Управление капиталом в коммерческом банке (на примере ПАО "ВТБ")

Размещено на http://www.allbest.ru/

МИНИСТЕРСТВО НАУКИ И ВЫСШЕГО ОБРАЗОВАНИЯ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ

федеральное государственное бюджетное образовательное учреждение высшего образования

«АЛТАЙСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ УНИВЕРСИТЕТ»

МЕЖДУНАРОДНЫЙ ИНСТИТУТ ЭКОНОМИКИ, МЕНЕДЖМЕНТА И ИНФОРМАЦИОННЫХ СИСТЕМ

Кафедра финансов и кредита

Выпускная квалификационная работа

Управление капиталом в коммерческом банке (на примере ПАО «ВТБ»)

Выполнил студент

4 курса, группа 251 «Б» А.С. Яшник

Барнаул 2019

Содержание

Введение

1. Теоретические аспекты управления капиталом коммерческого банка

1.1 Сущность и основные характеристики капитала банка

1.2 Методы анализа капитала банка

1.3 Особенности управления капиталом банка

2. Оценка эффективности управления капиталом ПАО «ВТБ»

2.1 Организационно-экономическая характеристика ПАО «ВТБ»

2.2 Оценка эффективности управления капиталом ПАО «ВТБ»

2.3 Направления совершенствования системы управления капиталом ПАО «ВТБ»

Заключение

Библиографический список

Введение

Неотъемлемой составляющей частью экономической системы любого государства является банковская система. Банковская система Российской Федерации функционирует в условиях нестабильности, а именно поэтому повышается внимание к устойчивости коммерческих банков, поскольку, является проводником денежно-кредитной политики Центрального банка, они обеспечивают финансовую стабильность, бесперебойность расчетов и направление инвестиций на развитие реального сектора экономики. Повышенное внимание к деятельности региональных коммерческих банков обусловлено потребностью региональной экономики в адекватной системе финансового обеспечения.

Банки являются связующим звеном между промышленностью и торговлей, сельским хозяйством и населением. Как для бизнеса, так и для страны в целом понятна необходимость и важность банковских структур

Банки играют существенную роль в нынешней экономике. Надежная банковская система является основным условием устойчивого функционирования национальной экономики. Согласно с современным положением в мировой экономике и в российской экономике, возникают предпосылки неустойчивости банковской системы России. Сегодня банковская отрасль России столкнулась с большим количеством проблем, связанным с кризисом экономики (ликвидность, просроченная задолженность по кредитам, рост давления государства на малые и средние банки). Имеется много разных взглядов на предстоящее положение дел в экономике, однако, большинство экспертов сходятся во мнении, что банковская система России, как и вся экономика, переживают сложный период и испытывают острую необходимость быстро адаптироваться к изменяющимся условиям.

Так как банковская система Российской Федерации функционирует в условиях нестабильности, и именно поэтому повышается внимание к устойчивости коммерческих банков, поскольку, являясь проводником денежно-кредитной политики Центрального банка, они обеспечивают финансовую стабильность, бесперебойность расчетов и направление инвестиций на развитие реального сектора экономики. Повышенное внимание к деятельности региональных коммерческих банков определено потребностью региональной экономики в адекватной системе финансового обеспечения. Банки являются связующим звеном между промышленностью и торговлей, сельским хозяйством и населением. Как для бизнеса, так и для страны в целом понятна необходимость и важность банковских структур.

Практически любой аспект банковского дела прямо или косвенно связан с наличием у банка собственного капитала. Одним из ключевых факторов при оценке надежности и безопасности конкретного банка является капитал. Достаточное количество собственных средств банка способствует его стабильному функционированию и нейтрализации разнообразных рисков, которым он подвергается в процессе своего функционирования. Капитал поглощает возможные потери и тем самым создает основу для поддержания доверия к банку со стороны вкладчиков. В конечном счете, капитал определяет кредитоспособность банка.

Современная экономическая ситуация свидетельствует о недостаточном резерве финансовой прочности большинства банковских учреждений, и соответственно о несовершенстве процессов управления финансовой деятельностью банков со стороны менеджмента и ее регулирования со стороны государственных органов. Вышесказанное требует совершенствования процессов оценки и регулирования финансовой устойчивости экономики в целом и банковского сектора в частности. Особое место среди вопросов занимает оценка и регулирование достаточности и качества собственного капитала для покрытия рисков банковской деятельности. Усложнение современных финансовых инструментов, развитие стандартов финансовой отчетности и подходов к оценке финансовой устойчивости банков обусловили необходимость выделения и расчета регулятивного капитала, который состоит из двух уровней в зависимости от степени качества (стабильности) и корректируется на размер выделенных групп активов.

Одним из важнейших факторов сохранения финансовой устойчивости банковской системы является величина и качество собственного капитала банка. Поэтому вопросам, связанным с объемом и управлением собственным капиталом, уделяется постоянное внимание как национальными регуляторами, так и мировым банковским сообществом.

Собственный капитал, определяя стабильность банковской системы, в свою очередь, испытывает большое воздействие внешних факторов на его объем и стабильность.

Актуальность исследуемой проблемы обусловлена тем, что в современных условиях банковский бизнес может стать фактором роста экономики при достаточном уровне капитализации банков, так как уровень капитализации банковской системы любой страны является важным показателем, определяющим достаточность банковского капитала в экономике.

Цель выпускной квалификационной работы - анализ капитала коммерческого банка ПАО «ВТБ» и его достаточности.

Для реализации цели необходимо решить ряд задач:

- рассмотреть сущность капитала банка и его структуру;

- охарактеризовать особенности формирования капитала банка и его оценку;

- проанализировать функции капитала банка;

- дать характеристику ПАО «ВТБ» и его месту на российском банковском рынке;

- проанализировать капитал ПАО «ВТБ» и его достаточность;

- выявить проблемы оценки достаточности капитала банка и пути их решения.

Объектом исследования является финансово-хозяйственная деятельность ПАО «ВТБ» на российском банковском рынке.

Предметом - процесс управления капиталом банка ПАО «ВТБ».

Теоретической основой работы явились отечественных и зарубежных специалистов, исследующих проблемы оценки достаточности капитала банка и пути их решения.

Нормативную базу исследования составили Федеральный закон «О банках и банковской деятельности» и законодательные и нормативные акты Российской Федерации, Банка России, инструкции, регулирующие отношения в области банковского дела.

Методологическую базу исследования составили горизонтальный анализ, вертикальный анализ, трендовый анализ, метод финансовых коэффициентов, сравнительный анализ, факторный анализ, а также графический и табличный метод для наглядного отображения данных.

Информационной базой для проведения исследований послужили внутренняя банковская документация и бухгалтерская отчетность ПАО «ВТБ».

Цели и задачи работы предопределили е? структуру, которая состоит из введения, трех частей, заключения и списка литературы и приложений.

1. Теоретические аспекты управления капиталом коммерческого банка

1.1 Сущность и основные характеристики капитала банка

Собственный капитал банка - специально созданные фонды и резервы, предназначенные для обеспечения его экономической стабильности, погашения возможных убытков, и использования банком в течение всего периода его функционирования. Следует отметить, что собственный капитал коммерческого банка - одно из основных понятий финансового менеджмента. Стабильность банка, в основном, зависит от объема накопленных средств, так как на их основе рассчитывается множество показателей [16, c. 106].

В связи с этим в настоящее время актуален вопрос о наполнении банковского капитала, оценке его достаточности и способности покрыть различные риски.

По мнению Д.В. Кожаринов капитал банка включает:

- фонды, не имеющие срока использования (уставной и резервный); эмиссионный результат;

- нераспределенную прибыль текущего года и прошедших лет [23, c. 66].

Капитал коммерческого банка может быть рассмотрен в двух основных ракурсах:

- нормативно-правовом;

- финансово-экономическом [6, c. 245].

Финансово-экономическая точка зрения на сущность и содержание понятия «капитал коммерческого банка» включает некоторое множество подходов (функциональный, факторный, структурный и проч.).

Так, например, в отдельных трудах показано, что капитал коммерческого банка есть ключевой фактор, на основе которого происходит осуществление организации и ведения банковской деятельности [8, c. 77]. И отсюда следует, что капитал коммерческого банка - это основа его деятельности, а также коммерческого успеха, в том числе обеспечивающая кредитной организации финансовую самостоятельность и устойчивость, снижающая негативные последствия влияния различных внешних и внутренних рисков.

В трудах Р. Гильфердинга, который считал, что марксистская экономическая теория не является состоятельной, показано, что необходимо дифференцировать финансовый капитал и промышленный капитал. Финансовый капитал (или банковский капитал) накапливается в сфере денежно-кредитного обращения и перераспределяется в реальный сектор, получая закрепление в промышленном производстве (в дальнейшем концепция Р. Гильфердинга была уточнена, и к сфере промышленного производства, как реципиента банковского капитала, были добавлены сервисные и торговые сферы) [11, c. 74]. Финансовый капитал в данном случае формирует будущий поток доходов и для владельцев, и для пользователей капитала.

Если принять во внимание упомянутые выше труды Р. Гильфердинга, а также труды А. Маршалла, И. Фишера, Дж. Хикса, то можно утверждать, что капитал коммерческого банка в своей исходной форме есть ссудный капитал, который формирует основу для возникновения финансовых отношений, т.е. рынок капитала. Аналогичная позиция относительно сущности понятия «капитал коммерческого банка» содержится в трудах отдельных современных российских ученых и исследователей [8, c. 77].

Действительно, для коммерческих банков важнейшим условием их функционирования и развития является эффективное перераспределение сформированного капитала в реальный и потребительский сектор. При этом распределение капитала в реальный и потребительский сектор также можно рассматривать с двух позиций: с факторной и ресурсной точки зрения. Иными словами, для хозяйствующих субъектов реального сектора капитал - это фактор производства и одновременно созданный ресурс, необходимый для обеспечения бесперебойной операционной деятельности. Для потребительского сектора капитал коммерческого банка - это в первую очередь ресурс, который необходим для приобретения материальных и нематериальных благ.

Одновременно с этим капитал представляет собой не только фактор, но и ресурс развития самого коммерческого банка. Ресурсная теория, которая находит свое применение не только в реальном, но и в финансовом секторе, указывает, что успешность деятельности на любом рынке зависит от того, насколько хозяйствующий субъект (в том числе и коммерческий банк) обеспечен необходимыми и важнейшими ресурсами, и от того, насколько быстро этот хозяйствующий субъект может привлечь эти ресурсы по доступной цене.

Соответственно чем выше качество и доступность ресурсов, тем выше финансовые и экономические эффекты, получаемые от их эксплуатации.

Рассматривая ресурсную концепцию относительно капитала коммерческих банков, можно отметить, что формирование капитала за счет собственных средств, заемных и/или привлеченных средств - это ключевое конкурентное преимущество банка. Объем и качество капитала коммерческих банков обеспечивают им и устойчивость развития, и определяют масштабы бизнеса, и дают возможность для диверсификации бизнеса (например, в виде создания вертикально и горизонтально интегрированных холдинговых структур, одно временно действующих и в реальном секторе экономике, и на финансовых рынках) [10, c. 87].

Немаловажной концепцией в финансово-экономическом контексте рассмотрения капитала коммерческих банков является и функциональный подход. С функциональной точки зрения капитал коммерческого банка рассматривается и как объект управления, и как совокупность ресурсов, наличие которых выполняет некоторое множество функций в банковской деятельности.

Как объект управления капитал коммерческого банка может быть рассмотрен в регулятивной и экономической концепции. Регулятивная концепция полагает, что капитал коммерческого банка (его расчетная величина, зафиксированная документально) - это область осуществления пруденциального надзора. Экономическая концепция полагает, что капитал коммерческого банка - это область реализации функций банковского менеджмента, который должен быть ориентирован на регулярное выявление, оптимизацию или снижение банковских рисков в целях сохранения устойчивости бизнеса.

Таким образом, управление объемами капитала, его структурой, достаточностью и одновременно ликвидностью активов, а также рисками банковской деятельности - это ключевая и важнейшая функция менеджмента коммерческого банка.

Нормативно-правовой ракурс рассмотрения капитала коммерческого банка базируется на совокупности законодательных и/или подзаконных актов и определяет компоненты, которые могут быть включены в расчет размера капитала кредитной организации. В Российской Федерации понятие «капитал коммерческого банка» напрямую ассоциировано с понятием «собственные средства коммерческого банка».

В таблице 1.1 представлены составные части капитала коммерческих банков в соответствии с российским нормативно-правовым регулированием.

Таблица 1.1 - Составные части и сущность капитала коммерческих банков в соответствии с российским нормативно-правовым регулированием [5, c. 27]

Собственные средства кредитных организаций - капитал коммерческих банков	Основной капитал	Базовый капитал: -уставный капитал (обыкновенные и привилегированные акции); - эмиссионный доход; - резервный фонд; - прибыль текущего года и предыдущих лет, подтвержденная аудиторским заключением
		Добавочный капитал: - уставный капитал (привилегированные акции); - эмиссионный доход, полученный в результате размещения акций; - субординированные кредиты и займы
	Дополнительный капитал	- уставный капитал (привилегированные акции, которые не были включены в основной капитал); - часть уставного капитала, сформированного за сет капитализации прироста стоимости основных средств; - резервные фонды, сформированные за счет прибыли, не подтвержденной аудиторским заключением; -прибыль текущего года и предыдущих лет, не включенная в базовый капитал; - прочие субординированные кредиты и займы; - прирост стоимости основных средств до проведения переоценки

В общем под собственным капиталом коммерческого банка следует подразумевать финансовый фундамент, который необходим для его развития. По сравнению с иными сферами предпринимательской деятельности на долю собственного капитала банка приходится незначительный удельный вес в совокупном капитале [7, c. 60]. Это можно связать со спецификой функционирования всех коммерческих банков. Собственный капитал выступает в роли защитного механизма. Но необходимо отметить, что не всем его составляющим в одинаковой мере присущи такие защитные свойства. Многим из них свойственны определенные особенности, которые оказывают непосредственное влияние на способность каждой составляющей возмещать чрезвычайные расходы, являющиеся непредвиденными.

Основной капитал - это средства, которые коммерческий банк вправе без препятствий использовать для того, чтобы покрыть возможные неожиданные убытки. Элементы базового капитала можно увидеть в отчетах, которые публикуются банком, и являются основой, на которую опираются большее число оценок качества работы банка, и, в итоге, оказывают влияние на уровень его доходности, а также степень конкурентоспособности [42, c. 266].

В состав капитала второго уровня входят скрытые резервы, которым присущ менее постоянный характер. Их можно лишь при ограниченных условиях направить на цели, которые были указаны выше.

К источникам основного капитала коммерческого банка можно отнести:

- уставный капитал в организационно-правовой форме акционерного общества, который сформирован за счет выпуска, а также размещения обыкновенных акций и привилегированных акций, которые не относятся к кумулятивным;

- эмиссионный доход банков;

- фонды банков (резервный и другие фонды), которые образованы благодаря прибыли предыдущих отчетных периодов. Она остается в распоряжении банка и подтверждена аудиторской компанией;

- прибыль текущего года и прошлых лет в части, которая подтверждена аудиторской компанией в виде заключения [32, c. 114].

Под источниками дополнительного капитала следует подразумевать:

- фонды, которые сформированы благодаря отчислениям от прибыли текущего и предшествующего отчетного периода до подтверждения аудиторской компанией;

- увеличение стоимости имущества благодаря проведенной переоценке;

- прибыль предыдущих лет до аудиторского подтверждения до 1 июля года, следующего за отчетным;

- прибыль текущего года, неподтвержденная аудиторской компанией;

- субординированный кредит;

- часть уставного капитала, которая была сформирована благодаря капитализации прироста стоимости имущества при проведении переоценки [16, c. 106].

Таким образом, исследование финансово-экономического и нормативно- правового ракурса капитала коммерческого банка позволяет нам дать теоретическое уточнение данного понятия.

Объем, качество и достаточность капитала - это ключевые конкурентные преимущества коммерческого банка, которые определяют его способность к устойчивому развитию, финансовой независимости, к обновлению и диверсификации бизнес-модели.

Качество собственного капитала зависит от следующих факторов:

1. Соотношение инвестированного и накопленного капитала. Инвестированный капитал включает такие статьи собственного капитала, как уставный капитал, добавочный капитал (иногда добавочный капитал в части переоценок относят к накопленному капиталу).

2. Адекватность оценки активов баланса. Если стоимость активов завышена относительно их рыночной стоимости, то величина собственного капитала также завышена и его качество признается низким.

3. Учетная политика. Положения учетной политики, которые уменьшают стоимость активов, повышают качество собственного капитала.

В российской научной среде принято выделять три основные функции капитала коммерческих банков: защитную, оперативную и регулирующую (рисунок 1.1).

Рисунок 1.1 - Функции капитала банка [39, c. 206]

Функционально защитная функция капитала коммерческих банков:

- во-первых, гарантирует возврат вкладов юридическим и физическим лицам в случае, когда коммерческий банк завершает свою деятельность на рынке (добровольно или принудительно, путем отзыва лицензии Центральным банком);

- во-вторых, сохраняет платежеспособность коммерческого банка при условии создания обязательных и добровольных резервов под рискованные активы.

Таким образом, можно говорить о том, что защитная функция капитала коммерческих банков состоит в обеспечении гарантий вкладчиков, а также в обеспечении платежеспособности банка даже при условии наличия определенных рисков.

Оперативная функция капитала коммерческих банков заключается в том, что часть капитала инвестируется в реальные активы (основные фонды, земельные ресурсы, оборудование и т.п.) и в создание финансовых резервов для покрытия вероятных убытков. Оперативная функция капитала коммерческих банков, как правило, реализуется на начальных этапах функционирования и развития кредитных организаций и ориентирована на формирование материально-технической базы и резервных фондов. В дальнейшем оперативная функция капитала коммерческих банков становится вторичной.

И третья функция капитала коммерческих банков - это регулирующая функция. Выше мы уже частично упоминали о регулятивной концепции капитала. Здесь же отметим, что регулирующая функция напрямую связана с нормативно-правовым ракурсом рассмотрения понятия «капитал коммерческого банка» [46, c. 41].

Основной составляющей собственного капитала коммерческого банка являются «работающие» активы, которые выражены денежными средствами. Ресурсную базу банка формируют свободные денежные средства, привлекаемые банком у физических или юридических лиц на определенный срок либо до востребования в виде заемных или собственных средств, то есть все пассивы, сформированные в процессе осуществления банковской деятельности.

В процессе определения достаточности банковского капитала для покрытия возможных рисков учитывается степень реализации всех его функций. Следует отметить, что страхование рисков, напрямую связанных с деятельностью банка, можно осуществлять не в полном объеме собственных средств, а частично. Однако в эту сумму не могут быть включены собственные средства, риск потери которых очень велик (например, резервы по ссудам 2-4 групп риска; начисленные проценты по просроченной ссудной задолженности 2-4 групп риска; все собственные средства, сформированные за счет ненадежных активов).

1.2 Методы анализа капитала банка

При оценке анализа капитала банка и его финансового состояния используют следующие методики:

1. Методика Банка России.

2. CAMELS.

3. Методика АСВ (по 1379-У).

4. Методика оценки экономического положения банков по 2005-У.

5. Методика Кромонова.

Рассмотрим каждую из них более подробно.

Методика Банка России составлена в соответствии с методикой анализа финансового состояния банка, утвержденной в Центральном Банке России.

Предлагаемые данной методикой подходы базируются на оценке рисков, регулируемых Банком России, и нацелены на проведение комплексного анализа финансового состояния банка на основе отчетности.

Конечная цель проведения анализа состоит в выявлении у банка проблем на возможно более ранних стадиях их формирования. Результаты анализа используются при определении режима надзора, включая принятие решения о целесообразности проведения инспекционных проверок банков и определении их тематики, а также характера применяемых к банкам мер надзорного реагирования.

Непосредственно в рамках анализа решается задача получения достоверной картины текущего финансового положения банка, существующих тенденций его изменения и прогноза на перспективу до 1 года, в том числе при возможном неблагоприятном изменении внешних условий.

Система показателей, используемых в рамках данной методики, сгруппирована в аналитические пакеты по следующим направлениям анализа:

- структурный анализ балансового отчета;

- структурный анализ отчета о прибылях и убытках;

- коммерческая эффективность (рентабельность) деятельности банка и его отдельных операций;

- анализ достаточности капитала;

- анализ риска ликвидности.

Анализ банка предполагает также определение соответствия работы конкретного банка установленным нормам, а также тенденциям однородной группы банков (особенно при оценке рентабельности работы, структуры балансового отчета и достаточности капитала).

Если рассматривать методику CAMELS, то ее использование включает расчет следующих показателей, характеризующих:

1) достаточность капитала:

- коэффициент достаточности капитала К1, который рассчитывается по формуле 1:

К1 = СС / П, (1.1)

где: СС - собственные средства банка; П - пассивы банка.

- коэффициент достаточности капитала К2, который рассчитывается по формуле 2:

К 2 = СС / ПС, (1.2)

где: СС - собственные средства банка; ПС - привлеченные средства банка.

- коэффициент достаточности капитала К3, который рассчитывается по формуле 3:

К 3 = СС/ Ад, (1.3)

где: СС - собственные средства банка; Ад - активы, приносящие доход.

- коэффициент достаточности капитала К4, который рассчитывается по формуле 4:

К 4 = УК / СС, (1.4)

где: УК - уставной капитал банка; СС - собственные средства банка.

- коэффициент достаточности капитала К5, который рассчитывается по формуле 5:

К 5 = СС / Сграждан (1.5)

где: СС - собственные средства банка; Сграждан - средства граждан.

2) качество активов:

- уровень доходных активов, который рассчитывается по формуле 6:

К 6 = Ад / А, (1.6)

где: Ад - доходные активы; А - всего активов.

- коэффициент защищенности от риска, который рассчитывается по формуле 7:

К 7 = (ЧП + Р + РФ ) / Ад, (1.7)

где: ЧП - чистая прибыль; Р - резервы; РФ - резервный фонд; Ад - доходные активы.

- уровень активов с повышенным риском, который рассчитывается по формуле 8:

К8 = Ариск / Ад, (1.8)

где: Ариск - активы с повышенным риском; Ад - доходные активы.

- уровень сомнительной задолженности, который рассчитывается по формуле 9:

К 9 = ПЗ / КВ, (1.9)

где: ПЗ - просроченная задолженность; КВ - кредитные вложения, включая межбанковские.

3) деловая активность (качество управления):

- общая кредитная активность, которая рассчитывается по формуле 10:

К10 = КВ / А, (1.10)

где: КВ - кредитные вложения, включая межбанковские; А - всего активов.

- инвестиционная активность, которая рассчитывается по формуле 11:

К11 = (ЦБ + В + У ) / А,(1.11)

где: ЦБ - ценные бумаги; В - векселя; У - участия; А - всего активов.

- коэффициент использования привлеченных средств, который рассчитывается по формуле 12:

К12 =Ад / ПС (1.12)

где: Ад - доходные активы; ПС - привлеченные средства банка.

- коэффициент рефинансирования, который рассчитывается по формуле 13:

К13 = Межбанк выданный (оборот за период) / Межбанк полученный (оборот за период) (1.13)

4) финансовая стабильность:

- коэффициент размещения средств, который рассчитывается по формуле 14:

К14 = ПС / АД, (1.14)

где: Ад - доходные активы; ПС - привлеченные средства банка.

- коэффициент доступности банка к внешним источникам финансирования, который рассчитывается по формуле 15:

К15 = МК / ПС, (1.15)

где: МК - межбанковские кредиты; ПС - привлеченные средства банка.

- коэффициент дееспособности, который рассчитывается по формуле 16:

К16 = ТрОД / ТрОР, (1.16)

где: ТрОД - темп роста операционных доходов; ТрОО - темп роста операционных расходов.

5) ликвидность.

Также для оценки банка используется Методика составленная на основе Указания ЦБ РФ от 16 января 2004 г. № 1379-У «Об оценке финансовой устойчивости банка в целях признания ее достаточной для участия в системе страхования вкладов». Для оценки финансовой устойчивости банка, достаточной для участия в системе страхования вкладов, применяются следующие группы показателей:

- группа показателей оценки капитала;

- группа показателей оценки активов;

- группа показателей оценки качества управления банком, его операциями и рисками (расчет не возможен на основе публикуемых форм);

- группа показателей оценки доходности;

- группа показателей оценки ликвидности

В соответствии с данной методикой Центральный Банк России определяет обобщающий результат в целях признания финансовой устойчивости банка достаточной для участия в системе страхования вкладов.

Финансовая устойчивость банка признается достаточной для признания банка соответствующим требованиям к участию в системе страхования вкладов при наличии результата «удовлетворительно» по следующим показателей:

- Обобщающий результат по группе показателей оценки капитала;

- Обобщающий результат по группе показателей оценки активов;

- Обобщающий результат по группе показателей оценки доходности (РГД);

- Обобщающий результат по группе показателей оценки ликвидности.

В методики Кромонова предлагается расчет следующих показателей:

- генерального коэффициента надежности (К1), который рассчитывается по формуле 17:

К1 = СК / РА, (1.17)

где: СК - собственный капитал банка; РА - работающие активы - средства банка, предоставленные кому-либо с вероятностью их невозврата (кредитный портфель, вложения в ценные бумаги и т.п.).

Коэффициент показывает, насколько рискованные вложения банка в работающие активы защищены собственным капиталом банка, которым будут погашаться возможные убытки в случае невозврата или возврата в обесцен?нном виде того или иного работающего актива. Нормативное значение К1 = 1.

- коэффициента мгновенной ликвидности (К2) рассчитывается по формуле18:

К 2 = ЛА / Од/ в (1.18)

где: ЛА - ликвидные активы (денежные средства в кассе и на корреспондентском счете в ЦБ РФ, государственные ценные бумаги);

Од/в - обязательства до востребования (расчетные счета предприятий, карточные счета).

- кросс-коэффициента (К3) рассчитывается по формуле 19:

К 3 = О / К, (1.19)

где: О - сумма всех обязательств банка; К - сумма выданных кредитов.

Показывает, какую степень риска допускает банк при использовании привлеченных средств. Нормативное значение К3 = 3.

- генерального коэффициента ликвидности (К4) рассчитывается по формуле 20:

К 4 = ЛА / ЗК, (1.20)

где: ЛА - ликвидные активы; ЗК - защищенный капитал - капиталовложения в имущество или иную материальную собственность.

Характеризует способность банка при невозврате выданных займов удовлетворить требования кредиторов в предельно разумный срок, необходимый руководству банка для принятия решения и завершения операций по продаже принадлежащего банку имущества и ценностей. Нормативное значение К4 = 1.

- коэффициента защищенности капитала (К5) рассчитывается по формуле 21:

К 5 = ЗК / СК, (1.21)

где: ЗК - защищенный капитал - капиталовложения в имущество или иную материальную собственность; СК - собственный капитал банка.

Показывает, насколько банк учитывает инфляционные процессы и какую долю своих активов размещает в недвижимость, ценности и оборудование. Нормативное значение К5 = 1.

- коэффициента фондовой капитализации прибыли (К6) рассчитывается по формуле 22:

К 6 = СК / УФ, (1.22)

где: СК - собственный капитал банка; УФ - уставный фонд (капитал) банка - сумма выпущенных и оплаченных акций, включая переоценку валютной части.

Характеризует эффективность работы банка - способность наращивать собственный капитал за счет заработанной прибыли, а не проведения дополнительных эмиссий акций. Нормативное значение К6 = 3.

Методология внутренних процедур оценки достаточности капитала коммерческого банка должна включать несколько основных разделов или компонентов. По нашему мнению, целесообразно выделить нормативно- правовой, организационно-управленческий и финансово-экономический компонент (см. табл. 1.2).

Таблица 1.2 - Компоненты оценки достаточности капитала коммерческого банка [32, c. 114]

Название компонента	Характеристика	Примечание
Нормативно- правовой	Определяет соответствие структуры капитала банка нормативным требованиям ЦБ и международным стандартам	Является главенствующим по важности компонентом, определяет стратегию развития коммерческого банка, его депозитную и кредитную политику
Организационно- управленческий	Определяет структурные элементы, которые выполняют функции контроля исполнения внутренних регламентов, контроля рисков и т.д.	Является тем инструментом, с помощью которого реализуются внутренние процедуры по оценке достаточности капитала
Финансово- экономический	Призван обеспечить формирование капитала коммерческого банка с учетом требований по его достаточности и ликвидности	Этот компонент трансформации капитала банка для получения экономических выгод и обеспечения устойчивого развития банка

Нормативно-правовой компонент, безусловно, является главенствующим, поскольку он регламентирует построение двух других компонентов (организационного и финансово-экономического). Поэтому ряд авторов и исследователей указывают, что нормативно-правовой компонент в рамках внутренних процедур оценки достаточности капитала определяет и стратегию развития коммерческого банка, и его кредитную, и депозитную политику. Нормативно-правовой компонент призван определить, унифицировать и стандартизировать требования к размеру и достаточности капитала коммерческих банков.

Организационно-управленческий компонент в свою очередь определяет структурные элементы, которые выполняют функции управления рисками, обеспечивают мониторинг рисков, проведение внутренних процедур оценки достаточности капитала, контролируют исполнение внутренних регламентов, непосредственно касающихся вопросов формирования и управления капиталом.

Финансово-экономический компонент призван собственно обеспечить формирование капитала коммерческого банка, а также обеспечить его достаточность и оптимальную трансформацию в ликвидные активы, в том числе и в целях получения экономических выгод, необходимых для обеспечения устойчивости и планомерного развития кредитной организации в кратко-, средне- и долгосрочном периоде с учетом принимаемых и контролируемых рисков.

1.3 Особенности управления капиталом банка

Собственный капитал банка является важнейшим элементом поддержания стабильности как отдельных банков, так и в целом национальной банковской системы. Наряду с поддержанием оптимальных объемов кредитования и ликвидности собственный капитал банка является одним из основных инструментов макропруденциального надзора, используемых надзорными органами для регулирования колебаний экономического цикла и снижения уровня потерь на пиках кризисных явлений.

В условиях экономического спада возрастает роль собственного капитала банка в качестве защиты от возможных потерь. Однако тенденция на увеличение объемов собственного капитала, заложенная национальными и международными финансовыми регуляторами, неоднозначно воспринимается зарубежными и отечественными экономистами. В настоящее время широко обсуждаются вопросы оптимального уровня капитала для банков и издержек для национальной экономики в результате повышения требований к созданию дополнительных буферов и резервов капитала. Сторонники ужесточения требований к капиталу коммерческих банков оперируют данными о высоком уровне заимствований и левериджа в банковском мире, а также о непомерно высоких расходах для национальной экономики в условиях обострения финансового кризиса. Противники увеличения резервов и повышения требований к собственному капиталу банков утверждают, что новые требования могут значительно увеличить стоимость банковского кредита для потенциальных заемщиков, а это может негативно отразиться на экономической активности и выведет часть банковских операций за пределы банковской системы. В результате этого, рост плохо контролируемого параллельного банкинга усилит системные риски в экономике.

Вопросы об оптимальной величине собственного капитала банка актуальны для большинства экономик мира, т.к. затрагивает вопрос эффективности банковского регулирования, насколько принимаемые меры достаточны или чрезмерны. Вопросы определения оптимальности уровня банковской капитализации имеет социальную значимость, т.к. определяет соотношение приемлемой стоимости банковского капитала и доступности банковских кредитов, вероятность и масштабы потенциальных банковских кризисов, степень влияния негативных процессов в банковской системе на реальный сектор экономики и объемы ВВП.

Какой размер собственного капитала банка можно считать оптимальным зависит от состояния и уровня развития национальной экономики. В развитых странах, начиная с 2000-х годов, финансовые инновации изменили структуру собственного капитала коммерческих банков. Кроме того, развитие операций со сложными производными финансовыми инструментами, операций секьюритизации активов привели к значительному росту рисков в банковской системе, который в значительной степени носил замаскированный характер, т.к. подобные операции в большинстве сво?м проводились по забалансовым счетам. Базель III поднял нормативы достаточности капитала для коммерческих банков с 8 до 15,5% , с учетом активов, взвешенных по риску, ввел дополнительные буферы капитала и ограничил возможность увеличения капитала банков за счет гибридных инструментов. Кроме того, для системообразующих банков стандарты были ужесточены, а по решению национальных контролирующих органов могли быть введены повышенные требования по капиталу к системным крупным банкам. Например, в Швейцарии в настоящее время для системообразующих банков отношение капитала к активам, взвешенным с учетом риска, составляет 19% [3, c. 64].

С учетом уровня рисков европейских и американских банков, требования по капиталу, установленные для них, возросли и в настоящее время достигают 15-23%. Однако, как показывает международная банковская практика, при наступлении чрезвычайных ситуаций в банковской системе требуется значительная государственная финансовая поддержка. Кроме того, серьезные финансовые кризисы в развитых странах происходят достаточно редко и касаются отдельных банков, поэтому нет необходимости вводить повышенные стандарты по капиталу для всех банков сразу. Поэтому вопрос о размере капитала для банка, который сможет поглотить убытки с учетом прошлых кризисных явлений, не будет обременителен для банков, не станет сдерживать рост кредитования и не повлияет на стоимость банковских кредитов, в настоящее время широко обсуждается как в развитых, так и в развивающихся странах. В развивающихся странах количество операций со сложными финансовыми инструментами значительно ниже, банковские риски более наглядные, поэтому нет особой необходимости вводить те же требования по капиталу, как и в развитых странах.

Положительные аспекты увеличения собственного капитала коммерческих банков:

1. Капитал поглощает потенциальные убытки и снижает вероятность банкротства банка.

2. Защищает вкладчиков банков от потенциальных потерь в условиях слабых национальных систем гарантирования вкладов и депозитов.

3. Предотвращает возникновение кризисов в банковской системе, заставляет банки лучше управлять и контролировать уровень рисков.

4. Стимулирует ответственность акционеров и собственников банков соблюдать рыночную дисциплину

5. Снижает эффект заражения банков и вероятность системных кризисов.

6. Высокие значения собственного капитала помогают банкам привлекать дополнительный капитал в большем объеме, расширять свою деятельность за счет предоставления новых кредитов, соблюдая при этом все обязательные нормативы. Более высокие требования по капиталу помогают выстраивать долгосрочные отношения банков со своими клиентами [22, c. 164].

Отрицательные аспекты увеличения капитала для банков:

1. В условиях стабильной экономики нет необходимости увеличения резервов и буферов капитала.

2. Увеличение капитала за счет эмиссии акций и формирование дополнительных буферов проблематично для новых банков, т.к. на рынке их еще плохо знают, поэтому они испытывают затруднения в привлечении дополнительных средств.

3. Введение жестких стандартов по капиталу должно происходить постепенно, чтобы банки могли приспособиться к новым правилам, используя собственную прибыль.

4. Затраты на эмиссию значительных объемов акций могут вызвать финансовые проблемы в целом по банковской системе и по отдельным банкам.

5. В стабильной экономике предложение ликвидности происходит за счет мелких вкладчиков, которые часто не готовы вкладываться в инвестиционные проекты, но согласны предоставить свои деньги банку в долг на определенное время. В условиях стабильной экономики проще привлечь дешевые ресурсы вкладчиков, чем тратить деньги на эмиссию акций и субординированных облигаций.

6. Доходность банковских акций для мелких и средних инвесторов зачастую ниже, чем в среднем по рынку.

7. Действующие системы страхования вкладов делают нерентабельными для мелких потенциальных инвесторов вложения средств в акции банков, т.к. в условиях банкротства банков они теряют свои деньги, а системы страхования им их возмещают.

8. Банки, привлекая заемные ресурсы, часто выигрывают в налоговых платежах [21, c. 914].

В последнее время в банковских системах появилось много слабых банков («зомби»), которые берут на себя неоправданно высокие риски, вынуждая остальные банки соответствовать доходности слабых недокапитализированных банков. Кроме того, высокие требования к банкам могут привести к сокращению объемов банковского кредитования, росту альтернативных форм кредитования.

Управление капиталом коммерческого банка (его достаточностью) представляет собой в сущности стратегию развития банка с учетом целевой направленности (обеспечение и поддержка достаточного размера/объема капитала, необходимого для выполнения обязательств и для стимулирования развития коммерческого банка). В стратегию развития коммерческого банка, как правило, интегрированы ключевые принципы оценки достаточности капитала. Среди этих принципов принято выделять общие принципы (непротиворечивости, научной обоснованности, релевантности и т.п.), а также частные принципы оценки достаточности капитала коммерческого банка [37, c. 54].

Итак, в рамках работы рассмотрен методологический подход внутренних процедур оценки капитала, а также использование определенных моделей и подходов к расчету уровня риска и размера капитала, необходимого и достаточного как для покрытия рисков, так и для ведения активных операций с целью максимизации экономических и финансовых выгод.

Нормативно-правовой аспект представляет собой институциональный базис, который регламентирует и унифицирует методологические подходы внутренних процедур оценки достаточности капитала и управления им.

При анализе использования пассивных операций в деятельности коммерческого банка необходимо учитывать, что пассивы являются отражением существующих финансово-экономических отношений банка с контрагентами. Поэтому для повышения эффективности использования пассивных операций, на наш взгляд, необходимо:

- улучшать взаимоотношения между собственниками и учредителями банка по вопросу формирования уставного капитала;

- улучшать отношения между коммерческим банком и его клиентами по депанированию денежных средств клиентов в различных формах на банковских счетах;

- грамотно использовать инструкции и методические материалы Центрального Банка РФ;

- соблюдать указания ЦБ РФ по регламентированию отдельных сторон проведения пассивных операций: по масштабам привлечения в них средств, по порядку создания обязательных резервов и т.д.;

- предусматривать резервы на обесценение вложений в ценные бумаги;

- проводить мероприятия, направленные на увеличение собственного капитала коммерческого банка;

- расширять привлечение средств вкладчиков и кредиторов;

- привлекать дополнительные финансовые средства через эмиссию ценных бумаг;

- создать действенную систему контроля по ограничению риска при проведении пассивных операций;

- осуществлять формирование привлекательной процентной политики по пассивным операциям;

- снижать зависимость от межбанковских кредитов;

- следить, чтобы собственный капитал банка эффективно выполнял защитную, оперативную и регулирующую функции;

- применять в практической деятельности передовые методы анализа собственного капитала коммерческого банка;

- при проведении вертикального и горизонтального анализа отделять нетто-капитал от брутто-капитала;

- эффективно использовать кредиты, предоставленные другими кредитными организациями;

- проводить коэффициентный анализ собственного капитала на основе анализа коэффициента структуры пассивов; коэффициента защищенности интересов вкладчиков; коэффициента защищенности операций от риска; коэффициента качества собственных средств; коэффициента защиты средств банка; коэффициента соотношения собственного капитала и рискованных активов;

- повышать эффективность использования операций РЭПО и еврокредитов;

- постоянно проводить анализ коэффициента использования привлеченных средств; коэффициента размещения средств; коэффициента доступности коммерческого банка к внешним источникам финансирования;

- уделять повышенное внимание анализу коэффициента клиентской базы, коэффициента диверсификации клиентской базы; коэффициент покрытия; коэффициента сохранения капитала.

Проведение указанных мероприятий будет способствовать как повышению эффективности использования пассивных операций коммерческого банка, увеличению его капитала, так и повышению его прибыльности и рентабельности.

Собственный капитал банка является важным источником финансовых ресурсов и составляет основу деятельности банка. Он призван поддерживать доверие клиентов к банку и убеждать кредиторов в его финансовой устойчивости. Таким образом, собственные ресурсы банка должны быть достаточно велики, чтобы обеспечить уверенность заемщиков в способности банка удовлетворять их потребности в кредитах даже при неблагоприятно складывающихся условиях экономического развития народного хозяйства.

Эффективность управления собственным капиталом коммерческого банка оказывает значительное позитивное воздействие на финансовые результаты его деятельности, на возможность увеличения объемов осуществляемых банком в экономику страны инвестиций и расширения спектра предоставляемых клиентам услуг, а также на увеличение объемов участия коммерческого банка в деле обеспечения стабильности и надежности банковской системы.

Таким образом, формирование эффективной политики управления собственным капиталом коммерческого банка является важной и актуальной проблемой в современной банковской системе России.

Ужесточение требований к достаточности капитала банков повлечет за собой и повышение требований к качеству заемщиков, что может привести к увеличению стоимости кредитных ресурсов. Эти факторы суммарно должны замедлить темпы кредитования и существенно сузить круг предприятий, имеющих доступ к кредитным ресурсам финансовых учреждений, что может отрицательно скажется на темпах развития экономики в целом и особенно - проблемных отраслей.

Таким образом, укрепление ресурсной базы кредитных организаций, интеграция банковской системы нашей страны в мировое сообщество в значительной степени будут зависеть от роста собственных капиталов банков.

Для повышения роли банков в социально-экономическом развитии России, необходимо обеспечить рост собственного капитала банковской системы. В этой связи представляется необходимым:

- Снизить нормы резервирования, ввести налоговые льготы на прибыль банков, а также на прибыль их акционеров и иных инвесторов, которая будет направляться на увеличение капитала.

- Ввести в действие механизм покупки акций коммерческих банков банками с государственным участием. Учитывая, что данная мера может привести к увеличению доли государства в банковской системе, необходимо предусмотреть, в дальнейшем, возможность уменьшения этой доли. Это может быть осуществлено пут?м последующих реализаций банковских акций государством.

- Упростить процесс регистрации Банком России эмиссии банковских акций.

- Шире применять практику рефинансирования коммерческих банков.

- Сократить объем вмененных непрофильных операций и связанных с этим накладных расходов;

- минимизировать отчетность региональных подразделений (так как она дублируется в консолидированной отчетности, составляемой головным офисом).

Капитализация банков является одним из факторов роста экономики. Требования к капиталу постоянно ужесточаются, это обусловлено нарастанием кризисных процессов в современной экономике. Из проведенного исследования видно, что в период кризиса недостаток капитала привел к банкротству многих банков, кроме того, на этот процесс повлияло повышенное внимание мега регулятора к качеству банковских активов. На наш взгляд, достаточно капитализированные банки будут способствовать росту российской экономики. Наращивание капитала следует осуществлять за счет различных источников, однако не следует применять одинаковые требования к разным типам банков. Источники роста капитала нужно использовать в зависимости от типов и видов банков, от территории их деятельности, ассортимента и характера предлагаемых банковских продуктов. Необходимо также учитывать

риски, которые принимают на себя отдельные банки.

Наиболее перспективными источниками роста капитализации процессы концентрации и централизации капитала, а также выход банков на рынок IPO. Кроме того, в некоторых банках целесообразно разумное вмешательство государства в процесс наращивания капитала.

Результаты данного исследования могут быть использованы научными деятелями, студентами при изучении банковских дисциплин, а также в качестве практических рекомендаций для наращивания капитала российских банков

Совокупный капитал российской банковской системы в 2018 г. увеличился на 9,3% и на 1 января 2019 г. достиг исторического максимума - 10,3 трлн рублей. Это заметно выше итогов 2017 г., когда наблюдались нулевые темпы его прироста, но ниже среднегодовых темпов (11,4%) в 2013-2016 гг. При этом кредитный портфель банков увеличивался более высокими темпами, что еще больше обострило уже существующую проблему дефицита собственных средств. Кроме того, увеличение капитала было практически полностью обеспечено Банком России и Правительством РФ в рамках финансового оздоровления ограниченного круга кредитных организаций и докапитализации отдельных банков с государственным участием.

Рисунок 1.2 - Динамика собственных средств банковского сектора и норматива достаточности капитала* (Н 1.0)

В целом по банковской системе все показатели достаточности капитала (Базель III) выполняются с «запасом прочности», однако их уровень и динамика заметно отличаются по группам кредитных организаций. Такого рода тенденции не являются специфическими для России, а в полной мере отражают международную практику управления капиталом. Продвижение стандартов Базеля II и III нацелено на то, чтобы регуляторная нагрузка на капитал была достаточной для абсорбирования рисков, включая системные, принимаемых на себя кредитными организациями (рисунок 7).

Рисунок 1.3 - Динамика норматива достаточности капитала по группам банков

В краткосрочной перспективе потребность в наращивании капитальной базы российских банков будет усиливаться по мере роста активов, прежде всего наращивания кредитных портфелей, и перехода к применению более жестких пруденциальных требований. Согласно данным аналитического отчета агентства S&P Global Ratings, дополнительная потребность в капитале (без учета банков, проходящих санирование в Фонде консолидации банковского сектора) составляет около 700 млрд рублей. При этом наиболее остро проблема дефицита капитала стоит перед крупными банками.

Высокие значения риск-весов, макропруденциальные надбавки по отдельным сегментам кредитных требований вкупе с надбавками к нормативам достаточности капитала усиливают давление на возможность расширения бизнеса. Временным послаблением является перенос установления минимальной надбавки поддержания достаточности капитала в размере 2,5% и надбавки за системную значимость в размере 1% от RWA на 1 января 2020 года (вместо 1 января 2019 года).

Частичному смягчению нехватки собственных средств может содействовать улучшение финансовых показателей банковской деятельности. По итогам 2018 г. прибыль (за вычетом убытков) по банковскому сектору достигла исторического максимума - 1,3 трлн рублей, что в 1,7 раза больше аналогичного показателя 2017 года. Прибыль в размере 1,9 трлн рублей показали 384 кредитные организации, а убыток в размере 575 млрд рублей - 100 кредитных организаций.

...