Денежная система Японии

Размещено на http://www.allbest.ru/

Размещено на http://www.allbest.ru/

Введение

денежный кредитный монетарный инфляция

Деньги - одно из величайших человеческих изобретений. Происхождение денег связано с 7 - 8 тыс. до н.э. Исторически, в качестве средства облегчения обмена использовались - с переменным успехом - скот, сигары, раковины, камни, куски металла. Но чтобы служить в качестве денег, предмет должен пройти лишь одно испытание: он должен получить общее признание и покупателей, и продавцов как средство обмена. Деньги определяются самим обществом; все, что общество признает в качестве обращения, - это и есть деньги. Экономисты определяют деньги как товар, выступающий в роли всеобщего эквивалента, отражающего стоимость всех прочих товаров.

Деньги, как и любое другое понятие, имеют свою сущность: всеобщую непосредственную обмениваемость; самостоятельную меновую стоимость; внешнюю вещную меру труда.

В денежно - кредитном регулировании велика роль денег особенно потому, что ежегодно устанавливается денежный ориентир изменения денежной массы, и в соответствии с ним проводится ее регулирование при помощи кредитных инструментов Центрального банка. Целью такого денежно-кредитного регулирования является сдерживание роста денежной массы, преодоление инфляции или сдерживание зарождающихся инфляционных процессов, стимулирование роста производства в стране.

Денежная система Японии в ее современном виде сложилась в эпоху Мэйдзи, буржуазной революции 1867-1869 гг. Эта эпоха, получившая свое название по имени императора Муцухито, правившего с 1868 по 1911 г., положила начало реформам, приведшим к коренным изменениям в области экономики и политики.

1. Теоретические аспекты денежной системы

1.1 Сущность денежной системы

Денежная система - это исторически сложившаяся в каждой стране и законодательно установленная государством форма организации денежного обращения.

Принципы организации денежной системы под ними понимают правила, на основе которых государство организует денежную систему: 1) принцип централизованного управления денежной системы; 2) прогнозного планирования денежного оборота; 3) устойчивости и эластичности денежного оборота, определяется такой ее организацией при которой невозможно развитие инфляции. Эластичность денежного оборота связана либо с увеличением денежных средств, либо с их уменьшением; 4) принцип обеспеченности выпускаемых в оборот денежных знаков; 5) принцип предоставления правительству денежных средств только в порядке кредитования; 6) принцип комплексного использования инструментов денежно-кредитного регулирования. Совокупность инструментов денежно-кредитного регулирования позволяет центральному банку обеспечивать устойчивость денежного оборота; 7) принцип преобладающего функционирования национальной валюты на территории страны.

Виды денежных систем: 1) биметаллический стандарт - это денежная система, основанная на функционирование двух металлов: золота и серебра. Система золотого стандарта сформирована в 1816-1914 гг.; 2) генуэзская валютно-денежная система; 3) система бумажно-кредитных денег предполагает господство банкнот, выпускаемых эмиссионным центром страны. Эта система сложилась в целях урегулирования международных отношений в мировых торговлях и мировых финансов.

1.2 Типы денежных систем

Металлические денежные системы - это системы, имеющие в основе металлические деньги с внутренней (реальной) стоимостью, втом числе моно- и биметаллические.

Монометаллизм - денежная система, при которой один денежный металл выполняет роль всеобщего эквивалента. Развитые монометаллические денежные системы исторически учреждались на основе меди, серебра, золота. Медный монометаллизм существовал в Древнем Риме в HI-II вв. до н.э. Длительное время медные деньги составляли основу денежного обращения в России. Серебряный монометаллизм в России сложился в результате денежной реформы Канкрина (1843-1852), в Голландии (184-1875), в Индии (1852-1893), в Китае просуществовал до 1935 г.

В конце XIX в. в большинстве стран произошло обесценивание серебра в связи с расширением его добычи из полиметаллических руд. Параллельно были открыты новые месторождения золота, что обусловило переход к золотому монометаллизму. Впервые золотой монометаллизм как тип денежной системы сложился в Великобритании и получил законодательное закрепление в 1816 г. В конце XIX в. золотой монометаллизм вводится в Германии, Франции, Норвегии, Дании, Австрии, России, Японии, США. Различают три разновидности золотого монометаллизма: золотомонетный, золотослитковый и золотодевизный стандарты.

Биметаллизм - денежная система, при которой роль всеобщего эквивалента закрепляется за двумя благородными металлами (обычно золотом и серебром), предусматривается свободная чеканка монет из обоих металлов и их неограниченное обращение. В условиях биметаллизма соотношение между золотыми и серебряными монетами устанавливается в зависимости от рыночной цены денежных металлов. Эта система существовала в XIV-XVII вв. Известны три разновидности биметаллизма:

§ система параллельной валюты - соотношение между золотыми и серебряными монетами устанавливалось стихийно;

§ система двойной валюты - государство фиксировало соотношение между металлами, а чеканка золотых и серебряных монет и прием их населением производились по этому соотношению;

§ система «хромающей» валюты - золотые и серебряные монеты были законным платежным средством, но не на равных условиях. Серебро выполняло роль заместителя золотых монет в обращении, а также использовалось в качестве разменной монеты.

Законодательное закрепление за двумя металлами роли денег на определенном историческом этапе вступало в противоречие с природой денег как единственного товара, призванного играть роль всеобщего эквивалента. Несмотря на законодательно установленное равноправие обоих металлов, всеобщим эквивалентом служил только один из них. В результате один металл оказывается оцененным по закону выше его рыночной стоимости, а другой - ниже. Это обусловливало вытеснение из обращения монет из металла, который оценен ниже рыночной стоимости. Преобладающими в расчетах становятся монеты из металла, оцененного выше рыночной стоимости. Это явление в денежной системе описано законом Коперника-Грешема - экономический закон, выведенный польским ученым Н. Коперником в 1526 г. и окончательно сформулированный английским финансовым деятелем Т. Грешемом в 1560 г., согласно которому «худшие деньги вытесняют из обращения лучшие» при их одинаковой, установленной государством номинальной стоимости. При монометаллизме действие закона

Коперника-Грешема проявлялось в том, что из обращения исчезали полноценные монеты, уступая место монетам, одинаковым по номинальной стоимости, но менее качественным.

Бумажно-кредитные системы - это денежные системы, лишенные металлической основы, построенные на представительском принципе. Такие денежные системы существуют в настоящее время практически во всех странах.

Денежные системы, основанные на металлических эквивалентах, прошли в своем развитии следующие этапы:

биметаллизм -> серебряный монометаллизм -> золотой монометаллизм.

Внедрение системы золотого стандарта (золотого монометаллизма) обусловлено становлением и развитием единого мирового рынка, поскольку усиление внешнеэкономических связей требовало стабильности от обслуживающих их национальных валют. Одной из прямых предпосылок внедрения государствами золотого стандарта явилось накопление золотых резервов. Возможности для этого возросли в 50-х годах XIX в. с открытием новых месторождений и особенно в 90-х годах (Клондайк, Юкон, Южная Африка). Но золотой стандарт стал международной денежной системой, когда некоторые страны приняли добровольные обязательства по беспрепятственному движению золота через границы, ограничению эмиссии национальных банкнот, свободному размену банкнот на золото. Таким образом, золотой стандарт имел черты первой международной валютной системы - первой в истории человечества. К концу XIX в. из разрозненных национальных денежных систем, строившихся на золотомонетном базисе, сложилась международная система зол ото монетного стандарта. Эта система потребовала от стран единообразного внедрения дополнительных элементов металлических денежных систем, основанных на обращении золота, таких как:

§ золотое содержание денег - весовое содержание золота, закрепленное заданной денежной единицей, которое является масштабом для определения цен;

§ золотой (монетный) паритет - соотношение денежных единиц разных стран по их официальному золотому содержанию;

§ валютный паритет - соотношение между денежными единицами разных стран, установленное законом. Применялся, когда золотое содержание данной валюты не объявлялось, но она сопоставлялась с другими валютами, имеющими золотое содержание.

В зависимости от характера размена банкнот на золото различают следующие типы золотого стандарта: зол ото монетный, золотослитковый и золотодевизный (золотовалютный).

Для золотомонетного стандарта характерна свободная покупка и продажа золотых монет на кредитные билеты (банкноты) по фиксированному курсу, т.е. банкноты и золотые монеты обращаются на равных. Золотомонетный стандарт как основная форма организации денежного обращения был закреплен международными соглашениями на Парижской конференции в 1867 г., золото было признано единственной формой мировых денег.

Равновесие в системе золотомонетного стандарта

Золотомонетный стандарт сочетал в себе черты классической монометаллической денежной системы. Этот тип денежного стандарта просуществовал до Первой мировой войны и характеризовался как наиболее устойчивая денежная система, что объясняется следующим. С точки зрения товарного обращения важно, чтобы обращающиеся деньги представляли стоимость, эквивалентную стоимости обмениваемых товаров. Но деньги не должны обязательно обладать такой стоимостью. Именно это позволяет замешать золото банкнотами - знаками стоимости. При изменении суммы стоимостей товаров общая стоимость функционирующих золотых денег приводится в соответствие путем изменения количества денег в обращении. Стоимость же денежной единицы - золотой монеты - остается неизменной, так как определяется стоимостью соответствующего весового количес тва золота (рис. 2.2). В данном случае эластично по отношению к изменению суммы товарных цен только количество денег в обращении. В этом кроется причина постепенного отказа от обращения золотых монет.

Золотомонетный стандарт как денежная система обладал абсолютной эластичностью только в случае сокращения объема товарооборота в денежном выражении, когда часть золотых монет оседает в форме сокровищ. Но когда товарооборот возрастает, объем дополнительной эмиссии золотых монет зависит от промышленной добычи золота и поступления его в каналы денежного обращения. Когда в кризисные периоды возникала потребность в дополнительной эмиссии, золотомонетный стандарт не допускал быстрого и произвольного увеличения денежной массы. С началом Первой мировой войны золотомонетный стандарт прекратил свое существование в большинстве стран.

Отказ от золота как основы денежной системы происходит постепенно. В ходе денежных реформ 1924-1929 гг. возврат к золотому стандарт}' был произведен в двух урезанных формах - золотослиткового и золотодевизного стандартов. Вытесненное из розничного оборота золото продолжает использоваться во внутренней и международной оптовой торговле, но в форме слитков - золотослитковый стандарт. Для него характерен размен банкнот на слитки металла, как правило, массой 12,5-14 кг.

В Австрии, Германии, Дании был установлен золотодевизный стандарт (золотовалютный): банкноты не обмениваются на слитки; чтобы получить золото, следовало обменять национальную денежную единицу (банкноту) на определенное количество валюты (девиз) той страны, где существовал золотодевизный стандарт, и уже эту валюту разменять на золото. Таким образом, валюты одних государств ставились в зависимость от валют других государств.

Золотослитковый и золотодевизный стандарты были оформлены межгосударственными соглашениями, достигнутыми на международной экономической конференции в Генуе в 1922 г. Эта конференция определила статус резервной валюты (резервного девиза).

Резервная валюта - это валюта, которая используется преимущественно для международных расчетов или формирования валютных резервов. Стране - эмитенту резервной валюты разрешено оплачивать долги перед другими странами не золотом, а собственной валютой. Резервными валютами в этот период были признаны фунт стерлингов и доллар. После распада Британской империи (Британское содружество наций было оформлено Вестминстерским статусом в 1931 г.) роль резервной валюты закрепилась за долларом. В результате мирового экономического кризиса 1929-1933 гг. золотой стандарт был отменен во всех странах. Произошел отказ на внутренних рынках от всех форм платежей в золоте, утрачена зависимость между объемами золотых резервов банков и размером денежной эмиссии.

В 1944 г. был утвержден устав Международного валютного фонда и установлена фиксированная цена золота - 35 долл. за грой - скую унцию (31,1 г). Таким образом, был установлен золотодолларовый стандарт. В мире сложилась так называемая Бреттон-Вудская валютная система, которая юридически была оформлена в 1944 г. на валютно-финансовой конференции ООН в г. Бреттон-Вудсе (США). Основные черты данной денежной системы сводились к следующему:

§ золото выполняет функции воплощения богатства и средства международных платежей;

§ функция средства платежа закрепляется также за резервной валютой - долларом США:

§ резервная валюта является разменной на золото;

§ приравнивание валют и их взаимный обмен осуществлялись на основе официально согласованных странами - членами МВФ валютных паритетов, выраженных в золоте и в долларах США. Паритеты были стабильными;

§ рыночные курсы валют могли отклоняться от фиксированных долларовых паритетов не более чем на 1%.

В связи с сокращением золотых запасов правительство США с 1971 г. официально прекратило продажу золотых слитков на доллары, и золотодолларовый стандарт прекратил существование. Роль резервных валют стали выполнять марка ФРГ, японская иена, а также коллективные денежные единицы - СДР и ЭКЮ.

Последним этапом разрыва денежных систем и золота стала отмена фиксированных золотых паритетов валют и переход к плавающим валютным курсам. Ямайская международная конференция, соглашения которой были введены в 1976-1978 гг., юридически закрепила демонетизацию золота, что нашло выражение в следующем:

§ отменена официальная (фиксированная) цена золота;

§ отменено золотое содержание денежных единиц стран;

§ золото исключено из расчетов между Международным валютным фондом и его членами.

В связи с демонетизацией золота произошли изменения в структуре золотовалютных резервов государств. Резервы стран - членов МВФ состоят из четырех компонентов:

1. Иностранная валюта - деньги других стран, принадлежащие данной стране: депозиты в иностранных банках, вложения в ценные бумаги, обращающиеся на международном фондовом рынке, долговые обязательства. Незначительная часть данного компонента представлена наличной валютой.

2. Резервная позиция в Международном валютном фонде - лимит, в пределах которого страна автоматически получает от фонда необходимую для расчетов иностранную валюту. Величина лимита соответствует сумме взносов данного государства в капитал фонда в виде золота и / или свободно конвертируемой валюты (25% от общей суммы взноса).

3. СДР (расчетная единица МВФ), которые страна имеет право использовать для покупки другой валюты или для расчетов с другими странами - членами МВФ.

4. Официальный государственный запас золота имеет роль резерва, который в кратчайший срок может быть продан и превращен в деньги. Доля золота в государственных резервах снизилась с 96% в 1938 г. до 20% в 1995 г.

1.3 Особенности функционирования бумажно-кредитных денежных систем

Бумажно - кредитные (фидуциарные) денежные системы - это денежные системы, в которых денежные знаки не являются представителями общественного материального богатства.

Такие денежные системы сформировались в результате демонетизации золота. Выделяют три вида фидуциарных денежных систем:

§ переходные (сочетают металлическое и бумажное обращение);

§ полный фидуциарный стандарт;

§ электронно-бумажные денежные системы.

В настоящее время в большинстве стран происходит переход к электронно-бумажным денежным системам. Характерные особенности таких систем следующие:

§ выпуск денег в порядке банковского кредитования субъектов экономики и под прирост официальных золотовалютных резервов;

§ развитие безналичного денежного оборота и сокращение наличного;

§ монополизация эмиссии наличных денег государством в лице эмиссионного банка;

§ преобладающее развитие в системе безналичного денежного оборота электронных денежных платежей:

§ на базе многоцелевых предоплаченных карт (card-based systems) - основаны на картах с хранимой стоимостью, или на «электронных кошельках»;

§ на базе «сетевых денег» (software-based / network-based systems) - денежная стоимость сохраняется в памяти компьютеров, и с помошью специального программного обеспечения осуществляется ее перевод по электронным коммуникационным сетям (электронные платежные системы эмиссионных банков, платежи в сети Интернет);

§ возрастание роли государственного регулирования денежного обращения.

Функционирование современных денежных систем основано на ряде принципов, к которым относятся:

§ централизованное управление национальной денежной системой;

§ прогнозное планирование денежного оборота;

§ устойчивость и эластичность денежного оборота;

§ кредитный характер денежной эмиссии;

§ обеспеченность денежных знаков, выпускаемых в оборот, активами эмиссионного банка;

§ независимость эмиссионного банка от правительства и его подотчетность парламенту;

§ предоставление правительству денежных средств только в порядке кредитования;

§ комплексное использование инструментов денежно-кредитного регулирования.

На основе этих принципов формируются элементы национальных денежных систем. Предложение денег в экономике реализуется эмиссионным банком страны, выпускающим наличные деньги, и системой коммерческих банков, «создающих» безналичные деньги. Размер денежного предложения зависит от основных приоритетов экономической политики.

Эластичность кредитной эмиссии достигается за счет политики рефинансирования коммерческих банков и других инструментов денежно-кредитной политики, обеспечивающих управление ликвидностью коммерческих банков. Структура денежного предложения характеризуется преобладанием безналичных денег в электронном виде и обусловлена следующими преимуществами безналичных денег:

§ низкими издержками выпуска в обращение;

§ высокой степенью контролируемости в системе банковского оборота;

§ высокой скоростью расчетов;

§ экономией издержек обращения экономическими субъектами.

Объем денежного предложения в бумажно-кредитных денежных системах зависит от спроса на деньги со стороны экономических субъектов, который обусловлен следующими основными факторами:

§ «спрос на сделки», т.е. деньги, необходимые для осуществления хозяйственной деятельности предприятий и организаций (авансирование оборотных активов, выплата заработной платы), а также для текущего потребления населения (покупки в системе розничной торговли, в сфере услуг);

§ уровень и динамика цен всех товаров и услуг (или ценовой компонент денежного спроса): цены привязаны к отдельному конкретному товару, поэтому спрос на деньги опосредуется спросом на товар (вышеуказанный фактор), но зависит от уровня и динамики цен. Если цены растут при том же количестве товаров, спрос на деньги увеличивается в соответствии с ростом цен;

§ спрос на финансовые активы, деньги не только расходуются на текущее производственное и личное потребление, но и инвестируются в финансовые активы - ценные бумаги, банковские депозиты, банковские сертификаты, страховые полисы. Спрос на финансовые активы во многом обусловлен процентными ставками доходности активов (уровень дивидендов по акциям, ставка купонного дохода по облигациям, курсовые разницы по валютным курсам, ставки банковских депозитов). Ставки доходности непосредственно влияют на цену финансовых активов и, таким образом, регулируют спрос на сами активы и деньги, необходимые для инвестиций;

§ процентные ставки на кредитном рынке: поскольку безналичная денежная эмиссия имеет в основном кредитный характер, уровень процентной ставки делает кредитные ресурсы более или менее доступными;

§ скорость обращения денег: чем она выше, тем меньше при прочих равных условиях спрос на деньги;

§ инвестиционный спрос на деньги, связанный с расширенным воспроизводством деятельности экономических субъектов (производственное инвестирование или реальные инвестиции). Роль этого компонента особенно актуальна в условиях формирующейся инновационной экономики, когда основные конкурентные преимущества формируются на основе активного использования знаний, информации, прогрессивных технологий;

§ интенсивность применения современных банковских технологии, которые в конечном счете определяют скорость расчетно-пла - тежного оборота;

§ общий уровень налоговой нагрузки. Несмотря на кажущуюся оторванность от проблем денежного обращения, он, прежде всего, определяет границы теневого сектора экономики и уровень оттока капитала из страны и тем самым влияет на скорость обращения денег, отток наличных денег из реального оборота, формирование инвестиционных ресурсов;

§ интенсивность процессов сбережения денег в банковском секторе расширяет возможности использования денег в безналичном обороте, поскольку прирост денег обеспечен тем, что часть ранее выпущенных денег находится в банковском обороте.

Денежные системы, основанные на обращении неразменных бумажных денег, существуют в настоящее время в подавляющем большинстве стран, что объясняется их экономичностью, удобством и эластичностью. Принципы фидуциарных денежных систем распространяются также на международные и региональные денежные системы.

1.4 Кейнсианская концепция спроса на деньги (трансакционный, спекулятивный и общий)

В рамках кейнсианского подхода выделяют два метода воздействия на совокупный спрос:

1) метод точной настройки: предполагает воздействие на совокупный спрос за счет фискальной (налоговой) и денежно-кредитной политики. Например, на стадии спада, с целью оживления совокупного спроса, правительство проводит политику роста государственных расходов, сокращения налогов, дефицитного финансирования в области фискальной политики и кредитную экспансию (политика дешевых денег) в области денежно-кредитной политики. На фазах подъема наоборот правительство увеличивает налоги и сокращает госрасходы, проводит политику дорогих денег, чтобы избежать перегрева экономики. Данный метод обладал существенным недостатком, от момента принятия решения о необходимости изменить госрасходы и налоги до момента воздействия данных мероприятий на экономику существовал значительный временной ЛАГ. Что приводило к тому, что мероприятия, направленные на сдерживание экономического роста приходились на стадию кризиса среднесрочного цикла и наоборот.

2) Метод встроенных стабилизаторов: прогрессивные подоходные налоги и пособия по безработице. На фазе роста, по мере увеличения дохода экономических агентов, за счет прогрессивного налогообложения, часть дохода изымалась и это сдерживало чрезмерный рост. На стадии кризиса, в условиях роста безработицы, собранные ранее бюджет средства направлялись на поддержку безработных, что сглаживало социальные последствия кризиса

Понятие денежного обращения. Наличный и безналичный оборот денег. Практическое значение показателей денежной базы и денежного мультипликатора.

Наличный оборот - это движение денежных знаков, осуществляемое непосредственно между участниками денежной операции. Это имеет место в расчетах за товары, работы, услуги, а также в расчетах по всем видам оплаты труда. В наличном денежном обращении используются банкноты, металлические монеты. Объем наличного оборота зависит от масштабов эмиссии (выпуска) наличных денег, скорости их обращения, размеров товарооборота, уровней доходов населения и т.д.

Безналичный оборот предполагает осуществление денежных операций с помощью финансовых институтов. Инструментами безналичного оборота являются платежные поручения, чеки, векселя. Объем безналичного оборота зависит от величины ВВП, уровня цен, налогов, структуры производства, стоимости материальных и нематериальных ценностей, скорости платежей и расчетов, состояние банковской платежной системы. Устойчивость денежного оборота зависит от количества денег. Согласно закону денежного обращения (К. Маркс) формула количества денег имеет следующий вид: КД=(сумма цен товаров, подлежащих реализации-сумма цен товаров проданных в кредит+сумма платежей по которым наступил срок оплаты-сумма взаимно погашающихся платежей)\число оборотов одноименных денежных единиц. В западной теории количество денег рассчитывается на основе уравнения обмена:

MV=P*Q,

1.5 Сущность инфляции. Монетарные и немонетарные причины инфляции, общие. Измерение инфляции

Инфляция - это процесс обесценивания денег в результате увеличения денежной массы, проявляющийся в повышении общего уровня цен на товары и услуги.

Причины возникновения инфляции и концепции возникновения инфляции, выделяют две основные концепции, объясняющие причины возникновения инфляции:

Монетарная концепция инфляции. Сторонники данной инфляции считают, что причиной возникновения инфляции являются деньги: 1) увеличение денежной массы в обращении; 2) скорость оборота денег - развитие инфляции связанно с ростом скорости обращения денег, превышающим рост производства; увеличение скорости обращения денег может быть результатом усовершенствования банковской системы.

Немонетарная концепция инфляции. Сторонники данной концепции считают, что причины могут быть вызваны как действием денежного обращения, так и действием производственной сферы. Инфляция является результатом роста затрат производства, инфляционных ожиданий, изменения структуры спроса. Возникает шок предложения, вызванный ростом заработной платы, прибыли, налогов и т.д.

Причины:

1. Нарушение баланса между денежной и товарной массами.

2. Бюджетный дефицит.

3. Милитаризация экономики.

4. Структурные диспропорции, характеризуются дефицитом товаров народного потребления. Результат превышения выпуска средств производства над выпуском предметом потребления. Из этого следует повышение цен на дефицитные товары.

5. Монополизация экономики отражает высокую степень монополизации экономики; инфляционным фактором может являться монополия производителей, а так же монополия профсоюзов, что нарушает действие рыночного механизма.

6. Неэффективные действия государства в сфере налогообложения. Повышение ставок налогов приводит к росту замедления производства и продаж, утрачивается стимул к инвестиции.

7. Адаптивное инфляционное ожидание. В результате ожидания повышения цен происходит закупка товаров в прок, что вызывает рост спроса, следовательно, и рост цен.

Изменение инфляции. Инфляция изменяется с помощью индекса цен, применение которых определяется необходимостью исследования динамики цен на продукцию и услуги, оценки их воздействия на уровень жизни населения и на экономику в целом.

Индекс потребительских цен. Индекс розничных цен, дефлятор ВВП.данная формула позволяет определить количество лет для удвоения цен. Основные виды инфляции и специфика ее проявления в экономике.

Классификация инфляции.

1) Открытая инфляция - характеризуется тенденцией к росту цен, отсутствием государственного регулирования цен.

2) Подавленная инфляция - характеризована для экономики с командно-административным контролем над ценами производства. Проявляется в увеличении дефицита и значительного роста цен на теневых рынках, происходит разрыв в административных и рыночных ценах.

3) Скрытая инфляция - связанна с ухудшением качества товаров и услуг, происходит вытеснение дешевой продукции с рынка, ограничение потребительского выбора.

По темпам роста цен:

1) Умеренная (ползучая) инфляция: незначительные темпы пророста цен до 10% в год. Отмечается относительная устойчивость денег, сохраняется их покупательная способность.

2) Галопирующая инфляция: рост цен от 10-50% в год. Это побуждает население вкладывать деньги в товары высокой стоимости. В этих условиях сохраняются деловые сделки.

3) Гиперинфляция: рост цен до 50% в месяц. Негативно сказывается на населении, т.к. рост цен отражает рост з\п. Происходит отказ от денег и переход к товарному обмену.

По критерию соотношения роста цен по различным товарным группам:

1) Сбалансированная инфляция: одновременный умеренный рост цен на большинство товаров и услуг;

2) Несбалансированная инфляция: различные темпы роста цен различных товарных групп.

По степени прогнозируемости:

1) Ожидаемая инфляция - предсказуемая инфляция.

2) Неожидаемая инфляция - внезапный скачок цен, ухудшающий положение потребителей и производителей, обладает высокой степенью негативного воздействия.

По объекту исследования:

1) Внутренняя инфляция - вызвана фактором специфического развития страны.

2) Импортируемая инфляция: в результате международного экономического взаимодействия (рост цен на импортируемые ресурсы, импорт капитала).

35. Социально-экономические последствия инфляции.

Социально-экономические последствия инфляциимогут иметь различные последствия при прогнозировании инфляции и не прогнозировании.

При прогнозировании инфляции:

1) происходит ухудшение экономического благосостояния населения: ожидаемый рост инфляции приводит к росту процентных ставок, что увеличивает альтернативные издержки хранения денег; происходит сокращения спроса на деньги, т.к. люди стремятся приобрести необесцениваемые блага.

2) государство получает дополнительные доходы через налоги, в условиях инфляции прогрессивное налогообложение номинальных доходов способствует повышенному изъятию денежных средств у населения; повышение цен приводит к росту номинального дохода индивидов, что автоматически переводит их в более доходные социальные группы, при этом возрастающие налоговые платежи осуществляются на фоне снижения реального дохода, это позволяет государству собирать возрастающую сумму налогов без принятия соответствующих законов.

При не прогнозируемой инфляции:

1) происходит перераспределение национального дохода между различными слоями населения, к группе населения, которые выигрывают в условиях инфляции, относят: экономических агентов, получивших кредиты; лица, вложившие деньги в не обесцениваемые блага; посредников, занятых перепродажей товаров, ценных бумаг. К тем кто проигрывают относят получателей низких доходов, лица, чьи доходы фиксированы, кредиторов, предоставивших ссуды, получателей пенсии и иных социальных пособий.

2) Происходит риск ведения бизнеса - для фирм и домохозяйств в условиях темпа роста инфляции осложняется планирования деятельности, неопределенность и риск приводят к краткосрочному характеру инвестиции, росту спекулятивных операций, что в целом снижает благосостояние страны.

3) Воздействие на конкурентоспособность товаров: с ростом цен конкурентоспособность товаров падает, в результате происходит сокращение экспорта и увеличение импорта, что грозит разорение товаропроизводителей и ростом безработицы.

4) Увеличение спроса на конвертируемую валюту: длительный характер инфляции стимулирует повышение спроса на валюту, т.к. экономические агенты стремятся сохранить свои сбережения; негативным следствием является отток капитала за границу, увеличение спекулятивных операций.

5) Взаимосвязь между инфляцией и безработицей (см. в разделе «Микроэкономика», график кривой Филипса).

6) Рост социальной напряженности в обществе: предполагает сложность адаптации населения к инфляции, что приводит к социальной нестабильности.

7) Значительная дифференциация населения по доходам: доступ к товарам становится неодинаковым для различных групп населения, особенно для тех, у кого доходы фиксированные.

8) Ухудшение уровня и качества жизни населения.

36. антиинфляционная политика: определение и методы.

Антиинфляционная политика - это совокупность мер, осуществляемых государством, с целью предупреждения инфляции и снижение ее негативных последствий.

В зависимости от целей регулирования различают два типа антиинфляционной политики:

1. Активная политика - направлена на устранение причин, вызвавших инфляцию;

2. Адаптивная политика - направлена на смягчение инфляционных последствий.

Прямое регулированиеосуществляется в рамках политики доходов. Выделяют два направления: 1) установление ориентиров для ростазаработной платы, цен и прямой контроль над ними. Ориентиры - это набор правил, которым необходимо следовать добровольно; контроль осуществляется с помощью законодательных актов. В качестве ориентиров используются максимальные пределы роста цен и ставок заработной платы. Сущность данного подхода в том, что доходы работников регулируются непосредственно, а прибыль косвенно через цены. 2) социальный контракт, для достижения устойчивого компромисса между ростом цен и заработной платой государство способствует согласованию интересов между администрацией предприятия и профсоюзами.

Косвенное регулирование, к ним относят меры монетарной и фискальной политики.

1) метод точной надстройки конъюнктуры: в условиях роста инфляции центральный банк вводит ограничение на рост денежной массы, объем предоставляемых кредитов, повышение учетной ставки и норм обязательных резервов, продажи государственных ценных бумаг на открытом рынке.

2) ограничение количества денег в обращениисопровождается уменьшением совокупного спроса фискальными методами: ограничение государственных закупок и инвестиции; отмена льгот или повышение ставок прямых и косвенных налогов; ужесточение правил регулирующих порядок и нормы амортизационных отчислений.

3) инструменты валютной политики: ограничение притока коротких денег из-за границы; повышение курса национальной валюты.

37. Понятие финансов и финансовой системы.

Финансы - это система отношений по поводу распределения и использования фондов денежных средств или финансовых ресурсов через особые фонды и учреждения.

Реализуются финансовые связи через финансовую систему, которые включают в себя бюджеты различных уровней, фонды социального, имущественного и личного страхования, валютные резервы государства, денежные фонды предприятий и фирм, коммерческих и некоммерческих структур и прочие специальные денежные фонды.

По-субъектнофинансы различаются следующим образом: 1) финансы хозяйствующих субъектов - это совокупность финансовых связей между юридическими лицами, государством и физическими лицами. 2) Доходную часть финансов населения образуют доходы семей, расходную часть - различные виды расходов и сбережения населения. 3) Государственные финансы составляют часть финансовой системы, где ведущим звеном финансов государства выступают государственный бюджет доходов и расходов.

38. Финансовая политика: понятие, типы (дискреционная и автоматическая).

Государство может осуществлять финансовую политику - это совокупность государственных мер по оптимизации развития экономических и социальных условий с использованием централизованных денежных ресурсов. Финансовая политика осуществляет следующие функции: 1) распределительная предполагает активное участие государственных финансов в распределение и перераспределение ВВП, контроля со стороны общества за производством, распределением и обращение совокупного продукта обществом. 2) контрольнаяпредполагает контроль над формированием и использованием стоимостных финансовых показателей. Контроль осуществляется высшими федеральными и региональными органами власти.

39. Государственный бюджет: понятие, структура, функции.

Главным звеном финансовой системы являетсягосударственный бюджет.

Совокупность входящих в него организационных структур образуют бюджетную систему. Структура бюджетной системы зависит от государственного устройства страны. Унитарные государстваимеют двухъярусное строение бюджетной системы (государственный и местный бюджет). В странах с федеральными государственным устройствомимеют бюджетную систему с промежуточными звеньями (например: бюджеты штатов, земель, субъектов федерации).

Через бюджетную систему реализуются функции бюджета:

1) распределительнаяпредполагает концентрацию денежных средств в государстве через различные каналы поступления и их использования для выполнения государственных целей и функций;

2) контрольнаяпроявляется в проведение контролирующих мер за процессом формирования и использование денежных средств в различных структурных звеньях экономики.

Государственный бюджет образует централизованный фонд денежных ресурсов правительства для содержания государственного аппарата, здравоохранения, образования, вооруженных сил, выплаты социальных пособий.

Местные бюджеты на их долю обычно приходится от 40 до 50% всех бюджетных ресурсов.

Внебюджетные фонды - это денежные средства, имеющие целевое назначение. По своему количественному составу они не всегда включаются в состав бюджета, но по принципу распределения и использования они равнозначны государственным бюджетным расходам. (СМ. Структура бюджеты по доходам и расходам).

1.6 Кредитно-денежная политика

Кредитно-денежная политика - это комплекс взаимосвязанных мероприятий, осуществляемых ЦБ в целях регулирования деловой активности, путем воздействия на состояния кредита и денежного обращения.

ЦБ преследует конкретные цели:

1) регулирование темпов экономического роста4

2) смягчение циклических колебаний;

3) сдерживание инфляции;

4) достижение сбалансированности внешне-экономических связей.

Инструменты кредитно-денежной политики:

1) операции на открытом рынке (рыночная экономика0 = это операции, которые воздействуют на предложение денег и предполагает покупку или продажу государственных долговых ценных бумаг4

2) учетно-процентная политика - предполагает регулирование величины счетной процентной ставки по которой коммерческие банки могут заимствовать денежные средства у Центрального Банка (в России это процентная ставка называется ставкой рефенансирования0;

3) обязательные нормы банковского резервирования - данный инструмент достаточно гибкий и способен оперативно влиять на финансовую ситуацию и проводить необходимую кредитно-денежную политику. Норма банковского резервирования установленная ЦБ может колебаться от 3% до 20%.

Виды кредитно-денежной политики:

1) мягкая кредитно-денежная политика (политика «дешевых» денег)

А) ЦБ покупает государственные ценные бумаги, на открытом рынке переводя деньги в оплату за них на счета населения и в резервы банка - это обеспечивает увеличение денежной массы и расширяет возможности кредитования коммерческими банками.

Б) ЦБ снижает учетную ставку процентом, что позволяет коммерческим банкам увеличить объем заимствований и расширить объем кредитования своих клиентов по пониженным процентным ставкам - это так же увеличивает денежную массу).

В) ЦБ использует снижение обязательной нормы банковского резервирования, таким образом данный вид политики направлен на стимулирование экономики через увеличение денежной массы и снижению процентных ставок.

2) жесткая кредитно-денежная политика (политика «дорогих» денег):

А) ЦБ продает государственные ценные бумаги - это ведет к сокращению возможностей кредитования коммерческими банками и сокращает денежную массу.

Б) повышает учетную ставку процента, что вынуждает коммерческие банки прекратить объем заимствований у ЦБ и повысить процентные ставки по своим кредитам, в результате происходит сдерживание роста денежной массы.

44. Антициклическое регулирование.

Антициклическое регулированиезаключается в системе способов воздействия на конъюнктуру, с целью смягчения анти циклических колебаний.

При этом нужно исходить из того, что государство может не преодолеть, а только смягчить последствия колебаний в целях поддержания стабильности экономики. Выделяют кейнсианский и неоклассический подходы регулирования.

В рамках кейнсианского подхода выделяют два метода воздействия на совокупный спрос:

1) метод точной настройкипредполагает воздействие на совокупный спрос за счет фискальной (налоговой) и денежно-кредитной политики. Например, на стадии спада, с целью оживления совокупного спроса, правительство проводит политику роста государственных расходов, сокращения налогов, дефицитного финансирования в области фискальной политики и кредитную экспансию (политика дешевых денег) в области денежно-кредитной политики. На фазах подъема наоборот правительство увеличивает налоги и сокращает госрасходы, проводит политику дорогих денег, чтобы избежать перегрева экономики. Данный метод обладал существенным недостатком, от момента принятия решения о необходимости изменить госрасходы и налоги до момента воздействия данных мероприятий на экономику существовал значительный временной ЛАГ. Что приводило к тому, что мероприятия, направленные на сдерживание экономического роста приходились на стадию кризиса среднесрочного цикла и наоборот.

2) Метод встроенных стабилизаторов: прогрессивные подоходные налоги и пособия по безработице. На фазе роста, по мере увеличения дохода экономических агентов, за счет прогрессивного налогообложения, часть дохода изымалась и это сдерживало чрезмерный рост. На стадии кризиса, в условиях роста безработицы, собранные ранее бюджет средства направлялись на поддержку безработных, что сглаживало социальные последствия кризиса.

Неоклассический подход: монетарные методы воздействия, направленные на поддержания стабильного прироста денежной массы в экономике, независимо от стадий цикла, а также инструменты направленные на предложения, создание условий для эффективного производства для задействования всех ресурсов в экономике. В рамках этого подхода применяется политика дорогих денег и осуществляется борьба с перенакоплением капиталов. Важное значение здесь имеет политика сокращения госрасходов, прежде всего в социальной сфере, а так же сокращение налогов с целью стимулировать рост предложения труда и капитала и обеспечить устойчивый интенсивный экономический рост.

45. Доходы населения: содержание, источники образования и виды. Функциональное и личное распределение доходов.

Доход - это совокупность всех получаемых человеком средств, необходимых для

удовлетворения его потребностей.

Классификация доходов:

1. Деление доходов на основные и дополнительные. Основные - доходы от основной деятельности, дополнительные - от других видов деятельности.

Основные причины существования дополнительных доходов:

а) дифференциация источников дохода снижает степень риска от возможного сокращения основных доходов;

б) недостаточно высокое материальное положение.

2) Легальные и нелегальные. Легальные - это доходы, имеющие юридически оправданную форму.

К нелегальным доходам относят:

А) доходы от неучтенных доходов хозяйственной деятельности;

Б) доходы обще криминального происхождения.

46. Причины дифференцирования доходов. Кривая Лоренца (графический анализ).

Cсоциальное равенство - определенное общественное состояние,

характеризующееся степени дифференциации дохода и ее воздействие на поведение людей.

Основные причины дифференциации доходов:

1) многоотраслевой характер экономики;

2) персональные различия в уровне образования, опыта, знаний и способностей;

3) различия в уровне обладания имуществом и фактором производства;

4) психологические особенности человека, появляющиеся в стремлении к своему личному выигрышу;

Рынок объективно предполагает определенное социальное выравнивание, что объясняется следующим:

1) участники рыночных взаимоотношений зависит друг от друга, их интересы могут реализоваться только через обоюдное удовлетворения потребностей;

2) производители и продавцы заинтересованы в высоких доходах потребителей.

Каждое общество по-разному решает проблему социального равенства. Определение приемлемых уровней дифференциации доходов формируется под воздействием экономических, политических, этических и других норм жизни общества, а так же от взглядов на социальную справедливость.

Основные показатели степени дифференциации доходов:

1) Графический показатель: Маркс Лоренц (кривая Лоренца) График №14.

2. Коэффициент …. - S_oc\s_oae.

3. Децильный - отношения доходов 10% населения получающих наибольшие доходы и 105 населения с наименьшим уровнем дохода. (В России 14%).

47. Определение и изменение уровня жизни и бедности.

Основные показатели степени социальной обеспеченности:

1) Уровень жизни - количество потребляемых благ и услуг на душу населения;

2) Потребительская корзина - набор благ и услуг, необходимый для благ потребительских;

3) Качество жизни - показатель, учитывающий не только показатель благ и услуг, но и социальные экономические условия, окружающие человека (культура, здравоохранение);

Основные подходы к определению социальной справедливости:

1) эгалитарный (все члены общества имеют одинаковые доходы);

2) роусианский (справедливой считается такая дифференциация доходов, которая способствует достижению более высокого уровня жизни беднейших слоев общества);

3) утилитарный (справедливым считается такое распределение доходов, которое максимизирует общую полезность всех членов общества, при этом считается что функции полезности у каждых людей различны, поэтому получать большую долю общественного хозяйства должен тот, кто способен в большей степени им наслаждаться);

4) рыночный (согласно которому, доход каждого члена общества должен быть пропорционален и его вкладу в создание общественного продукта).

48. Основные направления социальной политики государства.

Социальная политика, направленная на сглаживания различий между слоями общества.

Необходимость социальной политики объясняется моральными соображениями; неравенство создает потенциальные возможности для социальной политики.

Для осуществления социальных мер необходимы финансовые ресурсы, основной источник - налоги. Чем выше размер социальных благ, тем более жестким должно быть налогообложение. Увеличение налогообложения ведет к снижению деловой активности в экономике. Уменьшение роли государства в регулировании доходов населения ведет к росту дифференциации и снижению экономической эффективности.

Основные направления социальной политики:

1) Социальное страхование - основные принципы социального страхования:

- обязательность социального страхования для всех работающих;

- аккумулирования и использования средств социального страхования, осуществляемые государственными органами;

- основной упор социального страхования - ориентация на помощь, прежде всего слабых в отношении экономического общества.

2) Социальная защита работников: опирается на идею о том, что на рынке труда населенные рабочие являются относительно слабой стороной по сравнению с работодателями. Для обеспечения социальной защиты государство определяет правовые основы взаимоотношений работника и работодателя.

3) Политика в области заработной платы, которая предусматривает регулирование величины.

4) Социальная политика на рынке труда, которая представляет собой меры по воздействию на спрос труда. Эти меры могут быть направлены на корректировку правовых норм связанных с возможностью использования в стране иностранной рабочей силы. Государство обеспечивает субъектов информацией о состоянии рынка труда.

5) Жилищная политика - легко и быстро решает жилищные проблемы, повышают развития силы, что благоприятно связывается. Жилищная политика проводится:

1) путем выделения средств для помощи.;

2) путем поощрения социальной политики, строительства делового жилья, путем предоставления льгот покупателям жилья или строительных компаний.

2. Денежная система Японии

2.1 Денежная система Японии

Денежная система Японии в ее современном виде сложилась после буржуазной революции 1867-1869 гг., в так называемую эпоху Мэйдзи, которая положила начало реформам, приведшим к коренным изменениям в экономике и политике. После революции Мэйдзи (1868 г.) пришедшее к власти буржуазное правительство провело монетарную реформу и ввело десятеричную систему национальной валюты (одна сотая иены называлась сена, одна десятая сены - рин). Иена заменила дзэни - довольно сложную денежную систему эпохи Эдо (1600-1868), в которой параллельно существовали золотые, серебряные, медные и бумажные денежные знаки, причем как центрального правительства, так и 244 отдельных княжеских владений. Тогда же оформилась и кредитно-банковская система.

...