Финансовые активы или обязательства

Размещено на http://www.allbest.ru/

Введение

Существенное влияние на стоимость бизнеса оказывают финансовые активы и обязательства предприятия. В условиях интеграции Казахстана в мировое экономическое пространство одним из наиболее актуальных является вопрос о совершенствовании бухгалтерского учета, приближении его содержания (принципов, методов) к принятым в международной практике нормам. Важным этапом этого явилось принятие Концепции бухгалтерского учета в рыночной экономике в соответствии с международными стандартами финансовой отчетности (МСФО), предусматривающие постепенный переход хозяйствующих субъектов на международные стандарты финансовой отчетности. Существует мнение, что МСФО нужны только тем хозяйствующим субъектам, которые хотят выйти на международные рынки. Но действие МСФО 39 «Финансовые инструменты: признание и оценка» распространяется не только на финансовые компании, но и на предприятия реального сектора. Этот стандарт является одним из наиболее объемных и сложных. Неверная классификация финансовых инструментов может привести к ошибкам и, как следствие, к потере доверия инвестора к финансовой отчетности компании.

За последнее время Советом по международным стандартам финансовой отчетности были приняты 5 новых стандартов, отменены 3 и пересмотрены 17 существующих. В рамках этого масштабного проекта МСФО 39 «Финансовые инструменты: признание и оценка» был пересмотрен дважды: в декабре 2003 года и в марте 2004 года.

Целью настоящего стандарта является установление принципов признания и оценки финансовых активов, финансовых обязательств и некоторых контрактов по покупке или продаже нефинансовых статей. Требования по представлению информации о финансовых инструментах содержатся в МСФО (IAS) 32 «Финансовые инструменты: представление информации". Требования по раскрытию информации о финансовых инструментах содержатся в МСФО (IFRS) 7 "Финансовые инструменты: раскрытие информации".

Национальные стандарты финансовой отчетности - стандарты финансовой отчетности, утвержденные уполномоченным органом. Национальный стандарт финансовой отчетности, является определение порядка осуществления бухгалтерского учета и составления финансовой отчетности субъектами малого и среднего предпринимательства, определяемыми в соответствии с Законом Республики Казахстан «О частном предпринимательстве», некоммерческими организациями, филиалами и представительствами иностранных юридических лиц, зарегистрированными на территории Республики Казахстан в соответствии с законодательством Республики Казахстан и государственными предприятиями, основанными на праве оперативного управления (казенные предприятия).

Таком образом субъект, применяющий НСФО, может выбирать одновременное применение МСФО (IAS) 39. При этом он должен будет производить раскрытия информации в финансовых отчетах в соответствии с МСФО (IFRS) 7 «Финансовые инструменты».

1. Финансовые активы или обязательства: сущность, виды

Субъект должен выбрать в своей учетной политике, на основании чего следует вести учет:

1) на основании положений Национального стандарта финансовой отчетности № 2;

2) на основании МСФО (IAS) 39 «Финансовые инструменты: признание и раскрытие» для учета всех своих финансовых инструментов. Субъект, который выбирает применение МСФО (IAS) 39 должен производить раскрытия в соответствии с МСФО (IFRS) 7 «Финансовые инструменты».

Финансовый инструмент - это договор, в результате которого возникает финансовый актив у одного субъекта и финансовое обязательство или долевой инструмент - у другого:

- денежные средства;

- депозиты до востребования и срочные депозиты;

- коммерческие бумаги и коммерческие векселя;

- дебиторская и кредиторская задолженность по займам, счетам и векселям;

- облигации и схожие долговые инструменты;

- обыкновенные и привилегированные акции и схожие долевые инструменты;

- ценные бумаги, обеспеченные активами - такие, как облигации, обеспеченные закладными на недвижимое имущество, договоры РЕПО и секьюритизированные пакеты долговых инструментов; и

- опционы, преимущественные права, варранты, фьючерсные контракты, форвардные контракты и процентные свопы, которые могут быть исполнены денежными средствами или путем обмена на другой финансовый инструмент.

1. Финансовые активы или обязательства, предназначенные для торговли, - это активы или обязательства, приобретенные или принятые на себя главным образом с целью извлечения прибыли в результате краткосрочных колебаний цен или маржи дилера. Финансовый актив следует классифицировать как предназначенный для торговли, если, независимо от причин его приобретения, он является частью портфеля, структура которого фактически свидетельствует о стремлении к получению прибыли в краткосрочной перспективе. Производные финансовые активы и производные финансовые обязательства всегда рассматриваются в качестве предназначенных для торговли, кроме тех случаев, когда они определены в качестве эффективных инструментов хеджирования.

Обязательства, предназначенные для торговли, включают:

- производные обязательства, не используемые в качестве инструментов хеджирования

- обязательства продавца по поставке ценных бумаг при «коротких» продажах (предприятия, продающего ценные бумаги, которыми оно не владеет на момент продажи).

Использование обязательства для финансирования коммерческой деятельности не означает, что данное обязательство предназначено для торговли.

2. Инвестициями, удерживаемыми до погашения, являются финансовые активы с фиксированными или определяемыми платежами и фиксированным сроком погашения, которыми предприятие твердо намерено и способно владеть до наступления срока погашения, за исключением ссуд и дебиторской задолженности, предоставленных предприятием.

3. Ссуды и дебиторская задолженность, предоставленные предприятием, представляют собой финансовые активы предприятия, предоставляющего денежные средства, товары или услуги непосредственно дебитору, за исключением тех случаев, когда они предоставляются в целях немедленной их перепродажи в самое ближайшее время или в краткосрочной перспективе. В последних случаях они классифицируются как предназначенные для торговли. Ссуды и дебиторская задолженность, предоставленные предприятием, не включаются в состав инвестиций, удерживаемых до погашения, но в соответствии с МСФО 39 они попадают в отдельную категорию.

Ссуда считается предоставленной предприятием, если приобретение прав требования по ней осуществляется путем непосредственного участия предприятия в ссуде, предоставленной другим кредитором, при условии, что предприятие оплачивает ее в день предоставления данной ссуды другим кредитором. Однако долевое участие в части ссуд или дебиторской задолженности, например, в связи с секьюритизацией, представляет собой приобретение в результате переуступки прав требования, а не предоставление ссуды, так как предприятие не предоставило денежные средства, товары или услуги непосредственно исходным дебиторам и не приобрело свою долю участия вместе с другим кредитором в тот же день, когда были предоставлены исходные ссуды или дебиторская задолженность. Кроме того, сделка, являющаяся по своей сути переуступкой прав требования по ранее предоставленной ссуде - например, ссуда неконсолидированному специализированному юридическому лицу, предназначенная для финансирования приобретения им ссуд, предоставленных другими, - не относится к ссудам, предоставленным предприятием. Ссуда, приобретенная предприятием в ходе объединения предприятий, считается предоставленной предприятием-покупателем при условии, что ее точно так же классифицировало приобретаемое предприятие. Ссуда, приобретенная в ходе объединения в синдикаты, считается предоставленной, потому что каждый кредитор участвует в предоставлении ссуды и предоставляет денежные средства непосредственно дебитору.

4. Ссуды или дебиторская задолженность, которые не были предоставлены, а были получены в результате переуступки прав требования, классифицируются в зависимости от конкретной ситуации как «удерживаемые до погашения», «имеющиеся в наличии для продажи» или «предназначенные для торговли».

Финансовые активы, имеющиеся в наличии для продажи, - это те финансовые активы, которые не попали в следующие категории:

- ссуды и дебиторская задолженность, предоставленные предприятием,

- инвестиции, удерживаемые до погашения,

- финансовые активы, предназначенные для торговли.).

Финансовый актив классифицируется как имеющийся в наличии для продажи, если его нельзя отнести ни к одной из трех категорий финансовых активов, а именно: предназначенные для торговли, удерживаемые до погашения, ссуды и дебиторская задолженность, предоставленная предприятием. Финансовый актив классифицируется как предназначенный для торговли, а не как имеющийся в наличии для продажи, если он является частью портфеля аналогичных активов, сделки с которыми свидетельствуют о стремлении к получению прибыли либо от колебаний курса в краткосрочной перспективе, либо в качестве маржи дилера.

Определения, связанные с признанием и оценкой:

Амортизированные затраты на приобретение финансового актива или финансового обязательства - это стоимость финансового актива или обязательства, определенная при первоначальном признании, минус выплата основной суммы долга, плюс или минус накопленная амортизация разницы между первоначальной стоимостью и стоимостью на момент погашения, минус частичное списание (осуществляемое напрямую или с использованием корректировочного счета) в связи с обесценением или безнадежной задолженностью.

Метод эффективной ставки процента - это метод расчета амортизации с использованием эффективной ставки процента финансового актива или финансового обязательства. Эффективная ставка процента - это ставка, которая применяется при точном дисконтировании ожидаемой суммы будущих денежных платежей до наступления срока платежа или очередной даты пересмотра ставки до текущей чистой балансовой стоимости финансового актива или финансового обязательства. В расчет включаются все вознаграждения и прочие суммы, выплаченные или полученные сторонами договора. Эффективная ставка процента иногда называется уровнем дохода к погашению или к моменту следующего пересмотра ставки и является внутренней ставкой доходности финансового актива или финансового обязательства за данный период.

Эффективная ставка процента (эффективный доход) денежного финансового инструмента - это ставка, которая при использовании в расчетах дисконтированной стоимости позволяет определить балансовую стоимость инструмента. При расчете дисконтированной стоимости ставка процента применяется к сумме будущих денежных поступлений или платежей с даты составления отчетности до даты следующего изменения ставки (наступления срока платежа), и к предполагаемой балансовой стоимости (основной сумме) на ту же дату. Ставка процента для инструмента с фиксированной ставкой, учтенного по амортизированной стоимости, равняется первоначальной ставке, а для инструмента с плавающей процентной ставкой или инструмента, учтенного по справедливой стоимости, - текущей рыночной ставке. Эффективная ставка процента иногда увязывается с уровнем дохода к погашению или к моменту следующего пересмотра ставки и является внутренней нормой доходности инструмента за период.

Затраты по сделке - дополнительные издержки, непосредственно связанные с приобретением или выбытием финансового актива или обязательства. Затраты по сделке включают вознаграждение и комиссионные, уплаченные агентам, консультантам, брокерам и дилерам; сборы регулирующих органов и фондовых бирж, а также налоги и сборы за перевод средств. Затраты по сделке не включают премию и дисконт по долговым инструментам, затраты на финансирование, распределенные внутренние административные расходы и затраты по управлению активами.

Встроенный производный инструмент - часть гибридного (комбинированного) инструмента, который также включает непроизводный основной договор, и при этом движение некоторых денежных средств меняется аналогично движению денежных средств самостоятельного производного инструмента. Встроенный производный инструмент определяет изменение движения некоторых или всех денежных потоков, которые в противном случае определялись бы договором, согласно оговоренной ставке процента, цене финансового инструмента, цене товара, курсу обмена валют, индексу цен или ставок, кредитному рейтингу или кредитному индексу или другой переменной, при условии, что в случае с нефинансовой переменной она не является специальной для стороны договора. Производный инструмент, который привязан к финансовому инструменту, однако по договору может быть передан независимо от такого инструмента, или предусматривает контрагента, отличного от контрагента финансового инструмента, является не встроенным производным инструментом, а независимым финансовым инструментом.

Встроенный производный инструмент является независимым от основного договора и учитывается как производный инструмент в соответствии с настоящим стандартом, если, и только если:

- экономические характеристики и риски встроенного производного инструмента не связаны тесно с экономическими характеристиками и рисками основного договора;

- независимый инструмент, предусматривающий условия, аналогичные условиям встроенного производного инструмента, подпадает под определение производного инструмента;

- гибридный (комбинированный) инструмент не оценивается по справедливой стоимости с отнесением изменений справедливой стоимости на прибыль или убыток (т.е. производный инструмент, встроенный в финансовый актив или финансовое обязательство, оцениваемое по справедливой стоимости, изменения которой отражаются в составе прибыли или убытка, не является независимым).

Если встроенный производный инструмент является независимым, основной договор учитывается в соответствии с настоящим стандартом, если он представляет собой финансовый инструмент, и в соответствии с другим надлежащим стандартом, если он не является финансовым инструментом.

Если договор содержит один или более встроенных производных инструментов, предприятие может классифицировать весь гибридный (комбинированный) договор как финансовый актив или финансовое обязательство, оцениваемое по справедливой стоимости, изменения которой отражаются в составе прибыли или убытка, за исключением следующих случаев:

- встроенный производный инструмент (инструменты) не вызывает значительного изменения потоков денежных средств по сравнению с теми, которые в противном случае потребовались бы согласно договору;

- даже без проведения глубокого анализа или при полном отказе от анализа в случае первоначального рассмотрения аналогичного гибридного (комбинированного) инструмента очевидно, что нельзя отделять встроенный производный инструмент (инструменты), например, встроенный в заем опцион на досрочное погашение, который позволяет держателю осуществлять досрочный возврат займа приблизительно по его амортизированной стоимости.

Если предприятие должно отделить встроенный производный инструмент от основного договора согласно требованиям МСФО (IAS) 39 «Финансовые инструменты: признание и измерение», однако не в состоянии отдельно оценить встроенный производный инструмент при приобретении или на конец последующего отчетного периода, оно должно классифицировать весь гибридный (комбинированный) договор как «оцениваемый по справедливой стоимости, изменения которой отражаются в составе прибыли или убытка».

Аналогичным образом, если предприятие не в состоянии отдельно оценить встроенный производный инструмент, который должен отделяться согласно реклассификации гибридного (комбинированного) договора не по справедливой стоимости через категорию прибыли или убытка, то подобная реклассификация запрещена. При таких обстоятельствах гибридный (комбинированный) договор по-прежнему классифицируется по справедливой стоимости через прибыль или убыток в полном объеме.

Если предприятие не может достоверно определить справедливую стоимость встроенного производного инструмента на основе его условий и положений (например, в связи с тем, что встроенный производный инструмент основан на не котируемом долевом инструменте), то справедливая стоимость встроенного производного инструмента - это разница между справедливой стоимостью гибридного инструмента и справедливой стоимостью основного договора, если они могут быть определены согласно МСФО (IAS) 39 «Финансовые инструменты: признание и измерение». Если предприятие не может определить справедливую стоимость встроенного производного инструмента с использованием указанного метода, гибридный (комбинированный) инструмент классифицируется как «оцениваемый по справедливой стоимости, изменения которой отражаются в составе прибыли или убытка».

Твердое соглашение - имеющий обязательную силу договор обмена указанным количеством ресурсов по определенной цене в определенный день (определенные дни) в будущем.

Контроль над активом - право на получение будущих экономических выгод от использования данного актива.

Прекращение признания означает списание финансового актива, обязательства или доли финансового актива или обязательства с бухгалтерского баланса предприятия.

2. Признание и оценка активов и обязательств

Субъект должен признавать финансовый актив или финансовое обязательство только тогда, когда на субъекта распространяются договорные положения инструмента.

На каждую отчетную дату субъект должен измерять стоимость перечисленных ниже финансовых инструментов по себестоимости или амортизированной стоимости за вычетом суммы обесценения:

1. инструмент (такой, как дебиторская или кредиторская задолженность или займ), соответствующий требованиям, установленным Национальным стандартом финансовой отчетности и которой, при его первоначальном признании, был обозначен субъектом как актив, измеряемый по амортизированной стоимости (амортизированной с помощью метода эффективной ставки процента) за вычетом обесценения.

2. обязательство взять или дать заем:

- нетто-расчет по которому не может быть произведен денежными средствами;

- который, при его исполнении, как ожидается, будет соответствовать требованиям по признанию по себестоимости или амортизированной стоимости за вычетом обесценения;

- который обозначен субъектом при первоначальном признании как статья, которая будет измеряться по себестоимости за вычетом обесценения.

3. долевые инструменты, которые не обращаются на открытом рынке и их справедливая стоимость не может быть надежно измерена каким-либо иным образом, а также, связанные с такими инструментами договоры, которые, в случае исполнения, предусматривают передачу таких инструментов и должны измеряться по себестоимости за вычетом обесценения.

За исключением тех финансовых инструментов, что учитываются по себестоимости или амортизированной стоимости за вычетом суммы обесценения, на каждую отчетную дату субъект должен измерять все финансовые инструменты по справедливой стоимости, без каких-либо вычетов на расходы по реализации или выбытию, которые субъект может понести при продаже или при организации выбытия таких инструментов; соответственно, изменения в справедливой стоимости таких инструментов должны быть учтены в составе прибыли или убытка.

Субъект может обозначить инструмент, как учитываемый по амортизированной стоимости лишь в случаях, когда такой актив соответствует всем следующим условиям:

1. инструмент имеет установленный срок погашения или подлежит погашению по требованию, и, при наступлении указанного срока погашения или до наступления такового обязывает произвести выплату всей или практически всей суммы возмещения, полученного или уплаченного при выпуске инструмента.

2. Доходы держателя инструмента являются:

- равными фиксированной сумме;

- равными фиксированной ставке доходности на протяжении срока действия инструмента;

- являются переменными в абсолютном выражении, но равными какому-либо одному базисному критерию,

- являются равными комбинации между фиксированной ставкой и переменными ставками.

Проценты для инструментов с фиксированной и постоянной ставкой доходности исчисляются путем умножения процентной ставки за определенный период на непогашенную основную сумму за период в тот же период.

3. Не имеется каких-либо положений в соответствующих договорах, которые могут привести к тому, что держатель потеряет основную сумму и проценты, начисленные за текущий или предыдущий периоды.

4. Действительность договорных положений, позволяющих эмитенту погасить задолженность досрочно, или позволяющих держателю предъявить инструмент к погашению, не зависит от наступления или не наступления каких-либо событий в будущем. Инструмент может содержать положения, налагающие на сторону, использующую право на досрочное погашение, штрафные санкции, но лишь при условии, что размер таких штрафных санкций равен фиксированной сумме, фиксированному проценту от инвестированной или непогашенной основной суммы на момент использования права. Или, сумме, исчисляемой на основе разницы в процентных ставках и призванной уменьшить сумму выгод, которые бы в ином случае получила сторона, использующая право на досрочное погашение.

5. Прочие договорные положения по инструменту в части доходности или погашения не зависят от наступления или не наступления каких-либо событий в будущем, за исключением договорных положений о переменной ставке доходности и положений о досрочном погашении.

При определении субъектом соответствия вышеуказанным требованиям долгового компонента комбинированного финансового инструмента, субъект должен отделить долевой компонент в соответствии с требованиями Национального стандарта финансовой отчетности.

Примерами финансовых инструментов, которые будут измеряться по себестоимости или амортизированной стоимости за вычетом обесценения (или которые могут быть обозначены как измеряемые таким образом) являются:

1. обычная торговая дебиторская и кредиторская задолженность, векселя к получению и оплате и займы от банков и иных третьих лиц;

2. инвестиции в неконвертируемые долговые инструменты;

3. договор или право (опцион) на покупку долевого инструмента, справедливая стоимость которого не может быть надежно измерена в случае исполнения договора или использования права;

4. кредиторская задолженность в иностранной валюте. Тем не менее, следует отметить, что изменения в статье кредиторской задолженности, номинированной в иностранной валюте, вызванные колебаниями валютного курса, включаются в состав прибыли или убытка.

5. займы, полученные от дочерних или ассоциированных организаций и займы таким организациям выданные и подлежащие погашению при требовании;

6. долговые инструменты, которые подлежат немедленному погашению в случае неисполнения эмитентом обязательств по выплате процентов или основной суммы.

Ниже даны примеры финансовых инструментов, стоимость которых не измеряется по себестоимости или амортизируемой стоимости за вычетом обесценения. Стоимость таких инструментов измеряется по справедливой стоимости через прибыль или убыток:

- инвестиции в долевые инструменты, по которым имеются публикуемые котировочные цены - поскольку допускается измерение стоимости по себестоимости за вычетом обесценения (только для тех долевых инструментов, которые не обращаются на открытом рынке и справедливая стоимость которых не может быть надежно измерена каким-либо иным образом);

- процентный своп, по которому имеется положительное или отрицательное движение денежных средств, или форвардное соглашение на приобретение какого-либо товара или финансового инструмента и которое может быть исполнено уплатой денежных средств и которое, при исполнении, может дать положительное или отрицательное движение денежных средств;

- опционы и форвардные договоры, поскольку доходность, получаемая держателем, не является фиксированной;

- инвестиции в конвертируемые долговые инструменты - поскольку доходность, получаемая держателем, может меняться с колебаниями цены долевых инструментов эмитента, а не только с колебаниями рыночных процентных ставок;

- бессрочные долговые инструменты - поскольку у них нет срока погашения.

При последующем измерении стоимости финансового актива или обязательства субъекта не должен менять свою политику учета финансового инструмента, переводя его в категорию «учтенных по справедливой стоимости» через прибыль или убыток, или выводя его из этой категории, в течение периода владения этим инструментом или пока этот инструмент находится в обращении.

В случае исчезновения источника данных для надежного измерения справедливой стоимости долевого инструмента, стоимость которого измеряется по справедливой стоимости через прибыль или убыток, балансовая стоимость такого инструмента в дату изменения признается себестоимостью инструмента. В таком случае субъект измеряет стоимость такого инструмента по данной себестоимости за вычетом убытков от обесценения до тех пор, пока не появляется источник данных для надежного измерения справедливой стоимости.

После первоначального признания предприятие должно оценивать все финансовые обязательства по амортизированной стоимости с использованием метода эффективной ставки процента, за исключением:

1. финансовых обязательств, учтенных по справедливой стоимости через прибыль или убыток. Такие обязательства, включая производные инструменты, являющиеся обязательствами, должны оцениваться по справедливой стоимости, за исключением обязательств по производным инструментам, которые связаны с не котируемыми долевыми инструментами (справедливую стоимость которых нельзя надежно оценить, и которые должны быть оценены по фактическим затратам) и расчет по которым должен быть осуществлен путем такой поставки;

2. финансовые обязательства, возникающие, когда передача финансового актива не удовлетворяет критериям для прекращения признания или когда применяется подход продолжающегося участия;

3. договоры финансовой гарантии. После первоначального признания эмитент такого инструмента должен оценивать его по наибольшему из следующих значений:

- суммы, определенной в соответствии с МСФО (IAS) 37;

- первоначально признанной суммы за вычетом, если это уместно, накопленной амортизации, признанной в соответствии с МСФО (IAS) 18.

4. обязательства по предоставлению займа по процентной ставке ниже рыночной. После первоначального признания эмитент такого обязательства должен оценивать его по наибольшему из следующих
значений:

- сумма, определенная в соответствии с МСФО (IAS) 37;

- первоначально признанной суммы за вычетом, если это уместно, накопленной амортизации, признанной в соответствии с МСФО (IAS) 18.

Финансовые обязательства, определенные в качестве хеджируемых статей, подлежат оценке в соответствии с требованиями учета хеджирования.

2.1 Справедливая стоимость и обесценение стоимости финансовых инструментов, оцениваемых по себестоимости или амортизированной стоимости

При определении справедливой стоимости финансового актива или финансового обязательства применяются МСФО (IAS) 39, МСФО (IAS) 32 или МСФО (IFRS) 7.

Пункт 168 Национального стандарта финансовой отчетности предусматривает, что некоторые финансовые инструменты должны измеряться по справедливой стоимости. Самым лучшим источником данных о справедливой стоимости является рыночная цена. Если рынок финансового инструмента не является активным, то субъект устанавливает справедливую стоимость, используя метод оценки. Цель применения метода оценки состоит в том, чтобы определить, какой была бы цена операции на дату измерения при совершении мотивированного нормальными деловыми соображениями обмена между независимыми сторонами.

Справедливая стоимость финансового обязательства, погашаемого по требованию кредитора (например, депозит до востребования), не будет меньше, чем сумма, подлежащая выплате по требованию, дисконтированная с первой даты, на которую может быть потребована выплата этой суммы.

В состав стоимости финансовых активов и обязательств, измеряемых по справедливой стоимости через прибыль или убыток, субъект не должен включать транзакционные издержки. В случае если имеется отсрочка по оплате за актив (бесплатная или платная, но в размере, отличном от рыночной ставки процента) субъект должен измерять стоимость актива по приведенной стоимости всех будущих платежей, дисконтированных по рыночной процентной ставке.

При определении справедливой стоимости финансового актива или финансового обязательства субъект должен соблюдать дополнительные указания, содержащиеся в Национальном стандарте финансовой отчетности.

В конце каждого отчетного периода субъект должен проводить анализ всех финансовых активов, стоимость которых измеряется по себестоимости или амортизированной стоимости, на предмет обесценения. В случае наличия объективных доказательств обесценения субъект должен признать убыток от обесценения в составе прибыли или убытка. Финансовые инструменты, стоимость которых измеряется по справедливой стоимости через прибыль или убыток, не требуют отдельного анализа на предмет обесценения, так как их обесценение, если таковое было, уже признано в ходе приведения их стоимости к справедливой.

Объективные свидетельства обесценения финансового актива или группы активов включают наблюдаемую информацию, ставшую известной держателю актива, о следующих событиях, приводящих к убытку:

1. значительные финансовые трудности эмитента или должника;

2. нарушение договора, например, просрочка или невыполнение обязательств по выплате процентов или основной суммы долга;

3. предоставление кредитором - по экономическим или юридическим причинам, связанным с финансовыми трудностями заемщика - разрешения должнику на отступление от положений договора; разрешения, которого, кредитор бы при иных обстоятельствах не давал;

4. банкротство или финансовая реорганизация заемщика каким-либо иным образом стало вероятным;

5. исчезновение активного рынка для этого финансового актива в связи с финансовыми трудностями должника;

6. наблюдаемая информация, указывающая на то, что с момента первоначального признания группы финансовых активов произошло измеримое уменьшение расчетных будущих потоков денежных средств от таких активов, при этом сумма такого уменьшения не обязательно может быть конкретно распределена между отдельными финансовыми активами, входящими в группу - как, например, в случае с неблагоприятной экономической обстановкой в государстве или регионе или неблагоприятными отраслевыми изменениями.

Свидетельством обесценения могут быть и другие факторы - существенные изменения с отрицательными последствиями в технической, рыночной, экономической или нормативно-правовой среде эмитента.

Отдельно оцениваются на обесценения финансовые активы, которые значительны по отдельности, а также все долевые инструменты вне зависимости от их значительности. Прочие финансовые активы должны оцениваться на обесценение либо отдельно, либо по группам, сформированным на основе схожих характеристик кредитного риска.

Субъект измеряет убыток от обесценения следующим образом:

- для тех финансовых инструментов, что учитываются по амортизированной стоимости за вычетом суммы обесценения, убыток от обесценения равен разнице между балансовой стоимостью актива и приведенной стоимостью прогнозируемых денежных потоков, дисконтированных по первоначальной эффективной ставке процента по финансовому активу;

- для тех инструментов, что учитываются по себестоимости за вычетом обесценения, убыток от обесценения равен разнице между балансовой стоимостью актива и справедливой стоимостью актива.

Если в последующем периоде величина убытка от обесценения сокращается, и это сокращение можно объективно связать с событием, произошедшим после того, как было признано обесценение (например, с повышением рейтинга кредитоспособности должника), ранее признанный убыток от обесценения следует восстановить либо напрямую, либо путем корректировки счета оценочного обязательства. Восстановление убытка от обесценения не должно приводить к тому, что балансовая стоимость финансового актива (за вычетом сумм оценочных обязательств) превышает балансовую стоимость актива до признания такого восстановленного обесценения. Субъект должен признать сумму восстановления в составе прибыли или убытка.

2.2 Прекращение признания финансового актива и финансового обязательства

финансовый актив обязательство стоимость

Прекращение признания финансового актива производится только тогда, когда:

1. права на получение денежных поступлений от данного финансового актива истекают или исполнены в полном объеме;

2. субъект передает другой стороне все существенные риски и выгоды, связанные с данным финансовым активом;

3. несмотря на то, что субъект сохраняет некоторые существенные риски и выгоды, связанные с данным финансовым активом, контроль над данным активом передан другой стороне или же другая сторона обладает практической возможностью продать данный актив целиком какой-либо несвязанной третьей стороне и такая сторона может воспользоваться этой возможностью в одностороннем порядке, без необходимости налагать дополнительные ограничения на такую передачу. В таком случае субъект должен:

- прекратить признание актива,

- отдельно признать все права и обязательства, созданные или сохраненные в ходе передачи.

Балансовая стоимость переданного актива должна быть распределена между сохранившимися и переданными правами и обязанностями на основе их относительной справедливой стоимости на момент передачи. Вновь созданные права и обязанности должны измеряться по их справедливой стоимости на эту дату. Разница в стоимости между полученным возмещением и признанными стоимостями и стоимостями, чье признание было прекращено в соответствии с настоящим пунктом, включается в состав прибыли или убытка в период передачи.

Если передача не приводит к прекращению признания, потому что субъект сохранил существенные риски и выгоды, связанные с владением переданным активом, то субъект должен продолжать признавать переданный актив в полном объеме и должен признать финансовое обязательство в отношении полученного возмещения. Данный актив и обязательство не должны взаимозачитываться. В последующие периоды субъект должен признавать все доходы от переданного актива и все расходы, понесенные по финансовому обязательству.

Если передающая сторона предоставляет неденежное обеспечение (такое, как долговой или долевой инструмент) принимающей стороне, то учет этого обеспечения передающей и получающей сторонами зависит от того, имеет ли получающая сторона право продать или перезаложить это обеспечение, и от того, выполнила передающая сторона свои обязательства или нет. Передающая и принимающая стороны должны учитывать такое обеспечение следующим образом:

1. если принимающая сторона имеет право, согласно договору или общепринятой практике, продать или перезаложить это обеспечение, то передающая сторона должна переклассифицировать такой актив в своем балансе (например, в качестве заемного актива, переданных в залог долевых инструментов или дебиторской задолженности по обратной покупке) отдельно от других активов;

2. если принимающая сторона продает обеспечение, переданное ей в залог, то по обязательству вернуть это обеспечение она должна признавать поступления от продажи и обязательство, измеренное по справедливой стоимости;

3. если передающая сторона не выполняет условия договора и не имеет права получить обратно такое обеспечение, то она должна прекратить признание этого обеспечения, а принимающая сторона должна признать это обеспечение в качестве своего актива, первоначально измеренного по справедливой стоимости, или, если она уже продала это обеспечение, то прекратить признание своего обязательства по возврату этого обеспечения;

4. передающая сторона должна продолжать учитывать это обеспечение как свой актив, а принимающая сторона не должна учитывать это обеспечение как актив.

Субъекту следует исключить финансовое обязательство (или часть финансового обязательства) из баланса только тогда, когда оно погашено, то есть когда указанное в договоре обязательство исполнено или аннулировано, или срок его действия истек.

Обмен между существующими заемщиком и кредитором долговыми инструментами с существенно различающимися условиями должен учитываться субъектами как погашение первоначального финансового обязательства и признание нового финансового обязательства. Аналогичным образом, значительное изменение условий существующего финансового обязательства или его части (независимо от того, связано это изменение с финансовыми трудностями должника или нет) субъект должен учитывать как погашение первоначального финансового обязательства и признание нового финансового обязательства.

Разница между балансовой стоимостью погашенного или переданного другой стороне финансового обязательства (или части финансового обязательства) и выплаченным возмещением, включая любые переданные неденежные активы или принятые обязательства, должна быть, признана субъектом в составе прибыли или убытка.

2.3 Учет хеджирования

При условии оформления субъектом отношений хеджирования между инструментом хеджирования и хеджируемой статьей (объектом хеджирования) с учетом требований, изложенных ниже, такие отношения могут учитываться как операция хеджирования. При условии соблюдения указанных критериев, прибыль или убытки по инструменту хеджирования и по хеджируемой статье могут включаться в состав прибыли или убытка одновременно.

Для того чтобы операция учитывалась как операция хеджирования, субъект должен выполнить все перечисленные ниже требования:

1. субъект указывает на наличие отношений хеджирования и документирует такие отношения таким образом, чтобы четко определялся вид хеджируемого риска, объект хеджирования и инструмент хеджирования и чтобы риск в объекте хеджирования был риском, хеджируемым инструментом хеджирования.

2. хеджируемый риск должен быть одним из рисков:

- процентный риск по долговому инструменту, измеряемому по амортизированной стоимости;

- валютный риск по твердому соглашению или высоковероятной прогнозируемой операции;

- ценовой риск по товару, который удерживается субъектом или по которому есть высоковероятная прогнозируемая операция покупки или продажи; или

- валютный риск по чистой сумме инвестиции в зарубежную деятельность.

3. инструмент хеджирования соответствует требованиям:

- инструмент представляет собой процентный своп, валютный своп, форвардный валютный контракт или форвардный товарный контракт, который, как ожидаются, будет высоко эффективен в страховании риска, указанного в пункте 191 настоящего Стандарта и обозначенного как хеджируемый риск.

- инструмент предусматривает участие стороны, внешней по отношению к отчитывающемуся субъекту (т.е. внешний по отношению к группе, сегменту или отдельной организации, по которому(-ой) составляется отчетность).

- его условная сумма равна сумме, обозначенной как основная или условная в объекте хеджирования.

- у него есть обозначенный срок погашения, который не должен быть позднее, чем: срок погашения хеджируемого финансового инструмента, даты предполагаемого исполнения договора на покупку товара или наступления высоковероятной прогнозируемой хеджируемой операции по иностранной валюте или товару;

- инструмент не содержит положений о предоплате, досрочном погашении или продлении.

4. субъект ожидает, что инструмент хеджирования будет иметь высокую эффективность в страховании обозначенного хеджируемого риска.

Эффективность хеджирования - это степень, в которой изменения справедливой стоимости или потоков денежных средств хеджируемой статьи, относящиеся к хеджируемому риску, компенсируются изменениями справедливой стоимости или потоками денежных средств инструмента хеджирования.

В случае если условия, указанные выше, выполнены, а хеджируемым риском является подверженность риску фиксированной процентной ставки по долговому инструменту, оцениваемому по амортизированной стоимости или риск товарной цены по товару, удерживаемому субъектом, субъект должен:

- признать инструмент хеджирования как актив или обязательство, а изменения в справедливой стоимости инструмента хеджирования признавать в составе прибыли или убытка;

- признавать в составе прибыли или убытка изменения в справедливой стоимости объекта хеджирования, связанного с хеджируемым риском и производить соответствующие корректировки балансовой стоимости объекта хеджирования.

В случае если хеджируемым риском является риск фиксированной процентной ставки по долговому инструменту, измеряемому по амортизируемой стоимости, субъект должен включать в состав прибыли или убытка за соответствующий период те периодические нетто-расчеты денежными средствами, которые идут по процентному свопу, являющемуся инструментом хеджирования.

Субъект должен прекратить учитывать как операцию хеджирования, операцию если:

1. срок инструмента хеджирования истек, либо инструмент продан или исполнен;

2. операция хеджирования больше не удовлетворяет критериям, установленным Национальным стандартом финансовой отчетности;

3. субъект отменяет оформление операции как операции хеджирования.

В случае прекращения учета операции как операции хеджирования, а сам объект хеджирования является активом или обязательством, учитываемым по амортизированной стоимости и его признание не прекратилось, все прибыли и убытки, признанные в качестве корректировок балансовой стоимости объекта хеджирования, амортизируются на счет прибыли или убытка с использования метода эффективной ставки процента на протяжении оставшегося срока действия инструмента хеджирования.

В случае если выполняются требования, содержащиеся в Национальном стандарте финансовой отчетности, а хеджируемый риск является:

- риском переменной процентной ставки по долговому инструменту, измеряемому по амортизированной стоимости,

- валютным риском по твердому соглашению или высоковероятной прогнозируемой операции;

- ценовым риском по твердому соглашению или высоковероятной прогнозируемой операции;

- валютным риском по чистой инвестиции в зарубежную деятельность,

субъект должен включить в состав прибыли или убытка превышение справедливой стоимости инструмента хеджирования над справедливой стоимостью ожидаемых движений денежных средств.

Доход или убыток, признанные в составе капитала, подлежат реклассификации, и включение в состав прибыли и убытка одновременно с включением объекта хеджирования в состав прибыли и убытка.

В случае если хеджируемым риском является риск переменной процентной ставки по долговому инструменту, измеряемому по амортизируемой стоимости, субъект должен включать в состав прибыли или убытка за соответствующий период те периодические нетто-расчеты денежными средствами, которые идут по процентному свопу, являющемуся инструментом хеджирования.

Субъект должен прекратить учитывать операции, как операции хеджирования, если:

1. срок инструмента хеджирования истек, либо инструмент продан или исполнен;

2. хеджирование более не удовлетворяет критериям учета хеджирования, изложенным в Национальном стандарте финансовой отчетности;

3. в хедже прогнозируемой операции вероятность прогнозируемой операции более не является высокой;

4. субъект отменяет оформление операции как операции хеджирования.

В случае если прогнозируемое событие более не является вероятным, или в случае, если прекращается признание хеджируемого долгового инструмента, измеряемого по амортизированной стоимости, прибыли или убытки по инструменту хеджирования, которые были признаны напрямую в капитале, исключаются из капитала и включаются в состав прибыли или убытка.



3. Раскрытие информации

В соответствии с Национальным стандартом финансовой отчетности субъект раскрывает следующую информацию в своде значительных положений учетной политики: базу (или базы) измерений, используемые в отношении финансовых инструментов, а также прочие положения учетной политики, применимые в отношении финансовых инструментов и уместные для понимания финансовых отчетов.

Либо непосредственно в самом балансе, либо в примечаниях субъект должен раскрыть данные о балансовой стоимости каждой из перечисленных ниже категорий финансовых активов и финансовых обязательств (как суммарные данные по каждой категории, так и итоги по каждому значимому виду финансовых активов или обязательств в каждой категории):

1. финансовые активы, учтенные по справедливой стоимости через прибыль или убыток;

2. финансовые активы, измеренные по амортизированной стоимости за вычетом обесценения;

3. долевые инструменты, измеренные по себестоимости;

4. обязательства по займам, измеренные по себестоимости за вычетом обесценения;

5. финансовые обязательства, учтенные по справедливой стоимости через прибыль или убыток;

6. финансовые обязательства, измеренные по амортизированной стоимости за вычетом обесценения.

Для всех финансовых активов и финансовых обязательств, измеренных по справедливой стоимости, субъект должен раскрыть данные о базе определения справедливой стоимости, т.е. котировочные рыночные цены на активном рынке или же методы оценки. Если субъект использует методы оценки, субъект должен раскрыть информацию об основных допущениях, использованных для определения стоимости каждого из основных классов финансовых активов или финансовых обязательств. Например, субъект должен раскрыть информацию о допущениях в уровне досрочных погашений, норме расчетных кредитных убытков и ставке процента или дисконтирования.

В случае исчезновения источника данных для надежного измерения справедливой стоимости долевого инструмента, стоимость которого измеряется по справедливой стоимости через прибыль или убыток, субъект должен представить этот факт в раскрытиях.

В случае если субъект передал финансовые активы другой стороне в рамках операции, которая не соответствует требованиям по прекращению признания, то для каждого класса таких активов субъект раскрывает следующую информацию:

- характер активов;

- характер рисков и выгод, связанных с владением, остающихся у субъекта;

- балансовые стоимости активов и всех связанных обязательств, которые субъект продолжает признавать.

В случае если субъект передал финансовые активы в качестве обеспечения обязательств или условных обязательств, субъект должен раскрыть следующую информацию:

- балансовую стоимость финансовых активов, переданных в обеспечение;

- условия и сроки такой передачи.

Субъект раскрывает следующую информацию по займам, подлежащим выплате и признанным на дату отчетности:

1. сведения о нарушениях обязательств по займам в части выплаты основной суммы, выплаты процентов, фонда погашения или условий погашения во время отчетного периода, когда такие нарушения позволяют кредитору потребовать возврата займа.

2. балансовая стоимость займов к выплате, по которым субъект нарушает свои обязательства;

3. сведения о том, было ли к дате утверждения финансовых отчетов к выпуску устранено нарушение, или была ли достигнута договоренность с кредиторами об изменении условий займа.

В случае если в течение периода были нарушения заемных обязательств в части, не упомянутой в Национальном стандарте финансовой отчетности, субъект должен предоставить ту же информацию, - дает ли нарушение субъектом возможность кредитору потребовать досрочного погашения (за исключением случаев, когда указанные нарушения были устранены или же условия займа были пересмотрены не позднее даты отчетности).

Субъект раскрывает данные о нижеследующих составляющих доходов, расходов, прочих доходов и убытков (либо непосредственно в самом отчете о прибылях и убытках, либо же в примечаниях):

1. чистая сумма прибыли или убытка, признанного по:

- финансовым активам, учтенным по справедливой стоимости через прибыль или убыток;

- финансовым обязательствам, учтенным по справедливой стоимости через прибыль или убыток;

- финансовым активам, учтенным по амортизированной стоимости за вычетом обесценения;

- финансовых обязательств, учтенных по амортизированной стоимости;

2. общие процентные доходы и общие процентные расходы (рассчитываемые по методу эффективной ставки процента) для финансовых активов и финансовых обязательств, которые не учитываются по справедливой стоимости через прибыль или убыток;

3. сумму убытка от обесценения для каждого класса финансовых активов.

Субъект отдельно раскрывает следующую информацию по хеджированию каждого из четырех рисков:

1. описание хеджирования;

2. описание финансовых инструментов, определенных в качестве инструментов хеджирования, и их справедливую стоимость на отчетную дату;

3. характер хеджируемых рисков, включая описание объекта хеджирования.

При хеджировании риска фиксированной процентной ставки или ценового риска по удерживаемому товару субъект должен раскрыть следующую информацию:

- сумму изменений в справедливой стоимости инструмента хеджирования, признанную в составе прибыли или убытка

- сумму изменений в справедливой стоимости объекта хеджирования, признанную в составе прибыли или убытка.

При хеджировании риска переменной процентной ставки по признанному финансовому инструменту, валютного риска или ценового риска по твердому соглашению или по высоковероятной прогнозируемой операции или по чистым инвестициям в зарубежную деятельность субъект должен раскрыть следующую информацию:

1. периоды, в которых ожидается поступление денежных средств, и когда эти поступления повлияют на прибыль или убыток.

2. описание всех прогнозировавшихся операций, которые ранее учитывались как операции хеджирования, и наступление которых теперь считается маловероятным;

3. сумму изменения в справедливой стоимости инструмента хеджирования, которая была признана в течение периода в составе капитала;

4. сумма, которая была исключена из состава капитала и признана в составе прибыли или убытка за период, с указанием сумм, включенных в каждую строку отчета о прибылях и убытках.

5. риски, связанные с финансовыми инструментами, оцениваемыми по себестоимости или амортизированной стоимости.

В отношении финансовых активов, измеряемых по амортизированной стоимости за вычетом обесценения, субъект должен раскрыть существенные положения, которые могут повлиять на величину, распределение во времени и определенность будущих потоков денежных средств, включая риски процентной ставки, валютные риски и кредитные риски.



Заключение

Финансовые инструменты представляют собой финансовые активы и финансовые обязательства и охватывают множество различных видов активов и обязательств. МСФО 39 не распространяется на некоторые виды финансовых инструментов, в частности, такие как договоры аренды, страхования, пенсионные выплаты, а также на инвестиции в дочерние, зависимые компании и совместную деятельность, - учет этих инструментов регулируется отдельными стандартами.

...