Показатели финансовых результатов ООО "Квартал"

Наиболее часто используемыми показателями в контексте анализа финансовых результатов являются коэффициенты рентабельности всех активов, рентабельности продаж, рентабельности собственного капитала.

Все показатели рентабельности могут быть рассчитаны на основе балансовой прибыли, прибыли от продаж, прибыли до налогообложения и чистой прибыли. Методика нахождения данных показателей за отчетный период представлена в Таблице 2.8.

Таблица 2.8 - Система показателей рентабельности

Показатель	Алгоритм расчета	За отчетный период
		Валовая прибыль	Прибыль от продаж	Прибыль до налогообложения	Чистая прибыль
Рентабельность выручки от продаж
Рентабельность доходов
Рентабельность расходов
Рентабельность собственного капитала
Рентабельность активов

Коэффициент рентабельности выручки от продаж (R_В) показывает, сколько рублей прибыли предприятия приходится на 1 рубль выручки от продаж.

Коэффициент рентабельности доходов (R_Д) показывает, сколько рублей прибыли предприятия приходится на 1 рублей доходов.

Коэффициент рентабельности расходов (R_Р) показывает, сколько рублей прибыли предприятия приходится на 1 рубль расходов.

Коэффициент рентабельности собственного капитала (R_СК) показывает, сколько рублей прибыли предприятия приходится на 1 рубль собственного капитала.

Коэффициент рентабельности активов (R_А) показывает, сколько рублей прибыли предприятия приходится на 1 рубль активов.

Для расчета показателей рентабельности собственного капитала и рентабельности активов необходимо произвести дополнительные расчеты:

Среднее значение собственного капитала:

(2.10)

Среднее значение активов предприятия:

(2.11)

Аналогичная таблица составляется для нахождения показателей рентабельности и за отчетный год.

Динамический анализ показателей рентабельности, рассчитанных по чистой прибыли представлен в сводной аналитической Таблице 2.9.

Таблица 2.9 - Динамика системы показателей рентабельности, рассчитанный по чистой прибыли

Показатель	Базисный период	Отчетный период	Изменение (+, - )	Темпроста, %
Рентабельность выручки
Рентабельность активов
Рентабельность собственного капитала
Рентабельность доходов
Рентабельность расходов

Аналогичные таблицы могут быть составлены и для показателей рентабельности, рассчитанных на основе других видов прибыли.

Таким образом, не смотря на высокие возможности различных показателей прибыли, они не всегда позволяют дать объективную оценку эффективности деятельности предприятия, кроме того абсолютные показатели не отвечают требованию пространственной независимости при проведении рейтингового ранжирования организаций, поэтому на втором этапе анализа доходов, расходов и финансовых результатов деятельности предприятия для оценки эффективности деятельности предприятия целесообразно производить расчет основных коэффициентов системы показателей рентабельности.

2.3 Методика факторного анализа доходов, расходов и финансовых результатов в поиске резервов роста производства

Все явления и процессы хозяйственной деятельности предприятий находятся во взаимосвязи и взаимообусловленности. Одни из них непосредственно связаны между собой, другие косвенно. Отсюда важным методологическим вопросом в экономическом анализе является изучение и измерение влияния факторов на величину исследуемых экономических показателей.

Экономический факторный анализ - постепенный переход от исходной факторной системы к конечной факторной системе, раскрытие полного набора прямых, количественно измеримых факторов, оказывающих влияние на изменение результативного показателя.

По характеру взаимосвязи между показателями различают методы детерминированного и стохастического факторного анализа.

Детерминированный факторный анализ представляет собой методику исследования влияния факторов, связь которых с результативным показателем носит функциональный характер.

Основные свойства детерминированного подхода к анализу:

- построение детерминированной модели путем логического анализа;

- наличие полной (жесткой) связи между показателями;

- невозможность разделения результатов влияния одновременно действующих факторов, которые не поддаются объединению в одной модели;

- изучение взаимосвязей в краткосрочном периоде.

Различают четыре типа детерминированных моделей:

· аддитивные модели - представляют собой алгебраическую сумму показателей;

· мультипликативные модели - представляют собой произведение показателей;

· кратные модели - частное от деления;

· смешанные модели - представляют собой комбинацию перечисленных выше моделей и могут быть описаны с помощью специальных выражений.

Прибыль отчетного периода отражает общий финансовый результат производственно-хозяйственной деятельности предприятия с учетом всех ее сторон. Важнейшая составляющая этого показателя - прибыль от продажи продукции, которая связана с факторами производства и реализации продукции. Поэтому особое внимание при анализе доходов, расходов и финансовых результатов деятельности должно быть уделено исследованию причин и факторов изменений данного показателя.

На изменение прибыли от продаж оказывают влияние следующие основные факторы:

- изменение объема продаж;

- изменение в структуре реализованной продукции;

- изменение отпускных цен на реализованную продукцию;

- изменение себестоимости реализованной продукции;

- величина коммерческих расходов;

- величина управленческих расходов.

Объем продаж может оказывать как положительное, так и отрицательное влияние на величину прибыли от продаж. Увеличение объема продаж рентабельной продукции приводит к увеличению прибыли. Если же продукция является убыточной, то при увеличении объема продаж происходит уменьшение величины прибыли.

Структура реализованной продукции также может оказывать как положительное, так и отрицательное влияние на величину прибыли. Если увеличится доля более рентабельных видов продукции в общем объеме ее продаж, то сумма прибыли возрастет и, напротив, при увеличении удельного веса низкорентабельной или убыточной продукции общая величина прибыли уменьшится.

Себестоимость реализованной продукции обратно пропорциональна прибыли: снижение себестоимости приводит к соответствующему росту суммы прибыли и наоборот.

Изменение уровня отпускных цен на реализованную продукцию прямо пропорционально прибыли: при увеличении уровня цен сумма прибыли возрастет и наоборот.

Факторный анализ позволяет учесть влияние отдельных составляющих факторов (как внутренних, так и внешних) на формирование итогового показателя.

1. Расчет влияния изменения объема продаж на изменение прибыли от продаж. Предполагает наличие информации о том, насколько изменился объем продаж в физическом выражении (в сопоставимых ценах). При этом необходимо произвести расчет выручки (нетто) от продаж отчетного периода в ценах базисного.

Влияние изменения объема продаж на прибыль от продаж можно определить по следующей формуле:



?П_об. = П₀ЧК_В - П₀ = П₀Ч(I_В - 1), (2.12)

где П₀ - прибыль от продаж базисного года;

I_В - коэффициент изменения (прироста) выручки (нетто) от продаж в ценах базисного периода (сопоставимых ценах).

Коэффициент изменения (прироста) выручки (нетто) от продаж в сопоставимых ценах рассчитывается как отношение выручки (нетто) от продаж отчетного периода в базисных ценах к выручке (нето) от продаж базисного периода.

I_В= В_1,0 / В₀, (2.13)

где В_1,0 - выручка (нетто) от продаж отчетного года в ценах базисного;

В₀ - выручка (нетто) от продаж базисного периода

Кроме того, при расчете коэффициента изменения (прироста) выручки (нетто) от продаж в сопоставимых ценах необходимо также учитывать индекс цен на реализуемую продукцию предприятия:

В_1,0 = В₁/I_ц, (2.14)

где I_ц - индекс изменения цен на реализуемую продукцию

Расчет изменение выручки-нетто от продаж отчетного периода в ценах базисного также можно произвести путем прямого счета, т.е. умножением количества реализованной продукции в отчетном периоде соответствующего ассортимента на цены базисного периода, суммируя полученные произведения по все видам продукции:

В_1,0 = ?p₀Чq_i, (2.15)



где q_i - объем продукции отчетного периода в натуральном выражении по виду i продукции;

p₀ - цена единицы вида i продукции в базисном периоде.

2. Расчет влияния изменений в структуре реализуемой продукции.

Изменение структуры реализуемой продукции может привести к тому, что в составе продаж отчетного периода увеличится или уменьшится удельный вес продукции с более высоким уровнем рентабельности. Следствием этого является изменение величины формируемой прибыли.

Влияние изменения структуры реализованной продукции на изменение прибыли от продаж можно определить путем вычитания из базисной валовой прибыли, пересчитанной на объем и структуру продукции отчетного периода, величины базисной валовой прибыли, пересчитанной только на объем:

?П_стр = МД_1,0 - МД₀ЧК_об, (2.16)

где МД_1,0 - базисная валовая прибыль, но пересчитанная на объем и структуру отчетного периода;

К_об - коэффициент изменения (прироста) объема продукции.

Величину базисной валовой прибыли, пересчитанной на объем и на структуру продукции отчетного периода, можно рассчитать, если вычесть из выручки (нетто) от продаж отчетного периода в базисных ценах величину базисной себестоимости продукции, которая пересчитана на объем и структуру отчетного:

МД_1,0 = В_1,0 - С_1,0 = ?p₀Чq_i - ?З₀Чq_i , (2.17)

где З₀ - затраты на единицу продукции (без коммерческих и управленческих расходов) базисного периода.

Влияние фактора изменения структуры реализованной продукции можно определить, применяя и другие способы расчетов, например, такой же результат получится, если найти разницу между базисной себестоимостью продукции, пересчитанной на объем и структуру реализованной продукции в отчетном году, и базисной себестоимостью, пересчитанной только на отчетный объем продаж:

?П_стр = С_1,0 - С₀ЧК_об, (2.18)

где, S₀ - себестоимость реализованной продукции в базисном периоде.

3. Расчет влияния на прибыль от продаж изменения цен на реализуемую продукцию. Это влияние представляет собой разницу между выручкой (нетто) от продажи отчетного периода и выручкой (нетто) от продажи отчетного периода, в ценах базисного:

?П_ц = В₁ - В_1,0, (2.19)

где, В₁ - выручка (нетто) от продажи отчетного года;

В_1,0 - выручка (нетто) отчетного года в ценах базисного.

4. Расчет влияния на прибыль от продаж изменения себестоимости продукции. Это влияние определяется путем вычитания из величины себестоимости продукции в отчетном периоде в базисных ценах величины базисной себестоимости, но пересчитанной на объем и структуру реализованной продукции отчетного периода:

?П_с/с = С₁- С_1,0, (2.20)

где С_1,0 - себестоимость реализации отчетного года в ценах базисного;

С₁ - фактическая себестоимость реализации отчетного года.

Изменение себестоимости продукции связано с влиянием технических, организационных, социальных и других факторов. Снижение себестоимости продукции может быть связано с внедрением новой техники, ресурсосберегающих технологий, новых материалов, улучшением условий труда и т.д. Перерасход по себестоимости продукции - следствие бесхозяйственности, недостатков в организации учета и хранения материальных запасов, ростом брака и отходов и т.д.

Детальный анализ изменения себестоимости следует проводить на в разрезе отдельных видов использованных при производстве продукции ресурсов. В этом процессе важно выявить влияние факторов, обусловленных внедрением инноваций и ростом организационно-технического производства. Анализ влияния на прибыль инноваций осуществляется по данным управленческого учета о сокращении трудовых и материальных затрат на единицу продукции, а также по данным об экономии услвоно0постоянных расходов вследствие роста производительности труда и увеличения выпуска в результате инноваций.

5. Расчет влияния на прибыль от продаж коммерческих и управленческих расходов.

Эти расходы незначительно зависят от изменения объема продаж и цен на потребляемые ресурсы. Их снижение связано с рациональной организацией управления, уменьшением затрат на общехозяйственные расходы, включая неоправданно высокий уровень заработной платы руководства организации, маркетинговые и консультационные услуги, не приносящие экономической выгоды.

Одновременно управленческие и коммерческие расходы могут увеличиваться в результате общего роста инфляции, увеличения налоговой нагрузки, роста затрат на транспортировку, таможенное оформление продукции и т.д.

Влияние на прибыль от продаж изменения коммерческих и управленческих расходов определяется путем сопоставления этих расходов за отчетный и базисный периоды:

?Пк.р. = КР₁- КР₀, (2.21)

где КР₁- коммерческие расходы отчетного периода;

КР₀ - фактические коммерческие расходы базисного периода.

6. Расчет влияния на прибыль от реализации изменения управленческих расходов:

?П_у.р. = УР₁ - УР₀, (2.22)

где УР₁ - управленческие расходы отчетного периода;

УР₀ - управленческие расходы базисного периода.

Из рассмотренных выше факторов в наибольшей степени от организации зависит динамика себестоимости продукции и коммерческих и управленческих расходов. Существенные ограничения со стороны рынка оказывает изменение объема и структуры реализуемой продукции. Еще меньше от организации зависят изменения цен на материальные ресурсы.

Рассмотрим методику анализа прибыли от продаж. Для этого данные отчетов о прибылях и убытках за базисный (предыдущий) и отчетный периоды сведем вместе в Таблице 2.10.

Таблица 2.10 - Данные о динамике прибыли от продаж

Показатель	Базисный период	Отчетный период	Отклонение от базисного периода
			сумма	%
Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, товаров, услуг отчетного периода в ценах базисного
Себестоимость проданной продукции
Коммерческие расходы
Управленческие расходы
Индекс изменения цен отчетного периода к базисному	1,0
Объем продаж в сопоставимых ценах

Можно провести более углубленный факторный анализ рентабельности доходов и расходов, который позволит выявить влияние факторов, воздействующих на их изменения.

Для этого необходимо составить детерминированные модели зависимости рентабельности доходов и рентабельности расходов от факторов, воздействующих на их изменение.

Составим зависимость рентабельности доходов от следующих факторов: рентабельность продаж (R_в) и доля выручки от продаж на 1 руб. доходов (d_В):

(2.23)

Зависимость рентабельности доходов от этих факторов - детерминированная, выражающаяся мультипликативной двухфакторной моделью. Для расчета совокупного влияния изменения рентабельности продаж (ДR_В) и изменения доли выручки от продаж на 1 руб. доходов (Дd_В) на рентабельность доходов (R_Д) можно использовать метод цепных подстановок с применением абсолютных разниц (Таблица 2.11).



Таблица 2.11- Анализ влияния факторов на рентабельность доходов

Показатель	Алгоритм расчета	Базисный период	Отчетный	Изменения
1	2	3	4	5
Исходные данные:
Выручка от продаж товаров, продукции (работ, услуг)	ф.№2 стр. 010
Доходы	стр. 010 + стр. 060 ++ стр. 080 + стр. 090
Чистая прибыль	ф.№2 стр. 190
Расчетные данные:
Рентабельность Доходов
Рентабельность Продаж
Доля выручки от продаж на 1 руб. доходов
Продолжение Таблицы 10
1	2	3	4	5
Расчет степени влияния факторов:
Изменение Рентабельности доходов за счет изменения рентабельности продаж	?RД (RВ) = ?RВЧdВ0	Х
Изменениерентабельности доходов за счет изменения доли выручки от продаж на 1 руб. доходов	?RД (dВ) = RВ1Ч?dВ	Х
Совокупное влияние факторов (баланс отклонений)	?RД = ?RД (dВ) + ?RД (RВ)

Составим зависимость рентабельности расходов от следующих факторов: рентабельность продаж (R_В), доля выручки на 1 руб. доходов (d_В) и коэффициент соотношения доходов и расходов (К_Д/Р):



(2.24)

Зависимость рентабельности расходов от вышеперечисленных факторов - детерминированная, выражающаяся мультипликативной трехфакторной моделью. Для расчета совокупного влияния изменения рентабельности продаж (ДR_В), изменения доли выручки от продаж на 1 руб. доходов (Дd_В) и изменения коэффициента соотношения доходов и расходов (К_Д/Р) на рентабельность расходов (R_Р) также можно использовать метод цепных подстановок с применением абсолютных разниц (Таблица 2.12).

Таблица 2.12 - Анализ влияния факторов на рентабельность расходов

Показатель	Алгоритмрасчета	Базисный период	Отчетный период	Изменения
Исходные данные:
Выручка от продаж товаров, продукции (работ, услуг)	ф. №2 стр. 010
Доходы	стр. 010 + стр. 060 + + стр. 080 + стр. 090
Расходы	стр. 020 + стр. 030 + стр. 040 + стр. 070 + стр. 100 + стр. 041 + стр. 042 + стр. 150
Чистая прибыль	ф.№2 стр. 190
Расчетные данные:
Рентабельность расходов
Рентабельность продаж
Доля выручки от продаж на 1 руб. доходов
Коэффициент соотношения доходов и расходов
Расчет степени влияния факторов:
Изменение рентабельности расходов за счет изменения рентабельности продаж	?R Р (RВ) = ?RВЧdВ0ЧКД/Р0
Изменение рентабельности расходов за счет изменения доли выручки от продаж на 1 руб. доходов	?R Р (dВ) = RВ1Ч?dВЧКД/Р0
Изменение рентабельности расходов за счет изменения коэффициента соотношения доходов и расходов	?R Р (КД/Р) = RВ1ЧdВЧ?КД/Р0
Совокупное влияние факторов (баланс отклонений)	?R Р = ?RВ1Ч?dВЧ?КД/Р

Рассмотренные выше методики факторного анализа прибыли от продаж, рентабельности доходов и рентабельности расходов позволяют разработать программу повышения прибыльности (рентабельности) производственно-финансовой деятельности предприятия, мобилизовав выявленные резервы.

Глава 3. Анализ и оценка финансовых результатов ООО “Квартал”

3.1 Технико-экономическая характеристика ООО “Квартал” и его имущественного потенциала

Общество с ограниченной ответственностью “Квартал” (сокращенное наименование - ООО “Квартал”) учреждено и функционирует в соответствии с ГК РФ и Федеральным законом “Об обществах с ограниченной ответственностью” от 8 февраля 1998 г. № 14-ФЗ (ред. 27.12.09) и зарегистрировано в Инспекции Министерства РФ по налогам и сборам по г.15.10.2000 г., номер реестровой записи в Едином государственном реестре юридических лиц № 1052901212000.

Юридический адрес:

Фактическое местонахождение:

ООО “Квартал” (далее - общество) создано несколькими лицами. Уставный капитал общества разделен на доли, размеры которых определены учредительными документами. Участники общества не отвечают по его обязательствам и несут риск убытков, связанных с деятельностью общества, в пределах стоимости внесенных ими вкладов.

Учредительными документами общества являются учредительный договор и устав.

Уставный капитал общества составлен из номинальной стоимости долей его участников и определяет минимальный размер имущества, гарантирующего интересы его кредиторов.

Высшим органом управления обществом является общее собрание участников общества, которое может быть очередным или внеочередным. Все участники общества имеют право присутствовать на общем собрании участников общества, принимать участие в обсуждении вопросов. Единоличный исполнительный орган общества (генеральный директор) был избран общим собранием участников общества на срок до 7 лет.

Общество не имеет филиалов и обособленных подразделений.

Свою деятельность Общество осуществляет на основании указов, распоряжений Президента Российской Федерации, постановлений, распоряжений Правительства РФ, нормативных актов других органов государственного управления, решения общего собрания участников Общества, Генерального директора, Уставом Общества и Положением по учетной политике.

Основной вид деятельности ООО “Квартал” - производство и продажа корпусной мебели для офиса, дома, детской мебели, мягкой мебели.

Основная цель общества “Квартал” - извлечение прибыли и распределение ее между собственниками.

Основная задача общества - поиск новых клиентов, создание круга заказчиков и работа с постоянными партнерами.

Предприятие производит широкий ассортимент мебели из ЛДСП, мебели на металлокаркасе и трансформируемой мебели. Производство оснащено высокопроизводительным качественным импортным оборудованием и укомплектовано высококлассными специалистами. Мебель сертифицирована и соответствует действующим ГОСТам РФ.

Для изготовления мебели в производстве используется оборудование известных зарубежных фирм Италии и Германии. Вся продукция сертифицирована в соответствии с нормами РФ.

Организационная структура Общества образуется в результате построения аппарата управления и взаимоподчиняемых подразделений в виде иерархической лестницы. Во главе каждого подразделения находится вышестоящий руководитель, наделенный всеми полномочиями по всем функциям управления. Сам руководитель подчиняется вышестоящему директору.

Организационная структура управления общества представлена на рис. 1. Общество имеет линейно-функциональную организационную структуру, при которой четко выражено разделение труда и специализация.

Структура управления ООО “Квартал” включает в себя 3 уровня:

1. органы высшего звена: директор, зам. директора по финансам, зам. директора по производству, выполняют стратегические и координационные функции, принимают крупные производственно-хозяйственные решения.

2. органы среднего звена - руководители функциональных подразделений, отвечающие за решение технических и производственно-хозяйственных вопросов, обеспечивающих эффективное функционирование предприятия.

3. органы низового звена - руководители производства и цехов, которые решают оперативные задачи по рациональной организации производственного процесса и по планомерному выпуску продукции в соответствии с установленным заданием.

Производственные подразделения фабрики - цеха, участки, обслуживающие хозяйства и службы (прямо или косвенно участвующие в производственном процессе), связи между ними, взятые в совокупности - составляют производственную структуру.



Бухгалтерский и налоговый учет на предприятии ведется бухгалтерской службой, которая является его структурным подразделением. Бухгалтерский учет ведется по автоматизированной форме учета с использованием бухгалтерской программы “1С: Бухгалтерия 7.7”.

Функции бухгалтерской службы ООО “Квартал”:

— формирование полной и достоверной информации о хозяйственных процессах и финансовых результатах деятельности Общества;

— контроль за наличием и движением имущества, использованием трудовых, материальных, финансовых ресурсов;

— осуществление (совместно с другими службами) экономического анализа финансово-хозяйственной деятельности по данным бухгалтерского учета и отчетности в целях выявления мобилизации внутрихозяйственных ресурсов.

Представление о финансовом положении ООО “Квартал” дает краткий финансово-экономический анализ наиболее важных показателей на основе данных, представленных в финансовой (бухгалтерской) отчетности.

Одним из показателей, характеризующих финансовое положение предприятия, является его платежеспособность - возможность своевременного погашения своих платежных обязательств наличными денежными средствами. Оценку платежеспособности ООО “Квартал” можно осуществить на основе характеристики ликвидности баланса - возможности предприятия обратить активы в наличность и погасить ею свои платежные обязательства. Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени убывающей ликвидности, с краткосрочными обязательствами по пассиву, которые группируются по степени срочности их погашения:

А1 - наиболее ликвидные активы: краткосрочные финансовые вложения (стр. 250) и денежные средства (стр. 260);

А2 - быстро реализуемые активы: дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев (стр. 240).

А3 - медленно реализуемые активы: статьи раздела II актива баланса, включающие производственные запасы (стр. 210), налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям (стр. 220), НДС по приобретенным ценностям (стр. 220), дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты (стр. 230) и прочие внеоборотные активы (стр. 270);

А4 - труднореализуемые активы, статьи раздела I актива баланса (стр. 190).

Обязательства предприятия также разбиваются на 4 группы:

П1 - срочные обязательства: кредиторская задолженность (стр. 620);

П2 - краткосрочные пассивы: краткосрочные заемные средства (стр. 610), задолженность участников по выплате доходов (стр. 630), прочие краткосрочные обязательства (стр. 660);

П3 - долгосрочные пассивы: статьи баланса, относящиеся к разделам IV и V, т.е. долгосрочные кредиты и займы (стр. 590), а также доходы будущих периодов (стр.640), резервы предстоящих расходов и платежей (стр. 650).

П4 - постоянные (устойчивые) пассивы: статьи раздела III пассива баланса (стр. 490).

Данные соотношений активов и пассивов ООО “Квартал” представлены в таблице 3.1.

Таблица 3.1 - Группировка активов и пассивов по степени ликвидности ООО “Квартал” за 2008 г.г.

Группа актива	Сумма	Группа пассива	Сумма
	На начало 2007 г.	на конец 2007 г./ начало 2008 г.	На конец 2008 г.		На начало 2007 г.	на конец 2007 г./ нач. 2008.	На кон.2008.
А1	8139	12 102	7 728	П1	7 261	6 622	14 115
А2	20 467	15 841	14 750	П2	0	454	54
А3	10 706	14 595	18 584	П3	19 587	23 426	11 836
А4	22 512	25 030	27 982	П4	34 979	37 068	43 039

На основании данных, представленных в таблице 3, проверим ликвидность баланса предприятия за период с 2007 по 2008 г.г. Баланс считается абсолютно ликвидным, если соблюдаются следующие неравенства:

А1 < П1; А2 > П2; A3 > ПЗ; А4 < П4

На начало 2007 г. А1>П1; А2>П2; А3<П3; А4<П4, следовательно бухгалтерский баланс ООО “Квартал” на начало 2007 г. нельзя назвать абсолютно ликвидным.

На конец 2007 г./начало 2008 г. А1>П1; А2>П2; А3<П3; А4<П4, следовательно баланс ООО “Квартал” за этот период также нельзя назвать абсолютно ликвидным.

На конец 2008 г. А1<П1; А2>П2; А3<П3; А4<П4, значит баланс на конец 2008 г. не является абсолютно ликвидным.

Составим сравнительный аналитический баланс ООО “Квартал”, который позволит нам оценить имущественный потенциал ООО “Квартал” за рассматриваемый период в относительных показателях (Таблица 2) и и в относительных показателях (Таблица 3.2).

Таблица 3.2 - Оценка имущественного потенциала ООО “Квартал” и источников его финансирования (абсолютные показатели)

Раздел баланса	На нач.года	На кон.года	Измен.(+, - )	Темп роста	На нач.года	На кон.года	Измен. (+, - )	Темп роста
	2007 год	2008 год
АКТИВ
I.Внеоборотные активы	22 512	25 030	2 518	111	25 030	27 982	2 952	112
II.Оборотные активы	39 312	42 539	3 227	108	42 539	41 062	-1 477	97
Баланс	61 824	67 569	5 745	109	67 569	69 044	1 475	102
ПАССИВ
III.Капитал и резервы	34 979	37 068	2 089	106	37 068	43 039	5 971	116
IV.Долгосрочные обязательства	1 279	1 410	131	110	1 410	1 467	57	104
V.Краткосрочные обязательства	25 570	29 092	3 522	114	29 092	24 538	-4 554	84
Баланс	61 828	67 569	5 741	109	67 569	69 044	1 475	102

Из данных, представленных в таблице 13, видно что валюта баланса как за 2007, так и за 2008 г. увеличилась (в 2007 г. на 5 745 тыс. руб. или на 9%; в 2008 г. - на 1 475 тыс. руб. или на 2%).

Такое увеличение актива баланса за 2007 г. обусловлено ростом внеоборотных активов на 2 518 тыс. руб. или на 11% и ростом оборотных на 3 227 тыс. руб. или на 8%. Увеличение актива баланса за 2008 г. обусловлено ростом внеоборотных активов на 2 952 тыс. руб. или на 12% и снижением оборотных на 1 477 тыс. руб. или на 3%.

Увеличение пассива баланса за 2007 г. произошло за счет увеличения капитала и резервов на 2 089 тыс. руб. или на 6%; увеличения долгосрочных обязательств на 131 тыс. руб. или на 10% и за счет увеличения краткосрочных обязательств на 3 522 тыс. руб. или на 14%.Увеличение пассива баланса за 2008 г. обусловлено ростом капитала и резервов на 5 971 тыс. руб. или на 16%, увеличением долгосрочных обязательств на 57 тыс. руб. или на 4% и снижением краткосрочных обязательств на 4 554 тыс. руб. или на 16%

Таблица 3.3 - Оценка имущественного потенциала ООО “Квартал” и источников его финансирования (относительные показатели)

Раздел баланса	На начало года	На конец года	Изменение (+, - )	На начало года	На конец года	Изменение (+, - )
	2007 год	2008 год
АКТИВ
I. Внеоборотные Активы	36,41	37,04	0,63	37,04	40,53	3,48
II.Оборотные активы	63,59	62,96	-0,63	62,96	59,47	-3,48
Баланс	100	100	-	100	100	-
ПАССИВ
III.Капитал и резервы	56,57	54,86	-1,72	54,86	62,34	7,48
IV.Долгосрочные обязательства	2,07	2,09	0,02	2,09	2,13	0,04
V.Краткосрочные обязательства	41,36	43,05	1,70	43,05	35,54	-7,52
Баланс	100	100	0	100	100	0

Из данных, представленных в таблице 14 видно, что в структуре актива баланса как за 2007 г., так и за 2008 г. преобладают оборотные активы, их доля в общих активах ООО “Квартал” на конец 2007 г. составляла 63,59%, а на конец 2008 г. - 62,96%. Т.о. доля оборотных активов в общей величине активов ООО “Квартал” в 2008 г. снизилась на 3,48%.

Доля внеоборотных активов в общей величине активов в 2008 г. увеличилась на 3,48% по сравнению с 2007 г. (на конец 2007 г. они составляли 37,04%, а на конец 2008 г. - 40,53%).

В структуре пассива баланса ООО “Квартал” преобладает капитал и резервы, их доля в общей величине пассива баланса на конец 2007 г. составляла 54,86%, а на конец 2008 г. - 62,34%. Т.е. в 2008 г. по сравнению с 2007 г. доля капитала и резервов в пассиве баланса снизилась на 3,48%.

Доля краткосрочных обязательств в общей величине пассива на конец 2008 г. снизилась на 7,52% по сравнению с долей на конец 2007 г. (на конец 2007 г. - 43,05, а на конец 2008 г. - 35,4%).

Доля долгосрочных обязательств в общей величине пассивов баланса ООО “квартал” не существенна: на конец 2007 г. - 2,09%, а на конец 2008 г. - 2,13%.



3.2 Вертикально-горизонтальный анализ доходов, расходов и финансовых результатов общества

Проведем структурно-динамический (вертикально-горизонтальный) анализ доходов и расходов ООО “Квартал”. Данные для анализа возьмем из бухгалтерской (финансовой) отчетности общества за 2008 год, а именно из формы №2 “Отчет о прибылях и убытках” (Приложение Д).

Анализ информационных сведений о доходах ООО “Квартал” за период с 2007 по 2008 годы проводится по данным таблицы 3.4.

Таблица 3.4 - Показатели состава, структуры и динамики доходов

Показатель	Состав доходов, тыс. руб.	Темпрост%	Структура доходов, %
	2007 год	2008 год	Изменение (+, - )		2007 год	2008 год	Изменение (+, - )
А	1	2	3	4	5	6	7
Доходы - всего В том числе:	53 746	77 959	+ 24 213	145,05	100,00	100,00	-
Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции (работ, услуг) (стр. 010)	52 062	75 926	+ 23 864	145,84	96,87	97,39	+ 0,53
Проценты к Получению (стр. 060)	587	215	372	36,63	1,09	0,28	0,82
Доходы от участия в других Организациях (стр. 080)	0	0	0	0,00	0,00	0,00	0
Прочие доходы (стр. 090)	1 097	1819	+ 722	165,82	2,04	2,33	+ 0,29

Данные, представленные в таблице 1 свидетельствуют о положительной динамике доходов общества. В 2008 г. общая величина доходов увеличились на 24 213 тыс. руб., что составило 145,05%. Это увеличение главным образом обусловлено ростом выручки (нетто) от продажи товаров, продукции (работ, услуг) в 2008 г. на 23 864 тыс. руб. по сравнению с 2007 г., что составило 145,84%. Очень незначительное (несущественное) уменьшение доходов за этот период на 0,82 пункта или на 372 тыс. руб. произошло за счет снижения доходов в виде процентов к получению.

Наибольший удельный вес в общей величине доходов предприятия занимает выручка (нетто) от продажи товаров, продукции (работ, услуг). В 2007 г. ее доля составляла 96,87%, а в 2008 г. уже 97,39%.

Все остальные статьи доходов ООО “Квартал” составляют менее 5% от общей их величины.

Аналогичным образом проведем структурно-динамический анализ расходов ООО “Квартал”, результаты которого представим в таблице 3.5.

Таблица 3.5 - Показатели состава, структуры и динамики расходов

Показатель	Состав доходов и расходов, тыс. руб.	Темп роста, %	Структура доходов и расходов, %
	2007 год	2008 год	Изменение (+, - )		2007 год	2008 год	Изменение (+, -)
1	2	3	4	5	6	7	8
Расходы - всего В том числе:	49 061	71 980	+ 22 919	146,72	100,00	100,00	-
Себестоимость проданных товаров, продукции, (работ, услуг)	45 235	65 056	+19 821	143,82	92,20	90,38	1,82
Коммерческие расходы	399	352	47	88,22	0,81	0,49	0,32
Управленческие расходы	600	820	+ 220	136,67	1,22	1,14	0,08
Проценты к уплате	0	52	+ 52	0,00	0,00	0,07	+ 0,07
Прочие расходы	1 564	3 253	+ 1 689	207,99	3,19	4,52	+ 1,33
Текущий налог на прибыль	1 263	2 447	+ 1 184	193,75	2,57	3,40	+ 0,83



Из таблицы 5 видно, что общая величина расходов ООО “Квартал” за период с 2007 по 2008 г.г. также возросла на 22 919 тыс. руб., что составило 146,72%. Такое увеличение расходов главным образом обусловлено ростом себестоимости проданных товаров, продукции (работ, услуг) на 19 821 тыс. руб. или на 43,82%. Также наблюдается увеличение управленческих расходов на 220 тыс. руб. и снижение коммерческих расходов на 47 тыс. руб. Величина прочих расходов в 2008 г. увеличилась по сравнению с 2007 г. практически в 2 раза (207,99 %), что составило 1 689 тыс. руб.

В структуре расходов ООО “Квартал” преобладает себестоимость проданных товаров, продукции (работ, услуг), ее удельный вес в 2007 г. составлял 92,2%, а в 2008 г. 90,38%. Все остальные статьи расходов в общей величине расходов ООО “Квартал” имеет удельный вес не более 5%.

Для более наглядного отображения структуры расходов ООО “Квартал” за период с 2007 по 2008 г.г. представим ее в виде диаграмм

Рис. 3.3. Диаграмма структуры расходов ООО “Квартал” за период с 2007 по 2008 г.



Исходные данные для анализа финансовых результатов деятельности предприятия также содержатся в форме №2 “Отчет о прибылях и убытках” (Приложение Д).

Динамика основных видов прибыли представлена в аналитической Таблице 3.6.

Таблица 3.6 - Динамика основных видов прибыли

№	Показатель	2008 год	2007 год	Изменение (+ - )	Темп роста, %
1	Валовая прибыль	10 870	6 827	+ 4 043	159,22
2	Прибыль (убыток) от продаж	9 698	5 828	+ 3 870	166,40
3	Прибыль (убыток) до налогообложения	8 426	5 948	+ 2 478	141,66
4	Чистая прибыль отчетного периода	5 979	4 685	+ 1 294	127,62

Для более наглядного отображения динамики основных показателей прибыли за период с 2007 по 2008 г.г. приведена диаграмма (рис. 3.4).

Рис. 3.4. Диаграмма динамики видов прибыли ООО “Квартал” за период с 2007 по 2008 г.г.



Данные таблицы 3 свидетельствуют о том, что в ООО “Квартал” в период с 2007 по 2008 г.г. существовала положительная динамика основных финансовых результатов (прибыли). Величины всех видов прибыли в 2008 г. по сравнению с 2007 г. увеличились. Выручка от продажи товаров, продукции (работ, услуг) в 2008 г. увеличилась на 45,84% или на 23 864 тыс. руб.; валовая прибыль - на 59,22% или на 4 043 тыс. руб.; прибыль от продаж - на 66,40% или на 3 870 тыс. руб.; прибыль (убыток) до налогообложения - на 41,66% или на 2 478 тыс. руб. и чистая прибыль увеличилась на27,62%, что составило 1 294 тыс. руб.

Для анализа состава и динамики финансовых результатов представим все исходные данные, содержащиеся в отчете о прибылях и убытках в сводной аналитической Таблице 3.7, где сгруппированы показатели организации. На основании данных, представленных в этой таблице оценим состав, структуру и динамику всех элементов формирования конечных финансовых результатов деятельности ООО “Квартал”.

Таблица 3.7 - Исходные данные формы №2 “Отчет о прибылях и убытках” для анализа и оценки результатов деятельности ООО “Квартал”

Показатель	2007 год	2008 год	Изменение (+- )	Темп роста, %
Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции (работ, услуг)	52 062	75 926	23 864	145,84
Себестоимость проданных товаров, продукции (работ, услуг)	45 235	65 056	+ 19 821	143,82
Валовая прибыль (п. 1 - п. 2)	6 827	10 870	+ 4 043	159,22
Коммерческие расходы	400	352	48	88,00
Управленческие расходы	600	820	+ 220	136,67
Прибыль (убыток) от продаж (п. 1 - п. 2 - п. 4 - п. 5)	5 828	9 698	3 870	166,40
Проценты к получению	587	215	372	36,63
Проценты к уплате	0	52	+ 52	0,00
Доходы от участия в других организациях	0	0	0	0,00
Прочие доходы	1 097	1 818	+ 721	165,72
Прочие расходы	1 564	3 253	+ 1 689	207,99
Прибыль (убыток) до налогообложения (п. 6 + п. 7 - п. 8 + п. 9 + п. 10)	5 948	8 426	+ 2 478	141,66
Текущий налог на прибыль	1 263	2 447	+ 1 184	193,75
Чистая прибыль отчетного периода	4 685	5 979	+ 1 294	127,62

Из данных таблицы 3.7 видно, что увеличение валовой прибыли ООО “Квартал” за период с 2007 по 2008 г.г. больше чем в 2 раза, а именно на 59,22% или на 4 043 тыс. руб. обусловлено 2 факторами: ростом выручки (нетто) от продажи товаров, продукции (работ и услуг) на 45,84% или на 23 864 тыс. руб. и ростом себестоимости проданных товаров, продукции (работ, услуг) на 43,82% или на 19 821 тыс. руб.

За рассматриваемый период величина прибыли от продаж также возросла на 66,40% или на 3 870 тыс. руб. под воздействием следующих факторов: рост валовой прибыли на 59,22%, снижение величины коммерческих расходов на 22% или на 48 тыс. руб. и увеличение величины управленческих расходов на 220 тыс. руб. или на 36,67%.

Прибыль до налогообложения возросла в 2008 г. по сравнению с 2007 г. на 2 478 тыс. руб., что составило 66,4%,. Наибольшее влияние на данный результат оказало прибыли от продаж3 870 тыс. руб. Кроме того на рост прибыли до налогообложения оказали небольшое влияние следующие факторы: снижение доходов в виде процентов к получению на 372 тыс. руб. или на 63,37%; появление новой статьи расходов - проценты к уплате в размере 52 тыс. руб. и увеличение прочих доходов и расходов на 721 тыс. руб. или 65,72% и на 1 689 тыс. руб. или 107,99% соответственно.

Величина чистой прибыли также возросла на 1 294 тыс. руб. или на 27,62% главным образом за счет роста величины прибыли до налогообложения на 2 478 тыс. руб. Кроме того на ее величину оказало влияние увеличение налога на прибыль на 1 184 тыс. руб. или 93,755.

Кроме того на основании данной таблицы в динамике финансовых результатов можно отметить следующие положительные изменения:

1. темп роста чистой прибыли медленнее темпа роста валовой прибыли и прибыли от продаж (127,62<159,22<166,40), что свидетельствует о рациональном использовании ООО “Квартал” механизма налогообложения;

2. темп роста управленческих расходов значительно меньше, чем темп роста выручки от продаж (136,67<145,84), а величина коммерческих расходов и вовсе снизилась;

3. валовая прибыль растет быстрее, чем выручка от продаж (159,22<145,84), что свидетельствует о снижении затрат на производство.

Вместе с тем динамика финансовых результатов отражает и ряд негативных изменений. Опережающими темпами растут.

3.3 Анализ относительных показателей, характеризующих финансовые результаты деятельности общества

Несмотря на практическую значимость анализа состава, структуры и динамики доходов, расходов и финансовых результатов ООО “Квартал” следует углубить его проведение, используя коэффициентные методы финансового анализа, характеризующие степень эффективности использования (расходования) этих средств (Таблица 3.8).

Таблица 3.8 - Динамика коэффициентов, характеризующих доходы и расходы

Показатель	2007 год	2008 год	Изменение (+, - )	Темпроста, %
Расходы по обычным видамДеятельности (стр. 020 + стр. стр. 030 + стр. 040)	46 234	66 228	+ 19 995	143,25
Доходы по обычным видам деятельности (стр. 010)	52 062	75 926	+ 23 864	145,84
Прибыль от продаж (стр. 050)	5 828	9 698	+ 3 870	166,40
Рентабельность расходов по обычным видам деятельности	12,61	14,64	+ 2,04	116,16
Рентабельность доходов по обычным видам деятельности	11,19	12,77	+ 1,58	114,10
Коэффициент соотношения доходов по обычным видам деятельности на 1 руб. расходов по обычным видам деятельности	1,13	1,15	+ 0,02	101,81
Коэффициент расходоемкости обычных видов деятельности	0,89	0,87	0,02	98,22

Динамика доходов по обычным видам деятельности за период с 2007 по 2008 г.г. - положительная, темп их роста составил 43,25%, одновременно с этим динамика и расходов по обычным видам деятельности за этот же период также положительная, темп их роста составил 43,25%.

В 2007 г. на 1 руб. расходов от обычных видов деятельности приходилось 0,13 руб. прибыли от продаж, а в 2008 г. на 1 руб. расходов приходится уже 0,15 руб. прибыли от продаж, т.е. на лицо положительная динамика рентабельности доходов, темп ее роста за период с 2007 по 2008 г.г. составил 16,16%.

Динамика рентабельности доходов от обычной деятельности также положите...