Оценка кредитоспособности предприятия и пути ее повышения (на примере ООО ФП "Астрафарм")

Маркетолог разрабатывает план-график исследования рынка фармацевтической продукции с использованием ресурсов Internet. Агрессивное и массированное воздействие на потенциальных потребителей.

С 22.07.07 по 10.09.07

Оценка объемов продаж

Появление новых потребителей. Заключение долгосрочных договоров.

3.Поиск новых рынков сбыта, а также проведение мероприятий по проникновению на рынки Казахстана, Белоруссии и др. стран ближнего зарубежья.

Исполнительный директор составляет план работ, с учетом времени на регистрацию пробки в данных странах. Согласовывает с отделом маркетинга, коммерческим отделом, финансовым директором

С 22.07.07 по 01.10.07

Оценка объемов продаж

Появление новых потребителей в странах ближнего зарубежья. Заключение долгосрочных договоров.

Таблица

План и методы выполнения рекомендаций.

Контроль за выполнением данного плана будет осуществлять Заместитель Генерального директора по маркетингу. После осуществления каждой из представленных выше целей Заместителю Генерального директора по маркетингу необходимо предоставить Генеральному директору подробный отчет о проделанной работе, который будет содержать все достоинства и недостатки работы, согласно поставленным целям.

Разработанный план можно рассматривать как маркетинговый. Он соответствует всем целям высшего руководства: для того чтобы не только сегодня, но и в будущем быть востребованными, вкладывать в производство большие инвестиции, постоянно обновлять оборудование, работать только с производителями и крупными дистрибьюторами. В настоящее время вся продукция проходит двойной контроль качества в лабораториях заводов-изготовителей и в независимых лабораториях. Выполнение данного плана позволить улучшить качество продукции, расширить ассортимент, а также обрести новых клиентов, что будет способствовать получению дополнительных прибылей.

3. Развитие розничной сети аптек.

Основными направлениями развития являются расширение ассортимента, в связи с этим увеличение числа поставщиков, а также увеличение числа розничных точек. Необходимо так же учесть проблемы, связанные с достаточно большой суммой товарных запасов и недостач. Для этого необходимо каждую аптеку снабдить компьютерной техникой и программным обеспечением для ведения учета за движением товара. Но для реализации такого проекта необходимы большие денежные средства, которых у предприятия пока нет. Поэтому я предлагаю организовать работу еще одной розничной точки. Если при этом еще следовать рекомендациям по сокращению расходов, то не придется брать кредит на закупку оборудования для аптеки и нести дополнительные расходы. Итак, рассчитаем расходы, связанные с организацией работы аптеки и доходы от ее эксплуатации.

Аптечный пункт №6 планируется открыть в здании Поликлиники №7 на улице Звездной. Аренда помещения 50 кв.м. в месяц составляет 3300 руб., и коммунальные услуги - 700 руб. В аптеке работают два фармацевта, заработная плата каждого в месяц составляет 6500 руб. Стоимость оборудования составит 200000 руб.

Так как необходимо окупить вложения в оборудование и первоначальный закуп медикаментов, то расчет отражает деятельность аптеки, в лучшем случае, на четвертый месяц работы, как показывает практика, первые три месяца уйдут на пополнение товарных запасов, корректировку ассортимента, привлечение покупателей.

В предлагаемых условиях, как минимум год, аптека не будет прибыльна, а что бы не быть убыточной необходим объем реализации медикаментов на сумму 200 тыс. руб. (в ценах реализации).

При данном объеме реализации после окупаемости вложений прибыль может составить 22,4 тыс. руб. Как показывает практика через год работы аптеки объемы реализации увеличиваются до 300 тыс. руб. Возможная прибыль составляет 32350 руб.

4. Применение факторинга.

Закрытое акционерное общество "Факторинговая компания "Еврокоммерц"

1. термины и определения

Договор - настоящий Генеральный договор о факторинговом обслуживании;

Факторинговое обслуживание (Факторинговые услуги) - финансирование Клиента в рамках установленных Лимитов финансирования под уступку денежных требований, вытекающих из предоставления Клиентом товаров, выполнения им работ или оказания услуг Дебиторам (далее - "финансирование") в соответствии с заключенными с ними договорами (далее - "Контракт(-ы)");

Контракт - договор между Клиентом и Дебитором, предусматривающий поставку/продажу товаров, выполнения работ и оказание услуг на условиях отсрочки платежа;

Клиент - юридическое лицо, проявившее заинтересованность в факторинговом обслуживании или находящееся на факторинговом обслуживании у Фактора;

Дебитор(-ы) - должник(-и) Клиента по Контракту;

Уведомление о Лимитах финансирования - неотъемлемая часть Договора, подготовленная Фактором в письменном виде и подписанная уполномоченными лицами Фактора. В Уведомлении о Лимитах финансирования указываются размеры Лимитов финансирования;

Лимиты финансирования - установленные Фактором Лимит на сделку, Лимит на Дебитора, Отсрочка платежа по Контракту, Коэффициент финансирования, Льготный период;

Лимит на сделку - максимальная совокупная сумма денежных требований Клиента к Дебиторам, которая может быть уступлена Клиентом и профинансирована Фактором в рамках Договора;

Сумма финансирования - сумма, равная 100% от суммы уступленного денежного требования;

Лимит на Дебитора - максимальная совокупная сумма требований Клиента к Дебитору, которая может быть профинансирована Фактором;

Отсрочка платежа по Контракту - максимальная отсрочка оплаты денежного требования, которая может быть предусмотрена Контрактом.

Коэффициент финансирования - понижающий коэффициент для расчета Первого платежа. Размер коэффициента финансирования не может превышать 0,9.

Первый платеж - платеж, выплаченный Фактором в пользу Клиента, размер которого рассчитывается как произведение суммы уступленного денежного требования на Коэффициент финансирования;

Второй платеж - платеж, осуществляемый Фактором, сумма которого определяется как разница между Суммой финансирования и суммой Первого платежа за вычетом вознаграждения Фактора;

2. ПРЕДМЕТ договора

Предметом настоящего Договора является:

2.1. финансирование Фактором Клиента под уступку его денежных требований к Дебиторам, вытекающих из Контрактов;

2.2. определение ответственности Клиента за неисполнение или ненадлежащее исполнение Дебиторами уступленных Фактору денежных требований.

2. Вознаграждение рассчитывается Фактором и уплачивается Клиентом в виде:

2.1 комиссии за обработку документов по одной поставке в виде фиксированного сбора в размере, указанном в п. 3. настоящего Дополнительного соглашения (далее - Комиссия 1);

2.2 комиссии, рассчитываемой в соответствии с процентной ставкой, указанной в п.4 настоящего Дополнительного соглашения (далее - Комиссия 2). Комиссия 2 начисляется на сумму Первого платежа начиная со дня, следующего за днем его перечисления, до дня зачисления Дебитором/Клиентом суммы уступленного денежного требования на счет Фактора (включительно);

2.3 комиссии, рассчитываемой в соответствии с процентной ставкой, указанной в п. 5, настоящего Дополнительного соглашения (далее - Комиссия 3). Комиссия 3 единовременно начисляется на сумму уступленного денежного требования в дату расчета вознаграждения Фактора;

2.4 дополнительной комиссии, уплачиваемой Клиентом Фактору сверх комиссии, рассчитанной согласно п.п. 3 - 5 настоящего Дополнительного соглашения в случае оплаты денежного требования после истечения срока оплаты, предусмотренного Контрактом, в соответствии с процентной ставкой, указанной в п. 6 настоящего Дополнительного соглашения (далее - Комиссия 4). Комиссия 4 единовременно начисляется на сумму уступленного денежного требования в дату расчета вознаграждения Фактора.

3. Размер Комиссии 1 составляет 65 (шестьдесят пять) рублей за обработку одной счёт - фактуры / одного реестра;

4. Процентная ставка для расчета Комиссии 2 составляет 0,0274% (ноль целых двести семьдесят четыре десятитысячных процента) в день;

5. Процентная ставка для расчета Комиссии 3 составляет:

6. Процентная ставка для расчета Комиссии 4 составляет:

7. На сумму вознаграждения Фактора, рассчитанную в соответствии со ставками, указанными в п.п. 3-6. настоящего Дополнительного соглашения, начисляется НДС согласно действующей ставке.

Заключение

Подводя итоги дипломной работы, можно отметить, что цель дипломной работы бала достигнута, а задачи выполнены:

- определены сущность и основные понятия кредитоспособности организации;

- рассмотрены система показателей и методики оценки кредитоспособности организации;

- проведена оценка кредитоспособности предприятия ООО ФП "Астрафарм";

- сделаны выводы на основе проведенного анализа;

- разработаны рекомендации по повышению кредитоспособности ООО ФП "Астрафарм".

Результаты оценки кредитоспособности ООО ФП "Астрафарм" следующие:

1. Оценка с помощью финансовых показателей показала:

Наблюдается тенденция убыточной деятельности предприятия. Баланс предприятия за анализируемые года неликвиден:

- Денежных средств у предприятия значительно меньше имеющейся суммы кредиторской задолженности и прочих краткосрочных обязательств. Наблюдается отрицательная тенденция уменьшения денежных средств.

- Дебиторская задолженность больше суммы краткосрочных кредитов и заемных средств, существует тенденция увеличения активов, причем темпы роста дебиторской задолженности (82%) более чем в два раза превышают темпы роста краткосрочных кредитов (35%). Дебиторская и кредиторская задолженность находятся в соотношении и зависимости, следовательно погашение дебиторской задолженности приведет к снижению кредиторской, и наоборот.

- Собственные средства увеличились почти в два раза, и по сравнению с 2004 г. их достаточно для покрытия внеоборотных активов в 2005 г.

- Предприятия является не кредитоспособным, структура баланса признана неудовлетворительной. Снижение кредитоспособности происходит в результате превышения темпов роста задолженности предприятия (увеличилась на 64%) над темпами роста текущих активов (увеличилась на 24%).

1.3 Предприятие финансово неустойчиво, так как собственных оборотных средств не достаточно для покрытия заемных, степень зависимости предприятия от заемных средств превышает норматив, хотя и уменьшился за2005 год на 30% в результате увеличения собственных оборотных средств на 111%.

2. Итоги скоринговой оценки кредитоспособности:

- Согласно скоринговому методу оценки анализируемое предприятие и 2004г., и в 2005г. относится к III классу, т. е. к "проблемным предприятиям", демонстрирующих определенную степень риска по задолженности, и рассматривающихся как рискованные, хотя за 2005г. оно несколько улучшило свое положение.

3. Итоги рейтинговой оценки кредитоспособности:

- Этот метод позволил определить финансовое положение организации с помощью синтезированного показателя - рейтинга, выраженного в баллах, и отнести организацию к 3-му классу кредитоспособности, т. е. к заемщикам повышенного риска, способных преодолеть напряженность своего финансового состояния лишь за счет каких - либо радикальных преобразований.

Хоть все три рассматриваемых метода выявили некредитоспособность предприятия, т. е. показали одинаковый результат, все же более эффективными, не столь громоздкими в расчетах и точными выглядят соринговый или рейтинговый метод. На сегодняшний день анализ кредитоспособности предприятия по финансовым показателям уже недостаточен. Этот ограниченный круг включает лишь наиболее важные 4 показателя. Расчет указанных показателей производится по данным бухгалтерской отчетности заемщика за последние 2-3 года. Это значит, что особенностью этих методов является их способность оценивать только текущее состояние кредитоспособности заемщика и обращать внимание на финансовое положение заемщика в прошлом по данным старой отчетности.

Необходимо оценивать кредитоспособность по расширенному кругу показателей, отражающих различные стороны финансовой деятельности заемщика. Но и здесь есть свои недостатки: применение более расширенного подхода к оценке кредитоспособности заемщика затруднено рядом обстоятельств, которые напрямую связаны с недостаточностью информативности российской отчетности и трудностью получения более объективных данных об оборотах и прибыльности предприятия. Разносторонность этих показателей усложняет выявление финансового состояния организации. В качестве предложения по усовершенствованию методики оценки кредитоспособности, был предложен более глубокий анализ предприятия-клиента. Ввести в анализ клиента плановые показатели, перспективы развития. Глубже изучать менеджмент самого заемщика. Использовать расширенный набор финансовых коэффициентов. Анализировать динамику изменения финансового положения предприятия на протяжении нескольких отчетных периодов, а не по последнему балансу. Использовать для анализа кредитоспособности, в дополнение к анализу на основе финансовых коэффициентов, анализ денежного потока клиента. Необходимо тщательно изучать кредитную историю клиента, для выяснения предыдущего опыта его общения с другими банками и финансовыми учреждениями.

В качестве путей повышения кредитоспособности были предложены следующие основные направления: 1. Сокращение неоправданных расходов, тем самым высвободить денежные средства для погашения кредиторской задолженности; 2. Развитие оптовых продаж пробки медицинской с целью получения дополнительной прибыли; 3. Развитие розничной сети аптек с целью увеличения товарооборота и получения дополнительной прибыли.

Расчеты первого предложения, на примере сокращения расходов на содержание и эксплуатацию транспортных средств, показали возможную экономию в год более 500 тыс. руб., которые могли бы быть направлены на погашение кредиторской задолженности, либо вложены в новую аптеку, открытие которой принесло бы дополнительные прибыли. Эти рекомендации относятся к направлению развития розничной аптечной сети. Рассчитав ежемесячные затраты и сумму реализации, было выявлено, что через год вложения в оборудование для аптеки и закуп медикаментов окупиться и аптека начнет приносить прибыль порядка 32 тыс. руб. в месяц.

Отдельным этапом на пути повышения кредитоспособности предприятия является развитие оптовых продаж пробки медицинской. На конкретный период был разработан план выполнения следующих мероприятий:

1. Модернизировать производственную линию, предварительно заменив устаревшее оборудование и приобрести дополнительное оборудование для расширения ассортимента и для внедрения дополнительных технологических этапов, улучшающих качество готового изделия.

2. Увеличить свою долю на рынке продукции для укупоривания лекарственных средств в регионах, с недостаточной областью охвата.

3. Поиск новых рынков сбыта, а также проведение мероприятий по проникновению на рынки Казахстана, Белоруссии и др. стран ближнего зарубежья.

Выполнение данных рекомендаций позволит улучшить качество продукции, расширить ассортимент, а также обрести новых клиентов, что будет способствовать получению дополнительных прибылей, а следовательно, улучшению финансового состояния предприятия.

Размещено на Allbest.ru