Управление ликвидностью коммерческого банка в целях перспективного устойчивого развития

Метод анализа разрывов заключается в составление таблицы разрывов по срокам погашения требований и обязательств и расчета абсолютного и относительного разрывов между потоками требований и обязательств в соответствующем временном периоде. Для этого используют портфельный подход учета требований и обязательств с использованием сроков до востребования (погашения), представленный в таблице 1.6.

Таблица 1.6 - Портфельный подход учета требований и обязательств по срокам востребования и погашения.

Гэп (разрыв) представляет собой разность между суммой длинных и суммой коротких позиций по финансовым инструментам, которые чувствительны к изменению процентных ставок, определенных для каждого временного интервала.

Активы и обязательства в расчет включаются по балансовой стоимости. Активы образуют длинные позиции, а обязательства - короткие позиции. Что касается финансовых инструментов, то они распределяются по временным интервалам в зависимости от срока, оставшегося до их погашения.

Гэп можно рассчитать как в относительном, так и в абсолютном выражении. В каждом временном интервале рассчитывается сумма активов и сумма обязательств нарастающим итогом. Величина разрыва рассчитывается как разность между суммой активов и суммой обязательств. Последним шагом в заполнение таблицы разрывов по срокам требований и обязательств является расчет коэффициента избытка (дефицита) ликвидности по формуле:

(1.1)

Для расчета используются высококачественные процентные активы, потому что по активу учитываются только стандартные и нестандартные активы первой и второй категории качества. Согласно требованиям ЦБ РФ сомнительные, проблемные и безнадежные при управлении риском ликвидности не учитываются.

Если разрывы положительные, то риск ликвидности отсутствует, так как активов возвращается больше, чем требуется возвратить пассивов. Существует риск переоценки активов. Если разрывы равняются нулю, то риск ликвидности также отсутствует, так как активов возвращается столько же, сколько требуется возвратить пассивов. Позиция ликвидности является закрытой. Если разрывы отрицательные, то существует риск ликвидности, так как активов возвращается меньше, чем требуется возвратить пассивов. Существует риск переоценки пассивов.

В ходе проведения гэп-анализа рассчитывается также величина совокупного (за определенный период) разрыва. Как правило, совокупный разрыв рассчитывается в пределах одного года.

В мировой практике считается, что уровень риска не угрожает финансовой устойчивости кредитной организации, если относительная величина совокупного разрыва по состоянию на конец года колеблется в пределах 0,9-1,1 [23].

Используется данный метод на ежедневной основе. К его преимуществам относится то, что он наглядно дает представление о «разрывах» по срокам востребования и погашения требований и обязательств с учетом внебалансовых финансовых инструментов кредитного характера. Важным недостатком гэп-анализа является отсутствие возможности предвидеть изменение условий по активам и пассивам. Оценивая разрыв ликвидности, не учитывается, что все договорные обязательства разнесены по срокам и изменения их в будущем не предвидится [90].

ВЫВОДЫ ПО ПЕРВОЙ ГЛАВЕ

В ходе написания первого раздела было выяснено, что ликвидность банка - это один из основных факторов, влияющих на его финансовую устойчивость, так как является свидетельством надежности и стабильности банка.

Приведены разные подходы к определению ликвидности с точки зрения зарубежных и отечественных авторов. Зарубежные авторы представляют банковскую ликвидность как ликвидность активов банка или реже ликвидность его баланса. Отечественные исследователи, напротив, рассматривают ликвидность баланса как самостоятельное понятие или как составляющую банковской ликвидности. Несмотря на отличия трактовок понятия ликвидности, схожи они в том, что необходимо своевременно осуществлять платежи по своим обязательствам.

Описана группировка активов по степени ликвидности, степени рискованности и уровню доходности, являющаяся неотъемлемой частью в управлении ликвидностью.

Рассмотрены внешние и внутренние факторы, оказывающие влияние на состояние банковской ликвидности. В зависимости от их воздействия контроль над уровнем ликвидности банка осуществляется на микроэкономическом уровне самими банками и на макроэкономическом уровне с помощью государственного регулирования.

Государственное регулирование ликвидности осуществляет ЦБ РФ с помощью нормативных документов, согласно которым каждому коммерческому банку необходимо осуществлять расчет обязательных нормативов текущей, долгосрочной и мгновенной ликвидности. Нормативы ликвидности позволяют достоверно проанализировать соотношение между различными статьями активов и обязательств банка.

Управление ликвидностью коммерческих банков осуществляется также на межгосударственном уровне с помощью международных документов, к которым относятся стандарты Базельского комитета. Данные стандарты носят больше рекомендательный характер.

Проведение анализа ликвидности непосредственно связано с управлением активов и пассивов банка. Следовательно, на современном этапе развития банковского сектора разработан целый ряд методов управления ликвидностью, в основу которого входит одновременное управление банковскими активами и пассивами. Были выявлены основные положения каждого метода и описаны их преимущества и недостатки.

Наиболее распространенными методами управления банковской ликвидностью оказались коэффициентный метод и метод анализа платежных потоков.

Коэффициентный метод носит больше требуемый характер для поддержания необходимого уровня ликвидности банка со стороны государственного контроля. Он довольно прост в использовании, но способен дать необходимую информацию о состоянии ликвидности банка только на момент расчета. Спрогнозировать показатели ликвидности в будущем при применении данного метода не предоставляется возможным.

Таким образом, компенсировать недостатки коэффициентного метода отчасти позволяет метод анализа платежных потоков. Он позволяет в заданные интервалы времени наглядно проследить состояние ликвидности банка за счет разграничения активов и пассивов по срокам.

Метод анализа платежных потоков базируется на анализе риска потери ликвидности. Самым эффективным методом для оценки риска ликвидности коммерческого банка является метод гэп-анализа. Он наиболее наглядно дает представление о «разрывах» по срокам востребования и погашения требований и обязательств с учетом внебалансовых финансовых инструментов кредитного характера.

На практике рекомендуется применять несколько методов в комплексе, поскольку применение одного из них является недостаточным для точной оценки ликвидности.

Таким образом, управление ликвидностью коммерческих банков рассматривается как комплексный процесс, затрагивающий все аспекты деятельности банка. Поэтому своевременный контроль и поддержание показателей ликвидности на достаточном уровне являются первостепенным залогом перспективного устойчивого развития банка.

2. УПРАВЛЕНИЕ ЛИКВИДНОСТЬЮ ПАО КБ «ЦЕНТР-ИНВЕСТ» С ЦЕЛЬЮ ПЕРСПЕКТИВНОГО УСТОЙЧИВОГО РАЗВИТИЯ

2.1 Общая характеристика ПАО КБ «Центр-инвест»

Одним из крупнейших региональных банков Юга России является банк «Центр-инвест». Банк начал свое существование в 1992 году благодаря руководителям первых приватизированных предприятий Юга России и командой преподавателей вузов г. Ростова-на-Дону. Изначально развивался как универсальный финансовый институт, постепенно увеличивая свою ресурсную базу и активы. Затем начала расширяться филиальная сеть банка, путем оказания содействия своим клиентам на всех этапах российских реформ с использованием лучших мировых практик в своей работе [99].

Банк осуществляет свою деятельность на коммерческой основе как публичное акционерное общество и является кредитной организацией. Акционеры банка наглядно представлены на рисунке 2.1.

Рисунок 2.1 - Структура акционеров [92]

Российская Федерация и субъекты Российской Федерации не относятся к акционерам банка [93].

На сегодняшний день банк относится к числу крупнейших банков Ростовской области. По состоянию на 2016 год на долю ПАО КБ «Центр-инвест» приходится более половины общего объема капитала, 83,4 % кредитов и почти 84,8% вкладов донских банков [94].

В процессе анализа деятельности банка «Центр-инвест» для начала наиболее целесообразным будет рассмотреть величину собственных средств (капитала) банка, являющиеся одним из основных финансовых показателей деятельности банка. Расчет величины собственных средств и динамики их изменений на протяжении исследуемого периода проводится в соответствии с требованиями Положения Банка России №395-П «Положение о методике определения величины собственных средств (капитала) кредитных организаций (Базель III)» [5]. Исходные данные занесены в таблицу 2.1.

Таблица 2.1 Динамика показателей собственного капитала ПАО КБ «Центр-инвест» за 2014-2016 гг., тыс. руб.

Продолжение таблицы 2.1

Исходя из данных таблицы 2.1 капитал банка за три года возрос на 1 163 027 тыс. руб. Данный рост связан с увеличением базового капитала, составившего на конец 2016 года 9 134 518 тыс. руб. В большей степени рост капитала произошел благодаря нераспределенной прибыли, которая в 2016 году в сравнении к 2014 году выросла на 1 063 959 тыс. руб. Также в значительной мере на рост капитала повлиял эмиссионный доход в размере 432 432 тыс. руб. Что касается дополнительного капитала, то он имеет тенденцию к снижению на протяжении исследуемого периода, составившую 783 905 тыс. руб. Повлияло на это уменьшение субординированного кредита в размере 1 072 386 тыс. руб.

Таким образом, рост собственных средств (капитала) говорит о том, что ПАО КБ «Центр-инвест» повышает свою финансовую устойчивость. Соответственно темп прироста составил 11,27% в 2016 году по отношению к 2014 году.

Рассматривая величину собственного капитала, необходимо также рассмотреть его достаточность. Современные коммерческие банки содержат в своем пассиве не только собственный капитал, но и значительную долю заемных средств, с чем и связана необходимость определения достаточности капитала. Для этого используют расчет обязательных коэффициентов или, как их называют, нормативов достаточности капитала, которые указывают на обеспеченность банка средствами для покрытия запланированных операций с точки зрения риска. Используя публикуемую форму отчета об уровне достаточности капитала для покрытия рисков, величине резервов на возможные потери по ссудам и иным активам ПАО КБ «Центр-инвест» за 2014-2016 гг. сведем данные в таблицу 2.2 и проанализируем их.

Таблица 2.2 - Нормативы достаточности капитала ПАО КБ «Центр-инвест» за 2014-2016 гг., %

Данные таблицы 2.2 позволяют увидеть, что нормативы достаточности капитала выполнялись на все три отчетные даты. Норматив достаточности базового капитала имеет тенденцию роста и составляет 9,5% при нормативных 5%. Норматив достаточности основного капитала также вырос и составил 9,5%, превышая нормативное значение на 58%.

Норматив достаточности собственных средств имеет разнонаправленную динамику, так как в 2015 году возрос до 13%, а в 2016 году снизился до 11,7%. С одной стороны, это говорит об ухудшении состояния достаточности капитала. С другой стороны, нормативное значение данного показателя 11, фактическое значение превышает это значение. Следовательно, банк имеет небольшой запас для снижения значения норматива без ухудшения состояния достаточности капитала.

Таким образом, можно сделать вывод, что ПАО КБ «Центр-инвест» выполнял все нормативные требования ЦБ РФ к капиталу и уровню достаточности капитала.

После рассмотрения величины собственного капитала и его изменений в динамике необходимо провести анализ структуры обязательств банка. Обязательства занимают преобладающее место в общей сумме банковских ресурсов. Их удельный вес составляет в основном более 75%. Данное соотношение объясняется тем, что коммерческие банки собственные средства используют во многом только в начале своей деятельности, в дальнейшем они оперируют только привлеченными (заемными) средствами. Такой подход указывает на отличие банковской деятельности по сравнению к другим видам деятельности, занимающимся производством, торговлей, посредничеством и прочими видами деятельности.

Структура обязательств ПАО КБ «Центр-инвест» за 2014-2016 гг. представлена в таблице 2.3(см. Прил. А,Б,В), на основании которой можно увидеть, что пассивы динамично развивались на протяжении исследуемого периода.

Так в 2015 году общая сумма обязательств снизилась на 2 611 701 тыс. руб. (3,11%) по отношению к предыдущему году. На снижение повлияло отсутствие обязательств банка перед Центральным банком Российской Федерации, уменьшение займа средств кредитных организаций и выпуска долговых обязательств.

В 2016 году обязательства напротив имели тенденцию роста, составившую 5 796 994 тыс. руб. (7,31%). Рост обязательств напрямую связан с увеличением вложения средств клиентов.

Теперь рассмотрим изменения в структуре обязательств банка более детально. Первым, на что необходимо обратить внимание, является то, что наибольший удельный вес на протяжении исследуемого периода составляют средства клиентов, не являющихся кредитными организациями.

Таблица 2.3 - Структура и динамика обязательств ПАО КБ «Центр-инвест» за 2014-2016 гг., тыс. руб.

Из таблицы 2.3 видно, что средства клиентов выросли с 63,84% до 96,26% в составе обязательств и составили 81 945 102 тыс. руб. Из них 69 114 065 тыс. руб. физические лица вложили на счета срочных депозитов банка, которые являются наиболее привлекаемыми ресурсами, позволяющими осуществлять кредитование на более длительные сроки под более высокий процент. Таким образом, денежные средства (вклады), внесенные в банк населением и предприятиями составляют основную часть обязательств коммерческих банков, в частности ПАО КБ «Центр-инвест».

Касательно средств, предоставленных другими банками, можно наблюдать стремительную тенденцию снижения показателя, доля которого уменьшилась на 32,66% в 2015 году от предыдущего года. В 2016 году снижение показателя продолжилось и составило 75,86%. Следовательно, объем средств кредитных организаций уменьшился с 9 279 781 тыс. руб. до 1 508 545 тыс. руб. Это говорит о том, что путем уменьшения привлекаемых средств кредитных организаций ПАО КБ «Центр-инвест» пытается сократить использование дорогих ресурсов в своей деятельности.

Кредиты, депозиты и прочие средства, взятые у Центрального банка Российской Федерации, также имеют тенденцию к снижению, а если рассматривать детальней, то за 2015-2016 гг. вообще отсутствуют. Это может говорить о том, что нашему банку хватает собственных средств для активной деятельности и он старается минимально привлекать достаточно дорогие ресурсы.

Немаловажную роль в составе пассива банка составляют выпущенные долговые обязательства, то есть средства, которые банк привлекает путем размещения ценных бумаг, принадлежащих ему. За исследуемый промежуток времени их доля снизилась с 10,94% до 0,59% в общей сумме обязательств. Таким образом, объем выпущенных долговых обязательств составил 500 347 тыс. руб. на 2016 год. Это говорит о том, что банк уменьшил объем выпуска облигаций и векселей, тем самым сократив свое присутствие на рынке ценных бумаг.

Прочие обязательства ПАО КБ «Центр-инвест» в 2015 году выросли на 20,40% относительно предыдущего года, а затем в 2016 году снизились на 25,07%, составив 1 073 482 тыс. руб.

Резервы на возможные потери по условным обязательствам кредитного характера, прочим возможным потерям и операциям с резидентами оффшорных зон в структуре пассивов имеют незначительную долю. Особо выявленных колебаний показателя не наблюдается за отчетный период. В 2015 году он уменьшился до 0,09%, но в 2016 году вернулся к предыдущему значению и составил 0,11%.

Динамика изменения основных составляющих пассивов ПАО КБ «Центр-инвест» за 2014-2016 гг. наглядно представлена на рисунке 2.2.

Рисунок 2.2 - Наиболее значимые изменения в составе пассивов ПАО КБ «Центр-инвест» за 2014-2016 гг.

Из выше сказанного можно сделать вывод, что основными изменениями в структуре пассивов ПАО КБ «Центр-инвест» за 2014-2016 года являются:

- увеличение доли средств, привлеченных клиентов банка (являются менее затратными и позволяют повысить ликвидность банка);

- уменьшение доли средств, привлеченных другими кредитными организациями и ЦБ РФ (сокращение банком использования дорогостоящих для себя ресурсов);

- сокращение доли выпуска долговых обязательств (уменьшение объема выпуска ценных бумаг).

Таким образом, пассивные операции позволяют банку привлекать в оборот денежные средства, тем самым формируя источники его ресурсов для дальнейших активных банковских операций. Следовательно, далее необходимо проанализировать направление их использования, а именно изучить структуру и динамику активов ПАО КБ «Центр-инвест». Данные по активам банка представлены в таблице 2.4(см. Прил. А,Б,В).

Активы позволяют охарактеризовать состав средств банка, их размещение и целевое предназначение. С помощью активов можно увидеть, во что банк вкладывает финансовые ресурсы и каково назначение у уже имеющихся в наличии средств.

Исходя из данных таблицы 2.4, можно увидеть, что величина активов увеличилась за три года с 90 852 710 тыс. руб. до 96 096 684 тыс. руб. Общий темп роста составил 5,78%. С банковской точки зрения, рост показателя имеет положительную оценку, указывая на стабильное развитие банковской деятельности. Рассматривая структуру активов ПАО КБ «Центр-инвест» необходимо отметить, что наибольший удельный вес приходится на чистую ссудную задолженность (82,40% в 2016 году). За исследуемый промежуток времени наблюдается постепенный темп роста, составивший 1,45% в 2015 году и 7,21% в 2016 году. Таким образом, объем ссуд, предоставленных клиентам, составил 79 180 369 тыс. руб. Наращивание данного показателя положительно характеризует деловую активность банка, так как привлекаемые средства направляются на кредитование, что является основной функцией банка как посредника на рынке кредитования. Стоит также заметить, что с ростом данной статьи растет и риск невозврата.

Таблица 2.4 - Структура и динамика активов ПАО КБ «Центр-инвест» за 2014-2016 гг.

Второе место занимают основные средства, нематериальные активы и материальные запасы, доля которых в общей величине активов составила 5,42% на 2016 год (5 205 628 тыс. руб.). Темп роста в 2015 году составил 29,95%, а в 2016 году вырос еще на 83,05%. Постепенное увеличение данной статьи говорит о том, что наш банк вкладывает денежные средства в материально-техническую базу для дальнейшего устойчивого развития.

На третьем месте находятся денежные средства -- наиболее ликвидные активы банка. На протяжении трех лет наблюдается постепенное снижение показателя. Так, в 2015 году он снизился на 10,51% по отношению к предыдущему году, а в 2016 году уменьшение показателя составило11,10%. Объем показателя снизился до 3 755 481 тыс. руб., а доля в общей величине активов составила 3,91%. Большая часть активов, как правило, финансируется за счет обязательств, а наиболее ликвидные активы покрывают только малую часть этих обязательств. Следовательно, руководство банка не опасается потери ликвидности баланса.

Средства кредитных организаций в ЦБ РФ также являются одними из наиболее ликвидных активов. За отчетный период показатель данной статьи как уменьшался на 6,83% в 2015 году, так и увеличивался на 10,73% в 2016 году. Их величина выросла до 2 860 324 тыс. руб., но при этом удельный вес снизился от 3,05% до 2,98%. Также стоит отметить, что темп роста ниже общего темпа роста активов. Из чего следует, что рост активов осуществляется благодаря наименее ликвидным средствам.

Средства в кредитных организациях имеют разноправленную динамику развития, так как в 2015 году наблюдался рост показателя на 35,33%, а в 2016 году наблюдалось снижение показателя на 35,26%. Таким образом, величина статьи снизилась до 3 254 148 тыс. руб., а доля в общей величине активов составила 3,39%. При сравнении средств, привлеченных от кредитных организаций, и средств, размещенных в кредитных организациях, можно сказать, что ПАО КБ «Центр-инвест» в 2 раза больше размещает средства, нежели занимает их у других банков.

Основные изменения в составе активов ПАО КБ «Центр-инвест» за 2014-2016 гг. наглядно представлены на рисунке 2.3.

Рисунок 2.3 - Наиболее значимые изменения в составе активов ПАО КБ «Центр-инвест» за 2014-2016 гг.

Что касается остальных статей актива, то особо значимых для банка изменений в динамике не наблюдается. Таким образом, основными изменениями в структуре активов ПАО КБ «Центр-инвест» за 2014-2016 года являются увеличение чистой ссудной задолженности (увеличение объемов кредитования населения) и уменьшение средств кредитных организаций в ЦБ РФ (сокращение размещения средств более дешевых источников дохода).

Следующим этапом анализа деятельности банка является оценка прибыльности, которую необходимо начать с рассмотрения доходов и расходов. Анализ доходов, расходов и прибыли трендовым способом может позволить определить основные тенденции в изменении прибыли в развитии банка в целом, сформировать более полное представление о результатах деятельности банка и выявить периоды получения максимального и минимального размера прибыли.

Структура и динамика доходов и расходов ПАО КБ «Центр-инвест» за 2014-2016 года представлена в таблице 2.5(см. Прил. Г, Д,Е).

Таблица 2.5 - Динамика доходов и расходов ПАО КБ «Центр-инвест» за 2014-2016 гг., тыс. руб.

Исходя из приведенных в таблице 2.5 данных, можно увидеть, что прибыль за отчетный период времени имеет постепенную тенденцию снижения. В 2015 году темп роста снизился на 8,51%, в 2016 году снижение продолжилось и составило 53,47%. В конечном итоге прибыль составила 511 850 тыс. руб. На уменьшение суммы прибыли повлиял ряд факторов, связанных с изменениями темпов роста как доходов, так и расходов. Рассмотрим их детальней.

В первую очередь стоит отметить, что большую часть прибыли составляют доходы от полученных процентов, а потом уже от комиссионной и другой операционной деятельности. Несмотря на рост процентных доходов, чистые процентные доходы банка имели тенденцию к снижению как в 2015 году (9,01%), так и в 2016 году (9,18%), составив при этом 2 647 129 тыс. руб. Повлияло на это увеличение затрат для создания резервов на возможные потери банка.

Комиссионные доходы на протяжении исследуемого периода имели тенденцию увеличения в размере 13,09% в 2015 году в сравнении к предыдущему году и 4,14% в 2016 году, составив 1 211 771 тыс. руб. Рост комиссионных доходов оценивается положительно, так как говорит о том, что банк расширяет активность своей деятельности, снижая риски и повышая надежность банка.

Чистые доходы от операций с финансовыми активами, оцениваемыми по справедливой стоимости через прибыль или убыток, в 2016 году составили 0, уменьшившись на 43 058 тыс. руб. Также снизилась величина чистых доходов от переоценки иностранной валюты, составив при этом -12 866 тыс. руб. Чистые доходы от операций с иностранной валютой наоборот за анализируемый период выросли до 65 864 тыс. руб. Тенденция роста также наблюдается в статье прочих операционных доходов, которые выросли в 5,5 раз и составили 424 032 тыс. руб. Их рост связан с реализацией основных средств.

Основные изменения доходов ПАО КБ «Центр-инвест» за 2014-2016 гг. представлены на рисунке 2.4.

Рисунок 2.4 - Динамика доходов ПАО КБ «Центр-инвест» за 2014-2016 гг.

Рассматривая расходы ПАО КБ «Центр-инвест» можно увидеть, что процентные расходы в 2015 году увеличились более, чем на половину (57,55%), но в 2016 году незначительно снизились (12,86%), составив 6674790 тыс. руб. Связано это с наращиванием клиентской базы и увеличением риска невозврата средств по выданным кредитам.

Темп роста комиссионных расходов снизился на 7,30% в 2015 году, но увеличился на 12,79% в 2016 году, составив 294 343 тыс. руб. Увеличение комиссионных расходов свидетельствует об увеличении числа операций, осуществляемых с другими агентами финансовых рынков. Соотношение темпа роста комиссионных доходов опережает темп роста комиссионных расходов, что положительно оценивается.

Операционные расходы на протяжении исследуемого периода возросли на 4,73% (2015 г.) и на 23,08% (2016 г.), составив 3 241 845 тыс. руб. Сюда входят расходы, связанные с выбытием основных средств и увеличением выплат заработной платы новым сотрудникам.

Основные изменения расходов ПАО КБ «Центр-инвест» за 2014-2016 гг. представлены на рисунке 2.5.

Рисунок 2.5 - Динамика расходов ПАО КБ «Центр-инвест» за 2014-2016 гг.

Подводя итог можно сказать, что в период с 2014 по 2016 год прибыль ПАО КБ «Центр-инвест» уменьшилась более чем в 2 раза и составила 511 850 тыс. руб. На сокращение суммы прибыли повлияло уменьшение величины доходных статей банка по отношению к увеличению его расходов. Также стоит отметить, что доходность активов напрямую зависит от объема работающих активов в балансе банка. Чем выше их доля, тем эффективней деятельность банка и устойчивей его финансовое состояние. Исходя из этого, в управлении банковской деятельностью возникает дилемма ликвидность-прибыльность. Сущность дилеммы заключается в том, что прибыль банка снижается, если ликвидность становится выше.

Ликвидными активами банка являются те средства банка, которые можно достаточно быстро превратить в денежные средства, чтобы возвратить их клиентам-вкладчикам. Для оценки ликвидности, рассмотрим период примерно в 30 дней, в течение которых банк будет в состоянии (или не в состоянии) выполнить часть взятых на себя финансовых обязательств (т.к. все обязательства вернуть в течение 30 дней не может ни один банк). Эта «часть» называется «предполагаемым оттоком средств». Ликвидность можно считать важной составляющей понятия надежности банка [17].

На основе данных, предоставленных на портале банковского аналитика, представим кратко структуру высоколиквидных активов в виде таблицы 2.6.

Таблица 2.6 - Краткая структура высоколиквидных активов ПАО КБ «Центр-инвест» за 2014-2016 гг.

Исходя из данных таблицы 2.6, можно сделать вывод, что большую часть высоколиквидных средств банка «Центр-инвест» на протяжении исследуемого периода составляют средства в кассе. Однако, стоит отметить, что их доля в структуре высоколиквидных активов уменьшилась на 15,96%, составив 22,97% на 2016 год. Наблюдается значительный рост межбанковских кредитов, размещенных на срок до 30 дней, составивший 38,71%. Их доля в структуре высоколиквидных активов на 2016 год составила 40,48%.

Остальные составляющие имели тенденцию к снижению в структуре высоколиквидных средств за исследуемый период. Так, средства на счетах в Банке России снизились на 5,78%, корсчета НОСТРО в банках снизились на 12,88%, а высоколиквидные ценные бумаги банков и государств снизились 4,82%.

Объем высоколиквидных активов ПАО КБ «Центр-инвест» с учетом дисконтов и корректировок (на основе Указания №3269-У от 31.05.2014) вырос за исследуемый период на 39,92%, что составляет в абсолютном выражении 4 297 879 тыс. руб.

В целом, на основе анализа активов и пассивов можно получить информационную базу для анализа ликвидности. Однако, для получения полноценной информации стоит использовать метод расчета коэффициентов ликвидности. Таким образом, далее является целесообразным провести расчет и анализ показателей ликвидности ПАО КБ «Центр-инвест».

2.2 Оценка ликвидности ПАО КБ «Центр-инвест»

Анализ ликвидности коммерческого банка стоит начать с расчета показателей, характеризующих ликвидность с точки зрения структуры активов и пассивов с учетом сроков осуществления активных и пассивных операций. В процессе анализа ликвидности баланса коммерческого банка необходимо определить фактическое значение показателей ликвидности, сопоставить их с нормативами, выявить факторы, оказавшие влияние на показатели.

Центральный банк России для коммерческих банков установил обязательные нормативы мгновенной, текущей и долгосрочной ликвидности (H2, H3, H4), которые необходимо соблюдать ежедневно.

Рассмотрим значение обязательных экономических нормативов ликвидности в ПАО КБ «Центр-инвест» за период с 2014 по 2016 гг., представленных в таблице 2.7.

Таблица 2.7 - Основные показатели нормативов ликвидности ПАО КБ «Центр-инвест» за 2014-2016 гг.

Анализируя данные таблицы 2.7, можно отметить, что в течение рассмотренного периода банк имел высокий уровень ликвидности. Кроме того, в 2014-2016 гг. нормативы ликвидности были не только очень высоки, но и достаточно стабильны, при этом показатели ни разу не приблизились к границе своего допустимого значения. Таким образом, все показатели ликвидности удовлетворяют минимальным критериям нормы, что говорит о том, что методы, которые использовались при планировании структуры банковских активов и пассивов, были выбраны правильно. Динамика показателей ликвидности изображена на рисунке 2.6.

Рисунок 2.6 - Динамика нормативов ликвидности за период с 2014-2016 гг.

Теперь рассмотрим каждый норматив ликвидности более детально. Так, на протяжении исследуемого периода норматив мгновенной ликвидности развивался довольно динамично, о чем свидетельствует кривая на рисунке 2.7.

Рисунок 2.7 - Динамика норматива мгновенной ликвидности (Н2) за период с 2014-2016 гг.

Коэффициент Н2 на протяжении исследуемого периода удовлетворяет нормативным требованиям ЦБ РФ, так как значение показателя выше нормативных 15%. В 2015 году наблюдается темп прироста мгновенной ликвидности в размере 152,2% по отношению к 2014 году, составив при этом 296,4%. В 2016 году показатель имел тенденцию к снижению в отличие от предыдущего года, тем не менее остался на высоком уровне, составив 221,2%. Высокий уровень данного показателя может свидетельствовать о значительном запасе объемов высоколиквидных средств банка по отношению к небольшому объему привлеченных ресурсов в виде обязательств до востребования. С одной стороны, это можно расценить с положительной точки зрения, так как банк имеет большой запас ликвидных средств для погашения выплат по первому требованию, сохранив при этом свою платежеспособность. Однако, с другой стороны, наличие избыточной ликвидности, как уже было выяснено, оказывает негативное влияние на доходах банка, что, в нашем случае, привело к их снижению. Связано это с тем, что первичные резервы являются недоходными активами и большое их накопление делает банк более устойчивым в финансовом плане, но менее прибыльным.

Динамика развития норматива текущей ликвидности ПАО КБ «Центр-инвест» в период с 2014 года по 2016 год представлена на рисунке 2.8.

Рисунок 2.8 - Динамика норматива текущей ликвидности (Н3) за период с 2014-2016 гг.

Коэффициент Н3 за исследуемый период возрос с 117,5% до 420,8%, превысив нормативное значение в размере 50% с солидным запасом. Это говорит о том, что наблюдается чрезмерный избыток ликвидности у банка. Связано это с превышением вторичных резервов, а именно кредитов предприятиям, организациям и населению над обязательствами со сроком востребования в течение 30 дней.

Динамика развития норматива долгосрочной ликвидности ПАО КБ «Центр-инвест» в период с 2014 года по 2016 год представлена на рисунке 2.9.

Рисунок 2.9 - Динамика норматива долгосрочной ликвидности (Н3) за период с 2014-2016 гг.

Что касается последнего показателя, то коэффициент Н4 имеет постепенную тенденцию к снижению за рассматриваемый период. На снижение повлияло увеличение собственного капитала банка. Так с 2014 года по 2016 год коэффициент снизился от 71,6% до 50,7%. В отличие от предыдущих коэффициентов ликвидности банка у норматива долгосрочной ликвидности стоит только верхняя граница допустимого значения в размере 120%. Поэтому такое развитие показателя характеризуется с положительной стороны, свидетельствуя о финансовой стабильности ПАО КБ «Центр-инвест». Однако, уменьшение норматива долгосрочной ликвидности также может свидетельствовать о том, что возможно, для банка есть смысл изменить свою депозитную политику в сторону увеличения для расширения ресурсного потенциала и развития дополнительного комплекса услуг.

Оценка ликвидности банка может также осуществляться с целью определения уровня финансовой устойчивости банка. В данном случае для анализа ликвидности банка рекомендуется воспользоваться методикой Банка России, установленной Указанием ЦБ РФ от 16.01.2004 г. №1379-У «Об оценке финансовой устойчивости банка в целях признания ее достаточной для участия в системе страхования вкладов» [6].

Согласно данной методике ликвидность банка оценивается по 2-м основным этапам: расчет показателей ликвидности и определение обобщающего результата по показателям оценки ликвидности.

На первом этапе все показатели ликвидности делятся на 4 группы:

- показатели ликвидности активов;

- показатели ликвидности и структуры обязательств;

- показатели общей ликвидности банка;

- показатели риска на крупных кредиторов и вкладчиков [32].

Показатель соотношения высоколиквидных активов и привлеченных средств (ПЛ1) рассчитывается по формуле:

(2.1)

где Лам высоколиквидные активы банка, которые должны быть получены в течение ближайшего календарного дня, тыс. руб.;

ПС привлеченные средства за вычетом резервов на возможные потери по условным обязательствам кредитного характера, прочим возможным потерям и по операциям с резидентами оффшорных зон, тыс. руб.

На основе отчетносте...