Финансовое регулирование территориального развития в России

На сегодняшний день остро стоит вопрос отказа от доминирующей роли безвозмездных перечислений из вышестоящих бюджетов в формировании бюджетных доходов и переход к использованию прямой финансовой помощи территориям в качестве конченого регулирующего инструмента, расширяющую систему регулирования территориальных бюджетов.

Проведенный в диссертационном исследовании анализ различных механизмов распределения финансовой помощи дает основание полагать, что совокупность критериев эффективности бюджетного и налогового регулирования территориального развития пока не позволяет определить оптимальную формулу распределения выравнивающих трансфертов, которая, с одной стороны, являлась бы прозрачной и простой для использования, а с другой - не создавала бы негативных стимулов для получателей финансовой помощи. Принимая это во внимание, диссертант приходит к выводу о том, что применение определенной формулы распределения финансовой помощи конкретной территории зависит, во-первых, от желаемых результатов политики распределения трансфертов, а во-вторых, от организационно-экономических особенностей самой территории, которая является как получателем финансовой помощи, так и уровнем ее предоставляющая. Если задачей федерального Центра является стимулирование налоговых усилий получателей этой помощи, то ее расчет должен быть построен на стандартных налоговых ставках. Если перед федеральными органами управления стоит задача приведения расходов территориальных властей в соответствие с нормативными, то в формуле распределения финансовой помощи должны использоваться показатели нормативных расходных потребностей. Когда же целями государственного финансового регулирования территорий, как это происходит сегодня, является выравнивание показателей территориальных бюджетов, то есть приведение их в соответствие со средним или иным экзогенно заданным уровнем, то под этим понимается использование формул, основанных на субсидировании разницы между территориальным и нормативным (средним) показателями.

Подводя итог, необходимо отметить то, что решение о наиболее приемлемой схеме распределения финансовой помощи необходимо осуществлять с учетом конкретных задач государственных (муниципальных) органов управления, являющихся распорядителями этих средств, а также политико-экономических и природно-географических особенностей территориальных образований. Рассмотрение в диссертационной работе моделей механизмов принятия налогово-бюджетных решений на территориальном уровне под воздействием конкретных видов межбюджетных трансфертов, показал, что как при наличии стандартных предположений о соответствии принципов принятия решений территориями принципам поведения некоего представителя социума, формирующих данные органы власти, а также некоторых предпосылок технического характера, трансферты, направляемые на развитие территорий можно разделить на три вида. Все их можно классифицировать по принципиальным признакам регулятивного воздействия на налогово-бюджетную политику:

- "свободные" гранты, которые, оказывая воздействие, являются факторами, влияющими на относительные цены общественных и частных благ для территорий-получателей;

- гранты, изменяющие только совокупный территориальный доход, соответственно, влияющие только на финансовую состоятельность органов территориальной власти;

- "ограниченные" трансферты, которые оказывают влияние как на относительные цены общественных и частных благ, так и уровень доходной обеспеченности территориального уровня.

Анализ механизмов воздействия грантов различных типов на налогово-бюджетные регулятивные действия получателей показывает, что в целом воздействующий эффект грантов находится в зависимости как от типологии предоставляемого гранта, так и от некоторых характеристик функции спроса на общественные блага получателей финансовой помощи. При прочих равных условиях максимальный положительный эффект на потребление общественных благ получателем помощи будет оказан выделением гранта, влияющим лишь на относительную цену общественных и частных благ для получателя, затем - предоставлением "ограниченного гранта", влияющего как на цены благ для территории, так и на его доход, а минимальный эффект будет наблюдаться при получении гранта, оказывающего влияние лишь на доход территории, предоставленные конкретный грант.

4. Прикладной аспект исследования и связана с концептуальными и практическими подходами к разработке и реализации модели результативного финансового регулирования на основе стратегии и тактики инновационного развития территорий, ориентированного на устойчивое поступательное развитие территорий в условиях рыночной неопределенности и связанных с нею финансовых рисков

Органы территориального управления, как субъект инвестиционных процессов на территории, имеют собственную позицию на их финансово-экономическую необходимость и способ реализации, на методы финансового измерения и расчет показателя их эффективности. Поэтому оценка эффективности инвестиционного проекта, как элемента финансового регулирования развития территорий, носит многофакторный характер. Отрицательные результаты инвестиционных проектов на территории, их не низкая эффективность могут быть следствием недоверия инвесторов к организационно-экономическим и организационно-финансовым подходам и методам расчетов, влияние субъективных, ведомственных и местных интересов, недостаточного состава финансовых параметрических показателей для эффективного мониторинга уровня территорий и т.д.

На основе анализа уровня финансового положения территорий и финансово-экономической обоснованности оценки принимается решение о приоритетности положительной или отрицательной оценки, либо об экспертизе полученных оценок. В результате анализа выявляются как недооценка, так и переоценка предлагаемой идеи, иными словами - определяется финансовая состоятельность проекта.

Под финансовой привлекательностью инвестиционного проекта в работе понимается совокупность параметров, отражающих его текущее и предполагаемое финансовое состояние и его привлекательность для потенциальных инвесторов.

В работе сформулированы основные характеристики методов оценки финансовой привлекательности состоятельности инвестиционных проектов для территорий. (Рисунок 3).

Рис. 3. Характеристика методов оценки финансовой привлекательности инвестиционных проектов для территорий

Таким образом, необходимость объективной оценки инвестиционного проекта заключается в возможности предоставления информации в таком виде, который субъекту, принимающему решение, позволяет сделать заключение об финансово-экономической целесообразности (нецелесообразности) осуществления проекта.

Оценка финансовой привлекательности проекта в рамках финансового регулирования развития территорий должна осуществляться как составная часть общей методики анализа финансовой состоятельности инвестиционных проектов. При этом отдельно определяются эффективность проекта и финансовая состоятельность территории, на которой реализуется тот или иной проект.

Показатели оценки имеют свои преимущества и недостатки, поэтому их следует использовать в комплексном сочетании. В силу своей различной природы они могут противоречить друг другу.

В работе предлагаются концептуальные основы формирования программ стратегического развития и финансового регулирования территорий, в том числе, принципов формирования и реализации приоритетных национальных проектов в системе территориальных социально-экономических процессов, направленных на перспективное развитие и построение социально ориентированной территориальной рыночной экономики.

Проведенный в работе анализ расходов в структуре территориальных бюджетов показал, что они не отвечают потребностям "инновационного прорыва". В силу этого необходим механизм формирования вертикально интегрированных финансово-хозяйственных образований, объединяющий все стадии территориальных финансово-экономических процессов: от научного обоснования и финансового обеспечения "технологического прорыва" до момента реализации конечной продукции (услуг), а именно:

- обеспечение органического единства инновационного процесса и институциональных преобразований с соответствующим механизмом финансового обеспечения;

- адаптирование динамичной структуры производства, развитие его вертикально интегрированных образований и современных технологических укладов к налоговому, бюджетному, кредитно-денежному механизмам и, следовательно, их одновременное совершенствование на основе принципа адекватности.

Несовершенство налогового механизма, не имеющего финансовых инструментов выравнивания прибыли от высокодоходных посреднических услуг и деформирующего базисные основы устойчивого территориального развития, обусловливает изменения соотношения производства товаров (услуг) в структуре территориальной экономики, нерегулируемое государством увеличение доли посреднических финансовых услуг. Усиление зависимости экономической динамики от темпов наращивания стоимостных объемов услуг, а не физических объемов продукции, в конечном счете, создает проблемы кредитования промышленности и условия роста инфляции. Негативно проявляется рост занятости в сфере услуг при сокращении ее в стратегически важных отраслях экономики. В работе предлагается регулирование рентабельности высокодоходных услуг осуществлять путем применения коэффициентов, корректирующих налоговые ставки. Этому в большей степени соответствовала бы предлагаемая в диссертации методическая разработка модели результативного финансового регулирования регионального развития в России, позволяющая формировать условия достижения финансового результата в рамках региональных подсистем, превращать материально-технические и финансовые ресурсы реального сектора экономики в социально значимые результаты.

Исследование финансового механизма регулирования территориального развития в России позволило установить, что в период реформирования финансово-кредитной системы, органы государственной власти и управления имели профицитный приток денежного капитала, который по тем или иным причинам не направлялся на переоснащение и модернизацию реального сектора экономики. Причины недофинансирования заключались в том, что экономическая система, функционирующая по монетарным законам, не способна была решать проблемы инновационного развития территориальной экономики в целях повышения качества предоставляемым общественных услуг и удовлетворения общественных потребностей. Ныне в результате политики накопления и использования финансовых ресурсов Стабилизационного фонда, достигшего к концу 2007г. 4,2 трлн. руб., для вложений в ценные бумаги иностранных эмитентов, появилась реальная угроза росту инвестиций в российскую экономику. С разделом Стабилизационного фонда на Резервный фонд и Фонд будущих поколений (фонд благосостояния) ситуация с финансовым обеспечением функционирования реального сектора экономики принципиально не изменилась. Резервный фонд предполагается поддерживать на уровне 10% объема ВВП. Оставшиеся средства фонда инвестируются Минфином в финансово-кредитные системы других стран, размещаясь в различных финансовых инструментах. По нашему мнению, необходимо пересмотреть целеполагание валютного дохода при "инвестировании" средств фонда в ценные бумаги иностранных эмитентов, тем самым перенацелить финансовый механизм формирования и использования данного источника на активизацию инновационных факторов территориального развития в Российской Федерации. Считаем, что экономически целесообразно на современном этапе развития экономики, когда практически не соответствуют параметры фондовооруженности и фондоемкости фундаментальным показателям финансового менеджмента, использовать данный финансово-денежный избыток не в качестве финансового фактора страхования риска, а как источник финансирования стратегических задач финансового регулирования развития территорий в России. С этой целью в работе Фонд благосостояния (Фонд будущих поколений) определяется как базовый источник финансового обеспечения стратегических задач финансового регулирования (при снижении Резервного фонда до уровня потребности, связанной со страхованием риска 2-3% ВВП).

Модернизация финансового механизма регулирования территориальных социально-экономических процессов должна способствовать концентрации внутренних сбережений и их трансформации в инвестиции, как через фондовый рынок, так и банковскую систему. Крупные ресурсы предприятий и коммерческих банков не инвестируются в полной мере в основной капитал, а значительные средства финансов домохозяйств находятся на руках населения.

В свою очередь, механизм бюджетного регулирования предопределяет процесс резервирования средств в соответствующих денежных фондах вместо инвестиций в производственную, социальную и рыночную инфраструктуру, способных обеспечить эффективное территориальное развитие. В результате государственные проекты финансовой поддержки функционирования территориальных социально-экономических процессов не способствуют осуществлению экономического "прорыва", прежде всего, потому, что в этих проектах нет стратегических финансовых разработок, отвечающих за комплексное и системное социально-экономическое развития территорий в России. Действующие национальные проекты предоставляют собой форму "точечного" финансового обеспечения наиболее проблемных зон бюджетной сферы, тем самым, в принципе, дублируя функции бюджетной системы.

Таким образом, основной причиной низкой эффективности системы финансового регулирования территориального развития является существующая сегодня либеральная модель финансового управления, как основная составляющая политики государственного финансового управления, которая не стала адекватной сложившимся условиям.

В результате диссертационного исследования выявлены приоритетные задачи национальных проектов, основанных на программно-целевом методе управления. Представленные проекты являют собой форму стратегического финансового регулирования, ориентированного на качественные преобразования социально-экономических отношений в регионах. Функционирование - момент развития, в рамках которого тактические и оперативные финансовые решения принимаются с учетом реализации стратегических целей. Таким образом, приоритет национальных проектов и концепция финансового территориального развития, основанная на программно-целевом управления социально-экономическими процессами на территории, отражают существенные изменения в системе территориального развития, которые могут быть приняты в качестве базовой концепции в разработке модели финансового регулирования территориальных социально-экономических процессов.

5. Формирование системы финансового регулирования развития территорий

Она охватывает стадии определения бюджетно-финансовых приоритетов, формирования и использования государственных централизованных и децентрализованных фондов, повышение качества управления финансовым потенциалом территории. Реформирование системы оценки финансового потенциала территорий предполагает расширение применения новых подходов к управлению финансовым потенциалом на основе индикативного метода оценки ликвидности и финансовой устойчивости потенциала территориальных доходов.

В работе предложена методика оценки финансового потенциала территорий, которая отвечает указанным выше требованиям. Она базируется на сочетании системы предлагаемых аналитических и расчетных показателей, совокупность которых рекомендуется для выборочного или всеобщего применения в зависимости от поставленных регулятивных задач. Вместе с тем, ряд критериев целесообразно включить в качестве обязательных индикативных показателей при регулярном мониторинге территориального финансового баланса.

Исходя из дескриптивных подходов к моделированию аналитических и оценочных процедур, в работе предлагается структура показателей и методические подходы к ее определению. Кроме этого, эти показатели группируются в соответствии с видами анализа.

Вертикальный анализ финансового потенциала позволяет считать структурные показатели, как необходимое условие формирования динамических рядов таких показателей в течение определенных периодов, что позволяет оценивать и прогнозировать структурные сдвиги в составе территориальных доходов и источников их формирования в процессе финансового регулирования территориального развития.

На основе горизонтального анализа предлагается методика выявления тенденций изменения отдельных параметров финансового развития территорий и определения базисных темпов роста выбранных для оценки опорных показателей, характеризующих группы территориальных финансов.

Методический подход оценки финансового потенциала, как инструмента финансового регулирования развития территорий, позволяет разработать систему аналитических коэффициентов и систему комплексной оценки (мониторинга) платежеспособности и финансовой устойчивости территорий, базирующихся на эффективном взаимодействии институциональных структур и оптимизации трансакционных издержек.

В диссертационной работе доказывается, что территориальное развитие социально-экономических процессов в России должно основываться на целевом точечном росте (развитии), системном финансовом регулировании и управлении финансово-хозяйственным комплексом региона. Предпочтение необходимо отдавать решению задач опережающего развития рыночных, эффективных, "критических" отраслей и предприятий, реализации "локомотивных" проектов. Это должно привести к созданию диверсифицированной территориальной экономики, формированию условий, обеспечивающих реализацию принципов социальной справедливости, учитывающих интересы будущих поколений, а также вопросы минимизации техногенных воздействий и другое. В качестве механизма развития должна выступать трансформирующаяся во времени система координации взаимодействия различных институтов и мобилизации средств для поступательного решения возникающих задач. Данный процесс характеризуется своим специфичным набором финансово-организационных методов и механизмов регулирования территориального развития. На первом этапе, безусловно, акцент должен быть сделан на административные методы, а в дальнейшем вектор регулятивных мероприятий должен быть направлен в сторону методов индикативного планирования.

В диссертации обоснованы подходы к построению эффективной системы финансового регулирования территорий на основе применения финансовых регуляторов, определенного набора базовых финансовых параметральных показателей, позволяющих адекватно оценивать и своевременно воздействовать на процессы территориального развития.

В работе отмечено, что системе финансового регулирования территориального развития в России предстоит пройти многие этапы становления, при этом нет сомнений в необходимости разработки научной теории финансового воздействия и решения задач повышения эффективности финансовых инструментов государственного регулирования развития территорий в рамках региональных подсистем.

Литература

1. Хачатрян А.Г. Территориальный бюджет как основа эффективного функционирования финансово-бюджетной системы субфедерального уровня. Саратов: Изд. Центр СГСЭУ, 2005. - 7,0 п.л.

2. Хачатрян А.Г. Финансовые аспекты государственного воздействия на процессы экономического развития территорий. Саратов: Изд. Центр СГСЭУ, 2007. - 14 п.л.

3. Хачатрян А.Г. Финансовое регулирование территорий в системе государственного регулирования территориального развития. Саратов: Изд. Центр СГСЭУ, 2008. - 20,0 п.л.

4. Хачатрян А.Г. и др. Бюджетная система Российской Федерации: Учеб. пособие. - Саратов: Изд. Центр СГСЭУ, 2004. - 12,4 п.л. (авторские - 3,8 п.л.).

5. Хачатрян А.Г. Экономическое содержание территориального бюджета как частной финансовой категории // Вестник СГСЭУ. - 2003. - №5. - 0,5 п.л.

6. Хачатрян А.Г. Концептуальные основы формирования доходов территориальных бюджетов // Вестник СГСЭУ. - 2005. - №11. - 0,6 п.л.

7. Хачатрян А.Г. Проблемы бюджетного регулирования социально-экономического развития территорий // Вестник СГСЭУ. 2007. №15(1). - 0.3 п.л.

8. Хачатрян А.Г. Теоретические основы финансового обеспечения общественных потребностей // Вестник СГСЭУ. 2007. №16(2). - 0,4 п.л.

9. Хачатрян А.Г. Бюджетное регулирование как инструмент новой модели формирования доходов территориальных бюджетов // Вестник СГСЭУ. 2007. №18(4). - 0,3 п.л.

10. Хачатрян А.Г. Проблемы сбалансированности федеральных и территориальных финансовых ресурсов на современном этапе // Вестник Самарского государственного экономического университета. - 2007. - №7(33). - 0,5 п.л.

11. Хачатрян А.Г. Территориальные функции и назначение бюджета // Экономика и управление // Экономика и управление. - 2007. - №4. - 0,5 п.л.

12. Хачатрян А.Г. Развитие межбюджетных отношений в Российской Федерации // Социально-экономическое развитие России: Проблемы, поиски, решения: Сборник трудов по итогам НИР / СГЭА. - Саратов: Изд. центр СГЭА, 1998. - 0,6 п.л.

13. Хачатрян А.Г. Внебюджетные фонды в системе финансовых отношений // Отраслевые финансы, бюджет и налоги: Проблемы эффективности / Научный сборник. - Саратов: Изд. центр СГСЭУ, 1999. - 0,4 п.л.

14. Хачатрян А.Г. Формирование доходов регионального бюджета в условиях режимов экономического и правового благоприятствования // Социально-экономическое развитие России: Проблемы, поиски, решения: Сборник трудов по итогам НИР / СГСЭУ. - Саратов; Изд. центр СГСЭУ, 2000. - 0,4 п.л.

15. Хачатрян А.Г. Сущность и необходимость бюджетного федерализма в современных условиях // Финансовые отношения участников рынка: Сб. статей.- Саратов: Изд. центр СГСЭУ, 2000. - 0,5 п.л.

16. Хачатрян А.Г. Необходимость выделения в бюджетной системе Российской Федерации территориального бюджета и его сущность как самостоятельной экономической категории // Финансовые проблемы российской экономики: Сборник научных статей. - Саратов: Изд. центр СГСЭУ, 2000. - 0,8 п.л.

17. Хачатрян А.Г. Финансовые аспекты инвестиционных процессов в регионе // Социально-экономическое развитие России: Проблемы, поиски, решения: Сборник трудов по итогам НИР / СГСЭУ. - Саратов: Изд. центр СГСЭУ, 2001. - 0,5 п.л.

18. Хачатрян А.Г. Роль местных бюджетов в процессе формирования бюджетов территорий // Социально-экономическое развитие России: Проблемы, поиски, решения: Сборник трудов по итогам НИР СГСЭУ в 2001 году. / СГСЭУ. - Саратов: Изд. центр СГСЭУ, 2002. - 0,5 п.л.

19. Хачатрян А.Г. Проблемы формирования территориальных бюджетов в условиях рыночных отношений // Финансы в переходной экономике: Сборник научных трудов / - Саратов: Изд. центр СГСЭУ, 2002. - 0,8 п.л.

20. Хачатрян А.Г. Предпосылки и необходимость развития финансовой системы региона на современном этапе // Конкурентоспособность территорий и предприятий - стратегия экономического развития страны: Тезисы 5 Всероссийского форума молодых ученных и студентов. - Екатеринбург: Изд-во Урал. гос. экон. у-та, 2002. Ч.4. - 0,2 п.л.

21. Хачатрян А.Г. Состояние межбюджетных отношений на уровне субъектов Российской Федерации //Финансовый потенциал: механизм его реализации: Сборник научных трудов / СГСЭУ. - Саратов: Изд. центр СГСЭУ, 2003. - 0,4 п.л.

22. Хачатрян А.Г. Показатели финансового состояния и экономического развития субъектов Российской Федерации // Социально-экономическое развитие России: Проблемы, поиски, решения: Сборник трудов по итогам НИР / СГСЭУ. - Саратов: Изд. центр СГСЭУ, 2003. - 0,5 п.л.

23. Хачатрян А.Г. Финансовые аспекты государственного регулирования: состояние и перспективы // Финансовый механизм и его правовое регулирование: материалы итогов международ. науч.- практ. конф. // СГСЭУ. - Саратов: Изд. центр. СГСЭУ, 2003. - 0,6 п.л.

24. Хачатрян А.Г. Функциональные особенности финансового управления органов территориальной власти // Финансовый потенциал: Механизм его реализации: сб. науч. труд./ СГСЭУ. - Саратов: Изд. центр СГСЭУ, 2003. - 0, 4 п.л.

25. Хачатрян А.Г. Необходимость финансового регулирования развития общественного воспроизводства // Финансы в рыночной экономике / СГСЭУ. - Саратов: Изд. центр СГСЭУ, - 2004. - 0,6 п.л.

26. Хачатрян А.Г. Механизмы и методы финансового регулирования региональной экономики // Финансово-кредитные отношения в современной России: Сборник трудов по итогам НИР / СГСЭУ. - Саратов: Изд. центр СГСЭУ, 2005. - 0,5 п.л.

27. Хачатрян А.Г. Активизация инновационной деятельности в регионе посредством финансовых инструментов // Социально-экономическое развитие России: Проблемы, поиски, решения: Сборник трудов по итогам НИР / СГСЭУ. - Саратов: Изд. центр СГСЭУ, 2005. - 0,5 п.л.

28. Хачатрян А.Г. Формы и методы финансового воздействия на территориальные социально-экономические процессы // Финансы, денежное обращение и кредит: Альманах / СГСЭУ. - Саратов: Изд. центр СГСЭУ, 2006. - 0,4 п.л.

29. Хачатрян А.Г. Вопросы финансовой стабильности // БРЕНД & СТИЛЬ // Саратов: Изд. дом Федоров. 2007.№1(3). - 0,3 п.л.

30. Хачатрян А.Г. Развитие общественных финансов в финансовой системе России // Социально-экономическое развитие России: Проблемы, поиски, решения: Сборник трудов по итогам НИР СГСЭУ в 2006 году. Ч.2 / СГСЭУ. - Саратов: Изд. центр СГСЭУ, 2007. - 0,3 п.л.

31. Хачатрян А.Г. Общественные финансы в современной финансовой системе: место, роль, трансформация // Финансы, денежное обращение и кредит: Альманах. Вып. 2. - Саратов: Изд. центр СГСЭУ, 2007. - 0,8 п.л.

Размещено на Allbest.ru