Аналіз фінансового стану ЗАТ Гірничодобувна компанія "Мінерал"

Размещено на http://www.allbest.ru/

Зміст

Передмова

1. Аналіз майна ЗАТ «Гірничодобувна компанія «Мінерал»

1.1 Коротка характеристика підприємства

1.2 Аналіз структури і динаміки актива та пасива підприємства

1.3 Аналіз структури баланса

1.4 Аналіз капітала підприємства

1.5 Аналіз дебіторської та кредиторської заборгованості

2. Аналіз фінансового стану ЗАТ «Гірничодобувна компанія «Мінерал»

2.1 Аналіз показників фінансової стійкості

2.2 Аналіз ліквідності та платежеспроможности підприємства

3. Аналіз фінансовых результатів діяльності ЗАТ «Гірничодобувна компанія «Мінерал»

3.1 Аналіз рівня та динаміки фінансовых результатів за даними звітності

3.2 Факторный аналіз прибутку

3.3 Аналіз рентабельності підприємства

3.4 Факторний аналіз рентабельності организації

4. Аналіз ділової активності

4.1 Аналіз оборотності коштів

4.2 Аналіз тривалості пераційного и фінансового циклів

5. Оцінка кредитоспроможності підприємства

6. Банкрутство ЗАТ «Гірничодобувна компанія «Мінерал»

Висновки

Список використаної літературы

Передмова

аналіз фінансовий результат

В даній курсовій роботі мною буде проведений аналіз промислового підприємства ЗАТ «Гірничодобувна компанія «Мінерал».

За допомогою комплексного фінансового аналізу будуть оцінюватися результати діяльності даного підприємства, розглядатиметься структура майна підприємства, а також буде проведена оцінка та экономічна діагностика підприємства: аналіз платежеспроможності, його фіинансової незалежності, ділової активності, фінансової стійкості.

Информація фінансового характеру, представлена на підприємстві, являє собой баланс товариства, «Звіт про фінансові результати», «Звіт про рух грошових коштів», «Звіт про власний капітал», «Примітки до річної фінансової звітності» за 2005 - 2007 рр.

Аналіз, який я проводжу вважається зовнішнім фінансовим аналізом, тому що базується на звітних даних, які придатні для публікації, і результати аналізу будуть відкритими. Інформація, отримана в ході проведення аналізу, може бути доступна багато чисельним користувача. Для комплексного анализа фінансового стану закритого акціонерного товариства «Гірничодобувна компанія «Мінерал» необхідно буде оцінити тенденції найбільш загальних показників, які характеризують з різних сторін фінансовий стан підприємства.

1. Загальна характеристика ЗАТ «Гірничодобувна компанія «Мінерал»

У даній курсовій роботі належить провести аналіз фінансового стану закритого акціонерного товариства «Гірничодобувна компанія «Мінерал».

Родовище вторинних каолінов і вогнетривких глин у Запорізькій області було розведене в 1924 році, геологами Харківського треса «Союзкаолин».

Підприємство зареєстровано Розпорядженням Представника Президента України в Пологівському районі 29 грудня 1992 р. під номером 51, під назвою «Керамос Мінерал», за юридичною адресою: 70600, Запорізька обл., м. Пологи, вул. Кар”єрна 28. Розрахунковий рахунок в Запорізькому обласному філіалі АКБ «Індустріалбанк» 26002061210001 МФО 313849, ЕДРПОУ 00191253, код підприємства 1272.

Засновниками товариства є фізичні і юридичні особи. У момент створення організації статутний фонд підприємства складав 5 450 000000 (п'ять мільярдів чотириста п'ятдесят мільйонів) укр. крб. і був розподілений на 10 900 простих іменних акцій номінальною вартістю 500 000 укр. крб.

В даний час підприємство іменується Закритим акціонерним товариством «Гірничодобувна компанія «Мінерал». Розмір статутного фонду на 31. 12. 2007 р. складає - 11 280 тыс. грн, кількість простих акцій - 2 256 000 шт.

Гірничодобувна компанія «Мінерал» являється закритим акціонерним товариством. Товариство є юридичною особою і діє на основі Статуту, має власне майно, самостійні баланс, розрахунковий і валютний рахунки в банківських установах, круглу печать з своїм найменуванням і фірмовий бланк.

Акціонерне товариство - це товариство, уставний капітал якого розподілений на визначене число акцій, яке дорівнює номінальній вартості і котре несет відповідальність за своїми обов”язками всім своїм майном. Специфіка фінансової діяльності ЗАО визначається особливостями формування уставного капітала. Згідно діючого законодавства, розмір уставного капіталу ЗАО повинен бути не менший за суму, еквівалентну 1250 мінімальним заробітнім платам, виходячи зі ставки мінімальної заробітньої плати, діючої на момент виникнення товариства.

Акціонерами товариства визначаються юридичні та фізичні особи, котрі є власниками його акцій. Засновники акціонерного товариства здійснюють свої вклади в уставний капітал згідно з засновним договором, останні акціонери - на умовах договору купівлі-продажу акцій; при збільшенні уставного капіталу - на підставі договору з товариством або фінансовим посередником.

Учасники акціонерного товариства (акціонери) не відповідають по його обов”язкам і несуть ризик збитків, зв”язаних з діяльністю товариства, в рамках вартості існуючих в них акцій. Акціонерне товариство, акції якого розподіляються лише серед його засновників, визначається закритим акціонерним товариством (ЗАТ).

ЗАТ «Гірничодобувна компанія «Мінерал» - гірське підприємство з відкритим способом розробки. Глина, що здобуваються, і каолін застосовуються в металлугії для виробництва вогнетривких матеріалів, кераміки, фарфору, портландцементного клінкеру, силуміну, гумотехнічних виробів, формувальних сумішей, будівельних матеріалів, а також кормових добавок. Цінність Пологовського каоліну визначається білизною, відсутністю крупнозернистоо піску, а також мінімальним змістом залізистих з'єднань. Особливо цінуються в промисловості фізіко - хімічні властивості каоліну, такі як висока дисперсність, пластичність, білий колір, вогнетривкість.

Основні види діяльності за КВЕД:

14.22.0 Добування глини та каоліну

26.21.0 Виробництво господарських та декоративних керамічних виробів

51.53.2 Оптова торгівля будівельними матеріалами

52.46.0 Роздрібна торгівля залізними виробами, фарбами та склом

45.21.6 Будівництво інших споруд

51.90.0 Інші види оптової торгівлі

ЗАТ „ Гірничодобувна компанія „Мінерал” має потужний ринок сбуту своєї продукції в промислових районах України, а також за кордоном, зокрема в Турції, Росії, Італії, Іспанії, США, Німеччині.

Органами управління товариства є:

- найвищий орган товариства - загальні збори

- виконавчий орган - дирекція

Органом контролю ЗАТ „ Гірничодобувна компанія „Мінерал” є:

- наглядова рада

- ревізійна комісія

У штаті підприємства 924 людини.

Основні дані, характеризуючі діяльність ЗАО «Гірничодобувна компанія „Мінерал», больш докладно представлені в формах бухгалтерської звітності: баланс, «Звіт про фінансові результати», «Звіт про рух грошових коштів», «Звіт про власний капітал», «Примітки до річної фінансової звітності».

Вихідні дані за 2007 р. перевірено - до аналізу придатні. В достовірності даних, на жаль, впевненості не має, оскільки нема можливості провести ряд додаткових вибіркових досліджень.

2. Аналіз фінансового стану ЗАТ « Гірничодобувна компанія «Мінерал «

2.1 Аналіз структури та динаміки актива і пасива баланса

Баланс підприємства показує розмір, структуру активів, а також фінансові джерела винекнення активів (власний і позиковий капітал), пасиви.

Розглядати структуру та динаміку фінансового стану підприємства будемо за допомогою складання ущільненого порівняльного аналітичного баланса, шляхом агрегування деяких однорідних по складу елементів балансових статей. Агрегування баланса здійснюєм об”єднанням в групи одноріодних статей та виключенням регулюючих. Далі розраховуєм динамічні та структурні зміни статей за період, який розглядається. При цьому використовуємо такі показники як темп роста і темп прироста, зміна в питомій вазі, а також темп прироста структурних змін.

За допомогою приведених вище показників побудуємо порівняльний аналітичний баланс на основі “Балансу” підприємства «Гірничодобувна компанія „Мінерал», результати розрахунків приведемо в таблиці 1. 1. і 1. 2.

Порівняльний аналітичний баланс ЗАТ «Гірничодобувна компанія «Мінерал» на 31 грудня 2007 р. Таблиця. 1.

Статті баланса	На 01. 01. 2007	На 31. 12. 2007	Зміни за звітний період
	тис. грн	%	тис. грн	%	абс. тис. грн	Тр	Тпр%	Вклад татьи %	Питома вага статей% -пунк
АКТИВ
Майно, всього Необоротні активи Нематеріальні активи Незавершене будівництво Основні засоби Відатрочені податкові активи Інші НА Оборотні активи Виробничі запаси Поточні біологічні активи Незавершене виробництво Готова продукція Товари Дебіторська заборг. за Т, Р, П Дебіторська заборг. за розрах. Інша дебіторська заборгов. Грошові кошти та еквіваленти Інші оборотні активи Витрати майбутніх періодів	97790, 3 81262, 5 33, 6 493, 3 80792, 6 0, 00 6, 0 16512, 8 1379, 6 34, 1 0, 00 6615, 3 14, 3 3081, 8 685, 0 1519, 8 2852, 6 330, 3 15, 0	100, 00 83, 00 0, 034 0, 504 82, 62 0, 00 0, 006 16, 98 1, 4 0, 035 0, 00 6, 76 0, 02 3, 15 0, 7 1, 55 2, 92 0, 34 0, 02	100120, 3 80115, 2 43, 0 1947, 1 77633, 0 486, 1 6, 0 19985, 9 984, 1 101, 3 230, 4 13860, 1 13, 7 1486, 6 411, 3 1062, 3 1701, 6 134, 5 19, 2	100, 00 80, 02 0, 043 1, 945 77, 54 0, 486 0, 006 19, 96 0, 98 0, 10 0, 23 13, 84 0, 013 1, 485 0, 411 1, 061 1, 7 0, 134 0, 019	2330, 0 -1147, 3 9, 4 1453, 8 -3159, 6 486, 1 0, 00 3473, 1 395, 5 67, 2 230, 4 7244, 8 -0, 6 -1595, 2 -273, 7 -457, 5 -1151, 0 -195, 8 4, 2	1, 024 0, 986 1, 28 3, 947 0, 961 - 1, 00 1, 21 0, 71 2, 97 - 2, 09 0, 96 0, 482 0, 6 0, 699 0, 597 0, 407 1, 28	2, 4 -1, 41 27, 97 294, 71 -3, 91 - - 21, 00 -29, 00 197, 00 - 109, 00 -4, 00 -51, 76 -39, 96 -30, 103 -40, 35 -59, 28 28, 00	100, 00 -49, 14 0, 403 62, 39 -135, 6 20, 86 0, 00 149, 14 16, 97 2, 88 9, 88 310, 93 0, 025 -68, 46 -11, 75 -19, 64 -49, 4 -8, 403 0, 18	x -3, 08 0, 009 1, 441 -5, 078 0, 486 -0, 0001 3, 08 0, 42 0, 065 0, 23 7, 08 -0, 001 -1, 667 -0, 29 -0, 493 -1, 218 -0, 203 0, 004

Порівняльний аналітичний баланс ЗАТ «Гірничодобувна компанія «Мінерал» на 31 грудня 2007 р.

Таблиця 1.2

Статті баланса	На 01. 01. 2007	На 31. 12. 2007	Зміни за звітний період
	тис. грн	%	тис. грн	%	абс. тис. грн	Тр	Тпр%	Вклад татьи %	Питома вага статей% -пунк
ПАСИВ
Джерела коштів, всього Власний капітал Статутний капітал Інший додатковий капітал Резервний капітал Нерозподілений прибуток Позиковий капітал Довгострокові зобов”язання Кредиторська заборгованість Поточні зобов”язання за роз. Інші поточні зобов”язання	97790, 3 82511, 5 11280, 0 51422, 3 961, 7 18847, 5 15278, 8 12525, 0 693, 00 1764, 8 296, 00	100, 00 84, 37 11, 53 52, 58 0, 98 19, 28 15, 63 12, 81 0, 71 1, 80 0, 31	100120, 3 88100, 0 11280, 0 51422, 3 1241, 1 24156, 6 12020, 3 7226, 0 1499, 6 2502, 2 792, 5	100, 00 87, 99 11, 27 51, 36 1, 24 24, 12 12, 01 7, 23 1, 49 2, 49 0, 8	2330, 0 5588, 5 0, 00 0, 00 279, 4 5309, 1 -3258, 5 -5299, 0 806, 6 737, 4 496, 5	1, 024 1, 068 1, 0 1, 0 1, 29 1, 28 0, 78 0, 58 2, 16 1, 42 2, 67	2, 4 6, 8 - - 29, 00 28, 00 -22, 00 -42, 00 116, 00 42, 00 167, 00	100, 00 239, 8 - - 11, 99 227, 0 -139, 8 -227, 4 34, 62 31, 65 21, 31	x 3, 62 -0, 26 -1, 22 0, 26 4, 84 -3, 62 -5, 58 0, 78 0, 69 0, 49

Аналізуючи дані, приведені в таблицях 1. 1. та 1. 2., можна зробити висновки, що сума майна товариства за звітний період майже не змінилася. На 01. 01. 07 майно складало 979790, 3 тис. грн., а на 31. 12. 07 - 100120, 3 тис. грн., тобто воно виросло на 2, 4%, при чому тільки за рахунок збільшення оборотного капіталу на 149, 14%.

При цьому необоротні активи по абсолютній величині зменшились з 81262, 5 до 80115, 2 тис. грн. (або на 1, 41%), їх питома вага в валюті балансу знизилась на 3, 08% -пункта (з 83, 00 до 80, 02%). Необоротні активи на початок звітного періоду складали 83% всіх активів, на кінець - 80, 02%, це свідчить про те, що структура активів важка, але для товариства такої галузі це досить нормально. Основною причиною зменшення абсолютної величини необоротних активів являється зменшення основних засобів на 3159, 6 тис. грн. (на 3, 91%).

Оборотні активи за звітний період по абсолютній величині виросли на 3473, 1 тис. грн. (або на 21%, або в 1, 21 раз), а також збільшилася їх питома вага в валюті баланса на 3, 08% -пункта. Основна причина росту абсолютної величини оборотного капіталу - збільшення виробничих запасів та готової продукції на 395, 5 та 7244, 8 тис. грн. відповідно.

Також за звітний період змінилася структура дебіторської заборгованості. Дебіторська заборгованість за товари, роботи, послуги зменшилася на 51, 76%, її питома вага в валюті балансу знизилася на 1, 667% -пункта. Дебіторська заборгованість за розрахунками та інша дебіторська заборгованість зменшилися на 39, 96 ті 30, 1% відповідно.

Що стосується джерел фінансування майна підприємства, то їх сума за звітний період також виросла на 2330, 00 тис. грн., загалом це трапилося за рахунок зменшення позикового капіталу на 22, 00% (або на 3258, 5 тис. грн.) та збільшення розміру резервного капіталу на 29%.

Власний капітал товариства виріс на 5588, 5 тис. грн. (або в 1, 68 раз) при цьому його питома вага в валюті баланса зросла на 3, 62% -пункта. Основною причиною росту власного капіталу являється збільшення нерозподіленого прибутку на 28% і резервного капіталу на 29%.

Позиковий капітал, навпаки, за звітний період зменшився на 3285, 5 тис. грн. або в 0, 78 раз. При цьому його питома вага в валюті баланса знизилася на 3, 62% -пункта.

Основними причинами, що визвали структурні зміни в позиковому капіталі підприємства в звітному періоді, можна вважати зменшення довгострокових зобов”язань на 42%, а також ріст кредиторської заборгованості на 116, 00%.

2.2 Аналіз майнового стану підприємства

Для отримання загальної оцінки майнового стану та динаміки фінансового положення підприємства зіставимо зміни підсумка валюти баланса зі змінами фінансових результатів діяльності підприємства. Для цього розрахуємо темп прироста ЧП, ВП, ОП, ЧВ, Запасів та середньої за період величини активів підприємства. Результати розрахунків наведені в таблиці 2. 3.

Таблиця 2.3

Порівняння динаміки активів та фінансових результатів підприємства

Показник	31. 12. 2005р. тис. грн.	31. 12. 2006р. тис. грн	Темп прироста 2006/2005 %	31. 12. 2007р. тис. грн.	Темп прироста 2007/2006 %	Темп прироста 2007/2005 %
А*	94550, 3	98921, 2	4, 62	98955, 3	- 0, 003	4, 65
ЧП	1826, 5	2058, 5	12, 70	5585, 5	171, 33	205, 80
ВП	21412, 2	23136, 2	8, 05	30602, 6	32, 27	42, 92
ОП	5909, 0	4392, 3	- 25, 66	7863, 1	81, 62	33, 06
ЧВ	55420, 1	57831, 0	4, 35	72797, 0	25, 87	31, 35
Запаси*	5828, 3	7583, 5	30, 11	11616, 45	53, 18	99, 31

Рис. 2. 1. Динаміка активів та фінансових результатів

Валовий прибуток, чистий прибуток, операційний прибуток, запаси та активи підприємства в 2007 році, порівняно з 2005 збільшилися на 42, 92, 205, 80, 33, 06, 99, 31 та 4, 65% відповідно. Це зумовлено тим, що майно товариства в 2007р. використовує свої активи більш ефективно, ніж в попередніх періодах.

Рис. 2. 2. Темпи росту активів та фінансових результатів

Найбільш загальну структуру активів характеризує коефіцієнт співвідношення оборотних та необоротних активів. Використовуючи “Баланс” підприємства, розрахуємо коефіцієнт мобільності на 2007р., питому вагу оборотних і необоротних активів в загальному майні підприємства. Розрахунки можна представити в таблиці 2. 4.

Таблица 2.4

Аналіз складу, структури та динаміки активів підприємства на 2007р.

Наіменування статті	Абс. Значення тис. грн	Питома вага, %	Зміни
	На 01. 01. 07	На 31. 12. 07	На 1. 01. 07	На 31. 12. 07	Абс. приріст, тис. грн	Т р, %	Т пр, %
Необоротные активи	81262, 5	80115, 2	83, 00	80, 02	-1147, 3	0, 98	-1, 41
Оборотні активи	16512, 8	19985, 9	17, 00	19, 98	3473, 1	1, 21	21
Всього активи	97790, 3	100120, 3	100	100	2330, 0	1, 024	24
Коефіцієнт співвідношення ОА і НА	0, 21	0, 25

Рис. 2.3 Структура активів підприємства

Коефіцієнт мобільності менший 1, це каже про те, що необоротні активи майже в 5 разів превищують оборотные засоби, которі складають 19, 98% в загальних активах підприємства, це означає, що товариство має «важку» структуру активів. Але згідно статистики, для підприємств гірничодобувної галузі цей коефіцієнт може приймати значення від 0, 07 до 0, 1. То ж для данного підприємства така структура активів має звичайний характер.

Для оцінки стану основних засобів розрахуємо деякі коефіцієнти для характеристики майнового стану підприємства. Результати розрахунків приведемо в таблиці 2.5.

Таблиця 2.5

Характеристика майнового стану підприємства

Наіменування показника	Значення
	На 2005р.	На 2006р.	На 2007р.
Доля ОЗ в активах підприємства	0, 89	0, 99	0, 96
Коефіцієнт зносу	0, 33	0, 35	0, 39
Коефіцієнт гідності	0, 67	0, 65	0, 61
Коєфіцієнт оновлення	0, 08	0, 07	0, 03
Коефіцієнт вибування	0, 009	0, 006	0, 002
Фондовіддача	0, 74	0, 74	0, 92

Аналізуючи дані, приведені в табл. 2. 5. можна зробити слідуючі висновки: доля коштів, котрі були інвестовані в основні засоби, за розглянуті роки зменшилася, це говорить про те, что підприємство не приобретало нове обладнання, а підтримувало в гідному стані старе в результаті чого знос практично не виріс - на 0, 06 порівняно з 2005 роком.

Для того щоб проаналізувати стан оборотних засобів підприємства, розглянемо їх склад структури і динаміку за звітний період. Результати занесемо в таблицю 2.6.

Таблиця 2.6

Аналіз складу структури та динаміки оборотних активів

Наіменування статті	Абс. значення, тис. грн	Питома вага, %	Зміни за період
	На 1. 01. 07р.	На 31. 12. 07р.	На 1. 01. 07р.	На 31. 12. 07р.	Абс. приріст, тис. грн	Т р, %	Т пр, %
Запаси	8043, 3	15189, 6	48, 71	76, 00	7146, 3	1, 88	88
Дебіторська заб-сть за Т, Р, П	3081, 8	1486, 6	18, 66	7, 44	-1595, 2	0, 48	-52
Дебіторська заборгованість за розрахунками	685, 0	411, 3	4, 14	2, 06	-273, 7	0, 6	-39, 96
Інша дебіторська заборгованість	1519, 8	1062, 3	9, 20	5, 31	-457, 5	0, 69	-30, 10
Грошові кошти та еквіваленти	2852, 6	1701, 6	17, 27	8, 51	1151, 0	0, 59	-40, 35
Всього оборотні активи	16512, 8	19985, 9	100	100	3473, 1	1, 21	21

Рис. 2.4. Структура оборотних засобів підприємства

Збільшення вартості оборотних засобів говорить про ефективну роботу товариства, так як запасы на кінець звітного періоду виросли на 88%, а грошові кошти та їх еквіваленти зменшилися на 40%, це означає, що дебітори невчасно розраховуються за наданими послугами.

Таблиця 2.7

Аналіз деяких показників обертаємості активів

Показник	Значення
	На 31. 12. 05р.	На 31. 12. 07р.
Обертаємість запасів (Кзапаси)	5, 83	3, 63
Період оберту запасів (Тзап) в днях	62	99
Обертаємість оборотних засобів	3, 73	3, 98
Період оберту оборотних засобів в днях	96	90
Обертаємість активів	0, 58	0, 73
Період оберту активів в днях	620	493

2.3 Аналіз капіталу підприємства

Капітал підприємства - це фінансові ресурси підприємства, які використовуються для фінансування предметів та засобів праці, робочої сили, інших елементів виробництва та фінансових інструментів.

Загальна сума підприємства - підсумок балансу, який показує з однієї сторонни загальну сумму засобів, які має у своєму розпорядженні підприємство (актив), а з іншої - суму джерел їх винекнення (пассив).

Агрегований баланс показав, що активи підприємства формуються як за рахунок власного, так і за рахунок позикового капиталу. Власний капітал займає на кінець звітного періоду майже 90% в структурі капиталу.

Таблиця 2. 8.

Порівняння абсолютної величини капіталу підприємства за 2005- 2007 рр.

Показник	на 31. 12. 2005р.	на 31. 12. 2006р.	на 31. 12. 2007р.
	тис. грн.	%	тис. грн.	%	тис. грн.	%
Всього капіталу	100129, 3	100	97877, 6	100	100120, 3	100
ВК	71112, 3	71, 02	82598, 8	84, 38	88100, 0	87, 99
ПК	29017, 0	28, 98	15278, 8	15, 62	12020, 30	12, 01
Кавтономії	0, 71		0, 84		0, 88

Рис. 2.5. Величина капіталу підприємства за 2005 - 2007рр.

Порівнявши абсолютні величини капіталу підприємства за 2005-2007 рр. можна зробити слідуючі висновки: власний капітал за розглянуті періоди збільшився з 71, 02% в загальній сумі капіталу до 87, 99%, і як у 2005 так і в 2007 рр. він був повністю вкладений в необоротні активи.

Що стосується позикового капіталу, то з року в рік він зменшувався і на 31. 12. 2007 р. складає 28, 98%, 15, 62% і 12, 01% відповідно.

Розрахувавши коефіцієнти автономіїї за 2005-2007 рр. видно, що зі зменшенням позикового капіталу незалежність підприємства стає більш стійкою.

Розглянувши абсолютні величини джерел коштів треба надати більш детальну характеристику їх складової частини, а саме - власного і позикового капіталу. За допомогою вертикального і горизонтального аналізів заповнемо табл. 2.9.



Рис. 2.6. Структура власного капіталу підприємства за 2007р.

Таблиця 2.9

Аналіз складу структури та динаміки власного і позикового капіталу ЗАТ «Гірничодобувна компанія «Мінерал»

Наіменування статті	Абсолютне значення тис. грн.	Питома вага%	Зміни за період
	На 01. 01. 07р.	На 31. 12. 07р.	На 01. 01. 2007р	На 31. 12. 2007р	Абс. зміни	Тр	Тпр%
Власний капітал Статутний капітал Інший додатковий Резервний капітпал Нерозп. прибуток Позиковий капітал Довгострокові зоб. Кт заборгованість Поточні зобов»язан Інші поточні зоб.	82511, 5 11280, 0 51422, 3 961, 7 18847, 5 15278, 8 12525, 0 693, 0 1764, 8 296, 0	88100, 0 11280, 0 51422, 3 1241, 1 24156, 6 12020, 3 7226, 0 1499, 6 2502, 2 792, 5	100 13, 67 62, 32 1, 16 22, 84 100 81, 97 4, 53 11, 55 1, 94	100 12, 80 58, 37 1, 41 27, 42 100 60, 11 12, 47 20, 81 6, 59	5588, 5 0, 00 0, 00 279, 4 5309, 1 -3258, 5 -5299, 0 806, 6 737, 4 496, 5	1, 07 1, 0 1, 0 1, 29 1, 28 0, 78 0, 58 2, 16 1, 42 2, 67	6, 8 - - 29 28 -22 -42 116 42 167
Кфінансової стійкості	5, 4	7, 33



Рис. 2.7. Структура позикового капіталу підприємства за 2007р.

2.4 Матричний баланс як метод баланса

За допомогою матричного баланса, результати якого занесены в таблицю 2. 10. та 2. 11. можно виявити за рахунок яких коштів фінансується підприємство. Згідно класичної теорії в фінансах, основний капітал підприємство фінансує за рахунок власних коштів або 1/3 власних коштів, 1/3 довгострокових обов”язків та 1/3 кредитів. У нашого підприємства, як на початок, так і на кінець 2007 року необоротні активи фінансувались повністю за рахунок власних коштів, що являється передмовою стійкого фінансового стану підприємства.

2.5 Аналіз дебіторської та кредиторської заборгованостей

Для початку проведемо аналіз складу структури та динаміки дебіторської заборгованості. Для цього визначимо питому вагу кожного виду дебіторської заборгованості в загальній дебіторської заборгованості, а тікож розрахуємо абсолютні ті відносні зміни. Результати розрахунків приведені таблиці 2.12.

Таблиця 2.12

Аналіз складу структури ті динаміки дебіторської заборгованості

Показник	На 01. 01. 07 р.	На 31. 12. 07 р.	Зміни
	Тис. грн.	Питома вага, %	Тис. грн.	Питома вага, %	Абс. зміни, тис. грн.	Темп приросту %
Дебіторська заборгованість за товари, работи, послуги	3 081, 80	58, 29	1 486, 60	50, 22	-1 595, 20	-51, 76
Дебиторська заборгованість за розрахунками	685, 00	12, 96	411, 30	13, 89	-273, 70	-39, 96
Інша дебіторська заборгованість	1 519, 80	28, 75	1 062, 30	35, 89	-457, 50	-30, 10
Всього	5 286, 60	100, 00	2 960, 20	100, 00	-2 326, 40	-45, 00

Рис. 2.8. Питома вага складової частини дебіторської заборгованості на 01. 01. 07р.



Рис. 2.9. Питома вага складової частини дебіторської заборгованості на 31. 12. 07 р.

Аналогічно проведемо розрахунок складу структури і динаміки кредиторської заборгованості.

Результати розрахунків представимо в таблиці 2.13.

Таблиця 2.13

Аналіз складу, структури і динаміки поточних зобов”язань

Показник	На 01. 01. 07 р.	На 31. 12. 07 р.	Зміни
	Тис. грн.	Питома вага, %	Тис. грн.	Питома вага, %	Абс. зміни, тис. грн.	Темп приросту, %
Кредиторська заборгованість за товари, работи, послуги	693, 00	25, 17	1 499, 60	31, 28	806, 6	116, 00
Поточні зобов”язання за розрахунками	1 764, 80	64, 08	2 502, 20	52, 19	737, 40	41, 78
Інші поточні зобов”язання	296, 00	10, 75	792, 50	16, 53	496, 5	167, 74
Всього	2 753, 8	100, 00	4 794, 30	100, 00	2733, 5	74, 09

Рис. 2.10. Питома вага складової частини поточних зобов”язань на 01. 01. 07 р.

З вище пиведених розрахунків ми бачимо, що дебіторська заборгованість зменшилася з 5 286, 60 до 2 960, 20 тис. грн.., або на 45%.

Поточні зобов”язання збільшилася на 2733, 5 тис. грн. і складає 4794, 30 тис. грн., темп приросту склав 74, 09%. Росту поточних зобов”язань в звітному періоді сприяло збільшення темпу приросту кредиторської заборгованості за товари, роботи, послуги (на 31. 12. 07 р. Тпр складає 116%).

Для деталізації анализу розрахуємо показники обертаємості дебіторської і кредиторської заборгованості, а також періоди їз обертів. Отримані дані представимо в таблиці 2.14.

Таблиця 2.14

Аналітичні показники для оцінки дебіторської і кредиторської заборгованостей

Показники	Значення
	2005 р..	2006 р.	2007 р.
Обертаємість чистої дебіторської заборгованості (Кдзз.), %	11, 06	16, 46	31, 86
Період оберту чистої дебіторської заборгованості (Ко.), дні	32	22	12
Обертаємість чистої кредиторської заборгованості (Кк. з.), %	9, 34	13, 21	38, 48
Період оберту чистої кредиторської заборгованості (Ко.), дні	38	27	9

Розрахунок показників говорить про те, що обертаємість чистої дебіторської заборгованості в 2007 г. збільшилася порівняно з 2005 і 2006 рр. і срок кредита зменшився з 32 - в 2005 р. до 12 днів - в 2007 р., кредиторська заборгованість також збільшилася порівняно з попередніми періодами і срок кредита клієнтам зменшився від 38 днів (в 2005 р.) до 9 днів (в 2007 р.).

Великого впливу на ефективне використання капіталу, вкладеного оборотні активи, задає збільшення чи зменшення дебіторської заборгованості, наявність просроченої дебіторської заборгованості.

В 2007 році спостерігається зменшення дебіторської заборгованості на загальну суму 2 326, 40 тыс. грн. На це зменшення мали вплив значення дебіторської заборгованості за розрахунками на 273, 7 тис. грн. та інша поточна дебіторська заборгованість зменшилась на 457, 5 тис. грн. Дебіторська заборгованість за товари, работи, послуги також зменшилася на 1595, 2 тис. грн.

Проаналізувавши результати розрахунків аналітичних показників, можна зробити висновки, що період інкасації дебіторської заборгованості, тобто період її погашення складає 12 днів, це хороший показник. Обертаємість дебіторської заборгованості показує, у скільки разів виручка перевищує середню дебіторську заборгованість, в нашому випадку на 31, 86 раза.

Загальна величина кредиторської заборгованості за аналізований період за збільшилася на 2733, 5 тыс. грн. Це збільшення трапилося з-за поточних зобов”язань за розрахунками, ВАПРОт. е. роста задолженности по заработной плате (см. таблица 3. 5). Кредиторская задолженность за работу, товары и услуги увеличилась на 335, 00 тыс. грн. Ниже приведём расчёт оборачиваемости чистой кредиторской задолженности и периода оборота кредиторской задолженности.

К _очкз = Себестоимость / Средняя за период чистая кредиторская задолженность;

К

Подобные документы

• Аналіз фінансових результатів діяльності підприємства

  Інформаційне забезпечення аналізу фінансових результатів підприємства. Аналіз динаміки і структури фінансових результатів підприємства на прикладі ПП "Скіфи". Аналіз показників рентабельності, впливу факторів на зміну обсягу фінансових результатів.
  
  курсовая работа [60,2 K], добавлен 28.11.2015
  

• Аналіз фінансової стійкості підприємства, суб’єкта ЗЕД (на прикладі ВАТ "МАРІУПОЛЬ-АВТО")

  Аналіз структури і динаміки статей активу і пасиву балансу підприємства. Структура майна та джерела його фінансування. Аналіз ліквідності, платоспроможності, прибутковості і рентабельності підприємства. Аналіз грошових потоків та ринкової активності.
  
  курсовая работа [132,0 K], добавлен 30.03.2012
  

• Аналіз фінансового стану підприємства

  Характеристика майнового стану ПАТ "НВО Київський завод автоматики ім. Г.І. Петровського", джерел його формування. Оцінка фінансових результатів діяльності та фінансового стану. Факторний аналіз прибутку, ліквідності, рентабельності і платоспроможності.
  
  курсовая работа [441,6 K], добавлен 24.03.2015
  

• Фінансовий аналіз діяльності підприємства ВАТ "Металовироби"

  Формування фінансових результатів ВАТ "Металовироби" і аналіз їх динаміки. Резерви підвищення рівня рентабельності. Оцінка ділової активності, визначення поточної і перспективної платіжної спроможності. Заходи стабілізації фінансового стану підприємства.
  
  курсовая работа [131,1 K], добавлен 14.07.2011
  

• Аналіз фінансового стану підприємства ВАТ "Крюківський вагонобудівний завод"

  Аналіз структури активів і пасивів підприємства. Оцінка фінансових результатів й показників рентабельності, ліквідності та ділової активності організації. Дослiдження ефективностi викоpистання майна компанії, забезпечення власними обоpотними коштами.
  
  курсовая работа [194,1 K], добавлен 25.11.2014
  

• Аналіз фінансової звітності підприємства

  Горизонтальний та вертикальний аналіз фінансової звітності підприємства. Оцінка фінансового стану підприємства. Аналіз рентабельності власного капіталу, оборотності активів, заборгованості, платоспроможності. CVP-аналіз: визначення точки беззбитковості.
  
  контрольная работа [2,1 M], добавлен 08.01.2012
  

• Оцінка фінансових результатів діяльності підприємства

  Значення, завдання та інформаційне забезпечення оцінки фінансових результатів діяльності підприємства. Оцінка рівня, динаміки та структури фінансових результатів. Аналіз фінансових результатів від різних видів діяльності. Оцінка рентабельності діяльності.
  
  контрольная работа [241,1 K], добавлен 23.12.2015
  

• Аналіз фінансових результатів діяльності підприємства

  Сутність та значення фінансового аналізу діяльності підприємства. Економічна характеристика ПАТ "Дніпровський металургійний комбінат". Оцінка рівня і динаміки фінансових результатів, а також показників рентабельності та прибутковості підприємства.
  
  курсовая работа [369,6 K], добавлен 18.11.2013
  

• Комплексний аналіз фінансового стану підприємства

  Оцінка фінансового стану підприємства, метою якої є пошук резервів підвищення рентабельності виробництва і зміцнення комерційного розрахунку як основи стабільної роботи підприємства. Аналіз прибутковості підприємства. Оцінка імовірності його банкрутства.
  
  дипломная работа [60,0 K], добавлен 06.01.2012
  

• Аналіз фінансового стану підприємства (на прикладі ПАТ "Полтавський турбомеханічний завод")

  Інформаційне забезпечення аналізу фінансового стану підприємства, показники фінансової стійкості. Техніко-економічна характеристика заводу. Аналіз складу та структури джерел коштів, активу балансу. Оцінка платоспроможності, ліквідності та рентабельності.
  
  курсовая работа [219,7 K], добавлен 31.05.2013
  

• Аналіз кредитоспроможності підприємства

  Сутність кредитоспроможності та платоспроможності підприємства. Огляд методик оцінки якості потенційних позичальників, вживані комерційним банками в процесі кредитного аналізу. Аналіз структури балансу, факторний аналіз рентабельності та прибутковості.
  
  курсовая работа [76,9 K], добавлен 08.02.2011
  

• Фінансовий аналіз підприємства

  Горизонтальний та вертикальний аналіз фінансової звітності підприємства, його методологічне та нормативне обґрунтування, оцінка отриманих результатів. Загальний і факторний аналіз рентабельності власного капіталу, заборгованості та платоспроможності.
  
  курсовая работа [1,1 M], добавлен 28.03.2019
  

• Фінансовий аналіз становища підприємства в умовах ТОВ "ТПО "Аріста" в 2006 році"

  Загальна оцінка майна підприємства і джерел його формування. Аналіз активу балансу. Аналіз ліквідності балансу і платоспроможності підприємства. Аналіз власних джерел. Аналіз позикових джерел. Рекомендації щодо покращення фінансового стану підприємства.
  
  курсовая работа [100,9 K], добавлен 21.07.2008
  

• Аналіз фінансового стану та фінансових результатів діяльності підприємства на прикладі ВАТ "ПМК-68"

  Загальна організаційно-економічна характеристика ВАТ "ПМК-68". Аналіз фінансових результатів, майна та джерел коштів підприємства. Шляхи вдосконалення фінансового стану підприємства та заходи щодо оптимізації фінансових результатів його діяльності.
  
  дипломная работа [1,4 M], добавлен 11.01.2013
  

• Оцінка фінансового стану підприємства

  Аналіз стану майна ВАТ "Рівненська фабрика нетканих матеріалів" та джерела його формування. Оцінка фінансової стійкості підприємства. Аналіз ділової активності, рентабельності і показників Cash-flow. Прогнозування імовірності банкрутства підприємства.
  
  курсовая работа [58,7 K], добавлен 08.04.2014
  

• Аналіз фінансового стану підприємства та фінансових результатів його діяльності

  Характеристика показників, що потрібні для проведення фінансового аналізу. Класифікація активів підприємства по рівню ліквідності. Аналіз руху коштів ВАТ "Стахановський вагонобудівний завод" за 2009 й 2010 р. висновки щодо фінансового стану підприємства.
  
  курсовая работа [115,5 K], добавлен 05.02.2011
  

• Аналіз фінансових результатів та рентабельності підприємства

  Класифікація та формування прибутку підприємства, напрямки його використання та розподілу. Показники, що характеризують рентабельність. Горизонтальний та вертикальний аналіз фінансової звітності, фінансової стійкості, оцінка ймовірності банкрутства.
  
  курсовая работа [1,2 M], добавлен 27.01.2011
  

• Аналіз фінансового стану підприємства ПАТ "Укртелеком"

  Аналіз фінансового стану господарюючого суб’єкта. Оцінка оборотності капіталу. Виявлення й ліквідація недоліків у фінансовій діяльності та пошук резервів покращення фінансового стану підприємства і його платоспроможності. Аналіз динаміки прибутку.
  
  курсовая работа [27,4 K], добавлен 16.09.2019
  

• Аналіз фінансового стану підприємства

  Аналіз фінансово-майнового стану та аналіз фінансово-господарської діяльності підприємства. Організація перевірки боргових прав і зобов'язань. Як порахувати доходи підприємства. Як перевірити склад витрат. Аналіз динаміки валюти балансу та його структури.
  
  контрольная работа [20,1 K], добавлен 05.05.2011
  

• Аналіз фінансової звітності ПрАТ "Коростенський завод ЗБШ"

  Організаційно-фінансова характеристика заводу, характеристика засновників підприємства за статутним капіталом. Аналіз господарської діяльності. Оцінка структури та динаміки персоналу підприємства. Динаміка обертання активів, аналіз рентабельності.
  
  отчет по практике [182,9 K], добавлен 23.04.2013
  

• главная
• рубрики
• по алфавиту
• вернуться в начало страницы
• вернуться к началу текста
• вернуться к подобным работам