Анализ деятельности компании "ЛУКОЙЛ"

Размещено на http://allbest.ru

Введение

нефтепродукты сбыт рентабельность

«ЛУКОЙЛ» - одна из крупнейших международных вертикально интегрированных нефтегазовых компаний. Основными видами деятельности Компании являются разведка и добыча нефти и газа, производство нефтепродуктов и нефтехимической продукции, а также сбыт произведенной продукции. Основная часть деятельности Компании в секторе разведки и добычи осуществляется на территории Российской Федерации, основной ресурсной базой является Западная Сибирь. «ЛУКОЙЛ» владеет современными нефтеперерабатывающими, газоперерабатывающими и нефтехимическими заводами, расположенными в России, Восточной Европе и странах ближнего зарубежья. Основная часть продукции Компании реализуется на международном рынке. «ЛУКОЙЛ» занимается сбытом нефтепродуктов в России, Восточной и Западной Европе, странах ближнего зарубежья и США.

Целью данной исследовательской работы является анализ деятельности нефтегазовой компании «ЛУКОЙЛ». В ходе исследования был рассмотрен широкий круг вопросов: характеристика рынка, компании в целом и ее внешней и внутренней среды.

Были поставлены такие задачи, как анализ рынка продуктов нефтегазовой промышленности, основных показателей деятельности компании, обзор основных потребителей, конкурентов, поставщиков и контактных групп, политической, правовой, социальной и технологических сред, истории создания и развития «ЛУКОЙЛА».

Для исследования была выбрана именно компания «ЛУКОЙЛ», так как она является самой информационно открытой, успешной, надежной и лидирующей на нефтегазовом рынке.

1. Характеристика рынка нефтепродуктов

Спрос и предложение. Характеристика неценовых детерминант. Рыночный механизм (описание ценообразования и конкуренции)

Спрос - это потребность, выраженная в денежной форме. Объем спроса - это количество товара, которое покупатели желают приобрести за некоторый период времени. Неценовые детерминанты спроса: цена служит самой важной детерминантой количества любого покупаемого продукта. Но существуют и другие факторы, которые влияют на покупки. К ним относятся неценовые детерминанты, или так называемые факторы изменения спроса:

1. предпочтения потребителей, их вкусы;

2. число покупателей на рынке;

3. доходы потребителей;

4. цены на сопряженные товары;

5. ожидания потребителей относительно будущих цен и доходов.

Вкусы потребителей: появление нового продукта способно привести к изменению потребительских вкусов. Число покупателей: увеличение на рынке числа покупателей обусловливает повышение спроса, а уменьшение -- сокращение спроса. Прямая связь. Доход: в отношении большинства товаров повышение дохода приводит к увеличению спроса. Товары, спрос на которые изменяется в прямой связи с изменением денежного дохода, называются нормальными товарами. Цены на сопряженные товары: когда два продукта взаимозаменяемы, между ценой на один из них и спросом на другой существует прямая связь. Потребительские ожидания: ожидания потребителей относительно повышения цен в будущем могут побудить их покупать больше, чтобы «упредить» угрожающее повышение цен; равным образом и ожидание увеличения доходов может заставить потребителей меньше ограничивать текущие расходы. Наоборот, ожидание падения цен и снижения доходов ведет к сокращению текущего спроса на товары. Итак, неценовые детерминанты спроса вызывают «изменения в спросе». Предложение - характеризует поведение фактических и потенциальных продавцов товара. Объем предложения товара - это количество товара, которое продавцы желают продать за некоторый период времени (день, месяц, год).

Неценовые детерминанты предложения: цена -- основная детерминанта величины предложения любого продукта. Цена на ресурсы: снижение цен на ресурсы снизит издержки производства и увеличит предложение, и наоборот, повышение цен на ресурсы увеличит издержки производства и сократит предложение. Технология: нововведения в технологии позволяют более эффективно произвести единицу продукции и увеличить предложение. Налоги и дотации: предприятия рассматривают большинство налогов как издержки производства. Поэтому повышение налогов увеличивает издержки производства и сокращает предложение. Напротив, дотации считаются «налогом наоборот». Когда государство субсидирует производство какого-либо товара, оно фактически снижает издержки и увеличивает его предложение. Цены на другие товары: изменения цен на другие товары также способны сместить кривую предложения продукта. Ожидания: ожидания изменений цены продукта в будущем могут повлиять на предложение продукта на рынок в настоящее время. Число продавцов: чем больше число производителей, тем больше рыночное предложение. Итак, неценовые детерминанты предложения вызывают изменения в предложении.

Для обеспечения нефтепродуктами розничных сетей в Восточной

Европе ЛУКОЙЛ перерабатывает нефть на заводах, расположенных в Белоруссии и Сербии. В 2007 г. мы уменьшили объемы переработки нашей нефти на белорусских НПЗ из-за снижения экономической эффективности таких операций в связи с изменениями в законодательстве. Однако рост маржи переработки в конце 2007 и начале 2008 гг. привел к тому, что мы несколько увеличили объемы переработки в Белоруссии. Нефтепродукты, произведенные в Белоруссии, используются для снабжения наших местных розничных сетей и для оптовых продаж на экспорт.

Торговые операции в основном включают в себя оптовые и бункеровочные операции в Западной Европе, Юго-Восточной Азии и Центральной Америке, а также розничные продажи в США, в Центральной и Восточной Европе, странах Балтии и некоторых других странах и регионах. Общий объем нефтепродуктов, закупленных у третьих лиц для оптовой реализации и снабжения розничных сетей за девять месяцев 2008 г., составил 28 525 тыс. т, или 24 983 млн долл. США (28 700 тыс. т, или 16 577 млн долл. США, за девять месяцев 2007 г.).

В России закупки нефтепродуктов не носят систематического характера и используются в основном для покрытия временного недостатка ресурсов внутри Группы.

Экспорт нефти из России за девять месяцев 2008 г. снизился на 10,7% по сравнению с аналогичным периодом 2007 г. За девять месяцев 2008 г. Компания экспортировала 43,0% добытой в России нефти (за девять месяцев 2007 г. - 47,3%). Снижение экспорта объясняется увеличением объемов переработки нефти в России и снижением объемов добычи нефти.

Объем экспорта нефти через собственную инфраструктуру Компании составил за девять месяцев 2008 г. 1 693 тыс. т.

За девять месяцев 2008 г. экспорт нефтепродуктов из России составил 19,3 млн т, что на 2,5% больше, чем за аналогичный период 2007 г. В основном ЛУКОЙЛ экспортировали из России дизельное топливо, мазут и газойль, которые в совокупности составили приблизительно 93% от всего объема экспортируемых нефтепродуктов.

Рынок-это совокупность сделок купли и продажи товаров и услуг. В такие сделки повседневно вступает каждый, когда, например, покупает продукты в магазине или уплачивает за проезд в общественном транспорте. Если иметь в виду территориальные границы данного явления, то различают:

· Местный (в пределах села, города, региона);

· Национальный (внутренний);

· Мировой.

Роль и функции рынка можно правильно понять, если рассмотреть его в рамках более широкой системы товарно-рыночного хозяйства. Оно состоит из двух подсистем товарного производства и рынка, которые воссоединяются с помощью прямых и обратных связей. Исходное звено общей системы производства товаров оказывает прямое воздействие на рынок по нескольким направлениям:

· в производственной сфере постоянно создаются полезные продукты, которые затем поступают в рыночный обмен;

· в самом производстве создаются ожидаемые доходы участников рыночных сделок;

· в силу общественного разделения труда, на котором основывается товарное производство, создаётся необходимость самого рыночного обмена продуктами.

В свою очередь, рынок оказывает обратное явление на процесс создания товаров. Обратные экономические связи и составляют особые функции рыка. Первая функция состоит в том, что рынок интегрирует (соединяет) сферы производства и потребления. Без рынка товарное производство не может служить потреблению, область окажется без благ, удовлетворяющих запросы людей. Другая функция: рынок выполняет роль главного контролёра конечных результатов производства. Именно в рыночном обмене непосредственно выявляется, в какой мере качество и количество созданных продуктов соответствует нуждам потребителей. Наконец, важная функция рынка проявляется в том, что рыночный обмен служит способом осуществления экономических интересов продавцов и покупателей. Это предполагает обмен нужными друг другу полезностями и эквивалентность рыночной сделки.

Ценообразование представляет собой процесс формирования цен на товары и услуги. Традиционно выделяются две полярные модели ценообразования: рыночное и централизованное (или государственное, административно-командное) ценообразование.

Цены играют важную роль в предпринимательской деятельности предприятий, так как от их уровня зависят конечные результаты деятельности. Цены выступают основным фактором в решении таких вопросов, как определение рынков сбыта продукции, целесообразность производства товаров или оказания услуг, расчет издержек производства, определение объемов инвестиций и др.

Основные задачи ценообразования:

1. покрытие затрат на производство и реализацию продукции, обеспечение прибыли, достаточной для нормального функционирования производителя и продавца;

2. учет взаимозаменяемости продукции при формировании цены;

3. решение социальных вопросов;

4. реализация экологической политики;

5. решение внешнеполитических вопросов.

Так, ценовая политика ОАО «Лукойл» строится следующим образом:

1. Цены исходя из фактической себестоимости, с учетом цен конкурентов, применяющиеся для внутреннего рынка;

2. Экспортные цены, корректирующиеся в зависимости от мирового рынка и цен на нем;

3. Зачетные цены, формируемые по принципу «все равно возьмут», учитывающие неблагоприятное положение покупателей;

4. Цены, направленные на политику вытеснения конкурентов, т.е. которые на первом этапе могут быть убыточными, с дальнейшим достижением рентабельности за счет объемов поставок.

Конкурентоспособность предприятия - это способность осуществлять прибыльную хозяйственную деятельность в условиях жесткой конкуренции.

Взаимодействие с потребителями осуществляется через куплю-продажу товара, с поставщиками-через куплю-продажу ресурсов, необходимых для производства, взаимодействие с партнерами-через торговлю услугами, наконец, взаимодействие с конкурентами-через систему организационных мер, текущих и перспективных, реализующих активность фирмы в конкурентной среде. Конкурентоспособность предприятия проявляется в каждый момент, в каждом эпизоде её деятельности.

Конкурентоспособность предприятия можно охарактеризовать как его потенциальное качество, которое включает:

1. Способность предприятия получать реальную оценку ожиданий целевой группы потребителей, а также прослеживать тенденции потребительского поведения. Другими словами, предприятие должно быть способно своевременно, объективно и точно оценивать потребительский спрос, как в настоящее время, так и прогнозировать его динамику на будущее. Такая оценка возможна только на базе научной модели целевой потребительской группы, учитывающей её экономические, социально-культурные и психологические факторы, разработанной методами современной социологии и маркетинга.

2. Способность организовывать производство, результаты которого будут соответствовать ожиданиям целевой группы потребителей как наиболее полезного товара по отношению цена-качество. Говоря о результатах, имеется ввиду не только потребительские качества выпускаемого товара, но и его маркетинговые качества.

3. Способность проводить эффективную текущую маркетинговую политику.

4. Способность изыскивать и создавать условия для снижения затрат на обеспечение факторами производства - капиталом, рабочей силой, сырьем и материалами, энергией на единицу продаваемой продукции.

5. Способность к созданию и удержанию технологического производства над другими членами отраслевого сообщества, что требует своевременного обновления применяемых технологий. Это может относиться к производству, сбыту, управлению.

6. Способность планировать, организовывать и проводить эффективную стратегию в сферах производства и маркетинга на основе инноваций.

7. Создание и развитие высокого кадрового потенциала, как на исполнительском, так и на управленческом уровнях. Качество исполнительского персонала проявляется в его способности эффективно использовать существующие на предприятии производственные технологии и готовности к освоению более перспективных технологий. Качество специалистов проявляется в их способности ставить и решать функциональные задачи, увязывая их со стратегическими целями предприятия, способные обеспечить ему ключевые компетенции в технических, технологических, дизайнерских и др. областях для усиления рыночных позиций предприятия. Качество управленческого персонала проявляется в его способности обнаруживать и эффективно использовать рыночные возможности для защиты и развития конкурентных позиций предприятия на отраслевых рынках в тактическом и стратегическом планах.

Реализация перечисленных качеств на продолжительном временном интервале создаёт предприятию реальные преимущества над конкурентами в виде роста его рыночной стоимости, укрепления его торговых марок, наращивание дополнительной устойчивости по отношению к неблагоприятным воздействиям внешней среды, включая атаки конкурентов.

Одним из составляющих конкурентоспособности предприятия является конкурентоспособность товара.

Конкурентоспособность товара - это способность товара в наибольшей степени удовлетворять определенные потребности покупателей и быть обменом на деньги в условиях конкуренции. Для того чтобы товар был приемлемым для покупателя, он должен обладать набором определенных характеристик. Существуют следующие основные параметры, характеризующие конкурентоспособность товара.

Технические параметры наиболее жесткие. По ним судят о назначении товара, его принадлежности к определенному классу (виду).

	Параметры, характеризующие конкурентоспособность товара
Технические параметры				Нормативные параметры		Экономические параметры
	Параметры назначения
	Эргономические параметры
	Конструктивные параметры
	Эстетические параметры

Рис. 2. Параметры, характеризующие конкурентоспособность товара

Они включают:

· параметры назначения -- свойства товара, определяющие области применения и функции, которые он предназначен выполнять;

· эргономические параметры, характеризующие, соответствие товара свойствам человеческого организма в процессе выполнения различных операций (трудовых, отдыха);

· конструктивные параметры, отражающие конструктивно технологические решения, присущие данным изделиям и обеспечивающие определенные свойства товаров (надежность, долговечность, ремонтопригодность и т. п.);

· эстетические параметры, характеризующие внешнее восприятие товара (цвет, мода, стиль).

Нормативные параметры. Они характеризуют, свойства товара, регламентируемые обязательными нормами стандартов на рынке, где его предполагается продавать. В случае несоответствия товара действующим обязательным нормам он не может использоваться для удовлетворения существующей потребности.

Экономические параметры. Они связаны с затратами покупателя на продукцию. К ним относятся: цена товара, затраты на транспортировку и хранение, монтаж и наладку, а также все текущие эксплуатационные затраты.

Факторами, определяющими конкурентоспособность товара, являются:

- Качество товаров и услуг. Товар может стать конкурентоспособным, т.е. занять достойное место в ряду аналогов только в том случае, если он будет отвечать такому трудноуловимому и многозначительному понятию, как качество. Товар должен удовлетворять потребности потребителей, а если он еще и сможет способствовать удовлетворению скрытых (подсознательных) потребностей - статусных, возрастных, психологических, духовных - успех ему на рынке обеспечен.

- Цена товаров и услуг. Цена - денежное выражение стоимости товара, экономическая категория, служащая для косвенного изменения величины, затраченного на производство товара общественно необходимого рабочего времени.

- Уровень квалификации персонала и менеджмента. Высокий уровень базового образования позволяет специалистам предприятий быстро обучаться, осваивать новые профессии и обретать навыки, необходимые для работы в условиях рынка. Таким образом, наличие квалифицированного персонала является существенным преимуществом, способствующим обеспечению конкурентоспособности продукции предприятий.

- Способность производить продукцию высокого качества и с низкими затратами определяется уровнем развития технологии на предприятии. Ряд видов качественной продукции просто не может быть произведен без применения новейших технологий. Не все предприятия в состоянии приобрести технологическое оборудование из собственных средств и поэтому нуждаются в дополнительных источниках долгосрочного финансирования. Существенное влияние на процессы технологического перевооружения может оказать развитие лизинга. С одной стороны, лизинг является наиболее приемлемым способом долгосрочного финансирования предприятия, с другой - создает платежеспособный спрос на продукцию производителей оборудования.

Ну, и, наконец, последний фактор, оказывающий влияние на конкурентоспособность предприятий - насыщенность рынка, спрос и предложение.

К основным неценовым детерминантам предложения относятся следующие:

o цены на ресурсы;

o технология производства;

o налоги и дотации;

o цены на другие товары;

o ожидания изменения цен;

o число продавцов на рынке.

Цена, по которой ОАО «ЛУКОЙЛ» продает нефть и нефтепродукты, является основным фактором, определяющим выручку. В течение девяти месяцев 2008 г. средняя цена на нефть марки «Брент» изменялась в интервале от 86 до 144 долл./барр., достигнув максимального значения в 144,2 долл./барр. в начале июля.

Рост цен в первом полугодии 2008 г. происходил на фоне растущего влияния геополитических факторов, что дополнительно усиливалось спекулятивными настроениями на финансовых рынках. Продолжающиеся колебания курса американского доллара и опасения падения предложения на рынке нефти из-за шторма в Мексиканском заливе также способствовали росту цен. В третьем квартале 2008 г. отмечались существенные колебания цен на нефть: цена достигала как своего минимального, так и своего максимального значения. В конце сентября на рынке нефти наблюдались самые резкие колебания котировок за всю историю торгов. Банковский кризис отбросил стоимость нефти до минимального за девять месяцев уровня, однако, потом начался рост цены на сырьё на фоне значительного снижения запасов нефти и бензина в США, а также на фоне растущей прибыльности переработки бензина и перебоев в поставках сырья из Нигерии. Однако нисходящий тренд становится всё более устойчивым, так как рост спроса на нефть в США продолжает замедляться, а оптимизм в отношении скорого восстановления экономики развитых стран постепенно снижается. В настоящее время цены на нефть приблизились к уровню, при котором становится невыгодно разрабатывать некоторые нефтяные месторождения. Если эта тенденция продолжится и дальше, могут появиться опасения по поводу дефицита энергоресурсов.

Большая часть нефти, поставляемой на экспорт, является нефтью марки «Юралс». В приведенной ниже таблице отражены средние цены на нефть и нефтепродукты в соответствующих периодах 2008 и 2007 гг.

Практически вся нефть добывается в России вертикально интегрированными компаниями. Это приводит к тому, что большая часть операций проводится между компаниями, входящими в состав той или иной вертикально интегрированной группы. В результате понятие сопоставимой цены на нефть на внутреннем рынке отсутствует. Цена на нефть, которая не перерабатывается и не экспортируется ни одной из вертикально интегрированных компаний, определяется, как правило, от операции к операции с учетом мировых цен на нефть, но при этом без прямой привязки или взаимосвязи. В любой момент могут наблюдаться значительные расхождения между регионами по ценам на нефть одного и того же качества в результате влияния экономических условий и конкуренции. В то же время необходимо отметить, что в 2007 г. и в течение девяти месяцев 2008 г. цена реализации нефти в России была приблизительно на уровне приведенной (net back) экспортной цены.

По сравнению с третьим кварталом 2007 г. общий объем расходов Компании по налогу на прибыль увеличился на 359 млн долл. США, или на 39,4%, благодаря увеличению прибыли до уплаты налогов на 1 349 млн долл. США, или на 39,7%. Эффективная ставка налога на прибыль в третьем квартале 2008 г. составила 26,8% (в третьем квартале 2007 г. - 26,9%).

2. Анализ рынка нефти и нефтепродуктов

Структура нефтяной отрасли в Российской Федерации имеет олигопольный характер и характеризуется наличием вертикально-интегрированных нефтяных компании (ВИНК), которые осуществляют деятельность на всех сегментах рынка: добыча и переработка нефти, хранение, оптовая, мелкооптовая и розничная реализация нефтепродуктов. В течение 2004-2007 гг. сохраняется устойчивая тенденция дальнейшего роста экономической концентрации и сокращения количества независимых участников рынка, а также увеличения присутствия на рынках нефтяной отрасли компаний с государственным участием.

В частности, продолжает сокращаться количество малых независимых добывающих компаний и объем добываемой ими нефти (с 1998 г. по 2007 г. объем добычи малых предприятий снизился в два раза - с 10% от общего объема до 5%). Количество независимых АЗС за последние три года снизилось с 70% до чуть более 50%. Расширение розничных сетей ВИНК характеризуется, в том числе, отказом от франчайзинговых (джобберских) схем работы и осуществлением выкупа (аренды) активов розничных сетей операторов рынка, ранее осуществлявших реализацию брэндированных нефтепродуктов ВИНК. Хозяйственные отношения в нефтяной отрасли имеют гражданско-правовой характер и осуществляются на основе законодательства Российской Федерации, действующего применительно и к иным секторам экономики. Вместе с тем, необходимо отметить ряд особенностей государственного регулирования нефтяной отрасли.

В июле 2006 г. в 26 главу второй части Налогового кодекса Российской Федерации внесены изменения, касающиеся расчета и взимания налога на добычу полезных ископаемых (НДПИ). В целях стимулирования освоения новых месторождений нефти, а также добычи на старых месторождениях (расконсервации) введена дифференциация НДПИ в зависимости от выработанности месторождения, определена нулевая ставка НДПИ на период до 7 лет с начала коммерческой добычи нефти при условии, что выработанность месторождения составит не более 20%. Однако принятыми изменениями не устранены ряд недостатков порядка расчета и взимания НДПИ.

Дифференциация НДПИ произведена по единственному показателю (выработка месторождения), и не учитывает иные горно-геологические и географические условия, существенно влияющие на себестоимость добычи нефти. Это сохраняет существовавшее ранее уравнительное, «среднее» налогообложение добывающих предприятий по стране, теперь уже в региональном разрезе. Сохранена привязка к мировым ценам на нефть при расчете базовой ставки НДПИ, что, как и ранее, создает разные налоговые условия для добывающих предприятий и предоставляет отдельным компаниям преимущество при ведении хозяйственной деятельности. Существенное ухудшение налоговых условий касается, прежде всего, малых и средних добывающих компаний, которые не осуществляют внешнеторговых операций, но платят НДПИ как и экспортеры нефти.

Согласно Федеральному закону от 17.08.95 №147 - ФЗ «О естественных монополиях» деятельность по транспортировке нефти и нефтепродуктов по магистральным трубопроводам является предметом государственного регулирования. В частности, осуществляется регулирование тарифов на оказание услуг по транспортировке нефти и нефтепродуктов, а также регулирование права доступа к мощностям по транспортировке нефти за пределы Российской Федерации. В целях контроля за объемами вывозимой нефти право доступа к системе магистральных трубопроводов и терминалов при вывозе нефти за рубеж предоставляется предприятиям, осуществляющим добычу нефти, пропорционально объемам добытой нефти, сданной в систему магистральных трубопроводов с учетом стопроцентной пропускной способности.

Высокий уровень экономической концентрации и наличие вертикальной интеграции обусловливают основные барьеры для входа и осуществления рентабельной деятельности на рынках нефтепродуктов. Основными проблемами, с которыми сталкиваются потенциальные и действующие участники рынка, являются:

1. ограничение или отсутствие доступа независимых участников рынка к мощностям по переработки нефти;

2. ограничение или отсутствие возможности независимых участников рынка поставлять нефтепродукты в отдельные регионы;

3. ограничение или отсутствие доступа независимых участников рынка к мощностям по хранению нефтепродуктов;

4. наличие хозяйствующих субъектов, которые доминируют на рынке хранения нефтепродуктов и одновременно осуществляют розничную реализацию нефтепродуктов;

наличие у ВИНК большого административного ресурса; высокие первоначальные затраты. В 2007 г резко возросло количество нарушений антимонопольного законодательства в сфере нефти и нефтепродуктов, выявленных антимонопольными органами.

ВИНК доминируют (в том числе коллективно) на рынках добычи и переработки нефти, свободный рынок нефти практически отсутствует: более 80% нефти в Российской Федерации добывается пятью крупными ВИНК (Роснефть, Лукойл, ТНК-ВР, Сургутнефтегаз, Газпром), более 75% российской нефти перерабатывается на заводах, контролируемых теми же пятью ВИНК Почти вся добытая ВИНК нефть направляется на переработку на собственные НПЗ и на экспорт. Доля свободного рынка нефти от общего объема поставок нефти в Российскую Федерацию составляет около 15-20%. Небольшой сегмент независимого от ВИНК рынка нефти в основном ограничен поставками на НПЗ Уфимской группы и на Московский НПЗ: 40% свободного рынка формируется на Уфимской группе НПЗ, около 20% - на Московском НПЗ, на иных НПЗ - по 5-7%.

Основные мощности НПЗ загружены переработкой собственной нефти ВИНК. Распределение оставшихся мощностей осуществляется среди небольшого количества крупных трейдеров. Независимые компании, не имея возможности использовать мощности НПЗ со своей нефтью, вынуждены покупать нефтепродукты на оптовом рынке по цене, включающей маржу сбытов ВИНК или трейдеров.

Доминирование ВИНК на рынках добычи и переработки нефти определяет монопольную структуру реализации нефтепродуктов крупным оптом с НПЗ. ВИНК используют давальческую схему переработки нефти как на «чужих» НПЗ, так и на собственных. Различные схемы «замещения по объемам», перераспределение корзины нефтепродуктов на выходе с НПЗ, а также использование транзитных поставок затрудняют оценку географических границ рынков и долей участников в оптовых поставках на внутренний рынок в региональном разрезе. Вместе с тем, при распределении нефтепродуктов для дальнейшего внутреннего потребления оптовый рынок непосредственно связан с региональными рынками хранения и мелкооптовой реализации нефтепродуктов. Для осуществления хозяйствующим субъектом оптовой (и мелкооптовой) реализации нефтепродуктов на региональных рынках необходимы собственные мощности или доступ к мощностям по хранению иных хозяйствующих субъектов.

Таким образом, доминирование ВИНК при крупнооптовой реализации нефтепродуктов с НПЗ (межрегиональный рынок) и наличие в большинстве регионов сбытов ВИНК, доминирующих на рынках хранения нефтепродуктов (региональные рынки), определяют монополизацию региональных оптовых рынков нефтепродуктов.

Оптовые поставки нефтепродуктов с НПЗ ВИНК своим региональным сбытам производятся в приоритетном порядке (объемы, цены). При этом существует негласное правило: ВИНК не продает нефтепродукты оптом в регионы, где присутствует сбыт данного ВИНК. Это вынуждает независимых участников рынка либо закупать нефтепродукты у сбыта ВИНК, либо искать альтернативные схемы поставки (поставка партии частями из разных регионов, через соседние регионы с арендой мощностей по хранению, с использованием автотранспорта и др.), что приводит к нерентабельности работы. Создание же новых мощностей по хранению нефтепродуктов зачастую нецелесообразно, в связи с наличием уже существующих мощностей (включая законсервированные), достаточных для удовлетворения спроса на услуги по хранению.

В 67 субъектах Российской Федерации (более 75%) на рынках хранения нефтепродуктов присутствуют хозяйствующие субъекты, доминирующие (в т.ч. совместно) с долей более 50%, в 57 регионах это сбыты ВИНК. Экономическая концентрация на рынках хранения нефтепродуктов характеризуется подавляющим преобладанием единоличного доминирования: из 67 монополизированных рынков на 59 - долю более 50% занимает одна компания, в 50 регионах это сбыты ВИНК, в 9 - независимые участники рынка.

Более 50% АЗС принадлежат независимым операторам. Вместе с тем, в 62 регионах присутствуют хозяйствующие субъекты, которые доминируют (в том числе совместно) на рынках розничной реализации различных нефтепродуктов, и во всех 62 случаях на рынках присутствуют сбыты ВИНК. В 57 регионах ВИНК единолично доминируют на рынках розничной реализации нефтепродуктов, независимые компании - в 18. В связи с тем, что снабжение АЗС осуществляется регулярными поставками мелкооптовых партий нефтепродуктов, существенным препятствием развития конкуренции является наличие хозяйствующих субъектов, которые доминируют на рынках хранения и мелкооптовой реализации нефтепродуктов и одновременно осуществляют розничную реализацию нефтепродуктов.

В частности, доминирующая компания поставляет нефтепродукты в адрес собственных АЗС по себестоимости, а при поставке независимым АЗС осуществляется продажа мелкооптовых партий, что обусловливает низкую рентабельность независимых АЗС и позволяет ВИНК осуществлять ценовое давление. Одновременное доминирование и на рынке хранения (нефтебазы) также может приводить к резкому сокращению реализации независимыми АЗС (вплоть до закрытия АЗС) в связи с тем, что, в условиях дефицита, снабжение собственных АЗС осуществляется доминирующей компанией в приоритетном порядке. Такая структура рынков нефтепродуктов сложилась в 51 регионе страны:

1. Лукойл (9 регионов): Астраханская, Владимирская, Волгоградская, Вологодская, Кировская и Челябинская области, Республики Коми и Марий Эл, Удмуртская Республика.

2. Роснефть (14): Архангельская, Белгородская, Брянская, Воронежская, Липецкая, Орловская, Пензенская, Сахалинская, Смоленская, Томская и Ульяновская области, Алтайский край, Республики Бурятия и Хакасия.

3. Газпромнефть (6): Ивановская, Кемеровская, Новосибирская, Омская и Ярославская области, ЯНАО.

4. Сургутнефтегаз (4): Калининградская, Новгородская, Псковская и Тверская области. ТНК-ВР (6): Калужская, Костромская, Курская, Саратовская и Ярославская области, ЯНАО.

5. Альянс (4): Амурская область, Еврейская АО, Приморский край, Хабаровский край.

6. Иные (8): Татнефть (Татарстан, Чувашия), РуссНефть (Оренбургская область), независимые (Башкортостан, Камчатская, Магаданская области, Мордовия, Чукотский АО)

Внутренняя цена на российскую нефть формируется в результате оценки альтернативы поставки нефти на экспорт (железнодорожным транспортом) к продаже ее давальцам для переработки на указанных НПЗ. Такая структура предложения нефти не позволяет говорить о свободной конкурентной цене нефти на внутреннем рынке России.

Фактически внутренняя цена рассчитывается методом net-back (вычитание таможенной пошлины из экспортной цены) и, несмотря на различия в структуре рынка и условиях формирования цены на российском и мировых рынках, зависит от динамики мировых цен.

Основной объем предложения нефти на свободном внутреннем рынке формируется регулярными продажами ОАО «Сургутнефтегаз», ОАО «ТНК-ВР» и независимыми малыми добывающими компаниями. ОАО «ЛУКойл» и ОАО «НК «Роснефть» также осуществляют поставки нефти на внутренний рынок. Однако торги ОАО «НК «Роснефть» при продаже нефти внутри страны характеризуются непрозрачностью и нестабильностью предложения объемов, ОАО «ЛУКойл» продает весь объем, а ОАО «ТНК-ВР» большую часть, с использованием ценовых формул, зависящих от мировых котировок.

Таким образом, внутренняя цена на нефть формируется на свободном рынке только при поставках нефти ОАО «Сургутнефтегаз» (500-800 тыс.т. в мес.), малыми добывающими компаниями (100-300 тыс.т. в мес.) и ОАО «ТНК-ВР» (оценочно 100-300 тыс.т. в мес.) независимым участникам рынка для переработки на Уфимской группе НПЗ, Московском НПЗ и некоторых других НПЗ, что составляет лишь 4-7% от общего объема переработки нефти в Российской Федерации (18-20 млн.т. в мес.). Исходя из этого, цена на нефть в России определяется в результате баланса спроса и предложения на относительно небольшие объемы нефти и не отражающие баланс рынка в целом.

Особенно беспокоит использование схем передачи сырья или продукта без оформления сделки купли-продажи внутри группы ВИНК. До сих пор, некоторые ВИНК перерабатывают добываемую ими нефть на собственных НПЗ на условиях процессинга. Эта схема, применяемая в 90-х годах прошлого века в целях так называемой. «оптимизации налогообложения» не дает ориентиров для ценообразования на внутрироссийском рынке нефти, т.к. спрос на нефть, используемой в этой схеме, не учитывается при формировании цены на нефть. Не способствует рыночному ценообразованию применение трансфертных цен между предприятиями одной ВИНК. Торговля нефтью между ВИНК, за исключением незначительных объемов, задействованных в т.н. схемах «замещения», фактически отсутствует.

Спрос на нефть и нефтепродукты на внутреннем рынке определяется увеличением потребностей растущей экономики, имеет ярко выраженную сезонную составляющую и в целом характеризуется тем, что формируется потребителями на основе рыночных факторов. Вместе с тем, предложение во многом обусловливается конъюнктурой внешних рынков - экспорт (в первую очередь нефти, мазута и дизтоплива) приоритетен по отношению к поставкам на внутренний рынок, цены на внутреннем рынке, как и цены на нефть, формируются на основе динамики мировых цен Ценовые индикаторы конъюнктуры внутреннего рынка, отражающие баланс спроса и предложения, отсутствуют.

При этом существующий порядок установления таможенной пошлины на нефть и нефтепродукты не учитывает сезонность спроса, пошлина носит фискальный характер и не оказывает регулирующего воздействия на объемы экспорта и предложения на внутреннем рынке. Отсутствие регулирующей функции таможенной пошлины приводит к существенным дисбалансам спроса и предложения при сезонном росте потребления, и, в конечном итоге, к нестабильности цен, что наглядно отображается на примере внутренних цен на основной экспортный нефтепродукт - мазут.

Развитию конкуренции на внутреннем рынке нефтепродуктов должны также способствовать меры по развитию глубокой переработки нефти, повышению экономической привлекательности инвестиций в нефтепереработку. Существенным фактором, оказывающим влияние на уровень и динамику внутренних цен на нефтепродукты, является монополизированная система реализации нефтепродуктов внутри страны, характеризующаяся непрозрачным ценообразованием и закрытостью хозяйственных отношений между участниками рынка.

По сложившейся практике, нефтепродукты, производимые ВИНК на собственных НПЗ реализуются оптом в следующем порядке приоритетности:

1. экспорт;

2. сбытовые компании, входящие в данную ВИНК;

3. независимые участники рынка.

Как правило, сбытовые компании, входящие в группу ВИНК, не оформляют сделки купли-продажи нефтепродуктов при их последующей реализации на АЗС ВИНК, поскольку АЗС ВИНК не являются отдельным от этой сбытовой компании юридическим лицом. В результате такой непрозрачной схемы издержки по реализации и объемы нефтепродуктов распределяются непропорционально между АЗС ВИНК и независимыми АЗС, что создает неравные условия для функционирования участников розничного рынка нефтепродуктов, а также делает невозможным сравнение условий работы АЗС ВИНК и независимых АЗС в целях оценки случаев ценового давления ВИНК на независимые АЗС.

Особенно остро непрозрачная сбытовая политика ВИНК влияет на рынок в периоды сезонного роста спроса на нефтепродукты, когда независимые участники испытывают острый дефицит продукта, в то время как компании ВИНК такого дефицита не ощущают. Реализация нефтепродуктов с НПЗ ВИНК независимым участникам происходит на полузакрытых торгах (или при отсутствии таковых), в которых могут принять участие приближенные к ВИНК компании. Как правило, схема таких продаж поощряет коррупцию среди менеджмента ВИНК, который создает «бумажные» посреднические структуры. Таким образом, действительно независимые от ВИНК компании не имеют возможности купить продукт непосредственно с НПЗ ВИНК и приобретают его у таких посредников по завышенной цене. Кроме того, при продаже оптовых партий нефтепродуктов с НПЗ ВИНК повсеместно выставляется условие запрета на их розничную продажу в регионах, где располагаются автозаправочные комплексы данной ВИНК.

Такая сбытовая политика, проводимая практически всеми ВИНК, стимулирует неэффективоность и необоснованные издержки на логистику, «бумажных» посредников, излишние запасы и т.д. Все это способствует формированию необъективных, завышенных цен на нефтепродукты.

Рынок нефтепродуктов, являясь непрозрачным, разделяется на зоны влияния различных ВИНК в оптовом и розничном сегментах. Ориентированность на экспорт, непрозрачность существующей системы продаж нефтепродуктов, способствует недоверию между ВИНК - каждая из которых контролирует ситуацию только в зонах своего, как правило, доминирующего влияния. Общее описание сложившейся структуры выглядит следующим образом: добываемая ВИНК нефть перерабатывается на собственном НПЗ и реализуется на собственных АЗС вне зависимости от территориальной удаленности этих объектов производственной цепи друг от друга. Несмотря на очевидную привлекательность торговли нефтью и нефтепродуктами между ВИНК, этого не происходит.

Таким образом, негативное влияние на эффективность работы компаний и свободное ценообразование на нефть и нефтепродукты в России вертикальной интеграции может быть устранено через существенное повышение прозрачности при операциях с нефтью и нефтепродуктами и вовлечение в торговый оборот нефти и нефтепродуктов, принадлежащих ВИНК.

2. Характеристика компании «ЛУКойл»

1. История создания фирмы

Государственный нефтяной концерн «ЛангепасУрайКогалымнефть» («ЛУКойл») был создан постановлением Совета министров СССР № 18 от 25 ноября 1991 года. В новом нефтяном концерне были объединены три нефтедобывающих предприятия «Лангепаснефтегаз», «Урайнефтегаз», «Когалымнефтегаз», а также четыре нефтеперерабатывающих и нефтехимических завода - Мажекяйский (Литва), Новоуфимский (Башкирия), Волгограднефтепереработка и Пермьнефтеоргсинтез. Первые два завода пробыли в составе концерна очень недолго и вышли из него после распада СССР в результате политического давления правительств Литвы и Башкирии. Как российская фирма ЛУКойл был создан 5 апреля 1993г. в соответствии с постановлением правительства РФ (принятом во исполнение изданного в ноябре 1992г. указа Президента РФ). Помимо трех нефтегазодобывающих объединений и двух НПЗ, указанных выше, в него были включены предприятия нефтепродуктообеспечения близких к ним областей. ЛУКойл был создан как холдинг, которому передавались государственные (контрольные) пакеты включенных в него предприятий.

Во второй половине 1995г. в состав компании был включен еще ряд предприятий, среди которых следует отметить Нижневолжскнефть, Астраханьнефть и Калининградморнефтегаз. Число входящих в нее региональных предприятий нефтепродуктообеспечения увеличилось до 8.

В конце 1995г. 5% акций ЛУКойла были выставлены на залоговый аукцион и приобретены банком "Империал" (точнее, консорциумом "ЛУКойл-Империал"). В мае 1997г. заложенный пакет был выкуплен негосударственным пенсионным фондом компании "ЛУКойл-Гарант" (от имени которого действовала его управляющая компания "ЛУКойл-Резерв-Инвест").

В течение 1996г. был осуществлен переход основных производственных и сбытовых предприятий компании на единую акцию. Таким образом, ЛУКойл из холдинга превратился в единую компанию, а предприятия из дочерних акционерных обществ стали фактически производственными подразделениями. Речь идет об основных предприятиях - прочие дочерни компании остались самостоятельными, их число постоянно растет и к настоящему времени наверняка перевалило за сотню.

В 1996г. ЛУКойл также с успехом вывел свои акции (в форме ADR) на международные фондовые рынки. В настоящее время на них обращается уже несколько видов ценных бумаг ЛУКойла. И в планах компании - увеличение объема и разнообразия выпускаемых ценных бумаг.

В 1991 году в соответствии с Постановлением Правительства РСФСР № 18 от 25 ноября 1991 года создается государственный нефтяной концерн «ЛангепасУрайКогалымнефть» («ЛУКОЙЛ»).

В 1992 году издан Указ Президента РФ № 1403 от 17 ноября 1992 года «Об особенностях приватизации и преобразовании в акционерные общества государственных предприятий, производственных и научно-производственных объединений нефтяной, нефтеперерабатывающей промышленности и нефтепродуктообеспечения», в соответствии с которым формируется уставный капитал АО «ЛУКОЙЛ».

В 1993 году в соответствии с Указом Президента РФ № 1403 от 17 ноября 1992 года и Постановлением Правительства РФ № 299 от 5 апреля 1993 года учреждается акционерное общество открытого типа «Нефтяная компания «ЛУКОЙЛ».Утвержден Сводный план приватизации, зарегистрирована первая эмиссия акций ОАО «ЛУКОЙЛ».

В 1994 году состоялись первые приватизационные торги по акциям ОАО «ЛУКОЙЛ», началась торговля акциями Компании на вторичном рынке. ЛУКОЙЛ приобрел 10% участия в разработке крупнейшего в азербайджанском секторе Каспия месторождения Азери-Чираг-Гюнешли.

В 1995 году в соответствии с Постановлением Правительства РФ № 861 от 1 сентября 1995 года в уставный капитал Компании переданы контрольные пакеты акций девяти нефтедобывающих, сбытовых и сервисных предприятий в Западной Сибири, на Урале и в Поволжье. Американская компания Atlantic Richfield Company (ARCO) стала крупным акционером и стратегическим партнером ОАО «ЛУКОЙЛ». ЛУКОЙЛ стал участником проектов Мелейя (Египет) и Кумколь (Казахстан).

В 1996 году ЛУКОЙЛ начал строительство собственного танкерного флота, разместил на фондовых рынках американские депозитарные расписки (АДР) и приобрел 5% участия в международном проекте «Шах-Дениз» (Азербайджан).

В 1997 году ЛУКОЙЛ завершил полную консолидацию акций основных дочерних обществ, разместил конвертируемые облигации на зарубежных рынках, приобрел 15% участия в международном проекте по разработке месторождения «Карачаганак» (Казахстан). ЛУКОЙЛ подписал с Министерством нефти республики Ирак контракт на разработку и добычу второй очереди нефтяного месторождения Западная Курна-2 и заключил соглашение о разведке, разработке и долевом разделе добычи по морскому блоку Д-222 (Азербайджане).

В 1998 году ЛУКОЙЛ приобрел НПЗ «Петротел» (Румыния) и ОАО «Ставропольполимер».

В 1999 году ЛУКОЙЛ приобрел ОАО «КомиТЭК», Одесский НПЗ, Саратовский НХК и НПЗ «Нефтохим-Бургас».

В 2000 году ЛУКОЙЛ открыл новое нефтяное месторождение в Северном Каспии и приобрел американскую компанию Getty Petroleum Marketing Inc.

В 2002 году ЛУКОЙЛ подписал договор с колумбийской компанией Ecoptrol о совместной геологоразведке и добыче нефти на блоке Кондор.

В 2003 году ЛУКОЙЛ приобрел компанию «Беопетрол» (Сербия), подписал договор с норвежской компанией Norsk Hydro о совместной геологоразведке блока Анаран (Иран).

В 2004 году Американская компания ConocoPhilips приобрела за $1,988 мллрд 7,59% акций ОАО «ЛУКОЙЛ».

В 2006 году ЛУКОЙЛ открыл крупное месторождение в северной части Каспийского моря.

В 2007 году ЛУКОЙЛ первым из российских не финансовых компаний стал членом Секции срочного рынка Московской межбанковской валютной биржи (ММВБ). ОАО «ЛУКОЙЛ» является крупнейшим участником российского валютного рынка. Объем ежемесячных операций ЛУКОЙЛа в России превышает 2 млрд. долл. США. Членство в Секции срочного рынка ММВБ позволит Компании минимизировать валютные риски, существенно влиять на стоимость заключаемых срочных валютных контрактов (фьючерсы, опционы, свопы), а также снижать затраты на финансовое обслуживание Группы «ЛУКОЙЛ». Присутствие ОАО «ЛУКОЙЛ» на профессиональном биржевом рынке в Секции срочного рынка ММВБ стало логичным этапом в завершении формирования Централизованного казначейства Группы и приносит значительный экономический эффект для Группы «ЛУКОЙЛ» в целом.

В этом же году ЛУКОЙЛ нашел нефть на колумбийском блоке Кондор.

2. Общая информация о Компании «ЛУКойл»

«ЛУКойл» является второй крупнейшей частной нефтегазовой компанией в мире по размеру доказанных запасов углеводородов. Доля Компании в общемировых запасах нефти составляет около 1,3%, в общемировой добыче нефти - около 2,3%. Компания играет ключевую роль в энергетическом секторе России, на ее долю приходится почти 19% общероссийской добычи и переработки нефти.

По состоянию на начало 2008 года доказанные запасы нефти Компании составляли 15 715 млн барр., газа - 27 921 млрд фут3, что в совокупности составляет 20 369 млн барр. н.э.

В секторе разведки и добычи «ЛУКойл» располагает качественным диверсифицированным портфелем активов. Основным регионом нефтедобычи Компании является Западная Сибирь. «ЛУКойл» также реализует проекты по разведке и добыче нефти и газа за пределами России: в Казахстане, Египте, Азербайджане, Узбекистане, Саудовской Аравии, Колумбии, Венесуэле, Кот-д'Ивуаре, Гане, Ираке.

В 2005 году с введением в эксплуатацию Находкинского месторождения Компания начала реализацию газовой программы, в соответствии с которой добыча газа будет расти ускоренными темпами. Ресурсной базой для реализации этой программы являются месторождения Большехетской впадины, Каспийского моря и Центрально-Астраханское месторождение в России, а также международные газовые проекты: Кандым - Хаузак - Шады в Узбекистане (на котором в 2007 году была начата добыча) и Шах-Дениз в Азербайджане.

«ЛУКойл» владеет нефтеперерабатывающими мощностями в России и за рубежом. В России Компании принадлежат четыре крупных НПЗ - в Перми, Волгограде, Ухте и Нижнем Новгороде, и два мини-НПЗ. Совокупная мощность российских НПЗ составляет 44,5 млн т/год нефти. Зарубежные НПЗ Компании расположены на Украине, в Болгарии и Румынии, их совокупная мощность составляет 14,0 млн т/год нефти. В 2007 году на собственных заводах Компании было переработано 52,16 млн т нефти, в том числе на российских - 42,55 млн т.

Главной задачей отдела цен и ценовой политики ОАО «Лукойл» является разработка эффективной ценовой политики на основе контроля, анализа, разработки рекомендаций, расчета и корректировки текущих цен с целью обеспечения надежной адаптации предприятия к колебаниям рыночной конъюнктуры, ценовой политики к изменениям внешней среды и внутренних факторов для обеспечения рентабельности хозяйственной деятельности предприятия. Основные обязанности начальника отдела цен и ценовой политики состоят в том, чтобы давать предложения об изменении цен в зависимости от эластичности спроса на данный вид продукции и уровня конкуренции, корректировать ценовую политику в зависимости от изменения политических, экологических, социальных и других внешних факторов, прогнозировать цены на сырье, материалы, работы и услуги, анализировать влияние цен на отклонения фактической себестоимости от расчетной (по видам продукции).

Миссия Компании:

· Мы созданы, чтобы энергию природных ресурсов обратить во благо человека;

· Способствовать в регионах деятельности Компании долгосрочному экономическому росту, социальной стабильности, содействовать процветанию и прогрессу, обеспечивать сохранение благоприятной окружающей среды и рациональное использование природных ресурсов;

· Обеспечить стабильный и долгосрочный рост бизнеса, трансформировать ЛУКОЙЛ в лидирующую мировую энергетическую компанию. Быть надежным поставщиком углеводородных ресурсов на глобальном рынке энергопотребления.

Цели Компании:

1. «ЛУКойл» считает своей целью создание новой стоимости, поддержание высокой прибыльности и стабильности своего бизнеса, обеспечение акционеров высоким доходом на инвестированный капитал путем повышения стоимости активов Компании и выплаты денежных дивидендов;

2. Для достижения этих целей «ЛУКойл» будет использовать все доступные возможности, включая дальнейшие усилия по сокращению затрат, росту эффективности своих операций, улучшению качества производимой продукции и предоставляемых услуг, применению новых прогрессивных технологий.

Политика Компании:

Стратегическая цель Группы «ЛУКОЙЛ» заключается в динамичном устойчивом развитии, соответствующем лучшим показателям мировых нефтяных компаний по эффективности и конкурентоспособности.

Социальная ответственность Группы «ЛУКОЙЛ» состоит в создании достойных условий и оплаты труда, обеспечении экологической безопасности, сохранении культурного наследия.

Осознавая свою ответственность перед обществом по сохранению благоприятной окружающей среды, рациональному использованию природных ресурсов, Компания рассчитывает на понимание обществом сложности и масштабности стоящих перед ней задач.

Приоритетными задачами ОАО «ЛУКОЙЛ» является обеспечение безопасных условий труда работников, защиты здоровья персонала организаций Группы «ЛУКОЙЛ» и населения, проживающего в районах деятельности организаций Группы «ЛУКОЙЛ», а также сохранение благоприятной окружающей среды.

Для решения этих задач в Компании создана и успешно функционирует Система управления промышленной безопасностью, охраной труда и окружающей среды, включающая обеспечение требований пожарной безопасности, предупреждения и ликвидации чрезвычайных ситуаций. Она построена в соответствии с действующим российским законодательством, на основе лучшей отечественной и зарубежной практики и сертифицирована на соответствие требованиям стандартов ISO 14001 и OHSAS 18001.

Политика Открытого акционерного общества «Нефтяная компания «ЛУКОЙЛ» в области промышленной безопасности, охраны труда и окружающей среды в XXI веке (далее - Политика) устанавливает следующие цели:

· увеличение коэффициента использования нефтяного газа за счет роста газоперерабатывающих и электрогенерирующих мощностей;

...