Анализ финансово-хозяйственной деятельности

2 Анализ прямых трудовых затрат

1 Анализ прямых материальных затрат

По способу включения в себестоимость продукции: прямые и косвенные. Прямые затраты - это такие затраты, которые связаны с производством определенного вида продукции и могут быть прямо и непосредственно отнесены на его себестоимость: сырье и основные материалы, потери от брака и некоторые другие. Косвенными называются затраты, которые не могут быть отнесены прямо на себестоимость отдельных видов продукции и распределяются косвенно (условно): общепроизводственные, общехозяйственные, внепроизводственные расходы и некоторые другие.

Прямые затраты делятся на две группы: прямые трудовые и прямые материальные. Сумма прямых материальных затрат зависит от объема и структуры производства продукции, изменения удельных затрат на отдельные изделия.

Удельные материальные затраты зависят от нормы расхода на единицу продукции и цены единицы материала. Особое внимание при анализе необходимо обратить на соблюдение норм расхода материалов. Расход сырья и материалов на единицу зависит от изменения норм расхода, качества материала, коэффициента использования материала уровня применяемой технологии. Цена единицы материала зависит от покупной стоимости сырья и материалов, от рынка сырья, количества материала, уровня инфляции и транспортно-заготовительных расходов (вид транспорта, расстояние, тариф за перевозку). В современных условиях номенклатура выпускаемой продукции быстро меняется, состав выпускаемой продукции усложняется. Вследствие чего количество расходуемых материалов возрастает.

Анализ материалов осуществляется в основном в разрезе фактических калькуляций, то есть исследуется расход материалов на определенный вид продукции.

Таким образом прямые материальные затраты зависят от следующих факторов:

-объема выпущенной продукции;

-расхода материалов на единицу продукции;

-цена за единицу материала.

Влияние указанных факторов можно рассчитать способом цепных подстановок или абсолютных разниц.

2 Анализ прямых трудовых затрат

Анализ использования трудовых ресурсов и производительности труда рассматривают в тесной взаимосвязи с оплатой труда. С ростом производительности труда создаются реальные возможности повышения заработной платы, при этом средства на оплату труда необходимо использовать таким образом, чтобы темпы роста производительности труда опережали темпы роста средней заработной платы. Только при этом условии возможен процесс расширенного воспроизводства. В связи с этим, анализ использования средств на оплату труда имеет важное значение.

При анализе заработной платы рассматриваются следующие задачи:

1. Выявление абсолютного и относительного отклонения по заработной плате, т.е. экономия или перерасход.

2. Рассмотрение причин отклонения от плана и прошлого года.

3. Выявление резервов более экономного использования заработной платы за счет повышения производительности труда и снижения трудоемкости.

4. Разработка мероприятий по использованию резервов и контроль за их выполнением.

Фонд оплаты труда формируется из следующих источников:

1) фонд оплаты труда относимый к текущим издержкам предприятия (в составе себестоимости)

2) выплаты за счет чистой прибыли

3) выплаты за счет средств социальной защиты.

Удельный вес этих выплат зависит от формы собственности организации.

Основными источниками для анализа заработной платы являются:

1. бизнес-план

2. ФП4 и 1Т

3. Пояснения

4. первичная сводная документация по начислению заработной платы.

Одной из задач анализа заработной платы является выявление абсолютного и относительного отклонения по заработной плате, при чем этот расчет делается по оплате труда, включаемой в себестоимость.

Размещено на http://www.allbest.ru/



Размещено на http://www.allbest.ru/

Относительное отклонение по заработной плате (экономия, перерасход) зависит от выполнения производственной программы работниками-сдельщиками.

Выявив отклонения по заработной плате, необходимо рассмотреть их причины.

Основными факторами, влияющими на изменение переменной части заработной платы являются:

1. Объем производства продукции;

2. Структура продукции;

3. Трудоемкость;

4. Среднечасовая оплата труда.

Постоянная заработная плата зависит от численности персонала и среднегодовой заработной платы одного человека, которая в свою очередь зависит от среднегодовой заработной платы одного человека.

Дальнейший анализ направлен на рассмотрение основных причин изменения среднечасовой заработной платы и сдельных расценок, которые зависят от уровня квалификации работников, интенсивности их труда, пересмотра норм выработки, пересмотра расценок, изменения разряда, тарифных ставок, различных доплат и премий, поэтому дальнейший анализ должен быть направлен на рассмотрение мероприятий по изучению этих факторов (причин).

При анализе заработной платы особое внимание следует обратить на соотношение темпов роста производительности труда и средней заработной платы. Для анализа используют данные Ф-П1, Ф-П4, Пояснения.

Анализ соотношения темпов роста производительности труда и средней заработной платы.

	Показатели	План	Факт	Темп роста
1	Выпуск продукции (тыс. руб.)	94100	101800	107,1
2	Численность ППП (человек)	200	202	101,0
3	Затраты на оплату труда (тыс. руб.)	13295	20942	157,5
4	Среднегодовая выработка (руб.)	470500	499010	106,1
5	Среднегодовая зарплата (руб.)	66,475	103,673	156,0

Вывод: Из приведенных данных видно, что темпы роста заработной платы на много опережают (49,9=156-106,1) среднегодовую выработку. Это говорит о наличии перерасхода по заработной плате.

2.5.3 Анализ поведения затрат в условиях рыночной экономики

В условиях рыночных отношений знание реальной величины полученной прибыли жизненно важно для принятия руководством предприятия любых финансовых решений. Это вызывает необходимость совершенствования действующего метода исчисления и учета прибыли.

Широкое распространение в развитых странах (Англия, Германия, Франция, США и др.) получил метод учета и исчисления прибыли для принятия решений, базирующихся на понятии маржинального дохода. В рыночной экономике оно относится к числу фундаментальных. Как известно прибыль зависит от себестоимости, которая является важным инструментом управления.

Это управление осуществляется через операционный анализ как элемент управления затратами, сущность которого состоит в изучении зависимостей финансовых результатов деятельности хозяйствующего субъекта от издержек и объемов производства и реализации продукции, товаров, услуг. Данный вид анализа считается одним из наиболее эффективных средств планирования и прогнозирования деятельности предприятия, он может быть использован в ценообразовании. В специальной литературе вместо термина «операционный анализ» могут быть также использованы термины «анализ безубыточности», «CVP-анализ (costs, volume, profit -- анализ „затраты - объем - прибыль“)»

Центральными элементами операционного анализа являются:

- маржинальный доход

- порог рентабельности или точка безубыточности

- маржинальный запас прочности = (выручка фактическая - выручка пороговая)/выручка фактическая * 100%

- операционный рычаг (производственный леверидж)

Для проведения операционного анализа затраты подразделяют на условно-постоянные и условно-переменные. Переменные затраты возрастают или уменьшаются пропорционально объему производства продукции. Переменный характер могут иметь как производственные, так и непроизводственные затраты.

Различия между постоянными и переменными затратами не всегда четко обозначены (смешанные затраты). Некоторые из них (например, затраты на электроэнергию) в зависимости от времени и интенсивности их использования могут быть частично постоянными и частично переменными. Это так называемые условно-постоянные и условно-переменные затраты. В них выделяется долевое участие постоянных и переменных частей.

Прямые переменные расходы растут пропорционально объему производства, а в выручке пропорционально объему продаж.

Доля переменных расходов в цене за единицу продукции не меняется, а доля постоянных расходов меняется с изменением объема производства, так как меньшая их часть приходится на 1 рубль цены. Следовательно, возникает возможность экономии на условно-постоянных расходах. Поэтому предприятие должно постоянно контролировать сметы переменных и постоянных расходов.

Расчет себестоимости только в части переменных издержек лежит в основе метода «директ-костинг». Использование данной системы в бухгалтерской практике позволяет существенно упростить нормирование, планирование и контроль затрат на производство продукции.

Себестоимость продукции становится более обозримой, а отдельные статьи затрат лучше контролируемыми. Информация, собранная в системе «директ-костинг», позволяет планировать маржинальный доход по отдельным видам продукции, заказам, направлениям деятельности, организации в целом и оценивать его потенциальную способность к покрытию постоянных расходов организации,

Объектом анализа, как правило, является прошлая и будущая деятельность сегментов бизнеса; информационной базой - данные, собранные в системе бухгалтерского управленческого учета. Обладая такой информацией, можно оценивать степень использования материальных, трудовых и финансовых ресурсов, строить краткосрочные прогнозы поведения затрат при различных объемах производства.

Результаты краткосрочного управленческого анализа позволяют ответить на интересующие руководство вопросы:

- какая минимальная деловая активность позволит предприятию избежать убытков (точка безубыточности)?

- какая продукция наиболее рентабельна, а потому более предпочтительна для коммерческой деятельности?

Ниже приведем ряд расчетов и сформулируем ответы на представленные вопросы.

Анализ безубыточности основан на зависимости между доходами от продаж, издержками и прибылью в течение краткосрочного периода времени. Все они влияют друг на друга: затраты на цену, цена на объем, объем на затраты. Из трех приведенных факторов наиболее сложным понятием являются затраты. В финансовой отчетности предприятий отражаются прошлые затраты, в большинстве принимаемых решений имеют дело с будущими (планируемыми) затратами. Для их оценки в процессе принятия решений необходимы методы определения будущих затрат, не прибегая к калькуляции совокупных издержек на единицу продукции.

Точка безубыточности - это тот объем продаж, при котором выручка от реализации равна расходам организации. Разница между фактическим объемом производства и критическим объемом определяет запас финансовой прочности предприятия.

В практике используют также такие показатели как:

- коэффициент валовой маржи К = Валовая маржа / Выручка от реализации;

- пороговая рентабельность R = Постоянные затраты / К;

- запас финансовой прочности ЗФП = Выручка от реализации - R

- прибыль П = ЗФП х К;

- эффект операционного рычага ОР = Валовая маржа / П.

При принятии конкретного управленческого решения необходимо количественно определить его влияние на прибыль и поступление денежных средств.

Для вычисления точки безубыточности сначала рассмотрим формулу расчета прибыли предприятия:

Выручка от продаж продукции - Совокупные переменные расходы-

Постоянные расходы = Прибыль.

Представим формулу в следующем виде:

(Цена единицы продукции - Переменные расходы на единицу продукции)х Объем реализации(V)-Постоянные расходы = Прибыль

Поскольку цель данного расчета в определении точки, где у предприятия нет прибыли, то правую часть уравнения приравняем к нулю. Уравнение примет вид:

 Постоянные расходы (8)

( Цена единицы продукции - Переменные расходы на единицу)

Метод расчета точки безубыточности можно представить графически. График состоит из трех прямых: прямой, описывающей поведение постоянных затрат; прямой, описывающей поведение совокупных затрат и прямой, отражающей поведение выручкиот оказания услуг. Пересечение прямых выручки и совокупных затрат определяет точку безубыточности. Область построения ниже точки пересечения называют зоной убытков, а выше точки пересечения - зоной прибыли. Очередной задачей оперативного анализа является планирование ассортимента продукции, подлежащей реализации.

Размещено на http://www.allbest.ru/

Объем производства (продаж), соответствующий точке безубыточности, носит название критического или предельного. Его называют также минимальным. Понимание точки безубыточности и минимального объема является принципиальным моментом в принятии управленческих решений. Знание предельного объема продаж позволяет контролировать ежедневно величину полученной предприятием прибыли без всяких финансовых расчетов, а также избежать попадания предприятия в зону убытков.

С помощью диаграммы безубыточности можно ответить на вопросы:

- При каком объеме производства предприятие получит прибыль?

- При каком объеме продаж прибыли не будет?

- Каков запас финансовой прочности предприятия при заданном объеме производства и реализации продукции?

Фирмы с низками точками предельного объема легче справляются с падением спроса на их продукцию, у них выше запас финансовой прочности.

Анализ маржинального дохода и предельного объема используется для принятия деловых решений, поскольку он позволяет получить информацию о риске бизнеса или доходе.

Идеальным для бизнеса является сочетание низких постоянных затрат с высоким уровнем маржинального дохода.

Маржинальный подход можно рассматривать как инструмент внутрифирменного планирования и принятия решений. Он необходим для проведения анализа «затраты - объем - прибыль».

Анализ затрат и результатов является связующим звеном между анализом производства, себестоимостью продукции и финансовым результатом от продаж. Цель анализа - обоснование объема производства и затрат для обеспечения прибыльности продаж и выявления факторов и причин отклонений от заданных величин.

Кроме того, выбор задач анализа взаимодействия затрат и результатов приводится в соответствие с целями исследования и может дополняться для углубления анализа по отдельным группам показателей.

Любое изменение объема реализации вызывает еще более сильное изменение прибыли. Эта зависимость называется эффектом операционного рычага: сила операционного рычага = маржинальная прибыль/прибыль. С помощью силы операционного рычага выявляется математическая зависимость - если прибыль равна 0, сила операционного рычага стремится к бесконечности: даже самые слабые колебания объема производства вокруг критической точки вызывают сильные относительные колебания прибыли. Сила операционного рычага показывает, на сколько процентов изменится прибыль при изменении выручки на один процент.

Все перечисленные показатели можно использовать для прогнозирования развития предприятия, то есть выбрать оптимальную стратегию в управлении прибылью, затратами. При этом возможны пять основных стратегий: увеличение цены реализации, снижение переменных затрат, снижение постоянных затрат, увеличение объема производства и реализации, сочетание любых перечисленных стратегий.

Владея рассмотренными методами, бухгалтер-аналитик имеет возможность моделировать различные комбинации объема реализации, издержек и прибыли, выбирая из них наиболее приемлемый, позволяющий предприятию создать условия для расширенного воспроизводства.

Таким образом, можно сделать вывод, что увеличение объема производства продукции с более высоким уровнем маржинального дохода приводит к снижению точки безубыточности.

Предприятию следует стремиться к увеличению объемов продаж воды и росту протяженности прокладки местных трубопроводов с целью получения большего дохода.

Имея данные по фактическому и критическому уровню реализации, рассчитаем запас финансовой прочности организации по осуществляемым видам деятельности.

З_фп=В_факт-В_крит/В_фактЧ100%,

где В_факт - фактическая выручка от реализации продукции, тыс. руб.

В_крит - выручка от реализации в «критической» точке, тыс. руб.

Чем больше запас финансовой прочности, тем ниже риски предпринимательской деятельности.

На основе изложенного можно сделать следующие выводы:

1. Владея рассмотренными выше методами, бухгалтер-аналитик имеет возможность моделировать различные комбинации объема производства, затрат и прибыли, выбирая из них наиболее оптимальный, позволяющий предприятию не только покрыть свои издержки, но и создавать условия для расширенного воспроизводства.

2.Увеличение объемов продаж продукции с высоким уровнем маржинального дохода благоприятно сказывается на финансовом положении организации, сокращая точку безубыточности.

3.При сокращении суммы переменных расходов или росте цен на продажу возрастает маржинальный доход организации, а точка безубыточности сокращается.

4.Изменение постоянных расходов не влияет на размер маржинального дохода, но приводит к резкому смещению точки безубыточности.

Необходимо учитывать, что выполненные расчеты и проиллюстрированные зависимости справедливы лишь для определенной масштабной базы. Данные методики анализа могут быть применены лишь при принятии краткосрочных управленческих решений

2.6 Анализ финансовых результатов

1. Значение и задачи анализа прибыли

2. Анализ общей прибыли.

3. Анализ прибыли от продаж.

4.Анализ показателей рентабельности.

1. Значение, задачи анализа прибыли.

Конечным результатом деятельности любой коммерческой структуры является получение прибыли.

Прибыль - это основной собственный источник средств организации.

Рассмотрим порядок формирования чистой прибыли, который представлен на рисунке 1.

Выручка за минусом себестоимости образует валовую прибыль.

Если из валовой прибыли вычесть коммерческие и управленческие расходы, то получим прибыль (убыток) от продаж.

Прибыль от продаж с учетом сальдо по прочим доходам и расходам образует прибыль до налогообложения.

Если из прибыли до налогообложения вычесть налоги, то получим чистую прибыль.

Все эти данные приводятся в форме «Отчет о прибылях и убытках.



Размещено на http://www.allbest.ru/

Рисунок 1 Модель формирования чистой прибыли коммерческих организаций в России

После уплаты налогов чистая прибыль может использоваться на дальнейшее развитие данной организации, на её социальные нужды и чем больше прибыль имеет организация, тем устойчивее её финансовое состояние, т.е. организация является более независимой.

При анализе прибыли и рентабельности, как относительного показателя прибыли рассматривают следующие задачи:

1) Оценка выполнения планового задания и динамики по всем показателям прибыли и рентабельности;

2) Выявление причин отклонения от плана (с помощью расчета влияния факторов);

3) Выявление резервов увеличения прибыли и рентабельности;

4) Разработка мероприятий по их использованию;

5) Контроль за их выполнением.

Основным источником информации для анализа является отчет о прибылях и убытках, Отчет об изменениях капитала, П-3 (стат. отчетность.), плановые данные, бизнес- планы, 3 раздел пассива баланса, журнал ордер №15.

2. Анализ общей прибыли (прибыли до налогообложения).

Анализ прибыли начинают с оценки выполнения плана и динамики общей прибыли (прибыли до налогообложения)

Рассмотрим порядок формирования общей суммы финансовых результатов.



Размещено на http://www.allbest.ru/

Рисунок 2 Блок-схема факторного анализа общей прибыли (до налогообложения)

Чистая прибыль - это та прибыль, которая остается в распоряжении предприятия после уплаты всех налогов, экономических санкций и отчислений в благотворительные фонды.

Общая прибыль организации складывается из:

1. результата от продажи продукции или оказании услуг (сч.90)

2. сальдо прочих доходов и расходов

Для анализа используют Отчет о прибылях и убытках .

В соответствии с ПБУ 9/99 и 10/99 прочими доходами и расходами являются:

- поступления и расходы, связанные с предоставлением за плату во временное пользование активов организации;

- поступления и расходы, связанные с участием в уставных капиталах других организаций;

- прибыль или убыток, полученные организацией в результате совместной деятельности (по договору простого товарищества);

- поступления и расходы от продажи основных средств и иных активов

- проценты полученные и уплаченные за предоставление в пользование денежных средств;

- штрафы, пени, неустойки за нарушение условий договоров полученные и уплаченные;

- активы, полученные и переданные безвозмездно, в том числе по договору дарения;

- поступления в возмещение причиненных организации убытков;

- прибыль прошлых лет, выявленная в отчетном году, и убытки прошлых лет, признанные в отчетном году;

- суммы кредиторской, депонентской и дебиторской задолженности, по которым истек срок исковой давности;

- курсовые разницы;

- сумма дооценки и уценки активов;

- перечисления средств, связанных с благотворительной деятельностью;

- прочие доходы и расходы

3. Анализ прибыли от продаж.

В составе общей прибыли большую долю занимает прибыль от продаж.

Прибыль от продаж = Выручка без НДС - Полная себестоимость

По данным «Отчета о прибылях и убытках» прибыль от продаж определяется:

Выручка минус себестоимость минус управленческие и коммерческие расходы Выручка зависит от:

1.цены на продукцию;

2.объема продаж.

Дав оценку выполнения плана или динамики по прибыли от продаж необходимо исчислить влияние следующих факторов:

1) цены

2) Объема продаж

3) Себестоимости

4) Коммерческих расходов

5) Управленческих расходов

Сначала рассматриваем влияние цены на выручку. Предположим, что цены на продукцию возросли на 19% , тогда выручка до повышения цен (выручка в сопоставимых ценах) определяется путем отношения фактической выручки к индексу цен (коэффициент динамики).

= = 89889,9т.р.

а) Влияние цены на выручку равно фактическая выручка минус выручка в сопоставимых ценах.

= 1069-89889,9 = +17079,1 т.р.

б) Изменение выручки по сравнению с прошлым годом = 106969 - 99017= +7952 т.р.

Влияние объема продаж на выручку = из отклонения по выручке вычитают величину влияния цены на выручку.

+ 7925 - (+17079,1) = - 9127,1т.р.

Или путем сравнения выручки в сопоставимых ценах с выручкой за прошлый год.

89889,9 - 99017 = -9127,1 т.р.

1) влияние цены на прибыль = величина влияния цены на выручкубазовый уровень прибыли от продаж

Уровень определяется по отношению к выручке (в %)

Влияние цены = + 17079,1 т.р. = + 4833 т.р.

1) влияние объема продаж = величина влияния объема базовый уровень

продаж на выручкуприбыли от продаж

= - 9127,1 = - 2583т.р.

2) Влияние с/с на прибыль от продаж = Фактическая выручка изменение

уровня с/с

= 106969[ ]= - 6097 т.р.

4) Влияние коммерческих и управленческих расходов рассчитывается аналогично влиянию себестоимости.

= 106969[]= + 4921т.р. (если коммерч. расходы увеличиваются, то прибыль уменьшается)

5) Влияние управленческих расходов = 106969-[]= +2888т.р.

Проверка: сложим влияние всех факторов изменения прибыли от продаж (4833-2583+6097-4921-2888)=+538т.р.

Вывод: из приведенных данных видно, что прибыль от продаж возросла по сравнению с прошлым годом на 539. За счет продажи продукции по более дорогой цене на 19% дополнительно получено прибыли на 4833 т.р. и за счет снижения уровня себестоимости - на 6097 т.р. Однако сокращение объема продаж из-за цены, снизило прибыль на сумму 2583 т.р., а также уменьшение уровня коммерческих и управленческих расходов сократило прибыль соответственно на 4929 т.р. и 2888т.р., что является резервом роста прибыли от продаж. Необходимо более детально проанализировать структуру коммерческих и управленческих расходов.

Влияние указанных факторов можно рассчитать способом цепных подстановок или методом логической увязки.

4 Анализ показателей рентабельности.

Относительным показателем прибыли является рентабельность. Различают следующие показатели рентабельности:

1) Рентабельность продукции = Прибыль от продаж

Себестоимость

2) Рентабельность производства = Общая прибыль (до налогообл.)

Стоимость ОПФ + Ср. остатки обор. средств

3) рентабельность совокупных активов = Общая прибыль

Совокупные активы

(оборотные + внеоборотные активы,

или итог актива баланса)

4) Рентабельность оборотных активов = Общая прибыль

Стоимость оборотных

активов (итог 2 раздела)

5) Рентабельность собственного капитала = Чистая (нераспред. прибыль)100%/ Итог 3 раздела пассива

6) Рентабельность инвестиций =Чистая прибыль 100%

Собств. капит. (итог 3 раздела пассива) +

Долгосрочные обязательства (итог4 раздела)

7) Рентабельность продаж = Выручка без НДС-с/с-ком. расх.-упр. расх.

Выручка

При анализе рассматривают изменение каждого показателя рентабельности, выявляют причины этих изменений, рассчитывают влияние факторов, выявляют резервы увеличения рентабельности, разрабатывают мероприятия по их использованию и осуществляют контроль за их выполнением.

Основным источником информации является: Отчет о прибылях и убытках, бухгалтерский баланс (фин. отчетности), П3 (стат. отчетности).

Рассчитаем влияние на изменение рентабельности продаж цепными подстановками следующих факторов:

1) Выручки;

2) Себестоимости ;

3) Коммерческих расходов;

4) Управленческих расходов.

Показатели	Прошлый год	Факт	Отклонение
1) Прибыль от продаж	28022	28561	539
2) Выручка	99017	106969	7952
3) Себестоимость	70203	69744	459
4) Коммерческие расходы	594	5562	4968
5) Управленческие расходы	198	3102	2904
Рентабельность продаж, %	28,3	26,7	-1,6

Рентабельность продаж за прошлый год = (99017-70203-594-198)/99017 = 28,3%

Рентабельность продаж за отчетный год = (106969-69744-5562-3102)/106969 = 26,7%

Изменение: 26,7 - 28,3 = -1,6%

Рассчитаем влияние на изменение рентабельности продаж цепными подстановками следующих факторов:

1) Влияние выручки =

2) Влияние себестоимости =

34,1-33,6=+0,5%

3) Влияние коммерческих расходов =

29,4 - 34,1= - 4,7%

4) Влияние управленческих расходов =

26,7 - 29,4 = -2,7

Вывод: из приведенных расчетов видно, что рентабельность продаж по сравнению с прошлым годом снизилась на 1,6% за счет увеличения коммерческих и управленческих расходов. Их влияние соответственно: - 4,7 и - 2,7, что является резервом роста рентабельности.

2.7 Анализ финансового состояния и деловой активности организации

2.7.1 Анализ финансового состояния организации

1Значение и задачи анализа финансового состояния

2Анализ ликвидности предприятия

3Анализ финансовой устойчивости

1Значение и задачи анализа финансового состояния

Между финансовой и производственной деятельностью организации существует тесная взаимосвязь, если у организации достаточно собственных источников средств для осуществления его деятельности и если организация может своевременно рассчитаться по всем имеющимся текущим долгам, то это свидетельствует об устойчивом финансовом состоянии. В свою очередь устойчивое финансовое состояние дает возможность дальнейшего развития организацией его производственной деятельности.

При анализе финансового состояния рассматривают следующие задачи:

-изучение структуры имущества (Актив) и источников средств (Пассив) и разработка мероприятий по улучшению этой структуры;

-рассмотрение показателей ликвидности (выявление возможностей увеличение активов организации);

-определение показателей финансовой устойчивости организации, разработка мероприятий по выявлению возможностей увеличению источников средств.

Основным источником информации для анализа финансового состояния является бухгалтерский баланс и форма П - 3 стат. отчетности.

2 Анализ ликвидности предприятия

Одной из задач анализа финансового состояния является оценка показателей ликвидности и платежеспособности.

Под ликвидностью организации понимается степень покрытия текущих обязательств текущими активами.

Текущие обязательства - краткосрочные обязательства.

Текущие активы - оборотные активы.

Под ликвидностью отдельных статей баланса понимают скорость (время) превращения активов в деньги, и чем меньше требуется для этого времени, тем активы являются более ликвидными.

По степени ликвидности все активы подразделяются на 4 группы:

А₁ - наиболее ликвидные активы (денежные средства и краткосрочные финансовые вложения);

А₂ - быстро реализованные активы (дебиторская задолженность до 12 месяцев);

А₃ - медленные реализуемые активы (все запасы, НДС, дебиторская задолженность с выше 12 месяцев и прочие оборотные активы);

А₄ - труднореализуемые активы - внеоборотные активы (итог 1 раздела актива баланса).

В зависимости от сроков погашения задолженности статьи пассива делятся на 4 группы:

П₁ - наиболее срочные обязательства - (кредиторская задолженность, задолженность перед участниками по выплате дивидендов и прочие краткосрочные обязательства);

П₂ - краткосрочные пассивы - кредиты и займы;

П₃ - долгосрочные пассивы;

П₄ - постоянные пассивы - итог 3 раздела баланса, доходы будущих периодов, резервы предстоящих расходов.

На основании этих группировок определяют следующие коэффициенты ликвидности:

К абсолютной ликвидности = __А₁_______ >0,2

П₁ + П₂

К срочной ликвидности = А₁ + А₂ > 0.8 - 1

П₁ +П₂

К текущей ликвидности = А₁ + А₂ + А₃ > 2

П₁ + П₂

Группировка статей актива и пассива баланса на конец года.

Актив	Сумма, тыс.руб.	Пассив	Сумма, тыс.руб.
А1-наиболее ликвидные активы	7859	П1-наиболее срочные обязательства	47210
А2-быстро реализуемые активы	62731	П2-краткосрочные обязательства	59277
А3-медленно реализуемые активы	122066	П3- долгосрочные обязательства	7075
А4-трудно реализуемые активы	129963	П4 - постоянные пассивы	209057
Баланс	322619	Баланс	322619

К абсолютной ликвидности = 7859/106487=0,074

К срочной ликвидности = 70590/106487=0,662

К текущей ликвидности = 192656/106487=1,809

Судя по исчисленным показателям можно сказать, что организация является неплатежеспособной.

3. Обобщающим показателем финансовой независимости организации является излишек или недостаток источников средств для формирования запасов и затрат.

Для этого сравнивают эти источники с запасами и затратами.

К запасам и затратам относят стр. 1210 + стр. 1220 бухгалтерского баланса.

Для характеристики источников формирования запасов и затрат используют следующие показатели:

1. наличие источников собственных оборотных средств (СОС)

Собственные источники -внеоборотные активы

Всего (3 раздел П) -(итог 1 раздела актива баланса)

2. наличие собственных источников и долгосрочных заемных источников.

(Функционирующий капитал).

Собственные источники+ Итог 4 раздела

оборотных средств пассива баланса

3. общая величина источников формирования оборотных средств = функционирующий капитал + краткосрочные кредиты и займы

Затем, исходя из этих данных, определяем:

1.излишек или недостаток источников СОС

(наличие источников собственных оборотных средств (СОС) - запасы и затраты)

2.излишек или недостаток функционирующего капитала

(Функционирующий капитал - запасы и затраты)

3.излишек общих источников

( Общая величина источников - запасы и затраты)

По этим показателям устанавливают тип финансовой устойчивости:

Типы финансовой устойчивости

Показатели	Абсолютная независимость	Нормальное финансовое состояние	Неустойчивое финансовое состояние	Кризисное финансовое состояние
1) Излишек (недостаток) источников собственных оборотных средств	> 0	< 0	< 0	< 0
2) Излишек (недостаток) функционирующего капитала	> 0	> 0	< 0	< 0
3) Излишек (недостаток) общих источников	> 0	> 0	> 0	< 0

Оценка финансовой устойчивости организации

(тыс.руб.)

Показатели	На начало года	На конец года	Изменение (+,-)
1.Источники собственных средств (итог 3 раздела пассива)	201798	206190	+4392
2.Внеоборотные активы (итог 1 раздела актива)	128260	129520	+1260
3.Наличие источников собственных оборотных средств (1-2)	73538	76670	+3132
4.Долгосрочные источники (итог 4 раздела пассива)	7822	7075	-747
5.Функцианирующий капитал (3+4)	81360	83745	+2385
6.Краткосрочные кредиты и займы (заемные средства)	79462	59277	-20185
7.Общие источники (5+6)	160822	143022	-17800
8.Запасы и затраты (стр.1210+1220 баланса)	119176	122066	+2890
9.Излишек (недостаток) собственных оборотных средств(3-8)	-45638	-45396	-242
10. Излишек (недостаток) собственных оборотных средств и долгосрочных источников (5-8)	-37816	-38321	-505
11. Излишек (недостаток) общих источников (7-8)	+41646	+20956	-20690

Организация имеет неустойчивое финансовое состояние.

2.7.2 Анализ деловой активности организации

В широком смысле понятие «деловая активность» означает спектр усилий, направленных на продвижение организации на рынке. С точки зрения анализа под этим термином понимается текущая коммерческая деятельность организации. Деловая активность проявляется в динамичности развития организации, достижения ей поставленных целей, эффективном использовании своего финансового потенциала.

Для оценки деловой активности используют качественные и количественные показатели. Оценка деловой активности на качественном уровне может быть получена в результате сравнения деятельности самой организации с организациями той же отрасли. К качественным критериям относят: широту рынков сбыта, деловую репутацию организации, ее конкурентоспособность, наличие постоянных поставщиков и покупателей.

Анализ деловой активности на количественном уровне осуществляется по следующим направлениям:

* Анализ степени выполнения плана по основным показателям и анализ причин отклонений.

* Анализ и обеспечение приемлемых темпов наращивания объемов финансовой деятельности организации. В рамках данного направления осуществляют анализ выполнения «золотого правила экономики», характеризующего экономическую деятельность организации:

Тп > Тв > Та > 100 %,

Где Тп - темп роста прибыли, %

Тв - темп роста объемов реализации, %

Та - темп роста активов (имущества), %

Экономический смысл данного правила состоит в том, что размер активов (имущества) должен увеличиваться (т.е. организация должна развиваться), при этом темп роста объемов реализации должен превышать темп роста активов, что означает более эффективное использование ресурсов организации, а темп роста прибыли должен опережать темп роста объемов реализации, что свидетельствует, как правило, об относительном снижении издержек производства.

* Коэффициентный анализ интенсивности и эффективности использования материальных и финансовых ресурсов.

Количественный уровень анализа деловой активности можно провести с помощью расчета показателей рентабельности.

Показатели рентабельности являются относительными характеристиками финансовых результатов и эффективности деятельности предприятия. Они измеряют доходность предприятия с различных позиций и группируются в соответствии с интересами участников экономического процесса

Коэффициенты деловой активности позволяют проанализировать, насколько оперативно и эффективно организация использует свои средства. Как правило, к этой группе относят различные показатели оборачиваемости. Эти показатели имеют большое значение для оценки финансового состояния организации, поскольку скорость оборота средств, т.е. скорость превращения их в денежную форму, оказывает непосредственное влияние на платежеспособность организации. Кроме того, увеличение скорости оборота средств, при прочих равных условиях отражает повышение производственно-технического потенциала организации. При проведении анализа используют показатели, характеризующие:

* скорость оборота (оборачиваемость) - количество оборотов капитала организации и его составляющих;

* период оборота - средний срок, за который возвращаются средства, вложенные производственно-коммерческие операции организации.

Продолжительность одного периода оборота в днях рассчитывается как отношение длительности анализируемого периода к коэффициенту оборачиваемости анализируемого показателя.

Коэффициент оборачиваемости активов:

,

В - выручка от реализации товаров;

А -стоимость активов за отчетный период.

При большом количестве аналитических периодов среднюю стоимость активов рекомендуется рассчитывать по формуле средней хронологической.

Показатель характеризует эффективность использования организацией всех имеющихся ресурсов, независимо от источников их привлечения, т.е. показывает сколько раз за отчетный период совершается полный цикл производства, приносящий соответствующий эффект в виде прибыли, или сколько денежных единиц реализованной продукции принесла каждая денежная единица активов.

Коэффициент оборачиваемости основных средств (фондоотдача):

,

В - выручка от реализации товаров;

ОС -стоимость основных средств за отчетный период.

Повышение фондоотдачи, помимо увеличения объема реализованной продукции, может быть достигнуто как за счет относительно невысокого удельного веса основных средств, так и за счет их более высокого технического уровня. Низкий уровень фондоотдачи свидетельствует либо о недостаточном объеме реализации, либо о слишком высоком уровне вложений в эти активы.

Коэффициент оборачиваемости собственного капитала:

,

В - выручка от реализации товаров;

СК -стоимость собственного капитала за отчетный период.

Показатель характеризует активность собственного капитала, и показывает сколько выручки содержится в каждом рубле собственного капитала. Рост показателя в динамике означает повышение эффективности использования собственного капитала. Низкое значение показателя означает бездействие части собственных средств и указывает на необходимость вложения собственных средств в другой, более подходящий источник доходов.

Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности:

,

В - выручка от реализации товаров;

ДЗ -стоимость дебиторской задолженности за отчетный

период.

Показатель характеризует число оборотов, совершенных дебиторской задолженностью, за анализируемый период. С помощью данного коэффициента можно рассчитать, во сколько раз объем реализованной продукции превышает дебиторскую задолженность. При ускорении оборачиваемости происходит снижение значения показателя, что свидетельствует об улучшении расчетов с дебиторами. Этот показатель полезно сравнивать с коэффициентом оборачиваемости кредиторской задолженности поскольку появляется возможность сравнить условия коммерческого кредитования, которыми организация пользуется у других организаций, с теми условиями, кредитования, которые организация сама предоставляет другим организациям.

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности:

,

В - выручка от реализации товаров;

КЗ -остаток кредиторской задолженности за отчетный период.

Показатель характеризует число оборотов, совершенных кредиторской задолженностью, за анализируемый период. С его помощью можно рассчитать, во сколько раз объем реализованной продукции превышает кредиторскую задолженность. Если оборачиваемость кредиторской задолженности < оборачиваемости дебиторской задолженности, то у организации возможен остаток свободных средств.

Коэффициент оборачиваемости материально-производственных запасов:

,

С- себестоимость;

З - стоимость материально-производственных запасов.

Показатель характеризует скорость реализации запасов товарно- материальных ценностей. Чем выше показатель оборачиваемости запасов, тем меньше средств связано в этой наименее ликвидной статье оборотных средств, тем более ликвидную структуру имеют оборотные средства и тем более устойчиво финансовое состояние организации.

Однако в некоторых случаях увеличение оборачиваемости запасов отражает негативные явления в деятельности организации, например, в случае повышения объема реализации за счет товаров с минимальной прибылью или вообще без прибыли.

Длительность одного оборота оборотных средств предприятия - период времени (в днях), в течение которого оборотные средства проходят три стадии оборота. Рассчитывается по формуле :

Тоб = 360/ Коб

где 360 - число дней в году (или в тот период времени, за который рассчитывается Коб).

Таким же образом ведется расчет и по другим активам.

Длительность одного оборота в днях = средние остатки оборотных средств / однодневный оборот.

Исходя из этой формулы, на длительность оборота в днях влияют:

- средние остатки оборотных средств;

- однодневный оборот.

Влияние этих факторов рассчитывают способом цепных подстановок.

Тесты по дисциплине: «Анализ финансово-хозяйственной деятельности»

1.Соединение ранее расчлененного в единое целое - это:

а) анализ;

б) динамика;

в) синтез.

2. Микроанализ исследует:

а) систему экономической информации;

б) деятельность конкретной организации;

в) хозяйство в целом по стране, отрасли, региону.

3. К основным пользователям экономической информации относят:

а) руководство, банки, поставщики, СМИ, аудиторские фирмы;

б) страховые фирмы, аудиторские фирмы, СМИ;

в) администрация, персонал, банки, покупатели.

4. Охват всех сторон деятельности организации во взаимосвязи и зависимости - это принцип:

а) объективности;

б) комплексности;

в) эффективности.

5. Назовите вид экономического анализа, который изучает деятельность только исследуемого предприятия и его структурных подразделений:

а) межотраслевой;

б) внутрихозяйственный;

в) межхозяйственный.

6. По методике изучения объектов анализ подразделяется на:

а) комплексный, тематический;

б) сопоставительный, факторный, диагностический, маржинальный,

детерминированный;

в) внутренний, внешний.

7. Анализ, проводимый всеми службами предприятия с целью предоставления руководству информации, необходимой для планирования, контроля и принятия управленческого решения - это:

а) финансовый;

б) факторный;

в) управленческий.

8. Экономический анализ - это:

а) способ познания предметов и явлений окружающей среды, основанный на разделении целого на части и изучение их во всем многообразии связей и зависимостей;

б) исследование экономических процессов в их взаимосвязи, складывающейся из воздействия объективных экономических законов и факторов субъективного характера;

в) анализ хозяйственных процессов предприятия.

9. Принцип действенности анализа означает:

а) охват всех сторон деятельности организации;

б) умение быстро и четко проводить анализ;

в) анализ должен активно воздействовать на ход производства и его результаты.

10. Основной целью и задачей экономического анализа является:

а) принятие управленческого решения;

б) изыскание резервов повышения эффективности производства;

в) оценка динамики показателей.

11. Дедуктивный метод - это :

а) исследование явлений от общего к частному;

б) исследование явлений от частного к общему;

в) взаимосвязь теории и практики.

12. В зависимости от способа исчисления показатели делят на:

а) абсолютные и относительные;

б) натуральные и стоимостные;

в) количественные и качественные.

13.Элиминирование - это :

а) исключение воздействия всех факторов на величину результативного показателя кроме одного;

б) функциональная зависимость факторов и результативного показателя;

в) корреляционная зависимость факторов и результативного показателя.

14. .Какие источники информации используют для анализа структуры основных фондов?

а) формы11,бух. баланс, Пояснения;

б) формы 11, Пояснения;

в) формы 1-предприятие, бух. баланс, Пояснения.

15. Методы детерминированного факторного анализа:

а) метод цепной подстановки, абсолютных разниц, пропорциональных чисел, относительных разниц, интегральный метод;

б) сравнение, группировки, балансовый способ;

в) корреляционный, дисперсионный, метод цепной подстановки.

16. Для анализа финансового состояния используют

а) формы бух. баланс, П-3;

б) формы П-2, бух. баланс, П-3;

в) формы 1-предприятие, бух. баланс, П-3.

17.Кассовая книга, журналы-ордера относятся к источникам:

а) первичным;

б) сводным;

в) эпизодическим.

18.Для факторного анализа прибыли от продаж используют:

а) формы Отчет о прибылях и убытках,П-3;

б) формы бух. баланс, Пояснения, Отчет о прибылях и убытках;

в) формы Отчет об изменениях капитала, Пояснения.

19. Влияние материалоотдачи на изменение выпуска продукции равно:

а) абсолютное отклонение по материалоотдаче умножить на фактические материальные затраты;

б) абсолютное отклонение по материальным затратам умножить на фактическую материалоотдачу;

в) абсолютное отклонение по материалоотдаче умножить на плановые материальные затраты.

20.Анализ ассортимента выпускаемой продукции можно сделать по данным:

а) формы 1-предприятие,Пояснения,5-з:

б) формы 1-предприятие, П-1;

в) формы П-1,5-з.

21.Счет-фактура по месту формирования относится к источникам:

а) внешним;

б) внутренним;

в) сводным.

22.Если одна и та же информация одинакова в различных формах отчетности, то соблюдается требование к информации:

а) оперативность;

б) аналитичность;

в) единство.

23.Содержание форм финансовой отчетности регламентируется:

а) ПБУ 4/99, Приказом Министерства финансов Р.Ф.№66н, 124н;

б) ПБУ 1/08,ПБУ 4/99;

в) ПБУ 5/01, Приказом Министерства финансов Р.Ф.№66н.

24. Экстенсивное использование ресурсов - это:

а) дополнительное привлечение ресурсов;

б) рациональное использование имеющихся ресурсов;

в) замена ресурсов.

25. Резервы с точки зрения экономического анализа - это :

а) неиспользованные возможности роста производства;

б) запасы материалов;

в) запасы оборудования.

26. К трудовым ресурсам относят:

а) численность персонала, производительность труда;

б) фондоотдача, производительность труда;

в) фондоотдача, численность персонала.

27. 21. Влияние среднегодовой выработки на выпуск продукции

а) абсолютное отклонение по выработке * факт. численность рабочих;

б) абсолютное отклонение по выработке * план. численность рабочих;

в) абсолютное отклонение по выработке * план. выработку.

28. К методам теории принятия решений относят:

а) метод цепных подстановок, методы линейного программирования;

б) теория игр, методы линейного программирования, теория массового обслуживания;

в) метод относительных разниц, теория массового обслуживания;

29. Детерминированный анализ- это :

а) метод исследования влияния факторов на результат, при котором связь факторов с результативным показателем носит вероятностный характер;

б) метод исследования влияния факторов на результат, при котором связь факторов с результативным показателем носит функциональный характер;

в) метод исследования влияния факторов на результат, при котором связь факторов с результативным показателем носит неполный, вероятностный характер.

30. Маржинальный доход - это:

а) переменные затраты + прибыль от продаж;

б) выручка - себестоимость;

в) выручка - переменные затраты.

31.Структура основных фондов:

а) стоимость зданий/ стоимость всех основных фондов *100%;

б) стоимость зданий/ стоимость всех основных фондов;

в) стоимость всех основных фондов/ стоимость зданий *100%.

32.Темп роста

а) факт/ план *100%;

б) факт/план;

в) факт/прошлый год *100%.

33.Лицензия-это:

а) основные фонды;

б) финансовые вложения;

в) нематериальные активы.

34.Коэффициент износа равен:

а) сумма амортизации / остаточная стоимость основных фондов;

б) сумма амортизации / первоначальная стоимость основных фондов;

в) сумма амортизации / восстановительная стоимость основных фондов.

35.Коэффициент оборота по приему работников:

а) принято за отчетный период /среднесписочная численность персонала;

б) принято за отчетный период /численность рабочих;

в) среднесписочная численность персонала / принято за отчетный период.

36.Для анализа материальных затрат используют:

а) формы 5-з, Пояснения, 1-предприятие;

б) формы 11, Отчет о прибылях и убытках, Пояснения;

в) формы 5-з, 11, П-1.

37.Фондоотдача:

а) выпуск продукции* стоимость основных фондов;

б) выпуск продукции / стоимость ОПФ;

в) стоимость ОПФ / выпуск продукции.

38.Среднедневная выработка:

а) выпуск продукции/ численность рабочих;

б) выпуск продукции/ человеко-дни;

в) выпуск продукции/ человеко-часы.

39.Активная часть основных фондов:

а) машины, оборудование;

б) здания, сооружения;

в) инвентарь, зеленые насаждения.

40. Фонд рабочего времени планфакт

290120 270270

а) используется рационально;

б) используется не рационально;

в) используется удовлетворительно.

41.Инвентарь:

а) материалы;

б) основные фонды;

в) НМА.

42. % выполнения плана по выпуску продукции равен:

а) факт/ план *100%

б) план / факт *100%

в) факт / прошлый год *100%

43.Растет удельный вес активной части основных фондов, выпуск продукции:

а) увеличивается;

б) уменьшается;

в) не изменяется.

44. Коэффициент обновления:

а) стоимость поступивших новых основных фондов / стоимость основных фондов на конец года;

б) новые основные фонды / основные фонды на начало года;

в) основные фонды на начало года / поступило основных фондов.

45. Коэффициент текучести:

а) уволено по всем причинам / среднесписочная численность персонала;

б) уволено всего /среднесписочная численность персонала;

в) уволено по собственному желанию и за нарушение трудовой дисциплины /среднесписочная численность персонала.

46. Для анализа основных фондов используют:

а) формы 11, бух. баланс, Пояснения;

б) формы бух. баланс, П-4, 11;

в) формы 1-предприятие, бух. баланс, Пояснения.

47. Фондовооруженность труда:

а) стоимость ОПФ /численность персонала;

б) стоимость ОПФ /выпуск продукции;

в) численность персонала /стоимость ОПФ.

48.Среднечасовая выработка:

а) выпуск продукции / численность персонала;

б) выпуск продукции / человеко-дни;

в) выпуск продукции / человеко-часы.

49.Увеличивается количество отходов материалов, выпуск продукции:

а) уменьшается;

б) увеличивается;

в) не изменяется.

50.Фондоотдачаплан факт

1,043 0,994

основные фонды используются:

а) эффективно;

б) не эффективно;

в) удовлетворительно.

51. Земельные угодья:

а) НМА;

б) основные фонды;

в) материалы.

52. Относительное отклонение по численности рабочих при следующих данных равно:

план факт

выпуск продукции 96000100800

численность рабочих160 165

равно:

а) +3, б) -3,в) +5.

53. Коэффициент выбытия основных фондов:

а) выбыло основных фондов / первоначальная стоимость основных фондов на конец года;

б) выбыло основных фондов / первоначальная стоимость основных фондов на начало года;

в) выбыло основных фондов / остаточная стоимость основных фондов.

54. Коэффициент постоянства работников:

а) количество работников, проработавших весь год / среднесписочная численность персонала;

б) число уволенных по всем причинам / среднесписочная численность персонала;

в) число принятых /среднесписочная численность персонала.

55. Для анализа материалоотдачи используют:

а) формы П-1, 5-з, Пояснения, 1-предприятие;

б) формы П-1, Пояснения,11;

В) формы П-1, 5-з,1-Т.

56. Чем эффективнее используются основные фонды, тем фондорентабельность:

...