Размещено на http://www.allbest.ru/

Министерство образования и науки Российской Федерации

Федеральное государственное бюджетное образовательное учреждение высшего профессионального образования

Национальный Исследовательский Ядерный Университет «МИФИ»

ОБНИНСКИЙ ИНСТИТУТ АТОМНОЙ ЭНЕРГЕТИКИ

Курсовой проект

По курсу «Финансовый менеджмент»

На тему «Управлении финансами на примере ОАО «Нара - Сервис»»

Выполнила:

Студентка гр. МЕНВ 07

Топоркова М.Ю.

Проверила:

Макарова Ю.А

Обнинск - 2011 г

Оглавление

Введение

Глава 1. Анализ финансового положения ОАО «Нара - Сервис»

1.1 Описание предприятия

1.2 Анализ финансового состояния предприятия ОАО «Нара - Сервис»

1.3 Анализ финансовой устойчивости с использованием коэффициентов

Глава 2. Совершенствование управления финансами ОАО «Нара - Сервис»

2.1 Мероприятия по совершенствованию финансового состояния предприятия

Заключение

Список использованных источников и литературы

Приложения

Введение

Финансовый менеджмент, или управление финансовыми ресурсами и отношениями, охватывает систему принципов, методов, форм и приёмов регулирования рыночного механизма в области финансов с целью повышения конкурентоспособности хозяйствующего субъекта.

Управление предприятием заключается в умении рационально распоряжаться денежными средствами и другими ресурсами. Вместе с системой прогнозирования и планирования и методами принятия решений в области менеджмента понимание принципов и технологий финансового управления деятельностью предприятия является необходимым условием развития бизнеса.

Процесс управления финансами включает в себя ряд важных операций: планирование издержек, планирование производства, планирование сбыта и, наконец, финансовое планирование (планирование прибыли). Финансовый менеджмент, как наука, позволяет предпринимателю так спланировать деятельность предприятия в кратко- средне- и долгосрочном периодах, чтобы обеспечить получение предприятием максимально возможной прибыли с минимальными затратами в условиях изменчивости состояния рынка. Конечно, это связано с неизбежным финансовым риском, особенно в современных условиях, но правильно проведенное стратегическое планирование позволит свести риск к минимуму.

В данной работе проведен финансовый анализ деятельности открытого акционерного общества «Нара - Сервис».

Целью данной работы является разработка рекомендаций в области финансового управления предприятием. Для этого необходимо:

- дать характеристику предприятия;

- оценить финансовое положение компании;

- разработать рекомендации по улучшению финансового управления.

Глава 1. Анализ финансового положения ОАО «Нара - Сервис»

1.1 Описание предприятия

Полное фирменное наименование организации: Открытое акционерное общество «Нара - Сервис».

Сокращенное наименование организации: ОАО «Нара - Сервис».

ОАО «Нара - Сервис» учреждено в соответствии с законодательством Российской Федерации, зарегистрировано решением исполнительного комитета городского Совета народных депутатов г. Наро - Фоминск 05.02.1999г. №9. Общество является юридическим лицом, действует на основании устава и законодательства РФ. [2, с.1]

Целью ОАО «Нара - Сервис» является извлечение прибыли.

Согласно Уставу основным видом деятельности предприятия является:

- гарантийное обслуживание и ремонт автомобилей;

- оказание услуг гражданам, предприятиям, организациям в предпродажной подготовке, техническом обслуживании и ремонте легковых автомобилей;

- реализация (продажа) автомобилей и запасных частей к ним и т.д.

ОАО «Нара - Сервис» ориентировано на получение максимальной прибыли. Рост прибыли предприятия обуславливается следующими факторами:

- удовлетворением потребителей или пользователей услуг;

- благосостоянием работающих и развитием хороших отношений среди персонала;

- публичной ответственностью и имиджем организации;

- технической эффективностью, высоким уровнем производительности труда, минимизацией издержек производства и т.д.

Имущество предприятия составляют основные и оборотные средства, находящиеся на балансе предприятия. Операционный год устанавливается с 1 января по 31 декабря календарного года. Годовой баланс предприятия составляется по окончании финансового года. Источниками формирования имущества предприятия являются:

- собственные средства организации, образуемые размещением акций;

- кредиты банков и других кредиторов.

Уставный капитал общества составляет 9800 (Девять тысяч восемьсот) рублей. Обществом размещены обыкновенные именные, бездокументарные акции в количестве 9800 (Девять тысяч восемьсот) штук, номинальной стоимостью (Один) рубль каждая.

ОАО «Нара - Сервис» осуществляет финансовые операции по наличному и безналичному расчету.

1.2 Анализ финансового состояния предприятия ОАО «Нара - Сервис»

Проведем анализ деятельности предприятия ОАО «Нара - Сервис» который осуществляется по данным бухгалтерской отчетности: формы № 1 «Бухгалтерский баланс» (Приложение) и формы № 2 «Отчет о прибылях и убытках» , где фиксируется стоимость капитала, фондов, прибыли, кредитов и займов, кредиторской задолженности.

Финансовое состояние предприятия во многом зависит от того, какие средства оно имеет в своем распоряжении и куда они вложены, поэтому анализ капитала начнем с изучения актива баланса, где размещен внеоборотный и оборотный капитал предприятия, а так же рассмотрим пассив баланса, где размещен собственный и заемный капитал. Анализ проводится за период 2007 - 2009 годов. Структура капитала предприятия ОАО «Нара - Сервис» представлен в Приложении Г таблица 1.1.

По данным Приложения Г оборотные активы на протяжении трех лет составляют наибольшую долю, порядка 60 % в общем объеме активов, а внеоборотные активы около 39%. Собственный капитал в 2007 г. составлял чуть больше 25,5%, в 2008 г. он снижается до 24%, а в 2009 г. составляет всего 7,4%, от общего объема пассивов. Долгосрочные обязательства составляют довольно значительную долю в общем объеме пассивов, 30,8% в 2007г. и 46% в 2008г., но сумма обязательств резко сокращается и к 2009г. составляет всего 0,5%. Краткосрочные обязательства напротив в 2009г. значительно увеличили свою долю в общем объеме пассивов, так в 2007 г. они составляли 43,7 %, в 2008 г. - 30%, а в 2009 г. составили уже около 92%.

Динамика актива баланса изменяется, так в 2007 г. он составлял 81720 тыс.руб., в 2008 г. - 87983 тыс.руб., а в 2009 г. 73732 тыс.руб., в общей структуре активов баланса наибольшую долю составляют оборотные средства, но к 2009г. их число сокращается на 4,3%, а число внеоборотных активов напротив возрастает.

Рассмотрим динамику пассивов баланса ОАО «Нара - Сервис» за 2007-2009гг., которая представлена на рисунке 1.1.

Рисунок 1.1 - Динамика активов баланса ОАО «Нара - Сервис»

Анализируя данные можно сказать, что динамика пассивов баланса тоже изменилась, так, собственный капитал и резервы сократился, в 2007 г. он составлял - 20826 тыс.руб., в 2008 г. он увеличивается до 21109 тыс.руб., а в 2009 г. он уменьшается до 5453 тыс.руб. Краткосрочные обязательства значительно увеличили свой объем к концу отчетного 2009г., так в 2007 г. они составили 35706 тыс.руб., в 2008 г. сократились до 26508 тыс.руб., а уже в 2009 г. увеличились до 67926 тыс.руб., в сравнении с 2007 г. сумма краткосрочных обязательств выросла более чем в 2 раза.

По данным таблицы рассчитывается чистый оборотный капитал (ЧОК), по формуле 1.1:

ЧОК = ТА - ТП,

где ТА - текущие (оборотные) активы (стр.290 - стр.244 - стр.252, ф.№1);

ТП - текущие (краткосрочные) пассивы (стр.690 - стр.640 - стр.650, ф.№1)

ЧОК 2007 = 49035 - 35706 = 13329 тыс.руб.

ЧОК 2008 = 57243 - 26508 = 30735 тыс.руб.

ЧОК 2009 = 41071 - 67926 = - 26855 тыс.руб.

Анализируя показатели чистого оборотного капитала можно сказать, что в 2009 отчетном году стоимость чистого оборотного капитала приобретает отрицательное значение, так в 2007 г. он составлял 13329 тыс.руб., в 2008 г. снизился до 30735 тыс.руб., а в 2009 г. дефицит покрытия чистого оборотного капитала составляет 26855 тыс.руб., это обусловлено резким увеличением суммы краткосрочных обязательств предприятия в отчетном 2009г.

Анализируя данные можно сказать, что капитал предприятия состоит из собственных средств: уставного капитала, резервного капитала, нераспределенной прибыли прошлых лет, доходов будущих периодов и резервов предстоящих расходов; а так же из заемных средств краткосрочных и долгосрочных.

Собственный капитал за анализируемый период резко снижается с 20826 тыс.руб., или 25,5%, до 5453 тыс.руб., или 7,4%, это резкое снижение происходит из-за уменьшения показателей нераспределенной прибыли прошлых лет. Структура собственного и заемного капитала предприятия ОАО «Нара - Сервис» за 2007-2009гг. представлена в Приложении Д таблица 1.1. Как видно из данных Приложения Д снижение удельного веса собственного капитала связано с тем, что на предприятии ОАО «Нара - Сервис» ежегодно увеличиваются расходы, которые возникают из-за кредиторской задолженности, так её удельный вес за три года увеличился с 74,5% до 92,6%.

В течение анализируемого периода на предприятии происходит изменение суммы капитала с последующим уменьшением, так в 2007 г. он составлял сумму 81720 тыс.руб., в 2008 г. эта сумма увеличилась на 6263 тыс.руб. и составила 87983 тыс.руб., в 2009 г. капитал уменьшился на 14251 тыс.руб. и составил 73732 тыс.руб. Изменение капитала происходит за счет заемного капитала, а именно кредиторской задолженности, которая снизилась в 2008 г. на 9210 тыс.руб., а в 2009 г. выросла на 11680 тыс.руб. и составила на конец отчетного 2009 г. 38176 тыс.руб.

В сравнении с собственным капиталом, заемный имеет тенденцию к увеличению, так в 2007 г. он составлял 60894 тыс.руб., в 2008 г. он увеличился на 5968 тыс.руб. и составил 66862 тыс.руб., а в 2009 г. он составил - 68279 тыс.руб.

Итак, предприятие ОАО «Нара - Сервис» имеет тенденцию к снижению доли собственного оборотного капитала и увеличению доли заемного капитала, поэтому необходимо рассмотреть его платежеспособность, которая осуществляется на основе характеристики ликвидности оборотных активов, т.е. возможность предприятия ОАО «Нара - Сервис» покрыть долговые обязательства собственным капиталом в срок.

Для проверки реальной степени ликвидности предприятия необходимо провести анализ ликвидности баланса, а для оценки ликвидности баланса анализируемого предприятия необходимо провести группировку активов по степени их ликвидности. Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенные в порядке снижения ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков.

В зависимости от степени ликвидности активы предприятия делятся на следующие группы:

- наиболее ликвидные активы (А1) - к ним относятся денежные средства предприятия и краткосрочные финансовые вложения (ценные бумаги);

- быстро реализуемые активы (А2) - дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты;

- медленно реализуемые активы (А3) - запасы, НДС, дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты и прочие оборотные активы;

- трудно реализуемые активы (А4) - внеоборотные активы.

Пассив баланса группируется по степени срочности оплаты:

- наиболее срочные обязательства (П1) - к ним относится кредиторская задолженность;

- краткосрочные пассивы (П2) - это краткосрочные заемные средства и прочие краткосрочные пассивы;

- долгосрочные пассивы (П3) - долгосрочные кредиты и заемные средства, а также доходы будущих периодов, фонды потребления, резервы предстоящих платежей;

- постоянные пассивы (П4) - это статьи 4 раздела баланса «Капитал и резервы». Если у предприятия есть убытки, то они вычитаются.

Баланс считается абсолютно ликвидным, если соблюдается следующее соотношение:

А1 П1; А2 П2; А3 П3; А4 П4

В случае, когда одно или несколько неравенств системы имеют знак противоположный зафиксированному в оптимальном варианте, ликвидность баланса в большей или меньшей степени отличается от абсолютной.

Итак, сгруппируем активы по степени их ликвидности, а пассивы по степени срочности их оплаты. Данные расчетов сведем в таблицу 6.

Итак, баланс считается ликвидным, если соблюдаются неравенства:

А1?П1, А2?П2, АЗ?П3, А4?П4

В 2007 г. - 4812 < 35706 неравенство не соблюдено; 38526 ? 0, неравенство соблюдено; 5697 ? 25188, неравенство не соблюдено; 32685 ? 20826, неравенство не соблюдено.

В 2008 г.: 1083 < 26508, неравенство не соблюдено; 48676 ? 0, неравенство соблюдено; 7484 ? 40366, неравенство не соблюдено; 30740 ? 21109, неравенство не соблюдено.

В 2009 г.: 165 < 38176 неравенство не соблюдено; 37407 ? 29750, неравенство соблюдено; 3445 ? 40366, неравенство не соблюдено; 32715 > 5453, неравенство не соблюдено.

Таблица 1.2 - Группировка статей баланса на активы и обязательства предприятия ОАО «Нара - Сервис»

Актив	2007 г.	2008 г.	2009 г.	Пассив	2007 г.	2008 г.	2009 г.
А1	4812	1083	165	П1	35706	26508	38176
А2	38526	48676	37407	П2	0	0	29750
А3	5697	7484	3445	П3	25188	40366	353
А4	32685	30740	32715	П4	20826	21109	5453
Всего активов	81720	87983	73732	Всего пассивов	81720	87983	73732

По данным видно, что баланс предприятия ОАО «Нара - Сервис» является не ликвидным, так как не соблюдаются условия ликвидности активов, а именно, абсолютно ликвидных активов меньше, чем наиболее срочных обязательств, это говорит о том, что у предприятия не хватает денег для покрытия платежей.

Наряду с абсолютными показателями для оценки ликвидности и платежеспособности предприятия ОАО «Нара - Сервис» рассчитываем относительные показатели: коэффициент абсолютной ликвидности, коэффициент быстрой ликвидности и коэффициент текущей ликвидности.

Коэффициент абсолютной ликвидности (платежеспособности) является наиболее жестким критерием ликвидности предприятия и показывает, какая часть краткосрочных заемных обязательств может быть при необходимости погашена немедленно. Рекомендуемая нижняя граница показателя, приводимая в западной литературе, - 0,25. Коэффициент абсолютной ликвидности, рассчитывается по формуле 1.2:

Кал = ДС + КФВ / КО,

где ДС - денежные средства, КФВ - краткосрочные финансовые вложения, КО - краткосрочные обязательства.

Кал 2007 = =0,13;

Кал 2008 ==0,04;

Кал 2009 = =0,002.

Коэффициент быстрой ликвидности, исчисляется по более узкому кругу текущих активов. Ориентировочное нижнее значение показателя - 1; однако эта оценка носит условный характер. Коэффициент быстрой ликвидности, рассчитывается по формуле :

Кбл = ДС + КФВ + ДЗ / КО,

где ДЗ - дебиторская задолженность менее 12 месяцев.

Кбл 2007 = =0,99;

Кбл 2008 ==1,46;

Кбл 2009 = =0,46.

Коэффициент текущей ликвидности дает общую оценку ликвидности активов, показывая, сколько рублей текущих активов приходится на один рубль текущих обязательств. Ориентировочное нижнее критическое значение показателя - 2. Коэффициент текущей ликвидности, рассчитывается по формуле :

Ктл = ОА / КО,

где ОА - общая сумма активов.

Ктл 2007 = =1,37;

Ктл 2008 ==2,16;

Ктл 2009 = =0,6.

Результаты расчетов сведем в таблицу 1.3.

Таблица 1.3 Динамика коэффициентов ликвидности ОАО «Нара - Сервис»

Показатель	2007 г.	2008 г.	2009 г.	Нормативные значения
Коэффициент абсолютной ликвидности	0,13	0,04	0,002	0,2-0,25
Коэффициент быстрой ликвидности	0,99	1,46	0,46	0,7 -1
Коэффициент текущей ликвидности	1,37	2,16	0,6	1-2

По данным таблицы показатель коэффициента абсолютной ликвидности ниже ориентировочного значения, в 2007 г. он составил 0,13, в 2008 г. - 0,04, а в 2009 г. он снизился до 0,002; коэффициент быстрой ликвидности находился в пределах нормативного значения в 2007 г. он составлял 0,99, и в 2008 г. - 1,46, а в 2009 г. снизился до 0,46, что значительно ниже нормативного значения; коэффициент текущей ликвидности, тоже в 2007г. и 2008г. находился в переделах нормативного значения, но в 2009г. резко снижается, так в 2007 г. этот показатель составил 1,37, в 2008 г. - 2,16, а в 2009 г. он стал 0,6.

Анализируя полученные данные, можно сделать следующие выводы:

- в нашем случае коэффициент не соответствует нормативному значению, кроме того, наблюдается его снижение;

- коэффициент быстрой ликвидности соответствует нормативному значению в 2007-2008гг., но резко снижается в 2009г.

- коэффициент текущей ликвидности соответствует нормативному значению в 2007-2008гг., а это значит, что у предприятия в эти годы оборотных активов больше, чем краткосрочных обязательств, а следовательно, предприятие способно погасить свою краткосрочную задолженность за счет имеющихся оборотных средств, но данный коэффициент резко снижается и не соответствует нормативному значению в 2009г, это происходит из-за резкого увеличения суммы краткосрочных обязательств и снижения оборотных активов.

Рассмотрим динамику коэффициента ликвидности ОАО «Нара - Сервис» на рисунке 1.2.



Рисунок 1.2 - Динамика коэффициентов ликвидности предприятия ОАО «Нара - Сервис»

Таким образом, проанализировав данные коэффициенты можно сделать вывод, что у предприятия ОАО «Нара - Сервис» был средний уровень платежеспособности в первые два анализируемых года, который в следствии нестабильности экономики в целом и наличии кризисных ситуаций непосредственно на предприятии снизился до критического уровня. Также необходимо провести оценку его финансовой устойчивости.

Для определения финансовой устойчивости необходимо рассчитать вспомогательные и абсолютные показатели финансовой устойчивости. Абсолютными показателями финансовой устойчивости являются показатели, характеризующие состояние запасов и обеспеченность их источниками финансирования. Для расчета абсолютных показателей сначала рассчитаем три вспомогательных показателя:

1) Наличие собственных оборотных средств (СОС),

СОС = СК - ВОА,

где СК - собственный капитал,

ВОА - внеоборотные активы.

СОС2007 = 20826 - 32685 = -11859

СОС2008 = 21109 - 30740 = -9631

СОС2009 = 5453 - 32715 = -27262

2) Величина собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов и затрат (СД) определяется по формуле:

СД=СОС+ДП,

где ДП - долгосрочные пассивы.

СД2007 = -11859 + 25188 = +13329

СД2008 = -9631 + 40366 = +30735

СД2009 = -27262 + 353 = -26909

3) Общая величина основных источников формирования запасов и затрат (ВИ) определяется по формуле:

ВИ=СД+КЗС,

где КЗС - краткосрочные заемные средства.

ВИ2007 = 13329 + 0 = 13329

ВИ2008 = 30735 + 0 = 30735

ВИ2009 = -26909 + 29750 = 2488

На предприятии ОАО «Нара - Сервис» в 2007 и 2008 годах источников формирования запасов и затрат хватало, а в 2009 г. наблюдается не хватка собственных оборотных средств, резкое снижение долгосрочных заемных источников и напротив впервые за анализируемый период в 2009г. предприятие берет крупную сумму краткосрочных обязательств, а именно кредит на сумму 29750 тыс. руб.

С помощью этих показателей определяется трехкомпонентный показатель типа финансовой ситуации.

Рассчитаем три абсолютных показателя:

1) Излишек (+) или недостаток (-) собственных оборотных средств СОС:

СОС2007 = -11859 + 13449 = +1590

СОС2008 = -9631 + 16450 = +6819

СОС2009 = -27262 + 9601 = -17661

2) Излишек (+) или недостаток (-) собственных и долгосрочных источников формирования запасов СД:

СД2007 = 13329 - 13449 = -120

СД2008 = 30735 - 16450 = 14285

СД2009 = -26909 - 9601 = -36510

3) Излишек (+) или недостаток (-) общей величины основных источников формирования запасов ВИ:

ВИ2007 = 13329 - 13449 = -120

ВИ2008 = 30735 - 16450 = 14285

ВИ2009 = 2488 - 9601 = -7113

На рисунке 1.3 представлено изменения показателей источников формирования запасов и затрат, в соответствии с показателями обеспеченности запасов и затрат в ОАО «Нара - Сервис» за 2007-2009гг.



Рисунок 1.3 - Динамика изменения показателей источников формирования запасов и затрат, в соответствии с показателями обеспеченности запасов и затрат в ОАО «Нара - Сервис» в 2007 - 2009гг

По данным рисунка видно, что абсолютные показатели свидетельствуют о том, что на предприятии ОАО «Нара - Сервис» в 2007-2008гг. не хватало собственных оборотных, собственных и долгосрочных заемных средств, а в 2009 г. нет ни одного источника, который соответствует показателям обеспеченности запасов и затрат. Дефицит собственных оборотных средств составляет 17661 тыс.руб., а общей величины основных источников 7113 тыс.руб.

С помощью полученных показателей определяется трехкомпонентный показатель типа финансовой ситуации.

Рассчитанные данные сведем в таблицу 1.4 и на её основе определим тип финансовой устойчивости предприятия ОАО «Нара - Сервис» за период 2007-2009 годы.

Таблица 1.4 Анализ финансовой устойчивости ОАО «Нара - Сервис»

Показатели	2007 г.	2008 г.	2009 г.	Изменение
				2009 г. к 2007 г.	2009 г. к 2008 г.
Наличие собственных оборотных средств (СОС)	-11859	-9631	-27262	154%	176,3%
Величина собственных и долгосрочных заемных источников формирования средств (СД)	13329	30735	-26909	402,3%	576,4%
Общая величина основных источников (ВИ)	13329	30735	2488	108,4%	282,4%
Излишек (+) или недостаток (-) собственных оборотных средств СОС	1590	6819	-17661	192,5%	244,8%
Излишек (+) или недостаток (-) собственных и долгосрочных источников формирования запасов СД	-120	14285	-36510	363,9%	507,9%
Излишек (+) или недостаток (-) общей величины основных источников формирования запасов ОИ	-120	14285	-7113	69,9%	213,9%

По данным таблицы 1.4 можно сделать следующие выводы:

1) в 2007 году, показатели были следующими:

ФСОС = + 1590 > 0; ФСД = -120 < 0; ФВИ = -120 < 0; т.е. S = {1,0,0}

- не достаточно устойчивое финансовое состояние предприятия, обусловленное недостатком источников формирования запасов. Но при этом сохраняется возможность восстановления равновесия путем пополнения источников формирования запасов и привлечения дополнительных заемных средств;

2) в 2008 году, показатели изменились и стали следующими:

ФСОС = + 6819 > 0; ФСД = + 14285 > 0; ФВИ = + 14285 > 0; т.е. S = {1,1,1}

- абсолютная финансовая устойчивость предприятия (1 тип устойчивости);

3) в 2009 году, в условиях экономической нестабильности, и как следствие, острой кризисной ситуации непосредственно на предприятии ОАО «Нара - Сервис», показатели резко падают и приобретают абсолютно отрицательные значения:

ФСОС = -17661 < 0; ФСД = -36510 < 0; ФВИ = -6993 < 0; т.е. S = {0,0,0}

- это свидетельствует о критическом состоянии финансовой устойчивости предприятия (4 тип устойчивости).

Итак, можно сказать, что анализируемое предприятие ОАО «Нара - Сервис» в настоящее время характеризуется кризисным состоянием (при котором предприятие является неплатежеспособным и даже находится на грани банкротства), поскольку основной элемент оборотного капитала - запасы - не обеспечены источниками их покрытия. Критическое финансовое положение характеризуется ситуацией, когда предприятие имеет кредиты и займы, не погашенные в срок, а также просроченную кредиторскую и дебиторскую задолженность. Данная ситуация означает, что предприятие не может вовремя расплатиться со своими кредиторами.

1.3 Анализ финансовой устойчивости с использованием коэффициентов

В настоящее время финансовая устойчивость современного предприятия характеризуется финансовой независимостью, способностью маневрировать собственными средствами, достаточной финансовой обеспеченностью осуществления основных видов деятельности и состоянием производственного потенциала. Оценку финансовой устойчивости ОАО «Нара - Сервис» проведем с помощью системы следующих коэффициентов:

Коэффициент финансовой независимости (автономии), рассчитывается по формуле 1.6:

Кфн= СК / ВБ,

где СК - собственный капитал;

ВБ - валюта баланса.

Кфн 2007 ==0,25; Кфн 2008 ==0,23; Кфн 2009 ==0,07

Этот коэффициент характеризует долю собственных средств в общей сумме средств предприятия, авансированных в его деятельность, желательно, чтобы он превышал по своей величине 50%. На предприятии ОАО «Нара - Сервис» данный показатель значительно меньше нормативного, кроме того имеет тенденцию к резкому снижению, чем больше его значение снижается, тем более финансово не устойчивым, не стабильным и зависимым от внешних кредитов становится предприятие.

В 2007 г. авансированных средств в предприятие ОАО «Нара - Сервис» было 25%, в 2008 г. - 23%, а в 2009 г. всего 7%.

Коэффициент финансовой зависимости, рассчитывается по формуле 1.7:

Кзав = ЗК / ВБ,

где ЗК - заемный капитал.

Кф.напр. 2007 ==0,74; Кф.напр. 2008 ==0,76; Кф.напр. 2009 ==0,92.

Этот коэффициент является обратным к коэффициенту концентрации собственного капитала. Рост этого показателя означает увеличение доли заемных средств в финансировании предприятия ОАО «Нара - Сервис».

Коэффициент соотношения собственных и заемных средств, рассчитывается по формуле:

Ксзс = ЗК / СК,

Ксзс 2007 ==2,92; Ксзс 2008 ==3,16; Ксзс 2009 ==12,52.

Этот коэффициент дает наиболее общую оценку финансовой устойчивости предприятия ОАО «Нара - Сервис», его значение в 2007 г. равное 2,92, означает, что на каждый рубль собственных средств, вложенных в активы предприятия, приходится 2,92 руб. заемных средств, в 2008 г. рост показателя в динамике до 3,16 руб., а в 2009 г. до 12,52 руб. свидетельствует о полной зависимости предприятия от внешних инвесторов и кредиторов, т.е. о финансовой неустойчивости предприятия.

Коэффициент обеспеченности собственными средствами, характеризует структуру баланса (удовлетворительная или не удовлетворительная), а предприятие платежеспособным или нет, рассчитывается по формуле:

Коб = СК - ВОА / ОА,

где ВОА - внеоборотные активы.

Коб 2007 == -0,24; Коб 2008 == -0,17;

Коб 2009 == -0,66.

Заметим крайне отрицательную динамику - на протяжении всего анализируемого периода данный показатель имеет отрицательное значение, которое к тому же резко возрастает к 2009г. и имеет значение -0,66, притом, что нормативный показатель данного коэффициента составляет 0,6-0,8. Это говорит о критической необеспеченности собственными средствами предприятия и его крайней неплатежеспособности.

Коэффициент обеспеченности запасами собственного источника, рассчитывается по формуле:

Коб.з. =СК - ВОА / З,

где З - запасы.

Коб.з. 2007 == -0,88; Коб.з 2008 == -0,58;

Коб.з. 2009 == -2,83.

На протяжении всего анализируемого периода данный показатель имеет отрицательное значение, в 2007г. он составляет -0,88, в 2008г. -0,58, а к 2009г. снижается до -4,99, это негативная тенденция, показывающая отсутствие резервного капитала предназначенного для покрытия непредвиденных убытков и погашения кредиторской задолженности.

В таблице 1.5 представлены показатели коэффициентов финансовой устойчивости предприятия ОАО «Нара - Сервис».

Таблица 1.5Показателей финансовой устойчивости ОАО «Нара - Сервис»

Показатель	2007 г.	2008 г.	2009 г.	Нормативные значения
Коэффициент финансовой независимости (автономии)	0,25	0,23	0,07	более 0,5
Коэффициент финансовой зависимости	0,74	0,76	0,92	более 0,5
Коэффициент соотношения собственных и заемных средств	2,92	3,16	12,52	менее 1
Коэффициент обеспеченности собственными средствами	-0,24	-0,16	-0,66	более 0,1
Коэффициент обеспеченности запасами собственных источников	-0,88	-0,58	-2,83	более 0,5

По данным таблицы 1.5, можно сделать следующие выводы:

1. Значения показателей финансовой устойчивости свидетельствуют о не благоприятном положении предприятия ОАО «Нара - Сервис»; о превышении доли заемного капитала (0,92) над собственным (0,07), так как прирост капитала обеспечен в основном заемными средствами, за три анализируемых года видна тенденция к резкому снижению доли собственного капитала и увеличению заемного капитала, о чем свидетельствует коэффициент финансовой зависимости, который вырос на 0,18 и в 2009 г. составил 0,92 или 92% заемных средств в общей структуре капитала, что является очень негативным показателем - предприятие практически не имеет резервов обеспечения собственных средств.

2. Коэффициент соотношения собственных и заемных средств в ОАО «Нара - Сервис» ежегодно снижается, это говорит о том, что в 2009 г. на каждый рубль собственных средств, вложенных в активы предприятия, приходится 12,52 рубля заемных средств, что ведет к полной потере финансовой устойчивости и абсолютной зависимости предприятия от внешних источников.

3. Коэффициент обеспеченности собственными средствами отражает нехватку собственных средств для покрытия заемного капитала - порядка 24% в 2007г, 16% в 2008г, а в 2009г дефицит составляет уже 66% , что говорит о неплатежеспособности предприятия ОАО «Нара - Сервис».

4. Коэффициент обеспеченности запасами свидетельствует о том, что на предприятии не имеется резервного капитала, сформированного за счет собственных источников.

Наиболее полно финансовая устойчивость предприятия ОАО «Нара - Сервис» может быть раскрыта на основе изучения равновесия между статьями актива и пассива баланса.

Собственный капитал в балансе отражается общей суммой в разделе III пассива баланса. Чтобы определить, сколько его вложено в долгосрочные активы, необходимо из общей суммы внеоборотных активов вычесть долгосрочные кредиты и займы.

Доля собственного капитала (Дск) в формировании внеоборотных активов определяется следующим образом:

Дск= разд. I. - разд. IV / разд. I

Дск 2007 ==23% Дск 2008 ==-31%

Дск 2009 ==98%

Доля в формировании внеоборотных активов, %:

долгосрочных кредитов и займов в 2007г. - 77%, в 2008г. - 131%, в 2009г. - 2%.

собственного капитала в 2007г. - 23%, в 2008г. - -31%, в 2009г. - 98%.

Далее необходимо определить, какая сумма собственного капитала используется в обороте.

СОК = разд.III + стр.640 + стр.650 - (разд. I - разд. IV)

СОК2007 = 20826 + 0 + 0 - (32685 - 25188) = +13329

СОК2008 = 21109 + 0 + 0 - (30740 - 40366) = -30735

СОК2009 = 5453 + 0 + 0 - (32715 - 353) = -26909

Приведенные данные свидетельствуют о том, что собственные оборотные средства у предприятия ОАО «Нара - Сервис» к 2009г. сократились на столько, что их дефицит составляет 26909 тыс. рублей.

Таким образом, на основании сделанных расчетов можно сделать следующие выводы:

1) структура капитала сформирована в основном за счет заемного капитала, что составляет наибольший удельный вес, а соотношение собственного и заемного капитала составляет 7% и 92%, это свидетельствует о абсолютной зависимости предприятия от внешних источников финансирования. В структуре заемного капитала наибольшую долю имеет кредиторская задолженность, и наметилась тенденция ее увеличения - за три года она увеличилась до суммы 67926 тыс.руб., что в сравнении превышает сумму с 2007 г. на 32220 тыс.руб.;

2) по оценке показателей ликвидности и платежеспособности можно сказать, что предприятие не платежеспособно, об этом свидетельствует низкий коэффициент абсолютной ликвидности, который не позволяет покрыть текущие платежи . Динамика всех коэффициентов ликвидности предприятия ОАО «Нара - Сервис», имеет тенденцию к резкому снижению в 2009г., это неблагоприятная, ситуация связанная с общей нестабильностью мировой экономики в данный период, и как в следствии кризисной ситуации автомобильной промышленности в целом.

3) анализ коэффициентов финансовой устойчивости свидетельствует о том, что предприятие ОАО «Нара - Сервис» резко теряет свою финансовую устойчивость к 2009г., так в 2007 г. положение предприятия недостаточно устойчивое, в 2008 г. положение предприятия улучшается и коэффициент финансовой устойчивости имеет 1 тип - абсолютная финансовая устойчивость, а в 2009 г. положение вновь стало критическим - 4 тип устойчивости, при котором предприятие неплатежеспособно.

Поэтому для восстановления успешной деятельности предприятия ОАО «Нара - Сервис» необходимо финансовое оздоровление, путем повышения рентабельности уже вложенных средств.

Для определения путей повышения эффективности использования оборотного капитала, необходимо изучить зарубежный опыт оценки и управления финансовыми средствами или оборотным капиталом предприятия.

Глава 2. Совершенствование управления финансами ОАО «Нара - Сервис»

2.1 Мероприятия по совершенствованию финансового состояния предприятия

Антикризисное управление неплатежеспособным хозяйствующим субъектом предполагает, что ликвидность и платежеспособность, безусловно, являются управляемыми. Именно поэтому более обоснованными являются учет и прогнозирование возможных факторов восстановления (утраты) платежеспособности. Отметим, что в условиях рыночной экономики построение прогнозной отчетности и рассчитываемых на ее основе обобщающих показателей эффективности является достаточно распространенной, а в крупных компаниях - обязательной процедурой аналитической работы бухгалтера (финансового менеджера).

В рамках финансовой деятельности ОАО «Нара - Сервис» возникают две равно важные задачи:

1. Задача привлечения ресурсов для осуществления хозяйственной деятельности (кредитная стратегия).

Привлекаемые ресурсы состоят из:

- акционерного капитала (ресурсов, получаемых на относительно неопределенный срок с условием выплаты вознаграждения инвестору в виде дивидендов);

- ссудного капитала (ресурсов, получаемых у специализированных кредитно-финансовых институтов на основе срочности, возвратности и платности);

- кредиторской задолженности (ресурсов, получаемых у партнеров по бизнесу и государства в виде отсрочек по платежам и авансов);

- реинвестируемой прибыли и фондов (ресурсов, получаемых в результате успешной коммерческой деятельности самого хозяйствующего общества, амортизационных отчислений).

Хозяйствующий субъект для привлечения ресурсов выходит на ссудный рынок капиталов, на котором происходит кругооборот предлагаемых к размещению ресурсов. Поскольку объем предлагаемых ресурсов существенно меньше, чем объем спроса на них, неизбежно возникает конкурентная борьба за наиболее дешевые ресурсы. Потенциальные вкладчики сравнивают потенциальные объекты вложения средств, изучают их инвестиционную привлекательность и т. д.

Таким образом, инвестиционная привлекательность хозяйствующего субъекта - совокупность характеристик, позволяющая инвестору оценить, насколько тот или иной объект инвестиций привлекательнее других.

В результате перед субъектом возникает задача улучшения своей инвестиционной привлекательности как в краткосрочном, так и в долгосрочном периоде. В этой связи, руководству хозяйствующего субъекта необходимо сформировать кредитную стратегию, основной задачей которой стала бы оптимизация показателей инвестиционной привлекательности.

С другой стороны в непосредственной связи с первой задачей перед обществом неизменно возникает вторая.

2. Задача распределения полученных ресурсов (инвестиционная стратегия).

Инвестиции делятся на:

- реальные (ресурсы направляются в производственные процессы);

- финансовые (ресурсы направляются на приобретение финансовых инструментов: эмиссионных и производных ценных бумаг, банковских депозитов);

- интеллектуальные инвестиции (подготовка специалистов на курсах, передача опыта, вложения в разработку технологий).

В совокупности инвестиционная стратегия и кредитная стратегия составляют финансовую стратегию организации.

Стратегия представляет собой детальный всесторонний комплексный план, предназначенный для того, чтобы обеспечить осуществление миссии общества и достижение его целей.

Разработка финансовой стратегии данного предприятия основывается на совокупности финансовых функций подразделений организации.

Размещено на http://www.allbest.ru/

Рисунок - 2.1 Финансовая стратегия организации ОАО «Нара - Сервис»

Разработки стратегии включает осуществление нескольких этапов:

1. Оценка долгосрочных перспектив.

2. Прогноз развития.

3. Осознание цели.

4. Анализ сильных и слабых сторон.

5. Обобщение стратегических альтернатив.

6. Разработка критериев оптимизации.

7. Выбор оптимальной стратегии.

8. Планирование мероприятий.

Размещено на http://www.allbest.ru/

Рисунок 2.2 - Финансовые функции подразделений предприятия ОАО «Нара - Сервис»

После выработки общей финансовой стратегии организации специальные подразделения в соответствии со стратегией организации, а также в соответствии с состоянием финансового рынка разрабатывают инвестиционную и кредитную стратегии организации. Такой подход позволяет, с одной стороны, «директировать» деятельность подразделений, то есть направить различные аспекты деятельности организации в единое направление в соответствии с миссией организации, а с другой стороны, гибкая и продуманная финансовая стратегия позволяет высшему менеджменту организации планировать развитие прочих направлений деятельности. В современных условиях для предприятия ОАО «Нара - Сервис» целесообразно использовать комплексный программно-целевой подход к управлению организационным развитием.

Главной целью предприятия ОАО «Нара - Сервис» является - создание условий для успешного финансового развития организации. Для выполнения поставленной цели предприятию необходимо решить ряд специфических задач, непосредственно относящихся к реализации данной стратегии. К этим задачам относятся следующие:

1. Улучшение деятельности организации ОАО «Нара - Сервис»

Для выполнения данной задачи необходимо осуществить следующие мероприятия:

- снизить цены на некоторые виды автоуслуг, что приведет к увеличению объема товарооборота, тем самым приведет к росту прибыли ОАО «Нара - Сервис»;

- увеличить объемы продаж, что приведет к повышению эффективности деятельности предприятия и увеличению финансовых показателей;

- использовать рекламу только в краткосрочном периоде, а затем переключатся на «ползучий маркетинг» -- новый клиент приходит по рекомендации старого.

- расширить ассортимент автомобилей и автозапчастей, что приведет к увеличению доли занимаемого рынка и росту прибыли;

- организовать реализацию новых видов автоуслуг для расширения рынка сбыта, например, авторемонт в кредит;

- повысить эффективное использование транспорта для снижения уровня издержек обращения;

- приобрести новое оборудование в частности приобрести программный комплекс АИС, который предназначен для автоматизации производственной деятельности автоцентров (автосервисов), что позволит повысить конкурентоспособность реализуемой продукции;

- налаживать связи с поставщиками запчастей, через Интернет ресурсы. Заявку на доставку лучше формировать заранее, учитывая сезонные колебания спроса. Описать их может любой опытный работник этой сферы (для шиномонтажа, например, пики активности приходятся на конец осени и начало весны, когда наступает пора менять резину).

- оформить договор на лизинг оборудования для автомастерской;

- создать свой сайт, где будут отражены новинки автомагазина и можно будет делать запрос на автокредитование и заказ нужной модели автомашины;

2. Укрепление финансового положения предприятия ОАО «Нара - Сервис». финансовый устойчивость бюджетирование денежный

Для выполнения данной задачи необходимо осуществить следующие мероприятия:

- осуществление эффективной налоговой политики, обеспечивающей минимизацию налоговых платежей по отношению к сумме дохода и прибыли предприятия (направленной на возрастание суммы чистой прибыли предприятия);

- снизить дополнительные издержки в виде налога на имущество, которое не приносит доход, а также прочих затрат по обслуживанию простаивающего оборудования и неиспользуемых площадей;

- увеличить наличные денежные средства на предприятии для ускорения оборачиваемости активов предприятия;

- нормировать уровень товарных запасов в соответствии с оборотом, что приведет к финансовой устойчивости организации;

- повысить оборачиваемость оборотных средств, что приведет к росту товарооборота и тем самым обеспечит рост прибыли;

- заменить старое оборудование на новое, что увеличит качество реализуемых автоуслуг, и увеличит спрос потребителей.

Повышение управленческой деятельности ОАО «Нара - Сервис».

3. Для выполнения данной задачи необходимо осуществить следующие мероприятия:

- ввести тщательный контроль управленческого персонала за выполнением должностных инструкций для достижения максимальных результатов по реализации услуг и товаров;

- улучшить мотивирование персонала для повышения производительности труда путем дополнительного стимулирования персонала организации за счет выплат премий и организаций досугов, что приведет к улучшению климата в коллективе;

- повысить квалификации управленческого персонала за счет дополнительного обучения для роста производительности труда и повышения имиджа предприятия;

- привлечь в организацию квалифицированных специалистов того или иного профиля, подобрать опытных профессионалов по наиболее востребованным видам услуг. И в первую очередь к ним относятся шиномонтаж и кузовной ремонт.

4. Повышение сбыта продукции (работ, услуг) и ее продвижение на рынке.

Для выполнения данной задачи необходимо осуществить следующие мероприятия:

- повысить качество автоуслуг и ассортимент автомобилей, что приведет к конкурентоспособности предприятия;;

- разработать систему кредитования на более выгодных условиях для улучшения финансового состояния.

- организовать индивидуальные работы автослесаря в гараже у владельца автомашины по вызову;

- применение маркетинговой системы скидок и предложений, оптовым покупателям и постоянным клиентам, что приведет к увеличению объемов продаж и ускорению оборачиваемости реализации товара;

- создать систематизированную клиентскую базу, что с помощью использования программы SMSDirect, существенно облегчит информирование потенциальных клиентов о предлогаемых автоуслугах, и таким образом обеспечит увеличение потока клиентов и соответственно прибыль предприятия.

Необходимость акцентировать внимание именно на оптимизации технического обслуживания и ремонта автомобилей, как стратегического развития предприятия, в условиях нестабильной экономики, обуславливается сокращением покупательной способности населения - спад продаж новых автомобилей. В данных условиях целесообразно повысить эффективность работы автомастерской, создать конкурентоспособные условия для обслуживания клиентов в целом, с целью увеличения прибыли предприятия за счет сервисного обслуживания.

Для реализации именно этой задачи и необходимо организовать работу с клиентской базой в рамках SMS-маркетинга. Данная работа заключается в составлении базы данных клиентов, что подразумевает занесение контактных телефонов и адреса покупателей автомобилей и ранее обращавшихся в автосервис клиентов в специальную базу, связанную с программой SMSDirect - автоматического SMS информирования всех клиентов о действующих предложениях и сезонных скидках на выполнение той или иной услуги автосервиса. Таким образом, каждый клиент персонально получает информацию о более выгодных условиях, например: прохождения ТО, шиномонтажа, мойки автомобиля и т.п., что обеспечит автосервису дополнительный поток клиентов.

Данная система привлечения клиентов, выгодно отличается от обычной рекламы - адресностью и относительно небольшими затратами. Так затраты на использование программы SMSDirect составят лишь - ежемесячное использование сети Интернет и стоимости одного послания от 0,25 до 0,8 руб., при этом она предусматривает различную редакцию клиентской базы - от одного человека до определенного круга лиц. Таким образом, для разового информирования, предположительно 5000 постоянных клиентов, в среднем мы затратим всего 2,5 тыс. руб. (для сравнения - стоимость одного баннера на улицах города составляет минимум 10 тыс.руб.).

Статистика:

4 автомобиля в день может ремонтировать 1 мастер;

2,5-3 часа - средняя продолжительность ремонта;

1500 рублей - средний чек за услуги автосервиса;

12-20 тыс.руб. средняя заработная плата автослесаря

И так, при средней загруженности автосервиса в день через 4 поста проходит примерно 10 автомобилей, что составляет около 62,5% от максимальной загруженности автосервиса - 16 автомобилей в день.

Таким образом, мы можем рассчитать среднегодовую прибыль автосервиса, следующим образом:

Среднегодовая прибыль = Выручка/год - Расходы/год.

Выручка = количество клиентов в месяц * средний чек за услуги автосервиса * 12 месяцев.

Выручка год = 260 * 1,5 * 12 = 4680 тыс.руб.,

Расходы год = Содержание помещений + Обслуживание оборудования + Материалы + З|П + Амотризация оборудования,

Расходы = 144 + 240 + 630 + 576 + 161,5 = 1751,5 тыс.руб.,

Среднегодовая прибыль = 4680 - 1751,5 = 2928,5 тыс.руб.,

После организации работы с клиентской базой, и непосредственного использования программы SMSDirect, ожидается увеличение общего числа клиентов авторемонтной мастерской, что повысит ежедневный поток клиентов до средней максимальной проходимости, т.е. составит примерно 16 автомобилей в день.

Тогда выручка составит:

Выручка/год = 416 * 1500 * 12 = 7488 тыс.руб.,

Дополнительные расходы/год = численность клиентской базы * стоимость 1 SMS * количество рассылок в год.

Доп.расходы/год = 5000 * 0,5 * 24 = 60 тыс.руб.,

Среднегодовая прибыль = Выручка - Расходы - Доп.расходы.

Среднегодовая прибыль = 7488 - 1751,5 - 60 = 5676,5 тыс.руб.,

Таким образом, прирост среднегодовой прибыли от реализации мероприятия составит:

5676,5 - 2928,5 = 2748 тыс.руб.

Таблица 2.1 Показатели выручки, расходов и среднегодовой прибыли

Наименование статей	Сумма до использования SMSDirect (тыс.руб.)	Сумма после использования SMSDirect (тыс.руб.)
Выручка/год	4680	7488
Расходы/год	1751,5	1751,5
Доп.расходы/год		60
Ср.годовая прибыль	2928,5	5676,5

Так же, для повышения конкурентоспособности автосервиса необходимо создать удобную зону отдыха для клиента, то есть оборудовать некоторое пространство прилегающее к автосервису удобными кресло диванами, журнальным столиком с периодическими изданиями автомобильных новинок, прайс-листами непосредственно автосалона и автосервиса на выполняемые услуги; установить кофе-машину, телевизор и т.д., для комфортного пребывания клиента в ожидании окончания технического обслуживания (ремонта) его автомобиля, что подчеркнет высокий имидж сервиса и его соответствие евро-стандартам, а значит гарантированно повысит его конкурентоспособность.

Итак, правильное и точное выполнение всех мероприятий в установленые сроки позволит предприятию осуществить реализацию поставленных задач, достичь главной цели организации и завоевания большей доли авторынка региона за счет рекламы, что в свою очередь приведет к быстрому и значительному росту эффективности всей коммерческой деятельности в организации в целом.

Также необходимо рассмотреть возможность использования подсистем в управлении финансами предприятия.

Организация эффективного управления финансами - одна из наиболее приоритетных задач предприятия ОАО «Нара - Сервис». Наличие системы управления финансами, ориентированной на комплексное решение задач учета, контроля и планирования доходов и затрат, позволит предприятию ОАО «Нара - Сервис» эффективно использовать собственные средства и привлеченные инвестиции, повысить в целом управляемость бизнеса, его рентабельность и конкурентоспособность. Так как использование подсистемы управления финансами совместно с механизмами поддержки территориально распределенных информационных баз позволяет наладить эффективное управление финансами холдингов и корпораций, повышая прозрачность их деятельности и инвестиционную привлекательность.

Функциональные возможности подсистемы могут использоваться финансовым директором, сотрудниками бухгалтерии и планово-экономического отдела, а также другими финансовыми службами предприятия ОАО «Нара - Сервис».

1) Бюджетирование.

Подсистема реализует функции, необходимые для построения системы финансового планирования на предприятии ОАО «Нара - Сервис»:

-планирование движения средств предприятия на любой период в разрезе временных интервалов, центров финансовой ответственности (ЦФО), проектов, остаточных и оборотных показателей, дополнительной аналитики (номенклатура, контрагенты);

-мониторинг фактической деятельности предприятия в тех же разрезах, в которых проводилось планирование;

-составление сводной отчетности по результатам мониторинга;

-контроль соответствия заявок на расходование средств рабочему плану на период;

-финансовый анализ;

-анализ доступности денежных средств;

-анализ отклонений плановых и фактических данных.

2) Управление денежными средствами.

Подсистема управления денежными средствами (казначейство) выполняет следующие функции, необходимые для эффективного управления движением денежных средств на предприятии ОАО «Нара - Сервис», контролем над осуществляемыми платежами:

-многовалютный учет движения и остатков денежных средств;

-регистрацию планируемых поступлений и расходов денежных средств;

-резервирование денежных средств под предстоящие платежи на расчетных счетах и в кассах;

-размещение денежных средств в ожидаемых входящих платежах;

-формирование платежного календаря;

-оформление всех необходимых первичных документов;

-интеграция с системами «клиент банка»;

3) Управление взаиморасчетами.

Важным элементом при работе с контрагентами является функция управления взаиморасчетами. Реализуемая с помощью подсистемы управления взаиморасчетами гибкая кредитная политика, позволяет повысить привлекательность предприятия ОАО «Нара - Сервис» для клиентов и его конкурентоспособность на рынке.

Использование подсистемы позволяет анализировать изменение задолженности во времени и оперирует двумя видами задолженности - фактической и прогнозируемой (отложенной). Фактическая задолженность связана с операциями расчета и моментами передачи прав собственности. Отложенная задолженность возникает при отражении в системе таких событий, как заказ на поставку или передачу на комиссию товарно-материальных ценностей, заявка на получение денежных средств и других аналогичных.

Основное назначение подсистемы взаиморасчетов является:

-фиксация возникновения задолженности контрагента перед компанией и компании перед контрагентом;

-учет причин возникновения задолженности;

-поддержка различных методик учета задолженности (по договорам, сделкам, по отдельным хозяйственным операциям);

-анализ текущего состояния задолженности и истории ее изменения.

Подсистема управления взаиморасчетами может использоваться в финансовых, снабженческих и сбытовых структурах предприятия ОАО «Нара - Сервис», позволяя оптимизировать финансовые и материальные потоки, которые схематично представлены на рисунке 2.3.

Размещено на http://www.allbest.ru/

Рисунок 2.3 - Подсистема управления взаиморасчетами

Таким образом, можно сказать, что для экономической стабильности организации, ее выживаемости и развития в условиях рыночных отношений целесообразно использовать комплексный программно-целевой подход к управлению организационным развитием предприятия ОАО «Нара - Сервис». Так же необходимо использование подсистемы управления финансами совместно с механизмами поддержки территориально распределенных информационных баз, которые позволят наладить эффективное управление финансами предприятия ОАО «Нара - Сервис», повышая прозрачность его деятельности и инвестиционную привлекательность.

...