Анализ финансового состояния предприятия ОАО "Киевский завод по внедрению инновационных средств и автоматов"

Когп = 728,20/((13,90+9,100)/2) = 63,32;

· коэффициент оборачиваемости денежных средств:

Кодс = (Себестоимость реализованной продукции - Амортизация) / Средние за период остатки денежных средств

Кодс = (593,20-939,30)/((3,40+12,40)/2) = -43,81;

· коэффициент оборачиваемости чистой дебиторской задолженности:

Кодз = ЧВ/Средняя за период чистая дебиторская задолженность

Кодз = 728,20/((39,20+93,90)/2) = 10,94;

· оборачиваемость собственного капитала:

Оск = ЧВ/Средняя за период величина собственного капитала

Оск = 728,20/((3187,00+20659,70)/2) = 0,06;

· коэффициент оборачиваемости чистой кредиторской задолженности:

Кокз = Себестоимость реализованной продукции/Средняя за период величина кредиторской задолженности поставщикам

Кокз = 593,20/((165,00+153,90)/2) =3,72;

Для каждого из приведенных показателей оборачиваемости средств и их источников вычисляем период одного их оборота в днях:

· период оборота авансированного капитала:

TОА =Длительность периода/ОА,

где ОА -коэффициент оборачиваемости авансированного капитала

TОА = 360/0,06 = 6443,37;

· период оборачиваемости основных средств:

Тфо = Длительность периода/ФО

Тфо = 360/0,06 =6118,62;

· период оборачиваемости оборотных средств:

То = Длительность периода/Ко

То = 360/3,03 = 118,90;

· период оборачиваемости запасов:

Тоз = Длительность периода/Коз

Тоз = 360/5,14 =70,00;

· период оборачиваемости готовой продукции:

Тогп = Длительность периода/Когп

Тогп = 360/63,32 = 5,69;

· период оборачиваемости денежных средств:

Тодс = Длительность периода/Кодс

Тодс = 360/(-43,81) = 8,22;

· период оборачиваемости чистой дебиторской задолженности:

Тодз = Длительность периода/Кодз

Тодз = 360/10,94 = 32,90;

· период оборачиваемости собственного капитала:

Тск = Длительность периода/Оск

Тск = 360/0,06 = 5894,54;

· период оборачиваемости чистой кредиторской задолженности:

Токз = Длительность периода/Кокз

Токз = 360/3,72 =96,77.

На основании расчётов коэффициентов оборачиваемости можно рассчитать длительность операционного и финансового циклов.

Операционный цикл - количество дней, которое потребуется предприятию в среднем для производства, продажи продукции и получения платежа от покупателя. Финансовый цикл - количество дней, на которое денежные средства отвлечены из оборота предприятия. Продолжительность (в днях) определяется следующим образом:

Тоц = Тоз + Тодз

Тоц =70,00+32,90 = 102,90;

Тфц = Тоц - Токз = Тоз + Тодз - Токз

Тфц = 102,90-96,77 = 6,13.

Коэффициент оборачиваемости активов имеет низкое значение (0,06), 1 грн. активов принесла предприятию 0,06 грн.

Фондоотдача предприятия показала, что основные средства стоимостью в 1 грн. производят продукцию на 0,06 грн.

Коэффициент оборачиваемости оборотных средств также низкий, период их оборота составил 118,90 дней, что свидетельствует о недостатке денежных средств для покрытия издержек и расширения деятельности.

Коэффициент оборачиваемости запасов - низкий, период оборота запасов в готовую продукцию составил 70 дней., что свидетельствует о недостаточно ликвидной структуре активов.

Коэффициент оборачиваемости готовой продукции очень высок и она реализуется в течении 5,69 дней, т.е., возможно предприятию необходимо увеличить объемы готовой продукции.

Денежных средства не задерживаются в кассе и используются эффективно.

Дебиторская задолженность оборачивается значительно быстрее кредиторской, а размер кредиторской больше дебиторской, т.е. предприятию не хватает оборотного капитала, он не успевает рассчитываться с поставщиками и, возможно, предприятию необходимо начать использовать кредиты банков.

Оборачиваемость собственного капитала очень низкая 0,06,а период оборота громадный 5894,54 дней, т.е. собственный капитал сконцентрирован в неликвидных активах и предприятию не хватает денежных средств.

Операционный цикл составил 102,90 дней, а финансовый -6,13 дней, т.е. производственный цикл затянут или в связи с спецификой предприятия - трудоемок.

Деловая активность предприятия является приемлемой, хотя необходимо пересмотреть некоторые моменты в управлении предприятием.

Коэффициенты, характеризующие фондовое позиционирование предприятия не имеет смысла считать, так как предприятие за анализируемый период акций не выпускало, дивиденды не начисляло, а значит, у предприятия ОАО «Киевский завод по внедрению инновационных средств и автоматов» снижается экономический потенциал и его акции теряют ценность и привлекательность.

Анализ движения денежных потоков

Успешное функционирование предприятия в рыночных условиях возможно только при условии непрерывного движения денежных средств: их поступления и расходования, обеспечения наличия определенного свободного остатка на счетах в банке и кассе предприятия.

Предприятие может быть очень прибыльным и в тоже время иметь чрезвычайный дефицит денежных средств или среднеприбыльным и в тоже время иметь в распоряжении большие суммы денежных средств. Отчет о движении денежных средств призван показать подобные избытки и дефициты. Он составляется для того, чтобы показать порядок финансирования операций отчитывающегося предприятия и использование им финансовых ресурсов.

Отчет о движении денежных средств подразделяет денежные поступления и выплаты на три основные категории:

· движение средств в результате операционной деятельности;

· движение средств в результате инвестиционной деятельности;

· движение средств в результате финансовой деятельности.

Операционная деятельность - основная деятельность предприятия, а также другие виды деятельности, не являющиеся инвестиционной или финансовой.

Под инвестиционной деятельностью предприятия понимается совокупность операций по приобретению и продаже долгосрочных (необоротных) активов, а также краткосрочных (текущих) финансовых инвестиций, не являющихся эквивалентом денежных средств.

Финансовая деятельность - это деятельность, результатом которой являются изменения в размере и составе собственного капитала и заемных средств предприятия.

По состоянию движения денежных потоков можно судить о качестве управления предприятием.

В мировой практике применяется 2 метода анализа движения денежных средств:

· прямой,

· косвенный.

В Украине при заполнении Формы 3 для составления второго и третьего разделов отчета используется прямой метод. Первый раздел строится с использованием косвенного метода.

Суть прямого метода состоит в сопоставлении сумм поступлений денежных средств с суммами их расходования в результате деятельности, т.е. вычисляют разность между положительными и отрицательными денежными потоками, которая показывает прирост или уменьшение денежных средств.

Суть косвенного метода заключается в корректировке прибыли от обычной деятельности до налогообложения на неденежные операции. Корректировку проводят для того, чтобы узнать реальную величину денежных средств от операционной деятельности, а также рассчитать чистый денежный поток от операционной деятельности.

Рассмотрев общие положения анализа отчета о финансовых результатах, оценим структуру денежных потоков анализируемого предприятия, на основе приложения В.

Анализируемое предприятие за два года имеет следующую структуру денежных потоков (табл. 7.1).

Таблица 7.1. Структура денежных потоков

Вид деятельности	Предыдущий год	Отчетный год
Операционная	125,40(+)	21,40(+)
Инвестиционная	145,60(-)	0,00
Финансовая	10,80(-)	12,40(-)
Чистое движение средств за отчетный период	31,00(-)	9,00(+)
Общая оценка качества управления	хорошее	нормальное

Как следует из табл. 7.1, в предыдущем году качество управления предприятия характеризовалось как хорошее. В течение года структура денежных потоков несколько ухудшилась, и в отчетном периоде качество управления характеризуется как нормальное. Это было вызвано тем, что в отчетном периоде предприятие направило денежные средства полученные, как дополнительные вложения собственников на приобретение необоротных активов. Соответственно произошло сокращение потока денежных средств от операционной деятельности на 104 тыс.грн. Так как наблюдается явный рост объема производства (в отчетном периоде размер чистой выручки от реализации возрос на 179% по сравнению с предыдущим), такое сокращение денежного потока от операционной деятельности можно объяснить резким увеличением себестоимости и административных затрат.

Увеличение чистого потока денежных средств на 22 тыс.грн. произошло опять-таки благодаря размещению дополнительно вложенного капитала в необоротные активы.

Если такая тенденция сохранится в будущем, предприятие может оказаться на грани кризиса.

Таким образом, предприятию необходимо стремится увеличить размеры денежных потоков от операционной деятельности, принять меры по снижению себестоимости и административных затрат, возможно, пересмотреть политику управления предприятием.

Анализ состояния и движения собственного капитала

Анализируя структуру пассива баланса, мы уже частично провели анализ собственного капитала предприятия. Но в связи с тем, что в балансе отражается информация по состоянию на определенную дату, мы не имели возможности проследить, за счет каких источников формировался тот или иной элемент собственного капитала, и в каком направлении использовался собственный капитал. Ответ на данный вопрос можно получить исходя из формы «Отчет о собственном капитале» (Приложение Г).

Для анализа состояния и движения собственного капитала на основании формы 4 составим аналитическую таблицу (табл. 7.2).

Используя данные приложение Г и аналитической таблицы, можно рассчитать следующие показатели движения собственного капитала:

· коэффициент поступления (Кп):

Кп = Поступило/Остаток на конец года;

· коэффициент выбытия (Кв):

Кв = Выбыло/Остаток на начало года.

Таблица 7.2. Анализ движения собственного капитала

Показатель	Уставной капитал	Дополнительно вложенный капитал	Прочий дополнительный капитал	Нераспределенная прибыль
Остаток на начало года	715,20	2270,90	148,60	52,30
Поступило	715,10	17297,10	-	-
Использовано	-	-	-	-539,50
Остаток на конец года	1430,30	19568,00	148,60	-487,20
Абсолютное изменение остатка	715,10	17297,10	-	-539,50
Темп роста, %	199,99	861,68	100,00	-931,55
Коэффициент поступления	0,50	0,88	0,00	0,00
Коэффициент выбытия	0,00	0,00	0,00	-10,32

Данные табл. 7.2 показывают, что темп роста уставного капитала составил 199,99%, а также произошло значительное увеличение дополнительно вложенного капитала на 861,68%. Прочий дополнительный капитал остался неизменным. Увеличился непокрытый убыток на 931,55%.

Коэффициенты поступления превышают значения коэффициентов выбытия, что свидетельствует о том, что на предприятии идет процесс накопления собственного капитала.

Анализ неплатежеспособности и диагностика вероятности банкротства

Банкротство - признанная хозяйственным судом неспособность должника восстановить свою платежеспособность и удовлетворить признанные судом требования кредиторов не иначе, чем через применение ликвидационной процедуры.

Внешним признаком банкротства является неплатежеспособность - неспособность субъекта предпринимательской деятельности после наступления установленного срока уплаты денежных обязательств исполнить их перед кредиторами, а также выполнить обязательства по уплате налогов и сборов не иначе, чем через восстановление платежеспособности.

Диагностика банкротства представляет собою систему целевого финансового анализа, направленного на выявление параметров кризисного развития предприятия, генерирующего угрозу его банкротства в предстоящем периоде.

В настоящее время для диагностики банкротства и несостоятельности украинских предприятий государственными органами разработаны «Методические рекомендации по выявлению признаков неплатежеспособности предприятия и признаков действий по сокрытию банкротства, фиктивного банкротства или доведения до банкротства», утвержденные Министерством экономики Украины от 17.01.01, в которых суждение о степени удовлетворительной структуры баланса основаны на двух показателях:

· коэффициенте текущей ликвидности;

· коэффициенте покрытия оборотных активов СОС.

В зависимости от степени тяжести долговых обязательств и способности предприятия их погасить различают три степени неплатежеспособности:

· текущую;

· критическую;

· сверхкритическую.

Экономическим признаком текущей неплатежеспособности при наличии просроченной кредиторской задолженности является снижение показателя текущей платежеспособности ниже 0.

Ктп = Денежные средства и их эквиваленты + финансовые инвестиции- - текущие обязательства.

Экономическими показателями признаков критической неплатежеспособности является наличие признаков текущей неплатежеспособности в начале и конце отчетного квартала, снижение коэффициентов покрытия ниже 1,5 и коэффициента обеспеченности СОС ниже 0,1:

Кпокр = ОА/ТО;

Коб = СОС/ОА.

Экономическими показателями признаков сверхкритической неплатежеспособности является снижение коэффициента покрытия ниже 1 и отсутствие прибыли.

Расчеты по предприятию ОАО «Киевский завод по внедрению инновационных средств и автоматов» приведены в табл. 8.1.

Таблица 8.1. Диагностика банкротства ОАО «Киевский завод по внедрению инновационных средств и автоматов»

Показатель	Нормативное значение	Степень неплатежеспособности	Фактич. Значение
		текущая	критическая	сверхкрит.
Коэф. Текущей платежеспособности	>0	<0	<0	<0	-891,10
Коэф. Обеспеченности	>0,1	>0,1	<0,1	<0,1	-2,32
Коэф. Текущей ликвидности	>1,5	>1,5	<1,5	<1,0	0,31
ЧП	>0	>0	>0	<0	-539,50

После проведения анализа видно, что предприятие находится в состоянии критической неплатежеспособности, при котором оно сможет удовлетворить признанные судом требования кредиторов не иначе, чем через применение ликвидационной процедуры.

В зарубежных странах для оценки риска банкротства предприятий широко используются факторные модели известных западных экономистов Альтмана, Лиса, Таффлера и др.

Наиболее широкую известность получила модель американского ученого Альтмана, которая известна в нескольких вариантах, ее называют Z - счет Альтмана.

В 1983 Альтман предложил такой вариант модели:

Z 83 = 0,717К1+0,84К2+3,107К3+0,42К4+0,995К5,

где К1 - соотношение собственного оборотного капитала к сумме всех активов;

К2 - отношение нераспределенной прибыли к величине капитала предприятия;

К3 - отношение прибыли до уплаты % и налогов к сумме всех активов;

К4 - отношение балансовой стоимости собственного капитала к заемному;

К5 - соотношение чистой выручки от реализации продукции, работ, услуг к величине всех активов.

К1 = -742,70/21726,10 = -0,03;

К2 = -487,20/21726,10 = -0,02;

К3 = -539,50/21726,00 = -0,02;

К4 = 20659,70/1026,30 = 10,13;

К5 = 728,2/21726,00 = 0,03.

Z = (0,717*(-0,03))+(0,84*(-0,02))+(3,107*(-0,02))+(0,42*10,13) +(0,995*0,03) = 4,18.

Константа сравнения Z = 1,23. Показатель по нашему предприятию больше константы сравнения, поэтому можно говорить о том, что вероятность банкротства низкая.

Модель Альтмана не в полной мере подходит для оценки риска банкротства украинских субъектов хозяйствования из-за различия в законодательстве и информационной базе, она не учитывает влияние инфляционных факторов, несоответствие балансовой и рыночной стоимостей отдельных видов активов и самого предприятия.

Таким образом, предприятие ОАО «Киевский завод по внедрению инновационных средств и автоматов» является в состоянии потенциального банкрота, это положение сложилось из-за критической нехватки собственного оборотного капитала и отсутствии Читой прибыли.

Оценка кредитоспособности

Под кредитоспособностью предприятия следует понимать такое его финансово - хозяйственное состояние, которое дает уверенность в наличии у потенциального заемщика условий для получения кредитов. Условия следующие: уверенность в эффективном использовании заемных средств, способность и готовность заемщика вернуть кредит в соответствии с условиями договора.

При анализе кредитоспособности должны решатся следующие вопросы:

· способен ли заемщик выполнить свои обязательства в срок и в полном объеме?

· Готов ли он их выполнять?

На эти вопросы дает анализ финансового положения предприятия: объем его производственной деятельности, суммы генерируемых денежных средств, способность его в случае необходимости мобилизировать средства из разных источников, способность его обеспечить оперативную трансформацию активов в денежные средства, способность эффективно размещать и использовать заемные средства и все средства вообще.

Общую оценку кредитоспособности производят на основе анализа системы критериев, обычно располагаемых по аналитическим группам, исходя из формируется общий показатель - рейтинг. В зависимости от уровня этого интегрального показателя заемщик может быть отнесен к определенному классу кредитоспособности.

При оценке кредитоспособности в условиях многокритериальной задачи финансовые показатели обычно группируются по четырем группам основных показателей:

· ликвидности и платежеспособности;

· структуры капитала и имущества предприятия;

· оборачиваемости капитала;

· прибыльности и самофинансирования.

Произведем оценку кредитоспособности по методике, в основе которой лежит система критериев, включающих в себя обобщающий показатель - рейтинг R и набор дополнительных показателей, в состав которых входят:

· коэффициент текущей ликвидности;

· коэффициент быстрой ликвидности;

· коэффициент автономии.

R + дополнительные показатели

Алгоритм построения рейтинга R для каждого из трех показателей установлен с выделением трех классов и приведен в табл. 9.1.

Таблица 9.1. Критериальные значения показателей

Показатель	Класс (в зависимости от диапазона изменения коэффициентов)	Вес, d, %	Фактическое значение
	К = 1	К = 2	К = 3
Кт.л.	>2	1,5…2	<1,5	25	0,01
Кб.л.	>1,5	1…1,5	<1	35	0,17
Кавт.,%	>45	40…45	<40	40	95

В зависимости от того, какое значение имеет каждый показатель, любой клиент может быть отнесен к 1-му, 2-му или 3-му классу. Каждому из показателей присваивается вес, сумма весов - 100%.

Рейтинг R рассчитывается по формуле:

R=к_к * d_к

R = (3*25)+(3*35)+(1*40) = 220%

Рейтинг R меняется в диапазоне от 100% до 300%. Диапазон разбит на четыре интервала, соответствующие четырем классам кредитоспособности:

1. 100% - 150%;

2. 150% - 220%;

3. 220% - 270%;

4. 270% - 300%.

Литература

1. Закон Украины «О хозяйственных обществах» от 19.09.1991. №1576 -X II.

2. www.ifs.kiev.ua

3. Финансовый Анализ / Т.В. Литвина, Л.Г. Рева, Ю.Б. Рабынина. - Учеб. пособие. - Харьков: Нац. аэрокосм. ун-т «Харьк. авиац. ин-т», 2004. - 81 с.

4.Финансовый анализ / Кизим Н.А., Иваниенко В.В.- Учеб. пособие. - 3-е изд., испр. и доп. - Х.: ИД «ИНЖЕК», 2005. - 248 с. Русск. яз.

Приложения

Приложение А

Баланс ОАО «Киевский завод по внедрению инновационных средств и автоматов» на 01.12.2006г.

АКТИВ	Код строки	На начало отчётного периода	На конец отчётного периода
1	2	3	4
I. Необоротные активы
Нематериальные активы:
остаточная стоимость	010	2,70	0,00
первоначальная стоимость	011	3,70	3,70
накопленная амортизация	012	1,00	3,70
Незавершенное строительство	020	0,00	0,00
Основные средства:
остаточная стоимость	030	3768,60	20984,60
первоначальная стоимость	031	7085,70	34711,00
износ	032	3317,10	13726,40
Долгосрочные финансовые инвестиции:
которые учитываются по методу участия в капитале других предприятий	040	88,00	88,00
прочие финансовые инвестиции	045	34,80	34,80
Долгосрочная дебиторская задолженность	050	283,10	283,10
Отсроченные налоговые активы	060	0,00	11,90
Прочие необоротные активы	070	0,00	0,00
Всего по разделу I	080	4177,20	21402,40
II. Оборотные активы
Запасы:
производственные запасы	100	69,30	138,40
животные на выращивании и откорме	110	0,00	0,00
незавершённое производство	120	0,00	0,00
готовая продукция	130	13,90	9,10
товары	140	0,00	0,00
Векселя полученные	150	0,00	0,00
Дебиторская задолженность за товары, работы, услуги:
чистая реализационная стоимость	160	39,20	93,90
первоначальная стоимость	161	39,20	93,90
резерв сомнительных долгов	162	0,00	0,00
Дебиторская задолженность по расчётам:
с бюджетом	170	0,10	0,00
по выданным авансам	180	0,00	0,00
по начисленным доходам	190	0,00	0,00
по внутренним расчётам	200	1,10	2,20
Прочая текущая дебиторская задолженность	210	33,20	63,80
Текущие финансовые инвестиции	220	0,00	0,00
Денежные средства и их эквиваленты:
в национальной валюте	230	3,40	12,40
в иностранной валюте	240	0,00	0,00
Прочие оборотные активы	250	0,90	0,10
Всего по разделу II	260	161,10	319,90
III Расходы будущих периодов	270	2,60	3,80
БАЛАНС	280	4340,90	21726,10

ПАССИВ	Код строки	На начало отчётного периода	На конец отчётного периода
1	2	3	4
I. Собственный капитал
Уставный капитал	300	715,20	1430,30
Паевой капитал	310	0,00	0,00
Дополнительно вложенный капитал	320	2270,90	19568,00
Прочий дополнительный капитал	330	148,60	148,60
Резервный капитал	340	0,00	0,00
Нераспределённая прибыль (непокрытый убыток)	350	52,30	-487,20
Неоплаченный капитал	360	0,00	0,00
Изъятый капитал	370	0,00	0,00
Всего по разделу I	380	3187,00	20659,70
II. Обеспечение предстоящих расходов и платежей
Обеспечение выплат персоналу	400	0,00	0,00
Прочие обеспечения	410	0,00	0,00
	415	0,00	0,00
	416	0,00	0,00
Целевое финансирование	420	0,00	0,00
Всего по разделу II	430	0,00	0,00
III. Долгосрочные обязательства
Долгосрочные кредиты банков	440	0,00	0,00
Прочие долгосрочные финансовые обязательства	450	0,00	0,00
Отсроченные налоговые обязательства	460	32,50	0,00
Прочие долгосрочные обязательства	470	0,00	0,00
Всего по разделу III	480	32,50	0,00
IV. Текущие обязательства
Краткосрочные кредиты банков	500	0,00	0,00
Текущая задолженность по долгосрочным обязательствам	510	0,00	0,00
Векселя выданные	520	61,10	0,00
Кредиторская задолженность за товары, работы, услуги	530	165,00	153,90
Текущие обязательства по расчётам:
по полученным авансам	540	0,00	0,00
с бюджетом	550	70,30	55,60
по внебюджетным платежам	560	0,00	0,00
по страхованию	570	18,70	17,50
по оплате труда	580	42,00	38,80
с участниками	590	0,00	0,00
по внутренним расчётам	600	0,00	0,00
Прочие текущие обязательства	610	758,70	760,50
Всего по разделу IV	620	1115,80	1026,30
V. Доходи будущих периодов	630	5,60	40,10
БАЛАНС	640	4340,90	21726,10

Приложение Б

Отчёт о финансовых результатах ОАО «Киевский завод по внедрению инновационных средств и автоматов» за 2005г.

Наименование показателя	Код строки	За отчётный период	За предыдущий период
1	2	3	4
I. Финансовые результаты
Доход (выручка) от реализации продукции (товаров, робот, услуг)	010	873,80	487,20
Налог на добавленную стоимость	015	145,60	81,20
Акцизный сбор	020	0,00	0,00
-	025	0,00	0,00
Прочие вычеты из дохода	030	0,00	0,00
Чистый доход (выручка) от реализации продукции (товаров, работ, услуг)	035	728,20	406
Себестоимость реализованной продукции (товаров, работ, услуг)	040	593,20	357,20
Валовая:
прибыль	050	135,00	48,80
убыток	055	0,00	0,00
Прочие операционные доходы	060	2440,40	2155,80
Административные расходы	070	3053,70	1630,70
Расходы на сбыт	080	0,00	0,00
Другие операционные расходы	090	50,30	20,90
Финансовые результаты от операционной деятельности:
прибыль	100	0,00	553,00
убыток	105	528,60	0,00
Доход от участия в капитале	110	0,00	0,00
Прочие финанасовые доходы	120	6,60	38,80
Прочие доходы	130	8,60	0,00
Финансовые расходы	140	0,00	0,00
Потери от участия в капитале	150	0,00	0,00
Прочие расходы	160	26,10	24,90
Финансовые результаты от обычной деятельности до налогообложения:
прибыль	170	0,00	566,90
убыток	175	539,50	0,00
Налог на прибыль от обычной деятельности	180	0,00	170
Финансовые результаты от обычной деятельности:
прибыль	190	0,00	396,90
убыток	195	539,50	0,00
Чрезвычайные:
доходы	200	0,00	0,00
расходы	205	0,00	0,00
Налоги с чрезвычайной прибыли	210	0,00	0,00
Чистая:
прибыль	220	0,00	396,90
убыток	225	539,50	0,00
II. Элементы операционных затрат
Материальные затраты	230	593,20	409,10
Расходы на оплату труда	240	674,00	365,70
Отчисления на социальные мероприятия	250	244,00	126,00
Амортизация	260	939,30	220,90
Другие операционные затраты	270	1272,80	912,00
Всего	280	3723,30	2033,70
III. Расчёт показателей
Среднегодовое количество простых акций	300	2979875,00	2860680
Скорректированное среднегодовое количество простых акций	310	2979875,00	2860680
Чистая прибыль ,которая приходится на одну простую акцию (грн.)	320	0,00	0,13874
Скорректированная чистая прибыль которая приходится на одну простую акцию (грн.)	330	0,00	0,13874
Дивиденды на одну простую акцию	340	0,00	0,00

Приложение В

Отчёт о движении денежных средств ОАО «Киевский завод по внедрению инновационных средств и автоматов» за 2005г.

Статья	Код	За отчётный период	За предыдущий период
		поступления	расход	поступления	расход
1	2	3	4	5	6
I. Движение средств в результате операционной деятельности
Прибыль (убыток) от обычной деятельности до налогообложения	010	0,00	539,50	566,90	0,00
Корректировка:
на амортизацию необоротных активов	020	939,30	Х	220,90	Х
увеличение (уменьшение) обеспечений	030	0,00	0,00	0,00	0,00
Долгосрочные финансовые инвестиции:
убыток (прибыль) от нереализованных курсовых разниц	040	0,00	0,00	0,00	0,00
убыток (прибыль) от неоперационной деятельности	050	10,90	0,00	0,00	13,90
Расходы на уплату процентов	060	0,00	Х	0,00	Х
Прибыль (убыток) от операционной деятельности до изменения в чистых оборотных активах	070	410,70	0,00	773,90	0,00
Увеличение (уменьшение):
оборотных активов	080	0,00	307,50	0,00	204,10
расходов будущих периодов	090	0,00	1,20	34,70	0,00
Увеличение (уменьшение):
текущих обязательств	100	0,00	89,50	0,00	220,40
доходов будущих периодов	110	34,50	0,00	0,00	121,20
Денежные средства от операционной деятельности	120	0,00	2629,80	1905,40	0,00
Уплаченные:
проценты	130	Х	0,00	Х	0,00
налоги на прибыль	140	Х	25,60	Х	137,50
Чистое движение средств до чрезвычайных событий	150	21,40	0,00	125,40	0,00
Движение средств от чрезвычайных событий	160	0,00	0,00	0,00	0,00
Чистое движение средств от операционной деятельности	170	21,40	0,00	125,40	0,00
II. Движение средств в результате инвестиционной деятельности
Реализация:
финансовых инвестиций	180	0,00	Х	0,00	Х
необоротных активов	190	0,00	Х	0,00	0,00
имущественных комплексов	200	0,00	X	0,00	X
Полученные:
проценты	210	0,00	Х	0,00	Х
дивиденды	220	0,00	Х	0,00	Х
Другие поступления	230	0,00	Х	0,00	Х
Приобретение:
финансовых инвестиций	240	Х	0,00	Х	0,00
необоротных активов	250	Х	0,00	Х	0,00
имущественных комплексов	260	Х	0,00	Х	0,00
Другие платежи	270	Х	0,00	Х	145,60
Чистое движение средств до чрезвычайных событий	280	0,00	0,00	0,00	145,60
Движение средств от чрезвычайных событий	290	0,00	0,00	0,00	0,00
Чистое движение средств от инвестиционной деятельности	300	0,00	2752,00	0,00	145,60
III. Движение средств в результате финансовой деятельности
Поступления собственного капитала	310	0,00	Х	0,00	Х
Полученные ссуды	320	0,00	Х	0,00	Х
Другие поступления	330	0,00	Х	0,00	Х
Погашение ссуд	340	Х	0,00	Х	0,00
Оплаченные дивиденды	350	Х	0,00	Х	0,00
Другие платежи	360	Х	12,40	Х	10,80
Чистое движение средств до чрезвычайных событий	370	0,00	12,40	0,00	10,80
Движение средств от чрезвычайных событий	380	0,00	0,00	0,00	0,00
Чистое движение средств от финансовой деятельности	390	0,00	12,40	0,00	10,80
Чистое движение средств за отчётный период	400	9,00	0,00	0,00	31,00
Остаток средств на начало года	410	3,40	Х	34,40	Х
Влияние изменения валютных курсов на остаток средств	420	0,00	0,00	0,00	0,00
Остаток средств на конец года	430	12,40	Х	3,40	Х

Приложение Г

Отчёт о собственном капитале ОАО «Киевский завод по внедрению инновационных средств и автоматов» за 2005г.

Статья	Код	Уставный капитал	Паевой капитал	Дополнительно вложенный капитал	Прочий дополнительный капитал	Резервный капитал	Нераспределённая прибыль	Неоплаченный капитал	Изъятый капитал	Всего
1	2	3	4	5	6	7	8	9	10	11
Остаток на начало года	010	715,20	0,00	2270,90	148,60	0,00	52,30	0,00	0,00	3187,00
Корректировка:
Изменение учётной политики	020	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00
Исправление ошибок	030	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00
Другие изменения	040	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00
Скорректированный остаток на начало года	050	715,20	0,00	2270,90	148,60	0,00	52,30	0,00	0,00	3187,00
Переоценка активов:
Дооценка основных средств	060	0,00	0,00	17297,10	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	17297,10
Уценка основных средств	070	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00
Дооценка незаконченного строительства	080	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00
Уценка незаконченного строительства	090	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00
Дооценка нематериальных активов	100	0,00	0,00	<...

Подобные документы

• Анализ финансового состояния организации

  Анализ финансовой устойчивости, платежеспособности предприятия и ликвидности его баланса. Определение структуры имущества и источников его образования. Оценка структуры активов оборачиваемости. Анализ дебиторской и кредиторской задолженности организации.
  
  курсовая работа [280,4 K], добавлен 28.05.2016
  

• Исследование финансового состояния ОАО "Завод имени В.А. Дегтярева"

  Анализ финансовой структуры баланса и оценка имущественного положения. Анализ структуры и динамики источников средств предприятия, финансовой устойчивости, платежеспособности, ликвидности предприятия. Диагностика банкротства, оценка капитала предприятия.
  
  курсовая работа [123,5 K], добавлен 25.06.2019
  

• Анализ финансового состояния предприятия

  Содержание, цели и методика проведения анализа финансового состояния. Анализ платежеспособности и финансовой устойчивости как показателей финансового потенциала. Анализ дебиторской и кредиторской задолженности, состава и структуры оборотных активов.
  
  дипломная работа [89,3 K], добавлен 28.07.2012
  

• Организация финансового менеджмента предприятия (на примере ОАО "Метан")

  Анализ состава и структуры источников средств предприятия, коэффициентов финансовой устойчивости, ликвидности и деловой активности, состава и состояния дебиторской и кредиторской задолженности. Принципы политики управления дебиторской задолженностью.
  
  презентация [213,5 K], добавлен 15.06.2011
  

• Анализ финансовой отчетности предприятия ОАО "Пермский моторный завод"

  Анализ состава, структуры и динамики средств (активов), а также источников их формирования (пассивов). Оценка ликвидности баланса и платежеспособности предприятия. SWOT–анализ ОАО "Пермский моторный завод", показатели его финансовой устойчивости.
  
  курсовая работа [70,2 K], добавлен 05.06.2015
  

• Анализ имущества предприятия и комплексная оценка его финансового состояния

  Построение аналитического баланса предприятия. Анализ недвижимого имущества (внеоборотных активов). Показатели дебиторской задолженности. Анализ капитала (источников финансирования) предприятия, ликвидности и платежеспособности, финансовой устойчивости.
  
  курсовая работа [468,5 K], добавлен 04.07.2011
  

• Анализ финансового состояния предприятия на примере ООО "Производственная компания "Кузнецкий цементный завод"

  Анализ финансовой устойчивости, ликвидности и платежеспособности предприятия на примере ООО "Производственная компания "Кузнецкий цементный завод". Типы финансового состояния предприятия. Финансовые результаты, анализ структуры активов и пассивов баланса.
  
  курсовая работа [77,5 K], добавлен 12.02.2014
  

• Анализ финансового состояния ОАО "Нефтекамский хлебокомбинат"

  Понятие, значение и задачи анализа финансового состояния предприятия. Анализ структуры стоимости, изменений в структуре и составе активов и пассивов баланса, платежеспособности и ликвидности предприятия. Расчет коэффициентов финансовой устойчивости.
  
  дипломная работа [121,2 K], добавлен 10.10.2010
  

• Разработка рекомендаций по финансовой устойчивости предприятия на примере ИП "Келюхова Н.П."

  Анализ организационной структуры, экономических показателей, состояния денежных средств, структуры активов и пассивов, платежеспособности и ликвидности предприятия. Разработка стратегии укрепления его финансового состояния и определение ее эффективности.
  
  дипломная работа [1,0 M], добавлен 08.04.2015
  

• Анализ финансового состояния ООО "МЭЛ"

  Экономическая характеристика организации. Анализ бухгалтерского баланса, оборотных средств, платежеспособности, ликвидности, рентабельности, дебиторской и кредиторской задолженности, финансовой устойчивости. Пути повышения финансовой устойчивости.
  
  курсовая работа [73,4 K], добавлен 13.01.2014
  

• Анализ финансового состояния предприятия

  Анализ финансового состояния ГП "Завод им. В.А. Малышева" на основании финансовой отчетности. Состав и структура средств предприятия, дебиторской задолженности. Долгосрочные и нематериальные активы, оборотные средства. Показатели финансовой устойчивости.
  
  курсовая работа [61,6 K], добавлен 06.12.2009
  

• Анализ финансового состояния предприятия на примере ОАО "Окская судоверфь"

  Оценка динамики и структуры имущества, источников его формирования. Расчет и анализ коэффициентов финансовой устойчивости предприятия. Анализ платежеспособности предприятия, ликвидности активов и баланса, себестоимости изделий по статьям калькуляции.
  
  отчет по практике [476,1 K], добавлен 20.07.2012
  

• Управление оборотным капиталом промышленного предприятия на примере ОАО "Кыштымский радиозавод"

  Структура активов и пассивов ОАО "Кыштымский радиозавод". Анализ и оценка основных средств (ОС) предприятия и источников их формирования. Сравнительный анализ дебиторской и кредиторской задолженности. Меры по улучшению финансового состояния завода.
  
  презентация [516,3 K], добавлен 11.02.2011
  

• Теоретические и методологические основы комплексного анализа и оценки финансового состояния предприятия

  Роль анализа финансового состояния предприятия в принятии управленческих решений. Оценка имущественного положения предприятия и источников его формирования. Методологические основы анализа финансовой устойчивости, платежеспособности и ликвидности.
  
  контрольная работа [80,2 K], добавлен 27.02.2009
  

• Анализ и пути улучшения финансового состояния предприятия

  Оценка финансового состояния предприятия на примере ООО "Магнит". Анализ имущества и источников его формирования, финансовой устойчивости, ликвидности и платежеспособности. Мероприятия по поддержанию финансового состояния, прогнозирование банкротства.
  
  курсовая работа [96,6 K], добавлен 19.01.2011
  

• Анализ финансового состояния ООО "Яманчурино"

  Организационная структура управления предприятия. Анализ его ликвидности, платежеспособности, финансовой устойчивости, эффективности использования дебиторской и кредиторской задолженности. Оценка степени вероятности банкротства и меры ее предотвращения.
  
  курсовая работа [44,4 K], добавлен 20.10.2014
  

• Анализ финансово-хозяйственного состояния предприятия

  Структурный анализ активов и пассивов аналитического баланса-нетто за отчётный период. Анализ структуры имущества и его источников, капитала и резервов предприятия. Исследование показателей финансовой устойчивости, ликвидности и платежеспособности.
  
  курсовая работа [140,6 K], добавлен 14.12.2011
  

• Финансовое состояние предприятия и пути его улучшения (на примере ООО "Ярославский печатный двор")

  Основные направления улучшения финансового состояния ООО "Ярославский печатный двор". Снижение уровня дебиторской и кредиторской задолженности предприятия, повышение ликвидности его активов. Анализ его имущественного состояния и платежеспособности.
  
  дипломная работа [1,1 M], добавлен 12.02.2012
  

• Анализ финансового состояния и платежеспособности на примере Кольского ГУДРСП

  Суть и цели анализа финансового состояния и платежеспособности. Оценка и методика анализа имущественного положения, финансовой устойчивости, ликвидности и платежеспособности, деловой активности. Направления по улучшению финансового состояния предприятия.
  
  дипломная работа [338,9 K], добавлен 18.02.2012
  

• Анализ финансового состояния предприятия на примере ОАО "Хакасское по племенной работе"

  Понятие ликвидности и платежеспособности, методика их анализа. Структура и динамика имущества, текущих активов, основных и денежных средств, дебиторской и кредиторской задолженностей предприятия. Пути повышения рентабельности и финансовой устойчивости.
  
  дипломная работа [137,9 K], добавлен 25.06.2012
  

• главная
• рубрики
• по алфавиту
• вернуться в начало страницы
• вернуться к началу текста
• вернуться к подобным работам