Финансовое состояние предприятия торговли и пути его улучшения

Средний уровень суммы денежных средств за 2004 год составил

( 1,9 х 59862,96 ) / 100 = 1137,4 (тыс.руб.)

Соответственно, на конец 2005 года сумма денежных средств составит

1137,7 х 2 - 783,0 = 1491,8

Таким образом, стоимость оборотных активов на конец планируемого года составит:

ОбА = ТЗ + ДС+ДЗ = 17626,3 + 2097,5 + 497,0 + 1137,4 = 21358,2 (тыс. руб.)

Внеоборотные активы планируемого периода уменьшим на сумму амортизации

2390,0 - 463,3 = 1926,7 тыс. руб.

Чтобы оценить эффект от проведенных мероприятий на финансовое состояние ООО «Чистая вода Сибири» в 2005 году, необходимо составить прогнозный баланс данного предприятия на конец будущего года.

Для составления прогнозного баланса следует рассчитать прирост устойчивых пассивов на планируемый год (табл. 3.14).

Рассчитаем величину собственного капитала на будущий год:

СК = уставный капитал + добавочный капитал + нераспределенная прибыль планируемого года.

СК = 8,0 + 3123,0 + 1847,0 + 5309,36 = 10287,36 тыс. руб.

Рассчитаем необходимость предприятия в заемных средствах:

23 284,9 - 10287,36 = 12997,54 тыс.руб.

Данный недостаток средств можно восполнить за счет кредиторской задолженности товарного характера, так как она является бесплатным источником финансирования оборотных активов.

12997,54 - 84,2 - 22,1 = 12891,24 тыс. руб.

кредиторская задолженность товарного характера.

На основании полученных расчетов составим прогнозный баланс ООО «Чистая вода Сибири» на планируемый период. (таблица 3.35)

Таблица 3.35 Прогнозный баланс ООО «Чистая вода Сибири» на 2005 год (тыс. руб.)

На основе полученного прогнозного баланса определим финансовое состояние ООО «Чистая вода Сибири» на конец планируемого года. Для этого необходимо определить тип финансовой устойчивости предприятия в таблице 3.36, проанализировать динамику относительных показателей финансовой устойчивости в таблице 3.37.

Для анализа финансовой устойчивости рассчитаем конечную сумму собственных оборотных средств ООО «Чистая вода Сибири» на конец 2005 года:

СОС = СК + ДО - ВНА = 10287,36 - 1926,7 = 8 360,66(тыс. руб.)

Таблица 3.36 Прогноз финансовой устойчивости предприятия на будущий год.

На основании расчетов, приведенных в данной таблице, можно сказать, что к концу будущего периода у предприятия наблюдается излишек нормальных источников формирования запасов и затрат. Недостаток собственных средств будет восполняться организацией только за счет экономически обоснованного привлечения кредиторской задолженности товарного характера. Тип финансовой устойчивости нормальный, таким образом, в дальнейшем предприятие, учитывая предложенные мероприятия улучшит свое финансовое состояние.

Таблица 3.37 Прогноз динамики относительных показателей финансовой устойчивости ООО «Чистая вода Сибири»

Валюта баланса в динамике растет на 14 279,0 тыс. руб., собственный капитала на 5 309,36 тыс. руб., собственные оборотные средства на 5 765,66 тыс. руб., оборотные активы на 9 469,2 тыс. руб., материально-производственные запасы на 8 979,8 тыс. руб. Остаточная стоимость в динамике основных средств снижается на 410,3 тыс. руб. На основе данных изменений рассчитаем коэффициенты, определяющие финансовую устойчивость организации.

Комплексный показатель финансовой устойчивости соответствует нормативу (0.5): в прошлом году он составлял 0,6, в отчетном году составил 0,7. Данную ситуацию можно оценить положительно, так как организация повышает свою финансовую устойчивость. Данная динамика связана с изменением частных показателей.

Данные коэффициента автономии в динамике растут, и он составляет 0,4, данное значение ниже нормы. Это говорит о том, что организация зависит от внешних источников. Уровень перманентного капитала так же растет, и находится в пределах нормы 0,4.

Так же происходит рост показателя коэффициента обеспеченности собственными оборотными средствами, его величина составила 0,4, что выше норматива. Это говорит о достаточном участии собственных оборотных средств в формировании оборотной части имущества.

Подобная тенденция и по коэффициенту обеспеченности запасов собственными оборотными средствами, он составляет при росте 0,4. Коэффициент маневренности в динамике растет и составляет 0,8, данное значение больше нормы. Данная ситуация связана с ростом вложения собственного капитала в оборотные средства.

Уровень функционирующего капитала не изменяется и составляет 1, что связано с отсутствием долгосрочных и краткосрочных вложений, то есть все активы участвуют в собственной торговой деятельности, что оценивается положительно.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

В данной дипломной работе рассмотрены теоретические основы финансового состояния предприятия торговли как инструмента управления, методика анализа финансового состояния, система показателей, характеризующих финансовое состояние предприятия, основными из которых являются:

1. Показатели ликвидности: коэффициент абсолютной ликвидности, коэффициент критической (быстрой) ликвидности, коэффициент текущей ликвидности (коэффициент покрытия);

2. Коэффициенты, характеризующие рациональность структуры финансирования активов: коэффициент автономии, уровень перманентного капитала, коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными оборотными средствами, коэффициент обеспеченности запасов собственными оборотными средствами;

3.Коэффициенты, характеризующие мобильность собственных источников: коэффициент маневренности собственного капитала, индекс постоянного актива (коэффициент покрытия инвестиций);

4. Коэффициенты, характеризующие оптимальность размещения финансовых ресурсов в активах: коэффициент накопления амортизации (коэффициент износа амортизируемых активов), уровень вложений, уровень функционирующего капитала;

5.Основные относительные показатели деловой активности организации: коэффициент оборачиваемости (скорость обращения) активов, коэффициент оборачиваемости собственного капитала, отдача внеоборотных активов, коэффициент оборачиваемости оборотных активов, время обращения оборотных активов, чистая рентабельность активов, рентабельность собственного капитал.

Во втором разделе рассмотрен анализ финансовых результатов деятельности ООО «Чистая вода Сибири».

Проведенный анализ показал, что оборот розничной торговли - главный показатель деятельности торговой организации - в отчетном периоде увеличился по сравнению с аналогичным показателем прошлого периода на 1 812 тыс. руб., что свидетельствует о расширении деятельности предприятия.

Анализ результатов финансовой деятельности предприятия показал, что рост оборота розничной торговли на 4,6% за 2004 год привел к увеличению суммы валовой прибыли, которая составила 10 455 тыс. руб.

Наряду с этим произошел рост численности работников на 5 чел., и в том числе торгово-оперативного персонала на 4 человека. Однако данное увеличение привело к снижению производительности труда всех работников предприятия торговли на 73,9 тыс. руб. Данный факт свидетельствует о менее рациональном распределении трудовых ресурсов предприятия по сравнению с прошлым периодом. Поэтому было признано необоснованным увеличение фонда заработной платы на 437 тыс. руб. в отчетном периоде, и, соответственно, рост среднемесячной заработной платы работников с 5,74 тыс. руб. до 5,91 тыс. руб.

Средняя стоимость имущества организации выросла на 11,3 % или в денежном выражении на 1 378,5 тыс. руб. Средняя же стоимость оборотных средств выросла на 1188,5 тыс. руб. или на 11,8%. Негативным моментом является рост времени обращения оборотных средств на 6,4 дня, а так же сокращения скорости оборачиваемости на 0,2 оборота. Рост средней стоимости основных фондов предприятия (за анализируемый период данный показатель увеличился на 8,9 % и составил 190 тыс. руб.) вызван приобретением торгового оборудования для использования в торговом процессе.

В связи с тем, что темпы роста себестоимости проданных товаров (104,8%) меньше темпа роста оборота розничной торговли, произошло уменьшение уровня валовой прибыли в выручке предприятия - с 25,43% до 25,31%, что является негативным моментом для предприятия.

Рост суммы издержек обращения не привел к росту их уровня в товарообороте предприятия, однако, данный факт не является положительным фактором в деятельности организации ООО «Чистая вода Сибири» - (к концу периода анализа издержки обращения составляли 17,34% оборота розничной торговли)

Рост прибыли от продаж является для предприятия значительным достижением (за 2004 год данный показатель составил 3 291 тыс. руб.), при этом рентабельности продаж ООО «Чистая вода Сибири» за отчетный период снизилась на 0,07% и составила 7,97%.

За отчетный год наблюдается рост прочих операционных доходов на 1 227 тыс. руб., что является положительным, отрицательным же моментом является рост прочих операционных расходов на 27 тыс. руб. и сокращение прочих внереализационных доходов на 41 тыс. руб.

В отчетном периоде прибыль до налогообложения возросла на 32,7% и составила 4 995 тыс.руб. После уплаты налогов чистая прибыль составила 3 709 тыс.руб., в отчетном году увеличившись при этом на 922 тыс.руб.. Незначительное опережение темпов роста текущего налога на прибыль темпов роста прибыли до налогообложения не оказало значительного влияния на рентабельность деятельности предприятия - она увеличилась. Рентабельность конечной деятельности ООО «Чистая вода Сибири» составила за 2004 год 8,9%, причем имеется положительная тенденция ее развития - рост, что влияет на рост эффективности деятельности предприятия.

Основным источником формирования доходов в анализируемом периоде является валовая прибыль, или прибыль, получаемая в результате основной деятельности фирмы. Ее доля в динамике увеличивается, и составляет 82,2% от общей величины доходов, в денежном выражении она так же растет на 414 тыс. руб. В данном случае это увеличение связано с ростом товарооборота большими темпами, чем себестоимость реализации продукции, что положительно повлияло на деятельность фирмы.

Сумма расходов в динамике уменьшается на 8,2%, что в денежном выражении составляет 682 тыс. руб. Данное изменение произошло в результате увеличения расходов фирмы, издержки обращения тоже увеличиваются. При этом, в анализируемом году, доля издержек в общей величине расходов уменьшается на 2,9%, и в денежном выражении их величина составила 7 164 тыс. руб.

Формирование прибыли торгового предприятия происходит за счет роста валовой прибыли. Так товарооборот растет на 4,6%, в то время как валовая прибыли на 4,1 %. В денежном выражении рост составил 414 тыс. руб. С развитием организации, увеличением товарных запасов, ростом товарооборота в динамике увеличиваются и издержки обращения, что является обоснованным в данной ситуации развития организации. Издержки обращения увеличиваются на 4,4%. Не значительный рост валовой прибыли, по сравнению с издержками обращения позволил увеличить прибыль от продаж, которая выросла на 3,6% или на 114 тыс. руб. На формирование прибыли до налогообложения оказало влияние присутствие операционных доходов. В динамике операционные доходы увеличиваются на 219,9%, в то время как расходы увеличиваются на 8,2%. Данная ситуация оказала положительное влияние на рост прибыли. Обратная ситуация наблюдается при анализе внереализационных доходов и расходов. Первые в динамике уменьшаются на 27 тыс. руб., а расходы не изменяются в денежном выражении и составляют 11 тыс. руб. При этом организация увеличивает сумму выплат по процентам к уплате до 41 тыс. руб. Прибыль до налогообложения в отчетном году составила 4 995 тыс. руб., что на 1 232 тыс. руб. больше прошлого года.

Основным источником формирования имущества является заемный капитал (66,98% от общей суммы имущества в прошлом периоде и 65,14% в отчетном), причем имеется тенденция к сокращению доли данной группы. На конец периода анализа 34,86% всех источников формирования имущества составляют собственные средства предприятия и приравненные к ним, что свидетельствует о зависимости ООО «Чистая вода Сибири» от кредиторов и заемщиков. Если судить о росте их доли в динамике, то снижается (небольшими темпами) зависимость организации от внешних источников финансирования, уменьшается риск ответа по обязательствам. Данная динамика является положительной.

Анализ показателей ликвидности показал, что абсолютная ликвидность меньше оптимального значения и в динамике уменьшается на 0,01, это следствие роста краткосрочных обязательств более быстрыми темпами, чем денежных средств и краткосрочных финансовых вложений. Показатель же срочной ликвидности для розничной торговли имеет оптимальное значение, но в динамике так же снижается. Для показателя текущей ликвидности найденное значение ниже оптимального, что является отрицательным. Так же по данному показателю наблюдается снижение. Расчет показал, что ликвидность баланса снижается.

Анализ финансовой устойчивости показал, что у предприятия присутствует недостаток собственных средств для формирования запасов, как на начало, так и на конец периода, отрицательным моментом является его рост с 7 491 тыс. руб. до 8 149 тыс. руб. На начало и к концу года увеличение величины запасов и неизменность краткосрочных кредитов обусловило излишек нормальных источников формирования запасов средств у предприятия. На конец года можно констатировать переход предприятия розничной торговли к нормальному финансовому положению, когда для формирования оборотных активов, и запасов в том числе, обоснованно используются как собственные, так и привлеченные источники. Если рассматривать неравенство СОС< МПЗ <НИФЗ, то фирма имеет второй тип финансовой устойчивости.

Так средняя величина собственного капитала растет на 707,5 тыс. руб., средняя стоимость внеоборотных активов на 190 тыс. руб., средняя стоимость оборотных активов на 1 188,5 тыс. руб., расходы на производство и продажу продукции, работ, услуг на 1 398 тыс. руб., средняя величина дебиторской задолженности на 68 тыс. руб. и кредиторской задолженности на 812 тыс. руб.

Скорость обращения активов 3,05 оборота. Данное значение высокое для торговой организации, отрицательным же моментом является его незначительное снижение в динамике (на 0,2 оборота). Снижается скорость обращения собственного капитала до 8,97 оборотов. Скорость высока, но ее уменьшение является негативным. Так же снижается скорость обраще6ния оборотных активов на 0,25 оборота и составляет 3,68 оборота. Снижение данных показателей было вызвано увеличением времени нахождения средств в обороте. Время обращения запасов выросло на 5,66 дней и составило 79 дней. Данная ситуация может быть оценена отрицательно

Положительным является то, что период погашения дебиторской задолженности составил 3 дня, что выше показателя прошлого года. Средний период погашения кредиторской задолженности снижается и составляет 69 дня. Отрицательным является опережение показателя продолжительности операционного цикла над финансовым. Финансовый цикл составляет 13 дней, а операционный 82 дня. То есть организация не успевает покрыть все свои текущие обязательства, за счет возврата средств от должников и реализации товаров.

Рост рентабельности активов на 4,5% позволяет сделать вывод о росте финансовой отдачи средств. Рентабельность собственного капитала также растет, что является положительным, благодаря высокому значению показателя рентабельности. Снижается относительный показатель активов к собственному капиталу.

Из проведенного анализа можно сделать вывод, что организация имеет устойчивое финансовое положение, но имеющее негативные тенденции такие как снижение ликвидности баланса и снижение деловой активности.

Для улучшения финансового состояния ООО «Чистая вода Сибири» было осуществлено планирование основных показателей хозяйственной деятельности на будущий год с учетом следующих предложений:

1. Увеличение товарооборота за счет увеличения объема продаж. Для увеличения продаж было рекомендовано организовать рекламную акцию, направленную на привлечение покупателей. Согласно исследованиям маркетологов в области подобных рекламных продуктов было спланировано 20% увеличение товарооборота.

2. Увеличение товарооборота за счет снижения расходов на продажу. Сумма выявленного резерва снижения расходов позволила сократить издержки обращения на 548,7 тыс. руб.

В целом планирование с учетом рекомендаций предполагает положительный эффект для деятельности ООО «Чистая вода Сибири».

БИБЛИОГРАФИЧЕСКОЕ ОПИСАНИЕ

1. Российская Федерация. М-во финансов. О формах бухгалтерской отчетности организаций: приказ Министерства финансов РФ от 22 июля 2003 г. № 67н // Нормативные акты для бухгалтера. - 2003. 26 авг. - с. 26-47.

2. Российская Федерация. М-во финансов. Положение по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в РФ: утв. Приказом Министерства финансов РВ от 29 июля 1998 г. № 34н (в ред. от 24.03.2000) // Рос.газета.-2000.-2 авг.

3. Российская Федерация. М-во финансов. Положение по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность организации» ПБУ 4/99: утв. Приказом Министерства финансов РФ от 06 июля 1999г. № 43н // Экономика и жизнь.-1999.-№ 35.-с. 10-11.

4. Бернстайн Л.А., Анализ финансовой отчетности: теория, практика и интерпретация.-М.: Финансы и статистика, 2003.- 624 с.

5. Балабанов И.Т. Анализ и планирование финансов хозяйствующего субъекта: учебное пособие / И.Т. Балабанов. - М.: Финансы и статистика, 2000. - 80 с.

6. Волкова О.Н. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: - М.: ПБОЮЛ, 2002. - 290с.

7. Негашев Е.В., Методика финансового анализа: Учебное пособие. - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: ИНФРА - М, 2002. 181с.

8. Савицкая Г.В., Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебное пособие. - 4-е., перераб. и доп., - Минск: Новое знание, 2002. - 688с.

9. Артеменко В.Г. Финансовый анализ: учеб. пособие / В.Г. Артеменко, М.В. Беллендер. - 2-е изд., перераб. и доп. - М.: Дело и сервис, 1999. - 160с.

10. Гиляровская Л.Т. Экономический анализ: учеб. для вузов / Л.Т.Гиляровская. - М.: ЮНИТИ - ДАНА, 2001. - 527 с.

11. Донцова Л.В. Комплексный анализ финансовой отчетности / Л.В. Донцова, Н.А. Никифирова. - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: Дело и Сревис, 1999. - 76 с.

12. Ковалев А.Н. Анализ финансового состояния предприятия / А.Н. Ковалев, В.П. Привалов. - 3-е изд., перераб и доп. - М.: Центр экономики и маркетинга, 1999. - 216 с.: ил.

13. Ковалев В.В. Как читать баланс / В.В. Ковалев, В.В. Патров. - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: Финансы и статистика, 1999. - 448 с.: ил.

14. Коркина Н.И. Анализ результатов хозяйственно-финансовой деятельности организации и ее финансового состояния: учеб. пособие / Н.И. Коркина, Н.А. Соловьева. - 2-е изд., перераб. и доп. - Красноярск, 2001. - 108с.

15. Любушин Н.П. Анализ финансово - хозяйственной деятельности предприятия: учеб. для вузов / Н.П. Любушин. - М.: ЮНИТИ - ДАНА, 2000. - 471с.

16. Соловьева Н.А. Анализ имущественного положения: текст лекций / Н.А. Соловьева; Краснояр. гос. торг.-экон. ин-т. - Красноярск, 2001. - 36с.

17. Тренев Н.Н. Управление финансами. - М.: Финансы и статистика, 2000. - 207 с.

18. Цыркунова Т.А., Анализ финансовой устойчивости: текст лекций. - Красноярск, 2000 - 36с.

19. Цыркунова Т.А., Анализ платежеспособности: текст лекций. - Красноярск, 2000 - 31с.

20. Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С. Финансы предприятий: учебное пособие. - М.: ИНФРА - М, 1997. - 347 с.

21. Соловьева Н.А., Цыркунова Т.А. Анализ финансового состояния коммерческих организаций: учебное пособие. - Краснояр. гос. торг.-экон. ин-т. - Красноярск, 2004. - 104 с.

22. Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория анализа хозяйственной деятельности. - М.: Финансы и статистика, 2000. 353 с.

23. Моляков Д.С., Шохин Е.И. Теория финансов предприятий. - учебное пособие. - М.: Финансы и статистика, 2001. 278 с.

24. Едронова В.Н., Мизиковский Е.А. Учет и анализ финансовых активов. - М.: Финансы и статистика, 1999.

25. Шеремет А.Д. Сайфулин Р.С. Методика финансового анализа. - М. - ИНФРА -М, 1999

26. Чаплина А.Н. Менеджмент в торговле: Учеб. пособие /КГТЭИ.- Красноярск, 2000.-400с.

27. Методы исследования системы управления торгового предприятия: Учебно-методическое пособие для ДО и СРС/ А.Н. Чаплина- Красноярск: КГТЭИ, 2000 - 61с.

28. Методика диагностики организационной культуры: Учебно- практическое пособие / А.Н. Чаплина-Красноярск: КГТЭИ, 2000 - 115с.

29. Система управления коммерческой деятельностью: Учебное пособие/ А.Н. Чаплина, Н.В. Федотова - Красноярск: КГТЭИ, 2000 -50с.

30. Руководство к проведению практических занятий: Учебно - практическое пособие/ Кошелева И.В., Гнедых Н.Н., Герасимова Е.А., Федотова Н.В.- Красноярск: КГТЭИ, 2000-130с.

31. Методические указания «Оценка и измерение управленческих решений в дипломных работах»: Учебно- практическое пособие / А.Н. Чаплина -- Красноярск: КГТЭИ, 2000-160с.

32. В поисках эффективного управления (Проект изменений в кадровой политики). Учебно- практическое пособие / А.Н. Чаплина, С.Г. Быков- Красноярск: КГТЭИ, 2000-97с.

33. Кадровая политика в современных организациях (Методические подходы к анализу кадровой политики). Учебно- практическое пособие / А.Н. Чаплина -- Красноярск КГТЭИ, 2000-31 с.

34. Управление персоналом в современных условиях (Кадровая политика). Учебно-практическое пособие /А.Н. Чаплина, Н.Н. Гнедых - Красноярск: КГТЭИ, 2000 - 97с.

35. Концепция менеджмента «Челночная торговля»: конспект лекций/ А.Н. Чаплина, -Красноярск, 2000 -38с.

36. Управленческое консультирование: учебное пособие/ Чаплина А.И. Белякова Г.Я., Кошелева И.В., Погорелов И.3., Быков С.Г., Савченко В.Т., Герасимова Е.А.. Федотова Н.В.- Красноярск: КГТЭИ, 2000 - 443с.

37. Теоретические основы построения организационной структуры управления торгового предприятия: Учебно- методическое пособие для ДО и СРС/ А.Н. Чаплина, Н.В. Федотова- Красноярск: КГТЭИ, 2000 - 50с.

38. Проблемы и опыт «Челночной» торговли на современном этапе: Учебно-практическое пособие для ИСУ в торговле/ А.Н. Чаплина, -Красноярск, 2000 -65 с.

39. Управление проектом: Учебно- методическое пособие для ДО и СРС/ А.Н. Чаплина. И.В. Кошелева- Красноярск: КГТЭИ, 2000 - 52с

Размещено на Allbest.ru