Состав, динамика и показатели использования краткосрочных активов организации

Размещено на http://www.allbest.ru/

Реферат

Курсовая работа: 32 с., 17 табл., 3 рис., 10 источников, 4 прил.

Объект исследования -- СООО «Домовой-РП».

Предмет исследования -- состав, динамика и показатели использования краткосрочных активов СООО «Домовой-РП».

Цель работы: проведение анализа состава, качества и факторов краткосрочных активов объекта исследования, а также выявление резервов повышения эффективности их использования.

Методы исследования: аналитический, графический, дедуктивный, индуктивный, синтетический.

Исследования и разработки: изучены теоретические аспекты краткосрочных активов, проанализированы состав и качество краткосрочных активов СООО «Домовой-РП», выявлены резервы оптимизации краткосрочных активов СООО «Домовой-РП».

Элементы научной новизны: систематизированы теоретические и практические аспекты формирования и управления краткосрочными активами промышленной организации.

Область возможного практического применения: финансово-хозяйственная деятельность СООО «Домовой-РП».

Автор работы подтверждает, что приведенный в ней аналитический материал правильно и объективно отражает состояние исследуемого процесса, а все заимствованные из литературных и других источников теоретические, методологические и методические положения и концепции сопровождаются ссылками на их авторов.

Содержание

Введение

1. Теоретические аспекты анализа краткосрочных активов организации

1.1 Сущность, классификация и роль краткосрочных активов в промышленности

1.2 Показатели эффективности использования краткосрочных активов

1.3 Цели, задачи и информационное обеспечение анализа краткосрочных активов промышленной организации

2. Состав, структура и факторный анализ краткосрочных активов промышленной организации

2.1 Анализ состава и структуры краткосрочных активов промышленной организации

2.2 Анализ эффективности использования краткосрочных активов СООО «Домовой-РП»

2.3 Факторный анализ краткосрочных активов СООО «Домовой-РП» 24

2.4 Резервы повышения эффективности использования краткосрочных активов СООО «Домовой-РП»

Заключение

Список использованных источников

Введение

1.1 Сущность, классификация и роль краткосрочных активов в промышленности

Процесс производства и продажи продукции может осуществляться бесперебойно при наличии у предприятия не только необходимых долгосрочных активов, но и краткосрочных активов, преимущественно в форме запасов сырья, материалов, полуфабрикатов, топлива и т. д. Как и долгосрочные, краткосрочные активы функционируют в сфере производства, являясь материальной основой производства и представляя собой производственные фонды. Но в процессе функционирования средства труда и предметы труда по-разному и в разной степени переносят свою стоимость на стоимость производимого продукта. Этим и обусловлено деление активов организации на долгосрочные и краткосрочные [10, c. 31].

Краткосрочные активы -- это часть капитала предприятия, вложенного в его текущие активы. По материально-вещественному признаку в их состав включаются: предметы труда (сырье, материалы, топливо и т.д.), готовая продукция на складах организации, товары для перепродажи, денежные средства и средства в расчетах. Характерной особенностью краткосрочных активов является высокая скорость их оборота. По своей функциональной роли краткосрочные активы отличаются от долгосрочных активов. Они обеспечивают непрерывность процесса производства. Вещественные элементы краткосрочных активов потребляются в каждом производственном цикле. Они полностью утрачивают свою натуральную форму, поэтому целиком включаются в стоимость изготовленной продукции, товаров, работ, услуг.

На каждом конкретном предприятии величина краткосрочных активов, их состав и структура зависят от характера и сложности производства, длительности производственного цикла, стоимости сырья, условий его поставки, принятого порядка расчетов и т. п. В различных отраслях удельный вес текущих активов в составе активов предприятия неодинаков. Так, например, на предприятиях тяжелой промышленности он ниже, чем на предприятиях легкой промышленности.

Краткосрочные активы предприятия, являясь одной из основных финансовых категорий, оказывающих существенное влияние на сферу производства и сферу обращения, выполняют такие основные функции, как производственную и платежно-расчетную. Производственная функция заключается в денежном обеспечении непрерывности процесса производства. Платежно-расчетная функция краткосрочных активов проявляется в непосредственном влиянии на состояние расчетов в народном хозяйстве и тем самым на денежное обращение в стране [8, c. 42].

В практике предприятий Республики Беларусь краткосрочные активы промышленной организации могут классифицироваться по следующим важнейшим критериям (таблица 1.1).

Таблица 1.1 -- Важнейшие критерии классификации краткосрочных активов

Краткосрочные активы всегда находятся в движении и проходят три стадии кругооборота. На первой стадии кругооборота краткосрочные активы, или денежный капитал, из денежной формы переходят в товарную: приобретаются предметы труда (производственные запасы) и рабочая сила. Купля-продажа предметов труда осуществляется на рынке товаров промышленного назначения, а рабочей силы - на рынке труда. На второй стадии производственные запасы при участии орудий труда и рабочей силы превращаются в незавершенную производством продукцию и по мере завершения производственного процесса - в готовую продукцию. На третьей стадии предприятие реализует готовую продукцию и краткосрочные активы вновь меняют товарную форму на денежную. Кругооборот считается завершенным, когда денежные средства за реализованную продукцию поступят на расчетный счет предприятия и обеспечат прибавочную стоимость. Первая и третья стадии кругооборота краткосрочных активов промышленного предприятия относятся к сфере обращения, вторая - к сфере производства [7, c. 14].

Величина краткосрочных активов предприятия зависит не только от объема расходуемых в производстве ценностей, но и от скорости оборачиваемости авансируемых денежных в них средств. Чем меньше длительность этого оборота, тем выше финансовая устойчивость предприятия, поскольку высвобождаемые в результате ускорения оборачиваемости краткосрочных активов денежные средства являются дополнительным внутренним источником дальнейших инвестиций и позволяют успешно выполнять платежные обязательства.

Поэтому основной задачей финансового менеджмента на предприятии является минимизация краткосрочных активов, так как высвободившиеся средства могут быть инвестированы в альтернативный проект (например, приобретение ликвидных ценных бумаг или размещение свободных денежных средств в банке под проценты). Кроме того, минимальное вложение капитала в краткосрочные активы снижает расходы и риски, связанные с хранением, износом, порчей в течение длительного периода, уменьшением реальной стоимости дебиторской задолженности и денежных средств в связи с инфляцией.

Решение этой задачи может быть достигнуто при рациональной организации краткосрочных активов и разработке мероприятий по ускорению их оборачиваемости.

1.2 Показатели эффективности использования краткосрочных активов

Таблица 1.2 -- Классификация подходов к управлению краткосрочными активами

Данная классификация подходов к управлению краткосрочными активами упрощает процедуру совершенствования методов анализа краткосрочных активов, источников их финансирования, позволяет углубленно исследовать взаимосвязь элементов краткосрочных активов, как с циклами их оборота, так и с финансовыми потоками предприятия. Повышение эффективности управления краткосрочными активами оказывает влияние на уровень доходности, прибыльности и рентабельности предприятия. Каждый оборот краткосрочных активов приносит предприятию определенную величину прибыли, регламентированную рентабельностью оборота (продаж) или торговой наценкой. Чем больше оборотов совершит капитал, инвестированный в краткосрочные активы, тем больше прибыли в абсолютном измерении предприятие получит за данный период. Выявлению резервов повышения эффективности управления ресурсами, затратами и результатами предприятия за счет их оптимизации в части величины и динамики ресурсов предприятия, движения денежных средств, длительности производственно-хозяйственного цикла промышленного предприятия и его структурных элементов (производственный, коммерческий циклы и пр.) способствуют результаты комплексного анализа краткосрочных активов.

1.3 Цели, задачи и информационное обеспечение анализа краткосрочных активов промышленной организации

Основная цель анализа краткосрочных активов - своевременное выявление и устранение недостатков управления краткосрочными активами и нахождение резервов повышения интенсивности и эффективности его использования. А также: выявление факторов, влияющих на показатели оборачиваемости и длительности одного периода, количественное измерение их влияния; определение влияния оборачиваемости краткосрочных активов на финансовое состояние предприятия [3, c. 62].

Финансовое положение предприятия, его ликвидность и платежеспособность непосредственно зависят от того, насколько быстро средства, вложенные в активы, превращаются в реальные деньги. Такое влияние объясняется тем, что со скоростью оборота краткосрочных активов связаны:

минимально необходимая величина авансированного (задействованного) капитала и связанные с ним выплаты денежных средств (проценты за пользованием кредитами банков, дивиденды по акциям и др.);

потребность в дополнительных источниках финансирования и плата за них;

сумма затрат, связанных с владением товарно-материальными ценностями и их хранением;

величина уплачиваемых налогов и др. [2, c. 82].

Объекты анализа представлены на рис. 1.1.

Рисунок 1.1 -- Объекты анализа эффективности использования краткосрочных активов

Задачами анализа краткосрочных активов являются:

-- определение средних остатков сырья, материалов и других аналогичных ценностей, незавершенного производства, готовой продукции, дебиторской задолженности и др.;

-- изучение динамики изменения величины средних остатков;

-- определение показателей оборачиваемости и длительности одного оборота, их динамики и изменения по сравнению с планом по слагаемым оборотных средств;

-- обоснование и количественное измерение факторов изменения показателя оборачиваемости и длительности одного оборота;

-- расчет высвобождения краткосрочных активов за счет ускорения оборачиваемости и сокращения длительности одного оборота;

-- обоснование и расчет резервов ускорения оборачиваемости краткосрочных активов.

Источники информации для проведения анализа: форма № 2 приложение к балансу «Отчет о прибылях и убытках»; баланс организации, дополнительные данные о плановых средних остатках, однодневной потребности, текущем, страховом и подготовительном запасе.

По итогам главы сделаем следующие выводы. Краткосрочные активы играют важнейшую роль в обеспечении деятельности промышленной организации. Под краткосрочными активами в литературе понимается часть капитала предприятия, вложенного в его текущие активы. В промышленности краткосрочные активы выполняют производственную и платежно-расчетную функцию. В практике предприятий Республики Беларусь распространение получили следующие критерии классификации краткосрочных активов: отрасль деятельности, виды текущих активов, источники формирования, место использования, функциональное назначение и пр. Наибольшее значение для анализа имеет классификация по видам краткосрочных активов. Согласно действующей нормативной базе в состав краткосрочных активов включаются запасы, долгосрочные активы для реализации, расходы будущих периодов, НДС по приобретенным товарам и услугам, краткосрочная дебиторская задолженность, краткосрочные финансовые вложения, денежные средства и прочие краткосрочные активы. Важнейшими показателями эффективности использования краткосрочных активов являются количество оборотов за отчетный период, продолжительность одного оборота, а также коэффициент закрепления краткосрочных активов. Однако следует отметить, что ряд специалистов (в частности Л.Л. Ермолович) считает целесообразным проводить анализ оборачиваемости запасов, дебиторской задолженности и денежных средств раздельно, а также предлагает показатель прибыли от реализации в расчете на 1 р. (либо 1000 р.) краткосрочных активов. Основной целью проведения анализа краткосрочных активов промышленной организации является выявление резервов ускорения их оборачиваемости и минимизации их величины. К задачам анализа краткосрочных активов следует отнести: изучение динамики средних остатков текущих активов, определение показателей оборачиваемости и длительности одного оборота текущих активов, факторный анализ эффективности использования краткосрочных активов и пр.

2. Состав, структура и факторный анализ краткосрочных активов промышленной организации

2.1 Анализ состава и структуры краткосрочных активов промышленной организации

Мебельное предприятие «Домовой-РП» является одним из производителей мягкой мебели в Республике Беларусь с полным комплексом производства. Основанное в 1989 году, предприятие продолжает лучшие традиции изготовления мягкой мебели, воплощая в изделиях прогрессивные технологии, современный дизайн и новейшие высококачественные материалы.

СООО «Домовой-РП» является коммерческой организацией - юридическим лицом согласно законодательству Республики Беларусь, имеет самостоятельный баланс, может от своего имени приобретать имущественные и личные неимущественные права и нести обязанности, быть истцом и ответчиком в суде, хозяйственном или третейском суде, открывать расчетный, валютный и другие счета в банках, иметь печати, штампы со своим наименованием. Предприятие «Домовой-РП» также является крупным импортером корпусной мебели производства стран Юго-Восточной Азии: Китая, Малайзии, Индонезии. Обладая эксклюзивными правами поставок, предприятие предлагает широкий выбор мебели по конкурентоспособным ценам. Корпусная мебель высочайшего качества создана по эскизам испанских и итальянских мастеров и произведена на лучшем немецком оборудовании.

Обеспечение качества продукции играет важную роль в деятельности СООО «Домовой-РП». Все комплектующие имеют гарантию и гигиенический сертификат предприятия изготовителя, подтвержденный Минздравом РБ, и проходят радиационный контроль. Вся продукция сертифицирована. Работа предприятия ориентирована на организацию фирменной торговли через сеть торговых точек. Следует отметить, что предприятие не осуществляет экспорт продукции, имеет место исключительно импорт комплектующих и готовой продукции.

СООО «Домовой-РП» создано с целью извлечения прибыли для удовлетворения материальных и социальных потребностей членов коллектива. Общество осуществляет все направления коммерческой деятельности - от изучения рынка, выбора поставщиков и закупки материальных ресурсов до реализации готовой мебели на потребительском рынке, что позволяет своевременно реагировать на быстроизменяющиеся требования конъюнктуры рынка.

Также можно выделить ряд задач СООО «Домовой-РП»: увеличение доли рынка мебели; расширение ассортиментного ряда; повышение качества производимой мебельной продукции; снижение затрат на производство и продвижение продукции; рост конкурентоспособности продукции на мебельном рынке республики; расширение торговой сети и пр.

Организационная структура предприятия представлена на рисунке 2.1.

Размещено на http://www.allbest.ru/

Рисунок 2.1 -- Организационная структура СООО «Домовой-РП»

Организационная структура управления СООО «Домовой-РП» является линейно-функциональной. При такой структуре управления всю полноту власти берет на себя директор, возглавляющий предприятие. Ему при разработке конкретных вопросов и подготовке соответствующих решений, программ, планов помогает специальный аппарат, состоящий из функциональных подразделений.

Проанализируем важнейшие финансово-экономические показатели деятельности организации за 2011-2013 гг. в таблице 2.1.

Таблица 2.1 -- Важнейшие финансово-экономические показатели СООО «Домовой-РП» в 2011-2013 гг., млн р.

Итак, выручка от реализации продукции в 2011 г. составила 49650 млн р., в 2012 г. увеличилась до 78420 млн р. или на 57,9 %, в 2013 г. выручка от реализации мебельной продукции в результате падения конкурентоспособности уменьшилась на 13,2 %. Себестоимость реализованной продукции на СООО «Домовой-РП» в 2011 г. составила 21642 млн р., в 2012 г. - 43419 млн р., увеличившись на 100,6 %, в 2013 г. - 48288 млн р., что на 11,2 % выше, чем в предыдущем году. Следует отметить, что имеет место неблагоприятная тенденция роста себестоимости продукции при одновременном падении выручки от реализации мебели, что в свою очередь создает угрозу развитию предприятия. Валовая прибыль предприятия в 2012 г. несколько увеличилась (на 25 %), в 2013 г. - упала на 43,4 %, что свидетельствует о снижении эффективности производственной деятельности. Наблюдается быстрый рост управленческих расходов (в 2,5 раза за анализируемый период) и расходов на реализацию - с 4330 млн р. в 2011 г. до 11078 млн р. в 2013 г. В 2011 г. прибыль от реализации продукции СООО «Домовой-РП» составила 20841 млн р., в 2012 г. в результате роста цен на продукцию при одновременном удерживании отпускных цен на древесину прибыль от реализации незначительно снизилась (на 0,6 %). В 2013 г. сумма прибыли от реализации резко упала и составила 2756 млн р.. В 2011 г. сформировался положительный результат от прочей текущей деятельности в размере 3866 млн р., в 2012-2013 гг. СООО «Домовой-РП» получило убыток от прочей текущей деятельности. Результат от инвестиционной и финансовой деятельности в анализируемом периоде был отрицателен: 22270 млн р. в 2011 г., 2324 млн р. в 2012 г. и 1169 млн р. в 2013 г. Чистая прибыль предприятия в 2011 г. составила 2143 млн р., в 2012 г. СООО получило прибыль в размере 18818 млн р., в 2013 г. чистая прибыль вновь упала и составила 1062 млн р.

Состав краткосрочных активов СООО «Домовой-РП» в 2011-2013 гг. приведен в таблице 2.2.

Таблица 2.2 -- Состав среднегодовых краткосрочных активов СООО «Домовой РП» в 2011-2013 гг.

Как видно из таблицы 2.2, темпы роста запасов в составе краткосрочных активов СООО «Домовой-РП» в 2012 г. оказались ниже темпов роста общего объема краткосрочных активов (187,4 % и 202 % соответственно), в 2013 г. сложилась обратная ситуация: запасы выросли на 30,1 % при росте краткосрочных активов промышленной организации на 28,8 %. Общая величина запасов организации в 2013 г. составила 39311 млн р. В 2013 г. в составе запасов преобладали материалы - 28527 млн р., объем готовой продукции и товаров составил 23643 млн р. Следует отметить резкий рост запасов материалов в 2013 г. - более чем втрое, что не соответствует динамике выручки от реализации. Прослеживается тенденция снижения расходов будущих периодов: на 5,7 % в 2012 г. и на 26 % в 2013 г. Величина расходов будущих периодов в 2013 г. составила 74 млн р. Сумма НДС по приобретенным товарам, работам, услугам в составе краткосрочных активов СООО «Домовой-РП» в 2011 г. составила 1626 млн р., в 2012 г. - 3166 млн р., увеличившись на 94,7 %, что обусловлено преимущественно инфляционным ростом цен на товары и услуги. В 2013 г. прирост суммы входного НДС составил 31 %. Наиболее быстро в анализируемом периоде увеличивалась краткосрочная дебиторская задолженность СООО «Домовой-РП»: на 393,9 % в 2012 г. и на 240 % в 2013 г., что существенно превысило темпы прироста выручки от реализации и краткосрочных активов. Рост дебиторской задолженности обусловлен смягчением кредитной политики организации и более активным предоставлением отсрочек по платежам. Денежные средства в составе краткосрочных активов промышленной организации в 2011 г. составили 11754 млн р., в 2012 г. - 24031 млн р., увеличившись на 104,4 %, в 2013 г. темп роста существенно снизился и составил 8,6 %. Стоимость прочих краткосрочных активов по итогам 2013 г. составила 101 млн р., увеличившись за год более чем в четыре раза. Среднегодовая величина краткосрочных активов СООО «Домовой-РП» в 2011 г. составила 30436 млн р., в 2012 г. - 61487 млн р., увеличившись на 102 %, в 2013 г. - 79181 млн р., увеличившись на 28,8 %. Структура краткосрочных активов СООО «Домовой-РП» в 2011-2013 гг. приведена в таблице 2.3.

Таблица 2.3 -- Структура краткосрочных активов СООО «Домовой-РП» в 2011-2013 гг.

Как видно из таблицы 2.3, в 2011 г. в структуре краткосрочных активов СООО «Домовой-РП» преобладали запасы - 53 %, в т.ч. материалы - 16,6 %, готовая продукция и товары - 31,3 %. Удельный вес НДС по приобретенным товарам и услугам в 2011 г. составил 5,3 % краткосрочных активов. Удельный вес краткосрочной дебиторской задолженности составил 2,6 %, что было обусловлено воздействием кризисных явлений в экономике и ужесточением условий оплаты поставленной мебели. Удельный вес денежных средств в краткосрочных активах в 2011 г. составил 38,6 %. В 2012 г. по сравнению с 2011 г. имело место снижение удельного веса запасов в краткосрочных активах до 49,1 % при одновременном росте доли денежных средств до 39,1 % и краткосрочной дебиторской задолженности - до 6,4 %. В 2013 г. удельный вес запасов в структуре краткосрочных активов СООО «Домовой-РП» вновь увеличился и составил 49,6 %. Падение темпов роста денежных средств обусловило снижение их удельного веса до 33,1 %, а сохранение быстрого роста краткосрочной дебиторской задолженности повлекло за собой увеличение доли данного элемента краткосрочных активов до 11,9 %. Следует отметить негативную тенденцию увеличения удельного веса материалов в составе краткосрочных активов СООО «Домовой-РП» с 16,6 % в 2011 г. до 35,7 % в 2013 г., что оказывает негативное воздействие на ликвидность краткосрочных активов.

2.2 Анализ эффективности использования краткосрочных активов СООО «Домовой-РП»