Повышение эффективности оценки финансово-хозяйственной деятельности предприятий

Управление рисками на отечественных промышленных предприятиях не всегда эффективно, грамотно и целесообразно. Это связано, прежде всего, с тем, что долгое время отсутствовала информационная база, научная основа, соответствующие исследования, система и опыт в сфере управления рисками на предприятии.

Процесс управления рисками на предприятии основан на комплексе защитных мероприятий против основных форм рисков, прежде всего критического и абсолютного. Решение -- центральное звено любого управления. Классификация решений по управлению рисками позволяет выделить характерные для них особенности, предусмотреть возможность снижения рисков при принятии решений. По месту в процессе управления риском могут быть выделены решения:

- риск -- целеполагания: по выбору целей управления риском. Это решения, которые в наименьшей мере могут быть исследованы и формализованы, формальные методы синтеза целей не разработаны;

- риск -- маркетинга: по выбору способов (предупредить, снизить, страховать, поглотить) или инструментов управления риском. Эти решения допускают формализацию, в частности, использование функционально-логических методов;

- риск -- менеджмента: по поддержанию баланса в треугольнике «люди -- ресурсы -- цели» в процессе достижения поставленных риск -- целей при выбранных на этапе риск -- маркетинга инструментах управления риском.

Весь процесс управления рисками можно отобразить следующим образом (Рис.3.2.1.).

Рис.3.2.1. Организация процесса управления рисками на предприятии

Снижение риска возможно:

1) на этапе планирования операции или проектирования образцов -- введением дополнительных элементов и мер;

2) на этапе принятия решений -- использованием соответствующих критериев оценки эффективности решения, например, критериев Вальда («рассчитывай на худшее») или Седвиджа («рассчитывай на лучшее») или критерия, при котором показатель риска ограничен по величине (при этом альтернативы, не удовлетворяющие ограничению на риск, не рассматриваются);

3) на этапе выполнения операции и эксплуатации технических систем -- посредством строгого соблюдения и контроля режимов эксплуатации.

В рамках каждого из направлений принимаемые меры будут иметь различное отношение эффективности к затратам на их обеспечение. Эти меры связаны с расходами и требуют их увеличения при росте сложности систем, поэтому в определенных условиях экономически может оказаться более целесообразно расходовать денежные средства не на предупреждение или снижение риска, а на возмещение возможного ущерба.

Этап постановки целей управления рисками характеризуется использованием методов анализа и прогнозирования экономической конъюнктуры, выявления возможностей и потребностей предприятия в рамках стратегии и текущих планов его развития. На этапе анализа риска используются методы качественного и количественного анализа: методы сбора имеющейся и новой информации, моделирования деятельности предприятия, статистические и вероятностные методы и т. п.

На третьем этапе производится сопоставление эффективности различных методов воздействия на риск: избежания риска, снижения риска, принятия риска на себя, передачи части или всего риска третьим лицам, которое завершается выработкой решения о выборе их оптимального набора.

На завершающем этапе управления рисками -- выбор методов воздействия на риск. Результатом данного этапа должно стать новое знание о риске, позволяющее, при необходимости, откорректировать ранее поставленные цели управления риском. Таким образом, в целях стабилизации положения и снижения кризисности, необходимо осуществлять управление рисками. Для реализации функции управления риском на предприятии необходимы значительные организационные усилия, затраты времени и других ресурсов.

Многие эксперты считают, что риск-менеджмент должен стать неотъемлемой частью каждого преуспевающего предприятия, следовательно, он должен включать: идентификацию, анализ и оценку рисков; разработку программы мероприятий по ликвидации последствий рисковых ситуаций; разработку механизмов выживания предприятия; сохранение целей предприятия; снижение издержек; обеспечение сохранности успеха предприятия; создание системы страхования; прогнозирование развития предприятия с учетом возможного изменения конъюнктуры и другие мероприятия.

На наш взгляд термин стратегический риск-менеджмент более точно отражает новые тенденции и веянья в современной экономике, так как предвиденье развития той или иной ситуации даёт возможность избежать или снизить риск попадания предприятия в неопределённое состояние, которое в дальнейшем может отразиться на его финансах или репутации.

В нашей работе предлагается концепция приемлемого риска, как стратегическая основа экономической безопасности предприятия. Концепция приемлемого риска, основывается на двух подтвержденных практикой постулатах: признании невозможности полного устранения риска, с одной стороны, и всегда существующей возможности найти такие «антирисковые» меры, которые обеспечили бы приемлемый для данного хозяйственного агента уровень риска, с другой.

В ходе разработки стратегии предприятия концепция приемлемого риска реализуется в виде двухстадийного комплекса процедур «оценки» и «управления риском». Объектом оценки и управления риском здесь являются стратегические решения предприятия, стратегический план, содержащий ряд утверждений относительно будущего развития внешней по отношению к предприятию среды, рекомендаций по образу действий руководства и коллектива предприятия, прогнозных высказываний о реакциях на планируемые стратегические мероприятия потребителей продукции, поставщиков сырья, конкурентов и др.

В реальных хозяйственных ситуациях, в условиях действия разнообразных факторов риска могут использоваться различные способы снижения уровня риска, воздействующие на те или иные стороны деятельности предприятия. Многообразие применяемых в хозяйственной практике промышленных предприятий методов управления риском можно разделить на четыре типа: методы уклонения от риска; методы локализации риска; методы диссипации риска; методы компенсации риска.

Эффективное управление производственным предприятием в современных условиях должно обеспечивать экономически безопасное существование бизнеса. Как было показано выше, число и разнообразие факторов риска, ослабляющих условия стабильной работы промышленного предприятия, возрастают, поэтому функция управления риском приобретает все более самостоятельную роль и становится одним из важнейших условий обеспечения экономической безопасности предприятия. Для реализации функции управления риском на предприятии необходимы значительные организационные усилия, затраты времени и других ресурсов. Наиболее целесообразно осуществлять эту функцию с помощью специальной подсистемы в системе управления предприятием или специализированного подразделения в организационной структуре. Такое подразделение было бы логичным дополнением к традиционно самостоятельным функциональным подсистемам предприятия.

Подсистема управления риском строится по иерархическому принципу. Соответственно процесс управления риском протекает на двух соподчиненных уровнях - исполнительном и координирующем. На исполнительном уровне выполняются две основные функции: во-первых, непрерывный контроль уровня риска, возникающего в процессе функционирования предприятия, и, во-вторых, управление уровнем риска, связанного с подготовкой решений на всех уровнях и коррекцией нежелательного развития событий. Функции исполнительного уровня обеспечивают выполнение конкретных процедур анализа риска в ходе реализации уже принятых и при подготовке новых важных для предприятия решений.

При реализации худшего сценария темпы возникновения рисков могут значительно опережать оперативность противодействия им. Компаниям необходимо обладать способностью выявлять основные области риска, управлять ими и быстро устранять недостатки системы управления, что предполагает:

- выявление и понимание наиболее значимых рисков;

- осуществление дифференцированных инвестиций в управление наиболее значимыми для организации рисками;

- эффективную оценку рисков в рамках всего бизнеса, создание системы отчетности и персонифицированной ответственности за управление рисками;

- подтверждение инвесторам, аналитикам и регуляторам эффективности системы управления рисками.

Выживание многих организаций в неустойчивой экономической среде во многом зависит от умения находить возможности для сокращения затрат во всех областях деятельности. Возможности для снижения затрат могут возникать благодаря:

- внедрению новой операционной модели управления рисками, обеспечивающей существенное улучшение структуры затрат;

- сокращению затрат на внутренний контроль за счет совершенствования автоматизированных контрольных процедур;

- оптимизации либо устранению дублирования функций в области управления рисками;

- повышению эффективности процессов за счет внедрения автоматизированных центров, бизнес-процессов и непрерывного мониторинга.

Многие организации стремятся к тому, чтобы управление рисками и внутренний контроль способствовали повышению эффективности бизнеса. Возможности в данной области включают:

- увеличение доходности от инвестиций в управление рисками;

- принятие допустимых рисков и распределение ответственности за них между конкретными подразделениями для получения конкурентного преимущества;

- совершенствование системы внутреннего контроля в ключевых бизнес-процессах;

- использование аналитических данных для оптимизации портфеля рисков и совершенствования процесса принятия решений;

- использование средств, сэкономленных благодаря системе управления рисками для финансирования стратегических корпоративных инициатив.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Оценка финансово-хозяйственной деятельности предприятия представляет интерес как для собственников, руководителей и работающих, так и для экономических партнеров.

В условиях расширения класса частных собственников, проведения акционирования крупных производственных предприятий, вопросы совершенствования проведения оценки и анализа финансового состояния приобретают особое значение, как фактор защиты нового класса собственников и обеспечение роста дальнейших инвестиций.

ООО «FG Group Engeneering» была образована в 2013 году. Предметом и целью деятельности компании является оказание услуг по установке видеонаблюдения и охранной сигнализации, а также оборудование помещений инженерными системами различного назначения. Анализ активов предприятия показывает рост основных показателей, вследствие завершения проекта, сократилось незавершенное строительство. При этом в структуре преобладают внеоборотные активы. В структуре оборотных активов преобладают запасы и денежные средства. Уменьшились показатели прочих активов, что также является позитивным изменением.

На данном слайде представлены коэффициенты эффективности основных средств, по итогам 2016 года коэффициент износа составил 41%, коэффициент обновления 16% , коэффициент выбытия 10%. Предприятие имеет достаточно высокие показатели ликвидности с позитивной динамикой роста. Анализ пассивов показывает, что предприятие финансово устойчиво, имеется большой резерв собственных средств. Финансовая устойчивость подтверждается ростом коэффициентов концентрации собственного капитала, финансовой независимости, уменьшением объемов привлеченных средств после погашения краткосрочных кредитов.

По результатам проведенного анализа были сделаны следующие выводы:

- первая сложность - это недостаточность информации. Анализ, проведенный по данным баланса банка, дает небольшую долю погрешности. Для проведения реалистичного анализа нужно проводить анализ внутреннего качества счетов. Остатки по счетам не выводят реальную картину на качество активов и обязательств, что не позволяет вынести адекватную оценку. Для достоверности оценки необходимо дополнительно анализировать внешнюю среду деятельности предприятия, так как балансовые показатели недостаточно учитывают сферу деятельности предприятия. Достаточно сложно провести сравнительный анализ деятельности, в зависимости от формы собственности и в интересах различных пользователей информации, при оценке прибыли не учитывается внешняя конъюнктура рынка;

Не рассматривается прибыльность предприятия с учетом всех факторов, в том числе влияния рыночной конъюнктуры и расходов по нейтрализации воздействия на окружающую среду. Пока не найдено четко определенных методов решения этих проблем, которые сделали бы результаты финансового анализа пригодным для сравнения и имеющим экономический смысл.

Сравнительный анализ различных методик изучения конечных результатов деятельности предприятий, рекомендуемых в отечественной литературе, позволил сделать вывод о том, что в настоящее время отсутствует системный упорядоченный набор относительных показателей (коэффициентов), применяемых для оценки результатов деятельности предприятий.

Упорядочение и классификация коэффициентов для целей анализа должны быть стандартизированы лишь в некоторой степени в целях обеспечения определенной согласованности и эффективности аналитических процедур.

- имеющиеся различия в деятельности предприятий, а также наличие субъективного фактора в этом вопросе делает создание единой стандартизированной системы показателей невозможным. В разработанных ключевых показателях эффективности отсутствует такой важный показатель, как производительность труда, для использования ряда коэффициентов, предприятие должно перейти на международные стандарты финансовой отчетности, что требует дополнительного времени;

- отсутствие полной статистической информации по отраслям экономики не предоставляет возможности провести сравнительный анализ доли рынка предприятия или другие качественные характеристики;

- до сих лишь небольшое количество предприятий открыто публикуют показатели финансовой отчетности, что не предоставляет возможности открыто изучать положение предприятий.

Существуют факторы, которые усложняют анализ предприятия и анализ развития рынка. К таким факторам относят: используемые схемы налоговой оптимизации, которые мешают увеличению прозрачности финансовой отчетности предприятий. Становится практически невозможно проводить достоверный анализ, потому что невозможно определить, где реальные цифры.

Анализ, проведенный по данным баланса, дает небольшую долю погрешности. Для проведения реалистичного анализа нужно проводить анализ внутреннего качества счетов. Остатки по счетам не выводят реальную картину на качество активов и обязательств, что не позволяет вынести адекватную оценку.

Кроме того существует проблема, которая заключается в невозможности оценить принимаемые решения и используемую политику менеджмента. Отсутствуют методики или издания, учебники, книги, которые помогли бы адекватно обосновать то или иное действие, совершаемое менеджментом предприятия.

Проблема искажения финансовой отчетности складывается из двух составляющих:

- уровень теневой экономики и стремление предприятий скрыть реальные финансовые показатели своей деятельности;

- низкая прозрачность финансовой отчетности предприятий;

В качестве предложений по повышению эффективности оценки финансово-хозяйственной деятельности предприятия предлагается проводить:

Во-первых, комплексный анализ на основе внедрения факторного анализа прибыли предприятия;

Во-вторых - организация на предприятиях системы оценки и управления рисками.

Преимущества факторного анализа прибыли заключается в возможности разделить факторы на зависящие и независящие от деятельности предприятия. Для каждой группы факторов будет проводиться сравнительный анализ с разработкой конкретных мер по отношению к каждому фактору, в зависимости от степени влияния на финансовые результаты.

Организация на предприятии системы оценки и управления рисками позволит принимать меры на каждом этапе процесса деятельности предприятия. В рамках каждого из направлений деятельности принимаемые меры будут иметь различное отношение эффективности к затратам на их обеспечение. Эти меры связаны с расходами и требуют их увеличения при росте сложности систем, поэтому в определенных условиях экономически может оказаться более целесообразно расходовать денежные средства не на предупреждение или снижение риска, а на возмещение возможного ущерба.

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ

1. Гражданский Кодекс Республики Узбекистан (Ведомости Олий Мажлиса Республики Узбекистан, 1996 г., приложение к № 2; 1997 г., № 2, ст. 56; 1998 г., № 5-6, ст. 102, № 1, ст. 20, № 9, ст. 229; 2001 г., № 1-2, ст. 23; 2003 г., № 5, ст. 67; Собрание законодательства Республики Узбекистан, 2004 г., № 25, ст. 287, № 37, ст. 408; 2006 г., № 14, ст. 110, № 39, ст. 385; 2007 г., № 1-2, ст. 3, № 3, ст. 21, № 14, ст. 132, № 15, ст. 154, № 50-51, ст. 506; 2008 г., № 52, ст. 513; 2009 г., № 39, ст. 423; 2010 г., № 37, ст. 315, № 38, ст. 328; 2011 г., № 51, ст. 542; 2014 г., № 20, ст. 222, № 50, ст. 588; 2015 г., № 33, ст. 439; 2016 г., № 17, ст. 173).

2. Налоговый Кодекс Республики Узбекистан (Собрание законодательства Республики Узбекистан, 2007 г., № 52 (II); 2008 г., № 52, ст. 512; 2009 г., № 37, ст.ст. 403, 404, № 52, ст.ст. 553, 555, 556; 2010 г., № 20, ст. 149, № 35-36, ст. 300, № 37, ст.ст. 313, 314, 315, № 40-41, ст. 343, № 51, ст. 485; 2011 г., № 1-2, ст. 1, № 37, ст. 374, № 52, ст. 555, ст. 556; 2012 г., № 15, ст. 164, № 37, ст. 421, № 52, ст. 584; 2013 г., № 1, ст. 1, № 41, ст. 543, № 52, ст. 685; 2014 г., № 4, ст. 45, № 36, ст. 452, № 49, ст. 579, № 50, ст. 588; 2015 г., № 33, ст. 439, № 52, ст. 645; 2016 г., № 1, ст. 2, № 17, ст. 173, № 39, ст. 457, № 52, ст. 597, № 52, ст. 598; 2017 г., № 1, ст. 1)

3. Закон Республики Узбекистан «Об акционерных обществах и защите прав акционеров» (Ведомости Олий Мажлиса Республики Узбекистан, 1996 г., № 5-6, ст. 61; 1997 г., № 2, ст. 56; 1998 г., № 3, ст. 38, № 9, ст. 181; 1999 г., № 9, ст. 229; 2001 г., № 1-2, ст. 23; 2003 г., № 1, ст. 8, № 9-10, ст. 149; Собрание законодательства Республики Узбекистан, 2006 г., № 14, ст. 110; 2007 г., № 29-30, ст. 297, № 50-51, ст.ст. 506, 514, № 52, ст. 533; 2008 г., № 39, ст. 392; 2008 г., № 52, ст. 513; 2009 г., № 15, ст. 176, № 37, ст. 403; 2010 г., № 37, ст. 315; 2014 г., № 4, ст. 45).

4. Закон Республики Узбекистан «О бухгалтерском учете» (Ведомости Олий Мажлиса Республики Узбекистан, 1996 г., № 9, ст. 142; Собрание законодательства Республики Узбекистан, 2013 г., № 18, ст. 233, № 41, ст. 543, № 52, ст. 686; 2014 г., № 20, ст. 222; 2015 г., № 52, ст. 645)

5. Указ Президента Республики Узбекистан «О мерах по внедрению современных методов корпоративного управления в акционерных обществах» от 24 апреля 2015 года № УП-4720.

6. Указ Президента Республики Узбекистан «О мерах по дальнейшему повышению финансовой устойчивости предприятий реального сектора экономики» от 18 ноября 2008 г. № УП-4053.

7. Постановление Кабинета Министров Республики Узбекистан «О внедрении критериев оценки эффективности деятельности акционерных обществ и других хозяйствующих субъектов с долей государства» от 28 июля 2015 г., № 207.

8. Абдурахманов К.Х., Юлдашев Ш.Г., Зокирова Н.К., Ходжаева М.Я. Экономика предприятий и организаций. Словарь.- Т.: Филиал ФГБОУ ВПО «РЭУ им.Г.В.Плеханова», 2015.

9. Абдурахманов О.К. Финансовый менеджмент. Учебное пособие. -Т.: Банковско-финансовая академия Республики Узбекистан, 2014.

10. Баканов М.И. Теория экономического анализа - М.: Финансы и статистика, 2013.

11. Барулин С.В. Финансы: Учебник. - М.: КНОРУС, 2015

12. Басовский Л.Е Финансовый менеджмент: Учебник для вузов.- М., Проспект, 2012

13. Брусов П.Н. Современные корпоративные финансы и инвестиции: монография.- М.: КНОРУС, 2014

14. Брю С. Л.Экономикс: краткий курс. - М.: НИЦ ИНФРА-М, 2015

15. Бурмистрова Л.М.. Финансы организаций (предприятий): Учебное пособие - 2-e изд. - М.: НИЦ ИНФРА-М, 2015

16. Вяткин В.Н., Гамза В.А., Маевский Ф.В. Риск-менеджмент. Учебник -М.: Издательство Юрайт, 2015

17. Гилазова А. А. Управление рисками на российских промышленных предприятиях // Молодой ученый. -- 2015. -- №12. -- С. 400-402.

18. Гришина О. А., Звонова Е. А. Регулирование мирового финансового рынка: Теория, практика, инструменты. - М.: НИЦ ИНФРА-М, 2016. znanium.com.

19. Данилин, В. И. Финансовый менеджмент: категории, задачи, ситуации : учебное пособие. - 2-е изд., перераб. и допМ.: Проспект, 2014.

20. Донцова Л.В. Анализ финансовой отчетности: Практикум. - M.: Издательство «Дело», 2013.

21. Досужева Е.Е. Кириллов Ю.В. Основные принципы реализации инвестиционного проекта // Интернет-журнал «Науковедение». Вып. 1. 2014.

22. Ефимова О.В. Финансовый анализ: современный инструментарий для принятия экономических решений: Учебник. - 4-е изд., испр. и доп. -М.: Омега-Л, 2013

23. Звонова Е.А., Богачева М.Ю., Болвачев А.И. Деньги, кредит, банки: Учебник. М.: НИЦ ИНФРА-М, 2015.

24. Ковалев В.В Финансовый анализ. Методы и процедуры - М.: Прогресс, 2014.

25. Ковалев В.В. Финансовый анализ. Методы и процедуры. М.: Прогресс, 2014. Ковалев В.В., Ковалев Вит.В. Анализ финансовой отчетности. - М., Проспект, 2014

26. Ковалев В.В. Основы теории финансового менеджмента: Учебно-практическое пособие- 2-е изд, перераб. и доп. - М.:Проспект, 2013

27. Котелкин С. В. Международные финансы: Учебник. - М.: Магистр: НИЦ ИНФРА-М, 2015.

28. Кузнецова В. В. Политика финансовой стабильности: международный опыт: Монография. - М.: КУРС: НИЦ ИНФРА-М, 2015.

29. Леонтьев В.Е., Бочаров В.В., Радковская Н.П.Инвестиции: учеб. пособие - М.: Магистр: ИНФРА-М, 2016. znanium.com

30. Панов М.М. Жизненный путь и цикл развития организации: Практическое пособие - М.: НИЦ ИНФРА-М, 2016. znanium.com.

31. Савицкая Г.В. Экономический анализ.- М.: Новое знание, 2014

32. Селезнева Н., Ионова А. Финансовый анализ. Управление финансами.- Москва, ЮНИТИ, 2012

33. Слепов В. А.Финансы. - М.: Магистр, НИЦ ИНФРА-М, 2015.

34. Соколова О.Н. Экономический анализ. - М.: ИНФРА-М, 2013

35. Филатова Т. Финансовый менеджмент: учебное пособие. - ИНФРА - М., 2015.

36. Филатова Т. Финансовый менеджмент: учебное пособие.- ИНФРА-М, 2015, - С.162

37. Хамидулин М. О необходимости развития национальной системы рейтинговой оценки предприятий в Республике Узбекистан// «Современная наука: актуальные проблемы и пути их решения».- Липецк.- ООО «Максимал информационные технологии», 2014.

38. Хамидулин М.Б. Концептуальные основы управления стоимостью капитала предприятия и повышение его рейтинговой оценки//Новые тенденции в экономической науке и образовании.-Т.: Филиал ФГБОУ ВПО «РЭУ им. Г.В. Плеханова» в г. Ташкенте, 2013

39. Шеремет А.Д. Комплексный анализ хозяйственной деятельности: учебник. - М.: ИНФРА-М, 2013.

40. Шеремет А.Д. Комплексный анализ хозяйственной деятельности: учебник. - М.: ИНФРА-М, 2013.

Размещено на Allbest.ru