Совершенствование управления привлеченными средствами коммерческих банков

Прирост стоимости имущества при переоценке - результат переоценки основных фондов в соответствии с постановлениями Правительства РФ и указаниями Банка России № 821-У от 12 июля 2000г. Данный прирост включается в расчет формирования собственного капитала на основании данных годового бухгалтерского баланса, подтвержденного аудиторской организацией.

Страховые резервы коммерческого банка - резервы под обесценение ценных бумаг и возможные потери по ссудам образуются в соответствии с Положением ЦБ РФ от 26 марта 2004г. № 254-П «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудной и приравненной к ней задолженности».

Показатели Банка «Петрокоммерц» представлены в таблице 2.1

Таблица 2.1 Основные показатели ОАО «Петрокоммерц» за 2011-2012г.г.

Как видно из таблицы прирост собственного капитала по сравнению с 2010 годом в 2011 году увеличился на 228350тыс. руб.

Основными показателями, повлиявшими на увеличение собственного капитала являются резервный фонд, прирост стоимости имущества, нераспределенная прибыль и резервы на возможные потери. Величина уставного капитала за анализируемый период не изменилась, а, следовательно, не изменилась и величина эмиссионного дохода. Тенденция к увеличению суммы собственного капитала характеризует положительную политику отделения в области формирования ресурсов и тем самым повышает показатели его ликвидности и платежеспособности.Рост собственных средств Банка к 2016 году предполагается на уровне до 46 млрд. рублей, рост процентных доходов -- с 5,7 млрд. рублей до 14,7 млрд. рублей (оценка по МСФО).

В 2011 году ресурсная база кредитных организаций расширилась в первую очередь за счет притока средств клиентов: размещенные юридическими лицами средства в банках выросли на 26,2% (против 16,8% годом ранее), составив 14,2 трлн. руб. по состоянию на 01. 01. 2012 г. (34,1% пассивов банковской системы), вклады физических лиц - на 20,9% (против 31,2% в 2010 году), составив 11,9 трлн. руб. по состоянию на 01 01 2012 г (28,5% пассивов банковской системы)

За 2011 год размер собственных средств (капитала) банков увеличился на 10,8% и достиг 5,2 трлн руб. по состоянию на 01.01.2012г. В результате активного роста кредитования на протяжении 2011 года наблюдалась нисходящая динамика показателя достаточности капитала (норматив Н1): с 18,1% на 01.01. 2011 г. до 14,7% на 01. 01.2012 г.

В 2011 году финансовый результат банковского сектора РФ вырос на 47,9% по сравнению с 2010 годом, до 848,2 млрд. руб. (против 573,4 млрд руб. по итогам 2010 года), при этом проблема качества активов, а соответственно, давления резервов на прибыль банков сохраняет свою актуальность.

Проблема определения достаточности капитала банка на протяжении длительного времени является предметом научного исследования и спором между банками и регулирующими органами. Банки предпочитают обходиться минимумом капитала, чтобы поднять показатели прибыльности и роста активов; банковские контролеры требуют большого капитала для снижения риска банкротства. Одновременно высказывается времени, что банкротства вызваны плохим управлением, что хорошо управляемые банки могут существовать и с низкими нормами капитала.

Термин «достаточность капитала» отражает общую оценку надежности банка, степень его подверженности риску. Трактовка капитала как «буфера» против убытков обусловливает обратную зависимость между величиной капитала и подверженностью банка риску. Отсюда вытекает основной принцип достаточности: размер собственного капитала должен соответствовать размеру активов с учетом степени их риска. Вместе с тем, коммерческие банки всегда учитывают в своей работе, что чрезмерная «капитализация» банка, выпуск излишнего количества акций по сравнению с оптимальной потребностью в собственных средствах, тоже не является благом. Она отрицательно влияет на результаты деятельности банка. Мобилизация денежных ресурсов путем выпуска акций - дорогой и часто нежелательный для банка способ финансирования по сравнению с привлечением сторонних средств. Поэтому руководители банков, с одной стороны, и органы надзора за банками - с другой, стремятся найти оптимальное соотношение между величиной капитала и другими параметрами деятельности коммерческого банка. Банковское дело: Учебник. - 2-е изд., перераб. и доп./ Под ред. О.И. Лаврушина. - М.: Финансы и статистика, 2003. с. 75

В рамках комплексного системного анализа финансово-экономических результатов деятельности банка проводится анализ достаточности капитала кредитной организации, направленный на оценку адекватности размера собственных средств (капитала) банка и их прироста темпам развития бизнеса, выявление степени защиты от рисков и поиск резервов повышения эффективности использования средств акционеров.

Собственные средства (капитал) банка включают собственные, а в ряде случаев и привлеченные средства, удовлетворяющие следующим критериям одновременно: стабильность, непотребляемость в процессе деятельности; независимость по отношению к правам кредиторов; отсутствие фиксированных начислений доходов. Собственными средствами (капиталом) банка является совокупность специально создаваемых фондов и резервов, предназначенных для обеспечения его экономической стабильности, поглощения возможных убытков и находящихся в использовании банка в течение всего периода его функционирования. Капитал банка выполняет важнейшие функции: обеспечение ресурсами для начала работы новой кредитной организации, создание базы для дальнейшего роста и расширения деятельности и ее регулирования, защита банка от риска, поддержание доверия к банку и его руководству со стороны потенциальных клиентов и контрагентов; обеспечение доступа к рынкам финансовых ресурсов. Собственные средства (капитал) занимают относительно низкий удельный вес в совокупных ресурсах коммерческого банка, что объясняется их специфической ролью в системе экономических отношений - ролью финансовых посредников. Вследствие этого банки имеют гораздо более высокий показатель финансового левериджа по сравнению с предприятиями других отраслей хозяйствования, что дает возможность получать большую чистую прибыль в расчете на единицу собственных средств (капитала) при значительно более высоком уровне принятого риска. Крупные банки способны манипулировать финансовымлевериджем, в то время как для мелких и средних банков эта возможность ограничена: портфель активов менее диверсифицирован и более рискован, доступ на рынки ссудного капитала затруднен или вовсе отсутствует, сто требует более высоких показателей собственного капитала.Батракова Л.Г. Экономический анализ деятельности коммерческого банка: Учебн. для вузов.- М.: Логос,2009.с.108.

Основным показателем оценки банковского капитала общепризнанно является показатель достаточности капитала, однако подходы к его расчету и нормированию различны. Достаточность капитала - это способность банка продолжать оказывать в том же объеме и того же качества традиционный набор банковских услуг вне зависимости от возможных убытков. На степень достаточности капитала влияют следующие факторы: объем, структура, ликвидность и качество активов; политика в области управления рисками; количество и качество клиентов, их отраслевая принадлежность; динамика, объем, структура и качество ресурсной базы; профессионализм менеджмента; нормативно-правовое регулирование деятельности кредитных организаций; местные условия функционирования банка. Общим критерием определения достаточности капитала является поддержание его величины на таком уровне, при котором обеспечивается, с одной стороны, максимальная прибыль, а с другой - минимальный риск потери ликвидности и неплатежеспособности. Отсюда вытекает основной принцип достаточности капитала, преобладающий в современной теории банковского дела: величина собственных средств (капитала) банка должна соответствовать размеру активов с учетом степени риска. Вместе с тем излишняя капитализация банка негативно сказывается на результатах его деятельности, снижая эффективность использования собственных средств: мобилизация денежных ресурсов путем выпуска акций - дорогой способ финансирования по сравнению с привлечением заемных средств.

Определение оптимального объема банковского капитала, а также решение вопроса относительно того, кто (объективные рыночные механизмы или государство) должен устанавливать эту величину, равно как и способ оценки капитала, до настоящего времени остаются одними из самых спорных моментов в теории банковского дела. Исторически сложилось три основных способа измерения банковского капитала: по балансовой стоимости или «общепринятым принципам бухгалтерского учета», по «регулируемым принципам бухгалтерского учета» и по рыночной стоимости. С точки зрения балансовой оценки капитал банка есть разность между совокупными активами банка и пассивами (обязательствами). Оценка капитала по регулируемым принципам бухгалтерского учета предполагает расчет его величины в соответствии с требованиями, установленными надзорными органами, регулирующими банковскую деятельность. Методика расчета собственного капитала, установлена Центральным Банком согласно Положения Центрального банка РФ от 10 февраля 2003г. № 215-П.

Поиски критериев для определения достаточной суммы собственных средств банка имеют давнюю историю. Так, до 40-х гг. XX в. в США достаточным считалось отношение капитала к депозитам на уровне не ниже 10%, в 1940-х гг. стал использоваться коэффициент, отражающий отношение капитала к активам, при требуемом минимальном уровне 8%, с 1981 г. достаточным считалось отношение акционерного капитала к активам не ниже 6%, с 1985 г. первичный капитал (совпадал по составу с акционерным капиталом) должен был быть не ниже 5,5% общей величины активов, а сумма первичного и вторичного капитала (привилегированные акции, допускающие предъявление к погашению, конвертируемые долговые обязательства и субординированные облигации) - не ниже 6%. Показатели достаточности капитала, исходя из методики их расчета, могут быть объединены в две основные группы: отношение капитала к общим депозитам (вкладам); отношение капитала к активам (различной группировки и оценки). Эти и другие показатели представлены в таблице 2.2.

Достаточность капитала определяет надежность банка. Благодаря той защите, которую собственный капитал противопоставляет чрезвычайным расходам, поддержание его на достаточном уровне является зачастую основным способом обеспечения доверия населения к коммерческим банкам и убеждения кредиторов в его финансовой устойчивости. Неслучайно поэтому вопрос достаточности собственного капитала относится к числу наиболее острых вопросов банковской практики и является для коммерческих банков и для Банка России одним из актуальных.

Таблица 2.2. Основные показатели оценки достаточности собственных средств (капитала) банка.

Любой коммерческий банк, который ориентируется на определенный круг клиентов и объем предоставляемых им услуг, должен иметь собственный капитал такой величины, чтобы быть в состоянии удовлетворять все обоснованные потребности своих клиентов в заемных средствах и своевременно выполнять все взятые на себя обязательства, не нарушая при этом установленных нормативов и не подвергая себя повышенному риску.

Принятый в российской банковской практике для контроля за поддержанием коммерческими банками собственного капитала на достаточном для возмещения потерь в критических ситуациях метод расчета норматива достаточности банковского капитала во многом соответствует международным стандартам.

Норматив достаточности капитала в России регламентируется Инструкцией Центрального Банка Российской Федерации от 16 января 2004г. № 110-И «об обязательных нормативах банков».

Норматив достаточности собственных средств (капитала) банка регулирует (ограничивает) риск несостоятельности банка и определяет требования по минимальной величине собственных средств (капитала) банка, необходимых для покрытия кредитного и рыночного рисков. Норматив достаточности собственных средств (капитала) банка определяется как отношение размера собственных средств (капитала) банка и суммы его активов, взвешенных по уровню риска. В расчет норматива достаточности собственных средств (капитала) банка включаются:

- величина кредитного риска по активам, отраженным на балансовых счетах бухгалтерского учета (активы за вычетом созданных резервов на возможные потери и резервов на возможные потери по ссудам, ссудной и приравненной к ней задолженности, взвешенные по уровню риска);

- величина кредитного риска по условным обязательствам кредитного характера;

- величина кредитного риска по срочным сделкам;

- величина рыночного риска.

Минимально допустимое числовое значение норматива достаточности собственных средств (капитала) банка устанавливается в зависимости от размера собственных средств (капитала) банка:

- для банков с размером собственных средств (капитала) не менее суммы, эквивалентной 5 млн. евро, - 10 %;

- для банков с размером собственных средств (капитала) менее суммы, эквивалентной 5 млн. евро, - 11 %. Инструкция ЦБ РФ от 16 января 2004г. № 100-И «Об обязательных нормативах банков»

Тот факт, что адекватность капитала банков определяет доверие общества к конкретному коммерческому банку и банковской системе в целом, выдвигает ее в ряд показателей, находящихся под контролем государства в лице Центрального Банка РФ. Поддержание достаточного уровня совокупного капитала является одним из условий стабильности банковской системы.

2.3 Оценка управления собственным капиталом

Процесс управления пассивами коммерческого банка предполагает их эффективное использование в соответствии с возможностями формирования ресурсной базы и, наоборот, формирование ресурсной базы в соответствии с возможностями ее использования. Диалектика этих процессов разрешается при помощи нахождения «золотой середины» между привлечением и использованием ресурсов.

В теории банковского менеджмента вопросы управления собственными средствами кредитной организации недостаточно проработаны. Большинство работ, посвященных "банковскому менеджменту, не рассматривают отдельно проблемы управления собственными средствами. Управление банком направлено на максимизацию прибыли при обеспечении его надежности. Особое внимание при этом обращено на процесс организации активных операций банка как источника формирования его прибыли.

Ресурсная политика при этом зависит, как правило, от ситуации на рынке капиталов, хотя практически всеми авторами признается важная роль собственных средств кредитной организации в обеспечении ее платежеспособности, так как, собственный капитал банка наделен важными функциями, основными из которых являются: оперативная, защитная и регулирующая.

О.И. Лаврушин дает следующее определение: «Управление капиталом означает прогнозирование его величины с учетом роста объема балансовых и забалансовых операций, величины рисков, принимаемых банком, соблюдения установленных нормативными актами пропорций между различными элементами капитала с целью достижения установленных банком параметров. Управление деятельностью коммерческого банка (Банковский менеджмент) / Под ред. О.И.Лаврушина. М.: ЮРИСТЪ, 2003. с. 238

Под управлением капитаном также можно понимать разработку стратегии роста капитала, адекватного рискам, позволяющую увеличить капитал с учетом баланса интересов собственников именеджеров кредитной организации, достичь разумного равновесия между доходностью и ликвидностью активов.

Пугачев П.А. под управлением капиталом банка понимает целенаправленную деятельность органов управления (менеджера, руководителя) при формировании капитала и его капитализации с целью обеспечения устойчивого функционирования и развития банка, выполнения нормативных требований надзорных органов, а также максимизации рыночной стоимости банка. Пугачев П.А. Эффективное управление капиталом банка как основа его финансовой стабильности. - Дис… канд.экон наук / Российская академия гос. Службы. М. 2006. с. 135

Собственный капитал банка как самовозрастающая стоимость предполагает, что банк в любом случае не работает без прибыли. Но различные банки по-своему определяют величину прибыли в соответствии со своими желаниями и возможностями. Кроме того, фактор прибыльности не является исключительным, и, тем более, решающим в управлении как банком в целом, так и собственным капиталом в частности. Поэтому в последнее время большинство экономистов сходится во мнении, что основной целью управления собственным капиталом банка является формирование и поддержание его на необходимом уровне достаточности. Причем, несмотря на различные трактовки достаточности капитала, в основу управления последним положена его способность выполнять присущие ему функции и отвечать стратегическим и тактическим задачам банка. Тем не менее, существуют различные оценки капитала банка с позиций достаточности. Подход к достаточности капитала может быть трехсторонний. С одной стороны это подход регулятивной концепции оценки капитала банка, то есть достаточность оценивается через установленные надзорными органами нормативы достаточности. С другой стороны подход экономической концепции оценки, то есть достаточность капитала для покрытия возможных потерь и обеспечения рентабельной деятельности. С третьей стороны существует подход партнеров и акционеров банка, в котором достаточность капитала - это гарантия устойчивости банка и его прибыльности.

В итоге границы достаточности собственного капитала банка размываются, так как необходимо, чтобы он был достаточен для выполнения требований Центрального банка РФ, покрытия рисков от деятельности, обеспечения платежеспособности и надежности банка, обеспечения доверия клиентов и партнеров банка, удовлетворения запросов акционеров в области дивидендной политики. Оценить достаточность капитала для выполнения всех этих требований весьма затруднительно, так как при достаточном уровне собственного капитала банка для одних целей, он может быть совершенно недостаточен с иных позиций.

Многие экономисты, и на наш взгляд это правильно, предпочитают говорить об адекватности собственного капитала банка. В зарубежной практике достаточность капитала звучит как «capitaladequacy)), хотя и определяется как «способность банка удовлетворять требования своих вкладчиков и других кредиторов с точки зрения наличия у банка достаточных средств)). Под адекватностью капитала следует понимать достаточность его величины и оптимальность его структуры для выполнения присущих собственному капиталу функций и выполнения стратегических и тактических задач банковской деятельности.

Причем, управление собственным капиталом с позиций его адекватности осуществляется по отношению к:

размеру банка;

величине принимаемых банком рисков;

росту банка и перспективам его развития;

стратегии и принципам управления.

Таким образом, раскрывается не только необходимость управления собственным капиталом банка как необходимость поддержания адекватности, но и его специфика. Итак, специфика управления собственным капиталом банка состоит в том, что:

1. Сущность капитала раскрывается:

а) капитал - это самовозрастающая стоимость и возникает необходимость ее планирования и контроля ее роста;

б) капитал - это центральная часть банковских ресурсов и необходимо определить подходы в ее формировании и использовании;

в) капитал - это стоимость банковского бизнеса и необходимо ее поддержание на приемлемом уровне;

Управление собственным капиталом носит трехсторонний характер (владельцы банка, государство, руководство банка);

Основная цель управления собственным капиталом банка - достижение определенного уровня его адекватности;

Управление собственным капиталом является частью банковского менеджмента и подчинено корпоративной стратегии банка;

Управление собственным капиталом банка является целым комплексом мероприятий и инструментов, отраженных в банковской стратегии;

На процесс управления собственным капиталом оказывает влияние множество факторов;

Качество управления банковским капиталом напрямую влияет на качество банковского менеджмента и на состояние банка в целом.

Основными типами стратегии российских банков, по мнению многих экономистов, являются - стратегия, ориентированная на снижение издержек и стратегия, ориентированная на дифференциацию продукта, а также стратегия фокусирования, отражающая приоритетность деятельности банка наг том или ином сегменте рынка (рыночной нише).

В случае выбора банком стратегии, направленной на снижение издержек, он ориентируется на широкую клиентуру и оказание стандартизированных услуг. Следовательно, затраты на управление и маркетинг в таком банке не велики. Риск концентрации практически исключен. Совокупный риск банковской деятельности диверсифицирован по клиентам. Требования к капиталу растут пропорционально росту доли банка на рынке. Скорее всего, в данном случае будет выбран третий тип стратегии управления капиталом или второй, учитывая, что в основе получения прибыли лежит снижение издержек, особенно накладных и операционных расходов, а не проведение высокорисковых и вместе с тем высокоприбыльных операций.

Стратегия дифференциации наоборот предполагает оказание банком индивидуализированных услуг, причем возрастает не только риск концентрации (то есть рост доли операций на одного клиента), но и прочие банковские риски. Таким образом, повышаются требования к резервной части банковского капитала. Вместе с тем высоки издержки на производство уникальных банковских продуктов с малопрогнозируемой рентабельностью, что требует от банка обладания значительным капиталом в качестве ресурсной базы. Очевидно, что в данном случае банк склонен к риску, а, следовательно, и основной стратегией управления капиталом будет первый тип.

Если под стратегией фокусирования понимать «карманность» банка, то есть основной целью деятельности банка является обслуживание учредителей, то здесь требования к величине капитала могут быть незначительны. Однако определяющими факторами в стратегии управления собственным капиталом будут требования, предъявляемые со стороны владельцев банка. Если же рассматривать стратегию фокусирования как некую специализацию банка, то здесь ключевым фактором, определяющим задачи управления капиталом, становится направление данной специализации. В любом случае требования к капиталу должны отражать высокий риск концентрации.

Наглядно возможность выбора той или иной стратегии управления капиталом в рамках общебанковской стратегии представлена на рис. 2.1.

Конечно, процесс разработки и реализации стратегии банковской деятельности весьма сложен и основан на всестороннем анализе внешней среды и внутренних возможностей банка. Однако общим правилом является то, что стратегия деятельности должна быть ориентирована на достаточно длительный срок деятельности банка и должна включать в себя стратегические планы по всем направлениям деятельности банка. Иначе говоря, стратегия банковской деятельности включает в себя стратегический план развития кредитного бизнеса, бизнеса по привлечению ресурсов, трастового бизнеса, расчетного бизнеса и иных сфер деятельности банка.

Рис. 2.1. Стратегия управления капиталом банка в рамках общебанковских стратегий

Составной частью стратегии банка является описание основных принципов банковского менеджмента как финансового, так и кадрового. Тактика деятельности должна отражать основные положения стратегического плана, а не вносить в него коррективы. Таким образом, управление тем или иным аспектом деятельности банка призвано сохранять целостность банковской стратегии. Ситуация, когда стратегию приходится менять должна рассматриваться как форс-мажорное обстоятельство. То же самое касается и процесса управления собственным капиталом банка, который должен быть органичной составной частью реализации стратегии банка. Стратегия банка определяет и его размер, и масштабы его деятельности, что, в конечном итоге, оказывает существенное влияние на управление собственным капиталом банка.

Однако на выбор и формирование стратегии управления собственным капиталом банка оказывают влияние и иные факторы. Ни один коммерческий банк не существует изолированно от экономической и политической жизни общества. На банк, как субъект рыночных отношений оказывает влияние значительное число факторов, которые непременно накладывают определенный отпечаток на деятельность банка и на процесс управления этой деятельностью. На процесс управления любым аспектом банковской деятельности оказывают влияние две группы факторов: факторы внешней и внутренней среды.

Влияние факторов макросреды - это в первую очередь влияние на всю деятельность коммерческого банка. Это основные пять групп факторов: природные, политико-правовые, социо-культурные, технологические и экономические факторы.

Действие данных факторов необходимо учитывать в совокупности и по степени их значимости при управлении собственным капиталом банка. Наиболее значимыми для процесса управления капиталом являются политико-правовые и экономические факторы, потому как именно под влиянием данных факторов складывается стратегия банковской деятельности. Естественно, что при спаде экономики и высоких темпах инфляции коммерческий банк не может быть ориентирован на инвестирование и крупные масштабы деятельности. Кроме того, значительно повышается степень рисковости банковской деятельности, что заставляет банки предъявлять более высокие требования к своему капиталу, а акционеры банка должны быть ориентированы на низкий реальный доход от вложения средств в банковский бизнес.

В нашей стране политический риск все еще является значительным, что требует от капитала банка повышенного запаса прочности. Степень проработанности правовой среды позволяет банку с большими или меньшими проблемами строить договорные отношения с клиентами. В случае, когда банковское и гражданское законодательство проработано недостаточно, имеют место многочисленные противоречия, что затрудняет процесс правоотношений в экономике, а степень исполняемости законов мала, банкам приходится страховать себя в большей степени и от возможного недобросовестного клиента, что в первую очередь накладывает отпечаток на капитал банка.

На втором месте по значимости находятся факторы технологические, так как развитие техники и технологии расширяет или снижает возможности банковского бизнеса. Деятельность коммерческих банков на современном этапе развития общества весьма зависима от информационных технологий. Уровень использования информационных технологий в обществе не только накладывает отпечаток на банковский бизнес, но и существенно влияет на процесс управления, позволяя более или менее оперативно анализировать информационные потоки и выбирать оптимальное решение. Природные и социо-культурные факторы макросреды влияют на процесс управления банком в менее значительной степени.

Факторы мезоуровня - это факторы, действующие только внутри банковской отрасли, поэтому их можно назвать и отраслевыми.

К данной группе факторов относятся:

состояние банковской отрасли:

степень конкуренции;

особенности нормативной базы по банковскому делу;

- особенности действующей системы надзора за кредитными организациями со стороны государства;

система налогообложения данного вида предпринимательской деятельности;

наличие системы страхования депозитов.

При росте банковской отрасли управление капиталом банка, скорее всего, ориентировано на постоянный рост капитала банка, освоение новых продуктов и завоевание новых рынков. При спаде ситуация обратная. Управление капиталом ориентировано на постепенный уход с рынка, поддержание стоимости банка в состоянии привлекательном для покупателей банковского бизнеса на случай слияния или поглощения, основной упор делается на поддержание ликвидности, а не на прибыльность.

Такой фактор как развитие конкуренции оказывает значительное влияние на процесс управления банком. При высокой конкуренции на банковском рынке не только повышаются входные барьеры, но и растут требования к конкурентоспособности банка. Поэтому банк не оперативно управляющий своим капиталом и выбравший не верную стратегию деятельности рискует оказаться в разряде неконкурентоспособных. В случае низкой конкуренции на банковском рынке могут меняться и нормативные требования к капиталу банка в большую или меньшую сторону в зависимости от потребности в банковском бизнесе.

При жестко регламентированной банковской деятельности управление собственным капиталом банка стоит перед дилеммой: поддерживать капитал необходимый банку для достижения его целей в данных условиях бизнеса или поддерживать капитал, требуемый надзорными органами и соответственно менять бизнес. Система надзора решающим образом влияет на управление капиталом банка, не только определяя нормативные значения его абсолютной и относительной величины, но и созданием благоприятных или неблагоприятных условий для банковского бизнеса. Система надзора, построенная на экономических принципах, облегчает процесс управления капиталом банка и тем самым защищает стабильность банковской системы, система надзора ориентированная на административные меры воздействия затрудняет и процесс управления и процесс самой банковской деятельности, что в конечном итоге и приводит к кризисному состоянию в банковской сфере.

К последней группе факторов внешней среды, влияющих на процесс управления капиталом банка, относятся факторы микросреды, то есть среды непосредственно окружающей отдельный коммерческий банк. К данной группе факторов следует отнести влияние трех рыночных сил на банк: влияние конкурентов, влияние клиентов, влияние контактных групп.

Влияние конкурентов на управление капиталом банка проявляется в том, в какой конкурентной среде находится банк. Если данная среда агрессивная и банки активно конкурируют друг с другом, то управление капиталом банка должно ориентироваться на выживание в данных условиях, капитал банка должен быть достаточен и для поддержания соответствующего уровня конкурентоспособности. Управление капиталом банка в значительной степени зависит от определенной в данных условиях конкурентной позиции банка, и от того какую конкурентную позицию банк собирается занять. В случае незначительного влияния на банковский бизнес со "стороны конкурентов приоритет отдается учету факторов влияния клиентов. Капитал банка, в данном случае, должен отвечать потребностям клиентов банка, а управление капиталом ориентировано на поддержание адекватного потребностям клиентов уровня и удержание завоеванной конкурентной позиции.

Для привлечения и удержания клиентов банк должен: во-первых, располагать капиталом достаточным для проведения всех операций необходимых его клиентам, а во-вторых, вести такую политику управления капиталом банка, которая бы укрепляла доверие клиентов к данному банку.

Помимо конкурентов и клиентов на политику управления капиталом банка значительное влияние оказывают контактные группы в лице общественных организаций, органов местного самоуправления, органов местной власти, СМИ и т.п. Яркий пример такого влияния - посткризисная ситуация с наращиванием капитала в России в 1998 году. Коммерческие банки в значительной степени в очень сжатые сроки увеличили размер собственного капитала. Конечно, единственным способом такого скоростного наращивания капитала является увеличение уставного фонда за счет резкого увеличения доли участников банка или выпуска дополнительных акций. В последствие такой скачок в капитализации отразился для многих банков не лучшим образом, так как в основу капитализации был положен не принцип экономической целесообразности, а стремление повысить рейтинг по капиталу и тем самым не потерять доверия клиентов. В данном случае удивительно то, что ни руководство банков, ни Банк России не обратили внимания на то, что абсолютная величина собственного капитала банка не отражает устойчивости банка.

Прежде чем разрабатывать мероприятия по управлению собственным капиталом банка, необходимо не только определить какие факторы оказывают влияние и на собственный капитал банка и на процесс управления им, но и определить степень важности данных факторов для банка в данный момент управления.

Систему оценки степени влияния факторов банк разрабатывает самостоятельно с учетом его приоритетов и ситуации в регионе, где он работает. Дело в том, что зачастую ситуация в банковской отрасли от региона к региону настолько отличается друг от друга и от делового центра России, что некоторые макрофакторы перестают оказывать решающее влияние на политику банка. Поэтому каждый банк может и должен учитывать факторы, специфические для его региона деятельности, а также факторы, оказывающие влияние и изнутри банка.

После выбора стратегии банка и определения степени влияния тех или иных факторов на процесс управления капиталом банка * необходимо выработать четкие положения о механизме управления капиталом и определить инструменты реализации выбранной стратегии, причем в соответствии с требованиями органов надзора.

Одним из важнейших инструментов является планирование капитала.

В связи с растущим числом банкротств и просроченных ссуд усилилось внимание к адекватности банковского капитала. Регулирующие органы требуют роста банковского капитала, чтобы надежнее защищать вкладчиков и обеспечить жизнеспособность страховых фондов. Банкиры предпочитают меньшие нормативы капитала, чтобы поднять прибыльность и рост активов. Эти противоречащие друг другу цели порождают конфликт между политикой надзора и деятельностью банка. Проблемы определения адекватной величины капитала начинаются с момента создания банка. Регулирующие органы с целью застраховать банковскую систему от потенциально «слабых» банков устанавливают определенные требования к величине собственного капитала необходимого для регистрации в качестве кредитной организации и получения соответствующей лицензии на осуществление банковских операций.

Помимо требований надзорных органов существуют и рыночные требования к минимальной величине банковского капитала. Следовательно, при планировании абсолютной величины капитала необходимо учесть:

* особенности корпоративной стратегии банка;

рыночные требования к величине капитала, которые можно определить экспертным путем и путем сравнительного анализа капитал конкурентов;

требования Банка России.

Планирование величины капитала происходит в рамках комплексного планирования деятельности банка. Сумма и тип требуемого капитала определяются одновременно с ожидаемым составом активов и пассивов и прогнозами доходов и расходов. Чем выше принимаемый риск и рост активов, тем больше требуется капитала.

Планирование капитала начинается с разработки руководством банка типовых балансовых отчетов и отчетов о прибылях и убытках на несколько лет вперед. Банк прогнозирует размер финансирования, получаемого из альтернативных депозитных и недепозитных источников, и вероятный состав активов с учетом ассортимента банковских продуктов и опыта банка. Принимая различные сценарии движения ставки процента и прогнозируя непроцентные доходы и затраты, руководство предугадывает доходы. Рост активов сверх роста, финансируемого новой задолженностью или внутренне выработанным капиталом, должен финансироваться за счет внешнего капитала. Как только банк признает, что ему нужно приобрести дополнительный внешний капитал, он оценивает стоимость и преимущества каждого источника.

Основная задача регулирования собственного капитала банка по аналогии с целью управления капиталом поддержание определенного уровня адекватности или достаточности капитала.

Базисным аспектом регулирования капитала является установление его институциональной достаточности. Однако к централизованному подходу определения минимального стандарта капитала органами банковского надзора следует подойти критически.

Во-первых, определение институциональной достаточности капитала целиком и полностью находится в руках надзорного органа, а, следовательно, из каких соображений он исходят при определении какой уровень капитала достаточен для того чтобы организация называлась банком и не ухудшала состояние банковской системы в целом, остается известно только ему.

К примеру, используемый в России мировой опыт установления минимального стандарта капитала на уровне в 2 млн. евро для вновь создаваемой кредитной организации и 5 млн. евро для банков, ходатайствующих о получении генеральной лицензии, заведомо спорно. Применение норматива институциональной достаточности уже давно вызывает оживленную дискуссию, особенно в странах с развивающейся экономикой. Действительно, практика показала, что размер банка, в том числе рассчитываемый через величину капитала, не гарантирует его устойчивости и рентабельности.

Во-вторых, данный норматив ставит в неравные условия конкуренции банки и небанковские кредитные организации, для которых такой норматив, как правило, значительно ниже.

Конечно, стратегия, связанная с установлением единого для всех банков минимального стандарта капитана, является более легкой для регулирующих органов. Однако и у этого простого подхода к поддержанию адекватной величины капитала есть потенциальные проблемы. Так, система минимальных стандартов капитала может привести к «изгнанию» с рынка мелких банков и ускорить процессы массового изъятия депозитов вкладчиками, хотя банки, теряющие депозиты вполне устойчивы. Когда клиенты видят, что величина капитала банка снизилась ниже допустимого минимального уровня, наиболее крупные вкладчики банка начинают ликвидировать свои депозиты, даже если степень капитализации банка все еще достаточно адекватна. Другой проблемой является трудность понимания клиентами того, что в действительности означает конкретный показатель, характеризующий капитал отдельного банка, то есть существует проблема транспарентности.

3. Совершенствование управления привлеченными средствами коммерческих банков

3.1 Формирование системы гарантирования депозитов в коммерческих банках

Привлечение средств юридических и физических лиц, операции по депозитным счетам являются одним из основных видов деятельности для банков. В то же время банкротство банков приводит к потере вкладчиками своих денег. Гарантия сохранности банковского вклада в таких случаях может быть обеспечена посредством механизма депозитного страхования.

В настоящее время в банковской сфере четко выделена проблема отсутствия системы страхования депозитов в России, которая решается на протяжении многих лет. Такое положение дел связано, прежде всего, с проблемой нахождения источников средств для создания страхового фонда, заинтересованностью банков в отчислении страховых выплат, наделением фонда функцией контроля за деятельностью банков.

Решение о создании системы страхования депозитов вводились за рубежом, как правило, в наиболее тяжелые для экономики и банковской системы периоды, и Россия здесь, видимо, не будет исключением. После кризиса 2008года проблема построения такого механизма страхования как средства минимизации потерь общества из-за банкротств остается первоочередной и требует безотлагательного решения. Думается, что целесообразно не дожидаться критических событий, а предупреждать их. Кроме того, создание системы депозитного страхования в значительной мере должно способствовать восстановлению доверия вкладчиков к банковской системе.

После кризиса банки в целом стали заметно лучше относиться к гарантированию вкладов, но реальная привлекательность гарантий для банков является спорной. Анализ процентной политики крупнейших российских банков показывает, что эффект государственных гарантий сильно выражен только на рынке рублевых вкладов.

Несмотря на то, что Гражданским кодексом Российской Федерации предусмотрена возможность страхования своего депозита, клиенты банков практически лишены этого. Дело в том, что страховая премия колеблется от 5 до 15 %, а иногда и выше - в зависимости от срока страхования и лимита ответственности страховщика. Поэтому значительное уменьшение дохода по вкладу вынуждает клиентов банка обходиться без услуг страховых компаний.

Кроме того, ныне действующие отечественные страховые компании не берутся страховать банковские вклады, поскольку, несмотря на череду кризисов, в финансовом плане банковская система в финансовом плане по-прежнему превосходит страховую.

В то же время по действующему законодательству государство не гарантирует вклады в банке «Петрокоммерц». Однако сам факт непомерной концентрации сбережений в одном государственном банке (на Сбербанк России приходится до 90 % счетов населения) достаточно красноречив и служит доказательством недоверия к другим коммерческим банкам, что крайне вредно для банковской системы. При этом, как известно, возрастание роли коммерческих банков в аккумуляции сбережений населения является своего рода ключом к оживлению инвестиционного процесса в экономике. В конце концов, развитие рыночной экономики невозможно без всестороннего увеличения роли банков в экономической жизни самых широких слоев населения. Гарантирование вкладов отечественных коммерческих банков явилось бы действенным методом хотя бы частичного решения данной проблемы. В целях защиты интересов вкладчиков практически во всех развитых странах созданы системы страхования банковских депозитов. Такое страхование представляет собой комплекс мер, обеспечивающих страховую защиту вкладов в случае банкротства коммерческого банка. Страховой принцип при этом выражается главным образом в создании страхового фонда, установлении страховых сборов с банков в соответствии с актуарными расчетами, выплате страхового возмещения при наступлении страхового случая.

Специфика пассивной базы коммерческих банков состоит в том, что ее основную часть составляют привлеченные средства. Из них основную долю формируют депозиты, а меньшую - прочие привлеченные средства (заемные средства).

Обострение конкуренции между банками и другими финансовыми структурами за вклады физических и юридических лиц привело к появлению огромного разнообразия депозитов, цен на них и методов обслуживания. По данным некоторых зарубежных специалистов, в развитых странах в настоящее время существует более 30 видов банковских вкладов. При этом каждый из них имеет свои особенности, что позволяет клиентам выбирать наиболее адекватный их интересам и возможную форму сбережения денежных средств и оплаты за товары и услуги.

Банк «Петрокоммерц» предлагает корпоративным клиентам широкий спектр депозитных продуктов, программ расчетно-кассового обслуживания и казначейских услуг.

По итогам 2012 года объем средств юридических лиц остался практически на уровне 2011 года, составив 45,2 млрд. руб., или 30% обязательств Банка, при этом срочные депозиты корпоративных клиентов - 19,2 млрд. руб.

В 2012 году Банк активно сотрудничал с крупнейшими корпорациями - представителями нефтегазовой и энергетической отраслей, компаниями финансового сектора - управляющими и страховыми компаниями, негосударственными пенсионными фондами, а также с компаниями, задействованными в реализации национальных проектов

В 2012 году в рамках действующих генеральных соглашений осуществлялись депозитные сделки с государственными структурами и корпорациями: ОАО «Агентство по ипотечному жилищному кредитованию», Государственной корпорацией - Фондом содействия реформированию жилищно-коммунального хозяйства, ОАО «ИНТЕР РАО ЕЭС». Помимо этого в 2012 году были заключены депозитные генеральные соглашения с ОАО «Страховая компания АИЖК», ОАО «Агентство по реструктуризации ипотечных и жилищных кредитов», выигран конкурс по размещению денежных средств ОАО «РЖД» в депозиты в объеме до 10 млрд. руб. на период 2010-2013 годов.

К иным значимым событиям 2012 года можно отнести: открытие в Банке «Петрокоммерц» депозитов ООО «Управляющая компания «Север ЭссетМенеджмент», Негосударственным пенсионным фондом «НЕФТЕГАРАНТ» (НПФ «НК «Роснефть»), заключение соглашений по размещению денежных средств в форме неснижаемого остатка с ООО «НТфарма» (проектная организация ГК РОСНАНОТЕХ), АО «Нордео» и пр.

С целью предложения клиентам актуального, качественного и конкурентного продукта Банк на постоянной основе осуществляет мониторинг потребностей клиентов и состояние рыночных условий. Результатом данной работы в 2012 году явилась модификация линейки вкладов Банка. Клиентам был предложен расширенный диапазон сроков приема во вклад «Классика» с возможностью открыть депозит на срок до 3 лет и новый вклад «Оптимум Плюс», ориентированный на людей, которые хотят иметь возможность оперативно и эффективно распоряжаться своими накоплениями (вклад предоставляет возможность как неограниченного пополнения, так и частичного снятия средств в размере от 20% до 50% от остатка размещенных средств на начало месяца).

С марта 2012 года введен прием денежных средств в новый вклад «Пенсия Комфорт», разработанный специально для пенсионеров и предоставляющий возможность льготного досрочного изъятия денежных средств.

3.2 Привлечение средств за счет долговых обязательств

Для привлечения заемных средств акционерные коммерческие банки могут выпускать собственные облигации. Облигации коммерческих банков - это ценные бумаги, удостоверяющие отношения займа между владельцем облигаций (кредитором) и банком (заемщиком), выпустившим их, и приносящие владельцу доход. Банки могут выпускать облигации различных видов: именные и на предъявителя; обеспеченные и без обеспечения; процентные и дисконтные; конвертируемые и неконвертируемые в другие ценные бумаги; с единовременным погашением и погашением по сериям в определенные сроки. Процедура эмиссии банковских облигаций значительно сложнее и длительнее, чем порядок выпуска сертификатов и векселей.