Бланки сертификатов изготавливаются полиграфическими предприятиями, которые имеют лицензию Министерства финансов РФ на производство бланков ценных бумаг. Бланки сертификатов являются бланками строгой отчетности, учитываются банками на отдельном внебалансовом счете и хранятся в денежных хранилищах или несгораемых шкафах.

Банк-эмитент, прежде чем выпускать сертификаты, должен утвердить условия их выпуска и обращения в том Главном территориальном управлении Центрального банка РФ или в том национальном банке республики в составе РФ, где находится корреспондентский счет банка. Условия должны содержать полный порядок выпуска и обращения сертификатов, описание их внешнего вида и макет сертификата. Они представляются в регистрирующий орган в десятидневный срок с даты принятия решения о выпуске сертификатов. Регистрирующий орган в течение двух недель рассматривает представленные банком условия выпуска и обращения сертификатов на предмет их соответствия действующему законодательству и банковским правилам. При отсутствии претензий к условиям выпуска и обращения сертификатов регистрирующий орган выдает банку-эмитенту письмо об утверждении условий выпуска и обращения сертификатов и одну копию утвержденных условий. Получив письмо об утверждении условий, банк может приступать к выпуску и распространению сертификатов.

Распространяются сертификаты банком как непосредственно через свои отделения, так и через брокерские фирмы на условиях комиссии.

В момент продажи сертификатов их владелец должен заполнить бланк сертификата и корешок сертификата. Корешок сертификата после подписи бенефициара или его уполномоченного лица отделяется от сертификата и хранится в банке.

Вместо заполнения корешка сертификатов допустимо вести регистрационный журнал выпущенных сертификатов с теми же реквизитами, что и в корешке. Поправки и помарки при заполнении сертификата недопустимы.

Сведения о выполнении плана по привлечению средств в депозитные сертификаты представлены в таблице 6.

Таблица 6

№ОСБ	Наименование отделения	Депозитный сертификат (тыс. руб.)
		план 01.01.2008 г.	факт 01.01.2008 г.	выполн-е, в%
Аппарат ДВ банка	3000	-	0,0
692	Николаевское	200	-	0,0
4154	Совгаванское	500	-	0,0
4157	Биробиджанское	1000	4000	400,0
4164	Богородское	-	-	0,0
4205	г. Комсомольск	9000	15000	166,7
5529	Чегдомынское	300	-	0,0
Итого Хабаровский край и ЕАО	14000	19000	135,7
Итого Приморский край	10000	8300	83,0
Итого Амурская область	73000	146805	201,1
Итого Сахалинская область	3000	7500	250,0
Всего ДВ банк	100000	181605	181,6

3. Векселем признается ценная бумага, удостоверяющая ничем не обусловленное обязательство векселедателя (простой вексель) или указанного в векселе плательщика (переводный вексель) выплатить по наступлению предусмотренного векселем срока определенную сумму владельцу векселя (векселедержателю). Таким образом, вексель представляет собой безусловное, абстрактное, строго формальное обязательство или приказ уплатить определенную денежную сумму.

Основными участниками вексельных правоотношений являются векселедатель, векселедержатель и плательщик. В зависимости от того, кто выступает в качестве плательщика по векселю - векселедатель или третье лицо - различают две разновидности векселей: простой и переводный.

Переводный вексель иначе называется траттой. Участники вексельного правоотношения в этом случае имеют другие названия: векселедатель - трассант, первый приобретатель векселя (векселедержатель) - ремитент, плательщик - трассат.

Вексельное обязательство создается односторонним волеизъявлением со стороны векселедателя.

Особенность векселя как ценной бумаги заключается в следующем: вексель является формальным документом. С одной стороны, в отношении векселя действует правило: чего нет в векселе, того не существует (quod non est in cambio, non est in mundo). С другой стороны, дефект формы векселя влечет за собой его недействительность без предварительного признания со стороны суда. Последняя особенность векселя получила название «вексельная строгость». Следует сразу отметить, что недействительность векселя является лишь относительной: недостатки формы векселя отнимают у него только «вексельную силу», но не могут препятствовать рассмотрению его в качестве долгового документа иной правовой природы (например, заемной расписки).

Вексельная сила включает в себя два основных элемента: процессуальный и материально-правовой. Процессуальная сторона вексельной силы проявляется в существовании ряда специальных процессуальных норм, применяемых при рассмотрении споров, вытекающих только из вексельных обязательств. В частности, это требование о совершении протеста векселя в установленные сроки до заявления соответствующего списка в арбитражном суде. Внепроцессуальная или материально-правовая сторона вексельной силы проявляется в существовании ряда специальных норм материального права, не применяемых для регулирования других правоотношений. Приведем перечень.

Должник по векселю обязан в указанный в нем срок произвести платеж вне зависимости от того, получил ли он что-либо в свое время от кредитора. Вследствие этого вексельный кредитор попадает в особое благоприятное положение: он освобождается от бремени доказывания своих прав.

Должник по векселю вправе защищаться против требований кредитора только с помощью тех возражений, которые непосредственно вытекают из вексельного законодательства. Они могут касаться, главным образом, дефектов формы векселя. По общему правилу, должник не вправе строить свои возражения, исходя из основания выдачи векселя.

Каждый приобретатель векселя может передать его по индоссаменту другому лицу. По сравнению с общегражданской уступкой права требования индоссамент обладает рядом существенных особенностей. При этом индоссант остается ответственным перед всеми последующими приобретателями, если не включил в текст индоссамента соответствующую оговорку.

Вексельное законодательство содержит особые нормы, регулирующие вексельное поручительство (аваль).

Вексельная строгость заставляет и кредитора строго соблюдать все формальности и сроки, установленные вексельным законодательством. Упущения по векселю не прощаются даже тогда, когда они были допущены под влиянием непреодолимых обстоятельств.

Составление векселя.

Вексель должен содержать ряд обязательных сведений (реквизитов):

Наименование «вексель», включенное в текст документа на том языке, на котором этот документ составлен. Наименование документа векселем производится два раза: в тексте векселя и над текстом.

Простое и ничем не обусловленное предложение или обещание уплатить определенную сумму. Вексель представляет собой абстрактную сделку, т. е. сделку, не зависящую от своего основания (купли-продажи или передачи вещи). Предметом вексельного обязательства могут являться только деньги. Вексельная сумма должна быть обозначена достаточно определенно прописью и цифрами. Ее определение не должно требовать дополнительных подсчетов. Никаких исправлений вексельной суммы не допускается.

Наименование плательщика указывается только в переводном векселе. В простом векселе этот реквизит отсутствует. Вексель может быть выдан и на самого векселедателя, т. е. векселедатель может назначить плательщиком по переводному векселю самого себя.

Срок платежа должен быть один для всей вексельной суммы ( правило о единстве срока). Допустимы следующие варианты обозначения срока по векселю:

-- срок «на определенный день»;

-- срок «через такое-то время после составления векселя» - “a dato”;

-- срок «по предъявлении»;

-- срок «через такое-то время после предъявления» - “a viso”.

Продолжительность сроков платежа не ограничена. В случае если срок не указан, вексель рассматривается, как подлежащий оплате по предъявлении.

Указание места, где должен быть совершен платеж. При отсутствии указания срока местом платежа считается место, обозначенное рядом с наименованием плательщика - в переводном векселе, место составления векселя - в простом.

Наименование того, кому или по приказу кого должен быть совершен платеж, т. е. первого векселедержателя. Вексель не может быть выдан «на предъявителя», в отличие от англо-американского векселя.

Указание даты и места составления векселя. Вексель, в котором не указано место составления признается подписанным в месте, обозначенном рядом с наименованием векселедателя.

Подпись векселедателя.

Акцепт векселя.

Акцепт является письменным обязательством плательщика оплатить вексель его держателю в установленный срок.

Давая предложение плательщику произвести платеж по векселю, векселедатель, во первых, переносит свой долг на другое лицо, которому делает предложение вступить в обязательство, во вторых, векселедатель сам вступает в обязательственные отношения с первым приобретателем векселя. В случае отказа плательщика исполнить предложение векселедателя об оплате векселя последний сам обязан произвести платеж данной суммы.

До совершения надписи об акцепте плательщик не является лицом, обязанным по векселю. К нему направлено лишь предложение векселедателя. Он становится обязанным только с момента совершения акцепта, причем эта обязанность является безотзывной. Акцепт не подтверждает обязанности платежа, а лишь создает ее.

Предъявление векселя к акцепту - это право, а не обязанность заинтересованного лица. Исключением является вексель со сроком «по предъявлении» и « во столько-то времени от предъявления». Вексель может быть предъявлен к акцепту любым лицом.

По общему правилу, акцепт может быть совершен в любое время до наступления срока платежа.

Акцепт оформляется в месте, специально отведенном для этой цели на лицевой стороне, и может быть выражен словами «акцептован», «принят», «заплачу» с обязательным проставлением подписи плательщика.

Плательщик может ограничить акцепт частью суммы. В остальной сумме вексель считается непринятым. Непринятым вексель считается также в случаях:

-- если по указанному адресу невозможно отыскать плательщика;

-- плательщик умер (для физических лиц);

-- в случае несостоятельности плательщика;

-- если на векселе указано «не акцептован», «не принят» и т. п.;

-- если надпись об акцепте зачеркнута.

В случае неакцепта векселедержатель приобретает право на совершение протеста в неплатеже и на досрочное удовлетворение своего требования.

Индоссамент

К несомненным преимуществам векселя можно отнести упрощенный способ передачи прав по нему с помощью совершения передаточной надписи на обороте векселя - индоссамента. Лицо, которое уступает свои права, называется индоссантом, лицо, приобретающее права - индоссат.

Передача прав по векселю с помощью индоссамента имеет отличия от общегражданской уступки права требования (цессии):

индоссамент должен быть совершен только на самом векселе либо на добавочном листе - аллонже;

-- допускается совершение бланкового индоссамента, не содержащего имени нового приобретателя, в то время как цессия должна быть только именной;

-- совершая индоссамент, индоссант принимает на себя абстрактное обязательство, вследствие чего индоссат получает самостоятельное право требования, независимое от прав его предшественников;

-- индоссант принимает на себя абстрактную ответственность перед всяким последующим векселедержателем;

-- индоссант отвечает не только за действительность передаваемого требования, но и за его фактическую осуществимость (за платеж);

-- индоссамент предполагает полную и безусловную передачу прав по векселю.

Обычное место индоссамента - оборотная сторона векселя или аллонж.

Следует помнить, что передача любых прав по векселю допустима лишь с помощью индоссамента (за исключением случаев получения векселя по наследству и т.п.).

Платеж по векселю

Платеж по векселю, произведенный главным должником (векселедателем в простом векселе, акцептантом - в переводном), прекращает вексельное обязательство и освобождает от ответственности остальных обязанных по векселю лиц.

Платеж по векселю должен быть совершен в срок. Векселя с определенным сроком должны быть представлены к платежу либо в указанный срок, либо в один из следующих за ним рабочих дней. Векселя сроком по предъявлении могут быть представлены в течение одного года с вексельной даты. Этот срок может быть увеличен или сокращен векселедателем и индоссантами. Перед платежом плательщик обязан произвести лишь формальную проверку векселя. Риск подделки подписей лежит на кредиторе. Досрочный платеж без согласия векселедержателя не допускается. Платеж должен быть совершен в полной сумме, однако держатель векселя не может отказаться от приема частичного платежа.

Протест векселя в неплатеже или неакцепте может быть произведен нотариусом только после предъявления его плательщику соответственно для платежа или акцепта. Следовательно, векселедержатель должен предъявить нотариусу доказательства факта предъявления векселя плательщику.

Протест векселя и взыскание по нему

Под вексельным протестом понимается официальное подтверждение факта отказа вексельного должника от выполнения своих обязанностей, специально указанных в законе.

Существуют следующие виды протеста:

Протест переводного векселя в неакцепте или недатировании акцепта. Цель протеста - создание условий для досрочного удовлетворения требований кредитора. Протест в неакцепте должен быть совершен в сроки, установленные для предъявления к акцепту.

Протест в неплатеже по векселю. Юридическая цель -- сохранение прав обратных требований к обязанным по векселю лицам. Протест векселя в неплатеже есть удостоверение нотариуса, что от главного должника платеж вовремя не поступил.

Протест в невыдаче экземпляра акцептованного переводного векселя лицом, у которого он находится.

Информация о процентных ставках приведена в таблице 7.

Таблица 7

Процентные ставки привлечения ресурсов под процентные векселя юридических лиц

Сроки (дни)	Сумма номинала процентного векселя, тыс. руб.
	До 100
30	1.00	От 100 до 1000	От 1000 до 30000	От 30000 до 100000	От 100000 и выше
31-60	1.50	1.25	1.50	1.75	2.00
61-90	2.50	1.75	2.00	2.25	2.50
91-120	3.50	2.75	3.00	3.25	3.50
121-150	3.50	3.75	4.00	4.25	4.50
151-180	3.55	3.75	4.00	4.25	4.50
181-270	4.00	3.80	4.05	4.30	4.55
271-365	4.50	4.25	4.50	4.75	5.00
Свыше 1 года до 1,5 лет	5.00	4.75	5.00	5.25	5.50
Свыше 1,5 до 2 лет	5.25	5.25	5.50	5.75	6.00
Свыше 2 лет до 3 лет	5.50	5.50	5.75	6.00	6.25

Сведения о выполнении плана по привлечении средств юридических лиц в векселя представлены в таблице 8.

Таблица 8

№ОСБ	Наименование отделения	Рублевый вексель (тыс. руб.)	Валютный вексель (тыс.$)
		план 01.01.2008 г	факт 01.01.2008 г	выполн-е, %	Факт 01.01.2008 г.
1	2	3	4	5	6
Аппарат ДВ банка	35000	30140	86,1	-
692	Николаевское	300	0	0,0	-
4154	Совгаванское	500	0	0,0	-
4157	Биробиджанское	10000	750	7,5	-
4164	Богородское	-	0	0,0	-
4205	г. Комсомольск	4000	4300	107,5	-
5529	Чегдомынское	200	0	0,0	-
Итого Хабаровский край и ЕАО	50000	35190	70,4	-
Итого Приморский край	114000	65153	57,2	102
Итого Амурская область	110000	39813	36,2	-
Итого Сахалинская область	26000	56880	218,8	10
Всего ДВ банк	300000	197036	65,7	112

В настоящее время банки активно реализуют свои ценные бумаги, в том числе векселя и для эффективной реализации используются три варианта расчетов с деловыми партнерами.

Вариант 1.

Деловые партнеры хотят, чтобы банк выступил гарантом оплаты сделки:

1. После согласования покупателем и продавцом суммы сделки и сроков платежа, партнеры открывают счета депо в Сбербанке России и заключают с банком трехстороннее соглашение

2. Покупатель приобретает вексель Сбербанка на сумму сделки и помещает его на счет депо. Вексель блокируется на счете депо покупателя или переводится и блокируется на счет депо продавца, где находится до момента завершения сделки.

3. После исполнения сделки вексель разблокируется на счет депо продавца или разблокируется на счете депо покупателя и переводится на счет депо продавца. Далее владелец векселя может:

-- оплатить вексель путем перечисления средств на свой денежный счет

-- рассчитаться векселем по новой сделке

-- использовать его в качестве обеспечения при получении кредита

4. В случае если сделка не совершилась либо нарушены условия соглашения, вексель разблокируется и остается на счете депо покупателя или разблокируется на счете депопродавца и переводится на счет депо покупателя.

5. По результат осуществления сделки покупатель и продавец получают выиски об операциях по счетам депо.

Вексель может быть разблокирован только в соответствии с условиями трехстороннего соглашения. Таким образом, покупатель застрахован от преждевременной передачи денежных средств продавцу, продавец застрахован от неполучения денежных средств после выполнения условий по сделке.

Вариант 2.

Деловые партнеры могут находиться как в одном городе, так и в различных регионах РФ.

1. После согласования покупателем и продавцом суммы сделки и сроков платежа партнеры открывают счета депо в обслуживающих их уполномоченных филиалах Сбербанка.

2. Покупатель приобретает вексель Сбербанка на сумму сделки, помещает его на счет депо и дает поручение на перевод векселя на счет депо продавца, после чего банк покупателя блокирует вексель «для поставки». Покупатель факсом отправляет продавцу выписку, подтверждающую наличие векселя в разделе блокировано «для поставки» на своем счете депо.

3. Банк продавца связывается с банком покупателя для подтверждения факта наличия векселя на счете депо покупателя. После этого продавец дает банку поручение на прием перевода векселя и начинает выполнение условий по сделке.

4. По результатам осуществления междепозитарного перевода покупатель и продавец в день проведения операции получают выписки о списании и зачислении векселя соответственно.

Предлагаемый способ междепозитарного перевода векселей Сбербанка позволяет значительно сократить сроки осуществления сделки, отказавшись от командировочных расходов, и защитить себя от случайной утраты ценных бумаг.

Вариант 3

Для расчета в другом городе необходимы наличные денежные средства.

1. Вы открываете счет депо в филиале сбербанка, приобретаете вексель Сбербанка на необходимую сумму и помещаете его на счет депо. Ваш представитель открывает счет депо в филиале Сбербанка России по месту предстоящей доставки векселя.

2. Вы даете поручение на перевод векселя на счет депо своего представителя в другом городе, а он дает поручение на прием перевода векселя на свой счет депо.

3. После осуществления междепозитарного перевода представитель может погасить вексель путем перечисления средств на свой денежный счет или, при необходимости, перевести его обратно.

4. По результатам осуществления междепозитарного перевода выдаются выписки об операциях по счетам депо.

Данный способ междепозитарного перевода векселей Сбербанка позволяет отказаться от перевозки крупных наличных денежных средств либо векселей, что обеспечивает их сохранность.

2.2 Хранение и управление ценными бумагами

Депозитарной деятельностью признается оказание услуг по хранению ценных бумаг и/или учету и переходу прав на ценные бумаги.

Профессиональный участник рынка ценных бумаг, осуществляющий депозитарную деятельность, именуется депозитарием. Депозитарием может быть только юридическое лицо.

Депозитарий оказывает клиенту за вознаграждение следующие услуги:

-- предоставление услуг депонентам депозитария по учету прав на ценные бумаги в бездокументарной форме;

-- содействие депонентам депозитария в осуществлении перехода прав на ценные бумаги;

-- обеспечение прав владельцев ценных бумаг, закрепленных ценными бумагами, путем перечисления дивидендов, процентов и иных форм дохода по ценным бумагам, участие в собраниях акционеров по распоряжению депонентов, сбора, систематизации и распространения информации о корпоративных действиях эмитентов;

-- оказание услуг эмитентам ценных бумаг по хранению и депозитарному учету выпусков ценных бумаг;

-- участие депозитария в системе депозитарных расчетов путем открытия счетов для учета ценных бумаг депонентов в депозитариях-корреспондентах и реестродержателях;

прием предоставленной реестродержателем информации и документов, касающихся ценных бумаг депонентов, и передача их депонентам в порядке и сроки, предусмотренные депозитарным договором;

-- передача реестродержателю информации и документов от депонентов в порядке и сроки, предусмотренные депозитарным договором;

-- предпринимает все предусмотренные федеральными законами и иными нормативными правовыми актами РФ меры по защите интересов депонентов при осуществлении эмитентом корпоративных действий;

-- передача реестродержателю всех сведений о депонентах и о ценных бумагах депонентов при составлении эмитентом списков владельцев именных ценных бумаг, необходимых для реализации прав владельцев на получение доходов по ценным бумагам, на участие в общих собраниях акционеров, на осуществления иных прав по ценным бумагам.

-- обеспечение надлежащего хранения документов депозитарного учета, необходимого для осуществления владельцами прав по ценным бумагам;

-- обеспечение владельцам осуществления их прав на участие в управлении акционерным обществом (права голоса на общих собраниях акционеров) в порядке, предусмотренном депозитарным договором.

Депозитарий вправе оказывать клиенту за вознаграждение сопутствующие услуги, включая:

-- оказание клиенту услуг по перерегистрации ценных бумаг в местах хранения именных ценных бумаг;

-- по поручению владельца ценных бумаг представлять его интересы на общих собраниях акционеров;

-- оказание иных не запрещенных федеральными законами и иными нормативными правовыми актами РФ услуг, связанных с ведением счета депо депонента (депозитария-депонента), и содействие в реализации прав по ценным бумагам.

Выплата дохода по ценным бумагам - операция, осуществляемая депозитарием в целях обеспечения имущественных прав владельцев ценных бумаг, представляющая собой перечисление депоненту (депозитарию-депоненту) дохода по ценным бумагам, полученного депозитарием от эмитента (платежного агента эмитента).

Порядок начисления и выплаты дохода определяется эмитентом и/или его платежным агентом по выплате дохода в соответствии с уставом эмитента и законодательством Российской Федерации.

Депозитарий осуществляет получение для депонентов и депозитариев-депонентов процентных, купонных доходов и дивидендов по ценным бумагам, в отношении которых депонент (депозитарий-депонент) назначил депозитарий номинальным держателем.

Распределение и выплата дохода депонентам (депозитариям-депонентам) производится на основании данных депозитария на дату фиксации реестра, установленную эмитентом, а также на основании результатов сверки остатков ценных бумаг по счетам депо с информацией реестродержателя или стороннего депозитария на дату фиксации реестра. При этом изменения по счету депо в системе ведения реестра владельцев ценных бумаг в стороннем депозитарии являются первичными по отношению к изменениям, произошедшим по счету депо в учетных регистрах депозитария.

Перечисление депоненту-юридическому лицу и депозитарию-депоненту доходов по ценным бумагам и, в случае наличия соответствующих полномочий, попечителю счета депо, осуществляется только путем безналичного перевода по банковским реквизитам, указанным в соответствующей анкете клиента. В случае отсутствия данных о банковских реквизитах для перечисления доходов по ценным бумагам в анкете клиента, непредоставления или несвоевременного предоставления документов, необходимых для внесения изменений в анкетные данные соответствующего клиента, доходы перечисляются на брокерский счет клиента.

Перечисление доходов по ценным бумагам осуществляется депозитарием в течение 3 (трех) рабочих дней со дня поступления вышеуказанных доходов в полном объеме на счет депозитария.

В случае отсутствия данных о банковских реквизитах для перечисления доходов по ценным бумагам, депозитарий производит перечисление доходов по ценным бумагам не позднее 3 (трех) рабочих дней со дня внесения депонентом изменений в параметры анкеты клиента, содержащих сведения о реквизитах депонента, или со дня предоставления клиентом информации о своих банковских реквизитах, в объеме, достаточном для осуществления безналичного перевода денежных средств.

При желании депонента (депозитария-депонента) получить доходы на банковский счет, отличный от указанного в анкете клиента, ему необходимо направить в депозитарий соответствующее письменное уведомление в свободной форме с описанием ценных бумаг, вида и периода начисления дохода и указанием всех необходимых для перечисления дохода реквизитов. Депозитарий осуществляет перечисление доходов по реквизитам, указанным в письменном уведомлении, в случае, если указанное уведомление поступило в депозитарий до момента перечисления депозитарием дохода по реквизитам, указанным в анкете клиента.

Депозитарий информирует клиента о величине поступивших денежных средств, величине удержанных налоговых, тарифных и прочих сумм по электронной почте, либо по телефону. А в случае официального запроса - путем предоставления по требованию клиента соответствующего письма.

Порядок денежных выплат по другим договорам, заключенным между клиентом и банком, определяется этими договорами.

При несоответствии сумм полученного и причитающегося дохода депозитарий самостоятельно запрашивает эмитента и выясняет причины вышеуказанного несоответствия.

Депозитарий принимает на учет и хранение только те ценные бумаги, которые обслуживаются в депозитарии.

Прием ценных бумаг на хранение и/или учет приводит к увеличению количества ценных бумаг, учитываемых в депозитарии.

Прием на учет ценных бумаг депозитарий осуществляет на основании поручения клиента, оператора или распорядителя счета депо.

Прием ценных бумаг происходит при наличии в депозитарии:

1. выписки (уведомления) от реестродержателя либо от стороннего депозитария по счету депозитария как номинального держателя (при необходимости). До получения соответствующий выписки депозитарий может принять ценные бумаги на ответственное хранение с ограниченным кругом операций;

2. Поручения клиента, оператора или распорядителя счета депо;

3. Иных документов.

Дополнительно к указанным документам депозитарий вправе затребовать у клиента копии документов, являющихся основанием перехода права собственности на ценные бумаги и подтверждающих переход права собственности на ценные бумаги (в случае сделки с ценными бумагами, в результате которой осуществляется переход права собственности на ценные бумаги), а в случае перехода прав на ценные бумаги по иным основаниям - документы, подтверждающие переход прав на ценные бумаги в соответствии с действующими законами и иными нормативными правовыми актами.

Депозитарий вправе отказать клиенту в исполнении его поручения в случае непредоставления в депозитарий всех запрашиваемых последним документов.

Исполнение поручения осуществляется депозитарием не позднее 3 (трех) рабочих дней с даты предоставления в депозитарий всех необходимых документов. В указанный в настоящем пункте срок депозитарий по требованию клиента должен предоставить уполномоченному представителю клиента отчет о совершенной операции.

Снятие ценных бумаг с хранения и/или учета приводит к уменьшению количества ценных бумаг, учитываемых в депозитарии.

Депозитарий на основании поручения клиента, оператора, распорядителя счета депо осуществляет снятие с хранения и учета (списание) ценных бумаг путем списания ценных бумаг со счета депозитария как номинального держателя, открытого в стороннем депозитарии или у регистратора.

Снятие с хранения (списание) ценных бумаг происходит при наличии в депозитарии:

1. выписки (уведомления) от реестродержателя либо от Стороннего депозитария по счету депозитария как номинального держателя (при необходимости);

2. Поручения клиента, оператора или распорядителя счета депо;

3. Иных документов.

Дополнительно к указанным документам депозитарий вправе затребовать у клиента копии документов, являющихся основанием перехода права собственности на ценные бумаги и подтверждающих переход права собственности на ценные бумаги (в случае сделки с ценными бумагами, в результате которой осуществляется переход права собственности на ценные бумаги), а в случае перехода прав на ценные бумаги по иным основаниям - документы, подтверждающие переход прав на ценные бумаги в соответствии с действующими законами и иными нормативными правовыми актами.

Депозитарий вправе отказать клиенту в исполнении его поручения в случае непредоставления в депозитарий всех запрашиваемых последним документов.

Депозитарий исполняет поручение на списание ценных бумаг путем списания со счета депозитария, как номинального держателя, открытого у реестродержателя или стороннего депозитария в срок

Т+1+Z+1, где

1. Т -- день приема поручения депозитарием (если поручение принято депозитарием до 16-00 местного времени),

2. Т+1 -- день направления депозитарием реестродержателю передаточного распоряжения или поручения стороннему депозитарию,

3. Z-- время, необходимое для выполнения операции реестродержателем или сторонним депозитарием и получения депозитарием уведомления о списании ценных бумаг со счета номинального держателя депозитария.

Депозитарии могут существовать как самостоятельные организации, так и в качестве структурных подразделений банков. Банковские депозитарии в России не являются крупнейшими, большая часть ценных бумаг учитывается в специализированных депозитариях. Однако и банковские депозитарии, деятельность которых представляют собой важную часть рынка, при этом клиенты, особенно в регионах, чаще имеют дело при торговле ценными бумагами со своим банком, чем со специализированными депозитариями.

В результате деятельности любого депозитария образуется некоторый массив информации, который должен обрабатываться и храниться по определенным правилам.

Перед клиентами того или иного банка хотя бы один раз возникает проблема выбора депозитария, в котором он будет хранить, и учитывать свои бумаги.

Дальнейшее развитие депозитарной системы в нашей стране должно проходить в тесном взаимодействии и расширении контактов с депозитарными организациями других стран, их международными объединениями и другими международными инфраструктурными организациями.

Можно назвать следующие основные направления развития депозитарной системы с точки зрения гарантии прав собственников ценных бумаг.

Развитие каждого звена депозитарной системы согласно своим индивидуальным особенностям, но с учетом взаимодействия с другими элементами системы и имея целью повышение гарантий прав собственности инвесторов на ценные бумаги.

Уменьшение рисков депозитарной деятельности за счет налаживания эффективной политики риск-менеджмента.

Создание страховых, гарантийных фондов, страхование компаний-депозитариев.

Интеграция в мировые платежные и депозитарные системы.

Совершенствование нормативно-правовой базы депозитарной деятельности.

Повышение уровня контроля и надзора, требований к отчетности на уровне депозитарной системы в целом.

Таким образом, на лицо необходимость совершенствования института депозитариев, прежде всего с точки зрения повышения гарантий прав инвесторов. Наиболее актуальными для России являются:

1. переход на новый уровень функционирования депозитариев в рамках централизованно-распределенной системы с единым пространством ДЕПО-счетов;

2. минимизация рисков за счет использования дополнительных технологических возможностей системы;

3. оптимизация административно - правовой базы.

Развитие депозитарной системы как системы учета прав на ценные бумаги в этих направлениях будет способствовать повышению надежности и ликвидности в целом.

Что же касается учетной системы, то она должна стремиться к обслуживанию максимально разнообразных ценных бумаг, обращающихся на рынке: акций, облигаций, векселей, складских свидетельств и т.п. Перевод обращения максимально возможного числа ценных бумаг из наличной в безналичную форму позволит значительно снизить издержки на обеспечение оборота, уменьшить риски фальсификации, утраты и, в итоге, повысить эффективность рынка. Эти цели недостижимы без развитой учетной системы и без развития депозитарной системы.

Проанализировав представленные отделениями Дальневосточного банка Сбербанка России отчеты об исполнении планов мероприятий в части развития депозитарного бизнеса в 2007 году, представленные в таблице 9, отметим, что при годовом плане комиссии 1 165,0 тыс. руб. отделениями получено 1 270,0 тыс. руб. (109,0%). Отделения Хабаровского края и ЕАО выполнили установленный показатель на 128,0%, Сахалинской области - на 117,4%, Амурской области и Приморского края - на 102,6% и 101,6% соответственно.

Таблица 9

Наименование территории	Доходы от депозитарного обслуживания на 01.05.2008г.
	План, тыс. руб.	Факт, тыс. руб.	Выполнение, в%	Доля, в%
Хабаровский край и ЬАО	225	288	128,0	22,7
Приморский край	550	559	101,6	44,0
Амурская область	235	241	102,6	19,0
Сахалинская область	155	182	117,4	14,3
Всего	1 165	1 270	109,0	100,0

При этом не выполнено плановое задание отделениями на территории Хабаровского края и ЕАО - Чегдомынским №5529 (51,0%), Приморского края - Дальнереченским №4155 (62,8%), Арсеньевским №7718 (87.5%) и Спасским №4141 (90,6%), Амурской области - Белогорским №4133 (79,5%), Сахалинской области - Охинским №4170 (71,1%).

По сравнению с аналогичным периодом прошлого года объем полученного комиссионного вознаграждения увеличился на 672 тыс. руб. или в 2,1 раза. Ниже среднего данный показатель сложился по отделениям Хабаровского края и ЕАО (1,8 раза), а также Амурской области (1,7 раза). В результате, доля доходов ОСБ Хабаровского края и ЕАО в общем комиссионном доходе снизилась на 4,4 п.п., Амурской области - 4,2 п.п.

Таблица 10

Наименование территории	Доходы от депозитарного обслуживания
	На 01.05.2007г.	На 01.05.2008.	Прирост, тыс. р.	Изменение доли, п.п.
	Сумма, тыс. р.	Доля,	Сумма, тыс. р.	Доля,
Хабаровский край и ЕAO	162	27,1	288	22,7	126	-4.4
Приморский край	260	43,5	559	44,0	299	0.5
Амурская область	139	23,2	241	19,0	102	-4,2
Сахалинская область	37	6.2	182	14,3	145	8,1
Всего	598	100,0	1270	100,0	672	X

Наибольший удельный вес в объеме полученного комиссионного вознаграждения пришелся на отделения Приморского края (44,0%), наименьший - Сахалинской области (14,3%). Доходы Хабаровского края и ЕАО и Амурской области составили 22,7% и 19,0% соответственно.

За 2007 год клиентская база отделений увеличилась на 14,8% и по состоянию на 01.05.2008г. составила 3198 счета депо (с учетом закрытых), из которых 98,4% - счета физических лиц. Темпы прироста количества счетов депо юридических и физических лиц в разрезе территорий представлены в таблице 11:

Таблица 11

Наименование территории	Количество счетов депо юр. лиц	Количество счетов депо физ. лиц
	01.05.2007	01.05.2008	Прирост за год,%	01.05.2007	01.05.2008	Прирост за год,%
Хабаровский край и ЕАО	13	15	15,8	465	453	-2,6
Приморский край	22	18	-18,1	1 459	1 617	10,8
Амурская область	5	3	-40,0	282	399	41,4
Сахалинская область	11	14	27,3	524	673	28,4
Всего	51	50	-1,9	2 730	3 142	15,1

В среднем на один счет депо получена комиссия в сумме 397,9 руб. Выше среднего сложились показатели по отделениям Хабаровского края и ЕАО - 615,4 руб., Амурской области - 599,5 руб. В Приморском крае и Сахалинской области на один счет депо получено только 341,9 руб. и 264,9 руб. комиссии соответственно. Это говорит, с одной стороны, о наличии большого количества неработающих счетов депо, с другой, о недостаточном развитии депозитарных операций.

Кроме того, отделениями банка осуществлялся достаточно слабый контроль по оплате клиентами счетов за оказанные депозитарные услуги. Так, в целом по состоянию на 01.05.2008 года депонентами отделений не оплачено выставленных счетов за оказанные депозитарные услуги на сумму 227,7 тыс. руб., из них задолженность по юридическим лицам составляет 50,4 тыс. руб. (22,1%), физическим лицам - 177,3 тыс. руб. (77,9%), что представлено в таблице 12.

Таблица 12

Наименование территории	Задолженность за депозитарное обслуживание на 01.05.2008
	Юр. лиц, тыс. руб.	Физ. лиц, тыс. руб.	Удельный вес, %
Хабаровский край и ЕАО	11,6	21,1	14,4
Приморский край	0,3	48,6	21,5
Амурская область	37,0	65,0	44,8
Сахалинская область	1,5	42,6	19,3
Всего	50,4	177,3	100,0

Крайне слабо проводилась работа с депонентами по погашению имеющейся задолженности Благовещенским ОСБ №8636 (44,5%), Приморским ОСБ №8635 (18,8%), Южно-Сахалинским ОСБ №8567 (18,1%), Центральным ОСБ №4205 (13,8%).

По состоянию на 01.05.2008 г. на счетах депонентов в отделениях банка учитывались государственные, корпоративные и неэмиссионные ценные бумаги в количестве 99636801 штук. Общий остаток ценных бумаг на счетах депо за отчетный период вырос в 6,9 раз. Перечень эмитентов ценных бумаг расширился на 15,0% и составил 80 эмитентов.

2.3 Консультационные услуги

В настоящее время российские коммерческие банки осваивают рынок консультационных и информационных услуг физическим и юридическим лицам. Между тем в мире такие услуги давно вошли в практику банковского бизнеса, т.е. по сути стали необходимой составной частью банковской деятельности.

При характеристике сдвигов в сфере банковских услуг зарубежные специалисты наиболее часто упоминают именно консультационные услуги. Они относятся к так называемым внебалансовым операциям, которые в последнее время представляют собой новые источники роста экономического потенциала кредитных организаций. Такие услуги не выражаются в предоставлении кредита и тому подобных операциях и не ведут к росту активов или пассивов, те. находятся «вне баланса», а оплачиваются в форме гонорара или комиссий. Кстати, консультирование сегодня относится за рубежом к наиболее высокооплачиваемым видам профессиональной трудовой деятельности. В зарубежной банковской практике доходы от оказания нетрадиционных услуг, к которым относятся и консультационные услуги, составляют в среднем 15-28% банковских доходов.

Что касается России, то согласно ст. 5 Федерального закона «О банках и банковской деятельности» кредитная организация вправе осуществлять такой вид сделок, как оказание консультационных и информационных услуг. Термины «информация» и «консультация», так же как «информирование» и «консультирование», взаимосвязаны. Информация всегда присутствует при оказании консультационных услуг специалистом банка, поскольку, консультируя клиента по интересующему его вопросу банковской деятельности или не связанному с ней, специалист банка оперирует достоверной информацией. В Федеральном законе от 20.02.1995 г. №24-ФЗ «Об информации, информатизации и защите информации» записано, что «информация -- это сведения о лицах, предметах, фактах, событиях, явлениях и процессах независимо от формы их представления» (ст. 2). Таким образом, консультация -- это форма предоставления информации.

В наиболее общем смысле консультационные (консалтинговые) услуги банка можно определить как вид интеллектуальной деятельности, связанный с анализом, исследованием и выдачей информации, советов и рекомендаций по широкому кругу вопросов как в области банковской деятельности, так и за ее пределами.

...