Оценка финансово-экономического состояния предприятия и разработка эффективной системы управления им

Размещено на http://www.allbest.ru/

СОДЕРЖАНИЕ

ВВЕДЕНИЕ

1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ ФОРМИРОВАНИЯ ЭФФЕКТИВНОЙ СИСТЕМЫ УПРАВЛЕНИЯ НА ОСНОВЕ ОЦЕНКИ ФИНАНСОВО-ЭКОНОМИЧЕСКОГО СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ

1.1 Содержание системы управления промышленного предприятия

1.2 Применение методов оценки финансово-экономического состояния в процессе управления предприятием

1.3 Характеристика основных показателей оценки финансово-экономического состояния предприятия

2. АНАЛИЗ ФИНАНСОВО-ХОЗЯЙСТВЕННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ И СИСТЕМЫ УПРАВЛЕНИЯ ОАО «ОРЛОВСКИЙ ЗАВОД «СТЕКЛОМАШ» за 2003-2005 гг.

2.1 Общая характеристика предприятия

2.2 Анализ финансового состояния предприятия

2.3 Анализ системы управления предприятия

3. ФОРМИРОВАНИЕ ЭФФЕКТИВНОЙ СИСТЕМЫ УПРАВЛЕНИЯ ОАО «ОРЛОВСКИЙ ЗАВОД «СТЕКЛОМАШ»

3.1 Разработка мероприятий по оптимизации системы управления предприятием

3.2 Расчет экономического эффекта от предложенных мероприятий

3.3 Информационное обеспечение анализа финансово-экономического состояния и системы управления предприятия

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ

ВВЕДЕНИЕ

Актуальность исследования. Успешное функционирование предприятия в современных условиях требует от системы управления: повышения эффективности производства, конкурентоспособности продукции и услуг на основе внедрения достижений научно-технического прогресса, эффективных форм хозяйствования и управления производством. Важная роль в реализации этой задачи отводится финансово-экономическому анализу предприятия.

Под финансовым состоянием понимается способность предприятия финансировать свою деятельность. Оно характеризуется обеспеченностью финансовыми ресурсами, необходимыми для нормального функционирования предприятия, целесообразностью использования, финансовыми взаимоотношениями с другими юридическими и физическими лицами, платежеспособностью и финансовой устойчивостью. Результаты анализа финансового состояния предприятия помогают правильно распределять финансовые ресурсы предприятия, так как от этого зависит вся его дальнейшая деятельность. Финансовое состояние определяет конкурентоспособность предприятия, его потенциал в деловом сотрудничестве, оценивает, в какой степени гарантированы экономические интересы самого предприятия и его партнеров по финансовым и другим отношениям.

Цель исследования. Оценка финансово-экономического состояния предприятия и разработка эффективной системы управления им.

Для достижения поставленной цели необходимо выполнить следующие задачи:

- изучить теоретические основы системы управления предприятием;

- установить систему показателей, характеризующих финансово-экономическое состояние предприятия;

- рассмотреть общую характеристику предприятия и динамику его основных технико-экономических показателей;

- проанализировать финансово-экономическое состояние предприятия и действующую систему управления;

- разработать рекомендации по улучшению системы управления предприятием.

Объект исследования. ОАО «Орловский завод «Стекломаш». Предприятие является производителем крупного технологического оборудования, основные потребители которого - предприятия стекольной отрасли. Выпускаемое оборудование используется при производстве различных видов стеклоизделий. Предприятие действует на рынке продукции производственно-технического назначения.

Предмет исследования. Финансово-экономическое состояние и система управления предприятия

1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ ФОРМИРОВАНИЯ ЭФФЕКТИВНОЙ СИСТЕМЫ УПРАВЛЕНИЯ НА ОСНОВЕ ОЦЕНКИ ФИНАНСОВО-ЭКОНОМИЧЕСКОГО СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ

1.1 Содержание системы управления промышленного предприятия

Основу любой экономики составляет производство -- производство продукции, выполнение работ, оказание услуг. Формой организации производства в современном мире является предприятие. От того, насколько эффективна деятельность предприятий, каково их финансовое состояние, технологическое и социальное «здоровье», зависит состояние всей экономики.

Предприятие как экономическое понятие представляет собой предпринимательскую производственную единицу, функционирующую в разных сферах деятельности и выступающую объектом собственности в виде обособленного имущественного комплекса. С позиции права в состав предприятия как имущественного комплекса могут входить земельные участки, здания, сооружения, оборудование, инвентарь, сырье, продукция и иное имущество. В многоукладной рыночной экономике любой дееспособный собственник имущества вправе учреждать и ликвидировать предприятие. Из теории собственности также известно, что собственник имущества обладает всей совокупностью прав, которые включают в себя право собственности, а именно: право владения, право пользования, право распоряжения. Передавая эти правомочия трудовому коллективу или администрации предприятия, собственник как распорядитель имущества сохраняет свои обязанности права по отношению к предприятию. По российскому законодательству минимальный размер имущества, гарантирующего интересы предпринимателей и кредиторов, наделяется свойством правоспособности, все собственники такого имущества независимо от степени его обособления наделяются правом юридического лица [1].

Предприятие считается созданным со дня его государственной регистрации в местных органах власти, что узаконивается присвоением ему регистрационного номера в едином государственном реестре юридических лиц, и должно обладать определенными, присущими ему, признаками, без которых оно не может быть признано юридическим лицом и участвовать в законном хозяйственном обороте.

Во-первых, предприятие должно иметь в своей собственности, хозяйственном ведении или оперативном управлении имущество. Наличие обособленного имущества обеспечивает материально-техническую возможность функционирования предприятия, его экономическую самостоятельность и надежность.

Во-вторых, важнейшим конституционным признаком предприятия как юридического лица является его способность отвечать своим имуществом по обязательствам, которые возникают у предприятия во взаимоотношениях с кредиторами, в том числе при неисполнении обязательств перед бюджетом.

В-третьих, одним из основных признаков предприятия как юридического лица является его способность выступать в хозяйственном обороте от своего имени, то есть в соответствии с законодательством заключать все виды гражданско-правовых договоров с хозяйствующими партнерами, потребителями продукции, с гражданами и другими юридическими и физическими лицами [5].

В-четвертых, важнейшим признаком предприятия как юридического лица является его право быть истцом, предъявлять виновной стороне иски, а также быть ответчиком в суде при невыполнении обязательств в соответствии с законодательством и договорами.

В-пятых, предприятие как юридическое лицо должно иметь самостоятельный баланс или смету, правильно вести учет затрат на производство и реализацию продукции, представлять установленную государственными органами отчетность.

В-шестых, любое юридическое лицо должно иметь свое наименование, содержащее указание на его организационно-правовую форму.

Предприятие обладает определенными особенностями, которые представлены в таблице 1.

Таблица 1 - Характеристика предприятия как системы

Черты	Описание
Экономическая обособленность	Она проявляется, во-первых, в имущественной обособленности. Предприятие располагает собственным имуществом владельцев, а также может арендовать или на иных договорных началах использовать различные ресурсы-элементы -- землю, капитал и другие. Во-вторых, предприятие имеет завершенный воспроизводственный цикл. В-третьих, предприятие имеет самостоятельные экономические интересы.
Технологическая обособленность	Предприятие имеет завершенный технологический цикл производства. Это означает, что его техническая или технологическая «начинка» рассчитана на осуществление технологически завершенного производственного процесса
Юридическое оформление обособленности	Оно находит свое выражение в наличии устава предприятия, счета в коммерческом банке, ведении бухгалтерского баланса, наличии права договорных отношений и найма работников, определенной имущественной ответственности во взаимоотношениях с другими предприятиями и отдельными гражданами.
Участие в общественном разделении труда	Положение предприятия характеризуется наличием тесных хозяйственных связей с другими экономическими структурами. Предприятие выступает как специализированный товаропроизводитель и поэтому в своей деятельности испытывает большую зависимость от действий экономических субъектов.

Предприятия имеют право учреждать представительства, филиалы и отделения с открытием текущих и расчетных счетов. Ликвидация предприятия наступает после официального признания финансовой несостоятельности; банкротства самим должником или арбитражным судом [7].

Предприятие самостоятельно планирует свою текущую и будущую деятельность, исходя из спроса на выпускаемую продукцию, необходимости обеспечения производственного и социального развития и повышения личных доходов своих работников. Существующее законодательство предоставляет предприятиям полную свободу в вопросах организации производства, реализации продукции, ценообразования, формирования финансовых средств и развития инвестиционной, инновационной и внешнеэкономической деятельности. Права предприятия неразрывно связаны с их ответственностью перед обществом, государством, наемными работниками и хозяйственными партнерами в части отчисления налоговых платежей, обеспечения безопасных условий труда и социальной защиты трудящихся, соблюдения договорной, кредитной и расчетной дисциплины, а также выполнения других обязательств.

Для осуществления бесперебойного и непрерывного процесса производства и реализации продукции предприятие должно обладать денежными средствами. Капитал предприятия - это средства, которыми располагает субъект хозяйствования для осуществления своей деятельности с целью получения прибыли. Структура источников образования средств представлена собственным капиталом и заемными средствами.

Собственный капитал характеризует общую стоимость средств предприятия, принадлежащих ему на праве собственности и используемых им для формирования определенной части активов. Собственный капитал включает в себя различные по своему экономическому содержанию, принципам формирования и использования источники финансовых ресурсов: уставный, добавочный, резервный капитал. Кроме того, в состав собственного капитала, входит нераспределенная прибыль и фонды специального назначения.

Уставный капитал организации - источник формирования средств организации, который нужен ему для выполнения уставных обязательств. Это стартовый капитал для производственной деятельности с целью получения в дальнейшем прибыли. Уставный капитал представляет собой средства, вложенные собственниками предприятия [9].

Можно выделить три основные функции, которые выполняет уставный капитал хозяйственного общества:

- является имущественной основой деятельности общества, т.е. первоначальным (стартовым) капиталом;

- позволяет определить долю (процент) участия учредителя (акционера, участника) в обществе, поскольку ей соответствует количество голосов участника на общем собрании и размер его дохода (дивиденда);

- гарантирует выполнение обязательств общества перед третьими лицами, поэтому законодательством установлен его минимальный размер.

Добавочный капитал включает стоимость имущества, внесенного учредителями сверх зарегистрированной величины уставного капитала; суммы, образующиеся в результате изменений стоимости имущества при его переоценке; другие поступления в собственный капитал предприятия. Добавочный капитал может быть использован на увеличение уставного капитала, погашение балансового убытка за отчетный год, а также распределен между учредителями предприятия и на другие цели.

Резервный капитал - это так называемый запасной финансовый источник, который создается как гарантия бесперебойной работы предприятия и соблюдения интересов третьих лиц. Образование резервного капитала может носить обязательный и добровольный характер. В настоящее время создание резервного капитала является обязательным только для акционерных обществ и предприятий с иностранными инвестициями. Размер резервного фонда должен быть не менее 15% от уставного капитала предприятия, а для предприятий с иностранными инвестициями не более 25% от уставного капитала. Средства резервного фонда предназначены для покрытия балансового убытка за отчетный год, для погашения облигаций и выкупа акций акционерного общества при отсутствии других средств. Резервный фонд создается предприятиями также и на случай прекращения их деятельности для покрытия кредиторской задолженности. Ни на какие другие цели использовать «резервные» деньги нельзя.

В хозяйствующих субъектах возникает еще один вид собственного капитала -- нераспределенная прибыль. Нераспределенная прибыль -- чистая прибыль (или ее часть), не распределенная в виде дивидендов между акционерами (учредителями) и не использованная на другие цели. Обычно эти средства используются на накопление имущества хозяйствующего субъекта или пополнение его оборотных средств в виде свободных денежных сумм, то есть в любой момент готовых к новому обороту.

Средства фондов накопления направляются на производственное развитие организации и иные аналогичные цели, в частности на: финансирование затрат по техническому перевооружению, реконструкции и расширению действующего производства и строительства новых объектов; проведение научно-исследовательских работ, приобретение оборудования, приборов; расходы, связанные с выпуском и распространением акций, облигаций и других ценных бумаг; на финансирование природоохранных мероприятий и др.

Фонд потребления предназначен для обеспечения социальной защиты персонала: дотаций на питание, приобретение проездных билетов, путевок в санатории, детские учреждения, на жилищное строительство, а также на материальное поощрение работников (единовременные премии, подарки, материальная помощь).

Фонд социальной сферы представляет собой зарезервированные суммы в качестве финансового обеспечения развития социальной сферы. Средства фонда направляются на финансирование расходов, связанных с содержанием объектов жилищно-коммунального хозяйства, здравоохранения, культуры, спорта, домов и баз отдыха, учитываемых на балансе организации.

Заемный капитал - это часть капитала, используемая хозяйствующим субъектом, которая не принадлежит ему, но привлекается на основе банковского, коммерческого кредита или эмиссионного займа на основе возвратности. Необходимость привлечения заемного капитала должна обосновываться предварительно сделанным расчетом потребности в оборотных средствах. Долгосрочные заемные средства -- это кредиты и займы, срок погашения которых наступает не ранее чем через год. К ним относятся задолженность по налоговому кредиту; задолженность по эмитированным задолженностям; задолженность по финансовой помощи, предоставленной на возвратной основе и т.п. Долгосрочные кредиты и займы направляются на финансирование приобретения имущества длительного использования [4].

Краткосрочные заемные средства -- обязательства, срок погашения которых не превышает года. Среди этих средств следует выделить текущую кредиторскую задолженность, которая возникает в результате коммерческих и других текущих расчетных операций. К ней относятся: задолженность персоналу по оплате труда; задолженность бюджету и внебюджетным фондам по обязательным платежам; авансы полученные; предварительная оплата заказов и продукции; задолженность поставщикам и другие виды задолженности. Краткосрочные кредиты и займы и кредиторская задолженность являются источниками формирования оборотных активов.

Любая организация находится и функционирует в рамках внешней и внутренней сред.

Под внутренней средой понимается хозяйственный организм фирмы, включающий управленческий механизм, направленный на оптимизацию научно-технической и производственно сбытовой деятельности фирмы. Основными переменными этой среды, требующие особого внимания со стороны руководства, являются цели, задачи, структура, технология и люди [2].

Цели есть конкретные конечные состояния или желаемый результат, которого стремится добиться группа, работая вместе. Основной целью работы большинства организаций является получение прибыли.

Структура организации - это логические взаимоотношения уровней управления и функциональных областей, построенные в такой форме, которая позволяет наиболее эффективно достигать целей организации.

Задача - это предписанная работа, серия работ или часть работы, которая должна быть выполнена заранее установленным способом в заранее оговоренные сроки. Задачи организации традиционно делятся на три категории. Это работа с людьми, предметами, информацией.

Технология, как фактор внутренней среды - сочетание квалифицированных навыков, инструментов, оборудования, знаний, необходимых для осуществления преобразований в материалах, информации и людях.

Люди являются основой любой организации. Они создают ее продукт, они формируют культуру организации, ее внутренний климат, от них зависит то, чем является организация.

Исходя из вышесказанного, следует, что изучение внутренней среды компании дает руководству возможность оценить внутренние ресурсы и возможности. Выявляя сильные и слабые стороны компании, руководство имеет возможность расширять и укреплять конкурентные преимущества и предупредить возникновение возможных проблем.

Под внешней средой организации понимаются все условия и факторы, возникающие в окружающей среде, независимо от деятельности конкретной фирмы, но оказывающие или могущие оказать воздействие на её функционирование и поэтому требующие принятия управленческих решений.

Внешняя среда организации делится на:

1) факторы среды прямого воздействия, которые непосредственно влияют на деятельность организации и в то же время испытывают на себе влияние операций организации. К этим факторам относятся:

- поставщики обеспечивают вход ресурсов в организацию;

- потребители. Они влияют на виды деятельности, которыми занимается организация, на виды продукции, которые может выпускать организация, на установление цены на данную продукцию и т.п.

- конкуренты. Анализ конкурентов направлен на выявление сильных и слабых сторон конкурента, на определение позиции организации в конкурентной среде, на определение стратегии.

- государственные органы. Эти органы обеспечивают принудительное выполнение законов в соответствующих сферах своей компетенции, а также вводят собственные требования, зачастую также имеющие силу закона, которые должна соблюдать организация.

2) факторы среды косвенного воздействия, которые не влияют на деятельность организации непосредственно, но в то же время сказываются на деятельности организации. К ним относятся:

- технологические факторы, отражающие уровень научно-технического развития;

- экономические факторы влияют на стоимость вводимых ресурсов, покупательскую способность, на возможность получения заемных средств;

- социокультурные факторы - влияют на формирование спроса населения, на трудовые отношения, уровень заработной платы и на условия труда;

- политические факторы. Особое внимание следует уделять вопросам налогообложения, таможенной политикой, контролем цен и заработной платой, законодательством по защите прав потребителей

Влияние факторов внешней и внутренней сред на деятельность организации представлено на рисунке 1.

Размещено на http://www.allbest.ru/

Рисунок 1 - Среда функционирования предприятия

Следовательно, внешняя среда является источником, питающим организацию ресурсами, необходимыми для поддержания ее внутреннего потенциала на должном уровне. Организация находится в состоянии постоянного обмена с внешней средой, обеспечивая тем самым себе возможность выживания.

Обладая экономической самостоятельностью и полностью отвечая за результаты своей деятельности, предприятие должно сформировать систему управления, которая обеспечила бы ему высокую эффективность работы, конкурентоспособное и устойчивое положение на рынке.

Управленческая деятельность - один из важнейших факторов функционирования и развития промышленных форм в условиях рыночной экономики. Эта деятельность постоянно совершенствуется в соответствии с объективными требованиями производства и реализации товаров, усложнением хозяйственных связей, повышением роли потребителя в формировании технико-экономических и иных параметров продукции. Управление предприятием представляет собой процесс, в основе которого лежит воздействие на коллектив предприятия и все стороны его деятельности с целью получения максимальных результатов. Под эффективностью управления следует понимать создание благоприятных условий для достижения коллективом предприятия высоких результатов в обусловленные сроки с наименьшими затратами. В настоящее время можно выделить несколько видов результатов управленческой системы:

- действенность - степень достижения системой поставленной перед ней целью. Выделяют три критерия оценки действенности системы: качество, количество, своевременность [3].

- экономичность отражает степень использования ресурсов организационной системой. Данный показатель является измерителем результативности в отношении затрат.

- качество связано с понятием качественных признаков, которые отражают конкретные свойства, закладываемые в продукт при его создании;

- прибыльность представляет собой соотношение между валовым доходом и суммарными издержками;

- производительность отражает соотношение количества реализованной продукции и затрат труда на ее изготовление;

- качество трудовой жизни - критерий, который отражает реакцию работников на социально-технические условия труда, их психологическое состояние в процессе работы;

- внедрение новшеств - критерий, отражающий, какое место занимает обновление технической базы в повышении эффективности деятельности предприятия, так как внедрение прогрессивной технологии повышает качество продукции, снижает затраты а производство.

Процесс формирования системы управления предприятия и анализ финансово-экономического состояния предприятия тесно взаимосвязаны. Оценка эффективности системы управления построена на анализе основных экономических показателей, характеризующих работу предприятия. Взаимосвязь системы управления и анализа финансово-экономического состояния предприятия представлено на рисунке 2.

Рисунок 2 - Взаимосвязь системы управления и анализа финансово-экономического состояния предприятия

Таким образом, предприятие - это хозяйственная единица, обладающая определенной законом экономической и административной самостоятельностью, т.е. правами юридического лица, организационно-техническим, экономическим и социальным единством, обусловленным общностью целей деятельности: производством и реализацией товаров, работ, услуг и получением прибыли. Свою деятельность предприятие осуществляет как за счет собственных, так и за счет привлеченных средств. Любая организация функционирует в рамках внутренней и внешней сред. Они предопределяют успешность функционирования компании, накладывают определенные ограничения на операционные действия и в какой-то степени, каждое действие компании возможно только в том случае, если среда допускает его осуществление. Каждое предприятие должно иметь свою систему управления, которая обеспечит ему конкурентоспособное и устойчивое положение на рынке.

1.2 Применение методов оценки экономического состояния в процессе управления предприятием

Экономический анализ предприятия является важной частью, а по сути, основой принятия решений на уровне субъектов хозяйствования. Анализ должен представлять собой комплексное исследование действия внешних и внутренних, рыночных и производственных факторов на количество и качество производимой предприятием продукции, финансовые показатели предприятия и указывать возможные перспективы развития дальнейшей производственной деятельности предприятия в выбранной области хозяйствования. Основная цель проведения анализа - повышение эффективности функционирования хозяйствующих субъектов и поиск резервов повышения. Результаты экономического анализа предприятия помогают правильно распределять финансовые ресурсы предприятия, так как от этого зависит вся его дальнейшая деятельность.

Проведение анализа экономического состояния предприятия должно основываться на определенных принципах. Основные из них представлены в таблице 2.

Таблица 2 - Основные принципы анализа экономического состояния предприятия

Принцип	Содержание принципа
Конкретность	Анализ основывается на реальных данных, результаты его получают конкретное количественное выражение
Комплексность	Всестороннее изучение экономического явления или процесса с целью объективной его оценки
Системность	Изучение экономических явлений во взаимосвязи друг с другом, а не изолированно
Регулярность	Анализ следует проводить постоянно через определенные промежутки времени, а не от случая к случаю
Объективность	Критическое и беспристрастное изучение экономических явлений, выработка обоснованных выводов
Действенность	Пригодность результатов анализа для использования в практических целях, для повышения результативности производственной деятельности
Экономичность	Затраты, связанные с проведением анализа должны быть существенно меньше того экономического эффекта, который будет получен в результате его проведения
Сопоставимость	Данные и результаты анализа должны быть легко сопоставимы друг с другом, а при регулярном проведении аналитических процедур должна соблюдаться преемственность результатов
Научность	При проведении анализа следует руководствоваться научно обоснованными методиками и процедурами

Экономический анализ финансовой отчетности состоит из нескольких этапов, при этом в зависимости от целей анализа некоторые виды анализа могут не выполняться, а другие, наоборот, должны выполняться более углубленно с привлечением дополнительных источников информации. Экономический анализ включает в себя исследование таких аспектов деятельности организации, которые не могут быть изучены только на основе информации, публикуемой в финансовой отчетности, в частности: анализ производственных ресурсов; анализ налоговой нагрузки; маркетинговый анализ. Схема экономического анализа представлена на рисунке 3.



Рисунок 3 - Блок-схема экономического анализа

Этапы экономического анализа:

- предварительный анализ бухгалтерской отчетности дает представление о качестве используемой информации и необходимости ее корректировки, ключевых индикаторах деятельности организации и формирует общую оценку динамики организации и состоятельности бизнеса предприятия. На этом этапе надо определить индикаторы проблем у организации: наличие непокрытых убытков; отрицательные чистые денежные средства по текущей деятельности; наличие просроченных обязательств и дебиторской задолженности; отрицательный собственный капитал; резкое снижение основных балансовых показателей. На основании результатов экспресс-оценки может быть сформулирован вывод о неуместности допущения непрерывности деятельности организации и о неэффективности финансово-хозяйственной деятельности;

- анализ финансовой устойчивости организации предназначен для углубленной оценки ликвидности и платежеспособности организации через оценку ликвидности баланса, установление типа финансовой устойчивости, расчет соответствующих коэффициентов. Здесь необходимо дать оценку операционному циклу организации и стратегии его финансирования; проанализировать выданные организацией обеспечения обязательств и платежей; исследовать достаточность собственного капитала и чистых активов; рассмотреть структуру заемного капитала; оценить стоимость и своевременность обслуживания обязательств [3];

- анализ финансовых результатов и деловой активности организации должен дать оценку эффективности предприятия и оценить эффективность руководства.

При этом анализируется качество прибыли, источники ее формирования и направления использования; посредством коэффициентов рентабельности оценивается уровень прибыльности; оцениваются приток и отток денежных средств в разрезе текущей, инвестиционной и финансовой деятельности, а также налоговая нагрузка. В этом же блоке оценивается деловая активность организации; длительность оборота отдельных элементов оборотных средств позволяет обосновать выводы о качестве запасов и дебиторской задолженности, о конкурентоспособности продукции, от степени которой непосредственно зависит непрерывность деятельности организации.

- анализ ресурсов заключается в оценке трудовых, материальных и финансовых ресурсов организации. В процессе анализа дается оценка качеству и производительности используемых ресурсов, а также ресурсоемкости производимой продукции. На данном этапе анализируются внеоборотные активы, основные средства; тщательно изучаются показатели движения персонала, изменение его структуры и качества; уровень заработной платы и производительности труда;

- маркетинговый анализ позволяет сделать выводы о конкурентоспособности выпускаемой продукции и самой организации, оценить сильные и слабые стороны предприятия. Маркетинговый анализ должен дать ответ на вопрос, нет ли угрозы со стороны внешней среды, а именно: со стороны клиентов, конкурентов, маркетинговых посредников, в состоянии ли организация качественно удовлетворять потребности покупателей и отвечать на вызовы конкурентов. На данном этапе особое внимание уделяется анализу таких показателей как прирост объема реализации и маржа прибыли; соотношение кредиторской и дебиторской задолженности; степень диверсифицированности в отношении поставок ресурсов и реализации продукции.

- комплексный анализ организации включает оценку вероятности банкротства и кредитоспособности организации на основе использования соответствующих агрегированных моделей, в которых используются показатели финансовой устойчивости, рентабельности, деловой активности организации. Среди методик комплексного анализа целесообразно применять методику оценки признаков преднамеренного банкротства, суть которой состоит в отслеживании резких негативных изменений ключевых финансовых показателей и коэффициентов, а также в сопоставлении этих фактов с возможными отклонениями условий совершения сделок от рыночных условий. С помощью прогнозного анализа рассчитываются прогнозные показатели основных финансовых документов организации и на их основе формируется оценка перспективной рентабельности, финансовой устойчивости и ликвидности организации. Прогнозы, сформированные на основе выявленных в ходе анализа тенденций основных показателей и скорректированные с учетом экспертных оценок возможной динамики ключевых показателей, позволяют наглядно убедиться в выводах относительно непрерывности деятельности организации. Оценка стоимости организации как единого имущественного комплекса призвана дать комплексную оценку эффективности финансово-хозяйственной деятельности предприятия и эффективности его менеджмента, главной целью которого является повышение рыночной стоимости организации и, таким образом, приумножение капитала ее собственников.

- анализ отдельных аспектов деятельности организации включается в общую схему анализа, если организация имеет определенные особенности в своей деятельности, а именно: работает в составе ФПГ, осуществляет внешнеэкономическую деятельность или функционирует в условиях высокой инфляции [7];

- вывод по результатам анализа и разработка рекомендаций является завершающим этапом экономического анализа. Заключение в концентрированном виде выражает выявленные в процессе анализа методы, мотивы, философию и образ мыслей руководства и собственников организации, а также содержит вывод о допущении непрерывности и эффективности деятельности организации. В заключении должны быть предложены рекомендации по улучшению экономического состояния, то есть, представлены возможные варианты решения основных проблем организации, выявленных в ходе проведения экономического анализа.

Экономический анализ бухгалтерской отчетности предполагает использование разнообразных методов и приемов анализа. Наиболее часто применяются следующие из них.

1. Метод сравнения заключается в сопоставлении абсолютных и относительных показателей изучаемого предприятия с их значениями за предыдущие периоды, с аналогичными показателями другого предприятия или с эталонными значениями. Применение метода сравнения осложняется проблемой доступности показателей по аналогичным предприятиям или эталонных показателей, которые могли бы служить базой сравнения. Метод сравнения применяется на всех этапах анализа начиная с предварительного анализа и заканчивая комплексными методиками анализа.

2. Горизонтальный анализ предполагает расчет показателей темпов роста и пророста показателей, которые используются для оценки динамики основных показателей; кроме того, с помощью этого анализа можно отследить нетипичные изменения показателей, что может использоваться для оценки достоверности отчетности. Горизонтальный анализ также относится к наиболее распространенным методам анализа, он используется как для оценки сбалансированности роста всей организации, так и для оценки динамики отдельных показателей.

3. Вертикальный анализ основан на расчете показателей структуры, то есть удельных весов части совокупности к совокупности в целом, что позволяет выявить наиболее значимые составляющие в разнообразных экономических показателях. Наиболее яркими примерами использования вертикального анализа являются вертикальный анализ баланса и отчета о прибылях и убытках; кроме того, вертикальный анализ применяется и в анализе отдельных категорий (в частности, вертикальный анализ прибыли позволяет оценить ее качество, а вертикальный анализ оборотных средств - степень их ликвидности).

4. Метод коэффициентов принадлежит к числу наиболее распространенных инструментов анализа. Он основан на расчете соотношений между экономическими показателями и позволяет более эффективно, чем другие методы, выявить наличие проблем у организации по отношению к эталону. Очень широкое распространение получили такие группы коэффициентов: коэффициенты рентабельности, ликвидности, платежеспособности, оборачиваемости.

5. Балансовый метод применяется при изучении соотношения двух групп взаимосвязанных показателей. Он заключается во взаимной увязке большого числа экономических показателей двумя итоговыми суммами. Примером применения балансового метода является анализ денежных потоков организации, а именно: косвенный метод анализа, в ходе которого увязываются притоки и оттоки денежных средств, объясняющих причины изменения денежных средств организации.

6. Метод факторного анализа предполагает в качестве цели выявление вклада каждого фактора в совокупное изменение результата. Этот метод незаменим при оценке причин того или иного экономического показателя. Наиболее часто используемый прием факторного анализа - прием цепных подстановок, а также абсолютных и относительных разниц. Факторный анализ применяется на этапе предварительного анализа. Это простейшие расчеты на основе аддитивной модели. Далее в процессе анализа используются более сложные варианты факторного анализа. Например, в процессе анализа финансовых результатов с помощью метода абсолютных разниц исследуется факторы, повлиявшие на прибыль от продаж, а также с помощью метода относительных разниц изучаются причины изменения рентабельности собственного капитала [8].

7. Метод экспертных оценок в большей или меньшей степени должен применяться на протяжении всего анализа, он позволяет обобщить и учесть мнения экспертов по исследуемой проблеме. Этот метод является незаменимым при интерпретации результатов экономического анализа. Кроме того, при проведении таких сложных видов анализа, как анализ налоговой нагрузки, маркетинговый анализ, прогнозный анализ должны в обязательном порядке учитываться мнения экспертов по поводу соответственно возможных методов оптимизации налоговых платежей, перспектив изменения рыночных условий для предприятия, а также сценариев возможного развития событий.

8. Метод корреляционно-регрессионного анализа заключается в установлении степени тесноты связей между совокупностями показателей и формировании аналитического выражения стохастической зависимости между исследуемыми признаками. Этот метод применяется при изучении вероятностных связей между показателями. Например, с помощью этого метода возможно установление зависимости объема продаж предприятия от таких факторов, как цена реализации, доходы покупателей, цены на конкурирующие товары. При экономическом анализе финансовой отчетности применение этого метода на основе построения соответствующих моделей весьма ограничено в связи с недостаточностью информации для установления характера вероятностных связей. Однако корреляционно-регрессионные модели используются в готовом виде, например, в процессе анализа вероятностей банкротства организации (известный z-счет Альтмана).

9. Метод суммы мест используется в процессе комплексной оценки организации и заключается в том, что каждому показателю, включенному в комплексный показатель присваивается определенное место в зависимости от его значения, затем рассчитывается комплексный показатель как взвешенная с учетом значимости каждого показателя, сумма. Этот метод анализа применяется, в частности, при оценке кредитоспособности организации.

10. Метод ситуационного анализа и прогнозирования является достаточно сложным, поскольку в его основе лежат модели, нормализующие вероятностные и детерминированные связи, которые позволяют прогнозировать развитие системы с учетом различных вариантов развития ситуации. Очевидно, что сфера приложения этого метода анализа - прогнозный анализ.

Всех пользователей информации о экономическом состоянии предприятия можно разделить условно на внешних и внутренних. Внутренние пользователи могут получать любую информацию, касающуюся текущей деятельности предприятия и перспектив его развития в пределах своей компетенции. К ним относятся управленческий персонал организации, владельцы контрольных пакетов акций, бухгалтеры и внутренние аудиторы. Внешним пользователям приходится довольствоваться лишь сведениями из официальных источников и строить свои выводы на информации, которую сочли возможным опубликовать внутренние пользователи. Внешними пользователями аналитической информации являются кредиторы, контрагенты, государственные органы, внешние аудиторы, независимые аналитики, специалисты по слиянию и поглощению и т.д.

На основе анализа экономического состояния хозяйствующих субъектов выявляются наиболее значимые характеристики и стороны деятельности предприятия и делаются прогнозы его будущего состояния, после чего на основе этих прогнозов строятся планы производственной и рыночной активности и разрабатываются процедуры контроля за их исполнением.

Таким образом, экономический анализ как прикладная деятельность представляет собой инструмент оценки, диагностики и прогнозирования финансово-хозяйственной деятельности предприятия.

1.3 Характеристика основных показателей оценки финансово-экономического состояния предприятия

Под финансово-экономическим состоянием понимается способность предприятия обеспечивать свою деятельность. Оно характеризуется наличием ресурсов, необходимых для нормального функционирования предприятия, целесообразностью их использования, взаимоотношениями с другими юридическими и физическими лицами, платежеспособностью и финансовой устойчивостью [6].

Анализ финансово-экономического состояния показывает, по каким конкретно направлениям надо вести эту работу, дает возможность выявить наиболее важные аспекты и наиболее слабые позиции в экономическом состоянии предприятия.

Основные направления финансово-экономического анализа состоит из:

1. Анализ производства и реализации продукции включает в себя несколько этапов:

- анализ формирования и выполнения производственной программы. На данном этапе определяют объемы валовой, товарной и чистой продукции.

Валовая продукция - продукция, выпущенная для реализации на сторону. Она определяется по формуле:

ВП = ВО - ВНО, (1)

где ВП - валовая продукция, тыс. руб.

ВО - валовый оборот, тыс. руб.

ВНО - внутренний оборот, тыс. руб.

Товарная продукция - продукция, которая полностью подготовлена к реализации. Она рассчитывается по формуле:

ТП = ВП - НП, (2)

где ТП - товарная продукция, тыс. руб.

НП - незавершенное производство, тыс. руб.

Чистая продукция определяется как товарная продукция за минусом материальных затрат и амортизации. Исходя из этого, чистая продукция рассчитывается по формуле:

ЧП = ТП - МЗ - А, (3)

где ЧП - чистая продукция, тыс. руб.

МЗ - материальные затраты, тыс. руб.

А - амортизация, тыс. руб.

Также в данном разделе анализируется объем производства, ассортимент продукции, структура продукции.

- анализ качества продукции. Анализ качества продукции проводят с помощью обобщающих, индивидуальных и косвенных показателей. К обобщающим показателям относятся удельный и качественный вес продукции в общем объеме ее выпуска, удельные и качественные веса экспортируемой, аттестованной продукции и т.д.; индивидуальные показатели характеризуют полезность, надежность и технологичность продукции; косвенные показатели - это штрафы за некачественную продукцию, объем забракованной продукции, потери от брака.

- анализ ритмичности производства - равномерный выпуск продукции в соответствии с графиком в объеме и ассортименте, предусмотренном планом [6].

- анализ реализации продукции проводят, сравнивая фактические данные с плановым и предшествующим периодом. Рассчитывают процент выполнения плана, абсолютное отклонение от плана, темпы роста и прироста.

2. Анализ эффективности использования основных средств.

Основные средства предприятия - это средства труда, которые многократно участвуют в производственных циклах, сохраняя при этом свою натуральную форму. Стоимость основных средств переносится на изготавливаемый продукт частями по мере износа. Основными показателями, характеризующими эффективность использования основных средств предприятия являются:

- фондоотдача отражает выпуск продукции, приходящийся на рубль вложенных основных средств. Этот показатель рассчитывается по формуле:

ФО = ВП/Осср.год., (4)

где ФО - фондоотдача, руб./руб.

ОCср.год. - среднегодовая стоимость основных средств, тыс. руб.

- фондоемкость характеризует долю затрат основных средств, приходящихся на выпуск одного рубля валовой продукции. Данный показатель должен быть меньше единицы. Фондоемкость рассчитывается по формуле:

ФЕ = Осср.год./ВП, (5)

где ФЕ - фондоемкость, руб./руб.

- фондовооруженность - показатель, характеризующий стоимость основных средств, приходящуюся на одного работника. Данный показатель рассчитывается по формуле:

ФВ = Осср.год./R, (6)

где ФВ - фондовооруженность, тыс. руб./чел.

R - среднесписочная численность работников, чел.

3. Анализ эффективности использования оборотных средств. Оборотные фонды организации целиком потребляются в каждом производственном процессе, полностью переносят свою стоимость на готовый продукт и изменяют свою натуральную форму. Основные показатели, характеризующие эффективность использования оборотных средств предприятия таковы:

- коэффициент оборачиваемости характеризует полное количество оборотов, которое совершают оборотные средства за отчетные период. Данный показатель должен быть выше единицы и должен стремится к повышению. Коэффициент оборачиваемости рассчитывается по формуле:

Кобор. = ВП/Об.с., (7)

где Кобор. - коэффициент оборачиваемости

Об.с. - величина оборотных средств, тыс. руб.

- коэффициент закрепления - величина обратная коэффициенту оборачиваемости. Этот коэффициент рассчитывается по следующей формуле:

Кз = Об.с./ВП (8)

где Кз - коэффициент закрепления

- длительность оборота говорит о количестве дней, в течении которых оборотные средства совершают один оборот. Данные показатель определяется следующим образом:

Д = Т/Кобор., (9)

где Д - длительность оборота, дни

Т - количество дней в плановом периоде, дни

В этом же разделе необходимо рассмотреть оборачиваемость запасов и дебиторской задолженности.

Значительный удельный вес дебиторской задолженности в составе текущих активов определяет их особое место в оценке оборачиваемости оборотных средств. Для оценки оборачиваемости дебиторской задолженности используется следующая группа показателей.

- оборачиваемость дебиторской задолженности:

Од.з. = ВП/ДЗ, (10)

где Од.з. - оборачиваемость дебиторской задолженности

ДЗ - величина дебиторской задолженности, тыс. руб.

- период погашения дебиторской задолженности:

Ппог. д.з. = Т/Од.з., (11)

где Ппог. д. з. - период погашения дебиторской задолженности, дни

- доля дебиторской задолженности в текущих активах:

Дд.з. = ДЗ/ТА Ч 100%, (12)

где Дд.з. - доля дебиторской задолженности, %

ТА - текущие активы, тыс. руб.

Оборот производственных запасов характеризует скорость движения материальных ценностей и их пополнения. Чем быстрее оборот капитала, помещенного в запасы, тем меньше требуется капитала для данного объема хозяйственных операций. Данный показатель рассчитывается по формуле:

Озап. = ВП/Зап., (13)

где Озап. - оборачиваемость производственных запасов

Зап. - величина производственных запасов, тыс. руб.

4. Анализ использования материальных ресурсов. Обеспечение предприятия материалами в необходимом количестве и необходимого качества является необходимым условием выполнения планов по производству продукции, снижению ее себестоимости, росту прибыли, рентабельности. Оценка эффективности использования материальных ресурсов на предприятии осуществляется с использованием следующих основных показателей:

- материалоотдача характеризует отдачу материалов, т.е. сколько произведено продукции с каждого рубля потребленных материальных ресурсов.

МО = ВП/МЗ, (14)

где МО - материалоотдача, руб./руб.

МЗ - величина материальных затрат, тыс. руб.

- материалоемкость - показатель, отражающий сколько рублей материальных ресурсов нужно вложить, чтобы получить один рубль продукции. Для расчета материалоемкости используется следующая формула:

МЕ = МЗ/ВП, (15)

где МЕ - материалоемкость, руб./руб.

5. Анализ использования трудовых ресурсов.

Достаточная обеспеченность предприятий нужными трудовыми ресурсами, их рациональное использование, высокий уровень производительности труда имеют большое значение для увеличения объемов продукции и повышения эффективности производства. Основными показателями этого раздела являются:

- производительность труда - важнейший показатель использования рабочей силы, показывающий сколько рублей валовой продукции приходится на каждого работника предприятия. Производительность труда рассчитывается по формуле:

ПТ = ВП/R, (16)

где ПТ - производительность труда, тыс. руб./чел.

ВП - валовая продукция, тыс. руб.

R - численность работников, чел.

- трудоемкость - показатель, характеризующий затраты рабочего времени на производство продукции. Для расчета трудоемкости используется следующая формула:

Те = 1/ПТ, (17)

где Те - трудоемкость, чел.-час./тыс. руб.

ПТ - производительность труда, тыс.руб./чел.

- величина заработной платы, приходящаяся на одного работника:

З/п = ФОТ/R, (18)

где З/п - заработная плата, приходящаяся на одного работника, тыс. руб.

ФОТ - фонд оплаты труда, тыс.руб.

R - среднесписочная численность работников, чел.

6. Анализ прибыли. Прибыль является одним из источников стимулирования труда, производственного и социального развития предприятия, роста его имущества, собственного капитала. В процессе анализа изучают выполнение плана и динамику прибыли, измеряют влияние факторов на ее размер, выявляют, изучают и реализуют резервы роста чистого дохода. Основными показателями, рассматриваемыми при анализе прибыли являются:

- прибыль от реализации рассчитывается по формуле:

ПР = ВР - С, (19)

где ПР - прибыль от реализации, тыс. руб.

ВР - выручка от реализации, тыс. руб.

С - себестоимость продукции, тыс. руб.

- балансовая прибыль определяется следующим образом:

БП = ПР + ВД - ВР, (20)

где БП - балансовая прибыль, тыс. руб.

ПР - прибыль от реализации, тыс. руб.

ВД - внереализационные доходы, тыс. руб.

ВР - внереализационные расходы, тыс. руб.

- чистая прибыль исчисляется с помощью формулы:

ЧП = БП - Н, (21)

где ЧП - чистая прибыль, тыс. руб.

БП - балансовая прибыль, тыс. руб.

Н - сумма уплаченных в бюджет налогов, тыс. руб.

7. Анализ себестоимости продукции. Себестоимость продукции является важнейшим показателем экономической эффективности ее производства. От ее уровня зависят финансовые результаты деятельности, финансовое состояние, конкурентоспособность продукции. В себестоимость товарной продукции включают все затраты предприятия на производство и сбыт товарной продукции.

Планирование и учет себестоимости на предприятиях ведут по элементам затрат и калькуляционным статьям расходов.

Элементы затрат: материальные затраты (сырье и материалы, покупные комплектующие изделия и полуфабрикаты, топливо, электроэнергия) затраты на оплату труда, отчисления на социальные нужды, амортизация основных средств, прочие затраты (износ нематериальных активов, арендная плата, обязательные страховые платежи, проценты по кредитам банка).

Основные статьи калькуляции сырье и материалы, возвратные отходы, покупные изделия и полуфабрикаты, топливо и энергия на технологические цели, основная и дополнительная зарплата производственных рабочих, отчисления на социальное и медицинское страхование производственных рабочих, расходы на содержание и эксплуатацию машин и оборудования, общепроизводственные расходы, общехозяйственные расходы, потери от брака, прочие производственные расходы, коммерческие расходы.

Анализ себестоимости продукции, работ и услуг позволяет выяснить тенденции изменения данного показателя, выполнения плана по его уровню, определить влияние факторов на его прирост и на этой основе дать оценку работы предприятия по использованию возможностей и установить резервы снижения себестоимости продукции [14].

8. Анализ имущественного положения основывается на анализе активов и пассивов. Необходимость анализа, состава и структуры имущества объясняется разной ролью отдельных видов имущества в формировании финансового результата предприятия. Для этого составляют сравнительный аналитический баланс, в котором объединяют в группы однородные статьи. Такой анализ проводится с помощью горизонтального и вертикального анализа. Цель горизонтального анализа состоит в том, чтобы выявить абсолютные и относительные изменения величин различных статей баланса за определенный период, дать оценку этим изменениям. Цель вертикального анализа заключается в расчете удельного веса отдельных статей в итоге баланса и оценке его изменений. На основе сравнительного аналитического баланса осуществляется анализ структуры имущества организации.

9. Анализ платежеспособности и ликвидности предприятия.

Одним из важнейших критериев оценки финансового положения предприятия является его платежеспособность, под которой понимается готовность возместить кредиторскую задолженность при наступлении сроков платежа текущими поступлениями денежных средств. Платежеспособность предприятия определяется его возможностью и способностью своевременно и полностью выполнять обязательства, вытекающие из торговых, кредитных и иных операций денежного характера.

...