Методика аналізу інвестиційного та кредитного портфелів банку

5. Шматко Н.М. Банки - лідери ринку цінних паперів України // Тези доповідей Міжнародної науково-практичної конференції “Інтеграція країн з перехідною економікою у світовий економічний простір: стан і перспективи”. 13-14 травня 2005 року. - Львів: ЛНУ, 2005.- С. 428-430. - 0,2 друк. арк.

6. Шматко Н.М. Аналіз кредитної діяльності банку за координатами “дохідність - ризик” // Матеріали IV Всеукраїнської науково-практичної конференції “Актуальные проблемы и перспективы развития экономики Украины в контексте глобализации”. Алушта, 28-30 вересня 2005 року. - Сімферополь: ТНУ, 2005. - С. 65-66. - 0,1 друк. арк.

АНОТАЦІЇ

Шматко Н.М. Методика аналізу інвестиційного та кредитного портфелів банку. - Рукопис.

Дисертація на здобуття наукового ступеня кандидата економічних наук за спеціальністю 08.06.04 - Бухгалтерський облік, аналіз та аудит. - Київський національний економічний університет імені Вадима Гетьмана, Київ, 2006.

У дисертації досліджується проблема удосконалення методичних засад економічного аналізу кредитно-інвестиційної діяльності банків шляхом використання основоположного принципу теорії портфеля, сутність якого полягає в оцінюванні об'єкта досліджень за співвідношенням дохідності і ризику, що дає змогу перейти від традиційного аналізу, в якому основним показником ефективності вважається прибутковість, до аналізу управлінських рішень з позиції оцінки даного співвідношення. У дисертації доведено, що використання портфельного підходу до аналізу інвестиційного та кредитного портфелів банку допомагає оптимізувати управлінські рішення, ураховуючи те, що модель портфельного аналізу впроваджено в аналітичний процес шляхом доопрацювання автоматизованої банківської системи. Запропоновано метод точної дохідності портфеля, поглиблено тлумачення понять портфельного аналізу: ризик і невизначеність, справедлива вартість фінансової інвестиції.

Ключові слова: аналіз, теорія портфеля, портфель, дохідність, ризик, інформаційна база, автоматизована банківська система, цінні папери, кредитний портфель.

Шматко Н.Н. Методика анализа инвестиционного и кредитного портфелей банка. - Рукопись.

Диссертация на соискание ученой степени кандидата экономических наук по специальности 08.06.04 - Бухгалтерский учет, анализ и аудит. - Киевский национальный экономический университет имени Вадима Гетьмана, Киев, 2006.

В диссертации исследуется проблема усовершенствования методических основ экономического анализа кредитно-инвестиционной деятельности коммерческих банков путем использования основополагающего принципа теории портфеля, суть которого заключается в оценивании объекта исследований за соотношением доходов и рисков, что дает возможность перейти от традиционного анализа, где основным показателем эффективности считается прибыльность, к анализу управленческих решений по результатам оценки соотношения доходности и риска.

В процессе исследования доказано, что неопределенность и риск с научной точки зрения не являются синонимами. Неопределенность может стать определенно обозначенной тогда, когда ожидания будут оценены однозначно. Риск является элементом принятия решений в ситуации неопределенности.

Проведенный в диссертации анализ классических и современных положений теории портфеля, теории экономического анализа и банковского менеджмента позволяет определить, что портфельный анализ является совокупностью методов, способов, приемов изучения инвестиционной и кредитной деятельности банка для объективного оценивания финансовых результатов, поиск пути оптимизации уровня соотношения доходности и риска и повышения эффективности управленческого процесса.

На основании изучения, систематизации и обобщения существующих подходов к классификации методов экономического анализа сделаны вывод, что в теории экономического анализа отсутствует однозначная и полная их классификация. Практическое использование и оценка новых финансовых инструментов отечественными банками позволяет активно влиять на расширение состава методического инструментария экономического анализа. Методы, приемы и способы анализа должны учитывать принципы теории портфеля, соединять традиционные подходы к анализу финансовых результатов с анализом соответствующих рисков и предусматривать оценку эффективности управленческих решений в двух направлениях “доходность - риск”. На основе сделанного вывода предлагается расширить состав методов и приемов экономического анализа и уточнить их классификацию.

Используя существующие теоретические подходы, систематизировано и дополнено перечень критериев классификации информационных данных. Информационные данные предлагается классифицировать по сфере формирования, источникам образования, времени получения, состоянию обработки, способу отображения, форме хранения, характеру действия, стабильности использования, направлению движения информации. Применяя данную классификацию, в работе сгруппирована актуальная информация, что может быть использована всех этапах портфельного анализа. Также обоснована целесообразность использования и преимущества автоматизированной банковской системы по сравнению с программой Microsoft Excel в процессе анализа информационной базы и принятии инвестиционных решений.

Портфельный анализ как анализа банковской деятельности и системы управления банком направлен на достижение стратегической цели, которую в современной экономической науке трактуют как максимизацию рыночной стоимости банка. Формирование рыночных оценок происходит под воздействием ожидаемого соотношения доходов и рисков, а поэтому внутренняя аналитическая система банка и автоматизированная банковская система должны быть направлены на оптимизацию этого соотношения. При реализации такого подхода в основе должна находиться модель портфельного анализа, в которой аналитический процесс реализуется в три этапа. На первом этапе осуществляется анализ доходности портфеля, на втором - анализ совокупного портфельного риска, а на третьем - оценка эффективности управления банковским портфелем.

Предложенные автором положения методики портфельного анализа и предложения относительно автоматизации механизма их реализации были использованы одним из ведущих разработчиков автоматизированной банковской системы в Украине. Аналитический процесс в ряде отечественных банков был расширен и усовершенствован путем разработки информационно-аналитических модулей на основе предложенной методики портфельного анализа, что вошла в основу действующей АБС Барс “Millennium”.

Ключевые слова: анализ, теория портфеля, портфель, доходность, риск, информационная база, автоматизированная банковская система, ценные бумаги, кредитный портфель.

Shmatko N.M. The Method of Investment and Credit Portfolios Analysis of Bank. - Manuscript.

Dissertation on competition of a scientific degree of the candidate of economic sciences on a speciality 08.06.04 - Accounting, analysis and audit. - Vadim Getman Kyiv National Economic University, Kyiv, 2006.

In dissertation the problem of perfection of methodical bases of economic analysis of credit-investment activity of commercial banks by the use of fundamental principle of the portfolio theory, essence of which consists in the evaluation of object of researches correlation of profitability and risks, is explored, that enables to pass from the traditional analysis, where profitability is considered the basic index of efficiency, to the analysis of administrative decisions from position of estimation of correlation of the profitability and the risk. In thesis it is led to, that the use of portfolio approach to the analysis of the bank portfolios: securities and credit helps to optimize the management decisions, that more, if to inculcate the model of the portfolio analysis in an analytical process by the way of the automated banking system. Offered the method of the portfolio's exact profitability, interpretation of notions of the portfolio analysis is improved: risk and vagueness, fair value of financial investment.

Key words: analysis, the portfolio theory, profitability, risk, informative base, automated banking system, securities, credit portfolio.

Размещено на Allbest.ru