- перевод на другую работу;

- предоставление работникам отпусков;

- поощрение работников;

- наложение на работников дисциплинарных взысканий;

- аттестация работников;

- ведение штатного расписания;

- учет использования рабочего времени;

- привлечение работников к работе в выходные и нерабочие праздничные дни;

- оформление служебных командировок;

- прекращение трудового договора и увольнение с работы.

Перечень кадровых документов, которые должны вести организации независимо от формы собственности, приведен в приложении. В нем также указаны нормативные документы, регламентирующие обязанность работодателя вести те или иные кадровые документы, и сроки их хранения. Самыгин С. И., Столяренко Л. Д., Шило С. И., Ильинский С. В., Салимжанов И. Х. Управление персоналом : учебник для вузов / Под ред. С. И. Самыгина. ? Ростов н/Д: Феникс, 2008. ? 512 с.

Организация труда работников осуществляется путем принятия (утверждения руководителем организации либо уполномоченным им должностным лицом) локальных нормативных актов. У каждого работодателя в обязательном порядке имеются правила внутреннего трудового распорядка и положение о защите персональных данных. Другие локальные нормативные акты, такие как положение об оплате труда, нормировании труда, премировании и материальном стимулировании, аттестации и пр., принимаются при необходимости.

В личное дело (личную папку) работника ООО «НПФ «Галатея» включает копии документов, которые требуются при приеме на работу (паспорт, военный билет, свидетельство о присвоении ИНН, пенсионное страховое свидетельство, свидетельство о браке, свидетельство о рождении детей - для предоставления льгот по подоходному налогу; документы об образовании и т.п.) и впоследствии все основные документы, создаваемые в период трудовой деятельности работника, которые характеризуют его трудовую деятельность (заявления о переводе на другую работу, заявление об увольнении, характеристики, документы о повышении квалификации, копии приказов о приеме, переводе, увольнении и др.).

Кроме того, у работодателя имеются документы по охране труда: Грибов В. Д. Менеджмент : учебное пособие / В. Д. Грибов. - М.: КНОРУС, 2008. - 280 с.

- инструкции по охране труда по профессиям;

- журнал проведения инструктажа (ознакомления с инструкциями);

- журнал прохождения работниками обязательного медицинского освидетельствования и другие.

Данные документы хранятся в кадровой службе предприятия.

Кадровая служба ООО «НПФ «Галатея» выполняет многие функции по управлению человеческими ресурсами. Интеграция кадровых функций свидетельствует о реальном паритете (а в ряде случаев - и приоритете) человеческих ресурсов над финансовыми и техническими. При этом кадровая служба непосредственно выходит на анализ кадровых инвестиций, разработку программ привлечения рабочей силы, мотивации и стимулирования руководителей и других работников.

Служба возглавляется заместителем генерального директора. Руководитель кадровой службы в ООО «НПФ «Галатея» также называют «директор по персоналу», и он не находится в прямом подчинении у высшего руководителя. Директор по персоналу входит в состав высшего стратегического руководства, то есть непосредственно участвует в разработке и определении долгосрочного курса компании, важнейших хозяйственных решений.

В ООО «НПФ «Галатея» кадровая служба выполняет следующие основные функции: Чернышева Ю. Г. Анализ финансово-хозяйственной деятельности : учебник / Ю. Г. Чернышева. - Ростов-на-Дону: Феникс, 2005. - 284 с.

- Кадровое делопроизводство, информационные потоки;

- Управление процессом страхования сотрудников компаний;

- Управление процессом выплаты пособий работникам;

- Научные исследования персонала;

- Управление премиальным фондом;

- Управление процессами выдвижения, перевода, увольнения работников;

- Процесс официального ввода в должность, профориентация;

- Программы подготовки к выходу в отставку работников;

- Здоровье, обеспечение медицинского обслуживания;

- Набор, собеседования, наем персонала;

- Процесс оформления отпуска;

- Программа оказания помощи в обучении работников, стипендии;

- Рассмотрение жалоб, дисциплинарные процедуры;

- Программа консультирования работников, советы, рекомендации;

- Планирование трудовых ресурсов;

- Исследование настроений в коллективе;

- Организация набора персонала в учебных заведениях;

- Оказание помощи в трудоустройстве увольняемых;

- Аттестация персонала;

- Контроль за обучением персонала;

- Совершенствование управления;

- Планирование карьеры, развитие персонала;

- Системы рационализаторских предложений;

- Совершенствование организации;

- Обучение персонала;

- Программы мотивации;

- Связи с общественностью.

Рассматривая организацию труда на ООО «НПФ «Галатея», следует отметить, что трудовой коллектив предприятия составляют граждане, осуществляющие трудовые функции на основе контракта. При этом трудовые отношения работников предприятия регулируются: трудовым кодексом РФ; правилами внутреннего трудового распорядка, утвержденными генеральным директором предприятия, коллективным договором, иными локальными нормативными актами; условиями заключаемых контрактов. Формы, системы и размеры оплаты труда работников, в том числе и дополнительные выплаты стимулирующего и компенсирующего характера, устанавливаются предприятием на основании заключенного контракта. Выплата заработной платы производится регулярно в дни, определенные в коллективном договоре. Система оплаты труда ООО «НПФ «Галатея» включает тарифные ставки, премии, доплаты, надбавки и другие выплаты, предусмотренные законодательством. Тарифные ставки и оклады являются своего рода гарантированной (относительно постоянной) частью заработной платы. Доля негарантированной заработной платы, систематически имеет определённые колебания, и зависит от показателей (результатов) деятельности работника.

Размер надбавки за стаж работы, выплачиваемой рабочим, руководителям, специалистам и служащим, не должен превышать 30% месячной ставки (должностного оклада) каждого работника.

Надбавки к заработной плате за стаж работы выплачиваются работникам в размерах, представленных в таблице 4.

Таблица 4 - Надбавки к заработной плате за стаж работы

Непрерывный стаж работы дающий право на надбавку	Размер надбавок в % к тарифной ставке (должностному окладу)
До 5 лет	5,0
Непрерывный стаж работы дающий право на надбавку	Размер надбавок в % к тарифной ставке (должностному окладу)
От 5 до 10 лет	10,0
От 10 до 15 лет	15,0
От 15 лет	20,0

Материальное вознаграждение за профессиональные успехи в ООО «НПФ «Галатея» носят систематический характер и основываться на ясных объективных критериях. Руководство предприятия понимает, что отсутствие приемлемого механизма мотивации труда сотрудников ведет к утечке квалифицированных кадров.

Повышение квалификации кадров ООО «НПФ «Галатея» носит непрерывный характер и проводится на протяжении всей трудовой деятельности в целях последовательного расширения и углубления знаний, совершенствования профессионального мастерства и в соответствии с требованиями научно-технического прогресса. Обучение осуществляется в учебных заведениях повышения квалификации и переподготовки кадров, а также непосредственно в ООО «НПФ «Галатея».

Совершенствование систем управления персоналом в ООО «НПФ «Галатея», характеризуется усилением интереса к освоению эффективных процедур оценки и аттестации персонала. На предприятии разработано «Положения об аттестации персонала» - единого внутрикорпоративного нормативного документа. В нем устанавливаются единые требования к периодичности, процедуре, методике проведения аттестации всего персонала, а так же к содержанию, порядку разработки, утверждения методик аттестации. Формализация процедуры в документе вынуждает конкретизировать и учесть все правила, углубиться в формальные детали, прописать все возможные вопросы и подробности проведения процедуры. Это позволяет сделать процедуру прозрачной, понятной с технической стороны.

Далее рассмотрим коммерческие банки, обслуживающие предприятие, наличие расчетных, валютных, депозитных и иных видов счетов.

Расчётный счёт -- счет, используемый банком или иным расчётным учреждением для учёта денежных операций клиентов. Текущее состояние расчётного счёта, как правило, соответствует сумме денежных средств, принадлежащих клиенту.

Обычно эти счета не используют с целью получения дохода (процентов) или с целью сбережений. Основная цель использования расчётного счёта - надёжный и быстрый доступ к средствам по первому требованию через разнообразные каналы передачи распоряжений.

Коммерческими банками, которые обслуживают ООО «НПФ «Галатея» являются ЗАО «Райффайзенбанк», ЗАО КБ «Ситибанк» и ОАО «Сбербанк».

В ЗАО «Райффайзенбанк», ЗАО КБ «Ситибанк» открыты:

- расчетный счет -- лицевой счет (руб.);

- валютный счет -- лицевой счет (евровый);

- валютный счет -- лицевой счет (долларовый).

В ОАО «Сбербанк открыт только расчетный рублевый счет, так как данный банк используется только для выплаты заработанной платы сотрудникам.

Депозитные счета отсутствуют.

Заключение хозяйственных договоров поставки, ход их выполнения и обеспеченность договоров соответствующими ресурсами.

Все организации в процессе своей деятельности постоянно вступают в отношения с другими организациями. Эти отношения называют хозяйственными связями организации. Хозяйственные связи - это необходимое условие деятельности предприятия, так как они обеспечивают бесперебойность снабжения, непрерывность процесса производства и своевременность отгрузки и реализации продукции. Оформляются и закрепляются хозяйственные связи договорами, согласно которых одна организация выступает поставщиком товарно-материальных ценностей, работ или услуг, а другая - их покупателем, а значит и плательщиком.

ООО «НПФ «Галатея» продвигает свою продукцию посредством рекламы.

В традиционном понимании поставщики для ООО «НПФ «Галатея» являются Исполнителями, ООО «НПФ «Галатея» - Заказчик.

Исполнитель обязуется оказать услуги по размещению, демонстрации рекламной информации Клиента Заказчика. Объем размещаемой информации, сроки выхода, графики сдачи рекламной информации и требования к рекламной информации определяется сторонами в приложениях, которые являются неотъемлемой частью договора.

Заказчик вправе отказаться от размещения рекламно-информационных материалов без выплаты штрафов и компенсации каких-либо расходов Исполнителю не позднее, чем за 20 дней до планируемой даты размещения. В ином случае Заказчик оплачивает фактически понесенные расходы Исполнителя.

Расчеты с Исполнителями производятся в сроки, оговоренные в приложениях к договорам. Так для оплаты размещений рекламы в прессе установлен следующий срок - 45 дней с первого числа месяца следующего за месяцем размещения; для радио - 30 дней с даты окончания месяца размещения; для наружной рекламы - 30 дней с даты окончания месяца размещения; для - телевидения - предоплата (до 15 числа месяца размещения рекламы).

Операций с ценными бумагами на предприятии нет. Поэтому говорить о других финансовых инструментах, используемых для осуществления сделок, становится нецелесообразным.

Состояние расчетов с покупателями за товары и услуги.

Расчеты за отгруженную покупателям продукцию, товары, выполненные работы и оказанные услуги могут производиться наличными денежными средствами в пределах установленного лимита, полной или частичной предоплаты, безналично через счета в банках, векселями, бартером.

При выставлении счета на оказание услуг клиенту без полной предоплаты возникает дебиторская задолженность. По ней установлен предельный срок исполнения обязательств - четыре месяца, по истечении которой дебиторская задолженность списывается на убытки без уменьшения налогооблагаемой прибыли.

На предприятии ООО «НПФ «Галатея» ведется анализ дебиторской задолженности, с целью получения оперативной информации руководством компании о величине и структуре дебиторской задолженности. Информация обновляется раз в неделю и представлена в виде совокупности таблиц с разбивкой по клиентам, счетам и срокам просрочки, по видам задолженности- агентское вознаграждение или средства за размещение рекламы.

Информация о дебиторской и кредиторской задолженности отражается в бухгалтерском балансе. По строке 1230 баланса отражается дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются более чем 12 месяцев после отчетной даты, задолженность.

Формы расчетов, применяемые на предприятии, их эффективность, целесообразность дальнейшего использования и направления совершенствования.

В ООО «НПФ «Галатея» при расчете с клиентами и исполнителями используются только безналичные расчеты, посредством программы «Банк-клиент». Система «Банк-клиент» предназначена для дистанционного проведения клиентами операций по своим счетам. Она предоставляет широкий набор функций для оперативного формирования и защищенного обмена финансовыми документами между банком и клиентами. Система позволяет легко и быстро создавать различные документы и отправлять их в банк, не покидая рабочего места. В любой момент клиент может получить выписку по своим счетам и информацию об отправленных в банк документах, и, таким образом, контролировать состояние своих счетов в режиме реального времени.

Безналичные расчеты осуществляются на основе следующих правил.

1. Деньги хранятся в банке, а банк осуществляет все расчеты по всем платежам по распоряжению владельца счета.

2. Все платежи списываются в определенном порядке очередности.

3. Формы расчетов определяются договором заранее.

4. Претензии к порядку расчетов подаются в обслуживающий банк. Подача жалобы не приостанавливает операцию по оплате.

Техника составления платежных документов.

Расчетно-кассовое обслуживание осуществляется с помощью использования электронной формы документов, а именно используется система «Банк-Клиент» - комплекс программно-технических средств, осуществляющий функции:

- подготовки и передачи платежных документов в электронном виде, содержащих дату, кодировку, реквизиты и электронную цифровую подпись (ЭЦП). ЭЦП -- реквизит электронного документа, предназначенный для защиты данного электронного документа от подделки, полученный в результате криптографического преобразования информации с использованием закрытого ключа электронной цифровой подписи и позволяющий идентифицировать владельца сертификата ключа подписи, а также установить отсутствие искажения информации в электронном документе.

- передачи электронных платежных документов для дальнейшей обработки в автоматизированную банковскую систему;

- контроля, обработки Банком электронных платежных документов;

- формирования Банком и предоставления Клиенту по каналам связи выписки о движении средств, справки о состоянии счета, данных об изменении реквизитов банков и прочих сообщений.

Между ООО «НПФ «Галатея» (Клиентом) и ЗАО «Райффайзенбанк», ЗАО КБ «Ситибанк» (Банком) используются следующие электронные платежные документы:

- платежное поручение на перевод средств в рублях;

- заявление на перевод средств в иностранной валюте;

- поручение на обязательную продажу иностранной валюты;

- заявка/поручение на продажу иностранной валюты;

- заявка/поручение на покупку иностранной валюты;

- справки о поступлении валюты

- справки о подтверждающих документах

- платежное требование;

- выписки со счетов Клиента в валюте Российской Федерации и иностранной валюте;

- произвольные документы;

- запросы/ответы Банка в произвольной форме;

- запросы/ответы Клиента в произвольной форме.

Очередность списания денежных средств со счетов предприятия.

Очередность списания денежных средств со счета организации в ООО «НПФ «Галатея» полностью соответствует законодательству РФ, а именно ст. 855 ГК РФ. При наличии на счете денежных средств, сумма которых достаточна для удовлетворения всех требований, предъявленных к счету, списание этих средств со счета осуществляется в порядке поступления распоряжений клиента и других документов на списание (календарная очередность), если иное не предусмотрено законом.

При недостаточности денежных средств на счете для удовлетворения всех предъявленных к нему требований списание денежных средств осуществляется в следующей очередности:

- в первую очередь осуществляется списание по исполнительным документам, предусматривающим перечисление или выдачу денежных средств со счета для удовлетворения требований о возмещении вреда, причиненного жизни и здоровью, а также требований о взыскании алиментов;

- во вторую очередь производится списание по исполнительным документам, предусматривающим перечисление или выдачу денежных средств для расчетов по выплате выходных пособий и оплате труда с лицами, работающими по трудовому договору, в том числе по контракту,;

- в третью очередь производится списание по платежным документам, предусматривающим перечисление или выдачу денежных средств для расчетов по оплате труда с лицами, работающими по трудовому договору (контракту), а также по отчислениям в Пенсионный фонд Российской Федерации, Фонд социального страхования Российской Федерации и фонды обязательного медицинского страхования;

- в четвертую очередь производится списание по платежным документам, предусматривающим платежи в бюджет и внебюджетные фонды, отчисления в которые не предусмотрены в третьей очереди;

- в пятую очередь производится списание по исполнительным документам, предусматривающим удовлетворение других денежных требований;

- в шестую очередь производится списание по другим платежным документам в порядке календарной очередности.

Списание средств со счета по требованиям, относящимся к одной очереди, производится в порядке календарной очередности поступления документов.

Расчеты и оформление очередных налоговых платежей предприятия в бюджет и внебюджетные фонды.

ООО «НПФ «Галатея» является организацией, применяющей общую систему налогообложения.

Однако в 2011 ООО «НПФ «Галатея» уплачивала взносы по следующим тарифам (п. 2 ст. 12 Закона № 212-ФЗ):

в Пенсионный фонд РФ -- 26%;

Фонд социального страхования РФ -- 2,9%;

Федеральный фонд обязательного медицинского страхования -- 3,1%;

территориальные фонды обязательного медицинского страхования РФ -- 2,0%.

На протяжении налогового периода (календарный год) ООО «НПФ «Галатея» исчисляет сумму авансовых платежей по единому налогу за первый квартал, за полугодие, за девять месяцев, исходя из ставки налога и выбранной налоговой базы. Расчет производится нарастающим итогом с начала налогового периода до окончания соответственно первого квартала, полугодия, девяти месяцев с учетом ранее исчисленных сумм квартальных авансовых платежей по налогу. По результатам произведенных расчетов производится уплата авансовых платежей в срок не позднее 25-го числа первого месяца, следующего за истекшим отчетным периодом (25 апреля, 25 июля, 25 октября). Уплаченные авансовые платежи по налогу засчитываются в счет уплаты налога по итогам налогового периода.

Уплата налога и квартальных авансовых платежей по налогу производится по месту нахождения организации не позднее 31 марта года, следующего за истекшим.

По НДФЛ организация является налоговым агентом и уплачивает налог в бюджет сразу по совершении операции физическим лицом, в результате которой им была получена прибыль.

ООО «НПФ «Галатея» рассчитывает сумму НДФЛ по ставке 13% (согласно статье 224 Налогового Кодекса РФ).

2.2 Анализ финансового состояния ООО «НПФ «Галатея»

Рассмотрим основные финансовые показатели ООО «НПФ «Галатея» в таблице 5.

Таблица 5 - Основные показатели деятельности предприятия

Показатели	2010 г.	2011 г.	2012 г.	В % к итогу	Отклонение 2012 г. от 2010 г. (+,-)
Выручка от продажи товаров, продукции, работ, услуг, тыс. руб.	41573	50772	49864	119,9	8291
Проданная продукция, тыс. руб.	26079	31096	41362	158,6	15283
Валовая прибыль, тыс. руб.	15494	19676	8502	54,8	-6992
Коммерческие расходы, тыс. руб.	5525	6200	7204	130,4	1679
Управленческие расходы, тыс. руб.	5580	6833	6515	116,8	935
Прибыль от продажи, тыс. руб.	4389	6643	-5217	-118,9	-9606
Сальдо от операционной деятельности, тыс. руб.	57	-53	-458	-803,5	-515
Сальдо от внереализационной деятельности, тыс. руб.	-50	-184	-96	192	-46
Прибыль до налогообложения, тыс. руб.	4396	6406	-5771	-131,3	-10167
Среднегодовая численность работников, чел.	181	175	170	93,9	-11
Среднегодовая стоимость основных фондов, тыс. руб.	4554	4365,5	3520,5	77,3	-1033,5

Рассмотрев показатели за три года можно сказать, что по сравнению с 2010 годом в 2012 году выручка от продажи услуг увеличилась на 8291 тыс. рублей (19,9%), но валовая прибыль снизилась на 6992 тыс. рублей (почти в 2 раза), за счет увеличения себестоимости на 15283 тыс. рублей (в 1,6 раза).

Среднегодовая численность работников сократилась в 2012 году по сравнению с 2010 годом на 11 человек.

Стоимость основных средств снизилась, так как основные фонды учитываются по остаточной стоимости, не обновляются, и за счет увеличения износа в течение срока эксплуатации, остаточная стоимость ежегодно уменьшается.

В 2012 году ООО «НПФ «Галатея» впервые за три года понесло убыток от продаж. В 2011-2012 годы прибыль до налогообложения меньше прибыли от продаж, за счет высоких операционных и внереализационных расходов. Увеличение операционных расходов, в первую очередь, связано с тем, что в 2012 году предприятие не получило никаких доходов, которые покрыли бы имеющиеся расходы. Также в 2012 году резко увеличились расходы за услуги банка, потому что предприятие открыло дополнительные счета и стало осуществлять некоторые виды деятельности через банк.

Внереализационные расходы в 2011-2012 годы увеличились за счет курсовых разниц по операциям в иностранной валюте.

Важно выяснить также эффективность деятельности предприятия, рассмотрев показатели в таблице 6.

Таблица 6 - Показатели эффективности деятельности предприятия

Показатели	2010 г.	2011 г.	2012 г.	Отклонение 2012 г. от 2010 г. (+,-)
Рентабельность продукции, %	11,8	15,1	-9,5	-21,3
Рентабельность собственного капитала, %	21,1	26,9	-39,5	-60,3
Оборачиваемость оборотных средств, оборотов	2,5	2,7	2,5	0,0
Производительность труда, тыс. руб.	229,7	290,1	293,3	63,6
Фондоотдача, руб.	9,1	11,6	14,2	5,1

Показатели, приведенные в данной таблице, наглядно свидетельствуют о том, что в 2012 году снизились рентабельность продукции и рентабельность собственного капитала. Причиной этого явилось то, что в 2012 году предприятие понесло убытки, а также резко снизился объем собственного капитала. Все это говорит о том, что деятельность предприятия в 2012 году оказалась не эффективной.

Оборотные средства совершили в 2012 году 2,5 оборота, такое же количество оборотов было совершено и в 2010 году.

Фондоотдача увеличилась в 2012 году по сравнению с 2010 годом на 5,1 рублей, что говорит о повышении эффективности использования основных производственных фондов.

Собственный капитал характеризуется простотой привлечения, обеспечением более устойчивого финансового состояния и снижением риска банкротства. Необходимость в нем обусловлена требованиями самофинансирования предприятий. Он является основой их самостоятельности и независимости. Особенность собственного капитала состоит в том, что он инвестируется на долгосрочной основе и подвергается наибольшему риску. Чем выше его доля в общей сумме капитала и меньше доля заемных средств, тем надежнее буфер, который защищает кредиторов от убытков, а, следовательно, меньше риск потери их капиталов.

От того, насколько оптимально соотношение собственного и заемного капитала, во многом зависит финансовое положение ООО «НПФ «Галатея» и его финансовая устойчивость. В процессе анализа изучается динамика данных источников капитала и их структура. Эта динамика рассмотрена в таблице 7.

Таблица 7 - Анализ динамики и структуры пассива баланса ООО «НПФ «Галатея»

Пассив баланса	2010 г.	2011 г.	2012 г.	Отклонение 2012г. от 2010 г. (+,-)
	тыс. руб.	в % к итогу	тыс. руб.	в % к итогу	тыс. руб.	в % к итогу	тыс. руб.	в % к итогу
1. Собственный капитал	17127	78,5	19061	78,0	10153	45,7	-6974	-32,8
2. Заемный капитал	4697	21,5	5368	22,0	12079	54,3	7382	32,8
2.1. Долговые обязательства	543	2,5	1302	5,3	1377	6,2	834	3,7
2.2. Краткосрочные обязательства	4154	19,0	4066	16,7	10702	48,1	6548	29,1
2.2.1. Заемные средства	-		-		947	4,3	947	4,3
2.2.2. Кредиторская задолженность	4154	19,0	4066	16,7	9755	43,8	5601	24,8
Всего источников имущества	21824	100	24429	100	22232	100	408	0,0

Из данных таблицы видно, что в 2012 году по сравнению с 2010 годом собственный капитал предприятия снизился на 6974 тыс. рублей, а заемный капитал увеличился на 7382 тыс. рублей. Это произошло из-за резкого снижения суммы по статье «Нераспределенная прибыль» и увеличения суммы по статье «Кредиторская задолженность».

Структура пассива баланса изменилась за исследуемый период. Собственный капитал предприятия снизился на 32,8% и составил в 2005 году 45,7%, в то время как заемный капитал составляет 54,3%, что является отрицательной тенденцией для предприятия. Увеличение заемного капитала на 32,8% произошло не только за счет получения новых займов и кредитов, но и за счет увеличения задолженности перед поставщиками и персоналом организации.

Большое влияние на финансовое состояние организации оказывает состав и структура заемных средств. Привлечение заемных средств для организации явление нормальное. Это содействует улучшению финансового состояния ООО «НПФ «Галатея». На соотношение собственных и заемных средств оказывает влияние ряд факторов обусловленных внутренними и внешними условиями работы предприятия и выбранной им финансовой стратегии. К числу важных факторов относят:

- различие величины процентных ставок по кредитам, размер дивидендов. Если процентные ставки по кредитам ниже ставок по дивидендам, то повышать долю заемных средств целесообразно.

- сокращение или расширение деятельности предприятия. В связи с этим сокращается или увеличивается потребность в привлечении заемных средств для образования необходимых товарно-материальных запасов;

- накопление мало используемых запасов устаревшего оборудования, материалов, готовой продукции, товаров для продаж, отвлечение средств в образование сомнительной дебиторской задолженности;

- на предприятии наблюдается увеличение доли заемных средств в основном за счет роста кредиторской задолженности. Резко увеличились обязательства перед поставщиками и перед персоналом организации, а также задолженность по налогам и сборам.

Все, что имеет стоимость и принадлежит предприятию, отражается в активе баланса - называется его активами. Актив баланса содержит сведения о размещении капитала имеющегося в распоряжении предприятия, то есть о вложении его в конкретное имущество и материальные ценности, о расходах предприятия на производство и реализацию продукции и об остатках свободной денежной наличности. Статьи в активе баланса размещаются по мере возрастания степени ликвидности имущества, то есть его способности быть быстро реализованным. Каждому виду размещенного капитала соответствует отдельная статья баланса. В процессе анализа активов предприятия ООО «НПФ «Галатея» в первую очередь следует изучить изменения в их составе и структуре и дать им оценку с помощью таблицы 8.

Таблица 8 - Оценка динамики и структуры актива баланса ООО «НПФ «Галатея»

Актив баланса	2010 г.	2011 г.	2012 г.	Отклонение 2012г. от 2010 г. (+,-)
	тыс. руб.	в % к итогу	тыс. руб.	в % к итогу	тыс. руб.	в % к итогу	тыс. руб.	в % к итогу
1. Внеоборотные активы	4959	22,7	4012	16,4	3269	14,7	-1690	-8,0
2. Оборотные активы	16865	77,3	20417	83,6	18963	85,3	2098	8,0
2.1.Материальные запасы	10246	46,9	14517	59,4	15008	67,5	4762	20,6
2.2. Дебиторская задолженность:	4708	21,6	4734	19,4	2866	12,9	-1842	-8,7
2.2.1. Долгосрочная	-	-	-	-	-	-	-	-
2.2.2. Краткосрочная	4708	21,6	4734	19,4	2866	12,9	-1842	-8,7
2.3. Денежные средства	874	4,0	245	1,0	121	0,5	-753	-3,5
Всего имущества	21824	100	24429	100	22232	100	408	0,0

Данные, приведенные в таблице 8, наглядно показывают, что в ООО «НПФ «Галатея» в 2012 году по сравнению с 2010 годом оборотные средства в целом увеличились на 2098 тыс. рублей за счет роста по статье «Материальные запасы» при одновременном снижении по статьям «Дебиторская задолженность» и «Денежные средства». Произошло снижение внеоборотных активов на 1690 тыс. рублей, которые относятся к категории «труднореализуемые активы». Отрицательной тенденцией является то, что уменьшились денежные средства предприятия. Это влечет за собой определенный риск, потому что у предприятия снижаются шансы, в случае необходимости, срочно оплатить возникшие потребности.

Структура актива баланса подверглась изменениям за исследуемый период. Внеоборотные активы уменьшились, а оборотные активы увеличились на 8% в 2012 году по сравнению с 2010 годом. Более 85% активов составляют оборотные активы, из них наибольшую долю (более 67%) образуют материальные запасы. Но в 2012 году наблюдается снижение абсолютно ликвидных активов: денежные средства на 3,5%, краткосрочная задолженность на 8,7%. Это является отрицательной тенденцией и плохо сказывается на деятельности предприятия.

Одним из показателей, характеризующих финансовое положение организации является его платежеспособность, то есть возможность наличными денежными ресурсами своевременно погашать свои платежные обязательства.

Оценка платежеспособности по балансу осуществляется на основе характеристики ликвидности оборотных активов, которая определяется временем, необходимым для превращения их в денежные средства. Чем меньше времени требуется для инкассации данного актива, тем выше его ликвидность. Ликвидность баланса - возможность субъекта хозяйствования обратить активы в наличность и погасить свои платежные обязательства, а точнее - это степень покрытия долговых обязательств организации его активами, срок превращения которых в денежную наличность соответствует сроку погашения платежных обязательств. Ликвидность организации - это более общее понятие, чем ликвидность баланса. Ликвидность баланса предполагает изыскание платежных средств только за счет внутренних источников. Но организация может привлечь заемные средства со стороны, если у нее имеется соответствующий имидж в деловом мире и достаточно высокий уровень инвестиционной привлекательности.

Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени убывающей ликвидности, с краткосрочными обязательствами по пассиву, которые группируются по степени срочности их погашения. Группировка активов по степени ликвидности ООО «НПФ «Галатея» приведена в таблице 9.

Таблица 9 - Группировка активов ООО «НПФ «Галатея» по степени ликвидности

Вид актива	2010 г.	2011 г.	2012 г.	Отклонение 2012 г. от 2010 г. (+,-)
Краткосрочные финансовые вложения	-	-	-	-
Денежные средства	874	245	121	-753
Итого по группе 1	874	245	121	-753
Готовая продукция и товары для перепродажи	5450	9065	7391	1941
Товары проданные	-	-	-	-
Дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течении 12 мес. после отчетной даты	4708	4734	2866	-1842
Итого по группе 2	10158	13799	10257	99
Сырье, материалы и другие аналогичные ценности	4495	5421	7611	3116
Расходы будущих периодов	301	31	6	-295
НДС по приобретенным ценностям	1037	921	968	-69
Прочие оборотные активы	-	-	-	-
Итого по группе 3	5833	6373	8585	2752
Внеоборотные активы (группа 4)	4959	4012	3269	-1690
Всего	21824	24429	222232	408

На основании данных, приведенных в таблице 9 можно сделать вывод о том, что всего активы увеличились на 408 тыс. рублей. Увеличение в основном произошло за счет роста стоимости медленно реализуемых активов (на 2,7 млн. рублей), а также за счет быстро реализуемых активов (на 99 тыс. рублей), снижение абсолютно ликвидных активов (на 753 тыс. рублей) и труднореализуемых активов (на 1,7 млн. рублей), является отрицательной тенденцией. Таким образом, баланс не является абсолютно ликвидным.

Таблица 10 - Группировка обязательств ООО «НПФ «Галатея»

Вид пассива	2010 г.	2011 г.	2012 г.	Отклонение 2012 г. от 2010 г. (+,-)
Кредиторская задолженность (группа 1)	4154	4066	9755	5601
Краткосрочные займы и кредиты (группа 2)	-	-	947	947
Долгосрочные обязательства	543	1302	1377	834
Доходы будущих периодов	-	-	-	-
Резервы предстоящих расходов	-	-	-	-
Итого по группе 3	543	1302	1377	834
Капитал и резервы (группа 4)	17127	19061	10153	-6974
Всего	21824	24429	22232	408

Как видно из таблицы 10 пассивы предприятия подразделяются на четыре группы. Наибольший объем в структуре пассивов в 2012 году по сравнению с 2010 годом имеют первая группа - наиболее срочные обязательства, кредиторская задолженность - 5601 тыс. рублей и вторая группа - краткосрочные обязательства- 947 тыс. рублей, а также третья группа - долгосрочные пассивы - 834 тыс. рублей, а в четвертой группе - капитал и резервы произошло уменьшение объема на 6974 тыс. рублей.

Ликвидность баланса ООО «НПФ «Галатея»

а) на 2010 год

А1 = 874 < П1 = 4 154 А2 = 10 158 > П2 = 0 А3 = 5 833 > П3 = 543 А4 = 4 959 < П4 = 17 127

б) на 2011 год

А1 = 245 < П1 = 4 066 А2 = 13 799 > П2 = 0 А3 = 6 373 > П3 = 1 302 А4 = 4 012 < П4 = 19 061

в) на 2012 год

А1 = 121 < П1 = 9 755 А2 = 10 257 > П2 = 947 А3 = 8 585 > П3 = 1 377 А4 = 3 269 < П4 = 10 153

Рассматривая данные соотношения по пунктами а), б) и в) можно сказать, что баланс предприятия не является абсолютно ликвидным, так как одно неравенство имеет противоположный знак от рекомендованного в оптимальном варианте. Анализ ликвидности можно продолжить, рассчитав ряд коэффициентов.

Наряду с абсолютными показателями для оценки ликвидности и платежеспособности предприятия рассчитывают следующие относительные показатели: коэффициент текущей ликвидности, коэффициент быстрой ликвидности и коэффициент абсолютной ликвидности, а также другие показатели платежеспособности, рассмотренные в таблице 11.

Таблица 11 - Коэффициенты платежеспособности

Показатель	Нормативное значение	2010 г.	2011 г.	2012 г.	Отклонение 2012г. от 2010г. (+,-)
Коэффициент текущей ликвидности L1	Необходимое L1=2,0 Оптимальное L1=2,5-3,0	2,7	3,5	1	- 1,7
Коэффициент быстрой ликвидности L2	L2 >, =1	1,6	1,5	0,4	- 1,2
Коэффициент абсолютной ликвидности L3	L3 >,=0.2-0.5	0,21	0,06	0,01	- 0,2
Доля оборотных средств в активах L4	L4 >, =0.5	3,4	5,1	5,8	2,4
Обобщающий показатель платежеспособности L5	L5 >, =1	2	2,2	1	- 1
Коэффициент обеспеченности собственными средствами L6	L6 >, =0.1	0,7	0,74	0,4	- 0,3
Коэффициент маневренности функционального капитала L7	Уменьшение показателя в динамике- это положительно	0,5	0,5	0,8	0,3

Проанализировав коэффициент платежеспособности, можно сделать вывод, что ликвидность данного баланса незначительно отличается от нормативных ограничений, что способствует положительной оценке предприятия. Об этом говорит динамика следующих показателей:

- коэффициент текущей ликвидности в 2012 г. по отношению к 2010 г. снизился с 2,7 до 1 при нормативном значении 2,0, значит платежеспособность предприятия низкая, так как на конец 2012 года на один рубль текущих обязательств приходится 1 рубль оборотных средств. В ближайшее время на основе коэффициентов ликвидности предприятие не в состоянии погасить текущих обязательств;

- коэффициент быстрой ликвидности в 2012 г. резко снизился до 0,4 при нормативном значении 1,0, значит можно говорить о высоком финансовом риске, связанном с тем, что предприятие не в состоянии оплатить свои счета;

- коэффициент абсолютной ликвидности снизился с 0,21 до 0,01, где нормативное значение 0,2-0,5, значит, платежеспособность предприятия на дату составления баланса очень низкая и предприятие не в состоянии погасить краткосрочную задолженность в ближайшее время;

- доля оборотных средств в активах увеличилась 2012 году по сравнению с 2010 годом с 3,4 до 5,8, при нормативном значении 0,5, значит доля оборотных средств в активах высокая и скорость оборачиваемости большая;

- обобщающий показатель платежеспособности снизился с 2 до 1, при нормативном значении 1,0, поэтому финансовая ситуация в организации, несмотря на снижение показателя, с точки зрения ликвидности стабильная;

- коэффициент обеспеченности собственными средствами также снизился в 2012 году до 0,4, при нормативном значении 0,1- это является хорошим показателем, так как коэффициент больше нормативного значения;

- коэффициент маневренности функционального капитала повысился с 0,5 до 0,8, что является отрицательной тенденцией, так как уменьшение показателя - положительно.

Для комплексной оценки ликвидности баланса в целом следует использовать общий показатель платежеспособности, с помощью которого осуществляется оценка изменения финансовой ситуации в организации с точки зрения ликвидности.

Каждый из рассчитанных коэффициентов несет в себе какую-либо информацию: коэффициент L1 позволяет установить в какой кратности текущие активы покрывают краткосрочные обязательства - это главный показатель платежеспособности; L2 и L3 показывают какую часть краткосрочной задолженности организация может погасить в ближайшее время за счет денежных средств и краткосрочных ценных бумаг, а также за счет средств, поступивших от дебиторов.

Рассмотрев показатели ликвидности, следует иметь в виду, что их величина является довольно условной, так как ликвидность активов и срочность обязательств по бухгалтерскому балансу можно определить весьма приблизительно. Так ликвидность запасов зависит от качества (оборачиваемости, доли дефицитных, залежалых материалов и готовой продукции). Ликвидность дебиторской задолженности также зависит от скорости ее оборачиваемости, доли просроченных платежей и нереальных для взыскания.

Наиболее полно финансовая устойчивость организации может быть проанализирована на основе изучения равновесия между статьями актива и пассива баланса. При уравновешенности активов и пассивов по срокам использования и циклам обеспечиваются сбалансированность притока и оттока денежных средств, а, следовательно, платежеспособность организации и ее финансовая устойчивость.

Задачей анализа финансовой устойчивости является оценка величины и структуры активов и пассивов баланса. На практике следует соблюдать следующие соотношения:

Оборотные активы < (собственный капитал * 2) - внеоборотные активы.

Анализ устойчивости финансового состояния на ту или иную дату позволяет ответить на вопрос, насколько правильно предприятие управляло финансовыми ресурсами в течение периода, предшествующего этой дате. Важно, чтобы состояние финансовых ресурсов соответствовало требованиям рынка и отвечало потребностям развития предприятия. Недостаточная финансовая устойчивость может привести к неплатежеспособности предприятия и отсутствию у него средств для развития производства, а избыточная - препятствовать развитию, отягощающая предприятие излишними запасами и резервами. Таким образом, сущностью финансовой устойчивости является эффективное формирование, распределение и использование финансовых ресурсов. Платежеспособность выступает ее внешним проявлением.

Показатели финансовой устойчивости характеризуют степень защищенности интересов инвесторов и кредиторов. Базой их расчета является стоимость имущества, поэтому в целях анализа финансовой устойчивости более пристальное внимание должно быть обращено на активы предприятия.

Аналогично, как и в других видах анализа, в этом применяется система специальных коэффициентов. Расчет коэффициентов платежеспособности и финансовой устойчивости приведен в таблице 12.

Таблица 12 - Анализ платежеспособности и финансовой устойчивости баланса ООО «НПФ «Галатея»

Показатель	Формула	Нормативное значение	2010 г.	2011 г.	2012 г.	Отклонение 2012г. от 2010г. (+,-)
1	2	3	4	5	6	7
Наличие собственных оборотных средств Ес		-	12168	15049	6884	-5284
Общая величина основных источников формирования запасов и затрат (Ео), тыс. руб.		-	12168	15049	7831	-4337
Излишек или недостаток собственных оборотных средств, тыс. руб.		-	885	-389	-9092	-9977
Излишек или недостаток общей величины основных источников для формирования запасов и затрат, тыс. руб.		-	885	-389	-8145	-9030
Коэффициент автономии (Ка)			0,8	0,8	0,5	-0,3
Коэффициент финансирования (Кф)			3,7	3,6	0,8	-2,9
1	2	3	4	5	6	7
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (Ко)			0,7	0,7	0,4	-0,3
Коэффициент маневренности (Км)			1,3	1,2	1,3	-
Коэффициент финансовой устойчивости (Ку)			0,8	0,8	0,5	-0,3
Коэффициент капитализации (Кк)			0,3	0,3	1,2	0,9

Как видно из таблицы 12 анализ платежеспособности и финансовой устойчивости баланса начинается с определения величины собственных оборотных средств, в 2012 г. по сравнению с 2010 г. наблюдается значительное снижение показателя на 5284 млн. руб. за счет уменьшения реального собственного капитала и оборотных активов. Также снизилась величина основных источников формирования запасов и затрат в 2012 г. на 4337 млн. руб. за счет собственных оборотных средств и краткосрочных займов.

Уровень общей финансовой независимости характеризуется коэффициентом Ка (коэффициент автономии), который определяется удельным весом собственного капитала в общей величине капитала. Он отражает степень независимости организации от заемных источников. Из таблицы видно, что значение данного коэффициента в 2010, 2011 годах довольно велико, но в 2012 году он резко уменьшился. Это непосредственно связано с уменьшением в отчетном году доли собственного капитала и увеличением доли заемного капитала в общей его величине. Величина данного показателя свидетельствует о том, что организация весьма независима от заемного капитала. Коэффициент финансирования сократился в 2012 году в 3 раза по сравнению с 2010 годом и составил 0,8. Данный коэффициент показывает, какая часть деятельности предприятия финансируется за счет собственных средств.

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами в 2012 году уменьшился на 0,3%, но попадает в интервал оптимального ограничения коэффициента > = 0,1-0,5. Данный показатель показывает, что у предприятия достаточно собственных оборотных средств, необходимых для финансовой устойчивости.

Коэффициент маневренности в 2012 году по сравнению с 2010 годом не изменился и составил 1,3% при нормальном ограничении 0,5. Это говорит о том, что у предприятия большие возможности для маневрирования своими средствами.

Коэффициент финансовой устойчивости в 2010, 2011 годах находился на хорошем уровне, но в 2012 году показатель снизился за счет уменьшения собственного капитала и внеоборотных и оборотных активов.

Коэффициент капитализации имеет тенденцию к повышению, с 2010 по 2012 года он увеличился на 0,9% - это является положительной тенденцией.

В большинстве стран принято считать финансово независимой фирму с удельным весом собственного капитала в общей его величине в размере от 30% до 50%. По данным таблицы 12 ООО «НПФ «Галатея» попадает в этот интервал.

Проведя анализ показателей таблицы 12 можно отметить, что они находятся на хорошем уровне и их предельные ограничения выше либо равны оптимальным коэффициентам, а это значит, что предприятие является финансово устойчивым.

Деятельность ООО «НПФ «Галатея» за исследуемый период стала значительно ухудшаться и предприятие впервые за три года понесло убытки.

Положительный результат усилий по улучшению платежеспособности предприятия возможен только в рамках системного подхода, который обобщенно может быть представлен четырьмя блоками: оперативно-предупредительный мониторинг платежеспособности, оздоровление финансов, обновление основных средств, оптимизация структуры капитала.

Цель финансового оздоровления предприятия - восстановление их платежеспособности до начала процедуры банкротства. Предупредительное (досудебное) принятие мер по финансовому оздоровлению, именно для целей улучшения платежеспособности производственной компании представляет собой системную работу и обязанность каждого добросовестного предпринимателя.

Для регулирования платежеспособности предприятия, прежде всего, необходимо соблюдение определенных условий финансовой состоятельности предприятия с позиций качественных параметров финансовых потоков. Предпринимательская деятельность будет финансово успешной при соблюдении двух обязательных условий:

1) финансовый поток хозяйствующего субъекта покрывает нынешние издержки на необходимую сумму: неизменных и переменных потерь; всех неотъемлемых платежей (штрафов, пени, неустоек); инвестиций, необходимых для становления бизнеса и укрепления его конкурентоспособности;

2) финансовый поток хозяйствующего субъекта получаем в сроки, дозволяющие своевременно выполнять все денежные обязательства. Ежели денежная выручка поступает с задержками, то грубо говоря прибыльное предприятие имеет возможность потерять платежеспособность.

Нужно будет проектировать стратегию применения финансового лизинга для обновления основного капитала и регенерации платежеспособности фирмы, в процессе реализации государственной программы их экономического оздоровления, также построением модели управления кредитными рисками в лизинговых операциях.

Совершенствование платежеспособности любой компании целесообразно, выдает позитивный и долговременный результат только в масштабах реализации инвестиционного проекта. Лизинговый фин...