка в целом (высший), уровне отдельных направлений деятельности банка, конкретных банковских продуктов, отдельных рабочих мест и т.п.

В организации процесса управления прибылью банка участвуют различные подразделения банка:

1) Функциональные подразделения - управления и отделы, прямо участвующие в проведении активных и пассивных операций банка (оценка и анализ рентабельности продуктов, контроль за рентабельностью сделок).

2) Казначейство или сводное управление (составление плана доходов и расходов банка как составной части бизнес-плана, анализ и оценка уровня прибыли банка в целом и рентабельности отдельных направлений и т.д.).

3) Бухгалтерия (обеспечивает аналитические службы казначейства и функциональных подразделений необходимой информацией).

4) Служба внутреннего контроля (контроль за правильностью формирования и использования прибыли).

 Основные направления контроля включают:

1) проверка соблюдения нормативных требований ЦБ аналитического и синтетического учета;

2) проверка соблюдения требований Министерства по налогам и сборам РФ;

3) проверка правильности применяемых ставок налога и сроков его перечисления;

4) проверка льгот, используемых банком при исчислении налогов;

5) проверка использования прибыли.

31. Способы оценки и регулирования уровня прибыли КБ

Система финансовых коэффициентов для оценки прибыльности: коэффициент процентной маржи, уровней непроцентного дохода и расхода, соотношения непроцентной и процентной маржи, стабильных расходов на рубль активов, показатели прибыльности активов и собственного капитала и т.д.

Оценка уровня прибыльности банка на основе финансовых коэффициентов основывается на приемах:

1) сравнение фактического значения финансового коэффициента со стандартами банка;

2) оценка соответствия уровня коэффициента мировым стандартам:

3) анализ динамики коэффициента;

4) сопоставление значения коэффициента с соответствующими показателями однотипных по величине и направлениям деятельности банка.

Факторный анализ уровня прибыльности банка позволяет детализировать причины ее изменения, и конкретизировать принятие управленческих решений. Он применяется для выявления основного фактора изменения показателя прибыльности.

Методы текущего регулирования прибыли: оценка уровня прибыльности банка в целом позволяет оценить степень надежности банка и выделить основные факторы, от которых она зависит.

Регулирование процентной маржи складывается из элементов:

1) определение коэффициента достаточной процентной маржи на предстоящий период на основе бизнес-плана, фиксирование его уровня в документе о кредитной политике;

2) регулярный контроль за соответствием коэффициентов фактической и достаточной процентной маржи;

3) контроль за спредом на основе коэффициентов спреда и посреднической маржи;

4) контроль за долей работающих активов;

5) формирование договорного процента с учетом коэффициента достаточной процентной маржи.

Управление беспроцентным доходом включает: отслеживание тенденций изменения беспроцентного дохода на рубль активов, контроль за соотношением стабильных и нестабильных беспроцентных доходов, изучение рынка предоставляемых клиентам услуг и разработку стратегии банка на этом рынке с целью правильного формирования комиссионного вознаграждения и создания новых услуг, активное использование рекламы банковских услуг. Осуществляется: контроль за структурой расходов, отслеживание тенденций изменения из величины на рубль активов, сопоставление тенденций изменения расходов и доходов банка, контроль за центрами затрат.

К критическим показателям относят: сложившееся падение коэффициентов прибыли, тенденция сокращения процентной маржи, рост «бремени», формирование чистой прибыли в основном за счет нестабильных источников, отрицательная процентная маржа по ссудным операциям, являющимся традиционным направлением деятельности банка; поглощение процентной маржи «бременем» и налогами.

32. Управление рентабельностью отдельных направлений деятельности банка и рентабельностью банковского продукта

Управление рентабельностью отдельных направлений деятельности банка основывается на выделении функциональных подразделений банка, ответственных за определенные направления деятельности банка, т.е. за группу однородных банковских продуктов.

Прибыль от реализации любого банковского продукта определяется на основе его рыночной цены и себестоимости. Банковские продукты разделяют на 2 группы:

1) продукты, приносящие банку процентный или приравненный к нему доход, создание которых связано с вложением в активные операции банковских ресурсов (ссудные операции, операции с ценными бумагами);

2) продукты, приносящие банку комиссионный доход и не связанные с использованием ресурсов (расчетные услуги, предоставление гарантий).

Расчет рентабельности по 1 группе: Рп = М-С, где Рп - рентабельность продукта, М - процентная маржа по данному виду продукта (процент годовых), С - себестоимость операций по созданию продукта (процент годовых). М = Д-Цр, где М - процентная маржа по активным операциям, сложившаяся в периоде, Д - средняя доходность продукта (активной операции), Цр - средневзвешенная цена ресурсов, вложенных в активную операцию.

Расчет рентабельности по 2 группе: Рп = (Дк - С) / Оп, где Рп - рентабельность продукта, процент годовых, Дк - комиссионное вознаграждение банка за данный продукт в периоде, С - себестоимость, т.е. все затраты, связанные с созданием данного продукта в периоде, Оп - размер активных операций, связанных с данным продуктом.

Важным элементом в системе управления прибыльностью продукта является блок методов текущего регулирования финансового результата. К методам можно отнести:

1) совершенствование технологии создания продукта;

2) отслеживание динамики себестоимости и процентной маржи;

3) контроль за соответствием себестоимости и цены на рынке данного продукта;

4) разработка ценовой стратегии;

5) отслеживание динамики цен на рынке.

33. Управление пассивами банка: собственный капитал, оценка и анализ активов по степени их риска

Процесс управления пассивами КБ предполагает их эффективное использование в соответствии с возможностями формирования ресурсной базы и, наоборот, формирование ресурсной базы в соответствии с возможностями ее использования. Управление пассивами предполагает раскрытие двух взаимосвязанных проблем: управление собственным капиталом и управление привлеченными ресурсами.

Собственный капитал КБ составляет основу его деятельности и является важным источником финансовых ресурсов. Он призван поддерживать доверие клиентов к банку и убеждать кредиторов в его финансовой устойчивости. Определение достаточности капитала банка с учетом рисков балансовых и забалансовых операций стало одной из наиболее серьезных проблем при оценке устойчивости банка.

Для анализа активов по степени риска их необходимо сгруппировать в соответствии с установленными коэффициентами риска. Взвешивание активов производится путем умножения остатков средств на соответствующем балансовом счете (счетах) или их части на коэффициент риска (в процентах), деленный на 100%. Полученная сумма активов, взвешенных по степени риска, увеличивается на сумму кредитного риска по инструментам, отраженным на внебалансовых счетах бухгалтерского учета, сумму кредитного риска по срочным сделкам и сумму рыночного риска. Для определения кредитного риска по инструментам, отраженным на внебалансовых счетах, номинальная величина обязательств по каждому финансовому инструменту умножается на коэффициент риска. На полученную сумму увеличиваются рисковые активы.

Для расчета кредитного риска по срочным сделкам определяется текущий кредитный и потенциальный риски. Текущий кредитный риск (Ткр) - это сумма стоимости замещения по сделкам, включенным в двусторонние компенсационные соглашения и стоимости замещения по сделкам, не включенным в компенсационные соглашения. Процентный кредитный риск (Пкр) определяется как сумма риска по сделкам с юридически оформленными двусторонними компенсационными соглашениями и по сделкам, не включенным в указанные соглашения.

Общая величина риска по срочным сделкам: КРС=Ткр+Пкр - сумма обеспечения, полученная банком от контрагента.

В целях приведения уровня достаточности капитала в соответствие с международными стандартами минимально допустимое значение норматива Н1 устанавливается в размерах: для банков с капиталом от 5 млн. евро и выше - 10%; для банков с капиталом менее 5 млн. евро - 11%.

34. Управление собственным капиталом банка

Управление капитала подразумевает:

1) Обоснование его достаточности в соответствии с объемом, структурой и содержанием активных операций банка. Так, чем больше доля рискованных активов, тем сравнительно большего размера требуются собственные средства (капитал) банка (Н1). В любом случае банки с высокой долей капитала считаются более надежными и конкурентоспособными.

2) Выбор оптимального для данного момента способа наращивания капитала. Различают три способа:

- Важнейший внутренний источник роста капитала - прибыль, размер которой связан с дивидендной политикой банка (установленным размером дохода на акцию). Банк заинтересован в сохранении старых акционеров и привлечении новых, поэтому доходность акций должна быть не ниже доходности других инвестиции с аналогичной степенью риска. «Недостаток» наращивания прибыли связан с размером ее налогообложения;

- Увеличение капитала банка за счет повторных эмиссий связано с их высокими издержками. Окончательный выбор источника увеличения капитала делается с учетом совокупности различных факторов;

- Субординированный кредит (кредит, привлеченный КО не менее чем на 5 лет).

3) Учет стоимости и рисков привлечения средств клиентов и других кредитных организаций (в финансовом менеджменте рассматривается как самостоятельное направление - «Управление пассивами»).

35. Состав и организация управления привлеченными ресурсами КБ

Управление привлеченными ресурсами - деятельность по формированию и оптимизации структуры ресурсов коммерческих банков за счет привлечения денежных средств физических и юридических лиц, в т.ч. других банков, направленную на поддержание ликвидности как отдельных банков, так и банковской системы в целом.

Управление привлеченными ресурсами включает:

1) планирование пассивных операций - разработку депозитной политики банка и других внутрибанковских документов, регламентирующих пассивные операции;

2) анализ ресурсной базы банка;

3) организацию и регулирование деятельности по привлечению ресурсов;

4) контроль над осуществлением пассивных операций и состоянием ресурсной базы банка.

Процесс планирования включает составление перспективных и текущих планов. Каждый банк должен разработать, а затем строго соблюдать внутренние документы по привлечению ресурсов.

Анализ направлен на оценку деятельности банка в целом и по отдельным подразделениям и направлениям на основе сравнения фактически сложившейся структуры ресурсов с прогнозными данными, данными за прошлые периоды и с результатами, достигнутыми другими банками.

Особенностью регулирования пассивных операций банков является наличие государственного надзора за деятельностью банков. Поэтому внутрибанковское регулирование пассивных операций должно обеспечивать соблюдение требований и нормативов, установленных органами государственного надзора, а также адекватность пассивных операций КБ проводимой ЦБ РФ денежно-кредитной политике.

Контроль в банковской деятельности, в т.ч. деятельности по привлечению ресурсов, подразделяется на внешний и внутренний.

36. Управление активными операциями банка

Управление активами предполагает:

1) Диверсификацию активных операций по степени их ликвидности. Выделяют:

- высоколиквидные активы - первичные резервы (кассовые активы, средства на корреспондентских счетах в других банках);

- вторичные резервы - государственные ценные бумаги, ссуды и другие платежи в пользу банка со сроком погашения в течение 30 дней;

- остальные ссуды;

- ценные бумаги негосударственных эмитентов;

- основные средства (здания и оборудование) - неликвидные активы.

2) Отслеживание рисков и их снижение, создание резервов на возможные потери по ссудам и ценным бумагам.

3) Поддержание доходности активов.

При этом основные направления управления активами состояли из двух вариантов: метода распределения активов (метод общего фонда) и метода конвертации активов (метод разъединения источников фондов).

Метод распределения активов в целях управления риском процентной ставки наиболее применим в условиях стабильной внешней среды, т.к. его успешное использование зависит от трех условий:

1) относительно небольшое варьирование процентных ставок;

2) состав пассивов банка остается достаточно стабильным и его легко прогнозировать;

3) большая часть привлеченных средств состоит из беспроцентных бессрочных вкладов.

При методе распределения активов увеличение ликвидности обеспечивается путем регулирования структуры активов, а уровень доходности банка поддерживался на заданном уровне через управление спредом.

При методе конвертации или разъединения источников фондов, пассивная сторона по-прежнему считается постоянной, а избежать риска процентной ставки обеспечивается путем более тесной увязки сроков размещения активов с источниками их финансирования по срокам, т.е. пассивами.

37. Комплексное управление активами и пассивами КБ

Под управлением активами и пассивами следует понимать процесс формирования и последующего регулирования такой структуры активов и пассивов баланса банка, которая обеспечивает достижение определенных стратегий и целей финансового менеджмента.

Управление может быть базовым или усложненным.

Базовое управление означает, что требования регулирующих органов принимаются руководством КБ как внутренние ориентиры для достаточности капитала, ликвидности и чувствительности активов и пассивов к изменению процентных ставок и валютных курсов. В этом случае задачи управления концентрируются на идентификации, количественном определении и анализе существующих рисков при имеющейся структуре баланса и поддержании ее на таком уровне, который не приводил бы к возникновению новых рисков.

Усложненное управление означает разработку банком стратегий, которые позволяют наращивать баланс в соответствии с заданной структурой, обеспечивая скорректированные по риску ориентиры доходности по всем направлениям деятельности; установление внутренних целевых величин достаточности капитала, ликвидности и чувствительности процентных ставок, при этом требования регулирующих органов рассматриваются как минимальные; отслеживание кредитного риска и качества активов по всему банку, так как низкое их качество может привести к уменьшению капитала, сокращению способности к заимствованию и более высоким затратам на приобретение привлеченных средств.

38. Управление рисками в системе комплексного управления активами и пассивами КБ

Под управлением рисками обычно понимают систему мер, направленных на выявление, оценку и минимизацию рисков, обеспечивающих оптимальное соотношение доходности и риска по операциям банка.

Начальным этапом является проведение текущего анализа рисков. Он позволяет оценить имеющийся уровень рисков и величину собственного капитала в зависимости от состояния активов/пассивов в сравнении с существующим уровнем процентных ставок, курсов иностранных валют и их рыночной стоимости.

Вторым этапом является динамический анализ. Он состоит в построении прогнозного баланса (и забалансовых счетов) на несколько будущих дат, для того чтобы уже сегодня провести исследования относительно степени риска процентных ставок для банка в будущем, его ликвидной и валютной позиции, а также его способности выдерживать регламентационные требования регулирующих органов в будущем.

Основными рисками при управлении активами и пассивами являются: риск изменения процентных ставок, риск ликвидности, рыночный (ценовой) риск, валютный риск и риск неплатежеспособности (риск банкротства).

Риск процентной ставки состоит в опасности, что неожиданные изменения в процентных ставках окажут неблагоприятное влияние на чистый доход банка и рыночную стоимость его капитала.

В целях управления рисками банка под ликвидностью понимают способность банка удовлетворять предполагаемую и внезапную потребность в денежных средствах.

Рыночный риск - вероятность появления у КБ финансовых потерь по балансовым и забалансовым операциям в результате неблагоприятного изменения рыночных цен или риск изменения рыночной стоимости активов.

Валютный риск возникает при формировании активов и пассивов с использованием валют иностранных государств и представляет вероятность того, что изменение курсов иностранных валют приведет к появлению убытков у банка вследствие изменения рыночной стоимости его активов и пассивов.

Риск неплатежеспособности связан с опасностью того, что банк не сможет выполнить свои обязательства, если объемы накопленных убытков и потерь превысят его собственный капитал.

39. Управление кредитными операциями и кредитными рисками

Управление кредитом можно определить как деятельность, направленную на регулирование кредитных отношений в целях обеспечения эффективного функционирования как кредитора, так и заемщика. В обычной экономической ситуации банки зарабатывают главным образом на кредитовании как юридических, так и физических лиц. Задача банков при этом - получить прибыль и обеспечить свою надежность (кредиты - не только источник дохода, но и источник ликвидности). По существу, управление кредитом, будучи самостоятельным видом деятельности, является инструментом управления доходностью и управления ликвидностью КБ. Разумеется это связано с риском, в т.ч. с кредитным.

Управление кредитным риском определяется как осознанная деятельность по преодолению противоречий в движении кредита, как деятельность, направленную на обеспечение эффективного функционирования кредита, на реализацию свойств кредита. Управление кредитным риском это деятельность по созданию системы, обеспечивающей реализацию интересов кредиторов и заемщиков.

Управление кредитным риском предусматривает ряд мероприятий в различных областях:

1) организационные мероприятия, которые предусматривают определение обязанностей круга лиц, занятых кредитованием;

2) кадровые мероприятия охватывают обучение и повышение квалификации сотрудников и руководящих кадров, занятых кредитными операциями, формирование и поддержание культуры кредитования, установление порядка контроля и ревизии кредитных отношений;

3) специальные мероприятия управления кредитным риском - те инструменты, которые применяются в банке в процессе ведения кредитных операций.

40. Система, способы обнаружения и методы регулирования кредитных рисков КБ

В системе кредитования важное место занимает совершенствование методов диагностики и контроля кредитных рисков, в т.ч. методов их раннего распознавания.

Анализ кредитоспособности на основании данных годового баланса. Целью такого анализа является получение надежного представления о доходах, размере имущества и ликвидности предприятия (на основе структур баланса и счета прибылей и убытков, потока капитала).

Анализ состояния счета для оценки заемщика. Существует преимущество счета как информационного источника по сравнению с огромным количеством цифр годового отчета: данные счета находятся в непосредственном распоряжении банка, доступ к ним не ограничен и не сопряжен с большими затратами, а информация с высокой степенью актуальности, надежности и точности может быть получена оперативно.

Анализ кредитоспособности на основании иной информации о заемщике: анализ финансовых планов; оценка управления предприятием; анализ сбыта продукции заемщика; информация содержащаяся в учредительных документах, в отчетах об осмотре предприятия и т.д.

Методы регулирования кредитных рисков (по способам минимизации):

1) Предотвращение риска (отказ в выдаче кредита; предоставление кредита при условии контроля системы защиты от возможного его невозвращения).

2) Перевода риска (риск берет на себя третье лицо - поручитель).

3) Поглощение риска (нейтрализация возможного ущерба при наступлении вероятного события или несрабатывания иных способов его минимизации).

4) Компенсация риска (уравнение последствий риска посредством механизма сохранения безубыточного состояния, это может быть открытие заемщиком депозита в кредитной организации).

5) Разделение общей совокупности рисков на отдельные части (применяется с целью ограничения воздействия ущерба этой отдельной частью, а не всей совокупностью).

6) При диверсификации (расширение диапазона кредитования, обновляется кредитный портфель, появляются новые услуги, связанные с кредитованием).

41. Управление расчетными технологиями в КБ

Под расчетными технологиями понимают способы организации, контроля и отражения по счетам бухгалтерского учета безналичных расчетов в их конкретных формах в соответствии с законодательством и нормативными требованиями ЦБ РФ, направленные на минимизацию расчетных рисков и обеспечение их доходности. Расчетные технологии по поручению клиентов являются банковским продуктом, относятся к элементам банковского бизнеса, и управление ими нацелено на получение банками доходов в виде комиссионных вознаграждений.

Основной задачей управления расчетными технологиями является успешное выполнение поручений клиентов и самого банка, что подразумевает быстрое прохождение различного типа информации по межбанковским счетам, проведение платежей и поступлений в строгом соответствии с поручениями клиентов и в режиме реального времени.

Задача персонала банка состоит в организации расчетных технологий в строгом соответствии требованиям указанного Положения с минимальными рисками потерь для банка и максимальной доходностью.

Организация банком расчетных технологий сопровождается целым рядом рисков: риски неплатежа или нарушения сроков платежа; риски несоответствия выбранной формы расчетов; риски несоблюдения и нарушения законодательных и нормативных требований к организации расчетов; операционные или технологические риски, связанные с качеством работы всех подразделений банка; риски межбанковских расчетных подразделений.

42. Управление рисками и доходностью расчетных технологий при безналичных расчетах

Особенность управления расчетными технологиями состоит в сочетании неукоснительных требований в части соблюдения законодательных и нормативных требований к их организации и достаточно гибких условий договора банковского счета, в котором интересы банка могут быть представлены более полно. Профессиональное консультирование обеспечивает обоснованный выбор форм расчетов, способов платежа и защиты от рисков, связанных с технологическими особенностями различных форм безналичных расчетов.

При этом персонал банка должен исходить из наличия преимуществ и недостатков каждой формы расчетов, которые могут проявляться в отдельной конкретной сделке и определить риски потерь для контрагентов, разный уровень затрат и доходности для банка.

Управление рисками при расчетах платежными поручениями. Использование платежных поручений сопряжено с определенными рисками для участников расчетов, что обязывает менеджмент в процессе организации расчетов минимизировать или полностью нейтрализовать их в рамках данной формы расчетов или предложить клиенту другие их формы. Риски, связанные с несвоевременностью платежа, возможно минимизировать в результате тщательной проработки условий расчетов при заключении договоров.

Управление рисками при расчетах по инкассо. Банки должны строго контролировать сферу применения инкассовых поручений, ограничивая их предусмотренными законодательством рамками, что связано со значительными ограничениями прав плательщиков при бесспорном и безакцептном списании их средств.

Управление рисками при расчетах по аккредитивам. В случае такой формы безналичных расчетов аккредитивные операции регулируются Унифицированными правилами и обычаями для документарных аккредитивов, которые периодически пересматриваются.

43. Операционные, межбанковские риски и способы управления ими

Операционные риски связаны с возможными нарушениями расчетных технологий на взаимосвязанных участках цепочки структурных подразделений банка, участвующих в расчетах. На каждом этапе деятельности операционных работников возможно возникновение рисков в форме нарушения требований Банка России к проведению расчетов, а также внутрибанковских инструкций и учетной политики. В целях предотвращения подобных рисков во всех банках имеется организационная схема, отражающая распределение ответственности и полномочий. Каждая должность должна быть описана с указанием требуемых для нее качеств и квалификации.

Замечания и рекомендации менеджера по расчетам, оформлению документов, организации документооборота, контролю и способам платежа должны обязательно учитываться. Деятельность менеджера по организации расчетных технологий может оцениваться по показателям привлечения дополнительных денежных ресурсов в связи с открытием новых расчетных и текущих счетов клиентов.

Межбанковские расчетные технологии используются для обслуживания клиентов и для выполнения собственных межбанковских операций, которые связаны с предоставлением межбанковских кредитов, продажей и покупкой валют, ценных бумаг и т.д. Риски межбанковских расчетных технологий, обусловлены нарушением требований БР по оформлению расчетных документов и приводящие к нарушению расчетов, связаны с несовпадением реквизитов, возвратом сводного платежного поручения без оплаты с корреспондентского счета в Банке России; несоответствием наименований, местонахождения, БИК кредитных организаций; несоответствием балансовых счетов второго порядка.

Наряду с контролем за документальным оформлением безналичных расчетов центральными задачами банковского персонала по управлению межбанковскими расчетами являются: поддержание постоянной ликвидности в форме свободных денежных средств на корреспондентских счетах; организация контроля за правильностью и своевременностью проведения межбанковских расчетов; создание в каждом банке эффективной системы управления межбанковскими платежными рисками.

44. Управление процентным риском

Процентный риск - это опасность возникновения потерь из-за неблагоприятного изменения процентных ставок на денежном рынке, которое находит внешнее выражение в падении процентной маржи, сведении ее к нулю или отрицательной величине.

По формам различают базовый процентный и процентный риск временного разрыва. Базовый процентный риск возникает, когда есть несоответствие в процентных ставках по привлечению ресурсов и их размещению. Процентный риск временного разрыва возникает, когда базовые процентные ставки согласованы, но имеются разрывы в датах их пересмотра, разрыв в сроках активных и пассивных операций банка на денежном рынке, асимметрия в выборе типов процентных ставок (фиксированные и плавающие).

Система управления процентным риском включает следующие элементы:

1) идентификация (управление) риска, т.е. выявление источников процентного риска, способных вызвать нежелательные изменения процентных ставок, которые, в свою очередь, могут неблагоприятно отразиться как на доходах банка, так и на его экономической стоимости;

2) оценка риска: в зависимости от размера и направлений деятельности банк должен иметь соответствующую систему методов для определения размеров процентного риска;

3) предотвращение риска, т.е. совокупность организационно-технических мероприятий, предпринимаемых с целью минимизации размеров ущерба, которые включают не только целенаправленное управление активами и пассивами банка, но также использование возможностей фондового рынка;

4) контроль, или проведение регулярных проверок всего процесса управления процентным риском с целью обеспечения его целостности и объективности.

45. Управление валютным риском

Валютный риск - опасность валютных потерь, связанная с изменением курса иностранной валюты по отношению к национальной валюте при проведении внешнеторговых, кредитных, валютных операций, операций на фондовых и валютных биржах.

Политика управления предусматривает: создание организационной структуры для управления валютными рисками; проведение самого процесса управления, который включает выявление валютного риска, определение его размера, анализ валютного риска, выбор методов управления валютным риском, контроль процессов управления.

Существует несколько видов валютного риска: риск изменения обменного курса; риск конвертирования, коммерческие риски и т.д.

Валютный риск можно уменьшить путем применения различных методов, среди которых защитные, валютные оговорки, хеджирование и др.

Защитные оговорки - договорные условия, включаемые по соглашению сторон в частные и межгосударственные соглашения, предусматривающие возможность изменения первоначальных условий договора в процессе его исполнения.

Валютная оговорка - сумма денежных обязательств меняется в зависимости от изменения курсового соотношения между валютой платежа и какой-либо другой валютой, более устойчивой, определенной в качестве валюты оговорки.

Хеджирование (ограждение) предусматривает создание встречных требований и обязательств в иностранной валюте.

46. Управление риском открытой валютной позиции КБ

Валютная позиция - соотношение требований (заявок) и обязательств КБ в иностранной валюте. При их равенстве валютная позиция считается закрытой, а при несовпадении - открытой. Открытая позиция может быть короткой, если величина обязательств по проданной валюте превышает объем требований, и длинной, если объем требований по купленной валюте превышает объем обязательств. Открытая позиция порождает валютный риск.

Политика управления открытой валютной позицией включает установление внешних и внутренних ограничений на валютные позиции, а также контроль за их установлением. Установление внешних ограничений означает управление позициями в иностранной валюте со стороны ЦБ. Внутренние ограничения КБ устанавливаются самостоятельно.

ЦБ, как орган валютного контроля, с целью ограничения валютного риска уполномоченных банков, устанавливает лимиты открытой валютной позиции - общий режим для всех уполномоченных банков и льготный режим для некоторых. При общем режиме по состоянию на конец каждого операционного дня суммарная величина всех длинных и коротких открытых валютных позиций не должна превышать 20% капитала уполномоченного банка, а открытые валютные позиции по отдельным валютам (в т.ч. руб.) не должны превышать 10% капитала уполномоченного банка. Внутренние системы лимитов могут вводиться банками самостоятельно. Такие лимиты могут определять, с одной стороны, высшую границу рисков, возникших в течение дня (дневные лимиты), с другой стороны, высшую границу для позиции в иностранной валюте, которая может сформироваться через день (ночные лимиты).

47. Управление рисками форфейтингового кредитования КБ

Форфейтинговые кредиты - долгосрочные, связанные с движением капитала, поэтому требуют специального разрешения ЦБ.

Механизм форфейтинга используется в финансовых сделках для быстрой реализации долгосрочных финансовых обязательств в экспортных сделках для содействия поступлению наличных средств экспортеру, предоставившему кредит иностранному покупателю. Поэтому появляются дополнительные риски по применяемым в сделке расчетным документам (документарным аккредитивам) или финансовым инструментам (векселям).

Направления управления форфейтинговыми рисками:

1) Покупка активов. Этим форфейтер совершает инвестирование и с целью минимизации рисков стремится к перепродаже инвестиции другому лицу, также становящемуся форфейтером. На основе этой последующей перепродажи долгов возникает вторичный форфейтинговый рынок.

2) Объединение покупателей в синдикаты. Это объединение банков как кредиторов и предоставление синдицированных кредитов. Сам процесс объединения происходит на основе взаимной договоренности форфейтеров о том, какую часть форфейтенговых бумаг приобретает каждый из них.

3) Расширение финансирования, предполагающего расчет дисконта на основе плавающей процентной ставки.

4) Выбор способа расчета номинальной стоимости форфейтируемых векселей. После того как между экспортером и импортером достигнута договоренность о том, что задолженность по приобретаемым товарам будет оформлена векселями, экспортер должен определить их номинальную стоимость, т.е. величина процентной ставки за кредит прибавляется к цене продаваемых товаров.

48. Управление риском по валютным финансовым инструментам: валютные форвардные и опционные контракты, хеджирование

Финансовые инструменты - различного рода финансовые контракты, которые банк заключает при проведении срочных сделок по купле-продаже иностранной валюты. К таким контрактам можно отнести форвардные, фьючерсные, опционные и др. Эти контракты заключаются между банками и его клиентом и представляют собой договор на покупку или продажу определенного количества валюты на какую-либо дату в будущем.

Форвардные контракты - соглашение о покупке или продаже определенного количества указанной иностранной валюты по курсу обмена, зафиксированному во время заключения контракта, доставки и ее оплаты в будущем времени, указанном в контракте (позволяют зафиксировать будущий обменный курс).

Опцион - право выбора, получаемое за определенную плату. Опционный валютный контракт заключается между двумя сторонами, одна из которых продает опцион, а другая покупает его и получает право в течение оговоренного срока либо купить по фиксированной цене определенную сумму иностранной валюты у продавца опциона, либо продать определенную сумму валюты продавцу опциона. Опцион на покупку валюты, котируемой с премией (комиссионные), позволяет застраховаться от роста ее курса выше зафиксированного в опционе или воспользоваться благоприятной ситуацией, если сложившийся курс продажи покупаемой валюты будет ниже зафиксированного в опционе.

Хеджирование как способ управления и минимизации валютного риска по финансовым контрактам и обязательствам является своеобразным методом страхования. Проведение операций по хеджированию предполагает наличие, по крайне мере, двух встречных сделок.

49. Организация дилинга КБ

Дилинг - вид операций (сделок) с валютой, направленный на получение прибыли за счет использования разницы в котировках валют. Сама же прибыль извлекается за счет покупки валюты по низкой цене и последующей ее продаже, после повышения котировки, по более высокой цене. При этом разница, за вычетом налогов, является чистой прибылью.

Дилинг КБ является структурным подразделением универсального банка, осуществляющим операции от имени банка на денежном и финансовом рынке.

Денежный рынок - рынок привлечения и размещения краткосрочных кредитов, а также купля-продажа иностранной валюты.

Финансовый рынок - рынок, на котором обращаются различные ценные бумаги.

Основными целями дилинга являются управление текущей ликвидностью банка посредством поддержания оптимального для данного банка объема ликвидных активов, а также получение прибыли.

Поскольку большая часть операций проводимых дилингом банка сопряжена с различного рода рисками (рыночными, кредитными, риском ликвидности и т.д.), большую роль играет политика управления рисками. Кроме того, именно это подразделение банка проводит операции, направленные на хеджирование рыночных рисков.

Все подразделения банка, обеспечивающие работу на денежном и финансовом рынках, могут быть классифицированы следующим образом: осуществляющие операции; осуществляющие текущий контроль; проводящие оформление сделок; расчеты и платежи по сделкам; осуществляющие бухгалтерский учет операций; обеспечивающие последующий контроль.

Все операции дилинга КБ проводятся в пределах лимитов, установленных Комитетом банка по управлению активами и пассивами и Кредитным комитетом.

50. Способы оценки, расчет и измерение рыночных рисков: специального и общего процентного фондового и валютного риска. Метод VAR

Рыночные риски - вероятность возникновения финансовых потерь по балансовым и забалансовым операциям банка в связи с неблагоприятным изменением уровня рыночных цен. Базельским Комитетом предложены 2 метода оценки рыночных рисков: стандартная методология (отдельно рассчитывается специальный риск и общий риск), или альтернативная методология (внутренние модели банков).

Для расчета величины специального процентного риска (СПР) по каждому финансовому инструменту определяется чистая длинная или короткая позиция. Приобретенные банком ценные бумаги (актив баланса) будут составлять длинную позицию, ценные бумаги, учтенные по пассивной стороне баланса, - короткую позицию. По однородным финансовым инструментам производится зачет между длинными и короткими позициями, полученный результат - чистая позиция по данному финансовому инструменту. Для расчета СПР остатки балансовых счетов по учету ценных бумаг разбиваются по эмитентам, принимаются также данные по забалансовым инструментам по этому активу и считается чистая позиция по совокупности. Величина СПР будет равна общей сумме взвешенных с учетом риска позиций по каждой валюте.

Расчет общего процентного риска (ОПР) включает этапы:

1) Определение величины чистой позиции по каждому эмитенту.

2) Распределение чистых позиций по различным временным интервалам.

3) Расчет взвешенных длинных и коротких позиций внутри каждого временного интервала.

4) Определение позиций по каждому временному интервалу.

5) Группировка временных интервалов по трем зонам (до года, 1-4 лет, свыше 4 лет).

6) Определение позиций по зонам.

7) Определение позиций между зонами.

8) Полученная сумма ОПР по ценным бумагам, выраженная в иностранной валюте, конвертируется в рубли по курсу ЦБ на дату составления отчета. Совокупная сумма ОПР будет равна сумме всех взвешенных позиций по финансовым инструментам, выраженным в каждой валюте.

Под фондовым риском понимается риск возникновения финансовых потерь у КБ в связи с неблагоприятными изменениями рыночной стоимости фондовых ценных бумаг. Размер фондового риска определяется как сумма двух величин: ФР=СФР+ОФР, СФР - специальный фондовый риск, ОФР - общий фондовый риск.

Валютный риск - риск возникновения убытков, связанных с изменением курса иностранных валют по отношению к национальной. Размер валютного риска определяется по формуле ВР=НВовп*8%, где НВовп - суммарная величина длинных и коротких позиций в иностранной валюте и драгоценных металлах.

Метод Value-at-Risk (VAR) - метод измерения рыночного риска; это статистический подход, основанный на распределении вероятностей, связывающих все возможные величины изменений рыночных факторов с их вероятностями.

51. Управление банковскими инновациями

Банковская инновация - результат деятельности банка, направленный на получение дополнительных доходов в процессе создания благоприятных условий формирования и размещения ресурсного потенциала при помощи нововведений, содействующих клиентам в получении прибыли. Банковская инновационная деятельность ориентирована на создание продуктов и услуг более высокой ценности, чем у конкурентов.

К основным группам банковских инноваций относятся: новые продукты, связанные с развитием денежно-финансового рынка, инвестиционные операции, услуги по управлению денежной наличностью, инновации в традиционных сегментах рынка ссудных капиталов. По экономическому содержанию нововведение в банковской сфере можно разделить на 2 типа: технологические и продуктовые.

Стратегии ориентирование:

- на спрос (стратегия быстрого реагирования);

- на предложение новых продуктов (стратегия предложения).

Организация разработки стратегии внедрения банковских инноваций происходит на основе использования специальных инструментов. Под инструментами понимаются методы подготовки и принятия управленческих решений, методики прогноза и анализа информации.

В качестве факторов успеха банка при внедрении инноваций выделяются следующие: принадлежность банка к выгодно позиционированной стратегической группе, наличие необходимых финансовых ресурсов, достаточная номенклатура продуктов и услуг, ценовые преимущества, рентабельность, технологический уровень и инновационный потенциал, профессионализм сотрудников и высокое качество обслуживания клиентов.

52. Управление КБ в процессе их санации

В настоящее время существует 3 основных направления по восстановлению финансового положения кредитных организаций:

1) осуществление мер по предупреждению несостоятельности (банкротства) кредитных организаций на ранних стадиях возникновения проблем;

2) введение временной администрации по инициативе ЦБ или кредитной организации;

3) проведение реструктуризации КБ с целью восстановления их платежеспособности и нормальной деятельности.

Кредитная организация, находящаяся в кризисной ситуации, нуждается в стратегии изменения. Ее целью является восстановление устойчивого финансового положения банка на основе устранения причин, вызвавших кризисное состояние. Набор методов антикризисного управления: рекапитализация банка; реструктуризация активов и обязательств; реорганизация системы управления.

...