Теоретические основы анализа состава и динамики прибыли

Размещено на http://www.allbest.ru/

Размещено на http://www.allbest.ru/

Введение

анализ рентабельность финансовый устойчивость

В условиях рыночных отношений предприятие должно стремиться если не к получению максимальной прибыли, то, по крайней мере, к тому объему прибыли, который позволял бы ему не только прочно удерживать свои позиции на рынке сбыта своих товаров и оказания услуг, но и обеспечивать динамичное развитие его производства в условиях конкуренции. В конечном итоге это предполагает знание источников формирования прибыли и нахождение методов по лучшему их использованию.

Прибыль, прежде всего, выполняет функцию меры эффективности общественного производства, поскольку она определяет конечный результат финансово-хозяйственной деятельности субъекта экономики. В любой рыночной экономике вложение капитала в предприятие сопровождается определенной оценкой эффективности его функционирования. В противном случае вообще пропадает стимул этого экономического действия. Во все времена прибыль являлась признаком компетентного управления находившимися в распоряжении компании людскими, материальными, финансовыми и другими ресурсами. В конечном счете, финансовые результаты (валовая прибыль или убыток) деятельности предприятий являются основой валового внутреннего продукта государства и отражают эффективность функционирования экономики страны.

Прибыль предприятия имеет более широкое значение, т.к. из нее выплачивается налог на прибыль, являющийся частью доходов, за счет которых формируется бюджет государства.

Являясь итоговым результатом всей деятельности предприятия, прибыль требует к себе самого пристального внимания. Причин этому много: от правильной и полной уплаты налогов до принятия наиболее верных управленческих решений. Очевидно, мало просто собрать информацию о полученной прибыли за несколько периодов, так как ее обязательно необходимо проанализировать. Пожалуй, важнее всего проводить анализ состава и динамики прибыли, на чем мы и остановимся более подробно.

Анализом финансового состояния предприятия занимаются руководители предприятия и соответствующие службы. Результаты такого анализа нужны, прежде всего, собственникам, а также кредиторам, инвесторам, поставщикам и налоговым службам.

Основной целью курсовой работы является изложить то что, каким же образом анализируется состав и динамика прибыли на предприятии.

В курсовой работе рассматривается ТОО "Автотехника". Предметом исследования служит хозяйственная деятельность этой организации, связанная с производством продукции.

1. Теоретические основы анализа состава и динамики прибыли

1.1 Прибыль предприятия как объект анализа

В качестве прибыли в рыночной экономике понимают вознаграждение за использование специфического фактора производства - предпринимательства. Предпринимательство является специфическим фактором, так как в отличие от капитала и земли - неосязаемо и не выступает в материально-вещественной форме. Поэтому с данных позиций довольно трудно определить количественно полученную предприятием прибыль.

Прибыль - это часть чистого дохода, созданного в процессе производства и реализованного в сфере обращения, которую непосредственно получают предприятия. Количественно она представляет собой разность между выручкой (после уплаты НДС, акцизного налога и других отчислений из выручки в бюджетные и внебюджетные фонды) и полной себестоимостью реализованной продукции.

Сущность прибыли, как экономической категории, проявляется в ее функциях.

Во-первых, прибыль выполняет функцию оценки итогов работы предприятия, поскольку в ней отражаются все стороны его деятельности как в сфере производства, так и в сфере обращения.

Вторая функция прибыли - распределительная. Прибыль используется в качестве орудия распределения прибавочного продукта и его денежной формы - чистого дохода (в части соответствующей прибыли) между предприятием и государством, предприятием и его работниками, между сферой материального производства и непроизводственной сферой предприятия. Данная функция реализуется через образование фондов денежных средств предприятия (фондов накопления и фондов потребления).

Третья функция связана с процессом экономического стимулирования предприятия и его работников. Прибыль используется как источник и условие формирования поощрительных фондов, а также в качестве источника финансовых ресурсов для осуществления процесса расширенного воспроизводства.

На стадии продажи выявляется стоимость товара, включающая стоимость прошлого овеществленного труда и живого труда. Стоимость живого труда отражает вновь созданную стоимость и распадается на две части. Первая представляет собой заработную плату работников, участвующих в производстве продукции. Ее величина определяется рядом факторов, обусловленных необходимостью воспроизводства рабочей силы. В этом смысле для предпринимателя она представляет часть издержек по производству продукции. Вторая часть вновь созданной стоимости отражает чистый доход, который реализуется только в результате продажи продукции, что означает общественное признание ее полезности.

На уровне предприятия в условиях товарно-денежных отношений чистый доход принимает форму прибыли. На рынке товаров предприятия выступают как относительно обособленные товаропроизводители. Установив цену на продукцию, они реализуют ее потребителю, получая при этом денежную выручку, что не означает получение прибыли. Для выявления финансового результата необходимо сопоставить выручку' с затратами на производство и реализацию, которые принимают форму себестоимости продукции. Когда выручка превышает себестоимость, финансовый результат свидетельствует о получении прибыли. Предприниматель всегда ставит своей целью прибыль, но не всегда ее получает. Если выручка равна себестоимости, то удалось лишь возместить затраты на производство и реализацию продукции. При реализации без убытков, отсутствует и прибыль как источник производственного, научно-технического и социального развития. При затратах, превышающих выручку, предприятие получает убытки - отрицательный финансовый результат, что ставит его в достаточно сложное финансовое положение, не исключающее и банкротство.

Прибыль как важнейшая категория рыночных отношений выполняет определенные функции.

Во-первых, характеризует экономический эффект, полученный в результате деятельности предприятия. Но все аспекты деятельности предприятия с помощью прибыли оценить невозможно. Такого универсального показателя и не может быть. Именно поэтому при анализе производственно-хозяйственной и финансовой деятельности предприятия используется система показателей.

Значение прибыли состоит в том, что она отражает конечный финансовый результат. Вместе с тем на величину прибыли, ее динамику воздействуют факторы, как зависящие, так и не зависящие от усилий предприятия. Практически вне сферы воздействия предприятия находятся конъюнктура рынка, уровень цен на потребляемые материально-сырьевые и топливно-энергетические ресурсы, нормы амортизационных отчислений. В известной степени зависят от предприятия такие факторы, как уровень цен на реализуемую продукцию, и заработная плата, уровень хозяйствования, компетентность руководства и менеджеров, конкурентоспособность продукции, организация производства и труда, его производительность, состояние и эффективность производственного и финансового планирования.

Перечисленные факторы влияют на прибыль не прямо, а через объем реализуемой продукции и себестоимость, поэтому для выяснения конечного финансового результата необходимо сопоставить стоимость объема реализуемой продукции и стоимость затрат и ресурсов, используемых в производстве.

Во-вторых, прибыль обладает стимулирующей функцией. Ее содержание состоит в том, что она одновременно является финансовым результатом и основным элементом финансовых ресурсов предприятия. Реальное обеспечение принципа самофинансирования определяется полученной прибылью. Доля чистой прибыли, оставшейся в распоряжении предприятия после уплаты налогов и других обязательных платежей, должна быть достаточной для финансирования расширения производственной деятельности, научно-технического и социального развития предприятия, материального поощрения работников.

В-третьих, прибыль является одним из источников формирования бюджетов разных уровней. Она поступает в бюджеты в виде налогов и наряду с другими доходными поступлениями используется для финансирования удовлетворения совместных общественных потребностей, обеспечения выполнения государством своих функций, государственных инвестиционных, производственных, научно-технических и социальных программ.

Рассматривая прибыль как экономическую категорию, мы говорим о ней абстрактно. Но при планировании и оценке хозяйственной и финансовой деятельности предприятия, распределении прибыли, оставшейся в распоряжении предприятия, используются конкретные показатели. Емким информативным показателем является балансовая прибыль.

Балансовая прибыль (Пб) может быть определена по формуле

Пб = + Пр + Пи + Пв.о. , (1)

где Пр - прибыль (убыток) от реализации продукции, выполнения работ и оказания услуг;

Пи - прибыль (убыток) от реализации имущества предприятия;

Пв.о. - доходы (убытки) от внереализационных операций.

Как правило, основной элемент балансовой прибыли составляет прибыль от реализации продукции, выполнения работ или оказания услуг.

Работа предприятия в условиях перехода к рыночной экономике связана с повышением стимулирующей роли прибыли. Использование прибыли в качестве основного оценочного показателя способствует росту объема производства и реализации продукции, повышению его качества, улучшению использования имеющихся производственных ресурсов. Усиление роли прибыли обусловлено также действующей системой ее распределения, в соответствии с которой повышается заинтересованность предприятий в увеличении не только общей суммы прибыли, но и особенно той ее части, которая остается в распоряжении предприятии и используется в качестве главного источника средств, направляемых на производственное и социальное развитие, а также на материальное поощрение работников в соответствии с качеством затраченного труда.

Таким образом, прибыль играет решающую роль в стимулировании дальнейшего повышения эффективности производства, усиления материальной заинтересованности работников в достижении высоких результатов деятельности своего предприятия.

1.2 Цель и задачи анализ состава и динамики прибыли

Цель анализа прибыли состоит в выяснении причин, обусловивших изменение прибыли, определении резервов ее роста и подготовке управленческих решений по мобилизации выявленных резервов. Для достижения данной цели в ходе проведения анализа решаются следующие задачи:

оценка выполнения плана (прогноза) и динамики финансовых результатов;

изучение состава и структуры прибыли;

выявление и количественное изменение влияния факторов формирования прибыли;

анализ и оценка качества прибыли;

изучение направлений, пропорций и тенденций распределения прибыли;

выявление резервов роста прибыли;

разработка рекомендаций по наиболее эффективному использованию прибыли с учетом перспектив развития предприятия.

Процесс управления прибылью включает в себя осуществление ряда функций, таких как планирование конечных финансовых результатов, учет формирования, распределения и использования прибыли, оценка и анализ достигнутого уровня, принятие управленческих решений. Таким образом, результаты анализа используются для принятия решений в области управления прибылью. В ходе анализа разрабатывается несколько вариантов принятия решения, на основе которых принимается решение, оптимальное для предприятия в данной ситуации.

При проведении анализа прибыли за различные календарные годы необходимо вести расчеты в сопоставимых ценах - в ценах предыдущего или отчетного периодов.

В ходе проведения анализа используются разнообразные приемы и способы анализа, позволяющие получить количественную оценку финансовых результатов. К ним можно отнести горизонтальный и вертикальный анализ, сравнительный анализ и анализ по факторам, анализ коэффициентов рентабельности и анализ рисков, интегральный анализ и др.

Безусловно, методика и последовательность анализа прибыли определяется тем, в какой форме предполагается его проводить. Однако можно отметить ряд общих методических моментов, позволяющих экономисту построить схему анализа финансовых результатов хозяйственной деятельности предприятия.

1. Прежде всего, необходимо, используя данные отчета о прибылях и убытках за отчетный и предыдущий годы, а также показатели бизнес-плана на отчетный год, определить изменение величины общей бухгалтерской прибыли предприятия (совокупной прибыли).

Таблица 1. Примерный формат таблицы для анализа финансовых результатов

№ п/п	Показатель	За аналогичный период предыдущего года	За отчетный период	Отклонение	Темп роста,%	Темп прироста, %
		Тыс. тенге	Удельный вес,%	Тыс. тенге	Удельный вес,%	Тыс. тенге	Удельный вес,%
1.								ст.7 = ст.3/ст.1 * 100%	ст.8 = ст.5/ст.1 * 100%
	Итого		100%		100%		100%

Анализ финансовых результатов коммерческой организации начинается с изучения объема, состава, структуры и динамики прибыли (убытка) до налогообложения в разрезе основных источников ее формирования, которыми являются прибыль (убыток) от продаж и прибыль (убыток) от прочей деятельности, т.е. сальдо прочих доходов и расходов.

По итогам расчетов делается вывод о влиянии на отклонение суммы прибыли (убытка) до налогообложения изменений величин источников ее формирования: прибыли (убытка) от продаж и прибыли (убытка) от прочей деятельности.

В процессе проведения анализа прибыли изучается масса (величина) совокупной прибыли предприятия за анализируемый период, ее динамика и структура, выполнение плана по прибыли, а также рентабельность активов и продаж. При этом показатели, фактически полученные за отчетный период, сравниваются с аналогичными показателями бизнес-плана, предыдущего периода, предприятий, выпускающих однородную продукцию.

Наряду с этим в процессе проведения анализа дается обобщающая оценка рентабельности активов и продаж. Информационной базой анализа финансовых результатов выступают баланс (форма №1) и отчет о прибылях и убытках (форма № 2), учетная политика предприятия на анализируемый период, бизнес-план, информация о финансовых результатах предприятий данной отрасли (по возможности).

2. Как уже известно, прибыль может быть получена предприятием в различных видах. Следовательно следующим шагом будет анализ структуры прибыли, чтобы выявить, в какой степени повлияли на совокупную прибыль предприятия прибыль от реализации продукции, товаров, услуг, прочего имущества и имущественных прав и т.п.

Далее анализируются основные источники формирования прибыли (убытка) до налогообложения: прибыль (убыток) от продаж и прибыль (убыток) от прочей деятельности - в отдельности.

Анализ прибыли (убытка) от продаж начинается с изучения ее объема, состава, структуры и динамики в разрезе основных элементов, определяющих ее формирование: выручки (нетто) от продаж, себестоимости продаж, управленческих и коммерческих расходов. При этом в ходе анализа структуры за 100% берется выручка (нетто) от продаж как наибольший положительный показатель.

По итогам аналитических расчетов делается вывод о влиянии на отклонение прибыли (убытка) от продаж изменений величин каждого из элементов, определяющих ее формирование.

3. Далее, надо рассчитать показатели рентабельности активов, продаж, капитала по прибыли от продаж и по чистой прибыли:

4. Следующим этапом является определение факторов, повлиявших на изменение прибыли, например на величину прибыли от продаж влияют цены на готовую продукцию и элементы расходов, формирующие себестоимость, система налогообложения, объем реализации, изменение себестоимости реализованной продукции, изменение величины коммерческих и управленческих расходов.

5. Заключительным этапом выступает выявление имеющихся резервов роста нормы и массы прибыли предприятия.

Финансовый результат деятельности предприятий в конечном итоге характеризуется показателями прибы­ли (убытка). Известно, что без получения прибыли предприятие не может развиваться в рыночной экономике, за исключением организаций, финансируе­мых за счёт государства или других источников. Поэтому задача улучшения финансового результата является жизненно важной для хозяйствующего субъекта. Анализ финансовых показателей позволяет выявить возможности улучшения финансового положе­ния и по результатам расчётов принять экономически обоснованные решения.

1.3 Источники информации для анализ состава и динамики прибыли

Основными источниками информации для анализа финансовых результатов являются данные бухгалтерского учёта и бухгалтерской (финансовой) отчётности. Из форм бухгалтерской отчётности используют:

накладные на отгрузку продукции;

бухгалтерский баланс, форма № 1, где отражаются нераспределённая прибыль или непокрытый убыток отчётного и прошлого периодов (раздел III пассива).

отчёт о прибылях и убытках, форма № 2, составляется за год и по внутригодовым периодам. Он является главным источником информации о формировании и использовании прибыли. В нём показаны статьи, формирующие финансовый результат от всех видов деятельности. В этой форме отчётности приводятся: выручка (нетто) от продажи товаров без НДС, акцизов и аналогичных обязательных платежей, исключаемых из выручки (стр. 010), покупная стоимость (себестоимость) товаров (стр. 020), издержки обращения (стр. 030 «Коммерческие расходы»). В разделе II данного отчёта отражают операционные доходы и расходы, в разделе III -внереализационные доходы и расходы, а также сумму налога на прибыль и иных аналогичных обязательных платежей, в разделе IV записывают чрезвычайные доходы и расходы. В этом отчёте также приводится валовой доход, отражаемый по строке 029 «Валовая прибыль»; прибыль (убыток) от продаж (стр. 050); прибыль до налогообложения (стр. 140); прибыль от обычной деятельности (стр. 160) и чистая прибыль (нераспределённая прибыль (убыток) отчётного периода по стр. 190).

данные финансового плана.

Кроме этого в отчёте расшифровываются отдельные прибыли и убытки по приводимым статьям. Для годовой формы отчёта о прибылях и убытках предусмотрена справка с отражением сумм дивидендов на одну акцию в текущем и в следующем отчётном годах.

В процессе анализа необходимо изучить состав прибыли от обычной деятельности, ее структуру, динамику и выполнение плана за отчетный год.

Для проведения анализа прибыли по составу и в динамике сравнивают следующие показатели за отчетный и базисный период с выделением структуры:

прибыль от продаж;

сальдо от операционных доходов и расходов;

сальдо внереализационных доходов и расходов;

прибыль от обычных видов деятельности.

В анализе используются следующие показатели прибыли: балансовая прибыль, налогооблагаемая прибыль, чистая прибыль.

Балансовая прибыль включает в себя прибыль от обычных видов деятельности, финансовые результаты от операционных и внереализационных операций и чрезвычайных обстоятельств. Схема формирования балансовой прибыли представлена на рисунке 1.

Налогооблагаемая прибыль представляет собой разность между прибылью от обычной деятельности и суммой льгот по налогу на прибыль.

Чистая прибыль - это та часть прибыли, которая остается в распоряжении предприятия после уплаты налога на прибыль.



Рисунок 1. Схема факторного анализа прибыли

2. Особенности анализа состава и динамики прибыли ТОО "Автотехника"

2.1 Характеристика ТОО "Автотехника"

ТОО "Автотехника" является коммерческой организацией, созданной в 2002 году, учредителями являются физические лица, граждане Республики Казахстан. Организационно-правовая форма - общество с ограниченной ответственностью. Целью деятельности этого предприятия является извлечение прибыли, а также расширение рынка товаров и услуг.

В уставе организации оговорены следующие виды деятельности:

производство запасных частей к транспортным средствам;

оптовая торговля;

посредническая деятельность;

розничная торговля.

Уставом предприятия также предусмотрена возможность осуществления других видов деятельности не запрещенных законодательством, как лицензируемых, так и нелицензируемых.

Основными потребителями продукции организации по итогам 2006 года являются:

ТОО «АРС» (г. Астана);

ТОО «Экватор» (г. Алматы);

АО «ТЕПЛОВОЗ» (г. Караганда.);

Для анализа состава и динамики прибыли организации используются данные бухгалтерской отчетности Ф. № 2 «Отчет о прибылях и убытках».

2.2 Анализ состава балансовой прибыли

Общий финансовый результат отражается в отчетности в развернутом виде и представляет собой сумму прибыли (убыток) от реализации продукции (работ, услуг) реализации основных средств, нематериальных активов и иного имущества и результата от финансовой и прочей деятельности, прочих внереализационных операций.

Для вертикального и горизонтального анализа рассчитаем таблицу 2.

Таблица 2. Анализ состава и динамики прибыли организации

	Базисный период	Отчетный период	Отклонение от предшествующего периода	Темп роста, %
Показатели	тыс. тенге	в % к прибыли в п. 4	тыс. тенге	в % к прибыли в п. 6	по сумме	в % к итогу
1. Прибыль (убыток) от продаж	-120 647	19,16	1004777	175,63	1 125 424	156,47	-832,82
2 Прочие доходы	1146224	-182,01	1000252	174,84	-145 972	356,85	87,26
3. Прочие расходы	1655330	-262,85	1432928	250,47	-222 402	513,32	86,56
4. Итого прибыль (убыток) до налогообложения	-629 753	100,00	572101	100,00	1 201 854	-	-90,85
5. Отложенные налоговые активы	105062	-16,68	105180	18,38	118	35,07	100,11
6. Отложенные налоговые обязательства	18118	-2,88	22766	3,98	4 648	6,86	125,65
7. Текущий налог на прибыль	5447	-0,86	38016	6,64	32 569	7,51	697,93
8. Чистая прибыль (убыток)	-548 256	87,06	451671	78,95	999 927	-8,11	-82,38

Финансовые результаты деятельности предприятия характеризуются показателями полученной прибыли и уровня рентабельности. Важнейшим среди них являются показатели прибыли, создающие основу экономического развития предприятия.

Рассмотрим состав и динамику прибыли предприятия за 2008-2009 годы.

Проводим горизонтальный анализ. По сравнению с 2008 годом прибыль от продаж в 2009 году возросла на 1125424 тыс. тенге, прочие доходы снизились на 145972 тыс. тенге, прочие расходы также снизились на -222402 тыс. тенге. Исходя и этого, прибыль до налогообложения возросла на 1201854 тыс. тенге. В 2009 году возрос налог на прибыль на 32569 тыс. тенге. А чистая прибыль предприятия в 2009 году увеличилась на 999927 тыс. тенге.

Далее рассмотрим величину вышеуказанных статей по отношению к прибыли до налогообложения. Для этого в каждом отчетном периоде величину каждой статьи делим на прибыль до налогообложения и умножаем на 100%, т.е.

(2)

Таким образом, получилось, что отношение прибыли от продаж составляло в 2008 году 19,16% от прибыли до налогообложения, а в 2009 году - 175,63%. Наблюдается рост прибыли от продаж относительно прибыли до налогообложения на 156,47%. Величина текущего налога на прибыли относительно прибыли до налогообложения возросла на 7,51%. В результате величина чистой прибыли относительно прибыли до налогообложения снизилась на 8,11%.

Проведем расчет темпа роста статей таблицы. Показатель темпа роста является относительным показателем и рассчитывается как отношение показателя отчетного периода к базисному, умноженное на 100%.

Из расчетов видно, что произошло снижение таких темпа роста таких показателей как прочие доходы и прочие расходы. Все же остальные показатели показывают о значительном росте экономической деятельности предприятия.

Таблица 3. Анализ прибыли от продаж, тыс. тенге

Показатели	Базисный период	Отчетный период	Изменение
Выручка от продаж- нетто, тыс. тенге	8 664 227	8 277 697	-386 530
Себестоимость реализованной продукции, тыс. тенге	8 460 442	6 920 160	-1 540 282
Валовая прибыль, тыс. тенге	203 785	1 357 537	1 153 752
Управленческие расходы, тыс. тенге	-	-	-
Расходы на продажу, тыс. тенге	324 432	352 760	28 328
При быль от продаж, тыс. тенге	-120 647	1 004 777	1 125 424
Рентабельность продаж, %	-0,0139	0,1214	0,1353
Влияние на изменение прибыли от продаж:			1125424,00
- изменения выручки от продаж	-	-	5382,32
- изменения уровня рентабельности продаж	-	-	1120041,68

Данные из отчета (форма 2) заносятся в следующем порядке:

Выручка от продаж - нетто, тыс. тенге - строка 010 отчета

Себестоимость реализованной продукции, тыс. тенге - строка 020

Валовая прибыль, тыс. тенге - строка 029

Управленческие расходы, тыс. тенге - строка 040

Расходы на продажу, тыс. тенге - строка 030

Прибыль от продаж, тыс. тенге - строка 050

Данные базисного периода заносятся из столбца 4 отчета, а данные за отчетный период - из столбца 3.

Рентабельность продаж рассчитывается на формуле:

(3)

Рассматриваем влияние факторов на изменение прибыли от продаж:

а) Изменение прибыли за счет изменения объема продаж

(4)

б) Изменение прибыли за счет изменения рентабельности продаж

(5)

На рост прибыли от продаж в 2009 году в большей степени повлияло изменение рентабельности. Ее рост на 0,1353 привел к росту прибыли от продаж на 1125424 тыс. тенге. Снижение выручки от продаж на 386530 тыс. тенге привело к росту прибыли от продаж на 5 382,32 тыс. тенге.

Таблица 4. Анализ рентабельности производственных фондов

Показатели	Базисный период	Отчетный период	Изменение
Выручка-нетто, тыс. тенге	8664227	8277697	-386530
Прибыль от продаж, тыс. тенге	-120647	1004777	1125424
Среднегодовая стоимость основных фондов, тыс. тенге	3176878	3355547	178669
Среднегодовая стоимость материальных оборотных средств (запасов), тыс. тенге	2011256	1639201,5	-372054,5
Рентабельность продаж	-0,0139	0,1214	0,1353
Фондоемкость продукции	0,3667	0,4054	0,0387
Материалоемкость продукции	0,2321	0,1980	-0,0341
Рентабельность производственных фондов	-0,0233	0,2012	0,2244

Среднегодовую стоимость основных фондов находим по формуле:

(6)

Показатели на начало и конец периодов берем в строке 120 Формы 1 «Баланс»

Среднегодовая стоимость материальных оборотных средств (запасов) находится аналогично среднегодовой стоимости основных фондов (строка 210)

Фондоемкость продукции находим по формуле:

(7)

Фондоемкость - это обратный показатель фондоотдачи, поэтому если фондоотдача имеет тенденцию к увеличению, то фондоемкость - к снижению. Сам же показатель фондоемкости отвечает на вопрос: сколько нужно затратить ОФ, чтобы получить 1 единицу продукции.

На данном предприятии фондоемкость имеет тенденцию к росту.

Материалоемкость продукции - это затраты сырья, материалов и других материальных ресурсов на единицу произведенной продукции. Материалоемкость находим как отношение материальных затрат к выручке

Снижение материалоемкости означает увеличение количества выпускаемой продукции из всех материальных ресурсов, снижение себестоимости продукции и затрат на развитие сырьевой базы.

Рентабельность производственных фондов показывает, какую прибыль получает предприятие с каждого рубля, вложенного в основные производственные фонды.

(8)

Рентабельность означает прибыльность, доходность. Предприятие считается рентабельным, если доходы от реализации продукции (работ, услуг) покрывают издержки производства (обращения) и, кроме того, образуют сумму прибыли достаточную для нормального функционирования предприятия.

Из представленных выше расчетов можно сделать вывод о том, что при сравнении отчетного и базисного периодов произошли изменения: прибыль на каждую тысячу затрат по рентабельности продукции возросла на 13,53 %. Произошел рост фондоемкости, т.е. затраты основных средств, авансируемые на выручку от реализации продукции возросли на 3,87 %, что говорит о снижении эффективности использования основных фондов. Уровень доходности производственного потенциала возрос в отчетном периоде на 22,24 %.

Таблица 5. Рабочая таблица по расчету влияния факторов на рентабельность производственных фондов (способ цепных подстановок)

Последовательность подстановки	Взаимодействующие факторы	Рентабельность производственных фондов	Величина влияния факторов на уровень рентабельности	Наименование фактора
	фондоемкость	материалоемкость	рентабельность продаж
Базисный период	0,3667	0,2321	-0,0139	-0,0233	-
Первая подстановка	0,4054	0,2321	-0,0139	-0,0218	0,0014	Ф ёмк
Вторая подстановка	0,4054	0,1980	-0,0139	-0,0231	-0,0012	М ёмк
Отчетный период	0,4054	0,1980	0,1214	0,2012	0,2242	R пр

Данные по базисному периоду берем из таблицы 4

В первой подстановке заменяем фондоемкость на данные отчетного периода.

Во второй подстановке заменяем на данные отчетного периода материалоемкость

В третьей подстановке берутся данные отчетного периода.

Рост фондоемкости на 0,0387 привел к росту рентабельности производственных фондов на 0,0014.

Снижение материалоемкости на 0,0341 привело к снижению рентабельности производственных фондов на 0,0012.

Рост рентабельности продаж на 0,1353 привел к росту рентабельности производственных фондов на 0,2242.

Таблица 6. Динамика состава и структуры имущества предприятия

Состав имущества	Среднегодовая стоимость	Структура, %	Абсолютное	Темпы роста
	Базисный период	Отчетный период	Базисный период	Отчетный период	изменение
1	2	3	4	5	6	7
1.Внеоборотные активы - всего,	8198576,0	8190579,5	63,90	71,54	-7996,5	1,00
в том числе
- нематериальные	19784,0	18531,0	0,154	0,162	-1253,0	0,94
- основные средства	3176878,0	3355547,0	24,76	29,31	178669,0	1,06
- незавершенное строительство	721954,5	536537,0	5,63	4,69	-185417,5	0,74
- доходные вложения в материальные ценности
- долгосрочные финансовые вложения	4216284,0	4216401,5	32,86	36,83	117,5	1,00
- Отложенные налоговые активы	63675,5	63563,0	0,50	0,56	-112,5	1,00
2. Оборотные активы - всего	4632067,0	3258607,5	36,10	28,46	-1373459,5	0,70
в том числе:
- запасы, из них	2 011256,0	1639201,5	15,68	14,32	-372054,5	0,82
сырье и материалы	1345078,5	1090541,0	10,48	9,53	-254537,5	0,81
НЗП	168020,0	191179,0	1,31	1,67	23159,0	1,14
готовая продукция и товары для реализации	340283,0	300213,0	2,65	2,62	-40070,0	0,88
расходы будущих периодов	157874,5	57268,5	1,23	0,50	-100606,0	0,36
Налог на добавленную стоимость	55364,5	54647,5	0,43	0,48	-717,0	0,99
- долгосрочная дебиторская задолженность
- краткосрочная дебиторская задолженность,	1512992,0	1173741,0	11,79	10,25	-339251,0	0,78
в том числе
покупатели и заказчики	475508,5	613666,5	3,71	5,36	138158,0	1,29
- краткосрочные финансовые вложения	85200,5	20250,0	0,66	0,18	-64950,5	0,24
- денежные средства	967254,0	370767,5	7,54	3,24	-596486,5	0,38
- прочие оборотные средства
Итого	12830643,0	11449187,0	100,00	100,00	-1381456,0	0,89

Сведения об имуществе предприятия содержаться в активе баланса. Активы представляют собой совокупность имущества и денежных средств, принадлежащих предприятию.

Таблица 6 показывает, что общая сумма средств предприятия в отчетном периоде уменьшилась на 1381456 тыс. тенге и составила 89% от среднегодовой суммы в базисном периоде. Наибольший удельный вес в структуре имущества занимают внеоборотные активы (63,9% против 36,10 оборотных активов в базисном периоде и 71,54% против 28,46% оборотных активов в отчетном периоде). Это говорит о том, что предприятие фондоемкое. В структуре внеоборотных активов наибольший удельный вес занимают основные средства (24,76% в базисном периоде и 29,31% в отчетном периоде)

В структуре оборотных активов наибольший удельный вес занимают материальные активы (15,68% в базисном периоде и 14,32% в отчетном периоде).

В отчетном периоде произошли существенные изменения в этих группах средств в абсолютной сумме. Произошло уменьшение как внеоборотных активов на 7 996,5 тыс. тенге, так и оборотных - на 1 373 459,5 тыс. тенге Наибольшее изменение внеоборотных активов произошло по статье «незавершенное строительство». Темп роста по ней составил 74%, а изменение по сумме -185417,5 тыс. тенге. Несмотря на все изменения, произошедшие в отчетном периоде по внеоборотным активам, темп роста составил величину близкую к 100%.

В группе внеобороных активов значительно изменилась величина запасов. В отчетном периоде произошло ее снижение, как по сумме, так и по удельному весу и темпу роста, который составил 82% в отчетном периоде. Также значительно изменилась величина краткосрочной дебиторской задолженности: в отчетном периоде она снизилась на 339251 тыс.тенге Темп ее роста составил 78%. Это является положительным фактом, говорящим, что на предприятии ведется работа по снижению долгов покупателей перед предприятием.

Темп роста денежных средств в отчетном периоде составил 38%. А это значит, что на предприятии может произойти снижение ликвидности в этот период.

Таблица 7. Динамика состава и структуры источников средств предприятия

Состав источников	Среднегодовая стоимость, тыс. тенге	Структура, %	Изменение
	Базисный год	Отчетный год	Базисный год	Отчетный год	По сумме	По уд. весу
I. Собственный капитал - всего	9321519,0	9273226,5	72,65	80,99	-48292,5	8,34
в том числе:
1) уставный капитал (за минусом собственных акций, выкупленных у акционеров)	54195,0	54195,0	0,42	0,47	0,0	0,05
2) добавочный капитал	2643162,0	2643162,0	20,60	23,09	0,0	2,49
3) резервный капитал	2710,0	2710,0	0,02	0,02	0,0	0,00
4) нераспределенная прибыль	6621452,0	6573159,5	51,61	57,41	-48292,5	5,81
II. Долгосрочные обязательства	2368366,0	1148326,5	18,46	10,03	-1220039,5	-8,43
III. Краткосрочные обязательства - всего	1140758,0	1027634,0	8,89	8,98	-113124,0	0,08
в том числе:
1) кредиты и займы	319427,0	123562,0	2,49	1,08	-195865,0	-1,41
2) кредиторская задолженность,	821263,0	904004,0	6,40	7,90	82741,0	1,49
из нее:
- поставщики и подрядчики	604242,5	802394,5	4,71	7,01	198152,0	2,30
- перед персоналом предприятия	23023,0	21249,5	0,18	0,19	-1773,5	0,01
- перед бюджетом и внебюджетными фондами	28305,5	44705,5	0,22	0,39	16400,0	0,17
-авансы полученные			0,00	0,00	0,0	0,00
- прочие кредиторы	165692,0	35654,5	1,29	0,31	-130037,5	-0,98
3) задолженность участникам по выплате доходов
4) доходы будущих периодов	68,0	68,0	0,00	0,00	0,0	0,00
5) резервы предстоящих расходов
6) прочие краткосрочные обязательства
Всего источников	12830643,0	11449187,0	100	100	-1381456,0	х

Сведения о средствах (капитале) предприятия находятся в пассиве баланса. Пассив баланса, в широком смысле, отражает совокупность юридических отношений, лежащих в основе финансирования предприятия. Он показывает величину капитала, вложенного в производственно-хозяйственную деятельность предприятия, а также свидетельствует, кто и в какой форме участвовал в создании его имущества. Таким образом, в пассиве баланса отражаются различные источники средств предприятия, включая его собственные.

В таблице 7 приведены данные расчетов по оценке наличия и динамики средств предприятия. Данные таблицы показывают, что общее изменение стоимости источников в отчетном периоде составило 1381456 тыс. тенге. Это произошло как за счет снижения собственных средств, так и привлеченных (кредиторская задолженность) и заемных средств (долгосрочные и краткосрочные кредиты и займы).

В отчетном периоде произошли значительные изменения и по сумме средств формирования имущества. Так величина долгосрочных обязательств в отчетном периоде снизилась на 1220039,5 тыс. тенге, величина краткосрочных обязательств - на 113124 тыс. тенге, а величина собственных средств - на 48292,5 тыс. тенге.

В составе собственных средств наиболее сильно изменилась величина нераспределенной прибыли. Ее величина в абсолютном выражении снизилась на 48292,5 тыс. тенге, в то время как удельный вес в составе средств формирования имущества увеличился на 5,81%.

В составе краткосрочных обязательств произошло снижение краткосрочных кредитов и займов на 195865 тыс. тенге, или на 1,41% по удельному весу, и рост кредиторской задолженности на 82741 тыс. тенге или 1,49% по удельному весу.

В целом предприятию в отчетном периоде удалось снизить как величину заемных средств, так и привлеченных.

Таблица 8. Анализ показателей финансовой устойчивости

Показатели	Формула расчета показателя	На конец периода	Нормативное значение	Изменение за отчет. период
		Базисного	Отчетного
Собственный оборотный капитал	(СК+ДСО)-ВА	104690	1657190	>0	1 552 500
Коэффициент обеспеченности собственными средствами	СОК/ОА	0,0280	0,5975	0,1-0,5	0,5696
Коэффициент независимости	СК/ВБ	0,7457	0,8824	0,2-0,3	0,1367
Коэффициент финансирования	CК / ЗК	2,2766	4,6690	>1	2,3924
Коэффициент инвестирования	СК/ ВОА	0,9272	1,1823	>1	0,2551
Коэффициент мобильности собственного капитала	СОК/СК	0,0116	0,1745	0,3-0,5	0,1629
Коэффициент финансовой устойчивости	(СК + ДСО + Доходы буд. периодов + Резервы предстоящих расходов)/ВБ	0,9226	0,8963	0,6	-0,0263

Собственный оборотный капитал используется для покрытия оптимально необходимых материально - производственных запасов. В отчетном периоде величина собственного оборотного капитала возросла на 1 552 500 тыс. тенге.

Таким образом, из таблицы 8 можно сделать вывод, что в базисном периоде 2.8% (104690/ 3743762(стр. 290 Ф 1)) были приобретены за счет собственных средств, а в отчетном периоде 59,72% (1657190/27734531 (стр. 290 Ф1 Баланса)).

Коэффициент обеспеченности собственными средствами характеризует достаточность у предприятия собственных оборотных средств, необходимых для финансовой устойчивости. Относится к группе коэффициентов финансовой устойчивости предприятия. Наличие у предприятия достаточного объема собственных оборотных средств (собственного оборотного капитала). Значение в отчетном периоде выше нормативного, является одним из главных условий его финансовой устойчивости.

Коэффициент финансовой независимости характеризует долю активов организации, сформированы за счет собственных средств. Коэффициент финансовой независимости (коэффициент автономии, Ка) определяется по формуле:

(9)

Высокое значение коэффициента финансовой независимости во все исследуемые периоде характеризует предприятие как не зависимое от сторонних кредиторов. Об этом можно судит по величине доли собственного капитала в общей сумме активов: 0,7457 в базисном и 0,8824 в отчетном периодах, при нормативном значении 0,2-0,3. С точки зрения инвесторов и кредиторов, на исследуемом предприятии риск потери инвестиций можно оценить как низкий.

Коэффициент финансирования показывает, какая часть деятельности предприятия финансируется за счёт собственных средств, а какая из заёмных.

(10)

Величина этого коэффициента выше 1. Это говорит о том, что на предприятии большая часть имущества сформирована за счет собственных средств, а также на предприятии низкий риск снижения платежеспособности, а, следовательно, предприятие не будет испытывать затруднения с получением кредитов.

При расчете коэффициента инвестирования использовалась следующая формула:

(11)

Коэффициент инвестирования в базисном периоде немного ниже нормы (0,9272).Это говорит о том, что величина собственного капитала меньше величины всех внеоборотных активов. В отчетном периоде величина коэффициента в пределах нормы, это говорит о том, что доля собственного капитала в общей сумме активов превышает стоимость внеоборотных средств и составляет 118,23%.

Наблюдается рост данного коэффициента за счет значительного роста величины собственного капитала.

Коэффициент мобильности собственного капитала = (12)

Поскольку результат коэффициента мобильности за оба периода ниже нормы (1,16% в базисном и 17,45% в отчетном году), то можно говорить о том, что собственный капитал полностью не может финансировать текущую деятельность.

Коэффициент финансовой устойчивости показывает долю активов компании финансируемых за счет собственного капитала и долгосрочных обязательств.

(13)

В оба исследуемых периода коэффициент финансовой устойчивости удовлетворяет нормативному значению. В базисном периоде 92,26% всех активов финансировалось за счет собственных средств и долгосрочных обязательств, а в отчетном году 89,63%.

Вывод: ТОО "Автотехника" можно охарактеризовать как вполне динамично развивающееся предприятие. Показатель финансовой устойчивости имеет высокую планку. Все коэффициенты, показывающие зависимость предприятия от заемных средств имеют нормативные значения. А величина собственного капитала растет.

Таблица 9. Анализ платежеспособности

Показатели	Формула расчета показателя	На конец	Нормативное значение	Изменение за отчетный период
		Базис. период	Отчет. период
1	2	3	4	5	6
1. Коэффициент ликвидности
- текущей	(стр. 290-стр. 220-стр. 230)/(стр. 610+стр. 620+стр. 630+стр. 660)	3,9260	2,4383	2-3	-1,4877
- срочной (критической)	(стр. 290-стр. 210-стр. 220-стр. 230)/(стр. 610+стр. 620+стр. 630+стр. 660)	1,968	1,148	0,6-0,7	-0,820
- абсолютной	(стр. 250+стр. 260) / (стр. 610+стр. 620+ стр. 630 + стр. 660)	0,633	0,168	0,2-0,3	-0,465
2. Соотношение дебиторской и кредиторской задолженности	Стр. 240/ стр. 620	1,714	1,016		-0,698
3. Коэффициент закрепления оборотных активов	(Стр. 290- стр. 220)/стр. 10 ф2	0,4255	0,3288	-	-0,0967
4. Оборачиваемость кредиторской задолженности	стр. 10 ф.2 / стр. 620	11,8466	7,6885	-	-4,1581
5. Удельный вес кредиторской задолженности	стр. 620 / (стр. 610+стр. 620+стр. 630+стр. 660)	0,7789	0,9646	-	0,1856
6. Влияние на изменение текущей ликвидности:					-1,4877
-коэффициента закрепления оборотных активов		-	-	-	-0,8920
- оборачиваемости кредиторской задолженности		-	-	-	-1,0649
- уд. веса кредиторской задолженности в краткосрочных обязательствах		-	-		0,4692

Ликвидность предприятия оценивается с помощью системы показателей. Общая идея такой оценки заключается в сопоставление текущих обязательств и активов, используемых для их погашения.

Коэффициент текущей ликвидности показывает степень покрытия оборотными активами краткосрочных обязательств. Нормативное значение колеблется в зависимости от отрасли к которой принадлежит предприятие.

На исследуемом предприятие наблюдается превышение оборотных активов над краткосрочными финансовыми обязательствами, что обеспечивает резервный запас для компенсации убытков, которые может понести предприятие...