Исследование рисков коммерческих банков, их оценка

Количественное определение величины риска:

[Величина риска] = [Вероятность угрозы]Ч [Величина уязвимости] Ч [Размер ущерба]. (2.3)

Для вычисления рисков удобно использовать период времени, равный одному году. В этом случае величина риска соответствует прогнозируемым среднегодовым потерям организации в результате инцидентов безопасности (Annual Loss Expectancy - ALE). Эту величину удобно использовать для соотнесения расходов на безопасность с величиной риска и для оценки возврата инвестиций, достигаемого за счет уменьшения величины риска, что соответствует определенному сокращению среднегодовых потерь организации.

Величина риска = Среднегодовые потери организации в результате осуществления угрозы в отношении актива с использованием уязвимости (ALE - Annual Loss Expectancy). Это наиболее прагматичный и повсеместно используемый способ определения величины рисков. Потери организации выражаются в определенном денежном эквиваленте, ведь деньги - это наиболее универсальный инструмент для измерения ценности, применяемый в современном обществе. Каким бы ни был ущерб, материальный или нематериальный, прямой или косвенный, желательно его сопоставить определенной денежной величине.

На практике оценка рисков всегда проводится на определенном уровне детализации. Все составляющие риска могут быть разложены на более мелкие составные элементы, что позволяет получить более точные и детализированные оценки рисков, и, наоборот, факторы риска могут быть сгруппированы для получения более общих оценок.

Поэтому формула для вычисления риска принимает следующий вид:

[Величина группы рисков] = [Ожидаемое количество попыток реализации группы угроз в течение года] Ч [Суммарная величина группы уязвимостей] Ч [Размер суммарного ущерба]. (2.4)

Практичная формула для определения величина рисков:

[Величина группы рисков] = [Ожидаемое количество попыток реализации группы угроз в течение года] Ч [Суммарная величина группы уязвимостей] Ч [Размер суммарного ущерба]. (2.5)

2.3 Анализ кредитного риска и методов его регулирования

Банк получает прибыль, осуществляя различные операции и оказывая определенные виды услуг. Кредитование давно и по праву считается классической, одной из основных услуг банка, которая обеспечивает основную долю банковской прибыли.

Кредитование, как любая активная операция, есть операция рисковая. Как было отмечено ранее, кредитный риск является основным видом банковского риска. Следовательно, целесообразно сосредоточить внимание именно на нем.

Кредитование в АО«ForteBank» основывается на пяти принципах:

1) срочности;

2) платности;

3) возвратности;

4) обеспеченности;

5) целевого использования.

При этом анализ и управление кредитным риском, а именно риском невозврата заемщиком основного долга и процентов по нему осуществляется непосредственно всеми подразделениями банка, принимающими участие в операциях по кредитованию. Взаимодействуя между собой эти подразделения выполняют следующие обязанности:

Кредитующее подразделение:

· формирование перечня документов, необходимых для рассмотрения вопроса о предоставлении кредита, запрос и прием документов от Заемщика, Поручителя, Залогодателя, Гаранта; направление запроса в Управление безопасности;

· направление в подразделение рисков запроса об определении расчетной величины лимита риска;

· предварительный контроль за соблюдением лимитов риска;

· информирование подразделения сопровождения кредитных операций об изменении условий кредитования Заемщика, в том числе процентной ставки, сроков, группы риска, обеспечения и т.д.;

· ежеквартальный анализ и оценка финансового состояния Заемщика, Поручителя, Залогодателя, Гаранта;

· мониторинг и оценка кредитного риска ссудной задолженности с целью ее классификации и внесения изменений группы риска в базу данных;

· принятие своевременных мер к погашению проблемной и просроченной задолженности и т.д.

1. Подразделение сопровождения кредитных операций:

· информирование кредитующего подразделения о возникшей просросроченной задолженности;

· расчет резервов на возможные потери по ссудам.

2. Подразделение учета кредитных операций:

· ежедневное оформление выписок по лицевым счетам Заемщиков и их передача в подразделение сопровождения кредитных операций;

· своевременное отражение на балансовых счетах операций по формированию и регулированию резервов на возможные потери по ссудам.

3. Юридическое подразделение:

· консультирование подразделений по юридическим вопросам;

· осуществление мероприятий при возникновении просроченной или проблемной задолженности.

4. Подразделение безопасности:

· проведение проверки в период рассмотрения заявки о кредитовании на предмет наличия негативной информации и подготовка соответствующего заключения относительно деятельности и деловой репутации Заемщика, Поручителя, Залогодателя, Гаранта;

· участие в проверке наличия передаваемых в залог имущественных активов;

· принятие необходимых мер во взаимодействии с заинтересованными подразделениями банка по возврату проблемных (просроченных) кредитов.

5. Подразделение рисков:

· подготовка предложений по присвоению категорий кредитного риска и установлению лимитов риска по заявкам заинтересованных структурных подразделений Банка для последующего утверждения Кредитным комитетом соответствующего уровня;

· информирование кредитующего подразделения и подразделения сопровождения кредитных операций о присвоенных категориях кредитного риска и установленных лимитах кредитного риска;

· осуществление мониторинга кредитных рисков и использования установленных лимитов риска в порядке, предусмотренном отдельными решениями Кредитного комитета соответствующего уровня.

6. Подразделение, осуществляющее расчетно-кассовое обслуживание:

· проведение платежей с расчетного (текущего валютного) счета Заемщика за счет кредитных средств при наличии визы сотрудника кредитующего подразделения на платежных поручениях и других документах Заемщика;

· своевременное предоставление подразделению сопровождения кредитных операций информации о закрытии и открытии счетов Заемщику и Поручителю, а также об изменении реквизитов ранее открытых счетов, в т.ч. изменение номеров счетов и перезаключение договоров банковского счета;

7. Подразделение, осуществляющее хранение ценностей:

· прием, хранение и возврат документарных ценных бумаг и/или драгоценных металлов, принятых в обеспечение своевременного исполнения Заемщиком обязательств по Кредитному договору.

8. Подразделение, выполняющее функции депозитария:

· учет и оформление в залог ценных бумаг, учет которых ведется в депозитарии Банка;

· предоставление подразделению сопровождения кредитных операций выписок / отчетов по счету депо Залогодателя для проверки наличия и сохранности заложенных ценных бумаг;

· осуществление контроля за оформлением Залогодателем залогового поручения на перевод ценных бумаг в раздел "блокированы в залоге" счета депо Залогодателя, а также оформление по согласованию с кредитующим подразделением залогового поручения на прекращение залога ценных бумаг в случае прекращения обязательств по Кредитному договору их исполнением; передача соответствующих выписок / отчетов по счету депо в кредитующее подразделение (в случае заключения в качестве обеспечения по Кредитному договору договора залога государственных ценных бумаг и других ценных бумаг, учет которых ведется на счетах депо в стороннем регистраторе).

10. Подразделение, осуществляющее валютные и неторговые операции:

· подготовка и совершение внешнеторговых документарных операций, связанных с реализацией кредитуемых сделок;

- по запросу кредитующего подразделения:

· определение оценочной стоимости драгоценных металлов, принимаемых в залог;

· консультирование по вопросам проведения валютных и неторговых операций, в т.ч. по содержанию кредитуемых внешнеторговых контрактов;

· предоставление информации кредитующему подразделению об условиях совершения Банком документарных операций (сроков, сумм платежей по экспортным и импортным аккредитивам и др.), связанных с реализацией кредитуемых сделок.

При необходимости в выполнении операций по кредитованию юридических лиц и индивидуальных предпринимателей принимают участие бухгалтерское подразделения (в центральном аппарате - Управление учета и контроля розничных операций банка, Управление бухгалтерского учета и отчетности); аналитические подразделения (в центральном аппарате - Управление по работе с филиалами, Финансовое управление, Управление налогового планирования, Управление стратегического планирования), подразделения, осуществляющие операции с ценными бумагами и другие.

Центральное место в процессе минимизации кредитного риска принадлежит определению методов его оценки по каждой отдельной ссуде (заемщику) и на уровне банка (кредитного портфеля) в целом. Под оценкой кредитного риска заемщика обычно понимают изучение и оценку качественных и количественных показателей экономического положения заемщика. Работа по оценке кредитного риска в банке проводится в три этапа. На первом этапе производится оценка качественных показателей деятельности заемщика, на втором -- оценка количественных показателей и на заключительном этапе -- получение сводной оценки-прогноза и формирование окончательного аналитического вывода.

Одним из важных методов оценки кредитного риска является метод оценки кредитоспособности клиента, который осуществляется на основе анализа, направленного на выявление его финансового состояния и его тенденций.

Основными источниками информации для оценки кредитного риска заемщика являются: финансовая отчетность, сведения, предоставленные заемщиком, опыт работы с данным клиентом других лиц, схема кредитуемой сделки с технико-экономическим обоснованием получения ссуды, данные инспекции на месте.

Качественный анализ реализуется по этапам:

а) изучение репутации заемщика;

б) определение цели кредита;

в) определение источников погашения основного долга и причитающихся процентов;

г) оценка рисков заемщика, принимаемых банком косвенно на себя.

Репутация заемщика изучается весьма тщательно, при этом очень важным является изучение кредитной истории клиента, т.е. прошлого опыта работы с ссудной задолженностью клиента. Внимательно изучаются и сведения, характеризующие деловые и личностные качества индивидуального заемщика. Устанавливаются также факты или отсутствие фактов неплатежей по ссудам, протеста надлежащим образом оформленных векселей и т.д.

Определение кредитоспособности заемщика является неотъемлемой частью работы банка по определению возможности выдачи ссуды. Под анализом кредитоспособности заемщика понимается оценка банком заемщика с точки зрения возможности и целесообразности предоставления ему ссуд, определения вероятности их своевременного возврата в соответствии с кредитным договором. С этой целью используют: финансовые коэффициенты, анализ денежного потока, оценку делового риска.

Решение о предоставлении кредита принимается Кредитным комитетом с учетом лимитов и ограничений, установленных АО«ForteBank».

2.4 Анализ риска, связанного с предоставлением кредитов юридическим лицам

Кредиты предоставляются резидентам Республики Казахстан - юридическим лицам любой организационно-правовой формы и индивидуальным предпринимателям, заключившим с Банком договор банковского счета.

При кредитовании юридических лиц, зарегистрированных в форме обществ с ограниченной ответственностью, необходимо учитывать риски, связанные с зависимостью его финансового состояния от намерений его участников в отношении существования и экономического развития общества. С целью снижения указанных рисков в кредитную документацию необходимо включать пункт о праве Кредитора досрочно взыскать предоставленные кредитные ресурсы в случае выхода какого-либо из участников из Общества с ограниченной ответственностью.

С целью осуществления контроля над источниками погашения обязательств по кредиту необходимо обеспечить перевод Заемщиком в Банк расчетов по контрактам доходной части технико-экономического обоснования кредита, в том числе паспортов экспортных сделок.

Сумма предоставляемых кредитных ресурсов, режим кредитования и сроки погашения задолженности определяются исходя из анализа бизнес-плана, прогноза движения денежных средств, финансового состояния Заемщика, особенностей кредитуемой сделки, с учетом потребностей Заемщика.

В Центральном отделении АО «ForteBank» по каждому ссудозаемщику (если это юридическое лицо) собирается следующий перечень документов:

1. Копия учредительного договора, заверенная нотариально.

2. Копия Устава (Положения), утвержденного учредителем и зарегистрированного в установленном порядке, заверенная нотариально.

3. Документ о государственной регистрации.

4. Документ, удостоверяющий об уведомлении налогового органа о намерении Заемщика открыть в Банке ссудный счет.

5. Разрешение на занятие хозяйственной деятельностью с указанием срока функционирования (от предпринимателей, осуществляющих свою деятельность без образования юридического лица).

6. Карточка с образцами подписей и оттиска печати (ф. 0401026), заверенная нотариально.

7. Годовой отчет, бухгалтерский баланс с приложениями на последнюю отчетную дату, заверенный налоговой инспекцией с указанием внебалансового счета по гарантийным обязательствам.

8. Аудиторское заключение о достоверности отчета.

9. Список кредиторов и должников с расшифровкой кредиторской и дебиторской задолженности, указанием даты ее возникновения.

10. Выписка по расчетному счету за последний месяц с отметкой банка о сальдо счета и наличии претензий к счету.

11. Бизнес-план с указанием планируемых на срок кредита доходов и расходов.

12. Технико-экономическое обоснование кредита, отражающее экономическую эффективность и окупаемость затрат в течение периода, на который испрашивается кредит.

13. Копии контрактов (договоров) на мероприятие, под которое запрашивается кредит, с адресами конкретных возможных покупателей.

14. Документы, гарантирующие своевременное исполнение обязательств Заемщика по полученной ссуде: залоговое обязательство, гарантийное письмо Банка, в котором ведется счет Заемщика или другого банка, копия письма Заемщика в адрес Банка-заемщика о праве Банка-кредитора на бесспорное списание средств с отметкой Банка-заемщика о приеме данного письма к исполнению.

15. Справка об открытых расчетных счетах в других банках. (Налоговая служба).

16. Документы, устанавливающие право собственности заемщика на предмет залога (при залоге недвижимости - Акт оценки составляется независимой оценочной компанией) и др.

Немалое значение при принятии решения о выдаче кредита имеет кредитная история заемщика. Если данное юридическое лицо уже кредитовалось в Фортебанке и в своевременно выполняло свои обязательства по погашению основного долга и процентов по нему, то вероятность понести потери снижается. Следовательно, Кредитный комитет примет положительное решение по вопросу выдачи ссуды такому заемщику. Однако в любом случае большее внимание среди собранной информации уделяется бухгалтерской отчетности и финансовому положению заемщика. Отслеживается динамика изменений финансовых и прочих показателей. Проследим, как анализируется бухгалтерский баланс и приложения к нему с целью снижения риска.

В АО «ForteBank» и во всех его филиалах существует своя методика анализа кредитного риска.

Методика определения кредитоспособности заемщика.

Для определения кредитоспособности Заемщика проводится количественный (оценка финансового состояния) и качественный анализ рисков.

Целью проведения анализа рисков является определение возможности, размера и условий предоставления кредита.

1. Оценка финансового состояния Заемщика.

Оценка финансового состояния Заемщика производится с учетом тенденций в изменении финансового состояния и факторов, влияющих на эти изменения.

С этой целью необходимо проанализировать динамику оценочных показателей, структуру статей баланса, качество активов, основные направления хозяйственно-финансовой политики предприятия.

При расчете показателей (коэффициентов) используется принцип осторожности, то есть пересчет статей актива баланса в сторону уменьшения на основании экспертной оценки.

Для оценки финансового состояния Заемщика используются три группы оценочных показателей:

- коэффициенты ликвидности;

- коэффициент наличия собственных средств;

- показатели оборачиваемости и рентабельности.

Коэффициенты ликвидности позволяют проанализировать способность предприятия отвечать по своим текущим обязательствам. В результате расчета устанавливается степень обеспеченности предприятия оборотными средствами для расчетов с кредиторами по текущим операциям.

Коэффициент абсолютной ликвидности К1 является наиболее жестким критерием ликвидности предприятия и показывает какая часть краткосрочных долговых обязательств может быть при необходимости погашена за счет имеющихся денежных средств, средств на депозитных счетах и высоколиквидных краткосрочных ценных бумаг

Промежуточный коэффициент покрытия (коэффициент быстрой ликвидности) К2 характеризует способность предприятия оперативно высвободить из хозяйственного оборота денежные средства и погасить долговые обязательства. К2 определяется как отношение:

Ден.средства + краткосрочные фин. вложения + дебиторская задолженность
краткосрочные обязательства

Для расчета этого коэффициента предварительно производится оценка групп статей “краткосрочные финансовые вложения” и “дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)”. Указанные статьи уменьшаются на сумму финансовых вложений неликвидные корпоративные бумаги и неплатежеспособные предприятия и сумму безнадежной дебиторской задолженности соответственно.

Коэффициент текущей ликвидности (общий коэффициент покрытия) К3 дает общую оценку ликвидности предприятия, в расчет которого в числителе включаются все оборотные активы, в том числе и материальные Для расчета К3 предварительно корректируются группы статей баланса, а также “дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты)”, “запасы” и “прочие оборотные активы” на сумму соответственно безнадежной дебиторской задолженности, неликвидных и труднореализуемых запасов.

Коэффициент наличия собственных средств К4 показывает долю собственных средств предприятия в общем объеме средств предприятия и определяется как отношение собственных средств

Показатели оборачиваемости и рентабельности.

Оборачиваемость разных элементов оборотных активов и кредиторской задолженности рассчитывается в днях исходя из объема дневных продаж (однодневной выручки от реализации).

Объем дневных продаж рассчитывается делением выручки от реализации на число дней в периоде (90, 180, 270 или 360).

Средние (за период) величины оборотных активов и кредиторской задолженности рассчитываются как сумма половин величин на начальную и конечную даты периода и полных величин на промежуточные даты, деленные на число слагаемых, уменьшенное на 1.

Оборачиваемость оборотных активов:

Средняя стоимость оборотных активов

объем дневных продаж

Аналогично при необходимости могут быть рассчитаны показатели оборачиваемости других элементов оборотных активов (готовой продукции, незавершенного производства, сырья и материалов) и кредиторской задолженности.

Показатели рентабельности определяются в процентах или долях.

Рентабельность продукции (или рентабельность продаж) К5:

Рентабельность деятельности предприятия К6:

Основными оценочными показателями являются коэффициенты К1, К2, К3, К4, К5 и К6. Другие показатели оборачиваемости и рентабельности используются для общей характеристики и рассматриваются как дополнительные к первым шести показателям.

Оценка результатов расчетов шести коэффициентов заключается в присвоении Заемщику категории по каждому из этих показателей на основе сравнения полученных значений с установленными достаточными. Далее определяется сумма баллов по этим показателям в соответствии с их весами.

Достаточные значения показателей:

К1 - 0,1

К2 - 0,8

К3 - 1,5

К4 - 0,4 для всех заемщиков, кроме предприятий торговли

0,25 для предприятий торговли

К5 - 0,10

К6 - 0,06

Разбивка показателей на категории в зависимости от их фактических значений:

Коэффициенты	1 категория	2 категория	3 категория
К1 К2 К3 К4 кроме торговли для торговли К5 К6	0,1 и выше 0,8 и выше 1,5 и выше 0,4 и выше 0,25 и выше 0,10 и выше 0,06 и выше	0,15 - 0,1 0,5 - 0,8 1,0 - 2,0 0,25 - 0,4 0,15 - 0,25 менее 0,10 менее 0,06	менее 0,05 менее 0,5 менее 1,0 менее 0,25 менее 0,15 нерентаб. нерентаб.

Таблица расчета суммы баллов:

Показатель	Фактическое значение	Категория	Вес показателя	Расчет суммы баллов
К1			0,05
К2			0,10
К3			0,40
К4			0,20
К5			0,15
К6			0,10
Итого	x	x	1

Формула расчета суммы баллов S имеет вид:

S= 0,05 * Категория К1 + 0,10 * Категория К2 + 0,40 * Категория К3+ 0,20 * Категория К4 + 0,15 * Категория К5 + 0,10 * Категория К6

Значение S наряду с другими факторами используется для определения рейтинга Заемщика. Для остальных показателей третьей группы (оборачиваемость и рентабельность) не устанавливаются оптимальные или критические значения ввиду большой зависимости этих значений от специфики предприятия, отраслевой принадлежности и других конкретных условий.

Оценка результатов расчетов этих показателей основана, главным образом, на сравнении их значений в динамике.

2. Качественный анализ основан на использовании информации, которая не может быть выражена в количественных показателях. Для проведения такого анализа используются сведения, представленные Заемщиком, службой безопасности и информация базы данных.

На этом этапе оцениваются риски:

Отраслевые:

§ состояние рынка по отрасли;

§ тенденция в развитии конкуренции;

§ уровень государственной поддержки;

§ значимость предприятия в масштабах региона;

§ риск недобросовестной конкуренции со стороны других банков;

Акционерные:

§ риск передела акционерного капитала;

§ согласованность позиций крупных акционеров;

Регулирования деятельности предприятия:

§ подчиненность (внешняя финансовая структура);

§ формальное и неформальное регулирование деятельности;

§ лицензирование деятельности;

§ льготы и риски их отмены;

§ риски штрафов и санкций;

§ правоприменительные риски (возможность изменения в законодательной и нормативной базе);

Производственные и управленческие:

§ технологический уровень производства;

§ риски снабженческой инфраструктуры (изменение цен поставщиков, срыв поставок и т.д.);

§ риски, связанные с банками, в которых открыты счета;

§ деловая репутация (аккуратность в выполнении обязательств, кредитная история, участие в крупных проектах, качество товаров и услуг и т.д.);

§ качество управления.

3. Заключительным этапом оценки кредитоспособности является определение рейтинга Заемщика, или класса.

Устанавливается 3 класса заемщиков:

Первоклассные - кредитование которых не вызывает сомнений;

Второго класса - кредитование требует взвешенного подхода;

Третьего класса - кредитование связано с повышенным риском.

Рейтинг определяется на основе суммы баллов по пяти основным показателям, оценки остальных показателей третьей группы и качественного анализа рисков.

Сумма баллов S влияет на рейтинг Заемщика следующим образом:

1 класс кредитоспособности: S = 1,25 и менее. Обязательным условием отнесения заемщика к данному классу является значение коэффициента К5 на уровне, установленном для 1-го класса кредитоспособности.

2 класс кредитоспособности: значение S находится в диапазоне от 1,25 (невключительно) до 2,35 (включительно). Обязательным условием отнесения заемщика к данному классу является значение коэффициента К5 на уровне, установленном не ниже чем для 2-го класса кредитоспособности.

3 класс кредитоспособности: значение S больше 2,35.

Далее определенный таким образом предварительный рейтинг корректируется с учетом других показателей третьей группы и качественной оценки Заемщика.

При отрицательном влиянии этих факторов рейтинг может снижен на один класс. Такая группировка позволяет осуществлять контроль за выявлением возможных потерь от непогашенных кредитов и их предотвращение.

Изначально по классу кредитоспособности и определяется группа риска (соответственно по возрастанию). Далее (в зависимости от того, как заемщик выполняет свои обязательства по погашению основного долга и процентов по нему) группа риска может изменяться.

Формирование резерва на возможные потери по ссудам в НБ РК.

В соответствии с Положением Национального Банка кредитные организации обязаны формировать резервы на возможные потери по ссудам.

Классификация (реклассификация) ссуд и формирование (регулирование) резерва осуществляются на основании следующих принципов:

§ соответствие фактических действий по классификации ссуд и формированию резерва требованиям Положения и внутренних документов кредитной организации;

§ комплексный и объективный анализ всей информации, относящейся к сфере классификации ссуд и формирования резервов;

§ своевременность классификации (реклассификации) ссуды и (или) формирования (регулирования) резерва и достоверность отражения изменений размера резерва в учете и отчетности.

Резерв формируется кредитной организацией при обесценении ссуды, то есть при потере ссудой стоимости вследствие неисполнения либо ненадлежащего исполнения заемщиком обязательств по ссуде перед кредитной организацией в соответствии с условиями договора либо существования реальной угрозы такого неисполнения.

Величина потери ссудой стоимости определяется как разность между балансовой стоимостью ссуды, то есть остатком задолженности по ссуде, отраженным по счетам бухгалтерского учета на момент ее оценки, и ее справедливой стоимостью на момент оценки (текущая стоимость ссуды). Оценка справедливой стоимости ссуды (оценка ссуды) осуществляется на постоянной основе начиная с момента выдачи ссуды.

Резерв формируется по конкретной ссуде либо по портфелю однородных ссуд, то есть по группе ссуд со сходными характеристиками кредитного риска, обособленных в целях формирования резерва (портфель однородных ссуд) в связи с кредитным риском, обусловленным деятельностью конкретного заемщика либо группы заемщиков, предоставленные которым ссуды включены в портфель однородных ссуд.

Резерв на возможные потери по ссудам (резерв) формируется за счет отчислений, относимых на расходы банка.

В целях определения размера расчетного резерва в связи с действием факторов кредитного риска ссуды классифицируются на основании профессионального суждения (за исключением ссуд, сгруппированных в портфель однородных ссуд) в одну из пяти категорий качества:

I (высшая) категория качества (стандартные ссуды) - отсутствие кредитного риска (вероятность финансовых потерь вследствие неисполнения либо ненадлежащего исполнения заемщиком обязательств по ссуде равна нулю);

II категория качества (нестандартные ссуды) - умеренный кредитный риск (вероятность финансовых потерь вследствие неисполнения либо ненадлежащего исполнения заемщиком обязательств по ссуде обусловливает ее обесценение в размере от одного до 20 процентов);

III категория качества (сомнительные ссуды) - значительный кредитный риск (вероятность финансовых потерь вследствие неисполнения либо ненадлежащего исполнения заемщиком обязательств по ссуде обусловливает ее обесценение в размере от 21 до 50 процентов);

IV категория качества (проблемные ссуды) - высокий кредитный риск (вероятность финансовых потерь вследствие неисполнения либо ненадлежащего исполнения заемщиком обязательств по ссуде обусловливает ее обесценение в размере от 51 процента до 100 процентов);

V (низшая) категория качества (безнадежные ссуды) - отсутствует вероятность возврата ссуды в силу неспособности или отказа заемщика выполнять обязательства по ссуде, что обусловливает полное (в размере 100 процентов) обесценение ссуды.

Ссуды, отнесенные ко II-V категориям качества, являются обесцененными.

Размер отчислений в резерв формируется в пределах суммы основного долга ссуд и иных требований без учета процентов, неустоек и иных комиссионных платежей, подлежащих уплате заемщиком в пользу Национального Банка в соответствии с заключенными договорами.

Определение категории качества ссуд производится исходя из анализа следующих факторов:

§ финансового положения заемщика

§ качества обслуживания заемщиком ссуды.

Оценка финансового положения заемщиков и качества

обслуживания ими долга

Оценка финансового положения и кредитоспособности заемщика осуществляется ответственными сотрудниками кредитующих, уполномоченных и других подразделений банка на регулярной основе. Заключения об анализе финансового положения содержатся в кредитном досье.

К источникам информации о финансовом состоянии заемщика - юридического лица относятся: бухгалтерская отчетность; отчетность, составленная в соответствии с Международными стандартами финансовой отчетности; управленческая отчетность; иная информация, в том числе публикуемая в СМИ.

Примерный перечень информации, используемой для анализа финансового положения заемщика - физического лица:

1. заверенная работодателем справка с места работы и справка о доходах физического лица;

2. информация, полученная из СМИ (о назначении или снятии с должности, награждении и т.п.);

3. опубликованное в СМИ (размещенное в Интернете) интервью с заемщиком, в котором упоминается место работы, должность, характеризуется деятельность и т.п.;

4. информация о закрытии (приостановлении деятельности) предприятия, на котором работает заемщик;

5. информация о деятельности предприятия, на котором работает заемщик, дающая представление о тенденциях его развития;

6. прочая информация (печатная или из Интернет), позволяющая кредитному работнику составить профессиональное суждение о финансовом положении заемщика.

Финансовое положение заемщика может быть оценено как хорошее, если комплексный анализ производственной и финансово-хозяйственной деятельности заемщика и иные сведения о нем, включая информацию о внешних условиях, свидетельствуют о стабильности производства, положительной величине чистых активов, рентабельности и платежеспособности и отсутствуют какие-либо негативные явления (тенденции), способные повлиять на финансовую устойчивость заемщика в перспективе.

К негативным явлениям (тенденциям) могут быть отнесены не связанные с сезонными факторами существенное снижение темпов роста объемов производства, показателей рентабельности, существенный рост кредиторской и (или) дебиторской задолженности, другие явления;

Финансовое положение заемщика оценивается не лучше, чем среднее, если комплексный анализ производственной и финансово-хозяйственной деятельности заемщика и (или) иные сведения о нем свидетельствуют об отсутствии прямых угроз текущему финансовому положению при наличии в деятельности заемщика негативных явлений (тенденций), которые в обозримой перспективе (год или менее) могут привести к появлению финансовых трудностей, если заемщиком не будут приняты меры, позволяющие улучшить ситуацию;

Финансовое положение заемщика оценивается как плохое, если заемщик признан несостоятельным (банкротом) в соответствии с законодательством либо если он является устойчиво неплатежеспособным, а также если анализ производственной и (или) финансово-хозяйственной деятельности заемщика и (или) иные сведения о нем свидетельствуют об угрожающих негативных явлениях (тенденциях), вероятным результатом которых могут явиться несостоятельность (банкротство) либо устойчивая неплатежеспособность заемщика. К угрожающим негативным явлениям (тенденциям) в деятельности заемщика могут относиться: убыточная деятельность, отрицательная величина либо существенное сокращение чистых активов, существенное падение объемов производства, существенный рост кредиторской и (или) дебиторской задолженности, другие явления.

Финансовое положение заемщика не может быть оценено как хорошее в следующих случаях:

1. если в отношении для заемщика - юридического лица выявлено хотя бы одно из следующих обстоятельств:

наличие текущей картотеки неоплаченных расчетных документов к банковским счетам заемщика; наличие просроченной задолженности перед федеральным бюджетом, бюджетами субъектов Российской Федерации, местными бюджетами и внебюджетными фондами; наличие просроченной задолженности перед работниками по заработной плате;

наличие информации о несоблюдении заемщиком - кредитной организацией норматива достаточности капитала (H1) и (или) применении Национального Банка к заемщику - кредитной организации принудительных мер воздействия;

наличие у заемщика скрытых потерь (например, неликвидных запасов готовой продукции и (или) требований, безнадежных к взысканию) в размере, равном или превышающем 25% его чистых активов (собственных средств (капитала));

случай (случаи) неисполнения в течение последнего года заемщиком обязательств по иным договорам с кредитной организацией-кредитором либо прекращение заемщиком обязательств по иным договорам с кредитной организацией-кредитором предоставлением взамен исполнения обязательства отступного в форме имущества, которое не реализовано кредитной организацией в течение 180 календарных дней или более;

не предусмотренная планом развития заемщика (бизнес-планом), согласованным с кредитной организацией, убыточная деятельность заемщика, приведшая к существенному (25 процентов и более) снижению его чистых активов (для кредитных организаций - собственных средств (капитала)) по сравнению с их максимально достигнутым уровнем.

2. если в отношении заемщика - физического лица стала известна информация о потере, либо существенном снижении доходов или имущества, за счет которых предполагалось погашение задолженности физическим лицом (например, прекращение трудовых отношений между работодателем и физическим лицом при отсутствии у последнего существенных накоплений, наличие вступивших в силу решений суда о привлечении физического лица к уголовной ответственности в виде лишения свободы, наличие документально подтвержденных сведений об отзыве лицензии у кредитной организации, в которой размещен вклад физического лица, если невозвращение этого вклада окажет влияние на способность заемщика - физического лица выполнить свои обязательства по ссуде).

В зависимости от качества обслуживания заемщиком долга ссуды относятся в одну из трех категорий: хорошее, среднее, неудовлетворительное обслуживание долга.

Обслуживание долга по ссуде может быть признано хорошим, если:

1. Платежи по основному долгу и процентам осуществляются своевременно и в полном объеме;

2. Имеется единичный случай просроченных платежей по основному долгу и (или) процентам в течение последних 180 календарных дней, в том числе:

по ссудам, предоставленным юридическим лицам, - до пяти календарных дней включительно,

по ссудам, предоставленным физическим лицам, - до 30 календарных дней включительно.

Обслуживание долга по ссуде не может быть признано хорошим, если:

1. Платежи по основному долгу и (или) по процентам осуществляются за счет денежных средств и (или) иного имущества, предоставленных заемщику кредитной организацией - ссудодателем прямо либо косвенно (через третьих лиц), либо кредитная организация - ссудодатель прямо или косвенно (через третьих лиц) приняла на себя риски (опасность) понесения потерь в связи с предоставлением заемщику денежных средств и (или) иного имущества, кроме случаев, когда ссуда предоставлена кредитной организацией в целях погашения долга по ранее предоставленной ссуде заемщику, финансовое положение которого на протяжении последнего завершенного и текущего года может быть оценено как хорошее;

2. Ссуда реструктурирована, то есть на основании соглашений с заемщиком изменены существенные условия первоначального договора по ссуде в сторону, более благоприятную для заемщика, в том числе если указанные соглашения предусматривают увеличение сроков возврата основного долга, снижение процентной ставки, за исключением изменения процентной ставки, осуществляемого в соответствии с условиями договора (например, в случае плавающей процентной ставки, если ее изменение осуществляется в соответствии с условиями первоначального договора, в том числе в связи с изменением ставки рефинансирования Банка России, иной базовой процентной ставки), увеличение суммы основного долга, изменение графика уплаты процентов по ссуде, изменение порядка расчета процентной ставки, кроме случаев, когда платежи по реструктурированной ссуде осуществляются своевременно и в полном объеме, а финансовое положение заемщика на протяжении последнего завершенного и текущего года может быть оценено не хуже, чем среднее;

3. Имеется случай просроченных платежей по основному долгу и (или) по процентам в течение последних 180 календарных дней, в том числе:

по ссудам, предоставленным юридическим лицам, - от шести до 30 календарных дней включительно,

по ссудам, предоставленным физическим лицам, - от 31 до 60 календарных дней включительно;

4. Ссуда прямо либо косвенно (через третьих лиц) предоставлена заемщику кредитной организацией в целях погашения долга по ранее предоставленной ссуде либо кредитная организация прямо или косвенно (через третьих лиц) приняла на себя риски (опасность) понесения потерь в связи с предоставлением заемщику денежных средств в указанных целях, при условии отсутствия просроченных платежей по новой ссуде, а также при условии, что по ранее предоставленной ссуде обслуживание долга признавалось хорошим, а финансовое положение заемщика не может быть оценено как хорошее.

Обслуживание долга признается плохим, если:

1. Имеются просроченные платежи по основному долгу и (или) по процентам в течение последних 180 календарных дней:

по ссудам, предоставленным юридическим лицам, - свыше 30 календарных дней,

по ссудам, предоставленным физическим лицам, - свыше 60 календарных дней;

2. Ссуда реструктурирована, и по ней имеются просроченные платежи по основному долгу и (или) по процентам, а финансовое положение заемщика оценивается как плохое;

3. Ссуда предоставлена заемщику кредитной организацией прямо либо косвенно (через третьих лиц) в целях погашения долга по ранее предоставленной ссуде, либо кредитная организация прямо или косвенно (через третьих лиц) приняла на себя риски (опасность) понесения потерь в связи с предоставлением денежных средств заемщику, чье финансовое положение не может быть оценено лучше, чем среднее при условии, что ранее предоставленная ссуда была отнесена по качеству обслуживания долга к категории ссуд со средним обслуживанием долга при наличии просроченных платежей по новой ссуде.

При осуществлении оценки ссуды до определенного договором срока выплаты процентов и (или) суммы основного долга обслуживание долга может быть оценено:

при оценке финансового положения как хорошего - как хорошее;

при оценке финансового положения заемщика как среднего - не лучше, чем среднее;

при оценке финансового положения заемщика как плохого - только как плохое.

Определение категории качества ссуды (определение вероятности обесценения ссуды) в отсутствие иных существенных факторов, принимаемых во внимание при классификации ссуды, осуществляется с применением профессионального суждения на основе комбинации двух классификационных критериев (финансовое положение заемщика и качество обслуживания им долга) в соответствии с таблицей 3.1.

Таблица 3.1. Определение категории качества ссуд юридических лиц и физических лиц, не включенных в портфель однородных ссуд, с учетом финансового положения заемщика и качества обслуживания им долга

Обслуживание долга	Финансовое положение заемщика/категория качества ссуды (размер расчетного резерва в процентах от суммы основного долга по ссуде)
	хорошее	среднее	Плохое
хорошее	Стандартная (1 категория качества) 0%	Нестандартная (2 категория качества) 1%	Сомнительная (3 категория качества) 21%
среднее	Нестандартная (2 категория качества) 1%	Сомнительная (3 категория качества) 21%	Проблемная (4 категория качества) 51%
неудовлетворительное	Сомнительная (3 категория качества) 21%	Проблемная (4 категория качества) 51%	Безнадежная (5 категория качества) 100%

Размер расчетного резерва определяется исходя из результатов классификации ссуды в соответствии с таблицей 3.2.

Таблица 3.2. Величина расчетного резерва по классифицированным ссудам

Категория качества	Наименование	Размер расчетного резерва в процентах от суммы основного долга по ссуде
I категория качества (высшая)	Стандартные	0%
II категория качества	Нестандартные	от 1% до 20%
III категория качества	Сомнительные	от 21% до 50%
IV категория качества	Проблемные	от 51% до 100%
V категория качества (низшая)	Безнадежные	100%

3. Перспективные направления работы банка по уменьшению кредитных рисков

3.1 Зарубежный опыт управления банковскими рисками

В американской практике выделяются следующие типы рисков:

· риски балансового отчета (финансовые риски): кредитный риск, риск ликвидности, процентный риск, риск структуры капитала;

· риски финансовых услуг (риски реализации): операционные риски, технологические риски, риски инноваций, стратегические риски;

· внешние риски: макроэкономические риски, конкурентные риски, законодательные (правовые) риски.

В приведенной классификации внешние риски понимаются более широко. В ней, в частности, выделяются законодательные риски. Кроме того, внешние риски не увязываются с текущей деятельностью банка и его финансовыми рисками. Однако во всех классификациях основные виды банковских рисков представлены независимо от их группировок.

Внутренние риски обусловлены технико-организационной сферой деятельности банков и их организационной структурой. Эти риски не связаны с чисто денежными факторами и имеют персональное, вещественно-техническое и организационное значение. Выделяют три вида внутренних рисков:

- риски персонального вида (риски сотрудников), т.е. кадровые риски. Различаются количественные и качественные риски персонального вида. Под количественными понимаются все риски, связанные с поиском и включением сотрудников в работу. Качественные риски связаны с профессиональным уровнем и чертами характера;

- риски материально-технического вида, связанные с материально-технической базой банков, ее уровнем;

- структурно-процессуальные риски представлены взаимодействием рисков первого и второго вида. Среди них выделяются особые риски:

§ риск, который связан с применением машин в банковской деятельности;

§ риск, связанный с психологической подготовкой кадров, их компетентностью;

§ организационный риск. Чтобы избежать этого риска, необходимы умелое распределение ответственности банковских кадров, их правильная расстановка. Каждый четко должен знать свои обязанности и нести за них ответственность, в том числе и материальную. Поэтому нужны современные организационные банковские структуры и понимание всеми работниками банка его политики.

Несмотря на то, что банки в своей деятельности соприкасаются с многочисленными рисками, причины банковского краха обычно вызываются следующими обстоятельствами:

§ серьезными ошибками, допущенными руководством банка при проведении процентной политики;

§ серьезными ошибками при формировании кредитного портфеля;

§ несовершенством организационной структуры;

§ кадровыми рисками.

Используемый в настоящее время многими зарубежными банками метод минимизации кредитных рисков основан на:

- достаточном покрытии и разделении рисков;

- ясной постановке задач;

- четкой системе делегирования полномочий;

- качественных кредитных и других досье и документах, используемых как основание для операции;

- тщательном отслеживании рисков;

- системе информации и контроля управления;

- эффективной работе служб, занимающихся не возвратами и потерями банка от операций.

Разделение рисков связано с четкой системой определения возможных потерь по клиентам и их группам, по сферам их деятельности, географическим зонам и т.д.

Постановку задач отличают коммерческие цели: учет особенностей рынка кредитуемых клиентов, определение качества каждой ссуды с присвоением каждому клиенту кредитной котировки, планирование нормы рентабельности банка и норм контроля систем обработки информации.

Система делегирования полномочий предусматривает наделение достаточными правами по приему решений ряда работников и органов банка, действующих в рамках лимитов и принятой банком политики рисков.

Качество документов определяется необходимыми требованиями к их содержанию, строгими стандартами и структурой.

Отслеживание рисков включает:

- ответственность за отслеживание положения клиента;

- хорошую систему информации для управления;

- наблюдение за превышениями кредита;

- идентификацию неплатежей;

- контроль за движением средств;

- отслеживание гарантий;

- ежегодный пересмотр досье клиента.

Система информации и контроля направлена на создание специальных инструментов управления, позволяющих измерять:

риски (например, кредитные котировки);

рентабельность, показатели прибыльности;

Наконец, специальная служба банка должна принимать юридические и иные меры для возврата просроченных средств, в.т.ч. путем своевременного обращения в арбитраж.

Несмотря на перечисленные способы минимизации рисков, у любого банка всегда имеются невозвратные кредиты, количество которых поддается измерению, и потери от которых могут быть прогнозируемы. Кредиты достаточно легко распределяются по группам на основе общих признаков, и количество невозвратных кредитов по каждой группе может математически моделироваться, приводя в итоге к количественному определению размера предполагаемых потерь. Это открывает путь к выявлению определенных математических закономерностей в размерах потерь по каждой группе кредитов, а, следовательно, и позволяет включить эти предполагаемые потери в цену кредита для клиентов. Таким образом, банк покрывает свой будущий риск. Кредитор переносит свой риск непрогнозируемых потерь в прогнозируемые и распределяет его между большим количеством своих клиентов. Те из них, которые успешно выплатят кредиты, фактически покроют потери от невозвращенных займов. В этом случае, хотя несомненно, что все равно будут непрогнозируемые потери, размер средств, возвращенных банку, будет значительно ближе к прогнозируемому уровню.

Западные банки все больше рассматривают свои кредиты как ссудные портфели и вырабатывают разнообразные финансовые инструменты, позволяющие им минимизировать свои возможные потери путем купли-продажи отдельных “пакетов рисков”. Теория управления рисками уже сейчас гораздо больше, чем просто теория для многих западных банков. Признавая ее ограниченность, они, тем не менее, считают, что она помогает количественному измерению рисков и определению степени их вероятности, следовательно, и принятию верных решений.

Ответом банков на негативные изменения явилось введение финансовых инструментов и услуг, специально сконструированных для установления контроля над рисками. Первыми такими инструментами были простые контракты о предоставлении в будущем иностранной валюты по согласованному сегодня обменному курсу (валютные фьючерсы) или займа по согласованной процентной ставке (кредитные фьючерсы). Это помогало клиентам прогнозировать их риск и смягчать негативные последствия резких колебаний обменных курсов или ссудного процента. Аналогичными преимуществами пользовались и банки.

В 80-е годы на финансовых рынках Запада шел бурный процесс создания и применения принципиально новых финансовых инструментов, позволяющих значительно снизить имеющиеся риски. Эти инструменты получили название “деривативов” (производных, вторичных инструментов) и стали широко, хотя и с разной степенью успеха, использоваться западными банками и финансовыми корпорациями.

Фактически деривативный финансовый инструмент - это финансовый контракт, стоимость которого зависит от рыночной стоимости одного или нескольких видов лежащих в его основе активов или показателей стоимости этих активов. Банки и другие финансовые институты, использующие “деривативы”, в основном имеют под этим в виду форвардные (фьючерсные), опционные и обменные (“своповые”) контракты. Их суть не в предоставлении средств в ссуду, а переносе и распределении риска, как во времени, так и между участниками контрактов.

Эти контракты, в свою очередь, в основном связаны с такими областями экономической деятельности, как рынок иностранной валюты, ссудный процент, товарные рынки и рынки ценных бумаг. В последнее время появились “деривативы”, связанные с налогами и недвижимостью. Фактически путем использования “деривативов” участники финансового рынка хеджируют свои риски. Таким образом, они имеют возможность амортизировать негативные последствия резких колебаний на рынке наличности (изменения валютных курсов, ссудного процента, падение спроса на продукцию и недополучения дохода, падение курса ценных бумаг.

Широкое применение “деривативов” связано с тем, что имеется возможность разделения рисков на составные части (валютный риск, кредитный риск, риск ссудного процента, политический риск, риск экономического спада и падения спроса и т.д.).

Аналогично на составные блоки можно разделить и процесс управления финансовыми рисками с помощью “деривативов”. Он фактически состоит из следующих составных частей - операции с опционами (контракты на возможность покупки или продажи по желанию в определенное время и по определенной цене), операции с форвардными (фьючерсными) контрактами на приобретение или продажу в согласованное время и по согласованной цене в будущем), операции по обмену активами (свопы”) и операции непосредственно с займами и ценными бумагами с фиксированным процентом прибыли.

Практическое применение деривативных финансовых инструментов начинает также входить в практику восточноевропейских стран, трансформирующих свои экономические системы.

В настоящее время насчитывается более 30 различных деривативных финансовых инструментов, и появляются их новые типы, страхующие от новых видов рисков и приспособленные для специфических нужд отдельных клиентов. В повседневной деятельности “деривативы” имеют дело с финансовыми рисками, связанными с колебаниями в обменных курсах валют, ссудного процента и товарных цен. Банки быстро обнаружили, что помимо продажи “деривативов” своим клиентам они могут успешно использовать их для хеджирования собственных рисков и получения доходов с помощью спекуляции, а также для немедленного хеджирования принимаемого на себя риска клиента.

В числе применяемых сейчас деривативных финансовых инструментов наиболее широко используются:

форвардные (фьючерсные) контракты - валютные фьючерсы, фьючерсы на акции, фьючерсы на облигации, гарантированные ипотекой, фьючерсы на краткосрочные, среднесрочные и ценные долгосрочные бумаги, евро-долларовые фьючерсы, фьючерсы на ссудный процент по экю, фьючерсы на “свопы” по ссудному проценту, фьючерсы на “евромарку” сроком на 3 месяца;

опционные контракты - валютные опционы, опционы на все виды вышеупомянутых фьючерсных контрактов, опционы на акции и облигации, опционы на “свопы”, составные “комбинированные” опционы.

...