Анализ финансовой деятельности предприятия ООО "УИ ЭРП"

260

21

0,08

409

1,41

388

1847,6

1,34

Итого по разделу 2

290

12328

46,4

16890

58,4

4562

37

12,0

Баланс

300

26565

100

28909

100

2344

8,8

0

В составе актива баланса в 2005 году произошли следующие изменения.

Имущество предприятия увеличилось на 2344 тыс. руб., руб., или 8,8 %.

Внеоборотные активы уменьшились на -22,18 руб., или 15,6 %. В их составе уменьшилось незавершенное строительство на -1032 тыс. руб., или на -90,4%.

В составе внеоборотных активов снизились основные средства на -1186 тыс. руб., или на -9,06 %.

Оборотные активы увеличились на 4562 тыс. руб., или 37 %.

В составе оборотных активов произошли следующие изменения. Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течении 12 месяцев после отчетной даты) повысилась на 3062 тыс. руб. Денежные средства увеличились на 388 тыс. руб., или 1847,6 %.

Запасы увеличились на 1904 тыс. руб., или 45,6 %, в том числе в составе запасов увеличились: сырье, материалы и другие аналогичные ценности на 1526 тыс. руб., или 59,1 %; уменьшились: расходы будущих периодов на -19 тыс. руб., или -2,8%; готовая продукция и товары для перепродажи на -3 тыс. руб., или -100%. Затраты в незавершенном производстве остались без изменений и равны 34 тыс. руб.

Таблица 3 - Анализ структуры актива баланса ООО «УИ ЭРП» за 2006 год

Статья актива баланса	Код	На начало отчетного года	На конец отчетного года	Изменение
		сумма, руб.	В %	сумма, руб.	В %	отклонение	темп изменения	изменение удельного веса
1.Внеоборотные активы	110	-	-	-	-	-	-	-
Основные средства	120	11909	412	13493	4,2	1584	13,3	1,0
Отложенные налоговые активы	145	0	0	0	0	0	0	0
Незавершенное строительство	130	110	0,38	0	0	-110	-100	-0,38
Итого по разделу 1	190	12019	41,6	13493	42,2	1474	12,3	0,62
2.Оборотные активы	210	-	-	-	-	-	-	-
Запасы, в том числе:	210	4804	16,6	4009	12,5	-795	-16,5	-4,08
сырье, материалы и другие аналогичные ценности	211	4108	14,2	3662	11,5	-446	-10,9	-2,76
Затраты в Незавершенном производстве	213	34	0,1	74	0,2	40	117,6	0,11
Готовая продукция и товары для перепродажи	214	0	0	0	0	0	0	0
расходы будущих периодов	216	662	2,29	273	0,85	-389	-58,8	-1,44
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям	220	603	2,09	0	0	-603	-100	-2,09
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты), в том числе:	240	11074	38,31	12988	40,62	1914	17,3	2,32
покупатели и заказчики	241	10132	35,05	7490	23,43	-2642	-26,1	-11,62
Денежные средства	260	409	1,41	1481	4,63	1072	262,1	3,22
Итого по разделу 2	290	16890	58,4	18478	57,8	1588	9,4	-0,6
Баланс	300	28909	100	31971	100	3062	10,6	0

На основании проведенного анализа актива баланса ООО «УИ ЭРП» за 2006 год можно сделать следующие выводы.

Так имущество предприятия к концу года увеличилось на 3062 тыс. руб., или на 10,6 %.

Доля внеоборотных активов на конец года увеличилась на 1474 тыс. руб., или на 12,3 %. Оборотные активы увеличились на 1588 тыс. руб., или 9,4 %.

В составе внеоборотных активов основные средства увеличились на 1584 тыс. руб., или 13,3 %. Незавершенное строительство на коне года уменьшилось на -110 тыс. руб., или на -100%.

В составе оборотных средств запасы уменьшились на -795 тыс. руб., если в процентах, то на -16,5%, налог на добавленную стоимость на -603 тыс. руб., или -100 %, дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты) увеличились на 1914 тыс. руб., или 17,3%, денежные средства увеличились на 1072 тыс. руб., или 262,1 %., в том числе в составе запасов уменьшилась доля сырья, материалов и других ценностей на -446 тыс. руб., или 10,9%, уменьшились расходы будущих периодов на 389 тыс. руб.; затраты в незавершенном производстве увеличились на 40 тыс. руб., или 117,6 %.

Таблица 4 - Анализ структуры актива баланса ООО «УИ ЭРП» за 2007 год

Статья актива баланса	Код	На начало отчетного года	На конец отчетного года	Изменение
		сумма, руб.	В %	сумма, руб.	в%	отклонение	темп изменения	изменение удельного веса
1.Внеоборотные активы	110	-	-	-	-	-	-	-
Основные средства	120	13493	4,2	12082	36,91	-1411	-0,5	-5,3
Отложенные налоговые активы	145	0	0	0	0	0	0	0
Незавершенное строительство	130	0	0	141	0,43	141	0	0,43
Итого по разделу 1	190	13493	42,2	12223	37,34	-1270	-9,4	-4,86
2.Оборотные активы	210	-	-	-	-	-	-	-
Запасы, в том числе:	210	4009	12,5	4860	14,8	851	21,2	2,31
сырье, материалы и другие аналогичные ценности	211	3662	11,5	4342	13,3	680	18,57	1,81
Затраты в Незавершенном производстве	213	74	0,2	0	0	-74	-100	-0,23
Готовая продукция и товары для перепродажи	214	0	0	0	0	0	0	0
расходы будущих периодов	216	273	0,85	517	1,58	244	89,4	0,73
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям	220	0	0	0	0	0	0	0
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты), в том числе:	240	12988	40,62	13545	41,38	557	4,3	0,75
покупатели и заказчики	241	7490	23,43	11932	36,45	4442	59,3	13,02
Денежные средства	260	1481	4,63	2102	6,42	621	41,9	1,79
Прочие оборотные активы	270	0	0	51	0,16	51	0	0,16
Итого по разделу 2	290	18478	57,8	20512	62,7	2034	11	4,9
Баланс	300	31971	100	32735	100	764	2,4	0

На основании проведенного анализа актива баланса ООО «УИ ЭРП» за 2007 год можно сделать следующие выводы.

Так имущество предприятия к концу года увеличилось на 764 тыс. руб., или на 2,4 %.

Доля внеоборотных активов на конец года уменьшилась на -1270 тыс. руб., или на -9,4 %. Оборотные активы увеличились на 2034 тыс. руб., или 11 %.

В составе внеоборотных активов основные средства уменьшились на -1411 тыс. руб., или -10,5 %. Незавершенное строительство на коне года увеличилось на 141 тыс. руб.

В составе оборотных средств увеличились запасы на 851 тыс. руб., если в процентах, то на 21,2 %, дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты) на 557 тыс. руб., или 4,3 %, задолженность покупателей и заказчиков выросла на 4442 тыс. руб., или на 89,4 %.Денежные средства увеличились на 621 тыс. руб., или 41,9 %., в том числе в составе запасов увеличилась доля сырья, материалов и других ценностей на 860 тыс. руб., или 18,57 %. Затраты в незавершенном производстве уменьшились на 74 тыс. руб., равсходы будущих периодов выросли на 244 тыс. руб., или 89,4 %.

Итак, на основании полученных результатов можно сделать общий вывод по активу баланса за 2005, 2006 и 2007 года. Горизонтальный анализ данных таблиц 2 - 4 показывает, что в 2005 году имущество предприятия увеличилось на 2344 тыс. руб., или 8,8 %, за счет повышения оборотных активов на 4562 тыс.руб., или 37 %. В 2006 году имущество предприятия ещё увеличилось на 3062 тыс. руб., или 10,6 %, за счет увеличения доли внеоборотных активов 1474 тыс. руб., или 12,3 % и увеличения оборотных активов на 1588 тыс. руб., или 9,4 %. В 2007 году имущество предприятия увеличилось на 764 тыс. руб., или на 2,4 %, за счет увеличения доли оборотных активов на 2034 тыс. руб., или 11 %.

В пассиве баланса отражаются источники формирования имущества. Рассмотрим таблицы 5 - 7.

Рисунок 3 - Изменение внеоборотных активов на начало и конец 2005 - 2007 годов (сумма в тыс. руб.)

Рисунок 4 - Изменение оборотных активов на начало и конец 2005 - 2007 годов. (сумма в тыс. руб.)

Таблица 5 - Анализ структуры пассива баланса ООО «УИ ЭРП» за 2005 год

Статья Пассива баланса	Код	На начало отчетного года	На конец отчетного года	Изменение
		сумма, в тыc.руб.	в %	сумма, в тыс. руб.	в %	отклонение	темп изменения	изменение удельного веса
3.Капитал и резервы (собственный капитал)	-	-	-	-	-	-	-	-
Уставный капитал	410	15499	58,3	15499	53,6	0	0	-4,73
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) отчетного года	475	-3235	-12,2	-3503	-12,1	-268	8,3	0,1
Итого по разделу 3	490	12264	46,2	11996	41,5	-268	8,3	-4,7
4.Долгосрочные обязательства	510	-	-	-	-	-	-	-
Отложенные налоговые активы	515	110	0,41	65	0,22	-45	-40,9	-0,19
Итого по разделу 4	590	110	0,41	65	0,22	-45	-40,9	-0,19
5.Краткосрочные обязательства Займы и кредиты	610	-	-	-	-	-	-	-
Кредиторская задолженность, в том числе:	620	14191	53,4	16848	58,3	2657	18,7	4,9
поставщики и подрядчики	621	5892	22,2	4224	14,6	-1668	-28,3	-7,6
задолженность перед персоналом организации	622	2611	9,8	2352	8,1	-259	-9,9	-1,7
задолженность перед государственными внебюджетными фондами	623	1586	6	1085	4	-501	-32	-2
Задолженность по налогам и сборам	624	3133	11,8	8221	28,4	5088	162,4	16,6
прочие кредиторы	625	183	0,7	348	1,2	165	90,2	0,5
Авансы полученные	626	786	3	618	2	-168	-21,4	-0,8
Итого:	690	14191	53,4	16848	58,3	2657	18,7	4,9
Баланс	700	26565	100	28909	100	2344	8,8	0

В отчетном периоде в составе источников финансирования произошли следующие изменения. Так источники финансирования увеличились на 2344 тыс. руб., или 8,8 %. В составе собственного капитала произошли следующие изменения, он уменьшился на -268 руб., или 8,3 %. Долгосрочные обязательства уменьшились на -45 тыс. руб., или -40,9 %, в том числе в составе собственного капитала наблюдаются следующие изменения: уставный капитал остался без изменения, нераспределенная прибыль уменьшилась на -268 тыс. руб., или 8,3 %.

В составе краткосрочных обязательств также произошли следующие изменения: кредиторская задолженность увеличилась на 2657 тыс. руб., или 18,7 %, в том числе увеличились задолженность перед поставщиками и подрядчиками на -1668 тыс. руб., персоналом организации на 259 тыс. руб., или 9,9 %, задолженность перед государственными внебюджетными фондами на -50 тыс. руб., или -32 %. Задолженность по налогам и сборам увеличилась на 5088 тыс. руб., или 162,4%. Долг прочим кредиторам увеличился на 165 тыс. руб., или 90,2%

Таблица 6- Анализ структуры пассива баланса ООО «УИ ЭРП» за 2006 год

Статья пассива баланса	Код	На начало отчетного года	На конец отчетного года	Изменение
		сумма, в тыc. руб.	в %	сумма, в тыс. руб.	в %	отклонение	темп изменения	изменение удельного веса
3.Капитал и резервы (собственный капитал)	-	-	-	-	-	-	-	-
Уставный капитал	410	15499	53,6	15499	48,5	0	0	-5,13
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) отчетного года	470	-3503	-12,1	-1829	-5,7	1674	-47,8	6,4
Итого по разделу 3	490	11996	41,5	13670	42,8	1674	14,0	1,3
4.Долгосрочные обязательства	510	-	-	-	-	-	-	-
Отложенные налоговые активы	515	65	0,22	194	0,61	129	198,5	0,38
Итого по разделу 4	590	65	0,22	194	0,61	129	198,5	0,38
5.Краткосрочные обязательства Займы и кредиты	610	-	-	-	-	-	-	-
Кредиторская задолженность, в том числе:	620	16848	58,3	18107	56,6	1259	7,5	-1,6
поставщики и подрядчики	621	4224	14,6	3399	10,6	-825	-19,5	4,0
задолженность перед персоналом организации	622	2352	8,1	2664	8,3	312	13,3	0,2
задолженность перед государственными внебюджетными фондами	623	1085	4	1282	4	197	18	0
Задолженность по налогам и сборам	624	8221	28,4	8522	26,7	301	3,7	-1,8
прочие кредиторы	625	348	1,2	527	1,6	179	51,4	0,4
Авансы полученные	626	618	2	1713	5	1095	177,2	3,2
Итого:	690	16848	58,3	18107	56,6	1259	7,5	-1,6
Баланс	700	28909	100	31971	100	3062	10,6	0

В отчетном периоде в составе источников финансирования произошли следующие изменения. Так источники финансирования предприятия увеличились на 3062 тыс. руб., или 10,6 %. В составе собственного капитала произошли следующие изменения, он увеличился на 1674 тыс. руб., или 14 %. Долгосрочные обязательства увеличились на 129 тыс. руб., или 198,5%, в том числе в составе собственного капитала наблюдаются следующие изменения: уставный капитал остался без изменения, нераспределенная прибыль увеличилась на 1674 тыс. руб., или -47,8 %.

В составе краткосрочных обязательств также произошли следующие изменения, он увеличился на 1259 тыс. руб., в том числе изменились: кредиторская задолженность увеличилась на 1259 тыс. руб., или 7,5 %, в том числе уменьшилась доля задолженности поставщикам и подрядчикам на -825 тыс. руб., или -19,5 %, задолженность перед государственными внебюджетными фондами на 197 тыс. руб., или 18 %, увеличилась доля задолженности перед персоналом организации на 312 тыс. руб., или 13,3 %, задолженность по налогам и сборам на 301 тыс. руб., или 3,7 %, прочим кредиторам на 179 тыс. руб., или 51,4%.

Таблица 7 - Анализ структуры пассива баланса ООО «УИ ЭРП» за 2007 год

Статья пассива баланса	Код	На начало отчетного года	На конец отчетного года	Изменение
		сумма, в тыc. руб.	в %	сумма, в тыс. руб.	в %	отклонение	темп изменения	изменение удельного веса
3.Капитал и резервы (собственный капитал)	-	-	-	-	-	-	-	-
Уставный капитал	410	15499	48,5	15499	47,3	0	0	-1,13
Резервный капитал	430	0	0	84	0,3	84	0	0,3
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) отчетного года	470	-1829	-5,7	2391	7,3	4220	-230,7	13,0
Итого по разделу 3	490	13670	42,8	17973	54,9	4303	31,5	12,1
4.Долгосрочные обязательства	510	-	-	-	-	-	-	-
Отложенные налоговые активы	515	194	0,61	145	0,44	-49	-25,3	-0,16
Итого по разделу 4	590	194	0,61	145	0,44	-49	-25,3	-0,16
5.Краткосрочные обязательства Займы и кредиты	610	-	-	-	-	-	-	-
Кредиторская задолженность, в том числе:	620	18107	56,6	14616	44,6	-3491	-19,3	-12,0
поставщики и подрядчики	621	3399	10,6	5085	155	1686	49,6	4,9
задолженность перед персоналом организации	622	2664	8,3	2976	9,1	312	11,7	0,8
задолженность перед государственными внебюджетными фондами	623	1282	4	740	2	-542	-42	-2
Задолженность по налогам и сборам	624	8522	26,7	5039	15,4	-3483	-40,9	-11,3
прочие кредиторы	625	527	1,6	680	2,1	153	29	0,4
Авансы полученные	626	1713	5	96	0	-1617	-2583	-5,1
Итого:	690	18107	56,6	14616	44,6	-3491	-19,3	-12
Баланс	700	31971	100	32735	100	764	2,4	0

В отчетном периоде в составе источников финансирования произошли следующие изменения. Так источники финансирования предприятия увеличились на 764 тыс. руб., или 2,4 %. В составе собственного капитала произошли следующие изменения, он увеличился на 4303 тыс. руб., или 31,5 %. Долгосрочные обязательства уменьшились на 49 тыс. руб., или -25,3 %, в том числе в составе собственного капитала наблюдаются следующие изменения: уставный капитал остался без изменения, резервный капитал вырос на 84 тыс. руб., или 100 %, нераспределенная прибыль увеличилась на 4220 тыс. руб., или -230,7 %.

В составе краткосрочных обязательств также произошли следующие изменения, он уменьшился на -49 тыс. руб., или -25,3 % в том числе изменились: кредиторская задолженность уменьшилась на -3491 тыс. руб., или -19,3 %, в том числе увеличилась доля задолженности поставщикам и подрядчикам на 1686 тыс. руб., или 49,6 %, задолженность перед государственными внебюджетными фондами уменьшилась на -542 тыс. руб., или -42 %, увеличилась доля задолженности перед персоналом организации на 312 тыс. руб., или 11,7 %, задолженность по налогам и сборам уменьшилась на -3483 тыс. руб., или -40,9 %, прочим кредиторам выросла на 153 тыс. руб., или 29%. Авансы полученные уменьшились на 1617 тыс. руб., или на -258,3 %

Далее можно сделать общий вывод по пассиву баланса за 2005, 2006 и 2007 года. Данный горизонтальный анализ показывает, что в 2005 году доля источников финансирования увеличилась на 2344 тыс. руб., или 8,8 %, в результате увеличения краткосрочных обязательств на 2657 тыс. руб., или 18,7 %. В 2006 году источники финансирования увеличились на 3062 тыс. руб., или 10,6 %, в результате увеличения краткосрочных обязательств на 1259 тыс. руб., или на 7,5 % и долгосрочных обязательств на 129 тыс. руб., или 198,5 %, увеличения Собственного капитала 1674 тыс. руб., или 14 %. В 2007 году источники финансирования увеличились на 764 тыс. руб., или 2,4 %, за счет увеличения состава собственного капитала на 4303 тыс. руб., или 31,5 %.

Рисунок 5 - Изменение собственного капитала на предприятии ООО «УИ ЭРП» на начало и конец 2005 - 2007 годов (сумма в тыс. руб.)

Рисунок 6 - Изменение краткосрочных обязательств на предприятии ООО «УИ ЭРП» на начало и конец 2005 - 2007 годов. (сумма в тыс. руб.)

2.2 Анализ платежеспособности и ликвидности предприятия

Важными критериями в оценке финансового положения предприятия служат платежеспособность и ликвидность.

Платежеспособность предприятия определяется его возможностью и способностью своевременно погашать свои внешние обязательства. Следовательно, предприятие считается платежеспособным, если сумма оборотных активов (запасов, денежных средств, дебиторской задолженности и других активов) больше или равна его внешней задолженности (обязательствам).

Для анализа платежеспособности организации рассчитываются финансовые коэффициенты платежеспособности (см. Приложение Г). Они рассчитываются парами (на начало и конец анализируемого периода). Если фактическое значение коэффициента не соответствует нормальному ограничению, то оценить его можно по динамике (увеличение или снижение значения).

Для комплексной оценки платежеспособности предприятия в целом следует использовать общий показатель платежеспособности, вычисляемый по формуле:

(1)

С помощью данного показателя осуществляется оценка изменения финансовой ситуации в организации с точки зрения ликвидности. Данный показатель применяется также при выборе наиболее надежного партнера из множества потенциальных партнеров на основе отчетности.

Рассчитав показатели платежеспособности занесем данные в таблицу 8.

Таблица 8 - Финансовые коэффициенты платежеспособности за 2005, 2006 и 2007 годы

Наименование коэффициента	2005 год	2006 год	2007 год
	Начало года	Конец года	Начало года	Конец года	Начало года	Конец года
L1	0,37	0,45	0,45	0,5	0,5	0,7
L2	0,001	0,02	0,02	0,08	0,08	0,14
L3	0,6	0,7	0,7	0,8	0,8	1,1
L4	0,87	1,002	1,002	1,02	1	1,4
L5	0,16	0,16	0,16	0,12	0,12	0,12
L6	0,46	0,58	0,58	0,58	0,58	0,6
L7	-0,16	-0,001	-0,001	0,01	0,01	0,3

Анализируя платежеспособность предприятия, можно сделать такие выводы. Показатель L₁, при нормальном ограничении показателя больше или равно единице, не соответствует ни одному из рассматриваемых периодов. Коэффициент общей ликвидности с нормальным ограничением больше 0,1-0,7 соответствует лишь концу 2007 года, это означает, что у предприятия есть возможности погасить текущую краткосрочную задолженность за счет свободных денежных средств. Коэффициент «критической оценки» при допустимом ограничении 0,7-0,8, желательно близком к единице, значения соответствуют концу 2005,а так же периоду 2006 и 2007 года, в конце 2007 просматривается наилучший результат - предприятие способно немедленно погасить свои краткосрочные обязательства за счет денежных средств и т.п. Коэффициент текущей ликвидности при необходимом значении 1,5, а оптимальном 2,0-3,5 показывает, что у предприятия к концу рассматриваемого периода наблюдается положительная динамика, но пока ещё нет возможности погасить часть текущих обязательств, даже мобилизовав все оборотные средства. Коэффициент маневренности функционирующего капитала свидетельствует о том, что уменьшение данного показателя в динамике - положительный факт. Он показывает, что уже в 2006 году предприятие значительно уменьшило часть собственного капитала за счет увеличения производственных запасов и краткосрочной дебиторской задолженности. Доля оборотных средств в активах при нормальном ограничении больше или равно 0,5 показывает, что в период с 2006 года доля оборотных средств в активах значительно уменьшилась, в 2005 году она составляла 37 %, в 2006 году 9,4 %, в 2007 году 11 %. Коэффициент обеспеченности собственными средствами при норме больше или равно 0,1 и чем больше, тем лучше показал, что у предприятия лишь на конец всего рассматриваемого периода образовались собственные средства, необходимые для ее текущей деятельности. Ликвидность предприятия определяется наличием у него ликвидных средств и отражает способность в любой момент совершать необходимые расходы.

Платежеспособность и ликвидность как экономические категории не тождественны, но в практической деятельности они тесно связаны между собой.

Главная задача оценки ликвидности баланса -- определить размер покрытия обязательств предприятия его активами, срок превращения которых в денежную форму (ликвидность) соответствует сроку погашения обязательств (срочности возврата).

Для проведения анализа актив и пассив баланса группируются (рисунок 7) по степени:

- убывания ликвидности (актив);

- срочности оплаты (погашения) (пассив).



Рисунок 7 - Группировка активов по степени их ликвидности и обязательств по срочности их оплаты

В зависимости от степени ликвидности, т.е. скорости превращения в денежные средства, активы предприятия разделяются на следующие группы.

А1. Наиболее ликвидные активы - к ним относятся все статьи денежных средств предприятия и краткосрочные финансовые вложения (ценные бумаги). Данная группа рассчитывается следующим образом:

А1 равно Денежные средства плюс Краткосрочные финансовые вложения или стр. 250 + стр. 260.

А2. Быстро реализуемые активы - дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты.

А2 равно Краткосрочная дебиторская задолженность или стр. 240.

A3. Медленно реализуемые активы - статьи раздела II актива баланса, включающие запасы, налог на добавленную стоимость, дебиторскую задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты) и прочие оборотные активы.

A3 равно Запасы плюс Долгосрочная дебиторская задолженность плюс НДС плюс Прочие оборотные активы или стр. 210 + стр. 220 + стр. 230 + стр. 270

А4. Трудно реализуемые активы - статьи раздела I актива баланса - внеоборотные активы.

А4 равно Внеоборотные активы или стр. 190.

Пассивы баланса группируются по степени срочности их оплаты.

П1. Наиболее срочные обязательства - к ним относится кредиторская задолженность.

П1 равно Кредиторская задолженность или стр. 620.

П2. Краткосрочные пассивы - это краткосрочные заемные средства, задолженность участникам по выплате доходов, прочие краткосрочные пассивы.

П2 равно Краткосрочные заемные средства плюс Задолженность участникам по выплате доходов плюс Прочие краткосрочные обязательства или стр. 610 + стр. 630 + стр. 660.

ПЗ. Долгосрочные пассивы - это статьи баланса, относящиеся к разделам IV и V, т.е. долгосрочные кредиты и заемные средства, а также доходы будущих периодов, резервы предстоящих расходов и платежей.

ПЗ равно Долгосрочные обязательства плюс Доходы будущих периодов плюс Резервы предстоящих расходов и платежей или стр. 590 + стр. 640 + стр. 650.

П4. Постоянные пассивы или устойчивые - это статьи раздела III баланса «Капитал и резервы».

П4 равно Капитал и резервы (собственный капитал организации)

или стр. 490.

Для определения ликвидности баланса следует сопоставить итоги приведенных групп по активу и пассиву. Проанализируем данные таблицы (9)

Таблица 9 - Анализ ликвидности баланса на 2005 год

Актив	Пассив	Платежный излишек (недостаток)
Наименование	На начало периода	На конец периода	Наименование	На начало периода	На конец периода
А1-наиболее ликвидные активы	21	409	П1-наиболее срочн. Обязательства	14191	16848	-14170	-16439
А1=Денежн. Средства+Краткоср. Финанс. Вложения=250+260	П1=кредиторская задолжен.=620
А2-быстро реализуемые активы	8012	11074	П2-краткоср. Пассивы	0	0	8012	11074
А2=Краткоср. Дебиторск. Задолжен.=240	П2=610+630+660
А3-медлено реализ. Активы	4295	5407	П3-долгоср. Пассивы	110	65	4185	5342
А3=210+220+230+270	П3=590+640+650
А4-трудно реализ активы	14237	12019	П4-постоянные или устойч. Пассивы	12264	11996	1973	23
А4=внеоборотные активы=190	П4=капитал и резервы (собств. Капитал организ.)=490
Показатели текущей и перспективной ликвидности	На начало периода	На конец периода
Текущая ликвидность	ТЛ=(А1+А2)-(П1+П2)=	-6158	-5365
(-) - свидетельствует о неплатежеспособности организации на ближайший к рассматриваемому промежуток времени
Перспективная ликвидность	ПЛ=А3-П3=	4185	5342
(+) - свидетельствует о платежеспособности организации на основе будущих поступлений и платежей

Таблица 10 - Анализ ликвидности баланса на 2006 год

Актив	Пассив	Платежный излишек (недостаток)
Наименование	На начало периода	На конец приода	Наименование	На начало периода	На конец периода
А1-наиболее ликвидные активы	409	1481	П1-наиболее срочн. Обязательства	16848	18107	-16439	-16626
А1=Денежн. Средства+Краткоср. Финанс. Вложения=250+260	П1=кредиторская задолжен.=620
А2-быстро реализуемые активы	11074	12988	П2-краткоср. Пассивы	0	0	11074	12988
А2=Краткоср. Дебиторск. Задолжен.=240	П2=610+630+660
А3-медлено реализ. Активы	5407	4009	П3-долгоср. Пассивы	65	194	5342	3815
А3=210+220+230+270	П3=590+640+650
А4-трудно реализ активы	12019	13493	П4-постоянные или устойч. Пассивы	11996	13670	23	-177
А4=внеоборотные активы=190	П4=капитал и резервы (собств. Капитал организ.)=490
Показатели текущей и перспективной ликвидности	На начало периода	На конец периода
Текущая ликвидность	ТЛ=(А1+А2)-(П1+П2)=	-5365	-3638
(-) - свидетельствует о неплатежеспособности организации на ближайший к рассматриваемому промежуток времени
Перспективная ликвидность	ПЛ=А3-П3=	5342	3815
(+) - свидетельствует о платежеспособности организации на основе будущих поступлений и платежей

Таблица 11 - Анализ ликвидности баланса на 2007 год

Актив	Пассив	Платежный излишек (недостаток)
Наименование	На начало периода	На конец периода	Наименование	На начало периода	На конец периода
А1-наиболее ликвидные активы	1481	2102	П1-наиболее срочн. Обязательства	18107	14612	-16626	-12510
А1=Денежн. Средства+Краткоср. Финанс. Вложения=250+260	П1=кредиторская задолжен.=620
А2-быстро реализуемые активы	12988	13545	П2-краткоср. Пассивы	0	0	12988	13545
А2=Краткоср. Дебиторск. Задолжен.=240	П2=610+630+660
А3-медлено реализ. Активы	4009	4911	П3-долгоср. Пассивы	164	145	3845	4766
А3=210+220+230+270	П3=590+640+650
А4-трудно реализ активы	13493	12223	П4-постоянные или устойч. Пассивы	13670	17973	-177	-5750
А4=внеоборотные активы=190	П4=капитал и резервы (собств. Капитал организ.)=490
Показатели текущей и перспективной ликвидности	На начало периода	На конец периода
Текущая ликвидность	ТЛ=(А1+А2)-(П1+П2)=	-3638	1035
(-) - свидетельствует о неплатежеспособности организации на ближайший к рассматриваемому промежуток времени
Перспективная ликвидность	ПЛ=А3-П3=	3815	4766
(+) - свидетельствует о платежеспособности организации на основе будущих поступлений и платежей

Баланс считается абсолютно ликвидным, если имеют место следующие соотношения: А1 больше или равно П1; А2 больше или равно П2; A3 больше или равно ПЗ; А4 меньше или равно П4.

В практике аналитической работы используют систему показателей ликвидности. Рассмотрим важнейшие из них.

Для этого рассчитываются следующие коэффициенты:

коэффициент абсолютной ликвидности (К_ал) - это отношение абсолютно ликвидных активов к краткосрочным обязательствам:

К_ал=, (2)

где ДС - денежные средства;

КФВ - краткосрочные финансовые вложения;

КЗС - краткосрочные заемные средства;

КЗ - кредиторская задолженность.

Данный показатель показывает, в какой степени абсолютно ликвидные активы покрывают краткосрочные обязательства, и рассчитывается на начало года (К⁰_ал) и конец года (К¹_ал), находится К_ал. Нормальный уровень данного коэффициента 0,2 - 0,5.

Коэффициент быстрой ликвидности (К_бл) - это отношение быстро ликвидных активов к краткосрочным обязательствам:

К_бл=, (3)

где ДЗ - дебиторская задолженность.

Данный показатель рассчитывается на начало года (К⁰_бл) и конец года (К¹_бл), находится К_бл. Нормальный уровень коэффициента 0,6 - 0,8.

Коэффициент общей ликвидности (К_ол) - это отношение всех оборотных активов к краткосрочным обязательствам:

К_ол=, (4)

где ОА - оборотные активы.

Данный показатель также рассчитывается на начало года (К⁰_ол) и конец года (К¹_ол), находится К_ол. Нормальный уровень коэффициента 1,0 - 2,0.

Затем показатели сводятся в таблицу.

Анализ ликвидности предприятия ООО «УИ ЭРП» за 2005 год.

На начало года доля абсолютно ликвидных активов (К⁰_ал) составила 0,01 %, что ниже нормы на 20 %. Следовательно, предприятие не является абсолютно ликвидным и не обладает достаточной платежеспособностью, т.е. неразмеренно использует свои денежные средства. На конец года доля абсолютно ликвидных активов (К¹_ал) составляет 2 %, что ниже нормы на 48 %. Изменение коэффициента абсолютно ликвидных активов составило плюс 1,9 %.

На начало года доля быстро ликвидных активов (К⁰_бл) составила 60 % и это составляет норму , на конец года (К¹_бл) - 70 %, что ниже нормы на 10 %. Изменение коэффициента быстро ликвидных активов составило минус 10 %.

На начало года доля обще ликвидных активов (К⁰_ол) составляла 90 %, и не достает до нормы 10 %. А к концу (К¹_ол) 2005 года равен 100 %, что ниже нормы на 100 %. Изменение коэффициента обще ликвидных активов составило 10 %.

Сведем данные показатели в таблицу.

Таблица 12 - Анализ показателей ликвидности в 2005 году

Коэффициент	на Начало года	На конец года	Отклонение	Нормальный уровень коэффициента	Изменение от
					нормального уровня
					на начало года	на конец года
Кал	0,001	0,02	0,019	0,2 - 0,5	-0,2	-0,48
Кбл	0,6	0,7	0,1	0,6 - 0,8	0	-0,1
Кол	0,9	1	0,1	1,0 - 2,0	-0,1	-1

На начало 2005 года предприятие ООО «УИ ЭРП» не является абсолютно ликвидным, так как доля абсолютно ликвидных активов была ниже нормы на 20 % , а к концу 2005 года доля абсолютно ликвидных активов ниже нормы на 48 %. Коэффициент быстрой ликвидности на начало 2005 года составляет норму и равен 60 %, а к концу года ниже нормы на 10 %. Коэффициент общей ликвидности на начало года составляет 90 %, что ниже нормы на 10 %, а к концу года он составит 90 %, что ниже нормы на 100 %.

Анализ ликвидности предприятия ООО «УИ ЭРП» за 2006 год.

На начало года доля абсолютно ликвидных активов (К⁰_ал) составила 2 %, что ниже нормы на 18 %. Следовательно, предприятие не является абсолютно ликвидным и не обладает достаточной платежеспособностью, т.е. неразмеренно использует свои денежные средства. На конец года доля абсолютно ликвидных активов (К¹_ал) составляет 8 %, что составляет нехватку до нормы в 42 %. Изменение коэффициента абсолютно ликвидных активов составило плюс 6 %.

На начало года доля быстро ликвидных активов (К⁰_бл) составила 70 % , что выше нормы на 10 %, на конец года (К¹_бл) - 80 % и равен норме. Изменение коэффициента быстро ликвидных активов составило плюс 10 %.

На начало года доля обще ликвидных активов (К⁰_ол) составляла 100 %, т.е. равна норме. А к концу (К^1...