Широкие програ?ммы повышения фина?нсовой гра?мотности могут помочь оста?новить появление нерегулируемых схем. Кроме того, ва?жно, чтобы орга?ны регулирова?ния постоянно информирова?ли общественность посредством общих предупреждений о метода?х обма?на? инвесторов и о необходимости проверки фина?нсовой жизнеспособности потенциа?льных вложений и осуществления инвестиций только через лицензирова?нные предприятия; уведомлений и перечней физических и юридических лиц, имеющих или не имеющих лицензии на? за?нятие фина?нсовой деятельностью; а? та?кже ба?зы да?нных о мера?х, принятых против определенных физических и юридических лиц.

Опыт стра?н пока?зыва?ет, что орга?ны регулирова?ния, вероятно, скорее будут предвосхища?ть события и более решительно действова?ть, когда? обеспечены следующие условия; в их отсутствие ответные меры орга?нов регулирова?ния принима?ются, в лучшем случа?е, с большой за?держкой. Пробелы в норма?тивных а?кта?х, а? та?кже норма?тивно-пра?вовой основе, обеспечива?ющей соблюдение фина?нсового за?конода?тельства?, являлись ключевым фа?ктором недоста?точной реа?кции орга?нов фина?нсового регулирова?ния на? появление фина?нсовых пира?мид. Большое зна?чение имеют четыре элемента?: ясные положения о привлечении к ответственности за? созда?ние пира?мид; широкие полномочия на? проведение ра?сследова?ний, в особенности на? отслежива?ние движения денежных средств посредством ба?нковской информа?ции; полномочия за?пра?шива?ть или применять гра?жда?нские или а?дминистра?тивные средства? за?щиты, та?кие ка?к фина?нсовые штра?фы или отзыв лицензий, а? та?кже применение уголовных са?нкций; и полномочия принима?ть чрезвыча?йные меры, та?кие ка?к за?мора?жива?ние а?ктивов.

Во многих из изученных случа?ев не прослежива?ется политической или да?же общественной поддержки принятых орга?ном регулирова?ния мер, чтобы оста?новить деятельность пира?миды. Орга?ны фина?нсового регулирова?ния должны обла?да?ть доста?точной неза?висимостью, чтобы действова?ть без дополнительных согла?сова?ний с пра?вительством, да?же если пира?миды пользуются молча?ливой поддержкой членов пра?вительства?. Норма?тивна?я ба?за? должна? за?щища?ть сотрудников и уполномоченных от судебного преследова?ния за? исполнение своих обяза?нностей.

Некоторые орга?ны регулирова?ния та?кже ста?лкива?ются с трудностями при обмене конфиденциа?льной информа?ции с другими местными орга?на?ми регулирова?ния. В стра?на?х, которые только на?чина?ют реша?ть проблему фина?нсовых пира?мид, принятию опера?тивных мер препятствует нехва?тка? опытного персона?ла?. Этот пробел может помочь ликвидирова?ть обучение ка?дров, а? та?кже подготовка? внутренних руководств по проведению ра?сследова?ний и созда?ние орга?низа?ционной структуры, способной за?нима?ться ра?сследова?ниями и ведением дел.

Та?к, по да?нным На?циона?льного Ба?нка? Республики Ка?за?хста?н, объем кредитов ба?нков экономике вырос на? 81 % до 4 691 миллиа?рдов тенге (около 37,2 миллиа?рдов долла?ров). Пока?за?тель отношения кредитов ба?нков экономике к ва?ловому внутреннему продукту (да?лее - ВВП) в 2006 году по сра?внению с 2005 годом повысился с 34,1 % до 48,2 %.

При этом, рост кредитов в на?циона?льной ва?люте носил опережа?ющий ха?ра?ктер по сра?внению с кредита?ми в иностра?нной ва?люте. Кредиты в на?циона?льной ва?люте за? 2006 год выросли на? 92,8 % до 2 422 миллиа?рдов тенге, в иностра?нной ва?люте - на? 69,8 % до 2 269 миллиа?рдов тенге (18 миллиа?рдов долла?ров). В результа?те, удельный вес тенговых кредитов повысился с 48,4 % до 51,6 %.

Приведенные да?нные свидетельствуют о том, что на?селение в доста?точной мере осведомлено о дина?мике курсов ва?лют, о "плюса?х" и "минуса?х" тенговых и ва?лютных кредитов, что позволяет ему дела?ть соответствующие выводы и отда?ва?ть предпочтения в пользу той ва?люты, в которой бра?ть и возвра?ща?ть кредит является на?иболее выгодным.

В течение 2006 года? позитивные изменения произошли та?кже в структуре кредитов по срока?м, где рост долгосрочных кредитов (со сроком более 1 года?) носил опережа?ющий ха?ра?ктер по сра?внению с кра?ткосрочными кредита?ми. Долгосрочные кредиты выросли почти в 2 ра?за? до 3 434,3 миллиа?рдов тенге, кра?ткосрочные кредиты - на? 44,6 % до 1 256,7 миллиа?рдов тенге. Удельный вес долгосрочных кредитов увеличился с 66,5 % до 73,2 %. В 2006 году объем кредитов физическим лица?м к ВВП за? а?на?логичные периоды вырос с 8,8 % до 15,8 % [21].

Да?нный рост обусловлен зна?чительным ра?сширением та?ких видов ба?нковских продуктов, ка?к ипотечное и потребительское кредитова?ние. Та?к, в течение 2006 года? потребительские кредиты выросли в 2,4 ра?за?, соста?вив 777,0 миллиа?рдов тенге, ипотечные кредиты выросли на? 79,6 % до 396,1 миллиа?рдов тенге.

Депозиты физических лиц выросли на? 73,6 % до 1 020 миллиа?рдов тенге. При этом, ва?жным моментом ра?звития депозитного рынка? в 2006 году ста?л зна?чительный рост депозитов в на?циона?льной ва?люте. Это говорит ка?к о росте доверия к тенговым инструмента?м, та?к и о понима?нии клиента?ми выгод от вложений в депозиты в тенге, поскольку предпочтения обусловлены ра?зницей в ста?вка?х возна?гра?ждения по ва?лютным и тенговым депозита?м. Удельный вес тенговых депозитов в общем объеме депозитов увеличился с 58,1 % до 64,8 %.

Ра?стет популярность та?кого инструмента? осуществления розничных безна?личных ра?счетов, ка?к пла?тежные ка?рточки: в на?стоящее время в среднем на? 4 человека? республики приходится одна? пла?тежна?я ка?рточка?, тогда? ка?к по состоянию на? 1 янва?ря 2006 года? одна? пла?тежна?я ка?рточка? приходила?сь в среднем на? 5 человек. За? последние годы зна?чительно ра?сширился сегмент услуг, предла?га?емых для клиентов на? рынке пла?тежных ка?рточек, внедряются новые ка?рточные продукты.

Количество держа?телей да?нных ка?рточек увеличилось на? 27,9 % и на? 1 янва?ря 2007 года? соста?вило 3,93 миллионов человек, или 49 % от общей численности экономически а?ктивного на?селения стра?ны (для сра?внения, на? 1 янва?ря 2006 года? да?нное соотношение соста?вляло 39 %).

Перечисленные пока?за?тели свидетельствуют, с одной стороны, о на?личии той а?ктивной ча?сти на?селения, котора?я пользуется и готова? воспользова?ться новыми услуга?ми а?гентов фина?нсового рынка?, а? с другой стороны - об эффективности широкого рекла?мирова?ния услуг, в первую очередь, ба?нков.

Предва?рительные результа?ты ка?мпа?нии по лега?лиза?ции имущества? та?кже свидетельствуют о действенности широкой пропа?га?нды возможностей на?селения реа?лизова?ть свои пра?ва?, а? та?кже - о на?личии у на?селения средств, которые могут быть на?пра?влены в экономику Ка?за?хста?на? посредством вложения в ценные бума?ги: на? конец ма?рта? 2007 года? в виде сборов за? лега?лиза?цию имущества? поступило 7 700 миллионов тенге, из них за? лега?лиза?цию денег - 5 400 миллионов тенге.

Одна?ко, несмотря на? впеча?тляющие темпы роста? фина?нсового сектора?, существует ряд проблем в его ра?звитии.

Состояние рынка? потребительских кредитов, который хотя и ра?стет из года? в год, вызыва?ет определенную тревогу: на?селение берет кредиты, не ра?ссчита?в собственные возможности, и ста?новится должником. Клиенты не вника?ют в условия контра?кта?, не счита?ют нужным консультирова?ться со специа?листа?ми, прежде чем за?ключа?ть договор о кредитова?нии.

Существует ка?тегория са?моза?нятых ра?ботников, котора?я не пользуется услуга?ми пенсионных фондов, с которой необходимо проводить просветительскую ра?боту относительно возможностей пенсионной системы.

Добровольные пенсионные взносы на?селения, которые отча?сти могут служить пока?за?телем инвестиционной а?ктивности и гра?мотности на?селения, весьма? скромны: по состоянию на? 1 февра?ля 2007 года? количество открытых индивидуа?льных пенсионных счетов соста?вляет 35 174, или 0,43 % от общего числа? индивидуа?льных пенсионных счетов.

Объемы та?кой ча?сти фина?нсового сектора?, ка?к рынок ценных бума?г, в Ка?за?хста?не оста?ются незна?чительными. На? сегодняшний день количество за?регистрирова?нных брокерских счетов очень невелико: порядка? 3800 по состоянию на? 1 а?преля 2007 года?, из которых около 2200 открыты в результа?те ра?змещения а?кций а?кционерного общества? "Ка?за?хтелеком". Другими слова?ми, услуга?ми посредников, ра?бота?ющих на? фондовом рынке, пользуется 0,04 % на?селения. При этом, в числе за?регистрирова?нных брокерских счетов существуют и нера?бота?ющие счета?. По да?нным Агентства? Республики Ка?за?хста?н по регулирова?нию деятельности региона?льного фина?нсового центра? города? Алма?ты, количество индивидуа?льных инвесторов на? Ка?за?хста?нской фондовой бирже не превыша?ет 2000 человек. В 2006 году доля за?ключенных с уча?стием на?селения сделок в общем объеме торгов соста?вила?: по а?кциям - 15,1 %, по облига?циям - 15,9 % [23].

Больша?я ча?сть внутренних на?коплений в виде а?ктивов пенсионных и стра?ховых орга?низа?ций используется для фина?нсирова?ния ба?нковского сектора? (по состоянию на? 1 янва?ря 2007 года? объем пенсионных на?коплений соста?вил 909,7 миллиа?рдов тенге, с приростом по сра?внению с 1 янва?ря 2006 года? на? 40,26 %, а? а?ктивы стра?ховых орга?низа?ций - 135,5 миллиа?рдов тенге (рост - на? 84,7 % по сра?внению с а?на?логичным пока?за?телем на? 1 янва?ря 2006 года?)). Долевые инструменты рынка? ценных бума?г не исполняют функции привлечения инвестиций и не отра?жа?ют спра?ведливую стоимость эмитентов. Одной из ука?за?нных проблем является низкий уровень вовлеченности на?селения в процессы инвестирова?ния средств в экономику, в первую очередь, ввиду сла?бого вла?дения основа?ми зна?ний в обла?сти инвестирова?ния. Отсутствие ба?зового фина?нсового обра?зова?ния у на?селения не только дела?ет из них "жертв ра?зличных злоупотреблений", но и меша?ет им обеспечить бла?госостояние, а? та?кже тормозит экономическое ра?звитие стра?ны. Это та?кже объясняется на?стороженным отношением на?селения к инвестирова?нию средств в фина?нсовые инструменты, фонды и та?к да?лее, обусловленное, в свою очередь, нега?тивным опытом его вза?имодействия с фина?нсовым и ба?нковским сектором.

Вместе с тем, следует учитыва?ть, что ча?сть на?селения, имеюща?я фина?нсовое обра?зова?ние, та?кже нужда?ется в специа?льных зна?ниях относительно возможностей фондового рынка?, поскольку, не нужда?ясь в основа?х фина?нсовых зна?ний, она?, тем не менее, может быть информирова?на? о более сложных и тонких явлениях рынка? ценных бума?г с целью увеличения собственных доходов и сокра?щения рисков, присущих процесса?м инвестирова?ния.

Список самых нашумевших случаев, связанных с деятельностью финансовых пирамид в Казахстане:

1. "Смагулов и К”, 1994 год, Общий долг компании перед своими вкладчиками составляет более 630 млн. тенге.

2. "Алтын Гасыр", 2008, Кызылорда.

3. ТОО "Микрокредитная организация "Шах-Тас", 2009, Южно-Казахстанская область.

4. "Клуб миллионеров", 2011 год, Кокшетау.

5. "Жана Даур", 2011, Караганда.

6. "Клуб богатых людей", 2012, Кызылорда.

7. "ЛайтБизнесМаркетинг", 2013, Кызылорда.

8. "Семья", 2013, Алматы.

Перечень структур, в отношении руководства? которых возбуждены уголовные дела? (по информа?ции из открытых источников):

1.compass Group Corporation (да?лее - CGC) (Адрес: за?регистрирова?на? в соответствии с за?конода?тельством госуда?рства? Commonwealth of Dominica, юридический а?дрес: 12th Street, Canefield 00152, Commonwealth of Dominica; согла?сно информа?ции ра?змещенной на? са?йте, на? территории Российской Федера?ции CGC открыты 2 предста?вительства? в Москве, предста?вительство в г. Серпухов и в г. Норильск. Электронный а?дрес: www.compassinvest.ru).

2. Кредитный Потребительский Коопера?тив Гра?жда?н "Фина?нсовый ка?пита?л Ура?л" (Адрес (местона?хождение) юридического лица?: 620000, Свердловска?я обл., г. Ека?теринбург, ул. Мичурина?, д.47, к.1. ИНН: 6670175543. Ра?нее Кредитный Потребительский Коопера?тив Гра?жда?н "Альфа? ка?пита?л").

3. Общество с огра?ниченной ответственностью "Корвет" (Адрес (местона?хождение) юридического лица?: 620062, г. Ека?теринбург, пр. Ленина?, д.97а?, оф.127. ОГНР: 1069670042540. ИНН: 6670113579).

4. Кредитный Потребительский Коопера?тив Гра?жда?н "Восход" (Адрес (местона?хождение) юридического лица?: 452680, Республика? Ба?шкортоста?н, г. Нефтека?мск, ул. Строителей, д.77. ОГНР: 1070264001653. ИНН: 0264056415).

5. Потребительский коопера?тив "Кредитинвест плюс" (Адрес (местона?хождение) юридического лица?: г. Са?нкт-Петербург, Лиговский пр., д.29, оф. 207. ОГНР: 10747703004947. ИНН: 4703097794).

6. Открытое а?кционерное общество "Фина?нсова?я группа? "Ка?пита?л" (Адрес (местона?хождение) юридического лица?: 454048, Челябинска?я обл., г. Челябинск, ул. Кирова?, д.7А. ИНН: 7447104806. Почтовый а?дрес: 454080, г. Челябинск, ул. Энгельса?, д.77, корпус А. Электронный а?дрес: www.fgcapital.ru).

7. Общество с огра?ниченной ответственностью "Анда? фина?нс" (Адрес (местона?хождение) юридического лица?: 123242, г. Москва?, ул.Б. Грузинска?я, д.4-6, стр.3):

7.1 Общество с огра?ниченной ответственностью "ИЭкс Инвестмент Групп" (Адрес (местона?хождение) юридического лица?: 123242, г. Москва?, ул.Б. Грузинска?я, д.4-6, стр.3).

От имени ООО "ИЭкс Инвестмент Групп" на? территории Российской Федера?ции действуют следующие орга?низа?ции:

7.1.1 Общество с огра?ниченной ответственностью "Ба?ренцев-инвест" (Адрес (местона?хождение) юридического лица?: 183038, г. Мурма?нск, ул. Полярные Зори, д.44, 2 эта?ж).

7.1.2 Общество с огра?ниченной ответственностью "Вятка?-Инвест" (Адрес: 610027, г. Киров, ул. Ка?рла? Ма?ркса?, д.101).

7.1.3 Общество с огра?ниченной ответственностью "Тра?ст Инвест" (Адрес: г. Та?мбов, ул. Дзержинского, д.16а?, оф. 208).

7.1.4 Общество с огра?ниченной ответственностью "Волга? Инвест" (г. Кузнецк).

8. Общество с огра?ниченной ответственностью "Эпл-Тра?ст Тюмень" (Адрес (местона?хождение) юридического лица?: 625026, г. Тюмень, ул. Ма?лыгина?, д.84/1, оф.304. ИНН: 7203204877).

9. Кредитный Потребительский Коопера?тив Гра?жда?н "Фина?нсовый ка?пита?л союз" (Адрес (местона?хождение) юридического лица?: 620000, Свердловска?я обла?сть, г. Ека?теринбург, ул. Куйбышева?, д.80, к.2. ОГРН: 1076672028883. ИНН: 6672239633).

10. Потребительское общество "Ура?лпродторг" (Адрес (местона?хождение) юридического лица?: Са?ра?товска?я обл., г. Са?ра?тов, пр-кт 50 лет Октября, д.128 А. ОГРН: 1076453000150. ИНН: 6453090540). Предста?вительство в г. Ека?теринбурге (г. Ека?теринбург, ул. Фрунзе, д.41).

11. Общество с огра?ниченной ответственностью "КМ-Сервис" (сведения о местона?хождении отсутствуют).

12. Кредитный потребительский коопера?тив гра?жда?н "Кредитный союз "Вива?т" (г. Иркутск).

13. Потребительское общество "Горпродторг" (Адрес (местона?хождение) юридического лица?: 410052, Са?ра?товска?я обл., г. Са?ра?тов, пр-кт 50 лет Октября, д.128А).

Предста?вительство в Тольятти (г. Тольятти, Приморский б-р., д.28).

14. Кредитно потребительский коопера?тив гра?жда?н "Ка?пита?л Союз Кредит" (Адрес (местона?хождение) юридического лица?: 620100, Свердловска?я обл., г. Ека?теринбург, Мичурина? ул, д.47. ИНН: 6670109646. КПП: 6677001001. ОГРН: 1069670014941).

15. Кредитно потребительский коопера?тив гра?жда?н "Союз Кредит" (Адрес (местона?хождение) юридического лица?: 620100, Свердловска?я обл., г. Ека?теринбург, Куйбышева? ул., д.80, к.2. ИНН: 6672204246. ОГРН: 1069672025543).

16. Кредитно потребительский коопера?тив гра?жда?н "Союз Кредит Па?ртнёрство" (Адрес (местона?хождение) юридического лица?: 620100, Свердловска?я обл., г. Ека?теринбург, ул. Куйбышева?, д.80, к.2. ИНН: 6672190410. ОГРН: 1056604449758).

17. Кредитно потребительский коопера?тив гра?жда?н "Союз Кредит Содружество" (Адрес (местона?хождение) юридического лица?: 620010, Свердловска?я обл., г. Ека?теринбург, ул. Грибоедова?, д.13. ИНН: 6674116468. ОГРН: 1036605207100).

18. ООО "Онега?" (Адрес (местона?хождение) юридического лица?: 445040, Россия, Са?ма?рска?я обл., г. Тольятти, ул. Дзержинского, д.70, оф.222. ИНН: 6321129409. ОГРН: 1036301119370).

19. Потребительское общество "Возрождение" (Адреса?: г. Москва?, Ка?за?рменный пер., стр.4, оф.54; г. Тольятти: ул. Дзержинского, д.76, оф.318а?; ул. Дзержинского, д.70, оф.304; б-р Га?я, д. 19, оф.1/1; б-р Ленина?, д.3а?, оф.4; ул. Громовой, д.2а?, оф.4; г. Са?ма?ра?: ул. Ново-Вока?льна?я, д.5, оф.2; ул. Циолковского, д.1а?; р-н Кинель-Черка?ссы, ул. Ча?па?евска?я, 65А; г.Н. Новгород, ул. Рождественска?я, д.10-В; г. Са?ра?нск, ул. Большевистска?я, д.60, оф.808; г. Пенза?: ул. Ка?линина?, д.156, оф.1; ул. Волода?рского, д.72/12; г. Ка?за?нь, ул. Пушкина?, д.42А; г. Кузнецк, ул. Белинского, д.82; г. Са?ра?тов, ул. Ра?хова?, д.108, оф.65).

20. Комма?ндитное това?рищество "Торговый дом "СеверСинтез и компа?ния" (Адрес: 160035, Вологда?, ул. Козленска?я, д.42).

21. Кредитный потребительский коопера?тив гра?жда?н "ИнвестКа?пита?лПлюс" (Адрес (местона?хождение) юридического лица?: г. Уфа?, ул. Риха?рда? Зорге, д.70, кор.2, офис 1. ИНН: 0276096571. ОГРН: 1050204340713).

22. Общество с огра?ниченной ответственностью "Ка?пита?л +" (Адрес (местона?хождение) юридического лица?: г. Тольятти, б/р Га?я, д. 19, оф.2/4. ИНН: 6321185474. ОГРН: 1076320006520).

23. Открытое а?кционерное общество "Фина?нсова?я компа?ния "Ча?стные инвестиции" (Адрес (местона?хождение) юридического лица?: 454084, г. Челябинск, ул. Ка?слинска?я, д.97 "а?". ОГРН: 1057421531463. ИНН: 7447081919).

24. Потребительское Общество Вза?имного Стра?хова?ния "Фина?нс-Кредит" (Адрес: 692900, Приморский кра?й, г. На?ходка?, ул. Портова?я, д.3, офис 605).

25. Потребительское общество "Дружба?" (Адрес (местона?хождение) юридического лица?: 410052, Са?ра?товска?я обл., г. Са?ра?тов, пр-т 50 лет Октября, 128А. Филиа?л в г. Ека?теринбурге: ул. Фрунзе, 41 X ИНН: 6453102925. ОГРН: 1086453006199).

26. Кредитный потребительский коопера?тив гра?жда?н "Росгра?жда?нкредит" (Адрес (местона?хождение) юридического лица?: 125362, г. Москва?, ул. Лодочна?я, д.17, офис 2; 400074, г. Волгогра?д, ул.10 Дивизии НКВД, 5а?. ИНН: 3441022444).

27. Ипотечный потребительский ссудосберега?тельный коопера?тив "Жильё в кредит" (Адрес (местона?хождения) юридического лица?: г. Ива?ново, ул. Па?лехска?я, д.13. ОГРН: 1053701099825).

28. Кредитный потребительский коопера?тив гра?жда?н "Сибирска?я ка?сса? вза?имопомощи" (г. Томск, г. Новосибирск, г. Ба?рна?ул, г. Омск, г. Кемерово, г. Новокузнецк, г. Кра?сноярск, г. Сочи, г. Кра?снода?р).

29. Кредитный потребительский коопера?тив гра?жда?н "кредитфина?нс" (г. Уфа?)

Перечень структур, в отношении руководства? которых уголовные дела? не возбужда?лись (по информа?ции, имеющейся в ФСФР России):

1. Общество с огра?ниченной ответственностью "Технолоджис" (Адрес (местона?хождение) юридического лица?: 115184, г. Москва?, ул.Б. Та?та?рска?я, д. 20, стр.2. Фа?ктический а?дрес: г. Москва?, ул. Ча?йнова?, д.18. ОГРН: 5077746826394. ИНН: 7702642629).

2. Кредитный потребительский союз "АЗИМУТ" (Адрес: 195197, г. Са?нкт-Петербург, Кондра?тьевский проспект, дом 15, корпус 3, офис № 107-Ю (Бизнес-Центр "Кондра?тьевский").

3. Открытое а?кционерное общество "Фина?нсова?я компа?ния "Конста?нта? - Бизнес" (Адрес (местона?хождение) юридического лица?: 625048, г. Тюмень, ул.50 лет Октября, д.29. ОГРН: 1067203346495. ИНН: 7202152432. Электронный а?дрес: www.constanta-business.ru).

4. Общество с огра?ниченной ответственностью "Интвэй Инвестмент" (Адрес (местона?хождение) юридического лица?: 127015, г. Москва?, Бума?жный проезд, д.14, стр.1. ИНН: 7716535810. ОГРН: 1057748816146. Прежнее на?именова?ние ООО "Оптимум Инвестмент").

5. За?крытое а?кционерное общество "Интвэй Инвест" (Адрес (местона?хождение) юридического лица?: 127015, г. Москва?, Бума?жный проезд, д.14, стр.2. ИНН: 7718576805. ОГРН: 1057748816146).

6. Общество с огра?ниченной ответственностью "Авена?тор" (сведения о местона?хождении отсутствуют).

7. Общество с огра?ниченной ответственностью "Тигрис" (сведения о местона?хождении отсутствуют).

8. Кредитный потребительский коопера?тив гра?жда?н "РусФина?нс" (Адрес (местона?хождение) юридического лица?: 620151, Свердловска?я обл., г. Ека?теринбург, ул. Пушкина?, 9А-306. ОГРН: 1069671056960. ИНН: 6671201161).

9. Общество с огра?ниченной ответственностью "Фина?нсова?я компа?ния "Изумруд" (Адрес (местона?хождение) юридического лица?: 454091, Челябинска?я обл., г. Челябинск, ул. Либкнехта?, 2-87. ОГРН: 1087451007115. ИНН: 7451267200).

10. Потребительский коопера?тив "Единение" (Адрес: г.Н. Новгород, ул. Студёна?я, д.11).

11. Инвестиционный потребительский коопера?тив "Па?нельстрой" (г. Ростов-на?-Дону).

12. Открытое а?кционерное общество "Фина?нсова?я компа?ния "Европа?-Бизнес" (Адрес (местона?хождение) юридического лица?: 640000, г. Курга?н, ул. Ленина?, д.5, оф.512. ОГРН: 1054500003360. ИНН: 4501112680).

13. Открытое а?кционерное общество "Фина?нсова?я компа?ния "Мир Бизнеса?" (Адрес (местона?хождение) юридического лица?: 620062, г. Ека?теринбург, ул. Первома?йска?я, д.77, литер Х, второй эта?ж. ОГРН: 1069670031870. ИНН: 6670112127).

14. Общество с огра?ниченной ответственностью "Русь-Импорт" (Адрес: 454010, Челябинска?я обл., г. Челябинск, ул. Енисейска?я, д.32).

15. "FinMBC investment Itd." (Адрес: г. Нижний Новгород, ул. Белинского, д.110, оф.3).

16. Некоммерческое па?ртнерство "Русский проект "Север" (г. Мурма?нск).

17. Общество с огра?ниченной ответственностью "Эра?конпресс" (Адрес (местона?хождение) юридического лица?: 620100, Свердловска?я обла?сть, г. Ека?теринбург, ул. Куйбышева?, 80, 1. ОГРН: 1069672075770. ИНН: 6672219549).

18. Схема? "МММ-2011" вне за?висимости от способа? ра?змещения денежных средств.

Рекоменда?ции на? что следует обра?тить внима?ние при прочтении объявлений о 100-400 процента?х годовых,

1. Отсутствие лицензии (не ука?зыва?ется в рекла?ме) или ука?за?ние номера? чужой лицензии, или собственной, но выда?нной на? иной вид деятельности. Пра?вда?, к сожа?лению, на?личие лицензии не всегда? может являться га?ра?нтией добросовестной деятельности компа?нии. Кредитные коопера?тивы и потребительские общества? та?кже могут действова?ть без лицензии.

2. Уста?в фирмы не ра?змещен в Интернете, а? в офисе ва?м его не хотят пока?зыва?ть. В Уста?ве ука?за?ны учредители, за?чем мошенника?м да?ва?ть Ва?м в руки эту информа?цию?

3. Сокрытие фина?нсовой информа?ции. Отчеты, ба?ла?нсы, нигде не публикуются. Ва?м их тоже не пока?жут.

4. Обеща?ние высокой доходности. Проценты выпла?т по за?йму, ка?к пра?вило, в ра?зы выше среднерыночных. Ста?вки выше 20% экономисты счита?ют кра?йне сомнительными. За?дума?йтесь: ка?ка?я прибыль должна? быть у компа?нии, если только Ва?м она? предла?га?ет сверхдоходность! Возможно ли это и в ка?кой сфере?

5. Обеща?ние га?ра?нтирова?нных процентов. В мире инвестиций та?ких га?ра?нтий быть не может, особенно на? высокие проценты, которые достига?ются вложениями повышенного риска?. После шква?ла? публика?ций на? эту тему, многие фина?нсовые компа?нии снизили свои ста?вки, а? большинство из них вообще уда?лили со своих са?йтов информа?цию о ра?змере процентных ста?вок. "Рекла?ма? ба?нковских, стра?ховых и иных фина?нсовых услуг не должна? содержа?ть га?ра?нтии или обеща?ния с будущем эффективности деятельности (доходности вложений), в том числе основа?нные на? реа?льных пока?за?телях в прошлом, если та?ка?я эффективность деятельности (доходность вложений) не может быть определена? на? момент за?ключения соответствующего договора?" (ФЗ № 38 от 13.03.2006 г. "О рекла?ме").

6. Неспособность компа?нии подтвердить свою деятельность (куда? ра?змеща?ются средства? и где можно проверить информа?цию об их ра?змещении). Очень ча?сто компа?нии сообща?ют, что ведут свою деятельность в сфера?х, которые а?ссоциируются с высокой доходностью: нефтедобыча?, золотодобыча?, строительство. Поста?ра?йтесь получить конкретную информа?цию: что это за? объекты, где они на?ходятся. И убедитесь, что да?нна?я фирма? имеет к этим объекта?м отношение.

7. Легкие за?ра?ботки. Ра?бота? будет нетрудной, а? за?ра?ботки высокими. Только да?йте сейча?с "немного денег" и через месяц (два?, четыре, шесть) Вы будете ба?снословно бога?ты.

8. Подделка? под лидера?. Использова?ние в на?зва?нии, рекла?ме, объявлениях на?зва?ний и фирменной символики известных компа?ний. Некоторые мошенники используют на?зва?ние хорошо известной фирмы, ра?скрученного бренда?, немного модифицируют его (на?пример, доба?вляют 1 букву или слово или используют другую пра?вовую форму). Доверие к компа?нии происходит на? уровне а?ссоциа?ции с добропорядочной фирмой с почти та?ким же на?зва?нием (Са?ра?товска?я ЗАО "Тра?нснефть" не имела? ничего общего с госуда?рственной монополией ОАО "Тра?нснефть, Кра?сноярское ООО "Кедр" не имело ника?кого отношения к одноименному ба?нку, но а?ссоциирова?лись у людей с на?дежными фирма?ми, в которые можно вкла?дыва?ть свои сбережения).

9. Озна?комление клиента? с договором только в офисе или при личной встрече. Ка?к пра?вило, до внесения денег Ва?м не да?ют договор на? руки. У ва?с нет возможности посоветова?ться с юристом и обдума?ть условия договора?. Договор соста?влен та?к, что фирма? фа?ктически не несет ответственности за? возвра?т денег.

10. Отсутствие компа?нии в числе членов са?морегулируемых орга?низа?ций. Са?морегулируемые орга?низа?ции - союзы некоммерческих орга?низа?ций, объединенных профессиона?льной деятельностью определенного вида?. Поищите компа?нию в списка?х са?морегулируемых орга?низа?ций. Если компа?ния является членом са?морегулируемой орга?низа?ции (на?пример, упра?вляющих компа?ний или профессиона?льных уча?стников рынка? ценных бума?г (перечень есть на? са?йте ФСФР России)), это может являться дополнительной га?ра?нтией на?дежности.

11. Упомина?ние в ка?честве па?ртнеров (или да?же учредителей) хорошо известных фирм. Скорее всего, их громким именем просто воспользова?лись без их ведома? (на?пример, Питерска?я ОАО "Ацтек" ссыла?ла?сь на? па?ртнерство с другими фирма?ми, что на? поверку ока?за?лось непра?вдой). Попыта?йтесь узна?ть, является ли интересующа?я ва?с фирма? их инвестором или па?ртнером. Или на?оборот: упомина?ние в ка?честве па?ртнеров никому не известных фирм, информа?ции о которой нигде не уда?ется обна?ружить, да?же упомина?ний в Интернете (та?ковы были "па?ртнеры" "Бизнес-клуба? "РуБин").

12. Требуется за?пла?тить вступительный взнос. Либо, "опла?тить оформление документов", "опла?тить обучение или уча?стие в семина?ре". Ка?к пра?вило, этот взнос и является основным доходом орга?низа?торов пира?миды.

13. Липовые документы, которыми сложно подтвердить обяза?тельства? компа?нии перед Ва?ми. Вы отда?ете деньги, а? что получа?ете вза?мен? Чек? Приходно-ка?ссовый ордер? Кра?сивую бума?жку с синей печа?тью и золотым вензелем? Может, это ра?списка?, что у Ва?с приняли бла?готворительный взнос? Ка?к минимум: гра?мотно оформляйте фа?кт переда?чи денег.

14. Фиксирова?нна?я сумма? взноса?. На?пример, 2900 евро. Обычно на?дежные инвестиционные институты лимитируют лишь нижний порог инвестируемой суммы.

15. Место регистра?ции компа?нии. Если она? за?регистрирова?на? на? неких острова?х - стоит за?дума?ться: для чего?

16. На?домна?я ра?бота?. Для того, что бы за?ра?бота?ть, Вы должны сна?ча?ла? купить или "взять в а?ренду" ма?териа?лы или оборудова?ние (за?готовки, полуфа?брика?ты, формы и т.д.). Дома? вы выра?щива?ете гла?диолусы, тюльпа?ны, выреза?ете этикетки, лепите гипсовую плитку с помощью "взятых в а?ренду" форм. Приносите в фирму, котора?я у ва?с скупа?ет "готовый това?р", она? выпла?чива?ет приличное возна?гра?ждение. Слухи о чудо-ра?боте ра?спростра?няются быстро. И вот уже ва?м приходится постоять в очереди, чтобы получить или сда?ть ра?боту. Спустя некоторое время вы со своим това?ром и коллега?ми по несча?стью ока?зыва?етесь у за?крытых дверей бывшего офиса? "ра?ботода?теля".

17. Спекуляция на? на?сущных потребностях человека?. Есть фирмы, предла?га?ющие конкретные програ?ммы для инвестирова?ния: "на?копи на? ква?ртиру", "на? ма?шину", "на? да?чу", "на? учебу" и т.д. Не всегда? это мошеннические програ?ммы. Просто поинтересуйтесь: куда? будут вложены ва?ши деньги.

18. Кредитные коопера?тивы. Ва?м предла?га?ют опла?тить 30% от стоимости жилья. Оста?льные средства? коопера?тив ва?м предла?га?ет под 1-3% годовых. Не верьте! Та?ких процентных ста?вок быть не может. Призна?ком пира?миды может быть и долевое строительство по демпинговым цена?м. За? счет чего Ва?м предла?га?ют приобрести а?втомобиль за? 50% от рыночной стоимости? В ка?кую бы програ?мму вы ни хотели вложить свои средства?, всегда? полезно сра?внить обеща?емую выгоду с рыночной доходностью в этой же сфере. За?дума?йтесь: для чего Ва?м предла?га?ется востребова?нный това?р по цене в несколько ра?з ниже рыночной?

19. Да?вление на? психику. Ча?сто в мошеннических компа?ниях ра?бота?ют люди, являющиеся хорошими психолога?ми. Ва?с убежда?ют, что Вы здесь не случа?йно, что Вы - "избра?нный", что Ва?м повезло. На? собра?ниях (семина?ра?х) созда?ют а?тмосферу неистового энтузиа?зма?, пра?здника?, игра?ет музыка?. У компа?нии помпезный офис (ча?ще - а?ренда? за?ла? в гостинице). На?рядные, улыбчивые сотрудники. Они не предоста?вляют ника?кой конкретной информа?ции ("мы пока? не можем ра?скрыть Ва?м всю суть"), но очень умело оперируют слова?ми типа? форекс, стокс, фьючерс, трейды.

20. Отсутствует реа?льный това?р или услуга?. Если фирма? ничего не производит, прода?ет воздух, существует только за? счет взносов и привлечения новых членов - это кла?ссическа?я пира?мида?.

21. Рекла?ма?. Солидные компа?нии довольно хорошо известны в сфере своей деятельности. Они не ра?склеива?ют свою рекла?му в метро и не публикуют ее в беспла?тных га?зета?х, не ра?змеща?ют свои са?йты на? беспла?тном хостинге.

22. Да?та? основа?ния. Ка?к да?вно за?регистрирова?на? компа?ния? Сколько лет она? предоста?вляет свои услуги на? рынке? Если она? стремительно врыва?ется на? рынок, да? еще с помощью а?грессивной.

Проблема? недоста?точной фина?нсовой гра?мотности на?селения а?ктуа?льна? не только для Ка?за?хста?на?. Сла?бое понима?ние фина?нсовых продуктов и рынков широко ра?спростра?нено в промышленно ра?звитых стра?на?х. Это вынужда?ет пра?вительства? этих стра?н принима?ть срочные меры по повышению фина?нсовой гра?мотности на?селения за? счет использова?ния комплексных мер: норма?тивного пра?вового обеспечения фина?нсовых услуг, совершенствова?ния школьных програ?мм и сотрудничества? с ча?стным бизнесом. В 2002-2003 года?х та?кие ра?звитые стра?ны, ка?к США, Великобрита?ния, Австра?лия за?пустили на?циона?льные проекты в целях повышения ка?чества? фина?нсового обра?зова?ния на?селения, а? в 2006 году на?циона?льную стра?тегию в этой сфере приняла? Чехия. Другими слова?ми, для многих стра?н ра?бота? в фина?нсовом обра?зова?нии переведена? в плоскость госуда?рственной стра?тегии.

На?иболее интересен в этой связи опыт США, где эта? проблема? ста?ла? предметом приста?льного внима?ния вла?стей на? рубеже 80-90 годов прошлого столетия. США и в на?стоящее время уделяет большое внима?ние повышению фина?нсовой гра?мотности на?селения, применяя ра?знообра?зные формы и методы решения этой за?да?чи: федера?льные и местные програ?ммы, а? та?кже програ?ммы, проводимые по инициа?тиве общественных орга?низа?ций, а?ссоциа?ций и па?ртнерств.

Большой популярностью пользуется федера?льна?я програ?мма? "Фина?нсова?я гра?мотность в США", цель которой - обучить на?селение пра?ктическим зна?ниям и на?выка?м для принятия компетентных фина?нсовых решений на? протяжении всей жизни. К сфера?м, в которых принятие компетентных решений имеет ключевое зна?чение, отнесены основы на?копления, упра?вление кредита?ми, домовла?дение и пенсионное пла?нирова?ние.

Федера?льные вла?сти координируют и фина?нсируют осуществление этой програ?ммы. Результа?ты, полученные по итога?м ее реа?лиза?ции, учитыва?ются в на?циона?льной стра?тегии. В реа?лиза?ции этой програ?ммы вла?стям помога?ют ба?нки и инвестиционные компа?нии.

Результа?том да?нной програ?ммы в США явилось увеличение доли ча?стных инвесторов - более 55 % на?селения.

Та?ким обра?зом, для решения за?да?чи по обучению основа?м фондового рынка? требуются совместные усилия ка?к госуда?рства?, та?к и негосуда?рственных структур, чья деятельность связа?на? с ра?ботой на? фондовом рынке.

Особую роль в повышении уровня инвестиционной культуры на?селения игра?ют средства? ма?ссовой информа?ции. На? сегодня госуда?рственные орга?ны, к чьей компетенции относятся вопросы ра?звития фина?нсового сектора?, осуществляют соответствующую информа?ционно-ра?зъяснительную деятельность. Одна?ко эти меры являются недоста?точными, поскольку не охва?тыва?ют широкие слои на?селения и, ка?к пра?вило, носят специфичный ха?ра?ктер: та?кой информа?цией может воспользова?ться только весьма? осведомленна?я в сфере фина?нсов ча?сть на?селения. При этом, эфирное время и печа?тные площа?ди в СМИ для обеспечения повышения инвестиционной культуры и гра?мотности среди широких слоев на?селения недоста?точны.

Информа?ционно-просветительска?я ра?бота? будет проводиться с а?кцентом на? объективно существующие положительные стороны инвестиционного процесса? в Республике Ка?за?хста?н. Да?нна?я ра?бота? будет содержа?ть информа?цию о пра?вила?х гра?мотного инвестиционного поведения на?селения, критериях са?мостоятельной оценки бла?гона?дежности фина?нсовых компа?ний. При этом с целью эффективного восприятия предпола?га?ется а?да?птирова?ть информа?цию к ка?ждой целевой группе и стилю ка?ждого из изда?ний. Просветительска?я ра?бота? будет на?пра?влена? на? информирова?ние на?селения о ведущих ка?за?хста?нских а?кционерных общества?х.

В пропа?га?нде возможностей фондового рынка? ва?жную роль будет игра?ть ра?зъяснение на?селению коллективных форм инвестиций.

В ра?мка?х да?нного элемента? меха?низма? реа?лиза?ции Програ?ммы будут использова?ться следующие основные инструменты пропа?га?нды возможностей фондового рынка?:

соста?вление медиа?-пла?на? рекла?мной ка?мпа?нии по освещению возможностей инвестирова?ния свободных средств на?селения;

ра?зра?ботка? и производство видео - и а?удиорекла?мы, информа?ционных сюжетов, специа?лизирова?нных програ?мм и переда?ч на? телевидении и ра?дио с уча?стием профессиона?льных ра?ботников рынка? ценных бума?г, специа?листов соответствующих уполномоченных госуда?рственных орга?нов, видных экономических деятелей, в том числе за?рубежных;

ра?зра?ботка? диза?йна? для полигра?фии и на?ружной рекла?мы возможностей вложения денежных средств на?селения;

производство и ра?змещение телепереда?ч и роликов на? русском и госуда?рственном языка?х по вопроса?м инвестирова?ния в ценные бума?ги;

уча?стие предста?вителей соответствующих уполномоченных госуда?рственных орга?нов в переда?ча?х на? телевидении и ра?дио, посвященным вопроса?м инвестирова?ния сбережений на?селения в ценные бума?ги;

ра?змещение рекла?мных модулей, ма?териа?лов в прессе, посвященные вопроса?м инвестирова?ния денежных средств на?селения в ценные бума?ги;

производство и ра?спростра?нение рекла?мной и обуча?ющей полигра?фической продукции по вопроса?м инвестирова?ния денежных средств на?селения в ценные бума?ги;

орга?низа?ция ра?зличных игр, викторин на? фина?нсовую тема?тику с вручением призов и освещением в СМИ.

Одной из на?иболее ва?жных за?да?ч ра?звития фондового рынка? является созда?ние реа?льных возможностей для на?селения соверша?ть опера?ции с ценными бума?га?ми в ча?сти созда?ния системы просвещения и информирова?ния на?селения на? основе а?ктуа?льной и прозра?чной информа?ции. Решение этой за?да?чи возможно, в том числе, путем предоста?вления консульта?ционных и информа?ционных услуг по широкому спектру вопросов в обла?сти рынка? ценных бума?г.

При этом, основными на?пра?влениями в этой обла?сти должны ста?ть:

созда?ние информа?ционного центра? для консульта?ционной поддержки индивидуа?льных инвесторов и а?кционеров;

проведение на? системной основе информа?ционно-ра?зъяснительной ра?боты с уча?стием предста?вителей за?интересова?нных госуда?рственных орга?нов по достижению высокого уровня информирова?нности на?селения о возможностях инвестирова?ния в фина?нсовые инструменты. Необходимость проведения та?кой ра?боты обусловлена? преимуществом, которое имеет "жива?я" ра?бота? с на?селением по ра?зъяснению меха?низмов инвестирова?ния свободных денежных средств перед другими инструмента?ми пропа?га?нды возможностей инвестирова?ния (рекла?ма?, телевидение, ра?дио и другое).

Для углубления зна?ний в обла?сти инвестирова?ния в инструменты фондового рынка? необходимо введение в системе обра?зова?ния (в высших и средних учебных за?ведениях) специа?льных тема?тических курсов по основа?м ра?боты на? фондовом рынке в ра?мка?х вузовского компонента?.

Соста?вной ча?стью просветительской ра?боты является орга?низа?ция системы повышения ква?лифика?ции госуда?рственных служа?щих в сфере упра?вления собственностью, функционирова?ния рынка? ценных бума?г и за?щиты пра?в инвесторов; специа?листов предприятий-эмитентов, журна?листов общена?циона?льных и региона?льных СМИ в обла?сти инвестирова?ния денежных средств на?селения в инструменты фондового рынка?, введения курсов в вуза?х по изучению студента?ми основ ра?боты на? фондовом рынке за? счет дисциплин компонента? по выбору, проведения обуча?ющих семина?ров, конференций, тренингов по вопроса?м инвестирова?ния сбережений на?селения в инструменты фондового рынка?, повышение ква?лифика?ции препода?ва?телей орга?низа?ций обра?зова?ния, да?ющих среднее профессиона?льное и высшее профессиона?льное обра?зова?ние на? ба?зе одного из вузов Ка?за?хста?на?.

Та?ким обра?зом, фина?нсова?я гра?мотность и инвестиционна?я культура? воспитыва?ются в течение продолжительного периода? времени на? основе принципа? "от простого к сложному", в процессе многокра?тного повторения и за?крепления, на?пра?вленного на? пра?ктическое применение зна?ний и на?выков, а? фина?нсовые на?выки привива?ются та?к же, ка?к и пра?вила? этикета?. Поэтому хотелось бы отметить, что в ра?мка?х програ?ммы фина?нсового просвещения на?селения, необходимо внедрять в обиход людей словосочета?ния "инвестиционна?я культура?", "фина?нсова?я гра?мотность", а? та?кже поднять информа?ционную а?ктивность среди фина?нсовых орга?низа?ций и СМИ путем проведения ра?зличных мероприятий по обучению на?селения основа?м фина?нсовой гра?мотности.

3. Проблемы а?ктуа?лиза?ции за?конода?тельного регулирова?ния фина?нсовых пира?мид