Размещено на http://www.allbest.ru/

57

Правительство Российской Федерации

Федеральное государственное автономное образовательное учреждение высшего профессионального образования

«Национальный исследовательский университет

«Высшая школа экономики»

Факультет Мировой экономики и мировой политики

Кафедра Мировой экономики

ВЫПУСКНАЯ КВАЛИФИКАЦИОННАЯ РАБОТА

На тему Новые тенденции в деятельности ТНК в условиях глобализации

Студент группы № 462

Ларионов А.В.

Руководитель ВКР

проф. д.э.н. Покровская В.В.

Москва, 2013



Оглавление

транснациональный корпорация инвестиция экономика

• Введение
• 1. Присутствие ТНК на мировом рынке в современных условиях
• 1.1 Теоретические подходы к исследованию ТНК
• 1.2 Этапы эволюционного развития ТНК в мировой системе
• 1.3 Состав и специализация ТНК в мировой экономике
• 2. Изменения тенденций в деятельности ТНК в условиях глобализации
• 2.1 Особенности развития ТНК в 21 веке
• 2.2 Факторы влияния на деятельность ТНК в условиях глобализации
• 2.3 География смещения деятельности ТНК в глобальных условиях
• 3. Роль ТНК в развитии национальных экономик
• 3.1 Условия и проблемы привлечения зарубежных ТНК в российскую экономику
• 3.2 Государственные корпорации как фактор развития экономики России
• Заключение
• Список использованной литературы


Введение

ТНК являются одними из основных субъектов в мировой торговле. Предпосылками их возникновения стали процессы интернационализации производства, усиление производственной кооперации, а также увеличения концентрации капитала и его вывоз на территорию других стран в условиях ускоренного развития факторов производства. Данные процессы значительно ускорились под действием усиления глобализации мировой экономики. Международные процессы свидетельствуют, что деятельность ТНК непосредственно влияет не только на экономическое развитие стран, где расположены их дочерние структуры, но и на отдельные сферы мировой экономики. Более того, усилилось влияние ТНК на развитие самих процессов глобализации.

В современных условиях ТНК способствуют формированию нового инвестиционного режима, который в свою очередь влияет на степень устойчивого развития стран, изменению и развитию передовых технологий на глобальном уровне, тем самым сглаживая технологические отставания между странами. В ходе последнего финансового кризиса некоторыми российскими экономистами была выделена новая парадигма - “инвестиции- развитие - прибыли”, способствующая росту устойчивости мировой экономики. Это сложнейшая задача, которая выходит за рамки утилитарных целей ТНК по извлечения максимальной прибыли. Деятельность ТНК неминуемо ведет к созданию глобальной производственной и сбытовой сети, которая в ближайшей перспективе может стать стержнем развития международной экономики.

В отечественных и зарубежных исследованиях, которые посвящены ТНК, основное внимание сосредоточено на вопросах изучения теоретического фундамента их развития без учета операционной деятельности корпораций, а также трудностей с которыми им приходится сталкиваться в процессе функционирования. При этом характер деятельности ТНК, направления изменения их профиля в условиях глобализации, а также факторы влияния на эти процессы изучены и представлены в литературе явно недостаточно. В связи с этим изучение ТНК как глобального субъекта и связанных с этим процессов является актуальным в современных условиях.

Целью данной работы является выявление направлений изменения характера деятельности ТНК в условиях глобализации мировой экономики и степени их влияния на экономику стран.

Для достижения обозначенной цели поставлены следующие задачи:

- рассмотреть представительство и роль ТНК в современной мировой экономике и торговле;

- выявить основные этапы развития ТНК и трансформации производственной деятельности, а также факторы влияния на изменение ее характера;

- изучить особенности и направления деятельности ТНК в условиях глобализации;

- оценить возможности инновационной модернизации экономики в РФ за счет привлечения иностранных ТНК.

Объектом исследования являются ТНК в мировой экономике. Предметом - характер развития и изменения профиля производственно-хозяйственной деятельности в условиях глобализации.

В первой части работы представлено обоснование процессов эволюционного развития ТНК на разных этапах, а также оценка степени их влияния на современную мировую экономику.

Во второй части рассмотрены группы ТНК по различными отраслям деятельности с целью выявления как общих факторов, которые оказывают влияние на выбор ТНК рынков размещения своих филиалов в других странах, так и типичных «отраслевых» факторов. Определение данных факторов крайне важно для изучения, в рамках третьей главы, возможности привлечения через сеть ТНК инновационных производств в экономику России, которой посвящен анализ и аналитические оценки в сфере деятельности ТНК с учетом процессов трансформации в экономике России за последние 20 лет.



1. Присутствие ТНК на мировом рынке в современных условиях

1.1 Теоретические подходы к исследованию ТНК

Мировая практика показывает, что транснациональные компании выступают в качестве движущих факторов развития процессов глобализации. Масштабность деятельности, географическая и отраслевая направленность ТНК способствует формированию международных производственно-технологических комплексов (МПТК). Сама интернационализация производства проявляется в том, что конечный товар может создаваться не в рамках одной страны, а на территории разных стран в зависимости от степени технологической переработки и завершенности продукции. Такой фактор обуславливается необходимыми конкурентными преимуществами, которые необходимо оценивать при производстве товара.

Характерным явлением, которое присуще деятельности современных ТНК, является быстрое развитие инвестиционных связей, которые сопровождаются активной диффузией с инновационными технологиями. Более того, ТНК выступают современной институциональной формой интернационализации производства, а также основными экспортерами прямых иностранных инвестиций.

Так, к началу 21-го века объем инвестиций ТНК в мировой экономике оценивался в размере свыше 3 трлн. долларов. В 2001-2005 годах, на 100 крупнейших ТНК, занимающих лишь 0,16% от их общего числа, приходилось 12% зарубежных активов, 10% объемов продаж, а также 15% численности работающих за рубежом. Покровская В.В. Интернационализация производства и критерии деятельности в рамках современных транснациональных компаний//Экономика 21 века. 2007. №1.

В настоящее время, по данным ЮНКТАД, насчитывается около 63 тыс. ТНК, на которые приходится приблизительно 800 тыс. дочерних структур за рубежом. Больше всего ТНК зарегистрировано на территории Германии (более 7 тыс.), а дочерних ТНК - в Китае(45 тыс.). Дальше идут Япония, Швеция, Швейцария, США и Великобритания. На долю этих стран приходится более половины всех ТНК в мире. Правда, по показателю капитализации ТНК преимущественно сосредоточены на территории США, а затем идут Великобритания, Япония и т.д.

Среди ТНК наибольшую роль играют 500 ТНК высшего эшелона, состав которых значительно изменяется в связи с увеличением конкуренции на мировых рынках. Примером головокружительного роста является британская компания «Vodafon», которая за последние 10-15 лет проделала путь от новичка на рынке до компании с 270 млн. абонентов в 60 странах.

Увеличение числа многонациональных компаний по своей сути является новым этапом в эволюционных процессах развития их деятельности, которая заключается в появлении централизованных структур, адаптированных к особенностям локальных рынков. Покровская В.В. Интернационализация производства и критерии деятельности в рамках современных транснациональных компаний//Экономика 21 века. 2007. №1.

Одним из первых исследователей, который занимался изучением проблематики глобализации рынков, стал американский ученый Т. Левитт. После выхода в свет в 1983 г. его книги «Глобализация рынков».Т. Левитт понимал глобализацию как чисто рыночный феномен и под данной категорией он обозначал объединение, интеграцию рынков сбыта отдельных товарных групп. Более того, Т. Левитт предсказывал скорый конец ТНК, рыночная стратегия которых нацелена только на дифференцированные, специфические рынки.

В Российской практике проблему ТНК изучали А.В. Кузнецов, А.Н. Спартак, С.И. Долготв, В.С. Паньков и т.д., которые, в отличие от многих других исследователей, оценивали глобализацию, как многоплановое, многофакторное явление, которое нельзя рассматривать чисто с точки зрения экономики.

Понятие «ТНК» в мировой экономике базируется прежде всего на формулировке международных организаций. Так, в положениях ЮНКТАД - первоначально под ТНК понимались фирмы, состоящие из родительских компаний и их зарубежных филиалов, при условии, что родительские компании обеспечивают контроль за деятельностью своих филиалов, доля которых в акционерном капитале составляет на уровне не менее 10%.

В дальнейшем ЮНКТАД выделил новые критерии для отнесения компании к категории ТНК, что послужило основой уточненной формулировки. В частности, ТНК считается компания, имеющая подразделения в двух или более странах, способная проводить согласованную политику через один или несколько центров принятия решений. При этом материнская компания должна иметь возможность контролировать активы других экономических единиц в государствах их базирования, помимо страны ее расположения, как правило, путем участия в капитале. С помощью прямых инвестиций за рубежом могут быть построены новые предприятия, филиалы, что делает компанию транснациональной.

Нижняя граница такого участия в капитале составляет не менее 10%, что считается достаточным условием для установления контроля над активами дочерних структур. Благодаря этому подходу, число ТНК в мировой экономике увеличилось на порядок. Необходимо отметить, что если данные критерии не подвергнутся пересмотру, то число ТНК к 2020 году, как считают эксперты, достигнет 150 тыс. В то же время число ТНК первого эшелона изменится незначительно, возможно в сторону увеличения.

Помимо этого, ЮНКТАД еще в 1995 г. разработал такой важный показатель, как уровень транснациональности фирмы, который измеряется при помощи индекса транснационализации (TNI), для оценки различных ее аспектов. WIR 2008. Ch.I. P.28., а также P.35 note 43

Индекс транснационализации исчисляется как среднее арифметическое между тремя показателями следующих соотношений: иностранных активов к общим активам ТНК; объема иностранных продаж к общим продажам и иностранной рабочей силы, занятой в филиалах ТНК, к общей численности работающих. Этот индекс помогает оценить степень активности связей материнской компании с внутренней и внешней деятельностью. Благодаря этому индексу было посчитано, что самыми транснационализированными компаниями являются ТНК Гонконга (индекс 86%), Ирландии (64%), Сингапура (59%).

Однако в этот индекс не включён ещё один аспект транснациональной деятельности компаний, а именно, интенсивность её заграничных операций в соответствие с числом принадлежащих ей зарубежных филиалов. Этот аспект исчисляется при помощи индекса интернационализации (II) как соотношение принадлежащих ТНК заграничных филиалов к их общему числу. WIR 2008. Ch.I. P.28-29

На изменение индекса траснационализации ТНК в развитых странах оказывает существенное влияние процесс слияния и поглощений компаний. При этом данный процесс автоматически приводит к росту интернационализации компании.

Помимо сущности ТНК, сформулированной ЮНКТАД, применяется определение экспертов ООН, согласно которому к ТНК относятся фирмы, имеющие годовой оборот, превышающий 100 млн. долл. и филиалы не менее чем в 6 странах.

Необходимо отметить, что в мировой экономической системе используются и другие отличительные критерии, которые определяют транснациональность корпорации. К таким критериям, можно отнести количество стран, на территории которых работают ТНК (обычно это от двух до шести), объем владения обычными акциями не менее 25% в трех и более странах. Также к таким критериям можно отнести многонациональность персонала ТНК, включая ее высшее руководство. Установленный минимум долевого участия в зарубежном акционерном капитале позволяет компании осуществлять контроль над деятельностью своего зарубежного филиала. Также этот показать отражается в объеме ПИИ (прямых иностранных инвестициях).

В российской практике сложилось несколько отличающееся от международного понятие; ТНК понимается, как правило, крупная фирма, осуществляющая торговые, производственно-технологические (инвестиционные) и кооперационные связи с компаниями двух и более стран, оказывающая существенное влияние на основные показатели в данной сфере (отрасли) страны, где действует ТНК. В ряде случаев предполагается необходимость действия ТНК не менее чем в 6 странах. Исходя из этого определения, все крупные российские компании можно относить к ТНК. Хасбулатов Р.И. Международные экономические отношения. М: ЮРАЙТ, 2012.

Одной из составных частей современной теории ТНК является теория пути инвестиционного развития (теория Генри Даннинга, Investment Development Path - IDP).В ее основе лежит утверждение, что экономический уровень развития стран определяется и уровнем зрелости её предприятий, фирм, и масштабом их участия в международном движении капитала. Всего в теориии Даннинга выделяется пять уровней экономического развития стран. Каждому из которых соответствует определённая степень развития ТНК и соотношение между импортом и экспортом ПИИ. Они характеризуются следующим:

§ На первом уровне экономике слабо развита и отсутствуют условия не только для накопления и экспорта ПИИ, но и их импорта за исключением стран, обладающих богатыми запасами природных ресурсов;

§ Страны второго уровня отличаются возрастающей тенденцией увеличения ВВП на душу населения - до 2,5 тыс. долл. За счет чего значительно увеличивается спрос на внутреннем рынке страны, привлекая иностранные ТНК, стремящиеся завоевать зарубежные рынки сбыта, что в результате ведет к увеличению импорта ПИИ. При этом уровень развития национальных фирм довольно слабый и не способствует экспорту ПИИ, если он и имеет место, то в основном ориентирован в региональные экономики или страны с таким же уровнем экономического развития;

§ В странах третьего уровня ВВП на душу населения достигает 10 тыс. долл. Импорт ПИИ замедляется, на фоне роста их экспорт, поскольку ТНК сталкиваются с жесткой конкуренцией со стороны национальных фирм, создаются предпосылки для появления первых национальных ТНК. Однако суммы накопленных за счет импорта ПИИ, по-прежнему больше их экспортных объемов;

§ На четвёртом уровне экономического развития ВВП на душу населения составляет 10-36 тыс. долл. В стране растет число национальных ТНК, а экспорт ПИИ превышает их импорт;

§ На пятом уровне, к которому в настоящее время, по мнению ряда экономистов, относится экономика США, объемы экспорта и импорта ПИИ практически уравновешены.

В конечном счете, согласно теории, количество ТНК, созданных в рамках национальной экономики страны, является своеобразным показателем уровня наличия избыточных инвестиций в той или иной сфере производства, отражая степень развитости экономики в целом. Путем увеличение импорта ПИИ можно добиться эффекта «набухания инвестиционного спроса» в различных секторах национальной экономики, что в итоге приведет к увеличению роста экспорта национальных ПИИ. Данный фактор требует подтверждения, в том числе в процессе изучения возможностей развития российской экономики.

1.2 Этапы эволюционного развития ТНК в мировой системе

В процессе эволюции ТНК в системе мирового хозяйства выделяется 4 основных этапа.

Первый этап (конец 19-го начало 20-го века) характеризуется началом создания ТНК, которые в основном были сосредоточены в сфере добывающей промышленности и имели филиалы в слаборазвитых странах, а также в колониях. Производство в таких филиалах осуществлялось экстенсивным путем, так как в тот период времени адаптировать новые технологии в тех странах не представлялось возможным.

Второй этап развития и деятельности ТНК пришелся на период двух мировых войн, что отразилось на направлении их производства, сосредоточенного на выпуске военной продукции.

Третий этап (начиная с 1950 года) связан с увеличением количества филиалов ТНК, как в развивающихся, так и в развитых странах. Он характеризуется также и тем, что филиалы стали переориентироваться на местные рынки, производить более высококачественную продукцию. Необходимо отметить, что деятельность ТНК повлияла на развитие экономик большинства принимающих стран, что привело к росту объемов внутреннего спроса в этих странах.

На современном, четвертом этапе развития ТНК превратились в самостоятельные экономические «организмы» со своими внутренними ресурсами и стратегическими целями. Так, по данным ЮНКТАД, в течение последних нескольких лет в распоряжении 100 крупнейших ТНК находится около 10% совокупных зарубежных активов дочерних структур, более 12 % всех занятых от общей численности, на их долю приходится до 16% совокупного объема продаж. Их роль в развитии рынков той или иной продукции постоянно растет, что дает им возможность влиять на динамику международного производства и структуру мировой торговли. Другим важным аспектом деятельности современных ТНК является быстрое развитие сферы услуг и телекоммуникационных технологий.

1.3 Состав и специализация ТНК в мировой экономике

Согласно анализу одного из известных экономистов (ТНК топ 500) можно было констатировать, что там доминируют американские корпорации, на втором месте - японские, после них идут китайские и английские, затем французские, немецкие, канадские, бразильские, южнокорейские, итальянские и индийские корпорации. В этот список входят также небольшая группа российских ТНК, лидером которой является «Газпром». Хасбулатов Р.И. Международные экономические отношения. М: ЮРАЙТ, 2012.

По секторальной принадлежности наблюдается тенденция по увеличению доли ТНК, работающих в сфере услуг при сохранении лидирующей доли за корпорациями в обрабатывающей промышленности. Так, если в 1993 году количество ТНК, специализирующихся на деятельности, связанной с услугами составляло 14 штук, то в 2008 г. их количество достигло 26.

Особую роль в последние годы на мировой рынке стали играть филиалы ТНК, на которые по данным ЮНКТАД, приходится 33% мировой торговли и 10% мирового ВВП. Более того, ТНК начинают играть все более существенную роль в развитии НИОКР. На них приходится около 80% всех патентов и 80 % всего финансирования НИОКР.

Согласно данным табл.1 самая большая группа ТНК сосредоточена в банковско-финансовом секторе. В нее входят в основном корпорации США и Китая, именуемые как транснациональные банки (ТНБ), которые в настоящее время выделились в отдельную группу ТНК.

Вторая наиболее многочисленная группа ТНК присутствует в сфере добычи и переработки нефти и газа, где лидирующие позиции также принадлежат ТНК США и Китая. В эту группу входят и российские ТНК в лице Газпрома, Роснефти, Сбербанка и т.д.

Третья группа ТНК сосредоточена в сфере фармацевтического производства и биотехнологии. В ней представлены корпорациии из Франции и Швейцарии. Данная группа включает в себя 22 транснациональные корпорации.



Таблица 1 Распределение крупнейших ТНК по производственной специализации и странам в 2012 году.

Сфера деятельности	Количес-тво ТНК	Страны-учредители	Сфера деятельности	Коли-чество	Страны
Добыча нефти и газа	43	США, Китай, Россия и т.д.	Высоко технологическое производство	16	США, Япония, Тайвань и т.д.
Банковско-финансовая	71	США, Китай, Австралия и т.д.	Производство автомобилей, запчастей	17	Япония, США, Германия и т.д.
Производство пищевой продукции	9	Швейцария, США, Великобритания и т.д.	Фармацевтическое производство и биотехнологии	22	Швейцария, Франция и т.д.
Программное обеспечение, компьютерные услуги	13	США, Германия, Индия, Япония и т.д.	Сфера розничной торговли	17	США, Испания, Мексика и т.д.
Всего				208

Примечание: составлено автором по данным Financial Times Global 500

Международная практика и исследования, указывают на то, что тенденции «отраслевого деления ТНК» находятся под действием сдвигов в организации системы мировой экономики. Эмпирически можно сделать предположение о том, что ТНК, связанные с реальным сектором, будут более устойчивыми под действием влияния различных кризисов. Изменение в структуре ТНК реального сектора возможно проследить только в долгосрочном периоде.

Изменение особенностей деятельности ТНК в условиях глобализации требует рассмотрения их национальностранового фактора. В связи с этим, оценка страновой принадлежности современных ТНК представляется особенно актуальной в свете теории Даннинга о перетекании капитала через национальные границы. Этот показатель определяется количеством материнских компаний, которые находятся в той или иной стране. Материнские компании являются «сердцем» ТНК, благодаря чему страны, где они располагаются могут влиять на деятельность всей ТНК в целом. Более того, согласно теории Даннинга, количество и качество таких ТНК свидетельствует о «перетекании избыточных инвестиций внутри страны», что в определенной мере отражает экономический уровень развития стран.

Для построения табл. 2 были выбраны с целью характеристики различных перспективных международных регионов с точки зрения «перетекания капитала за пределы национальных границ». Наибольшее количество крупнейших корпораций сосредоточено в США - 174. Второй по численности ТНК является Япония(38). Приблизительно одинаковое количество транснациональных корпораций находится на территории Франции и Китая, что говорит о примерно одинаковом уровне достаточности внутреннего капитала, а значит приблизительно об одном масштабе развития экономик этих стран с точки зрения этого показателя. Интересным фактом является то, что в странах, где сосредоточено большое число ТНК, они обладают наибольшей рыночной стоимостью. Примером может быть компания Apple, материнская структура которой находится на территории США. Минимальные показатели рыночной стоимости ТНК находятся приблизительно на одном уровне.

Таблица 2 Страновая принадлежность современных ТНК в 2012 году.

Страны-обладатели материнских ТНК	Число ТНК	Max рыночная стоимость, млрд. долл.	Min рыночная стоимость, млрд. долл.
США	174	559,0	18,0
Китай	34	279,0	18,3
Франция	24	120,4	18,3
Япония	38	149,6	18,2.
Россия	10	145,8	23,4
Бразилия	12	170,8.	26,8
Великобритания	38	222,4	18,1
Германия	19	92,0	18,7
Швейцария	15	207,4	19,0
Индия	12	48,2	19,5

Примечание: составлено автором работы по данным Financial Times Global 500



Россия в списке 500 ТНК представлена 10 корпорациям, чья деятельность сосредоточена в области добычи и переработки нефти и газа. По данному показателю Россия находится на одном уровне с Бразилией. Учитывая, что размер min и max значений рыночной стоимости ТНК находится приблизительно на одном уровне, это может указывать в определенной степени на равнозначные показатели и одинаковую модель развития экономик двух стран как развивающихся. Одной из возможностей увеличения влияния России на международной арене является увеличение количества ТНК за счет реализации программы создания государственных корпораций. Данный вопрос будет рассмотрен в третьей главе работы.



2. Изменения тенденций в деятельности ТНК в условиях глобализации

2.1 Особенности развития ТНК в 21 веке

Как нам представляется важным моментом анализа ТНК является выявление смены их деятельности в условиях глобализации. В первую очередь с позиции сложившейся тенденции в изменении производственной направленности ТНК, а также географического смещения в их расположении в целях освоения новых регионов.

С целью выявления ситуации необходимо проанализировать тенденции до и после мирового финансового кризиса. Особое внимание обращает на себя период 2007 - 2012 года, в течение которого произошли значительные изменения в развитии мировой экономики под влиянием мирового финансового кризиса.

Более того, в течение последних 10 лет, многими исследователями отмечается факт, что ТНК стараются привлечь как можно больше квалифицированных зарубежных специалистов для увеличения производительности и качества производимой продукции. Также активно используются знания и опыт в области консалтинговых услуг для оказания правовых, консультативных услуг, что позволяет более эффективно использовать природные и людские ресурсы за счет знания национальной специфики той местности, где ТНК осуществляет свою деятельность. Можно сделать вывод, что фактор наличия квалифицированной рабочей силы также значительно влияет на привлечение филиалов ТНК на территорию других стран.

Под воздействием развития мировой экономики появляются новые факторы, которые влияют на эффективность функционирования бизнес-процессов, как считают некоторые специалисты, выделяются следующие из них: скорость перемещения капитала, степень интеграции мировых финансовых и товарных рынков, унификации и гармонизации правил ведения международной торговли согласно нормам ВТО, стандартизации национальных законодательств и документооборота.

Международная практика показывает, что в процесс развития глобализации, меняется сама структура деятельности ТНК, которая обуславливается масштабом проведения сделок по приобретению привлекательных активов, что в итоге «способствует росту их капитализации». Так, к примеру, в 2011 г. показатель общей стоимости трансграничных сделок по приобретению активов достиг уровня 626,2 млрд. долл., из которых объем сделок «слияния и поглощения» достиг уровня 64,3% от общего объема. Тенденции 21 века заставляют компании проводить агрессивную политику по увеличению своих активов за счет поглощения и присоединений к другим компаниям с целью расширения своих инвестиционных возможностей, выхода на внутренние рынки, получения новых технологий и развития своего производственного потенциала.

В докладе РИСИ «Специфика связей транснациональных корпорация с государственными структурами США» представлены данные касательно особой роли ТНК. Так, под контролем ТНК находятся 4/5 мирового банка патентов и лицензий, технологий и «ноу-хау», что определяет особую главенствующую роль в инновационном развитии мировой экономики.

Дальнейший рост ТНК может привести к образованию глобальных финансово-промышленных империй, что в дальнейшем усилит роль и влияние ТНК, а также других транснациональных негосударственных структур. Многие ТНК в настоящее время представляют собой холдинговые компании, которые включают в себя производственные предприятия, научно-исследовательские центры, сбытовые, снабженческие и финансовые структуры. Необходимо отметить, что холдинг чаще всего образуется на основе собственности дочерних компаний, а также собственности их патентов и части недвижимого имущества.

Также в докладе подчеркивается, что в последнее время наблюдаются более развитые формы отношений между корпорациями или крупными фирмами. Так, существенное развитие получили соглашения в области технико-экономической кооперации, специализации производства, разделе производственных программ, патентных и лицензионных отношений, взаимном обмене информации и т.д. Более того, наблюдается тенденция к усилению связей с мелкими фирмами на контрактной основе, путем использования френчайзинга, субконтрактов, лицензионных соглашений, инжиринговых операций и консалтинга. Данная тенденция ведет к децентрализации системы управления. Примером децентрализации может являться появление «стратегических предпринимательских единиц» (СПЕ).

Они создаются на базе крупных корпораций, каждая из которых имеет свой собственный производственный профиль, и выстраивает полностью свою стратегическую политику действий. Однако на определенных этапах такая политика анализируется штаб-квартирой концерна, после чего могут поступать необходимые корректировки.

Согласно докладам РИСИ, на современном этапе значительную роль играют средства массовой информации, оказывая давление на правительственные структуры. Именно по этой причине ТНК стараются получить контроль над ними. В то же самое время, ТНК активно используют государственный инструмент воздействия на своих конкурентов, стараясь привлечь государственные структуры с целью получения конфиденциальной информации и другого вида помощи. Так, в США таким органом выступает Совет национальной безопасности (СНБ).

Эксперты РИСИ также считают необходимым обратить особое внимание на международное партнерство ТНК, которое формируется в передовых отраслях с целью развития новых производств, уменьшения различных типов рисков, а также периода внедрения инноваций. Здесь кроются как возможности, так и вызовы для российской экономики. Выстраивание отношений с иностранными корпорациями может вывести экономику России на новый уровень за счет получения доступа к инновациям и инвестициям. Однако не следует забывать о тесной связи ТНК с соответствующими государственными структурами, которые через дочерние компании ТНК могут влиять на внутреннюю и внешнюю политику нашей страны. РИСИ, Транснациональные корпорации. Монография / под ред. проф. Зиновьева Ф.В. и Реутова В.Е. - Симферополь; Таврия, 2007 - 220 с.

Более того, необходимо подчеркнуть активизацию небывалого размаха слияний и поглощений. Данный процесс начался в конце 20 века. «На протяжении последних лет мир будто бы сошел с ума, все быстрее и быстрее наращивая темпы консолидации на национальном и международном уровне». Завьялов Е., Этокова Е. Международные слияния и поглощения. Опыт Запада. Киев. :РАНТ, 2002. Особенно данный процесс затронул крупные ТНК. Особая форма слияний получила название стратегические альянсы, которые обычно состоят двух-трех партнеров, объяснившихся для достижения наибольшей коммерческой выгоды. Форму стратегических альянсов также часто используют при проникновении на закрытые рынки.

2.2 Факторы влияния на деятельность ТНК в условиях глобализации

На современном этапе изменение направления трансформации деятельности ТНК безусловно находится под действием процесса глобализации. Однако требуется выявить факторы основные факторы, которые способствуют таким изменениям.

В книге одного из известных экономистов выделяется, три основных фактора, которые влияли на интернационализацию производства. К таким факторам относятся:

1) либерализация и улучшения инвестиционного режима;

2) глобальные технологические сдвиги;

3) увеличение влияния международной конкуренции.

Там же автор подчеркивает, что существенное влияние, которое оказывают дочерние компании на принимающие страны заключается в значительном увеличении экспорта, так как компаниям нужно ввозить ресурсы, технологии на территории страны-реципиента. Значит, что для деятельности ТНК на территории другой страны является наличие низкого уровня тарифных и нетарифных ограничений для товаров, принимающих ТНК. Спартак А.Н. Россия в международном разделении труда. М:МАКСПРЕСС,2004.

Также, в рамках предыдущего параграфа был выделен фактор наличия квалифицированной рабочей силы на территории принимающей страны для организации производства ТНК. Данную квалифицированную рабочую силу можно получить за счет внутренних ресурсов принимающей страны, а также за счет внешних людских ресурсов. Правда это возможно за счет предоставления соответствующих заработных плат, а значит увеличивает издержки.

Сейчас необходимо провести анализ для подтверждения данных факторов. Проведение данного анализа поможет выявить отрасли ТНК, которые являются наиболее привлекательными и устойчивыми под действием экономических кризисов. Для достижения поставленной цели будет проведен анализ ТНК «топ 500». Рассмотренная динамика числа ТНК в разрезе отраслей их присутствия в период 2007-2012 года отражена в таблице 3. В ее основу были положены международный рейтинг «Топ 500».

В таблице 3 выделено 8 ключевых сфер деятельности ТНК за последние 6 лет. Как показывают данные наиболее устойчивой в условиях мировых экономических кризисов я неизменным на уровне 43-46 ТНК. Этот факт можно объяснить устойчивым спросом на мировом рынке энергетического сырья, который остается на одном и том же уровне, обеспечивая потребности стран-импортеров в ресурсном обеспечении производственной и социальной сфер их экономики.

Больше всего пострадала банковско-финансовая сфера деятельности, где численность ТНК к 2009 г. сократилось с 83 до 56. И не смотря на то, что с 2010 они вновь стали увеличиваться, докризисный показатель к 2012 не был достигнут. Это подтверждает факт финансово-экономического профиля к потрясениям к экономическим потрясениям.

Таблица 3 Число ТНК в составе сфер производственной специализации за 2007-2012 гг.

Сферы деятельности	2007 г.	2008 г.	2009 г.	2010 г.	2011 г.	2012 г.
Добыча нефти и газа	43	43	44	45	46	43
Банковско-финансовая	83	71	56	69	75	71
Производство пищевой продукции	7	9	11	9	9	9
Программное обеспечение, компьютерные услуги	11	10	12	12	12	13
Производство высокотехнологической продукции	21	18	18	21	19	16
Производство автомобилей, запчастей	10	10	8	11	15	17
Фармацевтика и биотехнологии	22	23	25	20	20	22
Сфера розничной торговли	16	12	19	19	15	17
Всего ТНК	213	196	193	206	211	208

Примечание: составлено автором работы по данным Financial Times Global 500

В такой же ситуации оказались ТНК, занятые в производственно- технологической сфере продукции. Численность таких ТНК сократилась с 21 (2007) до 16 к 2012. Такой эффект вполне вписывается не только в мировые тенденции, но и в макроэкономическую теорию, которая утверждает, что в период кризисов компании сворачивают НИОКР с целью «выживания» в условиях кризиса.

Наибольшую волатильность имеют ТНК, сосредоточенные в области предоставления программных продуктов и компьютерных услуг, а также фармацевтики и биотехнологий, свидетельствуя об устойчивости спроса и конъюнктуры мировых рынков на продукцию этих сфер.

Значительно повысился статус ТНК, занятых в производстве автомобилей и запчастей. За 5 лет их число увеличилось с 10 до 17, что является предпосылкой дальнейшего увеличения спроса на продукцию данной производственной специализации в прогнозируемых оценках. Исходя из этого можно выделить два основных фактора определяющих дальнейшую деятельность ТНК в мировой экономике. В частности это:

1) Увеличение емкости внутреннего рынка, уровня внутреннего спроса в тех странах, в рамках которых ТНК осуществляет свою деятельность;

2) Снижение производственных издержек по выпускаемой продукции ТНК.

Так, объем спроса и потребления нефти и газа в среднесрочном периоде всегда будет оставаться достаточно высоким. Более того, согласно исследованиям РАН РФ, углеводороды останутся основным видом топлива до 2050 года. Издержки в рамках производственной сферы деятельности также находятся приблизительно на одном уровне, в то время как ТНК в пищевой промышленности не могут значительно повлиять на снижение своих издержек, также как и на спрос на пищевую продукции (ограничены потребности людей при потреблении пищевой продукции).

Ситуация для ТНК в банковско-финансовой сфере несколько другая. При наступлении кризиса, предприятия не могут брать и возвращать кредиты, также как и физические лица, т.к. резко меняется ситуация с кредитами, операциями. То есть на спрос на банковско-финансовые продукты резко сокращается под действием экономической ситуации. Факт того, что больше всего ТНК сократилось в этой сфере за последние 5 лет является своеобразным индикатором сохраняющейся «посткризисной ситуации» в мировой экономике.

Более того, можно выделить также фактор, связанный с политической и экономической устойчивостью стран, где располагаются материнские компании. Высокий уровень рисков, которые вытекают из этих факторов приводит к потере конкурентного преимущества при создании ТНК, а также при привлечении дочерних компаний на территорию стран.

Помимо названных имеет место и влияющие на изменение характера деятельности ТНК, в том числе заставляющие их менять географию странового размещения их дочерних компаний.

Так, в статье А. Гитина «Деятельность европейских промышленных ТНК в ЦВЕ и СНГ»,.Гитин А. Деятельность европейских промышленных ТНК в ЦВЕ и СНГ//Мировая экономика и международные отношения. 2006.№9. дано описание различных стадий проникновения ТНК посредством транснационализации.

Первая стадия выражается в размещении постоянного представительства на территории стран. Сюда же автор относит деятельность, связанную с непроизводственной деятельностью (к примеру консалтингом).

Вторая стадия заключается в создании производства, причем возможно создание нематериального. Такое производство чаще всего бывает незначительным, однако на этом этапе ТНК знакомится с местной спецификой, воспринимаем местные условия, что повышает ее конкурентоспособность по сравнению с остальными компаниями.

Следующая стадия наступает в момент, когда ТНК размещают свои научно-исследовательские центры на территории принимающей страны. Это свидетельствует о высоком уровне квалификации местного персонала. Однако необходимо отметить, что эта стадия необязательная, т.к. чаще всего ТНК предпочитают осуществлять все разработки на территории стран, где располагаются материнские компании.

В книге Г.П. Черникова, Д.А.Черниковой «Очень крупные транснациональные корпорации и современный мир» выделяются такие понятия, как ОКК (особо крупная корпорация). Черников Г.П., Черникова Д.А. Очень крупные транснациональные корпорации и современный мир.М:Экономика,2008.Авторы выделяют 4 основных черты, которые характерны для данного типа корпораций:

1) Наличие всех совокупных особенностей, которые характерны для обычных ТНК;

2) Олигополистическая модель, господствующее положение на каком-то рынке, регионе;

3) Характерная черта организации управления в ОКК, которая умело сочетает централизацию и автоматизацию ее членов;

4) Возможность использовать экономию за счет масштаба. Особые крупные ТНК стремятся ускорить процесс внедрения инноваций и оптимизации своей рентабельности. Данные процессы ОКК стараются реализовать за счет возможности привлечения огромного массива информации.

Получается, что ТНК такого размера могут нейтрализовать факторы, которые определяют деятельность обычных ТНК. Более того, такие ТНК по объему экономической мощи значительно превышают возможности некоторых государств. Размер ТНК, которые привлекаются на территорию того или иного государства также необходимо учитывать при определении ограничений деятельности таких ТНК на территории принимающей страны.

В конце, необходимо отметить подход российских ученых к определению основных факторов, которые влияют на деятельность корпораций в России. В книге Н.Абе, С.В. Авдашева, Т.Г.Долгопятова «Российские корпорации» выделена группа внешних факторов, которые влияют на деятельность корпораций.

В таблице представлены факторы внешние факторы, которые влияют на модель трансформации модели корпораций в России. Прежде всего необходимо отметить комплексный подход, которые использовали авторы при определении данных факторов, разбив их на три крупные группы. По мнению автором экономическая конъюнктура не зависит от действия правительства, однако необходимо отметить, что это не совсем так, так как именно она является результатов долгосрочной политики правительства в сфере экономики.



Таблица 4 Важнейшие внешние факторы, влияющие на трансформацию модели корпораций в России Н.Абе, С.В. Авдашева, Т.Г.Долгопятова, В.В. Голикова, Ю.А. Данилова, И. Ивасака, Ф.Сугиура, А.А. Яковалева Российские корпорации. М: Юстицинформ, 2009.

Фактор	Сценарии изменения фактора
Экономическая конъюнктура (включая цены на нефть)	1А Спад 1 В Высокая
Условия ведения бизнеса (включая параметры инвестиционного климата, уровень и характер конкуренции на товарных рынках, законодательные условия и степень соблюдения законодательства предпринимателями)	2 А Стабильность 2 В Улучшение
Условия привлечения финансовых ресурсов (включая уровень и характер конкуренции на финансовом рынке, уровень ставки процента, темпы укрепления рубля, глобальные тенденции в развитии корпоративного управления, общее состояние глобального рынка капиталов).	3 А Стабильность 3 В Улучшение

Второй фактор - условия ведения бизнеса зависит от действий федеральных ведомств министерств. Данный фактор важен на всех этапах жизни корпораций, так как определяют ограничения на деятельность корпораций, более того данный фактор влияет на уровень конкуренции на внутреннем рынке страны. Условия привлечения финансовых ресурсов также могут быть отнесены к условиям ведения бизнеса, однако авторы выделили данный фактор в отдельную группу из-за объема своего влияния. Также авторы подчеркивают, что данный фактор в большей степени зависит от деятельности Банка России, Минфина, ФСФР. Более того с точки зрения мобилизации ресурсов, данный группа данных факторов являются наиболее важными при организации дочерних предприятий на территории других стран, а также создания различных связей, как на внешнем, так и на внутреннем рынке. В конечном счете, необходимо отметить, что выделенные факторы необходимо использовать при оценке возможности привлечения ТНК на территорию Российской Федерации, а также для оценки возможных направлений созданий государственных корпорации, являющихся своеобразной спецификой экономической модели России.



2.3 География смещения деятельности ТНК в глобальных условиях

В рамках данной части представляем анализ географии смещения деятельности ТНК в условиях глобализации по двум позициям. В первую очередь смещения страновой принадлежности материнских ТНК из топа 500, а также расположения их филиалов и дочерних компаний. Смены странового расположения ТНК с одной стороны указывает на развитие интеграционных процессов, а с другой - свидетельствует об экономическом потенциале самих ТНК и стран, на территории которых учреждаются головные компании.

Анализ смены деятельности филиалов поможет определить как под действием процессов глобализации меняются предпочтения ТНК по размещению своих филиалов в других странах.

Особенный интерес представляют особенности развития ТНК на различных географических условиях. Так, ТНК в развивающихся странах были вынуждены действовать в условиях жесткой внутренней конкуренции на внутреннем рынке. Так, к примеру, операторы сотовой связи в Бразилии предлагают услуги сотовой связи на таком низком уровне, который невозможен в других странах. ТНК из развивающихся стран вынуждены использовать стратегию максимизации прибыли, а не выручки, как это часто принято в развитых странах. Многие западные эксперты отмечают, что ТНК в развивающихся странах развиваются в 10 раз быстрее, чем ТНК развитых стран. К примеру, только за 2000-2006 год их инвестиции выросли более чем на 150%.

Американские ТНК наоборот характеризуются рыночными ориентированной финансовой системой, высоким уровнем развития рынка капитала, разнообразным набором различных финансовых структур и инструментов. Г.П. Черников, Черникова Д.А. Очень крупные транснациональные корпорации и современный мир.М:Экономика,2008. В американских транснациональных корпорациях решающую роль играют акционеры, а не топ менеджеры. Топ менеджеры являются проводниками воли акционеров. Здесь возникает борьба интересов. Менеджеры заинтересованы в увеличении размеров корпорации, в том числе за счет уменьшения дивидендов. Именно поэтому нахождение оптимальной точки во взаимодействии акционеров и менеджеров является одной из основных задач американских ТНК.

Особенности японских ТНК формировались под действием исторической спецификой. Основным фактором изучения особенностей ТНК этой страны заключается в группизме. Так, авторы исследования «Японский феномен» пишут: «Ничто, пожалуй, не отличает так сильно японскую экономику от других рыночных хозяйств, как группирование, пронизывающее всю систему деловых отношений». Г.П. Черников, Черникова Д.А. Очень крупные транснациональные корпорации и современный мир.М:Экономика,2008.

Национальной культуре присуща особенность, что любая социальная группа более важна, чем интересы отдельно взятого индивида. Именно поэтому особую роль среди японских ТНК играют семь самых крупных ТНК (5 из них были образованы из старых дзайбацу, 2- появились как результат послевоенной реформы).

Получается, что в зависимости от «географии происхождения» ТНК можно сделать вывод и об особенностях ее функционирования, а также развития. Именно поэтому страны, при привлечении ТНК должны в первую очередь изучить специфические особенности той или иной ТНК, характерной для данного региона.

Таблица 5 Страновая принадлежность современных ТНК

Страны-обладатели материнских ТНК	2007	2008	2009	2010	2011	2012
США	183	168	181	164	161	174
Китай	10	38	42	37	39	34
Франция	33	32	24	28	25	24
Япония	52	42	52	45	37	38
Россия	8	13	6	11	11	10
Бразилия	7	11	9	12	11	12
Великобритания	41	35	32	32	34	38
Германия	20	22	20	19	19	19
Швейцария	12	12	10	13	14	15
Индия	8	13	10	16	14	12

Примечание: составлено автором работы по данным Financial Times Global 500

Из общего числа ТНК в мировой экономике большая часть принадлежит США. По этому показателю США в настоящее время больше чем в Японии и Великобритании, в 5 раз больше ТНК Китая, Франции и Германии (в 7,3 и 9,2 раза соответственно). А по отношению к корпорациям Бразилии, Индии и РФ - в 14,5 и 17,4 раза соответственно. Однако необходимо отметить, что именно в период кризиса они демонстрировали существенное их сокращение и колебание в изменении их количества. Ситуация несколько стабилизировалась в 2012 году когда количество американских ТНК в топе 500 вновь увеличилось до 174 по сравнению с 2008 г., что говорит о краткосрочной стабилизации американской экономики. Похожая картина наблюдалась Ситуацию в экономике Великобритании можно также классифицировать как стабилизация в экономике после мирового финансового кризиса.

Ситуация с китайскими ТНК несколько другая. Их количество резко увеличилось в 2008 году, по сравнению с предыдущим годом. Однако в 2012 произошел спад до 34 корпораций в 2012 году. Можно предположить, что подобная тенденция связана с низкой активность европейских государств, стагнацией внешнего спроса на китайские товары, что обусловило снижение активности китайских ТНК. Похожая ситуация характерна и для индийских ТНК).

Положение с французскими и немецкими ТНК приблизительно одинаковое. Количество французских ТНК за пятилетний период сократилось с 33 до 24, а немецких с 20 до 19. Это можно объяснить стагнацией в развитии экономики ЕС.

Россия и Бразилия находятся приблизительно на одном уровне по количеству ТНК - 10 и 12 в 2012 г. соответственно.

Анализ показал, что наибольшим числом ТНК обладают развитые страны, что также указывает на переизбыток внутренних инвестиций, которые перемещаются за границу национальных экономик. Результаты анализа данной таблицы доказывают предположение о том, что ТНК являются показателем переизбытка внутренних инвестиций, которые выходят за границы национальных экономик. Анализ таблицы четко показывает наличие острых проблем в развитии европейских стран, схожесть развития российской и бразильской моделей развития, наличие похожих проблем в китайской и индийской экономиках. Интересен тот факт, что в определенной мере подтверждается западная теория об индикаторах ТНК как основных показателях, проблем экономических моделях развития стран, где они учреждаются и проблемах их развития.

Рисунок 1. Входящие прямые инвестиции. Источник: данные ЮНКТАД

На рисунке изображены тенденции по потокам входящих прямых инвестиций в развитых и развивающихся экономиках. ПИИ являются своеобразным индикатором деятельности ТНК в различных экономиках. На графике 1 отчетливо видно, что по этим показателям развитые экономики значительно опережали развивающиеся страны вплоть до 2007 года, сейчас можно прогнозировать увеличение привлекательности развивающихся экономик, что может отрицательно сказаться на дальнейшем развитии развитых. Получается, что говорить о том, что страны с развивающимися экономиками обладают большей привлекательности для развертывания деятельности ТНК.

Также необходимо проанализировать региональные направления движения прямых иностранных инвестиций. Так, после мирового финансового кризиса можно говорить об оживлении экономики. Приток иностранных инвестиций в 2011 году составил 1524,4 млрд.долларов(Таблица 6). По-прежнему, основными получателями прямых инвестиций являются страны с развитой экономикой. Они же и являются основными инвесторами в другие экономики.

Таблица 6

Потоки ПИИ по регионам, 2009-2011 годы (млрд. долл.)
Регион	Приток ПИИ	Оттток ПИИ
	2009	2010	2011	2009	2010	2011
Все страны мира	1197,8	1309,0	1524,4	1175,1	1451,4	1694,4
Развитые страны	606,2	618,6	747,9	857,8	989,6	1237,5
Развивающиеся страны	519,2	616,7	684,4	268,5	400,1	383,8
Африка	52,6	43,1	42,7	3,2	7,0	3,5
Восточная и Юго-Восточная Азия	206,6	294,1	335,5	176,6	243,0	239,9
Южная Азия	42,4	31,7	38,9	16,4	13,6	15,2
Западная Азия	66,3	58,2	48,7	17,9	16,4	25,4
Латинская Америка и Карибский бассейн	149,4	187,4	217,0	54,3	119,9	99,7
Страны с переходной экономикой	72,4	73,8	92,2	48,8	61,6	73,1
Страны со слабой в структурном отношении, уязвимой и малой экономикой	45,2	42,2	46,7	5,0	11,5	9,2

Источник: http://unctadstat.unctad.org/ReportFolders/repor...