Анализ формирования и использования прибыли организации, возможности ее максимизации (на примере ОАО "Алмаз")

Вероятно, что по степени увеличения постоянных затрат при остальных тождественных условиях темпы прироста прибыли снижаются.

Для того, чтобы выявить уровень влияния операционного рычага, надлежит из объема продаж изъять переменные затраты, а итог поделить на величину прибыли.

Установив воздействие структуры затрат на прибыль при помощи влияния операционного рычага, необходимо сделать вывод: чем больше удельный вес постоянных затрат и меньше удельный вес переменных затрат при постоянном объеме продаж, тем интенсивнее воздействие операционного рычага. При всем том, если автономно повышать постоянные расходы, то сильно повышается предпринимательский риск -- при снижении выручки от реализации продукции организация понесет значительные потери в прибыли.

При изучении связи между постоянными затратами, переменными затратами и прибылью существенную роль исполняет анализ безубыточности производства. При выполнении подобного анализа большинство отечественных экономистов применяли советы западного предпринимательства.

Использование прибыли - это есть сложный процесс, обеспечивающий как покрытие потребностей предпринимателей, так и формирование доходов государства [19, c. 478].

Основой деятельности данного механизма являются следующие элементы: форма собственности, которая определяет способы присвоения полученных благ; организационно-правовая форма предприятия, которая определяет способы распределения прибылей и убытков; степень вмешательства государства (регулирование пропорций распределения через налоги, таможню и др.); необходимость повышения эффективности производства [20, c. 232]. Прибыль, оставшаяся после выплаты налогов и отчислений, употребляется организацией автономно и идет в последующем на развитие бизнеса. Государство и любые другие органы не обладают правом вмешательства в процесс употребления чистой прибыли организации. В современных условиях хозяйствования обусловливаться приоритетные назначения личной прибыли. Формирование конкуренции требует необходимость увеличение производства, его улучшения, удовлетворения потребностей как материальных, так и социальных.

Следовательно, чистый доход организации после выплаты налогов и отчислений применяется для формирования:

- фонда накопления, что отвечает увеличению оборотных фондов организации, т. е. увеличение капитала;

- фонда потребления, который необходим для роста материальной интереса персонала организации в увеличении результативности и рентабельности организации;

- резервного фонда, необходимого для финансирования непредвиденных расходов.

Присутствие чистой прибыли, формирующей стимулирующие обстоятельства хозяйственного развития организаций при переходе к рынку, является существенным фактором последующего упрочения и расширения их предпринимательской деятельности.

Существенными факторами роста прибыли, обуславливаемыми от деятельности организаций, являются увеличение объема производимой продукции согласно договорным условиям, уменьшение ее себестоимости, увеличение качества, усовершенствование ассортимента, рост результативности употребления производственных фондов, увеличение производительности труда. К таким факторам относятся изменения государственных регулируемых цеп на реализуемую продукцию, влияние природных, географических, транспортных и технических условий на производство и реализацию продукции и др. [21, c. 326].

Глава 2. Анализ формирования и использования прибыли ОАО «Алмаз»

2.1 Организационно-экономическая характеристика ОАО «Алмаз»

7 апреля 1958 года распоряжением Совета Министров СССР в Котовске был создан завод №228 (в дальнейшем завод «Маяк», им. 50-летия СССР, «Алмаз») с перспективой выпуска дефицитных изделий электронной техники двойного назначения и особо важной продукции для обороны страны (полупроводниковые термосопротивления, полупроводниковые фотосопротивления, специальные фоторезисторы). Уже с 1960 года на заводе было организованно и функционировало Представительство заказчика, которое действует и поныне.

Шли годы, рос завод, росли и кадры. К 1990 году численность персонала достигла 5,5 тысяч человек, построено более 60 тыс. кв. м. производственных площадей и более 50 тыс. кв. м. жилья. На базе позисторов заводские специалисты разработали и запустили в серийное производство широкий номенклатурный ряд теплотехники: тепловентиляторы, тепловые пушки, воздушные тепловые завесы типа ЗВТ и отдельные нагревательные блоки, БЭН.

Однако, в 1991 году завод был поставлен, как и вся промышленность России, в тяжелейшие условия. Объем выпускаемой продукции упал до 5%, численность персонала была сведена к минимуму, пришлось передать на баланс города всю социально-культурную базу предприятия. Но руководству завода удалось сохранить костяк производственной базы, инфраструктуры и коллектива. В числе немногих предприятий области удалось сохранить Представительство заказчика, что дает возможность производить продукцию по Госзаказу.

Существенное изменение положения завода произошло в 2006 году с приобретением завода компанией HEGEL г. Москва. Сразу же специалисты и коллектив завода был нацелен на организацию цеха по производству имеющих большой спрос пластмассовых электроустановочных изделий на современных импортных термопластатоматах типа FL-90H, FL-130H, FL-170H (Корея) с применением высокопроизводительных литьевых форм (одно- и многогнездных, холодноканальных и прогрессивных горячеканальных, изготовленных на предприятиях г. Санкт-Петербурга, Португалии).

В настоящее время производится разработка техпроцессов и организация производства серии изоляторов для сильноточных предохранителей и организации цеха по производству т.н. «живой воды», которая должна обеспечить существенную прибыль. Выбранные новые направления деятельности завода и восстановление объемов производства традиционных направлений обеспечивает ясную перспективу для завода.

На сегодняшний момент на базе предприятия ОАО «Алмаз» осуществляют свою деятельность несколько основных цехов, занимающиеся производством определенной продукции, вспомогательные цеха, обслуживающие и обеспечивающие нормальное функционирование основных цехов, а также ряд отделов и служб.

К основным цехам причислены цеха №1 и №2 (производство изделий из полипропилена для автомобильной и бытовой промышленности), №4 и №6 (сборка и упаковка электроустановочных изделий), №14 (производство так называемой «живой воды») и №35 (производство терморезисторов с отрицательным ТКС и положительным ТКС (позисторы), фоторезисторов, постоянных термовлагостойких объемных резисторов, постоянные тонкопленочные СВЧ чип-резисторы, датчики температуры).

К вспомогательным цехам относятся цеха №8, №10, №18 (наладка и техническое обслуживание оборудования в основных цехах, изготовление комплектующих деталей для производственного оборудования), АХУ - административно-хозяйственный участок (обеспечение хозяйственной деятельности на предприятии), ремонтно-стрительный участок, транспортный цех.

В число отделов и служб предприятия относятся энерго-механический отдел, технический отдел, конструкторское бюро, технологическое бюро, отдел метрологии, отдел сбыта, служба безопасности, отдел бухгалтерского учета, отдел экономики и оплаты труда, служба контроля качества, отдел информационных технологий, производственно-диспетчерский отдел, отдел кадров и технического обучения, юридический отдел, канцелярия и др.

Наименование и местонахождение общества

Полное фирменное наименование общества - Открытое акционерное общество «Алмаз». Сокращенное фирменное наименование Общества - ОАО «Алмаз».

Место нахождения Общества определяется местом его государственной регистрации. Адрес Общества: 393190, Тамбовская область, г. Котовск, Свободы, д. 1. Тел.: (07541) 2-36-00 Факс: (07541) 2-08-65. Адрес электронной почты: almaz@tmb.ru.

Общество может создавать филиалы и открывать представительства на территории Российской Федерации с соблюдением требований Федерального закона № 208-ФЗ и иных федеральных законов.

Филиалом Общества является его обособленное подразделение, расположенное вне места нахождения Общества и осуществляющее все его функции, в том числе функции представительства, или их часть.

Представительством Общества является его обособленное подразделение, расположенное вне места нахождения Общества, представляющее интересы Общества и осуществляющее их защиту.

Филиал и представительство не являются юридическими лицами, действуют на основании утвержденного Обществом положений. Филиал и представительство наделяются Обществом имуществом, которое учитывается как на их отдельных балансах, так и на балансе Общества.

Руководитель филиала и руководитель представительства назначаются Обществом и действуют на основании доверенности, выданной Обществом.

Филиал и представительство осуществляют деятельность от имени Общества. Ответственность за деятельность филиала и представительства несет Общество.

Общество имеет право на осуществление открытой подписки на выпускаемые им акции и осуществлять их свободную продажу с учетом требований Федерального закона № 208-ФЗ и иных правовых актов Российской Федерации. Общество вправе проводить закрытую подписку на выпускаемые им акции, кроме тех случаев, когда возможность проведения закрытой подписки ограничена Уставом Общества или требованиями правовых актов РФ. Число акционеров Общества не ограничено.

В Обществе запрещено установление преимущественного права Общества или его акционеров на приобретение акций, отчуждаемых акционерами Общества.

Общество имеет гражданские права и обязанности, необходимые для осуществления любых видов коммерческой и хозяйственной деятельности, которые не запрещены федеральными законами.

Лица, входящие в состав органов управления эмитента. Согласно Уставу ОАО “Алмаз” органами управления являются:

- Общее собрание акционеров;

- Совет директоров Общества;

- Ликвидационная комиссия Общества (в случае ликвидации Общества).

Высшим органом управления является общее собрание акционеров, которое проводится ежегодно. Единственным исполнительным органом Общества, осуществляющим руководство текущей деятельностью Общества, является Генеральный директор Общества. Органом контроля над финансово-хозяйственной деятельностью Общества является Ревизионная комиссия Общества. Совет директоров Общества и Ревизионная комиссия Общества избираются Общим собранием акционеров в порядке, предусмотренном действующим законодательством РФ и Уставом предприятия.

Генеральный директор общества избирается Советом директоров Общества в порядке, предусмотренном действующим законодательством РФ и Уставом предприятия.

Ликвидационная комиссия Общества при добровольной ликвидации Общества назначается Общим собранием акционеров в порядке, предусмотренном действующим законодательством РФ и Уставом предприятия (приложение 1).

В соответствии с организационной структурой управления Котовским ОАО «Алмаз» генеральный директор предприятия имеет шесть заместителей: заместитель генерального директора по энергетике и эксплуатации, заместитель генерального директора по техническим вопросам, заместитель генерального директора по коммерческим вопросам, главный бухгалтер, заместитель генерального директора по производству, заместитель генерального директора по общим вопросам и режиму. Весь персонал предприятия состоит из руководителей, специалистов, технических исполнителей (служащих) и рабочих.

Основной целью деятельности Общества является извлечение прибыли. Общество имеет гражданские права и обязанности, необходимые для осуществления любых видов деятельности, не запрещенных действующим законодательством РФ. Для достижения своей основной цели деятельности Общество осуществляет следующие основные виды деятельности:

- производство резисторов, включая реостаты и потенциометры;

- научные исследования и разработки в области естественных и технических наук;

- исследование конъюнктуры рынка;

- прочая оптовая торговля;

- передача электроэнергии;

- распределение электроэнергии;

- деятельность в области телефонной связи;

- сдача внаем собственного нежилого недвижимого имущества (приложение 1).

Помимо указанных основных видов деятельности Общество ни в коей мере не ограничивает себя в праве осуществления:

- любых, не противоречащих действующему законодательству РФ, видов внешнеэкономической деятельности;

- любых иных видов деятельности, не запрещенных действующим законодательством РФ.

2.2 Анализ динамики состава и структуры прибыли предприятия

Анализ прибыли представляет собой исследование механизма формирования конечного финансово-хозяйственного результата во всем многообразии причинно-следственных связей и зависимостей в целом по предприятию, а также по отдельным ее видам в зависимости от направления изучения.

Начальным этапом исследования является изучение динамики, структуры прибыли, оценка выполнения плана в целом, по видам хозяйственной деятельности, а также определение влияния факторов на изменение величины показателей прибыли.

Финансово-хозяйственные результаты деятельности предприятия оцениваются с помощью абсолютных и относительных показателей. К абсолютным показателям относятся: валовая прибыль, прибыль от реализации продукции, прибыль (убыток) от прочей реализации, прибыль до налогообложения, чистая прибыль. Они характеризуют абсолютную прибыль хозяйствования. Размер прибыли, несомненно, имеет большое значение, но только по абсолютным показателям прибыли безотносительно к обороту или величине активов предприятия невозможно дать объективную оценку финансового результата.

Состав, структуру и динамику показателей прибыли ОАО «Алмаз» за период 2012 - 2013 гг. основные показатели представим в таблице 1.

Таблица 1 Состав, структура и динамика показателей прибыли ОАО «Алмаз» за период 2012-2013 гг., тыс. руб.

Показатели	2012 г	2013 г	Абсолютное отклонение	Темп прироста, %
Доходы, всего	205833	244787	38954	18,9
Удельный вес, %	100	100
Валовая прибыль	107322	150149	42827	39,9
Удельный вес, %	52,1	61,3	9,2
Прибыль от продаж	-24087	27216	3129	-
Удельный вес, %	11,7	11,1	-0,6
Прочие доходы	17052	32957	15905	93,3
Удельный вес, %	8,3	13,5	5,2
Прибыль до налогообложения	-31419	18919	50338	-
Удельный вес, %.	15,3	7,7	-7,6
Чистая (нераспределенная) прибыль	-26003	15546	41549	-
Удельный вес, %	12,6	6,4	-6,2

Представленные в таблице 1 данные показывают, что наибольший удельный вес в структуре доходов приходится на валовую прибыль, равную 52,1% в 2012 г., с увеличением ее доли до 61,3% к 2013 г., как и предполагалось по плану. Это свидетельствует о приоритетности основной деятельности, за счет которой и формируется чистая прибыль.

Доля прочих доходов в диапазоне 8,3-13,5% за анализируемый период 2012 - 2013 гг. говорит о том, что даже значительные колебания величины прочих доходов оказывают существенное влияния на конечный результат деятельности ОАО «Алмаз».

Из данных структурно-динамического анализа за два года следует, что не многие показатели, кроме валовой прибыли и прочих доходов и расходов (увеличение их составило 15905 тыс. руб.), имели положительную динамику. Совокупные доходы в абсолютном выражении увеличились на 38954 тыс. руб., темпы прироста составили 18,9% ; валовая прибыль в 2013 г. прибавила 42827 или 39,9 %.

Для большей наглядности представим динамику прибыли ОАО «Алмаз» за период 2012 - 2013 гг. на рисунке 2.

Рис.2 Динамика прибыли ОАО «Алмаз» за период 2012 - 2013 гг.

Увеличение прибыли от продаж в 2013 году составило 3129 тыс. руб. или 13,0% и соответственно, оценивается положительно.

Таким образом, по данным проведенного анализа можно сделать следующий вывод: несмотря на снижение в динамике большинства показателей прибыли в 2012 году, наблюдается возрастание деловой активности к 2013 г., который выражается в повышении темпов прироста практически по всем показателям, а также в выполнении плановых заданий.

Остановимся отдельно на динамике и оценке чистой прибыли, которая, формируется в основном за счет операционной деятельности (см. таблицу 2).

Таблица 2. Показатели динамики и оценки чистой прибыли ОАО «Алмаз» за период 2012 - 2013 гг., тыс. руб.

Показатели	2012 г.	2013 г.	Абсолютное отклонение	Темп прироста, %
Прибыль от продаж	-24087	27216	51303	-
Сальдо прочих доходов и расходов	-24384	-41254	-16870	69,2
Налог на прибыль	-5416	3373	8789	-
Чистая (нераспределенная) прибыль	-26003	15546	41549	-

За анализируемый период 2012 -- 2013 гг. темпы прироста чистой прибыли составили -40,2%, а в абсолютном выражении чистая прибыль увеличилась в 2013 году на 41549 тыс. руб.

При этом темп роста прибыли от реализации в 2013 году по сравнению с 2012 годом был заметно ниже. Следовательно, прирост чистой прибыли был обеспечен за счет влияния других факторов, в частности -- за счет сокращения положительного сальдо прочих доходов и расходов на 16870 тыс. руб.. При этом необходимо учитывать, что изменение налога на прибыль на величину чистой прибыли оказывает влияние, обратное по знаку.

Итак, положительное влияние на величину чистой прибыли в 2013 г. от показателей 2012 г. распределилось следующим образом: 51303 тыс. руб. приходится на повышение прибыли от реализации, 16870 тыс. руб. составили потери чистой прибыли за счет отрицательного сальдо от прочих доходов и расходов. Увеличение налога на прибыль на 8789 тыс. руб. имело положительное влияние.

Прибыль сформировывается под влиянием самых разнообразных факторов, которые обладают разнонаправленным влиянием, приумножая или понижая ее объем. Позитивное влияние факторов необходимо анализировать раздельно, определяя конкретную причину каждого для установления главных резервов увеличения еще большей эффективности, разработки суждений, устремленных на рост прибыли. Поэтому следующим этапом аналитического изучения должно стать установление причин снижающейся динамики и недополучения запланированной величины финансово-хозяйственного результата ОАО «Алмаз».

Факторы формирования показателей прибыли ОАО «Алмаз» за 2012 - 2013 гг. представим на рисунке 3.



Рис. 3 Факторы формирования показателей прибыли ОАО «Алмаз» за 2012 - 2013 гг.

Воздействие на изменение валовой прибыли объема реализации продукции и себестоимости ОАО «Алмаз» проанализируем по абсолютным отклонениям этих показателей. За 2013 год основной прирост валовой прибыли в сумме 42827 тыс. руб. произошел за счет увеличения выручки от реализации, себестоимость способствовала повышению валовой прибыли на 425168 тыс. руб. и это стало основным фактором повышения валовой прибыли. Увеличение прочих доходов на 15905 тыс. руб. и снижение прочих расходов на 16870 тыс. руб. вызвали повышение прибыли до налогообложения на 50338 тыс. руб. В результате чистая прибыль возросла на 41549 тыс. руб. и составила 15546 тыс. руб.

Следующим этапом является анализ процесса формирования и использования прибыли предприятия.

2.3 Анализ формирования и использования прибыли организации

С целью анализа процесса формирования прибыли предприятия рассмотрим состав финансовых результатов и их динамику, данные анализа представим в таблице 5.

Таблица 5. Состав финансовых результатов и их динамика за 2012-2013 гг.

Показатели	2012 г.	2013 г.	Темп роста, %
Выручка от продажи продукции, работ и услуг	319072	365745	114,6
Себестоимость	211750	215596	101,8
Валовая прибыль	107322	150149	139,9
Управленческие расходы	123125	122078	99,1
Коммерческие расходы	8284	855	10,0
Прибыль (убыток) от продаж	-24087	27216	-113,0
Прочие доходы	17052	32957	193,3
Прочие расходы	24384	41254	169,2
Прибыль (убыток) до налогообложения	-31419	18919	-60,2
Налог на прибыль, отложенные налоговые активы и налоговые обязательства	-5416	3373	-62,2
Чистая прибыль	-26003	15546	-59,8

Как видно из таблицы наблюдаются положительные тенденции в деятельности предприятия, за рассматриваемый период выручка от продаж выросла на 14,6%, а себестоимость на 1,8%, это свидетельствует о некотором снижении эффективности функционирования предприятия и действительно, валовая прибыль выросла на 39,9% и составила в 2013 году 150149 тыс. руб.. Однако на величину прибыли оказывают и негативное влияние такие показатели финансового результата как прибыль от продаж, которая снижает общую величину прибыли на 13,0 %, прибыль до налогообложения - 60,2 %.

Наглядно динамика рассмотренных показателей представлена на рисунке 4.

Положительным моментом является факт сокращения управленческих расходов предприятия с 123125 до 122078 тыс. руб., таким образом, в 2013 году их величина составила 99,1% от уровня 2012 года. Факт сокращения управленческих расходов положительно отразился на прибыли от продаж, она выросла на 13,0% и составила в 2013 году 27216 тыс. руб. При этом следует отметить, что своего максимального значения прибыль от продаж достигла как раз в 2013 году.



Рисунок 4. Динамика финансовых результатов ОАО «Алмаз» за 2012-2013 гг.

Как уже упоминалось, учетной политикой предприятия не предусмотрено вести отдельно учет коммерческих расходов, их величина учитывается в составе себестоимости.

Негативным моментом является тот факт, что прочие расходы превышают величину прочих доходов, однако в динамике темп роста прочих доходов выше. Их величина выросла в 1,5 раза, а величина прочих расходов в 0,8 раза.

Динамика изменения прибыли до налогообложения и чистой прибыли идентичны динамике прибыли от продаж. В 2006 году их величина выросла до 18919 и 15546 тыс. руб. соответственно.

Характеризуя динамику налога на прибыль можно отметить, что он изменяется пропорционально изменениям прибыли до налогообложения, ОАО «Алмаз» находиться на общем режиме налогообложения, ставка налога 20%. Наглядно динамика чистой прибыли предприятия иллюстрируется рисунком 5.

Оставшаяся у предприятия прибыль расходуется по его усмотрению на потребление, накопление и развитие, в том числе на инвестиции.

Используется чистая прибыль по следующим направлениям:

1) развитие производства;

2) выплата доходов учредителям;

3) финансовые вложения вне предприятия (инвестиции) как краткосрочные, так и долгосрочные;

4) прочие цели (резервы, фонд потребления, штрафы и др.).

Основные направления использования прибыли в ОАО «Алмаз» представлены в таблице 6.

Таблица 6. Распределение чистой прибыли ОАО «Алмаз»

Показатель	Отчетный год	Аналогичный период прошлого года	Отклонения (+, -)
1. Чистая прибыль	15546	-26003	-41549
2. Распределение чистой прибыли:
в фонд накопления	2348	-4583	-6931
в фонд потребления	7304	-8945	-16249
в фонд социальной сферы	5894	-9478	-15372
3. Доля в чистой прибыли, %
фонда накопления	15	19	4
фонда потребления	47	35	-12
в фонд социальной сферы	38	36	-2

Рассмотрим в табл. 6 влияние факторов - суммы чистой прибыли и коэффициента отчислений прибыли на отчисления в фонды.

Изменение отчислений в фонды специального назначения за счет изменения чистой прибыли можно рассчитать по формуле:

ДФн (П) = ДПч • К0,

ДФн (П) = -41549 • 19= - 789431 -фонд накопления

ДФн (П) = -41549 • 35=- 1454215 -фонд потребления

где ДФн (П) - приращение фонда накопления (потребления) за счет изменения чистой прибыли; ДПч - приращение суммы чистой прибыли; К0 - коэффициент отчислений от чистой прибыли в соответствующий фонд. Для этого прирост чистой прибыли за счет каждого фактора умножаем на базисный (2012 г.) коэффициент отчислений в соответствующий фонд.

На размер отчислений в фонды оказывают влияние и изменения коэффициента отчислений от чистой прибыли. Уровень его влияния рассчитывается по формуле:

ДФн (К) = (К1 - К0 )· Пч1 ,

где ДФн (К) - приращение фонда потребления (накопления) от изменения коэффициента отчислений;

К1 , К0 - фактический и базисный коэффициенты отчислений в фонды потребления (накопления);

Пч1 - чистая прибыль за отчетный период.

ДФн (К) = (0,19-0,35) · 15546 = - 2487,36 -фонд накопления

Из приведенных расчетов следует, что на уменьшение суммы отчислений в фонд накопления, соц. сферы повлияло уменьшение коэффициента отчислений на 9, а за счет влияния чистой прибыли отчисления в фонд накопления уменьшились на 7894 тыс. руб., а в фонд соц. сферы -1096,64 тыс. руб.

Таблица 7. Расчет влияния факторов (суммы чистой прибыли и коэффициента отчисления) на размер отчислений в фонды предприятия ОАО «Алмаз» за 2012 - 2013 г.

Вид фонда	Сумма распределяемой прибыли (тыс.руб)	Доля отчислений %	Сумма отчислений тыс. руб.	всего	Отклонение в том числе за счет
	2013 г.	2012г.	2013г.	2012г.	2013г.	2012 ЧП	Котч
Накопления	15546	-26003	15	19	2348	-4583	-2235	-7894	-2487,36
Потребления	15546	-26003	47	35	7304	-8945	-1641	-14542	-9478
Соц.сферы	15546	-26003	38	36	5894	-9478	-3584	- 1096,64	-2487,36

Изменения отчислений в фонд потребления уменьшились за счет влияния чистой прибыли на 14542 тыс.руб. и за счет коэффициента на 9478тыс. руб.

Соотношение использования прибыли на накопление, и потребление оказывает влияние на финансовое положение предприятия. Недостаточность средств, направляемых на накопление, сдерживает рост оборота, приводит к увеличению потребности в заемных средствах.

Анализ использования прибыли выявляет, насколько эффективно распределялись средства на накопление и потребление.

Верхнюю границу потенциального развития предприятия определяет рентабельность собственных средств, которая показывает эффективность использования собственного капитала.

Рентабельность собственных средств можно представить как отношение суммы средств, направленных на накопление и потребление, к величине собственных средств.

Rc с = (Чистая прибыль /Собственный капитал) х 100%

Рентабельность собственного капитала в 2012 году составила: 26003/95838*100%=27,13%, а в 2013 году рентабельность собственного капитала равна: 15546/111384*100%=13,96%, отклонение с предыдущим годом составило -13,17%

Рентабельность собственных средств показывает эффективность использования собственного капитала, указывает на величину прибыли полученной с каждого рубля, вложенного в предприятия, собственниками.

Для достижения высоких темпов роста оборота нужно повышать возможности увеличения рентабельности собственных средств.

Рентабельность - в общем смысле, это отношение результатов к затратам. Рентабельность характеризует прибыль, получаемую с каждого рубля средств, вложенных в предприятие или иные финансовые операции. Отношение фонда накопления к величине собственного капитала определяет внутренние темпы роста, т.е. темпы увеличения активов.

Rcc = Фн / СК,

Где Фн - фонд накопления,

СК - собственный капитал

Темп увеличения активов в 2012 году составил: 4583/95838 = 0,04, в 2013 году 2348/111384г.= 0,02

Внутренние темпы роста, т.е. темпы увеличения активов, уменьшились по сравнению 2012г. на 0,02.

Отношение фонда потребления к размеру собственного капитала составляет уровень потребления. Внутренние темпы роста понижаются (темп увеличения активов) но очень медленно на 0,02 , значит политика использования прибыли была выбрана правильно.

2.4 Оценка эффективности деятельности ОАО «Алмаз»

Анализ финансовых результатов позволяет ответить на вопрос - насколько успешен бизнес на сегодняшний день, и какое у него будущее. Важно, чтобы состояние финансовых ресурсов отвечало потребностям развития организации, потому что недостаток какого - либо финансового компонента приводит к отсутствию у него средств необходимых для развития производства.

Прибыль не имеет материальной основы и анализируется как индикатор, отображающий результативность производства. Следовательно, сущность прибыли обусловливаться эффективностью работы предприятия в части формирования и использования финансовых ресурсов.

Абсолютная величина прибыли (убытка) показывает, насколько действенно (безубыточно или убыточно) работает организация. Тем не менее, по одному этому показателю, взятому обособленно, нельзя произвести аргументированные выводы об эффективности финансово-хозяйственной деятельности предприятия.

Анализ финансовых коэффициентов заключается в сопоставлении их значений с базисными величинами, a также в исследовании их динамики за отчетный период и за ряд лет. В качестве базисных величин могут применяться усредненные по временному ряду значения показателей, принадлежащих прошлым периодам, среднеотраслевые значения показателей, значения показателей, исчисленные по данным отчетности наиболее успешного конкурента. Кроме того, в качестве базы сравнения могут использоваться теоретически аргументированные или приобретенные в результате экспертных опросов величины, характеризующие наилучшие или критичные, с точки зрения устойчивости финансового состояния, значения относительных показателей. Такие величины фактически исполняют роль нормативов для финансовых коэффициентов. Для верной и полной характеристики результатов финансовой деятельности организации и тенденций ее изменения хватает незначительного числа финансовых коэффициентов. Важно лишь, чтобы каждый из этих показателей воспроизводил более важные стороны финансового состояния.

В качестве соизмерителя к величине прибыли выступает уровень рентабельности. Показатели рентабельности являются основными для оценки рыночной активности организации, эффективности использования экономического потенциала и финансовых результатов фирмы.

По данным «Отчета о финансовых результатах» можно рассчитать рентабельность финансовых результатов базисного и отчетного периода, а также влияние факторов на изменение прибыли. Построим аналитическую таблицу показателей, необходимых для расчета рентабельности (таблица 8).

Таблица 8. Показатели предприятия, для расчета рентабельности (тыс. руб.)

Показатели	2012 год	2013 год
Выручка от реализации	319072	365745
Себестоимость реализованной продукции	211750	215596
Валовая прибыль	107322	150149
Прибыль от продаж	-24087	27216
Прибыль до налогообложения	-31419	18919
Чистая прибыль	-26003	15546

Рентабельность продаж (R^п) - это отношение суммы прибыли от продаж к объему реализованной продукции, к выручке от продаж, рассчитана по формуле:

R^п ₂₀₁₂ = -24087 / 319072 * 100 = -7,5

R^п ₂₀₁₃ = 27216 / 365745 *100 = 7,4

Значение этого коэффициента показывает, какую прибыль имеет предприятие с каждого рубля реализованной продукции. Тенденция к его снижению позволяет предположить сокращение спроса на продукцию предприятия. Снижение рентабельности продаж может быть вызвано изменениями в структуре реализации, снижением индивидуальной рентабельности конкретного вида продукции. Если снижение данного показателя является тенденцией, то предприятию необходимо предпринять меры по снижению себестоимости продукции, чтобы обеспечить повышение показателя рентабельности продаж, увеличение прибыли.

В нашем случае этот показатель в сравнении c2012 годом увеличился на 14,9 пункта. Повышение рентабельности продаж достигалось ростом цен на реализуемую продукцию, а также снижением себестоимости реализуемой продукции, то есть в структуре реализуемой продукции повышается удельный вес более рентабельных видов изделий.

Рентабельность текущей деятельности (R^т) - это отношение суммы прибыли от продаж к себестоимости продукции, рассчитана по формуле:

R^т ₂₀₁₂ = -24087 / 211750 *100 = -11,4

R^т ₂₀₁₃ = 27216 / 215596 *100 = 12,6

Рентабельность текущей деятельности показывает, сколько предприятие получило прибыли с каждого рубля, затраченного на производство и реализацию продукции. Выше произведенные расчеты показывают, что рентабельность от производственной деятельности имеет отрицательную тенденцию, показатель в сравнении c 2012 годом снизился на 24 пункта . Так как показатель имеет тенденцию к повышению, т.е. каждый вложенный в производство рубль приносит существенную прибыль, мы видим также повышение прироста данного показателя и значительное, т. е. неустойчивый характер поведения. Этот коэффициент также указывает на то, что предприятие находится в хорошей ситуации относительно приращения прибыли.

Рентабельность продаж относительно чистой прибыли (R^ч) - это отношение суммы чистой прибыли к выручке от продаж, рассчитана по формуле:

R^ч ₂₀₁₂ = -26003 / 319072 *100 = - 8,1

R^ч ₂₀₁₃ = 15546 / 365745 *100 = 4,3

Показатель рентабельности чистой прибыли также показывает положительную динамику по всем периодам, но прирост этого показателя по сравнению с предыдущим периодом, значительно повысился. В настоящий момент организация имеет не высокую степень привлекательности для инвесторов, а также отрицательная тенденция - это признак того, что инвестиционная привлекательность бизнеса под угрозой.

Рентабельность продаж относительно прибыли до налогообложения (R^б) - это отношение суммы прибыли до налогообложения (балансовая прибыль) к выручке от продаж, рассчитана по формуле:

R^б ₂₀₁₂ = -31419 / 319072 *100 = - 9,8

R^б ₂₀₁₃ = 18919 / 365745 *100 = 5,2

Показатель рентабельности прибыли до налогообложения также показывает положительную динамику по всем периодам, но прирост этого показателя по сравнению с предыдущим периодом, значительно возрос. Это положительная тенденция признак того, что прочая деятельность оказала существенного влияния на прибыль предприятия в целом.

Эффективность использования финансовых результатов рассматривается посредством оценки коэффициентов рентабельности, т.е. элементом результативности являются показатели рентабельности. Данные расчетов сведены в таблице 9.

Особого внимания заслуживают такие показатели как рентабельность продаж и рентабельность чистой прибыли, т.к. они определяют инвестиционную привлекательность предприятия, в нашем случае предприятие имеет высокую степень привлекательности для инвесторов.

В завершении анализа рентабельности необходимо рассмотреть коэффициент (норму) валовой прибыли. Данный коэффициент характеризует доходность хозяйственной деятельности, как коэффициент покрытия, он отражает возможность покрытия обычных и прочих расходов. Величина нормы валовой прибыли существенно влияет на величину чистой прибыли. Норма валовой прибыли (N^в) рассчитывается по формуле:

N^в = П^в / В

где П^в - прибыль валовая;

В - выручка отчетного периода.

N^в ₂₀₁₂ = 107322 / 319072 = 33,6

N^в ₂₀₁₃ = 150149 / 365745 = 41,1

Как показывают расчеты - коэффициент валовой прибыли незначительно возрос. Норма валовой прибыли в исследуемые периоды отражает динамику объема продаж и себестоимости - в нашем случае существенных изменений в соотношении выручки и себестоимости продукции не происходило.

Для оценки динамики показателей рентабельности, характеризующих эффективность использования финансовых результатов, сведем полученные выше результаты в таблицу 9. Показатели рентабельности в данной таблице, рассчитаны по данным таблицы 8. Особого внимания заслуживают такие показатели как рентабельность продаж и рентабельность чистой прибыли, т.к. они определяют инвестиционную привлекательность предприятия.

Таблица 9. Коэффициенты рентабельности ОАО «Алмаз» за 2012-13 гг.

Показатели	2012 год	2013 год	Отклонение
Рентабельность продаж	-7,5	7,4	14,9
Рентабельность чистой прибыли	-8,1	4,3	12,4
Общая рентабельность	-9,8	5,2	15
Норма валовой прибыли	33,6	41,1	7,5

Данные таблицы показывают, что, предприятие имеет положительную динамику показателей рентабельности, а также тенденцию к повышению, что указывает на возможность организации увеличивать прибыль и определяют инвестиционную привлекательность бизнеса. Как видно из таблицы 9 в некоторой перспективе у предприятия могут возникнуть трудности в развитии предпринимательской деятельности.

Глава 3. Пути максимизации прибыли ОАО Алмаз

3.1 Рекомендации по совершенствованию формирования и использования прибыли предприятия

В современных условиях рыночной экономики объективной потребностью является организация учета для целей управленческого учета. Для этого предлагается сформировать в ОАО «Алмаз» учет финансовых результатов по центрам ответственности.

Коротко охарактеризуем сущность предоставленного предложения. Систему учета по центрам ответственности, возможно, предопределить как систему, которая устанавливает и отслеживает расходы до отдельных управляющих, в первую очередь ответственных за принятие решений по тем продуктам либо видам предпринимательской деятельности, которые порождают затраты. В успешно разработанной системе учета по центрам ответственности существует два параметра:

- первый представляет вклад от определенных продуктов или услуг в прибыль предприятия;

- второй показывает вклад в прибыль отдельных секторов предприятия, таких как должностные обязанности цеха, подразделения и т.д.

Оба параметра значимы, потому что для производства и сбыта установленного продукта, обычно, необходимы объединенные усилия разнообразных секторов предприятия.

В практике заграничных и российских организаций центры ответственности, как правило, определяют в зависимости от организационной структуры управления и функций, осуществляемых всяким подразделением.

Организация учета по и центрам ответственности разрешает децентрализовать управление затратами, следить за их развитием на всех уровнях управления, применить характерные методы контроля затрат с учетом особенностей работы любого подразделения, обнаруживать виновников непродуктивных расходов и, в итоге, значительно увеличить уровень доходности организации.

При организации учета по центрам ответственности необходимо:

- отчетливо установить сферу полномочий, прав и обязанностей менеджеров каждого центра;

- стремиться к тому, чтобы в большинстве из них присутствовала возможность измерить не только расходы, но и объем деятельности, чтобы для каждого вида расходов организации имелся такой центр затрат, для которого представленные затраты являются прямыми;

- степень детализации планирования и учета затрат должна быть полной для анализа и принятия управленческих решений, но не излишней [23, c. 34].

По критериям уровня полномочий руководителей подразделений в рамках имеющейся в организации структуры все центры ответственности можно сгруппировать следующим образом:

а) Центр управленческих затрат - это подразделение, руководитель которого в рамках выделенного бюджета ответственен за обеспечение лучшего уровня услуг. Данный тип, обычно, более позволителен для административных департаментов организации, где тяжело поддаются измерению как затраты, так и результаты. В этом случае применяются особенные методы контроля и стимулирования, такие как «оценка работы», «нулевой бюджет» и «целевое управление».

б) Центр нормативных затрат - это подразделение, при котором руководитель ответственен за достижение планового (нормативного) уровня затрат по выпуску продукции, работ, услуг. Нормативы, обычно, охватывают сферы прямых затрат труда, прямых затрат сырья и материалов и переменные накладные расходы. Результативность работы подобного подразделения, сообразно, измеряется размером положительных или отрицательных отклонений фактического уровня затрат от нормативного. Эта схема более приемлемая для подразделений производственного назначения. Характерным центром плановых затрат является служба снабжения, которая контролирует заготовительные цены в пределах установленных физического объема и структуры закупок.

в) Центр доходов - это подразделение, при котором руководитель выделенного ему бюджета ответственен за увеличение дохода от продаж. Обычно, при этом руководители подобных подразделений не имеют полномочий ни по дополнительному расходованию средств, необходимых для привлечения дополнительных ресурсов, ни по изменению цен, связанных с реализацией продукции с целью увеличения прибыли. Характерным примером этого центра ответственности служит служба сбыта.

г) Центр прибыли - этот центр ответственности различается от предшествующего расширением полномочий руководителя. Здесь он имеет право изменять величину затрат и цену реализации продукции с целью увеличения прибыли от операций. Типичным примером подобного центра ответственности может служить хозрасчетное производственное подразделение, выделенное на отдельный баланс.

д) Центр инвестиций - здесь в добавление к предшествующему пункту при оценке результативности деятельности подключается процент на задействованный капитал. Следовательно, целевой функцией, по которой оценивается эффективность деятельности «центра ответственности», тут является либо отдача на инвестированный капитал, либо прибыль за вычетом процента на задействованный капитал. Данный показатель позволителен для подразделений организации с высоким уровнем самостоятельности. Совершенной автономности в области инвестиций у некоторых структур предприятия не бывает почти никогда, поэтому можно судить о том, что центры инвестиций в довольно обширных полномочиях имеют право устанавливать политику в сфере капитальных и долгосрочных финансовых вложений, то есть капитализации собственной чистой прибыли [24, c. 21].

Для организации учета по центрам ответственности объективной нуждой будет являться деление затрат на постоянные и переменные, необходимой для нахождения маржинального дохода.

Форма оценки по центрам ответственности выглядит следующим образом:

	Продажи
Минус:	Переменные затраты
	Маржинальный доход
Минус:	Произвольные постоянные затраты
	Маржинальный доход, подконтрольный управляющему подразделением
Минус:	Постоянные затраты, контролируемые другими управляющими
	Маржинальный доход подразделения

Рис.5. Форма оценки маржинального дохода по центрам ответственности

Маржинальный доход, контролируемый управляющим подразделения, представляет, как текущие продажи превосходят контролируемые затраты за определенный период. Это, как правило, принимается как реальный показатель деятельности управляющего данным подразделением за текущий период.

Постоянные затраты, находящиеся под контролем других управляющих включают в себя такие статьи затрат, как износ и поимущественные налоги на основные средства. Данные затраты прямо связаны с работой подразделения и в текущий период не находятся под контролем управляющим подразделением.

Маржинальный доход является показателем долгосрочной прибыльности организационной единицы.

Все затраты, включенные в отчет при учете по центрам ответственности по подразделению, прямо связаны с его деятельностью. Общие затраты для двух или более подразделений, не отражаются в отчетах при учете по центрам ответственности по определенным подразделениям или продуктам. Напротив, данные издержки отражаются в отчете о работе того управляющего, который непосредственно отвечает за контроль над ними.

Необходимо заметить, что программное обеспечение, установленное в ОАО «Алмаз» позволяет вести учет по центрам ответственности.

В программе «1С: Бухгалтерия 7.7» установлена подпрограмма, которая позволяет образовывать отчеты по затратам и доходам в отдельности по каждому направлению деятельности организации. Кроме этого в программе «1С: Бухгалтерия 7.7» имеется возможность увеличить применение бухгалтерских проводок. Это достигается путем применения в проводке добавочных реквизитов - субконто.

Организация учета по центрам ответственности позволит проводить анализ финансовых результатов качественно по-другому.

Скажем, если на основании данных финансовой отчетности - в частности отчета о финансовых результатах анализ осуществляется по данным о полной себестоимости реализованной продукции, то в случае организации учета по центрам ответственности станет допустимым проведение анализа по данным о сумме переменных издержках.

Этот метод как раз и является инструментом развитого анализа. В пределах данного метода размер выручки от реализации продукции сравнивают лишь с переменными затратами по данной продукции. Разность данных величин по каждому продукту отдельно формулирует часть данного продукта в покрытии постоянных затрат производства. Из суммы частей покрытия постоянных издержек по каждому виду продукции вычитают общую сумму постоянных затрат. Следовательно, размер части покрытия постоянных затрат по каждому виду продукции представляет уровень его участия в компенсировании данных затрат, a также в достижении прибыли. Следовательно, чтобы приобрести наиболее полную информацию о структуре доходов организации, совокупные постоянные расходы разделяют на группы по степени их отношения к реализуемой продукции. Различают следующие основные группы постоянных расходов: относящиеся к определенному виду продукции, относящиеся к товарной группе, относящиеся к определенному производственному участку, общехозяйственные постоянные издержки.

На основании данного деления необходимо предложить поэтапное нахождение финансового результата.

I. Доля покрытия постоянных издержек = выручка от реализации данного вида продукции - переменные издержки;

II. Доля покрытия постоянных издержек = доля покрытия постоянных издержек I - постоянные издержки, относящиеся к данному виду продукции;

III. Доля покрытия постоянных издержек = сумма долей покрытия постоянных издержек II - постоянные издержки, относящиеся к данному участку или подразделению

IV. Доля покрытия постоянных издержек = сумма долей покрытия постоянных издержек III - постоянные издержки данного вида деятельности.

Результат деятельности предприятия = сумма долей покрытия постоянных издержек IV на предприятии - общехозяйственные постоянные издержки [25, c. 22].

Алгоритм расчета финансовых результатов следующий.

1. Выручка от реализации за анализируемый период:

Si = Pi *Qi,

где Pi цена реализации i-того вида продукции,

Qi-объем реализации i-того вида продукции.

2. Доля покрытия I - маржинальный доход по i-тому виду продукции:

GMi = Si - Vci.

3. Доля покрытия II - промежуточный маржинальный доход по видам продукции

GMiII = GMi - Fci,

где FCi - постоянные затраты, относящиеся к данному виду продукции.

5. Доля покрытия III - промежуточный маржинальный доход по местам возникновения затрат (участков или подразделений):

GMmIII = GMII - FCj,

где FCj - постоянные затраты участков или подразделений.

6. Сумма долей покрытия по участкам или подразделениям:

где m - количество участков или подразделений.

7. Доля покрытия IY - промежуточный маржинальный доход по видам деятельности:

GMrIY = GMIII - FCr,

где FCr - постоянные затраты, относящиеся к данному виду деятельности.

8. Сумма долей покрытия по видам деятельности:

где f - количество видов деятельности.

Прибыль от продаж:

I = GMIY - FC,

где FC - общехозяйственные постоянные затраты.

C помощью пошагового нахождения части покрытия постоянных расходов можно наглядно оценить рентабельность каждого вида продукции, товарных групп, участков, то есть, проследить схему формирование финансовых результатов. Он основывается на согласовании выручки, расходов и объема производства, что означает, распоряжаясь данными параметрами, можно прогнозировать финансовые результаты.

На размер порога рентабельности оказывают влияние несколько основных факторов: цена реализации, переменные затраты на единицу продукции и совокупная величина постоянных затрат. Величина постоянных затрат говорит oб уровне предпринимательского риска. Чем больше постоянные затраты, тем значительнее порог рентабельности, и тем самым больше предпринимательский риск.

Главный особенностью подобного анализа является объединение прямых переменных затрат на выпущенный товар с прямыми постоянными затратами и исчисление промежуточного маржинального дохода - результата от реализации вслед за тем компенсированием прямых переменных и прямых постоянных затрат. Подобный анализ направлен на решение основных проблем ценовой и ассортиментной политики, какие товары рентабельно, a какие нерентабельно включать в ассортимент. И какие назначать цены.

Промежуточный маржинальный доход занимает среднее положение между совокупным маржинальным доходом и прибылью. Не мешало бы, чтобы промежуточный маржинальный доход компенсировал как можно высокую долю постоянных затрат организации, привнося собственный вклад в формирование прибыли.

В разработке ценовой и ассортиментной политики исчисление промежуточного маржинального дохода обладает неопровержимыми достоинствами: возрастает обоснованность избрания более рентабельных видов продукции, возникает вероятность анализа применения производственных мощностей [26, c. 30].

3.2 Оценка экономической эффективности предложенных мероприятий по увеличению прибыли на предприятии ОАО «Алмаз»

Важнейшим направлением максимизации прибыли организации является понижение материальных затрат. Для этого необходимо пересмотреть договорные отношений с поставщиками и провести их мониторинг с целью выявления более выгодных условий.

В общем виде мониторинг поставщиков выглядит следующим образом:

Рисунок 6. Процесс выбора и оценки поставщика

Любая организация в процессе коммерческой деятельности входит в экономические и юридические отношения c клиентами, поставщиками и партнерами. В экономической литературе данные взаимоотношения, как правило, определяются понятием «хозяйственные связи». Эти связи по поставкам товаров представляют собой совокупность экономических и правовых отношений по поводу закупок или продаж, появляющихся между изготовителями, потребителями и предприятиями производственной инфраструктуры.

Создание хозяйственных связей, их всеобщее численность и сложность находятся под воздействием массы различных факторов.

Наиболее существенные факторы:

- масштабы общественного производства и сложность его отраслевой структуры;

- процесс углубления специализации и производственной кооперации в промышленности;

- ассортимент, объемы и качество производимой и потребляемой в народном хозяйстве продукции [27, c. 451].

Сложность вопроса формирования хозяйственных связей между поставщиками и потребителями заключается в том, что в Российской Федерации существуют огромное множество организаций и предприятий, находящихся в разнообразных деловых отношениях друг с другом, объединенных обязательствами по взаимным поставкам продукции.

Существенным значением обладает разделение хозяйственных связей на прямые и опосредованные оптово-торговыми компаниями. К прямым хозяйственным связям относятся экономические и правовые отношения по поставкам продукции производственного и технического предопределения учреждаются прямо между производителями и потребителями продукции. В данных случаях производители играют в роли непринужденных изготовителей продукции, что воздействует не только на характер образования хозяйственных связей, но и на сам процесс их оформления и формы влияния сторон по взаимному выполнению обязательств.

По длительности воздействия хозяйственные связи делятся на длительные и краткосрочные. Длительные хозяйственные связи играют значительную роль в экономике организаций. Они разрешают поставщикам и потребителям координировать сроки производства, поставок и потребления продукции, ее качество и ассортимент и на данной основе увеличивать результативность производства, понижать себестоимость и улучшать качество производимой продукции.

Формирование прямых длительных хозяйственных связей лучшим образом отвечает задаче урегулировать взаимных поставок продукции, ассортимента, качества, комплектности поставляемой продукции, личных сроков поставок и способов отгрузки, гарантий по выполнению взаимных обязательств и т. п..

...