Понятие денежных потоков и денежных эквивалентов

Размещено на http://www.allbest.ru

Содержание

Введение

1. Понятие денежных потоков и денежных эквивалентов. Классификация денежных потоков

2. Порядок составления отчета о движении денежных средств

3. Методы составления отчета о движении денежных средств

4. Сравнительная характеристика Отчета о движении денежных средств в российских и международных стандартах

Заключение

Список используемой литературы

Приложения

денежный финансовый валюта

Введение

В состав финансовой отчетности российских предприятий отчет о движении денежных средств (ОДДС) включается начиная с отчетности за 1997 г. За 15 лет, прошедших с того времени, произошли большие изменения и проделана большая работа в области построения новой системы российского финансового учета и финансовой отчетности.

Отчет о движении денежных средств является одной из форм финансовой отчетности организации. Его сущность заключается в предоставлении пользователям информации о способности активов организации генерировать денежные средства при осуществлении хозяйственной деятельности, что позволяет оценить успешность и стабильность ее работы.

Целью составления Отчета о движении денежных средств является предоставление объективных данных об источниках притока денежных средств и направлениях расходования, остатках средств на счете, то есть о фактически произошедших событиях, причем данные за период суммируются на конкретную отчетную дату, и корректировка не производится. Основную категорию пользователей данного отчета составляют кредиторы, которые продают фирме активы (работы, услуги), а также банки, осуществляющие кредитование фирмы.

Начиная с отчетности за 2004 г. Минфин России разрешил использовать при составлении отчета Международный стандарт финансовой отчетности (МСФО) (IAS) 7 "Отчет о движении денежных средств". Это было обусловлено отсутствием национального стандарта, который был разработан только в 2011 г.

В настоящее время отчет о движении денежных средств должен заполняться в соответствии с Приказом Минфина России от 02.07.2010 N 66н "О формах бухгалтерской отчетности организаций" (далее - Приказ N 66н), который вводит новые требования к формам бухгалтерской отчетности.

В 2011 г. принято новое Положение по бухгалтерскому учету "Отчет о движении денежных средств" (ПБУ 23/2011), которое, в свою очередь, вносит ряд изменений в формирование рассматриваемого Отчета.

Проанализируем значение принятых изменений и степень соответствия нового содержания российского Отчета о движении денежных средств требованиям МСФО.

1. Понятие денежных потоков и денежных эквивалентов

Классификация денежных потоков.

При составлении отчета о движении денежных средств за 2010 г. организации использовали информацию по следующим счетам:

- 50 "Касса" (за исключением субсчета "Денежные документы");

- 51 "Расчетные счета";

- 52 "Валютные счета";

- 55 "Специальные счета в банках" (за исключ. субсчета "Депозитные счета");

- 57 "Переводы в пути".

Начиная с годовой бухгалтерской отчетности за 2011 г. в отчет о движении денежных средств включается не только информация о денежных средствах, но и данные о денежных эквивалентах (п. 5 ПБУ 23/2011). Аналогичный порядок предусмотрен и п.7 МСФО 7.

Под денежными эквивалентами понимаются высоколиквидные финансовые вложения, которые:

> могут быть легко обращены в заранее известную сумму денежных средств;

> подвержены незначительному риску изменения стоимости.

В ПБУ 23/2011 приводится только один пример высоколиквидных финансовых вложений - депозиты до востребования, открытые в кредитных организациях.

К финансовым вложениям организации относятся:

> государственные и муниципальные ценные бумаги;

> ценные бумаги других организаций, в том числе долговые ценные бумаги, в которых дата и стоимость погашения определена (облигации, векселя);

> вклады в уставные (складочные) капиталы других организаций (в том числе дочерних и зависимых хозяйственных обществ);

> предоставленные другим организациям займы;

> депозитные вклады в кредитных организациях;

>дебиторская задолженность, приобретенная на основании уступки права требования, и пр.

Данные требования установлены п.3 ПБУ19/02 "Учет финансовых вложений", утвержденного Приказом Минфина России от 10.12.2002 N 126н.

Обычно денежными эквивалентами считаются ценные бумаги и депозитные вклады в банке, выдаваемые по требованию, со сроком погашения три месяца или менее. В качестве денежных эквивалентов могут рассматриваться, например, векселя Сбербанка России, используемые организациями при расчетах за реализованные товары, выполненные работы, оказанные услуги, со сроком погашения до трех месяцев (информационное сообщение Минфина России от 21.12.2009 "О раскрытии информации о финансовых вложениях организации в годовой бухгалтерской отчетности").

К денежным эквивалентам могут быть отнесены банковские овердрафты, поскольку по требованию организации банк обязан предоставить денежные средства в размере, определенном условиями договора овердрафтного кредитования. Инвестиции в собственный капитал других компаний, дебиторская задолженность, приобретенная на основании уступки права требования, займы, предоставленные другим организациям, а также собственные акции организации не относятся к категории эквивалентов денежных средств.

Руководству компании необходимо самостоятельно определить, что именно включается в состав денежных эквивалентов, исходя из определения их ликвидности и подверженности незначительному риску. Для этого в учетной политике необходимо установить подходы для отделения денежных эквивалентов от других финансовых вложений (п. 23 ПБУ 23/2011).

В пояснительной записке к бухгалтерской отчетности организации необходимо раскрыть информацию о составе денежных средств и денежных эквивалентов (п. 22 ПБУ 23/2011). Кроме того, организация должна показать увязку сумм, представленных в отчете о движении денежных средств, с соответствующими статьями бухгалтерского баланса.

Для определения денежных эквивалентов по данным бухгалтерского учета организациям необходимо использовать информацию по счету 55, субсчет 3 "Депозитные счета", и счету 58 "Финансовые вложения". При определении инвестиций в качестве денежных эквивалентов по данным российского учета необходимо принимать во внимание указанные критерии.

Денежные потоки - это любые поступления в организацию и платежи, производимые фирмой.

В п. 6 ПБУ 23/2011 конкретизировано понятие денежных потоков организации - платежи и поступления денежных средств. При этом приведен подробный перечень операций по движению денежных средств, которые не считаются денежными потоками. Основным принципом для исключения соответствующих операций из состава денежных потоков (и, следовательно, для невключения их в отчетность) является экономический характер операции. При этом, не являются денежными потоками операции, представляющие собой внутренние обороты между различными группами высоколиквидных активов организации, приобретение или продажа денежных эквивалентов (краткосрочных финансовых вложений), их обмен, а также конвертация валюты (иностранной в валюту РФ или наоборот). В последнем случае возникающие курсовые разницы относятся к денежным потокам. Принцип, по которому те или иные операции исключаются из числа денежных потоков, основан на незначительности влияния таких операций на валюту баланса или его структуру.

Согласно ПБУ 23/2010 денежными потоками не являются:

> платежи денежных средств, связанные с инвестированием их в денежные эквиваленты;

Условный пример 1. Организация приобретает краткосрочные долговые ценные бумаги, которые относятся к денежным эквивалентам. В этом случае организация меняет деньги на денежные эквиваленты. Такая операция не приводит ни к притоку, ни к оттоку денежных средств и денежных эквивалентов, а значит, не должна учитываться при составлении отчета о движении денежных средств.

> поступления денежных средств от погашения денежных эквивалентов (за исключением начисленных процентов);

Условный пример 2. Закончился срок депозитного вклада, и денежные средства, которые ранее были перечислены на депозитный счет, возвращены банком на расчетный счет организации. При составлении отчета о движении денежных средств операции по перечислению денежных средств на расчетный счет и по возврату этой суммы с депозитного счета учитываться не будут, а сумма процентов, начисленных за период действия договора банковского вклада, будет отражена в составе поступлений от финансовой деятельности.

> перевод денежных средств или денежных эквивалентов из одной формы в другую форму (за исключением потерь или выгод от такого перевода);

Условный пример 3. По окончании срока действия договора по депозитному вкладу в банке организация может направить денежные средства на приобретение ценных бумаг, которые относятся к высоколиквидным денежным эквивалентам.

> валютно-обменные операции (за исключением потерь или выгод от операции);

Условный пример 4. Организация продает валютную выручку, полученную от реализации товаров. При этом с валютного счета организации списываются евро, а на расчетный счет организации зачисляются рубли. В отчете о движении денежных средств будет отражаться только та сумма, которая возникла в результате отличия курса иностранной валюты, по которой евро были проданы, от официального курса Банка России евро к рублю.

> иные аналогичные платежи организации и поступления в организацию, изменяющие состав денежных средств или денежных эквивалентов организации, но не изменяющие их общую сумму.

Не формируют денежные потоки иные аналогичные платежи организации и поступления в организацию, изменяющие состав денежных средств или денежных эквивалентов организации, но не изменяющие их общую сумму.

К таким операциям, в частности, относятся:

? получение наличных со счета в банке (Дебет 50 Кредит 51);

? внесение наличных денежных средств на расчетный счет организации (Дебет 51 Кредит 50);

? перечисление денежных средств с одного счета организации на другой счет этой организации (Дебет 51 Кредит 51).

Таким образом, платежи и поступления, которые не изменяют общую сумму денежных средств и денежных эквивалентов, не отражаются в отчете о движении денежных средств как выплаты и поступления.

Классификация денежных потоков.

Для целей составления финансовой отчетности в соответствии с п. 7 ПБУ 23/2011 все денежные потоки должны быть дифференцированы на потоки от текущих, инвестиционных и финансовых операций. Форма отчета о движении денежных средств предполагает представление данных по трем разделам - движение денежных средств по текущей, инвестиционной и финансовой деятельности. (см. Приложение 2)

Группировка данных о движении денежных потоков по указанным признакам позволяет обеспечить заинтересованных пользователей информацией о достаточности денежных средств в качестве источника финансирования различных видов деятельности организации. Данные о денежных потоках от финансовых операций в организациях, для которых такая деятельность не является основной, позволяют сделать вывод об объемах временно свободных денежных средств и эффективности их использования.

Платежи и поступления от одной операции могут относиться к разным видам денежных потоков (п. 12 ПБУ 23/2011), а поступления от разных видов деятельности - к одноименным денежным потокам.

К денежному потоку по текущим операциям относятся операции с денежными средствами, опосредующие как основную деятельности компании, приносящей выручку, таким образом, они представляют собой результат операций, формирующих чистую прибыль (п. 9 ПБУ 23/2011), так и прочую деятельность организации.

Таблица 1

Назначение информации о потоке	Приток денежных средств и денежных эквивалентов
	> поступления от продажи покупателям (заказчикам) продукции и товаров, выполнения работ, оказания услуг > поступление процентов по дебиторской задолженности покупателей или заказчиков (в частности, санкции за нарушение условий коммерческих договоров). >поступления арендных платежей, роялти, комиссионных и иных аналогичных платежей > поступления от продажи финансовых вложений, приобретенных с целью их перепродажи в краткосрочной перспективе (согласно п.9 ПБУ 23/2011 в течение трех месяцев) Согласно п.10 и 11 ПБУ 23/2011, к таким финансовым вложениям могут относиться приобретение акций (долей участия) в других организациях и долговых ценных бумаг (прав требования денежных средств к другим лицам).
Показывает уровень обеспеченности компании денежными средствами для погашения кредитов, поддержания деятельности на уровне существующих объемов производства, выплаты дивидендов и новых инвестиций без привлечения внешних источников финансирования
	Отток денежных средств и денежных эквивалентов
	> платежи поставщикам и подрядчикам за материально-производственные запасы, работы и услуги, >расчеты с работниками организации по о/т и выплаты третьим лицам (например, по договорам гражданско-правового характера) > уплата процентов по долговым обязательствам, где займ или кредит привлекался для цели пополнения собственных оборотных средств > платежи налога на прибыль, если налоговая база сформирована по текущей деятельности >платежи в связи с покупкой финансовых вложений, приобретенных с целью их перепродажи в краткосрочной перспективе (как правило, в течение трех месяцев)

В составе денежных потоков от инвестиционных операций отражаются расчеты, связанные с приобретением, созданием или выбытием объектов внеоборотных активов, все операции по привлечению и возврату займов и кредитов, а также проценты за пользование заемными средствами, привлеченными для инвестиционных целей;

Таблица 2

Назначение информации о потоке	Приток денежных средств и денежных эквивалентов
	> поступления от продажи внеоборотных активов > дивиденды и аналогичные поступления от долевого участия в других организациях > поступления от продажи акций (долей участия) в других организациях > поступления от продажи долговых ценных бумаг (прав требования денежных средств к другим лицам), за исключением финансовых вложений, приобретенных с целью перепродажи в краткосрочной перспективе > поступления процентов по долговым финансовым вложениям, осуществляемые на срок свыше трех, но до 12 месяцев (за исключением приобретенных с целью перепродажи в краткосрочной перспективе) > возврат кредитов и займов, предоставленных другим лицам
Показывает уровень затрат компании на приобретение или создание внеоборотных активов, обеспечивающих денежные поступления в будущем (п. 7, 10 ПБУ 23).
	Отток денежных средств и денежных эквивалентов
	> платежи поставщикам (подрядчикам) и работникам организации в связи с приобретением, созданием, модернизацией, реконструкцией и подготовкой к использованию внеоборотных активов, в том числе затраты на НИОКР > платежи в связи с приобретением акций (долей участия) в других организациях, долговых ценных бумаг (прав требования денежных средств к другим лицам), за исключением финансовых вложений, приобретаемых с целью перепродажи в краткосрочной перспективе > предоставление займов другим лицам > уплата процентов по долговым обязательствам, где займ или кредит привлекался для строительства, приобретения или создания внеоборотных активов (объектов основных средств или нематериальных активов). > платежи налога на прибыль, если налоговая база сформирована по инвестиционной деятельности >привлеченные заемные средства в размере основного долга

К денежному потоку по финансовым операциям относятся операции, связанные с привлечением компанией финансирования на долговой или долевой основе, приводящие к изменению величины и структуры капитала и заемных средств.

Таблица 3

Назначение информации о потоке	Приток денежных средств и денежных эквивалентов
	>денежные вклады собственников (участников), поступления от выпуска акций, увеличения долей участия > поступления от выпуска облигаций, векселей и других долговых ценных бумаг >проценты, полученные по выданным займам и кредитам получение кредитов и займов от других лиц получение кредитов и займов, полученных от других лиц
Обеспечивает основу для прогнозирования требований кредиторов и акционеров (участников) в отношении будущих денежных потоков компании, а также будущих потребностей компании в привлечении долгового и долевого финансирования
	Отток денежных средств и денежных эквивалентов
	> платежи собственникам (участникам) в связи с выкупом у них акций (долей участия) организации или их выходом из состава участников > платежи в связи с погашением (выкупом) векселей и других долговых ценных бумаг > возврат кредитов и займов, полученных от других лиц > платежи, осуществленные в связи с продажей перечисленных ценных бумаг и вложений >дивиденды, уплаченные собственникам или участникам организации > платежи налога на прибыль, если налоговая база сформирована по инвестиционной деятельности

Согласно п. 12 ПБУ 23/2011, требования к точной дифференциации денежных потоков не являются абсолютно жесткими в том случае, когда имеющаяся в организации информация не позволяет однозначно классифицировать денежные потоки. Они отражаются в составе денежных потоков от текущих операций.

В учетной политике организация устанавливает принципы классификации денежных потоков, которые не указаны в п. 9 - 11 ПБУ 23/2011, и раскрывает их в пояснительной записке к годовой бухгалтерской отчетности.

2. Порядок составления отчета о движении денежных средств

Методология составления отчета о движении денежных средств коммерческими организациями (кроме кредитных) определяется Положением по бухгалтерскому учету "Отчет о движении денежных средств" (ПБУ 23/2011)

Положение по бухгалтерскому учету ПБУ 23/2011 не применяется при составлении отчета о движении средств для внутренних целей, для государственного статистического наблюдения и для кредитных организаций.

Отчет о движении денежных средств, входящий в состав отчетности организации, представляет собой обобщение информации о денежных средствах, о высоколиквидных финансовых вложениях, подверженных незначительному риску изменения стоимости (денежные эквиваленты), например депозиты до востребования, открытые в кредитных организациях.

В данном отчете отражаются поступления в организацию денежных средств и денежных эквивалентов, платежи организации и остатки денежных средств на начало и конец отчетного периода, объединяемые понятием "денежные потоки организации". ОДДС состоит из трех основных разделов, которые отражают денежные потоки, полученные компанией от операционной, инвестиционной и финансовой деятельности. Данное разделение необходимо, чтобы показать качество этих денежных потоков по различным видам деятельности компании.

Свернутое и развернутое отражение денежных потоков

Отражаются денежные потоки организации в отчете о движении денежных средств с подразделением на денежные потоки от текущих, инвестиционных и финансовых операций (п. 14 ПБУ 23/2011).

Каждый существенный вид поступлений в организацию денежных средств и (или) денежных эквивалентов отражается в отчете о движении денежных средств отдельно от платежей организации, т.е. развернуто

( брутто-метод).

Пунктом 16 ПБУ 23/2011 установлено, что часть поступлений и платежей должна отражаться свернуто - только разница между поступлениями и выбытиями денежных средств и денежных эквивалентов (нетто-метод). Возможность использования нетто-метода предусмотрена п. 22 МСФО 7.

В отчете о движении капитала свернуто отражаются:

> транзитные денежные потоки;

> массовые денежные потоки;

> несущественные виды поступлений и выплат денежных средств (денежных эквивалентов) организации.

Транзитный денежный поток отражает не столько деятельность организации, сколько деятельность ее контрагентов, либо когда поступления от одних лиц обусловливают соответствующие выплаты другим лицам (п.16 ПБУ 23/2011).

К денежным потокам транзитного характера относятся:

> денежные потоки комиссионера или агента в связи с осуществлением ими комиссионных или агентских услуг (за исключением платы за сами услуги)

Условный пример 5. Организация занимается комиссионной торговлей, выступая в роли комиссионера, и получает денежные средства от покупателя в оплату за товар, причем незамедлительно перечисляет их комитенту за вычетом комиссионных. В мае организация реализовала комиссионные товары на сумму 1 180 000 руб. Сумма комиссионного вознаграждения составляет 10%.

В бухгалтерском учете организации были сделаны такие записи:

1). Дебет 51 Кредит 76 1180 000 руб. - от покупателей поступила выручка

2). Дебет 76 Кредит 90-1 118 000 руб. (1 180 000 руб. x 10%) - начислено комиссионное вознаграждение;

3). Дебет 90-3 Кредит 68, суб. "Расчеты по НДС" 18 000 руб. (118 000 руб. x 18 : 118) - отражена сумма НДС с комиссионного вознаграждения;

4). Дебет 76 Кредит 51 1 062 000 руб. (1 180 000 руб. - 118 000 руб.) - выручка от реализации товаров перечислена комитенту за вычетом комиссионного вознаграждения.

В отчете о движении денежных средств поступление от покупателя и выплату комитенту (за минусом комиссионного вознаграждения) в размере 1 062 000 руб. следует указать свернуто, поскольку это транзитный денежный поток. Следовательно, в отчете будет отражено только комиссионное вознаграждение в размере 118 000 руб.

> поступления от покупателей и заказчиков и платежи в бюджет косвенных налогов

Условный пример 6. В 2011 г. на основании налоговых деклараций организация перечислила в бюджет НДС в размере 1 200 000 руб. Сумма, полученная организацией от покупателей и заказчиков в 2011 г., составила 541 200 000 руб.

Поскольку организация должна указать свернуто поступления от покупателей и заказчиков, платежи в бюджет косвенных налогов, в отчете о движении денежных средств будет отражена только сумма поступлений от покупателей и заказчиков в размере 540 000 000 руб. (541 200 000 руб. -

1 200 000 руб.).

> платежи поставщикам и подрядчикам и возмещение из бюджета косвенных налогов

Условный пример 7. В 2011 г. на основании налоговых деклараций организация получила из бюджета возмещение НДС в размере 2 300 000 руб. Сумма, перечисленная организацией поставщикам и подрядчикам в 2011 г., составила 672 300 000 руб.

Поскольку организация должна указать свернуто поступления от покупателей и заказчиков, платежи в бюджет косвенных налогов, в отчете о движении денежных средств будет отражена только сумма поступлений от покупателей и заказчиков в размере 670 000 000 руб. (672 300 000 руб. - 2 300 000 руб.).

> поступления от контрагента в счет возмещения коммунальных платежей и осуществление этих платежей в арендных и иных аналогичных отношениях

Условный пример 8. Организация ООО "Солнышко" является владельцем коммерческой недвижимости и сдает в аренду ООО "Ромашка" нежилое помещение. Помимо арендной платы арендатор компенсирует арендодателю стоимость коммунальных услуг. В свою очередь арендодатель направляет полученные денежные средства на оплату поставщикам коммунальных услуг. В 2011 г. ООО "Солнышко" перечислило поставщикам коммунальных услуг 6 850 000 руб., а получило от ООО "Ромашка" 1 850 000 руб.

В бух. учете эти операции отражаются следующими записями:

1). Дебет 76 Кредит 60 1 850 000 руб. - арендодателю предъявлена к возмещению стоимость потребленных коммунальных услуг;

2). Дебет 51 Кредит 76 1 850 000 руб. - от арендодателя получены денежные средства в возмещение стоимости потребленных им коммунальных услуг;

3). Дебет 60 Кредит 51 6 850 000 руб. - перечислена плата поставщикам коммун. услуг.

При составлении отчета о движении денежных средств за 2011 г. указанные суммы будут отражены свернуто. Поэтому в отчете будет указана только сумма платежей поставщикам коммунальных услуг в размере

5 000 000 руб. (6 850 000 руб. - 1 850 000 руб.).

> оплата транспортировки грузов с получением эквивалентной компенсации от контрагента.

Условный пример 9. Организация ООО "Ветерок" оказывает экспедиторские услуги. В 2011 г. она получила от клиентов оплату за свои услуги в размере 7 468 000 руб., а грузоперевозчикам заплатила 6 500 000 руб. В этом случае в отчете о движении денежных средств будет отражена только сумма поступлений от покупателей в размере 968 000 руб. (7 468 000 руб. - 6 500 000 руб.).

Массовые денежные потоки отличаются быстрым оборотом, большими суммами и короткими сроками погашения (п. 17 ПБУ 23/2011).

Примерами денежных потоков массового характера являются:

> взаимно обусловленные платежи и поступления по расчетам с использованием банковских карт;

> покупка и перепродажа финансовых вложений

> осуществление краткосрочных (как правило, до трех месяцев) финансовых вложений за счет заемных средств.

В учетной политике определяется порядок для свернутого представления денежных потоков. Данные положения учетной политики необходимо раскрывать в пояснениях к бухгалтерской отчетности (п. 23 ПБУ 23/2011).

Пересчет операций в иностранной валюте

Пунктами 18 и 19 ПБУ 23/2011 урегулирован вопрос отражения в отчете о движении денежных средств денежных потоков, выраженных в валюте.

Величина денежных потоков в иностранной валюте пересчитывается в рубли по официальному курсу этой иностранной валюты к рублю, устанавливаемому Банком России на дату осуществления или поступления платежа.

При несущественном изменении официального курса иностранной валюты к рублю, устанавливаемого Банком России, пересчет в рубли, связанный с совершением большого количества однородных операций в такой иностранной валюте, может производиться по среднему курсу, исчисленному за месяц или более короткий период.

В своей учетной политике в целях бухгалтерского учета организации определяют порядок пересчета в рубли величины денежных потоков в иностранной валюте. Данные положения учетной политики должны раскрываться в пояснениях к бухгалтерской отчетности (п. 21 ПБУ 23/2011).

В случае если незамедлительно после поступления платежа в иностранной валюте организация меняет полученную сумму иностранной валюты на рубли в рамках своей обычной деятельности, то денежный поток отражается в отчете о движении денежных средств в сумме фактически полученных рублей без промежуточного пересчета иностранной валюты в рубли.

В случае если незадолго до платежа в иностранной валюте организация меняет рубли на необходимую сумму иностранной валюты в рамках своей обычной деятельности, то денежный поток отражается в отчете о движении денежных средств в сумме фактически уплаченных рублей без промежуточного пересчета иностранной валюты в рубли.

Остатки денежных средств и денежных эквивалентов в иностранной валюте на начало и конец отчетного периода отражаются в отчете о движении денежных средств в рублях. Рублевая сумма определяется в соответствии с Положением по бухгалтерскому учету "Учет активов и обязательств, стоимость которых выражена в иностранной валюте" (ПБУ 3/2006), утвержденным Приказом Минфина России от 27.11.2006 N 154н (п. 19 ПБУ 23/2011).

Таким образом, согласно п. 4, 5 ПБУ 3/2006, на начало и на конец отчетного периода остатки денежных средств и денежных эквивалентов пересчитываются в рубли по курсу Банка России на отчетную дату.

Денежные потоки пересчитываются в рубли по курсу Банка России на дату совершения операции, а остатки денежных средств и денежных эквивалентов - на отчетную дату. В результате образуется разница, которая должна отражаться отдельно от текущих, инвестиционных и финансовых денежных потоков как влияние изменений курса иностранной валюты по отношению к рублю.

Денежные потоки взаимозависимых организаций

Пунктом 20 ПБУ 23/2011 установлено, что существенные денежные потоки между основной организацией и ее дочерними и зависимыми организациями должны отражаться в отчете о движении денежных средств отдельно от аналогичных денежных потоков между организацией и другими лицами. В настоящее время законодательством по бухгалтерскому учету подобных требований не установлено.

Раскрытие информации в бухгалтерской отчетности

ПБУ 23/2011 определяет состав информации о денежных средствах и денежных эквивалентах, которую организация должна раскрывать в пояснениях к бухгалтерской отчетности.

Организация может в пояснениях к бухгалтерской отчетности представлять расшифровки тех или иных статей отчета о движении денежных средств. В этом случае статьи отчета должны содержать ссылку на эти пояснения (п. 21 ПБУ 23/2011).

По состоянию на отчетную дату организации должны раскрывать информацию:

> о составе денежных средств и денежных эквивалентов;

> об увязке сумм, представленных в отчете о движении денежных средств, с соответствующими статьями бухгалтерского баланса (п. 22 ПБУ 23/2011);

> об учетной политике, принятой организацией в отношении представления информации в отчете о движении денежных средств (п. 23 ПБУ 23/2011);

> о возможностях дополнительного привлечения денежных средств (п. 24 ПБУ 23/2011);

> другую существенную информацию о денежных средствах и денежных эквивалентах (п. 25 ПБУ 23/2011) - табл. 4.

Таблица 4 Информация, раскрываемая в пояснениях к бухгалтерской отчетности

Возможности дополнительного привлечения денежных средств	Существенная информация о денежных средствах и денежных эквивалентах
> суммы кредитных линий, открытых организации, но не использованных ею, с указанием всех установленных ограничений по использованию таких кредитных ресурсов (в т. ч. о суммах обязательных минимальных остатков); > величина денежных средств, которые могут быть получены организацией на условиях овердрафта; > поручительства третьих лиц, полученные организацией и не использованные по состоянию на отчетную дату для получения кредита, с указанием суммы денежных средств, которые может привлечь организация; > суммы займов (кредитов), недополученных по состоянию на отчетную дату по заключенным договорам займа (кредитным договорам), с указанием причин такого недополучения.	> имеющиеся существенные суммы денежных средств (или их эквивалентов), которые по состоянию на отчетную дату недоступны для использования организацией (например, открытые в пользу других организаций аккредитивы по не завершенным на отчетную дату сделкам), с указанием причин данных ограничений; > сумма денежных потоков, связанных с поддержанием деятельности организации на уровне существующих объемов производства, отдельно от денежных потоков, связанных с расширением масштабов этой деятельности; > текущие, инвестиционные и финансовые денежные потоки по каждому отчетному сегменту, определенному в соответствии с ПБУ 12/2010 "Информация по сегментам", утвержденным Приказом Минфина России от 08.11.2010 N 143н; > средства в аккредитивах, открытых в пользу организации, вместе с информацией о факте исполнения организацией по состоянию на отчетную дату обязательств по договору с использованием аккредитива. В случае если обязательства по договору с использованием аккредитива организацией исполнены, но средства аккредитива не зачислены на ее расчетный или иной счет, то раскрываются причины и суммы незачисленных средств

3. Методы составления отчета о движении денежных средств

Согласно параграфу 18 МСФО 7 организация должна составлять отчет о движении денежных средств в части представления денежных потоков по операционной деятельности, используя:

> Прямой метод, в соответствии с которым раскрывается информация об основных классах валовых поступлений и валовых выплат;

> Косвенный метод, в соответствии с которым чистая прибыль корректируется с учетом влияния неденежных операций, отложенных (начисленных) сумм по прошлым (будущим) поступлениям денежных средств по операционной деятельности, а также статей дохода (расхода), связанных с потоками денежных средств по инвестиционной или финансовой деятельности.

В качестве основного провозглашен прямой метод, но на практике, если говорить о международном опыте, обычно используется косвенный.

Согласно параграфу 19 МСФО 7 организации в отчете о движении денежных средств должны отражать денежные потоки по операционной деятельности на основе прямого метода, так как данный метод обеспечивает предоставление той информации, которую не позволяет получить косвенный метод.

Во-первых, это связано прежде всего с тем, что при подготовке отчета по прямому методу необходимы более глубокий анализ и детализация по счетам, а составление ОДДС с применением косвенного метода проще и требует меньше затрат.

Во-вторых, при косвенном методе операционный поток менее информативен, потому что чистая прибыль корректируется на начисления и неденежные операции. При использовании прямого метода можно четко идентифицировать, анализировать и принимать решения относительно статей, признанных в отчете о прибылях и убытках, и их денежного эквивалента из ОДДС.

В-третьих, при использовании косвенного метода информация представляется в более обобщенном виде, при использовании прямого метода - в более детализированном.

В соответствии с прямым методом информацию по основным классам валовых поступлений и валовых выплат можно получить:

> из учетных регистров;

> путем корректировки показателей выручки, себестоимости продаж (для финансовых организаций - процентов и аналогичных видов доходов, расходов на выплату процентов и аналогичных видов расходов), а также прочих статей в отчете о совокупном доходе с учетом:

? изменений показателей запасов, дебиторской и кредиторской задолженности по операционной деятельности;

? прочих неденежных статей;

? прочих статей, движение которых связано с инвестиционной или финансовой деятельностью.

В первом случае специалисты, ответственные за формирование отчетности, анализируют движение денежных средств по различным счетам бухгалтерского учета и классифицируют денежные потоки по видам деятельности (операционной, финансовой или инвестиционной).

Однако на практике большинство предприятий ежедневно осуществляет огромное число операций, вызывающих движение денежных средств, поэтому движение денежных средств довольно трудно анализировать и классифицировать. Поэтому метод построения на основе учетных данных зачастую оказывается слишком трудоемким даже для внутренних бухгалтерских служб. Кроме того, он неприемлем для внешних пользователей, которые не имеют доступа к учетным данным предприятия, составляющим его коммерческую тайну.

В этой ситуации более простым и универсальным способом является использование данных баланса и отчета о прибылях и убытках с соответствующими корректировками.

При этом прямой метод представляет собой корректировку каждой статьи отчета о прибылях и убытках и переход от метода начисления к методу денежных средств.

Существуют два общих шаблона составления отчета о движении денежных средств:

1. Из отчета о прибылях и убытках необходимо взять статью "Выручка"/"Процентные доходы" (для кредитной организации) со знаком плюс, вычесть из нее разницу между конечным и начальным балансовыми остатками счетов "Торговая дебиторская задолженность"/"Требования по получению процентов" и "Начисленный дисконт" без учета резерва (т.к. начисление резерва - неденежная операция, но тем не менее снижающая остаток) и прибавить разницу между конечным и начальным балансовыми остатками счета "Авансы полученные".

2. Также из отчета о прибылях и убытках берем статью "Себестоимость"/"Процентные расходы" с отрицательным знаком, вычитаем разницу по счету "Запасы", затем прибавляем разницу между конечным и начальным балансовыми остатками счета "Торговая кредиторская задолженность"/"Требования по выплате процентов" и вычитаем разницу по счету "Авансы выданные". Если в себестоимость были включены расходы по износу основных средств и (или) амортизации нематериальных активов, то эти расходы должны быть исключены с положительным знаком, так как по своему характеру они не являются денежными расходами, ведь никакого фактического оттока денежных средств при их начислении не происходило.

Эти два шаблона могут быть применены практически к каждой статье отчета о прибылях и убытках, которые имеют отношение к операционной деятельности.

При прямом методе расчета денежные потоки текущей деятельности определяются как разность между поступлением денежных средств по всем основным группам доходов (выручка от продажи, поступления процентов за предоставленный коммерческий кредит и других доходов, связанных с осуществлением договоров продажи) и расходами, связанными с их выплатой (оплата счетов поставщиков, выплаты заработной платы персоналу, уплаченный налог на прибыль и другие расходы, связанные с текущей деятельностью). Если итоговый результат расчета представляет выбытие денежных средств, то это, как правило, свидетельствует о том, что организация не может эффективно осуществлять свою деятельность.

Чистый денежный поток определяется как все денежные поступления за минусом всех затрат и характеризует остаток денежных средств на конец отчетного периода за вычетом остатка денежных средств на начало отчетного периода.

Общая схема построения отчета о денежных потоках от операционной деятельности прямым методом представлена на схеме, приведенной в таб. 5.

Таблица 5 Отчет о движении денежных средств (прямой метод)

Показатель	Сумма,
	руб.
Движение денежных средств по текущей деятельности
Средства, полученные от покупателей и заказчиков
Денежные средства, направленные:
на оплату приобретенных товаров, работ, услуг, сырья и иных оборотных активов
на оплату труда
на расчеты по налогам и сборам
на выплату процентов, дивидендов
на прочие расходы
Чистые денежные средства от текущей деятельности
Движение денежных средств по инвестиционной деятельности
Выручка от продажи основных средств и иных внеоборотных активов
Полученные дивиденды
Полученные проценты
Приобретение объектов основных средств, доходных вложений в материальные ценности и нематериальных активов
Приобретение ценных бумаг и иных финансовых вложений
Чистые денежные средства от инвестиционной деятельности
Движение денежных средств по финансовой деятельности
Поступления от займов и кредитов, предоставленных другими организациями
Погашение займов и кредитов (без процентов)
Чистые денежные средства от финансовой деятельности
Чистое увеличение (уменьшение) денежных средств и их эквивалентов
Остаток денежных средств на начало отчетного периода
Остаток денежных средств на конец отчетного периода

Достоинствами прямого метода являются:

> возможность показать основные источники притока и направления оттока денежных средств;

> возможность делать оперативные выводы о достаточности средств для платежей по различным текущим обязательствам;

> непосредственная привязка к кассовому плану (бюджету денежных поступлений и выплат);

> возможность установить взаимосвязь между реализацией и денежной выручкой за отчетный период и др.

Недостатком прямого метода является то, что он не раскрывает взаимосвязи полученного финансового результата и изменения абсолютного размера денежных средств организации.

В оперативном управлении прямой метод определения денежного потока может использоваться для контроля за процессом формирования прибыли и получения выводов относительно достаточности средств для платежей по текущим обязательствам. В долгосрочной перспективе прямой метод расчета величины денежного потока дает возможность оценить ликвидность предприятия, поскольку детально раскрывает движение денежных средств на счетах, а также показывает степень покрытия инвестиционных и финансовых потребностей предприятия имеющимися у него денежными ресурсами.

Отчет о движении денежных средств в разрезе операционной деятельности может быть получен и с помощью косвенного метода. По алгоритму построения этот метод является обратным к прямому.

В соответствии с косвенным методом согласно параграфу 20 МСФО 7 чистый поток денежных средств по операционной деятельности определяется путем корректировки чистой прибыли (убытка) организации. Возможно три типа корректировки чистой прибыли, с учетом:

> изменений запасов, дебиторской и кредиторской задолженности по операционной деятельности, т.е изменения по счетам рабочего капитала, которые непосредственно участвовали в формировании операционной прибыли/убытка (здесь необходимо помнить правило денежного знака).

> неденежных статей (расходов по износу основных средств и амортизации нематериальных активов, расходов по резервам, расходов/доходов по отложенным налогам, убытков от обесценения активов, прибылей/убытков по курсовым разницам).

> всех прочих статей, денежные потоки по которым относятся к инвестиционной или финансовой деятельности.

Таким образом, данный метод:

показывает взаимосвязи между разными видами деятельности предприятия;

устанавливает зависимость между чистой прибылью и изменениями в оборотном капитале предприятия за отчетный период.

Алгоритм формирования денежного потока от операционной деятельности косвенным методом включает реализацию следующих этапов.

По данным отчетности определяется чистая прибыль предприятия.

К чистой прибыли добавляются суммы статей затрат, не вызывающих в реальности движение денежных средств (например, амортизация).

Вычитаются (прибавляются) любые увеличения (уменьшения), не связанные с денежными потоками, т.е. произошедшие в статьях текущих активов, за исключением статьи «Денежные средства».

Прибавляются (вычитаются) любые увеличения (уменьшения), произошедшие в статьях краткосрочных обязательств, не требующих процентных выплат.

Общая схема построения отчета о денежных потоках косвенным методом приведена в таблице 6.

Таблица 6 Отчет о движении денежных средств (косвенный метод)

Статьи	Сумма, тыс. руб.
1	2
I. Денежные средства от текущей деятельности
Корректировки:
- чистая прибыль
- изменение дебиторской задолженности (+, -)
- изменение материально-производственных запасов (+, -)
- изменение кредиторской задолженности (+, -)
Нетто-поток денежных средств от текущей деятельности
II. Денежные средства от инвестиционной деятельности
111. Денежные средства от финансовой деятельности
Эмиссия акций
Выплата дивидендов (вычитается)
Нетто-поток денежных средств от финансовой деятельности
Нетто-поток денежных средств от всех видов деятельности
Остаток денежных средств на начало периода
Остаток денежных средств на конец периода

Косвенный метод показывает, где конкретно овеществлена прибыль компании, или куда инвестированы «живые» деньги.

Основное различие между прямым и косвенным методами имеет место при подготовке только одного раздела ОДДС - по операционной деятельности, так как разделы по инвестиционной и финансовой деятельности составляются исключительно по прямому методу.

Для выделения инвестиционного денежного потока необходимо сделать анализ за отчетный период по счетам долгосрочных активов - основных средств, нематериальных активов, долгосрочных инвестиций или долгосрочных вложений в ценные бумаги (долевые или долговые). После этого необходимо проанализировать движение по этим счетам за отчетный период.

Например, когда мы говорим об основных средствах, то должны помнить о начисленном износе, произведенной переоценке, если компания применяет модель учета основных средств по переоцененной стоимости, об основных средствах, полученных по договорам финансового лизинга. Все эти операции приводят к увеличению и снижению балансового остатка, но все они имеют неденежный характер. Аналогичная ситуация и с нематериальными активами. При анализе счетов по долгосрочным инвестициям на балансовый остаток могут повлиять нереализованные прибыли/убытки от изменения их рыночной/справедливой стоимости, изменения обменных курсов, если эти инвестиции выражены в иностранной валюте - это тоже неденежные операции. Если компания или кредитная организация получает государственные субсидии или гранты, то денежные потоки по этим операциям показываются в данном разделе.

Финансовый денежный поток связан с получением финансовых ресурсов от владельцев/акционеров или от внешних финансовых учреждений. В этом случае из баланса выбираются счета по обязательствам финансового характера (полученные кредиты и займы, выпущенные облигации и векселя, обязательства по финансовой аренде) и счета капитала (акционерный капитал, добавочный капитал/эмиссионный доход, нераспределенная прибыль для определения выплаченных дивидендов). При движении по счетам, которые имеют отношение к финансовой деятельности, за отчетный период также необходимо проанализировать операции неденежного характера (результаты от изменения валютного курса при получении займов в иностранной валюте, погашения конвертируемых облигаций акциями компании).

Помимо простоты расчетов, главным преимуществом использования косвенного метода является то, что он позволяет установить зависимость между финансовым результатом и изменениями в капитале организации за отчетный период, задействованном в основной деятельности. В долгосрочной перспективе этот метод позволяет выявить наиболее проблемные "места скопления" замороженных денежных средств и, соответственно, наметить пути выхода из подобной ситуации.

Важным фактором при выборе метода составления ОДДС является также доступность данных. Информацию, необходимую для заполнения статей раздела "Операционная деятельность" прямым методом, очень сложно выделить из совокупного денежного потока организации, а затраты на его формирование достаточно высоки.

Информация, представленная в отчете о движении денежных средств, полезна для инвесторов, акционеров и кредиторов организации. Результаты в разрезе каждого направления (от текущей, инвестиционной и финансовой деятельности) формирования и использования денежных средств, представленные в отчете, уже на стадии предварительного изучения позволяют пользователям отчетной информации организации адаптироваться к меняющимся условиям коммерческой деятельности, погашать банковские ссуды, выплачивать дивиденды, делать новые капитальные вложения без использования внешних источников.

Анализ данных отчета

Анализируя только показатели ОДДС, можно сделать определенные выводы, даже не прибегая к другим отчетам. Лучше рассматривать как минимум два-три отчетных периода, тогда можно оценить способности менеджмента в управлении денежными потоками.

Во-первых, операционный денежный поток должен быть как минимум равен чистой прибыли. Отрицательный операционный денежный поток может указывать на начало трудностей у отчитывающейся компании. И если этот отрицательный поток повторяется в следующем отчетном периоде, то вероятность того, что компания может стать банкротом в ближайшем будущем, увеличивается драматически. Это очень критический показатель, так как денежные средства от операционной деятельности, как правило, используются для дальнейшего расширения, приобретения новых активов или инвестиций, погашения полученных ранее финансовых ресурсов и, соответственно, снижения финансовых затрат. Это не распространяется только на молодые или быстро развивающиеся/расширяющиеся компании, которые могут покрывать нарастающий денежный дефицит путем дополнительного финансирования со стороны своих владельцев/акционеров или финансовых организаций, выпуска собственных долговых инструментов.

Во-вторых, инвестиционный денежный поток должен быть отрицательным, так как приобретение основных средств и нематериальных активов, дочерних, ассоциированных компаний, ценных бумаг и участие в совместных предприятиях требуют значительных денежных средств. Но все это в конечном счете приводит или как минимум должно привести к существенному увеличению операционного денежного потока. Положительный инвестиционный денежный поток может говорить о начале проблем в отчитывающейся компании.

Каким должен быть финансовый денежный поток - положительным или отрицательным, определенно сказать нельзя. Когда компания/банк нуждается в средствах и привлекает их, возникает положительный финансовый денежный поток. Он не должен превышать инвестиционный поток по абсолютной величине и может свидетельствовать о развитии компании. Отрицательный финансовый поток может указывать как на сокращение заемных средств, так и на сокращение собственного капитала. Этот поток необходимо контролировать, так как рано или поздно полученные средства придется возвращать, в лучшем случае - путем выплаты дивидендов, а в общем случае - погашением кредитов и процентов по ним. И как раз в момент погашения кредитов в силу различных причин денежных средств может оказаться недостаточно, что в конечном итоге может привести к банкротству.

Таким образом, даже поверхностный анализ отчета о движении денежных средств может привести к достаточно интересным выводам.

4. Сравнительная характеристика к составлению Отчета о движении денежных средств в российских и международных стандартах

Приказом Минфина России от 02.02.2011 N 11н впервые в российской практике учета утверждено ПБУ 23/2011 «Отчет о движении денежных средств», касающееся раскрытия информации о движении денежных средств на предприятии. Принятие указанного документа - еще один шаг на пути внедрения МСФО в России, так как ПБУ 23/2011 во многом копирует положения МСФО (IAS) 7 "Отчеты о движении денежных средств".

Цель подготовки ПБУ 23/2011 заключается в необходимости установления правил составления отчета о движении денежных средств коммерческими организациями (за исключением кредитных организаций), являющимися юридическими лицами по законодательству РФ.

Международная практика в качестве основного источника информации о движении денежных средств использует IAS 7 "Отчеты о движении денежных средств". Данный стандарт позволяет дать оценку способности компании создавать денежные средства и их эквиваленты и ее потребностей в денежных средствах.

В соответствии с МСФО 7 представление отчета о движении денежных средств обязательно от всех компаний, поскольку денежные средства необходимы любой компании независимо от специфики ее деятельности.

С принятием ПБУ 23/2011 РСБУ структурно согласуется с системой МСФО в отношении вопросов формирования финансовой отчетности, поскольку в отечественной системе теперь также есть отдельный стандарт, посвященный вопросам составления Отчета о движении денежных средств.

В качестве сближения с МСФО произошли изменения в структуре отчета о движении денежных средств (см. Приложение 1) . В российской отчетности, как и в МСФО, сальдо денежных средств на начало и конец периода соединены вместе в конце отчета.

В международных стандартах такая структура отчета объясняется необходимостью согласования начального и конечного остатков денежных и приравненных к ним средств, включаемых в отчет о движении денежных средств с данными баланса. В результате такого подхода в соответствии с МСФО, прибавляя (алгебраически) к совокупному чистому денежному потоку остаток денежных средств на начало периода, составитель отчетности всегда получит остаток денежных средств на конец периода.

При составлении отчета в соответствии с РСБУ использование такой схемы у большого количества предприятий выявит различие между данными отчета о движении денежных средств и бухгалтерским балансом. Так как еще сохраняются различия, связанные с методологией построения формы отчета. Строка "Величина влияния изменений курса иностранной валюты по отношению к рублю" в форме ОДДС, в отличие от МСФО, вынесена за пределы уже определенного чистого денежного потока. Поэтому у предприятий указанная по данной строке сумма всегда искажает сальдо и обороты в российском отчете о движении денежных средств и приводит к разрыву с балансом.

...