Управление качеством кредитного портфеля банка

Размещено на http://www.allbest.ru/

Введение

Управление кредитным портфелем ключевой вопрос кредитной деятельности коммерческого банка, поскольку требует от исполнителей высокого профессионализма и понимания экономической сущности кредитования.

Правильное управление качеством зависит от организации процесса кредитования, в котором необходимо учесть все факторы, которые сочетаются с законом, методами кредитования и принципами, а также банковским менеджментом. Необходимо учитывать тот факт, что достижение высокого качества кредитного портфеля должно быть направлено на усиление банковского кредитования среди населения и корпоративных клиентов, что постепенно приведет к устойчивости и стабильности развития национальной экономики.

C замедлением темпов экономического роста в еврозоне, введением в конце 2014 г. международных экономических санкций в отношении России и снижением цен на энергоносители ухудшились основные макроэкономические показатели развития экономики (по разным оценкам в текущем году падение ВВП может составить 4 % 6%, а потери федерального бюджета около 2,6 трлн. руб.). В результате темпы прироста кредитования нефинансовых организаций снизились до 12,7% по итогам 2015 г. по сравнению с 26,0% в 2013 г. и физических лиц (28,7% и 35,9% соответственно). Доля проблемных и безнадежных ссуд в их общем объеме выросла с 6,1% на начало 2013 г. до 6,7% к сентябрю 2014, а к 2015 этот объем был равен 10 %.Все это обуславливает потребность в исследованиях, направленных на улучшение качества кредитного портфеля банка в посткризисный период.

Актуальность данной темы в том, что недостаточное внимание проблемам качества кредитного портфеля банков сказывается на возможностях восстановления и нормального функционирования кредитных операций и кредитного портфеля в частности, что не позволяет сохранять устойчивые объемы кредитной деятельности и получать доход, а также развивать экономику страны.

Анализ кредитного портфеля является насущной необходимостью для кредитного учреждения, заинтересованного в стабильности своего финансового положения, а также для государственных регулирующих органов, заинтересованных в стабильности финансового сектора экономики. Данная проблема является вдвойне актуальной для нашей страны, которая всё ещё находится на стадии реформирования кредитной системы в попытке обеспечить её надёжность и адекватность существующей модели регулируемой экономики. Ввиду этого качество кредитного портфеля основной показатель деятельности банка. Объектом исследования дипломной работы является деятельность ПАО «Сбербанк России» с 2013 по 2015 года. Предметом качество кредитного портфеля ПАО «Сбербанк» и управление им.

Целью данной работы является раскрытие теоретических основ управления качеством кредитного портфеля, рассмотрение характера современной практики управления качеством кредитного портфеля и формулирование основных направлений по ее совершенствованию на примере ПАО «Сбербанк России».

Для достижения поставленной цели в дипломной работе будут необходимо решить следующие задачи:

- изучить теоретические аспекты управления качеством кредитного портфеля;

- рассмотреть российскую и зарубежную практики управления качеством кредитного портфеля;

- рассмотреть организационно экономическую характеристику ПАО «Сбербанк России»;

- провести анализ качества кредитного портфеля ПАО «Сбербанк России»;

- рассмотреть проблемы, возникающие при управлении качеством кредитного портфеля и предложить методы их решения.

Методологическую базу дипломной работы составляют: Гражданский кодекс Российской Федерации (часть вторая)" от 26.01.1996 N 14-ФЗ (ред. от 29.06.2015) (с изм. и доп., вступ. в силу с 01.07.2015) глава 42; Федеральные законы РФ: Федеральный закон от 10.07.2002 N 86-ФЗ (ред. от 30.12.2015) «Центральном банке Российской Федерации»; Федеральный закон от 02.12.1990 N 395-1 (ред. от 29.12.2015) «О банках и банковской деятельности»; Федеральный закон от 26.10.2002 N 127-ФЗ (ред. от 29.12.2015) «О несостоятельности (банкротстве)», Эдгар М. Морсманмладший «Управление кредитным портфелем», Славянский А. В. «Управление качеством кредитного портфеля», Пашков А.И. «Оценка качества кредитного портфеля», Пронская Н. С. «Система управления банковскими рисками: организация, элементы, устойчивость, модернизация», Роуз П. С. «Банковский менеджмент», Савчук К. В. «Оценка доходности кредитной сделки с учетом операционных рисков», Соколинская Н. Э. «Модели оценки кредитоспособности и прогнозирования рисков розничных портфелей», Софронова В. В. «Банковская система после кризиса».

Методика исследования основана на использовании диалектической логики и системного подхода. В процессе работы применялись общенаучные методы и приемы: научная абстракция, анализ и синтез, группировки, сравнения и др. Отдельное внимание было уделено понятийному аппарату, сущности рассматриваемых экономических понятий. Использованные в совокупности методы исследования позволили обеспечить достоверность экономического анализа и обоснованность выводов.

Дипломная работа состоит из введения, четырех глав, заключения, списка литературы и приложений.

В первой главе изложены теоретические основы управления качеством кредитного портфеля. Также рассмотрены методы управления не только в российской практике, но и зарубежной.

Во второй главе рассмотрена общая характеристика ПАО «Сбербанк России». Проведён анализ финансовых результатов деятельности банка.

В третей главе проведен анализ качества кредитным портфелем ПАО «Сбербанк России» и система управления им. Так же был проведен анализ структуры кредитного портфеля.

В четвертой главе рассмотрены основные риски, возникающие у ПАО «Сбербанк России» при управлении качеством кредитного портфеля, а также методы повышения качества кредитного портфеля. В ходе написания дипломной работы выявлены основные направления и перспективы развития кредитования ПАО «Сбербанком России».

Объем дипломной работы 72 страниц, в том числе 16 таблиц и 4 рисунков.

кредитный портфель экономический



1. Теоретические аспекты управления качеством кредитного портфеля

1.1 Понятия кредитного портфеля и его качества

Как и любая коммерческая организация, банк ставит своей целью получение прибыли. В соответствии с этим, можно утверждать, что выдача кредитов населению и юридическим лицам необходима в их работе, потому что это одна из самых доходных операций.

Кредитный портфельэто результат деятельности банка по предоставлению кредитов, который включает в себя совокупность всех выданных банком кредитов и остатков по ним за определённый период времени. Кредитный портфель банка составляют остатки средств по балансовым счетам по краткосрочным, долгосрочным и просроченным кредитам.

Кредитный портфель коммерческого банка показывает уровень кредитной политики банка, которая определяет цели, задачи и приоритеты кредитной деятельности банка.

Роль и значение кредита очень велики, так как с его помощью решаются проблемы, стоящие перед всей экономической системой. Решение трудностей, связанных с высвобождением временно свободных денежных средств в одном месте и возникновение потребности в них на другом, напрямую зависит от кредита. Кредитование - это способ аккумуляции высвободившегося капитала, т.е. его увеличение, в следствие чего обеспечивается нормальный воспроизводственный процесс. Часто возникают проблемы в денежном обращение, но благодаря кредитованию происходит его ускорение, что решает вопросы в области страхования, инвестиций, регулирования рыночных отношений.

Аспектами, с помощью которых формируется кредитный портфель и его правильная организация, являются:

- рентабельность кредитных операций;

- четко установленная кредитная политика для будущих периодов, на основе предыдущих, с учетом возможностей банка и интересов клиентуры;

- знание банковским персоналом законодательства в области кредитной деятельности;

- состояние кредитного портфеля;

- наличие работающего механизма управления кредитными рисками.

Качество кредитного портфеля можно рассматривать с двух сторон: с одной стороны - как свойство, существенный признак кредитного портфеля, с другой - как возможность охарактеризовать его положительно со всех рассматриваемых сторон.

Наиболее удачное определение качества кредитного портфеля, предложено О.И. Лаврушиным: «такое свойство его структуры, которое обладает способностью обеспечивать максимальный уровень доходности при допустимом уровне кредитного риска и ликвидности баланса». На основе данной цитаты можно сделать вывод, что основными критериями, характеризующими конкурентную способность кредитного портфеля, и соответственно определяющими структуру и качество портфеля являются степень кредитного риска, уровень ликвидности, уровень доходности. Следовательно, основой качественного управления кредитным портфелем является постоянная оценка портфеля и наблюдение за уровнем риска, ликвидности и доходности.

О. Казакова в качестве критерия качества кредитного портфеля предлагает использовать его совокупный риск. Целесообразность и правильность научной позиции О. Казаковой наглядно подтверждается Положением Банка России №254-П. В данном Положении качество ссуды, предлагается оценивать на основании критериев, отмеченных О. Казаковой. Все ссуды разделены на пять различных категорий качества:

1) стандартные ссуды кредитный риск отсутствует;

2) нестандартные ссуды кредитный риск умеренный (от 1 до 20 %);

3) сомнительные ссуды кредитный риск значительный (от 21 до 50 %);

4) проблемные ссуды кредитный риск высокий (от 51 до 100 %);

5) безнадежные ссуды вероятность возврата ссуды равна 0.

На основе данного положения так же можно сказать, что в кредитный портфель включается задолженность клиентов по кредитам и требования банка кредитного характера, такие как размещенные депозиты, межбанковские кредиты; требования на получение (возврат) долговых ценных бумаг; учтенные векселя; факторинг; требования по приобретенным по сделкам правам, закладным, гарантиям, по оплаченным аккредитивам, по операциям финансовой аренды, по реализованным активам с отсрочкой платежа, по операциям с обратной продажей ценных бумаг.

При формировании и анализе кредитного портфеля банк может выработать более четкую тактику и стратегию развития, влияние данного утверждения проявляется через некоторые функции:

1) Аналитическая функция, при применении которой банк анализирует движение своих кредитов и прогнозирует их будущее.

2) Диверсификация кредитного риска или вложение средств в различные сферы на различные сроки, позволяет минимизировать риск, что приводит к улучшению показателей и защите структуры выданных ссуд.

Управление кредитным портфелем основывается на некоторых экономических и организационных принципах.

1) Управление кредитным портфелем взаимосвязано с управлением другими видами деятельности банка.

2) Анализ кредитного портфеля носит всесторонний характер, а качество кредитного портфеля зависит от качества отдельной ссуды или их однородной группы.

3) Анализ кредитного портфеля представляет собой систематическое наблюдение за деятельностью банка, что позволяет оценивать состав и качество кредитов в динамике.

4) Данные, полученные по результатам анализа кредитов, применяются при принятии управленческих решений.

5) Управление кредитным портфелем предполагает использование различных критериев оценки и систем показателей деятельности банка в кредитной сфере.

Для правильного управления кредитами предусматриваются аналитическая и организационная работа с информационной базой, планированием и регулированием направлений развития, надзор и контроль кредитования. Управление качеством - разработка банком комплекса до по совершенствованию пассивных и активных операций и по кредитованию, в частности.

Разработка механизмов управления качеством кредитного портфеля предусматривает определение:

- критериев оценки задолженности, образующей кредитный портфель;

- структуры кредитного портфеля в размере классификационной группы кредитов;

- состава показателей, необходимых для оценки ссудной задолженности;

- качества кредитов, в том числе с позиции риска по каждой группе и всей совокупности кредитов;

- причин изменения структуры кредитного портфеля;

- достаточной величины резерва для покрытия нерационального размещения ссуд;

- круга мероприятий по улучшению качества и структуры кредитного портфеля, управления кредитным портфелем.

Управление кредитным портфелем является эффективным тогда, когда в кредитной организации создана и функционирует целостная система процесса кредитования. Как правило, она состоит из нескольких блоков:

1) Фундаментальный, т.е. определение целевых ориентиров деятельности, управление ликвидностью, политик по управлению ликвидность, кредитованию, корпоративной культурой.

2) Правовой наличие свода федеральных законов и нормативных документов Банка России, регулирующих деятельность кредитных организаций в сфере кредитования.

3) Объекты кредитования.

4) Организационно-аналитический, разработка структуры управления, стандартов и процедур кредитование, организация работы с кредитами и их мониторинг.

5) Кредитная инфраструктура, которая включает информационное и кадровое обеспечение, систему безопасности.

Система управления кредитным портфелем функционирует при наличии всех блоков и взаимодействии их друг с другом.

Процесс управления кредитным портфелем, как и любым другим направлением деятельности, по своему содержанию состоит из отдельных подсистем.

1) Планирования - разработки перспективных и текущих планов кредитования, новых кредитных продуктов и услуг; составления прогнозов, сметы расходов на реализацию кредитных проектов; разработка организационной структуры и планирование персонала; расчета ожидаемых финансовых результатов.

2) Анализа - оценки деятельности банка в сфере кредитования; сопоставления фактически достигнутых результатов в кредитовании с прогнозными значениями.

3) Регулирования - механизмов надзора со стороны государства и Банка России за осуществлением банками кредитных операций; проведения внутренних мероприятий по доработке имеющихся структур, процедур, регламентов, политик, объемов проведения операций.

4) Контроля - системы мероприятий, направленных на выявление отклонений в соблюдении банком законодательных норм и нормативных актов Банка России, внутренних положений и инструкций, отрицательных тенденций в деятельности банка, а также на устранение таких отклонений.

Кредитная политика регулирует отношения между банком и клиентом в целях удовлетворения взаимных интересов. Данный документ должен содержать: основные принципы кредитования; распределение полномочий при принятии кредитных решений; систему лимитов; процедуры оценки качества активов; кредитный мониторинг; порядок информирования руководства об ухудшении кредитоспособности заемщиков; порядок урегулирования непогашенной в срок отчетности; требования к финансовому состоянию заемщиков и видам принимаемого по кредитам обеспечения, порядок оценки обеспечения; порядок бухгалтерского учета выданных кредитов; порядок формирования процентных ставок.

Немаловажное значение в системе управления кредитным портфелем должно отводиться самой организации процесса кредитования и наблюдению за кредитом. Данный процесс имеет несколько этапов: предварительная стадия, рассмотрение конкретного проекта, оформление кредитной документации использование кредита.

В настоящее время, в связи с принятием Федерального закона от 30.01.2004 (ред. От 30.12.2015) №218-ФЗ "О кредитных историях" набирает темпы деятельность кредитных бюро, целью которых является сбор, хранение и предоставление на законных условиях заинтересованным лицам сведений о заемщиках. Однако система обмена информацией между банками и кредитными бюро пока не работает должным образом.

Одним из элементов системы управления кредитным портфелем является управление персоналом, предусматривающее такие основные направления, как расстановку кадров, систему подготовки и переподготовки кадров; механизмы оплаты труда, мотивации, поощрения.

Отдельное место в системе управления кредитным портфелем занимает анализ структуры кредитного портфеля (его сегментация), проводимый в целях выявления излишней концентрации кредитов в одном сегменте, доли крупных ссуд и ссуд, предоставленных заемщикам с низкой степенью кредитоспособности. Сегментация кредитного портфеля проводится по:

- субъектам кредитования (ссуды корпоративным клиентам, физическим лицам, кредитным организациям);

- видам кредитных операций (кредиты юридическим лицам, физическим лицам, учтенные векселя, факторинг, межбанковские кредиты);

- объектам и целям кредитования (кредиты под материальные ценности/запасы, на затраты - для юридических лиц; на потребительские цели, на лечение, на приобретение автомобиля - для физических лиц);

- срокам кредитования (до востребования, краткосрочные, долгосрочные);

- размеру ссуд (мелкие до 1 000 рублей, включаемые в портфели ссуд с однородными признаками; крупные - в размере 5% от величины капитала банка);

- видам обеспечения (залог, поручительство, гарантия);

- стоимости кредита (по льготной или рыночной ставке);

- отраслевой принадлежности.

Управление качеством кредитов, как и управление кредитами, носит комплексный характер и затрагивает все стороны финансовых отношений банка с заемщиком, всю систему кредитования, а также общую систему управления банком. Все допущенные ошибки в процессе кредитования и оценки качества ссуды могут привести к невозврату кредита и положения банка, как следствие. Ухудшение качества кредитов может привести к:

- замедлению оборачиваемости банковских активов;

- обесценению стоимости кредита и снижению реальной стоимости активов;

- повышению цены кредитов на рынке и, как следствие, потери от применения банком более низкой процентной ставки по сравнению с образовавшейся высокой рыночной ставкой;

- снижению рейтинга и репутации банка;

- уходу квалифицированных кадров из-за угрозы банкротства банка.

Механизм управления кредитным портфелем включает в себя различные стандартные процедуры оценки риск-рейтинга (андеррайтинг). Методики таких оценок основываются на имеющейся в банках финансовой информации о заемщиках. Анализ финансовой отчетности ориентирован при этом на оценку трех показателей: ликвидности, соотношения заемных и собственных средств, отношения поступления денежных средств к обязательствам.

На основе вышеизложенного можно сделать вывод, что в сегодняшних условиях экономики все операции банков по выдаче кредитов являются высокорискованными, но они соответствуют характеру и конкретным целям деятельности кредитной организации на финансовом рынке, т.е. получению максимальной прибыли при допустимом уровне ликвидности. Поэтому можно сделать вывод, что кредитному портфелю свойственны кредитный риск, доходность и ликвидность.

Таким образом, качество кредитного портфеля это свойство его структуры, которое обладает способностью обеспечивать максимальный уровень доходности при допустимых уровнях кредитного риска и ликвидности.

1.2 Особенности управления качеством кредитного портфеля российскими коммерческими банками

Качество кредитного портфеля российских банков в послекризисный период характеризуется противоречивыми тенденциями изменения различных его показателей. На данные процессы оказывает влияние и практика управления качеством кредитования в российских банках.

Проведя выборочный анализ информации по сайтам различных банков, можно сделать вывод, что она содержит презентацию банка, его продуктов и условия по ним, так же можно найти отчетность и стратегии развития банка. При этом, естественно, чем крупнее банк, тем более детализирована эта информация. Результат выборочного анализа отражен в таблице 1.

Таблица 1. Информационное содержание сайтов коммерческих банков по вопросам кредитной политики, млрд руб.

Название банка	Статистическая информация по кредитам	Информация, содержащаяся на сайтах
	Капитал, млрд	Кред. Портф., млрд	Просроченные кредиты, млрд
1	2	3	4	5
Сбербанк России	67, 76	1 831 2, 3	710	- Устав, внутренние документы регулирующие деятельность органов АО; - Внутренние документы регулирующие деятельность органов; - Стратегия развития банка; - Финансовая отчетность по РСБУ; - Финансовая отчетность по МСФО; - Годовые отчеты о деятельности; - Кредитные рейтинги; - Презентации по итогам деятельности; - Информация по аудиторским проверкам; - Сообщение о существенных фактах; - Бухгалтерская и финансовая отчетность; - Лицензии и сертфикаты; - Рейтинги; - Условия по продуктам..
Альфа - Банк	21,2	1 117 8,1	52
Райфейзенбанк	8,8	478, 8	14
Газпромбанк	38,9	245,6	18
Россельхозбанк	24, 3	1 268 5,9	136
ВТБ	18,1	941, 7	226
Моск. кредитный банк	6,2	342, 5	358

Чтобы сделать более подробные выводы о системе управления качеством кредитного портфеля необходимо проанализировать внутренние документы, носящие служебный характер. Проводя сравнительный анализ по доступным документам групп банков, среди которых выделим: 1) Сбербанк России - крупный банк с государственным участием; 2) Газпромбанк - средний банк; 3) Московский кредитный банк - малый банк; 4) Райффайзенбанк - банк с иностранным участием.

Прежде всего отличия касаются структуры подразделений, участвующих в организации кредитной деятельности. Так, в Сбербанке к управлению качеством кредитных субпортфелей имеют отношение такие подразделения, как Департамент методологии и контроля рисков, Управление розничных рисков Департамента рисков, Управление портфельного анализа и отчётности, Управление розничного кредитования, Управление по работе с проблемными активами, Управление малого бизнеса.

В Райффайзенбанке выделяются такие департаменты, как: Блок «Корпоративно- Инвестиционный Банк», Блок «Средний и региональный корпоративный бизнес», Блок «Массовый бизнес», Департамент управления качеством процессов и проектов, Дирекция по развитию клиентского бизнеса. В Московском кредитном банке управление кредитной деятельностью и кредитными рисками осуществляют сотрудники Департамента кредитования, в который входят следующие подразделения: отдел кредитования корпоративного бизнеса; группа кредитования промышленных предприятий; отдел мониторинга Заемщиков; управление оценки и контроля залогов; управление кредитования; управление сопровождения кредитных операций; отдел сопровождения корпоративных кредитных операций; отдел сопровождения стандартных кредитных операций; управление методологии и контроля кредитных операций; отдел методологии кредитных операций; отдел контроля кредитных операций; отдел контроля кредитных операций в филиалах Банка.

Таблица 2 Внутренние документы для описания этапов кредитования

Банк	Виды внутренних документов
1	2
Сбербанк; Газпромбанк; Московский кредитный банк.	1. Кредитная политика 2. Методика определения показателей качества кредитного портфеля субъектов крупного бизнеса 3. Методика определения показателей качества кредитного портфеля субъектов малого предпринимательства и категоризации портфелей территориальных подразделений банка и банк целом. 4. Методика определения показателей качества розничного кредитного портфеля. 5. Методика оценки качества приобретаемых портфелей розничных кредитов. 6. Технологическая схема мониторинга и управления качеством кредитного портфеля субъектов крупного бизнеса. . Технологическая схема мониторинга и управления качеством кредитного портфеля субъектов среднего бизнеса.8. Технологическая схема мониторинга и управления качество кредитного портфеля малого бизнеса. 9. Методика по отраслевой классификации кредитного портфеля (по кредитам, предоставленным юридическим лицам и индивидуальным предпринимателям). 10. Методика опред. Кат. качества ссуды, оценки принятого по ссуде обеспечения и расчета резерва на возможные потери по ссудам. 11. Положение о внутреннем контроле коммерческого банка. 12. Положение о кредитовании предприятий розничных клиентов. 13. Положение о кредитование предприятий среднего бизнеса. 14. Положение об оценке кредитного риска и порядке формирования резервов на возможные потери по ссудам, по ссудной и приравненной к ней задолженности. 15. Методика оценки финансового положения физических и юридических лиц. 16. Методика оценки финансового состояния физических лиц и индивидуальных предпринимателей
Райффайзенбанк	1. Кредитная политика 2.Руководства по определению рейтинга 3. Принципы андеррайтинга - корпоративный бизнес 4. Политика по управлению предпроблемной и проблемной задолженностью

Во всех банках, как правило, при описании последовательности этапов кредитования, перечня необходимых документов, порядка формирования резерва по ссудам дается ссылка на соответствующие нормативные акты Банка России и федеральное законодательство РФ, то в банке с иностранным участием в состав этой нормативной базы включаются и правоустанавливающие документы страны-нерезидента. Основное внимание при оценке качества кредитного портфеля уделяется определению уровня его риска.

При этом в банках обязательно должны:

- использоваться методические подходы, рекомендованные Банком России, без разработки специальных внутрибанковских методик (это характерно для малых и средних банков, особенно в случае наличия у них постоянной клиентуры, с которой банк связывают долгосрочные партнерские отношения, что позволяет адекватно оценивать кредитные риски по контрагентам);

- устанавливаться точечные значения размера резерва на возможные потери по ссудам в зависимости от категории ссуды;

- выделяться отдельные категории ссуд, не классифицируемые в официальных документах (так, в Райффайзенбанке выделяются ссуды предпроблемные и проблемные);

- устанавливаться категория ссуды по агрегированному показателю, отражающему уровень ее риска в зависимости от характера обслуживания ссуды. Поэтому, важно обратить внимание на методику определения качества кредитных субпортфелей Сбербанком России, имеющим значительные объемы кредитования и наличие необходимого количества сотрудников для разработки и применения сложного математического аппарата.

Отличительной особенностью методической базы Сбербанка является как определение технологической последовательности осуществления оценки кредитного портфеля, так и описание методики установления ранга качества ссуды на основе агрегации нескольких показателей:

1) Осуществляется расчет показателей качества розничного кредитного портфеля в соответствии с внутренними стандартами по ОПЕРУ, Территориальным банкам, ВСП и формируется отчет о присвоении статусов категории качества розничным кредитным портфелям ОПЕРУ, каждого территориального банка в целом по портфелю и в разрезе Групп продуктов.

2) Не позднее 1-го рабочего дня с даты исполнения пункта 1, направляется Отчет с приложением аналитической записки по состоянию кредитного портфеля в Центральный аппарат, по которому производился мониторинг качества розничного кредитного портфеля.

3) Не позднее 3-х рабочих дней с даты исполнения пункта 1 Отчет и Аналитическая записка размещаются на Общем сетевом ресурсе.

По результатам мониторинга могут производиться специальные мероприятия, направленные на улучшение качества кредитного портфеля клиентов:

- изменения правил предкредитной обработки и принятия решений;

- инициация изменения процедур сбора просроченной задолженности, продуктовых регламентов и процедур продаж;

- обучение сотрудников, участвующих в рассмотрении кредитных заявок и принимающих решения, сотрудников кредитующих подразделений, сотрудников подразделений по сбору просроченной задолженности;

- обращение в подразделение безопасности при выявлении случаев подозрений на противоправные действия;

- изменение структуры предоставляемых кредитных продуктов в подразделении Банка/регионе;

- проведение служебных проверок по линии безопасности и анализа кредитных досье по определенным критериям;

- выездная проверка соблюдения технологий формирования и сопровождения портфеля территориального банка с участием представителей центральных подразделений;

- установление лимитов в разрезе кредитных продуктов, предоставляемых Территориальным банком, подразделением Территориального банка;

- иное, в зависимости от специфики выявленной причины ухудшения кредитного портфеля.

В Райффайзенбанке применяются собственные критерии определения статуса кредита как предпроблемного и проблемного, в отношении которых применяются меры по управлению в соответствии с группами клиентов и кредитным продуктом.

Московском кредитном банке риск кредитного портфеля оценивается на основе определения класса кредитоспособности отдельного заемщика. Для этого используется система показателей (коэффициентов), включающих:

- коэффициенты текущей ликвидности, финансовой независимости (автономии), обеспеченности собственными оборотными средствами, текущей платежеспособности;

- величину чистых активов;

- рентабельность продаж;

- оборачиваемость дебиторской задолженности и кредиторской задолженности, с учетом их динамики за анализируемый период, а также динамики развития заемщика.

Статус заемщика определяется по результатам расчета финансовых показателей, их изменения, а также динамики его развития.

Рассчитанные на последнюю отчетную дату финансовые показатели отраслей:

- предприятия оптовой торговли;

- предприятия промышленности;

- предприятия связи и телекоммуникаций;

- финансовые и инвестиционные компании;

- предприятия прочих отраслей.

Чтобы определить категорию заемщика в Райффайзенбанке используется любая доступная информация, которую предоставил заемщик для определения направления его деятельности. В результате сравнения с критериальными значениями каждому показателю присваивается балльная оценка. При этом каждый финансовый показатель имеет свой удельный вес в общей системе оценки. Также Банком анализируются кредитовые поступления по всем расчетным текущим счетам во всех обслуживающих банках за период не менее 3-х предыдущих месяцев до проведения оценки. На основе данных определяется рейтинг потока денежных средств. Итоговая оценка финансового положения заемщика определяется по совокупности баллов класса кредитоспособности, рейтинга потока денежных средств и оценки рыночных условий деятельности заемщика.

В Газпромбанке уделяется внимание оценке вероятности дефолта контрагентов, с использованием внутренних рейтинговых инструментов. Для корпоративных клиентов, банков-резидентов, финансовых организаций, физических лиц проводится оценка на основе анализа их финансового состояния деловой репутации, кредитной истории, а также другой доступной информации, в соответствии с нормативными требованиями, предъявляемыми Банком России в этой области.

Уровни кредитного риска группируются посредством введения лимитов на сумму рисков в отношении клиентов. Лимиты по уровням кредитного риска утверждаются ежемесячно финансовой кредитной комиссией. Текущие значения риска против установленных лимитов подвергаются мониторингу ежедневно. При этом может быть принято решение о превышении лимитов в случае предоставления кредита заемщику, в сотрудничестве с которым Газпромбанк заинтересован и не сомневается в его кредитоспособности.

Для снижения кредитного риска Банком устанавливаются стандартные унифицированные требования к заемщикам, принятие различных форм обеспечения по предоставленным кредитным продуктам.

Подводя итог, можно сделать вывод, что каждый банк работающий на территории Российской Федерации уделяет внимание уровню риска кредитного портфеля, проводя оценку не только кредитного портфеля в целом, но и отдельных категорий ссуд.

Кроме того, сложность применяемых методик зависит как от состава клиентской базы и структуры кредитного портфеля, так и от размера банка, который определяет целесообразность и возможность разработки и применения сложных комплексных методик оценки кредитных рисков и качества портфеля или использование стандартных подходов, дифференцированных к условиям банка.

Целенаправленность кредитного портфеля находит свое отражение, восновном, в пояснительных материалах к отчетности банков при анализе структуры кредитов по отраслям. Таким образом, представляется, что в российских банках не в полной мере применяется комплекс показателей, характеризующих качество кредитного портфеля, с упором на уровень его риска и, частично, ликвидности.

1.3 Зарубежный опыт управления качеством кредитного портфеля

В российской финансовой практике необходимо использовать все лучшее, что появилось в зарубежной практике деятельности кредитных организаций в посткризисный период, в том числе в области управления качеством кредитного портфеля.

За рубежом широко используется экспертное мнение специалиста. Экспертное мнение - это заключение опытного, квалифицированного работника по отдельным значимым вопросам и проблемам. Эксперт делает вывод на основании своего опыта и знаний, проводит анализ проблемы и оценивает показатели и критерии качества кредитного портфеля.

Так же, в иностранной практике при установке качества кредитного портфеля используется такой инструмент как рейтинг, метод его определения можно увидеть в рисунке 1.В международной банковской практике управления качеством кредитного. Он осуществляется на базе данных агрегатных показателей и критериев.

Рисунок 1. Методы определения рейтинга качества кредитного портфеля, применяемы в международной практике

Э.Дж. Долан, Д.Ф. Синки-мл. и Э. Рид предложили осуществлять рейтинг качества кредитного портфеля посредством номерной, балльной и индексной систем. Номерная система, представленная в таблице3, обладает как преимуществами, так и недостатками. Основное преимущество это простота построения и использование ограниченного количества показателей. Недостаток - мнение эксперта субъективно, его практически невозможно обосновать количественными показателями.

Таблица 3. Сущность номерной системы оценки качества кредитного портфеля

Рейтинг	Классификация	Признаки
1	2	3
0	Неклассифицированные ссуды	Оценка кредита не завершена или требуется переоценка качества ссуды.
1	Кредиты высокого качества (прайм)	Первоклассный заемщик по уровню кредитоспособности. Полное и в срок погашение долга в прошлом. Мощный денежный поток. Первоклассный залог. Привлекательные для банка характеристики займа, т.е. цель, срок и порядок погашения ссуды.
2	Кредиты высокого качества	Хороший уровень кредитоспособности, например, не ниже 2 класса. Достаточный для погашения ссуды приток средств. Хорошая кредитная предыстория. Солидный залог. Привлекательные для банка характеристики займа.
3	Удовлетворительные	Приемлемое финансовое положение клиента (не ниже 3класса). Хорошее погашение долга в прошлом (редкая непродолжительная просрочка банку). Хороший залог. Характеристики займа: револьверный кредит или возобновляемый кредит.
4	Предельные	Неустойчивая кредитоспособность клиента в прошлые периоды, недостаточный залог. Ссуда выдана под гарантию. Необходим постоянный контроль.
1	2	3
5	Качество кредита хуже предельного	Возвращение ссуды сомнительно. Требуется дополнительное соглашение о порядке погашения долга.
6	Потери	Основной долг и проценты не погашаются.

Экономический смысл балльной системы представлен в таблице4 и заключается в том, что оценка ссуд по различным показателям осуществляется в баллах. Качество ссуд, формирующих кредитный портфель банка, оценивается последовательно. Первоначально проводится оценка каждого показателя, которые в совокупности интегрируются в балльную оценку.

Таблица 4. Бальная система оценки качества ссуд

Категории оценки	Критерии качества ссуды	Баллы
1	2	3
Назначение и сумма долга	1. Назначение разумно и сумма полностью оправдана	20
	2. Назначение сомнительно, сумма приемлема	15
	3. Назначение неубедительно, сумма проблематична	8
Финансовое положение заемщика	1.Очень сильно текущее и прежнее финансовое положение. Сильный и стабильный приток средств (1 класс).	40
	2. Хорошее финн. положение. Сильный приток средств. (2класс).	30
	3. Заемщик недавно много потерял, приток средств слабый(некредитоспособный).	4
Залог	1. Не нужен залог или предоставляется обширный денежный залог	30
	2. Значительный ликвидный залог	25
	3. Достаточный залог приемлемой ликвидности	15
1	2	3
	4. Достаточный залог, но ограниченной ликвидности	12
	5. Недостаточный залог невысокого качества	8
	6. Нет приемлемого залога	2
Срок и схема погашения ссуды	1. Краткосрочный самоликвидирующийся кредит, хороший вторичный источник погашения	30
	2. Среднесрочный кредит с погашением долгачастями в течение срока ссуды, мощный приток средств	25
	3. Среднесрочный кредит одноразовое погашение в концесрока, средний приток средств	20
	4. Долгосрочная ссуда, погашаемая частями, неуверенность в притоке средств, достаточных для погашения долга	12
	5. Долгосрочный кредит, вторичных источников погашения нет	5
Кредитная информация на заемщика	1. Великолепные отношения в прошлом с заемщиком	25
	2. Хорошие кредитные отзывы из надежных источников	20
	3. Ограниченные отзывы, но нет негативной информации	15
	4. Нет отзывов	9
	5. Неблагоприятные отзывы	0
Цена кредита	1. Выше обычной для кредита данного качества	8
	2. В соответствии с качеством кредита	5
	3. Ниже обычной для данного качества кредита	0

Балльная система строится в зависимости от специфичных черт исследуемого банка, особенностей клиентов, законов каждой отдельной страны и других. Главный недостаток - индивидуальный характер и неопределенность информации, которые предоставляют заемщики. Основное преимущество это простота использования и практическое отсутствие субъективного мнения при выработке управленческих решений. Модели оценки кредитоспособности заемщиков за рубежом базируются на этой системе.

На практике находят применения номерная и балльная системы, что позволит более точно оценить качества кредитного портфеля и принять более грамотное управленческое решение.

Индексный метод используется редко. Он заключается в том, что производится расчёт индивидуальных и агрегированных индексов по различным показателям финансово-экономического состояния бизнеса клиента банка.

Кредитные рейтинги, используемые иностранными банками, составляются рейтинговыми агенствами «Standard&Poor's», «Fitch IВСА», «Moody'sInvestors Service» и другими. Данные агентства осуществляют постоянный контроль различных рынков и соответственно периодически публикуют результаты своих исследований. Рейтинги ранжированы по категориям: от наивысшей AAA до низкой D.

Краткосрочный рейтинг агентства позволяет оценить способность эмитента погасить краткосрочные обязательства. Данные рейтинги ранжируются: от обязательств наивысшего качества А-1, до низкого качества -D.

По уровню риска выделяют три вида рейтингов:

- инвестиционный;

- спекулятивный;

- дефолтный.

Рейтинговые агентства могут присваивать кредитные рейтинги различным субъектам хозяйствования - правительству государства, отдельным регионам и муниципалитетам, различным фирмам. «Standard&Poor's» может устанавливать рейтинги по национальной и международной шкале в различных государствах.

Как правило, при стандартизированном подходе применяются оценочные шкалы лучших рейтинговых агентств, например, «Standard&Poor's». Базельский комитет, используя эти шкалы установил семь классов риска для заемщиков действующих кредитов и один класс для кредитов, дефолт по которым уже наступил.

Таблица 5. Соответствие рейтингов «Standard&Poor's» классам риска Базельского комитета

Рейтинговые классы по «St&P»	Классы риска Базельского комитета	Интерпретация
1	2	3
ААА	1	Лучшее качество, наименьший риск дефолта
АА	2	Высокое качество, но риск дефолта выше
А	3	Хор. качество, но имеются эл., которые при изм. развития эк. могут оказать негативное воздействие
ВВВ	4	Среднее качество, но недостаточная защита в отношении изменения развития экономики
ВВ	5	Спекулятивная инвестиция, только умеренное покрытие процентов и кредита
В	6	Очень спекулятивная; низкая надежность долгосрочного обслуживания долга
ССС	7	Низкое качество, минимальная защита инвестиций или прямая опасность просрочки платежей
СС
С
D	8	Дефолт, просрочка платежей



Когда действовали правила Базель I, банки были обязаны обеспечивать свою кредитную деятельность 8% капитала. В современных условиях действия правил Базель II такой нормы нет. Кредитные организации используют нормативы в пределах от 1,6% до 12% в соответствии с таблицей 6.

Таблица 6. Требования Базельского комитета к доле собственного капитала

Рейтинговые классы по «St&P»	Взвешенные риски по Базелю III, %	Доля собственного капитала банка в ссудной задолженности, %
1	2	3
AAA до АА-	20	1,6
А+ до А-	50	4,0
BBB+ до BB-	100	8,0
В+доD	150	12,0
Retail-Kredite	75	6,0

Метод оценки риска кредитного портфеля с использованием внутренних рейтингов считается самым оптимальным в рамках регулирования кредитной деятельности банка. Кредитные организации, использующие самые передовые методики анализа рисков, имеют право применять базовый или продвинутый метод оценки с разрешения контрольного органа.

Для анализа вероятности дефолта применяются три основные модели:

- сокращенные;

- структурные;

- кредит-скорринговые.

В настоящее время широко используются кредит-скорринговые модели, когда клиентам банка присваиваются определенный рейтинг (в настоящее время данная модель активно используется уже и в России, ПАО Сбербанк). Построение таких моделей сопряжено с использованием статистических и экспертных методов, нейронных сетей и других. Построение модели зависит от множества факторов:

- квалификация и интересы менеджера;

- исходная информация;

- цель и задачи создания модели;

- наличие системных взаимосвязей между факторами и другие.

Построение кредит-скорринговых моделей с использованием статистических методов нуждается в тщательной выборке исторических данных, от которых зависит точность полученных результатов.

В январе 2014 года при расчете достаточности капитала вступили в силу новые стандарты Базеля III. Это часть глобального процесса, который идет во всем мире и регулирует качество активов кредитных учреждений.Основные изменения, связанные с Базелем III, относятся к нормативам достаточности по базовому, основному и совокупному капиталу. Так,минимальные допустимые значения базового показателя установлены в размере5% от активов, основного - 5,5 (с 1 января 2015 года - 6), а совокупный сохранится на уровне 10%.

Изменения необходимы для увеличения прозрачности источников капитала и повышения требований к акционерам. Привилегированные акции и эмиссионный доход, связанный с их размещением, переходят из базовых активов в дополнительные. Таким образом, банк должен обеспечивать требуемый уровень базового капитала за счет голосующих акций и прибыли.



2. Организационно-экономическая характеристика ПАО Сбербанк России

Сбербанк России является крупнейшим банком Российской Федерации и стран СНГ. Учредителем и основным акционером Сбербанка России является Центральный банк Российской Федерации, владеющий 50% уставного капитала плюс одна голосующая акция. Другими акционерами Банка являются международные и российские инвесторы.

Сбербанк современный универсальный коммерческий банк, удовлетворяющий потребности различных групп клиентов в широком спектре банковских услуг. Сбербанк России обслуживает физических и юридических лиц, в том числе крупные корпорации, предприятия малого и среднего бизнеса, а также государственные предприятия, субъекты РФ и муниципалитеты.

На долю лидера российского банковского сектора по общему объему активов приходится 28,7% совокупных банковских активов (по состоянию на 1 января 2016 года). Банк является основным кредитором российской экономики и занимает крупнейшую долю на рынке вкладов. На его долю приходится 46% вкладов населения, 38,7% кредитов физическим лицам и 32,2% кредитов юридическим лицам.

Сбербанк предоставляет розничным клиентам широкий спектр банковских услуг, включая депозиты, различные виды кредитования (потребительские кредиты, автокредиты и ипотеку), а также банковские карты, денежные переводы, банковское страхование и брокерские услуги. Все розничные кредиты выдаются по технологии «Кредитная фабрика», созданной для эффективной оценки кредитных рисков и обеспечения высокого качества кредитного портфеля. Сбербанк является крупнейшим эмитентом дебетовых и кредитных карт. Совместный банк, созданный Сбербанком и BNP Paribas, занимается POS-кредитованием под брендом Cetelem, используя концепцию «ответственного кредитования».

Сбербанк России предоставляет банковские услуги во всех 85 субъектах Российской Федерации, располагая уникальной филиальной сетью, которая состоит из 14 территориальных банков и насчитывает более 18400 подразделений. Кроме того, Банк оказывает услуги через удаленные каналы обслуживания одну из крупнейших в мире сетей банкоматов и терминалов самообслуживания (порядка 68 тыс. устройств). Сбербанк также активно развивает свои приложения «Мобильный банк» и «Сбербанк Онл@йн» с внушительной клиентской базой, насчитывающей более 9, 4 млн и 5, 4 млн активных пользователей соответственно.

В «Сбербанке России» множество направлений деятельности, и для грамотного руководства в банке создана система органов управления (рисунок 2).

Рисунок 2. Органы управления ПАО «Сбербанк России»

Общее собрание акционеров является высшим органом управления Банком. Высший орган управления вносит изменения и дополнения в Устав Банка, занимается вопросами реорганизации, ликвидации Банка, избрания членов Наблюдательного совета Банка, Президента, Председателя Правления Банка, членов Ревизионной комиссии Банка. Также к компетенции Общего собрания акционеров относятся вопросы, связанные с увеличением и уменьшением уставного капитала, утверждением аудитора Банка, годовых отчетов, распределением прибыли, определением порядка ведения Общего собрания акционеров, дроблением и консолидацией акций, размещением эмиссионных ценных бумаг путем конвертации, принятием решений об одобрении крупных сделок в случаях, предусмотренных федеральным законом, об участии в ассоциациях и иных объединениях коммерческих организаций.

Наблюдательный совет ПАО «Сбербанк России», осуществляющий общее руководство деятельностью Банка, состоит из 17 директоров, среди которых 6 представителей Банка России, 2 представителя Сбербанка России, 1 внешний и 8 независимых директоров. Этот орган определяет приоритетные направления деятельности банка, увеличивает уставный капитал путем размещения дополнительных акций, размещает облигации и иные эмиссионные ценные бумаги, образует Правление Банка, назначает членов Правления, заместителей Председателя Правления, включая первых заместителей, из числа кандидатов, предложенных Президентом, Председателем Правления Банка и т.п.

Руководство текущей деятельностью ПАО «Сбербанк России» осуществляется Президентом, Председателем Правления Банка и Правлением Банка. Правление Банка, состоящий из 13 членов, регулирует вопросы руководства текущей деятельностью Банка, за исключением вопросов, отнесенных к компетенции Общего собрания акционеров и Наблюдательного совета Банка. Этот орган предварительно обсуждает вопросы, подлежащие рассмотрению Общим собранием акционеров и Наблюдательным советом Банка, в том числе годовые отчеты, включая годовую-бухгалтерскую отчетность, подготавливает по ним проекты соответствующих решений. Этому органу необходимо определить политику Банка в сфере управления рисками и обеспечить условия для ее эффективной реализации. В его полномочия также входят:

- организация и проведение в установленном порядке работу по совершенствованию сети филиалов и других обособленных подразделений Банка;

- рассмотрение и решение вопросов об участии и прекращения участия ПАО «Сбербанк России» в других организациях, за исключением принятия решения об участии в ассоциациях и иных объединениях коммерческих организаций;

- утверждение процентных ставок по вкладам физических лиц; рассмотрение состояния учета, отчетности и внутреннего контроля в ПАО «Сбербанк России»;

- установление системы оплаты труда в Банке и т.п.

Возглавляет Правление Банка Президент, Председатель Правления Банка - Герман Греф. К компетенции Президента, Председателя Правления Банка относится решение всех вопросов текущей деятельности Банка.

Банк вправе осуществлять обслуживание экспортно-импортных операций клиентов с применением различных финансовых инструментов, принятых в международной банковской практике.

Все банковские операции и сделки осуществляются в рублях и в иностранной валюте в соответствии с федеральными законами. Банк осуществляет валютный контроль за операциями клиентов - физических и юридических лиц. ПАО «Сбербанк России» вправе осуществлять выпуск, покупку, продажу, учет, хранение и иные операции с ценными бумагами, выполняющими функции платежного документа, с ценными бумагами, подтверждающими привлечение денежных средств во вклады и на банковские счета, с иными ценными бумагами. Банк имеет право осуществлять профессиональную деятельность на рынке ценных бумаг в соответствии с федеральными законами, в том числе брокерскую, дилерскую, депозитарную. Анализ структуры баланса активов и пассивов ПАО «Сбербанк России» за 2013 2015 годы представлен в таблице 7.

Таблица 7. Анализ структуры баланса активов и пассивов ПАО «Сбербанк России» за 2013-2015 гг.

Подобные документы

• Методы оценки качества кредитного портфеля

  Понятие кредитного портфеля, основные этапы управления им. Критерии оценки качества ссуд, группы кредитов. Система коэффициентов, характеризующих качество кредитного портфеля. Инструменты минимизации кредитного риска, направления по его совершенствованию.
  
  контрольная работа [25,1 K], добавлен 27.06.2010
  

• Влияние кредитного рынка на деятельность хозяйствующих субъектов

  Сущность банковского и коммерческого кредитов. Система банковского кредитования. Важнейшие этапы процесса. Обеспечение ссуд. Объем погашения кредитов населением. Средний фактический срок розничного кредитного портфеля. Роль кредита в рыночной экономике.
  
  презентация [563,3 K], добавлен 16.01.2017
  

• Формирование инвестиционного портфеля

  Портфельное инвестирование. Основные принципы формирования портфеля инвестиций. Характеристика основных видов ценных бумаг и оценка их доходности. Акции, облигации. Методики формирования оптимальной структуры портфеля. Модель Марковица, Блека.
  
  курсовая работа [81,3 K], добавлен 17.05.2006
  

• Формирование портфеля ценных бумаг

  Выбор стратегии формирования фондового портфеля. Сущность и виды фондового портфеля Методы оценки инвестиционной привлекательности ФЦБ. Анализ денежных потоков и определение размера возможных вложений. Расчет доходности фондового портфеля.
  
  курсовая работа [83,1 K], добавлен 11.06.2004
  

• Развитие инвестиционного портфеля фирмы на примере ООО "МеталлПрофиль+"

  Понятие и принципы формирования инвестиционного портфеля предприятия. Оценка инвестиционного портфеля по критерию риска. Анализ инвестиционного портфеля фирмы ООО "МеталлПрофиль+". Пути оптимизации инвестирования и системы управления капиталом фирмы.
  
  курсовая работа [1001,0 K], добавлен 15.12.2014
  

• Особенности кредитного договора

  Теоретические основы организации кредитного процесса. Понятие и правовая природа кредитного договора. Документальное оформление и организация учета кредитов. Порядок заключения кредитного договора, перспектива развития кредитно–договорных отношений.
  
  курсовая работа [61,6 K], добавлен 19.03.2010
  

• Понятие инвестиционного портфеля

  Состояние инвестиционного рынка и его сегментов. Основные свойства портфеля ценных бумаг. Принципы формирования инвестиционного портфеля в зависимости от ожидаемой нормы прибыли. Расчет индекса доходности. Вклад Марковица в современную теорию портфеля.
  
  контрольная работа [447,6 K], добавлен 17.03.2015
  

• Понятие финансового инвестиционного портфеля

  Характеристика понятия инвестиционного портфеля. Рассмотрение общих подходов к его формированию. Определение зависимости доходности и риска портфеля от ожидаемых доходностей входящих в него активов и удельного веса каждого из них в его структуре.
  
  презентация [138,7 K], добавлен 13.03.2019
  

• Формирование инвестиционного портфеля предприятия (на примере ОАО "МХК ЕвроХим")

  Понятие и классификация инвестиций, особенности портфельного инвестирования. Типы инвестиционных портфелей и особенности управления ими, методы оптимизации. Тип, объем и структура портфеля инвестиций. Формирование оптимального портфеля ценных бумаг.
  
  дипломная работа [657,9 K], добавлен 31.07.2010
  

• Анализ рынка банковских продуктов и услуг РФ и разработка рекомендаций по его дальнейшему развитию на примере ПАО "ВТБ 24"

  Проблемы кредитования банками реального сектора при экономической нестабильности в РФ. Факторы, от которых зависит конкурентоспособность банковской системы. Структура корпоративного кредитного портфеля в разрезе клиентских сегментов в ПАО "ВТБ 24".
  
  дипломная работа [270,0 K], добавлен 29.05.2017
  

• Этапы создания кредитного кооператива в России

  Правовые основы деятельности кредитных кооперативов в России. Кредитная кооперация как полноправный участник финансового рынка. Социально-экономическое обоснование создания кредитного кооператива. Организация деятельности кредитного кооператива.
  
  курсовая работа [52,9 K], добавлен 15.04.2010
  

• Анализ кредитной политики и финансового состояния Башкирского ОСБ 8598/0781 г. Нефтекамска

  Факторы, определяющие формирование кредитной политики коммерческого банка. Анализ качества кредитного портфеля Башкирского ОСБ 8598/ 0781 г. Нефтекамск, исследование финансовых показателей. Принципы дальнейшего развития операционной модели банка.
  
  курсовая работа [46,3 K], добавлен 06.03.2014
  

• Особенности функционирования кредитного рынка Республики Беларусь

  Определение понятия и раскрытие сущности кредитного рынка как экономического пространства, определенного движением свободных денег. Оценка особенностей функционирования кредитного рынка. Анализ состояния и динамики кредитного рынка Республики Беларусь.
  
  реферат [31,9 K], добавлен 29.04.2012
  

• Оптимизация портфеля ценных бумаг

  Формирование оптимального портфеля ценных бумаг. Паевые инвестиционные фонды на рынке России. Использование копула-функций для оптимизации портфеля ценных бумаг. Анализ данных по выбранным паевым инвестиционным фондам. Тестирование оптимальных портфелей.
  
  дипломная работа [1,2 M], добавлен 18.10.2016
  

• Формирование и управление инвестиционным портфелем

  Инвестиционный портфель: понятие, типы, цели формирования. Инвестиционные риски: сущность и понятие. Оценка и оптимизация формирования портфеля инвестиций. Анализ портфеля акций консервативного инвестора. Кривые безразличия оптимального портфеля.
  
  курсовая работа [1,1 M], добавлен 04.08.2010
  

• Понятие финансового портфеля гражданина и его структура

  Понятие финансового портфеля ценных бумаг и оценка эффективности инвестиций в акциях и облигациях. Формирование портфеля, основанное на анализе нормы дохода и риска по отдельным финансовым инструментам. Управление финансовым портфелем, его доходность.
  
  курсовая работа [181,9 K], добавлен 17.12.2013
  

• Анализ кредитной деятельности

  Рассмотрение кредитования как одного из важнейших факторов развития экономики. Общая характеристика кредитного договора: субъекты, предмет, цена, срок и формы. Анализ основных норм кредитной деятельности. Обязанности и права сторон кредитного договора.
  
  дипломная работа [124,9 K], добавлен 23.01.2013
  

• Оценка инвестиционного портфеля по критерию риска

  Сущность инвестиционного портфеля и методы его оценки. Теория оценки портфеля по критерию риска. Соотношение риска и доходности. Отбор объектов инвестирования по критерию доходности. Описание инвестиционного портфеля "Капитал", пути его оптимизации.
  
  курсовая работа [610,5 K], добавлен 12.11.2009
  

• Математические методы управления портфелем финансовых активов

  Управление риском. Стандартное отклонение портфеля. Коэффициент корреляции. Кривые безразличия. Теорема об эффективном множестве. Графическое решение задачи выбора индивидуального оптимального портфеля. Математическая модель Марковица. Модель CAРM.
  
  курсовая работа [366,8 K], добавлен 18.01.2016
  

• Оценка акций методом САРМ (Capital assets price model)

  Составление портфеля ценных бумаг. Изменение стоимости портфеля, нахождение его фактической доходности. Оценка эффективности инвестиционного проекта с точки зрения владельца портфеля. Виды финансовых инструментов. Депозитные и сберегательные сертификаты.
  
  курсовая работа [47,2 K], добавлен 26.01.2015
  

• главная
• рубрики
• по алфавиту
• вернуться в начало страницы
• вернуться к началу текста
• вернуться к подобным работам

Показатель	2013 год	2014 год	2015 год
	Тыс. руб.	Уд. вес, %	Тыс. руб.	Уд. вес, %	Тыс. руб.	Уд. вес, %
1	2	3	4	5	6	7
Актив
Денежные средства	717 319 916	4,4	1 240 712 425	5,7	567 999 089	2,6
Средства в Центральном Банке РФ	408 802 599	2,5	369 675 704	1,7	498 942 027	2,28
Средства в кредитных организациях	94 301 261	0,6	356 487 333	1,64	680 911 049	3,12
Чистые вложения в ценные бумаги	1 744 228 260	10,7	1 745 489 852	8,02	1 847 500 300	8,46
Чистая ссудная задолженность	11 978 006 945	73,6	15 889 379 335	73,1	16 476 417 442	75,5
Основные средства	468 069 623	2,9	478 611 700	2,2	472 255 784	2,16