Эффективно обеспечить соблюдение упомянутых процедур может только постоянно действующее лицо, обладающее необходимой профессиональной квалификацией и не совмещающее эту деятельность с выполнением иных функций в обществе. Существующие в обществе органы и должностные лица, в частности совет директоров и исполнительные органы, не удовлетворяют этим требованиям и не предназначены для решения подобных задач. Поэтому в обществе рекомендуется назначать (избирать) специальное должностное лицо, единственной задачей которого будет обеспечение соблюдения органами и должностными лицами общества процедурных требований, гарантирующих реализацию прав и интересов акционеров общества, - секретаря общества. Порядок назначения (избрания) секретаря общества и обязанности такого секретаря должны быть изложены в уставе общества.

Для исполнения задачи обеспечения соблюдения установленных российским законодательством процедурных требований, гарантирующих реализацию прав и интересов акционеров общества, корпоративный секретарь осуществляет следующие функции, закрепленные в гл. 5 Кодекса корпоративного поведения:

- обеспечивает подготовку и проведение общего собрания акционеров в соответствии с требованиями законодательства, устава и иных внутренних документов общества на основании решения о проведении общего собрания акционеров;

- обеспечивает подготовку и проведение заседаний совета директоров в соответствии с требованиями законодательства, устава и иных внутренних документов общества;

- оказывает содействие членам совета директоров при осуществлении ими своих функций;

- обеспечивает раскрытие (предоставление) информации об обществе и хранение документов общества;

- обеспечивает надлежащее рассмотрение обществом обращений акционеров и разрешение конфликтов, связанных с нарушением прав акционеров;

- информирует председателя совета директоров обо всех фактах, препятствующих соблюдению процедур, обеспечение которых входит в обязанности секретаря общества.

Обо всех фактах, препятствующих соблюдению процедур, обеспечение которых относится к функциям корпоративного секретаря (действия или бездействие должностных лиц общества, регистратора общества, иные факты, нарушающие порядок подготовки и проведения общего собрания акционеров, заседаний совета директоров, раскрытия (предоставления) информации), корпоративный секретарь в разумный срок сообщает председателю совета директоров.

Корпоративный секретарь должен обладать достаточными полномочиями для осуществления возложенных на него функций. Как указано в пп. 1.6.1, 1.6.2 гл. 5 Кодекса, эффективное решение задач, стоящих перед корпоративным секретарем, возможно только при условии предоставления ему соответствующих полномочий. В уставе или в иных внутренних документах общества рекомендуется предусмотреть обязанность органов и должностных лиц общества содействовать корпоративному секретарю в осуществлении им своих функций.

2. Назначение и освобождение от должности корпоративного секретаря

В целях обеспечения эффективного исполнения корпоративным секретарем своих обязанностей в обществах с большим числом акционеров может быть предусмотрено создание аппарата корпоративного секретаря, состав, численность, структура и должностные обязанности сотрудников которого определяются внутренними документами общества.

Гл. 5 Кодекса содержит рекомендации, касающиеся процедуры назначения корпоративного секретаря и прекращения его полномочий. Согласно этим рекомендациям назначение корпоративного секретаря целесообразно отнести к компетенции совета директоров. Это обосновывается тем, что основную роль в обеспечении прав и интересов акционеров играет совет директоров общества, вследствие чего корпоративный секретарь должен быть подотчетен и подчинен именно совету директоров в соответствии с условиями договора. В связи с этим назначение корпоративного секретаря, определение условий заключаемого с ним договора, включая размер вознаграждения, также рекомендуется отнести к компетенции совета директоров.

Одновременно в гл. 5 перечислены требования к кандидату на должность корпоративного секретаря: он должен обладать знаниями, необходимыми для осуществления возложенных на него функций, пользоваться доверием акционеров и членов совета директоров.

При назначении корпоративного секретаря совет директоров должен всесторонне оценить способность кандидата осуществлять функции корпоративного секретаря, в том числе его образование, опыт работы и профессиональные качества. Поэтому в уставе общества целесообразно установить конкретные требования к кандидатуре корпоративного секретаря, и в первую очередь к его профессиональным качествам.

Личностные качества корпоративного секретаря не должны вызывать сомнений в том, что он будет действовать в интересах общества, поэтому на должность корпоративного секретаря рекомендуется назначать лицо, имеющее безупречную репутацию. И далее Кодекс корпоративного поведения называет один из факторов, отрицательно влияющий на репутацию лица, - совершение этим лицом преступления в сфере экономической деятельности или преступления против государственной власти, интересов государственной службы и службы в органах местного самоуправления, а также административного правонарушения, прежде всего в области предпринимательской деятельности, в области финансов, налогов и сборов, рынка ценных бумаг.

Вопросы, возникающие при осуществлении корпоративным секретарем своих функций, требуют не только квалифицированного, но и оперативного решения, что предполагает наличие у корпоративного секретаря достаточного количества времени. Поэтому не рекомендуется совмещать функции корпоративного секретаря с исполнением иных обязанностей в обществе или ином юридическом лице Воронина Е.И. Корпоративный секретарь в системе корпоративного управления акционерного общества // Законодательство и экономика. N 7. 2004..

Если корпоративный секретарь связан с обществом или с его должностными лицами отношениями, способными повлиять на осуществление секретарем своих функций, это может привести к возникновению конфликта интересов и позволяет сомневаться в том, что секретарь будет действовать в интересах общества. Поэтому не рекомендуется назначать корпоративным секретарем лицо, являющееся аффилированным лицом общества или его должностных лиц.

Для полной, всесторонней и непредвзятой оценки лица, претендующего на должность корпоративного секретаря, совет директоров должен обладать необходимым объемом информации о кандидате. Каждый кандидат на должность корпоративного секретаря должен сообщить совету директоров определенные внутренним документом общества сведения о себе, позволяющие оценить его соответствие предъявляемым требованиям. В случае изменения указанных сведений корпоративному секретарю рекомендуется незамедлительно сообщать об этом совету директоров.

Таковы рекомендации Кодекса корпоративного поведения в отношении деятельности корпоративного секретаря, а также в отношении его личных и профессиональных качеств.

3. Опыт зарубежных стран по правовому регулированию института корпоративных секретарей

Следует отметить, что в западных странах институт корпоративных секретарей, имея достаточно давнюю историю, органично встроен в систему корпоративного управления, поскольку они выполняют ряд важных функций, связанных с регулированием корпоративных отношений Воронина Е.И. Корпоративный секретарь в системе корпоративного управления акционерного общества // Законодательство и экономика. N 7. 2004..

Наибольшее развитие концепция корпоративного секретаря получила в странах с англосаксонской правовой системой - системой общего права (Великобритания, Канада, Австралия) и в некоторых других странах, позаимствовавших названную правовую систему (Индия и Малайзия). В странах с континентальной правовой системой эта концепция используется значительно реже.

Так, в соответствии с законодательством Великобритании в штате любой компании - публичной или частной - должна быть предусмотрена должность корпоративного секретаря, но она не может совмещаться с должностью директора компании. Законодательство Индии содержит императивную норму, согласно которой должность корпоративного секретаря обязательно должна быть в числе руководящих должностей компаний, акционерный капитал которых превышает определенную величину, установленную законодательством. По законодательству Австралии наличие в штате должности корпоративного секретаря обязательно только для публичных компаний.

Должность корпоративного секретаря в штате акционерных компаний в западных странах предусмотрена с момента основания компании. И хотя в названии данной должности присутствует слово «секретарь», сотрудник компании, занимающий эту должность, не просто ведет протоколы собраний и заседаний, а является одним из ключевых должностных лиц в компании, отвечая за подготовку важнейших документов и обеспечивая информационную связь между советом директоров (наблюдательным советом), правлением и акционерами. Иными словами, корпоративный секретарь, можно сказать, служит связующим звеном между менеджментом компании и акционерами, а также между менеджментом компании и третьими лицами (аудиторами, банкирами, сторонними юристами, советниками по юридическим и налоговым вопросам, представителями государственных ведомств и т.д.). Таким образом, корпоративный секретарь в одном лице совмещает функции трех секретарей: секретаря наблюдательного совета, секретаря правления и секретаря общего собрания акционеров. Корме того, в ряде компаний корпоративный секретарь обеспечивает руководящие органы компании информацией о соответствии ее деятельности требованиям законодательства.

Здесь же необходимо отметить, что корпоративный секретарь непосредственно участвует в процессах принятия управленческих решений в компании, оказывая администраторские и консультационные услуги совету директоров, правлению или иным рабочим органам, а также комитетам и комиссиям совета директоров (наблюдательного совета) акционерного общества. Особенно важна деятельность в крупных публичных компаниях (открытых акционерных обществах), где имеется значительное количество акционеров и большой управленческий аппарат. Кроме того, в большинстве случаев крупные публичные компании являются эмитентами ценных бумаг, что обусловливает необходимость предоставлять большое количество разнообразных документов в Федеральную комиссию по ценным бумагам и биржам (в США) или в аналогичный орган (в других странах), отвечающий за регулирование рынка ценных бумаг. Таким образом, в западных компаниях корпоративный секретарь фактически исполняет целый ряд административных функций, оказывая при этом помощь руководству компании в планировании, управлении и текущем администрировании.

При более детальном изучении должностных обязанностей корпоративного секретаря в западных компаниях можно выделить следующие категории таких обязанностей.

Обязанности, связанные с созывом и проведением общих собраний акционеров, заседаний наблюдательного совета и комитетов либо комиссий наблюдательного совета (административные функции).

Исполняя указанные должностные обязанности, корпоративный секретарь осуществляет координационную работу по подготовке и проведению общих собраний акционеров и заседаний наблюдательного совета, а именно:

- информирует всех заинтересованных лиц о созыве общих собраний акционеров и проведении заседаний наблюдательного совета;

- формирует списки участников общего собрания акционеров;

- извещает членов совета директоров, акционеров и аудиторов (членов ревизионной комиссии) о предстоящем общем собрании акционеров;

- формирует повестку общих собраний акционеров;

- осуществляет общий контроль за соблюдением процедур проведения общих собраний акционеров;

- организует регистрацию участников общих собраний акционеров;

- осуществляет подготовку и редактирование отчетов компании, выносимых на утверждение общих собраний акционеров;

- отвечает за сбор и обработку необходимой документации для проведения общего собрания акционеров;

- принимает необходимые меры для обеспечения всех заинтересованных лиц документацией, необходимой для проведения общего собрания акционеров (годовые и промежуточные отчеты, финансовая и иная документация компании);

- осуществляет составление и хранение протоколов общих собраний и заседаний наблюдательного совета;

- осуществляет контроль за своевременностью и правильностью исполнения решений общего собрания, совета директоров (наблюдательного совета) и правления компании;

- отвечает за координацию технических и организационных мероприятий по подготовке годовых отчетов компании.

Обязанности корпоративного секретаря, связанные с организацией деятельности компании как акционерного общества и с отношениями собственности в компании.

Функции корпоративного секретаря по реализации данной категории его должностных обязанностей значительно разнообразнее и сложнее по сравнению с обязанностями, которые он выполняет в предыдущем случае. Здесь можно говорить о том, что корпоративный секретарь выступает в качестве советника по процедурным, технологическим, а при наличии специального образования и по юридическим вопросам. Итак, осуществляя рассматриваемый круг обязанностей, корпоративный секретарь принимает участие в следующих процессах:

- организация мониторинга изменений в структуре собственности компании;

- осуществление контроля за правильностью и своевременностью выплаты дивидендов акционерам (включая публикацию объявлений о выплате дивидендов);

- контроль за применением опционных схем в компании (схемы, при которых часть своего вознаграждения менеджмент компании получает в виде опционов на покупку акций данной компании);

- подготовка и проведение эмиссий ценных бумаг компании (включая листинг);

- подготовка и оформление сделок по слиянию и поглощению, а также по иным видам реорганизации компании;

- переписка с акционерами;

- информирование наблюдательного совета и акционеров компании о важных корпоративных событиях;

- информирование наблюдательного совета о решениях правления, а акционеров - о решениях наблюдательного совета;

- отслеживание конфликтов интересов в компании и при необходимости заблаговременное доведение до сведения руководства компании информации о данных конфликтах.

Обязанности, связанные с правовым обеспечением деятельности компании.

В данном случае корпоративный секретарь выполняет следующие функции:

- оказывает содействие и поддержку руководящим органам в создании и регистрации компании;

- отвечает за разработку и применение систем мониторинга за соблюдением компанией требований корпоративного, налогового, трудового и иного законодательства;

- выступает как полномочный представитель компании при подготовке, регистрации, представлении или нотариальном удостоверении любых официальных документов компании;

- отвечает за подачу в регулирующие органы необходимой отчетности (включая финансовую отчетность) в соответствии с требованиями корпоративного законодательства и осуществляет контроль за соблюдением сроков подачи указанной отчетности;

- принимает участие в переговорах о заключении коммерческих контрактов;

- отвечает за ведение внутренних документов компании, включая устав и иные нормативные акты компании, регламентирующие ее внутреннюю деятельность.

Отдельно следует отметить некоторые дополнительные обязанности корпоративного секретаря, которые в большей степени характерны для акционерных обществ с небольшим числом акционеров и штатных сотрудников. Наличие у корпоративного секретаря дополнительных обязанностей обусловлено тем, что многие небольшие компании не в состоянии содержать большой управленческий аппарат, и в такой ситуации корпоративному секретарю приходится брать на себя следующие дополнительные функции:

управление пенсионными схемами в компании;

- руководство работой по страхованию сотрудников;

- осуществление закупок некоторых видов оборудования и инвентаря;

- осуществление функций офис-менеджера;

- осуществление связей с общественностью;

- реализация отдельных направлений финансового менеджмента.

В соответствии с законодательством ряда зарубежных стран корпоративного секретаря акционерного общества назначает на должность совет директоров (наблюдательный совет), и корпоративный секретарь несет ответственность перед назначившими его органами акционерного общества. Здесь же следует отметить, что поскольку наблюдательный совет обязан представлять интересы акционеров, то и корпоративный секретарь компании обязан действовать прежде всего в интересах акционеров и корпорации в целом.

Опыт зарубежных компаний показывает, что в связи с многообразным и сложным характером работы корпоративного секретаря в большинстве крупных и средних акционерных обществ целесообразно создавать аппарат корпоративного секретаря компании, в состав которого могут входить секретари и иные технические помощники, обеспечивающие деятельность корпоративного секретаря.

Приведенные положения зарубежного законодательства, регламентирующие назначение корпоративного секретаря на должность, а также наличие у него аппарата помощников известны и российскому законодательству. Аналогичные рекомендации содержатся в гл. 5 Кодекса корпоративного поведения, рекомендованного ФКЦБ России к применению в акционерных обществах, созданных на территории Российской Федерации.

Возвращаясь к зарубежному опыту, необходимо отдельно рассмотреть требования, которые содержит законодательство ряда стран к кандидату на должность корпоративного секретаря.

Чаще всего в средних и крупных акционерных компаниях на должность корпоративного секретаря назначают кандидатов, имеющих высшее юридическое или финансовое образование. При этом от них требуется наличие знаний в таких областях, как:

- законодательство в сфере корпоративных отношений, включая международное законодательство (данное уточнение особенно актуально для компаний, осуществляющих внешнеэкономическую деятельность);

- основы общего и финансового менеджмента;

- основы бухучета и отчетности;

- основы экономики и статистики;

- информационные технологии.

Законодательство Великобритании предъявляет к корпоративному секретарю в публичных компаниях следующие требования. Соискатель должен иметь определенный опыт работы, обладать подтвержденной квалификацией юриста или адвокатским статусом, являться членом одного из профессиональных сообществ, таких как, например, the Institute of Chartered Secretaries and Administrators или the Institute of Cost and Management Accountants.

Рассмотрев основные аспекты правового статуса и деятельности корпоративных секретарей на примере российского и зарубежного законодательства, можно сделать вывод о наличии ряда аналогичных положений, регламентирующих данный вопрос. Одновременно обращает на себя внимание детальное регулирование в зарубежном законодательстве института корпоративных секретарей. Во многом это объясняется тем, что в зарубежных странах корпоративное управление в целом, а, следовательно, и институт корпоративных секретарей как часть системы корпоративного управления имеет более длительную историю развития и изучения как учеными-юристами, так и сотрудниками компаний, на практике применяющих нормы и принципы корпоративного управления.

В заключение следует сказать о перспективах развития института корпоративных секретарей.

После одобрения Кодекса корпоративного поведения Правительством Российской Федерации, принятия распоряжения ФКЦБ России об обязательном раскрытии компаниями информации о своей практике корпоративного управления и ее соответствии рекомендациям Кодекса корпоративного поведения вопрос о введении института корпоративных секретарей в практику работы российских акционерных обществ стал весьма актуальным.

В целом корпоративное управление, основанное на соблюдении прав акционеров, прозрачности управления помогает обеспечить учет компанией интересов широкого круга заинтересованных лиц, а также сообществ, в которых она осуществляет свою деятельность, и способствует подотчетности органов управления как самой компании, так и ее акционерам. Это помогает поддерживать доверие инвесторов - как иностранных, так и отечественных, привлекать инвестиции в экономику страны. В связи с этим следует отметить, что в настоящее время прослеживается устойчивая тенденция к глобализации инвестиционных процессов. Происходит массовый выход инвесторов-акционеров за национальные границы в поисках наиболее прибыльных сфер и объектов использования своих капиталов. В современных условиях потенциальный инвестор, прежде чем осуществить покупку акций акционерного общества, обычно осуществляет сбор информации о состоянии дел данной компании с целью определить степень риска и возможность получения последующих дивидендов от предстоящих инвестиций, а в случае негативной оценки (после ознакомления с соответствующей информацией) акционер может просто продать принадлежащие ему акции. Таким образом, в связи с процессами глобализации возникла необходимость в выработке и повсеместном внедрении общих правил, которые позволили бы потенциальным акционерам получить полную и ясную картину, отражающую принципы управления в той или иной компании, кто является ее владельцем, какова степень эффективности ее работы, с тем чтобы в сжатые сроки и при минимальных затратах принять решение, инвестировать в нее свой капитал или нет.

На основании изложенного необходимо отметить, что внедрение института корпоративных секретарей, имея конечной целью повышение инвестиционной привлекательности российских предприятий, эффективности работы органов управления и развитие отношений с инвесторами, является важной и неотъемлемой составляющей развития корпоративного управления.

Однако введение института корпоративных секретарей компании может способствовать улучшению корпоративного управления только в тех компаниях, которые сами стремятся к этому, поскольку для повышения качества корпоративного управления одних законодательных мер недостаточно - важна инициатива именно внутри компании и корпоративная культура. Именно для таких компаний введение в штат корпоративного секретаря принесет несомненную пользу.

Введение института корпоративных секретарей должно стать частью комплексного подхода к развитию корпоративного управления в России, так как само по себе оно не в состоянии существенно повлиять на качество корпоративного управления.

Решая вопрос о введении института корпоративных секретарей, необходимо использовать дифференцированный подход, учитывая число акционеров конкретного акционерного общества, а также является ли оно открытым или закрытым. Применяя подобный метод, можно прогнозировать повышение уровня корпоративного управления в компаниях.

Определяя основные направления реализации концепции корпоративного секретаря в акционерном обществе, надо иметь в виду, что наличие в штате компании корпоративного секретаря не должно быть обязательным требованием для всех акционерных обществ. Возможно, было бы целесообразно ориентироваться на определенное число акционеров данной компании, при превышении которого наличие штатного корпоративного секретаря становится для общества обязательным.

Кроме того, надлежит строго следовать положению, закрепленному в гл. 5 Кодекса корпоративного поведения, в соответствии с которым корпоративный секретарь должен быть подотчетен совету директоров (наблюдательному совету) акционерного общества и приниматься на работу (равно как и увольняться) также советом директоров (наблюдательным советом). Использование на практике данного предписания позволит значительно повысить эффективность деятельности корпоративного секретаря акционерного общества, в то время как подотчетность корпоративного секретаря менеджменту компании может в ряде случаев препятствовать осуществлению им своих функций.

Что касается широко применяемой в зарубежных странах практики лицензирования (аттестации) корпоративных секретарей компании, то в России вводить подобную процедуру было бы пока очень сложно. Здесь необходим постепенный подход к введению обязательных требований по квалификации корпоративных секретарей, к их членству в профессиональных ассоциациях или саморегулируемых организациях.

Еще один немаловажный аспект функционирования института корпоративных секретарей в системе корпоративного управления акционерных обществ - это соответствие функций и ответственности корпоративного секретаря. В данном контексте особое внимание следует уделять недопустимости возложения на корпоративного секретаря ответственности за решения и деятельность органов управления акционерного общества.

Итак, на основании изложенного зарубежного опыта деятельности корпоративных секретарей в компаниях и положений Кодекса корпоративного поведения, рекомендованного ФКЦБ России к применению в акционерных обществах, созданных на территории Российской Федерации, можно сделать вывод об актуальности и перспективности дальнейшего развития института корпоративных секретарей, а также его внедрения в практику российских компаний.

Вопросы для самопроверки

1. Какие функции выполняет корпоративный секретарь акционерного общества?

2. Кто назначает корпоративного секретаря акционерного общества?

3. Каковы требования к кандидатуре корпоративного секретаря?

4. В каких странах наиболее развит институт корпоративных секретарей?

Темы докладов и рефератов

1. Роль корпоративного секретаря в повышении уровня корпоративного управления в компании.

2. Зарубежный опыт по регулированию института корпоративных секретарей.

Рекомендуемый библиографический список по теме

Основная литература:

1. Корпоративный секретарь. РИД. Москва, 2005

2. Совет директоров как мировой стандарт корпоративного управления компанией / Под ред. И.В. Беликова. - М.: Эксмо, 2008. - 624 с.

3. Шихвердиев А.П., Блинов А.О.,. Кузнецов А.В Корпоративное право в системе корпоративного управления. М.: Изд. Центр «Акционер». 2006. - 343с.

Дополнительная литература:

1. Кодекс корпоративного поведения (www.koet.syktsu.ru).

2. Концепция развития корпоративного законодательства на период до 2008 года (www.koet.syktsu.ru).

3. Международные принципы корпоративного управления (www.koet.syktsu.ru).

Тема 14. Контроллинг в системе корпоративного управления.

История развития контроллинга. Свое начало понятие контроллинга берёт в Англии и США. В 15 веке при дворе английского короля существовала должность «countroller», в обязанность которого входило осуществление контроля за доходами и расходами двора (как в денежном, так и в натуральном выражении).

Сходные функции выполнялись контроллерами в США. Начиная с 1778 г., контроллеры работали в аппарате государственного управления. Основной их задачей был контроль за сбалансированностью бюджета и выполнением его доходной части. Другие исторические корни контроллинга в государственном управлении прослеживаются в должностях «Controller of the Currency» (руководитель государственного банковского надзора, с 1863 г.) и «Controller General» (глава высшего ведомства по проверке счетов, с 1921 г.) в США.

Спустя столетие должности контроллера появляются на частных предприятиях (сначала - железных дорогах) для решения финансово-экономических задач, управления финансовыми вложениями и основным капиталом. Почти одновременно контроллеры появляются на предприятиях промышленности. Общепризнанно, что первой фирмой, применившей труд этих специалистов на транспорте была Atchison, Topeka and Santa Fe Railway System (в 1892 г.). Но вплоть до 30-х гг. ХХ века на американских предприятиях они широко не использовались.

Экономический кризис 1929 г. привел к возрастанию роли производственного учета и планирования. В 1931 г. в США была основана профессиональная организация контроллеров Америки «Controller's Institute of America», которая оказала существенное влияние на становление контроллинга. В 1934 г. создан журнал «The Controller», в 1944 г. - исследовательский институт «Controllership Foundation», а в 1962 г. Controller's Institute of America был реорганизован в Финансово-административный институт (Financial Executive Institute), который в свою очередь систематизировал задачи контроллеров.

В 60-е гг. ХХ века контроллинг начинает использоваться на дочерних американских предприятиях в Германии. В 1974 г. 90 % крупных предприятий страны ввели у себя должности контроллеров. Основана Академия контроллинга в Гаутинге.

Само слово «контроллинг» наиболее употребимо в Германии, откуда оно пришло в российскую теорию практику управления. Этот термин в американской экономической литературе практически не используется. Здесь более распространено понятие «управленческий учет» (managerial accounting, management accounting). Однако работников, занимающихся управленческим учетом, называют контроллерам (controller). Именно это обстоятельство зачастую приводило к «путанице» в применении названных терминов в российской экономической литературе в конце 80-х - начале 90-х гг.

Серьезные исследования на эту тему в нашей стране появились в конце 90-х гг. Подъем российской экономики после 1998 года, увеличение прибыльности и улучшение финансового положения российских компаний и появившаяся в связи с этим возможность увеличения капитальных вложений, а также рост прямых западных инвестиций вызвал волну интереса к контроллингу инвестиций и контроллингу проектов. Другим следствием дефолта стало усиление интереса к вопросам стратегического планирования и управления. К числу приоритетных задач контроллинга в это время были отнесены:

§ создание системы управленческого учета;

§ разработка комплексной системы стратегического и оперативного планирования.

Можно сделать вывод, что в России имеется значительный потенциал развития концепции и методов контроллинга, и, самое главное, возможностей их практического использования.

Содержание, задачи и функции контроллинга. Изначально под контроллингом понималась совокупность задач, решаемых в сфере учета и финансов, а контроллером выступал главный бухгалтер. В дальнейшем это понятие стало трактоваться шире. К функциям контроллинга стали относить финансовый контроль и оптимизацию использования финансовых средств и источников для достижения конечных целей и результатов деятельности предприятия.

В немецком издании «Экономический словарь предприятия» понятие контроллинга определено как «концепция информации и управления». В общем смысле слова, контроллинг - это система управления учетно-аналитическими специалистами.

Слово «контроллинг» ассоциируется со словом «контроль», но это отличное и даже противоположное по смыслу понятие. Контроль направлен на прошлое, на выяснение времени ошибок и просчетов, а контроллинг - это управление будущим для обеспечения длительного функционирования предприятия и его структурных единиц.

В деятельности фирмы контроллинг - это целостная концепция управлением предприятия, направленная на выявление шансов и рисков, связанных с получением прибыли.

В определении термин объединяет две составляющие: контроллинг как философия и контроллинг как инструмент:

1) Контроллинг - философия и образ мышления руководителей, ориентированные на эффективное использование ресурсов и развитие предприятия (организации) в долгосрочной перспективе.

2) Контроллинг - ориентированная на достижение целей интегрированная система информационно - аналитической и методической поддержки руководителей в процессе планирования, контроля, анализа и принятия управленческих решений по всем функциональным сферам деятельности предприятия.

Сущность контроллинга заключается в выявлении векторов воздействия на экономическую ситуацию для достижения намеченных целей на основе интеграции и координации информационных потоков, являющихся результатом реализации функций управления экономической деятельностью. Основная цель контроллинга - ориентация управленческого процесса на достижение целей, стоящих перед предприятием, информационно-консультационное содействие управляющей системе на основе поставленных целей деятельности предприятия. Контроллинг является основным поставщиком информации для управления предприятием, выполняет роль компаса в процессе деятельности организации, осуществляет лоцию к достижению целей предприятия, выявляет векторы необходимых управляющих воздействий на окружающую среду организации.

Особенности контроллинга:

1. Увязка оперативных финансово-экономических расчетов и стратегических решений;

2. Ориентация финансово-экономических расчетов на принятие экономически обоснованных решений;

3. Новое содержание таких традиционных функций управления, как планирование, контроль, информационное обеспечение, которые составляют ядро контроллинга;

4. Новое психологическое содержание роли планово-экономических служб (служб контроллинга на предприятии).

Основными задачами контроллинга являются:

§ определение целей деятельности;

§ отражение этих целей в системе показателей;

§ планирование деятельности и определение плановых (целевых) значений показателей;

§ регулярный контроль (измерение) фактических значений показателей;

§ анализ и выявление причин отклонений фактических значений показателей от плановых;

§ разработка на этой основе вариантов управленческих воздействий по минимизации отклонений.

Решая описанную совокупность задач, контроллинг ориентирован:

§ во-первых, на цель - обеспечение существования предприятия;

§ во-вторых, на «узкое место» - для обеспечения непрерывного роста;

§ в-третьих, на будущее - путем определения потенциала успеха.

С этой целью контроллинг наделяется рядом функций: функция планирования, функция учет, функция контроля, функция анализа, функция мониторинга, функция интеграции, функция координации, функция консалтинга, функция информационной поддержки.

Контроллинг создает определенные преимущества в управлении предприятием:

§ высокий уровень прозрачности деятельности, достигаемый посредством контроллинга, позволяет вовремя обнаруживать слабые места и будущие угрозы;

§ реализуя функцию планирования, контроллинг гарантирует управление предприятием, ориентированное на выбранную стратегию развития; поиск решений становится более обоснованным и быстрым;

§ улучшение коммуникации, что ведет к более корректному информационному взаимодействию подразделений с головным центром;

§ через контроллинг достигается улучшение управления персоналом.

Контроллинг как система элементов. Система контроллинга на предприятии является целеориентированной системой планирования и контроля, обеспечивающая интеграцию, системную организацию и координацию фаз процесса управления, функциональных областей, организационных единиц и проектов. С позиции системного похода контроллинг есть совокупность всех элементов, подсистем и коммуникаций между ними, а также процессов, обеспечивающих разработку заданного направления функционирования организации. В работе предложена систематизация набора элементов, входящих в систему контроллинга и состоящего из четырёх подсистем: методологии, структуры, процесса и техники контроллинга (рис.1).

Рис.1. Набор элементов системы контроллинга

Методология контроллинга включает: цели, законы и принципы, функции, методы, технологии и практику контроллинга. Процесс контроллинга представляет: систему коммуникаций, разработку и реализацию управленческих решений, информационное обеспечение. Структура системы контроллинга включает: функциональную и организационную структуру, схему организационных отношений, конкретные схемы взаимодействий высших органов управления и профессионализм персонала. Техника контроллинга включает: компьютерную и организационную технику, сети связи (внутренние или внешние) систему документооборота.

В свою очередь методология и процесс контроллинга формируют концептуальную сферу системы контроллинга, а структура и техника контроллинга - её механизм. Состояние элементов системы контроллинга непосредственно отражается на эффективности её функционирования в целом.

Рассматривая контроллинг с позиции системного подхода, можно утверждать, что на каждом предприятии, где есть система управления с элементами выработки её желаемого состояния существуют те или иные элементы контроллинга, но из-за отсутствия взаимосвязи (и взаимовлияния) между ними отсутствует и система контроллинга на данном предприятии.

Контроллинг как система - есть надстройка системы управления, основным ядром которой является экономический инструментарий выработки мероприятий для достижения желаемого состояния организации как системы в целом. На высших уровнях управления эта надстройка отвечает за стратегическую направляющую процесса управления, на низших - за оперативную.

Оперативный и стратегический контроллинг. Контроллинг позволяет осуществлять постоянный контроль за достижениями как стратегических, так и оперативных целей деятельности предприятия. Следовательно, контроллинг как система включает в себя два основных аспекта: стратегический и оперативный, но нужно отметить, что это деление весьма абстрактное, т.к. четкую границу провести сложно. Цель стратегического контроллинга - обеспечение выживаемости предприятия и «отслеживание» движения предприятия к намеченной стратегической цели развития. Цель оперативного контроллинга - создание системы управления достижением текущих целей предприятия, а также принятие своевременных решений по оптимизации соотношения затраты - прибыль.

Сравнительная характеристика оперативного и стратегического контроллинга представлена в таблице 1.

Таблица 1

Характеристика оперативного и стратегического контроллинга

Признаки	Стратегический	Оперативный
Ориентация	Внешняя и внутренняя среда предприятия	Экономическая эффективность и рентабельность деятельности предприятия
Уровень управления	Обеспечение выживаемости. Проведение антикризисной политики. Поддержание потенциала успеха	Обеспечение прибыльности и ликвидности предприятия
Главные задачи	§ Участие в установлении количественных и качественных целей предприятия § Ответственность за стратегическое планирование § Разработка альтернативных стратегий § Определение критических внешних и внутренних условий, лежащих в основе стратегических планов Определение узких и поиск слабых мест § Определение основных подконтрольных показателей в соответствии с установленными стратегическими целями § Сравнение плановых (нормативных) и фактических значений подконтрольных показателей с целью выявления причин, виновников и последствий данных отклонений § Анализ экономической эффективности (особенно инноваций и инвестиций)	§ Руководство при планировании и разработке бюджета (текущее и оперативное планирование) § Определение узких и поиск слабых мест для тактического управления § Определение всей совокупности подконтрольных показателей в соответствии с установленными текущими целями § Сравнение плановых (нормативных) и фактических показателей подконтрольных результатов и затрат с целью выявления причин, виновников и последствий отклонений § Анализ влияния отклонений на выполнение текущих планов § Мотивация и создание систем информации для принятия текущих управленческих решений.

В оперативном контроллинге устанавливается плановый период, в основном, до пяти лет, в то время как в стратегическом контроллинге исходят из сроков до десяти лет. В отличие от стратегического в оперативном контроллинге внимание фокусируется на создании кратко- и среднесрочных планов по обороту, затратам и финансам.

Стратегический контроллинг должен давать ответ на вопрос, каким путем в последующие годы для организации будут создаваться источники ресурсов (денежных, человеческих и т.д.). Центральный вопрос при этом следующий: как должен развиваться финансовый комплекс предприятия? Какие финансовые источники доступны? В оперативном контроллинге исходя из стратегических и оперативных целей предприятия создается интегрированная система планирования, которая является «сердцем» контроллинга.

Основное различие между стратегическим и оперативным контроллингом заключается в том, что «первый ориентирован на тенденции будущего, а последний, напротив, «смотрит» в настоящее». Можно выделить следующие характерные отличия:

§ стратегический контроллинг ориентирован на потенциал, а оперативный контроллинг - на конкретный результат;

§ контроль предпосылок, успеха и результата имеет различное значение для обоих направлений контроллинга;

§ объекты планирования и контроля в оперативном контроллинге совпадают, а в стратегическом они не идентичны;

§ в оперативной области доминирует контроль со стороны (чаще всего со стороны отдела контроллинга), а в стратегической - самоконтроль.

Постановка системы контроллинга на предприятии. По целевым установкам контроллинг можно классифицировать по следующим критериям:

§ объекты хозяйственной деятельности на предприятии,

§ факторы производства,

§ бизнес-процессы,

§ образ действий (оперативный, стратегический),

§ отрасли,

§ подконтрольные показатели и т.д.

Реализацию функционально-целевых процессов контроллинга в системе управления предприятием можно распределить по следующим признакам:

§ Иерархия управления в организации (по уровням);

§ Виды контроллинга по функциональным подразделениям (контроллинг в производстве, сбыте, оказании услуг, по бизнес-процессам и т.д.);

§ Функции контроллинга (планирование, координация, интегрирование, контроль и др.).

Полученный трёхмерный массив (рис.1.) функционально-целевых процессов контроллинга представляет собой совокупность элементов системы контроллинга на предприятии, каждый из которых структурирован по трём данным признакам и имеет свои методологические характеристики.

Рис. 1. Массив функционально-целевых процессов контроллинга

Процесс координации управленческих воздействий в организации должен заключаться во взаимосогласованности мероприятий по устранению нежелательных отклонений, выявленных службой контроллинга в каждой «ячейке» данного трехмерного массива. При этом факторами-ограничителями координации действий по осям могут выступать величины конечных ресурсов, привлекаемых по той или иной оси.

Практической реализацией контроллинга на предприятии является внедрение процессов контроллинга, упорядоченных по структуре данного массива, в систему управления предприятием. Координация управленческих воздействий в каждом структурном элементе и между ними служит образованию своеобразного механизма саморегулирования на предприятии, обеспечивающим обратную связь в контуре управления.

Выбор оптимальной формы постановки системы контроллинга на предприятии зависит от решения вопроса: как будет осуществляться контроллинг в следующих трёх плоскостях:

§ Иерархия управления в организации, кадровая структура;

§ Виды деятельности по функциональным подразделениям (или бизнес-процессы);

§ Функции контроллинга.

Задействованные системой контроллинга ресурсы можно разделить по следующим видам:

1. Процессно-целевые: конечные цели и задачи, а также объёмы финансирования данных работ (проектов), выполняемых в рамках системы контроллинга.

2. Информационные: потоки входящей и исходящей информации, система сбалансированных показателей, отчётность (вид, форма, регламент), техническая поддержка учёта, хранения и обработки информации и т.п..

3. Организационно-экономические: организационная структура службы контроллинга, численность и квалификационный состав контроллеров, оснащение рабочих мест контроллеров и т.п.

Немаловажным ограничителем также является так называемая стоимость деятельности контроллёра, то есть величина затрат на полноценное функционирование контроллера. Таким образом, решение вопроса конкретной формы постановки системы контроллинга на предприятии является решением организационно-кадрового характера в трехмерном массиве, представленном на рис.1, а качество и сроки реализации контроллингового проекта в организации напрямую зависят от кадрово-организационных условий и наличия эффективного инструментария для сбора, переработки и передачи информации в организации.

Отсюда следует, что в вопросе организации контроллинговой службы на предприятии не существует единого типового решения. Влияние комплекса внутренних и внешних факторов приводит к различным организационным решениям по определению места контроллинга в структуре предприятия.

При внедрении и создании принципиально новых для управленческой системы элементов и инструментов следует соблюдать поэтапность проведения мероприятий (создание единой интегрированной информационной системы). Следует отметить и необходимость поэтапности внедрения различных функций контроллинга. На первых этапах создания и внедрения контроллинговой системы, на наш взгляд, более оправданным является осуществление регулирующей и информационной функции контроллинга. Координационная функция является наиболее сложной в отношении создаваемого инструментария. Последний, как правило, отличается высокой трудоёмкостью и требует значительных временных и финансовых затрат, а с другой - даёт возможность увеличить эффективность функционирования предприятия в целом.

Основные этапы создания системы контроллинга:

1. Оценка внешних и внутренних предпосылок

2. Оценка внутренних факторов, определяющих требования к контроллингу

3. Оценка существующих элементов контроллинга

4. Формирование концепции контроллинга, определение его целей, функций и задач

5. Выбор оптимального способа внедрения контроллинга

6. Выбор инструментария контроллинга

7. Формирование службы контроллинга

8. Разработка внутренних нормативных документов контроллинга

9. Формирование плана внедрения контроллинга

10. Реализация плана внедрения контроллинга

11. Оценка эффективности внедрения контроллинга

Формирование службы контроллинга. Увеличение размеров предприятия ведет к усилению дифференциации внутри системы и одновременно - к возрастанию потребности в координации деятельности различных подразделений и служб. И, напротив, в крупных предприятий область контроллинга охватывает большинство подразделении. Устанавливая эти зависимости, следует предварительно прояснить следующие вопросы:

§ в какой степени и по каким признакам должны быть разделены задачи контроллинга (степень децентрализации);

§ место будет занимать служба в организационной структуре предприятия и какой компетенцией обладать.

§ какие формы делегирования задач приемлемы для контроллинга (степень делегирования);

§ какие формы распределения функций приемлемы для решения контроллинговых задач;

§ насколько деятельность контроллеров будет регулироваться извне;

§ какие формы и возможности использования разделения труда существуют в контроллинге?

На крупных предприятиях идут по пути создания специализированных подразделений. На малых и средних предприятиях вопрос выполнения задач контроллинга решается, как правило, путём распределения функций между уже существующими подразделениями. Либо в отделе учёта выделяется специалист, выполняющий функции контроллера. На малых предприятиях функции контроллера часто выполняет руководитель. Но в этом случае обоснованность принимаемых им решений напрямую зависит от его экономических знаний, опыта работы и интуиции. Основной службой контроллинга становится бухгалтерия.

На средних предприятиях, как правило, задачи контроллинга, выполняет отдельное подразделение - специализированная служба. Но руководством может быть рассмотрен и альтернативный вариант организации данных работ - распределить функции среди структурных подразделений предприятия:

§ главный контроллер - на заместителя генерального директора по экономике и финансам;

§ контроллер подразделения - на начальников соответствующих отделов;

§ контроллер сферы деятельности - на рядовых исполнителей, занимающихся смежными проблемами;

§ контроллеры проектов - на лиц, принимающих решения по тому или иному проекту, в основном, руководящий состав.

Задачи работников службы контроллинга представлены в табл.2.

Таблица 2

Задачи работников службы контроллинга различных уровней и профессионально-квалификационные требования к ним

Критерий	Главный контроллер	Контроллер подразделения	Контроллер сферы деятельности	Контроллер проекта (программы)
Задачи контроллера	§ Разработка долгосрочной концепции развития предприятия § Установление системы целей предприятия в целом § Разработка единой информационной системы предприятия § Создание единой системы планирования (где краткосрочные планы являются развитием долгосрочных) § Анализ реальности планов отдельных подразделений и сфер деятельности § Разработка инструментария контроллинговой службы § Анализ эффективности деятельности предприятия в целом и в разрезе отдельных подразделений и сфер	§ Определение целей и стратегии развития подразделения в соответствии с концепцией развития всего предприятия § Определение планируемых и подконтрольных показателей в деятельности подразделения § Разработка мероприятий, направленных на достижение заданных финансовых результатов подразделения на коротких временных отрезках § Формирование бюджетов подразделений и т.д.	§ Участие в определении целей развития сферы деятельности § Разработка системы подконтрольных показателей, характеризующих достижение целей § Информационная поддержка менеджеров сферы деятельности в области альтернативных вариантов организации деятельности и новых технологий § Анализ отклонений подконтрольных показателей и выявление причин их возникновения и т.д.	§ Сбор и анализ информации по проекту (программе) или проблеме § Структурирование проблемы Подготовка вариантов реализации программы или проведения корректирующих мероприятий по анализируемой проблеме § Подготовка альтернативных бюджетов проекта или мероприятий по устранению проблемной области и т.д.
Область решаемых задач	Стратегическая	Оперативная	Оперативная	Стратегическая или оперативная ( в зависимости от исследуемых проекта и проблемы)
Требования к уровню образования и владению практическими навыками	§ Высшее экономическое (и юридическое) образование § Опыт работы в качестве руководителя высшего управленческого звена не менее 5 лет	§ Высшее экономическое образование § Опыт работы в качестве руководителя (заместителя) аналогичного подразделения не менее 3 лет	§ Высшее образование § Опыт работы в аналогичной сфере деятельности не менее 5 лет	§ Высшее или среднее специальное образование (в соответствии с характером проекта § или проблемы) § Опыт работы в аналогичной и смежных областях не менее 7 лет
Личностные характеристики	§ Аналитический характер мышления § Способность чётко формулировать выводы, выделять и структурировать проблемы § Способность систематизировать большие объёмы информации и оперировать ими § Организаторские способности	§ Аналитический характер мышления § Быстрая реакция на изменение среды § Сдержанность и корректность в профессиональном общении § Коммуникабельность § Низкая конфликтность	§ Аналитический характер мышления ...

Подобные документы

• Теория корпоративного управления

  Проблема корпоративного управления. Участники корпоративных отношений. Особенности развития корпоративного управления в Российской Федерации. Типы корпоративных объединений. Принципы управления корпорацией. Сущность и критерии корпоративного управления.
  
  контрольная работа [36,7 K], добавлен 22.11.2010
  

• Влияние регулирования на эффективность корпоративного управления

  Характеристики корпоративного управления. Сравнительный анализ англо-американской, немецкой и японской моделей корпоративного управления. Принципы эффективного корпоративного управления в банках. Управление рисками: обязанности ключевых игроков.
  
  курсовая работа [151,0 K], добавлен 30.12.2015
  

• Совершенствование системы корпоративного управления предприятия (на примере ПАО "ВИП-мастер")

  Становление и развитие корпоративного управления, его субъекты и объекты в условиях трансформации экономики. Предпосылки возникновения и развития корпоративных отношений и корпоративного управления в Украине. Проблемы развития акционерного сектора.
  
  дипломная работа [1,2 M], добавлен 04.09.2015
  

• Особенности корпоративного управления в странах ЕС

  Основные составляющие эффективной системы управления компанией. План действий по модернизации корпоративного законодательства и повышению стандартов корпоративного управления в странах Евросоюза. Влияние корпоративных скандалов на систему управления.
  
  дипломная работа [67,1 K], добавлен 02.06.2015
  

• Особенности корпоративного управления организацией

  Сущность корпоративного управления. Сравнительный анализ англо-американской, немецкой и японской моделей корпоративного управления. Особенности и принципы эффективного корпоративного управления в банках. Управление рисками: обязанности ключевых игроков.
  
  курсовая работа [76,5 K], добавлен 24.10.2014
  

• Эффективное корпоративное управление

  Российская модель корпоративного управления. Система управления корпорации. Органы управления коммерческой корпорации как элементы системы корпоративного управления. Характеристика корпоративного управления в отдельных видах коммерческих корпораций.
  
  дипломная работа [139,7 K], добавлен 26.08.2017
  

• Управление репутацией компании в системе корпоративного менеджмента

  Оценка деловой репутации компании по МСФО. Характеристика фирмы ОАО ТНК-BP, анализ ее финансового состояния и системы корпоративного управления. Влияние реорганизации предприятия на изменение goodwill. Управление рисками и внутренний контроль организации.
  
  дипломная работа [2,3 M], добавлен 14.03.2012
  

• Корпоративный менеджмент ОАО "ТрансКредитБанк"

  Принципы корпоративного управления. Внутренние документы банка. Общая структура корпоративного управления. Система бизнес-планирования на предприятии. Инвестиционная политика ОАО "ТрансКредитБанк". Особенности управления запасами, система бюджетирования.
  
  отчет по практике [42,2 K], добавлен 23.12.2012
  

• Формирование системы корпоративного управления

  Рассмотрение сущности, роли и объективной необходимости развития корпоративного управления. Этапы становления и проблемы корпоративного управления в России. Правовое регулирование организационных форм корпоративных отношений в рамках одной организации.
  
  дипломная работа [154,1 K], добавлен 11.05.2012
  

• Сущность и модели корпоративного управления

  Сравнительный анализ моделей корпоративного управления. Особенности развития и проблемы корпоративного управления в ОАО "Вимм-Биль-Данн". Рекомендации для обеспечения корпоративной безопасности. Пути повышения эффективности корпоративного управления.
  
  дипломная работа [1013,3 K], добавлен 08.09.2014
  

• Формирование корпоративного управления в России

  Уровни, модели и принципы Национальной системы корпоративного управления в России и механизм обеспечивающих подсистем. Проблемы и перспективы развития российского корпоративного сектора, характеристика возможных способов образования холдингов в РФ.
  
  реферат [34,7 K], добавлен 05.12.2015
  

• Механизм управления компанией в рамках ЕС

  Понятие "корпоративное управление". План действий по модернизации корпоративного законодательства и повышению стандартов корпоративного управления в странах ЕС 2012 г. Корпоративные скандалы, которые повлияли на системы корпоративного управления в ЕС.
  
  дипломная работа [66,0 K], добавлен 16.05.2015
  

• Проблемы корпоративного управления в России

  Теоретические аспекты корпоративного управления. Формирование российской модели корпоративного управления. Распространение контроля государства над корпоративным сектором. Причины проблем системы корпоративного управления и меры по их устранению.
  
  курсовая работа [37,8 K], добавлен 20.12.2009
  

• Проблемы корпоративного управления в Украине на современном этапе развития

  Мировой опыт корпоративного управления как основа национальной модели. Значение корпоративного управления для государства в целом. Модели корпоративного управления. Характеристика государственного корпоративного сектора Украины, проблемы и решения.
  
  курсовая работа [40,5 K], добавлен 04.01.2007
  

• Национальные модели корпоративного управления в условиях глобальной экономической среды

  Теоретико-методологические основы формирования и эволюции национальных моделей корпоративного управления. Общемировые тенденции их совершенствования: элементы унификации и дифференциации. Современное состояние модели корпоративного управления в Украине.
  
  дипломная работа [147,8 K], добавлен 04.08.2012
  

• Проблемы корпоративного управления в Российской Федерации

  Понятие корпорации и интеграции. Теоретические аспекты корпоративного управления, влияние процессов глобализации и транснационализации. Особенности и факторы формирования российской модели корпоративного управления, ее проблемы и пути их решения.
  
  реферат [46,3 K], добавлен 25.12.2009
  

• Организация корпоративного управления в холдинге "Инвест+"

  Организационные формы корпораций. Современные принципы корпоративного управления. Технико-экономическое обоснование целесообразности включения ОАО "ЛЕНОКС" в холдинг "Инвест+". Органы управления холдинга, система отношений между участниками управления.
  
  курсовая работа [255,5 K], добавлен 28.09.2010
  

• Принципы и модели корпоративного управления

  Корпоративное управление: понятие, цель, сущность, принципы. Модели корпоративного управления по законодательству США, Великобритании, Германии и Франции, России, их особенности. Орган внутреннего контроля финансово-хозяйственной деятельности общества.
  
  реферат [61,9 K], добавлен 01.12.2011
  

• Неоинституциональный подход к проблемам корпоративного управления

  Теория агентских отношений и проблема отделения собственности от управления. Особенности формирования российских моделей корпоративного управления. Анализ фондового рынка и роли государства в корпоративном управлении. Значение рынка ценных бумаг.
  
  диссертация [8,4 M], добавлен 06.01.2013
  

• Функции корпоративного регулирования

  Влияние степени развития этики бизнес-поведения и корпоративных отношений в компании на конкурентоспособность предприятия. Применение системного управления персоналом для повышения результативности работы компании и формирования инвестиционного доверия.
  
  курсовая работа [51,7 K], добавлен 28.11.2012
  

• главная
• рубрики
• по алфавиту
• вернуться в начало страницы
• вернуться к началу текста
• вернуться к подобным работам