Экономика народного хозяйства

Решение:

Мы знаем, что прибыль максимизируется при объеме выпуска, где МС=МR.

1.Найдем МR.

ТR=РQ=(11100 -- 30Q)Q=11100Q -- 30Q2,

MR=(TR)'=11100 -- 60Q,

2. Найдем МС.

МС=(ТС)'=300 -- 60Q + 3Q2.

3. Приравняем МС и МR.

11100 -- 60Q=300 -- 60Q + 3Q2,

3Q2=10800,

Q=60 (выпуск не может быть отрицательной величиной) -- оптимальный объем выпуска.

4. Найдем оптимальную цену, подставив найденное Q в функцию спроса.

Р=11100 -- 30Q,

P=11100 -- 30 (60) = 9300.

5. Совокупная прибыль в точке оптимума может быть найдена путем вычитания ТС при Q=60 из TR при Q=60.

п=32000.

Анализ деятельности фирмы на рынке протекает в два этапа. На первом этапе фирма находит оптимальные для себя объем и цены, соотнося свои предельные издержки и предельные доходы.

На втором этапе фирма определяет, будет ли она производить свою продукцию в существующих рыночных условиях или более разумно закрыть предприятие. Конечный ответ зависит от того, насколько велик рыночный спрос и сможет ли он покрыть ее переменные издержки. Другими словами фирма сопоставляет рыночные цены и средние совокупные издержки при оптимальном объеме выпуска.

Можно выделить условно следующие варианты развития:

§ TR>TC, или P>ATC -- фирма получает положительную экономическую прибыль;

§ TR=TC, или Р=АТС -- фирма получает лишь нормальную прибыль, так называемое безубыточное производство, когда экономическая прибыль равна нулю;

§ VCотрицательную экономическую прибыль (убытки) в краткосрочном периоде, но может продолжать свое производство в надежде на изменение рыночных условий;

§ VC=TR

Если спрос на продукцию фирмы слабый, и совокупный доход не покрывает переменных издержек фирмы, как это видно в последнем случае варианте, то наиболее разумным решением будет остановка предприятия, так как только в этом случае фирма сможет минимизировать свои убытки (убытки будут равняться совокупным постоянным издержкам фирмы).

Важное замечание -- при монополистической конкуренции невозможно представить рыночные условия отраслевыми кривыми спроса и предложения. Из-за дифференциации продукции товары различных фирм несопоставимы друг с другом. Отсюда вытекает трудность построения оси объема продаж для кривых отрасли.

§ Несколько отличающиеся издержки производства и величина спроса на отдельные товары ведут к тому, что цены у различных фирм также отличаются.

§ Различная цена и большое количество разновидностей одного и того же товара затрудняют определение количества единиц, предлагаемых всеми фирмами или покупаемых всеми потребителями при данной цене.

Таким образом, рынок в данной модели описывается скорее словами, а не графически. Кривые спроса и предложения используются, главным образом, для описания рыночных условий отдельной фирмы.

Если в краткосрочном периоде у фирмы может существовать как прибыль, так и убытки, то в долгосрочном периоде ситуация меняется. Достаточно свободный вход и выход фирм на рынке, подобно тому, как это происходит на рынке совершенной конкуренции, порождает тенденцию к усреднению получаемой фирмами прибыли на уровне нормальной прибыли.

Процесс корректировки прибыли на рынке монополистической конкуренции аналогичен тому же процессу при совершенной конкуренции.

§ Если отрасль в краткосрочном периоде будет прибыльной, т.е. прибыль выше нормальной, то в условиях низких барьеров для входа на рынок новые фирмы постараются начать производство в данной отрасли.

Если допустить, что рыночный спрос на продукцию отрасли останется неизменным, то появление новых фирм в отрасли и усиление конкуренции между ними сместит кривую спроса на продукцию отдельной фирмы влево, эластичность спроса увеличится. В результате возможности для зарабатывания экономической прибыли существенно сократятся.

§ Если фирмы отрасли не получают в краткосрочном периоде нормальной прибыли, то наименее эффективные предприятия скорее всего начнут покидать отрасль. Оставшиеся фирмы постараются снизить свои издержки, стимулировать спрос, повысить эффективность своего производства. Кривые индивидуального спроса сместятся вправо, их эластичность из-за снижения числа товаров-заменителей понизится. В результате оставшиеся фирмы отрасли смогут зарабатывать хотя бы нормальную прибыль.

Таким образом, в долгосрочном периоде на рынке монополистической конкуренции возникает тенденция выравнивания прибылей отдельных фирмна уровне нормальной прибыли.

Рыночный механизм выравнивания действует при монополистической конкуренции не так сильно, как при совершенной конкуренции. С одной стороны, отдельные фирмы могут получать экономическую прибыль и в долгосрочном периоде, если они:

§ имеют патент на товар с уникальными характеристиками;

§ размещаются в географически выгодном положении (мотели, станции техобслуживания, кафе, рестораны);

§ разработали новую продукцию и применяют новую технологию.

С другой стороны, вход на рынок может быть затруднен из-за необходимости дополнительных инвестиций, связанных с дифференциацией продукции и необходимости стимулирования сбыта, что также дает возможность получения долгосрочной прибыли.

Вместе с тем могут достаточно долго существовать условия, при которых прибыль оказывается ниже нормальной (привычка к существующему образу жизни, любовь к своему занятию могут привести к нежеланию менять сферу своей деятельности даже при невыгодных рыночных условиях).

Преимущества рынка монополистической конкуренции:

§ дифференциация продукции расширяет возможности выбора потребителя;

§ сильная конкуренция удерживает цены близко к уровню предельных издержек, которые находятся на минимально возможном для дифференцированной продукции уровне (хотя и несколько выше, чем на рынке совершенной конкуренции);

§ рыночная власть отдельной фирмы сравнительно мала, так что фирмы, большей частью, получают, а не устанавливают цены;

§ это рынок наиболее благоприятный для покупателей.

Недостатки рынка монополистической конкуренции:

Как правило, фирмы, действующие в условиях монополистической конкуренции, малы как относительно, так и абсолютно. Размер фирм жестко ограничен быстрым появлением убытков от масштаба производства (отрицательный эффект масштаба производства). И если существующие фирмы полностью используют возможности экономии на масштабе производства, то отраслевое предложение вырастет за счет входа в отрасль новых фирм, а не за счет расширения деятельности старых.

Малые размеры и предопределяют основные недостатки этой структуры рынка.

§ Нестабильность рыночных условий и неопределенность малого бизнеса. Если рыночный спрос слаб, то это может привести к финансовым потерям, банкротству, выходу из отрасли. Если рыночный спрос силен, то это усиливает приток новых фирм в отрасль и ограничивает получение прибылей выше нормального у действующих.

§ Малые размеры фирм и жесткое действие рыночных сил ограничивают финансовые возможности для риска и проведения НИОКР и инновационной деятельности (поскольку для НИОКР необходим достаточно высокий минимальный размер предприятия). И хотя существуют исключения (персональный компъютер Apple был разработан впервые в гараже), большинство малых фирм не являются технически передовыми или инновационными.

Вопрос. 4. Поведение фирмы в условиях олигополии

В условиях олигополии крупные фирмы могут вести себя по-разному: не учитывать поведение других производителей, как и при совершенной конкуренции; пытаться предвидеть поведение других производителей; вступать в сговор с другими производителями (во многих странах -- это противозаконно). Крупные предприятия в условиях олигополии могут использовать четыре варианта формирования рыночных цен.

Во-первых, различные конкурирующие цены. Каждая из господствующих фирм может повышать или понижать цену, не обращая внимания на остальных.

Во-вторых, жесткие монопольные цены, основанные на явном или тайном картельном соглашении.

В-третьих, лидирующая монопольная цена, когда фирмы ждут установления цены одной из действующих фирм и следуют за нею.

В-четвертых, планомерно формируемая цена, основой которой служат средние издержки производства крупных производителей.

Впервые попытку создать теорию олигополии предпринял французский математик, философ и экономист Антуан Огюстен Курно (1801-1877) еще в 1838 г. Однако его книга, в которой излагалась эта теория, осталась незамеченной современниками. В 1863 г. он выпустил новую работу "Принципы теории богатства", где изложил старые положения своей теории, но без математических доказательств. Лишь в 70-е гг. XIX в. последователи стали развивать его идеи.

Модель Курно исходит из того, что на рынке действуют только две фирмы и каждая фирма принимает цену и объем производства конкурента неизменными, а затем принимает свое решение. Каждый из двух продавцов допускает, что его конкурент всегда будет удерживать свой выпуск стабильным. В модели предполагается, что продавцы не узнают о своих ошибках. Фактически же эти предположения продавцов о реакции конкурента, очевидно, изменятся, когда они узнают о своих предыдущих ошибках.

Модель Курно представлена на рис. 10.10.

Рис. 10.10. Модель дуополии Курно

Предположим, что первым начинает производство дуополист 1, который в первое время оказывается монополистом. Его выпуск (рис. 10.10) составляет q1, что при цене Р позволяет ему извлекать максимальную прибыль, ибо в этом случае MR = = МС = 0. При данном объеме выпуска эластичность рыночного спроса равна единице, а общая выручка достигнет максимума. Затем производство начинает дуополист 2. В его представлении объем выпуска сдвинется вправо на величину Oq1 и совместится с линией Aq1. Сегмент AD' кривой рыночного спроса DD он воспринимает как кривую остаточного спроса, которой соответствует кривая его предельной выручки MR2. Выпуск дуополиста 2 будет равен половине неудовлетворенного дуополистом 1 спроса, т. е. сегмента q1D', а величина его выпуска равна q1q2, что даст возможность получить максимум прибыли. Данный выпуск составит четверть всего рыночного объема спроса при нулевой цене, OD'(1/2 x 1/2 = 1/4).

На втором шаге дуополист 1, допуская, что выпуск дуополиста 2 сохранится стабильным, решит покрыть половину оставшегося все еще неудовлетворенным спроса. Исходя из того что дуополист 2 покрывает четверть рыночного спроса, выпуск дуополиста 1 на втором шаге составит (1/2)x(1- 1/4), т.е. 3/8 всего рыночного спроса, и т. д. С каждым последующим шагом выпуск дуополиста 1 будет уменьшаться, в то время как выпуск дуополиста 2 будет увеличиваться. Такой процесс окончится уравновешиванием их выпуска, и тогда дуополия достигнет состояния равновесия Курно.

Модель Курно многие экономисты считали наивной по следующим основаниям. Модель допускает, что дуополисты не делают никаких выводов из ошибочности своих предположений относительно реакции конкурентов. Модель закрыта, т. е. число фирм ограничено и не меняется в процессе движения к равновесию. Модель ничего не говорит о возможной продолжительности этого движения. И наконец, нереальным представляется предположение о нулевых операционных издержках. Равновесие в модели Курно можно изобразить через кривые реагирования, показывающие максимизирующие прибыль объемы выпуска, который будет осуществляться одной фирмой, если даны объемы выпуска конкурента.

На рис. 10.11. кривая реагирования I представляет максимизирующий прибыль выпуск первой фирмы как функцию от выпуска второй. Кривая реагирования II представляет максимизирующий прибыль выпуск второй фирмы как функцию от выпуска первой.

Рис. 10.11. Кривые реагирования

Кривые реагирования можно использовать для того, чтобы-показать, как устанавливается равновесие. Если следовать стрелкам, нарисованным от одной кривой к другой, начиная с выпуска q1 = 12 000, то это приведет к осуществлению равновесия Курно в точке Е, в которой каждая фирма производит 8000 изделий. В точке Е пересекаются две кривые реагирования. Это и есть равновесие Курно.

В отличие от модели Курно, в которой обе фирмы являются на рынке равноправными игроками, в модели Штакельберга одна из них (лидер I) активна, а другая (последователь II) пассивна. Последователь предоставляет лидеру возможность первому предложить на рынке желаемое количество товара и оставшийся после этого неудовлетворенный отраслевой спрос рассматривает как свою долю рынка.

Такое взаимоотношение между конкурентами может возникнуть вследствие ассиметричного распределения информации: лидер знает функцию затрат последователя, в то время как последователь не осведомлен о производственных возможностях лидера.

В такой ситуации фирмам не нужно принимать стратегических решений. Прибыль лидера зависит только от его объема выпуска, так как объем выпуска последователя задан уравнением его реакции: q_II = q_II(q_I).

Рис. 10.12. Изопрофиты дуополии

Для наглядного сопоставления равновесия Курно с равновесием Штакельберга линии реакции дуополистов нужно дополнить линиями равной прибыли (изопрофитами). Уравнение изопрофиты получается в результате решения уравнения прибыли дуополии относительно объема выпуска, обеспечивающего заданную величину прибыли.

На рис. 10.12 показано, как располагаются изопрофиты фирмы II. При заданном выпуске фирмы I соответствующая ему точка на линии реакции фирмы II указывает объем ее производства, максимизирующий прибыль. Получить такую же прибыль при большем или меньшем своем выпуске фирма II может только, если фирма I уменьшит предложение на рынке, поэтому вершины изопрофит располагаются на линии реакции. Чем ниже расположена изопрофита, тем большую прибыль она представляет, так как соответствует меньшему выпуску конкурента



Рис. 10.13. Равновесный выпуск в моделях Курно и Штакельберга

Совместив карты изопрофит дуополистов, можно увидеть сочетания q_I,q_II, соответствующие отраслевому равновесию в моделях Курно и Штакельберга (рис. 10.13). Точка пересечения линий реакции (С) представляет равновесие в модели Курно, а точка касания линии реакции последователя с наиболее низкой изопрофитой лидера представляет равновесие в модели Штакельберга (S_I или S_II).

Из рис. 10.13 следует, что у фирмы, становящейся лидером, прибыль увеличивается по сравнению с той, которую она получала при конкуренции по модели Курно: лидер переходит на более низкую изопрофиту.

Можно доказать, что при линейных функциях отраслевого спроса и общих затрат дуополистов в модели Штакельберга рыночная цена будет ниже, чем в модели Курно.

Картель. Поскольку максимальную прибыль на рынке гомогенного блага обеспечивает монопольная цена, то наибольшую прибыль дуополисты (олигополисты) получат в случае организации картеля - явного или тайного сговора об ограничении рыночного предложения с целью поддержания монопольной цены.

Однако картельное соглашение не является равновесием Нэша, так как каждый участник картеля может повысить прибыль за счет увеличения своего выпуска, пока другие придерживаются соглашения. Вероятность нарушения картельного соглашения возрастает по мере увеличения числа его членов.

Наглядно показывает особенности олигополистического ценообразования дилемма заключенного.

С поличным поймали двух воров, которым предъявлено обвинение в ряде краж. Перед каждым из них встает дилемма -- признаваться ли в старых (недоказанных) кражах или нет.

2-й заключенный 1-й заключенный	Признался	Не признался
Признался	6 6	10 1
Не признался	1 10	3 - 3

Рис. 10.14. «Дилемма заключенного»

Если признается только один из воров, то признавшийся получает минимальный срок заключения (1 год), а его нераскаявшийся товарищ -- максимальный (10 лет). Если оба вора одновременно признаются, то оба получат небольшое снисхождение (по 6 лет заключения); если оба будут упорствовать, то обоим дадут наказание только за последнюю кражу (по 3 года). Заключенные сидят в разных камерах и не могут договориться друг с другом. Перед нами -- некооперативная (несогласованная) игра с ненулевой (в данном случае отрицательной) суммой. Характерной чертой этой игры является невыгодность для обоих участников руководствоваться своими частными (корыстными) интересами.

РАЗДЕЛ 4. Особенности функционирования рынков факторов производства

Тема 13. Особенности функционирования рынка капитала

Вопрос 1. Характеристика подходов к определению сущности капитала

Капитал - одна из важнейших категорий экономической науки. К определению сущности капитала можно выделить два подхода:

Марксистский подход (вещественная концепция капитала)	Монетаристский подход
-рассматривает капитал как фактор производства, т.е. стоимостное выражение станков, машин, зданий, сооружений и т.д.	-основывается на более широком толковании капитала, как любой денежной суммы, способной приносить доход

Оба представленных подхода, имея расхождения в способах преобразования первоначальной денежной суммы (марксистский - процесс производства, монетаристский - независимо от вложения), основываются на общей характеристике капитала, как стоимости, порождающей новую прибавочную стоимость (приносящую доход), что дает возможность трактовать капитал как созданные людьми производственные ресурсы (машины, здания, компьютеры, трубопроводы, железные дороги и т.п.), предназначенные для повышения производительности труда. Под капиталом также понимают деньги в коротком периоде, на которые приобретают физические элементы производства. Плата за использование чужих денег, или физического капитала, называется процентом (r), который является доходом поставщика капитала.

Исходя из чего, можно выделить следующие исторические формы капитала, связанные с генезисом товарного хозяйства:

Таблица.

Форма капитала	Формула капитала	Особенности формирования прибавочной стоимости
Товарный капитал		дополнительный доход формируется за счет разницы в цене продаваемого товара
Ростовщический капитал		дополнительный доход формируется за счет ренты за пользование капиталом
Производственный капитал		дополнительный доход формируется за счет создания прибавочной стоимости в процессе производства
Земельный капитал		дополнительный доход формируется за счет: 1) разницы в цене при продаже земли; 2) ренты за пользование землей; 3) создания прибавочной стоимости
Информационный капитал		дополнительный доход формируется за счет: 1) разницы в цене при продаже информации; 2) ренты за пользование информацией; 3)создания прибавочной стоимости
Человеческий капитал		дополнительный доход формируется за счет: 1)разницы в цене при продаже; 2)создания прибавочной стоимости

Таким образом, представленные формы функционирования капитала позволяют утверждать, что монетаристский подход к определению сущности капитала является более широким, т.к. рассматривает капитал, как способность денег приносить доход.

Далее рассмотрим особенности производственного капитала и его кругооборот.

Промышленный (производственный) капитал - это денежная сумма, вложенная в процесс производства, направленная на создание прибавочной стоимости.

Общая формула промышленного капитала выглядит следующим образом:

СП

Д - Т П Т - Д

РС

Данная формула представляет собой формулу кругооборота капитала, под которым понимается постоянное непрерывное превращение капитала из денежной формы в товарную, производственную и снова в денежную.

Исходя из данной формулы, в движении капитала можно выделить три стадии (фазы) кругооборота капитала:

Схематичное изображение	Название фазы	Особенности протекания фазы
	Фаза обращения	Деньги (первоначальный капитал) направляются на покупку средств производства (СП) в виде орудий и средств труда, а также на найм рабочей силы (РС)
- П -	Фаза производства	Процесс, связанный с преобразованием средств производства с помощью рабочей силы, конечным результатом которого является конечный продукт
Т - Д1	Фаза обращения	Процесс, основанный на реализации конечного продукта и получении денег

Таким образом, кругооборот капитала основывается на прохождении им двух фаз: фазы обращения (I и III фазы) и фазы производства (II фаза).

Поэтому временем оборота капитала принято считать период времени от авансирования капитала в денежной форме до момента его возвращения в денежной форме с приростом. Логично, что данный временной промежуток распадается на время прохождения фаз обращения и фазы производства.

При этом время оборота капитала зависит от скорости обращения капитала, т.е. прохождения им всех стадий оборота.

В фазе производства капитал подразделяется на основной и оборотный. Оборотный капитал - это та часть производственного капитала, стоимость которого воплощается в продукте целиком, полностью возвращается в денежной форме после каждого оборота.

Основной капитал - это та часть производственного капитала, которая обслуживает процесс производства длительное время, поэтому переносит свою стоимость на конечный продукт частями и не требует возмещения после каждого оборота. При этом основной капитал может выступать в активной и пассивной форме:

Активная часть основного капитала - это та его часть, которая непосредственно участвует в процессе производства (техника, технологии и т.д.)	Пассивная часть основного капитала - это та его часть, которая обслуживает процесс производства

В процессе производства основной капитал подвергается моральному и материальному износу.

Материальный износ - это процесс, в результате которого элементы основного капитала становятся физически непригодными к эксплуатации.

Моральный износ - обесценивание основного капитала, наступающего при реализации следующих условий: 1) появление аналога, превышающего по качественным характеристикам эксплуатируемое оборудование; 2) меньшая стоимость аналога.

Для предотвращения материального и морального износа, а также своевременной замены эксплуатируемого оборудования и технологий существует механизм переноса части их стоимости на стоимость произведенных товаров, получивший название - амортизация. Выделяют следующие виды амортизации:

Простая амортизация	Ускоренная амортизация	Удвоенная амортизация
-представляющая собой механизм постепенного переноса стоимости оборудования на создаваемые товары в течение всего срока его службы	-характеризующаяся большая часть стоимости оборудования переносится в первый год эксплуатации оборудования, оставшаяся часть распределяется равномерно на оставшийся срок эксплуатации	-базирующаяся на создании за срок эксплуатации амортизационного фонда, достаточного для покупки двух аналогов

Следует отметить, что удвоенная амортизация может быть реализована по средством специального постановления Правительства.

Вопрос 2. Рынок капитала: характеристика основных параметров

Рынок капитала представляет собой систему отношений между субъектами по поводу объектов, основанную на действии рыночного механизма.

Исходя из представленного выше определения, в структуре рынка капитала могут быть выделены три базовых элемента:

Рис. 1 Структурные элементы рынка с точки зрения широкого подхода

Субъектами рынка капитала являются непосредственные участники: собственники свободных денежных средств, финансовая инфраструктура, пользователи свободных денежных средств.

Взаимоотношения между ними графически могут быть представлены следующим образом:



Рис. 2 Схема взаимодействия субъектов рынка капитала

На основании представленной схемы, взаимодействие между субъектами рынка капитала строятся следующим образом: собственник свободных денежных средств (не идущих на удовлетворение материальных потребностей) передает денежные средства в пользование финансовой инфраструктуре на условиях платности, срочности, возвратности. Финансовая инфраструктура, выполняя функции аккумулирования денежных средств и их перераспределения, передает их пользователям на тех же условиях (срочности, платности, возвратности). Пользователь, берущий на данных условиях денежные средства, должен выплатить ренту за пользование капиталом (процент за пользование).

Выделение таких субъектов на рынке капитала во многом определяется широтой трактовок объекта рынка капитала. Так, в экономическом анализе наряду с термином «капитал» часто используют термин «инвестиции», «инвестиционные ресурсы». Термин «капитал» используется для обозначения капитала в овеществлённой форме, то есть воплощенного в средствах производства. Инвестиции - это капитал ещё не овеществлённый, но вкладываемый в средства производства.

Как уже отмечалось, каждый фактор производства создает свой доход. Для капитала таким доходом является процент.

Процентный доход - это доход на вложенный в бизнес капитал. В основе этого дохода лежат издержки от альтернативного использования капитала (деньги всегда имеют альтернативные способы применения, в частности, их можно поместить в банк, потратить на акции и т.д.). Размер дохода определяется процентной ставкой, то есть ценой, которую банк или другой заемщик должен заплатить кредитору за пользование деньгами в течение какого-то времени. Если банковская ставка равна 10% годовых, то инвестор не будет вкладывать деньги в дело, которое может дать 5% годового дохода. По законам рынка он вложит деньги туда, где доход при прочих равных условиях составит минимум 10% годовых.

Капитал пользуется спросом, потому что он производителен.

Спрос на капитал - это спрос на инвестиционные средства, а не просто на деньги. Спрос на капитал можно представить графически в виде кривой, имеющей отрицательный наклон.

Из графика видно, что по мере роста инвестиционных средств снижается предельный продукт капитала. Следовательно, мы сталкиваемся с законом убывающей доходности. Этот закон помогает понять динамику уровня дохода на капитал: при прочих равных условиях (т.е. неизменных объёмах использования факторов труда и земли) чистая производительность капитала, или «естественная» норма процента, или уровень дохода на капитал, имеет тенденцию к понижению по мере роста инвестиционных средств. Эта закономерность была отмечена и экономистами прошлого - А. Смитом, Д. Рикардо, К. Марксом, А. Маршаллом.

Используемое замечание «при прочих равных условиях» не случайно. Например, под воздействием научно-технического прогресса (открытие новых источников сырья, новых технологий и т.д.) кривая спроса на капитал может сдвинуться вправо:



Сдвиг кривой в положение Dс₂ приведет к тому, что расширение инвестиционного спроса до уровня I₂ приведет не к снижению, а, напротив, к повышению уровня дохода на капитал, росту предельного продукта капитала от МР₁ до МР₂.

Предложение капитала

Субъектами предложения являются домашние хозяйства через финансовых посредников (инвестиционные фонды, коммерческие банки). Графически предложение капитала можно представить в виде кривой, имеющей положительный наклон.

Кривая предложения капитала имеет положительный наклон, так как те субъекты, которые предлагают капитал, отказываются от самостоятельного альтернативного его применения. И чем больше сумма, предлагаемая в cсуду, тем больше её предельная альтернативная стоимость.

Если мы соединим оба графика, то получим равновесную цену капитала, или равновесную ставку процента, то есть цену денежного рынка.



Все вложения связаны с риском. Вы рискуете, предоставляя ссуду малоизвестной фирме или отдельному лицу. Вы рискуете, откладывая возможность сегодняшнего распоряжения денежными ресурсами. Поэтому чем выше риск при предоставлении ссуды, тем выше должна быть ставка процента.

Ставкой процента (нормой процента) называется отношение дохода на капитал, предоставленный в ссуду, к самому размеру ссужаемого капитала, выраженное в процентах. Так, если вы дали взаймы 1000 дол. и получили годовой доход 50 дол., то ставка процента составит:

.

Осуществление любых инвестиционных проектов предполагает разрыв во времени между затратами и доходами. В этом случае возникает необходимость расчета стоимости денег во времени. С этой целью применяется процедура дисконтирования.

Категория дисконтирования связана с фактором времени. Проблема дисконтирования заключается в том, что при осуществлении инвестиционных проектов (строительство нового завода, покупка оборудования т.д.) необходимо сопоставлять величину сегодняшних и будущих затрат.

Например, 91 дол. сегодня равнозначен 100 дол., полученным через год при ставке процента 10% годовых.

Итак, дисконтирование - это процедура вычисления сегодняшнего аналога суммы, которая выплачивается через определенный срок при существующей норме процента.

Формула дисконтирования:

,

где V_P - сегодняшняя стоимость будущей суммы денег,

V_t - будущая стоимость сегодняшней суммы денег,

t - количество лет,

r - ставка процента в десятичных дробях.

Если дисконтируемый доход меньше первоначальной суммы, то в инвестиции вкладывать невыгодно, лучше положить деньги в банк, и наоборот. Для облегчения процедуры дисконтирования существует специальная таблица, которая помогает быстро подсчитать сегодняшнюю стоимость доходов.

Таким образом, рынок капитала, представляя собой систему отношений между собственниками, пользователями и финансовой инфраструктурой по поводу использования денежных средств с целью получения дополнительного дохода, подчиняется действию закона спроса, предложения и равновесной цены, определяемой как ссудный процент и рассчитываемый собственником дисконтированным методом.

Вопрос 3. Накопление капитала как объективный закон экономического развития

СП Д1

Д - Т П Т - Д СП

РС Д2 - Т П Т - Д

РС

При расширенном воспроизводстве доход, полученный от реализации товара, распределяется на две части: а) накопление; б) доход, идущий на личное потребление и другие цели.

Накопление капитала - это приращение денежных и материальных средств, расходуемых на расширенное воспроизводство, которое определяется качественным и количественным ростом потребностей.

Величина накапливаемой части зависит от ряда факторов:

1) соотношение получаемых доходов и накапливаемой части (при увеличении доходов многие тратят деньги на богатства);

2) размер накопления зависит от факторов, влияющих на массу прибавочной стоимости, от роста числа наемных работников и нормы прибавочной стоимости;

3) удешевление части капитал (стоимости машин, сырья и т.д.), связанное с достижениями НТР.

Стимулами к накоплению являются:

а) победа в конкурентной борьбе на основе укрепления собственного экономического потенциала;

б) личная выгода собственника капитала за счет наращивания производства. Источниками накопления могут быть:

Внутренние	Внешние
2) прибыль предприятия; 3) выпуск акций, распространяемых среди работников предприятия	1) внешние займы; 2) банковские и другие виды кредитов; 3) покупка акций предприятия другим предприятием-смежником; 4) инвестиции со стороны государства.

Накопление на предприятии (Нк) имеет следующую структуру:

Нп - производственное накопление, которое расходуется на увеличение количества средств производства (расширение производственных мощностей, строительство новых зданий и сооружений, приобретение станков, оборудования и т.п.);

Нн - непроизводственное накопление (жилые фонды предприятия, медицинские учреждения и т.д.);

Нр - накопление, идущее на привлечение дополнительных работников, а также повышение «человеческого капитала» работающих на предприятии.

Общая формула накопления выглядит следующим образом:

Нк = Нп + Нн + Нр

Другими словами, накопление капитала - неотъемлемая часть производства, обеспечивающая его непрерывный прогресс.

Тема 14. Особенности функционирования рынка земли

Вопрос 1. Структура рынка земли

Особенности земли как фактора производства:

1) имеет неограниченный срок службы и не воспроизводится по желанию;

2) это природный фактор, а не продукт человеческого труда;

3) она недвижима, не поддается свободному перемещению из одной отрасли в другую;

4) при рациональном использовании не заканчивается, а улучшает свою продуктивность.

Выделенные особенности определяют специфику земельных отношений и рынка земли в целом. Так, аграрные отношения подразделяются на две основные группы:

Землевладение-обладание правом полного хозяйственного ведения на землю.

Землепользование-пользование земельным участком для получения дохода.

При этом ведение и хозяйственное использование земли составляет сущность земельных отношений:

передача земли в аренду

выплата арендной платы

Рис. 1 Система отношений собственности между землевладельцами и землепользователями.

Аренда земли - вид землепользования, при котором собственник передает свой земельный участок на определенный срок другому лицу (арендатору) для ведения хозяйства на условиях составления договора, в котором предусматривается вознаграждение собственнику земли - арендная плата (рента).

Рента с земли - (лат. reddita - отданная назад) - особый вид относительно устойчивого дохода, непосредственного не связанного с предпринимательской деятельностью.

Рынок земли представляет собой - систему отношений между субъектами по поводу объектов, основанную на действии рыночного механизма. Исходя из представленного выше определения, в структуре рынка земли могут быть выделены три базовых элемента:



Особенности действия закона спроса, предложения, равновесной цены на рынке капитала. Спрос формируется пользователями земли и представляет собой количество земельных участков, необходимое для удовлетворения их потребностей

Факторы, оказывающие влияние на спрос, также условно могут быть разделены на две группы:

Ценовые неценовые

рента за пользование землей; показатели эффективности использования земли;

- нормативно-правовая политика государства;

При этом образующим фактором является ценовой, аккумулирующий все другие факторы. Цена земли не тождественна земельной ренте, она определяется по формуле.

,

где Р - цена земли,

R - рента,

r - процентная ставка.

Графическая зависимость спроса от цены выглядит следующим образом:

Рис. 3 Графическая зависимость спроса на землю от воздействия ценовых факторов

На основании представленной графической зависимости количества земельных ресурсов от ценовых факторов можно сформулировать закон спроса: чем выше величина ренты, тем меньше спрос.

Предложение формируется собственниками земельных ресурсов и представляет собой то количество земли, которое они могут отдать во временное пользование на условиях срочности, платности, возвратности.

Факторы, оказывающие влияние на предложение являются теми же, и также условно могут быть разделены на две группы:

ценовые	неценовые
- рента за пользование землей	-геополитические особенности страны ; - эффективность использования земельных ресурсов; - политика государства

Особенностью предложения земли является то, что количественные величины являются абсолютно неэластичными по цене, а определяются преимущественно неценовыми факторами.

Графическая зависимость предложения от ценового фактора выглядит следующим образом:

Рис. 4 Графическая зависимость предложения от воздействия ценового фактора

На основании представленной графической зависимости предложения от воздействия ценовых факторов можно сформулировать закон предложения: при изменении цен предложение земли со стороны ее собственников не изменяется.

При одновременном совмещении кривых спроса и предложения определяется точка равновесия спроса и предложения, свидетельствующая о единстве экономических интересов собственников и пользователей на рынке земли.

На основании представленного графика необходимо отметить, что цены на землю определяются спросом на неё. Чем больше цена земли, тем меньше спрос, и наоборот.

Вопрос 2. Рента: сущность, основные виды

Рента - это плата за ресурсы, предложение которых строго ограничено.

Первоначально термин «рента» возник в земледелии и понятия «земельная рента» и «экономическая рента» совпадали. Сейчас понятие «экономическая рента» шире, её могут получать звезды эстрады, выдающиеся спортсмены, киноактеры.

Земельная рента - это частный случай экономической ренты, плата за использование земли и других природных ресурсов, предложение которых строго ограничено. Различают 2 вида земельной ренты:

Абсолютную ренту собственники получают независимо от её качества (К. Маркс), так как рыночная цена за каждую единицу сельскохозяйственной продукции складывается по условиям производства на худших землях, поскольку сельскохозяйственных продуктов с одних только лучших и средних земель недостаточно, предприниматели берут худшие земельные участки в аренду.

Дифференциальная рента - рента, полученная собственником более производительного ресурса, разница в величине платы за ресурс, объясняющаяся разной производительностью. Различают 2 вида дифференциальной ренты.

Ё Дифференциальная рента 1 связана с наличием более плодородных участков земли и лучшим их местонахождением, она не является результатом дополнительных вложений.

Ё Дифференциальная рента 2 обусловлена ростом плодородия почвы в связи с дополнительными затратами в виде больших доз удобрений, мелиорации, лучшего качества обработки земли.

Обобщенно сопоставление основных видов ренты представлено ниже в таблице:

Таблица - Виды Земельной ренты

Характеризующие признаки	Монопольная рента	Дифференциальная рента
		первого вида	второго вида
1. условия образования	Монопольный собственник на землю передает право пользования земли предпринимателю, который также становится монополистом	Различия земель по естественному плодородию и местоположению.	Различие земель по «экономическому плодородию».
2.вид прибавочной стоимости	Разница между общественной ценой производства и индивидуальной ценой производства на худших землях.	Разница между общественной ценой производства и индивидуальной ценой производства на лучшей земле.	Разница между общественной ценой производства и индивидуальной ценой производства на экономически более благородной земле.
3. присвоение прибавочной стоимости	Присвоение собственником земли.	Присвоение собственником земли.	В пределах срока аренды - присваивается предпринимателем.

Тема 15. Особенности функционирования рынка труда

Вопрос 1. Характеристика основных параметров рынка труда

Труд является основным ресурсом, который «запускает» все другие виды ресурсов, т.к. без наемных работников невозможен процесс производства. Под трудом понимается система способностей человека к какой-либо деятельности, используемой в экономических процессах.

Современной экономической наукой в зависимости от классификационных признаков принято выделять следующие виды труда:

Классификационные признаки	Виды труда
по характеру	- интеллектуальный труд; - физический труд;
по использованию	- наемный труд; - не наемный труд;

Отличительными особенностями наемного труда от не наемного являются: наличие свобод выбора рода занятий, составление договора, оплата за используемые способности.

Рынок труда - это система отношений между основными субъектами рынка (наемными работниками, работодателями, посредниками) по поводу купли - продажи рабочей силы (объект рынка труда) для ее использования в процессе производства материальных благ, базирующиеся на основе действия основных законов рынка (рис.1):

Рис. Рынок труда как система отношений

Такая трактовка рынка труда в большей степени позволяет выделить его виды. Рынок труда может открытым и скрытым.

Открытый - это экономически активное население, которое ищет работу и нуждается в подготовке и переподготовке, а также вакантные рабочие места во всех секторах экономики.

Скрытый - это лица, которые формально заняты в экономике, но в то же время в связи с сокращением производства или же с изменением его структуры могут быть высвобождены без ущерба для производства.

В зависимости от степени развития рыночных отношений рынок труда может быть частичным (фрагментарным), регулируемым, организованным, теневым (нерегулируемым).

Частичный (фрагментарный) рынок - предполагает действие фактора спроса и предложения рабочей силы на основе нормативного регулирования труда (трудовое законодательство, регулирующее вопросы найма и увольнения работника, условия труда, его оплату и т.п.).

Регулируемый - создает правовые основы поведения субъектов, выступающих на рынке труда, и предполагает, наряду с законодательным регулированием экономических, социальных и трудовых отношений, широко развитую систему коллективных договоров как источника нормативного регулирования.

Организованный рабочий труд - высшая степень развитости рынка труда - предполагает:

1) развитую инфраструктуру, включающую комплекс организаций и учреждений, обеспечивающих функционирование рынка;

2) тесное взаимодействие политики занятости с другими направлениями социально-экономической и технической политики (научно-технической политики структурных изменений в области образования, пенсионного обеспечения и т.д.).

Теневой (нерегулируемый) рынок труда - включает нерегулируемые формы занятости, проявляющиеся в уклонении от налогов и статистического учета, несоблюдении трудового законодательства и условий коллективных договоров и предполагающие самые разнообразные виды трудовой деятельности: нелегальный труд, работы по совместительству, подряды, надомничество, кооперативы и т.д., но только в том случае, когда они не контролируются государственными органами и профсоюзами.

Политика занятости, проводимая в различных странах, определяет наличие 2 основных моделей рынка труда: внешнего и внутреннего.

Ё Внешний предполагает географическую и профессиональную мобильность рабочей силы между организациями.

Ё Внутренний - основывается на профессиональном движении работников внутри организации. Предполагает наличие специфических профессий, полезных только для конкретной организации, заработная плата, социальные выплаты зависят от стажа работы в данной организации.

По демографическим признакам различают рынок молодежи, женщин, инвалидов.

По профессиональным - рынок труда инженеров, учителей, врачей и т.д.

Различный уровень гарантий занятости у разных категорий работников привел к образованию дуального рынка труда, который предполагает деление работников на тех, у кого сильные гарантии занятости, высокая заработная плата, социальные льготы, то есть высокое качество трудовой жизни, и на тех, у кого слабые гарантии занятости

Гибкость рынка труда во многом определяется действием закона спроса, предложения, равновесной цены.

Спрос на рынке труда формируется работодателями и предъявляется фирмами и государством и представляет собой количество вакантных рабочих мест.

Факторы, оказывающие влияние на спрос, условно могут быть разделены на две группы:

ценовые	неценовые
- заработная плата как плата работодателя наемным работникам за использование в процессе производства их способностей к труду;	- уровень развития технологий; - макроэкономическая ситуация в стране; - политика государства, направленная на стимулирование прогрессивной экономической динамики; -общий уровень квалификации и профессионализма наемных работников

В целом, следует отметить, что спрос на труд зависит:

а) от предельной производительности труда;

б) от предложения других факторов производства.

Кривая спроса имеет отрицательный наклон, так как отражает закон убывающей предельной производительности труда. Фирма, нанимая больше рабочих, получает от них убывающую отдачу, поэтому оплачивает труд по более низким ставкам.



Предложение на рынке труда формируется наемными работниками и представляет собой количество способных и желающих трудиться по найму людей. Факторы, оказывающие влияние на предложение, также условно могут быть разделены на две группы:

ценовые	неценовые
- величина заработной платы как разницы между социальными трансфертами государства и доходами от трудовой деятельности;	-экономические (дополнительные материальные блага, предоставляемые работодателем); - социальные (общественное мнение, общественное положение); - психологические (самоуважение, самодостаточность)

Аккумулирующим фактором является ценовой.

В коротком периоде кривая предложения труда имеет положительный наклон, т.е. чем больше заработная плата, тем больше предложение труда.

В долгосрочном периоде предложение испытывает влияние эффекта замещения свободного времени рабочим и эффекта дохода, когда люди определяют для себя достаточность получаемого дохода от работы. Под влиянием этих эффектов предложение труда теряет свою прямую зависимость от роста заработной платы (W) и кривая предложения приобретает вид изгибающейся назад кривой.



Для систематизации факторов, определяющих спрос и предложение на рынке труда, необходимо рассмотреть особенности действия закона конкуренции на рынке труда, который является воздействующим на величину вознаграждения за труд фактором, может рассматриваться с точки зрения воротничковой принадлежности субъектов рынка труда.

В современных условиях развития отечественного рынка труда конкурентная борьба может быть и между работодателями за работников, и между работниками за рабочие места (рис. 5):

Конкуренция между работодателями за высококвалифицированных работников («золотые воротнички»)

Конкуренция между работниками за рабочие места

Конкуренция между работодателями за низко квалифицированных (низкооплачиваемый труд) работников

Рис. 5 Действие закона конкуренции в зависимости от структуры рабочих мест

В конкурентной борьбе между работодателями за работников выигрывают те из них, которые предлагают:

-высокий уровень заработной платы;

-оптимальные органомические условия труда;

-наиболее полный пакет социальных гарантий;

-возможности карьерного роста.

В конкурентной борьбе между работниками за рабочие места выигрывают те из них, которые соответствуют следующим требованиям работодателей:

-высокий уровень образования;

-наличие опыта работы;

-семейное положение;

-личные качества.

Таким образом, рынок труда может быть рассмотрен как система отношений, развивающаяся на основе действия рыночных законов.

Вопрос 2. Заработная плата: сущность, основные виды

Как указывалось выше, на рынке труда работодатель покупает особый товар - способность к какой-либо деятельности, который продается рабочим. Под способностью к труду понимается совокупность физических, умственных, психологических сил и способностей работника, которые применяются в процессе труда. Ценой этого товара является заработная плата.

Экономическая теория определяет заработную плату как цену труда. При этом заработная плата определяется в широком и узком смысле слова.

В широком смысле заработная плата включает оплату труда самых разных работников: рабочих разных профессий, специалистов, владельцев мелких предприятий. В этом случае в заработную плату включаются доходы в виде гонораров, премий и иных видов вознаграждений за труд.

В узком смысле под заработной платой понимается ставка заработной платы, то есть цена, выплачиваемая за использование единицы труда в течение определенного времени (часа, дня и т.д.).

Различают следующие виды заработной платы:

Начисленная, зависящая от общей выработки работника.	Выплаченная, которая образуется разницей между начисленной заработной платой и всеми отчислениями.
Основная, сумма которой не изменяется (оклад).	Дополнительная, сумма которой изменяется в зависимости от перевыполнения общих норм (премии).
Номинальная, основу которой формирует денежная сумма, получаемая работником.	Реальная определяется количеством материальных благ, которые работник может приобрести на номинальную заработную плату.

Так, номинальная - сумма денег, которую получает работник наемного труда за свой труд. По её величине можно судить об уровне заработка, дохода, но не об уровне потребления и благосостояния.

Реальная заработная плата - это масса благ и услуг, которые можно приобрести на полученные деньги. Она находится в прямой зависимости от номинальной заработной платы и в обратной - от уровня цен на предметы потребления и услуги.

История развития человеческого общества знает множество различных принципов организации оплаты труда:

Ё уравнительное распределение (общинный строй);

Ё хищническое распределение между рабами и крепостными с одной стороны, рабовладельцами и феодалами - с другой;

Ё по капиталу (учредительному взносу);

Ё по стоимости рабочей силы и др.

Стоимость рабочей силы - это стоимостная оценка материальных и духовных благ, способных удовлетворить потребности человека, стоимость средств жизнедеятельности человека.

По закону рыночной цены заработная плата может быть выше или ниже стоимости рабочей силы в зависимости от спроса и предложений на данный товар.

Например, в странах запада, в США, Японии в условиях существования резервной армии труда средняя заработная плата рабочих составляет 70% от полной стоимости рабочей силы.

В основе количественной оценки стоимости рабочей силы лежит потребительская корзина - социально-экономическая нормативная величина фонда жизненных средств, обеспечивающая простое воспроизводство рабочей силы. В качестве составляющих потребительской корзины можно рассматривать:

а) стоимость потребления продуктов питания;

б) стоимость потребительских благ длительного, среднего и краткосрочного пользования;

в) обеспеченность жильем;

г) стоимость платных и льготных услуг.

Также при определении стоимости рабочей силы учитывается сложность и условия труда и затраты на содержание детей.

...