Формирование и использование кредитных ресурсов банка на примере АО "Казкоммерцбанк"

В результате увеличения количества клиентов банка, количества операций, связанных с кредитование и прочими операциями доходы в виде комиссионных сборов.

Темпы роста расходов ниже чем, темпы роста доходов - это говорит об увеличении эффективности деятельности банка. Так если в 2005 году операционные доходы возросли на 18 880 млн. тенге, то расходы возросли всего лишь на 7 623 млн. тенге. По этой причине значительно возрос чистый процентный доход до формирования резервов на потери по ссудам.

В результате распределения чистой операционной прибыли на резервы и прочие статьи банком прибыль держится примерно на одном уровне. То есть в случае получения убытков банк возьмет средства из резервных фондов и уровень прибыли останется на прежнем уровне. Рассмотрим отношение прибыли к активам и пассивам банка.

Таблица 2.1.7

Отношение прибыли к активам

Периоды	Итого актив тыс. тенге	Чистый доход тыс. тенге	К п.а., % гр. 3: гр. 2*100%
1	2	3	4
2003 год	274 761 298	7 978 763	2,90
2004 год	434 241 157	8 760 761	2,02
2005 год	704 056 563	8 689 299	1,23

Отношение прибыли к активам снижается с 2,9 в 2003 году до 1,23 в 2005 году. Это объясняется увеличением сумм активов.

Банк искусственно держит уровень чистой прибыли на одном уровне. Возможно это способ снижения подходного налога либо требования мировых рейтинговых агентств. На самом деле этот показатель должен быть выше рассчитанных.

2.3 Эффективность размещения кредитных ресурсов банка АО «Казкоммерцбанк»

Основным продуктом банка являются кредиты. Руководство банк консервативно оценивает риски этого относительно нового для банка рынка, поэтому все кредитные решения обязательно проходят полную процедуру одобрения в головном офисе. Между тем кредиты казахстанским компаниям выросли в 2005 году на 63%, что значительно медленнее, чем прирост российских кредитов. Около 20,88% этого прироста пришлось на компании с объемом годовой выручки более 50 млн. долларов США. Фактически наблюдается замедление роста кредитов таким крупным компаниям, так как уже более 2/3 этих компаний являются клиентами АО «Казкоммерцбанка».

Кредиты клиентам выдаются под залог недвижимости, гарантий, товарных запасов, оборудования, государственных ценных бумаг, акций и депозитов. Залог оценивается очень консервативно, в случае необходимости приглашаются независимые эксперты.

По состоянию на 31 декабря 2005 года доля необеспеченных ссуд составила 9,1% в сравнении с 4,1% на конец 2004 года. В структуре необеспеченных ссуд преобладают краткосрочные кредиты, выданные надежным клиентам.

Общей тенденцией последних лет является удлинение в соответствии с потребностями клиентов сроков кредитования. Доля долгосрочных кредитов со сроком более 5 лет выросла до 24,8% на конец 2005 года с 13,2% на начало года. Этот показатель отражает потребность клиентов в более долгосрочных кредитах, которые Банк выдает как за счет собственных средств, так и в рамках кредитных линий от ЕБРР, международных финансовых организаций, Правительства Казахстана. Доли краткосрочных кредитов (менее месяца, от месяца до года и от 1 года до 5 лет) на конец 2005 года уменьшились до 7,8%, 30,7% и 36,7% (против 9,4% и 36,3% и 41,1% на конец 2004 года) соответственно.

С 2000 года работа с физическими лицами рассматривается как одно из самых перспективных направлений работы Банка. Банк отличает первоклассный брэнд и высокое качество обслуживания. Благодаря этому АО «Казкоммерцбанк» сумел добиться доминирующей доли рынка по обслуживанию состоятельных клиентов.

Очень важной частью розничного бизнеса является кредитование. Казкоммерцбанк - лидер по объемам кредитов физическим лицам, которые в 2005 году выросли на 129% и составили 14% от общего портфеля. И это несмотря на то, что в сравнении с основными конкурентами Казкоммерцбанк имеет значительно меньшую филиальную сеть и достаточно короткую историю розничного бизнеса в стране. Предприятия розничного бизнеса в основном берут краткосрочные кредиты.

Кредитная политика АО «Казакоммерцбанк» на протяжении последних лет направлена на получение максимальных доходов от кредитования финансово-устойчивых предприятий Казахстана в первую очередь реального сектора экономики, способных производить конкурентоспособную продукцию и освоивших рыночных механизмы управления. Банк переживает период глубокой структурной трансформации, смены приоритетов, изменения методов работы. Происходит переход от административно-бюрократических методов управления кредитными рисками к мобильным рыночным. АО «Казакоммерцбанк» за многие годы работы на рынке Казахстана сумел практически полностью сохранить клиентуру, которая в те годы представляла из себя предприятия социальной сферы, торговли, легкой промышленности. По мере развития своего бизнеса перечень обслуживаемой клиентуры постоянно расширялся и ее количество увеличивалось. Сейчас банк обслуживает более 50 тыс. клиентов различных отраслей народного хозяйства - легкой, пищевой промышленности, транспорта, связи, энергетики, энергомашиностроения и других. Традиционная ориентация банка на реальный сектор экономики помогла банку пережить самый трудный период для банковской системы - финансовый кризис. Сегодня банк АО «Казакоммерцбанк» оказывает кредитную поддержку предприятиям реального сектора экономики не только в части кредитования оборотного капитала, но и инвестиционных проектов, связанных с реконструкцией производства и его техническим перевооружением. Преимущество отдается клиентам, использующим наиболее полный спектр услуг, предоставляемый банком (расчетно-кассовое обслуживание, инкассация, конверсионные сделки и прочее). В 2003-2005 гг. банк предоставлял кредитные услуги предприятиям легкой промышленности, городского хозяйства и строительства, прочей промышленности и в первую очередь пищевой. Стабильное финансовое положение предприятий пищевой промышленности, обусловленное производством товаров первой необходимости, делает банковские вложения в эту отрасль надежными и выгодными. Среди кредитующихся клиентов банка - хлебозаводы, крупные производители алкогольных и безалкогольных напитков, рыбокомбинаты. Дальнейшее развитие давних и партнерских отношений с предприятиями легкой промышленности проявилось в предоставлении гарантий давним партнерам банка по полученным ими льготным бюджетным ссудам. При этом одним из условий получения бюджетной ссуды явилось расходование средств на закупку сырья только у отечественных производителей. Гарантии банка приняты Министерством финансов РК.

Как видно из данных таблицы 2.2.1 по состоянию на 31 декабря 2005 года ссудный портфель (брутто) составил 524 810 млн. тенге, увеличившись на 222 678 млн. тенге по сравнению с началом года (302 132 млн. тенге), его доля в активах возросла до 74,6% в сравнении с 65,2% на конец 2004 года. Рост объема ссудного портфеля за 2005 год составил 73,7% в сравнении с ростом 59,6% в 2004 году. Темп роста документарного кредитования (брутто), предоставляемого Банком наряду с торговым и проектным финансированием, в течение 2005 года был ниже темпа роста ссудного портфеля и составил 39,6%, что привело к увеличению объема до 64 462 млн. тенге на конец 2005 года (с 46 178 млн. тенге на конец 2004 года).

Наибольший прирост произошел по ссудам выданным клиентам, что говорит о направленности работы банка.

Банк обслуживает крупные и средние казахстанские промышленные предприятия и транснациональные компании, действующие в Казахстане, работая в нескольких направлениях: торговое финансирование, проектное финансирование, краткосрочное кредитование, кредитование малого и среднего бизнеса.

Таблица 2.2.1

Ссудный портфель АО «Казкоммербанк» (млн. тенге)

	На 31 декабря 2004 г.	На 31 декабря 2005 г.
Ссуды клиентам	302 132	524 810
Резервы по ссудам	(19 069)	(29 879)
Ссуды клиентам за вычетом резервов	283 063	494 931
Условные обязательства
гарантии	22 769	22 972
аккредитивы	23 409	41 490
резервы	(1 426)	(1 530)
Всего условные обязательства	44 752	62 932
Всего ссуды, гарантии, аккредитивы	327 815	557 863

Одновременно с этим, банк предоставляет услуги физическим лицам, осуществляя потребительское и ипотечное кредитование, кредитование по кредитным картам, а также кредитование частных предпринимателей в рамках программы поддержки малого бизнеса. Банк кредитует преимущественно частный сектор.

В 2005 году банк значительно активизировал кредитование по программе развития малого бизнеса по линии ЕБРР. По состоянию на 31 декабря 2005 года объем основного долга по таким кредитам вырос на 96,1% и составил 59 971 тыс. долларов США против 30 577 тыс. долларов США на конец 2004 года. При этом объем стандартных кредитов составляет 59 426 тыс. долларов США (или 99,1% всего объема). АО «Казкоммерцбанк» является одним из крупнейших кредиторов РК в рамках данной программы, занимая на конец 2005 года в общем объеме займов, выданных казахстанскими банками по программе развития малого бизнеса по линии ЕБРР, долю в 23,9%.

По состоянию на 31 декабря 2003, 2004 и 2005 гг. в ссуды, предоставленные клиентам, включались ссуды, по которым приостановлено начисление процентов, на общую сумму 7,849,748 тыс. тенге и 2,452,768 тыс. тенге, соответственно. Общая сумма процентов по данным ссудам, не отнесенная на доходы, по состоянию на 31 декабря 2005 и 2004 гг., составляет 349,276 тыс. тенге и 145,822 тыс. тенге, соответственно.

Наряду с прямыми кредитными вложениями в строительные организации в банке действует строительная программа, созданная в рамках сотрудничества с АО «Bi-Group». Эта хорошо отработанная схема заключается в сложном механизме взаимодействия кредитных потоков: кредитование строительных компаний, их поставщиков и населения для покупки жилья. Кредиты предприятиям промышленного комплекса предоставляются в основном на приобретение оборудования, что позволяет увеличивать объемы производства, расширять ассортимент и качество продукции, выпускаемой как на внутренний, так и на внешний рынки. Так, например, в декабре 2005 г. банком был предоставлен крупный кредит для финансирования программы технического перевооружения АО «Степногорский подшипниковый завод», единственному в Акмолинской области специализированному предприятию по производству турбинных лопаток для газовых и паровых турбин. Большое распространение получило кредитование лизинговых компаний. Кредиты предприятиям реального сектора экономики в основном предоставляются на срок не более 1 года и направляются на техническое перевооружение и увеличение оборотного капитала. Большим спросом пользуется краткосрочное кредитование расчетного счета ("овердрафт") сроком до 30 дней, позволяющее бесперебойно оплачивать и получать сырье и материалы для поддержания запланированных объемов производства. Банк предоставляет данную услугу в объемах до 30% от среднемесячных зачислений на кредитуемый расчетный счет и на срок до 30 дней, что очень удобно для промышленных предприятий, у которых оборачиваемость средств более длительная, чем в торговле.

Таблица 2.2.2

Динамика ссуд выданных банком в 2004-2005 гг. (тыс. тенге)

Показатели	2003 год	2004 год	2005 год	Абсолютное отклонение
				гр.3-гр2	гр.4-гр3
1	2	3	4	5	6
Ссуды, предоставленные клиентам	179 018 399	291 512 002	513 294 251	112 493 603	221 782 249
Наращенные процентные доходы по ссудам, предоставленным клиентам	10 246 568	10 619 519	11 515 151	372 951	895 632
За вычетом резервов на потери по ссудам	-14 016 382	-19 069 078	-29 878 852	-5 052 696	-10 809 774
Итого ссуды, предоставленные клиентам, нетто	175 248 585	283 062 443	494 930 550	107 813 858	211 868 107
Ссуды, обеспеченные счетами к получению	69 031 306	32 617 124	119 097 427	-36 414 182	86 480 303
Ссуды, обеспеченные недвижимостью	45 256 405	59 298 681	112 347 494	14 042 276	53 048 813
Ссуды, обеспеченные смешанными видами залога		92 859 951	75 461 244	92 859 951	-17 398 707
Ссуды, обеспеченные оборудованием	12 086 239	10 959 952	42 344 709	-1 126 287	31 384 757
Ссуды, обеспеченные гарантиями предприятий	18 211 792	40 758 423	32 205 260	22 546 631	-8 553 163
Ссуды, обеспеченные акциями компаний	10 650 747	13 444 865	26 091 707	2 794 118	12 646 842
Ссуды, обеспеченные денежными средствами или гарантиями Правительства Республики Казахстан	9 334 649	8 536 912	25 942 668	-797 737	17 405 756
1	2	3	4	5	6
Ссуды, обеспеченные гарантиями финансовых институтов	50 975	4 341 365	22 305 528	4 290 390	17 964 163
Ссуды, обеспеченные товарными запасами	15 717 804	27 035 014	21 084 412	11 317 210	-5 950 602
Необеспеченные ссуды	8 925 050	12 279 234	47 928 953	3 354 184	35 649 719
За вычетом резервов на потери по ссудам	-14 016 382	-19 069 078	-29 878 852	-5 052 696	-10 809 774
Итого ссуды, предоставленные клиентам, нетто	175 248 585	283 062 443	494 930 550	107 813 858	211 868 107

В 2005 году банком были предоставлены ссуды на сумму 513 294 млн. тенге, что на 221 782 млн. тенге больше чем в 2004 году. В 2004 году прирост выданных ссуд составил 112 493 млн. тенге. Увлечение объемов кредитования клиентов объясняется ростом экономического и социального благосостояния в Казахстане, ростом доверия коммерческим банкам.

С увеличением выданных ссуд увеличивается и процентные доходы в 2005 году на 895 млн. тенге (с 10 619 млн. тенге до 11 515 млн. тенге), в 2004 году на 372 млн. тенге (с 10 246 млн. тенге до 10 619 млн. тенге).

Наибольший удельный вес имеют ссуды полученные под залог счетов к получению (в основном юридические лица) и ссуды полученные под залог недвижимого имущества (физические лица).

Также в качестве залогового обеспечения принимается оборудование, акции, гарантиями предприятий, ТМЗ.

С увлечением клиентской базы банка, увеличиваются и надежные клиенты, которым банк выдает ссуды без залогового обеспечения. Как правило, это юридические лица, которые получают краткосрочные кредиты «овердрафт».

Таблица 2.2.3

Анализ ссуд по секторам экономики за 2003-2005 гг (тыс. тг)

Показатели	2003 год	2004 год	2005 год	Абсолютное отклонение
				гр.3-гр2	гр.4-гр3
1	2	3	4	5	6
Торговля	33 288 670	55 661 465	97 325 798	22 372 795	41 664 333
Строительство	13 755 620	34 566 516	90 493 676	20 810 896	55 927 160
Физические лица	12 234 452	31 790 749	72 820 907	19 556 297	41 030 158
Топливно-энергетическая промышленность	46 189 634	47 506 445	37 006 654	1 316 811	-10 499 791
Сельское хозяйство	28 845 739	34 468 555	34 278 548	5 622 816	-190 007
Финансовый сектор	357 184	2 640 527	32 975 228	2 283 343	30 334 701
Транспорт и коммуникации	7 701 327	14 764 673	31 125 368	7 063 346	16 360 695
Пищевая промышленность	15 496 591	24 187 221	29 801 626	8 690 630	5 614 405
Недвижимость	6 536 943	5 981 736	27 596 947	-555 207	21 615 211
Гостиничный бизнес	4 789 925	14 128 249	14 517 252	9 338 324	389 003
Добывающая промышленность и металлургия	6 133 103	10 261 097	14 042 224	4 127 994	3 781 127
Машиностроение	2 350 152	4 940 297	9 206 278	2 590 145	4 265 981
Культура и искусство	2 110 036	2 335 968	1 632 453	225 932	-703 515
Прочие	9 475 591	18 898 023	31 986 443	9 422 432	13 088 420
Итого	189 264 967	302 131 521	524 809 402	112 866 554	222 677 881
За вычетом резервов на потери по ссудам	-14 016 382	-19 069 078	-29 878 852	-5 052 696	-10 809 774
Итого ссуды, предоставленные клиентам, нетто	175 248 585	283 062 443	494 930 550	107 813 858	211 868 107

Таблица 2.2.3 показывает, что объемы кредитования выросли по всем отраслям экономики. Наибольший прирост наблюдается по следующим отраслям:

В сферу торговли было выдано кредитов в 2005 году на сумму 97 325 млн. тенге, в 2004 году 55 661 млн. тенге, в 2003 году 33 288 млн. тенге. В 2004 году прирост составил 22 372 млн. тенге, в 2005 году - 41 664 млн. тенге.

В сферу строительства было выдано кредитов в 2005 году на сумму 90 493 млн. тенге, в 2004 году 34 566 млн. тенге, в 2003 году 13 755 млн. тенге. В 2004 году прирост составил 20 810 млн. тенге, в 2005 году - 55 927 млн. тенге. Рост инвестиций в строительную отрасль объясняется строительным бумом в Казахстане, который начался в 2004 году и продолжается по настоящее время. Можно прогнозировать дальнейшее увеличение объемов кредитов в данную отрасль экономики.

В частный сектор (физические лица) было выдано кредитов в 2005 году на сумму 72 820 млн. тенге, в 2004 году 31 790 млн. тенге, в 2003 году 12 234 млн. тенге. В 2004 году прирост составил 41 030 млн. тенге, в 2005 году - 19 556 млн. тенге. Рост кредитования частных лиц обусловлен развитием ипотечного рынка Казахстана. Строительные компании и коммерческие банки наладили взаимовыгодное сотрудничество в области ипотечного кредитования. Так АО «Казкоммерцбанк» тесно сотрудничает с АО «Bi-Group». На сегодня АО «Bi-Group» один из крупнейших застройщиков городов Астана и Амлаты.

Итак, в 2005 году Казкоммерцбанк продолжил увеличивать объемы кредитования таких отраслей реального сектора экономики, как энергетика, производство строительных материалов, нефтегазовая промышленность, сельское хозяйство, транспорт и телекоммуникации, а также пищевую промышленность и торговлю. Наибольший удельный вес в ссудном портфеле Банка имеют ссуды, направленные в торговлю, строительство, топливно-энергетическую промышленность, сельское хозяйство, пищевую промышленность и финансовый сектор: их совокупная доля в ссудном портфеле составляет 61,3%.

Значительно увеличился объем кредитования финансового сектора и строительства, доля этих отраслей в ссудном портфеле возросла до 6,3% и 17,2% (с 0,9% и 11,4%) соответственно.

В течение 2005 года Банк увеличил объем кредитования физических лиц в 2,3 раза: с 31 791 млн. тенге на начало года до 72 821 млн. тенге на конец года. За счет опережающих темпов роста доля кредитов физическим лицам в общем объеме кредитования Банка выросла до 13,9% (в сравнении с 10,5% на начало года). Рост обусловлен развитием таких программ потребительского кредитования, как ипотечное кредитование и автокредитование. В соответствии с политикой Банка по ограничению валютного риска основную долю (77%) составляют кредиты в валюте, преимущественно в долларах США. В течение 2005 года объем кредитов в тенге увеличился на 90,1%, а их доля в общем портфеле Банка выросла до 23% против 21% в 2004 году.

В планах банка на 2006 г. предусмотрено расширение факторинговых операций, то есть финансирования оборотных средств производителей под уступку ими денежного требования к оптовым покупателям. Данная услуга востребована, так как предприятия-производители заинтересованы в скорейшем превращении товара в денежные средства, а их кредиторы-продавцы - в реальных отсрочках платежа. По сравнению с традиционным кредитованием факторинг более интересен для предприятия-заемщика, так как банк фактически принимает на себя управление дебиторской задолженностью, а заемщик может правильно выбрать срок кредита и не переплачивать за пользование банковскими средствами. При классическом кредитовании предприятие вынуждено закладывать в срок кредита еще время на закупку сырья и производство товара. Однако доля вложений в предприятия реального сектора экономики недостаточно велика. Доля доходов от их кредитования составляет около 20% в общем объеме доходов банка. Можно выделить несколько основных причин, препятствующих расширению объемов кредитования предприятий реального сектора экономики, характерных для средних региональных банков. Первая и главная - наличие больших кредитных рисков. Банк является коммерческой организацией и несет ответственность за сохранность и доходность доверенных ему денежных средств клиентов, поэтому их размещение в кредитные вложения осуществляется при условии прибыльности кредитной операции и минимальном риске невозврата средств, что обеспечивается строгим соблюдением принципов кредитования - срочность, возвратность, платность, обеспеченность.

К сожалению, большинство промышленных предприятий на протяжении последних лет испытывают тяжелые финансовые затруднения, убытки от результатов их деятельности практически не снижаются. Недостаточная платежеспособность является одним из факторов, определяющих высокий уровень рисков при кредитовании таких предприятий. К тому же громадное налоговое бремя зачастую заставляет предприятия вести "двойную" бухгалтерию, что не позволяет банку правильно оценить его финансовое положение и адекватно рассчитать уровень кредитного риска банка. Жесткие требования НБ РК, предъявляемые к оценке финансового положения заемщика, и заложенные в основу классификации при создании резерва на возможные потери по ссудам делают для банка невыгодным оказание финансовой поддержки значительному числу предприятий, стратегически важных для развития экономики региона.

Вторая, не менее важная причина, - ограниченность ресурсной базы банка. Банк является региональным, его ресурсная база сформирована на 60% средствами клиентов на расчетных и текущих счетах. Хотя по объему средств на этих счетах банк занимает 3-е место в Ассоциации финансистов Казахстана, этих средств недостаточно для удовлетворения в полной мере потребности клиентов в заемных средствах. Несмотря на то, что в 2005 г. популярность региональных банков возросла, при формировании ресурсной базы они сталкиваются с проблемами, вытекающими из общих экономических проблем региона. Поскольку традиционными клиентами банка АО «Казкоммерцбанк» являются предприятия легкой промышленности и розничной торговли, ухудшение их финансового положения не могло не повлиять на ресурсную базу банка. Важной причиной низкой кредитной активности банка в соответствии с потребностями рынка является отсутствие долгосрочных привлеченных ресурсов, что связано прежде всего с низким уровнем доверия к коммерческим банкам и государству со стороны кредиторов и вкладчиков.

Для предоставления долгосрочных кредитов банку приходится привлекать ресурсы, плата за которые не позволяет установить клиенту-заемщику реальную процентную ставку за пользование кредитом. Один из выходов из сложившейся ситуации - это сотрудничество с ЕБРР, МБРР, с которыми АО «Казкоммерцбанк» работает уже не один год. Но, к сожалению, не все казахстанские банки имеют возможность работать с этими финансовыми учреждениями и фондами и, зачастую, требования их настолько велики, что клиенты и банки не всегда готовы работать в рамках этих проектов. В рамках сотрудничества с этими финансовыми институтами все больше внимания уделяется кредитованию малого и среднего бизнеса. Однако кредитование малого бизнеса в условиях несовершенной законодательной базы, не предусматривающей реальной персональной ответственности предпринимателей перед кредиторами, влечет за собой повышенные риски. Поэтому, несмотря на востребованность кредитных услуг в данной сфере реального сектора экономики, банк не может позволить широкомасштабных кредитных вложений в развитие малого бизнеса.

Третья причина - наличие других, менее рискованных источников формирования доходов, - валютообменные, расчетные операции, операции на рынке корпоративных и государственных ценных бумаг. Следует учитывать, что данные активные операции являются наиболее доходными, тем более, что они осуществляются на краткосрочной основе. Банк, как любая коммерческая организация, будет зарабатывать на тех операциях, которые приносят наибольшую прибыль. В условиях сложившейся экономической ситуации считаю необходимым предложить следующее:

- предоставить налоговые льготы банкам, инвестирующим средства на долгосрочной основе в развитие реального сектора экономики;

- предоставить льготный порядок формирования резерва на возможные потери по ссудам, предоставленным на инвестиционные цели предприятиям реального сектора экономики;

- развить практику рефинансирования НБ РК комбанков под ссуды реальному сектору;

- усовершенствовать законодательную базу в части ответственности предпринимателей перед банками-кредиторами.

При наличии более благоприятного инвестиционного климата банки смогут активно использовать следующие основные механизмы прямого финансирования и инвестиционного посредничества:

- участие в государственных инвестиционных программах;

- долгосрочное кредитование закупок оборудования и других капиталовложений предприятий;

- финансирование лизинговых операций;

- организация механизма инвестиций индивидуальных и институциональных инвесторов через трастовое управление;

- участие в проектном финансировании;

- прямое участие в капитале;

- предоставление посреднических, информационных, консультативных услуг;

- агентские услуги по расчетам, управлению и контролю инвестиционных проектов.

Политика Казкоммерцбанка по установлению ставок вознаграждения по размещаемым в займы активам зависела от текущей экономической ситуации в Республике Казахстан и прогнозов ее развития, ставки рефинансирования Национального Банка Республики Казахстан, степени кредитного риска, расходов по привлекаемым ресурсам и фактически сложившейся рыночной ставки предложения кредитных ресурсов. Учитывая, что ресурсы для кредитования в основном валютные, определяющим моментом при установлении ценовой политики кредитования в различных видах валют является валютный риск.

Кредитование в твердых валютах снижает валютный риск для Казкоммерцбанка. Хотя в течение прошедшего года отмечалась ревальвация тенге, ценовая политика в кредитовании в тенге учитывает возможную девальвацию курса тенге по отношению к основным валютам. Это является основной причиной различия в средневзвешенных ставках вознаграждения в тенге и в валюте. В 2005г. установление ставок вознаграждения по займам клиентов базировалось на стоимости банковских ресурсов и уровне кредитного риска.

Динамика банковской цены займов соответствовала общим тенденциям ставок на рынке. За анализируемый период отмечалось последовательное снижение ставок вознаграждения. В целом по ссудам, выданным АО «Казкоммерцбанк» в 2005 году, средняя ставка вознаграждения по краткосрочным займам составила 12.44 % годовых, а по долгосрочным - 13.06 % годовых. Общий объем размещенных займов за год составил 671 243 тыс. тенге. При этом по краткосрочным и долгосрочным займам объемы и ставки вознаграждения сложились следующим образом:

Таблица 2.2.4

Объемы и ставки вознаграждения по кредитам АО «Казкоммерцбанк» (тыс. тенге)

Вид займа	Выдано с начала года	Средневзв. ставка вознагр.	Сумма выдачи займа, в тенге	Средневзв. ставка вознагр. в тенге	Сумма выдачи займа, в валюте	Средневзв. ставка вознагр. в валюте
Кратко срочные	436,798,411	12.44	178,903,977	15.26	257,894,434	10.47
Долго срочные	234,444,730	13.06	32,335,619	14.49	202,109,111	12.83
ИТОГО	671,243,141	12.65	211,239,596	15.15	460,003,545	11.51

Казкоммерцбанк осуществляет кредитование клиентов в соответствии с внутренней кредитной политикой, основными направлениями которой являются:

- кредитование капиталовложений, направленных на развитие и повышение конкурентоспособности предприятий;

- кредиты на пополнение оборотных средств предприятий;

- поддержка и стимулирование роста казахстанского экспорта;

- кредиты на развитие малого и среднего бизнеса в Казахстане;

- расширение спектра кредитных услуг, предоставляемых населению, по потребительскому и ипотечному кредитованию.

Особое внимание АО «Казкоммерцбанк» уделяет кредитной поддержке развития малого и среднего бизнеса как за счет привлеченных, так и собственных кредитных ресурсов, практикуя конкурсную систему отбора этих проектов. В 2005 году АО «Казкоммерцбанк» участвовал в программах местных бюджетов по финансированию малого бизнеса.

3. Проблемы формирования и размещения кредитных ресурсов АО «Казкоммерцбанк»

3.1 Совершенствование механизмов формирования кредитных ресурсов

Общий объем депозитов резидентов за январь увеличился на 1,0% до 738,7 млрд. тенге (5,3 млрд. долл. США). Основным позитивным моментом в январе стал опережающий рост депозитов в национальной валюте по сравнению с депозитами в иностранной валюте. Так, депозиты в национальной валюте увеличились на 3,2% до 399,3 млрд. тенге, в то время как депозиты в иностранной валюте снизились на 1,5% до 339,4 млрд. тенге (2,4 млрд. долл. США).

Депозиты юридических лиц увеличились на 2,1% до 404,1 млрд. тенге, тогда как вклады физических лиц снизились на 0,2% до 334,6 млрд. тенге. Вклады населения (с учетом нерезидентов) за месяц снизились на 0,2% до 342,6 млрд. тенге. Данное снижение не обусловлено оттоком депозитов, а связано с переоценкой вкладов в иностранной валюте в условиях резкого снижения курса доллара США. Так, в январе вклады населения (с учетом нерезидентов) в долларовом эквиваленте увеличились на 2,6% до 2,46 млрд. долл. США. В структуре вкладов населения тенговые депозиты выросли на 10,9%, в то время как объем депозитов в иностранной валюте снизился на 6,8% до 200,0 млрд. тенге. В результате удельный вес тенговых депозитов увеличился с 37,5% до 41,6%.

В январе средневзвешенная ставка вознаграждения по тенговым срочным депозитам небанковских юридических лиц составила 3,1% (в декабре 2003 года - 3,5%), а по депозитам физических лиц - 10,0% (10,9%).

По итогам 2003 года темп прироста объемов депозитов, привлеченных банками области составил 8,7%. Общий объем депозитов составил 4253,2 млн. тенге, что составляет 2,5% от общего объема депозитов, привлеченных банковской системы республики.

Доля депозитов населения составляет 97%, к концу года доля юридических лиц в структуре банковских депозитов понизилась с 14,7% до 3% и составляет 114,3 млн.тенге. Следует отметить улучшение качественного состава привлеченных банками области ресурсов по срокам. Удельный вес срочных депозитов возрос на 76,7 % и составил 1087,9 млн. тенге. Это самый высокий показатель за последние годы, причем заметные структурные изменения в объемах накоплений населения наблюдаются в декабре месяце, что, вероятно, связанно с желанием создать накопления срочного характера и повысить доходность по имеющимся денежным средствам.

По срокам привлечения срочных депозитов наибольший удельный вес приходится на краткосрочные депозиты сроком привлечения до 1 года - 50,5% от общей суммы депозитов, сроком привлечения до 3-х месяцев - 18,7%, сроком привлечения от 1 до 5 лет - 23,3 %, последнее свидетельствует о повышении доверия населения к банковской системе.

Сравнительный анализ структуры депозитов также свидетельствует о том, что в 2003 году темп прироста депозитов в тенге составил 150,8 %, в то время как объем депозитов в иностранной валюте снизился на 22,3 %.

Уровень долларизации депозитов понизился на 16% пункта и составил 45%. Удельный вес депозитов в иностранной валюте в общей сумме привлеченных средств составляет 1900,9 млн. тенге, понизился с начала года с 61% до 45%.

Понижение степени долларизации депозитов в 2003 году свидетельствует о нестабильности курсов иностранной валюты.

Необходимо отметить, что к концу года отмечается понижение средневзвешенной ставки вознаграждения по привлеченным банками депозитам. На 1 января 2004 года по привлеченным банками Казахстана депозитам этот показатель сложился на уровне 5,4 %, против 4,9% в прошлом году. Это характерно для депозитов в тенге, по которым средневзвешенная ставка составила 6,12% (снижение составило - 1,2%). По депозитам в иностранной валюте, где средневзвешенная ставка составила - 2,77 %, в декабре 2003г., наблюдается снижение ставки вознаграждения на 3,1% при увеличении общего объема привлеченных депозитов на 6,1%.

В условиях низкой степени развитости рынка ценных бумаг одним из основных потенциальных источников привлечения капитала для развития промышленного потенциала области и производства являются заемные ресурсы.

Рост ресурсной базы банков республики и активная кредитная политика филиалов банков области позволила привлечь в экономику области объем кредитных ресурсов, значительно превышающий депозитную базу филиалов банков (в 3,2 раза).

Сравнительная динамика кредитных вложений и депозитов банковской системы области за 2003 год характеризуется опережающим ростом кредитов, так, при темпе прироста депозитов 6,1 %, объем кредитных вложений вырос на 53,9 % и составил 13134,0 млн. тенге, что является наибольшей суммой задолженности хозяйствующих субъектов области по кредитам банка за последние 3 года. Темп прироста общего объема кредитов области превышает республиканский уровень на 17,6%.

При этом, качественным позитивным показателем является увеличение удельного веса долгосрочных кредитов с 64% до 84%, что свидетельствует о поступлении в экономику области "длинных" кредитных ресурсов, имеющих ключевое значение для предприятий - производителей.

В отчетном периоде удельный вес сельского хозяйства в структуре займов банков составил - 37,7%, на 1 января 2004 года объем кредитов банков достиг 13,1 млрд. тенге, из них сельхозпредприятиями числилась задолженность в сумме 4955,5 млн. тенге. В соответствующем периоде прошлого года этот показатель составлял - 22%, или 1116,8 млн. тенге. Таким образом, в текущем году объем кредитования сельского хозяйства увеличился в 4,4 раза.

Хронический дефицит оборотных средств в сельском хозяйстве, традиционный рост цен на ГСМ в период уборочных работ, закупочные цены на продукцию в период уборки вынуждают предприятия привлекать заемные средства. Однако введение новых форм расчетов, в частности зерновых расписок, позволяют предприятия не реализовывать зерно по низкой цене, а воспользоваться услугами банка.

Вместе с тем, значительный рост кредитного портфеля банков сопряжен с рисками по возврату данных кредитов. В числе прочих отраслей кредитования наибольший удельный вес приходится на оптовую и розничную торговлю - 38,6%, доля кредитов в отраслях промышленного производства незначительны.

В текущем году в связи с высокими закупочными ценами на зерно, отрасль сельского хозяйства стала привлекательной для банков.

Активно продолжает развиваться в области кредитование населения, так, объемы кредитов, выданных физическим лицам на потребительские цели, увеличились по сравнению с соответствующим периодом прошлого года в 1,9 раза и составили 1225,1 млн. тенге. Необходимо отметить расширение ассортимента банковских услуг, связанных с кредитованием физических лиц.

При наблюдающейся тенденции увеличения объемов депозитов, привлекаемых в национальной валюте, в структуре кредитов отслеживается такая же ситуация. С начала текущего года объем кредитов в иностранной валюте снизился с 67% до 12%.

Ставки вознаграждения по кредитам, выдаваемым филиалами банков области, сохраняются в диапазоне от 15,7 % до 18,92 % годовых, средневзвешенная ставка вознаграждения по кредитной задолженности банков области на 1 января 2002 года составила 18,9 %, что на 0,5 % ниже показателя прошлого года. Причем по кредитам в национальной валюте она составила - 20,1%, по кредитам в иностранной валюте - 17,3%.

По вновь выдаваемым кредитам банков отмечаются более позитивные для реальной экономики ставки вознаграждения, которые составили в декабре 2003 года в среднем 18,5 % годовых, причем по кредитам в иностранной валюте средневзвешенная ставка составляла 15,7% годовых, по кредитам в тенге 20,1 % годовых.

Таким образом, при повышении уровня доходности размещаемым в банках депозитов населения, наблюдается снижение ставок по кредитам банков, что является позитивным показателем для развития экономики области.

Наряду с развитием банковского кредитования в области активно осваиваются альтернативные источники кредитования, предусмотренные действующим законодательством.

На 1 января 2003 года в активах сельских кредитных товариществ области учитываются требования к клиентам по краткосрочным и среднесрочным ссудам на 587,4 млн. тенге, классифицированы как стандартные. Основным источником кредитования являются государственные бюджетные ресурсы, выделяемые через Аграрную кредитную корпорацию. Ставка вознаграждения по указанным кредитам составляет 8-10% годовых.

Субъектам малого предпринимательства за 2003 год выдано 2480,5 млн. тенге. Всего кредитные вложения банков второго уровня в сферу малого предпринимательства области составили на отчетную дату 1636,4 млн. тенге. Указанная сумма задолженности образована с учетом различных программ, проводимых областными исполнительными органами в целях поддержки малого предпринимательства по различным уровням кредитования.

Фондом развития малого предпринимательства прокредитовано 12 проектов на сумму 74 456 тыс.тенге, в том числе за счет собственных средств - 6 проектов на сумму 52 446 тыс.тенге.

В 2003 году бюджетами областных, городских и районных уровней было предусмотрено финансирование в размере 30,0 млн. тенге для осуществления кредитования субъектов малого бизнеса. Фактически, с учетам кредитов, выданных банками в порядке софинансирования общая сумма выданных кредитов составила 90,0 млн. тенге.

Продолжаются мероприятия по развитию в области ипотечного кредитования. В отчетном периоде совместно с АО "Казахстанская ипотечная компания" филиалом проведены мероприятия по освещению в средствах массовой информации государственной программы жилищного кредитования. Проведена работа по анализу складывающейся ситуации по ипотечному кредитованию в области, так, основной причиной медленной реализации программы в области является низкий уровень доходов населения.

3.2 Пути повышения эффективности размещения кредитных ресурсов и пути их решения

На сегодня как для АО «Казкоммерцбанк», как и других коммерческих банков главной проблемой при размещении кредитных ресурсов является возникновение большого кредитного риска. При больших объемах кредитования возникает опасность банкротства банка.

Основным механизмом обеспечения возвратности кредита является залоговое имущество, как правило, недвижимость.

Сфера использования разнообразных форм обеспечения возвратности кредита, учитывая степень эффективности этих форм, зависит от реальной экономической ситуации, которая складывается под влиянием многих факторов. Главными из них являются финансовое состояние заемщика и качество имеющегося у него обеспечения кредита.

Предлагается рассмотреть конкретную практику выбора того или иного способа защиты кредитора от не возврата кредита на примере западных стран. Финансовое состояние заемщика в экономической жизни определяется по уровню рентабельности и доле обеспеченности собственными средствами. В соответствии с этим выделяются три группы заемщиков с различной степенью риска несвоевременного возврата кредита, имеющие:

- безукоризненное финансовое состояние, то есть солидную базу собственных средств и высокую норму рентабельности;

- удовлетворительное финансовое состояние;

- неудовлетворительное финансовое состояние, то есть низкую долю собственных средств и низкий уровень рентабельности.

По наличию и качеству обеспечения все заемщики подразделяются на четыре группы риска, располагающие:

- безукоризненным обеспечением;

- достаточной, но неблагоприятной структурой обеспечения;

- трудно оцениваемым обеспечением;

- недостатком обеспечения.

Бесспорно, что в зависимости от принадлежности заемщиков к той или иной группе с учетом приведенных критериев степень риска для банка несвоевременного возврата кредита изменяется. Соответственно возникает необходимость в использовании той или иной формы обеспечения возвратности кредита.

С точки зрения уровня рентабельности и наличия собственных ресурсов можно выделить три группы заемщиков, имеющих финансовое состояние:

- безукоризненное, то есть выше среднеотраслевого показателя доля собственных средств и уровень рентабельности;

- удовлетворительное, то есть соответствующие показатели - на уровне среднеотраслевых;

- неудовлетворительное, то есть указанные показатели - на уровне ниже среднеотраслевых.

Исходя из наличия и качества обеспечения выделяются четыре группы, в том числе три группы с достаточным обеспечением, но различной его структурой и одна группа - с недостатком обеспечения.

К первым трем относятся заемщики, имеющие:

- безукоризненное обеспечение, которое характеризуется преобладанием в его составе депозитных вкладов, легко реализуемых ценных бумаг, товаров отгруженных (дебиторских счетов), валютных ценностей, готовой продукции, товаров;

- достаточное, но неблагоприятную структуру обеспечения, что означает преобладание ликвидных средств второго и третьего класса;

- труднооцениваемую структуру обеспечения, что означает наличие значительных сумм затрат производства (в сельском хозяйстве), незавершенного производства и расходов (промышленность), то есть ухудшение структуры ликвидных средств третьего класса.

Поскольку в жизни эти факторы действуют в комплексе, предполагается, что влияние положительных факторов нивелирует действие отрицательных; возможно и другое - отрицательное влияние одного фактора будет умножаться действием другого. Конкретно эта взаимосвязь факторов при рассмотрении проблемы риска возврата кредита может быть представлена следующей классификацией типов заемщиков. Наименьший риск невозврата кредита имеют заемщики, отнесенные к первому типу. Это заемщики, располагающие безукоризненным финансовым состоянием, независимо от наличия и качества обеспечения; или заемщики с безукоризненным обеспечением независимо от их финансового состояния.

На самом деле основным источником возврата кредита, как известно, является выручка от реализации и ликвидные активы, в том числе служащие обеспечением кредита, следовательно, риск невозврата кредита минимален либо отсутствует вообще, если имеются в наличие оба фактора или по крайней мере один из них. Именно во втором случае происходит нивелирование отрицательного действия одного фактора за счет положительного влияния другого фактора. В отношении этого типа заемщики (кроме тех, кто имеет неудовлетворительное финансовое состояние) целесообразно считать основной формой обеспечения возвратности кредита выручку от реализации, не прибегая к юридическому оформлению гарантий. Для этой группы заемщиков механизм возврата кредита будет строиться на доверии, основанном на устойчивом финансовом состоянии заемщика. В этом случае банк не придает значения ни достаточности, ни качеству обеспечения.

Кредитование физических лиц с неудовлетворительным финансовым состоянием, но отнесенных к первому типу вследствие наличия безупречного обеспечения целесообразно осуществлять под залог соответствующих ценностей. Некоторый риск невозврата кредита в этом случае сведен к минимальному.

Заемщики, отнесенные ко второму, третьему, и четвертому типам при наличии определенного риска в целом являются кредитоспособными; они имеют экономические предпосылки для возврата кредита, которые закрепляются юридически. Но формы обеспечения возвратности кредита должны быть дифференцированы.

Для заемщиков второго типа целесообразно использовать залог материальных ценностей с учетом оценки качества обеспечения.

Для заемщиков третьего типа характерно применение как залога ценностей, так и гарантии, а может быть, обеих форм. Выбор формы будет зависеть от реальной экономической ситуации: оценка состава обеспечения и финансового состояния клиента.

Заемщики четвертого типа следует кредитовать либо под гарантию финансово устойчивой организации, так как они имеют недостаточные собственные источники для погашения ссуд, либо заключив договор страхования от риска невозврата кредита. одновременно логично повысить процентную ставку за пользование ссудами. Эти лица обладают повышенным риском несвоевременного возврата кредита, в связи с этим банк должен уделять анализу их финансового состояния и составу обеспечения особое внимание.

И, наконец, пятый тип заемщиков требует особого внимания и отношения со стороны банка в связи с высокой степенью риска. Однако этот тип физических лиц также неоднороден. Одна их часть при существенно реорганизации производства и менеджмента, а также финансовой поддержке банка может выправить свою репутацию. Эти лица банк не оставляет без помощи, оказывая ее на условиях поручительства (гарантии). Другую группу заемщиков можно признать безнадежной, с ней устанавливать кредитные отношения не рекомендуется.

Следует отметить, что изложенная система оценки и защиты от риска невозврата кредита рассчитана на переходный период, когда еще отсутствуют многие элементы рыночного механизма: не развит рынок ценных бумаг, только начался процесс приватизации, нет законодательства о залоге, и в том числе об ипотеке, и т.д. применение на практике этой системы можно проиллюстрировать следующими примерами, характеризующими по заемщиков разнообразное сочетание двух факторов риска: финансового состояния и качества обеспечения.

Банки последовательно и целенаправленно становятся полноценными финансовыми посредниками, перераспределяющими средства в реальный сектор экономики. Но как уже говорилось ранее, это становление происходит на фоне ряда нерешенных проблем, к которым относятся: во-первых, недостаточная капитализация; во-вторых, преобладание «коротких» и неустойчивых пассивов (пассивы срочностью свыше 1 года составляют примерно 15% валюты баланса коммерческих банков, тогда как удельный вес активов с аналогичными сроками приближается к 35%. Такая несоразмерность усиливает риски кредитования и потери ликвидности); в-третьих, высокий уровень кредитного риска.

Решение проблем недостаточности уровня капитализации и преобладания «коротких» и неустойчивых пассивов во многом зависит от законодательной и исполнительной власти. Введение в Гражданский кодекс РК положения, которое бы предусматривало невозможность досрочного изъятия срочного банковского вклада, - одно из направлений решения проблемы дефицита долгосрочных ресурсов.

Требуются законодательные решения о внеочередности платежей в счет погашения кредита заемщиком, испытывающим финансовые затруднения. Погашение банковских ссуд практически в последнюю очередь замедляет оборачиваемость ресурсов банков, требует поиска различных форм обхода очередности платежей. Очевидно, что своевременное погашение ссуд позволит предприятиям привлекать больше заемных средств и тем самым оздоровить свое финансовое положение в целом.

Нужна поправка в Налоговый кодекс, освобождающая банки и акционеров от налога на прибыль, если она направляется на увеличение уставного капитала банка. Заслуживает изучения вопрос о введении льготных ставок налогообложения прибыли банков в части доходов, полученных от кредитования реального сектора экономики.

Повысить уровень капитализации казахстанских коммерческих банков возможно за счет привлечения ряда дополнительных источников. Прежде всего, это использование средств институциональных инвесторов. Целесообразно внести изменения в действующее законодательство, которые бы позволили банкам осуществлять управление активами инвестиционных фондов, паевых инвестиционных фондов и негосударственных пенсионных фондов.

В сложившейся модели казахстанского рынка ценных бумаг коммерческие банки стали его основными участниками (эмитенты, инвесторы, представители инфраструктуры рынка) и накопили большой опыт. Их искусственное отстранение от этой работы негативно повлияет на конкурентный отбор и качество предоставления услуг в области управления активами вышеназванных фондов. Повысить уровень капитализации можно путем расширения возможностей выпуска банками среднесрочных ценных бумаг и их размещения как на внутреннем, так и на внешнем рынках.

Присвоение РК агентством Moody's инвестиционного рейтинга существенно улучшает условия для расширения как объемов заимствований, так и круга участников. В связи с этим важно развивать практику презентаций банков за рубежом. Опыт показывает, что такие презентации, содействуют установлению деловых контактов между казахстанскими и зарубежными банками.

Еще один источник повышения капитализации казахстанских коммерческих банков - остатки средств на счетах региональных бюджетов. Как известно, в соответствии с Бюджетным кодексом РК контроль за использованием и распоряжением бюджетными средствами возлагается на казначейство и региональные казначейства. Такая практика, несомненно, соответствует мировому опыту. Следует, однако, отметить, что в ряде стран кредитные организации также не исключаются из этого процесса. Например, в США коммерческие банки могут осуществлять функцию агента по расчетно-кассовому обслуживанию бюджета в доходной части.

К сожалению, практика нецелевого использования рядом коммерческих банков бюджетных средств, а также банкротства многих из них дискредитировали идею привлечения кредитных организаций к обслуживанию бюджетных счетов. В то же время накопленный за последние годы опыт работы Казначейства показывает, что оно еще не в полной мере готово выполнять возложенные на него функции, в том числе и задачу эффективного контроля за использованием бюджетных средств. Кроме того, при полном переводе счетов из коммерческих банков в НБ РК нерешенными остаются вопросы кредитования кассовых разрывов при исполнении бюджета, осуществления различного рода государственных и региональных программ, получения дополнительных доходов в бюджет за счет платы за остатки на счетах.

Представляется, что на региональном уровне указанные задачи могут и должны решаться в рамках эффективного взаимодействия Казначейства и коммерческих банков. Для осуществления этого в масштабах бюджета отдельного региона объективно существуют не только экономические предпосылки, но и правовые возможности. Обслуживание банками региональных бюджетов недотационных регионов соответствует принципу разграничения полномочий между центром и областями.

Для расширения объемов кредитования предприятий реального сектора экономики необходимо решить проблему существенных кредитных рисков.

Недостаточная платежеспособность предприятий - фактор, определяющий высокий уровень рисков при кредитовании. Кроме того, зачастую предприятия ведут «двойную» бухгалтерию, что не позволяет банку правильно оценить их финансовое положение и рассчитать уровень кредитного риска. Плюс техническое оснащение значительной части промышленных предприятий тормозит производство конкурентоспособной продукции, реализация которой позволит вернуть выданную ссуду.

Ужесточение конкуренции на кредитном рынке приводит к снижению некоторыми банками своих требований к заемщику, что негативно сказывается на качестве кредитного портфеля. По оценкам специалистов, от 20 до 60% кредитов могут стать «плохими». Если не предусмотреть возможность неблагоприятного развития событий и не заложить это в стратегию банка и продолжать кредитную политику, исходя из ожидания отличной конъюнктуры, качество портфеля может долгое время снижаться, не искажая формальные показатели надежности.

Большую роль играет методическая и нормативная база организации кредитного процесса. Ситуация такова, что каждый коммерческий банк, исходя из своего опыта, вырабатывает подходы и систему кредитования. И это несмотря на то, что хотя есть непреложные общие организационные основы, отражающие международный и отечественный опыт, которые помогли бы банкам существенно упорядочить кредитные отношения с клиентом и улучшить возвратность ссуд. В зарубежных банках основным фактором создания эффективной системы управления кредитным риском стало развитие единой культуры кредитования путем внедрения стандартных инструкций для инициирования, анализа, принятия решения и мониторинга отдельных кредитов.

...