Размещено на http://www.allbest.ru/

Содержание

Введение

1. Инфляция как экономическая категория, её сущность причины, виды и социально-экономические последствия

1.1 Определение и сущность инфляции в трактовках различных экономических школ

1.2 Причины и социально-экономические последствия инфляции

1.3 Типы и виды инфляции

2. Анализ инфляционных процессов и их социально-экономических последствий в России

2.1 Особенности инфляционных процессов в России

2.2 Политика «дорогих» или «дешевых» денег

2.3 Плюсы и минусы политики «дорогих» денег в России9

2.4 Позитивные и негативные последствия политики «дешевых» денег в России

3. Современные способы преодоления инфляции и возможности их применения в России

3.1 Инструменты косвенного воздействия на денежную массу

3.2 Инструменты прямого воздействия на денежную массу

Заключение

Список использованных источников

Введение

Проблема инфляции относится к числу традиционно актуальных проблем для экономики любого современного государства. О ее природе, сущности и социально-экономических последствиях в условиях различных экономических систем написано немало работ. Исследованием инфляции в той или иной ее форме занимались выдающиеся экономисты и целые направления и школы. Однако большинство из них исследовали инфляцию исключительно как денежный феномен. Тем временем, развитие производственных отношений в конце ХХ - начале XXI вв. вступило в качественно новый этап, обозначаемый в литературе как постиндустриальный.

В связи с этим инфляция, являясь формой проявления товарно-денежных диспропорций, видоизменяется и приобретает характер постоянного монопольного и олигопольного роста цен. Эти явления, происходящие в мировой экономике, оказывают негативное влияние на ход экономических реформ в России.

Рост общего уровня цен в условиях спросовых ограничений и непоследовательной жесткой денежной политики выявил особенности инфляции в переходной экономике России, заключающиеся в различных формах ее подавления и специфических чертах ее социально-экономических последствий.

Инфляционные процессы в России в 1990-е годы были ужесточены и углублены экономическим спадом, бюджетным дефицитом, диспропорциями между отраслями промышленности, безработицей, обнищанием значительного количества населения.

Актуальность исследуемой проблемы предопределена постоянно происходящими в переходной экономике России инфляционными процессами, которые обусловлены унаследованными от прежней экономической системы товарно-денежной несбалансированностью, глобальным потенциалом макроэкономической нестабильности, а также социально-экономическими последствиями, возникающими в ходе осуществления экономических реформ.

С учётом сказанного, изучение вопросов, связанных с инфляцией, ее социально-экономическими последствиями и методов борьбы с ней весьма актуально в условиях современной России.

Объект исследования: инфляционные процессы в мировой и российской экономике

Предмет исследования: социально-экономические последствия инфляции и возможные пути их преодоления.

Цель работы: изучить сущность, причины, виды, социально-экономические последствия инфляции, выявить особенности инфляционных процессов в России и возможные способы их преодоления.

Задачи исследования:

1. Изучить сущность, причины, типы, виды и социально-экономические последствия инфляции.

2. Охарактеризовать особенности кризиса в России в переходный период к рыночной экономике и его социально-экономические последствия.

3. Определить методы борьбы с инфляцией и направления антиинфляционной политики в России на современном этапе.

Для решения поставленных в работе задач использовались следующие методы исследования: монографический, аналитический, логический, методы сравнения, обобщения и детализации, которые позволили выразить, сущность инфляции, ее причины, виды и социально-экономические последствия.

Материалы исследования. В процессе исследования нами использовалась научная, учебная литература и газетно-журнальная периодика, касающаяся вопросов инфляции. Всего было проанализировано 25 литературных источников.

1. Инфляция как экономическая категория, её сущность причины, виды и социально-экономические последствия

1.1 Определение и сущность инфляции в трактовках различных экономических школ

Термин "инфляция" непосредственно появился в Северной Америке в период гражданской войны 1861-1865 гг. и обозначал процесс увеличения обращения бумажных денег. Этот термин также употреблялся в Англии и Франции. Однако широкое распространение в экономической литературе термин инфляция получил лишь после Первой мировой войны, а в отечественной литературе лишь в середине 20-х годов [10, С.72].

Наиболее общим, традиционным является следующее определение инфляции. Инфляция - это процесс переполнения каналов обращения денежной масс-сой сверх потребностей товарооборота, что вызывает обесценивание денежной единицы и рост товарных цен.

Однако такое определение нельзя считать полным. Инфляция, несмотря на то, что она проявляется в росте цен, является сложным социально-экономическим явлением, и представляет собой одну из наиболее острых проблем современной экономики во многих странах мира [25, С.214].

Итак, проявлением инфляции является повышение цен, однако не следует забывать, что рост цен может быть связан с отсутствием равновесия между спросом и предложением, такой рост цен на коком-то отдельном товарном рынке - это не инфляция. Инфляция проявляется в повышении общего уровня цен в стране.

Проблема инфляции стала актуальной предположительно со второй половины XVI века. Исследуя товарную природу денег самые ранние приверженцы количественной теории денег сталкивались с весьма необычным явлением - обесценением золотых денег.

Несмотря на более позднее появление термина инфляции, круг экономических проблем, связанных с проявлением самих инфляционных процессов, был довольно популярен у многих выдающихся экономистов. Проблема меновых отношений, в характере динамики которой авторы усматривали абстрактную возможность инфляционного роста цен, развивается в теории трудовой стоимости А.Смита ("Исследования о природе и причинах богатства народа") и Д. Рикардо ("Принципы политической экономии"), а в дальнейшем систематизируется К.Марксом во втором и третьем томах "Капитала" [16, С.358].

В зарубежной экономической теории проблема инфляции исследована довольно глубоко. В настоящее время существуют различные денежные теории. Наиболее популярными из них являются теории, основанные на современных экономических концепциях кейнианства и монетаризма, основными представителями которых являются Дж.М.Кейнс ("Трактат о денежной реформе", "Общая теория занятости, процента и денег") и М.Фридман ("Количественная теория денег") [23, С.129].

Западные экономисты в исследовании инфляции более важным считают факт роста количества денежных знаков, тогда как при инфляции издержек наиболее важными являются факторы, вызывающие рост цен. По их мнению, регулирование этой массы позволяет избегать значительного роста цен. Кроме того, высокой популярностью на западе пользуется количественная теория денег, отрицающая саму природу инфляции издержек. В то же время в мировой практике очевидными являются факты роста общего уровня цен под влиянием растущих издержек производства.

Предположение о возможности развития инфляционных процессов под воздействием факторов производства и обращения было выдвинуто Кейнсом в работе "Общая теория занятости, процента и денег".

Среди представителей западной школы, которым традиционно свойственен эмпирический метод анализа, укоренилось определение инфляции как "устойчивый рост общего уровня цен". Сторонниками количественной теории денег являются М.Фридман, Л.Харрис, Г. Кассель, работы которых основаны на классической экономической теории денег Д. Рикардо, Д.Юма, Д.Стюарта, Д.Милля и др. [6, С.35].

Необходимо отметить, что ни "рост среднего общего уровня цен", ни "падение покупательной способности денег" полностью не выражают сути инфляции. Значение обеих формулировок исходит из этимологического понимания инфляции как "вздутия" (от латинского "inflatio"). Между тем инфляцию следует рассматривать как неравномерное изменение покупательной способности денег по отношению к различным товарам, или как неравномерный (диспропорциональный) рост цен.

Такое определение, во-первых, включает в себя все частные формы инфляции в виде собственно инфляции, дефляции и стагфляции. Во-вторых, инфляция не всегда выражается в росте цен, а большей частью, имея подавленную форму, проявляется в виде дефицита ресурсов. В-третьих, как экономическая категория инфляция приобретает смысл только при наличии аспекта диспропорциональности происходящих явлений.

В итоге, суть инфляции состоит во всякой диспропорциональности между количеством денег, находящихся в обращении и различными товарами и услугами [9, С.5].

Рассмотрение инфляции с точки зрения не единственного (денежного), а множества различных факторов послужило основой для формирования кейнсианского направления в определении сущности инфляции. Его приверженцы подразумевают под инфляцией сложный многофакторный социально-экономический процесс, обусловленный, кроме денежного фактора, взаимодействием сферы производства и обращения. Рост денежной массы является непосредственной причиной роста цен. Если количество денежной массы ограничивается при выросшей сумме товарных сделок, то это означает одну из форм подавления инфляции, в данном случае, дефицит платежных средств [24, С.119].

Основа многофакторного подхода к инфляции усматривается в утверждении Смита о том, что стоимость товара определяется не фактическими затратами на его производство, а средними затратами общественно необходимого труда. Предположение Смита о зависимости меновой стоимости от количественного соотношения товаров является доказательством того, что факторы, способные вызвать изменение меновых соотношений, могут лежать на стороне производства и предложения. Смит отмечает зависимость внутренних цен от цен на импортные товары.

"Превышение меры в выпусках бумажной монеты по строгой правде не может быть иначе представляемо, как в виде неприметного похищения части из имущества каждого" - писал Н.Мордвинов, экономист, философ и государственный деятель России конца XVIII века [25, С.215].

От чего же зависит количество денег, необходимое для обеспечения товарного обращения? Прежде всего0 от суммы цен товаров, которые подлежат реализации в течение определенного периода, скажем года. Чем больше товаров, тем больше требуется денежных единиц для их реализации.

Количество денег в обращении зависит также от скорости оборота каждой денежной единицы. Это связано с тем, что одна и та же сумма денег может обслужить большее или меньшее число актов купли-продажи.

Превышение количества денежных единиц, находящихся в обращении, над суммой товарных цен и появление в результате этого денег, не обеспеченных товарами, означает инфляцию. Она приводит к росту цен на товары (явному или скрытому). Поэтому индекс цен - один из главных и наиболее наглядных показателей наличия или отсутствия инфляции, ее глубины.

Инфляция может вызываться разными факторами. Это и выпуск излишнего количества денежных единиц, и отставание производства товаров от роста платежеспособного спроса, и поступление на рынок товаров, не пользующихся спросом [11, С.12].

Инфляция - это переполнение финансовых каналов бумажными деньгами, что приводит к их обесцениванию [20, С.25].

Инфляция - это денежное явление, но она не ограничивается обесцениванием денег. Она проникает во все сферы экономической жизни и начинает разрушать эти сферы. От нее страдает государство, производство, финансовый рынок, но больше всех страдают люди. Во время инфляции происходит:

1. Обесценивание денег по отношению к золоту.

2. Обесценивание денег по отношению к товару.

3. Обесценивание денег по отношению к иностранной валюте.

Еще одно определение инфляции мы можем прочитать в современных американских учебниках.

Инфляция - это повышение общего уровня цен. Это конечно не означает, что повышаются обязательно все цены. Даже в периоды довольно быстрого роста инфляции некоторые цены могут оставаться относительно стабильными, а другие падать. Одно из главных больных мест - это то, что цены имеют тенденцию подниматься очень неравномерно. Одни подскакивают, другие поднимаются более умеренными темпами, а третьи вовсе не поднимаются [15, С.125].

Инфляция измеряется с помощью индекса цен. Вспомним, что индекс цен определяет их общий уровень по отношению к базовому периоду.

Темп инфляции для данного года можно вычислить следующим образом: вычесть индекс цен прошедшего года из индекса цен этого года, разделить эту разницу на индекс прошедшего года, а затем умножить на 100.

Для того, чтобы экономика не переживала инфляционных кризисов:

1) должно быть постоянное равновесие государственного бюджета;

2) центральный банк должен вести идеальную политику;

3) государство не должно вмешиваться в распределение доходов;

4) страну должны населять граждане со здоровой рыночной психологией, люди, лишенные инфляционных ожиданий [17, С.523].

Инфляцию как экономическую категорию необходимо рассматривать и с точки зрения перераспределения доходов в обществе, и "коварность" ее состоит в том, что перераспределение происходит неравномерно.

Способность извлечения материальных благ из денежных доходов зависит от пропорциональности между различными отраслями производства и потребительной силой общества. Исходя из этого утверждения К.Маркса, можно предположить, что гипертрофированные отрасли производства через ценовой диспаритет имеют дополнительный источник доходов, связанный с происходящим несбалансированным перераспределением доходов в целом по экономике. Отсюда, известный рост количества денежных знаков связан с ростом суммы запланированных товарных сделок [16, С.185].

денежный масса инфляция экономический

1.2 Причины и социально-экономические последствия инфляции

Ранее инфляция возникала, чаще всего при чрезвычайных обстоятельствах. Во время войн, например, государство, часто выпускало большое количество необеспеченных бумажных денег для покрытия военных расходов. В наше время технический прогресс не стоит на месте. Все время происходит совершенствование товаров и услуг. В связи с этим растет их стоимость, и как следствие, увеличивается цена. Это показывает, что корни инфляции лежат в сфере производства, в первую очередь продуктов высоких технологий, и обусловлены их качеством [9, С.4].

Причину инфляции нужно искать в трех видах монополий:

1) государственная монополия на эмиссию денег;

2) профсоюзная монополия;

3) монополия крупных фирм на определение цены и собственных издержек.

Эти три вида монополий связаны между собой и каждая из них может нарушать баланс спроса и предложения [7, С.152].

Причины инфляции могут лежать и вне государства, их нужно искать в мировой торговле тоже. Подстегивать рост цен могут и конкретные экономические обстоятельства. Например, мировой энергетический кризис 1970-х гг. повлиял на общее повышение цен: общий уровень цен поднялся в 1973 г. на 7%, а в 1979 г. - на 9%. [20, С.25].

Независимо от состояния денежной сферы, цены на товары и услуги могут изменяться вследствие различных причин, таких как сезонные колебания рынка, изменения конъюнктуры, монополизация рынка, рост производительности труда, государственное регулирование, введение новых ставок налогов, внешнеэкономические воздействия, стихийные бедствия и т.д. [19, С.119].

Среди перечисленных выше причин роста цен хотелось бы выделить действительно инфляционные. Так, рост цен связанный с сезонными колебаниями конъюнктуры рынка нельзя считать инфляционными.

Повышение производительности труда при прочих равных условиях должно вести к повышению цен. Другое дело - если повышение производительности труда в ряде отраслей сопровождается опережающим это повышение ростом заработной платы. Такое явление, называемое инфляцией издержек, действительно сопровождается общим повышением уровня цен [22, С.11].

Стихийные бедствия не могут считаться причиной инфляционного роста цен. Так, если в результате землетрясения разрушены дома, то, очевидно, поднимутся цены на стройматериалы, что будет стимулировать производителей стройматериалов расширять предложение своей продукции и по мере насыщения рынка цены станут понижаться [21, С.79].

П. Самуэльсон, В.Д. Нордхаус (2010) выделяют 5 главных причин инфляции:

1. Диспропорциональность (несбалансированность) государственных доходов и расходов. Это означает дефицит государственного бюджета. Недостаток можно покрыть выпуском государственных ценных бумаг, т.е. взять в долг у населения. Еще можно взять кредит у МВФ. Но самый простой способ - напечатать бумажные купюры. Эмиссия ведет к увеличению денежной массы, и как следствие к инфляции.

2. Инфляционно опасные инвестиции. В первую очередь, это милитаризация экономики. Рост военных расходов одна из первых причин дефицита государственного бюджета, а так же роста государственного долга. Опять включается "денежный станок".

3. Отсутствие свободного рынка и совершенной конкуренции. Современный рынок - рынок олигополический. Олигополиты заинтересованы в увеличении цен, сокращении производства и создании дефицита. Монополии способны сильно влиять на денежную политику государства и уровень инфляции. У них нет конкурентов, они способны диктовать свои цены. Поэтому государственный контроль над монополиями - необходим.

4. Импортируемая инфляция. Тут все очень просто: рубль - валюта довольно не стабильная и наши сограждане держат свои сбережения в валюте других стран, чаще всего в американских долларах, забывая (или не зная), что курс доллара тоже меняется, в том числе и падает, а значит мы у себя дома держим американскую инфляцию.

5. Инфляционное ожидание. Это, скорее всего самая распространенная причина инфляции в нашей стране. Возникновение самоподдерживаемого характера инфляции. Население, напуганное постоянным ростом цен, приобретает товары впрок, сверх своих текущих потребностей, ожидая нового повышения цен, одновременно с этим, требуя повышения заработной платы, подталкивая потребительский спрос к расширению. Производители опасаются повышения цен со стороны поставщиков, и закладывают в цену своих товаров прогнозируемый ими рост цен на комплектующие. Банкиры закладывают предполагаемую инфляцию в процент, под который дают кредит. Предприниматели - в планы сделок, будущие цены [22, С.11].

Еще две возможные причины инфляции: Первая - налоговая инфляция. Когда к росту цен ведут избыточные налоги со стороны государства. Вторая - политическая. Инфляция как будто создана для должников. Берешь кредит и чем больше упадет национальная валюта, тем больше твоя прибыль. И тем хуже положение кредиторов. Зная это, должники могут с помощью лобби, скажем, надавить на правительство с целью увеличения инфляции. При большой сумме долга - на этом можно сделать состояние [11, С.12].

Инфляция может возникать в результате повышения совокупного спроса, которое является следствием увеличения оплаты труда госслужащих, социальных выплат, субсидий и других государственных расходов, не покрываемых соответствующим увеличением доходов государственного бюджета. Основными причинами здесь могут также быть увеличение государственных заказов (например, военных), увеличение спроса на средства производства в условиях полной занятости и почти полной загрузки производственных мощностей, а также рост покупательной способности трудящихся (рост заработной платы) в результате, например, согласованных действий профсоюзов.

Вследствие этого возникает избыток денег по отношению к количеству товаров, повышаются цены. Нарушившееся рыночное равновесие между количеством денег и товаров восстанавливается путем повышения цен.

Множество причин инфляции отмечается практически во всех странах. Однако комбинация различных факторов этого процесса зависит от конкретных экономических условий. Так, сразу после Второй мировой войны в Западной Европе инфляция была связана с острейшим дефицитом многих товаров. В последующие годы главную роль в раскручивании инфляционного процесса стали играть государственные расходы, соотношение "цена - заработная плата", перенос инфляции из других стран и некоторые другие факторы [14, С.184].

Два самых важных источника инфляции, обусловленной ростом издержек - это увеличение номинальной зарплаты и цен на сырье и энергию.

Инфляция, вызванная повышением зарплаты, является разновидностью инфляции, обусловленной ростом издержек. При определенных обстоятельствах источником инфляции могут стать профсоюзы. Это объясняется тем, что они в какой-то степени осуществляют контроль над номинальной зарплатой посредством коллективных договоров.

Предположим, что крупные профсоюзы требуют и добиваются большого повышения зарплаты, тогда этим повышением они установят новый стандарт зарплаты рабочих, которые не являются членами профсоюза. Если повышение зарплаты в масштабе всей страны не уравновешивается какими-либо противодействующими факторами, такими, как увеличение объема выпускаемой за один час продукции, то увеличатся издержки на единицу продукции.

Производители ответят на это сокращением производства товаров и услуг, выбрасываемых на рынок. При неизменном спросе это уменьшение предложения приведет к повышению уровня цен. Этот тип инфляции называется инфляцией, вызванной повышением заработной платы.

Инфляция, вызванная нарушением механизма предложения, является следствием увеличения издержек производства, а следовательно и цен, которое связано с внезапным, непредвиденным увеличением стоимости сырья или затрат на энергию.

В реальном мире ситуация гораздо сложнее, чем простое разделение инфляции на два типа - инфляцию, вызванную увеличением спроса и инфляцию, обусловленную ростом издержек. На практике трудно различить эти два типа [22, С.12].

Большинство экономистов считают, что инфляция, обусловленная ростом издержек, и инфляция спроса отличаются друг от друга еще в одном важном отношении. Инфляция спроса продолжается до тех пор, пока существуют чрезмерные общие расходы. Инфляция, обусловленная ростом издержек автоматически сама себя ограничивает, то есть либо постепенно исчезает, либо самоизлечивается. Инфляция, обусловленная ростом издержек порождает спад, а спад в свою очередь сдерживает дополнительное увеличение издержек.

Сам факт инфляции - снижение покупательной способности денежной единицы, то есть уменьшение количества товаров и услуг, которые можно приобрести за эту денежную единицу,- не обязательно приводит к снижению личного реального дохода или уровня жизни.

Инфляция снижает покупательную способность денежной единицы, однако реальный доход или уровень жизни человека снизится только в том случае, если номинальный доход будет отставать от инфляции.

Инфляция наказывает людей, которые получают относительно фиксированные номинальные доходы. Иначе говоря, она перераспределяет доходы, уменьшая их у получателей фиксированных доходов и увеличивая их у других групп населения. Классическим примером являются пожилые супруги, живущие на частную пенсию или ренту, которые обеспечивают фиксированный ежемесячный размер номинального дохода [12, С.142].

Инфляция также ухудшит положение землевладельцев, получающих фиксированную ренту, потому что с течением времени они станут получать денежные единицы, имеющие меньшую стоимость. В меньшей степени жертвами инфляции окажутся некоторые белые воротнички, часть служащих государственного сектора, доходы которых определяются фиксированной тарифной сеткой, а также живущие на фиксированные доходы по социальному обеспечению и другие трансфертные доходы семьи.

Люди, живущие на нефиксированные доходы, могут выиграть от инф-ляции. Номинальные доходы таких семей могут обогнать уровень цен или стоимость жизни, в результате чего их реальные доходы увеличатся. Рабочие, занятые в развивающихся отраслях промышленности и представленные мощными профсоюзами, могут добиться, чтобы их номинальная зарплата шла в ногу с уровнем инфляции или опережала его [4, С.58].

С другой стороны, от инфляции страдают и некоторые наемные рабочие. Те, кто работает в нерентабельных отраслях промышленности и лишены поддержки сильных, боевых профсоюзов, могут оказаться в такой ситуации, когда рост уровня цен обгонит рост их денежных доходов. Выигрыш от инфляции могут получить управляющие фирм, другие получатели прибылей.

Инфляция может также сглазить владельцев сбережений. С ростом цен реальная стоимость или покупательная способность сбережений, отложенных на черный день, уменьшается. Во время инфляции уменьшается реальная стоимость срочных вкладов в банке страховых полисов, ежегодной ренты и других бумажных активов с фиксированной стоимостью, которых когда-то хватало, чтобы справится с тяжелыми непредвиденными обстоятельствами или обеспечить спокойный уход на пенсию [17, С.125].

1.3 Типы и виды инфляции

Экономисты различают два типа инфляций: инфляцию спроса и инфляцию предложения.

Инфляция спроса - это явление нарушения равновесия между спросом и предложением в сторону спроса. Причиной такого смещения может быть увеличение государственных заказов (к примеру, военных), увеличение спроса на средства производства в условиях полной занятости и практически полной загрузки производственных мощностей, а также рост покупательной способности населения (рост заработной платы) в результате активных действий профсоюзов. В результате этого в обращении возникает избыток денег по отношению к количеству товаров; повышаются цены. В ситуации, когда уже имеет место полная занятость в сфере производства, производители не могут увеличить предложение товаров в ответ на увеличение спроса.

2. Инфляция издержек. Это явление выражается в росте цен вследствие роста издержек производства. Причинами ее могут стать:

- олигополистическая практика ценообразования;

- экономическая политика государства;

- рост цен на сырье и т.д. [8, С.152].

Традиционно изменения в уровне цен объясняются избыточным совокупным спросом. Экономика может попытаться тратить больше, чем она способна производить. Производственный сектор не в состоянии ответить на этот избыточный спрос увеличением реального объема продукции, потому что все имеющиеся ресурсы уже полностью использованы. Поэтому этот избыточный спрос приводит к завышенным ценам на постоянный реальный объем продукции и вызывает инфляцию спроса. Суть инфляции спроса иногда объясняют одной фразой: "Слишком много денег охотится за слишком малым количеством товаров" [15, С.123].

Инфляция, вызванная ростом издержек производства или уменьшением совокупного предложения. Инфляция может также возникнуть в результате изменений издержек и предложения на рынке.

Теория инфляции, обусловленной ростом издержек, объясняет рост цен такими факторами, которые приводят к увеличению издержек на единицу продукции. Издержки на единицу продукции - средние издержки при данном объеме производства. Такие издержки можно получить, разделив общие затраты на ресурсы на количество произведенной продукции.

Повышение издержек на единицу продукции в экономике сокращает прибыли и объем продукции, который фирмы готовы предложить при существующем уровне цен. В результате уменьшается предложение товаров и услуг в масштабе всей экономики. Это уменьшение предложения, в свою очередь, повышает уровень цен. Следовательно, по этой схеме издержки, а не спрос взвинчивают цены, как это происходит при инфляции спроса.

Если мы будем рассматривать темпы роста цен, то можем выделить следующие виды инфляции:

1. Умеренная. Цены растут до 10 % в год, стоимость денег сохраняется, отсутствует риск подписания контрактов в номинальных ценах. Такую инфляцию современная экономическая теория рассматривает как благо для экономического развития, а государство - как субъект проведения эффективной экономической политики. Ползущая инфляция позволяет корректировать цены в соответствии с изменяющимися условиями производства и спроса.

2. Галопирующая. Цены растут на 20-200 % в год, деньги ускоренно материализуются в товары, контракты привязываются к росту цен.

3. Гиперинфляция. Цены растут астрономически, расхождение цен и зарплаты, разрушается благосостояние даже обеспеченных слоев общества.

В условиях гиперинфляции наносится огромный ущерб населению, даже состоятельным слоям общества. Разрушается национальное хозяйство. Во многих странах, испытавших гиперинфляцию, в том числе и в нашей, наблюдалось следующее явление: темпы роста цен значительно опережали темпы роста количества денег в обращении, например в Венгрии в 1945-1946 гг. - в 4000 раз. Это объясняется тем, что когда население (и покупатели и производители) окончательно теряют доверие к обесценивающейся национальной валюте, они начинают стараться как можно быстрее избавиться от нее. Результатом является резкое увеличение скорости оборота денег, что равносильно увеличению их количества.

Очевидно, что огромную роль в раскручивании спирали гиперинфляции играют инфляционные ожидания. Все эти три типа относятся к так называемой открытой инфляции [25, С.140].

На практике нелегко отличить один существующий тип инфляции от другого, они тесно взаимодействуют, поэтому рост заработной платы, например, может выглядеть и как инфляция издержек.

Необходимо отметить, что ни в одной экономически развитой стране во второй половине ХХ в. полная занятость, свободный рынок или же стабильность цен в течение длительного времени не наблюдались. Цены росли непрерывно, а с конца 1960-х годов - и даже в периоды экономических спадов и застоя, когда недогрузка производства могла доходить до значительных размеров.

Такое явление получило название стагфляции, что означает инфляционный рост в условиях стагнации, застоя производства, экономического кризиса.

Ранее инфляция возникала, как правило, в чрезвычайных обстоятельствах, к примеру во время войны. Однако в последние два-три десятилетия во многих странах она стала постоянной [12, С.124].

Некоторые экономисты боятся, что умеренная ползучая инфляция, которая может сначала сопутствовать оживлению экономики, потом нарастая как снежный ком, превратиться в более жесткую гиперинфляцию. Этот темп роста инфляции оказывает разрушительное воздействие на объем национального производства и занятость. Дело в том, что когда цены медленно, но постоянно растут, население и предприятия готовятся к их дальнейшему повышению. Поэтому, чтобы их неиспользованные сбережения и текущие доходы не обесценились, то есть чтобы опередить предполагаемое повышение цен, люди вынуждены тратить деньги сейчас. Предприятия поступают так же, покупая инвестиционные товары. Поступки, диктуемые инфляционным психозом, усиливают давление на цены, и инфляция начинает кормить сама себя. Более того, поскольку стоимость жизни увеличивается, рабочие требуют и получают более высокую номинальную заработную плату. А профсоюзы стремятся к такому повышению заработной платы, которой хватило бы не только на то, чтобы покрыть прошлогоднее повышение цен, но и компенсировать инфляцию, которая ожидается в тот период, когда новый коллективный договор будет еще в силе. Зарплата и повышение цен подкармливают друг друга, и это помогает ползучей инфляции перейти к галопирующей [23, С.142].

Кроме разрушительных последствий для перераспределения, гиперинфляция может ускорить экономический крах. Жестокая инфляция способствует тому, что усилия направляются не на производственную, а на спекулятивную деятельность. Предприятиям становится все более и более выгодным накапливать сырье и готовую продукцию в предвидении будущего повышения цен. Но несоответствие количества сырья и готовой продукции спросу на них ведет к усилению инфляционного давления. Вместо того, чтобы вкладывать капитал в инвестиционные товары, производители и отдельные лица защищаясь от инфляции, приобретают непроизводительные материальные ценности - ювелирные изделия, золото и другие драгоценные металлы, недвижимость и т.д. [8, С.52].

В чрезвычайной ситуации, когда цены подскакивают резко и неравномерно, нормальные экономические отношения разрушаются. Владельцы предприятий не знают, какую цену на товары надо назначить. А потребители не знают, какую цену платить. Поставщики сырья хотят получить реальные товары, а не быстро обесценивающиеся деньги. Кредиторы стараются избегать своих должников, чтобы не получать возвращенный долг в дешевых деньгах. Деньги фактически теряют цену и перестают выполнять свои функции в качестве меры стоимости и средства обмена. Производство и обмен со скрипом двигаются к остановке и, в конечном итоге, может наступить экономический, социальный и, очень возможно, политический хаос. Гиперинфляция ускоряет финансовый крах, депрессию и общественно - политические беспорядки. Она обычно связана с неразумной политикой правительства [11, С.136].

Существует соотношение роста цен по различным товарным группам:

1. Сбалансированная инфляция. Цены различных товарных групп относительно друг друга не изменены;

2. Несбалансированная инфляция. Соотношение цен товарных групп изменяется в разных процентах.

Также инфляцию можно подразделить на ожидаемую и неожиданную.

Инфляций и экономических кризисов не избежала ни одна страна. Даже самые тяжелые кризисы заканчивались, как правило, обновлением экономики и ее подъемом. Поэтому большинство исследователей рассматривают кризисы как переломный момент в научно-техническом, социальном, политическом и экономическом развитии. Исторические ситуации не повторяются однозначно, и поэтому даже собственный опыт нуждается в переосмыслении в сегодняшних условиях. Средства, которые помогли другим странам выйти из кризиса и преодолеть инфляцию, видимо, должны по-иному использоваться применительно к конкретной ситуации.

Прежде всего, надо по возможности наиболее точно поставить диагноз, какого вида инфляцию и кризис мы переживаем. Тогда можно будет оценить альтернативы выхода из сложившейся ситуации [15, С.142].

2 Анализ инфляционных процессов и их социально-экономических последствий в России

2.1 Особенности инфляционных процессов в России

Особенностью переживаемого в России кризиса является то, что он долгое время подавлялся централизованной системой директивного управления за счет экстенсивного использования природных и трудовых ресурсов, экспорта, сырья, административного повышения цен, эмиссионного финансирования и т.п.

В 1989-1991 гг. эти источники сохранения внешнеэкономической нагрузки на народное хозяйство были исчерпаны. Попытки решить проблемы путем перестройки командно-административной системы управления привели к распаду хозяйственных связей и замене государственного монополизма на корпоративный бюрократический и криминальный монополизм.

Государственная поддержка сельского хозяйства и сдерживание роста цен на продовольствие являются важнейшей антиинфляционной и антикризисной мерой. Спрос на продовольствие мало эластичен по отношению к ценам и поэтому при их либерализации на сельскохозяйственную продукцию они могут быть очень высокими. Рост цен на продовольствие при большой доле затрат на него в доходах населения приводит к возрастанию доходов, обеспеченных лишь инфляционной эмиссией. Гиперинфляция наступает именно тогда, когда в условиях спада производства допускается свободный рост цен на продовольствие. Поэтому не оправдан подход к приватизации в сельском хозяйстве как к средству выхода из кризиса без решения проблем бездефицитного бюджета, конверсии, структурной перестройки, ликвидности денег и т.п.

Преобладание государственных поставок обусловило у нас действие экономических отношений в хозяйственной сфере по законам классического монополизма. На предприятиях путем приписок, ухудшения качества продукции, вымывания дешевого ассортимента, а в оптовой и розничной торговле за счет порчи дешевых товаров и припрятывания дорогих создавался и воспроизводился искусственный дефицит. На него устанавливались монопольно высокие цены как теневого рынка, так и государственных каналов реализации.

В промышленности положение усугублялось тем, что большинство предприятий вообще не работало на рынок, либо выпускало продукцию, выгодную в производстве, но не эффективную или даже ненужную для использования. Монополистические отношения были характерны также для энергетики, транспорта, связи, строительной сферы обращения. Рост инфляции в стране в 90-е годы повлек за собой такие негативные социальные последствия, как снижение рождаемости и повышение смертности населения, увеличение уровня безработицы, понижение доходов и обнищание населения, рост преступности.

Следует отметить, что инфляционные процессы в нашей стране вызываются не только экономическим спадом и бюджетным дефицитом. На протяжении десятилетий закладывались народнохозяйственные диспропорции (между отраслями промышленности, производящими средства производства и предметы потребления, между добывающими и перерабатывающими отраслями экономики, между промышленным и сельскохозяйственным производством и т.д.). Сюда же можно отнести и чрезвычайную милитаризацию экономики.

Некоторое время денежная масса в нашей стране искусственно ограничивалась. Лишние деньги изымались из обращения в основном с помощью импорта и алкоголя. Потом ситуация резко изменилась. В результате падения добычи нефти резко сократились валютные поступления и, соответственно, импорт. Уменьшились доходы госбюджета от продажи алкогольных напитков. Одновременно были развернуты широкие социальные программы, не подкрепленные реальными материальными ресурсами. В результате наложения всех этих факторов вкупе с сохранившимся директивным управлением денежной массой Россия на рубеже 1989-1990 гг. вплотную подошла к гиперинфляции. Правительство не смогло сдержать опасные инфляционные явления. Превращение в прах сбережений населения, оборотных средств предприятий, обесценивание банковских капиталов и активов на фоне отрицательных процентных ставок, падение валютного курса рубля, отсутствие инвестиций и инвестиционной политики у предприятий, банков, да и у государства, бесперспективность - всё это принесла в начале 90-х годов гиперинфляция.

Чем выше темп инфляции (рост цен) в стране по сравнению с другими государствами, тем ниже курс ее валюты, если не противодействуют иные факторы. Инфляционное обесценение денег в стране вызывает снижение их покупательной способности и тенденцию к падению их валютного курса.

Обеспечение относительно высокого курса рубля (не ниже 80 рублей за доллар) было одной из важнейших задач радикального реформирования. Для выполнения этой задачи Российское правительство надеялось получить от МВФ 8 млрд. долларов. Однако в условиях растущей инфляции и падения производства решить ее было невозможно даже с помощью этой меры.

Первые шаги в области валютного регулирования были успешны. К середине июня 1992 г. курс поднялся до 112,3 руб./долл. Однако во второй половине 1992 года курс стал снижаться. За 12 месяцев Центробанк истратил на валютные интервенции более 1 млрд. долларов (37% объема продаж), однако не добился стабилизации курса. К апрелю 1993 года курс составил 740 руб./дол. Срыв валютного регулирования был тесно связан с общей финансовой политикой государства. Пока удавалось сдерживать эмиссию, предприятия испытывали недостаток в рублях и нередко прибегали к конвертации своих валютных резервов. В этих условиях курс рубля рос и без серьезных валютных вливаний. Если начиналась эмиссия - курс резко падал.

Политика валютного регулирования вступала в противоречие с общим положением национальной экономики, не соответствовала ее интересам. При высоком курсе рубля выгоден импорт качественных и дешевых западных товаров, что отрицательно сказывается на конкурентоспособности отечественной промышленности, а, следовательно, вызывает рост безработицы. Напротив, низкий курс является для национальной экономики протекционистской мерой. Он делает выгодным экспорт сырьевых товаров, что является основным источником валютных поступлений, позволяющих закупать необходимую для модернизации промышленности технику. Таким образом, искусственное подержание высокого курса рубля привело к увеличению доли импорта в товарном обороте. К 1994 г. доля импортных товаров превысила половину всей товарной массы. Вследствие этого, возросла восприимчивость потребительского рынка России к внешним "валютным шокам" (примером этого является "черный вторник" 11 октября 1994 года, когда курс рубля упал почти втрое).

В 1995-1997 гг. Банк России устанавливал абсолютные значения верхних и нижних границ колебания валютного курса.

Таким образом, положение на валютном рынке России было противоречивым: с одной стороны, рост курса рубля усиливал зависимость страны от импорта, с другой стороны, при снижении курса и стимулировании экспорта требовалось значительное увеличение денежной массы, что влечет за собой гиперинфляцию.

На 1998-2000 гг. был введен "горизонтальный валютный коридор" с центральным курсом 6,2 руб. за 1 долл. США с возможными отклонениями от него в пределах + 15 %. Этот "коридор" был расширен 17 августа 1998 г., а с сентября 1998 г. курс рубля находился в режиме "свободного плавания".

Начиная с 2000 года и по настоящее время Правительством РФ и Центральным Банком РФ, проводится достаточно эффективная политика, направленная на обеспечение стабильности национальной валюты, повышение конкурентоспособности отечественной промышленности на внутреннем и международном рынках, создание условий для привлечения иностранных инвестиций и "дедолларизацию" экономики страны.

Помимо развития и укрепления законодательной базы, на каждый год определяется область изменения официального курса рубля путем установления официального курса российского рубля к иностранным валютам, основанного на ежедневных котировках Банка России. При этом Банк России ограничивает колебания валютного курса на биржевом и межбанковском валютном рынках, устанавливая официальный валютный курс и курсы покупки и продажи валюты по операциям Банка России [17, с. 170].

Всё это в значительной мере способствовало снижению темпов инфляции. В 2000 г. среднегодовой уровень инфляции был 20,2%, в 2001 г. - 18,6%, в 2002 г. - 15,1%. Показатели инфляции в России в 2003-2014 гг. представлены на рисунке 1.

Рисунок 1 - Среднегодовой темп инфляции в России в 2003-2014 гг.

Вышеприведенные данные свидетельствуют об эффективной политике Правительства РФ, направленной на снижение уровня инфляции в нашей стране.

2.2 Политика «дорогих» или «дешевых» денег

Управление процентными ставками является сравнительно новым инструментом денежной политики. В новейшей истории российские денежные власти проводили активную процентную политику лишь в 1997-1998 годах, стремительно расширяя рынок государственных заимствований. Тогда, несмотря на возросшие сбережения населения и снижавшуюся инфляцию, все закончилось системным финансовым кризисом.

В современных условиях реализация в классическом виде политики «дорогих» или «дешевых» денег приводит скорее к негативным последствиям.

В нынешнем столетии денежные власти фактически устранились от проведения процентной политики, в максимально либеральном стиле сконцентрировавшись на борьбе с избыточной ликвидностью. Низкие процентные ставки и значительный объем доступных финансовых ресурсов обеспечивались поступлением нефтяных доходов и привлечением внешних займов при минимальных ограничительных действиях государства. В результате росли производство, доходы и потребление населения, но импорт и внешний долг увеличивались быстрее, что ухудшило положение России в контексте мирового финансового кризиса. В конечном итоге «тихая гавань» оказалась в большей степени подверженной «глобальному шторму», чем прочие «жертвы» мирового кризиса.

Сегодня, отстаивая, видимо, либеральную экономическую модель, Банк России процентной политикой пытается решить весьма противоречивые задачи. С одной стороны, целям стабилизации курса рубля и снижению инфляции отвечает жесткая денежная политика, предполагающая положительные реальные процентные ставки и ограничительный рост денежного предложения. С другой стороны, поддержка реального сектора национальной экономики требует масштабной финансовой помощи, в том числе привлечения доступных кредитов со сравнительно низкими процентными ставками.

В настоящий момент существует значительное число предприятий (представляющих стратегический интерес, системообразующих, проводящих модернизацию, связанных с импортом в своем производственном цикле и прочие), которые испытывают производственный шок, вызванный падением спроса, удорожанием комплектующих, недоступностью банковского кредита. Результат подобного «шока» не заставил себя ждать -- в январе текущего года выпуск обрабатывающей промышленности снизился на четверть.

В современных условиях реализация в классическом виде политики «дорогих» или «дешевых» денег приводит скорее к негативным последствиям. Очевидно, что с учетом сложившейся структуры российской экономики, структурных проблем, а также ухудшения глобальной конъюнктуры использование чисто рыночных механизмов неизбежно сопровождается издержками, потерями и новыми угрозами. Выбор одного из направлений процентной политики осложняется сопоставлениями «pro» и «contra» в его проведении -- фактически происходит выбор одного из имеющихся «плохих» решений. Улучшение вариантов решения возможно лишь административным регулированием (коль скоро речь идет о распределении государственных сбережений) и активной работой государства на микроуровне с представителями бизнеса.

Необходим, таким образом, поиск некоего комбинированного варианта: либо жесткой денежной политики совместно с выборочным субсидированием процентных ставок, налоговыми льготами, прямым государственным финансированием; либо масштабной поддержки реального сектора, сопровождаемой усилением валютного регулирования и контроля за использованием государственных средств.

Девальвация рубля (с августа 2008 года курс рубля снизился к бивалютной корзине на 40%) является уже свершившимся фактом. Несмотря на все обсуждаемые плюсы и минусы снижения курса рубля, оно уже принципиально изменило валюту сбережений населения и предприятий, вызвало рост цен на внутреннем рынке и удерживает девальвационные и инфляционные ожидания на высоком уровне. Все усилия российских денежных властей по приданию рублю функций валюты расчетов, сбережений и инвестиций, предпринимавшиеся на протяжении пяти лет, в итоге оказались перечеркнуты двухмесячной девальвацией. Возможность возврата к прежней ситуации во многом будет определяться процентной политикой Банка России, проведение которой в значительной степени осложняется финансовым кризисом и спадом в реальном секторе национальной экономики.

Политика «дешевых» денег должна сопровождаться усилением валютного контроля и контроля за расходованием государственных ресурсов.

В самом общем виде процентная политика разделяется на рестриктивную (предполагающую ограничение предложения денег и повышение стоимости финансовых ресурсов) и экспансионистскую (направленную на расширение денежного предложения и предполагающую низкие процентные ставки). Условно, политика «дешевых» или «дорогих» денег зависит от уровня процентных ставок и инфляции, а также от ожиданий уровня инфляции в будущем. Четкое определение указанных типов денежной политики отсутствует. Полагаем, что для российской экономики, развитие которой в последние двадцать лет характеризовалось высокой инфляцией, условное разделение на «дорогие» и «дешевые» деньги может быть произведено на основе реальных процентных ставок.

За последние семнадцать лет политика «дорогих» денег проводилась лишь в 1997 году -- первой половине 1998 года. Тогда целями подобной политики выступали снижение инфляции и сохранение стабильного курса рубля, а инструментом -- доходность ГКО. В результате в тот период отмечались снижение инфляции, стабильность обменного курса рубля, рост сбережений населения (правда, известен и итог той политики -- системный финансовый кризис).

Напротив, в 2000-х годах проводилась политика «дешевых» денег. Эта политика реализовывалась за счет притока в страну нефтяных средств и привлечения внешних займов при минимальных ограничительных действиях государства. В результате политика «дешевых» денег изменила модель роста, сделав основным фактором экономического развития расширение внутреннего спроса.

Макроэкономические задачи, которые стоят в настоящее время перед правительством РФ и Центральным банком, следующие:

- преодоление экономического спада;

- удержание инфляции в допустимых рамках (менее 15%);

- стабилизация курса рубля и платежного баланса;

- поддержка уровня жизни населения;

- ограничение безработицы;

- стабилизация состояния банковской системы;

- поддержка минимального уровня кредитования реального сектора.

Перечисленные задачи представляются достаточно противоречивыми с точки зрения выработки денежной и экономической политики в целом. Дополнительными факторами, воздействующими на выбор неких оптимальных пропорций, являются:

1. В денежной политике -- произошедшая в последние месяцы смена инструментария. В течение нескольких лет, предшествовавших финансовому кризису, ЦБ РФ практически не проводил рефинансирования банковской системы, а Министерство финансов размещало свои ценные бумаги в ограниченных объемах. Сейчас ситуация принципиально изменилась: Банк России фактически определяет стоимость денег в экономике своими ставками рефинансирования.

2. В экономической политике -- обострение «кадрового кризиса». Любое принятие решений по отбору предприятий и проектов для финансирования, субсидирования, выдачи гарантий и проч. связано как с нехваткой квалифицированных кадров, так и с «человеческим фактором». В рамках этой проблемы ведется поиск универсальных рыночных механизмов, позволяющих осуществлять корректировку экономической политики и поведения субъектов хозяйственной деятельности.

Поэтому чисто рыночные механизмы неизбежно сопровождаются издержками, потерями и новыми угрозами. Вот почему выбор одного из направлений процентной политики -- это фактически выбор одного из «плохих» решений.

2.3 Плюсы и минусы политики «дорогих» денег в России

Рестриктивная (направленная на ограничение расширения денежного предложения) политика «дорогих» денег предполагает высокий уровень процентных ставок и традиционно рассматривается как средство подавления инфляции.

Сегодня выбор подобной политики может быть обусловлен задачами:

- поддержки стабильного обменного курса рубля и сокращения спроса на иностранную валюту;

- удержания и снижения уровня инфляции.

Выбор одного из направлений процентной политики фактически является выбором одного из имеющихся «плохих» решений.

Реализация политики «дорогих» денег включает в себя повышение (или неснижение) уровня процентных ставок по предоставляемым Банком России и правительством финансовым ресурсам, а также ограничения по расширению денежного предложения. Последствия реализации данной политики будут различными.

...