Оценка расходов предприятия ОАО "Орскнефтеоргсинтез"

Для наиболее полного анализа имущественного положения проведем сначала анализ активной и пассивной частей баланса ОАО «Орскнефтеоргсинтез»(см. таблицы Приложения 2 - 3). За анализируемый период (2007 - 2009 гг.) стоимость имущества возросла на 67,5% за учет увеличения внеоборотного и оборотного капитала. Внеоборотные активы предприятия увеличились на 66210 тыс. руб. в 2008 г. и на 36597 тыс. руб. в 2009 г. В основном за счет увеличения основных средств на 47222 тыс. руб. в 2008 г. и на 70228 тыс. руб. в 2009 г. Незавершенное строительство к 2008 г. увеличилось на 19908 тыс. руб., а к 2009 г. происходит снижение стоимости до 33309 тыс. руб. Удельный вес внеоборотных активов в стоимости имущества составляет 33%. Основные средства в структуре внеоборотных активов занимают 96,3%. Незначительный вес занимают нематериальные активы в среднем 0,1% в общей сумме внеоборотных активов.

Оборотные активы увеличились на 132737 тыс. руб. в 2008 г. и на 75074 тыс. руб. в 2009 г. Это связано с увеличением таких статей актива, как запасы, которые увеличились на 172332 тыс. руб. за анализируемый период. НДС возрастает на 6247 тыс. руб., но в 2009 г. снижается на 4121 тыс. руб. Краткосрочная дебиторская задолженность увеличилась в 2008 г. на 65510 тыс. руб., а к 2009 г. снизилась на 13017 тыс. руб. и составила 174433 тыс. руб. Краткосрочные финансовые вложения на предприятии имеют место лишь в 2009 г. и составляют 290 тыс. руб. Денежные средства в 2008 г. увеличиваются на 902 тыс. руб., а в 2009 г., наоборот, уменьшаются на 18332 тыс. руб. Удельный вес оборотных активов в стоимости имущества составляет 67%. Наибольший удельный вес в составе оборотного капитала занимает дебиторская задолженность, ее доля снижается с 40,3% до 3,8%.

Удельный вес краткосрочных финансовых вложений на 2009 г. незначителен, составляет 0,003%. Денежные средства в 2007 г. составляли 21,2% в общей сумме оборотных активов, а к 2009 г. значение снизилось до 9,3%. Что касается пассивной части, то в ней наблюдаются следующие изменения: собственный капитал ОАО «Орскнефтеоргсинтез» увеличился на 201323 тыс. руб. в 2008 г. и на 77786 тыс. руб. в 2009 г. При этом значение уставного капитала не изменилось и составило 188 тыс. руб. за 2007 - 2009 гг. Увеличился добавочный капитал в среднем на 58650 тыс. руб. за три года. А вот резервный капитал, наоборот, снизился на 43869 тыс. руб. в 2008 г. и на 18063 тыс. руб. в 2009 г. Поступления в фонд социальной сферы увеличились на 30774 тыс. руб. в 2008 г. и на 64703 тыс. руб. в 2009 г. Целевые поступления наблюдались лишь в 2007 г., их сумма составила 3744 тыс. руб. Нераспределенная прибыль предприятия прошлых лет составила в 2007 г. 56739 тыс. руб., а к 2009 г. сократилась до 19832 тыс. руб. Нераспределенная прибыль отчетного года увеличилась в 2008 г. на 227867 тыс. руб., но к 2009 г. уменьшилась на 56945 тыс. руб. Удельный вес собственного капитала составляет 91%, следовательно, доля заемного капитала - 9%. Наибольший удельный вес в структуре собственного капитала занимает добавочный капитал - 36% и фонд социальной сферы - в среднем 26%. Что касается краткосрочных обязательств, то в 2008 г. наблюдается их снижение на 2376 тыс. руб., и к 2009 г. увеличение на 33885 тыс. руб. Займы привлекались лишь в 2009 г. в размере 20072 тыс. руб. Кредиторская задолженность предприятия снижается в 2008 г. на 17433 тыс. руб., а в 2009 г. увеличивается на 5910 тыс. руб. и составляет 29506 тыс. руб. Но это значение невелико по сравнению с 2007 г. - 41029 тыс. руб. Несмотря на снижение кредиторской задолженности, увеличивается задолженность по выплате доходов в среднем на 7670 тыс. руб. Наибольший удельный вес в структуре краткосрочных обязательств занимает кредиторская задолженность: 98,8%, 60,3%, 40,4% в 2007 г. - 2009 г. соответственно. Незначительный удельный вес занимает задолженность по выплате доходов, которые увеличиваются с 0,1% до 3,0%.

Наиболее подробный анализ состава и структуры внеоборотных и оборотных активов представлен в таблице Приложения 4.

Данные таблицы 4 указывают на то, что внеоборотные активы составляют 33% от общей суммы актива баланса. При этом их значение возросло в 2008 г. на 43%. Нематериальные активы занимают наименьший удельный вес: 0,08% в 2007 г. и 0,01% в 2008 г., в связи со снижением темпов роста на 58,3%. Из всех внеоборотных активов заметно увеличиваются удельный вес лишь основных средств с 84% в 2007 г. до 96% в 2009 г. или на 47221 тыс. руб. и 70229 тыс. руб. в 2007 г. и 2009 г. соответственно их темп роста составил 140% в 2007 г. по отношению к 2008 г.

Оборотные активы являются наиболее ликвидными, поэтому их удельный вес составляет 67% в сравнении с внеоборотными. Среди оборотных активов наибольший удельный вес занимают запасы 34% в 2007 г., 37,8% в 2008 г. и 53,4% в 2009 г., которые увеличились в среднем на 57000 тыс. руб., что способствует бесперебойному процессу производства и реализации. В общем числе запасов преобладает сырье и материалы, удельный вес которых составил 61,2%, в 2007 г., но их удельный вес снизился до 54,5% в 2008 г. и на 16% в 2009 г.

Готовая продукция увеличилась с 36008 тыс. руб. в 2007 г. до 150026 тыс. руб. в 2009 г. Темп роста готовой продукции 115% в 2007 г. и 363% в 2009 г. свидетельствует о перевыполнении плана по ее производству.

В связи с увеличением объемов готовой продукции, увеличились и расходы будущих периодов. Если в 2007 - 2008 гг. их значение оставалось неизменным 22 тыс. руб., то к 2009 г. оно возросло до 615 тыс. руб. Соответственно темпы роста равны 155% в 2008 г. и в 27,9 раз в 2009 г. Удельный вес дебиторской задолженности в стоимости имущества составил 27% в 2007 г., 29% в 2008 г. и 23% в 2009 г.

Если в 2008 г. наблюдается увеличение задолженности на 65510 тыс. руб., то уже к 2009 г. происходит ее снижение на 13017 тыс. руб. Сокращение дебиторской задолженности способствовало ускорению оборачиваемости оборотных средств предприятия. В числе краткосрочной дебиторской задолженности наибольший удельный вес занимают покупатели и заказчики 92,8% в 2007, 87% - 2008 г. и 85% в 2009 г. К 2009 г. наблюдается снижение показателя на 13403 тыс. руб. В результате реализации готовой продукции оборотные средства превращаются в денежные средства, доля которых в общей стоимости имущества составляет числе оборотных активов 14%, 10% и 6% за 2007 - 2009 гг. соответственно. Если в 2008 г. наблюдается их увеличение на 902 тыс. руб., то к 2009 г. происходит отток денежных средств. В итоге темп роста в 2008 г. составил 101%, а в 2009 г. - 72%.

Основные фонды занимают основной удельный вес в общей сумме основного капитала предприятия примерно 96% от их стоимости. От технического уровня, эффективности использования основных средств во многом зависят конечные результаты деятельности предприятия (выпуск продукции, себестоимость прибыль, рентабельность, устойчивость финансового положения). Поэтому необходимо провести анализ основных средств с помощью горизонтального, вертикального методов исследования, а также коэффициентного анализа. Данные таблицы Приложения 5 указывают на незначительные изменения, произошедшие в составе основных фондов. Стоимость земельных участков и объектов природопользования не изменялись как на начало анализируемого периода, так и на конец периода и составили 252 тыс. руб. Стоимость зданий в конце 2007 г. увеличилась на 7363 тыс. руб. и составила 43480 тыс. руб. В 2008 - 2009 гг. наблюдается увеличение стоимости зданий в среднем на 10960 тыс. руб. Стоимость сооружений осталась практически неизменной примерно 66000 тыс. руб. Машин и оборудования поступило меньше, чем было в 2007 - 2008 гг., поэтому их стоимость увеличивается, а в 2008 - 2009 гг. выбытие машин опережает поступление на 16894 тыс. руб. в 2008 г. и на 7663 тыс. руб. в 2009 г. Следовательно, стоимость машин и оборудования в 2009 г. увеличивается с 94574 тыс. руб. до 93960 тыс. руб. Стоимость транспортных средств увеличивается в 2007 г. и на 623 тыс. руб., в 2009 г. на 307 тыс. руб. и в 2008 г. она снижается на 36 тыс. руб. Стоимость производственного инвентаря в 2007 г. остается на неизменном уровне - 610 тыс. руб., в 2007 - 2008 гг. она увеличивается на 589 тыс. руб. в 2008 г. и на 39 тыс. руб. в 2009 г. В общем по группам оборотных фондов поступления опережают выбытие и указывают на следующие изменения, произошедшие в структуре основных фондов (см. табл. 2.1.).

Данные таблицы 2.1. указывают на то, что наибольший удельный вес в структуре основных фондов занимают здания и сооружения примерно 30%.

Удельный вес машин и оборудования увеличился с 20% в 2007 г. до 38% в 2009 г. Это связано, прежде всего, с тем, что в 2008 г. была произведена замена каскада реакторов непрерывного действия. Это позволило увеличить объем производства сульфата натрия на 31,4% за отчетный период. Доля производственного и хозяйственного инвентаря в общей сумме основных фондов в 2008 г. уменьшается с 0,5% до 03%, а к 2009 г. возрастет до 3%. В общем, наибольшее поступление основных фондов приходится на 2007 г. - 18961 тыс. руб., и выбытие тоже на 2007 г. - 33407 тыс. руб. Анализ использования основных фондов показывает, что коэффициент обновления фондов с 0,147 в 2007 г. до 0,051 в 2009 г.; коэффициент выбытия снижается с 0,233 в 2007 г. до 0,045 в 2009 г.

Коэффициенты состояния основных средств и эффективности их использования показывают, что выбытие основных фондов опережает поступление Износ основных фондов за анализируемый период увеличился на 55855 тыс. руб. в 2008 г. и на 66523 тыс. руб. в 2009 г.

Коэффициент износа указывает, что основные фонды изношены на 0,082 тыс. руб. в 2008 г. по сравнению с 2007 г. Коэффициент фондоотдачи снижается с 3,140. в 2007 г. до 0,580 руб. в 2009 г.

Таблица 2.1.

Структура основных средств ОАО «Орскнефтеоргсинтез» за 2007 - 2009 гг.

Показатель	2007 г.	2008 г.	2009 г.
Основных фондов, всего, в том числе, %	100,0	100,0	100,0
Земельные участки и объекты природопользования, %	0,3	0,1	0,1
Здания, %	34,0	0,1	0,1
Сооружения, %	39,2	37,5	27,0
Машины и оборудование, %	20,0	25,0	38,0
Транспортные средства, %	2,0	3,0	2,3
Производственный и хозяйственный инвентарь, %	0,5	0,3	1,6
Другие виды основных средств, %	4,0	3,5	3,0
Поступило основных фондов, тыс. руб.	18,961	10,327	12519
Выбыло основных фондов, тыс. руб.	33,407	29,480	10,979
Коэффициент поступления	- 0,147	+ 0,059	0,051
Коэффициент выбытия	+ 0,233	+ 0,151	0,045
Коэффициент прироста	0,130	0,053	+ 0,051
Износ основных фондов, тыс. руб.	109809	165664	232187
Коэффициент износа	0,767	0,849	0,955
Коэффициент фондоотдачи	3,140	1,390	0,580
Коэффициент фондоемкости	0,320	0,720	1,720

Фондоемкость указывает (таблица 2.1.), что в 2008 г. было необходимо наибольшее количество основных фондов - 172% на единицу продукции. В общем состоянии основных фондов можно оценить как удовлетворительное.

Износ в стоимостном виде начисляется посредством амортизации. Поэтому проанализируем процесс начисления амортизации на ОАО «Орскнефтеоргсинтез» за 2007 - 2009 гг. (таблица Приложения 6).

Данные таблицы Приложения 6 указывают на то, что амортизация за анализируемый период начислялась линейным методом и стоимость основных фондов на готовую продукцию переносилась равномерно.

В общем, по основным фондам амортизация увеличилась на 3997 тыс. руб. в 2008 г. и на 13542 тыс. руб. в 2009 г. По части зданий и сооружений наблюдается снижение амортизации в 2008 г. на 1475 тыс. руб.

Амортизация машин и оборудования увеличилась в среднем на 5200 тыс. руб. и составила в 2007 г. - 38696 тыс. руб., в 2008 г. - 44098 тыс. руб. и в 2009 г. - 54366 тыс. руб. По другим видам основных средств также наблюдается увеличение амортизационных отчислений с 4142 тыс. руб. в 2007 г. до 4439 тыс. руб. в 2009 г. Это связано, прежде всего, с уменьшением выпуска товарной продукции и увеличением себестоимости в 2009 г.

Наименьший темп роста у зданий и сооружений в 2008 г. - 98%, а наибольший у других видов основных средств - 105% в 2009 г.

В ходе общего анализа имущественного положения предприятия необходимо оценить в полном объеме размещение и использование средств (активов) и источника формирования этих средств (пассивов). Для этого определим ликвидность баланса ОАО «Орскнефтеоргсинтез» за 2007 - 2009 гг. (см. таблицы Приложения 7 - 9).

Данные таблицы Приложения 7 указывают на увеличение наиболее ликвидных активов на 17141 тыс. руб. Это увеличение произошло в связи с сокращением сроков дебиторской задолженности.

Происходит снижение труднореализуемых активов на 66278 тыс. руб. Что касается пассивной части баланса, то здесь увеличивается кредиторская задолженность на 11523 тыс. руб.

Но, несмотря на это в 2009 г. у предприятия нет долгосрочных кредитов и займов. А значение краткосрочных кредитов снижается с 43536 тыс. руб. до 504 тыс. руб., что благоприятно отражается на финансовом положении предприятия. В связи с увеличением кредиторской задолженности происходит незначительное уменьшение собственного капитала. В целом, баланс ОАО «Орскнефтеоргсинтез» за 2007 г. является абсолютно ликвидным. Так как у предприятия достаточно денежных средств для погашения кредиторской задолженности, сроки дебиторской задолженности сокращаются. Все эти показатели свидетельствуют о модели управления источниками финансирования хозяйственной деятельностью на 2007 г.

Рассмотрим баланс ОАО «Орскнефтеоргсинтез» за 2008 г. (таблица Приложения 8). В активной части баланса наблюдается увеличение наиболее ликвидных активов на 902 тыс. руб. Увеличивается дебиторская задолженность с 123940 тыс. руб. до 187450 тыс. руб. Значение медленно реализуемых и труднореализуемых активов тоже увеличивается в среднем на 67000 тыс. руб. Кредиторская задолженность снижается на 17433 тыс. руб., но увеличиваются краткосрочные кредиты и займы на 15056 тыс. руб. Долгосрочные кредиты по-прежнему не привлекались. Собственный капитал в 2008 г. увеличился с 418941 тыс. руб. до 620264 тыс. руб. по сравнению с 2007 г. В связи с платежным излишком баланс в 2008 г. ликвидный, а предприятие платежеспособно и финансово устойчиво.

К 2009 г. наблюдается снижение наиболее ликвидных активов на 18332 тыс. руб. (см. таблицу Приложения 10). Сокращается дебиторская задолженность с 187450 до 174434 тыс. руб. Увеличиваются запасы на 106133 тыс. руб. Увеличение происходит и в части труднореализуемых активов на 36597 тыс. руб. В пассиве баланса происходит увеличение кредиторской задолженности на 5910 тыс. руб., краткосрочных кредитов - 27976 тыс. руб. и собственного капитала - 77785 тыс. руб. В 2007 г. баланс предприятия также является абсолютно ликвидным.

В целом, за анализируемый период баланс является ликвидным, т.е. у предприятия достаточно денежных средств для погашения текущих обязательств.

2.2 Анализ тенденции показателей доходов и расходов , динамика их изменения

Анализ финансового потенциала позволяет проследить динамику валюты баланса, структуру активов и пассивов, структуру имущества. Запасов и финансовых результатов и сделать общий вывод о финансовом состоянии предприятия.

Сначала необходимо оценить способность ОАО «Орскнефтеоргсинтез», его возможных конкурентов и партнеров рассчитаться по обязательствам, т.е. определить платежеспособность предприятия. Для этого рассчитаем показатели ликвидности, результаты представим в виде таблицы 2.2..

Таблица 2.2.

Динамика показателей ликвидности ОАО «Орскнефтеоргсинтез»за 2007 - 2009 гг.

Показатель	2007 г.	2008 г.	2009 г.
1	2	3	4
Денежные средства, тыс. руб.	65277,0	66179,0	47847,0
Краткосрочные финансовые вложения, тыс. руб.	-	-	290,0
Краткосрочная деби-торская задолженность, тыс. руб	123940,0	187450,0	174433,0
Краткосрочные кредиты, тыс. руб	-	-	20072,0
Кредиторская задолженность	41029,0	23596,0	29506,0
Запасы и затраты	118395,0	186720,0	292853,0
Коэффициент абсолютной ликвидности	1,6	2,8	1,0
Коэффициент срочной ликвидности	4,6	10,7	4,5
Коэффициент текущей ликвидности	7,5	18,7	10,4
Коэффициент утраты платежеспособности	3,8	9,4	5,2

Данные таблицы 2.2 указывают на то, что ОАО «Орскнефтеоргсинтез» за анализируемый период платежеспособно, т.е. за счет денежных средств может погасить 160% краткосрочных обязательств в 2007 г., 280% - в 2008 г. и 100% в 2009 г. Коэффициент срочной ликвидности свидетельствует о платежеспособности предприятия на период оборота дебиторской задолженности. Снижение коэффициента с 4,6 в 2007 г. до 4,5 в 2009 г. указывает на то, что предприятие в 2009 г. при условии получения средств от дебиторов может погасить 450% краткосрочных обязательств. Значение коэффициента текущей ликвидности можно отметить улучшение платежеспособности предприятия в 2008 г. При условии реализации всех оборотных средств, оно может полностью покрыть краткосрочные обязательства и еще останутся средства для ведения текущей хозяйственной деятельности. Коэффициент утраты платежеспособности показывает, что в ближайшие три месяца предприятие способно сохранить свою платежеспособность. Для определения структуры капитала, доли заемного капитала и обеспеченности предприятия собственными средствами необходимо рассчитать показатели структуры капитала и определить тип финансовой ситуации на ОАО «Орскнефтеоргсинтез» (смотрите таблицы 2.3 - 2.4).

Данные таблицы 12 указывают на то, что в структуре капитала ОАО «Орскнефтеоргсинтез» преобладает собственный капитал, его удельный вес в 2007 г. составлял 91%, а в 2009 г. он не изменился. За анализируемый период удельный вес заемного капитала составляет 9-10%.

Таблица 2.3

Динамика показателей структуры капитала на ОАО «Орскнефтеоргсинтез» за 2007 - 2009 гг.

Показатель	2007 г.	2008 г.	2009 г.
1	3	4	5
Собственный капитал, тыс. руб.	418941,0	620263,0	698049,0
Краткосрочные пассивы, тыс. руб.	41533,0	39156,0	73042,0
Внеоборотные активы, тыс. руб.	152861,0	219071,0	255668,0
Расходы будущих периодов, тыс. руб.	22,0	34,0	615,0
Запасы и затраты, тыс. руб.	118395,0	186720,0	292853,0
Коэффициент финансовой независимости	0,91	0,94	0,91
Коэффициент заемного капитала	0,09	0,06	0,09
Коэффициент финансовой зависимости	0,10	0,60	0,10
Коэффициент обес-печенности оборотных активов собственными средствами	0,90	0,90	0,90
Коэффициент обеспе-ченности запасов соб-ственными средствами	2,20	2,10	1,50

Коэффициент финансовой зависимости подтверждает, что за 2007 - 2009 гг. ОАО «Орскнефтеоргсинтез» не зависит от внешних займов. Это связано, прежде всего, с ускорением оборачиваемости оборотных средств и текущей платежеспособности предприятия. Если на начало 2007 г. предприятие было обеспечено собственными средствами только на 30%, то к 2009 г. этот показатель увеличился на 60% и составил 90%. Коэффициент обеспеченности запасов собственными средствами увеличился с 0,3 до 1,5, значит предприятие не испытывает недостаток средств, необходимых как для формирования запасов, так и оборотных активов.

Для выявления модели управления источниками финансирования хозяйственной деятельностью предприятия определяются показатели - излишек (недостаток) собственных оборотных средств (таблица 2.4).

Таблица 2.4

Определение типа финансовой ситуации на ОАО «Орскнефтеоргсинтез» за 2007 - 2009 гг. в тыс. руб.

Показатель	2007 г.	2008 г.	2009 г.
1	2	3	4
Собственный капитал	418940	620263	698049
Внеоборотные активы	152861	219071	255668
Запасы и затраты	118395	186720	292853
Краткосрочные кредиты	-	-	20072
Излишек (недостаток) собственных оборотных средств	147684	214472	149528
Излишек (недостаток) собственных и долгосрочных источников формирования запасов и затрат	147684	214472	149528
Излишек (недостаток) общей величины источников формирования запасов и затрат	147684	214472	169570
Тип финансовой ситуации	(1;1;1)	(1;1;1)	(1;1;1)

Данные таблицы 2.4 указывают на абсолютную финансовую устойчивость ОАО «Орскнефтеоргсинтез» за анализируемый период, т.е. у предприятия в излишке собственные источники формирования запасов. Рассчитанные показатели указывают на то, что в начале 2007 г. у предприятия было 65512 тыс. руб. в обороте, а к 2009 г. они увеличились до 149528 тыс. руб. Показатель излишек (недостаток) собственных и долгосрочных источников формирования запасов и затрат указывает на излишки собственных оборотных средств предприятия. Оборотные средства предприятия увеличились на 84016 тыс. руб. за анализируемый период. Общая величина источников формирования запасов и затрат сформирована. Наибольшее значение она достигла в 2008 г. - 214472 тыс. руб., а к концу 2009 г. снизилась на 44902 тыс. руб. и составила 469570 тыс. руб.

Для оценки качества управления предприятием за анализируемый период рассчитаем показатели деловой активности и рентабельности (таблицы 2.5 - 2.6).

Данные таблицы 2.5 указывают на снижение скорости оборота всех ресурсов предприятия с 2,4 в 2008 г. до 1,2 в 2009 г. Это связано со снижением объемов выпускаемой продукции, падения спроса на отдельные виды продукции.

Таблица 2.5

Динамика показателей деловой активности ОАО «Орскнефтеоргсинтез» за 2007 - 2009 гг.

Показатель	2007 г.	2008 г.	2009 г.
1	2	3	4
Выручка от реализации, тыс. руб.	1102695,0	1015202,7	928359,5
Запасы и затраты, тыс. руб.	118395,0	186720,0	292853,0
Денежные средства, тыс. руб.	652770,0	66179,0	47847,0
Краткосрочная дебиторская задолженность, тыс. руб.	123940,0	187450,0	174433,0
Кредиторская задолженность, тыс. руб.	41029,0	23596,0	29506,0
Коэффициент общей оборачиваемости	2,4	1,5	1,2
Коэффициент оборачиваемости мобильных средств	6,0	4,0	2,7
Коэффициент оборачиваемости запасов	9,3	5,4	3,2
Срок оборота запасов, дней	39,0	67,0	112,5
Коэффициент оборота дебиторской задолженности	8,9	5,4	5,3
Срок оборота дебиторской задолженности, дней	40,0	67,0	68,0
Коэффициент оборота кредиторской задолженности	27,0	43,0	31,4
Срок оборота кредиторской задолженности, дней	13,0	8,0	11,0

Вследствие этого уменьшается и выручка от реализации с 1102695,00 тыс. руб. в 2007 г. до 928359,50 тыс. руб. в 2009 г. Рост оборота материальных и нематериальных ресурсов снижается с 6 до 4,0 в 2008 г., с 4,0 до 2,7 в 2009 г., в связи с уменьшением коэффициента оборачиваемости запасов на 3,9 в 2008 г. и на 2,2 в 2009 г. Сроки оборота запасов увеличиваются с 39 дней в 2007 г. до 112,5 дней в 2009 г., т.е. скорость их превращения в денежные средства невелика. Скорость оборота дебиторской задолженности снижается с 8,9 в 2007 г. до 5,7 в 2009 г., что положительно сказывается на финансовом положении предприятия. Однако сроки оборота дебиторской задолженности длительные 40 дней в 2007 г., 67 дня. В 2008 г. и 68 дней в 2009 г. Скорость расчета предприятия по своим долгам высока в 2008 г. - 43,0, а к 2009 г. она снижается до 31,4. Снизились и сроки расчетов по своим долгам с 13 дней в 2007 г. до 11 дней в 2009 г.

Таблица 2.6.

Динамика показателей рентабельности ОАО «Орскнефтеоргсинтез» за 2007 - 2009 гг.

Показатель	2007 г.	2008 г.	2009 г.
Прибыль от реализации, тыс. руб.	404706,1	244970,2	142928,60
Выручка от реализации, тыс. руб.	1102695,0	1015202,70	828359,50
Чистая прибыль, тыс. руб.	227867,90	170921,8	39236,20
Собственный капитал, тыс. руб.	418940,0	620263,00	698049,00
Стоимость основных фондов и прочих внеоборотных активов, тыс. руб.	128770,00	175991,00	246020,00
Коэффициент рентабельности продаж	0,37	0,24	0,15
Коэффициент рентабельности собственного капитала	0,54	0,28	0,06
Коэффициент рентабельности основных фондов и прочих внеоборотных активов, тыс. руб.	3,14	1,39	0,58

Данные таблицы 2.6. указывают на то, что за анализируемый период (2007 - 2009 гг.) деятельность предприятия была не очень эффективной. В 2007 г. на 1 руб. реализованной продукции предприятие получило 37 коп. прибыли, в 2008 г. - 24 коп., в 2009 г. - 15 коп. Снижение прибыли происходит в связи с сокращением объемов выпуска продукции. Коэффициент рентабельности капитала указывает на то, что имущество использовалось неэффективно. В 2007 г. на рубль собственного капитала приходилось всего лишь 54 коп. прибыли, а к 2009 г. - 6 коп. Это связано с падением спроса на продукцию и с перенакоплением активов. Основные средства также использовались неэффективно. На рубль стоимости основных средств предприятие получило 3 руб. 14 коп. прибыли в 2004 г., 1 руб. 39 коп. - в 2008 г. и 58 коп. в 2009 г.

Подводя итог, следует отметить, что, несмотря на уменьшение выпуска продукции, снижения прибыли и выручки от реализации, ОАО «Орскнефтеоргсинтез» финансово устойчиво и платежеспособно. У предприятия достаточно средств для покрытия краткосрочных обязательств и осуществления текущей хозяйственной деятельности.

Глава 3. Пути снижения расходов предприятия и расчет эффективности ОАО «Орскнефтеоргсинтез»

Себестоимость продукции, представляет собой затраты предприятия на производство и реализацию продукции, служит основой соизмерения расходов с доходами. Важную роль играет себестоимость в мобилизации внутрипроизводственных резервов, в достижении лучших показателей с наименьшими затратами.

На предприятиях планируются и учитываются следующие основные показатели издержек производства:

1. Затраты на производство.

2. Себестоимость товарной и реализованной продукции.

3. Себестоимость сравниваемой продукции.

4. Себестоимость отдельных важнейших изделий

Задачами анализа себестоимости продукции являются:

1. Установление динамики и выполнения плана по важнейшим показателям.

2. Определение факторов повлиявших на динамику показателей и выполнение плана по ним, сумм и причин отклонений фактических затрат от плановых;

3. Выявление резервов дальнейшего снижения себестоимости продукции.

При основных производственных факторах - средства труда, предметы труда и сам труд - определяют себестоимость продукции.

В соответствии с этим анализ путей снижения себестоимости можно вести в разрезе основных экономических элементов затрат:

1. Опережающий рост производительности труда по сравнению со средней заработной платой, что приводит к сокращению доли заработной платы в себестоимости продукции;

2. Экономия предметов труда, что приводит к росту материалоотдачи и сокращению доли затрат предметов труда в себестоимости продукции.

3. Рациональное использование техники и основных производственных фондов в целом, что приводит, как правило, не только к росту фондоотдачи, но и сокращению доли амортизации в стоимости продукции.

Все резервы снижения себестоимости товарной продукции можно объединить в следующие основные группы:

1. Повышение производительности труда рабочих, относительное снижение прямых затрат по заработной плате;

2. Внедрение передовой техники и технологии, лучшее использование оборудования, сокращение расходов по содержанию и эксплуатации;

3. Удешевление заготовки и лучшее использование предметов труда, сокращение прямых материальных затрат;

4. Сокращение административно-управленческих расходов;

5. Сокращение и ликвидация потерь.

От удельного веса той или иной группы расходов зависит значимость каждого конкретного пути снижения себестоимости.

Рост производительности труда рабочих и рациональность использования их заработной платы. Снижение трудоемкости производства изделий приводит к тому, что рост производительности труда обгоняет повышение заработной платы рабочих.

В состав расходов на содержание оборудования и эксплуатацию оборудования входят: амортизация, затраты на текущий ремонт, на материалы, топливо и энергию, а также заработная плата рабочих отвечающих за состояние оборудования, возмещение износа инструментов, расходы на их восстановление и т.д. В сумме этих расходов и в её снижении отражается совершенствование и более производительное использование техники.

Внедрение передовой техники и технологии, модернизация оборудования и т.д. не только повышают производительность труда рабочих, но и снижают сумму амортизационных отчислений в себестоимости единицы или одного рубля товарной продукции.

Экономия на амортизации особенно ощутима при перевыполнении планов выпуска продукции.

Важным резервом снижения себестоимости является экономия прямых материальных затрат. Анализ таких затрат производится как по всей товарной продукции, так и по отдельным важнейшим изделиям, себестоимость которых калькулируется. Снижение материалоемкости продукции, норм расхода материалов, замена дорогостоящих материалов более дешевыми (без снижения качества изделий) ведут к снижению затрат на каждый рубль товарной продукции.

В состав накладных затрат включаются расходы по управлению и некоторые другие из состава общецеховых и общезаводских расходов. Экономия по различным статьям общецеховых расходов неравнозначна. Так, рациональное сокращение управленческого персонала цеха имеет прогрессивное значение. Но сокращение, на пример, расходов по охране труда за счет того, что часть мероприятий не бала проведена, недопустимо. Такая «экономия» приводит к ухудшению условий труда и повышению производственного травматизма.

Основную часть общезаводских расходов составляют административно-управленческие и общехозяйственные расходы.

В составе общехозяйственных расходов анализируются расходы на содержание, амортизацию и текущий ремонт зданий и сооружений, исследования, изобретательство и технические усовершенствования, содержание заводских лабораторий, расходы по охране труда и др.

Общецеховые и общезаводские расходы являются косвенными расходами, т.е. распределяются на себестоимость различных изделий по косвенным признакам, поэтому их целесообразно анализировать в целом по товарной продукции. Эти расходы условно-постоянные, следовательно, главный резерв относительно их сокращения заложен в росте объема производства.

В составе внепроизводственных расходов анализируются расходы по таре и упаковке изделий, поставке продукции на станцию и погрузке её в вагоны или машины, оплата транспортного тарифа. Прибавление этих расходов к производственной себестоимости производится в сумме фактического расхода их за отчетный период, т.е. в одном размере. Эту особенность следует учитывать при анализе себестоимости реализованной продукции. Для относительного сокращения этих расходов в себестоимости единицы продукции большое значение имеет не только режим экономии по каждой статье внепроизводственных расходов, но и увеличение выпуска и реализации продукции.

В составе непроизводительных расходов и потерь анализируются прежде всего потери от брака, потери от порчи материалов, недостача материалов и продукции, оплата простоев рабочим. В широком смысле непроизводительными называются перерасходы материалов, переплаты за изменение условий труда рабочим и т.д. Такого рода перерасходы учитываются по соответствующим статьям расходов.

В рассматриваемом в проекте производстве окиси хрома предлагается замена реакторов хромового ангидрида периодического действия, на реакторы непрерывного действия. Реакторы хромового ангидрида периодического действия работают электрической энергии, потребление энергии - 300 кВт. В производстве окиси хрома установлены три реактора хромового ангидрида.

Реакторы непрерывного действия будут обогреваться газом.

В результате замены реакторов произойдет экономия электроэнергии на 600 кВт/час., пара 2 г/к в час, но увеличиться расход газа на 1,2 тут. в час. Капитальные вложения для замены составят 250 000 рублей.

Расчеты

1.Экономия электроэнергии 600 кВт/час, норма часов реактора в год 8 280 час, цена - 285,749 рублей за 1000 кВт/час.

600 Ч 8 280 = 4 968 000 кВт.

4 968 000 Ч 285,749 / 1000 = 1 419 601 рублей.

2.Экономия пара 2 г/к в час, цена 1 г/к - 68,496 руб.

2 Ч 68,496 = 1 134 294 руб.

Итого экономия Э = 1 419 601 + 1 134 294 = 2 553 895 руб.

3.Перерасход газа 1,2 тут., цена 249,097 руб.

1,2 Ч 8 280 Ч 249,097 = 2 475 028 руб.

Всего экономия 78 867 рублей в год.

Себестоимость одной тонны до внедрения(С1)

21 606,582 / 1930 = 11 154,26 руб.

Себестоимость одной тонны окиси хрома после внедрения(С2)

(21 606,582 - 78 867) / 1930 = 11 154,26 руб.

Годовая экономия = (С1-С2) Ч V (V- объем)

(11195,12-11154,26) Ч 1930 = 78 867 рублей.

Годовой экономический эффект = (С1-С2) Ч V -0,15 Ч Капитальные вложения = 78 867 - 0,15 Ч 250 000 = 41 367 рублей.

Срок окупаемости = Капитальные вложения / (С1-С2) = 250 000 / 78 867 3 года.

Другое предлагаемое мероприятие - замена концентрированной серной кислоты высшего сорта, на серную кислоту первого сорта. При этом качество выпускаемой продукции не меняется. Экономия происходит за счет цены. Цена кислоты высшего сорта - 162 918 руб., цена кислоты первого сорта - 150 000 руб.

162 918 - 150 000 = 12 918 рублей.

Норма расхода кислоты 0,735 на одну тонну продукции.

0,735 Ч 1930 = 1 418,55 тн.

Годовая экономия 12 918 Ч 1 418,55 = 18 324 руб.

Годовой экономический эффект - 18 324 руб.

Общий годовой экономический эффект:

41 367 + 18 324 = 59 691 руб.

При замене серной кислоты высшего сорта на кислоту первого сорта капитальных вложений не требуется.

Капитальные вложения по замене реактора периодического действия на реактор непрерывного действия в сумме 250 000 рублей окупятся за 3 года. Общая окупаемость мероприятий - 3 года.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

В результате проведенного исследования теоретических аспектов по проблеме расходов предприятия получены следующие результаты и выводы.

В силу своего экономического происхождения, понятие расходы предприятия, как и большинство экономических категорий, различными авторами интерпретируются по-разному, что приводит к определенным трудностям анализа данной проблемы.

Понятия доходов и расходов достаточно неоднозначны. Наиболее четкие их определения можно найти в Положениях по бухгалтерскому учету --ПБУ 9/99 «Доходы организации» и ПБУ 10/99 «Расходы организации» [Нормативная база]. Данные последовательно реализуют финансовую концепцию капитала , с которым и увязано определение доходов и расходов.

На следующем этапе разработки курсовой работы были выявлены особенности расходов и доходов предприятия на основании Налогового кодекса РФ.

Во-первых, особое значение для расходов предприятия имеет уровень, динамика и колебание платежеспособного спроса на его продукцию (услуги), ибо платежеспособный спрос предопределяет стабильность получения выручки.

Во-вторых, существенно влияет на расходы предприятия модель управления источниками финансирования экономического цикла, в которой находится экономика страны. В период кризиса происходит отставание темпов реализации продукции от темпов ее производства.

В-третьих, важным показателем, который характеризует расходы предприятия, является обеспеченность материальных оборотных средств собственными источниками финансирования.

На следующем этапе курсовой работы, были рассчитаны показатели хозяйственной деятельностью ОАО «Орскнефтеоргсинтез». По результатам проведенных расчётов были сделаны следующие выводы.

1. Существенное влияние на финансовое состояние ОАО «Орскнефтеоргсинтез» оказывает бюджетное финансирование.

2. По относительным показателям ОАО «Орскнефтеоргсинтез» обладает нормальной финансовой устойчивостью.

Для оптимизации модели управления расходами и доходами предприятия ОАО «Орскнефтеоргсинтез» необходима реализация следующих рекомендаций. Увеличить денежные средства за счет:

- продажи или сдачи в аренду внеоборотных активов;

- реструктуризации дебиторской задолженности;

- использования механизма частичной или полной предоплаты за отпускаемую продукцию;

- использования внешних источников краткосрочного финансирования;

- уменьшения иммобилизации средств во внеоборотные активы, но только не в ущерб производству;

- снижения всех видов затрат для достижения необходимой нормы ликвидности и платежеспособности, путем проведения досконального анализа причин увеличения затрат и принятия адекватных мер по их снижению.

Анализируя модель управления, можно прийти к выводу, что владельцы всегда отдают преимущество разумному росту доли заемных средств; кредиторы наоборот Ї отдают преимущества предприятиям с высокой долей собственного капитала. Таким образом, анализ хозяйственной деятельностью дает возможность оценить, насколько предприятие готово к погашению своих долгов и ответить на вопрос, насколько оно является независимым с финансовой стороны, увеличивается или уменьшается уровень этой независимости, отвечает ли состояние активов и пассивов предприятия целям его хозяйственной деятельности и модели управления источниками финансирования хозяйственной деятельностью .

БИБЛИОГРАФИЧЕСКИЙ СПИСОК

1. Анализ хозяйственной деятельности бюджетных организаций. Под общ. ред. Д.А. Панкова, Е.А. Головковой ? М.: Новое знание, 2008. ? 409.

2. Артеменко, В.Г., Беллендир, М.В. Финансовый анализ. - М.: Дело и Сервис, 2007. - 160.

3. Банк В.Р., Банк С.В., Тараскина А.В. Финансовый анализ. ? М.: Проспект, 2007. ? 344.

4. Басовский Л.Е., Басовская Е.Н. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности - М.: Инфра-М, 2009. - 524.

5. Басовский Л.Е., Лунёва А.М., Басовский А.Л. Экономический анализ - М.: Инфра-М, 2008. - 370.

6. Беляков С.А., Беляков Н.С., Клячко Т.Л. Анализ и оценка экономической устойчивости фирмы. ? М.: МАКС Пресс, 2009. ? 191.

7. Богатко А.Н. Основы экономического анализа хозяйствующего субъекта. - М.: Финансы и статистика, 2007. - 215.

8. Богатин Ю.В., Швандар В.А. Оценка эффективности бизнеса и инвестиций. - М.: Финансы, 2009. - 476.

9. Большой экономический словарь. Под ред. А.Н. Азрилияна. - 5-е изд. доп. и перераб. - М.: Институт новой экономики, 2007. - 1280.

10. Боков В.В., Забелин П.В., Федцов В.Г. Предпринимательские риски и хеджирование в отечественной и зарубежной экономике. - М.: Финансы, 2009. - 355.

11. Бородина Е.И. Финансы предприятий. М.: Банки и биржи, 2007. - 208с.

12. Бочаров В.В. Комплексный финансовый анализ. - СПб.: Издательство «Питер», 2005. - 432.

13. Ван Хорн Дж. К. Основы управления финансами: Пер. с англ. - М.: Финансы и статистика, 2008. - 800с.

14. Гаврилова А.Н. Финансы организаций (предприятий). ? М.: КНОРУС, 2008. ? 608.

15. Гиляровская Л.Т., Вехорева А.А. Анализ и оценка модели управления источниками финансирования хозяйственной деятельностью коммерческого предприятия. ? СПб.: Питер, 2005. ? 256.

16. Грачев А.В. Анализ и управление финансовой устойчивостью предприятия. - М.: Издательство «Финпресс», 2007. - 208.

17. Ефимова О. В. Финансовый анализ. - М.: Изд-во «Бухгалтерский учет», 2002. - 528.

18. Канке А.А., Кошевая И.П. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия. ? М.: ИД «ФОРУМ»: ИНФРА-М, 2008. ? 288.

19. Капустин С.Н. Организация мониторинга модели управления источниками финансирования хозяйственной деятельностью предприятий // Финансы и кредит. - 2007. - № 3, - С. 71-78.

20. Киперман Г. Оценка модели управления источниками финансирования хозяйственной деятельностью коммерческой организации // Финансовая газета. - 2005. - №7, - С. 6-8.

21. Ковалев В.В. Финансовый менеджмент: теория и практика. ? М.: Проспект, 2008. ? 1024.

22. Купчина Л.А. Анализ финансовой деятельности с помощью коэффициентов. //Бухгалтерский учет, - 2005, - №2, - С. 51-55.

23. Лиференко Г.Н. Финансовый анализ предприятия. ? М.: Издательство «Экзамен», 2005. ? 160.

24. Любушин Н.П., Лещева В.Б., Дьякова В.Г. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия: - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2009. - 780.

25. Любушин Н.П., Лещева В.Б., Сучков Е.А. Теория экономического анализа: - М.: Юристъ, 2008. - 408.

26. Майданчик Б.И., Карпунин М.Б., Любенецкий Л.Г. и др. Анализ и обоснование управленческих решений. - М.: Финансы и статистика, 2008. - 394.

27. Радионов Н.В., Радионова С.П. Основы финансового анализа: математические методы, системный подход. - СПб.: Альфа, 2009. - 567.

28. Савицкая Г. В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. ? М.: ИНФРА-М, 2008. ? 512.

29. Финансовый менеджмент. Под ред. акад. Г. Б. Поляка. 2-е изд. перераб. и доп. - М.: ЮНИТИ - ДАНА, 2007. - 527 с.

30. Финансовое управление фирмой. Под ред. В.И. Терехина. ? М.: Экономика, 2008. ? 98.

31. Чуев И.Н., Чуева Л.Н. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности. ? М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков и Ко», 2007. ? 368.

32. Экономическая безопасность. Под ред. д.э.н., профессора В.И. Бархатова - Челябинск: ЧелГУ, 2008. - 194.

33. Брызгалин А.В., Берник В.Р., Головкин А.Н. Расчет налога на прибыль организаций: Рекомендации по заполнению налоговой декларации. - М.: Центр «Налоги и финансовое право», 2008

Размещено на Allbest.ru

...